37
Conteúdo: 1. Introdução 2. Dados de Resultado, Balanço Patrimonial e Fluxo de Caixa 3. Evolução do Resultado da Companhia 4. Apuração dos indicadores financeiros 1 Desenvolvido por Didaticativa

OSX - trimestre/ quarter

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Page 1: OSX - trimestre/ quarter

Conteúdo:

1. Introdução

2. Dados de Resultado, Balanço Patrimonial e Fluxo de Caixa

3. Evolução do Resultado da Companhia

4. Apuração dos indicadores financeiros

1

Desenvolvido por Didaticativa

Page 2: OSX - trimestre/ quarter

Conteúdo:

1. Introdução

2. Dados de Resultado, Balanço Patrimonial e Fluxo de Caixa

3. Evolução do Resultado da Companhia

4. Apuração dos indicadores financeiros

2

Desenvolvido por Didaticativa

Page 3: OSX - trimestre/ quarter

DRE – Demonstração do Resultado do Exercício

3 Desenvolvido por Didaticativa

DEMONSTRAÇÃO DO RESULTADO jun/14 set/14 dez/14 mar/15 jun/15 set/15 dez/15 mar/16 jun/16

Receita operacional líquida 166.355 221.294 225.377 275.154 88.275 284.215 -233.447 46.255 87.777

Custo dos produtos e serviços vendidos -121.939 -170.374 -188.588 -209.993 -66.180 -254.090 192.166 -69.020 -94.891

Lucro Bruto 44.416 50.920 36.789 65.161 22.095 30.125 -41.281 -22.765 -7.114

Margem bruta (%) 26,7% 23,0% 16,3% 23,7% 25,0% 10,6% 17,7% -49,2% -8,1%

Despesas e receitas operacionais -139.751 -182.298 -1.225.602 260.380 -33.361 500.137 -411.535 132.562 -461.817

Operações descontinuadas -1.244 -23 62.296 -39.829 2.156 45.367 -593.181 -29.471 0

Lucro Operacional -96.579 -131.401 -1.126.517 285.712 -9.110 575.629 -1.045.997 80.326 -468.931

EBITDA -95.491 -130.314 -1.125.432 286.790 -8.048 576.658 -1.044.990 81.324 -468.039

Margem EBITDA (%) -57,4% -58,9% -499,4% 104,2% -9,1% 202,9% 447,6% 175,8% -533,2%

Resultado financeiro -85.214 -44.365 -106.052 -97.420 -186.733 -141.366 -359.098 -126.367 -214.805

Resultado antes de impostos -181.793 -175.766 -1.232.569 188.292 -195.843 434.263 -1.405.095 -46.041 -683.736

Impostos sobre o lucro -9.642 2.236 -455 -8.639 1.022 2.703 -4.048 -9 -3.948

Minoritários 4.886 12.751 4.466 -10.745 4.304 -20.611 34.637 -3.592 17.617

Alíquota efetiva de IR (%) -5,3% 1,3% 0,0% 4,6% 0,5% -0,6% -0,3% 0,0% -0,6%

Lucro líquido do exercício -186.549 -160.779 -1.228.558 168.908 -190.517 416.355 -1.374.506 -49.642 -670.067

Margem líquida (%) -112,1% -72,7% -545,1% 61,4% -215,8% 146,5% 588,8% -107,3% -763,4%

Page 4: OSX - trimestre/ quarter

Balanço Patrimonial - Ativo

4 Desenvolvido por Didaticativa

ATIVO jun/14 set/14 dez/14 mar/15 jun/15 set/15 dez/15 mar/16 jun/16

ATIVO CIRCULANTE 3.370.982 3.655.462 3.734.703 4.566.367 4.525.576 5.858.726 4.089.110 3.709.313 3.207.922

Disponibilidades 115.177 110.351 201.553 169.724 114.900 101.081 74.364 62.814 65.527

Clientes 221.853 185.498 281.573 468.336 533.699 813.777 34.113 19.679 3.950

Estoques 146.529 146.759 223.782 225.872 225.590 227.503 9.408 7.839 7.280

Tributos a recuperar 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Outros ativos circulantes 2.887.423 3.212.854 3.027.795 3.702.435 3.651.387 4.716.365 3.971.225 3.618.981 3.131.165

check ativo circulante 0 0 0 0 0 0 0 0 0

ATIVO NÃO CIRCULANTE 2.542.795 2.705.277 2.314.845 2.728.127 2.750.261 3.720.628 4.181.823 3.911.984 3.616.447

Realizável a longo prazo 87.786 88.204 72.873 72.180 77.676 73.988 73.852 70.468 56.948

Tributos diferidos 65.502 67.578 62.296 61.270 68.258 65.079 65.643 64.157 53.091

Impostos a recuperar 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Contas a receber 18.586 20.626 2.756 2.755 2.673 1.881 1.888 1.996 1.716

Cauções e depósitos 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Outros ativos não circulantes 3.698 0 7.821 8.155 6.745 7.028 6.321 4.315 2.141

check ativo não circulante 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Ativo Permanente 2.455.009 2.617.073 2.241.972 2.655.947 2.672.585 3.646.640 4.107.971 3.841.516 3.559.499

Investimentos 40.857 42.784 32.330 32.330 32.324 33.445 29.887 29.028 6.435

Imobilizado 2.403.539 2.564.375 2.200.427 2.615.101 2.632.443 3.606.076 4.071.664 3.806.766 3.548.021

Intangível 10.613 9.914 9.215 8.516 7.818 7.119 6.420 5.722 5.043

check ativo não circulante 0 0 0 0 0 0 0 0 0

ATIVO TOTAL 5.913.777 6.360.739 6.049.548 7.294.494 7.275.837 9.579.354 8.270.933 7.621.297 6.824.369

Page 5: OSX - trimestre/ quarter

Balanço Patrimonial - Passivo

5 Desenvolvido por Didaticativa

PASSIVO jun/14 set/14 dez/14 mar/15 jun/15 set/15 dez/15 mar/16 jun/16

PASSIVO CIRCULANTE 5.887.421 6.276.715 4.891.563 5.108.461 6.171.068 8.041.916 7.337.693 6.764.584 6.221.200

Fornecedores 1.430.395 1.444.921 964.461 1.235.678 1.249.946 1.617.891 834.030 746.629 566.183

Obrigações sociais e trabalhistas 22.954 25.773 28.714 16.753 13.564 13.304 8.880 2.682 628

Obrigações fiscais 28.238 28.252 42.102 58.455 67.009 67.233 76.245 89.155 105.928

Empréstimos e Financiamentos 4.266.140 4.562.514 3.811.134 3.748.092 4.776.311 6.274.051 6.326.073 5.833.711 5.456.547

Dividendos a pagar 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Outras obrigações 139.694 215.255 45.152 49.483 64.238 69.437 92.465 92.407 91.914

check passivo circulante 0 0 0 0 0 0 0 0 0

PASSIVO NÃO CIRCULANTE 712.448 799.702 3.024.612 3.879.735 2.900.798 2.949.676 3.851.739 3.823.415 3.848.257

Empréstimos e Financiamentos - LP 712.448 799.702 2.082.814 2.927.284 1.921.203 1.943.270 2.951.779 3.074.879 3.172.695

Benefício pós emprego 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Provisões 0 0 19.650 18.401 17.014 16.581 14.699 13.270 0

Out. passivos não circulantes 0 0 922.148 934.050 962.581 989.825 885.261 735.266 675.562

check passivo não circulante 0 0 0 0 0 0 0 0 0

PATRIMÔNIO LÍQUIDO -455.024 -471.860 -1.618.342 -1.476.272 -1.668.477 -1.305.297 -2.776.922 -2.828.717 -3.125.515

Capital social 3.694.535 3.694.535 3.694.535 3.694.535 3.694.535 3.694.535 3.694.535 3.694.535 3.805.130

Reserva legal 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Dividendo adicional proposto 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Outros resultados abrangentes 614.333 742.740 824.816 786.220 784.529 731.353 719.802 717.649 1.041.275

Outras reservas de lucros -4.763.892 -4.909.135 -6.137.693 -5.957.027 -6.147.541 -5.731.185 -7.191.259 -7.240.901 -7.971.920

check PATRIMÔNIO LÍQUIDO 0 0 0 0 0 0 0 0 0

NÃO CONTROLADORES -231.068 -243.818 -248.285 -217.430 -127.552 -106.941 -141.577 -137.985 -119.573

PASSIVO TOTAL 5.913.777 6.360.739 6.049.548 7.294.494 7.275.837 9.579.354 8.270.933 7.621.297 6.824.369

Page 6: OSX - trimestre/ quarter

FLUXO DE CAIXA

6 Desenvolvido por Didaticativa

As atividades operacionais compreendem o principal objetivo da empresa, ou seja, produzir, comprar,

vender e comercializar. Inclui as receitas com vendas, os custos operacionais, as despesas comerciais,

gerais e administrativas, entre outras.

As atividades de investimentos compreendem todas as atividades relacionados com investimentos,

sejam de curto como de longo prazo. Do ponto de vista de caixa, aplicações financeiras são

consideradas como investimento, como é conhecida popularmente os investimentos em renda fixa. Na

maior parte dos casos, as atividades de investimento estão relacionadas a compra de máquinas e

equipamentos, investimento no aumento de capacidade produtiva ou modernização de fábricas ou

linha de produção, além da aquisição de empresas, dentre outros exemplos;

As atividades de financiamento são todos os valores captados e pagos relacionados com

empréstimos, seja de instituições financeiras, seja de sócios ou partes relacionadas (empresas

coligadas ou do mesmo grupo econômico). Em alguns casos, dividendos pagos são considerados

como financiamento pois trata-se de remuneração paga aos sócios, que “emprestam” dinheiro para

financiar as operações da companhia.

jun/14 set/14 dez/14 mar/15 jun/15 set/15 dez/15 mar/16 jun/16

FLUXO DE CAIXA OPERACIONAL -7.587 67.926 59.695 68.606 98.525 -18.311 -125.208 436.047 294.585

FLUXO DE CAIXA DE INVESTIMENTOS -68.359 31.031 26.630 -57.134 -53.141 -29.928 386.047 100 -100

FLUXO DE CAIXA DE FINANCIAMENTOS 75.910 -100.987 -88.724 -11.436 -42.383 47.964 -255.900 -432.543 -303.188

-36 -2.030 -2.399 36 3.001 -275 4.939 3.604 -8.703

Page 7: OSX - trimestre/ quarter

Fluxo de caixa

7

Fluxos de caixa – R$ MM

Desenvolvido por Didaticativa

jun-16

-303,2

-0,1

294,6

mar-16

-432,5

set-14

-101,0

-11,4

dez-14

26,6

jun-15 set-15

0,1

-125,2

31,0

mar-15

-88,7

75,9 98,5

-68,4

-7,6

68,6

jun-14

436,0

dez-15

48,0

-29,9 -18,3

-255,9

386,0

-42,4 -53,1 -57,1

59,7 67,9

Atividades de financiamento Atividades operacionais Atividades de investimentos

Page 8: OSX - trimestre/ quarter

Conteúdo:

1. Introdução

2. Dados de Resultado, Balanço Patrimonial e Fluxo de Caixa

3. Evolução do Resultado da Companhia

4. Apuração dos indicadores financeiros

8

Desenvolvido por Didaticativa

Page 9: OSX - trimestre/ quarter

Evolução da receita operacional líquida

9

87,8

46,3

-233,4

284,2

88,3

275,2

225,4221,3

166,4

set-14 jun-14 mar-15 dez-14 dez-15 set-15 jun-15 mar-16 jun-16

[R$ MM]

Desenvolvido por Didaticativa

Page 10: OSX - trimestre/ quarter

94,969,0

-192,2

254,1

66,2

210,0188,6

170,4

121,9

set-15 dez-15 mar-15 dez-14 set-14 jun-15 jun-14 mar-16 jun-16

Evolução dos custos com produção

10

[R$ MM]

Desenvolvido por Didaticativa

Page 11: OSX - trimestre/ quarter

-7,1

-22,8

-41,3

30,1

22,1

65,2

36,8

50,9

44,4

set-15 dez-15 set-14 mar-15 jun-14 dez-14 jun-15 mar-16 jun-16

E consequente evolução do lucro bruto

11

[R$ MM]

Desenvolvido por Didaticativa

Page 12: OSX - trimestre/ quarter

30

65

5144

-23

37

-50

-40

-30

-20

-10

0

10

20

30

40

50

60

70

set-14 dez-15 jun-14

22

jun-15

-41

set-15 mar-15 dez-14 jun-16

-7

mar-16

Lucro Bruto

12

[R$ MM]

Desenvolvido por Didaticativa

Page 13: OSX - trimestre/ quarter

-468,0

81,3

576,7

-8,0

286,8

-130,3-95,5

set-14

-1.045,0

jun-16 set-15 jun-15 mar-15 dez-15 dez-14 mar-16

-1.125,4

jun-14

EBITDA (Earnings before Interests, Taxes, Depreciation and Amortization)

13

[R$ MM]

Desenvolvido por Didaticativa

Page 14: OSX - trimestre/ quarter

295

436

-125-18

99696068

-8

-468

81

-1.045

577

-8

287

-1.125

-130-95

dez-14 dez-15 mar-15 set-14 jun-14 set-15 jun-15 mar-16 jun-16

EBITDA

Fluxo de caixa operacional

EBITDA não é a geração de caixa operacional

14

[R$ mil]

Desenvolvido por Didaticativa

Page 15: OSX - trimestre/ quarter

-214,8

-126,4

-359,1

-141,4

-186,7

-97,4-106,1

-44,4

-85,2

mar-15 jun-15 dez-15 set-15 dez-14 jun-14 set-14 mar-16 jun-16

Evolução do resultado financeiro (receitas financeiras menos despesas financeiras

15

[R$ MM]

Desenvolvido por Didaticativa

Page 16: OSX - trimestre/ quarter

-683,7

-46,0

434,3

-195,8

188,3

-175,8-181,8

jun-16 set-15 mar-16 dez-14

-1.405,1

jun-15

-1.232,6

set-14 dez-15 mar-15 jun-14

EBT – Resultado antes de Impostos (Earnings before Taxes)

16

[R$ MM]

Desenvolvido por Didaticativa

Page 17: OSX - trimestre/ quarter

-670,1

-49,6

416,4

-190,5

168,9

-160,8-186,5

mar-16 jun-15 dez-15 set-15 mar-15

-1.228,6

-1.374,5

dez-14 set-14 jun-14 jun-16

Evolução do lucro líquido

17

[R$ MM]

Desenvolvido por Didaticativa

Page 18: OSX - trimestre/ quarter

-49,64

416,36

168,91

-186,55 -160,78

300

-1.300

-600

-500

-200

100

400

-1.400

-300

-1.200

-100

500

0

200

-700

-400

-190,52

dez-15 set-14

-1.374,51

-670,07

jun-14 dez-14 set-15 mar-16 mar-15 jun-15

-1.228,56

jun-16

Evolução do lucro líquido ao longo do ano

18

Lucro líquido (R$ MM)

Desenvolvido por Didaticativa

Page 19: OSX - trimestre/ quarter

Conteúdo:

1. Introdução

2. Dados de Resultado, Balanço Patrimonial e Fluxo de Caixa

3. Evolução do Resultado da Companhia

4. Apuração dos indicadores financeiros

19

Desenvolvido por Didaticativa

Page 20: OSX - trimestre/ quarter

-8,1017,6810,6025,0316,3223,0126,70

448,07

103,84

-600

-500

-400

-300

-200

-100

0

100

200

300

400

500

-534,23

mar-16

173,66

-49,22

dez-15

202,53

jun-15 jun-16 set-15

-10,32

-499,84

set-14

-59,38

dez-14

-58,06

mar-15

23,68

jun-14

Margem Bruta Margem Operacional

Margens – 1/2

20

Evolução das diversas margens do resultado (%)

Desenvolvido por Didaticativa

Page 21: OSX - trimestre/ quarter

Margens – 2/2

21

Evolução das diversas margens do resultado (%)

Desenvolvido por Didaticativa

202,89

-9,12

104,23

588,79

-800

-600

-400

-200

0

200

400

600

-545,11 -499,36

-58,89 -72,65 -57,40 -112,14

jun-14

-763,37

jun-16

-533,21

set-15 dez-14 mar-15 set-14 dez-15

447,63

-215,82

mar-16

-107,32

175,82 146,49

61,39

jun-15

Margem EBITDA

Margem Líquida

Page 22: OSX - trimestre/ quarter

-0,69-0,64

5,33

2,16

-2,06-2,39

-18

-16

-14

-12

-10

-8

-6

-4

-2

0

2

4

6

mar-16 jun-16 dez-15 dez-14 set-14

-2,44

-15,72

mar-15 jun-15 set-15 jun-14

-17,59

Evolução do lucro por ação

22

LUCRO POR AÇÃO (R$)

Desenvolvido por Didaticativa

Page 23: OSX - trimestre/ quarter

-4,18

-5,34-4,72

-1,51-1,46

-10

-9

-8

-7

-6

-5

-4

-3

-2

-1

0

jun-16

-0,80

-8,88

mar-16 dez-14

-5,18

-9,05

dez-15 jun-15 mar-15 set-14 set-15 jun-14

Evolução do valor patrimonial por ação

23

VPA - VALOR PATRIMONIAL POR AÇÃO (R$)

Desenvolvido por Didaticativa

Page 24: OSX - trimestre/ quarter

0,010,010,01

0,01

0,03

0,04

0,02

0,00

0,05

jun-14 dez-14 set-14 jun-16 dez-15 set-15 jun-15 mar-15

0,02

mar-16

0,02

Índices de liquidez do curto prazo, sendo a liquidez imediata o coeficiente que

mensura a disponibilidade em relação ao total de obrigações de curto prazo

24

LIQUIDEZ IMEDIATA

Desenvolvido por Didaticativa

Page 25: OSX - trimestre/ quarter

0,0

1,0

0,6

0,8

set-14

0,76

0,89

dez-14

0,58

jun-14

0,57

0,73

mar-15 jun-16

0,55

jun-15 dez-15 mar-16

0,56

set-15

0,52

0,73

Índices de liquidez do curto prazo, sendo a liquidez corrente a razão entre ativo e

passivo circulante

25

LIQUIDEZ CORRENTE

Desenvolvido por Didaticativa

Page 26: OSX - trimestre/ quarter

0,510,550,56

0,700,70

0,85

0,72

0,55 0,56

0,0

0,5

1,0

set-15 jun-15 mar-15 dez-14 jun-14 set-14 jun-16 mar-16 dez-15

Índices de liquidez do curto prazo, sendo a liquidez seca a variação entre ativo e passivo

circulante descontando-se o estoque

26

LIQUIDEZ SECA

Desenvolvido por Didaticativa

Page 27: OSX - trimestre/ quarter

0,0

0,4

0,6

0,37

mar-15 jun-15 set-15

0,51

mar-16 dez-15

0,54

jun-16

0,52

dez-14

0,32

0,36

0,52 0,53

jun-14 set-14

0,48

Índice de liquidez geral mede o montante dos ativos e passivos de curto e longo

(sem considerar os ativos fixos e o patrimônio líquido)

27

LIQUIDEZ GERAL

Desenvolvido por Didaticativa

Page 28: OSX - trimestre/ quarter

0,010,010,010,010,020,030,040,02 0,02

0,520,550,56

0,730,73

0,89

0,76

0,57 0,58

0,510,550,56

0,70

0,55

0,320,360,37

0,540,520,48 0,51

0,0

0,2

0,4

0,6

0,8

1,0

mar-16 dez-15 set-15 jun-16 mar-15

0,53 0,52

jun-14 set-14

0,56

jun-15

0,70

dez-14

0,85

0,72

Liquidez Geral Liquidez Corrente

Liquidez Imediata Liquidez Seca

Comparativo entre os índices de liquidez

28

ÍNDICES DE LIQUIDEZ

Desenvolvido por Didaticativa

Page 29: OSX - trimestre/ quarter

0,05

0,02

0,12

0,05

0,150,150,14

0,11

-0,2

0,0

0,2

mar-16 jun-16 mar-15 set-15 jun-15 jun-14

-0,11

dez-15 dez-14 set-14

Giro dos ativos é um indicador que mede a eficiência operacional e é o resultado da

receita líquida (anualizada) dividido pelo ativo total

29

GIRO DOS ATIVOS

Desenvolvido por Didaticativa

Page 30: OSX - trimestre/ quarter

8.6298.9099.278

8.217

6.6986.675

5.8945.362

4.979

8.564

8.8469.203

8.116

6.5836.506

5.6925.252

4.863

jun-14 dez-14 set-14 jun-15 dez-15 mar-15 set-15 mar-16 jun-16

Dívida líquida Dívida bruta

Evolução da dívida bruta e dívida líquida

30

ENDIVIDAMENTO (R$ milhões)

Desenvolvido por Didaticativa

Page 31: OSX - trimestre/ quarter

156,79

146,53142,72

118,88

133,18128,39

137,85

110,06

0

10

20

30

40

50

60

70

80

90

100

110

120

130

140

150

160

jun-14 dez-14 mar-15 set-14 jun-16 mar-16 dez-15 set-15 jun-15

109,65

Estrutura de capital (dívida bruta e capital próprio)

31

DEBT/ EQUITY - %

Desenvolvido por Didaticativa

Page 32: OSX - trimestre/ quarter

-2,50

19,76

-12,49

10,13

-10,480

-50

-70

-10

-80

10

20

-60

-40

-10,46

set-15

-37,11

mar-16 jun-16 jun-15 dez-15 jun-14 set-14 mar-15 dez-14

-79,20

-61,60

Retorno sobre o ativo total

32

ROA (RETURN ON ASSETS) - %

Desenvolvido por Didaticativa

Page 33: OSX - trimestre/ quarter

85,75

197,99

45,67

163,99

50

-100

0

300

350

200

150

-150

100

-50

jun-16 dez-14 dez-15

303,66

set-14 mar-16 jun-15

7,02

136,29

mar-15

-127,59

-45,77

jun-14 set-15

Retorno sobre o Patrimônio Líquido

33

ROE (RETURN ON EQUITY) - %

Desenvolvido por Didaticativa

Page 34: OSX - trimestre/ quarter

4,70

34,77

21,00

-12,160

-50

-100

-40

40

-60

-30

30

-10

-20

20

10

mar-15 dez-14 dez-15

-98,61

mar-16 jun-16

-30,20

jun-15 set-14

-0,64

-9,69

jun-14

-56,91

set-15

ROIC – Retorno sobre o capital investido

34

ROIC (RETURN ON INVESTED CAPITAL) - %

Desenvolvido por Didaticativa

Page 35: OSX - trimestre/ quarter

7.500

6.000

5.250

4.750

5.000

6.500

5.750

6.750

5.500

0

7.000

4.250

4.500

7.250

6.250

4.197,29 4.268,76

5.193,46

set-14 dez-14 jun-14

4.571,34

dez-15 jun-15 jun-16 mar-16

6.247,19

7.373,76

6.662,46

set-15

6.834,12

mar-15

5.690,36

ROIC – (Capital investido)

35

CAPITAL INVESTIDO

Desenvolvido por Didaticativa

Page 36: OSX - trimestre/ quarter

Resumo dos indicadores

36 Desenvolvido por Didaticativa

RESUMO DOS INDICADORES FINANCEIROS jun/14 set/14 dez/14 mar/15 jun/15 set/15 dez/15 mar/16 jun/16

Composição do Giro dos ativos

Receita operacional líquida anualizada 665.420 885.176 901.508 1.100.616 353.100 1.136.860 -933.788 185.020 351.108

Ativo total 5.913.777 6.360.739 6.049.548 7.294.494 7.275.837 9.579.354 8.270.933 7.621.297 6.824.369

Giro dos Ativos 0,11 0,14 0,15 0,15 0,05 0,12 0,11- 0,02 0,05

Margem Bruta (%) 26,7% 23,0% 16,3% 23,7% 25,0% 10,6% 17,7% -49,2% -8,1%

Margem EBITDA (%) -57,4% -58,9% -499,4% 104,2% -9,1% 202,9% 447,6% 175,8% -533,2%

Margem EBIT (%) -58,1% -59,4% -499,8% 103,8% -10,3% 202,5% 448,1% 173,7% -534,2%

Margem Líquida (%) -112,1% -72,7% -545,1% 61,4% -215,8% 146,5% 588,8% -107,3% -763,4%

EBIT/ Ativo -6,5% -8,3% -74,5% 15,7% -0,5% 24,0% -50,6% 4,2% -27,5%

ROE 164,0% 136,3% 303,7% -45,8% 45,7% -127,6% 198,0% 7,0% 85,8%

ROA -12,5% -10,5% -79,2% 10,1% -10,5% 19,8% -61,6% -2,5% -37,1%

Liquidez imediata 0,02 0,02 0,04 0,03 0,02 0,01 0,01 0,01 0,01

Liquidez corrente 0,57 0,58 0,76 0,89 0,73 0,73 0,56 0,55 0,52

Liquidez seca 0,55 0,56 0,72 0,85 0,70 0,70 0,56 0,55 0,51

Liquidez geral 0,52 0,53 0,48 0,52 0,51 0,54 0,37 0,36 0,32

Dívida bruta 4.978.588 5.362.216 5.893.948 6.675.376 6.697.514 8.217.321 9.277.852 8.908.590 8.629.242

Dívida Bruta/ EBITDA 13,03- 10,29- 1,31- 5,82 208,05- 3,56 2,22- 27,39 4,61-

Dívida líquida 4.863.411 5.251.865 5.692.395 6.505.652 6.582.614 8.116.240 9.203.488 8.845.776 8.563.715

Dívida líquida/ EBITDA 12,73- 10,08- 1,26- 5,67 204,48- 3,52 2,20- 27,19 4,57-

Dívida/ Patrimônio 110,1% 109,6% 137,9% 128,4% 133,2% 118,9% 142,7% 146,5% 156,8%

Fluxo de caixa operacional 7.587- 67.926 59.695 68.606 98.525 18.311- 125.208- 436.047 294.585

Lucro por ação 2,39- 2,06- 15,72- 2,16 2,44- 5,33 17,59- 0,64- 0,69-

Valor patrimonial por ação 1,46- 1,51- 5,18- 4,72- 5,34- 4,18- 8,88- 9,05- 0,80-

Composição do ROIC

EBIT anualizado 386.316- 525.604- 4.506.068- 1.142.848 36.440- 2.302.516 4.183.988- 321.304 1.875.724-

alíquota efetiva de IR -5,3% 1,3% 0,0% 4,6% 0,5% -0,6% -0,3% 0,0% -0,6%

Capital investido 4.197.289 4.268.758 4.571.338 5.193.457 5.690.363 6.662.462 7.373.759 6.834.120 6.247.192

ROIC -9,7% -12,2% -98,6% 21,0% -0,6% 34,8% -56,9% 4,7% -30,2%

QTDE DE AÇÕES 312.564 312.564 312.564 312.564 312.564 312.564 312.564 312.564 3.886.187

jun/14 set/14 dez/14 mar/15 jun/15 set/15 dez/15 mar/16 jun/16

FLUXO DE CAIXA OPERACIONAL -7.587 67.926 59.695 68.606 98.525 -18.311 -125.208 436.047 294.585

FLUXO DE CAIXA DE INVESTIMENTOS -68.359 31.031 26.630 -57.134 -53.141 -29.928 386.047 100 -100

FLUXO DE CAIXA DE FINANCIAMENTOS 75.910 -100.987 -88.724 -11.436 -42.383 47.964 -255.900 -432.543 -303.188

Page 37: OSX - trimestre/ quarter

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