Informe Anual de Transparencia2019

Ernst & Young, S.L.

Informe Anual de Transparencia 2019 – Ernst & Young, S.L.

Mensaje de la Dirección .................................................................................................................................................... 1

Quiénes somos ................................................................................................................................................................ 3

Estructura jurídica, accionariado y gobierno ................................................................................................................... 3

Acuerdos entre los miembros de la red ........................................................................................................................... 4

Compromiso con la calidad ............................................................................................................................................... 7

Infraestructura soporte de la calidad .............................................................................................................................. 7

Transmisión de valores profesionales ............................................................................................................................. 9

Sistema de Control de Calidad Interno .......................................................................................................................... 11

Aceptación y continuidad de clientes ............................................................................................................................ 12

Realización de los encargos de auditoría ....................................................................................................................... 13

Revisión y consultas ................................................................................................................................................... 15

Rotación y tiempo prolongado en el encargo ................................................................................................................. 17

Revisiones de calidad de la auditoría ............................................................................................................................ 18

Revisión externa de la calidad ..................................................................................................................................... 19

Cumplimiento de requisitos legales .............................................................................................................................. 19

Prácticas de independencia ............................................................................................................................................ 21

Formación continuada de los auditores ............................................................................................................................ 24

Ingresos y remuneración ................................................................................................................................................ 26

Información financiera ............................................................................................................................................... 26

Remuneración de los socios ........................................................................................................................................ 26

Declaración del Consejo de Administración sobre la Eficacia del Sistema de Control de Calidad Interno .................................... 28

Anexo 1: Clientes de Auditoría – Entidades de interés público ............................................................................................. 29

Anexo 2: Información de la Red ....................................................................................................................................... 36

Índice

Para más información sobre EY, véase ey.com.

Informe Anual de Transparencia 2019 – Ernst & Young, S.L. 1

Mensaje de laDirección

Nos complace presentar nuestro Informe Anual de Transparenciacorrespondiente al ejercicio 2019. Consideramos que nuestros esfuerzos demejora en áreas como la calidad de la auditoría, la gestión del riesgo y elfortalecimiento de nuestra independencia como auditores deben ser conocidospor nuestros grupos de interés. Valoramos la comunicación continua con estosgrupos, y el presente Informe representa una de las vías por las que lesinformamos sobre las acciones que estamos llevando a cabo en cada una dedichas áreas.

Nuestra máxima prioridad continúa siendo la ejecución de un trabajo deauditoría de alta calidad y este es el factor esencial de nuestro compromiso deservir al interés público. Este factor nos permite contribuir con éxito alcrecimiento responsable de EY, cumpliendo así nuestro objetivo de “building abetter working world”. Los auditores desempeñamos un papel vital en elfuncionamiento eficiente de los mercados de capitales al promover sutransparencia y sustentar la confianza del inversor. Tanto nuestros clientescomo los reguladores y otros grupos de interés cuentan con la calidad yexcelencia de nuestro trabajo.

Seguimos centrándonos en la inversión en herramientas para mejorar nuestrotrabajo de auditoría, formando equipos altamente cualificados y fomentando laconfianza en la función de auditoría.

La reputación de nuestra Firma en España se basa en la prestación, de maneraobjetiva y ética, de servicios profesionales de auditoría de alta calidad a cadauna de las sociedades que auditamos.

En este contexto, asumimos los objetivos de transparencia contenidos tanto enla Octava Directiva de la Unión Europea como en la normativa de auditoríaespañola, que requieren que los auditores de cuentas de entidades de interéspúblico (EIP) publiquen su informe anual de transparencia.

El presente Informe Anual de Transparencia 2019 de Ernst & Young, S.L. hasido elaborado conforme a los requerimientos de la mencionada regulación y serefiere al ejercicio económico anual terminado el 30 de junio de 2019. EsteInforme contiene información detallada acerca de nuestro Sistema de Control deCalidad Interno y, en particular, de los aspectos relativos a la transmisión devalores profesionales, la realización de los encargos de auditoría, los procesosde revisión y consulta, las revisiones de calidad de los encargos y nuestrosprocedimientos de independencia.

Ernst & Young, S.L. continúa prestando especial atención a la mejora de lacalidad de la auditoría y la salvaguarda de nuestra independencia, teniendo encuenta los resultados de las revisiones de calidad, tanto internas como externas.La mejora continua de la calidad nos obliga a cuestionar y replantear el enfoquepara la ejecución del trabajo de auditoría mediante la evaluación de los asuntosdetectados en las mencionadas revisiones y el diseño de las accionescorrespondientes para dar respuesta a los mismos.

La necesidad de confianza en la información financiera en nuestros mercadosde capitales nunca ha sido mayor y los auditores jugamos un papel importante aeste respecto.

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Animamos a todos nuestros grupos de interés, incluidos nuestros clientes y susinversores, miembros de comités de auditoría y reguladores, a seguircolaborando con nosotros en nuestra estrategia, así como en cualquiera de losaspectos que abarca el presente Informe.

Hildur Eir JónsdóttirPresidenta del Consejo de Administración de Ernst & Young, S.L.

El objetivo de EY:“Building a betterworking world”

EY tiene el compromiso de contribuir en“building a better working world”.

El conocimiento y la calidad de los serviciosque prestamos contribuyen a sustentar laconfianza en los mercados de capitales y en laeconomía mundial. Formamos líderesdestacados que crean equipos dedicados acumplir nuestros compromisos con nuestrosgrupos de interés. De este modo, jugamos unpapel esencial en “building a better workingworld” para nuestros profesionales, nuestrosclientes y nuestro entorno social.

Quiénes somos

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Quiénes somos

Estructura jurídica,accionariado y gobiernoErnst & Young, S.L. (en adelante la “Entidad” o la“Firma”) es una Sociedad de Responsabilidad Limitadainscrita en el Registro Mercantil de Madrid y miembrode Ernst & Young Global Limited (EYG), sociedadbritánica de responsabilidad limitada. EY se refiereconjuntamente a la organización mundial de firmasmiembro de EYG.

Ernst & Young, S.L. se encuentra inscrita en el RegistroOficial de Auditores de Cuentas (ROAC) con el númeroS0530. A 30 de junio de 2019 el capital social seencuentra atribuido de la siguiente forma:

• EY Europe SCRL (en lo sucesivo, “EY Europe”),sociedad de auditoría registrada en el “Institut desReviseurs d’Entreprises (IRE-IBR)” de Bélgica,ostenta desde el 25 de marzo de 2019 el 99% delos derechos de voto, inherentes a lasparticipaciones sociales de la Clase A, y el 0,86%de la totalidad del capital social.

• Resto de socios personas físicas: 1% de losderechos de voto, inherentes a las participacionessociales de la Clase B, y el 99,14% de la totalidaddel capital social.

A 30 de junio de 2019 el porcentaje de capital socialperteneciente a socios auditores de cuentasejercientes inscritos en el ROAC ascendía al 54,65%,siendo el porcentaje de los derechos de votocorrespondiente a los mismos del 0,54%.

La Junta General de Socios de la Firma constituye elmáximo órgano de decisión de la misma, siendo suprincipal órgano de gobierno el Consejo deAdministración, que se encuentra compuesto a 30 dejunio de 2019 por cuatro socios, tres de ellos auditoresde cuentas inscritos en el ROAC y presenta la siguienteestructura:

• Presidente: José Luis Perelli Alonso.

• Vocales: Hildur Eir Jónsdóttir, Ignacio Rel Pla yAntonio Vázquez Pérez.

Ernst & Young, S.L. pertenece a la red internacional deEYG al haber adquirido la condición de miembro através de la suscripción de los correspondientesacuerdos con EYG.

Otros miembros de EYG en España son los siguientes:

• EYEE Estudios Empresariales, A.I.E.• Ernst & Young Abogados, S.L.P.• Ernst & Young Servicios Corporativos, S.L.

• Ernst & Young España, S.A.U.• 163 Corporación, S.L.U.• Fundación EY• Malaga Excellence & Technology, S.L.• EY Transforma Servicios de Consultoría, S.L.• ATD Auditores Sector Público, S.L.U.

A excepción de ATD Auditores Sector Público, S.L.U.,todas las sociedades mencionadas anteriormentedesarrollan exclusivamente actividades distintas de laprestación de servicios de auditoría.

Las firmas miembro de EY se agrupan en tres áreasgeográficas: América, Asia-Pacífico y EMEIA (Europa,Oriente Medio, India y África). Japón era una cuartaárea separada, pero desde 1 de julio de 2019 hapasado a formar parte de Asia-Pacífico. Las áreascomprenden a su vez regiones, integradas por firmasmiembro o por divisiones de ellas.

El área EMEIA, a la que pertenece Ernst & Young, S.L.,comprende las firmas miembro de EYG ubicadas en 97países de Europa, Oriente Medio, India y África. Dentrodel área de EMEIA, hay 10 regiones.

Ernst & Young, S.L. es parte de la RegiónMediterránea. Ernst & Young (EMEIA) Limited (en losucesivo “EMEIA Limited”), sociedad inglesa deresponsabilidad limitada, es la principal entidad rectorapara las firmas miembro de EYG ubicadas en el áreaEMEIA. EMEIA Limited facilita la coordinación de estasentidades y su mutua colaboración, si bien no ostentasu control. EMEIA Limited es una firma miembro deEYG y no realiza operaciones financieras ni prestaservicios profesionales.

Cada Región elige un “Regional Partner Forum” (RPF),cuyos representantes asesoran y actúan comointerlocutores de la dirección regional (“Regionalleadership”). El socio elegido como Socio Director delRPF actúa también como representante de la Regiónen el Consejo de Gobierno Global (ver página 5).

Además de las firmas miembro integradas en el áreaEMEIA, se encuentra constituida en Europa la sociedadde cartera EY Europe SCRL (“EY Europe”), sociedadcooperativa de responsabilidad limitada (SCRL oCVBA) belga. Aunque es una firma de auditoríaregistrada ante el Institut des Reviseurs d’Entreprises(IRE-IBR) de Bélgica, no lleva a cabo auditorías nipresta servicios profesionales.

EY Europe se constituyó para reemplazar a la sociedadde cartera Ernst & Young Europe LLP, sociedad deauditoría registrada en Reino Unido, para asegurar lacontinuidad del cumplimiento con la Directiva de laUnión Europea relativa a la Auditoría Legal una vezque el Reino Unido deje de ser un estado miembro dela Unión Europea.

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Dentro de los límites permitidos por la legislación localy la normativa vigente, EY Europe ha adquirido oadquirirá el control de voto de las firmas miembro deEYG ubicadas en los diversos países europeos queconforman el área EMEIA. EY Europe es una firmamiembro de EYG.

El Consejo de Administración de EY Europe estácompuesto por socios principales de las firmasmiembro de EYG en Europa y tiene autoridad yresponsabilidad sobre la ejecución de estrategias y lagestión.

Acuerdos entre los miembrosde la redEY es líder mundial en la prestación de servicios deauditoría, asesoramiento fiscal y legal, transacciones yconsultoría. Nuestros más de 260.000 profesionalesde firmas miembro de EY, ubicados en más de 150países, comparten en todo el mundo una única escalade valores y un firme compromiso con la calidad, laintegridad y el escepticismo profesional.Dado el actual grado de globalización de los mercadosmundiales, el enfoque integrado de trabajo de EYresulta fundamental para la prestación de servicios deauditoría de alta calidad a grupos multinacionales.

Este enfoque integrado permite a las firmas miembrode EY desarrollar y hacer uso de los distintos tipos yniveles de experiencia necesarios para llevar a caboauditorías de tal diversidad y complejidad.

La entidad central de EY, EYG, se encarga de lacoordinación de firmas miembro y promueve lacolaboración entre ellas. EYG no presta servicios yentre sus objetivos figura promover la prestación deservicios de alta calidad ofrecidos por las firmasmiembro en todo el mundo a los clientes.

Cada firma miembro constituye una entidad jurídicaindependiente. Sus obligaciones y responsabilidadescomo firmas miembro se rigen por las regulaciones deEYG y por otros acuerdos.

A continuación se describe la estructura y losprincipales órganos rectores de la organizaciónmundial, que reflejan el hecho de que EY, comoorganización global, tiene una estrategia compartidacomún.

La función ejecutiva comprende el Comité EjecutivoGlobal (GE, en sus siglas en inglés), incluyendo losequipos y comités que lo componen, y los equiposdirectivos de las tres (previamente cuatro) áreasgeográficas.

Al mismo tiempo, la red opera a nivel Regional dentrode las áreas geográficas. Este modelo operativopermite una mayor participación de los grupos deinterés en cada una de las Regiones, posibilitando quelas firmas miembro de EY fortalezcan sus relacionescon clientes y otros grupos de interés en cada país yatiendan mejor las necesidades locales.

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Consejo de Gobierno Global (“GlobalGovernance Council”)

El Consejo de Gobierno Global (GGC, por sus siglas eninglés) es el principal órgano de gobierno de EYG. Estáintegrado por uno o más representantes de cadaRegión, otros socios de firmas miembro comorepresentantes plenipotenciarios y hasta seisrepresentantes independientes sin capacidad ejecutiva(INEs, en sus siglas en inglés).

Los representantes regionales, quienes por otra parteno desempeñan cargos en la alta dirección, sonelegidos por sus RPFs por un periodo de tres años, conla posibilidad de ser reelegidos por un mandatoconsecutivo adicional. El Consejo de Gobierno Globalasesora a EYG en relación con políticas, estrategias yaspectos de la toma de decisiones que revistenespecial interés. Para aquellas decisiones que pudieranafectar a EY es necesaria la aprobación del Consejo deGobierno Global que sigue la recomendación delComité Ejecutivo global (“Global Executive”).

Representantes Independientes No Ejecutivos(“Independent Non-Executive” – INEs)

Los hasta seis representantes independientes noejecutivos (INEs) nombrados proceden de entidadesajenas a EY. Los INEs son líderes experimentados tantodel sector público como del sector privado, y reflejanexperiencias profesionales y entornos geográficosdiversos. Ellos aportan a la organización mundial, y alConsejo de Gobierno Global, las importantes ventajasque reportan sus variadas perspectivas y susprofundos conocimientos. Forman mayoritariamente elSubcomité de Interés Público (PIC) del Consejo deGobierno Global, que aborda asuntos como la toma dedecisiones sobre aspectos de interés público,cuestiones planteadas en relación con las políticas yprocedimientos de denuncia de irregularidades,diálogo con las partes interesadas y participación endiscusiones sobre calidad y gestión del riesgo. Losrepresentantes independientes son nombrados por uncomité especialmente encargado de tal fin.

Comité Ejecutivo Global (“Global Executive”)

El Comité Ejecutivo Global (GE) aglutina lasresponsabilidades del liderazgo de la organización y delos diferentes servicios y áreas geográficas de EY. A 1de julio de 2019 está presidido por el Presidente yDirector General de EYG y entre sus miembros figuranlos Socios Directores Globales del “Client Service” ydel “Business Enablement”, los Socios Directores deÁreas, los responsables funcionales globales de“Talent”, así como los líderes Globales de líneas deservicio (Auditoría, Consultoría, Transacciones yAsesoramiento Fiscal y Legal) y un socio de EYG enrotación.

El Comité Ejecutivo Global incluye también al Directordel Comité de Cuentas Globales y al Director delComité de Mercados Emergentes, así como unrepresentante procedente del área de MercadosEmergentes.

El Comité Ejecutivo Global y el Consejo de GobiernoGlobal aprueban el nombramiento del Presidente, y delDirector General de EYG, además de ratificar losnombramientos de los Socios Directores Globales. ElComité Ejecutivo Global también aprueba elnombramiento de los Vicepresidentes Globales. ElConsejo de Gobierno Global ratifica el nombramientode aquellos Vicepresidentes Globales que actúan comomiembros del Comité Ejecutivo Global.

Las responsabilidades del Comité Ejecutivo Globalincluyen el fomento de los objetivos globales y eldesarrollo, aprobación y, en su caso, la ejecución de:

• Planes y estrategias globales.• Normas, métodos y políticas comunes entre las

firmas miembro.• Iniciativas referidas al personal, tales como

criterios y procesos de admisión, evaluación,promoción, remuneración y jubilación de socios.

• Programas de mejora y protección de la calidad.• Propuestas en relación con temas regulatorios y

de políticas públicas.• Políticas y guías de actuación aplicables a los

servicios prestados a clientes internacionales porparte de las firmas miembro, desarrollo denegocio, mercados e imagen de marca.

• Fondos de desarrollo y áreas de inversiónprioritaria de EY.

• Informes financieros y presupuestos anuales deEYG.

• Recomendaciones del Consejo de Gobierno Global.

El Comité tiene adicionalmente la facultad demediación y arbitraje de discrepancias entre firmasmiembro.

Comisiones Ejecutivas Globales (“GlobalExecutive Commitees”)

Las Comisiones Ejecutivas Globales, presididas pormiembros del Comité Ejecutivo Global, reúnen arepresentantes de las tres (previamente cuatro) Áreasy son responsables de formular propuestas al ComitéEjecutivo Global. Además de la Comisión Global deAuditoría, existen comisiones para Mercados Globalese Inversiones, Cuentas Globales, MercadosEmergentes, “Talent”, Gestión del Riesgo,Aseguramiento, Consultoría y Asesoramiento Fiscal yLegal.

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Grupo de Práctica Global (“Global PracticeGroup”)

Este grupo reúne a miembros del Comité EjecutivoGlobal y de las Comisiones Ejecutivas Globales, asícomo a los responsables de las distintas regiones ylíderes de sector. El objetivo del Grupo de PrácticaGlobal es promover que todas las firmas miembrointerpreten de igual modo los objetivos estratégicos deEY, así como lograr su ejecución homogénea en toda laorganización.

Firmas miembro de EYG

De acuerdo con las directrices de EYG, las firmasmiembro se comprometen a asumir los objetivos de EY,entre los que se encuentra la prestación, en todas laspartes del mundo, de un servicio de alta calidad,consistente y uniforme. Para ello, dichas firmas secomprometen a implantar estrategias y planesglobales, así como a mantener un nivel estándar decapacidad de prestación de servicios, para lo cualdeberán ajustarse a los estándares, metodologías ypolíticas comunes, entre ellos, los relativos a lametodología de auditoría, calidad y gestión del riesgo,independencia profesional, gestión del conocimiento,recursos humanos y herramientas tecnológicas.

Ante todo, las firmas miembro de EYG secomprometen a realizar su práctica profesional conarreglo a las normas profesionales y éticas aplicables,respetando en todo momento la legislación vigente encada país. Este compromiso con la integridad y elcorrecto proceder viene respaldado por el Código deConducta Global de EY (“EY Global Code of Conduct”)y por los valores de EY (ver página 10).

Además de adoptar las directrices de EYG, las firmasmiembro deben suscribir acuerdos que regulandiversos aspectos de su adscripción a la organizaciónEY, entre otros, el derecho y la obligación de utilizar elnombre de EY y de compartir el conocimiento.

Las firmas miembro se encuentran sujetas a revisionesen las que se evalúa el grado de cumplimiento de losrequisitos y las políticas de EYG relativos aindependencia, calidad y gestión del riesgo,metodología de auditoría y recursos humanos, entreotros aspectos. Aquellas firmas miembro que nocumplieran con sus compromisos de calidad o demáscondiciones de adscripción a EYG pueden ser objeto deseparación de la organización de EY.

Compromisocon la calidad

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Compromiso co n l a cal ida d

Infraestructura soporte de lacalidadCalidad en nuestras líneas de servicio

La Visión 2020+, que establece las prioridades,objetivos y estrategias de EY, anima a las firmasmiembro de EYG a prestar un servicio excepcional anuestros grupos de interés a lo largo de todo el mundo.Esto es posible gracias al compromiso inquebrantablecon la calidad, y a un servicio consistente, profesionaly globalmente basado en la objetividad, escepticismoprofesional y adhesión a los estándares profesionalesde EY.

Las firmas miembro de EYG y sus líneas de servicioson responsables de realizar trabajos de calidad. Laslíneas de servicio de EY gestionan el proceso generalpara las revisiones de calidad de encargos completadosy contribuyen a la calidad de los encargos en curso, loque ayuda a conseguir el cumplimiento de losestándares profesionales y las políticas de EY.

La Visión 2020+ ha reforzado que las líneas deservicio, incluyendo la de auditoría, hagan suyo elobjetivo de calidad. Esto se ha traducido en un claroincremento del papel de gestión del riesgo en laspolíticas y prácticas que soportan y mejoran la calidadde la auditoría.

El Vicepresidente Global de Auditoría se encarga decoordinar el cumplimiento de las políticas yprocedimientos de EY relativos a servicios de auditoríapor parte de las firmas miembro.

Funciones de Práctica Profesional

El Vicepresidente Global de Práctica Profesional(Director Global de Práctica Profesional - PPD) essupervisado por el Vicepresidente Global de Auditoríay trabaja con el objetivo de establecer políticas yprocedimientos globales de control de calidad deauditoría. Los “Area PPD” son supervisados a su vezpor el “Global PPD” y el “Area Assurance Leader”. Estopermite ofrecer una mayor garantía respecto a laobjetividad de los procesos de calidad y consulta en lostrabajos de auditoría.

El “Global PPD” también lidera y supervisa al Grupo dePráctica Profesional Global, una red a nivel Globalcompuesta por técnicos expertos en normativacontable y de auditoría que resuelven consultas sobrecuestiones relativas a información financiera, contabley de auditoría, además de desarrollar diversasactividades de seguimiento de control de calidad de lapráctica profesional.

El “Global PPD” supervisa el desarrollo de laMetodología Global de Auditoría de EY (EY GAM) con elfin de asegurar su consistencia con los estándaresprofesionales y los requerimientos normativosaplicables. El Grupo de Práctica Profesional Globalsupervisa el desarrollo de los programas deorientación, formación y seguimiento, así como losprocesos que emplean los profesionales de las firmasmiembro para llevar a cabo auditorías de maneraconsistente y eficaz. Los PPD a nivel Global, Área,Región y País, junto con los profesionales quecolaboran en las distintas firmas miembro, son ampliosconocedores de los profesionales, clientes y procesosde EY, y se caracterizan por su fácil accesibilidad parala realización de consultas por parte de los equiposresponsables de encargos de auditoría.

Es frecuente la incorporación al Grupo de PrácticaProfesional Global de recursos adicionales deprofesionales especializados en:

• Control interno y aspectos relacionados con lametodología de auditoría de EY.

• Cuestiones contables, de auditoría y riesgosrelativos a determinadas industrias y sectores.

• Áreas específicas como áreas afectadas porconflictos civiles y políticos, o cuestionesespecíficas de contabilidad, auditoría y desglosesde información relativos a la deuda soberana.

• Otros aspectos generales de los encargos deauditoría, incluida la colaboración efectiva con loscomités de auditoría.

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Gestión del Riesgo (“Risk Management” – RM)

Las distintas líneas de servicio son las responsables deasegurar la calidad de los servicios prestados así comode la gestión de los riesgos asociados a la calidad. ElSocio Director Global de Gestión del Riesgo (“GlobalRisk Management Leader”) supervisa la gestión deestos riesgos, de la misma forma que lo hace enrelación con otros riesgos de la organización, comoparte de un marco más amplio de gestión del riesgoempresarial (“Enterprise Risk Management”).

Se designan socios de las firmas miembro con el fin deliderar las iniciativas de gestión del riesgo (contandocon el soporte de otros empleados y profesionales) anivel de dichas entidades, incluyendo la coordinacióncon las distintas líneas de servicio en tales asuntos. ElSocio Director Global de Gestión del Riesgo esresponsable de establecer prioridades de ejecuciónglobalmente consistentes en materia de gestión delriesgo. Estas prioridades son delegadas a las firmasmiembro, supervisando formalmente su ejecuciónmediante el programa denominado “Entreprise RiskManagement”.

La estructura descrita anteriormente tiene suadecuada correspondencia funcional a nivel local.

Política Global de Confidencialidad (“GlobalConfidentiality Policy”)

La protección de la información confidencial estáarraigada en la actividad cotidiana de las firmasmiembro de EYG. El Código de Conducta Global de EYrequiere el respeto por el capital intelectual y porcualquier otra información sensible y confidencial,detallando un claro catálogo de principios para guiarlos comportamientos que se esperan de todos losempleados de EY. La Política Global deConfidencialidad detalla este enfoque de protección deinformación y da respuesta al continuo aumento deluso de datos restringidos. Esta política proporcionainformación más clara a los profesionales de la Firmaen relación con esta área y constituye el elementofundamental de unas directrices más amplias queincluyen políticas clave en materia de conflictos deinterés, protección de datos personales y retención dedocumentos. Otras directrices existentes a esterespecto son:

► Guía de uso de medios de comunicación.► Normas para el manejo de la información.

Además, la política global sobre “Reporting Fraud”,“Illegal Acts” y “Other Non-compliance with Laws,Regulations and EY’s Code of Conduct” requieren quelos profesionales de EY se pronuncien al ver cualquiercomportamiento que se considere una violación de laley, regulación o norma aplicable o del Código deconducta global de EY. Esto incluye la divulgación noautorizada o incorrecta de información confidencial.

Adicionalmente, la política global sobre Protección deDatos Personales respalda y se basa en lasdisposiciones del Código de Conducta Global de EY conrespecto al respeto y la protección de la informaciónpersonal, de acuerdo con la legislación local y lasnormas profesionales, y se actualizó recientementepara cumplir con el Reglamento General de Protecciónde Datos de la UE (GDPR).

Ciberseguridad

Gestionar el riesgo de grandes y complejos ataques deciberseguridad forma parte de la actividad habitual detodas las organizaciones. Si bien ningún sistema esinmune a la amenaza de ataques de ciberseguridad, EYEspaña monitoriza las medidas implementadas paraasegurar y proteger los datos de sus clientes. Nuestroenfoque en relación con la ciberseguridad es proactivoe incluye la implementación de las tecnologías yprocesos necesarios para gestionar y minimizar losriesgos de ciberseguridad a nivel mundial. Losprogramas de EY sobre seguridad de la información yprivacidad de datos, consistentes con las prácticas delsector y los requerimientos legales aplicables, estándiseñados para proteger frente a la divulgación noautorizada de datos. Existe un equipo de especialistasinternos y externos en ciberseguridad que monitoriza yprotege activamente los sistemas de EY.

Más allá de los controles técnicos y de procesos, todosnuestros profesionales deben confirmar por escritoque comprenden los principios contenidos en el Códigode Conducta Global de EY y su compromiso decumplirlos y participar en una actividad formativaanual sobre concienciación en materia de seguridad dela información. Existen varias políticas que describenel debido cuidado que debe tomarse con la tecnologíay los datos, entre las que se incluyen, pero no selimitan a, la Política Global de Seguridad de laInformación (“Global Information Security Policy”) yuna política global sobre el Uso Correcto de laTecnología (“Acceptable Use of Technology Policy”).Las políticas y procedimientos de ciberseguridad de EYreconocen la importancia de la comunicaciónoportuna, de manera que nuestros profesionalesreciben comunicaciones periódicas que les recuerdansus responsabilidades en torno a estas políticas yprácticas generales en concienciación sobre laseguridad de la información.

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Componentes del programa de control decalidad de auditoría

A continuación se describen los diferentes elementosque componen nuestro programa de control de calidadde auditoría:

► Transmisión de valores profesionales.► Sistema de Control de Calidad Interno.► Aceptación y continuidad de clientes.► Realización de los encargos de auditoría.► Revisión y consultas.► Rotación y tiempo prolongado en el encargo.► Revisiones de calidad de la auditoría.► Revisión externa de la calidad.► Cumplimiento de requisitos legales.

Transmisión de valoresprofesionales“Sustainable Audit Quality” (SAQ)

La calidad es la base de nuestro trabajo y esfundamental para la responsabilidad de EY deproporcionar confianza a los mercados de capitales.Esto se refleja en el programa de calidad de laauditoría (SAQ), que sigue siendo la mayor prioridadpara la práctica de Auditoría de EY.

SAQ establece una estructura de gobierno sólida quepermite a cada firma miembro proporcionar auditoríasde alta calidad. Está implementado localmente ycoordinado y supervisado globalmente. El término"sustainable" se utiliza para manifestar que esteprograma no es una iniciativa excepcional a cortoplazo, sino un proceso continuo de mejora.

El programa SAQ incluye seis componentes: estilodirectivo, capacidades de las personas, simplificación einnovación, tecnología de la auditoría y digital,“enablement” y soporte de la calidad yresponsabilidad. Los componentes se sustentan sobrela base del servicio al interés público.

Se han realizado progresos significativos a través deSAQ. Los resultados de las inspecciones de EY tantointernas como externas a nivel global están mejorandoy estamos consiguiendo una mayor consistencia en laejecución de las auditorías. EY ha implementadoherramientas tecnológicas de primera categoría quemejoran la calidad y el valor de nuestras auditorías,incluida la plataforma de auditoría “on-line” EYCanvas, la plataforma de análisis EY Helix y laplataforma de investigación EY Atlas.

Un elemento clave de EY Canvas es el “Client Portal”,que permite a los clientes comunicarse con los equiposde auditoría y confirmar qué información hansolicitado los auditores y si esa información se haproporcionado. EY Canvas también facilita el uso delprograma de gestión de proyectos “Milestones”, queayuda a los equipos de auditoría a mantenerse al día ydestaca los posibles asuntos que se abordarán duranteel proceso de auditoría.

Cuando “Milestones” se combina con EY Client Portal,los equipos disponen de más tiempo paraconcentrarse, ser observadores y escépticos. Comoresultado, se mejora la calidad de la auditoría.

Otras iniciativas recientes de SAQ incluyen: un nuevoenfoque para representar gráficamente los controles yprocesos internos de una entidad; la herramienta“Personal Workload Tool”, que revisa lasresponsabilidades personales y evalúa si hay tiemposuficiente para ejecutar auditorías de alta calidad;“Purpose-Led Outcome Thinking” (PLOT), un marcoque se enfoca en los comportamientos que impulsanauditorías de alta calidad; y “Key Findings Review”,que ayuda a preparar a nuestros equipos.

Existe asimismo una red de “Quality EnablementLeaders” (QELs), un Comité Global de Calidad enAuditoría (“Global Audit Quality Committee”) y ungrupo de trabajo de cultura y comportamientos(“Culture and behaviors Taskforce”) que nos ayudan aejecutar y revisar el análisis de causas raíz y acomprender el impacto de nuestras iniciativas paraimpulsar resultados de calidad, mejorescomportamientos y una mentalidad de mejoracontinua.

La calidad de la auditoría es un asunto que todos losprofesionales de auditoría deben comprender ycomprometerse a aplicar localmente. SAQ es esencialpara la consecución de nuestras metas y objetivos,siendo responsabilidad de cada uno de los líderesregionales y de las áreas geográficas la supervisión delos esfuerzos para conseguir esos objetivos.

La infraestructura SAC demuestra que la calidad en laauditoría es el factor más importante en nuestra tomade decisiones y la medida clave sobre la que sesostiene nuestra reputación profesional.

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Estilo Directivo (“Tone at the top”)

La alta dirección de EY es responsable de establecerun adecuado estilo directivo y de demostrar, a travésde sus conductas y acciones, el compromiso de EY porconseguir su objetivo “building a better workingworld”. El mensaje trasmitido a los profesionales através del estilo directivo es que la calidad y laresponsabilidad profesional comienzan en ellosmismos. Nuestros valores compartidos, que inspiran anuestros profesionales y les guían en su actuación,unidos a nuestro compromiso con la calidad, estánintegrados en quienes somos y en todo lo quehacemos.

La orientación de EY a la ética e integridadempresarial está implícita en la cultura de consultas,en los programas de formación y en lascomunicaciones internas de EY. La alta dirección, através tanto de su propia conducta como de suscomunicaciones, refuerza periódicamente laimportancia de realizar un trabajo de calidad y cumplirlas normas profesionales y nuestras propias políticas.Asimismo, los programas de revisión de calidad de EYconsideran la calidad del servicio profesional comoparámetro clave para evaluar y remunerar a todos losprofesionales.

La cultura de EY promueve firmemente la colaboracióny la realización de consultas y hace especial énfasis enla importancia de realizar dichas consultas cuando seabordan cuestiones complejas o de carácter subjetivorelativo a contabilidad, auditoría, informes a emitir yaspectos regulatorios o de independencia. Resultaimportante asegurar que tanto los equipos de trabajocomo los clientes, en su caso, consideranadecuadamente las conclusiones derivadas del procesode consultas.

En Ernst & Young, S.L. consideramos que ningúncliente es más importante que nuestra reputaciónprofesional: la reputación de Ernst & Young, S.L. y lade cada uno de nuestros profesionales.

Código de Conducta

Promovemos entre todos nuestros profesionales unacultura de integridad. El Código de Conducta Global deEY (“EY Global Code of Conduct”) proporciona unconjunto claro de principios que orientan nuestrasacciones y nuestra conducta de negocio y que son deobligado cumplimiento por parte de todo el personalde EY. El Código de Conducta está dividido en cincocategorías:► Trabajando entre nosotros.► Trabajando con clientes y otros.► Actuando con integridad profesional.► Manteniendo nuestra objetividad e independencia.► Respetando el capital intelectual.

Los procedimientos que aplicamos para supervisar elcumplimiento del Código de Conducta Global y lascomunicaciones frecuentes que remitimos al respectonos ayudan a crear un entorno que alienta a todo elpersonal a actuar de forma responsable, lo que incluyedenunciar conductas indebidas sin temor a represalias.

Disponemos de una “hotline” global de ética:EY/Ethics, que proporciona a los empleados y clientesde Ernst & Young, S.L., y a terceros ajenos a laorganización, un medio de denuncia anónima de larealización de actividades que entrañen uncomportamiento poco ético o indebido o que puedasuponer la violación de estándares profesionales oresultar incompatible con el Código de Conducta Globalde EY. La línea ética es atendida por organizacionesexternas independientes que brindan un servicio dedenuncia directa de carácter confidencial y, si sedesea, anónimo.

Las cuestiones dirigidas a EY/Ethics, ya sea porteléfono o por internet, reciben una rápida atención.En función de la naturaleza de cada cuestión, seinvolucran en su análisis las personas adecuadas de losdepartamentos de RM, “Talent”, Legal, etc. Esteprocedimiento se aplica igualmente a aquellos asuntosque se notifiquen por vía distinta de EY/Ethics.

Nuestros valores: quiénes somos

Personas que demuestran integridad, respeto y espíritude equipo

Personas que poseen energía, entusiasmo y capacidad deliderazgo

Personas que construyen relaciones basadas en elcomportamiento ético

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Sistema de Control deCalidad InternoEstructura

La reputación de Ernst & Young, S.L. como proveedorde servicios profesionales de auditoría de alta calidad,prestados de forma independiente, objetiva y ética, esesencial para la consecución del éxito en el ejercicio denuestra actividad. EY invierte en el desarrollo deiniciativas que promueven la objetividad, laindependencia y el escepticismo profesional, alentender que dichas cualidades resultanfundamentales para la prestación de un servicio deauditoría de alta calidad.

En Ernst & Young, S.L. nuestra principal labor comoauditores consiste en verificar que las cuentas anualesde las sociedades auditadas expresan la imagen fiel delpatrimonio, de la situación financiera y de losresultados de la entidad auditada de acuerdo con elmarco normativo de información financiera que resultede aplicación. Con este fin, formamos equiposcualificados, aprovechando la amplia experienciaadquirida en la prestación de servicios en diversossectores diferenciados. Mantenemos, por tanto, unesfuerzo continuado por mejorar nuestros procesos decalidad y gestión del riesgo para preservar en todomomento la alta calidad de nuestros servicios.

Creemos que, en el entorno actual, caracterizado porla continua globalización, el rápido movimiento delcapital y el impacto de los avances tecnológicos, lacalidad de nuestros servicios de auditoría cobra másimportancia que nunca. Como reflejo del sólidocompromiso que mantenemos con la calidad ennuestra actividad, y en el marco de la Visión 2020+ deEY, realizamos importantes inversiones en el desarrollode la metodología, herramientas y otros recursos deauditoría que permiten reforzar la prestación deservicios de calidad.

Si bien el mercado y los grupos de interés siguenexigiendo auditorías de alta calidad, tambiéndemandan una ejecución eficaz y eficiente del servicio.De forma adicional a las inversiones arribamencionadas, EY centra sus esfuerzos en la mejora dela eficacia y eficiencia de su metodología y procesos deauditoría, mejorando al mismo tiempo la calidad en laprestación del servicio.

Trabajamos en la identificación de aquellas áreas enlas que la calidad de nuestro trabajo pudiera no estaralineada con nuestras expectativas y las de los gruposde interés, incluyendo los reguladores. Prestamos, portanto, especial atención a los requerimientos de losorganismos reguladores de nuestra profesión y,adicionalmente, nos esforzamos en identificar factoresque impulsen la mejora de la calidad de nuestroservicio de auditoría, ya que consideramos que esimportante la implantación de acciones efectivas yadecuadas de mejora de la calidad.

El Sistema de Control de Calidad Interno implantadopor Ernst & Young, S.L. ha sido diseñado con elobjetivo de proporcionar una seguridad razonable deque la Firma y sus profesionales, en el desarrollo deltrabajo referente a la auditoría de cuentas, cumplencon las normas profesionales aplicables y loscorrespondientes requisitos regulatorios. El Sistemacontempla todos los elementos incluidos en laResolución de 26 de octubre de 2011, del Instituto deContabilidad y Auditoría de Cuentas, por la que se hacepública la Norma de Control de Calidad Interno de losauditores de cuentas y sociedades de auditoría.

De acuerdo con dicha Norma y, en particular, para darcumplimiento a lo dispuesto en su Apartado 18respecto a las “Responsabilidades de liderazgo de lacalidad en la firma de auditoría”, se ha dispuesto quela responsabilidad última del Sistema recaiga en elPresidente del Consejo de Administración de Ernst &Young, S.L. Por otra parte, la propuesta de asignaciónde responsabilidades del funcionamiento del Sistemade Control de Calidad Interno es efectuada por elPresidente y aprobada por el Consejo deAdministración de la Sociedad. Los responsables de loselementos del Sistema asumen la responsabilidad deevaluar los riesgos e implementar las actividades decontrol para cada uno de dichos elementos.

A 30 de junio de 2019 los responsables de los distintoselementos del Sistema son los siguientes:

Elemento del Sistema Socio Responsable

Requerimientos de ética(independencia)

Juan Antonio Soto

Aceptación y continuidad Manuel BachillerRecursos Humanos:►Formación Carlos Hidalgo

►Asignación Antonio Vázquez

►Contratación, evaluación,promoción y retribución:· Socios Antonio Vázquez· Resto María Florencia Krauss

Realización de los encargos Manuel BachillerSeguimiento Richard van Vliet

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Eficacia del Sistema de Control de CalidadInterno

EY ha diseñado e implantado políticas y prácticasintegrales de control de calidad del trabajo deauditoría. Estas políticas y prácticas cumplen con losrequisitos establecidos en la Norma Internacional deControl de Calidad 1 (ISQC1) emitida por el“International Auditing and Assurance StandardsBoard” (IAASB). Adicionalmente, Ernst & Young, S.L.complementa y adapta localmente dichas políticas conel fin de ajustarse a la legislación y las guías deactuación profesionales que resultan de aplicación y,en particular, a los requerimientos contenidos en lanormativa emitida por el Instituto de Contabilidad yAuditoría de Cuentas (ICAC), como organismo públicoregulador de la actividad de auditoría en España.

La evaluación del Sistema de Control de CalidadInterno se efectúa mediante la ejecución del programaglobal de revisión de la calidad de las auditorías (“EYAudit Quality Review” – AQR, por sus siglas en inglés).Este programa tiene como objetivo determinar laeficacia del funcionamiento de los elementos delSistema, evaluando el cumplimiento de los requisitosnormativos por parte tanto de Ernst & Young, S.L.como de sus profesionales.

Tanto los resultados del programa AQR como los deinspecciones externas, en su caso, se evalúan ycomunican en el seno de Ernst & Young, S.L. con elobjetivo de proporcionar la base para una mejoracontinua de la calidad del trabajo de auditoría, enconsonancia con los estándares más exigentesaplicados en nuestra profesión.

El Comité Ejecutivo Global supervisa la implementaciónde programas de mejora de la calidad en EY. En estecontexto, revisa los resultados tanto del programaAQR, como los derivados de las revisiones externas,así como todas aquellas acciones que resulten clavespara abordar las áreas de mejora.

Los resultados de las últimas revisiones internas, juntocon las recomendaciones derivadas de las inspeccionesde nuestros organismos supervisores, ofrecen razonesa Ernst & Young, S.L. para concluir que nuestrossistemas de control de calidad interno se han diseñadoadecuadamente y funcionan con eficacia.

Aceptación y continuidad declientesPolítica de EY

La política global de EY de aceptación de clientes yproyectos (“Client and Engagement Acceptance”)establece principios para determinar si se debe aceptarun nuevo cliente o un nuevo encargo, o si se debecontinuar la relación con un cliente ya existente. Estosprincipios son esenciales para mantener la calidad,gestionar el riesgo, proteger a nuestro personal ycumplir con los requisitos regulatorios. Los objetivosde la política son los siguientes:

► Establecer un riguroso proceso de evaluación deriesgos y toma de decisiones para aceptar nuevosclientes o encargos o permitir su continuidad.

► Cumplir con los requisitos de independenciaaplicables.

► Identificar y tratar adecuadamente los conflictosde interés.

► Identificar y renunciar a clientes o encargos quesupongan un riesgo excesivo.

► Requerir consulta con profesionales designadospara identificar nuevos procedimientos de gestióndel riesgo aplicables a factores específicos de altoriesgo.

► Cumplir con los requerimientos legales,regulatorios y profesionales.

Por otro lado, la Política Global de Conflictos de Interésde EY (“EY Global Policy on Conflicts of Interest”)define el proceso de identificación de potencialesconflictos de este tipo y estandariza distintascategorías de conflictos. Adicionalmente, lamencionada política establece los mecanismos paragestionar de la forma más rápida y eficaz potencialesconflictos de interés detectados usando las oportunassalvaguardas, que podrían incluir la obtención delconsentimiento del cliente para actuar para otra partedonde pudiera existir un conflicto de intereses,establecer equipos de trabajo separados para actuarpara dos o más partes, implementando “murallaschinas” entre los equipos de trabajo o rechazar unencargo con el fin de evitar un conflicto identificado.

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La Política Global de Conflictos de Interés de EY (“EYGlobal Policy on Conflicts of Interest”) y su guíaasociada tienen en cuenta tanto la crecientecomplejidad de los trabajos como las relaciones con losclientes, así como la necesidad de rapidez y precisiónen la respuesta a los clientes. Esta política seencuentra alineada con las últimas normas emitidaspor el "International Ethics Standards Board forAccountants” (IESBA).

Aplicación práctica de la política

El Proceso de Aceptación de Clientes y Encargos de EY(PACE, en sus siglas en inglés) es un sistema basadoen nuestra intranet para coordinar eficazmente lasactividades de aceptación y continuidad de clientes yencargos de las líneas de servicio y de todas las firmasmiembro, de acuerdo con las políticas globales. Estaherramienta guía al usuario paso a paso a través de losrequisitos de aceptación y continuidad, al tiempo quepermite el enlace con los recursos y la informaciónnecesaria para evaluar los riesgos asociados a lasoportunidades de negocio.

El proceso de aceptación de clientes consiste enanalizar las características del riesgo de una entidad oencargo potencial. Antes de aceptar un nuevo encargoo entidad, determinamos si podemos comprometerrecursos suficientes para prestar un servicio decalidad, principalmente en áreas especializadas,estableciendo si los servicios que desea el cliente seajustan a los servicios que podemos prestar. El procesode aprobación es riguroso, y no permite la aceptaciónde un nuevo encargo de auditoría de una entidadcotizada, entre otros, sin la aprobación del Director dePráctica Profesional.

En el proceso anual de continuidad de clientes yencargos se analizan los servicios y la capacidad deseguir ofreciendo servicios de calidad a fin deconfirmar que las entidades a las que servimos, en suproceso de elaboración de la información financiera,comparten nuestro compromiso de calidad ytransparencia. El socio responsable del encargo y, endeterminadas circunstancias, el socio responsable dela práctica de Auditoría revisa anualmente laconveniencia de continuar la relación con cada uno delos clientes de auditoría.

Como consecuencia de esta revisión, puede ponerse demanifiesto la necesidad de realizar procedimientos derevisión adicionales o, incluso, la necesidad dediscontinuar dicha relación. Al igual que en el procesode aceptación de clientes, el Director de PrácticaProfesional interviene y supervisa el proceso dedecisión sobre la continuidad.

Las decisiones de aceptación y continuidad de clientesy encargos dependen, entre otros factores, de que nose perciban presiones por parte de la dirección de laentidad sobre el equipo de trabajo para que ésteacepte información incompleta o inexacta. Lasconsideraciones y las conclusiones sobre la integridadde la dirección son esenciales para tomar lasdecisiones relativas a la aceptación y continuidad declientes.

Realización de los encargosde auditoríaEY ha invertido significativamente en mejorar lasmetodologías y herramientas de auditoría con elobjetivo de alcanzar la mayor calidad en los serviciosde auditoría de la profesión. Esta inversión refleja elcompromiso con la generación de confianza yseguridad en los mercados de capitales y en laeconomía mundial.

Metodología de auditoría

EY GAM proporciona un marco global para laprestación de servicios de auditoría de alta calidadmediante la aplicación de razonamientos, juicios yprocedimientos de auditoría uniformes para todos lostrabajos de auditoría independientemente de sumagnitud. EY GAM requiere asimismo el cumplimientode los requerimientos éticos relevantes, incluyendo laindependencia con respecto a la entidad auditada. Unaspecto fundamental de EY GAM es la realización deevaluaciones de riesgo, que deben ser reconsideradasy adaptadas en función de las circunstancias, y suutilización para determinar la naturaleza, el momentode realización y la extensión de los procedimientos deauditoría. Asimismo, se hace hincapié en la aplicacióndel oportuno escepticismo profesional en la ejecuciónde los procedimientos de auditoría. La base de nuestrametodología son las Normas Internacionales deAuditoría (ISAs, en sus siglas en inglés)complementadas localmente para cumplir con lanormativa reguladora de la actividad de auditoría decuentas vigente en España.

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Utilizando una herramienta “online”, EY Atlas, elequipo de auditoría cuenta con una versión de EY GAMestructurada en varias fases interdependientes ydirigidas especialmente a evaluar el negocio del clientey los riesgos asociados a los estados financieros, asícomo el modo en que dichos riesgos impactan en eldiseño y ejecución de los correspondientesprocedimientos de auditoría. La metodología y lasguías contenidas en EY GAM constituyen nuestrametodología integral de auditoría, que incluye doscomponentes esenciales: objetivos metodológicos(“requirements”) y formularios y ejemplos soporte(“supporting forms and examples”). Los objetivosmetodológicos reflejan el proceso estándar deejecución de una auditoría en nuestra Firma. Losformularios y ejemplos incluyen modelos de mejoresprácticas para realizar y documentar procedimientosde auditoría.

Nuestros auditores seleccionan el enfoque de laauditoría dentro de nuestra metodología aplicable a losrequisitos de información de la entidad auditada. Porejemplo, hay enfoques diferenciados para auditarentidades de interés público y entidades consideradasno complejas. En la metodología de auditoría seintroducen mejoras periódicas para adaptarla a lasnuevas normas, resolver los problemas de auditoríaemergentes o incorporar experiencias deimplementación y aplicar las recomendaciones de lasrevisiones internas y externas.

Adicionalmente, la Firma efectúa un seguimientocontinuo de las principales novedades, emitiendopuntualmente las comunicaciones internas necesariassobre planificación y ejecución de auditoría queenfatizan los aspectos significativos puestos demanifiesto en las diferentes inspecciones, así como losprincipales puntos de interés señalados por losreguladores y el “International Forum of IndependentAudit Regulators” (IFIAR). Específicamente, la Firma seestá preparando para la implementación de la NIA 540(Revisada), Auditoría de estimaciones contables y de lainformación relacionada a revelar (efectiva paraauditorías de periodos que comiencen a partir del 15de diciembre de 2019), dando a conocer losrequerimientos de la nueva norma y proporcionandorecordatorios sobre la realización de procedimientosde evaluación de riesgos específicos para la auditoríade estimaciones contables, y diseñando y realizandoprocedimientos de auditoría que respondan a esosriesgos.

Herramientas informáticas

Los equipos de auditoría utilizan numerosasherramientas informáticas como ayuda en la ejecucióny documentación del trabajo realizado de acuerdo conEY GAM. EY Canvas, la plataforma global de auditoríade EY, ocupa un lugar central en la auditoría y nospermite ofrecer un servicio de alta calidad. EY Canvasestá construido utilizando tecnología de últimageneración para las aplicaciones web. Esto nos permiteproporcionar seguridad a los datos y un fácil desarrollodel software para responder a los cambios en laprofesión contable y el marco regulatorio.

Los proyectos de auditoría se configuranautomáticamente en EY Canvas con la informaciónrelevante de las características de nuestros clientes yde su sector. Esto nos ayuda a mantener nuestrostrabajos de auditoría personalizados y actualizados ynos proporciona enlaces directos a nuestras guías deauditoría, normas profesionales y formularios. EYCanvas cuenta con un interfaz que permite a losequipos visualizar los riesgos de auditoría. Laherramienta permite relacionar dichos riesgos tantocon los procedimientos planificados para dar respuestaa los mismos como con el trabajo realizado en áreassignificativas. También facilita la interrelación entre losdistintos equipos participantes en la auditoría degrupos, permitiendo la comunicación de los riesgos deauditoría e instrucciones. De este modo el “primaryteam” de cada proyecto de auditoría puede mantenerel control sobre la planificación y el seguimiento de laauditoría del grupo.

EY Canvas incluye un “Client Portal”, cuyo objetivo esayudar a los equipos en las comunicaciones con losclientes y en la agilización de sus solicitudes a losmismos. Existen aplicaciones móviles integradas conEY Canvas que ayudan a nuestra gente en larealización de las auditorías (por ejemplo, en elseguimiento de la situación de la auditoría, la capturade evidencia de auditoría de modo seguro y larealización de observaciones de inventario físico).

Los equipos responsables de encargos de auditoríautilizan otras aplicaciones, analizadores de datos yformularios durante las distintas fases de la auditoría,como ayuda a la realización y documentación de lasconsideraciones de auditoría y a la obtención y análisisde datos. Ello incluye “EY Smart Automation”, unconjunto de aplicaciones que se están desarrollando eimplementando globalmente a través de EY Canvaspara permitir a los profesionales de auditoría de EYejecutar digitalmente procedimientos y procesos deauditoría.

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En EY estamos haciendo que el análisis de datos seaparte integral de nuestras auditorías. Nuestro uso dedatos y análisis consiste en tomar grandes poblacionesde datos de nuestros clientes y aplicar nuestratecnología (EY Helix) y metodología (EY GAM) paraauditar esos datos.

EY Helix es el conjunto de herramientas de análisis dedatos utilizadas en el trabajo de auditoría. Lasherramientas analíticas están transformando el trabajodel auditor al permitir el análisis de grandes muestrasde datos relevantes, la identificación de los patrones ytendencias de dichos datos y la focalización eficientedel trabajo de auditoría. El uso de estas herramientasde análisis de datos nos permite asimismo obtener másinformación y mejor entendimiento de lastransacciones y áreas de riesgo.

EY está desarrollando herramientas analíticas quecubren todos los ciclos operativos del negocio denuestros clientes, soportadas por programas detrabajo de auditoría basados en herramientasanalíticas para ayudar en su aplicación.

Utilizando el conjunto de herramientas analíticas EYHelix, nuestros equipos de auditoría pueden mejorar suvaloración del riesgo de auditoría, permitiendo laauditoría de las transacciones de mayor riesgo yayudando a nuestra gente a realizar mejores preguntassobre los hallazgos de la auditoría y a evaluar losresultados.

EY Atlas es una plataforma tecnológica global quepermite a nuestros auditores acceder al contenido másactualizado sobre asuntos de contabilidad y auditoría,incluyendo la normativa aplicable y lasinterpretaciones de EY acerca de la misma.

Asignación de los equipos de trabajo

Las políticas de Ernst & Young, S.L. requieren unarevisión anual, por parte de la Dirección de Auditoría ydel Director de Práctica Profesional, de los clientescotizados asignados a cada socio, con el fin deasegurarse de que los profesionales a cargo de dichosclientes posean las competencias apropiadas, es decir,el conocimiento, aptitudes y habilidades para cumplircon sus responsabilidades en relación con el encargo y,adicionalmente, cumplan con la normativa aplicable derotación de auditores.

La asignación de profesionales a los equiposresponsables de los encargos de auditoría se realizatambién bajo las directrices de la Dirección deAuditoría. Los factores a tener en cuenta a la hora deasignar personal a estos equipos son, entre otros, eltamaño y complejidad del encargo, el conocimientoespecializado y la experiencia sectorial, el momento derealización del trabajo, la continuidad y lasoportunidades de formación en el trabajo. En los

encargos más complejos se considera la necesidad decomplementar o mejorar el equipo de auditoría conconocimientos especializados o adicionales.

En muchas situaciones se asignan especialistasinternos como parte del equipo de auditoría, con el finde colaborar en la realización de procedimientos deauditoría y en la obtención de evidencia adecuada.Estos profesionales especialistas participan enentornos en los que se requieren conocimientos otécnicas específicas, como expertos en sistemasinformáticos, valoración de activos o análisisactuariales.

Revisión y consultasRevisiones del trabajo de auditoría

Las políticas de EY establecen tanto los requisitos paraque los ejecutivos participen directa y oportunamenteen las auditorías, como los distintos niveles de revisiónrequeridos del trabajo realizado. Los miembros delequipo de auditoría realizan una revisión detallada dela documentación soporte del trabajo, mientras que losejecutivos del encargo llevan a cabo una segundarevisión del mismo. Entre otros supuestos, en el casode entidades de interés público y de aquellasdesignadas como de supervisión especial en el procesode aceptación y continuidad de clientes, el socioresponsable de la revisión de calidad del trabajomencionado a continuación revisa determinadospapeles de trabajo relevantes, los estados financieros yel informe de auditoría, así como las áreas mássignificativas de contabilidad y auditoría.

La determinación de la naturaleza, momento derealización y extensión de las revisiones de papeles detrabajo depende de factores como:

• El riesgo, la materialidad, la subjetividad y lacomplejidad de los temas relevantes.

• La capacidad y la experiencia de los miembros delequipo de auditoría.

• El nivel de participación directa del revisor en eltrabajo.

• La extensión de las posibles consultas realizadas.

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Nuestras políticas también describen las funciones yresponsabilidades de cada miembro del equipo deauditoría por lo que respecta a la gestión, la direccióny la supervisión de la auditoría, así como los requisitosaplicados para documentar su trabajo y conclusiones.

Requerimientos de consulta

Las políticas de consultas de EY se basan en unacultura de colaboración, mediante la cual se insta a losprofesionales de auditoría a intercambiar puntos devista sobre cuestiones complejas en materia decontabilidad, auditoría y presentación y desglose deinformación financiera. Los requerimientos de consultay las políticas y procedimientos relacionados estándiseñados para involucrar a los recursos apropiados demodo que los equipos de auditoría puedan alcanzarconclusiones adecuadas.

Las consultas forman parte del proceso de toma dedecisiones y no constituyen únicamente un procesode asesoramiento

En el caso de asuntos complejos y sensibles, existe unproceso formal que requiere la realización deconsultas a otros profesionales de la Firma quecuenten con más experiencia o conocimientosespecializados, principalmente pertenecientes alGrupo de Práctica Profesional o al equipo deIndependencia. En aras de la objetividad y elescepticismo profesional, nuestras políticas exigenque los miembros del Grupo de Práctica Profesional,Independencia y determinados profesionales seinhiban de participar en la resolución de una consultasi en ese momento prestan servicio al cliente al cual serefiere la consulta, o lo han prestado, dentro de unperiodo de tiempo determinado.

Las políticas de EY también establecen la obligación dedocumentar las consultas, así como de obtener laconcurrencia por escrito de la persona o personasconsultadas, con el fin de evidenciar el correctoentendimiento del asunto y su resolución.

Revisiones de control de calidad de losencargos de auditoría

La Firma tiene establecido un procedimiento derevisión de control de calidad que comprende, entreotros, los encargos de auditoría designados como desupervisión especial en el proceso de aceptación ycontinuidad, así como los correspondientes a lasentidades de interés público. Esta revisión se efectúacon anterioridad a la emisión del informe.

Se requiere que el revisor de calidad sea un socio entodas las auditorías de entidades de interés público yde aquellas designadas como de supervisión especial.Los revisores de calidad son profesionales que poseenuna amplia experiencia y conocimientos en la materia,que actúan con independencia respecto al equipo detrabajo y con capacidad para proporcionar unaevaluación objetiva sobre asuntos significativos decontabilidad, auditoría y emisión del informe. Enningún caso podrá delegarse en otro profesional laresponsabilidad asumida por el revisor de calidad delencargo.

La revisión de calidad es una actividad que abarca elciclo completo del trabajo: planificación, evaluación delriesgo, estrategia y ejecución. Las políticas y losprocedimientos empleados para la realización ydocumentación de las revisiones de calidadproporcionan directrices concretas sobre la naturaleza,momento de realización y extensión de losprocedimientos que deben llevarse a cabo, así como delos requerimientos de documentación que evidenciensu realización. La designación de los revisores decalidad es efectuada por el Director de PrácticaProfesional de la Firma.

Proceso de resolución de diferencias de opiniónprofesional en el seno del equipo de auditoría

La Firma promueve una cultura de colaboración yanima a los profesionales a expresar su opiniónprofesional, sin miedo a represalias, si surge unadiscrepancia o se sienten incómodos ante un asuntorelacionado con el encargo de auditoría. Las políticas ylos procedimientos están dirigidos a dotar deautonomía a los miembros del equipo de trabajo paraque pongan de manifiesto las diferencias de opiniónque consideren materiales o que puedan afectar a laemisión del informe de auditoría.

Estas políticas se transmiten en el momento de laincorporación del profesional a la Firma y se refuerzande forma continuada para transmitir a nuestrosprofesionales la responsabilidad y buen juicionecesarios para considerar y analizar los distintospuntos de vista.

Las diferencias de opinión profesional que surgendurante una auditoría suelen resolverse en el seno delequipo responsable del encargo. No obstante, si algunode los profesionales que participa en la discusión de untema no queda satisfecho con la decisión alcanzada,trasladará dicha cuestión al siguiente nivel de decisiónhasta que se alcanza un acuerdo o se toma unadecisión final.

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Adicionalmente, si el revisor de calidad del encargoefectúa recomendaciones con las que el socio delencargo discrepa, el informe de auditoría no se emitiráhasta que el asunto se resuelva. Las políticas de EYrequieren la documentación de las diferencias deopinión y su resolución.

Rotación y tiempoprolongado en el encargoEY considera que la rotación de los socios de auditoríaconstituye una de las medidas fundamentales parasalvaguardar la independencia de los auditores. Ernst& Young, S.L. cumple con los requerimientos derotación de socios establecidos en el Código del IESBA,así como los requeridos en el Reglamento (UE)537/2014 del Parlamento Europeo y del Consejo de16 de abril de 2014 y el artículo 40 de la Ley deAuditoría de Cuentas y, en su caso, los requerimientosestablecidos por la “U.S. Securities and ExchangeCommission” (SEC). Ernst & Young, S.L. entiende quela rotación de socios aporta nuevas perspectivas ypromueve la independencia con respecto a laDirección de los clientes, al tiempo que permiteretener la experiencia y el conocimiento sobre elnegocio. La rotación de socios, junto con los requisitosde independencia, el Sistema de Control de CalidadInterno y los procedimientos de revisión potencian laindependencia y objetividad y constituyen unasalvaguarda de la calidad de los trabajos de auditoría.

El artículo 17 del Reglamento (UE) 537/2014 requiereque los principales socios auditores responsablesdejen de participar en la auditoría de una entidad deinterés público, a más tardar, a los siete años de lafecha de su designación, no pudiendo participar denuevo en la auditoría de dicha entidad antes de quehayan transcurrido tres años desde la fecha en quecesó su participación. Asimismo, establece que losEstados miembros podrán exigir que los principalessocios auditores responsables dejen de participar en laauditoría de la entidad de interés público antes de quehayan transcurrido los mencionados siete años.

Así, la normativa local de independencia exige que losauditores principales responsables en el caso deentidades de interés público roten a los cinco años.Tras la rotación, los auditores principales responsablesno podrán participar en el encargo de auditoría hastaque hayan transcurrido al menos tres años.

La Política Global de Independencia de EY exige quelos socios responsables de los encargos de auditoríade entidades de interés público, los revisores decalidad y otros socios de auditoría que tomendecisiones o juicios clave sobre asuntos significativosde auditoría (conjuntamente, los “socios de auditoríaprincipales”) roten a los siete años. Respecto aclientes de auditoría que pasen a tener laconsideración de entidades de interés público(incluidas aquellas que coticen por primera vez), lossocios de auditoría principales podrán seguirocupando sus cargos durante un periodo adicional dedos años si han participado en el trabajo durante seis omás años antes de que pasen a tener dichaconsideración de entidades de interés público.

Tras la rotación, un socio de auditoría principal nopodrá liderar o coordinar servicios profesionales parala entidad de interés público cliente de auditoría hastadespués de completar un periodo de enfriamiento(“cooling-off period”), que será de cinco años para unsocio responsable del encargo, tres años para unrevisor de calidad y dos años para otros socios sujetosa rotación.

Cuando el periodo de enfriamiento requerido para elsocio responsable del encargo de auditoría establecidopor la regulación local sea inferior a cinco años, sesustituirá dicho periodo de cinco años por el mayorentre el establecido por el regulador local o tres años.Esta excepción jurisdiccional para el socio responsabledel encargo de auditoría sólo puede aplicarse paraperiodos de auditoría que comiencen con anterioridadal 15 de diciembre de 2023. En virtud de estaexcepción, el periodo de enfriamiento del socioresponsable del encargo de auditoría está establecidoactualmente en tres años.

Como ya se ha mencionado, Ernst & Young, S.L.cumple con los requerimientos de rotación de sociosestablecidos en la normativa reguladora de la actividadde auditoría de cuentas vigente en España.

Además de los requisitos de rotación de socios deauditoría aplicables a los clientes de auditoría deentidades de interés público, EY ha establecido unmarco de salvaguardas para tiempos prolongados en elencargo (“long association”) que, siendo consistentecon los requisitos establecidos en el Código del IESBA yen el artículo 17 del Reglamento (UE) 537/2014,incluye la consideración de las amenazas a laindependencia generadas por la involucración deprofesionales durante un largo periodo de tiempo enuna auditoría y un marco de salvaguardas paraabordar tales amenazas.

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EY dispone de herramientas que permiten supervisarde manera efectiva el cumplimiento de la rotacióninterna y los requisitos relativos a socios de auditoría yotros profesionales que hayan permanecido un tiempoprolongado en el encargo con el cliente de auditoría,existiendo un mecanismo adecuado de rotacióngradual del personal de mayor antigüedad, de maneraque la rotación de los profesionales afectados serealice de manera escalonada y no afecte a latotalidad de los mismos en un momento único. En estesentido, contamos con un proceso para planificar larotación y tomar decisiones al respecto, que implica lainvolucración del Grupo de Práctica Profesional y delequipo de Independencia de la Firma.

Rotación de Firma

Para las entidades de interés público, cumplimos conlos requisitos de rotación externa establecidos en elartículo 17 del Reglamento (UE) 537/2014, así comoen el artículo 40 de la Ley de Auditoría de Cuentas.

Revisiones de calidad de laauditoríaEl programa global de revisión de la calidad de lasauditorías (en adelante, AQR, por sus siglas en inglés)es el pilar del proceso de seguimiento de la calidad deltrabajo de auditoría. Ernst & Young, S.L. ejecutaanualmente dicho programa de seguimiento ymonitorización, reporta al nivel adecuado losresultados del mismo y, como consecuencia de dichosresultados, desarrolla e implanta los planes de acciónnecesarios. El objetivo principal de la revisión esdeterminar si los sistemas de control de calidad se handiseñado adecuadamente y se han implementado en laejecución de los trabajos de auditoría, a fin deproporcionar una seguridad razonable respecto alcumplimiento de las políticas y procedimientos,normas profesionales y requerimientos regulatorios.

El programa global de AQR cumple con las directricesestablecidas por la Norma Internacional sobre Controlde Calidad 1 (ISQC1) revisada, y, si se consideranecesario, se complementa para adaptarlo a lasnormas profesionales y los requerimientos regulatorioslocales. El proceso contribuye al continuo esfuerzo deErnst & Young, S.L. por identificar áreas de mejora denuestra actividad o de nuestras políticas yprocedimientos.

El programa global de AQR se lleva a cabo de formaanual y es coordinado por representantes del Grupo dePráctica Profesional Global, con supervisión de laDirección de Auditoría Global.

Los encargos revisados cada año se seleccionan apartir de un enfoque basado en riesgos que se centraespecialmente en clientes de auditoría de gran tamañoo complejidad o que representan un interés públicosignificativo, incluyendo elementos deimpredecibilidad. El programa global de AQR incluye larevisión de una muestra de encargos de auditoría deentidades cotizadas y no cotizadas y entidades deinterés público y entidades que no son de interéspúblico, al objeto de medir el grado de cumplimientode las políticas y procedimientos internos, losrequisitos de la metodología de auditoría, las normasprofesionales y los requerimientos regulatorios locales.Incluye igualmente la revisión de una muestra deencargos distintos de auditoría. Estas revisionesevalúan el cumplimiento de las normas profesionalespertinentes y las políticas y procedimientos internosque deberían aplicarse en la ejecución de serviciosdistintos de auditoría. Adicionalmente, se realizanrevisiones a nivel de práctica profesional para evaluarel cumplimiento de las políticas y procedimientos decontrol de calidad de las áreas funcionales establecidasen la ISQC1.

El programa global de AQR se realizaindependientemente de las actuaciones externas desupervisión e inspección de la práctica de Auditoríaexistentes en los distintos países tales como programasde inspección ejecutados por organismos supervisoresde la auditoría y otras revisiones externas.

Los profesionales que actúan como revisores en elprograma AQR son seleccionados en función de susaptitudes y su competencia profesional, tanto en elárea de contabilidad como de auditoría, así como porsu especialización sectorial. Estos revisores tienen unaamplia experiencia en el programa y están altamentecualificados para su ejecución. Adicionalmente, suelenser asignados para realizar las revisiones fuera de supaís o ciudad de origen y son independientes de losequipos de auditoría objeto del programa.

Los resultados del programa global de AQR y de lasactividades de supervisión e inspección externas de lapráctica de Auditoría son evaluados y comunicados alnivel apropiado a fin de que puedan tomarse lasmedidas oportunas para mejorar la calidad. Los planesde mejora de la calidad describen las acciones deseguimiento que se adoptarán, las personasresponsables, el calendario y los plazos de ejecución yla aprobación de las acciones realizadas. La Direcciónde Auditoría y el Grupo de Práctica Profesional, son losresponsables de la implantación de las acciones demejora detectadas a partir de las revisiones ysupervisiones internas y externas. Estos programas deseguimiento y monitorización de la práctica profesionalproporcionan recomendaciones de medidascorrectoras que nos permiten seguir mejorando ennuestro compromiso de calidad.

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Revisión externa de la calidadLa práctica de Auditoría de Ernst & Young, S.L. seencuentra sujeta a inspección periódica por parte delInstituto de Contabilidad y Auditoría de Cuentas(ICAC), como Organismo Supervisor de la profesión enEspaña. Dentro de sus funciones de inspección, evalúatanto los sistemas de control de calidad implantadospor las sociedades de auditoría como la ejecucióntécnica de ciertos trabajos de auditoría.

Información adicional sobre este OrganismoSupervisor se puede encontrar en su página web(www.icac.meh.es).

Creemos que los procesos de inspección llevados acabo por los organismos supervisores suponen unbeneficio para nuestra Firma, por lo que les otorgamosun alto grado de consideración y evaluamosminuciosamente las cuestiones planteadas durante lainspección para identificar áreas donde podemosmejorar la calidad de la auditoría. Estas inspeccionesexternas, junto con el proceso de AQR, posibilitan larealización de auditorías y procesos de controlrelacionados de la máxima calidad, lo que redunda enbeneficio de los inversores, de nuestros clientes y deotros grupos de interés.

Como resultado de la última inspección conjuntallevada a cabo por el ICAC y el “Public CompanyAccounting Oversight Board” de los Estados Unidos(PCAOB) en virtud del acuerdo de cooperación para lasupervisión de sociedades de auditoría suscrito en2012 entre ambos organismos supervisores, el ICAC yel PCAOB emitieron sus respectivos informes deinspección con fechas 8 de enero de 2018 y 14 dediciembre de 2017. De acuerdo con la normativaaplicable y en línea con nuestra política de mejoracontinua de la calidad, la Firma procedió al diseño eimplantación de las correspondientes acciones demejora.

Con fecha 24 de julio de 2019 la Firma recibiócomunicación del inicio de una nueva actuación deinspección conjunta llevada a cabo por el ICAC y elPCAOB, inspección que actualmente se encuentra encurso.

En el marco de nuestro compromiso con la calidad, seobtuvo en 2006 la certificación de calidad ISO 9001,cuya última re-certificación data de junio de 2019.Esta certificación confirma el cumplimiento de losprincipios básicos de gestión de la calidad, elcompromiso de la Dirección, la gestión de los recursos,así como la medición, el análisis y la mejora delsistema de calidad. Este sistema es revisado conperiodicidad anual.

Cumplimiento de requisitoslegalesEl Código de Conducta Global ofrece un conjunto clarode normas que orientan nuestras acciones y nuestroestilo directivo. Ernst & Young, S.L. cumple con lasleyes y regulaciones vigentes y sus valores sustentannuestro compromiso con un comportamiento ético.Este importante compromiso viene respaldado pordiversas políticas y procedimientos, explicados en lospárrafos que se incluyen a continuación.

Políticas contra el soborno

La política global contra el soborno de EY proporcionaorientaciones al personal de EY sobre determinadasactividades ilegales o no éticas, haciendo especialhincapié en la obligación de cumplir las leyes contra elsoborno. Asimismo, ofrece una definición más ampliasobre lo que constituye el soborno e identifica laresponsabilidad de informar cuando éste se descubre.Como respuesta al incremento global del impacto desobornos y corrupción, EY ha intensificado su esfuerzopor implantar medidas contra el soborno.

Uso de información privilegiada (“Insidertrading”)

La política global contra el uso de informaciónprivilegiada de EY refuerza la obligación de todosnuestros profesionales de no negociar con valoressirviéndose de información privilegiada, definedetalladamente qué constituye informaciónprivilegiada y determina con quiénes deberíanconsultar los profesionales en caso de tener dudassobre sus responsabilidades.

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Sanciones comerciales

Es importante que tomemos conciencia de lassituaciones cambiantes relativas a sancionescomerciales internacionales. EY realiza un seguimientode las sanciones impuestas en varias regionesgeográficas y pone a disposición de sus profesionalesuna guía de las actividades afectadas.

Protección de datos

La política global de protección de datos de EY (“EYGlobal Personal Data Privacy Policy”), revisada yreeditada en 2018, establece los principios que debenaplicarse en relación con la obtención, utilización yprotección de datos de carácter personal, incluyendolos referentes al personal, clientes, proveedores ycolaboradores actuales, pasados y futuros. Estapolítica es consistente con los estrictos requerimientosdel Reglamento general de protección de datos de laUnión Europea (“European Union’s General DataProtection Regulation”) y otras leyes y regulacionesvigentes en materia de protección de datos yprivacidad. EY también dispone de normascorporativas vinculantes (“Binding Corporate Rules”)aprobadas por los reguladores de la UE para facilitar lacirculación de datos personales dentro de la red de EY.Por otra parte, Ernst & Young, S.L. ha establecido unapolítica para cubrir los requerimientos legales sobreprotección de datos vigentes en España, así como lasnecesidades para la prestación de nuestros servicios.

Retención de documentos

La política de retención de documentos de Ernst &Young, S.L. es aplicable a todos los trabajos y a todo elpersonal de la Firma y considera los requisitos legalesaplicables en España para la custodia de los papeles detrabajo de auditoría. Esta política establecerequerimientos específicos de conservación de todoslos papeles de auditoría siempre que tengamosconocimiento de la existencia de demandas, litigios,inspecciones, citaciones u otros procesosadministrativos en los que podamos vernosinvolucrados nosotros o nuestros clientes en relacióncon nuestro trabajo.

Prácticas deindependencia

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Prácticas d e indep endencia

La Política Global de Independencia de EY (“EY GlobalIndependence Policy”) requiere la capacitación de lasfirmas miembro y de sus profesionales para elcumplimiento de las normas de independenciarelativas a trabajos de auditoría establecidas por lalegislación local aplicable y el Código de Ética delIESBA.

Analizamos y evaluamos la independencia en relacióna diversos aspectos, como, por ejemplo, relacionesfinancieras de la Firma y de los profesionales,relaciones de empleo, relaciones de negocio,permisividad de los servicios que prestamos a losclientes de auditoría, requerimientos de rotación de lafirma y de los socios, acuerdos de honorarios,aprobación previa por parte de los comités deauditoría, si es aplicable, y remuneración de socios.

El incumplimiento de los requisitos deindependencia por parte de un profesional seconsidera en las decisiones sobre promoción yretribución y puede dar lugar a otras medidasdisciplinarias.

EY ha implantado de forma global aplicaciones,herramientas y procesos para posibilitar el adecuadocumplimiento de las políticas de independencia porparte de nuestros profesionales.

Política Global de Independencia (“EY GlobalIndependence Policy”)

La Política Global de Independencia de EY recoge losrequisitos de independencia exigibles a las firmasmiembro, a los profesionales y al resto del personal.Se trata de una política sólida basada en el Código delIESBA que incluye requisitos aún más rigurososcuando así lo requiere el organismo reguladorcompetente. La Política Global de Independenciacontiene directrices complementarias sobre unaamplia variedad de situaciones específicas con el finde facilitar el entendimiento y aplicación de las reglasde independencia. El acceso a la Política Global deIndependencia se efectúa a través de la intranet deEY.

Sistema Global de Independencia (“GlobalIndependence System” - GIS)

El Sistema Global de Independencia de EY (GIS, en sussiglas en inglés) es una herramienta basada en nuestraintranet que permite a la Firma, sus profesionales ydemás empleados la identificación de las entidadespara las que se requiere independencia, así como lasrestricciones de independencia que aplican a cada unade ellas. En la mayoría de los casos, se trata de clientesde auditoría que cotizan en bolsa y sus filiales, si bienpueden identificarse otros clientes no cotizados. Laherramienta incluye información, en forma de árbol(“family tree”), relativa a las filiales de los clientes deauditoría cotizados, información que actualizanperiódicamente los equipos encargados de prestarservicios al cliente. La información de la entidadincluye anotaciones (“mark-up”) que indican las reglasde independencia aplicables a cada cliente. Nuestrosprofesionales utilizan este Sistema Global paradeterminar el tipo de servicios que pueden prestar alcliente, basándose en las anotaciones relativas a suindependencia.

Sistema Global de Seguimiento (“GlobalMonitoring System” - GMS)

El Sistema Global de Seguimiento de EY (GMS, en sussiglas en inglés) es una herramienta global quepermite tanto a la Firma como a nuestrosprofesionales identificar los activos financieros y otrosintereses cuya tenencia no está permitida. Laherramienta requiere que todos los profesionales conuna cierta categoría profesional reporten detallesacerca de todas las inversiones que ellos o susfamiliares directos ostenten. El sistema detecta elreporte de cualquier título cuya tenencia no estápermitida, emitiendo un aviso a su tenedor en el quese exige la enajenación del mismo a la mayor brevedadposible. Las incidencias identificadas se comunican através del Sistema Global de Notificación deIncidencias sobre Independencia (GIIRS, en sus siglasen inglés).

El Sistema Global de Seguimiento permite, asimismo,obtener confirmación trimestral y anual delcumplimiento de las políticas de independencia de EY,las cuales se describen con más detalle a continuación.

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Cumplimiento de los requisitos deindependencia

EY ha establecido una serie de procesos y programasdirigidos a supervisar el cumplimiento de los requisitosde independencia de los profesionales y las firmasmiembro de EY. Entre ellos cabe señalar las siguientesactividades, programas y procesos:

Confirmaciones de independencia

Anualmente, cada firma miembro realiza un procesode confirmación del adecuado cumplimiento de lapolítica y los procedimientos globales deindependencia e informa de las incidenciasidentificadas, si las hubiera.

Al menos con periodicidad anual, todo el personalprofesional de EY, así como otros empleados,dependiendo de la función que desempeñen, tienen laobligación de confirmar el cumplimiento de laspolíticas y procedimientos de independencia de EY.Todos los socios deben confirmar dicho cumplimientocon una periodicidad trimestral.

Revisiones de cumplimiento de requisitos deindependencia

EY realiza una serie de procedimientos internos paraevaluar el cumplimiento por parte de las firmasmiembro de diversas cuestiones relacionadas con laindependencia, como la revisión de servicios distintosde los de auditoría, las relaciones de negocio connuestros clientes de auditoría y las relacionesfinancieras que mantienen las firmas miembro.

“Personal Independence compliance testing”

Cada año, el equipo global encargado de velar por laindependencia establece un programa que permiteverificar el cumplimiento de los requisitos deconfirmación de independencia personal y deintroducción de información en el sistema global desupervisión (GMS). Para el ejercicio 2019, la revisiónde cumplimiento de independencia para Ernst & Young,S.L. ha cubierto una muestra de 80 profesionales(socios y otros profesionales).

Servicios distintos a los de auditoría

Con el fin de monitorizar el cumplimiento de lasnormas profesionales, leyes y regulaciones queregulan la prestación a clientes de auditoría deservicios distintos a los de auditoría, se hanimplantado a nivel global diversos mecanismos, queincluyen la utilización de las herramientas PACE(descrita anteriormente) y “Service Offering ReferenceTool” (SORT, descrita más adelante), así como cursosde formación, herramientas y procedimientosobligatorios aplicados durante la realización denuestros trabajos, así como procesos internos deseguimiento. Disponemos de un proceso para larevisión y aprobación de los servicios distintos a los deauditoría antes de aceptar el encargo.

Formación global en materia de independencia

EY ha desarrollado e implantado diversos programasde formación en materia de independencia a nivelglobal. Todos los profesionales y algunos otrosempleados tienen la obligación de participar en cursosde formación anual para poder preservar nuestraindependencia frente a las entidades que auditamos.

El objetivo es ayudar a los profesionales de EY aconocer sus obligaciones y hacer posible queninguno de ellos, ni tampoco las firmas miembro alas que pertenecen, tengan intereses que puedanconsiderarse incompatibles con la objetividad, laintegridad y la imparcialidad que se requieren en laprestación de servicios a un cliente de auditoría.

El programa anual de formación en materia deindependencia incluye los aspectos relevantes denuestras normas de independencia, con especialatención a las modificaciones recientes, y otrosasuntos relevantes y recurrentes. Los profesionales yotros empleados de la Firma se encuentran obligados aasistir a los correspondientes cursos de formaciónsobre la política de independencia, cuyo aprendizaje esobjeto de continuo seguimiento. Ernst & Young, S.L.complementa, en su caso, el contenido de losmencionados cursos de formación, con el fin de incluircualquier requisito regulatorio adicional de carácterlocal.

Además del programa específico de formación entemas de independencia, existen otros programas deformación o contenido similar, entre los que seencuentran el de nuevas contrataciones de personal ycursos específicos de las distintas líneas de servicio.

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“Service Offering Reference Tool” (SORT)

Evaluamos y supervisamos nuestra cartera deservicios de forma constante, con el fin de confirmarque están permitidos por las normas profesionales,leyes y regulaciones que están soportados por lametodología, procedimientos y procesos apropiados yque son consistentes con nuestra estrategia global deoferta de servicios. En el caso de que resultenecesario, las firmas miembro pueden dejar de prestaro restringir la prestación de aquellos servicios querepresenten un riesgo para la independencia de laFirma u otros tipos de riesgos. SORT proporcionainformación a todos los profesionales de la Firmasobre los servicios ofrecidos de forma global e incluyeorientaciones acerca de los servicios que pueden serprestados a clientes de auditoría y clientes a los que seprestan servicios distintos de auditoría, así comoasuntos relacionados con la independencia y otrostemas y consideraciones de gestión del riesgo.

Herramienta de evaluación de relaciones de negocio(BRET)

La herramienta denominada “Business RelationshipEvaluation Tool” (BRET) contribuye al cumplimiento delas normas profesionales de independencia aplicables.En determinadas circunstancias, nuestrosprofesionales tienen la obligación de identificar,evaluar y obtener la aprobación previa respecto depotenciales relaciones de negocio con clientes deauditoría.

Comités de auditoría y Gobierno Corporativo

EY concede especial importancia a las funciones quedesempeñan tanto los comités de auditoría como otrosórganos de gobierno corporativo respecto al control ysupervisión de la independencia del auditor. Laexistencia de comités de auditoría independientes yactivos juega un papel fundamental en la protecciónde los accionistas frente a los problemas deindependencia y potenciales conflictos de interés. Elcompromiso de EY a este respecto consiste enmantener una comunicación continua y fluida con loscomités de auditoría y los órganos de gobierno denuestros clientes. Los programas de revisión de lacalidad de EY nos permiten supervisar y examinar elcumplimiento de las normas relativas acomunicaciones con comités de auditoría, así como laautorización previa de servicios, cuando proceda.

Formacióncontinuada delos auditores

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Formación continuad a de los audit ores

Desarrollo profesional

El desarrollo continuo de las habilidades y elconocimiento de nuestros profesionales esfundamental para lograr nuestro propósito de mejorarla confianza en los mercados de capitales.

Brindar a nuestros profesionales la oportunidad deacceder a las experiencias, la formación y laorientación (“coaching”) adecuados les permitencrecer profesionalmente y alcanzar todo su potencialal ritmo variable de progresión que les convenga.

El curriculum formativo de auditoría de EY es uniformea nivel global y es apoyado en todo momento por laorientación, supervisión y la experiencia que nuestrosprofesionales más experimentados proporcionandurante la ejecución del trabajo, que ayuda atransformar el conocimiento y la experiencia enpráctica.

La formación se proporciona a través de lagalardonada plataforma de internet denominada “TheAudit Academy”, que combina clases interactivas ymódulos de aprendizaje "a la carta", con un refuerzorelevante de las aplicaciones que lo soportan. Esto secomplementa con otros programas de formación quese elaboran en respuesta a los cambios queexperimentan las normas contables, las normasprofesionales y de independencia, las nuevastecnologías y los problemas puntuales que surgen en lapráctica.

En aquellas firmas miembro donde se realizanauditorías de estados financieros elaborados bajoNormas Internacionales de Información Financiera(NIIF), los miembros de los equipos de auditoríaafectados tienen el compromiso de obtener lacorrespondiente acreditación del aprendizaje de dichasNormas.

Se exige que nuestros profesionales de auditoríainscritos en el Registro Oficial de Auditores de Cuentasen situación de ejercientes o de no ejercientes queprestan servicios por cuenta ajena realicen actividadesde formación continuada por un tiempo equivalente, almenos, a 120 horas en un periodo de 3 años, con unmínimo de 30 horas anuales, tal y como establece elartículo 40 del Real Decreto 1517/2011, de 31 deoctubre, por el que se aprueba el Reglamento quedesarrolla el texto refundido de la Ley de Auditoría deCuentas, aprobado por el Real Decreto Legislativo1/2011, de 1 de julio. De dichas horas, al menos 20horas al año y 85 horas por cada periodo trienal debenrealizarse en materias relativas a contabilidad yauditoría de cuentas, de acuerdo con lo establecido enel artículo 41 del mencionado Real Decreto. Asimismo,todos nuestros profesionales de auditoría se

encuentran sujetos a la política CPE (“ContinuingProfessional Education Requirements for AssuranceProfessionals”) incluida en el “Global Assurance PolicyManual” de EY, en la que se establece que a 30 dejunio de cada año (fecha de cierre del ejercicio social)los profesionales de auditoría deben haber realizadouna formación obligatoria mínima con carácter anual ytrienal.

Transmisión de conocimiento y comunicacióninterna

Además del desarrollo profesional y de la gestión deldesempeño, somos conscientes de la importancia quereviste facilitar información actualizada a los equiposde trabajo con el fin de ayudarles a cumplir con susobligaciones profesionales. EY ha invertido cuantiososrecursos en redes de conocimiento y comunicación queposibiliten la rápida difusión de información, basada enaplicaciones de intranet y correo electrónico. Estossistemas proporcionan acceso a cientos de bases dedatos de conocimiento. Destacan, como ejemplos:

• EY Atlas es la herramienta de informaciónestándar de EY sobre contabilidad y auditoría.Incluye normas de contabilidad y auditoría deámbito local e internacional, así como directricespara su interpretación. Esta herramienta hareemplazado a la “Global Accounting & AuditingInformation Tool” (GAAIT, en sus siglas en inglés)en 2017.

• Publicaciones como nuestro “International GAAP”,“IFRS Developments”, y ejemplos de estadosfinancieros (“illustrative financial statements”).

• “Global Accounting and Auditing News” es unboletín semanal que contiene información sobrepolíticas y procedimientos globales de auditoría eindependencia, así como comentarios y directricesinternas referentes a novedades sobrecontabilidad internacional, auditoría eindependencia.

• “Practice alerts” y “webcasts”, que incluyenalertas globales y locales sobre la prácticaprofesional y webcasts específicos de la prácticade Auditoría.

Gestión del desempeño

LEAD es nuestro enfoque con visión de futuro para lacarrera, desarrollo y desempeño de nuestrosprofesionales, estando focalizado en un continuo“Feedback” con autoevaluaciones y revisiones que seefectúan en ciclos de noventa días. Los feedbacksrecibidos se agregan y se utilizan como input para losprogramas de compensación y recompensa.

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Ha sido diseñado con el objetivo de facilitar elcrecimiento y el éxito profesional de nuestrosempleados en todas las etapas de su carrera en EY. Elpanel de control personal de LEAD proporciona unainstantánea fácil para interpretar el desempeño de unprofesional en relación con las dimensiones deliderazgo (“Leadership”) en EY, y evalúa el desempeñoen comparación con sus compañeros.

LEAD conserva los componentes que también seincluían en el proceso anterior de gestión deldesempeño (“Performance Management andDevelopment Process” (PMDP)), proporcionando anuestros profesionales expectativas claras de trabajo yla oportunidad de autoevaluar su desempeño. En elmarco del proceso de revisión anual, cada profesional,en colaboración con su “counselor” o tutor (unprofesional de más experiencia), identificaoportunidades para su desarrollo profesional futuro.

Cursos de formación continuada

En el mes de mayo de 2013 Ernst & Young, S.L. fuereconocida por el Instituto de Contabilidad y Auditoríade Cuentas (ICAC) como centro organizador para laformación continuada de auditores. Al objeto de darcumplimiento a lo establecido en el artículodecimoctavo, apartado primero, de la Resolución delICAC de fecha 29 de octubre de 2012 por la que sedesarrollan distintos aspectos relacionados con laobligación de realizar formación continuada por partede los auditores de cuentas, con fecha 30 deseptiembre de 2018 se remitió al ICAC el ProgramaAnual de Formación para Auditores – Ejercicio2018/19, que incluía las actividades de formaciónprevistas para el periodo comprendido entre el 1 deoctubre de 2018 y el 30 de septiembre de 2019. Nose han producido variaciones significativas entre lasactividades de formación previstas y las finalmenterealizadas.

Dicho Programa Anual de Formación, aplicable a todosnuestros profesionales de auditoría, incluye laformación sobre las materias a las que se refiere elartículo 34.1 del Real Decreto 1517/2011, de 31 deoctubre, por el que se aprueba el Reglamento quedesarrolla el texto refundido de la Ley de Auditoría deCuentas, aprobado por el Real Decreto Legislativo1/2011, de 1 de julio. El Programa Anual deFormación para Auditores – Ejercicio 2018/19 se basaen el catálogo de cursos previsto según lasnecesidades por categoría profesional, que incluyetanto la formación técnica como la formacióntransversal a impartir. Adicionalmente, atendiendo alfactor de especialización, el mencionado ProgramaAnual de Formación incluye materias de formaciónespecialmente diseñadas para cubrir la casuística dedeterminados sectores y que están destinados aaquellos profesionales que desarrollan principalmentesu actividad en entidades de estos sectores. ElPrograma Anual de Formación para Auditores –Ejercicio 2018/19 se orienta tanto a la formaciónpresencial como a la formación on-line a través de laIntranet.

Ingresos yremuneración

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Ingres os y remun eraci ón

Información financieraSe informa a continuación de la cifra de negocios deErnst & Young, S.L. correspondiente al ejercicioeconómico anual terminado el 30 de junio de 2019,con el desglose requerido por el artículo 13 delReglamento (UE) 537/2014 y el artículo 37 de la Leyde Auditoría de Cuentas:

1. Ingresos derivados de la auditoría legal de losestados financieros anuales y consolidados deEIPs y de entidades pertenecientes a un grupo deentidades cuya matriz sea una EIP.

2. Ingresos derivados de la auditoría legal de losestados financieros anuales y consolidados deentidades de otro tipo.

3. Ingresos derivados de la prestación, a entidadesauditadas por el auditor legal o sociedad deauditoría, de servicios ajenos a la auditoría queestén autorizados.

4. Ingresos derivados de la prestación de serviciosajenos a la auditoría a otras entidades.

La mencionada cifra de negocios incluye todos losconceptos facturados a los clientes, antes deimpuestos, y los ingresos relativos a la facturaciónemitida a otras firmas miembro de EYG.

Información Financiera a 30 de junio de 2019expresada en miles de euros

Servicio Ingresos (*) Porcentaje

1. Servicios de auditoríaprestados a EIPs 35.940 21%

2. Servicios de auditoríaprestados a no EIPs 64.010 37%

3. Servicios distintos deauditoría prestados a clientes deauditoría

20.808 12%

4. Servicios distintos deauditoría prestados a otrasentidades

52.724 30%

Total 173.482 100%

(*) No incluye los ingresos de la rama de actividad deConsultoría escindida.

Los ingresos de Ernst & Young, S.L. relativos alejercicio económico anual terminado el 30 de junio de2019 no recogen en este ejercicio los relativos alnegocio de Consultoría, como consecuencia de laoperación de escisión parcial de Ernst & Young, S.L.(sociedad escindida) a favor de la sociedad de nuevacreación EY Transforma Servicios de Consultoría, S.L.(sociedad beneficiaria) realizada mediante el traspasoen bloque por sucesión universal de una parte delpatrimonio de la sociedad escindida constitutivo de larama de actividad consistente en el negocio deConsultoría, siendo los efectos contables de laoperación retroactivos a 1 de julio de 2018.

El importe de los servicios distintos de auditoríaprestados a clientes de auditoría indicado en la tablaanterior incluye 9.240 miles de euroscorrespondientes a servicios prestados a EIPs y a lasentidades vinculadas a que se refiere el artículo 17 dela Ley de Auditoría de Cuentas.

Por otra parte, el volumen total de negocios a 30 dejunio de 2019 de la otra sociedad de auditoríaespañola de la red de EYG correspondiente a losservicios de auditoría de estados financierosindividuales y consolidados asciende a 41 miles deeuros, no habiendo prestado esta sociedad serviciosdistintos de auditoría a las entidades de interés públicoauditadas por Ernst & Young, S.L. y a sus vinculadas aque se refiere el artículo 17 de la Ley de Auditoría deCuentas.

Remuneración de los sociosLa calidad es la piedra angular de la estrategia denegocio de EY y el componente clave de los sistemasde gestión del desempeño de EY. La evaluación yremuneración de los socios y demás profesionales sebasan en diversos criterios, como los indicadores decalidad específica y gestión del riesgo, que valorantanto las actuaciones como los resultados.

“LEAD for partners, principals, executive directors anddirectors” (PPEDDs) es un proceso de evaluación,aplicable a todos los socios de firmas miembro de EYG,que vincula la remuneración al desempeño profesionaly al respeto de los valores de la Firma. Se trata de unproceso que incluye el establecimiento de objetivos, laplanificación del desarrollo personal, la evaluacióncontinua del desempeño, el reconocimiento profesionaly la remuneración. Los objetivos asignados a los sociosson el reflejo de las prioridades globales de la Firma,entre las que destaca la calidad.

Informe Anual de Transparencia 2019 – Ernst & Young, S.L. 27

Las políticas de EY prohíben que para la evaluación yremuneración de los socios responsables del trabajo deauditoría, así como de otros socios de auditoría queparticipen de forma significativa en dicho trabajo, setome en consideración la venta de servicios de noauditoría a entidades que auditan. Esta políticarefuerza a los socios de la Firma la obligaciónprofesional de mantener nuestra independencia yobjetividad. Para las auditorías realizadas de acuerdocon los requerimientos de la Directiva 2014/56/EU delParlamento Europeo y del Consejo de 16 de abril de2014, EY prohíbe la evaluación y remuneración decualquier socio o profesional involucrado en un trabajo(o con capacidad para influir sobre el mismo) sobre labase de la venta de servicios de no auditoría a susclientes de auditoría. Esto refuerza el hecho de que losprofesionales están obligados a mantener suindependencia y objetividad.

Los parámetros utilizados para medir el cumplimientode los objetivos de calidad y gestión del riesgo han sidodesarrollados con el fin de evaluar:► La competencia técnica.► La aplicación de los valores de la Firma en los

comportamientos y actitudes.► El conocimiento y liderazgo en la gestión del riesgo

y la calidad.► El cumplimiento de políticas y procedimientos.► El cumplimiento de la legislación y los

requerimientos regulatorios y de ética profesional.► La contribución para proteger y potenciar la marca

de EY.

El sistema de remuneración de los socios de EY exigerecompensar de forma claramente diferenciada enfunción del nivel de desempeño alcanzado. Los sociosson evaluados anualmente en base a los resultadosobtenidos en la prestación de servicios de calidad, porla prestación de servicios excepcionales a los clientes,y sus aptitudes para dirigir equipos, junto conparámetros financieros y de negocio.

Nuestro sistema de evaluación vincula la calificaciónglobal de un socio al cierre de cada ejercicio a laobtenida en su evaluación de calidad.

Con el fin de identificar distintas aptitudes de negocio,habilidades y competencias y de retener a losprofesionales más cualificados, en el proceso dedeterminación de la remuneración total de los sociosse consideran igualmente otros factores como:

► La experiencia en la Firma.► El nivel de responsabilidad y desempeño de

funciones.► El potencial a largo plazo.

En caso de incumplimiento de las normas de calidad seaplican medidas correctoras, que pueden incluir, entreotras, ajustes en la remuneración, formaciónadicional, una mayor supervisión o una reasignaciónde funciones. El incumplimiento sistemático, o loscasos especialmente graves de incumplimiento,pueden dar lugar a medidas sancionadoras, queincluyen el cese en la Firma.

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Declaración del Consejo de Administración sobre laEficacia del Sistema de Control de Calidad InternoEl Sistema de Control de Calidad Interno implantado por Ernst & Young, S.L. y descrito en el presente Informe Anualde Transparencia ha sido diseñado con el objetivo de proporcionar una seguridad razonable de que la Firma y susprofesionales, en el desarrollo del trabajo referente a la auditoría de cuentas, cumplen con las normas profesionalesaplicables y los correspondientes requisitos regulatorios.

Los distintos programas y procedimientos de seguimiento y monitorización del Sistema de Control de Calidad Internoadoptados por la Firma han sido adecuadamente diseñados y ejecutados, no habiéndose identificado incidenciassignificativas como resultado de los mismos.

Adicionalmente, y como se detalla en el apartado Revisión externa de la calidad de este Informe de Transparencia, confechas 8 de enero de 2018 y 14 de diciembre de 2017 el ICAC y el PCAOB emitieron sus respectivos informes deinspección en relación con la última actuación de inspección conjunta sobre el Sistema de Control de Calidad Interno dela Firma. De acuerdo con la normativa aplicable y en línea con nuestra política de mejora continua de la calidad, laFirma procedió al diseño e implantación de las correspondientes acciones de mejora. Con fecha 24 de julio de 2019 laFirma recibió comunicación del inicio de una nueva actuación de inspección conjunta llevada a cabo por el ICAC y elPCAOB, inspección que actualmente se encuentra en curso.

En base a lo anteriormente expuesto y en cumplimiento de lo dispuesto por el artículo 13 del Reglamento (UE)537/2014, de 16 de abril, el Consejo de Administración de Ernst & Young, S.L. declara que el Sistema de Control deCalidad Interno de la Firma ha operado de forma eficaz durante el ejercicio al que se refiere el presente Informe Anualde Transparencia.

Anexo 1

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Anexo 1: Clientes de Auditoría – Entidades de interéspúblicoSe incluye a continuación la relación de entidades de interés público para las que Ernst & Young, S.L. ha emitidoinformes de auditoría de cuentas en el ejercicio económico anual terminado el 30 de junio de 2019, con indicación delejercicio económico al que corresponden las cuentas anuales o estados financieros auditados, así como, de acuerdocon lo requerido por el artículo 37 de la Ley de Auditoría de Cuentas, de los ingresos por servicios de auditoría y losingresos por servicios distintos de auditoría prestados por Ernst & Young, S.L. a estas entidades y a sus vinculadas:

(Datos expresados en euros)

I. ENTIDADES EMISORAS DE VALORES ADMITIDOS A NEGOCIACIÓN EN MERCADOSSECUNDARIOS OFICIALES

Entidad EjercicioIngresosauditoría

Ingresos noauditoría

ADL BIONATUR SOLUTIONS, S.A. 2018 23.000 19.615

ADOLFO DOMÍNGUEZ, S.A. 2018 102.500 43.336

AEDAS HOMES, S.A. 2018 138.798 51.158

AGUAS DE VALENCIA, S.A. 2018 85.244 -

AMPER, S.A. 2018 215.157 37.811

ASSET-BACKED EUROPEAN SECURITISATION TRANSACTION THIRTEEN, F.T. 2018 3.000 -

AYT GÉNOVA HIPOTECARIO IV, F.T.H. 2018 6.231 -

AYT GÉNOVA HIPOTECARIO IX, F.T.H. 2018 4.835 -

AYT GÉNOVA HIPOTECARIO VI, F.T.H. 2018 6.231 -

AYT GÉNOVA HIPOTECARIO VII, F.T.H. 2018 6.231 -

AYT GÉNOVA HIPOTECARIO VIII, F.T.H. 2018 4.835 -

AYT GÉNOVA HIPOTECARIO X, F.T.H. 2018 4.835 -

AYT GÉNOVA HIPOTECARIO XI, F.T.H. 2018 4.835 -

AYT GÉNOVA HIPOTECARIO XII, F.T.H. 2018 4.835 -

AYT HIPOTECARIO MIXTO II, F.T.A. 2018 4.808 -

AZKOYEN, S.A. 2018 107.000 21.614

BANKIA, S.A. 2018 2.005.286 1.170.879

BIOSEARCH, S.A. 2018 22.000 -

BODEGAS RIOJANAS, S.A. 2018 33.100 -

CAJA INGENIEROS TDA 1, F.T.A. 2018 4.250 -

CODERE, S.A. 2018 511.952 101.546

DURO FELGUERA, S.A. 2018 513.409 202.496

EBRO FOODS, S.A. 2018 281.390 39.336

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Entidad EjercicioIngresosauditoría

Ingresos noauditoría

EL CORTE INGLÉS, S.A. 2018 968.800 622.027

EL CORTE INGLÉS, S.A. 2017 1.713.670 368.651

ENAGÁS, S.A. 2018 539.208 688.225

ENDESA, S.A. 2018 1.972.333 1.632.505

ERCROS, S.A. 2018 245.000 37.004

FLUIDRA, S.A. 2018 502.600 113.801

GC FTPYME PASTOR 4, F.T.A. 2018 4.644 -

GC PASTOR HIPOTECARIO 5, F.T.A. 2018 4.644 -

GC SABADELL 1, F.T.H. 2018 4.277 -

GESTAMP AUTOMOCIÓN, S.A. 2018 947.400 364.045

GIGAS HOSTING, S.A. 2018 65.000 15.400

GREENALIA, S.A. 2018 37.400 9.280

HISPANIA ACTIVOS INMOBILIARIOS SOCIMI, S.A. 2018 397.567 40.256

HT ABANCA RMBS I, F.T.A. 2018 3.188 -

HT ABANCA RMBS II, F.T.A. 2018 3.188 -

IBERIA LÍNEAS AÉREAS DE ESPAÑA, SOCIEDAD ANÓNIMA OPERADORA 2018 816.308 111.910

IM BCG RMBS 2, F.T.A. 2018 5.095 -

IM CAJAMAR 1, F.T.A. 2018 3.601 -

IM CAJAMAR 5, F.T.A. 2018 3.601 -

IM CAJAMAR 6, F.T.A. 2018 3.601 -

IM SABADELL PYME 10, F.T. 2018 3.601 -

IM SABADELL PYME 11, F.T. 2018 3.601 -

INTERNATIONAL CONSOLIDATED AIRLINES GROUP, S.A. 2018 781.615 459.509

MADRID RMBS I, F.T.A. 2018 4.250 -

MADRID RMBS II, F.T.A. 2018 4.250 -

MADRID RMBS III, F.T.A. 2018 4.250 -

MADRID RMBS IV, F.T.A. 2018 4.250 -

NATURGY CAPITAL MARKETS, S.A. 2018 30.600 -

NATURGY ENERGY GROUP, S.A. 2018 1.388.600 451.236

PRIM, S.A. 2018 75.220 32.030

REALIA BUSINESS, S.A. 2018 43.000 16.790

SACYR, S.A. 2018 1.475.840 374.756

SAINT CROIX HOLDING IMMOBILIER SOCIMI, S.A. 2018 39.027 -

SIEMENS GAMESA RENEWABLE ENERGY, S.A. 2018 820.099 491.829

Informe Anual de Transparencia 2019 – Ernst & Young, S.L. 31

Entidad EjercicioIngresosauditoría

Ingresos noauditoría

SOLARIA ENERGÍA Y MEDIOAMBIENTE, S.A. 2018 186.650 29.574

SOL-LION, F.T.A. 2018 4.250 -

TDA 14 MIXTO, F.T.A. 2018 3.500 -

TDA 15 MIXTO, F.T.A. 2018 3.500 -

TDA 18 MIXTO, F.T.A. 2018 3.500 -

TDA SA NOSTRA EMPRESAS 2, F.T.A. 2018 4.250 -

TDA SABADELL RMBS 4, F.T. 2018 4.250 -

TIER1 TECHNOLOGY, S.A. 2018 24.126 -

UNIÓN FENOSA PREFERENTES, S.A.U. 2018 7.200 -

VIDRALA, S.A. 2018 164.900 95.827

Informe Anual de Transparencia 2019 – Ernst & Young, S.L. 32

(Datos expresados en euros)

II. ENTIDADES DE CRÉDITO Y ENTIDADES ASEGURADORAS SOMETIDAS AL RÉGIMEN Y CONTROLATRIBUIDO AL BANCO DE ESPAÑA, A LA CNMV Y A LA DIRECCIÓN DE SEGUROS Y FONDOS DEPENSIONES

Entidad EjercicioIngresosauditoría

Ingresos noauditoría

A.M.A. AGRUPACIÓN MUTUAL ASEGURADORA, MUTUA DE SEGUROS A PRIMAFIJA 2018 57.000 -

AGROPELAYO SOCIEDAD DE SEGUROS, S.A. 2018 35.446 15.680

AMA VIDA SEGUROS Y REASEGUROS, S.A. 2018 22.000 -

AMUNDI IBERIA, S.G.I.I.C., S.A. 2018 32.000 -

ASEFA, S.A. DE SEGUROS Y REASEGUROS 2018 81.600 -

BANCO CAIXA GERAL, S.A. 2018 95.000 42.509

BANCO CAMINOS, S.A. 2018 62.871 16.460

BANCO DE DEPÓSITOS, S.A. 2018 25.300 13.603

BANCO FINANTIA SPAIN, S.A. 2018 49.500 26.045

BANCOFAR, SOCIEDAD ANÓNIMA 2018 25.000 3.080

BANKIA EVOLUCIÓN MODERADO, F.I. 2018 2.100 -

BANKIA FONDOS SOCIEDAD GESTORA DE INSTITUCIONES DE INVERSIÓNCOLECTIVA, S.A. 2018 18.000 -

BANKIA FONDUXO, F.I. 2018 2.100 -

BANKIA PENSIONES, S.A.U., E.G.F.P. 2018 8.500 -

BBVA 30, F.P. 2018 1.600 -

BBVA 40, F.P. 2018 1.600 -

BBVA BOLSA PLAN DIVIDENDO EUROPA, F.I. 2018 1.600 -

BBVA MI INVERSIÓN BOLSA, F.I. 2018 1.600 -

BBVA MULTIACTIVO DECIDIDO, F.P. 2018 1.600 -

BBVA MULTIACTIVO MODERADO, F.P. 2018 1.600 -

BBVA RENDIMIENTO EUROPA VII, F.I. 2018 1.600 -

BBVA RENDIMIENTO EUROPA VIII, F.I. 2018 1.600 -

BBVA RENDIMIENTO MÚLTIPLE 21, F.I. 2018 1.600 -

BBVA RENTA VARIABLE, F.P. 2018 1.600 -

CAIXA RURAL D'ALGEMESÍ, S. COOP. V. DE CRÉDIT 2018 21.650 2.500

CAJA DE BURGOS, FUNDACIÓN BANCARIA 2018 15.500 -

CAJA DE SEGUROS REUNIDOS COMPAÑÍA DE SEGUROS Y REASEGUROS, S.A. 2018 311.701 180.855

CAJA GRANADA VIDA, COMPAÑÍA DE SEGUROS Y REASEGUROS, S.A. 2018 23.000 30.030

Informe Anual de Transparencia 2019 – Ernst & Young, S.L. 33

Entidad EjercicioIngresosauditoría

Ingresos noauditoría

CAJA RURAL DE BURGOS FUENTE PELAYO SEGOVIA Y CASTELLDANS, S.C.C. 2018 43.400 8.500

CAJA RURAL DE SORIA, SOCIEDAD COOPERATIVA DE CRÉDITO 2018 36.500 2.997

CAJA RURAL DE TERUEL SDAD. COOP. DE CRÉDITO 2018 60.420 11.000

CAJA RURAL DE ZAMORA, SOCIEDAD COOPERATIVA DE CRÉDITO 2018 30.590 1.500

CAJAMAR SEGUROS GENERALES, S.A. DE SEGUROS Y REASEGUROS 2018 18.700 13.650

CAJAMAR SEGUROS VIDA, SOCIEDAD ANÓNIMA DE SEGUROS YREASEGUROS 2018 63.503 31.772

CAJAMURCIA VIDA Y PENSIONES DE SEGUROS Y REASEGUROS, S.A. 2018 26.000 32.030

CASER MEDITERRÁNEO SEGUROS GENERALES, S.A. 2018 26.703 -

CASER PENSIONES, E.G.F.P., S.A. 2018 10.755 -

COMPAÑÍA DE SEGUROS IGUALATORIO MEDICO QUIRÚRGICO Y DEESPECIALIDADES DE NAVARRA, S.A. 2018 32.975 -

EUROP ASSISTANCE ESPAÑA, S.A. DE SEGUROS Y REASEGUROS 2018 99.600 -

FONDOCAJAMAR I, F.P. 2018 2.736 -

FONDOCAJAMAR II, F.P. 2018 4.396 -

FONDOCAJAMAR III, F.P. 2018 2.736 -

FUNDACIÓN BANCARIA CANARIA CAJA GENERAL DE AHORROS DECANARIAS - FUNDACIÓN CAJACANARIAS 2018 9.000 -

GEFONSA, SOCIEDAD DE VALORES, S.A. 2018 18.575 12.000

GENERALI ESPAÑA, S.A. DE SEGUROS Y REASEGUROS 2018 298.782 205.058

GENERALI UNO, F.P. 2018 19.118 -

ING DIRECT 1, F.P. 2018 4.317 -

ING DIRECT 10, F.P. 2018 4.317 -

ING DIRECT 3, F.P. 2018 4.317 -

ING DIRECT 4, F.P. 2018 4.317 -

ING DIRECT 8, F.P. 2018 4.317 -

ING DIRECT 9, F.P. 2018 4.317 -

ING DIRECT FONDO NARANJA CONSERVADOR, F.I. 2018 2.115 -

ING DIRECT FONDO NARANJA DINÁMICO, F.I. 2018 4.800 -

ING DIRECT FONDO NARANJA EURO STOXX 50, F.I. 2018 4.325 -

ING DIRECT FONDO NARANJA IBEX 35, F.I. 2018 4.800 -

ING DIRECT FONDO NARANJA MODERADO, F.I. 2018 4.800 -

ING DIRECT FONDO NARANJA STANDARD & POOR´S 500, F.I. 2018 4.800 -

LIBERTY SEGUROS, COMPAÑÍA DE SEGUROS Y REASEGUROS, S.A. 2018 583.305 219.138

METRÓPOLIS, S.A., COMPAÑÍA NACIONAL DE SEGUROS Y REASEGUROS 2018 29.000 42.770

Informe Anual de Transparencia 2019 – Ernst & Young, S.L. 34

Entidad EjercicioIngresosauditoría

Ingresos noauditoría

MM HOGAR SOCIEDAD ANÓNIMA DE SEGUROS Y REASEGUROS 2018 15.815 1.260

MUTUA MADRILEÑA AUTOMOVILISTA SOCIEDAD DE SEGUROS A PRIMA FIJA 2018 304.976 201.681

MUTUA MMT SEGUROS, SOCIEDAD MUTUA DE SEGUROS A PRIMA FIJA 2018 38.115 31.333

MUTUA TINERFEÑA, MUTUA DE SEGUROS Y REASEGUROS A PRIMA FIJA 2018 46.000 -

MUTUACTIVOS INVERSIONES AGENCIA DE VALORES, S.A. 2018 7.300 1.800

MUTUALIDAD DEL LEVANTE ENTIDAD DE SEGUROS A PRIMA FIJA 2018 30.000 -

PELAYO MUTUA DE SEGUROS Y REASEGUROS A PRIMA FIJA 2018 154.210 107.939

PREVICORP, F.P. 2018 4.245 -

PREVISIÓN MUTUA DE APAREJADORES Y ARQUITECTOS TÉCNICOS, M.P.S. 2018 34.500 -

QUALITY INVERSIÓN CONSERVADORA, F.I. 2018 1.600 -

QUALITY INVERSIÓN DECIDIDA, F.I. 2018 1.600 -

QUALITY INVERSIÓN MODERADA, F.I. 2018 1.600 -

REALE SEGUROS GENERALES, S.A. 2018 132.000 119.569

REALE VIDA Y PENSIONES, S.A. DE SEGUROS 2018 15.750 -

RENTA 4 MONETARIO, F.I. 2018 2.900 -

RENTA 4 NEXUS, F.I. 2018 2.900 -

RENTA 4 VALOR RELATIVO, F.I. 2018 2.460 -

SA NOSTRA COMPAÑÍA DE SEGUROS DE VIDA, S.A. 2018 46.308 -

SANTA LUCÍA, S.A., COMPAÑÍA DE SEGUROS Y REASEGUROS 2018 252.696 123.759

SEGUROS EL CORTE INGLÉS, VIDA, PENSIONES Y REASEGUROS, S.A. 2018 55.120 30.568

SOS SEGUROS Y REASEGUROS, S.A. 2018 51.611 25.007

TRUE VALUE, F.I. 2018 2.460 -

Informe Anual de Transparencia 2019 – Ernst & Young, S.L. 35

(Datos expresados en euros)

III. OTRAS ENTIDADES DE INTERÉS PÚBLICO

Entidad EjercicioIngresosauditoría

Ingresos noauditoría

AIRBUS DEFENSE AND SPACE, S.A.U. 2018 400.000 23.583

NISSAN MOTOR IBÉRICA, S.A. 2017 312.000 -

OPEL ESPAÑA, S.L.U. 2018 271.000 -

PEUGEOT CITROËN AUTOMÓVILES ESPAÑA, S.A. 2018 141.351 6.998

RENAULT ESPAÑA, S.A. 2018 354.975 13.012

VIAJES EL CORTE INGLÉS, S.A. 2017 113.405 -

Anexo 2

Informe Anual de Transparencia 2019 – Ernst & Young, S.L. 36

Anexo 2: Información de la RedA 30 de junio de 2019 las siguientes firmas miembro de EYG están autorizadas para realizar auditorías estatutarias enun estado miembro de la Unión Europea o del Espacio Económico Europeo.

Estado Miembro Auditor de cuentas o sociedad de auditoríaAlemania Ernst & Young GmbH Wirtschaftsprüfungsgesellschaft

Ernst & Young Heilbronner Treuhand GmbH WirtschaftsprüfungsgesellschaftEY Revision und Treuhand GmbH WirtschaftsprüfungsgesellschaftSchitag Schwäbische Treuhand GmbH Wirtschaftsprüfungsgesellschaft

Austria Ernst & Young Wirtschaftspruefungsgesellschaft mbHBélgica Ernst & Young Assurance Services BCVBA

Ernst & Young Bedrijfsrevisoren B.C.V.B.AEY Europe SCRL

Bulgaria Ernst & Young Audit OODChipre Ernst & Young Cyprus Limited

Ernst & YoungErnst & Young CEA (South) Services LtdErnst & Young CEA (South) Holdings Plc

Croacia Ernst & Young d.o.o.Dinamarca Ernst & Young Godkendt Revisionspartnerselskab

EY Grønland Statsautoriseret RevisionspartnerselskabEslovaquia Ernst & Young Slovakia, spol. s r.o.Eslovenia Ernst & Young d.o.o.España ATD Auditores Sector Público, S.L.U.

Ernst & Young, S.L.Estonia Ernst & Young Baltic AS

OU Baltic NetworkFinlandia Ernst & Young Oy

Julkispalvelut EY OyFrancia Artois

AuditexBarbier Frinault & AssociesErnst & Young AtlantiqueErnst & Young AuditErnst & Young et AutresEY & AssociésPicarle et Associes

Gibraltar EY LimitedGrecia Ernst & Young (Hellas) Certified Auditors Accountants SAHolanda Ernst & Young Accountants LLPHungría Ernst & Young Könyvvizsgáló Korlátolt Felelõsségû TársaságIrlanda Ernst & Young Chartered Accountants

Informe Anual de Transparencia 2019 – Ernst & Young, S.L. 37

Estado Miembro Auditor de cuentas o sociedad de auditoría

Islandia Ernst & Young ehfItalia EY S.p.A.Letonia Ernst & Young Baltic SIALiechtenstein Ernst & Young AG, Basel

Ernst & Young AG, VaduzLituania Ernst & Young Baltic UABLuxemburgo Compagnie de Revision S.A.

Ernst & Young Luxembourg S.A.Ernst & Young S.A.

Malta Ernst & Young Malta LimitedNoruega Ernst & Young ASPolonia Ernst & Young Audyt Polska sp. z o.o.

Ernst & Young Audyt Polska Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością Finance spółkakomandytowaErnst & Young Audyt Polska spółka z ograniczoną odpowiedzialnością DoradztwoPodatkowe spółka komandytowaErnst & Young Audyt Polska spółka z ograniczoną odpowiedzialnością sp. k.Ernst & Young Usługi Finansowe Audyt sp. z o.o.

Portugal Ernst & Young Audit & Associados - SROC, S.A.Reino Unido Ernst & Young LLP

Ernst & Young Europe LLPRepública Checa Ernst & Young Audit, s.r.o.Rumanía Ernst & Young Assurance Services S.r.l.

Ernst & Young Support Services SRLSuecia Ernst & Young AB

El volumen total de negocios para el ejercicio cerrado el 30 de junio de 2019 de estas firmas miembro de EYG comoresultado de las auditorías legales de estados financieros anuales y consolidados asciende aproximadamente a 2.700millones de euros.

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