Relações com Investidores | 1 Relações com Investidores Resultados Consolidados Ano de 2006 15 de fevereiro de 2007 Unibanco e Unibanco Holdings, S.A

Relações com Investidores | 1Relações com Investidores | 1

Relações com Investidores

Resultados Consolidados

Ano de 2006

15 de fevereiro de 2007

Unibanco e Unibanco Holdings, S.A.


Desempenho no 4T06

Lucro Líquido (R$ Milhões)

Patrimônio Líquido (R$ Milhões)

RPLM (%)

576

9.921

25,8


2006 2005

1.750 1.838

Aceleração de Amortização de Ágio

No 3T06, o Unibanco reduziu o período de amortização de ágio de 10 para 5 anos

R$ Milhões

Lucro Líquido sem amortização de ágio

Lucro Líquido com amortização de ágio

Patrimônio Líquido sem amortização de ágio

Patrimônio Líquido com amortização de ágio

RPLM sem amortização de ágio (%)

RPLM com amortização de ágio (%)

2.210 1.838

9.921 9.324

10.381 9.324

18,2 21,1

22,4 21,1

Aceleração de amortização de ágio (460) -

2006 2005


Desempenho em 2006

(1) Antes do evento extraordinário de amortização de ágio.

RPLM (1)

Retorno sobre ativo médio (1)

Índice de Eficiência

Índice da Basiléia

Lucro por Ação (R$) (1)

49,3% 51,5%

16,0% 15,6%

0,79 0,66

2,3% 2,1%

22,4% 21,1%

-2,2 p.p.

0,4 p.p.

19,7%

0,2 p.p.

1,3 p.p.

2006 2005


RPLM (%) Patrimônio Líquido (R$ bi)

Lucro Líquido (1)

Resultado Operacional

Desempenho em 2006

2006

2.210

3.521

2005 20062004

R$ Milhões

9,3

8,1

10,41

2006/2005

+ 20,2%

+ 20,5%

21,1%

16,8%

22,4%

(1) Antes do evento extraordinário.


Destaques

Carteira de Crédito

Resultados

Crescimento de 20,2% do lucro líquido, 2006 versus 2005

Aumento de 20,5% do resultado operacional, 2006 versus 2005

Melhora do índice de eficiência: 49,3% em 2006 ante 51,5% em 2005

UnitsUBBR11

Valorização de 47% em 2006, ante uma variação de 33% do Ibovespa. Maior valorização entre os bancos privados na Bovespa, no ano

Participação no Ibovespa: 1,923%, um incremento de 95% desde sua inclusão (maio de 2005)

Margem Financeira

Aumento da margem financeira bruta para 10,2% em 2006, ante 10,0% em 2005, não obstante o declínio de 4,75 p.p. da taxa Selic

Evolução na margem financeira líquida para 8,0% no 4T06, ante 7,5% no 4T05

Evolução de 6,6% na carteira do Varejo, no 4T06, com Cartões de Crédito +17,1% e PMEs +7,0%

Melhora na qualidade da carteira de crédito: Queda de 18,8% na despesa de provisão, 4T06 versus 4T05 Queda no percentual da carteira D-H, 6,4% vis-à-vis 7,7% em dezembro de 2005 Aumento da cobertura da carteira E-H para 115%, ante 112% em dezembro de 2005


Destaques dos Negócios em 2006

Atacado

Varejo

Seguros e Previdência

Gestão de Patrimônios

Resultado Operacional: 33% do lucro em 2006, vis-à-vis 9% em 2005

Liderança nos seguintes ramos de seguros: riscos industriais, energia, ambiental, responsabilidade civil de dirigentes e garantia estendida

Índice combinado de 94,5% em 2006, melhor que os 98,3% atingidos em 2005

Crescimento de 17% da base de clientes no ano, atingindo a marca de 23,8 milhões, com um crescimento de 13% na rede de agências

Novas parcerias e alianças: Sonae/Wal-Mart, Ipiranga, Grupo VR (UniVR) e Banco Cruzeiro do Sul

Expansão da Hipercard no Sul e Sudeste. Aumento de 145% do total de pontos-de-venda

Crescimento de 26,7% da carteira de cartões de crédito nos últimos 12 meses

Captação dos Core Deposits ultrapassou os R$ 16 bilhões, +30% no ano

Top 3 no ranking total do BNDES com participação de mercado de 8,6%

Crescimento de 30% nas receitas de cash management

Coordenador líder da emissão de debêntures da Ambev, que recebeu o prêmio de Local Currency Financing Deal, em 2006, da revista LatinFinance

A área de Banco de Investimentos participou de 31 operações, cujo valor total foi de aproximadamente R$ 18 bilhões

Top 10 Research House, de acordo com a Institutional Investor. Conquista da 1a posição no setor de recursos naturais e da 3a posição no setor varejista

O total de Fundos e Carteiras Administradas alcançou R$ 44 bilhões

Recursos administrados pelo Private Bank cresceram 25% em 2006

Prêmio “Top Gestão de Renda Variável” pelo Valor Econômico, pelo 4º ano consecutivo


Retrospectiva

Informações

Financeiras


Sumário da Demonstração do Resultado

R$ Milhões

Despesas de Pessoal e Administrativas

Receitas de Prestação de Serviços

1.6011.956

889909

(1.348)(1.527)

759912

509 576

7.297 6.343

3.582 3.270

(5.713) (5.092)

3.521 2.921

2.210 1.838

2006 2005

Resultado Bruto da Intermediação Financeira

Provisão para Perdas com Crédito

Resultado Líquido da Intermediação Financeira

Resultado Operacional

Lucro Líquido antes do Evento Extraordinário

4T06 4T05

(656)(533) (2.422) (1.904)

2.2572.489 9.719 8.247


Indicadores

Resultado Bruto da Intermediação Financeira

Ativos Totais Carteira de Crédito

Lucro por Unit (R$)

4T05 1T06 2T06

91.831

93.770

98.217

Dez-05 Mar-06 Jun-06

39.875 39.684

2.481

2.257

2.357

4T05 1T06 2T06

2.392

3T06

101.999

Set-06

41.929

3T06

0,37 0,35

0,38

R$ Milhões

Dez-05 Mar-06 Jun-06 Set-06

43.323

0,39

Dez-06 Dez-06

45.361

2.489

4T06 4T06

0,42

103.777


Administração de Riscos

Cenário Macroeconômico

Taxa de

Inadimplência

no SFN (PF)

Conforme antecipado pelo Unibanco em 2005

2.292

3.068 2.910

Dez-04 Dez-05 Dez-06

R$ MilhõesCarteira de Crédito Financeiras de Crédito ao Consumidor

Despesa de PDDFinanceiras de Crédito ao Consumidor

R$ Milhões

107154

4T04 4T05 4T06

Restrição ao crédito232

24% 26% 27%31%

2002 2003 2004 2005

33%

2006

Crédito / PIB

Administração

de Riscos

Restrição de aprovação de crédito nas financeiras

41%

10%

22%

Jun-05 Abr-06 4T06

Taxa de Aprovação – Crédito Pessoal Fininvest

6,0%6,7%

7,2%

Jun-05 Dez-05 Jun-06

7,6%

Dez-06

5,9%

Fev-05


Crédito pessoal – Mix do Sistema Financeiro Nacional

0%

10%

20%

30%

40%

50%

60%

70%

80%

90%

100%

Dez-01 Abr-02 Set-02 Fev-03 Jul-03 Dez-03 Mai-04 Out-04 Mar-05 Ago-05 Jan-06 Jun-06 Dez-06

60%

40%

Cheque Especial

Crédito Pessoal

Veículos

Financiamento Imobiliário

Aquisição de Bens - Outros

Cartão de Crédito

Outros

Crédito Consignado


Dez-05 Dez-06

4.029

4.833

+20,0% -51,4%

Dez-05 Dez-06

580

282

R$ MilhõesR$ Milhões

Financiamento de Veículos

Reposicionamento do Negócio

Carteira de Veículos leves + pesados Carteira de Motos (descontinuidade na atuação)

Foco: 0Km Leves (Produção em unidades) Foco: 0Km Pesados (Produção em unidades)

Base 100 = 2005 Base 100 = 2005

1472006

114

120

2006

97

MercadoMercado


+26,7%

4.001

5.070

Dez-05 Dez-06

Carteira de Crédito (Unicard + Hipercard)

Cartões de Crédito

Quantidade (em milhões de cartões)

Faturamento (Unicard + Hipercard)

+27,7%

14.435

18.433

R$ MilhõesR$ Milhões

2005 2006

Jun-04 Dez-04 Jun-05 Dez-05 Jun-06

Total de Cartões

9

Cartões Bandeirados

21

30

5,0

10,0

15,0

20,0

25,0

Cartões Private Label

30,0

Set-06 Dez-06


Hipercard

Lojistas afiliados

Quantidade (em milhões de cartões)

+67%

122

204

Dez-05 Dez-06

Pontos de venda

2,4 2,7

4,2

6,5

Mar-04Aquisição

Dez-04 Dez-05 Dez-06

+171%

+145%

93

228

2005 2006

Em milhares


Evolução da Carteira de Crédito

+13,8%

Set-06 Dez-06

+4,7%

6,6%

Dez-05

Atacado

Varejo

R$ Milhões

39.875

45.361

2,3%

25.940

22.949

19.42116.926

43.323

24.338

18.985


Pessoa Jurídica

Pessoa Física

Financeiras de Crédito ao Consumidor

Rede de Agências

Cartões de Crédito

PMEs

Grandes Empresas

R$ Milhões

R$ Milhões

Financiamento de Autos

Dez-05 Set-06

+6,4%

15.614

16.383

Dez-06

17.425

+11,6%

+15,1%

24.261

+3,7%

26.940

Principais destaques:

27.936

-4,5%

1,9%

17,1%

16,1%

14,7%

6,8%

Tri

6,0%

17,6%

26,7%

7,0%

2,3%

20,0%

Ano

Evolução da Carteira de Crédito

Financiamento de Motos -20,8%-51,4%

Dez-05 Set-06 Dez-06


Margem Financeira

2005 2006

10,2%

10,0%

7,7%

Margem Financeira LíquidaMargem Financeira

23,3%

29,1%27,2% 27,9%

Despesa de PDD / Margem Financeira

-7,7 p.p.

4T05 2T06 3T061T06

21,4%

4T06

18,00%

13,25%

Taxa Selic

7,7%


Qualidade da Carteira de Crédito

Carteira D-H / Carteira TotalCobertura Carteira D-H


6,4%6,7%7,7%115%

114%

112%


Cobertura Carteira E-H

92%87%

67%



441

548

599

Dez-05 Jun-06 Dez-06

+35,8%

R$ Milhões

Saldo Adicional de PDD



Financeiras de Crédito ao Consumo 12,4%

Cartões de Crédito 9,8%

Varejo - Pessoas Físicas 9,4%

Veículos 4,6%

PMEs 6,6%

Varejo 7,9%

Atacado 3,4%

Unibanco Consolidado 5,8%

Saldo de PDD / Carteira Total

15,3%

9,4%

9,6%

4,2%

6,6%

8,1%

3,2%

5,9%

10,1%

6,1%

9,2%

3,6%

4,7%

6,1%

3,9%

5,2%

Cobertura da Carteira de Crédito


Depósitos e Fundos

R$ Milhões

Depósitos a vista 3.963 4.469 3.778

Depósitos de poupança 6.757 5.558 5.629

CDBs - Core deposits 5.452 4.648 3.044

Core Deposits 16.172 14.675 12.451

Depósitos a prazo + Debêntures 29.631 29.130 25.946

Total de Depósitos + Debêntures + Fundos (A+B) 89.583 86.280 75.793

Total de Depósitos + Debêntures (A) 45.803 43.805 38.397

Fundos de investimentos e carteiras administradas (B) 43.780 42.475 37.396


Core Deposits / Depósitos Totais 40%45% 35%


Evolução dos Core Deposits

Arena Competitiva – Core Deposits

Core Deposits R$ Milhões

10.81112.451

Dez-04 Dez-05

16.172

Dez-06

(1) Fonte: Bacen, dados preliminares.

29,9%

14,3%Sistema Financeiro Nacional (1)

Dez 06vs

Dez 05

Dez 06vs

Dez 04

49,6%

23,9%

+49,6%


4T06 4T05

540 521

294 289

75 79

909 889

Receita de Prestação de Serviços

R$ Milhões

2006 2005

Tarifas bancárias, comissões e outras tarifas 2.115 1.892

Cartões de crédito 1.137 1.051

Administração de recursos de terceiros 330 327

Total 3.582 3.270


Despesas de Pessoal e Administrativas

R$ Milhões

561

930

480

868

2.190

3.450

1.911

3.181

Despesas de Pessoal

Outras Despesas Administrativas

4T06 4T05 2006 2005

1.491 1.348 5.640 5.092Total (1)

(1) Não inclui o impacto da reclassificação contábil nas operações da Redecard (R$ 36 milhões no 4T06 e R$ 73 milhões em 2006).


Receitas

R$ MilhõesEvolução do Índice de Eficiência

Índice de Eficiência Despesas

Índice de Eficiência

9.878

5.092

11.593

5.713

2005 2006

51,5%49,3%

8.310

5.058

2004

60,9%


Índice Combinado

94,5%

98,3%

Seguros e Previdência

Reservas TécnicasR$ Milhões

Prêmio Ganho

1.713

2.038

2005 2006

+19,0%

2005 2006

5.3766.345

1.470

1.953

6.846

8.298

+21,2%

Previdência

Seguros

2005 2006

Sinistralidade

48,8%

53,0%

2005 2006


As Units do Unibanco valorizaram-se 47% em

2006

A Unit continua a aumentar sua participação no

Ibovespa. Desde sua inclusão no índice, em maio

de 2005, teve sua participação incrementada em

mais de 95%

Pesos da Unit nos Índices de Ações do Mercado Brasileiro

Units (UBBR11) versus Ibovespa

GDSs (UBB) versus Dow Jones

Peso (%)Jan a Abr-07

Ibovespa 1,923

IBrX-50 3,879

IBrX-100 3,369

Índice de Governança Corporativa IGC 3,967

Índice de Sustentabilidade Empresarial ISE * 5,884

(*) Válida para o período de dezembro de 2006 a novembro de 2007 .

ÍndiceUBB: 46%

Dow:16%

Dez-05 Mar-06 Jun-06 Set-06 Dez-06

Units e GDSs

Dez-05 Mar-06 Jun-06 Set-06 Dez-06

UBBR11:

47%

IBOV:

33%


Unibanco Pessoas

Melhores Empresas para Trabalhar

Em 2006, o índice de motivação dos

funcionários atingiu o recorde de

79%

Índice de Motivação

70%

74% 74%

76%77%

79%

2000 2001 2002 2003 2005 2006

Unibanco é uma das 100 melhores

empresas para trabalhar no Brasil,

segundo a consultoria “Great Place to

Work” A metodologia utilizada na seleção

das Empresas é reconhecida

internacionalmente, tendo sido

aplicada em mais de 60 países


Perspectivas Macroeconômicas 2007

2006 2007 (E)

Crescimento PIB

Câmbio R$/US$ (final de ano)

SELIC (final de ano)

IPCA

Superávit Comercial (US$)

2,7%(E) 3,5%

2,14 2,20

13,25% 11,75%

4,00%3,14%

39,0 bi46,1 bi


A apresentação faz referências e declarações sobre expectativas, sinergias planejadas, planos de crescimento, projeções de resultados e estratégias futuras sobre o Unibanco, suas subsidiárias e afiliadas. Embora essas referências e declarações reflitam o que os administradores acreditam, as mesmas envolvem imprecisões e riscos difíceis de se prever, podendo, desta forma, haver resultados ou conseqüências diferentes daqueles aqui antecipados e discutidos. Esses riscos e incertezas incluem, mas não são limitados, à nossa habilidade de perceber a dimensão das sinergias projetadas e seus cronogramas; bem como aspectos econômicos, competitivos, governamentais e tecnológicos que possam afetar tanto as operações do Unibanco, quanto o mercado, produtos/preços, e outros fatores detalhados nos documentos do Unibanco arquivados Settamente à CVM – Comissão de Valores Mobiliários, cabendo aos interessados lerem e avaliarem cuidadosamente as expectativas e estimativas aqui contidas. O Unibanco não se responsabiliza em atualizar qualquer estimativa contida nesta apresentação.

Relações com InvestidoresTelefone: 11-3584-1980

Fax: 11-3584-1585email: [email protected]

site: www.ri.unibanco.com.br

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