Upload
phungcong
View
221
Download
0
Embed Size (px)
Citation preview
iexclshy
ESPOL FONDO COMPLEMENTARIO PREVISIONAL
CERRADO
Estados Financieros
Por el antildeo terminado el 31 de diciembre del 2009
Con Informe de los Auditores Independientes
1800
bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
Telf +5932 254 4024 Amazonas N21-252 Y Carrioacuten Fax +5932223 2621 Edificio Londres Piso 51800 wwwbdoec Quito - Ecuador
Coacutedigo Postal 17-11-5058 CCI
Telf +59342565394 9 de Octu bre 100 y Malecoacuten Fax +593 4 256 1433 Edificio La Previsora Piso 25 Oficina 2505
Guayaquil- Ecuador Coacutedigo Postal 09-01-3493
bull bullbull bullbullbull
Informe de los Auditores Independientes
A los Participes y Consejo de Administracioacuten de ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado Guayaquil Ecuador
Dictamen sobre los estados financieros ~
1 Hemos auditado el balance general que se adjunta de ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado al 31 de diciembre del 2009 y los correspondientes estados de resultados evolucioacuten del patrimonio y flujos de efectivo por el antildeo terminado a esa fecha asi como las politicas de contabilidad significativas y otras notas aclaratorias En nuestro dictamen sobre los estados financieros al 31 de diciembre del 2008 emitido con fecha 22 de mayo del 2009 expresamos una opinioacuten con salvedades
Responsabilidad de la administracioacuten sobre los estados financieros
bullbull 2 La Administracioacuten es responsable de la preparacioacuten y presentacioacuten razonable de los
estados financieros de acuerdo con Normas Ecuatorianas de Contabilidad Esta responsabilidad incluye disentildear implementar y mantener el control interno relevante a la preparacioacuten y presentacioacuten razonable de los estados financieros que esteacuten libres de representaciones erroacuteneas de importancia relativa ya sea debido a fraude o a error seleccionando y aplicando poliacuteticas contables apropiadas y haciendo estimaciones contabLes que sean razonables en las circunstancias
Responsabilidad del auditor
bull 3 Nuestra responsabilidad es expresar una opinioacuten sobre los estados financieros con base a
nuestra auditarla Excepto por lo mencionado en los paacuterrafos del quinto al seacuteptimo nuestra auditarla fue efectuada de acuerdo con Normas Internacionales de Auditarla y Aseguramiento (NIAA) Dichas normas requieren que cumpLamos con requisitos eacuteticos asi como que planeemos y realicemos La auditarla para obtener seguridad razonable sobre si los estados financieros estaacuten libres de representacioacuten erroacutenea de importancia relativa ~
bull
4 Una auditarla implica desempentildear procedimientos para obtener evidencia de auditarla sobre los saldos y revelaciones en los estados financieros Los procedimientos seleccionados dependen del juicio del auditor incluyendo la evaluacioacuten de los riesgos de representacioacuten erroacutenea de importancia relativa de los estados financieros ya sea debido a fraude o a error Al realizar esta evaluacioacuten de riesgo el auditor considera el control interno relevante a la preparacioacuten y presentacioacuten razonable de los estados financieros por ESPOL Fondo Complementaria Previsional Cerrado para disentildear los procedimient9s de auditarla que sean apropiados en las circunstancias pero no con el fin de expresar una opinioacuten sobre La efectividad del control interno de ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado Una auditarla tambieacuten incluye evaluar la propiedad de las poliacuteticas contables usadas y lo razonable de las estimaciones contables hechas por la Administracioacuten asiacute como evaluar la presentacioacuten general de los estados financieros Creemos que la evidencia de auditarla que hemos obtenido es suficiente y apropiada para proporcionar una base para nuestra opinioacuten de auditarla
BDO Ecuador Ciacutea Ltda
bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull bullbull
IBDO
bull
5 Al 31 de diciembre del 2009 no obtuvimos respuesta directa a la solicitud de conflrmacioacuten de cuentas por cobrar yo pagar enviada a ESPOL por US$382019 neto En razoacuten de esta circunstancia no pudimos determinar los posibles efectos si los hubiere sobre los estados financieros adjuntos que podrian resultar si dicha confirmacioacuten nos hubiera sido proporcionada
bull 6 Al 31 de diciembre del 2009 eL Fondo no dispone de un reporte de cartera que permita
identificar el vencimiento de Las cuotas de los preacutestamos a corto y largo plazo En razoacuten de esta circunstancia no nos fue posible satisfacernos de la adecuada clasificacioacuten de la cartera a corto y largo plazo que se muestra en la Nota C a los estados financieros adjuntos por US$112 124 y US$12177558 respectivamente
7 Al 31 de diciembre del 2009 el Fondo presenta una diferencia por US$640845 de maacutes entre los rendimientos registrados contablemente y la base de participes En razoacuten de esta circunstancia no pudimos determinar los posibles efectos sobre los estados financieros adjuntos que podrian resultar si tal diferencia se hubiera analizado
bullbull
8 Como se explica en la Nota J a los estados financieros adjuntos al 31 de diciembre del 2009~ el Fondo no ha registrado los valores por cobrar a la Espol por concepto de la transferencia solidaria de acuerdo al Decreto Ejecutivo NO172 del 7 de diciembre del 2009 el cual menciona que los jubilados del sector puacuteblico que venian percibiendo una pensioacuten jubilar de los fondos privados de jubilacioacuten complementaria o de cesantia hasta el 31 de diciembre del 2008 pasaraacuten a percibir una transferencia mensual directa unilateral y vitalicia a partir del 1 de enero del 2009 con cargo al respectivo presupuesto
bull institucional o presupuesto general del estado Por el antildeo 2009 los valores no registrados ascienden a US$286628 Esta situacioacuten ocasiona que el activo y los resultados esteacuten subvalorados en dicho monto
Opinioacuten
9 En nuestra opinioacuten excepto por los efectos de aquellos ajustes de haberse requerido alguno que pudieran haberse determinado como necesarios si no hubieran existido las limitaciones mencionadas en los paacuterrafos del quinto al seacuteptimo con relacioacuten al antildeo 2009 y excepto por los efectos sobre los estados financieros respecto a los asuntos mencionados en el paacuterrafo octavo para el antildeo 2009 los estados financieros antes mencionados presentan razonablemente en todos los aspectos significativos la situacioacuten financiera de ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado al 31 de diciembre del 2009 los resultados de sus operaciones evolucioacuten del patrimonio y los flujos de efectivo por el antildeo terminado a esa fecha de acuerdo con Normas Ecuatorianas de Contabilidad
Eacutenfasis
10 Al 31 de diciembre del 2009 el Fondo mantiene varios preacutestamos otorgados a organismos o personas que no son participes del Fondo Mediante oficio No INSS-2006-457 del 14 de julio del 2006 la Superintendencia de Bancos y Seguros del Ecuador manifestoacute que los fondos previsionales cerrados estaacuten prohibidos de otorgar creacuteditos bajo cualquier modalidad a personas naturales o juridicas que no sean participes del Fondo Asi tambieacuten dispone que en el caso de existir preacutestamos ya concedidos el Fondo deberaacute mantener los teacuterminos contractuales bajo los cuales fueron otorgados hasta su recuperacioacuten total Despueacutes de la prohibicioacuten de la Superintendencia de Bancos y Seguros el Fondo no ha otorgado este tipo de preacutestamos
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
IBDO
11 Mediante circuLar INSS-2009-201 de fecha 9 de marzo deL 2009 se comunica que Los recursos constantes en La cuentas individuaLes conformadas por eL aporte patronaL efectuado en LegaL forma (hasta La fecha de aportacioacuten) eL aporte personaL y Los rendimientos obtenidos en Las inversiones y distribuidos en proporcioacuten a La participacioacuten en Las mismas son de propiedad de cada participe y de Libre disponibilidad AdicionaLmente se indica que uacutenicamente puede ser participe de un fondo eL afiliado aL Instituto Ecuatoriano de Seguridad SociaL es decir un empLeado activo a La institucioacuten a La cuaL pertenece dicho participe En consecuencia los jubilados o pensionistas dejan de ser participes deL fondo y sus derechos deberaacuten sujetarse a Lo estabLecido en Las normas correspondientes Sin embargo mediante circuLar INSS-2009-404 se manifiesta que mientras subsista La suspensioacuten ordenada por la autoridad judiciaL no seraacute apLicabLe La disposicioacuten mencionada en eL oficio circuLar INSS-2009-201 deL 9 de marzo deL 2009 Hasta La emisioacuten de este informe La administracioacuten deL Fondo sigue considerando como participe aL jubilado de acuerdo a Lo estabLecido en su estatuto
Junio 24 2010 RNAE No 9118
bullbullbullbullbullbullbullbull Diciembre 31 2009
bullbull Activos
Efectivo en caja y bancos
bull Inversiones Cartera de creacuteditos
bull Cuentas por cobrar
bull Mobiliarios y equipos Inversiones permanentes Gastos pasados por anticipado
bullbull 191042230
bullbull Pasivos y patrimonio de los participes
Pasivos Cuentas por pasar (Nota F) 296848
bullbull Patrimonio de los participes Aportes Rendimientos acumulados bull (Nota H) 4539164
bull Total patrimonio de los participes 18807375
bullbullbullbullbullbullbullbullbullbullbullbull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Balance General o
(Expresado en doacutelares)
(Nota A) 187060~
(Nota B) 6210843 (Nota C) 12289682 (Nota D) 316084
10236 (Nota E) 89920
398
(Nota G ) 14268211
Ver polfticas de contabilidad significativas y notas a los estados financieros
4
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull =shy
bull
bullbull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Estado de ResuItados
(Expresado en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31
Ingresos Intereses ganados Otros ingresos
(Nota 1) 1648193 4448
TotaL ingresos 1652641
Gastos Administrativos Pago de pensiones a jubilados Provisioacuten cuentas incobrabLes Rendicioacuten efectuada bonos globales Financieros Otros
142015 (Nota J) 835343 (Nota O) 82065 (Nota F) 82825
12723 2289
Total gastos
Rendimiento neto
bull 1157260
495381
Ver politicas de contabilidad significativas y notas a los estados financieros
2009
5
bull bull
bull bull
=shybullbullbullbullbullbull Antildeo terminado en Diciembre 31 200~
bullbull Aportes (Nota G)
Saldo inicial 12449049 Aportes del periacuteodo 1876588
bull Liquidacioacuten de participes (47329) Ajustes (10097)
bull Saldo final 14268211
bull Rendimientos acumulados (Nota H)
bull Saldo inicial 4056867 Liquidacioacuten de participes (13084) Rendimiento neto 495381
bull Saldo final 4539164
Total patrimonio de los participes 18807375bull bullbullbullbullbullbullbullbullbullbullbulltbullbull
ESPOL Fondo Com plementario Previsional Cerrado
Estado de Evolucioacuten del Patrimonio
(Expresado en doacutelares)
Ver poliacuteticas de contabilidad significativas y notas a los estados financieros
6
bull bull
bull bull ESPOL Fondo Complementario bull bull
Previsional Cerrado
bull Estado de Flujos de Efectivo
bull (Expresado en doacutelares) bull
bullbull 2009
bull 1857875 (36612)
bull (835343)
(12280)bull shy
bull 973640
bull (501463)
bull (2207211 )
(5205)
bull (2713879)
bullbull 187658amp
bull 1 876588
bullbull 136349 50711
bull 187060
bullbullbullbullbullbullbull bull Ver poliacuteticas de contabilidad significativas bull bull
y notas a los estados financieros
Antildeo terrninado en Diciembre 31
Flujos de efectivo por las actividades de operacioacuten Intereses ganados Efectivo pagado a proveedores y otros Pensiones pagadas a jubilados Otros ingresos
Efectivo neto provisto por las actividades de operacioacuten
Flujos de efectivo por las actividades de inversioacuten Aumentos en inversiones Aumento en cartera de creacutedito Adquisicioacuten de mobiliario y equipo
Efectivo neto utilizado en actividades de inversioacuten
Flujos de efectivo por las actividades de financiamiento Aportes recibidos por participes
Efectivo neto provisto por las actividades de financiamiento
Aumento neto de efectivo en caja y bancos Efectivo en caja y bancos al inicio del antildeo
Efectivo en caja y bancos al final del antildeo
7
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull bull bull bull bull
ESPOl Fondo Complementario Previsional Cerrado
bull Conciliacioacuten del Rendimiento Neto con el Efectivo Neto
bull Provisto por las Actividades de Operacioacuten
(Expresada en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
Rendimiento neto 495381
Ajustes para conciliar el Rendimiento neto provisto por las actividades de operacioacuten
Provisioacuten para cuentas por cobrar 82065 Recuperacioacuten de provisioacuten por vaLoracioacuten de inversiones (1716) Depreciacioacuten de mobiliario y equipo 2289 Pagos a participes retirados (37592) Peacuterdida en rendicioacuten efectuada en bonos gLobaLes 82825
Cambios en activos y pasivos operativos Disminucioacuten en cuentas por cobrar 247274 (Aumento) en gastos pagados por adeLantado (130) Aumento en cuentas por pagar 103244
bull Efectivo neto provisto por Las actividades de operacioacuten 973640
bull ACTIVIDADES DE OPERACiOacuteN INVERSiOacuteN Y FINANCIAMIENTO QUE SE REALIZARON SIN
bull DESEMBOLSOS DE EFECTIVO bull
bull AL 31 de diciembre deL 2009 el Fondo disminuyoacute cartera de creacutedito en 22821 y disminuyoacute
bull Los aportes y rendimientos de Los participes en 19600 y 3221 respectivamente por concepto de compensacioacuten de saLdos con participes retirados
Al 31 de diciembre del 2009 el Fondo disminuyoacute cuentas por cobrar y aportes en 10097 por concepto de ajuste patrimonial
bull Ver polfticas de contabilidad significativas
y notas a los estados financieros 8
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull ESPOL Fondo Complementario
Previsi ona I Cerrado
Poliacuteticas de Contabilidad Significativas
Descripcioacuten del negocio
bullbull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado tiene un patrimonio autoacutenomo es de caraacutecter privado de beneficio social y sin fines de lucro con domicilio en la ciudad de Guayaquil Sus actividades se rigen por la Ley de Seguridad Social las Resoluciones que expida la Superintendencia de Bancos y Seguros del Ecuador y por su estatuto El Fondo se inicioacute como un Fondo de Jubilacioacuten Complementario en beneficio del personal docente y administrativo de la ESPOL cuyo reglamento fue aprobado por el Consejo Politeacutecnico mediante resolucioacuten 8811099 de noviembre de 1988
El 16 de septiembre del 2004 la Superintendencia de Bancos y Seguroacutes del Ecuador emitioacute la resolucioacuten SBS-2004-0740 en la cual se determinan las Normas para el registro constitucioacuten organizacioacuten funcionamiento y liquidacioacuten de los fondos complementarios previsionales cerrados Para cumplir con esta resolucioacuten el Fondo inicioacute el proceso para su registro en dicho Organismo de Control y asi constituirse como un organismo independiente Mediante resolucioacuten SBS-2005-0623 emitida el 24 de octubre del 2005 la Superintendencia de Bancos y Seguros del Ecuador aproboacute el estatuto del Fondo y otorgoacute el registro respectivo
El objeto social del Fondo es
a Otorgar a los participes la pensioacuten jubilar complementaria en el monto y de acuerdo con las normas establecidas en el estatuto
b Realizar inversiones de acuerdo con la politica general delineada por el Consejo Administrativo y ejecutada a traveacutes del Comiteacute de Inversiones
c Otorgar operaciones de creacutedito a favor de los participes en sujecioacuten a las politicas y procedimientos aprobados por el Consejo de Administracioacuten y previa calificacioacuten de los beneficiarios por la Comisioacuten de Prestaciones seguacuten los requisitos establecidos en el Reglamento que se dictare
d Otorgar a los participes las demaacutes prestaciones que se contemplan en este Estatuto y que resolviere el Consejo de Administracioacuten
e Los otros sentildealados en la Constitucioacuten Politica de la Repuacuteblica del Ecuador y en la ley de Seguridad Social
9
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull ESPOL Fondo Complementario
Previsional Cerrado
Politicas de Contabilidad Significativas
El plazo de duracioacuten del Fondo es indeterminado y su disolucioacuten y liquidacioacuten se efectuaraacute de acuerdo con la ley las disposiciones que para el efecto expida la Superintendencia de Bancos y Seguros del Ecuador y su estatuto
El Fondo es administrado privadamente seguacuten lo establecido en su estatuto bajo el reacutegimen de beneficio definido con un sistema de financiamiento de reparto o capitalizacioacuten en que la prestacioacuten puede ser fija o variable
Pensioacuten jubilar complementaria
Las prestaciones por contingencia de invalidez vejez y muerte que entrega el fondo a favor de sus participes se denomina Pensioacuten Jubilar Complementaria (PJC) constituida por un valor monetario a favor de los profesores empleados y trabajadores con nombramiento que hayan aportado o aporten al mismo Este valor sumado al pago mensual por jubilacioacuten otorgado por el Instituto Ecuatoriano de Seguridad Social (IESS) daraacute un total igual a La remuneracioacuten mensual a las asignaciones complementarias de la ley y a las bonificaciones que concede la ESPOL trataacutendose de profesores y a la remuneracioacuten mensual unificada y a las asignaciones complementarias de ley trataacutendose de los empleados y trabajadores como si tales profesores empleados y trabajadores estuvieran en servicio activo
Los beneficios del Fondo se entienden concedidos durante la vida del titular o hasta un maacuteximo de 30 antildeos contados a partir de la fecha de jubilacioacuten y en eL caso de fallecimiento del participe antes de este tiempo este beneficio se extiende a favor de sus herederos (coacutenyuge sobreviviente mientras permanezca soltero e hijos solteros de hasta 25 antildeos de edad o hijos con invalidez total) por el tiempo que faltare hasta completar 30 antildeos
Los participes para tener derecho a la Pensioacuten Jubilar Complementaria deberaacuten cumplir con los siguientes requisitos
a Un miacutenimo de 20 antildeos de servicios en La ESPOL y haber aportado un miacutenimo de 15 antildeos al Fondo y
b Un miacutenimo de 60 antildeos de edad
Devolucioacuten de valores aportados
Podraacuten solicitar devoluciones de Los valores aportados
a En caso de fallecimiento de un participe que tenga menos de 20 antildeos de aportacioacuten a traveacutes de sus herederos legales
10
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull
bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Polfticas de Contabilidad Significativas
b En caso de fallecimiento del participe que tenga 20 o maacutes antildeos de aportaciones y que no tenga coacutenyuge sobreviviente ni hijos solteros menores de 25 antildeos ni hijos con invalidez total y permanente a traveacutes de sus herederos legales
c En caso de separacioacuten definitiva de la institucioacuten del partiacutecipe
d A peticioacuten del partiacutecipe despueacutes de haber permanecido 20 antildeos
Aportes de los participes
El financiamiento del Fondo proviene de
a Aportes de la ESPOL equivalente al 5 del monto del sueldo baacutesico de cada docente beneficiario y del valor equivalente al sueldo baacutesico que estuvo vigente hasta el 31 de diciembre del 2003 de cada empleado y trabajador beneficiario hasta el antildeo 2008
b Aportes del personal docente activo el cual corresponde al 12 de la remuneracioacuten mensual que comprende el sueldo baacutesico bonificacioacuten por antiguumledad bonificacioacuten acadeacutemica bonificacioacuten por tiacutetulo subsidio a la educacioacuten y subsidio familiar Adicionalmente aportaraacuten el 12 del deacutecimo tercer sueldo y de los beneficios extras de los meses de enero marzo julio y octubre
c Aportes de los empleados y trabajadores activos el cual corresponde al 12 de la remuneracioacuten mensual unificada Ademaacutes aportaraacuten del 12 del deacutecimo tercer sueldo
d Aportes del personal jubilado (docente y administrativo) el cual corresponde al 12 de su pensioacuten mensual y de su deacutecimo tercer sueldo beneficios extras sobresueldos y bono vacacional En forma adicional los profesores jubilados tambieacuten aportaraacuten el 12 de sus pensiones mensuales deacutecimo tercer sueldo beneficios extras de enero marzo julio y octubre hasta completar el nuacutemero de antildeos y meses no aportados en base a los cuales se jubilaron y el personal administrativo aportaraacute el 12 de sus pensiones mensuales y deacutecimo tercer sueldo hasta completar el nuacutemero de antildeos y meses no aportados en base a los cuales ~e jubilaron
e Las aportaciones que en forma extraordinaria efectuara la ESPOL
f Las que provengan de donaciones de personas naturales o juriacutedicas nacionales o extranjeras a cualquier titulo y
bull 11
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull
Bases de presentacioacuten
ESPOL Fondo Com plementario
Previsional Cerrado
Politicas de Contabilidad Significativas
g Las que se originen en cualquier otra operacioacuten activa o pasivordf que el Fondo pueda realizar de acuerdo con la Ley y el estatuto
Luego del cambio a la remuneracioacuten unificada en el antildeo 2004 (administrativo) y 2008 (docente) las personas que ingresan al Fondo aportan sobre la remuneracioacuten baacutesica unificada
El Fondo mantiene sus registros contables en doacutelares
La Superintendencia de Bancos y Seguros del Ecuador auacuten no ha definido principios y praacutecticas contables que deben aplicar los fondos complementarios previsionales cerrados en la elaboracioacuten de sus estados financieros En razoacuten de esto las poliacuteticas de contabilidad que sigue el Fondo estaacuten de acuerdo con los principios y praacutecticas de contabilidad establecidos en el Ecuador las cuales requieren que la gerencia efectuacutee ciertas estimaciones y utilice ciertos supuestos que afectan las cifras reportadas de activos y pasivos la revelacioacuten de contingencias activas y pasivas a la fecha de los estados financieros asi como las cifras reportadas de ingresos y gastos durante el periacuteodo corriente La estimacioacuten maacutes significativa en relacioacuten con los estados financieros adjuntos se refiere a la provisioacuten para cuentas incobrables depreciacioacuten de mobiliario y equipo y recuperacioacuten de valoracioacuten de inversiones Aun cuando pueden llegar a diferir de su efecto final la Administracioacuten del Fondo considera que las estimaciones y supuestos utilizados fueron los adecuados en las circunstancias
De acuerdo con el arto 305 de la Ley de Seguridad Social publicada en el Registro Oficial No 465 del 30 de noviembre de 2001 se establece que las entidades que integran el Sistema Nacional de Seguridad Social y las personas naturales y juriacutedicas que integran el Sistema de Seguro Privado para su constitucioacuten organizacioacuten actividades funcionamiento y extincioacuten se sujetaraacuten a las disposiciones de dicha Ley a la Ley General de Seguros y su Reglamento a la Ley General de Instituciones Financieras de Sistema y su Reglamento a la L~y Orgaacutenica de Administracioacuten Financiera y Control a la Ley de Mercado de Valores al Coacutedigo de Comercio a la Ley de Compantildeias en forma supletoria y a las normas reglamentarias y resoluciones que para el efecto dicten los organismos de control creados por la Constitucioacuten Poliacutetica de la Repuacuteblica
12
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
e
bulle
bullbull
bull Inversiones
Cartera de creacutedito
bullbull ~
bull bull bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Politicas de Contabilidad Significativas
Del Libro 1 Titulo XI de la Contabilidad Capitulo IV Sometimiento a Principios de Contabilidad Generalmente Aceptados y Las Normas Internacionales de Auditoriacutea Seccioacuten 1 Disposiciones Generales de la Codificacioacuten de ResoLuciones de La Superintendencia de Bancosy Seguros deL Ecuador y de la Junta Bancaria sentildeaLa que las instituciones bajo el controL de la Superintendencia de Bancos y Seguros del Ecuador se someteraacuten y aplicaraacuten las normas contables dispuestas por el organismo de control contenidas en los Cataacutelogos de Cuentas y en lo no previsto por dichos cataacutelogos se aplicaraacuten en su orden Las Normas Ecuatorianas de Contabilidad (NECs) y de no existir normativa en las dos anteriores las Normas InternacionaLes de ContabUidad (NICs) ahora (NIIF) Normas Internacionales de Informacioacuten Financiera
Los depoacutesitos a plazo y reepos se registran al costo de adquisicioacuten el que se aproxima aL valor de mercado Los bonos deL estado se registran a vaLor de mercado de acuerdo a los reportes que emite La BoLsa de VaLores de Quito a traveacutes de su paacutegina web
Las inversiones en acciones se encuentran registradas en base al meacutetodo de participacioacuten que certificoacute la Sociedad receptora de La inversioacuten
El Fondo concede preacutestamos a sus partiacutecipes para los siguientes fines compra de vivienda remodelacioacuten de vivienda compra de terreno compra de vehiacuteculos compra de bienes muebLes compra de deuda emergencia o calamidad domeacutestica y consumos varios
Los creacuteditos se otorgan a una tasa de intereacutes del 11 anuaL Cuando el monto del preacutestamo es de hasta US$10OOO es aprobado por el representante legal del Fondo si el creacutedito es por un monto superior deberaacute ser aprobado por el Comiteacute de Inversiones
1 Preacutestamos por compra o construccioacuten de vivienda
Tienen un plazo maacuteximo de 15 antildeos Para docentes el monto maacuteximo de este tipo de preacutestamos es de US$15OOO o dos veces la cantidad acumulada de los aportes y rendimientos individuales al Fondo En caso de personaL administrativo el monto maacuteximo es de US$BOOO o dos veces la cantidad acumulada de los aportes y rendimientos individuales al Fondo
13
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Politicas de Contabilidad Significativas
2 Preacutestamos para remodelacioacuten de vivienda
El plazo maacuteximo de estos creacuteditos es de 3 antildeos cuando su monto no excede los US$3000 si exceden Los US$3000 Los preacutestamos tendraacuten un plazo maacuteximo de 10 antildeos
Para docentes el monto maacuteximo de este tipo de preacutestamos es de US$15000 o dos veces La cantidad acumuLada de los aportes y rendimientos individuales aL Fondo En caso de personal administrativo el monto maacuteximo es de US$8000 o dos veces la cantidad acumulada de Los aportes y rendimientos individuales al Fondo
3 Preacutestamos por compra de terreno
Estos creacuteditos tienen un plazo maacuteximo de 3 antildeos Para docenteacutes eL monto maacuteximo es de US$15000 o dos veces la cantidad acumulada de Los aportes y rendimientos individuales al Fondo En caso de personal administrativo el monto maacuteximo es de US$8000 o dos veces La cantidad acumuLada de Los aportes y rendimientos individuaLes al Fondo
4 Preacutestamos por compra de vehiacuteculo
Tienen un plazo maacuteximo de 6 antildeos Para docentes y personal administrativo eL monto maacuteximo de este tipo de preacutestamos es de US$10OOO o hasta la cantidad acumuLada de Los aportes y rendimientos individuales aL Fondo
5 Preacutestamos por compra de bienes muebLes
Estos creacuteditos tienen un pLazo maacuteximo de 3 antildeos Para docentes y personaL administrativo eL monto maacuteximo de este tipo de preacutestamos no deberaacute exceder La cantidad acumuLada de Los aportes y rendimientos individuales aL Fondo
6 Preacutestamos por emergencia o caLamidad domeacutestica
Tienen un pLazo maacuteximo de 3 antildeos Para docentes y personaL administrativo el monto maacuteximo de este tipo de preacutestamos es de US$3000 o una vez La cantidad acumuLada de Los aportes y rendimientos individuaLes aL Fondo
14
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bullbull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Poliacuteticas de Contabilidad Significativas
7 Preacutestamos por consumos varios
Tienen un plazo maacuteximo de 3 antildeos Para docentes y personal administrativo el monto maacuteximo de este tipo de preacutestamos es de hasta el 50 de la cantidad acumulada de los aportes y rendimientos individuales al Fondo
8 Preacutestamos por compra de deuda
El monto de estos preacutestamos dependeraacute de las circunstancias de la deuda sin embargo cuando se trate de creacuteditos de hasta US$5000 tendraacuten un plazo maacuteximo de 5 antildeos en caso de que el preacutestamo sea por un monto superior el mismo tendraacute un plazo maacuteximo de 10 antildeos
Mediante sesioacuten del 10 de junio del 2009 el Consejo de Administracioacuten aproboacute las modificaciones a la Politica de preacutestamos para los participes en donde se modifica principalmente los plazos de los preacutestamos detallados a continuacioacuten
Plazos
Para los miembros que tengan menos de 60 antildeos de edad
a) Preacutestamos cuyo monto sea hasta US$5000 6 antildeos plazo
b) Preacutestamos desde US$5001 hasta US$25000 10 antildeos plazo
c) Preacutestamos mayores a US$25001 15 antildeos plazo
Para los miembros que tengan maacutes de 60 antildeos de edad
bull De 61 antildeos hasta 14 antildeos plazo bull De 62 antildeos hasta 13 antildeos plazo bull De 63 antildeos hasta 12 antildeos plazo bull De 64 antildeos hasta 11 antildeos plazo bull De 65 antildeos hasta 10 antildeos plazo bull De 66 antildeos hasta 09 antildeos plazo bull De 67 antildeos hasta 08 antildeos plazo bull De 68 antildeos hasta 07 antildeos plazo bull De 69 antildeos hasta 06 antildeos plazo bull De 70 antildeos hasta 05 antildeos plazo
De 71 antildeos en adelante hasta 4 antildeos plazo y hasta el monto de su aporte y rendimiento individual
15
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
Ingresos y gastos
1
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Politicas de Contabilidad Significativas
Se incluye tambieacuten que los prestatarios de preacutestamos vigentes (realizados con la poliacutetica anterior) podraacuten acogerse a la modificacioacuten por su saldo de capital y por una sola vez por preacutestamo en caso de que asiacute Lo soLicite por escrito aL representante legaL del fondo
Garantiacuteas de creacuteditos
Los preacutestamos seraacuten garantizados con los aportes acumuLados en eL Fondo
En caso de que el Fondo otorgue un preacutestamo por un valor mayor al aporte acumulado de un participe este deberaacute firmar un contrato de preacutestamo o mutuo con un garante solidario que necesariamente debe ser un participe del fondo y que tenga aportes suficientes para cubrir La garantiacutea hasta por el valor de La diferencia entre el valor total del preacutestamo otorgado y la cantidad ahorrada Adicionalmente tendraacute que presentar una poacuteliza de vida por lo menos sobre la diferencia entre eL valor del preacutestamo y la cantidad ahorrada y donde se especifique que el primer beneficiario es el Fondo
Con al acta de sesioacuten del Consejo de Administracioacuten del 10 de junio del 2009 se modificoacute las garantiacuteas En dicha acta se menciona que los preacutestamos seraacuten garantizados por eL vaLor de Los aportes y rendimientos deL prestatario acumuLados en el Fondo multiplicado por 15 veces
Los ingresos y gastos se reconocen por el meacutetodo deL devengado es decir los ingresos cuando se realizan y los gastos cuando se conocen
16
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bullbull
bull A Efectivo en
caja y bancos
B Inversiones
bull
bullbull
bull
bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares) i
Al 31 de diciembre del 2009 corresponde al saldo registrado en la cuenta corriente del Banco del Pacifico SA
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Bonos del Estado con vencimientos semestrales hasta diciembre del 2010
Banco de Guayaquil SA Poacuteliza de acumulacioacuten a 91 diacuteas con una tasa del 675 anual y con vencimiento el 8 de marzo del 2010
Poacuteliza de acumulacioacuten a 91 diacuteas con una tasa del 675 anual y con vencimiento el 11 de febrero del 2010
Poacuteliza de acumulacioacuten a 91 diacuteas plazo con una tasa del 675 anual y con vencimiento el 28 de enero del 2010
Poacuteliza de acumulacioacuten a 95 diacuteas con una tasa del 675 anual y con vencimiento el 8 de marzo de 2010
Banco Solidario SA Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa del 8 anual y con vencimiento el 9 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 95 diacuteas plazo con una tasa del 8 anual y con vencimiento el 11 de enero del 2010
Certificado de depoacutesito a 98 diacuteas plazo con una tasa del 8 anual y con vencimiento el 11 de enero del 2010
80740
223713
210413
165537
101763
411604
100000
75000
Pasan 1368770
2009
17
bull bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull
bull bull bull
bull bull ESPOL Fondo Complementariobull
Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31 200~
bullbull Vienen
bull Banco de MM Jaramillo Arteaga SA Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 4 de febrero del 2010
bullbull Certificado de depoacutesito a 110 diacuteas plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 25 de enero del 2010
Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una
bull
tasa del 680 anual y con vencimiento el 25 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento eL 10 de febrero del 2010
bull Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una
bull tasa deL 680 anual y con vencimiento el 2 de marzo deL 2010
bull Banco de Machala
bull Corresponde a un depoacutesito a plazo a 30 diacuteas con una tasa deL 450 anual y con vencimiento
bull el 6 de enero deL 2010
bull Banco Amazonas SA
Certificado de depoacutesito a 98 diacuteas pLazo con una tasa deL 750 anuaL y con vencimiento el1 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 100 diacuteas pLazo con una tasa del 750 anual y con vencimiento el 17 de febrero del 2010
bull
1368770
514195
207180
75000
60000
61062
132571
430000
209644
bull bull
Pasan 3058422bull 18
bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull bull bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares) bullbull Antildeo terminado en Diciembre 31 2009bull
Vienen 3058422
Certificado de depoacutesito a 98 diacuteas plazo con una tasa del 750 anual y con vencimiento el 17 de febrero del 2010 173248
Certificado de depoacutesito a 110 diacuteas plazo con una tasa del 790 anual y con vencimiento el 26 de enero del 2010 116743
Certificado de depoacutesito a 98 diacuteas plazo con una tasa del 750 anual y con vencimiento eL 22 de febrero del 2010 52174
Certificado de depoacutesito a 99 diacuteas plazo con una tasa del 790 anual y con vencimiento el 19 de enero del 2010 42603
Banco Unibanco SA Certificado de depoacutesito a 93 diacuteas pLazo con una tasa del 7 anuaL y con vencimiento el 10 de marzo del 2010 197432
Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa deL 7 anual y con vencimiento el 11 de febrero del 2010 158810
bull Certificado de depoacutesito a 94 diacuteas plazo con una
bull tasa del 7 anual y con vencimiento el 25 de marzo del 2010 103933
Certificado de depoacutesito a 108 diacuteas plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 18 de enero del 2010 103870bull- Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa deL 7 anuaL y con vencimiento el 18 de marzo del 2010 100000
bullbull Pasan 4107235
19
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerradp
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31
Vienen 4107235
Certificado de depoacutesito a 92 dias plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 25 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 94 dias plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 1 de abril del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 dias plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 4 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 97 dias plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 24 de marzo del 2010
Banco Procreacutedit SA Depoacutesito a plazo a 104 dias con una tasa del 680 anual y con vencimiento el 13 de enero del 2010
Banco Territorial SA Certificado de depoacutesito a 97 dias plazo con una tasa del 890 anual y con vencimiento el 1 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 dias plazo con una tasa del 890 anual y con vencimiento el 4 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 dias plazo con una tasa del 890 anual y con vencimiento el 4 de febrero del 2010
81513
53930
51922
50000
152616
115728
59822
45658
Pasan 4718424
2009
20
bull bull
=shyt ~
t
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
bullbullt
-
bull
bullbullbullbull
bullbull bullbull bullbullbull bullbull bullbull bullbull
bullbullbull bulllit
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31
Vienen
Banco Capital SA Certificado de depoacutesito a 105 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 1 de abril del 2010
Certificado de depoacutesito a 93 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 26 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 23 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 11 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con venci miento el 15 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 96 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 22 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 95 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 4 de enero del 2010
Certificado de depoacutesito a 107 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 20 de enero del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 6 de enero del 2010
Pasan 5807095
4718424
250000
208167
111951
111902
106126
86277
75594
75000
63654
2009
21
bull bull
bull
bullbullbullbull
bullbullbullbullbull
bullbullbull
bullbull 8
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
Vienen 5807095
Certificado de depoacutesito a 95 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 22 de marzo del 2010 54956
Banco del Pacifico SA Reepo a 5 dias con vencimiento el 04 de enero del 2010 con una tasa del 25 350000
bull 6212051
Menos provisioacuten por valuacioacuten de inversiones 1 208
bull 6210843
El movimiento de la provisioacuten por valuacioacuten de inversiones fue como sigue
bullbullbullbullbullbullbullbullbullbullbull
2009bull Saldo inicial 2924 Recuperaciones (1716)
Saldo final 1208
bull 22
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerradp
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
C Cartera de Un resumen de esta cuenta fue como sigue creacuteditos
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
Cartera de creacutedito a corto plazo Escuela Superior Politeacutecnica del Litoral (1 ) 6079 Trabajadores y obreros (2) 66170 Docentes (2) 39875
112124
Cartera de creacutedito a largo plazo Trabajadores (2) 6862190 Docentes (2) 4873412 Escuela Superior Politeacutecnica del Litoral (3) 400242 Caja de Ahorro Trabajadores (4) 23065 Asociacioacuten de Profesores de la ESPOL (APESPOL) (5) 8697 Jubilados (2) 8041 Docentes no participes 1911
12177558
12289682
El Fondo ha otorgado creacuteditos con una tasa del 11 de intereacutes anual
Mediante oficio No INSS-2006-457 del 14 de julio del 2006 la Superintendencia de Bancos y Seguros del Ecuador manifestoacute que los fondos previsionales cerrados estaacuten prohibidos de otorgar creacuteditos bajo cualquier modalidad a personas naturales o juriacutedicas que no sean participes del Fondo Asi tambieacuten dispone que en el caso de existir preacutestamos ya concedidos el Fondo deberaacute mantener los teacuterminos contractuales bajo los cuales fueron otorgados dichos creacuteditos hasta su recuperacioacuten total
Al 31 de diciembre del 2009 el Fondo no ha determinado provisioacuten para cartera incobrable
(1) Corresponde a preacutestamos otorgados a trabajadores y obreros a traveacutes de la ESPOL lt
23
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bullbull bullbull bullbull bulle
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
(2) Corresponde a preacutestamos otorgados a docentes personal=- administrativo y jubilado principalmente para adquisicioacuten de vivienda
(3) Corresponden a preacutestamos entregados a facultades y programas de la ESPOL e incluye principalmente preacutestamos al Instituto de Ciencias Humaniacutesticas y Econoacutemicas (lCHE) por 209275 y al Instituto de Ciencias Matemaacuteticas por 164073
(4) Preacutestamos entregados a la Caja de Ahorro de Trabajadores para que sean otorgados a los empleados administrativos relacionadqs a este organismo
(5) Preacutestamos entregados a la APESPOL (Asociacioacuten de profesores de la ESPOL) para que sean otorgados a sus docentes asociados
D Cuentas por Un resumen de esta cuenta fue como sigue cobrar
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
ESPOL (1 ) 209569 Bancos en liquidacioacuten (2) 82065 Intereses en inversiones 53274 Anticipo a proveedores 6870 Anticipo a empleados 37220 Otras 9151
398149 Menos provisioacuten acumulada para cuentas por
cobrar 82065
316084
bull (1 ) Corresponde a valores de hasta el antildeo 2008 pendientes de recibir de la ESPOL por aportaciones mensuales y cuotas de preacutestamos Estos valores son descontados por la ESPOL de los sueldos y pensiones mensuales personal docente y administrativo activo y jubilado
bullbulle
24
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
-E Inversiones
permanentes
F Cuentas por pagar
ESPOL Fondo Complementarioacute Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares) e
(2) Corresponde a una inversioacuten que se realizoacute en eL Fondo Visioacuten deL Banco Popular S A por 31706 Y un certificado financiero en el Previsora International Bank con un valor nominal de 49258 el cual fue recibido en mayo del 2000 como pago de deudas Actualmente estas instituciones financieras se encuentran en proceso de liquidacioacuten En el 2009 eL Fondo ha constituido una provisioacuten por la totalidad del vaLor de estas inversiones
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Diciembre 31 2009
Acciones-costo (1 ) 16000 Aportes para futuro aumento 72882 Valor patrimonial proporcional 1038
89920
(1 ) Corresponde aL 20 de participacioacuten en el capitaL de La compantildeia Meriza SA
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
ESPOL (1) Provisiones para remuneraciones Aporte por pagar retirados Valores por liquidar Cuentas por pagar caja ahorro Retenciones por pagar SRI Otras
233871 17981 13581 16491 6531 2105 6288
296848
(1) Incluye principalmente cuentas por pagar a Espol originadas por la liquidacioacuten efectuada de los bonos gLobal 2012 acogiendo lo descrito en la resolucioacuten adoptada por el Consejo Politeacutecnico el 19 de mayo del 2009 que indica lo siguiente
25
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
=shy(t
ESPOL Fondo Complementario
=shy Previsional Cerrado
=shyNotas a los Estados Financieros
bullbull=shy
(Expresadas en doacutelares)
bull El 14 de diciembre del 2000 la Espol realizoacute la compra de 536000 en bonos global 2012 que fueron distribuidos 201000 para el Fondo Malecoacuten y 335000 para el Fondo de Jubilacioacuten
bull bull El ex centro de prestaciones de servIcIos adquirioacute
igualmente bonos 2012 por 170000 con lo cual se totalizoacute un valor de 706000 que quedaron en custodia del Banco Central
bull El 22 de diciembre del 2004 se autorizoacute al Banco Central transferi r 201000 del total de bonos 2012 para que queden en custodia de Decevale quedando en custodia del Banco Central los restantes 505000
bull Con fecha 18 de mayo del 2006 el estado recomproacute a los tenedores el 5920 por cuyo concepto el Banco Central depositoacute en cuentas del Fondo de Jubilacioacuten el valor de 328976 correspondiente a 298960 del valor nominal y 30016 a intereses El depoacutesito recibido fue considerado como ingreso producto de la venta de las inversiones realizadas por el Fondo de Jubilacioacuten cuando solamente le correspondiacutea por concepto de capital 198320 Y la parte proporcional de los intereses equivalente a la participacioacuten en la propiedad de los bonos
bull Con fecha 14 de mayo del 2009 el rector de la Espol aceptoacute la invitacioacuten del Presidente de la Repuacuteblica del Ecuador para la venta del valor nominal de los 206040 con una rendicioacuten del 35 lo cual generoacute una peacuterdida de 133926 motivo por el cual el Fondo de Jubilacioacuten reconoce un gasto por rendicioacuten efectuada de bonos globales 2012 el valor de 88842 en funcioacuten de su proporcionalidad asiacute como 127300 de cuentas por pagar a Espolo
bull El valor reconocido como gasto difiere en 6017 debido a que este fue reconocido como tal en el antildeo 2006
26
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bullbullbullbullbull$
G Aportes
bullI
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Personal en Servicio Activo Docentes Administrativos
(1 ) 6201609 3165712
Jubilados Docentes Administrativos
(2) 977967 874318
Aportes ESPOL Docentes Administrativos
(3) 575013 389077
Aporte de Docentes retirados 84515
Aportes recibidos del proyecto Ancoacuten (4) 2000000
14268211
(1) Corresponde a los aportes acumulados realizados por el personal docente y administrativo que labora para la ESPOL los cuales se descuentan de sus sueldos mensuales y beneficios de acuerdo con lo que estipuLa el articulo 12 del estatuto del Fondo
(2) Corresponde a los aportes acumulados reaLizados por el personal docente y administrativo jubilado de la ESPOL los cuales se descuentan de sus pensiones jubilares mensuales y de sus beneficios de acuerdo con lo que estipula el articulo 12 del estatuto del Fondo
(3) Corresponde a los aportes que la ESPOL hace a favor del personal docente y administrativo activo de acuerdo con lo que estipula el articulo 12 del estatuto del Fondo
2009
27
bull bull bull bull
t
=shy ESPOL Fondo Com plementario
=shy=shyt ~
=shy
bullbull =shy
=shy
bullbullbullbullbull
bullbull
bullbullbullbull
bullbullbull
bullbull =shy
H Rendimientos acumulados
l Intereses ganados
J Pago de pensiones a jubilados
bull
Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
(4) Corresponde a aportes recibidos del Proyecto Ancoacuten que la ESPOL ejecuta en la peniacutensula de Santa Elena este aporte no se distribuye entre sus participes y tienen como propoacutesito fortalecer actuarialmente al Fondo Este aporte se concedioacute hasta el periodo 2007 de acuerdo a la Resolucioacuten No 03-12-351 del 29 de diciembre del 2003 emitida por Consejo Politeacutecnico de la ESPOL
Corresponde al exceso de los ingresos sobre los gastos que se han obtenido desde hace varios periodos Estos rendimientos son distribuidos anualmente en la cuenta contable de cada partiacutecipe del Fondo en base a su porcentaje de participacioacuten
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Cartera de creacutedito 1208316 Inversiones 439877
1648193
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Personal docente 487184 PersonaL administrativo 348159
835343
2009
2009
28
bull bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull bull bull bull bull
8
bull ~
=shy~
8
bull ~
--bullbull
bullbullbull
K Aportes Espol
bullla
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
El 7 de diciembre del 2009 se suscribe el Decreto Ejecutivo N 172 en eL que se estabLece que Los ex servidores puacutebLicos o jubilados de las entidades del sector puacuteblico que hasta el 31 de diciembre de 2008 venian percibiendo una pensioacuten jubilar ya sea de los fondos privados de jubilacioacuten complementaria o de cesantiacutea bajo cualquier denominacioacuten que eacutestos tuvieren o directamente del presupuesto institucional pasaraacuten a percibir una transferencia mensual directa unilateral y vitalicia con fines de asistencia social y solidaria en adelante transferencia solidaria con cargo a su respectivo presupuesto institucional o Presupuesto General del Estado de ser el caso en los montos y con lasmiddot limitaciones establecidos en este Decreto Este Decreto tiene vigencia a partir del 1 de enero del 2009
Para el caso de las pensiones que no superaban un salario baacutesico unificado se reconoceraacute el 100 de dicha pensioacuten jubilar
Para aquellas pensiones jubilares superiores a un salario baacutesico unificado e inferiores a una canasta baacutesica familiar la transferencia solidaria seraacute el valor equivalente a un salario baacutesico unificado maacutes el monto correspondiente al 70 de la diferencia entre el valor de la pensioacuten jubilar y el salario baacutesico unificado
En los casos que la pensioacuten jubilar supere la canasta baacutesica familiar la transferencia solidaria se limitaraacute a un salario baacutesico unificado maacutes el 70 de la diferencia entre la canasta baacutesica familiar y el salario baacutesico unificado
Al 31 de diciembre deL 2009 Espol Fondo Complementario Previsional Cerrado ha determinado 286629 por concepto de la transferencia solidaria estipulada en el decreto 172 la misma que hasta la fecha de este informe no ha sido registrada contablemente
bull El 24 de octubre del 2008 se suscribe el Decreto Ejecutivo No 1406 en el que se indica que a partir del 1 de enero del 2009 no se egresaraacute a titulo alguno recursos del Presupuesto General del Estado destinados a financiar Fondos de Jubilacioacuten Patronal de entidades del sector puacuteblico
29
bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull bull
bull ~
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Finanderos
(Expresadas en doacutelares)
bull bull bull El 19 de diciembre deL 2008 se emite eL Decreto Ejecutivo No
1493 en eL que se reforma eL decreto 1406 especificando que bull no se egresaraacute recursos del Presupuesto GeneraL del Estado destinados a financiar Fondos Privados de Jubilacioacuten CompLementaria bajo cuaLquier nombre o denominacioacuten de entidades deL sector puacuteblico
bull EL 25 de marzo del 2009 se pubLica eL Decreto Ejecutivo No 1647 en eL que se exceptuacutea de Los decretos 1406 y 1493 anteriores a Los ex empleados de las instituciones puacuteblicas que sean beneficiarios de Los Fondos de Jubilacioacuten Complementaria cuya pensioacuten no sea superior a un salario baacutesico unificado
bull El 15 de abril deL 2009 se emite el Decreto Ejecutivo No 1675 mediante el cual se reforma el decreto 1647 indicando que para el caso de los beneficiarios sentildeaLados en el decreto 1647 qu~ reciban maacutes de un salario baacutesico unificado el aporte patronal de las instituciones del Estado seraacute en el monto correspondiente a sufragar el 70 de la diferencia entre el vaLor de la pensioacuten jubilar complementaria y el salario baacutesico unificado Si la pensioacuten es superior a la canasta baacutesica el aporte estatal se limitaraacute al 70 de la diferencia entre eacutesta y salario baacutesico unificado
bullbull bullbull a
bull El21 de abril del 2009 se suscribe el Decreto Ejecutivo No 1684 en el que se establece que mientras la Ley no disponga lo contrario los Decretos No 1406 1493 1647 Y 1675 no son aplicables a todos aquellos fondos de jubilacioacuten que hubieren sido creados por Ley
Hasta el 31 de diciembre deL 2008 eL Fondo recibioacute como aporte de la ESPOL el 5 del sueldo baacutesico de cada docente beneficiario a y por cada empLeado y trabajador beneficiario el equivalente al sueldo baacutesico que estuvo vigente al 31 de diciembre del 2003 A partir del antildeo 2009 y hasta la fecha de este informe el Fondo nobulla ha recibido aportes por este concepto
bulla
30
bull bull bull bull
~ ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
)t Notas a los Estados Financierosbullti (Expresadas en doacutelares)
=shyL Eventos Entre el 31 de diciembre del 2009 y la fecha de preparacioacuten de este
subsecuentes informe (24 de junio del 2010) no se han producido eventos que eh opinioacuten de la Administracioacuten del Fondo pudieran tener un efecto importante sobre los estados financieros
bull ~
~
rt tt lt
ta a ~
a a ~
a 3 3 3 3 a a a a
31 ~
bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
Telf +5932 254 4024 Amazonas N21-252 Y Carrioacuten Fax +5932223 2621 Edificio Londres Piso 51800 wwwbdoec Quito - Ecuador
Coacutedigo Postal 17-11-5058 CCI
Telf +59342565394 9 de Octu bre 100 y Malecoacuten Fax +593 4 256 1433 Edificio La Previsora Piso 25 Oficina 2505
Guayaquil- Ecuador Coacutedigo Postal 09-01-3493
bull bullbull bullbullbull
Informe de los Auditores Independientes
A los Participes y Consejo de Administracioacuten de ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado Guayaquil Ecuador
Dictamen sobre los estados financieros ~
1 Hemos auditado el balance general que se adjunta de ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado al 31 de diciembre del 2009 y los correspondientes estados de resultados evolucioacuten del patrimonio y flujos de efectivo por el antildeo terminado a esa fecha asi como las politicas de contabilidad significativas y otras notas aclaratorias En nuestro dictamen sobre los estados financieros al 31 de diciembre del 2008 emitido con fecha 22 de mayo del 2009 expresamos una opinioacuten con salvedades
Responsabilidad de la administracioacuten sobre los estados financieros
bullbull 2 La Administracioacuten es responsable de la preparacioacuten y presentacioacuten razonable de los
estados financieros de acuerdo con Normas Ecuatorianas de Contabilidad Esta responsabilidad incluye disentildear implementar y mantener el control interno relevante a la preparacioacuten y presentacioacuten razonable de los estados financieros que esteacuten libres de representaciones erroacuteneas de importancia relativa ya sea debido a fraude o a error seleccionando y aplicando poliacuteticas contables apropiadas y haciendo estimaciones contabLes que sean razonables en las circunstancias
Responsabilidad del auditor
bull 3 Nuestra responsabilidad es expresar una opinioacuten sobre los estados financieros con base a
nuestra auditarla Excepto por lo mencionado en los paacuterrafos del quinto al seacuteptimo nuestra auditarla fue efectuada de acuerdo con Normas Internacionales de Auditarla y Aseguramiento (NIAA) Dichas normas requieren que cumpLamos con requisitos eacuteticos asi como que planeemos y realicemos La auditarla para obtener seguridad razonable sobre si los estados financieros estaacuten libres de representacioacuten erroacutenea de importancia relativa ~
bull
4 Una auditarla implica desempentildear procedimientos para obtener evidencia de auditarla sobre los saldos y revelaciones en los estados financieros Los procedimientos seleccionados dependen del juicio del auditor incluyendo la evaluacioacuten de los riesgos de representacioacuten erroacutenea de importancia relativa de los estados financieros ya sea debido a fraude o a error Al realizar esta evaluacioacuten de riesgo el auditor considera el control interno relevante a la preparacioacuten y presentacioacuten razonable de los estados financieros por ESPOL Fondo Complementaria Previsional Cerrado para disentildear los procedimient9s de auditarla que sean apropiados en las circunstancias pero no con el fin de expresar una opinioacuten sobre La efectividad del control interno de ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado Una auditarla tambieacuten incluye evaluar la propiedad de las poliacuteticas contables usadas y lo razonable de las estimaciones contables hechas por la Administracioacuten asiacute como evaluar la presentacioacuten general de los estados financieros Creemos que la evidencia de auditarla que hemos obtenido es suficiente y apropiada para proporcionar una base para nuestra opinioacuten de auditarla
BDO Ecuador Ciacutea Ltda
bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull bullbull
IBDO
bull
5 Al 31 de diciembre del 2009 no obtuvimos respuesta directa a la solicitud de conflrmacioacuten de cuentas por cobrar yo pagar enviada a ESPOL por US$382019 neto En razoacuten de esta circunstancia no pudimos determinar los posibles efectos si los hubiere sobre los estados financieros adjuntos que podrian resultar si dicha confirmacioacuten nos hubiera sido proporcionada
bull 6 Al 31 de diciembre del 2009 eL Fondo no dispone de un reporte de cartera que permita
identificar el vencimiento de Las cuotas de los preacutestamos a corto y largo plazo En razoacuten de esta circunstancia no nos fue posible satisfacernos de la adecuada clasificacioacuten de la cartera a corto y largo plazo que se muestra en la Nota C a los estados financieros adjuntos por US$112 124 y US$12177558 respectivamente
7 Al 31 de diciembre del 2009 el Fondo presenta una diferencia por US$640845 de maacutes entre los rendimientos registrados contablemente y la base de participes En razoacuten de esta circunstancia no pudimos determinar los posibles efectos sobre los estados financieros adjuntos que podrian resultar si tal diferencia se hubiera analizado
bullbull
8 Como se explica en la Nota J a los estados financieros adjuntos al 31 de diciembre del 2009~ el Fondo no ha registrado los valores por cobrar a la Espol por concepto de la transferencia solidaria de acuerdo al Decreto Ejecutivo NO172 del 7 de diciembre del 2009 el cual menciona que los jubilados del sector puacuteblico que venian percibiendo una pensioacuten jubilar de los fondos privados de jubilacioacuten complementaria o de cesantia hasta el 31 de diciembre del 2008 pasaraacuten a percibir una transferencia mensual directa unilateral y vitalicia a partir del 1 de enero del 2009 con cargo al respectivo presupuesto
bull institucional o presupuesto general del estado Por el antildeo 2009 los valores no registrados ascienden a US$286628 Esta situacioacuten ocasiona que el activo y los resultados esteacuten subvalorados en dicho monto
Opinioacuten
9 En nuestra opinioacuten excepto por los efectos de aquellos ajustes de haberse requerido alguno que pudieran haberse determinado como necesarios si no hubieran existido las limitaciones mencionadas en los paacuterrafos del quinto al seacuteptimo con relacioacuten al antildeo 2009 y excepto por los efectos sobre los estados financieros respecto a los asuntos mencionados en el paacuterrafo octavo para el antildeo 2009 los estados financieros antes mencionados presentan razonablemente en todos los aspectos significativos la situacioacuten financiera de ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado al 31 de diciembre del 2009 los resultados de sus operaciones evolucioacuten del patrimonio y los flujos de efectivo por el antildeo terminado a esa fecha de acuerdo con Normas Ecuatorianas de Contabilidad
Eacutenfasis
10 Al 31 de diciembre del 2009 el Fondo mantiene varios preacutestamos otorgados a organismos o personas que no son participes del Fondo Mediante oficio No INSS-2006-457 del 14 de julio del 2006 la Superintendencia de Bancos y Seguros del Ecuador manifestoacute que los fondos previsionales cerrados estaacuten prohibidos de otorgar creacuteditos bajo cualquier modalidad a personas naturales o juridicas que no sean participes del Fondo Asi tambieacuten dispone que en el caso de existir preacutestamos ya concedidos el Fondo deberaacute mantener los teacuterminos contractuales bajo los cuales fueron otorgados hasta su recuperacioacuten total Despueacutes de la prohibicioacuten de la Superintendencia de Bancos y Seguros el Fondo no ha otorgado este tipo de preacutestamos
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
IBDO
11 Mediante circuLar INSS-2009-201 de fecha 9 de marzo deL 2009 se comunica que Los recursos constantes en La cuentas individuaLes conformadas por eL aporte patronaL efectuado en LegaL forma (hasta La fecha de aportacioacuten) eL aporte personaL y Los rendimientos obtenidos en Las inversiones y distribuidos en proporcioacuten a La participacioacuten en Las mismas son de propiedad de cada participe y de Libre disponibilidad AdicionaLmente se indica que uacutenicamente puede ser participe de un fondo eL afiliado aL Instituto Ecuatoriano de Seguridad SociaL es decir un empLeado activo a La institucioacuten a La cuaL pertenece dicho participe En consecuencia los jubilados o pensionistas dejan de ser participes deL fondo y sus derechos deberaacuten sujetarse a Lo estabLecido en Las normas correspondientes Sin embargo mediante circuLar INSS-2009-404 se manifiesta que mientras subsista La suspensioacuten ordenada por la autoridad judiciaL no seraacute apLicabLe La disposicioacuten mencionada en eL oficio circuLar INSS-2009-201 deL 9 de marzo deL 2009 Hasta La emisioacuten de este informe La administracioacuten deL Fondo sigue considerando como participe aL jubilado de acuerdo a Lo estabLecido en su estatuto
Junio 24 2010 RNAE No 9118
bullbullbullbullbullbullbullbull Diciembre 31 2009
bullbull Activos
Efectivo en caja y bancos
bull Inversiones Cartera de creacuteditos
bull Cuentas por cobrar
bull Mobiliarios y equipos Inversiones permanentes Gastos pasados por anticipado
bullbull 191042230
bullbull Pasivos y patrimonio de los participes
Pasivos Cuentas por pasar (Nota F) 296848
bullbull Patrimonio de los participes Aportes Rendimientos acumulados bull (Nota H) 4539164
bull Total patrimonio de los participes 18807375
bullbullbullbullbullbullbullbullbullbullbullbull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Balance General o
(Expresado en doacutelares)
(Nota A) 187060~
(Nota B) 6210843 (Nota C) 12289682 (Nota D) 316084
10236 (Nota E) 89920
398
(Nota G ) 14268211
Ver polfticas de contabilidad significativas y notas a los estados financieros
4
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull =shy
bull
bullbull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Estado de ResuItados
(Expresado en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31
Ingresos Intereses ganados Otros ingresos
(Nota 1) 1648193 4448
TotaL ingresos 1652641
Gastos Administrativos Pago de pensiones a jubilados Provisioacuten cuentas incobrabLes Rendicioacuten efectuada bonos globales Financieros Otros
142015 (Nota J) 835343 (Nota O) 82065 (Nota F) 82825
12723 2289
Total gastos
Rendimiento neto
bull 1157260
495381
Ver politicas de contabilidad significativas y notas a los estados financieros
2009
5
bull bull
bull bull
=shybullbullbullbullbullbull Antildeo terminado en Diciembre 31 200~
bullbull Aportes (Nota G)
Saldo inicial 12449049 Aportes del periacuteodo 1876588
bull Liquidacioacuten de participes (47329) Ajustes (10097)
bull Saldo final 14268211
bull Rendimientos acumulados (Nota H)
bull Saldo inicial 4056867 Liquidacioacuten de participes (13084) Rendimiento neto 495381
bull Saldo final 4539164
Total patrimonio de los participes 18807375bull bullbullbullbullbullbullbullbullbullbullbulltbullbull
ESPOL Fondo Com plementario Previsional Cerrado
Estado de Evolucioacuten del Patrimonio
(Expresado en doacutelares)
Ver poliacuteticas de contabilidad significativas y notas a los estados financieros
6
bull bull
bull bull ESPOL Fondo Complementario bull bull
Previsional Cerrado
bull Estado de Flujos de Efectivo
bull (Expresado en doacutelares) bull
bullbull 2009
bull 1857875 (36612)
bull (835343)
(12280)bull shy
bull 973640
bull (501463)
bull (2207211 )
(5205)
bull (2713879)
bullbull 187658amp
bull 1 876588
bullbull 136349 50711
bull 187060
bullbullbullbullbullbullbull bull Ver poliacuteticas de contabilidad significativas bull bull
y notas a los estados financieros
Antildeo terrninado en Diciembre 31
Flujos de efectivo por las actividades de operacioacuten Intereses ganados Efectivo pagado a proveedores y otros Pensiones pagadas a jubilados Otros ingresos
Efectivo neto provisto por las actividades de operacioacuten
Flujos de efectivo por las actividades de inversioacuten Aumentos en inversiones Aumento en cartera de creacutedito Adquisicioacuten de mobiliario y equipo
Efectivo neto utilizado en actividades de inversioacuten
Flujos de efectivo por las actividades de financiamiento Aportes recibidos por participes
Efectivo neto provisto por las actividades de financiamiento
Aumento neto de efectivo en caja y bancos Efectivo en caja y bancos al inicio del antildeo
Efectivo en caja y bancos al final del antildeo
7
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull bull bull bull bull
ESPOl Fondo Complementario Previsional Cerrado
bull Conciliacioacuten del Rendimiento Neto con el Efectivo Neto
bull Provisto por las Actividades de Operacioacuten
(Expresada en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
Rendimiento neto 495381
Ajustes para conciliar el Rendimiento neto provisto por las actividades de operacioacuten
Provisioacuten para cuentas por cobrar 82065 Recuperacioacuten de provisioacuten por vaLoracioacuten de inversiones (1716) Depreciacioacuten de mobiliario y equipo 2289 Pagos a participes retirados (37592) Peacuterdida en rendicioacuten efectuada en bonos gLobaLes 82825
Cambios en activos y pasivos operativos Disminucioacuten en cuentas por cobrar 247274 (Aumento) en gastos pagados por adeLantado (130) Aumento en cuentas por pagar 103244
bull Efectivo neto provisto por Las actividades de operacioacuten 973640
bull ACTIVIDADES DE OPERACiOacuteN INVERSiOacuteN Y FINANCIAMIENTO QUE SE REALIZARON SIN
bull DESEMBOLSOS DE EFECTIVO bull
bull AL 31 de diciembre deL 2009 el Fondo disminuyoacute cartera de creacutedito en 22821 y disminuyoacute
bull Los aportes y rendimientos de Los participes en 19600 y 3221 respectivamente por concepto de compensacioacuten de saLdos con participes retirados
Al 31 de diciembre del 2009 el Fondo disminuyoacute cuentas por cobrar y aportes en 10097 por concepto de ajuste patrimonial
bull Ver polfticas de contabilidad significativas
y notas a los estados financieros 8
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull ESPOL Fondo Complementario
Previsi ona I Cerrado
Poliacuteticas de Contabilidad Significativas
Descripcioacuten del negocio
bullbull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado tiene un patrimonio autoacutenomo es de caraacutecter privado de beneficio social y sin fines de lucro con domicilio en la ciudad de Guayaquil Sus actividades se rigen por la Ley de Seguridad Social las Resoluciones que expida la Superintendencia de Bancos y Seguros del Ecuador y por su estatuto El Fondo se inicioacute como un Fondo de Jubilacioacuten Complementario en beneficio del personal docente y administrativo de la ESPOL cuyo reglamento fue aprobado por el Consejo Politeacutecnico mediante resolucioacuten 8811099 de noviembre de 1988
El 16 de septiembre del 2004 la Superintendencia de Bancos y Seguroacutes del Ecuador emitioacute la resolucioacuten SBS-2004-0740 en la cual se determinan las Normas para el registro constitucioacuten organizacioacuten funcionamiento y liquidacioacuten de los fondos complementarios previsionales cerrados Para cumplir con esta resolucioacuten el Fondo inicioacute el proceso para su registro en dicho Organismo de Control y asi constituirse como un organismo independiente Mediante resolucioacuten SBS-2005-0623 emitida el 24 de octubre del 2005 la Superintendencia de Bancos y Seguros del Ecuador aproboacute el estatuto del Fondo y otorgoacute el registro respectivo
El objeto social del Fondo es
a Otorgar a los participes la pensioacuten jubilar complementaria en el monto y de acuerdo con las normas establecidas en el estatuto
b Realizar inversiones de acuerdo con la politica general delineada por el Consejo Administrativo y ejecutada a traveacutes del Comiteacute de Inversiones
c Otorgar operaciones de creacutedito a favor de los participes en sujecioacuten a las politicas y procedimientos aprobados por el Consejo de Administracioacuten y previa calificacioacuten de los beneficiarios por la Comisioacuten de Prestaciones seguacuten los requisitos establecidos en el Reglamento que se dictare
d Otorgar a los participes las demaacutes prestaciones que se contemplan en este Estatuto y que resolviere el Consejo de Administracioacuten
e Los otros sentildealados en la Constitucioacuten Politica de la Repuacuteblica del Ecuador y en la ley de Seguridad Social
9
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull ESPOL Fondo Complementario
Previsional Cerrado
Politicas de Contabilidad Significativas
El plazo de duracioacuten del Fondo es indeterminado y su disolucioacuten y liquidacioacuten se efectuaraacute de acuerdo con la ley las disposiciones que para el efecto expida la Superintendencia de Bancos y Seguros del Ecuador y su estatuto
El Fondo es administrado privadamente seguacuten lo establecido en su estatuto bajo el reacutegimen de beneficio definido con un sistema de financiamiento de reparto o capitalizacioacuten en que la prestacioacuten puede ser fija o variable
Pensioacuten jubilar complementaria
Las prestaciones por contingencia de invalidez vejez y muerte que entrega el fondo a favor de sus participes se denomina Pensioacuten Jubilar Complementaria (PJC) constituida por un valor monetario a favor de los profesores empleados y trabajadores con nombramiento que hayan aportado o aporten al mismo Este valor sumado al pago mensual por jubilacioacuten otorgado por el Instituto Ecuatoriano de Seguridad Social (IESS) daraacute un total igual a La remuneracioacuten mensual a las asignaciones complementarias de la ley y a las bonificaciones que concede la ESPOL trataacutendose de profesores y a la remuneracioacuten mensual unificada y a las asignaciones complementarias de ley trataacutendose de los empleados y trabajadores como si tales profesores empleados y trabajadores estuvieran en servicio activo
Los beneficios del Fondo se entienden concedidos durante la vida del titular o hasta un maacuteximo de 30 antildeos contados a partir de la fecha de jubilacioacuten y en eL caso de fallecimiento del participe antes de este tiempo este beneficio se extiende a favor de sus herederos (coacutenyuge sobreviviente mientras permanezca soltero e hijos solteros de hasta 25 antildeos de edad o hijos con invalidez total) por el tiempo que faltare hasta completar 30 antildeos
Los participes para tener derecho a la Pensioacuten Jubilar Complementaria deberaacuten cumplir con los siguientes requisitos
a Un miacutenimo de 20 antildeos de servicios en La ESPOL y haber aportado un miacutenimo de 15 antildeos al Fondo y
b Un miacutenimo de 60 antildeos de edad
Devolucioacuten de valores aportados
Podraacuten solicitar devoluciones de Los valores aportados
a En caso de fallecimiento de un participe que tenga menos de 20 antildeos de aportacioacuten a traveacutes de sus herederos legales
10
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull
bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Polfticas de Contabilidad Significativas
b En caso de fallecimiento del participe que tenga 20 o maacutes antildeos de aportaciones y que no tenga coacutenyuge sobreviviente ni hijos solteros menores de 25 antildeos ni hijos con invalidez total y permanente a traveacutes de sus herederos legales
c En caso de separacioacuten definitiva de la institucioacuten del partiacutecipe
d A peticioacuten del partiacutecipe despueacutes de haber permanecido 20 antildeos
Aportes de los participes
El financiamiento del Fondo proviene de
a Aportes de la ESPOL equivalente al 5 del monto del sueldo baacutesico de cada docente beneficiario y del valor equivalente al sueldo baacutesico que estuvo vigente hasta el 31 de diciembre del 2003 de cada empleado y trabajador beneficiario hasta el antildeo 2008
b Aportes del personal docente activo el cual corresponde al 12 de la remuneracioacuten mensual que comprende el sueldo baacutesico bonificacioacuten por antiguumledad bonificacioacuten acadeacutemica bonificacioacuten por tiacutetulo subsidio a la educacioacuten y subsidio familiar Adicionalmente aportaraacuten el 12 del deacutecimo tercer sueldo y de los beneficios extras de los meses de enero marzo julio y octubre
c Aportes de los empleados y trabajadores activos el cual corresponde al 12 de la remuneracioacuten mensual unificada Ademaacutes aportaraacuten del 12 del deacutecimo tercer sueldo
d Aportes del personal jubilado (docente y administrativo) el cual corresponde al 12 de su pensioacuten mensual y de su deacutecimo tercer sueldo beneficios extras sobresueldos y bono vacacional En forma adicional los profesores jubilados tambieacuten aportaraacuten el 12 de sus pensiones mensuales deacutecimo tercer sueldo beneficios extras de enero marzo julio y octubre hasta completar el nuacutemero de antildeos y meses no aportados en base a los cuales se jubilaron y el personal administrativo aportaraacute el 12 de sus pensiones mensuales y deacutecimo tercer sueldo hasta completar el nuacutemero de antildeos y meses no aportados en base a los cuales ~e jubilaron
e Las aportaciones que en forma extraordinaria efectuara la ESPOL
f Las que provengan de donaciones de personas naturales o juriacutedicas nacionales o extranjeras a cualquier titulo y
bull 11
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull
Bases de presentacioacuten
ESPOL Fondo Com plementario
Previsional Cerrado
Politicas de Contabilidad Significativas
g Las que se originen en cualquier otra operacioacuten activa o pasivordf que el Fondo pueda realizar de acuerdo con la Ley y el estatuto
Luego del cambio a la remuneracioacuten unificada en el antildeo 2004 (administrativo) y 2008 (docente) las personas que ingresan al Fondo aportan sobre la remuneracioacuten baacutesica unificada
El Fondo mantiene sus registros contables en doacutelares
La Superintendencia de Bancos y Seguros del Ecuador auacuten no ha definido principios y praacutecticas contables que deben aplicar los fondos complementarios previsionales cerrados en la elaboracioacuten de sus estados financieros En razoacuten de esto las poliacuteticas de contabilidad que sigue el Fondo estaacuten de acuerdo con los principios y praacutecticas de contabilidad establecidos en el Ecuador las cuales requieren que la gerencia efectuacutee ciertas estimaciones y utilice ciertos supuestos que afectan las cifras reportadas de activos y pasivos la revelacioacuten de contingencias activas y pasivas a la fecha de los estados financieros asi como las cifras reportadas de ingresos y gastos durante el periacuteodo corriente La estimacioacuten maacutes significativa en relacioacuten con los estados financieros adjuntos se refiere a la provisioacuten para cuentas incobrables depreciacioacuten de mobiliario y equipo y recuperacioacuten de valoracioacuten de inversiones Aun cuando pueden llegar a diferir de su efecto final la Administracioacuten del Fondo considera que las estimaciones y supuestos utilizados fueron los adecuados en las circunstancias
De acuerdo con el arto 305 de la Ley de Seguridad Social publicada en el Registro Oficial No 465 del 30 de noviembre de 2001 se establece que las entidades que integran el Sistema Nacional de Seguridad Social y las personas naturales y juriacutedicas que integran el Sistema de Seguro Privado para su constitucioacuten organizacioacuten actividades funcionamiento y extincioacuten se sujetaraacuten a las disposiciones de dicha Ley a la Ley General de Seguros y su Reglamento a la Ley General de Instituciones Financieras de Sistema y su Reglamento a la L~y Orgaacutenica de Administracioacuten Financiera y Control a la Ley de Mercado de Valores al Coacutedigo de Comercio a la Ley de Compantildeias en forma supletoria y a las normas reglamentarias y resoluciones que para el efecto dicten los organismos de control creados por la Constitucioacuten Poliacutetica de la Repuacuteblica
12
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
e
bulle
bullbull
bull Inversiones
Cartera de creacutedito
bullbull ~
bull bull bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Politicas de Contabilidad Significativas
Del Libro 1 Titulo XI de la Contabilidad Capitulo IV Sometimiento a Principios de Contabilidad Generalmente Aceptados y Las Normas Internacionales de Auditoriacutea Seccioacuten 1 Disposiciones Generales de la Codificacioacuten de ResoLuciones de La Superintendencia de Bancosy Seguros deL Ecuador y de la Junta Bancaria sentildeaLa que las instituciones bajo el controL de la Superintendencia de Bancos y Seguros del Ecuador se someteraacuten y aplicaraacuten las normas contables dispuestas por el organismo de control contenidas en los Cataacutelogos de Cuentas y en lo no previsto por dichos cataacutelogos se aplicaraacuten en su orden Las Normas Ecuatorianas de Contabilidad (NECs) y de no existir normativa en las dos anteriores las Normas InternacionaLes de ContabUidad (NICs) ahora (NIIF) Normas Internacionales de Informacioacuten Financiera
Los depoacutesitos a plazo y reepos se registran al costo de adquisicioacuten el que se aproxima aL valor de mercado Los bonos deL estado se registran a vaLor de mercado de acuerdo a los reportes que emite La BoLsa de VaLores de Quito a traveacutes de su paacutegina web
Las inversiones en acciones se encuentran registradas en base al meacutetodo de participacioacuten que certificoacute la Sociedad receptora de La inversioacuten
El Fondo concede preacutestamos a sus partiacutecipes para los siguientes fines compra de vivienda remodelacioacuten de vivienda compra de terreno compra de vehiacuteculos compra de bienes muebLes compra de deuda emergencia o calamidad domeacutestica y consumos varios
Los creacuteditos se otorgan a una tasa de intereacutes del 11 anuaL Cuando el monto del preacutestamo es de hasta US$10OOO es aprobado por el representante legal del Fondo si el creacutedito es por un monto superior deberaacute ser aprobado por el Comiteacute de Inversiones
1 Preacutestamos por compra o construccioacuten de vivienda
Tienen un plazo maacuteximo de 15 antildeos Para docentes el monto maacuteximo de este tipo de preacutestamos es de US$15OOO o dos veces la cantidad acumulada de los aportes y rendimientos individuales al Fondo En caso de personaL administrativo el monto maacuteximo es de US$BOOO o dos veces la cantidad acumulada de los aportes y rendimientos individuales al Fondo
13
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Politicas de Contabilidad Significativas
2 Preacutestamos para remodelacioacuten de vivienda
El plazo maacuteximo de estos creacuteditos es de 3 antildeos cuando su monto no excede los US$3000 si exceden Los US$3000 Los preacutestamos tendraacuten un plazo maacuteximo de 10 antildeos
Para docentes el monto maacuteximo de este tipo de preacutestamos es de US$15000 o dos veces La cantidad acumuLada de los aportes y rendimientos individuales aL Fondo En caso de personal administrativo el monto maacuteximo es de US$8000 o dos veces la cantidad acumulada de Los aportes y rendimientos individuales al Fondo
3 Preacutestamos por compra de terreno
Estos creacuteditos tienen un plazo maacuteximo de 3 antildeos Para docenteacutes eL monto maacuteximo es de US$15000 o dos veces la cantidad acumulada de Los aportes y rendimientos individuales al Fondo En caso de personal administrativo el monto maacuteximo es de US$8000 o dos veces La cantidad acumuLada de Los aportes y rendimientos individuaLes al Fondo
4 Preacutestamos por compra de vehiacuteculo
Tienen un plazo maacuteximo de 6 antildeos Para docentes y personal administrativo eL monto maacuteximo de este tipo de preacutestamos es de US$10OOO o hasta la cantidad acumuLada de Los aportes y rendimientos individuales aL Fondo
5 Preacutestamos por compra de bienes muebLes
Estos creacuteditos tienen un pLazo maacuteximo de 3 antildeos Para docentes y personaL administrativo eL monto maacuteximo de este tipo de preacutestamos no deberaacute exceder La cantidad acumuLada de Los aportes y rendimientos individuales aL Fondo
6 Preacutestamos por emergencia o caLamidad domeacutestica
Tienen un pLazo maacuteximo de 3 antildeos Para docentes y personaL administrativo el monto maacuteximo de este tipo de preacutestamos es de US$3000 o una vez La cantidad acumuLada de Los aportes y rendimientos individuaLes aL Fondo
14
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bullbull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Poliacuteticas de Contabilidad Significativas
7 Preacutestamos por consumos varios
Tienen un plazo maacuteximo de 3 antildeos Para docentes y personal administrativo el monto maacuteximo de este tipo de preacutestamos es de hasta el 50 de la cantidad acumulada de los aportes y rendimientos individuales al Fondo
8 Preacutestamos por compra de deuda
El monto de estos preacutestamos dependeraacute de las circunstancias de la deuda sin embargo cuando se trate de creacuteditos de hasta US$5000 tendraacuten un plazo maacuteximo de 5 antildeos en caso de que el preacutestamo sea por un monto superior el mismo tendraacute un plazo maacuteximo de 10 antildeos
Mediante sesioacuten del 10 de junio del 2009 el Consejo de Administracioacuten aproboacute las modificaciones a la Politica de preacutestamos para los participes en donde se modifica principalmente los plazos de los preacutestamos detallados a continuacioacuten
Plazos
Para los miembros que tengan menos de 60 antildeos de edad
a) Preacutestamos cuyo monto sea hasta US$5000 6 antildeos plazo
b) Preacutestamos desde US$5001 hasta US$25000 10 antildeos plazo
c) Preacutestamos mayores a US$25001 15 antildeos plazo
Para los miembros que tengan maacutes de 60 antildeos de edad
bull De 61 antildeos hasta 14 antildeos plazo bull De 62 antildeos hasta 13 antildeos plazo bull De 63 antildeos hasta 12 antildeos plazo bull De 64 antildeos hasta 11 antildeos plazo bull De 65 antildeos hasta 10 antildeos plazo bull De 66 antildeos hasta 09 antildeos plazo bull De 67 antildeos hasta 08 antildeos plazo bull De 68 antildeos hasta 07 antildeos plazo bull De 69 antildeos hasta 06 antildeos plazo bull De 70 antildeos hasta 05 antildeos plazo
De 71 antildeos en adelante hasta 4 antildeos plazo y hasta el monto de su aporte y rendimiento individual
15
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
Ingresos y gastos
1
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Politicas de Contabilidad Significativas
Se incluye tambieacuten que los prestatarios de preacutestamos vigentes (realizados con la poliacutetica anterior) podraacuten acogerse a la modificacioacuten por su saldo de capital y por una sola vez por preacutestamo en caso de que asiacute Lo soLicite por escrito aL representante legaL del fondo
Garantiacuteas de creacuteditos
Los preacutestamos seraacuten garantizados con los aportes acumuLados en eL Fondo
En caso de que el Fondo otorgue un preacutestamo por un valor mayor al aporte acumulado de un participe este deberaacute firmar un contrato de preacutestamo o mutuo con un garante solidario que necesariamente debe ser un participe del fondo y que tenga aportes suficientes para cubrir La garantiacutea hasta por el valor de La diferencia entre el valor total del preacutestamo otorgado y la cantidad ahorrada Adicionalmente tendraacute que presentar una poacuteliza de vida por lo menos sobre la diferencia entre eL valor del preacutestamo y la cantidad ahorrada y donde se especifique que el primer beneficiario es el Fondo
Con al acta de sesioacuten del Consejo de Administracioacuten del 10 de junio del 2009 se modificoacute las garantiacuteas En dicha acta se menciona que los preacutestamos seraacuten garantizados por eL vaLor de Los aportes y rendimientos deL prestatario acumuLados en el Fondo multiplicado por 15 veces
Los ingresos y gastos se reconocen por el meacutetodo deL devengado es decir los ingresos cuando se realizan y los gastos cuando se conocen
16
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bullbull
bull A Efectivo en
caja y bancos
B Inversiones
bull
bullbull
bull
bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares) i
Al 31 de diciembre del 2009 corresponde al saldo registrado en la cuenta corriente del Banco del Pacifico SA
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Bonos del Estado con vencimientos semestrales hasta diciembre del 2010
Banco de Guayaquil SA Poacuteliza de acumulacioacuten a 91 diacuteas con una tasa del 675 anual y con vencimiento el 8 de marzo del 2010
Poacuteliza de acumulacioacuten a 91 diacuteas con una tasa del 675 anual y con vencimiento el 11 de febrero del 2010
Poacuteliza de acumulacioacuten a 91 diacuteas plazo con una tasa del 675 anual y con vencimiento el 28 de enero del 2010
Poacuteliza de acumulacioacuten a 95 diacuteas con una tasa del 675 anual y con vencimiento el 8 de marzo de 2010
Banco Solidario SA Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa del 8 anual y con vencimiento el 9 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 95 diacuteas plazo con una tasa del 8 anual y con vencimiento el 11 de enero del 2010
Certificado de depoacutesito a 98 diacuteas plazo con una tasa del 8 anual y con vencimiento el 11 de enero del 2010
80740
223713
210413
165537
101763
411604
100000
75000
Pasan 1368770
2009
17
bull bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull
bull bull bull
bull bull ESPOL Fondo Complementariobull
Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31 200~
bullbull Vienen
bull Banco de MM Jaramillo Arteaga SA Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 4 de febrero del 2010
bullbull Certificado de depoacutesito a 110 diacuteas plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 25 de enero del 2010
Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una
bull
tasa del 680 anual y con vencimiento el 25 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento eL 10 de febrero del 2010
bull Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una
bull tasa deL 680 anual y con vencimiento el 2 de marzo deL 2010
bull Banco de Machala
bull Corresponde a un depoacutesito a plazo a 30 diacuteas con una tasa deL 450 anual y con vencimiento
bull el 6 de enero deL 2010
bull Banco Amazonas SA
Certificado de depoacutesito a 98 diacuteas pLazo con una tasa deL 750 anuaL y con vencimiento el1 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 100 diacuteas pLazo con una tasa del 750 anual y con vencimiento el 17 de febrero del 2010
bull
1368770
514195
207180
75000
60000
61062
132571
430000
209644
bull bull
Pasan 3058422bull 18
bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull bull bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares) bullbull Antildeo terminado en Diciembre 31 2009bull
Vienen 3058422
Certificado de depoacutesito a 98 diacuteas plazo con una tasa del 750 anual y con vencimiento el 17 de febrero del 2010 173248
Certificado de depoacutesito a 110 diacuteas plazo con una tasa del 790 anual y con vencimiento el 26 de enero del 2010 116743
Certificado de depoacutesito a 98 diacuteas plazo con una tasa del 750 anual y con vencimiento eL 22 de febrero del 2010 52174
Certificado de depoacutesito a 99 diacuteas plazo con una tasa del 790 anual y con vencimiento el 19 de enero del 2010 42603
Banco Unibanco SA Certificado de depoacutesito a 93 diacuteas pLazo con una tasa del 7 anuaL y con vencimiento el 10 de marzo del 2010 197432
Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa deL 7 anual y con vencimiento el 11 de febrero del 2010 158810
bull Certificado de depoacutesito a 94 diacuteas plazo con una
bull tasa del 7 anual y con vencimiento el 25 de marzo del 2010 103933
Certificado de depoacutesito a 108 diacuteas plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 18 de enero del 2010 103870bull- Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa deL 7 anuaL y con vencimiento el 18 de marzo del 2010 100000
bullbull Pasan 4107235
19
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerradp
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31
Vienen 4107235
Certificado de depoacutesito a 92 dias plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 25 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 94 dias plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 1 de abril del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 dias plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 4 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 97 dias plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 24 de marzo del 2010
Banco Procreacutedit SA Depoacutesito a plazo a 104 dias con una tasa del 680 anual y con vencimiento el 13 de enero del 2010
Banco Territorial SA Certificado de depoacutesito a 97 dias plazo con una tasa del 890 anual y con vencimiento el 1 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 dias plazo con una tasa del 890 anual y con vencimiento el 4 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 dias plazo con una tasa del 890 anual y con vencimiento el 4 de febrero del 2010
81513
53930
51922
50000
152616
115728
59822
45658
Pasan 4718424
2009
20
bull bull
=shyt ~
t
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
bullbullt
-
bull
bullbullbullbull
bullbull bullbull bullbullbull bullbull bullbull bullbull
bullbullbull bulllit
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31
Vienen
Banco Capital SA Certificado de depoacutesito a 105 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 1 de abril del 2010
Certificado de depoacutesito a 93 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 26 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 23 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 11 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con venci miento el 15 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 96 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 22 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 95 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 4 de enero del 2010
Certificado de depoacutesito a 107 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 20 de enero del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 6 de enero del 2010
Pasan 5807095
4718424
250000
208167
111951
111902
106126
86277
75594
75000
63654
2009
21
bull bull
bull
bullbullbullbull
bullbullbullbullbull
bullbullbull
bullbull 8
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
Vienen 5807095
Certificado de depoacutesito a 95 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 22 de marzo del 2010 54956
Banco del Pacifico SA Reepo a 5 dias con vencimiento el 04 de enero del 2010 con una tasa del 25 350000
bull 6212051
Menos provisioacuten por valuacioacuten de inversiones 1 208
bull 6210843
El movimiento de la provisioacuten por valuacioacuten de inversiones fue como sigue
bullbullbullbullbullbullbullbullbullbullbull
2009bull Saldo inicial 2924 Recuperaciones (1716)
Saldo final 1208
bull 22
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerradp
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
C Cartera de Un resumen de esta cuenta fue como sigue creacuteditos
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
Cartera de creacutedito a corto plazo Escuela Superior Politeacutecnica del Litoral (1 ) 6079 Trabajadores y obreros (2) 66170 Docentes (2) 39875
112124
Cartera de creacutedito a largo plazo Trabajadores (2) 6862190 Docentes (2) 4873412 Escuela Superior Politeacutecnica del Litoral (3) 400242 Caja de Ahorro Trabajadores (4) 23065 Asociacioacuten de Profesores de la ESPOL (APESPOL) (5) 8697 Jubilados (2) 8041 Docentes no participes 1911
12177558
12289682
El Fondo ha otorgado creacuteditos con una tasa del 11 de intereacutes anual
Mediante oficio No INSS-2006-457 del 14 de julio del 2006 la Superintendencia de Bancos y Seguros del Ecuador manifestoacute que los fondos previsionales cerrados estaacuten prohibidos de otorgar creacuteditos bajo cualquier modalidad a personas naturales o juriacutedicas que no sean participes del Fondo Asi tambieacuten dispone que en el caso de existir preacutestamos ya concedidos el Fondo deberaacute mantener los teacuterminos contractuales bajo los cuales fueron otorgados dichos creacuteditos hasta su recuperacioacuten total
Al 31 de diciembre del 2009 el Fondo no ha determinado provisioacuten para cartera incobrable
(1) Corresponde a preacutestamos otorgados a trabajadores y obreros a traveacutes de la ESPOL lt
23
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bullbull bullbull bullbull bulle
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
(2) Corresponde a preacutestamos otorgados a docentes personal=- administrativo y jubilado principalmente para adquisicioacuten de vivienda
(3) Corresponden a preacutestamos entregados a facultades y programas de la ESPOL e incluye principalmente preacutestamos al Instituto de Ciencias Humaniacutesticas y Econoacutemicas (lCHE) por 209275 y al Instituto de Ciencias Matemaacuteticas por 164073
(4) Preacutestamos entregados a la Caja de Ahorro de Trabajadores para que sean otorgados a los empleados administrativos relacionadqs a este organismo
(5) Preacutestamos entregados a la APESPOL (Asociacioacuten de profesores de la ESPOL) para que sean otorgados a sus docentes asociados
D Cuentas por Un resumen de esta cuenta fue como sigue cobrar
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
ESPOL (1 ) 209569 Bancos en liquidacioacuten (2) 82065 Intereses en inversiones 53274 Anticipo a proveedores 6870 Anticipo a empleados 37220 Otras 9151
398149 Menos provisioacuten acumulada para cuentas por
cobrar 82065
316084
bull (1 ) Corresponde a valores de hasta el antildeo 2008 pendientes de recibir de la ESPOL por aportaciones mensuales y cuotas de preacutestamos Estos valores son descontados por la ESPOL de los sueldos y pensiones mensuales personal docente y administrativo activo y jubilado
bullbulle
24
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
-E Inversiones
permanentes
F Cuentas por pagar
ESPOL Fondo Complementarioacute Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares) e
(2) Corresponde a una inversioacuten que se realizoacute en eL Fondo Visioacuten deL Banco Popular S A por 31706 Y un certificado financiero en el Previsora International Bank con un valor nominal de 49258 el cual fue recibido en mayo del 2000 como pago de deudas Actualmente estas instituciones financieras se encuentran en proceso de liquidacioacuten En el 2009 eL Fondo ha constituido una provisioacuten por la totalidad del vaLor de estas inversiones
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Diciembre 31 2009
Acciones-costo (1 ) 16000 Aportes para futuro aumento 72882 Valor patrimonial proporcional 1038
89920
(1 ) Corresponde aL 20 de participacioacuten en el capitaL de La compantildeia Meriza SA
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
ESPOL (1) Provisiones para remuneraciones Aporte por pagar retirados Valores por liquidar Cuentas por pagar caja ahorro Retenciones por pagar SRI Otras
233871 17981 13581 16491 6531 2105 6288
296848
(1) Incluye principalmente cuentas por pagar a Espol originadas por la liquidacioacuten efectuada de los bonos gLobal 2012 acogiendo lo descrito en la resolucioacuten adoptada por el Consejo Politeacutecnico el 19 de mayo del 2009 que indica lo siguiente
25
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
=shy(t
ESPOL Fondo Complementario
=shy Previsional Cerrado
=shyNotas a los Estados Financieros
bullbull=shy
(Expresadas en doacutelares)
bull El 14 de diciembre del 2000 la Espol realizoacute la compra de 536000 en bonos global 2012 que fueron distribuidos 201000 para el Fondo Malecoacuten y 335000 para el Fondo de Jubilacioacuten
bull bull El ex centro de prestaciones de servIcIos adquirioacute
igualmente bonos 2012 por 170000 con lo cual se totalizoacute un valor de 706000 que quedaron en custodia del Banco Central
bull El 22 de diciembre del 2004 se autorizoacute al Banco Central transferi r 201000 del total de bonos 2012 para que queden en custodia de Decevale quedando en custodia del Banco Central los restantes 505000
bull Con fecha 18 de mayo del 2006 el estado recomproacute a los tenedores el 5920 por cuyo concepto el Banco Central depositoacute en cuentas del Fondo de Jubilacioacuten el valor de 328976 correspondiente a 298960 del valor nominal y 30016 a intereses El depoacutesito recibido fue considerado como ingreso producto de la venta de las inversiones realizadas por el Fondo de Jubilacioacuten cuando solamente le correspondiacutea por concepto de capital 198320 Y la parte proporcional de los intereses equivalente a la participacioacuten en la propiedad de los bonos
bull Con fecha 14 de mayo del 2009 el rector de la Espol aceptoacute la invitacioacuten del Presidente de la Repuacuteblica del Ecuador para la venta del valor nominal de los 206040 con una rendicioacuten del 35 lo cual generoacute una peacuterdida de 133926 motivo por el cual el Fondo de Jubilacioacuten reconoce un gasto por rendicioacuten efectuada de bonos globales 2012 el valor de 88842 en funcioacuten de su proporcionalidad asiacute como 127300 de cuentas por pagar a Espolo
bull El valor reconocido como gasto difiere en 6017 debido a que este fue reconocido como tal en el antildeo 2006
26
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bullbullbullbullbull$
G Aportes
bullI
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Personal en Servicio Activo Docentes Administrativos
(1 ) 6201609 3165712
Jubilados Docentes Administrativos
(2) 977967 874318
Aportes ESPOL Docentes Administrativos
(3) 575013 389077
Aporte de Docentes retirados 84515
Aportes recibidos del proyecto Ancoacuten (4) 2000000
14268211
(1) Corresponde a los aportes acumulados realizados por el personal docente y administrativo que labora para la ESPOL los cuales se descuentan de sus sueldos mensuales y beneficios de acuerdo con lo que estipuLa el articulo 12 del estatuto del Fondo
(2) Corresponde a los aportes acumulados reaLizados por el personal docente y administrativo jubilado de la ESPOL los cuales se descuentan de sus pensiones jubilares mensuales y de sus beneficios de acuerdo con lo que estipula el articulo 12 del estatuto del Fondo
(3) Corresponde a los aportes que la ESPOL hace a favor del personal docente y administrativo activo de acuerdo con lo que estipula el articulo 12 del estatuto del Fondo
2009
27
bull bull bull bull
t
=shy ESPOL Fondo Com plementario
=shy=shyt ~
=shy
bullbull =shy
=shy
bullbullbullbullbull
bullbull
bullbullbullbull
bullbullbull
bullbull =shy
H Rendimientos acumulados
l Intereses ganados
J Pago de pensiones a jubilados
bull
Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
(4) Corresponde a aportes recibidos del Proyecto Ancoacuten que la ESPOL ejecuta en la peniacutensula de Santa Elena este aporte no se distribuye entre sus participes y tienen como propoacutesito fortalecer actuarialmente al Fondo Este aporte se concedioacute hasta el periodo 2007 de acuerdo a la Resolucioacuten No 03-12-351 del 29 de diciembre del 2003 emitida por Consejo Politeacutecnico de la ESPOL
Corresponde al exceso de los ingresos sobre los gastos que se han obtenido desde hace varios periodos Estos rendimientos son distribuidos anualmente en la cuenta contable de cada partiacutecipe del Fondo en base a su porcentaje de participacioacuten
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Cartera de creacutedito 1208316 Inversiones 439877
1648193
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Personal docente 487184 PersonaL administrativo 348159
835343
2009
2009
28
bull bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull bull bull bull bull
8
bull ~
=shy~
8
bull ~
--bullbull
bullbullbull
K Aportes Espol
bullla
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
El 7 de diciembre del 2009 se suscribe el Decreto Ejecutivo N 172 en eL que se estabLece que Los ex servidores puacutebLicos o jubilados de las entidades del sector puacuteblico que hasta el 31 de diciembre de 2008 venian percibiendo una pensioacuten jubilar ya sea de los fondos privados de jubilacioacuten complementaria o de cesantiacutea bajo cualquier denominacioacuten que eacutestos tuvieren o directamente del presupuesto institucional pasaraacuten a percibir una transferencia mensual directa unilateral y vitalicia con fines de asistencia social y solidaria en adelante transferencia solidaria con cargo a su respectivo presupuesto institucional o Presupuesto General del Estado de ser el caso en los montos y con lasmiddot limitaciones establecidos en este Decreto Este Decreto tiene vigencia a partir del 1 de enero del 2009
Para el caso de las pensiones que no superaban un salario baacutesico unificado se reconoceraacute el 100 de dicha pensioacuten jubilar
Para aquellas pensiones jubilares superiores a un salario baacutesico unificado e inferiores a una canasta baacutesica familiar la transferencia solidaria seraacute el valor equivalente a un salario baacutesico unificado maacutes el monto correspondiente al 70 de la diferencia entre el valor de la pensioacuten jubilar y el salario baacutesico unificado
En los casos que la pensioacuten jubilar supere la canasta baacutesica familiar la transferencia solidaria se limitaraacute a un salario baacutesico unificado maacutes el 70 de la diferencia entre la canasta baacutesica familiar y el salario baacutesico unificado
Al 31 de diciembre deL 2009 Espol Fondo Complementario Previsional Cerrado ha determinado 286629 por concepto de la transferencia solidaria estipulada en el decreto 172 la misma que hasta la fecha de este informe no ha sido registrada contablemente
bull El 24 de octubre del 2008 se suscribe el Decreto Ejecutivo No 1406 en el que se indica que a partir del 1 de enero del 2009 no se egresaraacute a titulo alguno recursos del Presupuesto General del Estado destinados a financiar Fondos de Jubilacioacuten Patronal de entidades del sector puacuteblico
29
bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull bull
bull ~
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Finanderos
(Expresadas en doacutelares)
bull bull bull El 19 de diciembre deL 2008 se emite eL Decreto Ejecutivo No
1493 en eL que se reforma eL decreto 1406 especificando que bull no se egresaraacute recursos del Presupuesto GeneraL del Estado destinados a financiar Fondos Privados de Jubilacioacuten CompLementaria bajo cuaLquier nombre o denominacioacuten de entidades deL sector puacuteblico
bull EL 25 de marzo del 2009 se pubLica eL Decreto Ejecutivo No 1647 en eL que se exceptuacutea de Los decretos 1406 y 1493 anteriores a Los ex empleados de las instituciones puacuteblicas que sean beneficiarios de Los Fondos de Jubilacioacuten Complementaria cuya pensioacuten no sea superior a un salario baacutesico unificado
bull El 15 de abril deL 2009 se emite el Decreto Ejecutivo No 1675 mediante el cual se reforma el decreto 1647 indicando que para el caso de los beneficiarios sentildeaLados en el decreto 1647 qu~ reciban maacutes de un salario baacutesico unificado el aporte patronal de las instituciones del Estado seraacute en el monto correspondiente a sufragar el 70 de la diferencia entre el vaLor de la pensioacuten jubilar complementaria y el salario baacutesico unificado Si la pensioacuten es superior a la canasta baacutesica el aporte estatal se limitaraacute al 70 de la diferencia entre eacutesta y salario baacutesico unificado
bullbull bullbull a
bull El21 de abril del 2009 se suscribe el Decreto Ejecutivo No 1684 en el que se establece que mientras la Ley no disponga lo contrario los Decretos No 1406 1493 1647 Y 1675 no son aplicables a todos aquellos fondos de jubilacioacuten que hubieren sido creados por Ley
Hasta el 31 de diciembre deL 2008 eL Fondo recibioacute como aporte de la ESPOL el 5 del sueldo baacutesico de cada docente beneficiario a y por cada empLeado y trabajador beneficiario el equivalente al sueldo baacutesico que estuvo vigente al 31 de diciembre del 2003 A partir del antildeo 2009 y hasta la fecha de este informe el Fondo nobulla ha recibido aportes por este concepto
bulla
30
bull bull bull bull
~ ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
)t Notas a los Estados Financierosbullti (Expresadas en doacutelares)
=shyL Eventos Entre el 31 de diciembre del 2009 y la fecha de preparacioacuten de este
subsecuentes informe (24 de junio del 2010) no se han producido eventos que eh opinioacuten de la Administracioacuten del Fondo pudieran tener un efecto importante sobre los estados financieros
bull ~
~
rt tt lt
ta a ~
a a ~
a 3 3 3 3 a a a a
31 ~
bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull bullbull
IBDO
bull
5 Al 31 de diciembre del 2009 no obtuvimos respuesta directa a la solicitud de conflrmacioacuten de cuentas por cobrar yo pagar enviada a ESPOL por US$382019 neto En razoacuten de esta circunstancia no pudimos determinar los posibles efectos si los hubiere sobre los estados financieros adjuntos que podrian resultar si dicha confirmacioacuten nos hubiera sido proporcionada
bull 6 Al 31 de diciembre del 2009 eL Fondo no dispone de un reporte de cartera que permita
identificar el vencimiento de Las cuotas de los preacutestamos a corto y largo plazo En razoacuten de esta circunstancia no nos fue posible satisfacernos de la adecuada clasificacioacuten de la cartera a corto y largo plazo que se muestra en la Nota C a los estados financieros adjuntos por US$112 124 y US$12177558 respectivamente
7 Al 31 de diciembre del 2009 el Fondo presenta una diferencia por US$640845 de maacutes entre los rendimientos registrados contablemente y la base de participes En razoacuten de esta circunstancia no pudimos determinar los posibles efectos sobre los estados financieros adjuntos que podrian resultar si tal diferencia se hubiera analizado
bullbull
8 Como se explica en la Nota J a los estados financieros adjuntos al 31 de diciembre del 2009~ el Fondo no ha registrado los valores por cobrar a la Espol por concepto de la transferencia solidaria de acuerdo al Decreto Ejecutivo NO172 del 7 de diciembre del 2009 el cual menciona que los jubilados del sector puacuteblico que venian percibiendo una pensioacuten jubilar de los fondos privados de jubilacioacuten complementaria o de cesantia hasta el 31 de diciembre del 2008 pasaraacuten a percibir una transferencia mensual directa unilateral y vitalicia a partir del 1 de enero del 2009 con cargo al respectivo presupuesto
bull institucional o presupuesto general del estado Por el antildeo 2009 los valores no registrados ascienden a US$286628 Esta situacioacuten ocasiona que el activo y los resultados esteacuten subvalorados en dicho monto
Opinioacuten
9 En nuestra opinioacuten excepto por los efectos de aquellos ajustes de haberse requerido alguno que pudieran haberse determinado como necesarios si no hubieran existido las limitaciones mencionadas en los paacuterrafos del quinto al seacuteptimo con relacioacuten al antildeo 2009 y excepto por los efectos sobre los estados financieros respecto a los asuntos mencionados en el paacuterrafo octavo para el antildeo 2009 los estados financieros antes mencionados presentan razonablemente en todos los aspectos significativos la situacioacuten financiera de ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado al 31 de diciembre del 2009 los resultados de sus operaciones evolucioacuten del patrimonio y los flujos de efectivo por el antildeo terminado a esa fecha de acuerdo con Normas Ecuatorianas de Contabilidad
Eacutenfasis
10 Al 31 de diciembre del 2009 el Fondo mantiene varios preacutestamos otorgados a organismos o personas que no son participes del Fondo Mediante oficio No INSS-2006-457 del 14 de julio del 2006 la Superintendencia de Bancos y Seguros del Ecuador manifestoacute que los fondos previsionales cerrados estaacuten prohibidos de otorgar creacuteditos bajo cualquier modalidad a personas naturales o juridicas que no sean participes del Fondo Asi tambieacuten dispone que en el caso de existir preacutestamos ya concedidos el Fondo deberaacute mantener los teacuterminos contractuales bajo los cuales fueron otorgados hasta su recuperacioacuten total Despueacutes de la prohibicioacuten de la Superintendencia de Bancos y Seguros el Fondo no ha otorgado este tipo de preacutestamos
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
IBDO
11 Mediante circuLar INSS-2009-201 de fecha 9 de marzo deL 2009 se comunica que Los recursos constantes en La cuentas individuaLes conformadas por eL aporte patronaL efectuado en LegaL forma (hasta La fecha de aportacioacuten) eL aporte personaL y Los rendimientos obtenidos en Las inversiones y distribuidos en proporcioacuten a La participacioacuten en Las mismas son de propiedad de cada participe y de Libre disponibilidad AdicionaLmente se indica que uacutenicamente puede ser participe de un fondo eL afiliado aL Instituto Ecuatoriano de Seguridad SociaL es decir un empLeado activo a La institucioacuten a La cuaL pertenece dicho participe En consecuencia los jubilados o pensionistas dejan de ser participes deL fondo y sus derechos deberaacuten sujetarse a Lo estabLecido en Las normas correspondientes Sin embargo mediante circuLar INSS-2009-404 se manifiesta que mientras subsista La suspensioacuten ordenada por la autoridad judiciaL no seraacute apLicabLe La disposicioacuten mencionada en eL oficio circuLar INSS-2009-201 deL 9 de marzo deL 2009 Hasta La emisioacuten de este informe La administracioacuten deL Fondo sigue considerando como participe aL jubilado de acuerdo a Lo estabLecido en su estatuto
Junio 24 2010 RNAE No 9118
bullbullbullbullbullbullbullbull Diciembre 31 2009
bullbull Activos
Efectivo en caja y bancos
bull Inversiones Cartera de creacuteditos
bull Cuentas por cobrar
bull Mobiliarios y equipos Inversiones permanentes Gastos pasados por anticipado
bullbull 191042230
bullbull Pasivos y patrimonio de los participes
Pasivos Cuentas por pasar (Nota F) 296848
bullbull Patrimonio de los participes Aportes Rendimientos acumulados bull (Nota H) 4539164
bull Total patrimonio de los participes 18807375
bullbullbullbullbullbullbullbullbullbullbullbull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Balance General o
(Expresado en doacutelares)
(Nota A) 187060~
(Nota B) 6210843 (Nota C) 12289682 (Nota D) 316084
10236 (Nota E) 89920
398
(Nota G ) 14268211
Ver polfticas de contabilidad significativas y notas a los estados financieros
4
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull =shy
bull
bullbull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Estado de ResuItados
(Expresado en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31
Ingresos Intereses ganados Otros ingresos
(Nota 1) 1648193 4448
TotaL ingresos 1652641
Gastos Administrativos Pago de pensiones a jubilados Provisioacuten cuentas incobrabLes Rendicioacuten efectuada bonos globales Financieros Otros
142015 (Nota J) 835343 (Nota O) 82065 (Nota F) 82825
12723 2289
Total gastos
Rendimiento neto
bull 1157260
495381
Ver politicas de contabilidad significativas y notas a los estados financieros
2009
5
bull bull
bull bull
=shybullbullbullbullbullbull Antildeo terminado en Diciembre 31 200~
bullbull Aportes (Nota G)
Saldo inicial 12449049 Aportes del periacuteodo 1876588
bull Liquidacioacuten de participes (47329) Ajustes (10097)
bull Saldo final 14268211
bull Rendimientos acumulados (Nota H)
bull Saldo inicial 4056867 Liquidacioacuten de participes (13084) Rendimiento neto 495381
bull Saldo final 4539164
Total patrimonio de los participes 18807375bull bullbullbullbullbullbullbullbullbullbullbulltbullbull
ESPOL Fondo Com plementario Previsional Cerrado
Estado de Evolucioacuten del Patrimonio
(Expresado en doacutelares)
Ver poliacuteticas de contabilidad significativas y notas a los estados financieros
6
bull bull
bull bull ESPOL Fondo Complementario bull bull
Previsional Cerrado
bull Estado de Flujos de Efectivo
bull (Expresado en doacutelares) bull
bullbull 2009
bull 1857875 (36612)
bull (835343)
(12280)bull shy
bull 973640
bull (501463)
bull (2207211 )
(5205)
bull (2713879)
bullbull 187658amp
bull 1 876588
bullbull 136349 50711
bull 187060
bullbullbullbullbullbullbull bull Ver poliacuteticas de contabilidad significativas bull bull
y notas a los estados financieros
Antildeo terrninado en Diciembre 31
Flujos de efectivo por las actividades de operacioacuten Intereses ganados Efectivo pagado a proveedores y otros Pensiones pagadas a jubilados Otros ingresos
Efectivo neto provisto por las actividades de operacioacuten
Flujos de efectivo por las actividades de inversioacuten Aumentos en inversiones Aumento en cartera de creacutedito Adquisicioacuten de mobiliario y equipo
Efectivo neto utilizado en actividades de inversioacuten
Flujos de efectivo por las actividades de financiamiento Aportes recibidos por participes
Efectivo neto provisto por las actividades de financiamiento
Aumento neto de efectivo en caja y bancos Efectivo en caja y bancos al inicio del antildeo
Efectivo en caja y bancos al final del antildeo
7
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull bull bull bull bull
ESPOl Fondo Complementario Previsional Cerrado
bull Conciliacioacuten del Rendimiento Neto con el Efectivo Neto
bull Provisto por las Actividades de Operacioacuten
(Expresada en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
Rendimiento neto 495381
Ajustes para conciliar el Rendimiento neto provisto por las actividades de operacioacuten
Provisioacuten para cuentas por cobrar 82065 Recuperacioacuten de provisioacuten por vaLoracioacuten de inversiones (1716) Depreciacioacuten de mobiliario y equipo 2289 Pagos a participes retirados (37592) Peacuterdida en rendicioacuten efectuada en bonos gLobaLes 82825
Cambios en activos y pasivos operativos Disminucioacuten en cuentas por cobrar 247274 (Aumento) en gastos pagados por adeLantado (130) Aumento en cuentas por pagar 103244
bull Efectivo neto provisto por Las actividades de operacioacuten 973640
bull ACTIVIDADES DE OPERACiOacuteN INVERSiOacuteN Y FINANCIAMIENTO QUE SE REALIZARON SIN
bull DESEMBOLSOS DE EFECTIVO bull
bull AL 31 de diciembre deL 2009 el Fondo disminuyoacute cartera de creacutedito en 22821 y disminuyoacute
bull Los aportes y rendimientos de Los participes en 19600 y 3221 respectivamente por concepto de compensacioacuten de saLdos con participes retirados
Al 31 de diciembre del 2009 el Fondo disminuyoacute cuentas por cobrar y aportes en 10097 por concepto de ajuste patrimonial
bull Ver polfticas de contabilidad significativas
y notas a los estados financieros 8
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull ESPOL Fondo Complementario
Previsi ona I Cerrado
Poliacuteticas de Contabilidad Significativas
Descripcioacuten del negocio
bullbull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado tiene un patrimonio autoacutenomo es de caraacutecter privado de beneficio social y sin fines de lucro con domicilio en la ciudad de Guayaquil Sus actividades se rigen por la Ley de Seguridad Social las Resoluciones que expida la Superintendencia de Bancos y Seguros del Ecuador y por su estatuto El Fondo se inicioacute como un Fondo de Jubilacioacuten Complementario en beneficio del personal docente y administrativo de la ESPOL cuyo reglamento fue aprobado por el Consejo Politeacutecnico mediante resolucioacuten 8811099 de noviembre de 1988
El 16 de septiembre del 2004 la Superintendencia de Bancos y Seguroacutes del Ecuador emitioacute la resolucioacuten SBS-2004-0740 en la cual se determinan las Normas para el registro constitucioacuten organizacioacuten funcionamiento y liquidacioacuten de los fondos complementarios previsionales cerrados Para cumplir con esta resolucioacuten el Fondo inicioacute el proceso para su registro en dicho Organismo de Control y asi constituirse como un organismo independiente Mediante resolucioacuten SBS-2005-0623 emitida el 24 de octubre del 2005 la Superintendencia de Bancos y Seguros del Ecuador aproboacute el estatuto del Fondo y otorgoacute el registro respectivo
El objeto social del Fondo es
a Otorgar a los participes la pensioacuten jubilar complementaria en el monto y de acuerdo con las normas establecidas en el estatuto
b Realizar inversiones de acuerdo con la politica general delineada por el Consejo Administrativo y ejecutada a traveacutes del Comiteacute de Inversiones
c Otorgar operaciones de creacutedito a favor de los participes en sujecioacuten a las politicas y procedimientos aprobados por el Consejo de Administracioacuten y previa calificacioacuten de los beneficiarios por la Comisioacuten de Prestaciones seguacuten los requisitos establecidos en el Reglamento que se dictare
d Otorgar a los participes las demaacutes prestaciones que se contemplan en este Estatuto y que resolviere el Consejo de Administracioacuten
e Los otros sentildealados en la Constitucioacuten Politica de la Repuacuteblica del Ecuador y en la ley de Seguridad Social
9
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull ESPOL Fondo Complementario
Previsional Cerrado
Politicas de Contabilidad Significativas
El plazo de duracioacuten del Fondo es indeterminado y su disolucioacuten y liquidacioacuten se efectuaraacute de acuerdo con la ley las disposiciones que para el efecto expida la Superintendencia de Bancos y Seguros del Ecuador y su estatuto
El Fondo es administrado privadamente seguacuten lo establecido en su estatuto bajo el reacutegimen de beneficio definido con un sistema de financiamiento de reparto o capitalizacioacuten en que la prestacioacuten puede ser fija o variable
Pensioacuten jubilar complementaria
Las prestaciones por contingencia de invalidez vejez y muerte que entrega el fondo a favor de sus participes se denomina Pensioacuten Jubilar Complementaria (PJC) constituida por un valor monetario a favor de los profesores empleados y trabajadores con nombramiento que hayan aportado o aporten al mismo Este valor sumado al pago mensual por jubilacioacuten otorgado por el Instituto Ecuatoriano de Seguridad Social (IESS) daraacute un total igual a La remuneracioacuten mensual a las asignaciones complementarias de la ley y a las bonificaciones que concede la ESPOL trataacutendose de profesores y a la remuneracioacuten mensual unificada y a las asignaciones complementarias de ley trataacutendose de los empleados y trabajadores como si tales profesores empleados y trabajadores estuvieran en servicio activo
Los beneficios del Fondo se entienden concedidos durante la vida del titular o hasta un maacuteximo de 30 antildeos contados a partir de la fecha de jubilacioacuten y en eL caso de fallecimiento del participe antes de este tiempo este beneficio se extiende a favor de sus herederos (coacutenyuge sobreviviente mientras permanezca soltero e hijos solteros de hasta 25 antildeos de edad o hijos con invalidez total) por el tiempo que faltare hasta completar 30 antildeos
Los participes para tener derecho a la Pensioacuten Jubilar Complementaria deberaacuten cumplir con los siguientes requisitos
a Un miacutenimo de 20 antildeos de servicios en La ESPOL y haber aportado un miacutenimo de 15 antildeos al Fondo y
b Un miacutenimo de 60 antildeos de edad
Devolucioacuten de valores aportados
Podraacuten solicitar devoluciones de Los valores aportados
a En caso de fallecimiento de un participe que tenga menos de 20 antildeos de aportacioacuten a traveacutes de sus herederos legales
10
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull
bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Polfticas de Contabilidad Significativas
b En caso de fallecimiento del participe que tenga 20 o maacutes antildeos de aportaciones y que no tenga coacutenyuge sobreviviente ni hijos solteros menores de 25 antildeos ni hijos con invalidez total y permanente a traveacutes de sus herederos legales
c En caso de separacioacuten definitiva de la institucioacuten del partiacutecipe
d A peticioacuten del partiacutecipe despueacutes de haber permanecido 20 antildeos
Aportes de los participes
El financiamiento del Fondo proviene de
a Aportes de la ESPOL equivalente al 5 del monto del sueldo baacutesico de cada docente beneficiario y del valor equivalente al sueldo baacutesico que estuvo vigente hasta el 31 de diciembre del 2003 de cada empleado y trabajador beneficiario hasta el antildeo 2008
b Aportes del personal docente activo el cual corresponde al 12 de la remuneracioacuten mensual que comprende el sueldo baacutesico bonificacioacuten por antiguumledad bonificacioacuten acadeacutemica bonificacioacuten por tiacutetulo subsidio a la educacioacuten y subsidio familiar Adicionalmente aportaraacuten el 12 del deacutecimo tercer sueldo y de los beneficios extras de los meses de enero marzo julio y octubre
c Aportes de los empleados y trabajadores activos el cual corresponde al 12 de la remuneracioacuten mensual unificada Ademaacutes aportaraacuten del 12 del deacutecimo tercer sueldo
d Aportes del personal jubilado (docente y administrativo) el cual corresponde al 12 de su pensioacuten mensual y de su deacutecimo tercer sueldo beneficios extras sobresueldos y bono vacacional En forma adicional los profesores jubilados tambieacuten aportaraacuten el 12 de sus pensiones mensuales deacutecimo tercer sueldo beneficios extras de enero marzo julio y octubre hasta completar el nuacutemero de antildeos y meses no aportados en base a los cuales se jubilaron y el personal administrativo aportaraacute el 12 de sus pensiones mensuales y deacutecimo tercer sueldo hasta completar el nuacutemero de antildeos y meses no aportados en base a los cuales ~e jubilaron
e Las aportaciones que en forma extraordinaria efectuara la ESPOL
f Las que provengan de donaciones de personas naturales o juriacutedicas nacionales o extranjeras a cualquier titulo y
bull 11
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull
Bases de presentacioacuten
ESPOL Fondo Com plementario
Previsional Cerrado
Politicas de Contabilidad Significativas
g Las que se originen en cualquier otra operacioacuten activa o pasivordf que el Fondo pueda realizar de acuerdo con la Ley y el estatuto
Luego del cambio a la remuneracioacuten unificada en el antildeo 2004 (administrativo) y 2008 (docente) las personas que ingresan al Fondo aportan sobre la remuneracioacuten baacutesica unificada
El Fondo mantiene sus registros contables en doacutelares
La Superintendencia de Bancos y Seguros del Ecuador auacuten no ha definido principios y praacutecticas contables que deben aplicar los fondos complementarios previsionales cerrados en la elaboracioacuten de sus estados financieros En razoacuten de esto las poliacuteticas de contabilidad que sigue el Fondo estaacuten de acuerdo con los principios y praacutecticas de contabilidad establecidos en el Ecuador las cuales requieren que la gerencia efectuacutee ciertas estimaciones y utilice ciertos supuestos que afectan las cifras reportadas de activos y pasivos la revelacioacuten de contingencias activas y pasivas a la fecha de los estados financieros asi como las cifras reportadas de ingresos y gastos durante el periacuteodo corriente La estimacioacuten maacutes significativa en relacioacuten con los estados financieros adjuntos se refiere a la provisioacuten para cuentas incobrables depreciacioacuten de mobiliario y equipo y recuperacioacuten de valoracioacuten de inversiones Aun cuando pueden llegar a diferir de su efecto final la Administracioacuten del Fondo considera que las estimaciones y supuestos utilizados fueron los adecuados en las circunstancias
De acuerdo con el arto 305 de la Ley de Seguridad Social publicada en el Registro Oficial No 465 del 30 de noviembre de 2001 se establece que las entidades que integran el Sistema Nacional de Seguridad Social y las personas naturales y juriacutedicas que integran el Sistema de Seguro Privado para su constitucioacuten organizacioacuten actividades funcionamiento y extincioacuten se sujetaraacuten a las disposiciones de dicha Ley a la Ley General de Seguros y su Reglamento a la Ley General de Instituciones Financieras de Sistema y su Reglamento a la L~y Orgaacutenica de Administracioacuten Financiera y Control a la Ley de Mercado de Valores al Coacutedigo de Comercio a la Ley de Compantildeias en forma supletoria y a las normas reglamentarias y resoluciones que para el efecto dicten los organismos de control creados por la Constitucioacuten Poliacutetica de la Repuacuteblica
12
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
e
bulle
bullbull
bull Inversiones
Cartera de creacutedito
bullbull ~
bull bull bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Politicas de Contabilidad Significativas
Del Libro 1 Titulo XI de la Contabilidad Capitulo IV Sometimiento a Principios de Contabilidad Generalmente Aceptados y Las Normas Internacionales de Auditoriacutea Seccioacuten 1 Disposiciones Generales de la Codificacioacuten de ResoLuciones de La Superintendencia de Bancosy Seguros deL Ecuador y de la Junta Bancaria sentildeaLa que las instituciones bajo el controL de la Superintendencia de Bancos y Seguros del Ecuador se someteraacuten y aplicaraacuten las normas contables dispuestas por el organismo de control contenidas en los Cataacutelogos de Cuentas y en lo no previsto por dichos cataacutelogos se aplicaraacuten en su orden Las Normas Ecuatorianas de Contabilidad (NECs) y de no existir normativa en las dos anteriores las Normas InternacionaLes de ContabUidad (NICs) ahora (NIIF) Normas Internacionales de Informacioacuten Financiera
Los depoacutesitos a plazo y reepos se registran al costo de adquisicioacuten el que se aproxima aL valor de mercado Los bonos deL estado se registran a vaLor de mercado de acuerdo a los reportes que emite La BoLsa de VaLores de Quito a traveacutes de su paacutegina web
Las inversiones en acciones se encuentran registradas en base al meacutetodo de participacioacuten que certificoacute la Sociedad receptora de La inversioacuten
El Fondo concede preacutestamos a sus partiacutecipes para los siguientes fines compra de vivienda remodelacioacuten de vivienda compra de terreno compra de vehiacuteculos compra de bienes muebLes compra de deuda emergencia o calamidad domeacutestica y consumos varios
Los creacuteditos se otorgan a una tasa de intereacutes del 11 anuaL Cuando el monto del preacutestamo es de hasta US$10OOO es aprobado por el representante legal del Fondo si el creacutedito es por un monto superior deberaacute ser aprobado por el Comiteacute de Inversiones
1 Preacutestamos por compra o construccioacuten de vivienda
Tienen un plazo maacuteximo de 15 antildeos Para docentes el monto maacuteximo de este tipo de preacutestamos es de US$15OOO o dos veces la cantidad acumulada de los aportes y rendimientos individuales al Fondo En caso de personaL administrativo el monto maacuteximo es de US$BOOO o dos veces la cantidad acumulada de los aportes y rendimientos individuales al Fondo
13
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Politicas de Contabilidad Significativas
2 Preacutestamos para remodelacioacuten de vivienda
El plazo maacuteximo de estos creacuteditos es de 3 antildeos cuando su monto no excede los US$3000 si exceden Los US$3000 Los preacutestamos tendraacuten un plazo maacuteximo de 10 antildeos
Para docentes el monto maacuteximo de este tipo de preacutestamos es de US$15000 o dos veces La cantidad acumuLada de los aportes y rendimientos individuales aL Fondo En caso de personal administrativo el monto maacuteximo es de US$8000 o dos veces la cantidad acumulada de Los aportes y rendimientos individuales al Fondo
3 Preacutestamos por compra de terreno
Estos creacuteditos tienen un plazo maacuteximo de 3 antildeos Para docenteacutes eL monto maacuteximo es de US$15000 o dos veces la cantidad acumulada de Los aportes y rendimientos individuales al Fondo En caso de personal administrativo el monto maacuteximo es de US$8000 o dos veces La cantidad acumuLada de Los aportes y rendimientos individuaLes al Fondo
4 Preacutestamos por compra de vehiacuteculo
Tienen un plazo maacuteximo de 6 antildeos Para docentes y personal administrativo eL monto maacuteximo de este tipo de preacutestamos es de US$10OOO o hasta la cantidad acumuLada de Los aportes y rendimientos individuales aL Fondo
5 Preacutestamos por compra de bienes muebLes
Estos creacuteditos tienen un pLazo maacuteximo de 3 antildeos Para docentes y personaL administrativo eL monto maacuteximo de este tipo de preacutestamos no deberaacute exceder La cantidad acumuLada de Los aportes y rendimientos individuales aL Fondo
6 Preacutestamos por emergencia o caLamidad domeacutestica
Tienen un pLazo maacuteximo de 3 antildeos Para docentes y personaL administrativo el monto maacuteximo de este tipo de preacutestamos es de US$3000 o una vez La cantidad acumuLada de Los aportes y rendimientos individuaLes aL Fondo
14
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bullbull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Poliacuteticas de Contabilidad Significativas
7 Preacutestamos por consumos varios
Tienen un plazo maacuteximo de 3 antildeos Para docentes y personal administrativo el monto maacuteximo de este tipo de preacutestamos es de hasta el 50 de la cantidad acumulada de los aportes y rendimientos individuales al Fondo
8 Preacutestamos por compra de deuda
El monto de estos preacutestamos dependeraacute de las circunstancias de la deuda sin embargo cuando se trate de creacuteditos de hasta US$5000 tendraacuten un plazo maacuteximo de 5 antildeos en caso de que el preacutestamo sea por un monto superior el mismo tendraacute un plazo maacuteximo de 10 antildeos
Mediante sesioacuten del 10 de junio del 2009 el Consejo de Administracioacuten aproboacute las modificaciones a la Politica de preacutestamos para los participes en donde se modifica principalmente los plazos de los preacutestamos detallados a continuacioacuten
Plazos
Para los miembros que tengan menos de 60 antildeos de edad
a) Preacutestamos cuyo monto sea hasta US$5000 6 antildeos plazo
b) Preacutestamos desde US$5001 hasta US$25000 10 antildeos plazo
c) Preacutestamos mayores a US$25001 15 antildeos plazo
Para los miembros que tengan maacutes de 60 antildeos de edad
bull De 61 antildeos hasta 14 antildeos plazo bull De 62 antildeos hasta 13 antildeos plazo bull De 63 antildeos hasta 12 antildeos plazo bull De 64 antildeos hasta 11 antildeos plazo bull De 65 antildeos hasta 10 antildeos plazo bull De 66 antildeos hasta 09 antildeos plazo bull De 67 antildeos hasta 08 antildeos plazo bull De 68 antildeos hasta 07 antildeos plazo bull De 69 antildeos hasta 06 antildeos plazo bull De 70 antildeos hasta 05 antildeos plazo
De 71 antildeos en adelante hasta 4 antildeos plazo y hasta el monto de su aporte y rendimiento individual
15
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
Ingresos y gastos
1
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Politicas de Contabilidad Significativas
Se incluye tambieacuten que los prestatarios de preacutestamos vigentes (realizados con la poliacutetica anterior) podraacuten acogerse a la modificacioacuten por su saldo de capital y por una sola vez por preacutestamo en caso de que asiacute Lo soLicite por escrito aL representante legaL del fondo
Garantiacuteas de creacuteditos
Los preacutestamos seraacuten garantizados con los aportes acumuLados en eL Fondo
En caso de que el Fondo otorgue un preacutestamo por un valor mayor al aporte acumulado de un participe este deberaacute firmar un contrato de preacutestamo o mutuo con un garante solidario que necesariamente debe ser un participe del fondo y que tenga aportes suficientes para cubrir La garantiacutea hasta por el valor de La diferencia entre el valor total del preacutestamo otorgado y la cantidad ahorrada Adicionalmente tendraacute que presentar una poacuteliza de vida por lo menos sobre la diferencia entre eL valor del preacutestamo y la cantidad ahorrada y donde se especifique que el primer beneficiario es el Fondo
Con al acta de sesioacuten del Consejo de Administracioacuten del 10 de junio del 2009 se modificoacute las garantiacuteas En dicha acta se menciona que los preacutestamos seraacuten garantizados por eL vaLor de Los aportes y rendimientos deL prestatario acumuLados en el Fondo multiplicado por 15 veces
Los ingresos y gastos se reconocen por el meacutetodo deL devengado es decir los ingresos cuando se realizan y los gastos cuando se conocen
16
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bullbull
bull A Efectivo en
caja y bancos
B Inversiones
bull
bullbull
bull
bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares) i
Al 31 de diciembre del 2009 corresponde al saldo registrado en la cuenta corriente del Banco del Pacifico SA
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Bonos del Estado con vencimientos semestrales hasta diciembre del 2010
Banco de Guayaquil SA Poacuteliza de acumulacioacuten a 91 diacuteas con una tasa del 675 anual y con vencimiento el 8 de marzo del 2010
Poacuteliza de acumulacioacuten a 91 diacuteas con una tasa del 675 anual y con vencimiento el 11 de febrero del 2010
Poacuteliza de acumulacioacuten a 91 diacuteas plazo con una tasa del 675 anual y con vencimiento el 28 de enero del 2010
Poacuteliza de acumulacioacuten a 95 diacuteas con una tasa del 675 anual y con vencimiento el 8 de marzo de 2010
Banco Solidario SA Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa del 8 anual y con vencimiento el 9 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 95 diacuteas plazo con una tasa del 8 anual y con vencimiento el 11 de enero del 2010
Certificado de depoacutesito a 98 diacuteas plazo con una tasa del 8 anual y con vencimiento el 11 de enero del 2010
80740
223713
210413
165537
101763
411604
100000
75000
Pasan 1368770
2009
17
bull bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull
bull bull bull
bull bull ESPOL Fondo Complementariobull
Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31 200~
bullbull Vienen
bull Banco de MM Jaramillo Arteaga SA Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 4 de febrero del 2010
bullbull Certificado de depoacutesito a 110 diacuteas plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 25 de enero del 2010
Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una
bull
tasa del 680 anual y con vencimiento el 25 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento eL 10 de febrero del 2010
bull Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una
bull tasa deL 680 anual y con vencimiento el 2 de marzo deL 2010
bull Banco de Machala
bull Corresponde a un depoacutesito a plazo a 30 diacuteas con una tasa deL 450 anual y con vencimiento
bull el 6 de enero deL 2010
bull Banco Amazonas SA
Certificado de depoacutesito a 98 diacuteas pLazo con una tasa deL 750 anuaL y con vencimiento el1 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 100 diacuteas pLazo con una tasa del 750 anual y con vencimiento el 17 de febrero del 2010
bull
1368770
514195
207180
75000
60000
61062
132571
430000
209644
bull bull
Pasan 3058422bull 18
bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull bull bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares) bullbull Antildeo terminado en Diciembre 31 2009bull
Vienen 3058422
Certificado de depoacutesito a 98 diacuteas plazo con una tasa del 750 anual y con vencimiento el 17 de febrero del 2010 173248
Certificado de depoacutesito a 110 diacuteas plazo con una tasa del 790 anual y con vencimiento el 26 de enero del 2010 116743
Certificado de depoacutesito a 98 diacuteas plazo con una tasa del 750 anual y con vencimiento eL 22 de febrero del 2010 52174
Certificado de depoacutesito a 99 diacuteas plazo con una tasa del 790 anual y con vencimiento el 19 de enero del 2010 42603
Banco Unibanco SA Certificado de depoacutesito a 93 diacuteas pLazo con una tasa del 7 anuaL y con vencimiento el 10 de marzo del 2010 197432
Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa deL 7 anual y con vencimiento el 11 de febrero del 2010 158810
bull Certificado de depoacutesito a 94 diacuteas plazo con una
bull tasa del 7 anual y con vencimiento el 25 de marzo del 2010 103933
Certificado de depoacutesito a 108 diacuteas plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 18 de enero del 2010 103870bull- Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa deL 7 anuaL y con vencimiento el 18 de marzo del 2010 100000
bullbull Pasan 4107235
19
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerradp
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31
Vienen 4107235
Certificado de depoacutesito a 92 dias plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 25 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 94 dias plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 1 de abril del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 dias plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 4 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 97 dias plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 24 de marzo del 2010
Banco Procreacutedit SA Depoacutesito a plazo a 104 dias con una tasa del 680 anual y con vencimiento el 13 de enero del 2010
Banco Territorial SA Certificado de depoacutesito a 97 dias plazo con una tasa del 890 anual y con vencimiento el 1 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 dias plazo con una tasa del 890 anual y con vencimiento el 4 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 dias plazo con una tasa del 890 anual y con vencimiento el 4 de febrero del 2010
81513
53930
51922
50000
152616
115728
59822
45658
Pasan 4718424
2009
20
bull bull
=shyt ~
t
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
bullbullt
-
bull
bullbullbullbull
bullbull bullbull bullbullbull bullbull bullbull bullbull
bullbullbull bulllit
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31
Vienen
Banco Capital SA Certificado de depoacutesito a 105 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 1 de abril del 2010
Certificado de depoacutesito a 93 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 26 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 23 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 11 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con venci miento el 15 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 96 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 22 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 95 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 4 de enero del 2010
Certificado de depoacutesito a 107 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 20 de enero del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 6 de enero del 2010
Pasan 5807095
4718424
250000
208167
111951
111902
106126
86277
75594
75000
63654
2009
21
bull bull
bull
bullbullbullbull
bullbullbullbullbull
bullbullbull
bullbull 8
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
Vienen 5807095
Certificado de depoacutesito a 95 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 22 de marzo del 2010 54956
Banco del Pacifico SA Reepo a 5 dias con vencimiento el 04 de enero del 2010 con una tasa del 25 350000
bull 6212051
Menos provisioacuten por valuacioacuten de inversiones 1 208
bull 6210843
El movimiento de la provisioacuten por valuacioacuten de inversiones fue como sigue
bullbullbullbullbullbullbullbullbullbullbull
2009bull Saldo inicial 2924 Recuperaciones (1716)
Saldo final 1208
bull 22
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerradp
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
C Cartera de Un resumen de esta cuenta fue como sigue creacuteditos
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
Cartera de creacutedito a corto plazo Escuela Superior Politeacutecnica del Litoral (1 ) 6079 Trabajadores y obreros (2) 66170 Docentes (2) 39875
112124
Cartera de creacutedito a largo plazo Trabajadores (2) 6862190 Docentes (2) 4873412 Escuela Superior Politeacutecnica del Litoral (3) 400242 Caja de Ahorro Trabajadores (4) 23065 Asociacioacuten de Profesores de la ESPOL (APESPOL) (5) 8697 Jubilados (2) 8041 Docentes no participes 1911
12177558
12289682
El Fondo ha otorgado creacuteditos con una tasa del 11 de intereacutes anual
Mediante oficio No INSS-2006-457 del 14 de julio del 2006 la Superintendencia de Bancos y Seguros del Ecuador manifestoacute que los fondos previsionales cerrados estaacuten prohibidos de otorgar creacuteditos bajo cualquier modalidad a personas naturales o juriacutedicas que no sean participes del Fondo Asi tambieacuten dispone que en el caso de existir preacutestamos ya concedidos el Fondo deberaacute mantener los teacuterminos contractuales bajo los cuales fueron otorgados dichos creacuteditos hasta su recuperacioacuten total
Al 31 de diciembre del 2009 el Fondo no ha determinado provisioacuten para cartera incobrable
(1) Corresponde a preacutestamos otorgados a trabajadores y obreros a traveacutes de la ESPOL lt
23
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bullbull bullbull bullbull bulle
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
(2) Corresponde a preacutestamos otorgados a docentes personal=- administrativo y jubilado principalmente para adquisicioacuten de vivienda
(3) Corresponden a preacutestamos entregados a facultades y programas de la ESPOL e incluye principalmente preacutestamos al Instituto de Ciencias Humaniacutesticas y Econoacutemicas (lCHE) por 209275 y al Instituto de Ciencias Matemaacuteticas por 164073
(4) Preacutestamos entregados a la Caja de Ahorro de Trabajadores para que sean otorgados a los empleados administrativos relacionadqs a este organismo
(5) Preacutestamos entregados a la APESPOL (Asociacioacuten de profesores de la ESPOL) para que sean otorgados a sus docentes asociados
D Cuentas por Un resumen de esta cuenta fue como sigue cobrar
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
ESPOL (1 ) 209569 Bancos en liquidacioacuten (2) 82065 Intereses en inversiones 53274 Anticipo a proveedores 6870 Anticipo a empleados 37220 Otras 9151
398149 Menos provisioacuten acumulada para cuentas por
cobrar 82065
316084
bull (1 ) Corresponde a valores de hasta el antildeo 2008 pendientes de recibir de la ESPOL por aportaciones mensuales y cuotas de preacutestamos Estos valores son descontados por la ESPOL de los sueldos y pensiones mensuales personal docente y administrativo activo y jubilado
bullbulle
24
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
-E Inversiones
permanentes
F Cuentas por pagar
ESPOL Fondo Complementarioacute Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares) e
(2) Corresponde a una inversioacuten que se realizoacute en eL Fondo Visioacuten deL Banco Popular S A por 31706 Y un certificado financiero en el Previsora International Bank con un valor nominal de 49258 el cual fue recibido en mayo del 2000 como pago de deudas Actualmente estas instituciones financieras se encuentran en proceso de liquidacioacuten En el 2009 eL Fondo ha constituido una provisioacuten por la totalidad del vaLor de estas inversiones
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Diciembre 31 2009
Acciones-costo (1 ) 16000 Aportes para futuro aumento 72882 Valor patrimonial proporcional 1038
89920
(1 ) Corresponde aL 20 de participacioacuten en el capitaL de La compantildeia Meriza SA
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
ESPOL (1) Provisiones para remuneraciones Aporte por pagar retirados Valores por liquidar Cuentas por pagar caja ahorro Retenciones por pagar SRI Otras
233871 17981 13581 16491 6531 2105 6288
296848
(1) Incluye principalmente cuentas por pagar a Espol originadas por la liquidacioacuten efectuada de los bonos gLobal 2012 acogiendo lo descrito en la resolucioacuten adoptada por el Consejo Politeacutecnico el 19 de mayo del 2009 que indica lo siguiente
25
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
=shy(t
ESPOL Fondo Complementario
=shy Previsional Cerrado
=shyNotas a los Estados Financieros
bullbull=shy
(Expresadas en doacutelares)
bull El 14 de diciembre del 2000 la Espol realizoacute la compra de 536000 en bonos global 2012 que fueron distribuidos 201000 para el Fondo Malecoacuten y 335000 para el Fondo de Jubilacioacuten
bull bull El ex centro de prestaciones de servIcIos adquirioacute
igualmente bonos 2012 por 170000 con lo cual se totalizoacute un valor de 706000 que quedaron en custodia del Banco Central
bull El 22 de diciembre del 2004 se autorizoacute al Banco Central transferi r 201000 del total de bonos 2012 para que queden en custodia de Decevale quedando en custodia del Banco Central los restantes 505000
bull Con fecha 18 de mayo del 2006 el estado recomproacute a los tenedores el 5920 por cuyo concepto el Banco Central depositoacute en cuentas del Fondo de Jubilacioacuten el valor de 328976 correspondiente a 298960 del valor nominal y 30016 a intereses El depoacutesito recibido fue considerado como ingreso producto de la venta de las inversiones realizadas por el Fondo de Jubilacioacuten cuando solamente le correspondiacutea por concepto de capital 198320 Y la parte proporcional de los intereses equivalente a la participacioacuten en la propiedad de los bonos
bull Con fecha 14 de mayo del 2009 el rector de la Espol aceptoacute la invitacioacuten del Presidente de la Repuacuteblica del Ecuador para la venta del valor nominal de los 206040 con una rendicioacuten del 35 lo cual generoacute una peacuterdida de 133926 motivo por el cual el Fondo de Jubilacioacuten reconoce un gasto por rendicioacuten efectuada de bonos globales 2012 el valor de 88842 en funcioacuten de su proporcionalidad asiacute como 127300 de cuentas por pagar a Espolo
bull El valor reconocido como gasto difiere en 6017 debido a que este fue reconocido como tal en el antildeo 2006
26
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bullbullbullbullbull$
G Aportes
bullI
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Personal en Servicio Activo Docentes Administrativos
(1 ) 6201609 3165712
Jubilados Docentes Administrativos
(2) 977967 874318
Aportes ESPOL Docentes Administrativos
(3) 575013 389077
Aporte de Docentes retirados 84515
Aportes recibidos del proyecto Ancoacuten (4) 2000000
14268211
(1) Corresponde a los aportes acumulados realizados por el personal docente y administrativo que labora para la ESPOL los cuales se descuentan de sus sueldos mensuales y beneficios de acuerdo con lo que estipuLa el articulo 12 del estatuto del Fondo
(2) Corresponde a los aportes acumulados reaLizados por el personal docente y administrativo jubilado de la ESPOL los cuales se descuentan de sus pensiones jubilares mensuales y de sus beneficios de acuerdo con lo que estipula el articulo 12 del estatuto del Fondo
(3) Corresponde a los aportes que la ESPOL hace a favor del personal docente y administrativo activo de acuerdo con lo que estipula el articulo 12 del estatuto del Fondo
2009
27
bull bull bull bull
t
=shy ESPOL Fondo Com plementario
=shy=shyt ~
=shy
bullbull =shy
=shy
bullbullbullbullbull
bullbull
bullbullbullbull
bullbullbull
bullbull =shy
H Rendimientos acumulados
l Intereses ganados
J Pago de pensiones a jubilados
bull
Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
(4) Corresponde a aportes recibidos del Proyecto Ancoacuten que la ESPOL ejecuta en la peniacutensula de Santa Elena este aporte no se distribuye entre sus participes y tienen como propoacutesito fortalecer actuarialmente al Fondo Este aporte se concedioacute hasta el periodo 2007 de acuerdo a la Resolucioacuten No 03-12-351 del 29 de diciembre del 2003 emitida por Consejo Politeacutecnico de la ESPOL
Corresponde al exceso de los ingresos sobre los gastos que se han obtenido desde hace varios periodos Estos rendimientos son distribuidos anualmente en la cuenta contable de cada partiacutecipe del Fondo en base a su porcentaje de participacioacuten
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Cartera de creacutedito 1208316 Inversiones 439877
1648193
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Personal docente 487184 PersonaL administrativo 348159
835343
2009
2009
28
bull bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull bull bull bull bull
8
bull ~
=shy~
8
bull ~
--bullbull
bullbullbull
K Aportes Espol
bullla
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
El 7 de diciembre del 2009 se suscribe el Decreto Ejecutivo N 172 en eL que se estabLece que Los ex servidores puacutebLicos o jubilados de las entidades del sector puacuteblico que hasta el 31 de diciembre de 2008 venian percibiendo una pensioacuten jubilar ya sea de los fondos privados de jubilacioacuten complementaria o de cesantiacutea bajo cualquier denominacioacuten que eacutestos tuvieren o directamente del presupuesto institucional pasaraacuten a percibir una transferencia mensual directa unilateral y vitalicia con fines de asistencia social y solidaria en adelante transferencia solidaria con cargo a su respectivo presupuesto institucional o Presupuesto General del Estado de ser el caso en los montos y con lasmiddot limitaciones establecidos en este Decreto Este Decreto tiene vigencia a partir del 1 de enero del 2009
Para el caso de las pensiones que no superaban un salario baacutesico unificado se reconoceraacute el 100 de dicha pensioacuten jubilar
Para aquellas pensiones jubilares superiores a un salario baacutesico unificado e inferiores a una canasta baacutesica familiar la transferencia solidaria seraacute el valor equivalente a un salario baacutesico unificado maacutes el monto correspondiente al 70 de la diferencia entre el valor de la pensioacuten jubilar y el salario baacutesico unificado
En los casos que la pensioacuten jubilar supere la canasta baacutesica familiar la transferencia solidaria se limitaraacute a un salario baacutesico unificado maacutes el 70 de la diferencia entre la canasta baacutesica familiar y el salario baacutesico unificado
Al 31 de diciembre deL 2009 Espol Fondo Complementario Previsional Cerrado ha determinado 286629 por concepto de la transferencia solidaria estipulada en el decreto 172 la misma que hasta la fecha de este informe no ha sido registrada contablemente
bull El 24 de octubre del 2008 se suscribe el Decreto Ejecutivo No 1406 en el que se indica que a partir del 1 de enero del 2009 no se egresaraacute a titulo alguno recursos del Presupuesto General del Estado destinados a financiar Fondos de Jubilacioacuten Patronal de entidades del sector puacuteblico
29
bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull bull
bull ~
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Finanderos
(Expresadas en doacutelares)
bull bull bull El 19 de diciembre deL 2008 se emite eL Decreto Ejecutivo No
1493 en eL que se reforma eL decreto 1406 especificando que bull no se egresaraacute recursos del Presupuesto GeneraL del Estado destinados a financiar Fondos Privados de Jubilacioacuten CompLementaria bajo cuaLquier nombre o denominacioacuten de entidades deL sector puacuteblico
bull EL 25 de marzo del 2009 se pubLica eL Decreto Ejecutivo No 1647 en eL que se exceptuacutea de Los decretos 1406 y 1493 anteriores a Los ex empleados de las instituciones puacuteblicas que sean beneficiarios de Los Fondos de Jubilacioacuten Complementaria cuya pensioacuten no sea superior a un salario baacutesico unificado
bull El 15 de abril deL 2009 se emite el Decreto Ejecutivo No 1675 mediante el cual se reforma el decreto 1647 indicando que para el caso de los beneficiarios sentildeaLados en el decreto 1647 qu~ reciban maacutes de un salario baacutesico unificado el aporte patronal de las instituciones del Estado seraacute en el monto correspondiente a sufragar el 70 de la diferencia entre el vaLor de la pensioacuten jubilar complementaria y el salario baacutesico unificado Si la pensioacuten es superior a la canasta baacutesica el aporte estatal se limitaraacute al 70 de la diferencia entre eacutesta y salario baacutesico unificado
bullbull bullbull a
bull El21 de abril del 2009 se suscribe el Decreto Ejecutivo No 1684 en el que se establece que mientras la Ley no disponga lo contrario los Decretos No 1406 1493 1647 Y 1675 no son aplicables a todos aquellos fondos de jubilacioacuten que hubieren sido creados por Ley
Hasta el 31 de diciembre deL 2008 eL Fondo recibioacute como aporte de la ESPOL el 5 del sueldo baacutesico de cada docente beneficiario a y por cada empLeado y trabajador beneficiario el equivalente al sueldo baacutesico que estuvo vigente al 31 de diciembre del 2003 A partir del antildeo 2009 y hasta la fecha de este informe el Fondo nobulla ha recibido aportes por este concepto
bulla
30
bull bull bull bull
~ ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
)t Notas a los Estados Financierosbullti (Expresadas en doacutelares)
=shyL Eventos Entre el 31 de diciembre del 2009 y la fecha de preparacioacuten de este
subsecuentes informe (24 de junio del 2010) no se han producido eventos que eh opinioacuten de la Administracioacuten del Fondo pudieran tener un efecto importante sobre los estados financieros
bull ~
~
rt tt lt
ta a ~
a a ~
a 3 3 3 3 a a a a
31 ~
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
IBDO
11 Mediante circuLar INSS-2009-201 de fecha 9 de marzo deL 2009 se comunica que Los recursos constantes en La cuentas individuaLes conformadas por eL aporte patronaL efectuado en LegaL forma (hasta La fecha de aportacioacuten) eL aporte personaL y Los rendimientos obtenidos en Las inversiones y distribuidos en proporcioacuten a La participacioacuten en Las mismas son de propiedad de cada participe y de Libre disponibilidad AdicionaLmente se indica que uacutenicamente puede ser participe de un fondo eL afiliado aL Instituto Ecuatoriano de Seguridad SociaL es decir un empLeado activo a La institucioacuten a La cuaL pertenece dicho participe En consecuencia los jubilados o pensionistas dejan de ser participes deL fondo y sus derechos deberaacuten sujetarse a Lo estabLecido en Las normas correspondientes Sin embargo mediante circuLar INSS-2009-404 se manifiesta que mientras subsista La suspensioacuten ordenada por la autoridad judiciaL no seraacute apLicabLe La disposicioacuten mencionada en eL oficio circuLar INSS-2009-201 deL 9 de marzo deL 2009 Hasta La emisioacuten de este informe La administracioacuten deL Fondo sigue considerando como participe aL jubilado de acuerdo a Lo estabLecido en su estatuto
Junio 24 2010 RNAE No 9118
bullbullbullbullbullbullbullbull Diciembre 31 2009
bullbull Activos
Efectivo en caja y bancos
bull Inversiones Cartera de creacuteditos
bull Cuentas por cobrar
bull Mobiliarios y equipos Inversiones permanentes Gastos pasados por anticipado
bullbull 191042230
bullbull Pasivos y patrimonio de los participes
Pasivos Cuentas por pasar (Nota F) 296848
bullbull Patrimonio de los participes Aportes Rendimientos acumulados bull (Nota H) 4539164
bull Total patrimonio de los participes 18807375
bullbullbullbullbullbullbullbullbullbullbullbull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Balance General o
(Expresado en doacutelares)
(Nota A) 187060~
(Nota B) 6210843 (Nota C) 12289682 (Nota D) 316084
10236 (Nota E) 89920
398
(Nota G ) 14268211
Ver polfticas de contabilidad significativas y notas a los estados financieros
4
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull =shy
bull
bullbull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Estado de ResuItados
(Expresado en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31
Ingresos Intereses ganados Otros ingresos
(Nota 1) 1648193 4448
TotaL ingresos 1652641
Gastos Administrativos Pago de pensiones a jubilados Provisioacuten cuentas incobrabLes Rendicioacuten efectuada bonos globales Financieros Otros
142015 (Nota J) 835343 (Nota O) 82065 (Nota F) 82825
12723 2289
Total gastos
Rendimiento neto
bull 1157260
495381
Ver politicas de contabilidad significativas y notas a los estados financieros
2009
5
bull bull
bull bull
=shybullbullbullbullbullbull Antildeo terminado en Diciembre 31 200~
bullbull Aportes (Nota G)
Saldo inicial 12449049 Aportes del periacuteodo 1876588
bull Liquidacioacuten de participes (47329) Ajustes (10097)
bull Saldo final 14268211
bull Rendimientos acumulados (Nota H)
bull Saldo inicial 4056867 Liquidacioacuten de participes (13084) Rendimiento neto 495381
bull Saldo final 4539164
Total patrimonio de los participes 18807375bull bullbullbullbullbullbullbullbullbullbullbulltbullbull
ESPOL Fondo Com plementario Previsional Cerrado
Estado de Evolucioacuten del Patrimonio
(Expresado en doacutelares)
Ver poliacuteticas de contabilidad significativas y notas a los estados financieros
6
bull bull
bull bull ESPOL Fondo Complementario bull bull
Previsional Cerrado
bull Estado de Flujos de Efectivo
bull (Expresado en doacutelares) bull
bullbull 2009
bull 1857875 (36612)
bull (835343)
(12280)bull shy
bull 973640
bull (501463)
bull (2207211 )
(5205)
bull (2713879)
bullbull 187658amp
bull 1 876588
bullbull 136349 50711
bull 187060
bullbullbullbullbullbullbull bull Ver poliacuteticas de contabilidad significativas bull bull
y notas a los estados financieros
Antildeo terrninado en Diciembre 31
Flujos de efectivo por las actividades de operacioacuten Intereses ganados Efectivo pagado a proveedores y otros Pensiones pagadas a jubilados Otros ingresos
Efectivo neto provisto por las actividades de operacioacuten
Flujos de efectivo por las actividades de inversioacuten Aumentos en inversiones Aumento en cartera de creacutedito Adquisicioacuten de mobiliario y equipo
Efectivo neto utilizado en actividades de inversioacuten
Flujos de efectivo por las actividades de financiamiento Aportes recibidos por participes
Efectivo neto provisto por las actividades de financiamiento
Aumento neto de efectivo en caja y bancos Efectivo en caja y bancos al inicio del antildeo
Efectivo en caja y bancos al final del antildeo
7
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull bull bull bull bull
ESPOl Fondo Complementario Previsional Cerrado
bull Conciliacioacuten del Rendimiento Neto con el Efectivo Neto
bull Provisto por las Actividades de Operacioacuten
(Expresada en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
Rendimiento neto 495381
Ajustes para conciliar el Rendimiento neto provisto por las actividades de operacioacuten
Provisioacuten para cuentas por cobrar 82065 Recuperacioacuten de provisioacuten por vaLoracioacuten de inversiones (1716) Depreciacioacuten de mobiliario y equipo 2289 Pagos a participes retirados (37592) Peacuterdida en rendicioacuten efectuada en bonos gLobaLes 82825
Cambios en activos y pasivos operativos Disminucioacuten en cuentas por cobrar 247274 (Aumento) en gastos pagados por adeLantado (130) Aumento en cuentas por pagar 103244
bull Efectivo neto provisto por Las actividades de operacioacuten 973640
bull ACTIVIDADES DE OPERACiOacuteN INVERSiOacuteN Y FINANCIAMIENTO QUE SE REALIZARON SIN
bull DESEMBOLSOS DE EFECTIVO bull
bull AL 31 de diciembre deL 2009 el Fondo disminuyoacute cartera de creacutedito en 22821 y disminuyoacute
bull Los aportes y rendimientos de Los participes en 19600 y 3221 respectivamente por concepto de compensacioacuten de saLdos con participes retirados
Al 31 de diciembre del 2009 el Fondo disminuyoacute cuentas por cobrar y aportes en 10097 por concepto de ajuste patrimonial
bull Ver polfticas de contabilidad significativas
y notas a los estados financieros 8
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull ESPOL Fondo Complementario
Previsi ona I Cerrado
Poliacuteticas de Contabilidad Significativas
Descripcioacuten del negocio
bullbull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado tiene un patrimonio autoacutenomo es de caraacutecter privado de beneficio social y sin fines de lucro con domicilio en la ciudad de Guayaquil Sus actividades se rigen por la Ley de Seguridad Social las Resoluciones que expida la Superintendencia de Bancos y Seguros del Ecuador y por su estatuto El Fondo se inicioacute como un Fondo de Jubilacioacuten Complementario en beneficio del personal docente y administrativo de la ESPOL cuyo reglamento fue aprobado por el Consejo Politeacutecnico mediante resolucioacuten 8811099 de noviembre de 1988
El 16 de septiembre del 2004 la Superintendencia de Bancos y Seguroacutes del Ecuador emitioacute la resolucioacuten SBS-2004-0740 en la cual se determinan las Normas para el registro constitucioacuten organizacioacuten funcionamiento y liquidacioacuten de los fondos complementarios previsionales cerrados Para cumplir con esta resolucioacuten el Fondo inicioacute el proceso para su registro en dicho Organismo de Control y asi constituirse como un organismo independiente Mediante resolucioacuten SBS-2005-0623 emitida el 24 de octubre del 2005 la Superintendencia de Bancos y Seguros del Ecuador aproboacute el estatuto del Fondo y otorgoacute el registro respectivo
El objeto social del Fondo es
a Otorgar a los participes la pensioacuten jubilar complementaria en el monto y de acuerdo con las normas establecidas en el estatuto
b Realizar inversiones de acuerdo con la politica general delineada por el Consejo Administrativo y ejecutada a traveacutes del Comiteacute de Inversiones
c Otorgar operaciones de creacutedito a favor de los participes en sujecioacuten a las politicas y procedimientos aprobados por el Consejo de Administracioacuten y previa calificacioacuten de los beneficiarios por la Comisioacuten de Prestaciones seguacuten los requisitos establecidos en el Reglamento que se dictare
d Otorgar a los participes las demaacutes prestaciones que se contemplan en este Estatuto y que resolviere el Consejo de Administracioacuten
e Los otros sentildealados en la Constitucioacuten Politica de la Repuacuteblica del Ecuador y en la ley de Seguridad Social
9
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull ESPOL Fondo Complementario
Previsional Cerrado
Politicas de Contabilidad Significativas
El plazo de duracioacuten del Fondo es indeterminado y su disolucioacuten y liquidacioacuten se efectuaraacute de acuerdo con la ley las disposiciones que para el efecto expida la Superintendencia de Bancos y Seguros del Ecuador y su estatuto
El Fondo es administrado privadamente seguacuten lo establecido en su estatuto bajo el reacutegimen de beneficio definido con un sistema de financiamiento de reparto o capitalizacioacuten en que la prestacioacuten puede ser fija o variable
Pensioacuten jubilar complementaria
Las prestaciones por contingencia de invalidez vejez y muerte que entrega el fondo a favor de sus participes se denomina Pensioacuten Jubilar Complementaria (PJC) constituida por un valor monetario a favor de los profesores empleados y trabajadores con nombramiento que hayan aportado o aporten al mismo Este valor sumado al pago mensual por jubilacioacuten otorgado por el Instituto Ecuatoriano de Seguridad Social (IESS) daraacute un total igual a La remuneracioacuten mensual a las asignaciones complementarias de la ley y a las bonificaciones que concede la ESPOL trataacutendose de profesores y a la remuneracioacuten mensual unificada y a las asignaciones complementarias de ley trataacutendose de los empleados y trabajadores como si tales profesores empleados y trabajadores estuvieran en servicio activo
Los beneficios del Fondo se entienden concedidos durante la vida del titular o hasta un maacuteximo de 30 antildeos contados a partir de la fecha de jubilacioacuten y en eL caso de fallecimiento del participe antes de este tiempo este beneficio se extiende a favor de sus herederos (coacutenyuge sobreviviente mientras permanezca soltero e hijos solteros de hasta 25 antildeos de edad o hijos con invalidez total) por el tiempo que faltare hasta completar 30 antildeos
Los participes para tener derecho a la Pensioacuten Jubilar Complementaria deberaacuten cumplir con los siguientes requisitos
a Un miacutenimo de 20 antildeos de servicios en La ESPOL y haber aportado un miacutenimo de 15 antildeos al Fondo y
b Un miacutenimo de 60 antildeos de edad
Devolucioacuten de valores aportados
Podraacuten solicitar devoluciones de Los valores aportados
a En caso de fallecimiento de un participe que tenga menos de 20 antildeos de aportacioacuten a traveacutes de sus herederos legales
10
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull
bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Polfticas de Contabilidad Significativas
b En caso de fallecimiento del participe que tenga 20 o maacutes antildeos de aportaciones y que no tenga coacutenyuge sobreviviente ni hijos solteros menores de 25 antildeos ni hijos con invalidez total y permanente a traveacutes de sus herederos legales
c En caso de separacioacuten definitiva de la institucioacuten del partiacutecipe
d A peticioacuten del partiacutecipe despueacutes de haber permanecido 20 antildeos
Aportes de los participes
El financiamiento del Fondo proviene de
a Aportes de la ESPOL equivalente al 5 del monto del sueldo baacutesico de cada docente beneficiario y del valor equivalente al sueldo baacutesico que estuvo vigente hasta el 31 de diciembre del 2003 de cada empleado y trabajador beneficiario hasta el antildeo 2008
b Aportes del personal docente activo el cual corresponde al 12 de la remuneracioacuten mensual que comprende el sueldo baacutesico bonificacioacuten por antiguumledad bonificacioacuten acadeacutemica bonificacioacuten por tiacutetulo subsidio a la educacioacuten y subsidio familiar Adicionalmente aportaraacuten el 12 del deacutecimo tercer sueldo y de los beneficios extras de los meses de enero marzo julio y octubre
c Aportes de los empleados y trabajadores activos el cual corresponde al 12 de la remuneracioacuten mensual unificada Ademaacutes aportaraacuten del 12 del deacutecimo tercer sueldo
d Aportes del personal jubilado (docente y administrativo) el cual corresponde al 12 de su pensioacuten mensual y de su deacutecimo tercer sueldo beneficios extras sobresueldos y bono vacacional En forma adicional los profesores jubilados tambieacuten aportaraacuten el 12 de sus pensiones mensuales deacutecimo tercer sueldo beneficios extras de enero marzo julio y octubre hasta completar el nuacutemero de antildeos y meses no aportados en base a los cuales se jubilaron y el personal administrativo aportaraacute el 12 de sus pensiones mensuales y deacutecimo tercer sueldo hasta completar el nuacutemero de antildeos y meses no aportados en base a los cuales ~e jubilaron
e Las aportaciones que en forma extraordinaria efectuara la ESPOL
f Las que provengan de donaciones de personas naturales o juriacutedicas nacionales o extranjeras a cualquier titulo y
bull 11
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull
Bases de presentacioacuten
ESPOL Fondo Com plementario
Previsional Cerrado
Politicas de Contabilidad Significativas
g Las que se originen en cualquier otra operacioacuten activa o pasivordf que el Fondo pueda realizar de acuerdo con la Ley y el estatuto
Luego del cambio a la remuneracioacuten unificada en el antildeo 2004 (administrativo) y 2008 (docente) las personas que ingresan al Fondo aportan sobre la remuneracioacuten baacutesica unificada
El Fondo mantiene sus registros contables en doacutelares
La Superintendencia de Bancos y Seguros del Ecuador auacuten no ha definido principios y praacutecticas contables que deben aplicar los fondos complementarios previsionales cerrados en la elaboracioacuten de sus estados financieros En razoacuten de esto las poliacuteticas de contabilidad que sigue el Fondo estaacuten de acuerdo con los principios y praacutecticas de contabilidad establecidos en el Ecuador las cuales requieren que la gerencia efectuacutee ciertas estimaciones y utilice ciertos supuestos que afectan las cifras reportadas de activos y pasivos la revelacioacuten de contingencias activas y pasivas a la fecha de los estados financieros asi como las cifras reportadas de ingresos y gastos durante el periacuteodo corriente La estimacioacuten maacutes significativa en relacioacuten con los estados financieros adjuntos se refiere a la provisioacuten para cuentas incobrables depreciacioacuten de mobiliario y equipo y recuperacioacuten de valoracioacuten de inversiones Aun cuando pueden llegar a diferir de su efecto final la Administracioacuten del Fondo considera que las estimaciones y supuestos utilizados fueron los adecuados en las circunstancias
De acuerdo con el arto 305 de la Ley de Seguridad Social publicada en el Registro Oficial No 465 del 30 de noviembre de 2001 se establece que las entidades que integran el Sistema Nacional de Seguridad Social y las personas naturales y juriacutedicas que integran el Sistema de Seguro Privado para su constitucioacuten organizacioacuten actividades funcionamiento y extincioacuten se sujetaraacuten a las disposiciones de dicha Ley a la Ley General de Seguros y su Reglamento a la Ley General de Instituciones Financieras de Sistema y su Reglamento a la L~y Orgaacutenica de Administracioacuten Financiera y Control a la Ley de Mercado de Valores al Coacutedigo de Comercio a la Ley de Compantildeias en forma supletoria y a las normas reglamentarias y resoluciones que para el efecto dicten los organismos de control creados por la Constitucioacuten Poliacutetica de la Repuacuteblica
12
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
e
bulle
bullbull
bull Inversiones
Cartera de creacutedito
bullbull ~
bull bull bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Politicas de Contabilidad Significativas
Del Libro 1 Titulo XI de la Contabilidad Capitulo IV Sometimiento a Principios de Contabilidad Generalmente Aceptados y Las Normas Internacionales de Auditoriacutea Seccioacuten 1 Disposiciones Generales de la Codificacioacuten de ResoLuciones de La Superintendencia de Bancosy Seguros deL Ecuador y de la Junta Bancaria sentildeaLa que las instituciones bajo el controL de la Superintendencia de Bancos y Seguros del Ecuador se someteraacuten y aplicaraacuten las normas contables dispuestas por el organismo de control contenidas en los Cataacutelogos de Cuentas y en lo no previsto por dichos cataacutelogos se aplicaraacuten en su orden Las Normas Ecuatorianas de Contabilidad (NECs) y de no existir normativa en las dos anteriores las Normas InternacionaLes de ContabUidad (NICs) ahora (NIIF) Normas Internacionales de Informacioacuten Financiera
Los depoacutesitos a plazo y reepos se registran al costo de adquisicioacuten el que se aproxima aL valor de mercado Los bonos deL estado se registran a vaLor de mercado de acuerdo a los reportes que emite La BoLsa de VaLores de Quito a traveacutes de su paacutegina web
Las inversiones en acciones se encuentran registradas en base al meacutetodo de participacioacuten que certificoacute la Sociedad receptora de La inversioacuten
El Fondo concede preacutestamos a sus partiacutecipes para los siguientes fines compra de vivienda remodelacioacuten de vivienda compra de terreno compra de vehiacuteculos compra de bienes muebLes compra de deuda emergencia o calamidad domeacutestica y consumos varios
Los creacuteditos se otorgan a una tasa de intereacutes del 11 anuaL Cuando el monto del preacutestamo es de hasta US$10OOO es aprobado por el representante legal del Fondo si el creacutedito es por un monto superior deberaacute ser aprobado por el Comiteacute de Inversiones
1 Preacutestamos por compra o construccioacuten de vivienda
Tienen un plazo maacuteximo de 15 antildeos Para docentes el monto maacuteximo de este tipo de preacutestamos es de US$15OOO o dos veces la cantidad acumulada de los aportes y rendimientos individuales al Fondo En caso de personaL administrativo el monto maacuteximo es de US$BOOO o dos veces la cantidad acumulada de los aportes y rendimientos individuales al Fondo
13
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Politicas de Contabilidad Significativas
2 Preacutestamos para remodelacioacuten de vivienda
El plazo maacuteximo de estos creacuteditos es de 3 antildeos cuando su monto no excede los US$3000 si exceden Los US$3000 Los preacutestamos tendraacuten un plazo maacuteximo de 10 antildeos
Para docentes el monto maacuteximo de este tipo de preacutestamos es de US$15000 o dos veces La cantidad acumuLada de los aportes y rendimientos individuales aL Fondo En caso de personal administrativo el monto maacuteximo es de US$8000 o dos veces la cantidad acumulada de Los aportes y rendimientos individuales al Fondo
3 Preacutestamos por compra de terreno
Estos creacuteditos tienen un plazo maacuteximo de 3 antildeos Para docenteacutes eL monto maacuteximo es de US$15000 o dos veces la cantidad acumulada de Los aportes y rendimientos individuales al Fondo En caso de personal administrativo el monto maacuteximo es de US$8000 o dos veces La cantidad acumuLada de Los aportes y rendimientos individuaLes al Fondo
4 Preacutestamos por compra de vehiacuteculo
Tienen un plazo maacuteximo de 6 antildeos Para docentes y personal administrativo eL monto maacuteximo de este tipo de preacutestamos es de US$10OOO o hasta la cantidad acumuLada de Los aportes y rendimientos individuales aL Fondo
5 Preacutestamos por compra de bienes muebLes
Estos creacuteditos tienen un pLazo maacuteximo de 3 antildeos Para docentes y personaL administrativo eL monto maacuteximo de este tipo de preacutestamos no deberaacute exceder La cantidad acumuLada de Los aportes y rendimientos individuales aL Fondo
6 Preacutestamos por emergencia o caLamidad domeacutestica
Tienen un pLazo maacuteximo de 3 antildeos Para docentes y personaL administrativo el monto maacuteximo de este tipo de preacutestamos es de US$3000 o una vez La cantidad acumuLada de Los aportes y rendimientos individuaLes aL Fondo
14
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bullbull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Poliacuteticas de Contabilidad Significativas
7 Preacutestamos por consumos varios
Tienen un plazo maacuteximo de 3 antildeos Para docentes y personal administrativo el monto maacuteximo de este tipo de preacutestamos es de hasta el 50 de la cantidad acumulada de los aportes y rendimientos individuales al Fondo
8 Preacutestamos por compra de deuda
El monto de estos preacutestamos dependeraacute de las circunstancias de la deuda sin embargo cuando se trate de creacuteditos de hasta US$5000 tendraacuten un plazo maacuteximo de 5 antildeos en caso de que el preacutestamo sea por un monto superior el mismo tendraacute un plazo maacuteximo de 10 antildeos
Mediante sesioacuten del 10 de junio del 2009 el Consejo de Administracioacuten aproboacute las modificaciones a la Politica de preacutestamos para los participes en donde se modifica principalmente los plazos de los preacutestamos detallados a continuacioacuten
Plazos
Para los miembros que tengan menos de 60 antildeos de edad
a) Preacutestamos cuyo monto sea hasta US$5000 6 antildeos plazo
b) Preacutestamos desde US$5001 hasta US$25000 10 antildeos plazo
c) Preacutestamos mayores a US$25001 15 antildeos plazo
Para los miembros que tengan maacutes de 60 antildeos de edad
bull De 61 antildeos hasta 14 antildeos plazo bull De 62 antildeos hasta 13 antildeos plazo bull De 63 antildeos hasta 12 antildeos plazo bull De 64 antildeos hasta 11 antildeos plazo bull De 65 antildeos hasta 10 antildeos plazo bull De 66 antildeos hasta 09 antildeos plazo bull De 67 antildeos hasta 08 antildeos plazo bull De 68 antildeos hasta 07 antildeos plazo bull De 69 antildeos hasta 06 antildeos plazo bull De 70 antildeos hasta 05 antildeos plazo
De 71 antildeos en adelante hasta 4 antildeos plazo y hasta el monto de su aporte y rendimiento individual
15
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
Ingresos y gastos
1
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Politicas de Contabilidad Significativas
Se incluye tambieacuten que los prestatarios de preacutestamos vigentes (realizados con la poliacutetica anterior) podraacuten acogerse a la modificacioacuten por su saldo de capital y por una sola vez por preacutestamo en caso de que asiacute Lo soLicite por escrito aL representante legaL del fondo
Garantiacuteas de creacuteditos
Los preacutestamos seraacuten garantizados con los aportes acumuLados en eL Fondo
En caso de que el Fondo otorgue un preacutestamo por un valor mayor al aporte acumulado de un participe este deberaacute firmar un contrato de preacutestamo o mutuo con un garante solidario que necesariamente debe ser un participe del fondo y que tenga aportes suficientes para cubrir La garantiacutea hasta por el valor de La diferencia entre el valor total del preacutestamo otorgado y la cantidad ahorrada Adicionalmente tendraacute que presentar una poacuteliza de vida por lo menos sobre la diferencia entre eL valor del preacutestamo y la cantidad ahorrada y donde se especifique que el primer beneficiario es el Fondo
Con al acta de sesioacuten del Consejo de Administracioacuten del 10 de junio del 2009 se modificoacute las garantiacuteas En dicha acta se menciona que los preacutestamos seraacuten garantizados por eL vaLor de Los aportes y rendimientos deL prestatario acumuLados en el Fondo multiplicado por 15 veces
Los ingresos y gastos se reconocen por el meacutetodo deL devengado es decir los ingresos cuando se realizan y los gastos cuando se conocen
16
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bullbull
bull A Efectivo en
caja y bancos
B Inversiones
bull
bullbull
bull
bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares) i
Al 31 de diciembre del 2009 corresponde al saldo registrado en la cuenta corriente del Banco del Pacifico SA
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Bonos del Estado con vencimientos semestrales hasta diciembre del 2010
Banco de Guayaquil SA Poacuteliza de acumulacioacuten a 91 diacuteas con una tasa del 675 anual y con vencimiento el 8 de marzo del 2010
Poacuteliza de acumulacioacuten a 91 diacuteas con una tasa del 675 anual y con vencimiento el 11 de febrero del 2010
Poacuteliza de acumulacioacuten a 91 diacuteas plazo con una tasa del 675 anual y con vencimiento el 28 de enero del 2010
Poacuteliza de acumulacioacuten a 95 diacuteas con una tasa del 675 anual y con vencimiento el 8 de marzo de 2010
Banco Solidario SA Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa del 8 anual y con vencimiento el 9 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 95 diacuteas plazo con una tasa del 8 anual y con vencimiento el 11 de enero del 2010
Certificado de depoacutesito a 98 diacuteas plazo con una tasa del 8 anual y con vencimiento el 11 de enero del 2010
80740
223713
210413
165537
101763
411604
100000
75000
Pasan 1368770
2009
17
bull bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull
bull bull bull
bull bull ESPOL Fondo Complementariobull
Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31 200~
bullbull Vienen
bull Banco de MM Jaramillo Arteaga SA Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 4 de febrero del 2010
bullbull Certificado de depoacutesito a 110 diacuteas plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 25 de enero del 2010
Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una
bull
tasa del 680 anual y con vencimiento el 25 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento eL 10 de febrero del 2010
bull Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una
bull tasa deL 680 anual y con vencimiento el 2 de marzo deL 2010
bull Banco de Machala
bull Corresponde a un depoacutesito a plazo a 30 diacuteas con una tasa deL 450 anual y con vencimiento
bull el 6 de enero deL 2010
bull Banco Amazonas SA
Certificado de depoacutesito a 98 diacuteas pLazo con una tasa deL 750 anuaL y con vencimiento el1 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 100 diacuteas pLazo con una tasa del 750 anual y con vencimiento el 17 de febrero del 2010
bull
1368770
514195
207180
75000
60000
61062
132571
430000
209644
bull bull
Pasan 3058422bull 18
bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull bull bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares) bullbull Antildeo terminado en Diciembre 31 2009bull
Vienen 3058422
Certificado de depoacutesito a 98 diacuteas plazo con una tasa del 750 anual y con vencimiento el 17 de febrero del 2010 173248
Certificado de depoacutesito a 110 diacuteas plazo con una tasa del 790 anual y con vencimiento el 26 de enero del 2010 116743
Certificado de depoacutesito a 98 diacuteas plazo con una tasa del 750 anual y con vencimiento eL 22 de febrero del 2010 52174
Certificado de depoacutesito a 99 diacuteas plazo con una tasa del 790 anual y con vencimiento el 19 de enero del 2010 42603
Banco Unibanco SA Certificado de depoacutesito a 93 diacuteas pLazo con una tasa del 7 anuaL y con vencimiento el 10 de marzo del 2010 197432
Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa deL 7 anual y con vencimiento el 11 de febrero del 2010 158810
bull Certificado de depoacutesito a 94 diacuteas plazo con una
bull tasa del 7 anual y con vencimiento el 25 de marzo del 2010 103933
Certificado de depoacutesito a 108 diacuteas plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 18 de enero del 2010 103870bull- Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa deL 7 anuaL y con vencimiento el 18 de marzo del 2010 100000
bullbull Pasan 4107235
19
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerradp
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31
Vienen 4107235
Certificado de depoacutesito a 92 dias plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 25 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 94 dias plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 1 de abril del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 dias plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 4 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 97 dias plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 24 de marzo del 2010
Banco Procreacutedit SA Depoacutesito a plazo a 104 dias con una tasa del 680 anual y con vencimiento el 13 de enero del 2010
Banco Territorial SA Certificado de depoacutesito a 97 dias plazo con una tasa del 890 anual y con vencimiento el 1 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 dias plazo con una tasa del 890 anual y con vencimiento el 4 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 dias plazo con una tasa del 890 anual y con vencimiento el 4 de febrero del 2010
81513
53930
51922
50000
152616
115728
59822
45658
Pasan 4718424
2009
20
bull bull
=shyt ~
t
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
bullbullt
-
bull
bullbullbullbull
bullbull bullbull bullbullbull bullbull bullbull bullbull
bullbullbull bulllit
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31
Vienen
Banco Capital SA Certificado de depoacutesito a 105 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 1 de abril del 2010
Certificado de depoacutesito a 93 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 26 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 23 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 11 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con venci miento el 15 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 96 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 22 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 95 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 4 de enero del 2010
Certificado de depoacutesito a 107 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 20 de enero del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 6 de enero del 2010
Pasan 5807095
4718424
250000
208167
111951
111902
106126
86277
75594
75000
63654
2009
21
bull bull
bull
bullbullbullbull
bullbullbullbullbull
bullbullbull
bullbull 8
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
Vienen 5807095
Certificado de depoacutesito a 95 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 22 de marzo del 2010 54956
Banco del Pacifico SA Reepo a 5 dias con vencimiento el 04 de enero del 2010 con una tasa del 25 350000
bull 6212051
Menos provisioacuten por valuacioacuten de inversiones 1 208
bull 6210843
El movimiento de la provisioacuten por valuacioacuten de inversiones fue como sigue
bullbullbullbullbullbullbullbullbullbullbull
2009bull Saldo inicial 2924 Recuperaciones (1716)
Saldo final 1208
bull 22
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerradp
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
C Cartera de Un resumen de esta cuenta fue como sigue creacuteditos
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
Cartera de creacutedito a corto plazo Escuela Superior Politeacutecnica del Litoral (1 ) 6079 Trabajadores y obreros (2) 66170 Docentes (2) 39875
112124
Cartera de creacutedito a largo plazo Trabajadores (2) 6862190 Docentes (2) 4873412 Escuela Superior Politeacutecnica del Litoral (3) 400242 Caja de Ahorro Trabajadores (4) 23065 Asociacioacuten de Profesores de la ESPOL (APESPOL) (5) 8697 Jubilados (2) 8041 Docentes no participes 1911
12177558
12289682
El Fondo ha otorgado creacuteditos con una tasa del 11 de intereacutes anual
Mediante oficio No INSS-2006-457 del 14 de julio del 2006 la Superintendencia de Bancos y Seguros del Ecuador manifestoacute que los fondos previsionales cerrados estaacuten prohibidos de otorgar creacuteditos bajo cualquier modalidad a personas naturales o juriacutedicas que no sean participes del Fondo Asi tambieacuten dispone que en el caso de existir preacutestamos ya concedidos el Fondo deberaacute mantener los teacuterminos contractuales bajo los cuales fueron otorgados dichos creacuteditos hasta su recuperacioacuten total
Al 31 de diciembre del 2009 el Fondo no ha determinado provisioacuten para cartera incobrable
(1) Corresponde a preacutestamos otorgados a trabajadores y obreros a traveacutes de la ESPOL lt
23
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bullbull bullbull bullbull bulle
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
(2) Corresponde a preacutestamos otorgados a docentes personal=- administrativo y jubilado principalmente para adquisicioacuten de vivienda
(3) Corresponden a preacutestamos entregados a facultades y programas de la ESPOL e incluye principalmente preacutestamos al Instituto de Ciencias Humaniacutesticas y Econoacutemicas (lCHE) por 209275 y al Instituto de Ciencias Matemaacuteticas por 164073
(4) Preacutestamos entregados a la Caja de Ahorro de Trabajadores para que sean otorgados a los empleados administrativos relacionadqs a este organismo
(5) Preacutestamos entregados a la APESPOL (Asociacioacuten de profesores de la ESPOL) para que sean otorgados a sus docentes asociados
D Cuentas por Un resumen de esta cuenta fue como sigue cobrar
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
ESPOL (1 ) 209569 Bancos en liquidacioacuten (2) 82065 Intereses en inversiones 53274 Anticipo a proveedores 6870 Anticipo a empleados 37220 Otras 9151
398149 Menos provisioacuten acumulada para cuentas por
cobrar 82065
316084
bull (1 ) Corresponde a valores de hasta el antildeo 2008 pendientes de recibir de la ESPOL por aportaciones mensuales y cuotas de preacutestamos Estos valores son descontados por la ESPOL de los sueldos y pensiones mensuales personal docente y administrativo activo y jubilado
bullbulle
24
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
-E Inversiones
permanentes
F Cuentas por pagar
ESPOL Fondo Complementarioacute Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares) e
(2) Corresponde a una inversioacuten que se realizoacute en eL Fondo Visioacuten deL Banco Popular S A por 31706 Y un certificado financiero en el Previsora International Bank con un valor nominal de 49258 el cual fue recibido en mayo del 2000 como pago de deudas Actualmente estas instituciones financieras se encuentran en proceso de liquidacioacuten En el 2009 eL Fondo ha constituido una provisioacuten por la totalidad del vaLor de estas inversiones
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Diciembre 31 2009
Acciones-costo (1 ) 16000 Aportes para futuro aumento 72882 Valor patrimonial proporcional 1038
89920
(1 ) Corresponde aL 20 de participacioacuten en el capitaL de La compantildeia Meriza SA
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
ESPOL (1) Provisiones para remuneraciones Aporte por pagar retirados Valores por liquidar Cuentas por pagar caja ahorro Retenciones por pagar SRI Otras
233871 17981 13581 16491 6531 2105 6288
296848
(1) Incluye principalmente cuentas por pagar a Espol originadas por la liquidacioacuten efectuada de los bonos gLobal 2012 acogiendo lo descrito en la resolucioacuten adoptada por el Consejo Politeacutecnico el 19 de mayo del 2009 que indica lo siguiente
25
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
=shy(t
ESPOL Fondo Complementario
=shy Previsional Cerrado
=shyNotas a los Estados Financieros
bullbull=shy
(Expresadas en doacutelares)
bull El 14 de diciembre del 2000 la Espol realizoacute la compra de 536000 en bonos global 2012 que fueron distribuidos 201000 para el Fondo Malecoacuten y 335000 para el Fondo de Jubilacioacuten
bull bull El ex centro de prestaciones de servIcIos adquirioacute
igualmente bonos 2012 por 170000 con lo cual se totalizoacute un valor de 706000 que quedaron en custodia del Banco Central
bull El 22 de diciembre del 2004 se autorizoacute al Banco Central transferi r 201000 del total de bonos 2012 para que queden en custodia de Decevale quedando en custodia del Banco Central los restantes 505000
bull Con fecha 18 de mayo del 2006 el estado recomproacute a los tenedores el 5920 por cuyo concepto el Banco Central depositoacute en cuentas del Fondo de Jubilacioacuten el valor de 328976 correspondiente a 298960 del valor nominal y 30016 a intereses El depoacutesito recibido fue considerado como ingreso producto de la venta de las inversiones realizadas por el Fondo de Jubilacioacuten cuando solamente le correspondiacutea por concepto de capital 198320 Y la parte proporcional de los intereses equivalente a la participacioacuten en la propiedad de los bonos
bull Con fecha 14 de mayo del 2009 el rector de la Espol aceptoacute la invitacioacuten del Presidente de la Repuacuteblica del Ecuador para la venta del valor nominal de los 206040 con una rendicioacuten del 35 lo cual generoacute una peacuterdida de 133926 motivo por el cual el Fondo de Jubilacioacuten reconoce un gasto por rendicioacuten efectuada de bonos globales 2012 el valor de 88842 en funcioacuten de su proporcionalidad asiacute como 127300 de cuentas por pagar a Espolo
bull El valor reconocido como gasto difiere en 6017 debido a que este fue reconocido como tal en el antildeo 2006
26
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bullbullbullbullbull$
G Aportes
bullI
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Personal en Servicio Activo Docentes Administrativos
(1 ) 6201609 3165712
Jubilados Docentes Administrativos
(2) 977967 874318
Aportes ESPOL Docentes Administrativos
(3) 575013 389077
Aporte de Docentes retirados 84515
Aportes recibidos del proyecto Ancoacuten (4) 2000000
14268211
(1) Corresponde a los aportes acumulados realizados por el personal docente y administrativo que labora para la ESPOL los cuales se descuentan de sus sueldos mensuales y beneficios de acuerdo con lo que estipuLa el articulo 12 del estatuto del Fondo
(2) Corresponde a los aportes acumulados reaLizados por el personal docente y administrativo jubilado de la ESPOL los cuales se descuentan de sus pensiones jubilares mensuales y de sus beneficios de acuerdo con lo que estipula el articulo 12 del estatuto del Fondo
(3) Corresponde a los aportes que la ESPOL hace a favor del personal docente y administrativo activo de acuerdo con lo que estipula el articulo 12 del estatuto del Fondo
2009
27
bull bull bull bull
t
=shy ESPOL Fondo Com plementario
=shy=shyt ~
=shy
bullbull =shy
=shy
bullbullbullbullbull
bullbull
bullbullbullbull
bullbullbull
bullbull =shy
H Rendimientos acumulados
l Intereses ganados
J Pago de pensiones a jubilados
bull
Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
(4) Corresponde a aportes recibidos del Proyecto Ancoacuten que la ESPOL ejecuta en la peniacutensula de Santa Elena este aporte no se distribuye entre sus participes y tienen como propoacutesito fortalecer actuarialmente al Fondo Este aporte se concedioacute hasta el periodo 2007 de acuerdo a la Resolucioacuten No 03-12-351 del 29 de diciembre del 2003 emitida por Consejo Politeacutecnico de la ESPOL
Corresponde al exceso de los ingresos sobre los gastos que se han obtenido desde hace varios periodos Estos rendimientos son distribuidos anualmente en la cuenta contable de cada partiacutecipe del Fondo en base a su porcentaje de participacioacuten
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Cartera de creacutedito 1208316 Inversiones 439877
1648193
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Personal docente 487184 PersonaL administrativo 348159
835343
2009
2009
28
bull bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull bull bull bull bull
8
bull ~
=shy~
8
bull ~
--bullbull
bullbullbull
K Aportes Espol
bullla
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
El 7 de diciembre del 2009 se suscribe el Decreto Ejecutivo N 172 en eL que se estabLece que Los ex servidores puacutebLicos o jubilados de las entidades del sector puacuteblico que hasta el 31 de diciembre de 2008 venian percibiendo una pensioacuten jubilar ya sea de los fondos privados de jubilacioacuten complementaria o de cesantiacutea bajo cualquier denominacioacuten que eacutestos tuvieren o directamente del presupuesto institucional pasaraacuten a percibir una transferencia mensual directa unilateral y vitalicia con fines de asistencia social y solidaria en adelante transferencia solidaria con cargo a su respectivo presupuesto institucional o Presupuesto General del Estado de ser el caso en los montos y con lasmiddot limitaciones establecidos en este Decreto Este Decreto tiene vigencia a partir del 1 de enero del 2009
Para el caso de las pensiones que no superaban un salario baacutesico unificado se reconoceraacute el 100 de dicha pensioacuten jubilar
Para aquellas pensiones jubilares superiores a un salario baacutesico unificado e inferiores a una canasta baacutesica familiar la transferencia solidaria seraacute el valor equivalente a un salario baacutesico unificado maacutes el monto correspondiente al 70 de la diferencia entre el valor de la pensioacuten jubilar y el salario baacutesico unificado
En los casos que la pensioacuten jubilar supere la canasta baacutesica familiar la transferencia solidaria se limitaraacute a un salario baacutesico unificado maacutes el 70 de la diferencia entre la canasta baacutesica familiar y el salario baacutesico unificado
Al 31 de diciembre deL 2009 Espol Fondo Complementario Previsional Cerrado ha determinado 286629 por concepto de la transferencia solidaria estipulada en el decreto 172 la misma que hasta la fecha de este informe no ha sido registrada contablemente
bull El 24 de octubre del 2008 se suscribe el Decreto Ejecutivo No 1406 en el que se indica que a partir del 1 de enero del 2009 no se egresaraacute a titulo alguno recursos del Presupuesto General del Estado destinados a financiar Fondos de Jubilacioacuten Patronal de entidades del sector puacuteblico
29
bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull bull
bull ~
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Finanderos
(Expresadas en doacutelares)
bull bull bull El 19 de diciembre deL 2008 se emite eL Decreto Ejecutivo No
1493 en eL que se reforma eL decreto 1406 especificando que bull no se egresaraacute recursos del Presupuesto GeneraL del Estado destinados a financiar Fondos Privados de Jubilacioacuten CompLementaria bajo cuaLquier nombre o denominacioacuten de entidades deL sector puacuteblico
bull EL 25 de marzo del 2009 se pubLica eL Decreto Ejecutivo No 1647 en eL que se exceptuacutea de Los decretos 1406 y 1493 anteriores a Los ex empleados de las instituciones puacuteblicas que sean beneficiarios de Los Fondos de Jubilacioacuten Complementaria cuya pensioacuten no sea superior a un salario baacutesico unificado
bull El 15 de abril deL 2009 se emite el Decreto Ejecutivo No 1675 mediante el cual se reforma el decreto 1647 indicando que para el caso de los beneficiarios sentildeaLados en el decreto 1647 qu~ reciban maacutes de un salario baacutesico unificado el aporte patronal de las instituciones del Estado seraacute en el monto correspondiente a sufragar el 70 de la diferencia entre el vaLor de la pensioacuten jubilar complementaria y el salario baacutesico unificado Si la pensioacuten es superior a la canasta baacutesica el aporte estatal se limitaraacute al 70 de la diferencia entre eacutesta y salario baacutesico unificado
bullbull bullbull a
bull El21 de abril del 2009 se suscribe el Decreto Ejecutivo No 1684 en el que se establece que mientras la Ley no disponga lo contrario los Decretos No 1406 1493 1647 Y 1675 no son aplicables a todos aquellos fondos de jubilacioacuten que hubieren sido creados por Ley
Hasta el 31 de diciembre deL 2008 eL Fondo recibioacute como aporte de la ESPOL el 5 del sueldo baacutesico de cada docente beneficiario a y por cada empLeado y trabajador beneficiario el equivalente al sueldo baacutesico que estuvo vigente al 31 de diciembre del 2003 A partir del antildeo 2009 y hasta la fecha de este informe el Fondo nobulla ha recibido aportes por este concepto
bulla
30
bull bull bull bull
~ ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
)t Notas a los Estados Financierosbullti (Expresadas en doacutelares)
=shyL Eventos Entre el 31 de diciembre del 2009 y la fecha de preparacioacuten de este
subsecuentes informe (24 de junio del 2010) no se han producido eventos que eh opinioacuten de la Administracioacuten del Fondo pudieran tener un efecto importante sobre los estados financieros
bull ~
~
rt tt lt
ta a ~
a a ~
a 3 3 3 3 a a a a
31 ~
bullbullbullbullbullbullbullbull Diciembre 31 2009
bullbull Activos
Efectivo en caja y bancos
bull Inversiones Cartera de creacuteditos
bull Cuentas por cobrar
bull Mobiliarios y equipos Inversiones permanentes Gastos pasados por anticipado
bullbull 191042230
bullbull Pasivos y patrimonio de los participes
Pasivos Cuentas por pasar (Nota F) 296848
bullbull Patrimonio de los participes Aportes Rendimientos acumulados bull (Nota H) 4539164
bull Total patrimonio de los participes 18807375
bullbullbullbullbullbullbullbullbullbullbullbull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Balance General o
(Expresado en doacutelares)
(Nota A) 187060~
(Nota B) 6210843 (Nota C) 12289682 (Nota D) 316084
10236 (Nota E) 89920
398
(Nota G ) 14268211
Ver polfticas de contabilidad significativas y notas a los estados financieros
4
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull =shy
bull
bullbull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Estado de ResuItados
(Expresado en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31
Ingresos Intereses ganados Otros ingresos
(Nota 1) 1648193 4448
TotaL ingresos 1652641
Gastos Administrativos Pago de pensiones a jubilados Provisioacuten cuentas incobrabLes Rendicioacuten efectuada bonos globales Financieros Otros
142015 (Nota J) 835343 (Nota O) 82065 (Nota F) 82825
12723 2289
Total gastos
Rendimiento neto
bull 1157260
495381
Ver politicas de contabilidad significativas y notas a los estados financieros
2009
5
bull bull
bull bull
=shybullbullbullbullbullbull Antildeo terminado en Diciembre 31 200~
bullbull Aportes (Nota G)
Saldo inicial 12449049 Aportes del periacuteodo 1876588
bull Liquidacioacuten de participes (47329) Ajustes (10097)
bull Saldo final 14268211
bull Rendimientos acumulados (Nota H)
bull Saldo inicial 4056867 Liquidacioacuten de participes (13084) Rendimiento neto 495381
bull Saldo final 4539164
Total patrimonio de los participes 18807375bull bullbullbullbullbullbullbullbullbullbullbulltbullbull
ESPOL Fondo Com plementario Previsional Cerrado
Estado de Evolucioacuten del Patrimonio
(Expresado en doacutelares)
Ver poliacuteticas de contabilidad significativas y notas a los estados financieros
6
bull bull
bull bull ESPOL Fondo Complementario bull bull
Previsional Cerrado
bull Estado de Flujos de Efectivo
bull (Expresado en doacutelares) bull
bullbull 2009
bull 1857875 (36612)
bull (835343)
(12280)bull shy
bull 973640
bull (501463)
bull (2207211 )
(5205)
bull (2713879)
bullbull 187658amp
bull 1 876588
bullbull 136349 50711
bull 187060
bullbullbullbullbullbullbull bull Ver poliacuteticas de contabilidad significativas bull bull
y notas a los estados financieros
Antildeo terrninado en Diciembre 31
Flujos de efectivo por las actividades de operacioacuten Intereses ganados Efectivo pagado a proveedores y otros Pensiones pagadas a jubilados Otros ingresos
Efectivo neto provisto por las actividades de operacioacuten
Flujos de efectivo por las actividades de inversioacuten Aumentos en inversiones Aumento en cartera de creacutedito Adquisicioacuten de mobiliario y equipo
Efectivo neto utilizado en actividades de inversioacuten
Flujos de efectivo por las actividades de financiamiento Aportes recibidos por participes
Efectivo neto provisto por las actividades de financiamiento
Aumento neto de efectivo en caja y bancos Efectivo en caja y bancos al inicio del antildeo
Efectivo en caja y bancos al final del antildeo
7
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull bull bull bull bull
ESPOl Fondo Complementario Previsional Cerrado
bull Conciliacioacuten del Rendimiento Neto con el Efectivo Neto
bull Provisto por las Actividades de Operacioacuten
(Expresada en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
Rendimiento neto 495381
Ajustes para conciliar el Rendimiento neto provisto por las actividades de operacioacuten
Provisioacuten para cuentas por cobrar 82065 Recuperacioacuten de provisioacuten por vaLoracioacuten de inversiones (1716) Depreciacioacuten de mobiliario y equipo 2289 Pagos a participes retirados (37592) Peacuterdida en rendicioacuten efectuada en bonos gLobaLes 82825
Cambios en activos y pasivos operativos Disminucioacuten en cuentas por cobrar 247274 (Aumento) en gastos pagados por adeLantado (130) Aumento en cuentas por pagar 103244
bull Efectivo neto provisto por Las actividades de operacioacuten 973640
bull ACTIVIDADES DE OPERACiOacuteN INVERSiOacuteN Y FINANCIAMIENTO QUE SE REALIZARON SIN
bull DESEMBOLSOS DE EFECTIVO bull
bull AL 31 de diciembre deL 2009 el Fondo disminuyoacute cartera de creacutedito en 22821 y disminuyoacute
bull Los aportes y rendimientos de Los participes en 19600 y 3221 respectivamente por concepto de compensacioacuten de saLdos con participes retirados
Al 31 de diciembre del 2009 el Fondo disminuyoacute cuentas por cobrar y aportes en 10097 por concepto de ajuste patrimonial
bull Ver polfticas de contabilidad significativas
y notas a los estados financieros 8
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull ESPOL Fondo Complementario
Previsi ona I Cerrado
Poliacuteticas de Contabilidad Significativas
Descripcioacuten del negocio
bullbull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado tiene un patrimonio autoacutenomo es de caraacutecter privado de beneficio social y sin fines de lucro con domicilio en la ciudad de Guayaquil Sus actividades se rigen por la Ley de Seguridad Social las Resoluciones que expida la Superintendencia de Bancos y Seguros del Ecuador y por su estatuto El Fondo se inicioacute como un Fondo de Jubilacioacuten Complementario en beneficio del personal docente y administrativo de la ESPOL cuyo reglamento fue aprobado por el Consejo Politeacutecnico mediante resolucioacuten 8811099 de noviembre de 1988
El 16 de septiembre del 2004 la Superintendencia de Bancos y Seguroacutes del Ecuador emitioacute la resolucioacuten SBS-2004-0740 en la cual se determinan las Normas para el registro constitucioacuten organizacioacuten funcionamiento y liquidacioacuten de los fondos complementarios previsionales cerrados Para cumplir con esta resolucioacuten el Fondo inicioacute el proceso para su registro en dicho Organismo de Control y asi constituirse como un organismo independiente Mediante resolucioacuten SBS-2005-0623 emitida el 24 de octubre del 2005 la Superintendencia de Bancos y Seguros del Ecuador aproboacute el estatuto del Fondo y otorgoacute el registro respectivo
El objeto social del Fondo es
a Otorgar a los participes la pensioacuten jubilar complementaria en el monto y de acuerdo con las normas establecidas en el estatuto
b Realizar inversiones de acuerdo con la politica general delineada por el Consejo Administrativo y ejecutada a traveacutes del Comiteacute de Inversiones
c Otorgar operaciones de creacutedito a favor de los participes en sujecioacuten a las politicas y procedimientos aprobados por el Consejo de Administracioacuten y previa calificacioacuten de los beneficiarios por la Comisioacuten de Prestaciones seguacuten los requisitos establecidos en el Reglamento que se dictare
d Otorgar a los participes las demaacutes prestaciones que se contemplan en este Estatuto y que resolviere el Consejo de Administracioacuten
e Los otros sentildealados en la Constitucioacuten Politica de la Repuacuteblica del Ecuador y en la ley de Seguridad Social
9
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull ESPOL Fondo Complementario
Previsional Cerrado
Politicas de Contabilidad Significativas
El plazo de duracioacuten del Fondo es indeterminado y su disolucioacuten y liquidacioacuten se efectuaraacute de acuerdo con la ley las disposiciones que para el efecto expida la Superintendencia de Bancos y Seguros del Ecuador y su estatuto
El Fondo es administrado privadamente seguacuten lo establecido en su estatuto bajo el reacutegimen de beneficio definido con un sistema de financiamiento de reparto o capitalizacioacuten en que la prestacioacuten puede ser fija o variable
Pensioacuten jubilar complementaria
Las prestaciones por contingencia de invalidez vejez y muerte que entrega el fondo a favor de sus participes se denomina Pensioacuten Jubilar Complementaria (PJC) constituida por un valor monetario a favor de los profesores empleados y trabajadores con nombramiento que hayan aportado o aporten al mismo Este valor sumado al pago mensual por jubilacioacuten otorgado por el Instituto Ecuatoriano de Seguridad Social (IESS) daraacute un total igual a La remuneracioacuten mensual a las asignaciones complementarias de la ley y a las bonificaciones que concede la ESPOL trataacutendose de profesores y a la remuneracioacuten mensual unificada y a las asignaciones complementarias de ley trataacutendose de los empleados y trabajadores como si tales profesores empleados y trabajadores estuvieran en servicio activo
Los beneficios del Fondo se entienden concedidos durante la vida del titular o hasta un maacuteximo de 30 antildeos contados a partir de la fecha de jubilacioacuten y en eL caso de fallecimiento del participe antes de este tiempo este beneficio se extiende a favor de sus herederos (coacutenyuge sobreviviente mientras permanezca soltero e hijos solteros de hasta 25 antildeos de edad o hijos con invalidez total) por el tiempo que faltare hasta completar 30 antildeos
Los participes para tener derecho a la Pensioacuten Jubilar Complementaria deberaacuten cumplir con los siguientes requisitos
a Un miacutenimo de 20 antildeos de servicios en La ESPOL y haber aportado un miacutenimo de 15 antildeos al Fondo y
b Un miacutenimo de 60 antildeos de edad
Devolucioacuten de valores aportados
Podraacuten solicitar devoluciones de Los valores aportados
a En caso de fallecimiento de un participe que tenga menos de 20 antildeos de aportacioacuten a traveacutes de sus herederos legales
10
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull
bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Polfticas de Contabilidad Significativas
b En caso de fallecimiento del participe que tenga 20 o maacutes antildeos de aportaciones y que no tenga coacutenyuge sobreviviente ni hijos solteros menores de 25 antildeos ni hijos con invalidez total y permanente a traveacutes de sus herederos legales
c En caso de separacioacuten definitiva de la institucioacuten del partiacutecipe
d A peticioacuten del partiacutecipe despueacutes de haber permanecido 20 antildeos
Aportes de los participes
El financiamiento del Fondo proviene de
a Aportes de la ESPOL equivalente al 5 del monto del sueldo baacutesico de cada docente beneficiario y del valor equivalente al sueldo baacutesico que estuvo vigente hasta el 31 de diciembre del 2003 de cada empleado y trabajador beneficiario hasta el antildeo 2008
b Aportes del personal docente activo el cual corresponde al 12 de la remuneracioacuten mensual que comprende el sueldo baacutesico bonificacioacuten por antiguumledad bonificacioacuten acadeacutemica bonificacioacuten por tiacutetulo subsidio a la educacioacuten y subsidio familiar Adicionalmente aportaraacuten el 12 del deacutecimo tercer sueldo y de los beneficios extras de los meses de enero marzo julio y octubre
c Aportes de los empleados y trabajadores activos el cual corresponde al 12 de la remuneracioacuten mensual unificada Ademaacutes aportaraacuten del 12 del deacutecimo tercer sueldo
d Aportes del personal jubilado (docente y administrativo) el cual corresponde al 12 de su pensioacuten mensual y de su deacutecimo tercer sueldo beneficios extras sobresueldos y bono vacacional En forma adicional los profesores jubilados tambieacuten aportaraacuten el 12 de sus pensiones mensuales deacutecimo tercer sueldo beneficios extras de enero marzo julio y octubre hasta completar el nuacutemero de antildeos y meses no aportados en base a los cuales se jubilaron y el personal administrativo aportaraacute el 12 de sus pensiones mensuales y deacutecimo tercer sueldo hasta completar el nuacutemero de antildeos y meses no aportados en base a los cuales ~e jubilaron
e Las aportaciones que en forma extraordinaria efectuara la ESPOL
f Las que provengan de donaciones de personas naturales o juriacutedicas nacionales o extranjeras a cualquier titulo y
bull 11
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull
Bases de presentacioacuten
ESPOL Fondo Com plementario
Previsional Cerrado
Politicas de Contabilidad Significativas
g Las que se originen en cualquier otra operacioacuten activa o pasivordf que el Fondo pueda realizar de acuerdo con la Ley y el estatuto
Luego del cambio a la remuneracioacuten unificada en el antildeo 2004 (administrativo) y 2008 (docente) las personas que ingresan al Fondo aportan sobre la remuneracioacuten baacutesica unificada
El Fondo mantiene sus registros contables en doacutelares
La Superintendencia de Bancos y Seguros del Ecuador auacuten no ha definido principios y praacutecticas contables que deben aplicar los fondos complementarios previsionales cerrados en la elaboracioacuten de sus estados financieros En razoacuten de esto las poliacuteticas de contabilidad que sigue el Fondo estaacuten de acuerdo con los principios y praacutecticas de contabilidad establecidos en el Ecuador las cuales requieren que la gerencia efectuacutee ciertas estimaciones y utilice ciertos supuestos que afectan las cifras reportadas de activos y pasivos la revelacioacuten de contingencias activas y pasivas a la fecha de los estados financieros asi como las cifras reportadas de ingresos y gastos durante el periacuteodo corriente La estimacioacuten maacutes significativa en relacioacuten con los estados financieros adjuntos se refiere a la provisioacuten para cuentas incobrables depreciacioacuten de mobiliario y equipo y recuperacioacuten de valoracioacuten de inversiones Aun cuando pueden llegar a diferir de su efecto final la Administracioacuten del Fondo considera que las estimaciones y supuestos utilizados fueron los adecuados en las circunstancias
De acuerdo con el arto 305 de la Ley de Seguridad Social publicada en el Registro Oficial No 465 del 30 de noviembre de 2001 se establece que las entidades que integran el Sistema Nacional de Seguridad Social y las personas naturales y juriacutedicas que integran el Sistema de Seguro Privado para su constitucioacuten organizacioacuten actividades funcionamiento y extincioacuten se sujetaraacuten a las disposiciones de dicha Ley a la Ley General de Seguros y su Reglamento a la Ley General de Instituciones Financieras de Sistema y su Reglamento a la L~y Orgaacutenica de Administracioacuten Financiera y Control a la Ley de Mercado de Valores al Coacutedigo de Comercio a la Ley de Compantildeias en forma supletoria y a las normas reglamentarias y resoluciones que para el efecto dicten los organismos de control creados por la Constitucioacuten Poliacutetica de la Repuacuteblica
12
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
e
bulle
bullbull
bull Inversiones
Cartera de creacutedito
bullbull ~
bull bull bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Politicas de Contabilidad Significativas
Del Libro 1 Titulo XI de la Contabilidad Capitulo IV Sometimiento a Principios de Contabilidad Generalmente Aceptados y Las Normas Internacionales de Auditoriacutea Seccioacuten 1 Disposiciones Generales de la Codificacioacuten de ResoLuciones de La Superintendencia de Bancosy Seguros deL Ecuador y de la Junta Bancaria sentildeaLa que las instituciones bajo el controL de la Superintendencia de Bancos y Seguros del Ecuador se someteraacuten y aplicaraacuten las normas contables dispuestas por el organismo de control contenidas en los Cataacutelogos de Cuentas y en lo no previsto por dichos cataacutelogos se aplicaraacuten en su orden Las Normas Ecuatorianas de Contabilidad (NECs) y de no existir normativa en las dos anteriores las Normas InternacionaLes de ContabUidad (NICs) ahora (NIIF) Normas Internacionales de Informacioacuten Financiera
Los depoacutesitos a plazo y reepos se registran al costo de adquisicioacuten el que se aproxima aL valor de mercado Los bonos deL estado se registran a vaLor de mercado de acuerdo a los reportes que emite La BoLsa de VaLores de Quito a traveacutes de su paacutegina web
Las inversiones en acciones se encuentran registradas en base al meacutetodo de participacioacuten que certificoacute la Sociedad receptora de La inversioacuten
El Fondo concede preacutestamos a sus partiacutecipes para los siguientes fines compra de vivienda remodelacioacuten de vivienda compra de terreno compra de vehiacuteculos compra de bienes muebLes compra de deuda emergencia o calamidad domeacutestica y consumos varios
Los creacuteditos se otorgan a una tasa de intereacutes del 11 anuaL Cuando el monto del preacutestamo es de hasta US$10OOO es aprobado por el representante legal del Fondo si el creacutedito es por un monto superior deberaacute ser aprobado por el Comiteacute de Inversiones
1 Preacutestamos por compra o construccioacuten de vivienda
Tienen un plazo maacuteximo de 15 antildeos Para docentes el monto maacuteximo de este tipo de preacutestamos es de US$15OOO o dos veces la cantidad acumulada de los aportes y rendimientos individuales al Fondo En caso de personaL administrativo el monto maacuteximo es de US$BOOO o dos veces la cantidad acumulada de los aportes y rendimientos individuales al Fondo
13
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Politicas de Contabilidad Significativas
2 Preacutestamos para remodelacioacuten de vivienda
El plazo maacuteximo de estos creacuteditos es de 3 antildeos cuando su monto no excede los US$3000 si exceden Los US$3000 Los preacutestamos tendraacuten un plazo maacuteximo de 10 antildeos
Para docentes el monto maacuteximo de este tipo de preacutestamos es de US$15000 o dos veces La cantidad acumuLada de los aportes y rendimientos individuales aL Fondo En caso de personal administrativo el monto maacuteximo es de US$8000 o dos veces la cantidad acumulada de Los aportes y rendimientos individuales al Fondo
3 Preacutestamos por compra de terreno
Estos creacuteditos tienen un plazo maacuteximo de 3 antildeos Para docenteacutes eL monto maacuteximo es de US$15000 o dos veces la cantidad acumulada de Los aportes y rendimientos individuales al Fondo En caso de personal administrativo el monto maacuteximo es de US$8000 o dos veces La cantidad acumuLada de Los aportes y rendimientos individuaLes al Fondo
4 Preacutestamos por compra de vehiacuteculo
Tienen un plazo maacuteximo de 6 antildeos Para docentes y personal administrativo eL monto maacuteximo de este tipo de preacutestamos es de US$10OOO o hasta la cantidad acumuLada de Los aportes y rendimientos individuales aL Fondo
5 Preacutestamos por compra de bienes muebLes
Estos creacuteditos tienen un pLazo maacuteximo de 3 antildeos Para docentes y personaL administrativo eL monto maacuteximo de este tipo de preacutestamos no deberaacute exceder La cantidad acumuLada de Los aportes y rendimientos individuales aL Fondo
6 Preacutestamos por emergencia o caLamidad domeacutestica
Tienen un pLazo maacuteximo de 3 antildeos Para docentes y personaL administrativo el monto maacuteximo de este tipo de preacutestamos es de US$3000 o una vez La cantidad acumuLada de Los aportes y rendimientos individuaLes aL Fondo
14
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bullbull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Poliacuteticas de Contabilidad Significativas
7 Preacutestamos por consumos varios
Tienen un plazo maacuteximo de 3 antildeos Para docentes y personal administrativo el monto maacuteximo de este tipo de preacutestamos es de hasta el 50 de la cantidad acumulada de los aportes y rendimientos individuales al Fondo
8 Preacutestamos por compra de deuda
El monto de estos preacutestamos dependeraacute de las circunstancias de la deuda sin embargo cuando se trate de creacuteditos de hasta US$5000 tendraacuten un plazo maacuteximo de 5 antildeos en caso de que el preacutestamo sea por un monto superior el mismo tendraacute un plazo maacuteximo de 10 antildeos
Mediante sesioacuten del 10 de junio del 2009 el Consejo de Administracioacuten aproboacute las modificaciones a la Politica de preacutestamos para los participes en donde se modifica principalmente los plazos de los preacutestamos detallados a continuacioacuten
Plazos
Para los miembros que tengan menos de 60 antildeos de edad
a) Preacutestamos cuyo monto sea hasta US$5000 6 antildeos plazo
b) Preacutestamos desde US$5001 hasta US$25000 10 antildeos plazo
c) Preacutestamos mayores a US$25001 15 antildeos plazo
Para los miembros que tengan maacutes de 60 antildeos de edad
bull De 61 antildeos hasta 14 antildeos plazo bull De 62 antildeos hasta 13 antildeos plazo bull De 63 antildeos hasta 12 antildeos plazo bull De 64 antildeos hasta 11 antildeos plazo bull De 65 antildeos hasta 10 antildeos plazo bull De 66 antildeos hasta 09 antildeos plazo bull De 67 antildeos hasta 08 antildeos plazo bull De 68 antildeos hasta 07 antildeos plazo bull De 69 antildeos hasta 06 antildeos plazo bull De 70 antildeos hasta 05 antildeos plazo
De 71 antildeos en adelante hasta 4 antildeos plazo y hasta el monto de su aporte y rendimiento individual
15
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
Ingresos y gastos
1
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Politicas de Contabilidad Significativas
Se incluye tambieacuten que los prestatarios de preacutestamos vigentes (realizados con la poliacutetica anterior) podraacuten acogerse a la modificacioacuten por su saldo de capital y por una sola vez por preacutestamo en caso de que asiacute Lo soLicite por escrito aL representante legaL del fondo
Garantiacuteas de creacuteditos
Los preacutestamos seraacuten garantizados con los aportes acumuLados en eL Fondo
En caso de que el Fondo otorgue un preacutestamo por un valor mayor al aporte acumulado de un participe este deberaacute firmar un contrato de preacutestamo o mutuo con un garante solidario que necesariamente debe ser un participe del fondo y que tenga aportes suficientes para cubrir La garantiacutea hasta por el valor de La diferencia entre el valor total del preacutestamo otorgado y la cantidad ahorrada Adicionalmente tendraacute que presentar una poacuteliza de vida por lo menos sobre la diferencia entre eL valor del preacutestamo y la cantidad ahorrada y donde se especifique que el primer beneficiario es el Fondo
Con al acta de sesioacuten del Consejo de Administracioacuten del 10 de junio del 2009 se modificoacute las garantiacuteas En dicha acta se menciona que los preacutestamos seraacuten garantizados por eL vaLor de Los aportes y rendimientos deL prestatario acumuLados en el Fondo multiplicado por 15 veces
Los ingresos y gastos se reconocen por el meacutetodo deL devengado es decir los ingresos cuando se realizan y los gastos cuando se conocen
16
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bullbull
bull A Efectivo en
caja y bancos
B Inversiones
bull
bullbull
bull
bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares) i
Al 31 de diciembre del 2009 corresponde al saldo registrado en la cuenta corriente del Banco del Pacifico SA
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Bonos del Estado con vencimientos semestrales hasta diciembre del 2010
Banco de Guayaquil SA Poacuteliza de acumulacioacuten a 91 diacuteas con una tasa del 675 anual y con vencimiento el 8 de marzo del 2010
Poacuteliza de acumulacioacuten a 91 diacuteas con una tasa del 675 anual y con vencimiento el 11 de febrero del 2010
Poacuteliza de acumulacioacuten a 91 diacuteas plazo con una tasa del 675 anual y con vencimiento el 28 de enero del 2010
Poacuteliza de acumulacioacuten a 95 diacuteas con una tasa del 675 anual y con vencimiento el 8 de marzo de 2010
Banco Solidario SA Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa del 8 anual y con vencimiento el 9 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 95 diacuteas plazo con una tasa del 8 anual y con vencimiento el 11 de enero del 2010
Certificado de depoacutesito a 98 diacuteas plazo con una tasa del 8 anual y con vencimiento el 11 de enero del 2010
80740
223713
210413
165537
101763
411604
100000
75000
Pasan 1368770
2009
17
bull bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull
bull bull bull
bull bull ESPOL Fondo Complementariobull
Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31 200~
bullbull Vienen
bull Banco de MM Jaramillo Arteaga SA Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 4 de febrero del 2010
bullbull Certificado de depoacutesito a 110 diacuteas plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 25 de enero del 2010
Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una
bull
tasa del 680 anual y con vencimiento el 25 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento eL 10 de febrero del 2010
bull Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una
bull tasa deL 680 anual y con vencimiento el 2 de marzo deL 2010
bull Banco de Machala
bull Corresponde a un depoacutesito a plazo a 30 diacuteas con una tasa deL 450 anual y con vencimiento
bull el 6 de enero deL 2010
bull Banco Amazonas SA
Certificado de depoacutesito a 98 diacuteas pLazo con una tasa deL 750 anuaL y con vencimiento el1 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 100 diacuteas pLazo con una tasa del 750 anual y con vencimiento el 17 de febrero del 2010
bull
1368770
514195
207180
75000
60000
61062
132571
430000
209644
bull bull
Pasan 3058422bull 18
bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull bull bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares) bullbull Antildeo terminado en Diciembre 31 2009bull
Vienen 3058422
Certificado de depoacutesito a 98 diacuteas plazo con una tasa del 750 anual y con vencimiento el 17 de febrero del 2010 173248
Certificado de depoacutesito a 110 diacuteas plazo con una tasa del 790 anual y con vencimiento el 26 de enero del 2010 116743
Certificado de depoacutesito a 98 diacuteas plazo con una tasa del 750 anual y con vencimiento eL 22 de febrero del 2010 52174
Certificado de depoacutesito a 99 diacuteas plazo con una tasa del 790 anual y con vencimiento el 19 de enero del 2010 42603
Banco Unibanco SA Certificado de depoacutesito a 93 diacuteas pLazo con una tasa del 7 anuaL y con vencimiento el 10 de marzo del 2010 197432
Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa deL 7 anual y con vencimiento el 11 de febrero del 2010 158810
bull Certificado de depoacutesito a 94 diacuteas plazo con una
bull tasa del 7 anual y con vencimiento el 25 de marzo del 2010 103933
Certificado de depoacutesito a 108 diacuteas plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 18 de enero del 2010 103870bull- Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa deL 7 anuaL y con vencimiento el 18 de marzo del 2010 100000
bullbull Pasan 4107235
19
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerradp
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31
Vienen 4107235
Certificado de depoacutesito a 92 dias plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 25 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 94 dias plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 1 de abril del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 dias plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 4 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 97 dias plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 24 de marzo del 2010
Banco Procreacutedit SA Depoacutesito a plazo a 104 dias con una tasa del 680 anual y con vencimiento el 13 de enero del 2010
Banco Territorial SA Certificado de depoacutesito a 97 dias plazo con una tasa del 890 anual y con vencimiento el 1 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 dias plazo con una tasa del 890 anual y con vencimiento el 4 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 dias plazo con una tasa del 890 anual y con vencimiento el 4 de febrero del 2010
81513
53930
51922
50000
152616
115728
59822
45658
Pasan 4718424
2009
20
bull bull
=shyt ~
t
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
bullbullt
-
bull
bullbullbullbull
bullbull bullbull bullbullbull bullbull bullbull bullbull
bullbullbull bulllit
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31
Vienen
Banco Capital SA Certificado de depoacutesito a 105 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 1 de abril del 2010
Certificado de depoacutesito a 93 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 26 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 23 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 11 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con venci miento el 15 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 96 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 22 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 95 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 4 de enero del 2010
Certificado de depoacutesito a 107 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 20 de enero del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 6 de enero del 2010
Pasan 5807095
4718424
250000
208167
111951
111902
106126
86277
75594
75000
63654
2009
21
bull bull
bull
bullbullbullbull
bullbullbullbullbull
bullbullbull
bullbull 8
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
Vienen 5807095
Certificado de depoacutesito a 95 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 22 de marzo del 2010 54956
Banco del Pacifico SA Reepo a 5 dias con vencimiento el 04 de enero del 2010 con una tasa del 25 350000
bull 6212051
Menos provisioacuten por valuacioacuten de inversiones 1 208
bull 6210843
El movimiento de la provisioacuten por valuacioacuten de inversiones fue como sigue
bullbullbullbullbullbullbullbullbullbullbull
2009bull Saldo inicial 2924 Recuperaciones (1716)
Saldo final 1208
bull 22
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerradp
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
C Cartera de Un resumen de esta cuenta fue como sigue creacuteditos
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
Cartera de creacutedito a corto plazo Escuela Superior Politeacutecnica del Litoral (1 ) 6079 Trabajadores y obreros (2) 66170 Docentes (2) 39875
112124
Cartera de creacutedito a largo plazo Trabajadores (2) 6862190 Docentes (2) 4873412 Escuela Superior Politeacutecnica del Litoral (3) 400242 Caja de Ahorro Trabajadores (4) 23065 Asociacioacuten de Profesores de la ESPOL (APESPOL) (5) 8697 Jubilados (2) 8041 Docentes no participes 1911
12177558
12289682
El Fondo ha otorgado creacuteditos con una tasa del 11 de intereacutes anual
Mediante oficio No INSS-2006-457 del 14 de julio del 2006 la Superintendencia de Bancos y Seguros del Ecuador manifestoacute que los fondos previsionales cerrados estaacuten prohibidos de otorgar creacuteditos bajo cualquier modalidad a personas naturales o juriacutedicas que no sean participes del Fondo Asi tambieacuten dispone que en el caso de existir preacutestamos ya concedidos el Fondo deberaacute mantener los teacuterminos contractuales bajo los cuales fueron otorgados dichos creacuteditos hasta su recuperacioacuten total
Al 31 de diciembre del 2009 el Fondo no ha determinado provisioacuten para cartera incobrable
(1) Corresponde a preacutestamos otorgados a trabajadores y obreros a traveacutes de la ESPOL lt
23
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bullbull bullbull bullbull bulle
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
(2) Corresponde a preacutestamos otorgados a docentes personal=- administrativo y jubilado principalmente para adquisicioacuten de vivienda
(3) Corresponden a preacutestamos entregados a facultades y programas de la ESPOL e incluye principalmente preacutestamos al Instituto de Ciencias Humaniacutesticas y Econoacutemicas (lCHE) por 209275 y al Instituto de Ciencias Matemaacuteticas por 164073
(4) Preacutestamos entregados a la Caja de Ahorro de Trabajadores para que sean otorgados a los empleados administrativos relacionadqs a este organismo
(5) Preacutestamos entregados a la APESPOL (Asociacioacuten de profesores de la ESPOL) para que sean otorgados a sus docentes asociados
D Cuentas por Un resumen de esta cuenta fue como sigue cobrar
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
ESPOL (1 ) 209569 Bancos en liquidacioacuten (2) 82065 Intereses en inversiones 53274 Anticipo a proveedores 6870 Anticipo a empleados 37220 Otras 9151
398149 Menos provisioacuten acumulada para cuentas por
cobrar 82065
316084
bull (1 ) Corresponde a valores de hasta el antildeo 2008 pendientes de recibir de la ESPOL por aportaciones mensuales y cuotas de preacutestamos Estos valores son descontados por la ESPOL de los sueldos y pensiones mensuales personal docente y administrativo activo y jubilado
bullbulle
24
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
-E Inversiones
permanentes
F Cuentas por pagar
ESPOL Fondo Complementarioacute Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares) e
(2) Corresponde a una inversioacuten que se realizoacute en eL Fondo Visioacuten deL Banco Popular S A por 31706 Y un certificado financiero en el Previsora International Bank con un valor nominal de 49258 el cual fue recibido en mayo del 2000 como pago de deudas Actualmente estas instituciones financieras se encuentran en proceso de liquidacioacuten En el 2009 eL Fondo ha constituido una provisioacuten por la totalidad del vaLor de estas inversiones
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Diciembre 31 2009
Acciones-costo (1 ) 16000 Aportes para futuro aumento 72882 Valor patrimonial proporcional 1038
89920
(1 ) Corresponde aL 20 de participacioacuten en el capitaL de La compantildeia Meriza SA
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
ESPOL (1) Provisiones para remuneraciones Aporte por pagar retirados Valores por liquidar Cuentas por pagar caja ahorro Retenciones por pagar SRI Otras
233871 17981 13581 16491 6531 2105 6288
296848
(1) Incluye principalmente cuentas por pagar a Espol originadas por la liquidacioacuten efectuada de los bonos gLobal 2012 acogiendo lo descrito en la resolucioacuten adoptada por el Consejo Politeacutecnico el 19 de mayo del 2009 que indica lo siguiente
25
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
=shy(t
ESPOL Fondo Complementario
=shy Previsional Cerrado
=shyNotas a los Estados Financieros
bullbull=shy
(Expresadas en doacutelares)
bull El 14 de diciembre del 2000 la Espol realizoacute la compra de 536000 en bonos global 2012 que fueron distribuidos 201000 para el Fondo Malecoacuten y 335000 para el Fondo de Jubilacioacuten
bull bull El ex centro de prestaciones de servIcIos adquirioacute
igualmente bonos 2012 por 170000 con lo cual se totalizoacute un valor de 706000 que quedaron en custodia del Banco Central
bull El 22 de diciembre del 2004 se autorizoacute al Banco Central transferi r 201000 del total de bonos 2012 para que queden en custodia de Decevale quedando en custodia del Banco Central los restantes 505000
bull Con fecha 18 de mayo del 2006 el estado recomproacute a los tenedores el 5920 por cuyo concepto el Banco Central depositoacute en cuentas del Fondo de Jubilacioacuten el valor de 328976 correspondiente a 298960 del valor nominal y 30016 a intereses El depoacutesito recibido fue considerado como ingreso producto de la venta de las inversiones realizadas por el Fondo de Jubilacioacuten cuando solamente le correspondiacutea por concepto de capital 198320 Y la parte proporcional de los intereses equivalente a la participacioacuten en la propiedad de los bonos
bull Con fecha 14 de mayo del 2009 el rector de la Espol aceptoacute la invitacioacuten del Presidente de la Repuacuteblica del Ecuador para la venta del valor nominal de los 206040 con una rendicioacuten del 35 lo cual generoacute una peacuterdida de 133926 motivo por el cual el Fondo de Jubilacioacuten reconoce un gasto por rendicioacuten efectuada de bonos globales 2012 el valor de 88842 en funcioacuten de su proporcionalidad asiacute como 127300 de cuentas por pagar a Espolo
bull El valor reconocido como gasto difiere en 6017 debido a que este fue reconocido como tal en el antildeo 2006
26
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bullbullbullbullbull$
G Aportes
bullI
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Personal en Servicio Activo Docentes Administrativos
(1 ) 6201609 3165712
Jubilados Docentes Administrativos
(2) 977967 874318
Aportes ESPOL Docentes Administrativos
(3) 575013 389077
Aporte de Docentes retirados 84515
Aportes recibidos del proyecto Ancoacuten (4) 2000000
14268211
(1) Corresponde a los aportes acumulados realizados por el personal docente y administrativo que labora para la ESPOL los cuales se descuentan de sus sueldos mensuales y beneficios de acuerdo con lo que estipuLa el articulo 12 del estatuto del Fondo
(2) Corresponde a los aportes acumulados reaLizados por el personal docente y administrativo jubilado de la ESPOL los cuales se descuentan de sus pensiones jubilares mensuales y de sus beneficios de acuerdo con lo que estipula el articulo 12 del estatuto del Fondo
(3) Corresponde a los aportes que la ESPOL hace a favor del personal docente y administrativo activo de acuerdo con lo que estipula el articulo 12 del estatuto del Fondo
2009
27
bull bull bull bull
t
=shy ESPOL Fondo Com plementario
=shy=shyt ~
=shy
bullbull =shy
=shy
bullbullbullbullbull
bullbull
bullbullbullbull
bullbullbull
bullbull =shy
H Rendimientos acumulados
l Intereses ganados
J Pago de pensiones a jubilados
bull
Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
(4) Corresponde a aportes recibidos del Proyecto Ancoacuten que la ESPOL ejecuta en la peniacutensula de Santa Elena este aporte no se distribuye entre sus participes y tienen como propoacutesito fortalecer actuarialmente al Fondo Este aporte se concedioacute hasta el periodo 2007 de acuerdo a la Resolucioacuten No 03-12-351 del 29 de diciembre del 2003 emitida por Consejo Politeacutecnico de la ESPOL
Corresponde al exceso de los ingresos sobre los gastos que se han obtenido desde hace varios periodos Estos rendimientos son distribuidos anualmente en la cuenta contable de cada partiacutecipe del Fondo en base a su porcentaje de participacioacuten
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Cartera de creacutedito 1208316 Inversiones 439877
1648193
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Personal docente 487184 PersonaL administrativo 348159
835343
2009
2009
28
bull bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull bull bull bull bull
8
bull ~
=shy~
8
bull ~
--bullbull
bullbullbull
K Aportes Espol
bullla
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
El 7 de diciembre del 2009 se suscribe el Decreto Ejecutivo N 172 en eL que se estabLece que Los ex servidores puacutebLicos o jubilados de las entidades del sector puacuteblico que hasta el 31 de diciembre de 2008 venian percibiendo una pensioacuten jubilar ya sea de los fondos privados de jubilacioacuten complementaria o de cesantiacutea bajo cualquier denominacioacuten que eacutestos tuvieren o directamente del presupuesto institucional pasaraacuten a percibir una transferencia mensual directa unilateral y vitalicia con fines de asistencia social y solidaria en adelante transferencia solidaria con cargo a su respectivo presupuesto institucional o Presupuesto General del Estado de ser el caso en los montos y con lasmiddot limitaciones establecidos en este Decreto Este Decreto tiene vigencia a partir del 1 de enero del 2009
Para el caso de las pensiones que no superaban un salario baacutesico unificado se reconoceraacute el 100 de dicha pensioacuten jubilar
Para aquellas pensiones jubilares superiores a un salario baacutesico unificado e inferiores a una canasta baacutesica familiar la transferencia solidaria seraacute el valor equivalente a un salario baacutesico unificado maacutes el monto correspondiente al 70 de la diferencia entre el valor de la pensioacuten jubilar y el salario baacutesico unificado
En los casos que la pensioacuten jubilar supere la canasta baacutesica familiar la transferencia solidaria se limitaraacute a un salario baacutesico unificado maacutes el 70 de la diferencia entre la canasta baacutesica familiar y el salario baacutesico unificado
Al 31 de diciembre deL 2009 Espol Fondo Complementario Previsional Cerrado ha determinado 286629 por concepto de la transferencia solidaria estipulada en el decreto 172 la misma que hasta la fecha de este informe no ha sido registrada contablemente
bull El 24 de octubre del 2008 se suscribe el Decreto Ejecutivo No 1406 en el que se indica que a partir del 1 de enero del 2009 no se egresaraacute a titulo alguno recursos del Presupuesto General del Estado destinados a financiar Fondos de Jubilacioacuten Patronal de entidades del sector puacuteblico
29
bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull bull
bull ~
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Finanderos
(Expresadas en doacutelares)
bull bull bull El 19 de diciembre deL 2008 se emite eL Decreto Ejecutivo No
1493 en eL que se reforma eL decreto 1406 especificando que bull no se egresaraacute recursos del Presupuesto GeneraL del Estado destinados a financiar Fondos Privados de Jubilacioacuten CompLementaria bajo cuaLquier nombre o denominacioacuten de entidades deL sector puacuteblico
bull EL 25 de marzo del 2009 se pubLica eL Decreto Ejecutivo No 1647 en eL que se exceptuacutea de Los decretos 1406 y 1493 anteriores a Los ex empleados de las instituciones puacuteblicas que sean beneficiarios de Los Fondos de Jubilacioacuten Complementaria cuya pensioacuten no sea superior a un salario baacutesico unificado
bull El 15 de abril deL 2009 se emite el Decreto Ejecutivo No 1675 mediante el cual se reforma el decreto 1647 indicando que para el caso de los beneficiarios sentildeaLados en el decreto 1647 qu~ reciban maacutes de un salario baacutesico unificado el aporte patronal de las instituciones del Estado seraacute en el monto correspondiente a sufragar el 70 de la diferencia entre el vaLor de la pensioacuten jubilar complementaria y el salario baacutesico unificado Si la pensioacuten es superior a la canasta baacutesica el aporte estatal se limitaraacute al 70 de la diferencia entre eacutesta y salario baacutesico unificado
bullbull bullbull a
bull El21 de abril del 2009 se suscribe el Decreto Ejecutivo No 1684 en el que se establece que mientras la Ley no disponga lo contrario los Decretos No 1406 1493 1647 Y 1675 no son aplicables a todos aquellos fondos de jubilacioacuten que hubieren sido creados por Ley
Hasta el 31 de diciembre deL 2008 eL Fondo recibioacute como aporte de la ESPOL el 5 del sueldo baacutesico de cada docente beneficiario a y por cada empLeado y trabajador beneficiario el equivalente al sueldo baacutesico que estuvo vigente al 31 de diciembre del 2003 A partir del antildeo 2009 y hasta la fecha de este informe el Fondo nobulla ha recibido aportes por este concepto
bulla
30
bull bull bull bull
~ ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
)t Notas a los Estados Financierosbullti (Expresadas en doacutelares)
=shyL Eventos Entre el 31 de diciembre del 2009 y la fecha de preparacioacuten de este
subsecuentes informe (24 de junio del 2010) no se han producido eventos que eh opinioacuten de la Administracioacuten del Fondo pudieran tener un efecto importante sobre los estados financieros
bull ~
~
rt tt lt
ta a ~
a a ~
a 3 3 3 3 a a a a
31 ~
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull =shy
bull
bullbull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Estado de ResuItados
(Expresado en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31
Ingresos Intereses ganados Otros ingresos
(Nota 1) 1648193 4448
TotaL ingresos 1652641
Gastos Administrativos Pago de pensiones a jubilados Provisioacuten cuentas incobrabLes Rendicioacuten efectuada bonos globales Financieros Otros
142015 (Nota J) 835343 (Nota O) 82065 (Nota F) 82825
12723 2289
Total gastos
Rendimiento neto
bull 1157260
495381
Ver politicas de contabilidad significativas y notas a los estados financieros
2009
5
bull bull
bull bull
=shybullbullbullbullbullbull Antildeo terminado en Diciembre 31 200~
bullbull Aportes (Nota G)
Saldo inicial 12449049 Aportes del periacuteodo 1876588
bull Liquidacioacuten de participes (47329) Ajustes (10097)
bull Saldo final 14268211
bull Rendimientos acumulados (Nota H)
bull Saldo inicial 4056867 Liquidacioacuten de participes (13084) Rendimiento neto 495381
bull Saldo final 4539164
Total patrimonio de los participes 18807375bull bullbullbullbullbullbullbullbullbullbullbulltbullbull
ESPOL Fondo Com plementario Previsional Cerrado
Estado de Evolucioacuten del Patrimonio
(Expresado en doacutelares)
Ver poliacuteticas de contabilidad significativas y notas a los estados financieros
6
bull bull
bull bull ESPOL Fondo Complementario bull bull
Previsional Cerrado
bull Estado de Flujos de Efectivo
bull (Expresado en doacutelares) bull
bullbull 2009
bull 1857875 (36612)
bull (835343)
(12280)bull shy
bull 973640
bull (501463)
bull (2207211 )
(5205)
bull (2713879)
bullbull 187658amp
bull 1 876588
bullbull 136349 50711
bull 187060
bullbullbullbullbullbullbull bull Ver poliacuteticas de contabilidad significativas bull bull
y notas a los estados financieros
Antildeo terrninado en Diciembre 31
Flujos de efectivo por las actividades de operacioacuten Intereses ganados Efectivo pagado a proveedores y otros Pensiones pagadas a jubilados Otros ingresos
Efectivo neto provisto por las actividades de operacioacuten
Flujos de efectivo por las actividades de inversioacuten Aumentos en inversiones Aumento en cartera de creacutedito Adquisicioacuten de mobiliario y equipo
Efectivo neto utilizado en actividades de inversioacuten
Flujos de efectivo por las actividades de financiamiento Aportes recibidos por participes
Efectivo neto provisto por las actividades de financiamiento
Aumento neto de efectivo en caja y bancos Efectivo en caja y bancos al inicio del antildeo
Efectivo en caja y bancos al final del antildeo
7
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull bull bull bull bull
ESPOl Fondo Complementario Previsional Cerrado
bull Conciliacioacuten del Rendimiento Neto con el Efectivo Neto
bull Provisto por las Actividades de Operacioacuten
(Expresada en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
Rendimiento neto 495381
Ajustes para conciliar el Rendimiento neto provisto por las actividades de operacioacuten
Provisioacuten para cuentas por cobrar 82065 Recuperacioacuten de provisioacuten por vaLoracioacuten de inversiones (1716) Depreciacioacuten de mobiliario y equipo 2289 Pagos a participes retirados (37592) Peacuterdida en rendicioacuten efectuada en bonos gLobaLes 82825
Cambios en activos y pasivos operativos Disminucioacuten en cuentas por cobrar 247274 (Aumento) en gastos pagados por adeLantado (130) Aumento en cuentas por pagar 103244
bull Efectivo neto provisto por Las actividades de operacioacuten 973640
bull ACTIVIDADES DE OPERACiOacuteN INVERSiOacuteN Y FINANCIAMIENTO QUE SE REALIZARON SIN
bull DESEMBOLSOS DE EFECTIVO bull
bull AL 31 de diciembre deL 2009 el Fondo disminuyoacute cartera de creacutedito en 22821 y disminuyoacute
bull Los aportes y rendimientos de Los participes en 19600 y 3221 respectivamente por concepto de compensacioacuten de saLdos con participes retirados
Al 31 de diciembre del 2009 el Fondo disminuyoacute cuentas por cobrar y aportes en 10097 por concepto de ajuste patrimonial
bull Ver polfticas de contabilidad significativas
y notas a los estados financieros 8
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull ESPOL Fondo Complementario
Previsi ona I Cerrado
Poliacuteticas de Contabilidad Significativas
Descripcioacuten del negocio
bullbull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado tiene un patrimonio autoacutenomo es de caraacutecter privado de beneficio social y sin fines de lucro con domicilio en la ciudad de Guayaquil Sus actividades se rigen por la Ley de Seguridad Social las Resoluciones que expida la Superintendencia de Bancos y Seguros del Ecuador y por su estatuto El Fondo se inicioacute como un Fondo de Jubilacioacuten Complementario en beneficio del personal docente y administrativo de la ESPOL cuyo reglamento fue aprobado por el Consejo Politeacutecnico mediante resolucioacuten 8811099 de noviembre de 1988
El 16 de septiembre del 2004 la Superintendencia de Bancos y Seguroacutes del Ecuador emitioacute la resolucioacuten SBS-2004-0740 en la cual se determinan las Normas para el registro constitucioacuten organizacioacuten funcionamiento y liquidacioacuten de los fondos complementarios previsionales cerrados Para cumplir con esta resolucioacuten el Fondo inicioacute el proceso para su registro en dicho Organismo de Control y asi constituirse como un organismo independiente Mediante resolucioacuten SBS-2005-0623 emitida el 24 de octubre del 2005 la Superintendencia de Bancos y Seguros del Ecuador aproboacute el estatuto del Fondo y otorgoacute el registro respectivo
El objeto social del Fondo es
a Otorgar a los participes la pensioacuten jubilar complementaria en el monto y de acuerdo con las normas establecidas en el estatuto
b Realizar inversiones de acuerdo con la politica general delineada por el Consejo Administrativo y ejecutada a traveacutes del Comiteacute de Inversiones
c Otorgar operaciones de creacutedito a favor de los participes en sujecioacuten a las politicas y procedimientos aprobados por el Consejo de Administracioacuten y previa calificacioacuten de los beneficiarios por la Comisioacuten de Prestaciones seguacuten los requisitos establecidos en el Reglamento que se dictare
d Otorgar a los participes las demaacutes prestaciones que se contemplan en este Estatuto y que resolviere el Consejo de Administracioacuten
e Los otros sentildealados en la Constitucioacuten Politica de la Repuacuteblica del Ecuador y en la ley de Seguridad Social
9
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull ESPOL Fondo Complementario
Previsional Cerrado
Politicas de Contabilidad Significativas
El plazo de duracioacuten del Fondo es indeterminado y su disolucioacuten y liquidacioacuten se efectuaraacute de acuerdo con la ley las disposiciones que para el efecto expida la Superintendencia de Bancos y Seguros del Ecuador y su estatuto
El Fondo es administrado privadamente seguacuten lo establecido en su estatuto bajo el reacutegimen de beneficio definido con un sistema de financiamiento de reparto o capitalizacioacuten en que la prestacioacuten puede ser fija o variable
Pensioacuten jubilar complementaria
Las prestaciones por contingencia de invalidez vejez y muerte que entrega el fondo a favor de sus participes se denomina Pensioacuten Jubilar Complementaria (PJC) constituida por un valor monetario a favor de los profesores empleados y trabajadores con nombramiento que hayan aportado o aporten al mismo Este valor sumado al pago mensual por jubilacioacuten otorgado por el Instituto Ecuatoriano de Seguridad Social (IESS) daraacute un total igual a La remuneracioacuten mensual a las asignaciones complementarias de la ley y a las bonificaciones que concede la ESPOL trataacutendose de profesores y a la remuneracioacuten mensual unificada y a las asignaciones complementarias de ley trataacutendose de los empleados y trabajadores como si tales profesores empleados y trabajadores estuvieran en servicio activo
Los beneficios del Fondo se entienden concedidos durante la vida del titular o hasta un maacuteximo de 30 antildeos contados a partir de la fecha de jubilacioacuten y en eL caso de fallecimiento del participe antes de este tiempo este beneficio se extiende a favor de sus herederos (coacutenyuge sobreviviente mientras permanezca soltero e hijos solteros de hasta 25 antildeos de edad o hijos con invalidez total) por el tiempo que faltare hasta completar 30 antildeos
Los participes para tener derecho a la Pensioacuten Jubilar Complementaria deberaacuten cumplir con los siguientes requisitos
a Un miacutenimo de 20 antildeos de servicios en La ESPOL y haber aportado un miacutenimo de 15 antildeos al Fondo y
b Un miacutenimo de 60 antildeos de edad
Devolucioacuten de valores aportados
Podraacuten solicitar devoluciones de Los valores aportados
a En caso de fallecimiento de un participe que tenga menos de 20 antildeos de aportacioacuten a traveacutes de sus herederos legales
10
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull
bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Polfticas de Contabilidad Significativas
b En caso de fallecimiento del participe que tenga 20 o maacutes antildeos de aportaciones y que no tenga coacutenyuge sobreviviente ni hijos solteros menores de 25 antildeos ni hijos con invalidez total y permanente a traveacutes de sus herederos legales
c En caso de separacioacuten definitiva de la institucioacuten del partiacutecipe
d A peticioacuten del partiacutecipe despueacutes de haber permanecido 20 antildeos
Aportes de los participes
El financiamiento del Fondo proviene de
a Aportes de la ESPOL equivalente al 5 del monto del sueldo baacutesico de cada docente beneficiario y del valor equivalente al sueldo baacutesico que estuvo vigente hasta el 31 de diciembre del 2003 de cada empleado y trabajador beneficiario hasta el antildeo 2008
b Aportes del personal docente activo el cual corresponde al 12 de la remuneracioacuten mensual que comprende el sueldo baacutesico bonificacioacuten por antiguumledad bonificacioacuten acadeacutemica bonificacioacuten por tiacutetulo subsidio a la educacioacuten y subsidio familiar Adicionalmente aportaraacuten el 12 del deacutecimo tercer sueldo y de los beneficios extras de los meses de enero marzo julio y octubre
c Aportes de los empleados y trabajadores activos el cual corresponde al 12 de la remuneracioacuten mensual unificada Ademaacutes aportaraacuten del 12 del deacutecimo tercer sueldo
d Aportes del personal jubilado (docente y administrativo) el cual corresponde al 12 de su pensioacuten mensual y de su deacutecimo tercer sueldo beneficios extras sobresueldos y bono vacacional En forma adicional los profesores jubilados tambieacuten aportaraacuten el 12 de sus pensiones mensuales deacutecimo tercer sueldo beneficios extras de enero marzo julio y octubre hasta completar el nuacutemero de antildeos y meses no aportados en base a los cuales se jubilaron y el personal administrativo aportaraacute el 12 de sus pensiones mensuales y deacutecimo tercer sueldo hasta completar el nuacutemero de antildeos y meses no aportados en base a los cuales ~e jubilaron
e Las aportaciones que en forma extraordinaria efectuara la ESPOL
f Las que provengan de donaciones de personas naturales o juriacutedicas nacionales o extranjeras a cualquier titulo y
bull 11
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull
Bases de presentacioacuten
ESPOL Fondo Com plementario
Previsional Cerrado
Politicas de Contabilidad Significativas
g Las que se originen en cualquier otra operacioacuten activa o pasivordf que el Fondo pueda realizar de acuerdo con la Ley y el estatuto
Luego del cambio a la remuneracioacuten unificada en el antildeo 2004 (administrativo) y 2008 (docente) las personas que ingresan al Fondo aportan sobre la remuneracioacuten baacutesica unificada
El Fondo mantiene sus registros contables en doacutelares
La Superintendencia de Bancos y Seguros del Ecuador auacuten no ha definido principios y praacutecticas contables que deben aplicar los fondos complementarios previsionales cerrados en la elaboracioacuten de sus estados financieros En razoacuten de esto las poliacuteticas de contabilidad que sigue el Fondo estaacuten de acuerdo con los principios y praacutecticas de contabilidad establecidos en el Ecuador las cuales requieren que la gerencia efectuacutee ciertas estimaciones y utilice ciertos supuestos que afectan las cifras reportadas de activos y pasivos la revelacioacuten de contingencias activas y pasivas a la fecha de los estados financieros asi como las cifras reportadas de ingresos y gastos durante el periacuteodo corriente La estimacioacuten maacutes significativa en relacioacuten con los estados financieros adjuntos se refiere a la provisioacuten para cuentas incobrables depreciacioacuten de mobiliario y equipo y recuperacioacuten de valoracioacuten de inversiones Aun cuando pueden llegar a diferir de su efecto final la Administracioacuten del Fondo considera que las estimaciones y supuestos utilizados fueron los adecuados en las circunstancias
De acuerdo con el arto 305 de la Ley de Seguridad Social publicada en el Registro Oficial No 465 del 30 de noviembre de 2001 se establece que las entidades que integran el Sistema Nacional de Seguridad Social y las personas naturales y juriacutedicas que integran el Sistema de Seguro Privado para su constitucioacuten organizacioacuten actividades funcionamiento y extincioacuten se sujetaraacuten a las disposiciones de dicha Ley a la Ley General de Seguros y su Reglamento a la Ley General de Instituciones Financieras de Sistema y su Reglamento a la L~y Orgaacutenica de Administracioacuten Financiera y Control a la Ley de Mercado de Valores al Coacutedigo de Comercio a la Ley de Compantildeias en forma supletoria y a las normas reglamentarias y resoluciones que para el efecto dicten los organismos de control creados por la Constitucioacuten Poliacutetica de la Repuacuteblica
12
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
e
bulle
bullbull
bull Inversiones
Cartera de creacutedito
bullbull ~
bull bull bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Politicas de Contabilidad Significativas
Del Libro 1 Titulo XI de la Contabilidad Capitulo IV Sometimiento a Principios de Contabilidad Generalmente Aceptados y Las Normas Internacionales de Auditoriacutea Seccioacuten 1 Disposiciones Generales de la Codificacioacuten de ResoLuciones de La Superintendencia de Bancosy Seguros deL Ecuador y de la Junta Bancaria sentildeaLa que las instituciones bajo el controL de la Superintendencia de Bancos y Seguros del Ecuador se someteraacuten y aplicaraacuten las normas contables dispuestas por el organismo de control contenidas en los Cataacutelogos de Cuentas y en lo no previsto por dichos cataacutelogos se aplicaraacuten en su orden Las Normas Ecuatorianas de Contabilidad (NECs) y de no existir normativa en las dos anteriores las Normas InternacionaLes de ContabUidad (NICs) ahora (NIIF) Normas Internacionales de Informacioacuten Financiera
Los depoacutesitos a plazo y reepos se registran al costo de adquisicioacuten el que se aproxima aL valor de mercado Los bonos deL estado se registran a vaLor de mercado de acuerdo a los reportes que emite La BoLsa de VaLores de Quito a traveacutes de su paacutegina web
Las inversiones en acciones se encuentran registradas en base al meacutetodo de participacioacuten que certificoacute la Sociedad receptora de La inversioacuten
El Fondo concede preacutestamos a sus partiacutecipes para los siguientes fines compra de vivienda remodelacioacuten de vivienda compra de terreno compra de vehiacuteculos compra de bienes muebLes compra de deuda emergencia o calamidad domeacutestica y consumos varios
Los creacuteditos se otorgan a una tasa de intereacutes del 11 anuaL Cuando el monto del preacutestamo es de hasta US$10OOO es aprobado por el representante legal del Fondo si el creacutedito es por un monto superior deberaacute ser aprobado por el Comiteacute de Inversiones
1 Preacutestamos por compra o construccioacuten de vivienda
Tienen un plazo maacuteximo de 15 antildeos Para docentes el monto maacuteximo de este tipo de preacutestamos es de US$15OOO o dos veces la cantidad acumulada de los aportes y rendimientos individuales al Fondo En caso de personaL administrativo el monto maacuteximo es de US$BOOO o dos veces la cantidad acumulada de los aportes y rendimientos individuales al Fondo
13
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Politicas de Contabilidad Significativas
2 Preacutestamos para remodelacioacuten de vivienda
El plazo maacuteximo de estos creacuteditos es de 3 antildeos cuando su monto no excede los US$3000 si exceden Los US$3000 Los preacutestamos tendraacuten un plazo maacuteximo de 10 antildeos
Para docentes el monto maacuteximo de este tipo de preacutestamos es de US$15000 o dos veces La cantidad acumuLada de los aportes y rendimientos individuales aL Fondo En caso de personal administrativo el monto maacuteximo es de US$8000 o dos veces la cantidad acumulada de Los aportes y rendimientos individuales al Fondo
3 Preacutestamos por compra de terreno
Estos creacuteditos tienen un plazo maacuteximo de 3 antildeos Para docenteacutes eL monto maacuteximo es de US$15000 o dos veces la cantidad acumulada de Los aportes y rendimientos individuales al Fondo En caso de personal administrativo el monto maacuteximo es de US$8000 o dos veces La cantidad acumuLada de Los aportes y rendimientos individuaLes al Fondo
4 Preacutestamos por compra de vehiacuteculo
Tienen un plazo maacuteximo de 6 antildeos Para docentes y personal administrativo eL monto maacuteximo de este tipo de preacutestamos es de US$10OOO o hasta la cantidad acumuLada de Los aportes y rendimientos individuales aL Fondo
5 Preacutestamos por compra de bienes muebLes
Estos creacuteditos tienen un pLazo maacuteximo de 3 antildeos Para docentes y personaL administrativo eL monto maacuteximo de este tipo de preacutestamos no deberaacute exceder La cantidad acumuLada de Los aportes y rendimientos individuales aL Fondo
6 Preacutestamos por emergencia o caLamidad domeacutestica
Tienen un pLazo maacuteximo de 3 antildeos Para docentes y personaL administrativo el monto maacuteximo de este tipo de preacutestamos es de US$3000 o una vez La cantidad acumuLada de Los aportes y rendimientos individuaLes aL Fondo
14
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bullbull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Poliacuteticas de Contabilidad Significativas
7 Preacutestamos por consumos varios
Tienen un plazo maacuteximo de 3 antildeos Para docentes y personal administrativo el monto maacuteximo de este tipo de preacutestamos es de hasta el 50 de la cantidad acumulada de los aportes y rendimientos individuales al Fondo
8 Preacutestamos por compra de deuda
El monto de estos preacutestamos dependeraacute de las circunstancias de la deuda sin embargo cuando se trate de creacuteditos de hasta US$5000 tendraacuten un plazo maacuteximo de 5 antildeos en caso de que el preacutestamo sea por un monto superior el mismo tendraacute un plazo maacuteximo de 10 antildeos
Mediante sesioacuten del 10 de junio del 2009 el Consejo de Administracioacuten aproboacute las modificaciones a la Politica de preacutestamos para los participes en donde se modifica principalmente los plazos de los preacutestamos detallados a continuacioacuten
Plazos
Para los miembros que tengan menos de 60 antildeos de edad
a) Preacutestamos cuyo monto sea hasta US$5000 6 antildeos plazo
b) Preacutestamos desde US$5001 hasta US$25000 10 antildeos plazo
c) Preacutestamos mayores a US$25001 15 antildeos plazo
Para los miembros que tengan maacutes de 60 antildeos de edad
bull De 61 antildeos hasta 14 antildeos plazo bull De 62 antildeos hasta 13 antildeos plazo bull De 63 antildeos hasta 12 antildeos plazo bull De 64 antildeos hasta 11 antildeos plazo bull De 65 antildeos hasta 10 antildeos plazo bull De 66 antildeos hasta 09 antildeos plazo bull De 67 antildeos hasta 08 antildeos plazo bull De 68 antildeos hasta 07 antildeos plazo bull De 69 antildeos hasta 06 antildeos plazo bull De 70 antildeos hasta 05 antildeos plazo
De 71 antildeos en adelante hasta 4 antildeos plazo y hasta el monto de su aporte y rendimiento individual
15
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
Ingresos y gastos
1
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Politicas de Contabilidad Significativas
Se incluye tambieacuten que los prestatarios de preacutestamos vigentes (realizados con la poliacutetica anterior) podraacuten acogerse a la modificacioacuten por su saldo de capital y por una sola vez por preacutestamo en caso de que asiacute Lo soLicite por escrito aL representante legaL del fondo
Garantiacuteas de creacuteditos
Los preacutestamos seraacuten garantizados con los aportes acumuLados en eL Fondo
En caso de que el Fondo otorgue un preacutestamo por un valor mayor al aporte acumulado de un participe este deberaacute firmar un contrato de preacutestamo o mutuo con un garante solidario que necesariamente debe ser un participe del fondo y que tenga aportes suficientes para cubrir La garantiacutea hasta por el valor de La diferencia entre el valor total del preacutestamo otorgado y la cantidad ahorrada Adicionalmente tendraacute que presentar una poacuteliza de vida por lo menos sobre la diferencia entre eL valor del preacutestamo y la cantidad ahorrada y donde se especifique que el primer beneficiario es el Fondo
Con al acta de sesioacuten del Consejo de Administracioacuten del 10 de junio del 2009 se modificoacute las garantiacuteas En dicha acta se menciona que los preacutestamos seraacuten garantizados por eL vaLor de Los aportes y rendimientos deL prestatario acumuLados en el Fondo multiplicado por 15 veces
Los ingresos y gastos se reconocen por el meacutetodo deL devengado es decir los ingresos cuando se realizan y los gastos cuando se conocen
16
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bullbull
bull A Efectivo en
caja y bancos
B Inversiones
bull
bullbull
bull
bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares) i
Al 31 de diciembre del 2009 corresponde al saldo registrado en la cuenta corriente del Banco del Pacifico SA
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Bonos del Estado con vencimientos semestrales hasta diciembre del 2010
Banco de Guayaquil SA Poacuteliza de acumulacioacuten a 91 diacuteas con una tasa del 675 anual y con vencimiento el 8 de marzo del 2010
Poacuteliza de acumulacioacuten a 91 diacuteas con una tasa del 675 anual y con vencimiento el 11 de febrero del 2010
Poacuteliza de acumulacioacuten a 91 diacuteas plazo con una tasa del 675 anual y con vencimiento el 28 de enero del 2010
Poacuteliza de acumulacioacuten a 95 diacuteas con una tasa del 675 anual y con vencimiento el 8 de marzo de 2010
Banco Solidario SA Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa del 8 anual y con vencimiento el 9 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 95 diacuteas plazo con una tasa del 8 anual y con vencimiento el 11 de enero del 2010
Certificado de depoacutesito a 98 diacuteas plazo con una tasa del 8 anual y con vencimiento el 11 de enero del 2010
80740
223713
210413
165537
101763
411604
100000
75000
Pasan 1368770
2009
17
bull bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull
bull bull bull
bull bull ESPOL Fondo Complementariobull
Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31 200~
bullbull Vienen
bull Banco de MM Jaramillo Arteaga SA Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 4 de febrero del 2010
bullbull Certificado de depoacutesito a 110 diacuteas plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 25 de enero del 2010
Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una
bull
tasa del 680 anual y con vencimiento el 25 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento eL 10 de febrero del 2010
bull Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una
bull tasa deL 680 anual y con vencimiento el 2 de marzo deL 2010
bull Banco de Machala
bull Corresponde a un depoacutesito a plazo a 30 diacuteas con una tasa deL 450 anual y con vencimiento
bull el 6 de enero deL 2010
bull Banco Amazonas SA
Certificado de depoacutesito a 98 diacuteas pLazo con una tasa deL 750 anuaL y con vencimiento el1 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 100 diacuteas pLazo con una tasa del 750 anual y con vencimiento el 17 de febrero del 2010
bull
1368770
514195
207180
75000
60000
61062
132571
430000
209644
bull bull
Pasan 3058422bull 18
bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull bull bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares) bullbull Antildeo terminado en Diciembre 31 2009bull
Vienen 3058422
Certificado de depoacutesito a 98 diacuteas plazo con una tasa del 750 anual y con vencimiento el 17 de febrero del 2010 173248
Certificado de depoacutesito a 110 diacuteas plazo con una tasa del 790 anual y con vencimiento el 26 de enero del 2010 116743
Certificado de depoacutesito a 98 diacuteas plazo con una tasa del 750 anual y con vencimiento eL 22 de febrero del 2010 52174
Certificado de depoacutesito a 99 diacuteas plazo con una tasa del 790 anual y con vencimiento el 19 de enero del 2010 42603
Banco Unibanco SA Certificado de depoacutesito a 93 diacuteas pLazo con una tasa del 7 anuaL y con vencimiento el 10 de marzo del 2010 197432
Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa deL 7 anual y con vencimiento el 11 de febrero del 2010 158810
bull Certificado de depoacutesito a 94 diacuteas plazo con una
bull tasa del 7 anual y con vencimiento el 25 de marzo del 2010 103933
Certificado de depoacutesito a 108 diacuteas plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 18 de enero del 2010 103870bull- Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa deL 7 anuaL y con vencimiento el 18 de marzo del 2010 100000
bullbull Pasan 4107235
19
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerradp
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31
Vienen 4107235
Certificado de depoacutesito a 92 dias plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 25 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 94 dias plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 1 de abril del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 dias plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 4 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 97 dias plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 24 de marzo del 2010
Banco Procreacutedit SA Depoacutesito a plazo a 104 dias con una tasa del 680 anual y con vencimiento el 13 de enero del 2010
Banco Territorial SA Certificado de depoacutesito a 97 dias plazo con una tasa del 890 anual y con vencimiento el 1 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 dias plazo con una tasa del 890 anual y con vencimiento el 4 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 dias plazo con una tasa del 890 anual y con vencimiento el 4 de febrero del 2010
81513
53930
51922
50000
152616
115728
59822
45658
Pasan 4718424
2009
20
bull bull
=shyt ~
t
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
bullbullt
-
bull
bullbullbullbull
bullbull bullbull bullbullbull bullbull bullbull bullbull
bullbullbull bulllit
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31
Vienen
Banco Capital SA Certificado de depoacutesito a 105 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 1 de abril del 2010
Certificado de depoacutesito a 93 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 26 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 23 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 11 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con venci miento el 15 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 96 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 22 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 95 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 4 de enero del 2010
Certificado de depoacutesito a 107 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 20 de enero del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 6 de enero del 2010
Pasan 5807095
4718424
250000
208167
111951
111902
106126
86277
75594
75000
63654
2009
21
bull bull
bull
bullbullbullbull
bullbullbullbullbull
bullbullbull
bullbull 8
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
Vienen 5807095
Certificado de depoacutesito a 95 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 22 de marzo del 2010 54956
Banco del Pacifico SA Reepo a 5 dias con vencimiento el 04 de enero del 2010 con una tasa del 25 350000
bull 6212051
Menos provisioacuten por valuacioacuten de inversiones 1 208
bull 6210843
El movimiento de la provisioacuten por valuacioacuten de inversiones fue como sigue
bullbullbullbullbullbullbullbullbullbullbull
2009bull Saldo inicial 2924 Recuperaciones (1716)
Saldo final 1208
bull 22
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerradp
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
C Cartera de Un resumen de esta cuenta fue como sigue creacuteditos
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
Cartera de creacutedito a corto plazo Escuela Superior Politeacutecnica del Litoral (1 ) 6079 Trabajadores y obreros (2) 66170 Docentes (2) 39875
112124
Cartera de creacutedito a largo plazo Trabajadores (2) 6862190 Docentes (2) 4873412 Escuela Superior Politeacutecnica del Litoral (3) 400242 Caja de Ahorro Trabajadores (4) 23065 Asociacioacuten de Profesores de la ESPOL (APESPOL) (5) 8697 Jubilados (2) 8041 Docentes no participes 1911
12177558
12289682
El Fondo ha otorgado creacuteditos con una tasa del 11 de intereacutes anual
Mediante oficio No INSS-2006-457 del 14 de julio del 2006 la Superintendencia de Bancos y Seguros del Ecuador manifestoacute que los fondos previsionales cerrados estaacuten prohibidos de otorgar creacuteditos bajo cualquier modalidad a personas naturales o juriacutedicas que no sean participes del Fondo Asi tambieacuten dispone que en el caso de existir preacutestamos ya concedidos el Fondo deberaacute mantener los teacuterminos contractuales bajo los cuales fueron otorgados dichos creacuteditos hasta su recuperacioacuten total
Al 31 de diciembre del 2009 el Fondo no ha determinado provisioacuten para cartera incobrable
(1) Corresponde a preacutestamos otorgados a trabajadores y obreros a traveacutes de la ESPOL lt
23
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bullbull bullbull bullbull bulle
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
(2) Corresponde a preacutestamos otorgados a docentes personal=- administrativo y jubilado principalmente para adquisicioacuten de vivienda
(3) Corresponden a preacutestamos entregados a facultades y programas de la ESPOL e incluye principalmente preacutestamos al Instituto de Ciencias Humaniacutesticas y Econoacutemicas (lCHE) por 209275 y al Instituto de Ciencias Matemaacuteticas por 164073
(4) Preacutestamos entregados a la Caja de Ahorro de Trabajadores para que sean otorgados a los empleados administrativos relacionadqs a este organismo
(5) Preacutestamos entregados a la APESPOL (Asociacioacuten de profesores de la ESPOL) para que sean otorgados a sus docentes asociados
D Cuentas por Un resumen de esta cuenta fue como sigue cobrar
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
ESPOL (1 ) 209569 Bancos en liquidacioacuten (2) 82065 Intereses en inversiones 53274 Anticipo a proveedores 6870 Anticipo a empleados 37220 Otras 9151
398149 Menos provisioacuten acumulada para cuentas por
cobrar 82065
316084
bull (1 ) Corresponde a valores de hasta el antildeo 2008 pendientes de recibir de la ESPOL por aportaciones mensuales y cuotas de preacutestamos Estos valores son descontados por la ESPOL de los sueldos y pensiones mensuales personal docente y administrativo activo y jubilado
bullbulle
24
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
-E Inversiones
permanentes
F Cuentas por pagar
ESPOL Fondo Complementarioacute Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares) e
(2) Corresponde a una inversioacuten que se realizoacute en eL Fondo Visioacuten deL Banco Popular S A por 31706 Y un certificado financiero en el Previsora International Bank con un valor nominal de 49258 el cual fue recibido en mayo del 2000 como pago de deudas Actualmente estas instituciones financieras se encuentran en proceso de liquidacioacuten En el 2009 eL Fondo ha constituido una provisioacuten por la totalidad del vaLor de estas inversiones
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Diciembre 31 2009
Acciones-costo (1 ) 16000 Aportes para futuro aumento 72882 Valor patrimonial proporcional 1038
89920
(1 ) Corresponde aL 20 de participacioacuten en el capitaL de La compantildeia Meriza SA
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
ESPOL (1) Provisiones para remuneraciones Aporte por pagar retirados Valores por liquidar Cuentas por pagar caja ahorro Retenciones por pagar SRI Otras
233871 17981 13581 16491 6531 2105 6288
296848
(1) Incluye principalmente cuentas por pagar a Espol originadas por la liquidacioacuten efectuada de los bonos gLobal 2012 acogiendo lo descrito en la resolucioacuten adoptada por el Consejo Politeacutecnico el 19 de mayo del 2009 que indica lo siguiente
25
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
=shy(t
ESPOL Fondo Complementario
=shy Previsional Cerrado
=shyNotas a los Estados Financieros
bullbull=shy
(Expresadas en doacutelares)
bull El 14 de diciembre del 2000 la Espol realizoacute la compra de 536000 en bonos global 2012 que fueron distribuidos 201000 para el Fondo Malecoacuten y 335000 para el Fondo de Jubilacioacuten
bull bull El ex centro de prestaciones de servIcIos adquirioacute
igualmente bonos 2012 por 170000 con lo cual se totalizoacute un valor de 706000 que quedaron en custodia del Banco Central
bull El 22 de diciembre del 2004 se autorizoacute al Banco Central transferi r 201000 del total de bonos 2012 para que queden en custodia de Decevale quedando en custodia del Banco Central los restantes 505000
bull Con fecha 18 de mayo del 2006 el estado recomproacute a los tenedores el 5920 por cuyo concepto el Banco Central depositoacute en cuentas del Fondo de Jubilacioacuten el valor de 328976 correspondiente a 298960 del valor nominal y 30016 a intereses El depoacutesito recibido fue considerado como ingreso producto de la venta de las inversiones realizadas por el Fondo de Jubilacioacuten cuando solamente le correspondiacutea por concepto de capital 198320 Y la parte proporcional de los intereses equivalente a la participacioacuten en la propiedad de los bonos
bull Con fecha 14 de mayo del 2009 el rector de la Espol aceptoacute la invitacioacuten del Presidente de la Repuacuteblica del Ecuador para la venta del valor nominal de los 206040 con una rendicioacuten del 35 lo cual generoacute una peacuterdida de 133926 motivo por el cual el Fondo de Jubilacioacuten reconoce un gasto por rendicioacuten efectuada de bonos globales 2012 el valor de 88842 en funcioacuten de su proporcionalidad asiacute como 127300 de cuentas por pagar a Espolo
bull El valor reconocido como gasto difiere en 6017 debido a que este fue reconocido como tal en el antildeo 2006
26
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bullbullbullbullbull$
G Aportes
bullI
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Personal en Servicio Activo Docentes Administrativos
(1 ) 6201609 3165712
Jubilados Docentes Administrativos
(2) 977967 874318
Aportes ESPOL Docentes Administrativos
(3) 575013 389077
Aporte de Docentes retirados 84515
Aportes recibidos del proyecto Ancoacuten (4) 2000000
14268211
(1) Corresponde a los aportes acumulados realizados por el personal docente y administrativo que labora para la ESPOL los cuales se descuentan de sus sueldos mensuales y beneficios de acuerdo con lo que estipuLa el articulo 12 del estatuto del Fondo
(2) Corresponde a los aportes acumulados reaLizados por el personal docente y administrativo jubilado de la ESPOL los cuales se descuentan de sus pensiones jubilares mensuales y de sus beneficios de acuerdo con lo que estipula el articulo 12 del estatuto del Fondo
(3) Corresponde a los aportes que la ESPOL hace a favor del personal docente y administrativo activo de acuerdo con lo que estipula el articulo 12 del estatuto del Fondo
2009
27
bull bull bull bull
t
=shy ESPOL Fondo Com plementario
=shy=shyt ~
=shy
bullbull =shy
=shy
bullbullbullbullbull
bullbull
bullbullbullbull
bullbullbull
bullbull =shy
H Rendimientos acumulados
l Intereses ganados
J Pago de pensiones a jubilados
bull
Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
(4) Corresponde a aportes recibidos del Proyecto Ancoacuten que la ESPOL ejecuta en la peniacutensula de Santa Elena este aporte no se distribuye entre sus participes y tienen como propoacutesito fortalecer actuarialmente al Fondo Este aporte se concedioacute hasta el periodo 2007 de acuerdo a la Resolucioacuten No 03-12-351 del 29 de diciembre del 2003 emitida por Consejo Politeacutecnico de la ESPOL
Corresponde al exceso de los ingresos sobre los gastos que se han obtenido desde hace varios periodos Estos rendimientos son distribuidos anualmente en la cuenta contable de cada partiacutecipe del Fondo en base a su porcentaje de participacioacuten
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Cartera de creacutedito 1208316 Inversiones 439877
1648193
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Personal docente 487184 PersonaL administrativo 348159
835343
2009
2009
28
bull bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull bull bull bull bull
8
bull ~
=shy~
8
bull ~
--bullbull
bullbullbull
K Aportes Espol
bullla
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
El 7 de diciembre del 2009 se suscribe el Decreto Ejecutivo N 172 en eL que se estabLece que Los ex servidores puacutebLicos o jubilados de las entidades del sector puacuteblico que hasta el 31 de diciembre de 2008 venian percibiendo una pensioacuten jubilar ya sea de los fondos privados de jubilacioacuten complementaria o de cesantiacutea bajo cualquier denominacioacuten que eacutestos tuvieren o directamente del presupuesto institucional pasaraacuten a percibir una transferencia mensual directa unilateral y vitalicia con fines de asistencia social y solidaria en adelante transferencia solidaria con cargo a su respectivo presupuesto institucional o Presupuesto General del Estado de ser el caso en los montos y con lasmiddot limitaciones establecidos en este Decreto Este Decreto tiene vigencia a partir del 1 de enero del 2009
Para el caso de las pensiones que no superaban un salario baacutesico unificado se reconoceraacute el 100 de dicha pensioacuten jubilar
Para aquellas pensiones jubilares superiores a un salario baacutesico unificado e inferiores a una canasta baacutesica familiar la transferencia solidaria seraacute el valor equivalente a un salario baacutesico unificado maacutes el monto correspondiente al 70 de la diferencia entre el valor de la pensioacuten jubilar y el salario baacutesico unificado
En los casos que la pensioacuten jubilar supere la canasta baacutesica familiar la transferencia solidaria se limitaraacute a un salario baacutesico unificado maacutes el 70 de la diferencia entre la canasta baacutesica familiar y el salario baacutesico unificado
Al 31 de diciembre deL 2009 Espol Fondo Complementario Previsional Cerrado ha determinado 286629 por concepto de la transferencia solidaria estipulada en el decreto 172 la misma que hasta la fecha de este informe no ha sido registrada contablemente
bull El 24 de octubre del 2008 se suscribe el Decreto Ejecutivo No 1406 en el que se indica que a partir del 1 de enero del 2009 no se egresaraacute a titulo alguno recursos del Presupuesto General del Estado destinados a financiar Fondos de Jubilacioacuten Patronal de entidades del sector puacuteblico
29
bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull bull
bull ~
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Finanderos
(Expresadas en doacutelares)
bull bull bull El 19 de diciembre deL 2008 se emite eL Decreto Ejecutivo No
1493 en eL que se reforma eL decreto 1406 especificando que bull no se egresaraacute recursos del Presupuesto GeneraL del Estado destinados a financiar Fondos Privados de Jubilacioacuten CompLementaria bajo cuaLquier nombre o denominacioacuten de entidades deL sector puacuteblico
bull EL 25 de marzo del 2009 se pubLica eL Decreto Ejecutivo No 1647 en eL que se exceptuacutea de Los decretos 1406 y 1493 anteriores a Los ex empleados de las instituciones puacuteblicas que sean beneficiarios de Los Fondos de Jubilacioacuten Complementaria cuya pensioacuten no sea superior a un salario baacutesico unificado
bull El 15 de abril deL 2009 se emite el Decreto Ejecutivo No 1675 mediante el cual se reforma el decreto 1647 indicando que para el caso de los beneficiarios sentildeaLados en el decreto 1647 qu~ reciban maacutes de un salario baacutesico unificado el aporte patronal de las instituciones del Estado seraacute en el monto correspondiente a sufragar el 70 de la diferencia entre el vaLor de la pensioacuten jubilar complementaria y el salario baacutesico unificado Si la pensioacuten es superior a la canasta baacutesica el aporte estatal se limitaraacute al 70 de la diferencia entre eacutesta y salario baacutesico unificado
bullbull bullbull a
bull El21 de abril del 2009 se suscribe el Decreto Ejecutivo No 1684 en el que se establece que mientras la Ley no disponga lo contrario los Decretos No 1406 1493 1647 Y 1675 no son aplicables a todos aquellos fondos de jubilacioacuten que hubieren sido creados por Ley
Hasta el 31 de diciembre deL 2008 eL Fondo recibioacute como aporte de la ESPOL el 5 del sueldo baacutesico de cada docente beneficiario a y por cada empLeado y trabajador beneficiario el equivalente al sueldo baacutesico que estuvo vigente al 31 de diciembre del 2003 A partir del antildeo 2009 y hasta la fecha de este informe el Fondo nobulla ha recibido aportes por este concepto
bulla
30
bull bull bull bull
~ ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
)t Notas a los Estados Financierosbullti (Expresadas en doacutelares)
=shyL Eventos Entre el 31 de diciembre del 2009 y la fecha de preparacioacuten de este
subsecuentes informe (24 de junio del 2010) no se han producido eventos que eh opinioacuten de la Administracioacuten del Fondo pudieran tener un efecto importante sobre los estados financieros
bull ~
~
rt tt lt
ta a ~
a a ~
a 3 3 3 3 a a a a
31 ~
bull bull
bull bull
=shybullbullbullbullbullbull Antildeo terminado en Diciembre 31 200~
bullbull Aportes (Nota G)
Saldo inicial 12449049 Aportes del periacuteodo 1876588
bull Liquidacioacuten de participes (47329) Ajustes (10097)
bull Saldo final 14268211
bull Rendimientos acumulados (Nota H)
bull Saldo inicial 4056867 Liquidacioacuten de participes (13084) Rendimiento neto 495381
bull Saldo final 4539164
Total patrimonio de los participes 18807375bull bullbullbullbullbullbullbullbullbullbullbulltbullbull
ESPOL Fondo Com plementario Previsional Cerrado
Estado de Evolucioacuten del Patrimonio
(Expresado en doacutelares)
Ver poliacuteticas de contabilidad significativas y notas a los estados financieros
6
bull bull
bull bull ESPOL Fondo Complementario bull bull
Previsional Cerrado
bull Estado de Flujos de Efectivo
bull (Expresado en doacutelares) bull
bullbull 2009
bull 1857875 (36612)
bull (835343)
(12280)bull shy
bull 973640
bull (501463)
bull (2207211 )
(5205)
bull (2713879)
bullbull 187658amp
bull 1 876588
bullbull 136349 50711
bull 187060
bullbullbullbullbullbullbull bull Ver poliacuteticas de contabilidad significativas bull bull
y notas a los estados financieros
Antildeo terrninado en Diciembre 31
Flujos de efectivo por las actividades de operacioacuten Intereses ganados Efectivo pagado a proveedores y otros Pensiones pagadas a jubilados Otros ingresos
Efectivo neto provisto por las actividades de operacioacuten
Flujos de efectivo por las actividades de inversioacuten Aumentos en inversiones Aumento en cartera de creacutedito Adquisicioacuten de mobiliario y equipo
Efectivo neto utilizado en actividades de inversioacuten
Flujos de efectivo por las actividades de financiamiento Aportes recibidos por participes
Efectivo neto provisto por las actividades de financiamiento
Aumento neto de efectivo en caja y bancos Efectivo en caja y bancos al inicio del antildeo
Efectivo en caja y bancos al final del antildeo
7
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull bull bull bull bull
ESPOl Fondo Complementario Previsional Cerrado
bull Conciliacioacuten del Rendimiento Neto con el Efectivo Neto
bull Provisto por las Actividades de Operacioacuten
(Expresada en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
Rendimiento neto 495381
Ajustes para conciliar el Rendimiento neto provisto por las actividades de operacioacuten
Provisioacuten para cuentas por cobrar 82065 Recuperacioacuten de provisioacuten por vaLoracioacuten de inversiones (1716) Depreciacioacuten de mobiliario y equipo 2289 Pagos a participes retirados (37592) Peacuterdida en rendicioacuten efectuada en bonos gLobaLes 82825
Cambios en activos y pasivos operativos Disminucioacuten en cuentas por cobrar 247274 (Aumento) en gastos pagados por adeLantado (130) Aumento en cuentas por pagar 103244
bull Efectivo neto provisto por Las actividades de operacioacuten 973640
bull ACTIVIDADES DE OPERACiOacuteN INVERSiOacuteN Y FINANCIAMIENTO QUE SE REALIZARON SIN
bull DESEMBOLSOS DE EFECTIVO bull
bull AL 31 de diciembre deL 2009 el Fondo disminuyoacute cartera de creacutedito en 22821 y disminuyoacute
bull Los aportes y rendimientos de Los participes en 19600 y 3221 respectivamente por concepto de compensacioacuten de saLdos con participes retirados
Al 31 de diciembre del 2009 el Fondo disminuyoacute cuentas por cobrar y aportes en 10097 por concepto de ajuste patrimonial
bull Ver polfticas de contabilidad significativas
y notas a los estados financieros 8
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull ESPOL Fondo Complementario
Previsi ona I Cerrado
Poliacuteticas de Contabilidad Significativas
Descripcioacuten del negocio
bullbull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado tiene un patrimonio autoacutenomo es de caraacutecter privado de beneficio social y sin fines de lucro con domicilio en la ciudad de Guayaquil Sus actividades se rigen por la Ley de Seguridad Social las Resoluciones que expida la Superintendencia de Bancos y Seguros del Ecuador y por su estatuto El Fondo se inicioacute como un Fondo de Jubilacioacuten Complementario en beneficio del personal docente y administrativo de la ESPOL cuyo reglamento fue aprobado por el Consejo Politeacutecnico mediante resolucioacuten 8811099 de noviembre de 1988
El 16 de septiembre del 2004 la Superintendencia de Bancos y Seguroacutes del Ecuador emitioacute la resolucioacuten SBS-2004-0740 en la cual se determinan las Normas para el registro constitucioacuten organizacioacuten funcionamiento y liquidacioacuten de los fondos complementarios previsionales cerrados Para cumplir con esta resolucioacuten el Fondo inicioacute el proceso para su registro en dicho Organismo de Control y asi constituirse como un organismo independiente Mediante resolucioacuten SBS-2005-0623 emitida el 24 de octubre del 2005 la Superintendencia de Bancos y Seguros del Ecuador aproboacute el estatuto del Fondo y otorgoacute el registro respectivo
El objeto social del Fondo es
a Otorgar a los participes la pensioacuten jubilar complementaria en el monto y de acuerdo con las normas establecidas en el estatuto
b Realizar inversiones de acuerdo con la politica general delineada por el Consejo Administrativo y ejecutada a traveacutes del Comiteacute de Inversiones
c Otorgar operaciones de creacutedito a favor de los participes en sujecioacuten a las politicas y procedimientos aprobados por el Consejo de Administracioacuten y previa calificacioacuten de los beneficiarios por la Comisioacuten de Prestaciones seguacuten los requisitos establecidos en el Reglamento que se dictare
d Otorgar a los participes las demaacutes prestaciones que se contemplan en este Estatuto y que resolviere el Consejo de Administracioacuten
e Los otros sentildealados en la Constitucioacuten Politica de la Repuacuteblica del Ecuador y en la ley de Seguridad Social
9
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull ESPOL Fondo Complementario
Previsional Cerrado
Politicas de Contabilidad Significativas
El plazo de duracioacuten del Fondo es indeterminado y su disolucioacuten y liquidacioacuten se efectuaraacute de acuerdo con la ley las disposiciones que para el efecto expida la Superintendencia de Bancos y Seguros del Ecuador y su estatuto
El Fondo es administrado privadamente seguacuten lo establecido en su estatuto bajo el reacutegimen de beneficio definido con un sistema de financiamiento de reparto o capitalizacioacuten en que la prestacioacuten puede ser fija o variable
Pensioacuten jubilar complementaria
Las prestaciones por contingencia de invalidez vejez y muerte que entrega el fondo a favor de sus participes se denomina Pensioacuten Jubilar Complementaria (PJC) constituida por un valor monetario a favor de los profesores empleados y trabajadores con nombramiento que hayan aportado o aporten al mismo Este valor sumado al pago mensual por jubilacioacuten otorgado por el Instituto Ecuatoriano de Seguridad Social (IESS) daraacute un total igual a La remuneracioacuten mensual a las asignaciones complementarias de la ley y a las bonificaciones que concede la ESPOL trataacutendose de profesores y a la remuneracioacuten mensual unificada y a las asignaciones complementarias de ley trataacutendose de los empleados y trabajadores como si tales profesores empleados y trabajadores estuvieran en servicio activo
Los beneficios del Fondo se entienden concedidos durante la vida del titular o hasta un maacuteximo de 30 antildeos contados a partir de la fecha de jubilacioacuten y en eL caso de fallecimiento del participe antes de este tiempo este beneficio se extiende a favor de sus herederos (coacutenyuge sobreviviente mientras permanezca soltero e hijos solteros de hasta 25 antildeos de edad o hijos con invalidez total) por el tiempo que faltare hasta completar 30 antildeos
Los participes para tener derecho a la Pensioacuten Jubilar Complementaria deberaacuten cumplir con los siguientes requisitos
a Un miacutenimo de 20 antildeos de servicios en La ESPOL y haber aportado un miacutenimo de 15 antildeos al Fondo y
b Un miacutenimo de 60 antildeos de edad
Devolucioacuten de valores aportados
Podraacuten solicitar devoluciones de Los valores aportados
a En caso de fallecimiento de un participe que tenga menos de 20 antildeos de aportacioacuten a traveacutes de sus herederos legales
10
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull
bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Polfticas de Contabilidad Significativas
b En caso de fallecimiento del participe que tenga 20 o maacutes antildeos de aportaciones y que no tenga coacutenyuge sobreviviente ni hijos solteros menores de 25 antildeos ni hijos con invalidez total y permanente a traveacutes de sus herederos legales
c En caso de separacioacuten definitiva de la institucioacuten del partiacutecipe
d A peticioacuten del partiacutecipe despueacutes de haber permanecido 20 antildeos
Aportes de los participes
El financiamiento del Fondo proviene de
a Aportes de la ESPOL equivalente al 5 del monto del sueldo baacutesico de cada docente beneficiario y del valor equivalente al sueldo baacutesico que estuvo vigente hasta el 31 de diciembre del 2003 de cada empleado y trabajador beneficiario hasta el antildeo 2008
b Aportes del personal docente activo el cual corresponde al 12 de la remuneracioacuten mensual que comprende el sueldo baacutesico bonificacioacuten por antiguumledad bonificacioacuten acadeacutemica bonificacioacuten por tiacutetulo subsidio a la educacioacuten y subsidio familiar Adicionalmente aportaraacuten el 12 del deacutecimo tercer sueldo y de los beneficios extras de los meses de enero marzo julio y octubre
c Aportes de los empleados y trabajadores activos el cual corresponde al 12 de la remuneracioacuten mensual unificada Ademaacutes aportaraacuten del 12 del deacutecimo tercer sueldo
d Aportes del personal jubilado (docente y administrativo) el cual corresponde al 12 de su pensioacuten mensual y de su deacutecimo tercer sueldo beneficios extras sobresueldos y bono vacacional En forma adicional los profesores jubilados tambieacuten aportaraacuten el 12 de sus pensiones mensuales deacutecimo tercer sueldo beneficios extras de enero marzo julio y octubre hasta completar el nuacutemero de antildeos y meses no aportados en base a los cuales se jubilaron y el personal administrativo aportaraacute el 12 de sus pensiones mensuales y deacutecimo tercer sueldo hasta completar el nuacutemero de antildeos y meses no aportados en base a los cuales ~e jubilaron
e Las aportaciones que en forma extraordinaria efectuara la ESPOL
f Las que provengan de donaciones de personas naturales o juriacutedicas nacionales o extranjeras a cualquier titulo y
bull 11
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull
Bases de presentacioacuten
ESPOL Fondo Com plementario
Previsional Cerrado
Politicas de Contabilidad Significativas
g Las que se originen en cualquier otra operacioacuten activa o pasivordf que el Fondo pueda realizar de acuerdo con la Ley y el estatuto
Luego del cambio a la remuneracioacuten unificada en el antildeo 2004 (administrativo) y 2008 (docente) las personas que ingresan al Fondo aportan sobre la remuneracioacuten baacutesica unificada
El Fondo mantiene sus registros contables en doacutelares
La Superintendencia de Bancos y Seguros del Ecuador auacuten no ha definido principios y praacutecticas contables que deben aplicar los fondos complementarios previsionales cerrados en la elaboracioacuten de sus estados financieros En razoacuten de esto las poliacuteticas de contabilidad que sigue el Fondo estaacuten de acuerdo con los principios y praacutecticas de contabilidad establecidos en el Ecuador las cuales requieren que la gerencia efectuacutee ciertas estimaciones y utilice ciertos supuestos que afectan las cifras reportadas de activos y pasivos la revelacioacuten de contingencias activas y pasivas a la fecha de los estados financieros asi como las cifras reportadas de ingresos y gastos durante el periacuteodo corriente La estimacioacuten maacutes significativa en relacioacuten con los estados financieros adjuntos se refiere a la provisioacuten para cuentas incobrables depreciacioacuten de mobiliario y equipo y recuperacioacuten de valoracioacuten de inversiones Aun cuando pueden llegar a diferir de su efecto final la Administracioacuten del Fondo considera que las estimaciones y supuestos utilizados fueron los adecuados en las circunstancias
De acuerdo con el arto 305 de la Ley de Seguridad Social publicada en el Registro Oficial No 465 del 30 de noviembre de 2001 se establece que las entidades que integran el Sistema Nacional de Seguridad Social y las personas naturales y juriacutedicas que integran el Sistema de Seguro Privado para su constitucioacuten organizacioacuten actividades funcionamiento y extincioacuten se sujetaraacuten a las disposiciones de dicha Ley a la Ley General de Seguros y su Reglamento a la Ley General de Instituciones Financieras de Sistema y su Reglamento a la L~y Orgaacutenica de Administracioacuten Financiera y Control a la Ley de Mercado de Valores al Coacutedigo de Comercio a la Ley de Compantildeias en forma supletoria y a las normas reglamentarias y resoluciones que para el efecto dicten los organismos de control creados por la Constitucioacuten Poliacutetica de la Repuacuteblica
12
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
e
bulle
bullbull
bull Inversiones
Cartera de creacutedito
bullbull ~
bull bull bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Politicas de Contabilidad Significativas
Del Libro 1 Titulo XI de la Contabilidad Capitulo IV Sometimiento a Principios de Contabilidad Generalmente Aceptados y Las Normas Internacionales de Auditoriacutea Seccioacuten 1 Disposiciones Generales de la Codificacioacuten de ResoLuciones de La Superintendencia de Bancosy Seguros deL Ecuador y de la Junta Bancaria sentildeaLa que las instituciones bajo el controL de la Superintendencia de Bancos y Seguros del Ecuador se someteraacuten y aplicaraacuten las normas contables dispuestas por el organismo de control contenidas en los Cataacutelogos de Cuentas y en lo no previsto por dichos cataacutelogos se aplicaraacuten en su orden Las Normas Ecuatorianas de Contabilidad (NECs) y de no existir normativa en las dos anteriores las Normas InternacionaLes de ContabUidad (NICs) ahora (NIIF) Normas Internacionales de Informacioacuten Financiera
Los depoacutesitos a plazo y reepos se registran al costo de adquisicioacuten el que se aproxima aL valor de mercado Los bonos deL estado se registran a vaLor de mercado de acuerdo a los reportes que emite La BoLsa de VaLores de Quito a traveacutes de su paacutegina web
Las inversiones en acciones se encuentran registradas en base al meacutetodo de participacioacuten que certificoacute la Sociedad receptora de La inversioacuten
El Fondo concede preacutestamos a sus partiacutecipes para los siguientes fines compra de vivienda remodelacioacuten de vivienda compra de terreno compra de vehiacuteculos compra de bienes muebLes compra de deuda emergencia o calamidad domeacutestica y consumos varios
Los creacuteditos se otorgan a una tasa de intereacutes del 11 anuaL Cuando el monto del preacutestamo es de hasta US$10OOO es aprobado por el representante legal del Fondo si el creacutedito es por un monto superior deberaacute ser aprobado por el Comiteacute de Inversiones
1 Preacutestamos por compra o construccioacuten de vivienda
Tienen un plazo maacuteximo de 15 antildeos Para docentes el monto maacuteximo de este tipo de preacutestamos es de US$15OOO o dos veces la cantidad acumulada de los aportes y rendimientos individuales al Fondo En caso de personaL administrativo el monto maacuteximo es de US$BOOO o dos veces la cantidad acumulada de los aportes y rendimientos individuales al Fondo
13
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Politicas de Contabilidad Significativas
2 Preacutestamos para remodelacioacuten de vivienda
El plazo maacuteximo de estos creacuteditos es de 3 antildeos cuando su monto no excede los US$3000 si exceden Los US$3000 Los preacutestamos tendraacuten un plazo maacuteximo de 10 antildeos
Para docentes el monto maacuteximo de este tipo de preacutestamos es de US$15000 o dos veces La cantidad acumuLada de los aportes y rendimientos individuales aL Fondo En caso de personal administrativo el monto maacuteximo es de US$8000 o dos veces la cantidad acumulada de Los aportes y rendimientos individuales al Fondo
3 Preacutestamos por compra de terreno
Estos creacuteditos tienen un plazo maacuteximo de 3 antildeos Para docenteacutes eL monto maacuteximo es de US$15000 o dos veces la cantidad acumulada de Los aportes y rendimientos individuales al Fondo En caso de personal administrativo el monto maacuteximo es de US$8000 o dos veces La cantidad acumuLada de Los aportes y rendimientos individuaLes al Fondo
4 Preacutestamos por compra de vehiacuteculo
Tienen un plazo maacuteximo de 6 antildeos Para docentes y personal administrativo eL monto maacuteximo de este tipo de preacutestamos es de US$10OOO o hasta la cantidad acumuLada de Los aportes y rendimientos individuales aL Fondo
5 Preacutestamos por compra de bienes muebLes
Estos creacuteditos tienen un pLazo maacuteximo de 3 antildeos Para docentes y personaL administrativo eL monto maacuteximo de este tipo de preacutestamos no deberaacute exceder La cantidad acumuLada de Los aportes y rendimientos individuales aL Fondo
6 Preacutestamos por emergencia o caLamidad domeacutestica
Tienen un pLazo maacuteximo de 3 antildeos Para docentes y personaL administrativo el monto maacuteximo de este tipo de preacutestamos es de US$3000 o una vez La cantidad acumuLada de Los aportes y rendimientos individuaLes aL Fondo
14
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bullbull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Poliacuteticas de Contabilidad Significativas
7 Preacutestamos por consumos varios
Tienen un plazo maacuteximo de 3 antildeos Para docentes y personal administrativo el monto maacuteximo de este tipo de preacutestamos es de hasta el 50 de la cantidad acumulada de los aportes y rendimientos individuales al Fondo
8 Preacutestamos por compra de deuda
El monto de estos preacutestamos dependeraacute de las circunstancias de la deuda sin embargo cuando se trate de creacuteditos de hasta US$5000 tendraacuten un plazo maacuteximo de 5 antildeos en caso de que el preacutestamo sea por un monto superior el mismo tendraacute un plazo maacuteximo de 10 antildeos
Mediante sesioacuten del 10 de junio del 2009 el Consejo de Administracioacuten aproboacute las modificaciones a la Politica de preacutestamos para los participes en donde se modifica principalmente los plazos de los preacutestamos detallados a continuacioacuten
Plazos
Para los miembros que tengan menos de 60 antildeos de edad
a) Preacutestamos cuyo monto sea hasta US$5000 6 antildeos plazo
b) Preacutestamos desde US$5001 hasta US$25000 10 antildeos plazo
c) Preacutestamos mayores a US$25001 15 antildeos plazo
Para los miembros que tengan maacutes de 60 antildeos de edad
bull De 61 antildeos hasta 14 antildeos plazo bull De 62 antildeos hasta 13 antildeos plazo bull De 63 antildeos hasta 12 antildeos plazo bull De 64 antildeos hasta 11 antildeos plazo bull De 65 antildeos hasta 10 antildeos plazo bull De 66 antildeos hasta 09 antildeos plazo bull De 67 antildeos hasta 08 antildeos plazo bull De 68 antildeos hasta 07 antildeos plazo bull De 69 antildeos hasta 06 antildeos plazo bull De 70 antildeos hasta 05 antildeos plazo
De 71 antildeos en adelante hasta 4 antildeos plazo y hasta el monto de su aporte y rendimiento individual
15
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
Ingresos y gastos
1
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Politicas de Contabilidad Significativas
Se incluye tambieacuten que los prestatarios de preacutestamos vigentes (realizados con la poliacutetica anterior) podraacuten acogerse a la modificacioacuten por su saldo de capital y por una sola vez por preacutestamo en caso de que asiacute Lo soLicite por escrito aL representante legaL del fondo
Garantiacuteas de creacuteditos
Los preacutestamos seraacuten garantizados con los aportes acumuLados en eL Fondo
En caso de que el Fondo otorgue un preacutestamo por un valor mayor al aporte acumulado de un participe este deberaacute firmar un contrato de preacutestamo o mutuo con un garante solidario que necesariamente debe ser un participe del fondo y que tenga aportes suficientes para cubrir La garantiacutea hasta por el valor de La diferencia entre el valor total del preacutestamo otorgado y la cantidad ahorrada Adicionalmente tendraacute que presentar una poacuteliza de vida por lo menos sobre la diferencia entre eL valor del preacutestamo y la cantidad ahorrada y donde se especifique que el primer beneficiario es el Fondo
Con al acta de sesioacuten del Consejo de Administracioacuten del 10 de junio del 2009 se modificoacute las garantiacuteas En dicha acta se menciona que los preacutestamos seraacuten garantizados por eL vaLor de Los aportes y rendimientos deL prestatario acumuLados en el Fondo multiplicado por 15 veces
Los ingresos y gastos se reconocen por el meacutetodo deL devengado es decir los ingresos cuando se realizan y los gastos cuando se conocen
16
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bullbull
bull A Efectivo en
caja y bancos
B Inversiones
bull
bullbull
bull
bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares) i
Al 31 de diciembre del 2009 corresponde al saldo registrado en la cuenta corriente del Banco del Pacifico SA
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Bonos del Estado con vencimientos semestrales hasta diciembre del 2010
Banco de Guayaquil SA Poacuteliza de acumulacioacuten a 91 diacuteas con una tasa del 675 anual y con vencimiento el 8 de marzo del 2010
Poacuteliza de acumulacioacuten a 91 diacuteas con una tasa del 675 anual y con vencimiento el 11 de febrero del 2010
Poacuteliza de acumulacioacuten a 91 diacuteas plazo con una tasa del 675 anual y con vencimiento el 28 de enero del 2010
Poacuteliza de acumulacioacuten a 95 diacuteas con una tasa del 675 anual y con vencimiento el 8 de marzo de 2010
Banco Solidario SA Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa del 8 anual y con vencimiento el 9 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 95 diacuteas plazo con una tasa del 8 anual y con vencimiento el 11 de enero del 2010
Certificado de depoacutesito a 98 diacuteas plazo con una tasa del 8 anual y con vencimiento el 11 de enero del 2010
80740
223713
210413
165537
101763
411604
100000
75000
Pasan 1368770
2009
17
bull bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull
bull bull bull
bull bull ESPOL Fondo Complementariobull
Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31 200~
bullbull Vienen
bull Banco de MM Jaramillo Arteaga SA Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 4 de febrero del 2010
bullbull Certificado de depoacutesito a 110 diacuteas plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 25 de enero del 2010
Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una
bull
tasa del 680 anual y con vencimiento el 25 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento eL 10 de febrero del 2010
bull Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una
bull tasa deL 680 anual y con vencimiento el 2 de marzo deL 2010
bull Banco de Machala
bull Corresponde a un depoacutesito a plazo a 30 diacuteas con una tasa deL 450 anual y con vencimiento
bull el 6 de enero deL 2010
bull Banco Amazonas SA
Certificado de depoacutesito a 98 diacuteas pLazo con una tasa deL 750 anuaL y con vencimiento el1 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 100 diacuteas pLazo con una tasa del 750 anual y con vencimiento el 17 de febrero del 2010
bull
1368770
514195
207180
75000
60000
61062
132571
430000
209644
bull bull
Pasan 3058422bull 18
bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull bull bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares) bullbull Antildeo terminado en Diciembre 31 2009bull
Vienen 3058422
Certificado de depoacutesito a 98 diacuteas plazo con una tasa del 750 anual y con vencimiento el 17 de febrero del 2010 173248
Certificado de depoacutesito a 110 diacuteas plazo con una tasa del 790 anual y con vencimiento el 26 de enero del 2010 116743
Certificado de depoacutesito a 98 diacuteas plazo con una tasa del 750 anual y con vencimiento eL 22 de febrero del 2010 52174
Certificado de depoacutesito a 99 diacuteas plazo con una tasa del 790 anual y con vencimiento el 19 de enero del 2010 42603
Banco Unibanco SA Certificado de depoacutesito a 93 diacuteas pLazo con una tasa del 7 anuaL y con vencimiento el 10 de marzo del 2010 197432
Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa deL 7 anual y con vencimiento el 11 de febrero del 2010 158810
bull Certificado de depoacutesito a 94 diacuteas plazo con una
bull tasa del 7 anual y con vencimiento el 25 de marzo del 2010 103933
Certificado de depoacutesito a 108 diacuteas plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 18 de enero del 2010 103870bull- Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa deL 7 anuaL y con vencimiento el 18 de marzo del 2010 100000
bullbull Pasan 4107235
19
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerradp
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31
Vienen 4107235
Certificado de depoacutesito a 92 dias plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 25 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 94 dias plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 1 de abril del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 dias plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 4 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 97 dias plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 24 de marzo del 2010
Banco Procreacutedit SA Depoacutesito a plazo a 104 dias con una tasa del 680 anual y con vencimiento el 13 de enero del 2010
Banco Territorial SA Certificado de depoacutesito a 97 dias plazo con una tasa del 890 anual y con vencimiento el 1 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 dias plazo con una tasa del 890 anual y con vencimiento el 4 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 dias plazo con una tasa del 890 anual y con vencimiento el 4 de febrero del 2010
81513
53930
51922
50000
152616
115728
59822
45658
Pasan 4718424
2009
20
bull bull
=shyt ~
t
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
bullbullt
-
bull
bullbullbullbull
bullbull bullbull bullbullbull bullbull bullbull bullbull
bullbullbull bulllit
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31
Vienen
Banco Capital SA Certificado de depoacutesito a 105 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 1 de abril del 2010
Certificado de depoacutesito a 93 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 26 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 23 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 11 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con venci miento el 15 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 96 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 22 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 95 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 4 de enero del 2010
Certificado de depoacutesito a 107 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 20 de enero del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 6 de enero del 2010
Pasan 5807095
4718424
250000
208167
111951
111902
106126
86277
75594
75000
63654
2009
21
bull bull
bull
bullbullbullbull
bullbullbullbullbull
bullbullbull
bullbull 8
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
Vienen 5807095
Certificado de depoacutesito a 95 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 22 de marzo del 2010 54956
Banco del Pacifico SA Reepo a 5 dias con vencimiento el 04 de enero del 2010 con una tasa del 25 350000
bull 6212051
Menos provisioacuten por valuacioacuten de inversiones 1 208
bull 6210843
El movimiento de la provisioacuten por valuacioacuten de inversiones fue como sigue
bullbullbullbullbullbullbullbullbullbullbull
2009bull Saldo inicial 2924 Recuperaciones (1716)
Saldo final 1208
bull 22
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerradp
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
C Cartera de Un resumen de esta cuenta fue como sigue creacuteditos
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
Cartera de creacutedito a corto plazo Escuela Superior Politeacutecnica del Litoral (1 ) 6079 Trabajadores y obreros (2) 66170 Docentes (2) 39875
112124
Cartera de creacutedito a largo plazo Trabajadores (2) 6862190 Docentes (2) 4873412 Escuela Superior Politeacutecnica del Litoral (3) 400242 Caja de Ahorro Trabajadores (4) 23065 Asociacioacuten de Profesores de la ESPOL (APESPOL) (5) 8697 Jubilados (2) 8041 Docentes no participes 1911
12177558
12289682
El Fondo ha otorgado creacuteditos con una tasa del 11 de intereacutes anual
Mediante oficio No INSS-2006-457 del 14 de julio del 2006 la Superintendencia de Bancos y Seguros del Ecuador manifestoacute que los fondos previsionales cerrados estaacuten prohibidos de otorgar creacuteditos bajo cualquier modalidad a personas naturales o juriacutedicas que no sean participes del Fondo Asi tambieacuten dispone que en el caso de existir preacutestamos ya concedidos el Fondo deberaacute mantener los teacuterminos contractuales bajo los cuales fueron otorgados dichos creacuteditos hasta su recuperacioacuten total
Al 31 de diciembre del 2009 el Fondo no ha determinado provisioacuten para cartera incobrable
(1) Corresponde a preacutestamos otorgados a trabajadores y obreros a traveacutes de la ESPOL lt
23
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bullbull bullbull bullbull bulle
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
(2) Corresponde a preacutestamos otorgados a docentes personal=- administrativo y jubilado principalmente para adquisicioacuten de vivienda
(3) Corresponden a preacutestamos entregados a facultades y programas de la ESPOL e incluye principalmente preacutestamos al Instituto de Ciencias Humaniacutesticas y Econoacutemicas (lCHE) por 209275 y al Instituto de Ciencias Matemaacuteticas por 164073
(4) Preacutestamos entregados a la Caja de Ahorro de Trabajadores para que sean otorgados a los empleados administrativos relacionadqs a este organismo
(5) Preacutestamos entregados a la APESPOL (Asociacioacuten de profesores de la ESPOL) para que sean otorgados a sus docentes asociados
D Cuentas por Un resumen de esta cuenta fue como sigue cobrar
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
ESPOL (1 ) 209569 Bancos en liquidacioacuten (2) 82065 Intereses en inversiones 53274 Anticipo a proveedores 6870 Anticipo a empleados 37220 Otras 9151
398149 Menos provisioacuten acumulada para cuentas por
cobrar 82065
316084
bull (1 ) Corresponde a valores de hasta el antildeo 2008 pendientes de recibir de la ESPOL por aportaciones mensuales y cuotas de preacutestamos Estos valores son descontados por la ESPOL de los sueldos y pensiones mensuales personal docente y administrativo activo y jubilado
bullbulle
24
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
-E Inversiones
permanentes
F Cuentas por pagar
ESPOL Fondo Complementarioacute Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares) e
(2) Corresponde a una inversioacuten que se realizoacute en eL Fondo Visioacuten deL Banco Popular S A por 31706 Y un certificado financiero en el Previsora International Bank con un valor nominal de 49258 el cual fue recibido en mayo del 2000 como pago de deudas Actualmente estas instituciones financieras se encuentran en proceso de liquidacioacuten En el 2009 eL Fondo ha constituido una provisioacuten por la totalidad del vaLor de estas inversiones
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Diciembre 31 2009
Acciones-costo (1 ) 16000 Aportes para futuro aumento 72882 Valor patrimonial proporcional 1038
89920
(1 ) Corresponde aL 20 de participacioacuten en el capitaL de La compantildeia Meriza SA
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
ESPOL (1) Provisiones para remuneraciones Aporte por pagar retirados Valores por liquidar Cuentas por pagar caja ahorro Retenciones por pagar SRI Otras
233871 17981 13581 16491 6531 2105 6288
296848
(1) Incluye principalmente cuentas por pagar a Espol originadas por la liquidacioacuten efectuada de los bonos gLobal 2012 acogiendo lo descrito en la resolucioacuten adoptada por el Consejo Politeacutecnico el 19 de mayo del 2009 que indica lo siguiente
25
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
=shy(t
ESPOL Fondo Complementario
=shy Previsional Cerrado
=shyNotas a los Estados Financieros
bullbull=shy
(Expresadas en doacutelares)
bull El 14 de diciembre del 2000 la Espol realizoacute la compra de 536000 en bonos global 2012 que fueron distribuidos 201000 para el Fondo Malecoacuten y 335000 para el Fondo de Jubilacioacuten
bull bull El ex centro de prestaciones de servIcIos adquirioacute
igualmente bonos 2012 por 170000 con lo cual se totalizoacute un valor de 706000 que quedaron en custodia del Banco Central
bull El 22 de diciembre del 2004 se autorizoacute al Banco Central transferi r 201000 del total de bonos 2012 para que queden en custodia de Decevale quedando en custodia del Banco Central los restantes 505000
bull Con fecha 18 de mayo del 2006 el estado recomproacute a los tenedores el 5920 por cuyo concepto el Banco Central depositoacute en cuentas del Fondo de Jubilacioacuten el valor de 328976 correspondiente a 298960 del valor nominal y 30016 a intereses El depoacutesito recibido fue considerado como ingreso producto de la venta de las inversiones realizadas por el Fondo de Jubilacioacuten cuando solamente le correspondiacutea por concepto de capital 198320 Y la parte proporcional de los intereses equivalente a la participacioacuten en la propiedad de los bonos
bull Con fecha 14 de mayo del 2009 el rector de la Espol aceptoacute la invitacioacuten del Presidente de la Repuacuteblica del Ecuador para la venta del valor nominal de los 206040 con una rendicioacuten del 35 lo cual generoacute una peacuterdida de 133926 motivo por el cual el Fondo de Jubilacioacuten reconoce un gasto por rendicioacuten efectuada de bonos globales 2012 el valor de 88842 en funcioacuten de su proporcionalidad asiacute como 127300 de cuentas por pagar a Espolo
bull El valor reconocido como gasto difiere en 6017 debido a que este fue reconocido como tal en el antildeo 2006
26
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bullbullbullbullbull$
G Aportes
bullI
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Personal en Servicio Activo Docentes Administrativos
(1 ) 6201609 3165712
Jubilados Docentes Administrativos
(2) 977967 874318
Aportes ESPOL Docentes Administrativos
(3) 575013 389077
Aporte de Docentes retirados 84515
Aportes recibidos del proyecto Ancoacuten (4) 2000000
14268211
(1) Corresponde a los aportes acumulados realizados por el personal docente y administrativo que labora para la ESPOL los cuales se descuentan de sus sueldos mensuales y beneficios de acuerdo con lo que estipuLa el articulo 12 del estatuto del Fondo
(2) Corresponde a los aportes acumulados reaLizados por el personal docente y administrativo jubilado de la ESPOL los cuales se descuentan de sus pensiones jubilares mensuales y de sus beneficios de acuerdo con lo que estipula el articulo 12 del estatuto del Fondo
(3) Corresponde a los aportes que la ESPOL hace a favor del personal docente y administrativo activo de acuerdo con lo que estipula el articulo 12 del estatuto del Fondo
2009
27
bull bull bull bull
t
=shy ESPOL Fondo Com plementario
=shy=shyt ~
=shy
bullbull =shy
=shy
bullbullbullbullbull
bullbull
bullbullbullbull
bullbullbull
bullbull =shy
H Rendimientos acumulados
l Intereses ganados
J Pago de pensiones a jubilados
bull
Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
(4) Corresponde a aportes recibidos del Proyecto Ancoacuten que la ESPOL ejecuta en la peniacutensula de Santa Elena este aporte no se distribuye entre sus participes y tienen como propoacutesito fortalecer actuarialmente al Fondo Este aporte se concedioacute hasta el periodo 2007 de acuerdo a la Resolucioacuten No 03-12-351 del 29 de diciembre del 2003 emitida por Consejo Politeacutecnico de la ESPOL
Corresponde al exceso de los ingresos sobre los gastos que se han obtenido desde hace varios periodos Estos rendimientos son distribuidos anualmente en la cuenta contable de cada partiacutecipe del Fondo en base a su porcentaje de participacioacuten
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Cartera de creacutedito 1208316 Inversiones 439877
1648193
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Personal docente 487184 PersonaL administrativo 348159
835343
2009
2009
28
bull bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull bull bull bull bull
8
bull ~
=shy~
8
bull ~
--bullbull
bullbullbull
K Aportes Espol
bullla
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
El 7 de diciembre del 2009 se suscribe el Decreto Ejecutivo N 172 en eL que se estabLece que Los ex servidores puacutebLicos o jubilados de las entidades del sector puacuteblico que hasta el 31 de diciembre de 2008 venian percibiendo una pensioacuten jubilar ya sea de los fondos privados de jubilacioacuten complementaria o de cesantiacutea bajo cualquier denominacioacuten que eacutestos tuvieren o directamente del presupuesto institucional pasaraacuten a percibir una transferencia mensual directa unilateral y vitalicia con fines de asistencia social y solidaria en adelante transferencia solidaria con cargo a su respectivo presupuesto institucional o Presupuesto General del Estado de ser el caso en los montos y con lasmiddot limitaciones establecidos en este Decreto Este Decreto tiene vigencia a partir del 1 de enero del 2009
Para el caso de las pensiones que no superaban un salario baacutesico unificado se reconoceraacute el 100 de dicha pensioacuten jubilar
Para aquellas pensiones jubilares superiores a un salario baacutesico unificado e inferiores a una canasta baacutesica familiar la transferencia solidaria seraacute el valor equivalente a un salario baacutesico unificado maacutes el monto correspondiente al 70 de la diferencia entre el valor de la pensioacuten jubilar y el salario baacutesico unificado
En los casos que la pensioacuten jubilar supere la canasta baacutesica familiar la transferencia solidaria se limitaraacute a un salario baacutesico unificado maacutes el 70 de la diferencia entre la canasta baacutesica familiar y el salario baacutesico unificado
Al 31 de diciembre deL 2009 Espol Fondo Complementario Previsional Cerrado ha determinado 286629 por concepto de la transferencia solidaria estipulada en el decreto 172 la misma que hasta la fecha de este informe no ha sido registrada contablemente
bull El 24 de octubre del 2008 se suscribe el Decreto Ejecutivo No 1406 en el que se indica que a partir del 1 de enero del 2009 no se egresaraacute a titulo alguno recursos del Presupuesto General del Estado destinados a financiar Fondos de Jubilacioacuten Patronal de entidades del sector puacuteblico
29
bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull bull
bull ~
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Finanderos
(Expresadas en doacutelares)
bull bull bull El 19 de diciembre deL 2008 se emite eL Decreto Ejecutivo No
1493 en eL que se reforma eL decreto 1406 especificando que bull no se egresaraacute recursos del Presupuesto GeneraL del Estado destinados a financiar Fondos Privados de Jubilacioacuten CompLementaria bajo cuaLquier nombre o denominacioacuten de entidades deL sector puacuteblico
bull EL 25 de marzo del 2009 se pubLica eL Decreto Ejecutivo No 1647 en eL que se exceptuacutea de Los decretos 1406 y 1493 anteriores a Los ex empleados de las instituciones puacuteblicas que sean beneficiarios de Los Fondos de Jubilacioacuten Complementaria cuya pensioacuten no sea superior a un salario baacutesico unificado
bull El 15 de abril deL 2009 se emite el Decreto Ejecutivo No 1675 mediante el cual se reforma el decreto 1647 indicando que para el caso de los beneficiarios sentildeaLados en el decreto 1647 qu~ reciban maacutes de un salario baacutesico unificado el aporte patronal de las instituciones del Estado seraacute en el monto correspondiente a sufragar el 70 de la diferencia entre el vaLor de la pensioacuten jubilar complementaria y el salario baacutesico unificado Si la pensioacuten es superior a la canasta baacutesica el aporte estatal se limitaraacute al 70 de la diferencia entre eacutesta y salario baacutesico unificado
bullbull bullbull a
bull El21 de abril del 2009 se suscribe el Decreto Ejecutivo No 1684 en el que se establece que mientras la Ley no disponga lo contrario los Decretos No 1406 1493 1647 Y 1675 no son aplicables a todos aquellos fondos de jubilacioacuten que hubieren sido creados por Ley
Hasta el 31 de diciembre deL 2008 eL Fondo recibioacute como aporte de la ESPOL el 5 del sueldo baacutesico de cada docente beneficiario a y por cada empLeado y trabajador beneficiario el equivalente al sueldo baacutesico que estuvo vigente al 31 de diciembre del 2003 A partir del antildeo 2009 y hasta la fecha de este informe el Fondo nobulla ha recibido aportes por este concepto
bulla
30
bull bull bull bull
~ ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
)t Notas a los Estados Financierosbullti (Expresadas en doacutelares)
=shyL Eventos Entre el 31 de diciembre del 2009 y la fecha de preparacioacuten de este
subsecuentes informe (24 de junio del 2010) no se han producido eventos que eh opinioacuten de la Administracioacuten del Fondo pudieran tener un efecto importante sobre los estados financieros
bull ~
~
rt tt lt
ta a ~
a a ~
a 3 3 3 3 a a a a
31 ~
bull bull
bull bull ESPOL Fondo Complementario bull bull
Previsional Cerrado
bull Estado de Flujos de Efectivo
bull (Expresado en doacutelares) bull
bullbull 2009
bull 1857875 (36612)
bull (835343)
(12280)bull shy
bull 973640
bull (501463)
bull (2207211 )
(5205)
bull (2713879)
bullbull 187658amp
bull 1 876588
bullbull 136349 50711
bull 187060
bullbullbullbullbullbullbull bull Ver poliacuteticas de contabilidad significativas bull bull
y notas a los estados financieros
Antildeo terrninado en Diciembre 31
Flujos de efectivo por las actividades de operacioacuten Intereses ganados Efectivo pagado a proveedores y otros Pensiones pagadas a jubilados Otros ingresos
Efectivo neto provisto por las actividades de operacioacuten
Flujos de efectivo por las actividades de inversioacuten Aumentos en inversiones Aumento en cartera de creacutedito Adquisicioacuten de mobiliario y equipo
Efectivo neto utilizado en actividades de inversioacuten
Flujos de efectivo por las actividades de financiamiento Aportes recibidos por participes
Efectivo neto provisto por las actividades de financiamiento
Aumento neto de efectivo en caja y bancos Efectivo en caja y bancos al inicio del antildeo
Efectivo en caja y bancos al final del antildeo
7
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull bull bull bull bull
ESPOl Fondo Complementario Previsional Cerrado
bull Conciliacioacuten del Rendimiento Neto con el Efectivo Neto
bull Provisto por las Actividades de Operacioacuten
(Expresada en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
Rendimiento neto 495381
Ajustes para conciliar el Rendimiento neto provisto por las actividades de operacioacuten
Provisioacuten para cuentas por cobrar 82065 Recuperacioacuten de provisioacuten por vaLoracioacuten de inversiones (1716) Depreciacioacuten de mobiliario y equipo 2289 Pagos a participes retirados (37592) Peacuterdida en rendicioacuten efectuada en bonos gLobaLes 82825
Cambios en activos y pasivos operativos Disminucioacuten en cuentas por cobrar 247274 (Aumento) en gastos pagados por adeLantado (130) Aumento en cuentas por pagar 103244
bull Efectivo neto provisto por Las actividades de operacioacuten 973640
bull ACTIVIDADES DE OPERACiOacuteN INVERSiOacuteN Y FINANCIAMIENTO QUE SE REALIZARON SIN
bull DESEMBOLSOS DE EFECTIVO bull
bull AL 31 de diciembre deL 2009 el Fondo disminuyoacute cartera de creacutedito en 22821 y disminuyoacute
bull Los aportes y rendimientos de Los participes en 19600 y 3221 respectivamente por concepto de compensacioacuten de saLdos con participes retirados
Al 31 de diciembre del 2009 el Fondo disminuyoacute cuentas por cobrar y aportes en 10097 por concepto de ajuste patrimonial
bull Ver polfticas de contabilidad significativas
y notas a los estados financieros 8
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull ESPOL Fondo Complementario
Previsi ona I Cerrado
Poliacuteticas de Contabilidad Significativas
Descripcioacuten del negocio
bullbull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado tiene un patrimonio autoacutenomo es de caraacutecter privado de beneficio social y sin fines de lucro con domicilio en la ciudad de Guayaquil Sus actividades se rigen por la Ley de Seguridad Social las Resoluciones que expida la Superintendencia de Bancos y Seguros del Ecuador y por su estatuto El Fondo se inicioacute como un Fondo de Jubilacioacuten Complementario en beneficio del personal docente y administrativo de la ESPOL cuyo reglamento fue aprobado por el Consejo Politeacutecnico mediante resolucioacuten 8811099 de noviembre de 1988
El 16 de septiembre del 2004 la Superintendencia de Bancos y Seguroacutes del Ecuador emitioacute la resolucioacuten SBS-2004-0740 en la cual se determinan las Normas para el registro constitucioacuten organizacioacuten funcionamiento y liquidacioacuten de los fondos complementarios previsionales cerrados Para cumplir con esta resolucioacuten el Fondo inicioacute el proceso para su registro en dicho Organismo de Control y asi constituirse como un organismo independiente Mediante resolucioacuten SBS-2005-0623 emitida el 24 de octubre del 2005 la Superintendencia de Bancos y Seguros del Ecuador aproboacute el estatuto del Fondo y otorgoacute el registro respectivo
El objeto social del Fondo es
a Otorgar a los participes la pensioacuten jubilar complementaria en el monto y de acuerdo con las normas establecidas en el estatuto
b Realizar inversiones de acuerdo con la politica general delineada por el Consejo Administrativo y ejecutada a traveacutes del Comiteacute de Inversiones
c Otorgar operaciones de creacutedito a favor de los participes en sujecioacuten a las politicas y procedimientos aprobados por el Consejo de Administracioacuten y previa calificacioacuten de los beneficiarios por la Comisioacuten de Prestaciones seguacuten los requisitos establecidos en el Reglamento que se dictare
d Otorgar a los participes las demaacutes prestaciones que se contemplan en este Estatuto y que resolviere el Consejo de Administracioacuten
e Los otros sentildealados en la Constitucioacuten Politica de la Repuacuteblica del Ecuador y en la ley de Seguridad Social
9
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull ESPOL Fondo Complementario
Previsional Cerrado
Politicas de Contabilidad Significativas
El plazo de duracioacuten del Fondo es indeterminado y su disolucioacuten y liquidacioacuten se efectuaraacute de acuerdo con la ley las disposiciones que para el efecto expida la Superintendencia de Bancos y Seguros del Ecuador y su estatuto
El Fondo es administrado privadamente seguacuten lo establecido en su estatuto bajo el reacutegimen de beneficio definido con un sistema de financiamiento de reparto o capitalizacioacuten en que la prestacioacuten puede ser fija o variable
Pensioacuten jubilar complementaria
Las prestaciones por contingencia de invalidez vejez y muerte que entrega el fondo a favor de sus participes se denomina Pensioacuten Jubilar Complementaria (PJC) constituida por un valor monetario a favor de los profesores empleados y trabajadores con nombramiento que hayan aportado o aporten al mismo Este valor sumado al pago mensual por jubilacioacuten otorgado por el Instituto Ecuatoriano de Seguridad Social (IESS) daraacute un total igual a La remuneracioacuten mensual a las asignaciones complementarias de la ley y a las bonificaciones que concede la ESPOL trataacutendose de profesores y a la remuneracioacuten mensual unificada y a las asignaciones complementarias de ley trataacutendose de los empleados y trabajadores como si tales profesores empleados y trabajadores estuvieran en servicio activo
Los beneficios del Fondo se entienden concedidos durante la vida del titular o hasta un maacuteximo de 30 antildeos contados a partir de la fecha de jubilacioacuten y en eL caso de fallecimiento del participe antes de este tiempo este beneficio se extiende a favor de sus herederos (coacutenyuge sobreviviente mientras permanezca soltero e hijos solteros de hasta 25 antildeos de edad o hijos con invalidez total) por el tiempo que faltare hasta completar 30 antildeos
Los participes para tener derecho a la Pensioacuten Jubilar Complementaria deberaacuten cumplir con los siguientes requisitos
a Un miacutenimo de 20 antildeos de servicios en La ESPOL y haber aportado un miacutenimo de 15 antildeos al Fondo y
b Un miacutenimo de 60 antildeos de edad
Devolucioacuten de valores aportados
Podraacuten solicitar devoluciones de Los valores aportados
a En caso de fallecimiento de un participe que tenga menos de 20 antildeos de aportacioacuten a traveacutes de sus herederos legales
10
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull
bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Polfticas de Contabilidad Significativas
b En caso de fallecimiento del participe que tenga 20 o maacutes antildeos de aportaciones y que no tenga coacutenyuge sobreviviente ni hijos solteros menores de 25 antildeos ni hijos con invalidez total y permanente a traveacutes de sus herederos legales
c En caso de separacioacuten definitiva de la institucioacuten del partiacutecipe
d A peticioacuten del partiacutecipe despueacutes de haber permanecido 20 antildeos
Aportes de los participes
El financiamiento del Fondo proviene de
a Aportes de la ESPOL equivalente al 5 del monto del sueldo baacutesico de cada docente beneficiario y del valor equivalente al sueldo baacutesico que estuvo vigente hasta el 31 de diciembre del 2003 de cada empleado y trabajador beneficiario hasta el antildeo 2008
b Aportes del personal docente activo el cual corresponde al 12 de la remuneracioacuten mensual que comprende el sueldo baacutesico bonificacioacuten por antiguumledad bonificacioacuten acadeacutemica bonificacioacuten por tiacutetulo subsidio a la educacioacuten y subsidio familiar Adicionalmente aportaraacuten el 12 del deacutecimo tercer sueldo y de los beneficios extras de los meses de enero marzo julio y octubre
c Aportes de los empleados y trabajadores activos el cual corresponde al 12 de la remuneracioacuten mensual unificada Ademaacutes aportaraacuten del 12 del deacutecimo tercer sueldo
d Aportes del personal jubilado (docente y administrativo) el cual corresponde al 12 de su pensioacuten mensual y de su deacutecimo tercer sueldo beneficios extras sobresueldos y bono vacacional En forma adicional los profesores jubilados tambieacuten aportaraacuten el 12 de sus pensiones mensuales deacutecimo tercer sueldo beneficios extras de enero marzo julio y octubre hasta completar el nuacutemero de antildeos y meses no aportados en base a los cuales se jubilaron y el personal administrativo aportaraacute el 12 de sus pensiones mensuales y deacutecimo tercer sueldo hasta completar el nuacutemero de antildeos y meses no aportados en base a los cuales ~e jubilaron
e Las aportaciones que en forma extraordinaria efectuara la ESPOL
f Las que provengan de donaciones de personas naturales o juriacutedicas nacionales o extranjeras a cualquier titulo y
bull 11
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull
Bases de presentacioacuten
ESPOL Fondo Com plementario
Previsional Cerrado
Politicas de Contabilidad Significativas
g Las que se originen en cualquier otra operacioacuten activa o pasivordf que el Fondo pueda realizar de acuerdo con la Ley y el estatuto
Luego del cambio a la remuneracioacuten unificada en el antildeo 2004 (administrativo) y 2008 (docente) las personas que ingresan al Fondo aportan sobre la remuneracioacuten baacutesica unificada
El Fondo mantiene sus registros contables en doacutelares
La Superintendencia de Bancos y Seguros del Ecuador auacuten no ha definido principios y praacutecticas contables que deben aplicar los fondos complementarios previsionales cerrados en la elaboracioacuten de sus estados financieros En razoacuten de esto las poliacuteticas de contabilidad que sigue el Fondo estaacuten de acuerdo con los principios y praacutecticas de contabilidad establecidos en el Ecuador las cuales requieren que la gerencia efectuacutee ciertas estimaciones y utilice ciertos supuestos que afectan las cifras reportadas de activos y pasivos la revelacioacuten de contingencias activas y pasivas a la fecha de los estados financieros asi como las cifras reportadas de ingresos y gastos durante el periacuteodo corriente La estimacioacuten maacutes significativa en relacioacuten con los estados financieros adjuntos se refiere a la provisioacuten para cuentas incobrables depreciacioacuten de mobiliario y equipo y recuperacioacuten de valoracioacuten de inversiones Aun cuando pueden llegar a diferir de su efecto final la Administracioacuten del Fondo considera que las estimaciones y supuestos utilizados fueron los adecuados en las circunstancias
De acuerdo con el arto 305 de la Ley de Seguridad Social publicada en el Registro Oficial No 465 del 30 de noviembre de 2001 se establece que las entidades que integran el Sistema Nacional de Seguridad Social y las personas naturales y juriacutedicas que integran el Sistema de Seguro Privado para su constitucioacuten organizacioacuten actividades funcionamiento y extincioacuten se sujetaraacuten a las disposiciones de dicha Ley a la Ley General de Seguros y su Reglamento a la Ley General de Instituciones Financieras de Sistema y su Reglamento a la L~y Orgaacutenica de Administracioacuten Financiera y Control a la Ley de Mercado de Valores al Coacutedigo de Comercio a la Ley de Compantildeias en forma supletoria y a las normas reglamentarias y resoluciones que para el efecto dicten los organismos de control creados por la Constitucioacuten Poliacutetica de la Repuacuteblica
12
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
e
bulle
bullbull
bull Inversiones
Cartera de creacutedito
bullbull ~
bull bull bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Politicas de Contabilidad Significativas
Del Libro 1 Titulo XI de la Contabilidad Capitulo IV Sometimiento a Principios de Contabilidad Generalmente Aceptados y Las Normas Internacionales de Auditoriacutea Seccioacuten 1 Disposiciones Generales de la Codificacioacuten de ResoLuciones de La Superintendencia de Bancosy Seguros deL Ecuador y de la Junta Bancaria sentildeaLa que las instituciones bajo el controL de la Superintendencia de Bancos y Seguros del Ecuador se someteraacuten y aplicaraacuten las normas contables dispuestas por el organismo de control contenidas en los Cataacutelogos de Cuentas y en lo no previsto por dichos cataacutelogos se aplicaraacuten en su orden Las Normas Ecuatorianas de Contabilidad (NECs) y de no existir normativa en las dos anteriores las Normas InternacionaLes de ContabUidad (NICs) ahora (NIIF) Normas Internacionales de Informacioacuten Financiera
Los depoacutesitos a plazo y reepos se registran al costo de adquisicioacuten el que se aproxima aL valor de mercado Los bonos deL estado se registran a vaLor de mercado de acuerdo a los reportes que emite La BoLsa de VaLores de Quito a traveacutes de su paacutegina web
Las inversiones en acciones se encuentran registradas en base al meacutetodo de participacioacuten que certificoacute la Sociedad receptora de La inversioacuten
El Fondo concede preacutestamos a sus partiacutecipes para los siguientes fines compra de vivienda remodelacioacuten de vivienda compra de terreno compra de vehiacuteculos compra de bienes muebLes compra de deuda emergencia o calamidad domeacutestica y consumos varios
Los creacuteditos se otorgan a una tasa de intereacutes del 11 anuaL Cuando el monto del preacutestamo es de hasta US$10OOO es aprobado por el representante legal del Fondo si el creacutedito es por un monto superior deberaacute ser aprobado por el Comiteacute de Inversiones
1 Preacutestamos por compra o construccioacuten de vivienda
Tienen un plazo maacuteximo de 15 antildeos Para docentes el monto maacuteximo de este tipo de preacutestamos es de US$15OOO o dos veces la cantidad acumulada de los aportes y rendimientos individuales al Fondo En caso de personaL administrativo el monto maacuteximo es de US$BOOO o dos veces la cantidad acumulada de los aportes y rendimientos individuales al Fondo
13
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Politicas de Contabilidad Significativas
2 Preacutestamos para remodelacioacuten de vivienda
El plazo maacuteximo de estos creacuteditos es de 3 antildeos cuando su monto no excede los US$3000 si exceden Los US$3000 Los preacutestamos tendraacuten un plazo maacuteximo de 10 antildeos
Para docentes el monto maacuteximo de este tipo de preacutestamos es de US$15000 o dos veces La cantidad acumuLada de los aportes y rendimientos individuales aL Fondo En caso de personal administrativo el monto maacuteximo es de US$8000 o dos veces la cantidad acumulada de Los aportes y rendimientos individuales al Fondo
3 Preacutestamos por compra de terreno
Estos creacuteditos tienen un plazo maacuteximo de 3 antildeos Para docenteacutes eL monto maacuteximo es de US$15000 o dos veces la cantidad acumulada de Los aportes y rendimientos individuales al Fondo En caso de personal administrativo el monto maacuteximo es de US$8000 o dos veces La cantidad acumuLada de Los aportes y rendimientos individuaLes al Fondo
4 Preacutestamos por compra de vehiacuteculo
Tienen un plazo maacuteximo de 6 antildeos Para docentes y personal administrativo eL monto maacuteximo de este tipo de preacutestamos es de US$10OOO o hasta la cantidad acumuLada de Los aportes y rendimientos individuales aL Fondo
5 Preacutestamos por compra de bienes muebLes
Estos creacuteditos tienen un pLazo maacuteximo de 3 antildeos Para docentes y personaL administrativo eL monto maacuteximo de este tipo de preacutestamos no deberaacute exceder La cantidad acumuLada de Los aportes y rendimientos individuales aL Fondo
6 Preacutestamos por emergencia o caLamidad domeacutestica
Tienen un pLazo maacuteximo de 3 antildeos Para docentes y personaL administrativo el monto maacuteximo de este tipo de preacutestamos es de US$3000 o una vez La cantidad acumuLada de Los aportes y rendimientos individuaLes aL Fondo
14
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bullbull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Poliacuteticas de Contabilidad Significativas
7 Preacutestamos por consumos varios
Tienen un plazo maacuteximo de 3 antildeos Para docentes y personal administrativo el monto maacuteximo de este tipo de preacutestamos es de hasta el 50 de la cantidad acumulada de los aportes y rendimientos individuales al Fondo
8 Preacutestamos por compra de deuda
El monto de estos preacutestamos dependeraacute de las circunstancias de la deuda sin embargo cuando se trate de creacuteditos de hasta US$5000 tendraacuten un plazo maacuteximo de 5 antildeos en caso de que el preacutestamo sea por un monto superior el mismo tendraacute un plazo maacuteximo de 10 antildeos
Mediante sesioacuten del 10 de junio del 2009 el Consejo de Administracioacuten aproboacute las modificaciones a la Politica de preacutestamos para los participes en donde se modifica principalmente los plazos de los preacutestamos detallados a continuacioacuten
Plazos
Para los miembros que tengan menos de 60 antildeos de edad
a) Preacutestamos cuyo monto sea hasta US$5000 6 antildeos plazo
b) Preacutestamos desde US$5001 hasta US$25000 10 antildeos plazo
c) Preacutestamos mayores a US$25001 15 antildeos plazo
Para los miembros que tengan maacutes de 60 antildeos de edad
bull De 61 antildeos hasta 14 antildeos plazo bull De 62 antildeos hasta 13 antildeos plazo bull De 63 antildeos hasta 12 antildeos plazo bull De 64 antildeos hasta 11 antildeos plazo bull De 65 antildeos hasta 10 antildeos plazo bull De 66 antildeos hasta 09 antildeos plazo bull De 67 antildeos hasta 08 antildeos plazo bull De 68 antildeos hasta 07 antildeos plazo bull De 69 antildeos hasta 06 antildeos plazo bull De 70 antildeos hasta 05 antildeos plazo
De 71 antildeos en adelante hasta 4 antildeos plazo y hasta el monto de su aporte y rendimiento individual
15
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
Ingresos y gastos
1
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Politicas de Contabilidad Significativas
Se incluye tambieacuten que los prestatarios de preacutestamos vigentes (realizados con la poliacutetica anterior) podraacuten acogerse a la modificacioacuten por su saldo de capital y por una sola vez por preacutestamo en caso de que asiacute Lo soLicite por escrito aL representante legaL del fondo
Garantiacuteas de creacuteditos
Los preacutestamos seraacuten garantizados con los aportes acumuLados en eL Fondo
En caso de que el Fondo otorgue un preacutestamo por un valor mayor al aporte acumulado de un participe este deberaacute firmar un contrato de preacutestamo o mutuo con un garante solidario que necesariamente debe ser un participe del fondo y que tenga aportes suficientes para cubrir La garantiacutea hasta por el valor de La diferencia entre el valor total del preacutestamo otorgado y la cantidad ahorrada Adicionalmente tendraacute que presentar una poacuteliza de vida por lo menos sobre la diferencia entre eL valor del preacutestamo y la cantidad ahorrada y donde se especifique que el primer beneficiario es el Fondo
Con al acta de sesioacuten del Consejo de Administracioacuten del 10 de junio del 2009 se modificoacute las garantiacuteas En dicha acta se menciona que los preacutestamos seraacuten garantizados por eL vaLor de Los aportes y rendimientos deL prestatario acumuLados en el Fondo multiplicado por 15 veces
Los ingresos y gastos se reconocen por el meacutetodo deL devengado es decir los ingresos cuando se realizan y los gastos cuando se conocen
16
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bullbull
bull A Efectivo en
caja y bancos
B Inversiones
bull
bullbull
bull
bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares) i
Al 31 de diciembre del 2009 corresponde al saldo registrado en la cuenta corriente del Banco del Pacifico SA
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Bonos del Estado con vencimientos semestrales hasta diciembre del 2010
Banco de Guayaquil SA Poacuteliza de acumulacioacuten a 91 diacuteas con una tasa del 675 anual y con vencimiento el 8 de marzo del 2010
Poacuteliza de acumulacioacuten a 91 diacuteas con una tasa del 675 anual y con vencimiento el 11 de febrero del 2010
Poacuteliza de acumulacioacuten a 91 diacuteas plazo con una tasa del 675 anual y con vencimiento el 28 de enero del 2010
Poacuteliza de acumulacioacuten a 95 diacuteas con una tasa del 675 anual y con vencimiento el 8 de marzo de 2010
Banco Solidario SA Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa del 8 anual y con vencimiento el 9 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 95 diacuteas plazo con una tasa del 8 anual y con vencimiento el 11 de enero del 2010
Certificado de depoacutesito a 98 diacuteas plazo con una tasa del 8 anual y con vencimiento el 11 de enero del 2010
80740
223713
210413
165537
101763
411604
100000
75000
Pasan 1368770
2009
17
bull bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull
bull bull bull
bull bull ESPOL Fondo Complementariobull
Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31 200~
bullbull Vienen
bull Banco de MM Jaramillo Arteaga SA Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 4 de febrero del 2010
bullbull Certificado de depoacutesito a 110 diacuteas plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 25 de enero del 2010
Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una
bull
tasa del 680 anual y con vencimiento el 25 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento eL 10 de febrero del 2010
bull Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una
bull tasa deL 680 anual y con vencimiento el 2 de marzo deL 2010
bull Banco de Machala
bull Corresponde a un depoacutesito a plazo a 30 diacuteas con una tasa deL 450 anual y con vencimiento
bull el 6 de enero deL 2010
bull Banco Amazonas SA
Certificado de depoacutesito a 98 diacuteas pLazo con una tasa deL 750 anuaL y con vencimiento el1 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 100 diacuteas pLazo con una tasa del 750 anual y con vencimiento el 17 de febrero del 2010
bull
1368770
514195
207180
75000
60000
61062
132571
430000
209644
bull bull
Pasan 3058422bull 18
bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull bull bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares) bullbull Antildeo terminado en Diciembre 31 2009bull
Vienen 3058422
Certificado de depoacutesito a 98 diacuteas plazo con una tasa del 750 anual y con vencimiento el 17 de febrero del 2010 173248
Certificado de depoacutesito a 110 diacuteas plazo con una tasa del 790 anual y con vencimiento el 26 de enero del 2010 116743
Certificado de depoacutesito a 98 diacuteas plazo con una tasa del 750 anual y con vencimiento eL 22 de febrero del 2010 52174
Certificado de depoacutesito a 99 diacuteas plazo con una tasa del 790 anual y con vencimiento el 19 de enero del 2010 42603
Banco Unibanco SA Certificado de depoacutesito a 93 diacuteas pLazo con una tasa del 7 anuaL y con vencimiento el 10 de marzo del 2010 197432
Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa deL 7 anual y con vencimiento el 11 de febrero del 2010 158810
bull Certificado de depoacutesito a 94 diacuteas plazo con una
bull tasa del 7 anual y con vencimiento el 25 de marzo del 2010 103933
Certificado de depoacutesito a 108 diacuteas plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 18 de enero del 2010 103870bull- Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa deL 7 anuaL y con vencimiento el 18 de marzo del 2010 100000
bullbull Pasan 4107235
19
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerradp
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31
Vienen 4107235
Certificado de depoacutesito a 92 dias plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 25 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 94 dias plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 1 de abril del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 dias plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 4 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 97 dias plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 24 de marzo del 2010
Banco Procreacutedit SA Depoacutesito a plazo a 104 dias con una tasa del 680 anual y con vencimiento el 13 de enero del 2010
Banco Territorial SA Certificado de depoacutesito a 97 dias plazo con una tasa del 890 anual y con vencimiento el 1 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 dias plazo con una tasa del 890 anual y con vencimiento el 4 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 dias plazo con una tasa del 890 anual y con vencimiento el 4 de febrero del 2010
81513
53930
51922
50000
152616
115728
59822
45658
Pasan 4718424
2009
20
bull bull
=shyt ~
t
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
bullbullt
-
bull
bullbullbullbull
bullbull bullbull bullbullbull bullbull bullbull bullbull
bullbullbull bulllit
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31
Vienen
Banco Capital SA Certificado de depoacutesito a 105 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 1 de abril del 2010
Certificado de depoacutesito a 93 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 26 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 23 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 11 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con venci miento el 15 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 96 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 22 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 95 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 4 de enero del 2010
Certificado de depoacutesito a 107 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 20 de enero del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 6 de enero del 2010
Pasan 5807095
4718424
250000
208167
111951
111902
106126
86277
75594
75000
63654
2009
21
bull bull
bull
bullbullbullbull
bullbullbullbullbull
bullbullbull
bullbull 8
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
Vienen 5807095
Certificado de depoacutesito a 95 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 22 de marzo del 2010 54956
Banco del Pacifico SA Reepo a 5 dias con vencimiento el 04 de enero del 2010 con una tasa del 25 350000
bull 6212051
Menos provisioacuten por valuacioacuten de inversiones 1 208
bull 6210843
El movimiento de la provisioacuten por valuacioacuten de inversiones fue como sigue
bullbullbullbullbullbullbullbullbullbullbull
2009bull Saldo inicial 2924 Recuperaciones (1716)
Saldo final 1208
bull 22
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerradp
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
C Cartera de Un resumen de esta cuenta fue como sigue creacuteditos
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
Cartera de creacutedito a corto plazo Escuela Superior Politeacutecnica del Litoral (1 ) 6079 Trabajadores y obreros (2) 66170 Docentes (2) 39875
112124
Cartera de creacutedito a largo plazo Trabajadores (2) 6862190 Docentes (2) 4873412 Escuela Superior Politeacutecnica del Litoral (3) 400242 Caja de Ahorro Trabajadores (4) 23065 Asociacioacuten de Profesores de la ESPOL (APESPOL) (5) 8697 Jubilados (2) 8041 Docentes no participes 1911
12177558
12289682
El Fondo ha otorgado creacuteditos con una tasa del 11 de intereacutes anual
Mediante oficio No INSS-2006-457 del 14 de julio del 2006 la Superintendencia de Bancos y Seguros del Ecuador manifestoacute que los fondos previsionales cerrados estaacuten prohibidos de otorgar creacuteditos bajo cualquier modalidad a personas naturales o juriacutedicas que no sean participes del Fondo Asi tambieacuten dispone que en el caso de existir preacutestamos ya concedidos el Fondo deberaacute mantener los teacuterminos contractuales bajo los cuales fueron otorgados dichos creacuteditos hasta su recuperacioacuten total
Al 31 de diciembre del 2009 el Fondo no ha determinado provisioacuten para cartera incobrable
(1) Corresponde a preacutestamos otorgados a trabajadores y obreros a traveacutes de la ESPOL lt
23
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bullbull bullbull bullbull bulle
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
(2) Corresponde a preacutestamos otorgados a docentes personal=- administrativo y jubilado principalmente para adquisicioacuten de vivienda
(3) Corresponden a preacutestamos entregados a facultades y programas de la ESPOL e incluye principalmente preacutestamos al Instituto de Ciencias Humaniacutesticas y Econoacutemicas (lCHE) por 209275 y al Instituto de Ciencias Matemaacuteticas por 164073
(4) Preacutestamos entregados a la Caja de Ahorro de Trabajadores para que sean otorgados a los empleados administrativos relacionadqs a este organismo
(5) Preacutestamos entregados a la APESPOL (Asociacioacuten de profesores de la ESPOL) para que sean otorgados a sus docentes asociados
D Cuentas por Un resumen de esta cuenta fue como sigue cobrar
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
ESPOL (1 ) 209569 Bancos en liquidacioacuten (2) 82065 Intereses en inversiones 53274 Anticipo a proveedores 6870 Anticipo a empleados 37220 Otras 9151
398149 Menos provisioacuten acumulada para cuentas por
cobrar 82065
316084
bull (1 ) Corresponde a valores de hasta el antildeo 2008 pendientes de recibir de la ESPOL por aportaciones mensuales y cuotas de preacutestamos Estos valores son descontados por la ESPOL de los sueldos y pensiones mensuales personal docente y administrativo activo y jubilado
bullbulle
24
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
-E Inversiones
permanentes
F Cuentas por pagar
ESPOL Fondo Complementarioacute Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares) e
(2) Corresponde a una inversioacuten que se realizoacute en eL Fondo Visioacuten deL Banco Popular S A por 31706 Y un certificado financiero en el Previsora International Bank con un valor nominal de 49258 el cual fue recibido en mayo del 2000 como pago de deudas Actualmente estas instituciones financieras se encuentran en proceso de liquidacioacuten En el 2009 eL Fondo ha constituido una provisioacuten por la totalidad del vaLor de estas inversiones
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Diciembre 31 2009
Acciones-costo (1 ) 16000 Aportes para futuro aumento 72882 Valor patrimonial proporcional 1038
89920
(1 ) Corresponde aL 20 de participacioacuten en el capitaL de La compantildeia Meriza SA
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
ESPOL (1) Provisiones para remuneraciones Aporte por pagar retirados Valores por liquidar Cuentas por pagar caja ahorro Retenciones por pagar SRI Otras
233871 17981 13581 16491 6531 2105 6288
296848
(1) Incluye principalmente cuentas por pagar a Espol originadas por la liquidacioacuten efectuada de los bonos gLobal 2012 acogiendo lo descrito en la resolucioacuten adoptada por el Consejo Politeacutecnico el 19 de mayo del 2009 que indica lo siguiente
25
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
=shy(t
ESPOL Fondo Complementario
=shy Previsional Cerrado
=shyNotas a los Estados Financieros
bullbull=shy
(Expresadas en doacutelares)
bull El 14 de diciembre del 2000 la Espol realizoacute la compra de 536000 en bonos global 2012 que fueron distribuidos 201000 para el Fondo Malecoacuten y 335000 para el Fondo de Jubilacioacuten
bull bull El ex centro de prestaciones de servIcIos adquirioacute
igualmente bonos 2012 por 170000 con lo cual se totalizoacute un valor de 706000 que quedaron en custodia del Banco Central
bull El 22 de diciembre del 2004 se autorizoacute al Banco Central transferi r 201000 del total de bonos 2012 para que queden en custodia de Decevale quedando en custodia del Banco Central los restantes 505000
bull Con fecha 18 de mayo del 2006 el estado recomproacute a los tenedores el 5920 por cuyo concepto el Banco Central depositoacute en cuentas del Fondo de Jubilacioacuten el valor de 328976 correspondiente a 298960 del valor nominal y 30016 a intereses El depoacutesito recibido fue considerado como ingreso producto de la venta de las inversiones realizadas por el Fondo de Jubilacioacuten cuando solamente le correspondiacutea por concepto de capital 198320 Y la parte proporcional de los intereses equivalente a la participacioacuten en la propiedad de los bonos
bull Con fecha 14 de mayo del 2009 el rector de la Espol aceptoacute la invitacioacuten del Presidente de la Repuacuteblica del Ecuador para la venta del valor nominal de los 206040 con una rendicioacuten del 35 lo cual generoacute una peacuterdida de 133926 motivo por el cual el Fondo de Jubilacioacuten reconoce un gasto por rendicioacuten efectuada de bonos globales 2012 el valor de 88842 en funcioacuten de su proporcionalidad asiacute como 127300 de cuentas por pagar a Espolo
bull El valor reconocido como gasto difiere en 6017 debido a que este fue reconocido como tal en el antildeo 2006
26
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bullbullbullbullbull$
G Aportes
bullI
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Personal en Servicio Activo Docentes Administrativos
(1 ) 6201609 3165712
Jubilados Docentes Administrativos
(2) 977967 874318
Aportes ESPOL Docentes Administrativos
(3) 575013 389077
Aporte de Docentes retirados 84515
Aportes recibidos del proyecto Ancoacuten (4) 2000000
14268211
(1) Corresponde a los aportes acumulados realizados por el personal docente y administrativo que labora para la ESPOL los cuales se descuentan de sus sueldos mensuales y beneficios de acuerdo con lo que estipuLa el articulo 12 del estatuto del Fondo
(2) Corresponde a los aportes acumulados reaLizados por el personal docente y administrativo jubilado de la ESPOL los cuales se descuentan de sus pensiones jubilares mensuales y de sus beneficios de acuerdo con lo que estipula el articulo 12 del estatuto del Fondo
(3) Corresponde a los aportes que la ESPOL hace a favor del personal docente y administrativo activo de acuerdo con lo que estipula el articulo 12 del estatuto del Fondo
2009
27
bull bull bull bull
t
=shy ESPOL Fondo Com plementario
=shy=shyt ~
=shy
bullbull =shy
=shy
bullbullbullbullbull
bullbull
bullbullbullbull
bullbullbull
bullbull =shy
H Rendimientos acumulados
l Intereses ganados
J Pago de pensiones a jubilados
bull
Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
(4) Corresponde a aportes recibidos del Proyecto Ancoacuten que la ESPOL ejecuta en la peniacutensula de Santa Elena este aporte no se distribuye entre sus participes y tienen como propoacutesito fortalecer actuarialmente al Fondo Este aporte se concedioacute hasta el periodo 2007 de acuerdo a la Resolucioacuten No 03-12-351 del 29 de diciembre del 2003 emitida por Consejo Politeacutecnico de la ESPOL
Corresponde al exceso de los ingresos sobre los gastos que se han obtenido desde hace varios periodos Estos rendimientos son distribuidos anualmente en la cuenta contable de cada partiacutecipe del Fondo en base a su porcentaje de participacioacuten
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Cartera de creacutedito 1208316 Inversiones 439877
1648193
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Personal docente 487184 PersonaL administrativo 348159
835343
2009
2009
28
bull bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull bull bull bull bull
8
bull ~
=shy~
8
bull ~
--bullbull
bullbullbull
K Aportes Espol
bullla
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
El 7 de diciembre del 2009 se suscribe el Decreto Ejecutivo N 172 en eL que se estabLece que Los ex servidores puacutebLicos o jubilados de las entidades del sector puacuteblico que hasta el 31 de diciembre de 2008 venian percibiendo una pensioacuten jubilar ya sea de los fondos privados de jubilacioacuten complementaria o de cesantiacutea bajo cualquier denominacioacuten que eacutestos tuvieren o directamente del presupuesto institucional pasaraacuten a percibir una transferencia mensual directa unilateral y vitalicia con fines de asistencia social y solidaria en adelante transferencia solidaria con cargo a su respectivo presupuesto institucional o Presupuesto General del Estado de ser el caso en los montos y con lasmiddot limitaciones establecidos en este Decreto Este Decreto tiene vigencia a partir del 1 de enero del 2009
Para el caso de las pensiones que no superaban un salario baacutesico unificado se reconoceraacute el 100 de dicha pensioacuten jubilar
Para aquellas pensiones jubilares superiores a un salario baacutesico unificado e inferiores a una canasta baacutesica familiar la transferencia solidaria seraacute el valor equivalente a un salario baacutesico unificado maacutes el monto correspondiente al 70 de la diferencia entre el valor de la pensioacuten jubilar y el salario baacutesico unificado
En los casos que la pensioacuten jubilar supere la canasta baacutesica familiar la transferencia solidaria se limitaraacute a un salario baacutesico unificado maacutes el 70 de la diferencia entre la canasta baacutesica familiar y el salario baacutesico unificado
Al 31 de diciembre deL 2009 Espol Fondo Complementario Previsional Cerrado ha determinado 286629 por concepto de la transferencia solidaria estipulada en el decreto 172 la misma que hasta la fecha de este informe no ha sido registrada contablemente
bull El 24 de octubre del 2008 se suscribe el Decreto Ejecutivo No 1406 en el que se indica que a partir del 1 de enero del 2009 no se egresaraacute a titulo alguno recursos del Presupuesto General del Estado destinados a financiar Fondos de Jubilacioacuten Patronal de entidades del sector puacuteblico
29
bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull bull
bull ~
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Finanderos
(Expresadas en doacutelares)
bull bull bull El 19 de diciembre deL 2008 se emite eL Decreto Ejecutivo No
1493 en eL que se reforma eL decreto 1406 especificando que bull no se egresaraacute recursos del Presupuesto GeneraL del Estado destinados a financiar Fondos Privados de Jubilacioacuten CompLementaria bajo cuaLquier nombre o denominacioacuten de entidades deL sector puacuteblico
bull EL 25 de marzo del 2009 se pubLica eL Decreto Ejecutivo No 1647 en eL que se exceptuacutea de Los decretos 1406 y 1493 anteriores a Los ex empleados de las instituciones puacuteblicas que sean beneficiarios de Los Fondos de Jubilacioacuten Complementaria cuya pensioacuten no sea superior a un salario baacutesico unificado
bull El 15 de abril deL 2009 se emite el Decreto Ejecutivo No 1675 mediante el cual se reforma el decreto 1647 indicando que para el caso de los beneficiarios sentildeaLados en el decreto 1647 qu~ reciban maacutes de un salario baacutesico unificado el aporte patronal de las instituciones del Estado seraacute en el monto correspondiente a sufragar el 70 de la diferencia entre el vaLor de la pensioacuten jubilar complementaria y el salario baacutesico unificado Si la pensioacuten es superior a la canasta baacutesica el aporte estatal se limitaraacute al 70 de la diferencia entre eacutesta y salario baacutesico unificado
bullbull bullbull a
bull El21 de abril del 2009 se suscribe el Decreto Ejecutivo No 1684 en el que se establece que mientras la Ley no disponga lo contrario los Decretos No 1406 1493 1647 Y 1675 no son aplicables a todos aquellos fondos de jubilacioacuten que hubieren sido creados por Ley
Hasta el 31 de diciembre deL 2008 eL Fondo recibioacute como aporte de la ESPOL el 5 del sueldo baacutesico de cada docente beneficiario a y por cada empLeado y trabajador beneficiario el equivalente al sueldo baacutesico que estuvo vigente al 31 de diciembre del 2003 A partir del antildeo 2009 y hasta la fecha de este informe el Fondo nobulla ha recibido aportes por este concepto
bulla
30
bull bull bull bull
~ ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
)t Notas a los Estados Financierosbullti (Expresadas en doacutelares)
=shyL Eventos Entre el 31 de diciembre del 2009 y la fecha de preparacioacuten de este
subsecuentes informe (24 de junio del 2010) no se han producido eventos que eh opinioacuten de la Administracioacuten del Fondo pudieran tener un efecto importante sobre los estados financieros
bull ~
~
rt tt lt
ta a ~
a a ~
a 3 3 3 3 a a a a
31 ~
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull bull bull bull bull
ESPOl Fondo Complementario Previsional Cerrado
bull Conciliacioacuten del Rendimiento Neto con el Efectivo Neto
bull Provisto por las Actividades de Operacioacuten
(Expresada en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
Rendimiento neto 495381
Ajustes para conciliar el Rendimiento neto provisto por las actividades de operacioacuten
Provisioacuten para cuentas por cobrar 82065 Recuperacioacuten de provisioacuten por vaLoracioacuten de inversiones (1716) Depreciacioacuten de mobiliario y equipo 2289 Pagos a participes retirados (37592) Peacuterdida en rendicioacuten efectuada en bonos gLobaLes 82825
Cambios en activos y pasivos operativos Disminucioacuten en cuentas por cobrar 247274 (Aumento) en gastos pagados por adeLantado (130) Aumento en cuentas por pagar 103244
bull Efectivo neto provisto por Las actividades de operacioacuten 973640
bull ACTIVIDADES DE OPERACiOacuteN INVERSiOacuteN Y FINANCIAMIENTO QUE SE REALIZARON SIN
bull DESEMBOLSOS DE EFECTIVO bull
bull AL 31 de diciembre deL 2009 el Fondo disminuyoacute cartera de creacutedito en 22821 y disminuyoacute
bull Los aportes y rendimientos de Los participes en 19600 y 3221 respectivamente por concepto de compensacioacuten de saLdos con participes retirados
Al 31 de diciembre del 2009 el Fondo disminuyoacute cuentas por cobrar y aportes en 10097 por concepto de ajuste patrimonial
bull Ver polfticas de contabilidad significativas
y notas a los estados financieros 8
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull ESPOL Fondo Complementario
Previsi ona I Cerrado
Poliacuteticas de Contabilidad Significativas
Descripcioacuten del negocio
bullbull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado tiene un patrimonio autoacutenomo es de caraacutecter privado de beneficio social y sin fines de lucro con domicilio en la ciudad de Guayaquil Sus actividades se rigen por la Ley de Seguridad Social las Resoluciones que expida la Superintendencia de Bancos y Seguros del Ecuador y por su estatuto El Fondo se inicioacute como un Fondo de Jubilacioacuten Complementario en beneficio del personal docente y administrativo de la ESPOL cuyo reglamento fue aprobado por el Consejo Politeacutecnico mediante resolucioacuten 8811099 de noviembre de 1988
El 16 de septiembre del 2004 la Superintendencia de Bancos y Seguroacutes del Ecuador emitioacute la resolucioacuten SBS-2004-0740 en la cual se determinan las Normas para el registro constitucioacuten organizacioacuten funcionamiento y liquidacioacuten de los fondos complementarios previsionales cerrados Para cumplir con esta resolucioacuten el Fondo inicioacute el proceso para su registro en dicho Organismo de Control y asi constituirse como un organismo independiente Mediante resolucioacuten SBS-2005-0623 emitida el 24 de octubre del 2005 la Superintendencia de Bancos y Seguros del Ecuador aproboacute el estatuto del Fondo y otorgoacute el registro respectivo
El objeto social del Fondo es
a Otorgar a los participes la pensioacuten jubilar complementaria en el monto y de acuerdo con las normas establecidas en el estatuto
b Realizar inversiones de acuerdo con la politica general delineada por el Consejo Administrativo y ejecutada a traveacutes del Comiteacute de Inversiones
c Otorgar operaciones de creacutedito a favor de los participes en sujecioacuten a las politicas y procedimientos aprobados por el Consejo de Administracioacuten y previa calificacioacuten de los beneficiarios por la Comisioacuten de Prestaciones seguacuten los requisitos establecidos en el Reglamento que se dictare
d Otorgar a los participes las demaacutes prestaciones que se contemplan en este Estatuto y que resolviere el Consejo de Administracioacuten
e Los otros sentildealados en la Constitucioacuten Politica de la Repuacuteblica del Ecuador y en la ley de Seguridad Social
9
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull ESPOL Fondo Complementario
Previsional Cerrado
Politicas de Contabilidad Significativas
El plazo de duracioacuten del Fondo es indeterminado y su disolucioacuten y liquidacioacuten se efectuaraacute de acuerdo con la ley las disposiciones que para el efecto expida la Superintendencia de Bancos y Seguros del Ecuador y su estatuto
El Fondo es administrado privadamente seguacuten lo establecido en su estatuto bajo el reacutegimen de beneficio definido con un sistema de financiamiento de reparto o capitalizacioacuten en que la prestacioacuten puede ser fija o variable
Pensioacuten jubilar complementaria
Las prestaciones por contingencia de invalidez vejez y muerte que entrega el fondo a favor de sus participes se denomina Pensioacuten Jubilar Complementaria (PJC) constituida por un valor monetario a favor de los profesores empleados y trabajadores con nombramiento que hayan aportado o aporten al mismo Este valor sumado al pago mensual por jubilacioacuten otorgado por el Instituto Ecuatoriano de Seguridad Social (IESS) daraacute un total igual a La remuneracioacuten mensual a las asignaciones complementarias de la ley y a las bonificaciones que concede la ESPOL trataacutendose de profesores y a la remuneracioacuten mensual unificada y a las asignaciones complementarias de ley trataacutendose de los empleados y trabajadores como si tales profesores empleados y trabajadores estuvieran en servicio activo
Los beneficios del Fondo se entienden concedidos durante la vida del titular o hasta un maacuteximo de 30 antildeos contados a partir de la fecha de jubilacioacuten y en eL caso de fallecimiento del participe antes de este tiempo este beneficio se extiende a favor de sus herederos (coacutenyuge sobreviviente mientras permanezca soltero e hijos solteros de hasta 25 antildeos de edad o hijos con invalidez total) por el tiempo que faltare hasta completar 30 antildeos
Los participes para tener derecho a la Pensioacuten Jubilar Complementaria deberaacuten cumplir con los siguientes requisitos
a Un miacutenimo de 20 antildeos de servicios en La ESPOL y haber aportado un miacutenimo de 15 antildeos al Fondo y
b Un miacutenimo de 60 antildeos de edad
Devolucioacuten de valores aportados
Podraacuten solicitar devoluciones de Los valores aportados
a En caso de fallecimiento de un participe que tenga menos de 20 antildeos de aportacioacuten a traveacutes de sus herederos legales
10
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull
bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Polfticas de Contabilidad Significativas
b En caso de fallecimiento del participe que tenga 20 o maacutes antildeos de aportaciones y que no tenga coacutenyuge sobreviviente ni hijos solteros menores de 25 antildeos ni hijos con invalidez total y permanente a traveacutes de sus herederos legales
c En caso de separacioacuten definitiva de la institucioacuten del partiacutecipe
d A peticioacuten del partiacutecipe despueacutes de haber permanecido 20 antildeos
Aportes de los participes
El financiamiento del Fondo proviene de
a Aportes de la ESPOL equivalente al 5 del monto del sueldo baacutesico de cada docente beneficiario y del valor equivalente al sueldo baacutesico que estuvo vigente hasta el 31 de diciembre del 2003 de cada empleado y trabajador beneficiario hasta el antildeo 2008
b Aportes del personal docente activo el cual corresponde al 12 de la remuneracioacuten mensual que comprende el sueldo baacutesico bonificacioacuten por antiguumledad bonificacioacuten acadeacutemica bonificacioacuten por tiacutetulo subsidio a la educacioacuten y subsidio familiar Adicionalmente aportaraacuten el 12 del deacutecimo tercer sueldo y de los beneficios extras de los meses de enero marzo julio y octubre
c Aportes de los empleados y trabajadores activos el cual corresponde al 12 de la remuneracioacuten mensual unificada Ademaacutes aportaraacuten del 12 del deacutecimo tercer sueldo
d Aportes del personal jubilado (docente y administrativo) el cual corresponde al 12 de su pensioacuten mensual y de su deacutecimo tercer sueldo beneficios extras sobresueldos y bono vacacional En forma adicional los profesores jubilados tambieacuten aportaraacuten el 12 de sus pensiones mensuales deacutecimo tercer sueldo beneficios extras de enero marzo julio y octubre hasta completar el nuacutemero de antildeos y meses no aportados en base a los cuales se jubilaron y el personal administrativo aportaraacute el 12 de sus pensiones mensuales y deacutecimo tercer sueldo hasta completar el nuacutemero de antildeos y meses no aportados en base a los cuales ~e jubilaron
e Las aportaciones que en forma extraordinaria efectuara la ESPOL
f Las que provengan de donaciones de personas naturales o juriacutedicas nacionales o extranjeras a cualquier titulo y
bull 11
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull
Bases de presentacioacuten
ESPOL Fondo Com plementario
Previsional Cerrado
Politicas de Contabilidad Significativas
g Las que se originen en cualquier otra operacioacuten activa o pasivordf que el Fondo pueda realizar de acuerdo con la Ley y el estatuto
Luego del cambio a la remuneracioacuten unificada en el antildeo 2004 (administrativo) y 2008 (docente) las personas que ingresan al Fondo aportan sobre la remuneracioacuten baacutesica unificada
El Fondo mantiene sus registros contables en doacutelares
La Superintendencia de Bancos y Seguros del Ecuador auacuten no ha definido principios y praacutecticas contables que deben aplicar los fondos complementarios previsionales cerrados en la elaboracioacuten de sus estados financieros En razoacuten de esto las poliacuteticas de contabilidad que sigue el Fondo estaacuten de acuerdo con los principios y praacutecticas de contabilidad establecidos en el Ecuador las cuales requieren que la gerencia efectuacutee ciertas estimaciones y utilice ciertos supuestos que afectan las cifras reportadas de activos y pasivos la revelacioacuten de contingencias activas y pasivas a la fecha de los estados financieros asi como las cifras reportadas de ingresos y gastos durante el periacuteodo corriente La estimacioacuten maacutes significativa en relacioacuten con los estados financieros adjuntos se refiere a la provisioacuten para cuentas incobrables depreciacioacuten de mobiliario y equipo y recuperacioacuten de valoracioacuten de inversiones Aun cuando pueden llegar a diferir de su efecto final la Administracioacuten del Fondo considera que las estimaciones y supuestos utilizados fueron los adecuados en las circunstancias
De acuerdo con el arto 305 de la Ley de Seguridad Social publicada en el Registro Oficial No 465 del 30 de noviembre de 2001 se establece que las entidades que integran el Sistema Nacional de Seguridad Social y las personas naturales y juriacutedicas que integran el Sistema de Seguro Privado para su constitucioacuten organizacioacuten actividades funcionamiento y extincioacuten se sujetaraacuten a las disposiciones de dicha Ley a la Ley General de Seguros y su Reglamento a la Ley General de Instituciones Financieras de Sistema y su Reglamento a la L~y Orgaacutenica de Administracioacuten Financiera y Control a la Ley de Mercado de Valores al Coacutedigo de Comercio a la Ley de Compantildeias en forma supletoria y a las normas reglamentarias y resoluciones que para el efecto dicten los organismos de control creados por la Constitucioacuten Poliacutetica de la Repuacuteblica
12
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
e
bulle
bullbull
bull Inversiones
Cartera de creacutedito
bullbull ~
bull bull bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Politicas de Contabilidad Significativas
Del Libro 1 Titulo XI de la Contabilidad Capitulo IV Sometimiento a Principios de Contabilidad Generalmente Aceptados y Las Normas Internacionales de Auditoriacutea Seccioacuten 1 Disposiciones Generales de la Codificacioacuten de ResoLuciones de La Superintendencia de Bancosy Seguros deL Ecuador y de la Junta Bancaria sentildeaLa que las instituciones bajo el controL de la Superintendencia de Bancos y Seguros del Ecuador se someteraacuten y aplicaraacuten las normas contables dispuestas por el organismo de control contenidas en los Cataacutelogos de Cuentas y en lo no previsto por dichos cataacutelogos se aplicaraacuten en su orden Las Normas Ecuatorianas de Contabilidad (NECs) y de no existir normativa en las dos anteriores las Normas InternacionaLes de ContabUidad (NICs) ahora (NIIF) Normas Internacionales de Informacioacuten Financiera
Los depoacutesitos a plazo y reepos se registran al costo de adquisicioacuten el que se aproxima aL valor de mercado Los bonos deL estado se registran a vaLor de mercado de acuerdo a los reportes que emite La BoLsa de VaLores de Quito a traveacutes de su paacutegina web
Las inversiones en acciones se encuentran registradas en base al meacutetodo de participacioacuten que certificoacute la Sociedad receptora de La inversioacuten
El Fondo concede preacutestamos a sus partiacutecipes para los siguientes fines compra de vivienda remodelacioacuten de vivienda compra de terreno compra de vehiacuteculos compra de bienes muebLes compra de deuda emergencia o calamidad domeacutestica y consumos varios
Los creacuteditos se otorgan a una tasa de intereacutes del 11 anuaL Cuando el monto del preacutestamo es de hasta US$10OOO es aprobado por el representante legal del Fondo si el creacutedito es por un monto superior deberaacute ser aprobado por el Comiteacute de Inversiones
1 Preacutestamos por compra o construccioacuten de vivienda
Tienen un plazo maacuteximo de 15 antildeos Para docentes el monto maacuteximo de este tipo de preacutestamos es de US$15OOO o dos veces la cantidad acumulada de los aportes y rendimientos individuales al Fondo En caso de personaL administrativo el monto maacuteximo es de US$BOOO o dos veces la cantidad acumulada de los aportes y rendimientos individuales al Fondo
13
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Politicas de Contabilidad Significativas
2 Preacutestamos para remodelacioacuten de vivienda
El plazo maacuteximo de estos creacuteditos es de 3 antildeos cuando su monto no excede los US$3000 si exceden Los US$3000 Los preacutestamos tendraacuten un plazo maacuteximo de 10 antildeos
Para docentes el monto maacuteximo de este tipo de preacutestamos es de US$15000 o dos veces La cantidad acumuLada de los aportes y rendimientos individuales aL Fondo En caso de personal administrativo el monto maacuteximo es de US$8000 o dos veces la cantidad acumulada de Los aportes y rendimientos individuales al Fondo
3 Preacutestamos por compra de terreno
Estos creacuteditos tienen un plazo maacuteximo de 3 antildeos Para docenteacutes eL monto maacuteximo es de US$15000 o dos veces la cantidad acumulada de Los aportes y rendimientos individuales al Fondo En caso de personal administrativo el monto maacuteximo es de US$8000 o dos veces La cantidad acumuLada de Los aportes y rendimientos individuaLes al Fondo
4 Preacutestamos por compra de vehiacuteculo
Tienen un plazo maacuteximo de 6 antildeos Para docentes y personal administrativo eL monto maacuteximo de este tipo de preacutestamos es de US$10OOO o hasta la cantidad acumuLada de Los aportes y rendimientos individuales aL Fondo
5 Preacutestamos por compra de bienes muebLes
Estos creacuteditos tienen un pLazo maacuteximo de 3 antildeos Para docentes y personaL administrativo eL monto maacuteximo de este tipo de preacutestamos no deberaacute exceder La cantidad acumuLada de Los aportes y rendimientos individuales aL Fondo
6 Preacutestamos por emergencia o caLamidad domeacutestica
Tienen un pLazo maacuteximo de 3 antildeos Para docentes y personaL administrativo el monto maacuteximo de este tipo de preacutestamos es de US$3000 o una vez La cantidad acumuLada de Los aportes y rendimientos individuaLes aL Fondo
14
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bullbull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Poliacuteticas de Contabilidad Significativas
7 Preacutestamos por consumos varios
Tienen un plazo maacuteximo de 3 antildeos Para docentes y personal administrativo el monto maacuteximo de este tipo de preacutestamos es de hasta el 50 de la cantidad acumulada de los aportes y rendimientos individuales al Fondo
8 Preacutestamos por compra de deuda
El monto de estos preacutestamos dependeraacute de las circunstancias de la deuda sin embargo cuando se trate de creacuteditos de hasta US$5000 tendraacuten un plazo maacuteximo de 5 antildeos en caso de que el preacutestamo sea por un monto superior el mismo tendraacute un plazo maacuteximo de 10 antildeos
Mediante sesioacuten del 10 de junio del 2009 el Consejo de Administracioacuten aproboacute las modificaciones a la Politica de preacutestamos para los participes en donde se modifica principalmente los plazos de los preacutestamos detallados a continuacioacuten
Plazos
Para los miembros que tengan menos de 60 antildeos de edad
a) Preacutestamos cuyo monto sea hasta US$5000 6 antildeos plazo
b) Preacutestamos desde US$5001 hasta US$25000 10 antildeos plazo
c) Preacutestamos mayores a US$25001 15 antildeos plazo
Para los miembros que tengan maacutes de 60 antildeos de edad
bull De 61 antildeos hasta 14 antildeos plazo bull De 62 antildeos hasta 13 antildeos plazo bull De 63 antildeos hasta 12 antildeos plazo bull De 64 antildeos hasta 11 antildeos plazo bull De 65 antildeos hasta 10 antildeos plazo bull De 66 antildeos hasta 09 antildeos plazo bull De 67 antildeos hasta 08 antildeos plazo bull De 68 antildeos hasta 07 antildeos plazo bull De 69 antildeos hasta 06 antildeos plazo bull De 70 antildeos hasta 05 antildeos plazo
De 71 antildeos en adelante hasta 4 antildeos plazo y hasta el monto de su aporte y rendimiento individual
15
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
Ingresos y gastos
1
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Politicas de Contabilidad Significativas
Se incluye tambieacuten que los prestatarios de preacutestamos vigentes (realizados con la poliacutetica anterior) podraacuten acogerse a la modificacioacuten por su saldo de capital y por una sola vez por preacutestamo en caso de que asiacute Lo soLicite por escrito aL representante legaL del fondo
Garantiacuteas de creacuteditos
Los preacutestamos seraacuten garantizados con los aportes acumuLados en eL Fondo
En caso de que el Fondo otorgue un preacutestamo por un valor mayor al aporte acumulado de un participe este deberaacute firmar un contrato de preacutestamo o mutuo con un garante solidario que necesariamente debe ser un participe del fondo y que tenga aportes suficientes para cubrir La garantiacutea hasta por el valor de La diferencia entre el valor total del preacutestamo otorgado y la cantidad ahorrada Adicionalmente tendraacute que presentar una poacuteliza de vida por lo menos sobre la diferencia entre eL valor del preacutestamo y la cantidad ahorrada y donde se especifique que el primer beneficiario es el Fondo
Con al acta de sesioacuten del Consejo de Administracioacuten del 10 de junio del 2009 se modificoacute las garantiacuteas En dicha acta se menciona que los preacutestamos seraacuten garantizados por eL vaLor de Los aportes y rendimientos deL prestatario acumuLados en el Fondo multiplicado por 15 veces
Los ingresos y gastos se reconocen por el meacutetodo deL devengado es decir los ingresos cuando se realizan y los gastos cuando se conocen
16
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bullbull
bull A Efectivo en
caja y bancos
B Inversiones
bull
bullbull
bull
bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares) i
Al 31 de diciembre del 2009 corresponde al saldo registrado en la cuenta corriente del Banco del Pacifico SA
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Bonos del Estado con vencimientos semestrales hasta diciembre del 2010
Banco de Guayaquil SA Poacuteliza de acumulacioacuten a 91 diacuteas con una tasa del 675 anual y con vencimiento el 8 de marzo del 2010
Poacuteliza de acumulacioacuten a 91 diacuteas con una tasa del 675 anual y con vencimiento el 11 de febrero del 2010
Poacuteliza de acumulacioacuten a 91 diacuteas plazo con una tasa del 675 anual y con vencimiento el 28 de enero del 2010
Poacuteliza de acumulacioacuten a 95 diacuteas con una tasa del 675 anual y con vencimiento el 8 de marzo de 2010
Banco Solidario SA Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa del 8 anual y con vencimiento el 9 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 95 diacuteas plazo con una tasa del 8 anual y con vencimiento el 11 de enero del 2010
Certificado de depoacutesito a 98 diacuteas plazo con una tasa del 8 anual y con vencimiento el 11 de enero del 2010
80740
223713
210413
165537
101763
411604
100000
75000
Pasan 1368770
2009
17
bull bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull
bull bull bull
bull bull ESPOL Fondo Complementariobull
Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31 200~
bullbull Vienen
bull Banco de MM Jaramillo Arteaga SA Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 4 de febrero del 2010
bullbull Certificado de depoacutesito a 110 diacuteas plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 25 de enero del 2010
Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una
bull
tasa del 680 anual y con vencimiento el 25 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento eL 10 de febrero del 2010
bull Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una
bull tasa deL 680 anual y con vencimiento el 2 de marzo deL 2010
bull Banco de Machala
bull Corresponde a un depoacutesito a plazo a 30 diacuteas con una tasa deL 450 anual y con vencimiento
bull el 6 de enero deL 2010
bull Banco Amazonas SA
Certificado de depoacutesito a 98 diacuteas pLazo con una tasa deL 750 anuaL y con vencimiento el1 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 100 diacuteas pLazo con una tasa del 750 anual y con vencimiento el 17 de febrero del 2010
bull
1368770
514195
207180
75000
60000
61062
132571
430000
209644
bull bull
Pasan 3058422bull 18
bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull bull bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares) bullbull Antildeo terminado en Diciembre 31 2009bull
Vienen 3058422
Certificado de depoacutesito a 98 diacuteas plazo con una tasa del 750 anual y con vencimiento el 17 de febrero del 2010 173248
Certificado de depoacutesito a 110 diacuteas plazo con una tasa del 790 anual y con vencimiento el 26 de enero del 2010 116743
Certificado de depoacutesito a 98 diacuteas plazo con una tasa del 750 anual y con vencimiento eL 22 de febrero del 2010 52174
Certificado de depoacutesito a 99 diacuteas plazo con una tasa del 790 anual y con vencimiento el 19 de enero del 2010 42603
Banco Unibanco SA Certificado de depoacutesito a 93 diacuteas pLazo con una tasa del 7 anuaL y con vencimiento el 10 de marzo del 2010 197432
Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa deL 7 anual y con vencimiento el 11 de febrero del 2010 158810
bull Certificado de depoacutesito a 94 diacuteas plazo con una
bull tasa del 7 anual y con vencimiento el 25 de marzo del 2010 103933
Certificado de depoacutesito a 108 diacuteas plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 18 de enero del 2010 103870bull- Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa deL 7 anuaL y con vencimiento el 18 de marzo del 2010 100000
bullbull Pasan 4107235
19
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerradp
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31
Vienen 4107235
Certificado de depoacutesito a 92 dias plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 25 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 94 dias plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 1 de abril del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 dias plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 4 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 97 dias plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 24 de marzo del 2010
Banco Procreacutedit SA Depoacutesito a plazo a 104 dias con una tasa del 680 anual y con vencimiento el 13 de enero del 2010
Banco Territorial SA Certificado de depoacutesito a 97 dias plazo con una tasa del 890 anual y con vencimiento el 1 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 dias plazo con una tasa del 890 anual y con vencimiento el 4 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 dias plazo con una tasa del 890 anual y con vencimiento el 4 de febrero del 2010
81513
53930
51922
50000
152616
115728
59822
45658
Pasan 4718424
2009
20
bull bull
=shyt ~
t
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
bullbullt
-
bull
bullbullbullbull
bullbull bullbull bullbullbull bullbull bullbull bullbull
bullbullbull bulllit
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31
Vienen
Banco Capital SA Certificado de depoacutesito a 105 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 1 de abril del 2010
Certificado de depoacutesito a 93 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 26 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 23 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 11 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con venci miento el 15 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 96 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 22 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 95 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 4 de enero del 2010
Certificado de depoacutesito a 107 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 20 de enero del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 6 de enero del 2010
Pasan 5807095
4718424
250000
208167
111951
111902
106126
86277
75594
75000
63654
2009
21
bull bull
bull
bullbullbullbull
bullbullbullbullbull
bullbullbull
bullbull 8
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
Vienen 5807095
Certificado de depoacutesito a 95 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 22 de marzo del 2010 54956
Banco del Pacifico SA Reepo a 5 dias con vencimiento el 04 de enero del 2010 con una tasa del 25 350000
bull 6212051
Menos provisioacuten por valuacioacuten de inversiones 1 208
bull 6210843
El movimiento de la provisioacuten por valuacioacuten de inversiones fue como sigue
bullbullbullbullbullbullbullbullbullbullbull
2009bull Saldo inicial 2924 Recuperaciones (1716)
Saldo final 1208
bull 22
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerradp
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
C Cartera de Un resumen de esta cuenta fue como sigue creacuteditos
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
Cartera de creacutedito a corto plazo Escuela Superior Politeacutecnica del Litoral (1 ) 6079 Trabajadores y obreros (2) 66170 Docentes (2) 39875
112124
Cartera de creacutedito a largo plazo Trabajadores (2) 6862190 Docentes (2) 4873412 Escuela Superior Politeacutecnica del Litoral (3) 400242 Caja de Ahorro Trabajadores (4) 23065 Asociacioacuten de Profesores de la ESPOL (APESPOL) (5) 8697 Jubilados (2) 8041 Docentes no participes 1911
12177558
12289682
El Fondo ha otorgado creacuteditos con una tasa del 11 de intereacutes anual
Mediante oficio No INSS-2006-457 del 14 de julio del 2006 la Superintendencia de Bancos y Seguros del Ecuador manifestoacute que los fondos previsionales cerrados estaacuten prohibidos de otorgar creacuteditos bajo cualquier modalidad a personas naturales o juriacutedicas que no sean participes del Fondo Asi tambieacuten dispone que en el caso de existir preacutestamos ya concedidos el Fondo deberaacute mantener los teacuterminos contractuales bajo los cuales fueron otorgados dichos creacuteditos hasta su recuperacioacuten total
Al 31 de diciembre del 2009 el Fondo no ha determinado provisioacuten para cartera incobrable
(1) Corresponde a preacutestamos otorgados a trabajadores y obreros a traveacutes de la ESPOL lt
23
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bullbull bullbull bullbull bulle
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
(2) Corresponde a preacutestamos otorgados a docentes personal=- administrativo y jubilado principalmente para adquisicioacuten de vivienda
(3) Corresponden a preacutestamos entregados a facultades y programas de la ESPOL e incluye principalmente preacutestamos al Instituto de Ciencias Humaniacutesticas y Econoacutemicas (lCHE) por 209275 y al Instituto de Ciencias Matemaacuteticas por 164073
(4) Preacutestamos entregados a la Caja de Ahorro de Trabajadores para que sean otorgados a los empleados administrativos relacionadqs a este organismo
(5) Preacutestamos entregados a la APESPOL (Asociacioacuten de profesores de la ESPOL) para que sean otorgados a sus docentes asociados
D Cuentas por Un resumen de esta cuenta fue como sigue cobrar
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
ESPOL (1 ) 209569 Bancos en liquidacioacuten (2) 82065 Intereses en inversiones 53274 Anticipo a proveedores 6870 Anticipo a empleados 37220 Otras 9151
398149 Menos provisioacuten acumulada para cuentas por
cobrar 82065
316084
bull (1 ) Corresponde a valores de hasta el antildeo 2008 pendientes de recibir de la ESPOL por aportaciones mensuales y cuotas de preacutestamos Estos valores son descontados por la ESPOL de los sueldos y pensiones mensuales personal docente y administrativo activo y jubilado
bullbulle
24
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
-E Inversiones
permanentes
F Cuentas por pagar
ESPOL Fondo Complementarioacute Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares) e
(2) Corresponde a una inversioacuten que se realizoacute en eL Fondo Visioacuten deL Banco Popular S A por 31706 Y un certificado financiero en el Previsora International Bank con un valor nominal de 49258 el cual fue recibido en mayo del 2000 como pago de deudas Actualmente estas instituciones financieras se encuentran en proceso de liquidacioacuten En el 2009 eL Fondo ha constituido una provisioacuten por la totalidad del vaLor de estas inversiones
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Diciembre 31 2009
Acciones-costo (1 ) 16000 Aportes para futuro aumento 72882 Valor patrimonial proporcional 1038
89920
(1 ) Corresponde aL 20 de participacioacuten en el capitaL de La compantildeia Meriza SA
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
ESPOL (1) Provisiones para remuneraciones Aporte por pagar retirados Valores por liquidar Cuentas por pagar caja ahorro Retenciones por pagar SRI Otras
233871 17981 13581 16491 6531 2105 6288
296848
(1) Incluye principalmente cuentas por pagar a Espol originadas por la liquidacioacuten efectuada de los bonos gLobal 2012 acogiendo lo descrito en la resolucioacuten adoptada por el Consejo Politeacutecnico el 19 de mayo del 2009 que indica lo siguiente
25
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
=shy(t
ESPOL Fondo Complementario
=shy Previsional Cerrado
=shyNotas a los Estados Financieros
bullbull=shy
(Expresadas en doacutelares)
bull El 14 de diciembre del 2000 la Espol realizoacute la compra de 536000 en bonos global 2012 que fueron distribuidos 201000 para el Fondo Malecoacuten y 335000 para el Fondo de Jubilacioacuten
bull bull El ex centro de prestaciones de servIcIos adquirioacute
igualmente bonos 2012 por 170000 con lo cual se totalizoacute un valor de 706000 que quedaron en custodia del Banco Central
bull El 22 de diciembre del 2004 se autorizoacute al Banco Central transferi r 201000 del total de bonos 2012 para que queden en custodia de Decevale quedando en custodia del Banco Central los restantes 505000
bull Con fecha 18 de mayo del 2006 el estado recomproacute a los tenedores el 5920 por cuyo concepto el Banco Central depositoacute en cuentas del Fondo de Jubilacioacuten el valor de 328976 correspondiente a 298960 del valor nominal y 30016 a intereses El depoacutesito recibido fue considerado como ingreso producto de la venta de las inversiones realizadas por el Fondo de Jubilacioacuten cuando solamente le correspondiacutea por concepto de capital 198320 Y la parte proporcional de los intereses equivalente a la participacioacuten en la propiedad de los bonos
bull Con fecha 14 de mayo del 2009 el rector de la Espol aceptoacute la invitacioacuten del Presidente de la Repuacuteblica del Ecuador para la venta del valor nominal de los 206040 con una rendicioacuten del 35 lo cual generoacute una peacuterdida de 133926 motivo por el cual el Fondo de Jubilacioacuten reconoce un gasto por rendicioacuten efectuada de bonos globales 2012 el valor de 88842 en funcioacuten de su proporcionalidad asiacute como 127300 de cuentas por pagar a Espolo
bull El valor reconocido como gasto difiere en 6017 debido a que este fue reconocido como tal en el antildeo 2006
26
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bullbullbullbullbull$
G Aportes
bullI
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Personal en Servicio Activo Docentes Administrativos
(1 ) 6201609 3165712
Jubilados Docentes Administrativos
(2) 977967 874318
Aportes ESPOL Docentes Administrativos
(3) 575013 389077
Aporte de Docentes retirados 84515
Aportes recibidos del proyecto Ancoacuten (4) 2000000
14268211
(1) Corresponde a los aportes acumulados realizados por el personal docente y administrativo que labora para la ESPOL los cuales se descuentan de sus sueldos mensuales y beneficios de acuerdo con lo que estipuLa el articulo 12 del estatuto del Fondo
(2) Corresponde a los aportes acumulados reaLizados por el personal docente y administrativo jubilado de la ESPOL los cuales se descuentan de sus pensiones jubilares mensuales y de sus beneficios de acuerdo con lo que estipula el articulo 12 del estatuto del Fondo
(3) Corresponde a los aportes que la ESPOL hace a favor del personal docente y administrativo activo de acuerdo con lo que estipula el articulo 12 del estatuto del Fondo
2009
27
bull bull bull bull
t
=shy ESPOL Fondo Com plementario
=shy=shyt ~
=shy
bullbull =shy
=shy
bullbullbullbullbull
bullbull
bullbullbullbull
bullbullbull
bullbull =shy
H Rendimientos acumulados
l Intereses ganados
J Pago de pensiones a jubilados
bull
Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
(4) Corresponde a aportes recibidos del Proyecto Ancoacuten que la ESPOL ejecuta en la peniacutensula de Santa Elena este aporte no se distribuye entre sus participes y tienen como propoacutesito fortalecer actuarialmente al Fondo Este aporte se concedioacute hasta el periodo 2007 de acuerdo a la Resolucioacuten No 03-12-351 del 29 de diciembre del 2003 emitida por Consejo Politeacutecnico de la ESPOL
Corresponde al exceso de los ingresos sobre los gastos que se han obtenido desde hace varios periodos Estos rendimientos son distribuidos anualmente en la cuenta contable de cada partiacutecipe del Fondo en base a su porcentaje de participacioacuten
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Cartera de creacutedito 1208316 Inversiones 439877
1648193
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Personal docente 487184 PersonaL administrativo 348159
835343
2009
2009
28
bull bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull bull bull bull bull
8
bull ~
=shy~
8
bull ~
--bullbull
bullbullbull
K Aportes Espol
bullla
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
El 7 de diciembre del 2009 se suscribe el Decreto Ejecutivo N 172 en eL que se estabLece que Los ex servidores puacutebLicos o jubilados de las entidades del sector puacuteblico que hasta el 31 de diciembre de 2008 venian percibiendo una pensioacuten jubilar ya sea de los fondos privados de jubilacioacuten complementaria o de cesantiacutea bajo cualquier denominacioacuten que eacutestos tuvieren o directamente del presupuesto institucional pasaraacuten a percibir una transferencia mensual directa unilateral y vitalicia con fines de asistencia social y solidaria en adelante transferencia solidaria con cargo a su respectivo presupuesto institucional o Presupuesto General del Estado de ser el caso en los montos y con lasmiddot limitaciones establecidos en este Decreto Este Decreto tiene vigencia a partir del 1 de enero del 2009
Para el caso de las pensiones que no superaban un salario baacutesico unificado se reconoceraacute el 100 de dicha pensioacuten jubilar
Para aquellas pensiones jubilares superiores a un salario baacutesico unificado e inferiores a una canasta baacutesica familiar la transferencia solidaria seraacute el valor equivalente a un salario baacutesico unificado maacutes el monto correspondiente al 70 de la diferencia entre el valor de la pensioacuten jubilar y el salario baacutesico unificado
En los casos que la pensioacuten jubilar supere la canasta baacutesica familiar la transferencia solidaria se limitaraacute a un salario baacutesico unificado maacutes el 70 de la diferencia entre la canasta baacutesica familiar y el salario baacutesico unificado
Al 31 de diciembre deL 2009 Espol Fondo Complementario Previsional Cerrado ha determinado 286629 por concepto de la transferencia solidaria estipulada en el decreto 172 la misma que hasta la fecha de este informe no ha sido registrada contablemente
bull El 24 de octubre del 2008 se suscribe el Decreto Ejecutivo No 1406 en el que se indica que a partir del 1 de enero del 2009 no se egresaraacute a titulo alguno recursos del Presupuesto General del Estado destinados a financiar Fondos de Jubilacioacuten Patronal de entidades del sector puacuteblico
29
bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull bull
bull ~
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Finanderos
(Expresadas en doacutelares)
bull bull bull El 19 de diciembre deL 2008 se emite eL Decreto Ejecutivo No
1493 en eL que se reforma eL decreto 1406 especificando que bull no se egresaraacute recursos del Presupuesto GeneraL del Estado destinados a financiar Fondos Privados de Jubilacioacuten CompLementaria bajo cuaLquier nombre o denominacioacuten de entidades deL sector puacuteblico
bull EL 25 de marzo del 2009 se pubLica eL Decreto Ejecutivo No 1647 en eL que se exceptuacutea de Los decretos 1406 y 1493 anteriores a Los ex empleados de las instituciones puacuteblicas que sean beneficiarios de Los Fondos de Jubilacioacuten Complementaria cuya pensioacuten no sea superior a un salario baacutesico unificado
bull El 15 de abril deL 2009 se emite el Decreto Ejecutivo No 1675 mediante el cual se reforma el decreto 1647 indicando que para el caso de los beneficiarios sentildeaLados en el decreto 1647 qu~ reciban maacutes de un salario baacutesico unificado el aporte patronal de las instituciones del Estado seraacute en el monto correspondiente a sufragar el 70 de la diferencia entre el vaLor de la pensioacuten jubilar complementaria y el salario baacutesico unificado Si la pensioacuten es superior a la canasta baacutesica el aporte estatal se limitaraacute al 70 de la diferencia entre eacutesta y salario baacutesico unificado
bullbull bullbull a
bull El21 de abril del 2009 se suscribe el Decreto Ejecutivo No 1684 en el que se establece que mientras la Ley no disponga lo contrario los Decretos No 1406 1493 1647 Y 1675 no son aplicables a todos aquellos fondos de jubilacioacuten que hubieren sido creados por Ley
Hasta el 31 de diciembre deL 2008 eL Fondo recibioacute como aporte de la ESPOL el 5 del sueldo baacutesico de cada docente beneficiario a y por cada empLeado y trabajador beneficiario el equivalente al sueldo baacutesico que estuvo vigente al 31 de diciembre del 2003 A partir del antildeo 2009 y hasta la fecha de este informe el Fondo nobulla ha recibido aportes por este concepto
bulla
30
bull bull bull bull
~ ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
)t Notas a los Estados Financierosbullti (Expresadas en doacutelares)
=shyL Eventos Entre el 31 de diciembre del 2009 y la fecha de preparacioacuten de este
subsecuentes informe (24 de junio del 2010) no se han producido eventos que eh opinioacuten de la Administracioacuten del Fondo pudieran tener un efecto importante sobre los estados financieros
bull ~
~
rt tt lt
ta a ~
a a ~
a 3 3 3 3 a a a a
31 ~
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull ESPOL Fondo Complementario
Previsi ona I Cerrado
Poliacuteticas de Contabilidad Significativas
Descripcioacuten del negocio
bullbull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado tiene un patrimonio autoacutenomo es de caraacutecter privado de beneficio social y sin fines de lucro con domicilio en la ciudad de Guayaquil Sus actividades se rigen por la Ley de Seguridad Social las Resoluciones que expida la Superintendencia de Bancos y Seguros del Ecuador y por su estatuto El Fondo se inicioacute como un Fondo de Jubilacioacuten Complementario en beneficio del personal docente y administrativo de la ESPOL cuyo reglamento fue aprobado por el Consejo Politeacutecnico mediante resolucioacuten 8811099 de noviembre de 1988
El 16 de septiembre del 2004 la Superintendencia de Bancos y Seguroacutes del Ecuador emitioacute la resolucioacuten SBS-2004-0740 en la cual se determinan las Normas para el registro constitucioacuten organizacioacuten funcionamiento y liquidacioacuten de los fondos complementarios previsionales cerrados Para cumplir con esta resolucioacuten el Fondo inicioacute el proceso para su registro en dicho Organismo de Control y asi constituirse como un organismo independiente Mediante resolucioacuten SBS-2005-0623 emitida el 24 de octubre del 2005 la Superintendencia de Bancos y Seguros del Ecuador aproboacute el estatuto del Fondo y otorgoacute el registro respectivo
El objeto social del Fondo es
a Otorgar a los participes la pensioacuten jubilar complementaria en el monto y de acuerdo con las normas establecidas en el estatuto
b Realizar inversiones de acuerdo con la politica general delineada por el Consejo Administrativo y ejecutada a traveacutes del Comiteacute de Inversiones
c Otorgar operaciones de creacutedito a favor de los participes en sujecioacuten a las politicas y procedimientos aprobados por el Consejo de Administracioacuten y previa calificacioacuten de los beneficiarios por la Comisioacuten de Prestaciones seguacuten los requisitos establecidos en el Reglamento que se dictare
d Otorgar a los participes las demaacutes prestaciones que se contemplan en este Estatuto y que resolviere el Consejo de Administracioacuten
e Los otros sentildealados en la Constitucioacuten Politica de la Repuacuteblica del Ecuador y en la ley de Seguridad Social
9
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull ESPOL Fondo Complementario
Previsional Cerrado
Politicas de Contabilidad Significativas
El plazo de duracioacuten del Fondo es indeterminado y su disolucioacuten y liquidacioacuten se efectuaraacute de acuerdo con la ley las disposiciones que para el efecto expida la Superintendencia de Bancos y Seguros del Ecuador y su estatuto
El Fondo es administrado privadamente seguacuten lo establecido en su estatuto bajo el reacutegimen de beneficio definido con un sistema de financiamiento de reparto o capitalizacioacuten en que la prestacioacuten puede ser fija o variable
Pensioacuten jubilar complementaria
Las prestaciones por contingencia de invalidez vejez y muerte que entrega el fondo a favor de sus participes se denomina Pensioacuten Jubilar Complementaria (PJC) constituida por un valor monetario a favor de los profesores empleados y trabajadores con nombramiento que hayan aportado o aporten al mismo Este valor sumado al pago mensual por jubilacioacuten otorgado por el Instituto Ecuatoriano de Seguridad Social (IESS) daraacute un total igual a La remuneracioacuten mensual a las asignaciones complementarias de la ley y a las bonificaciones que concede la ESPOL trataacutendose de profesores y a la remuneracioacuten mensual unificada y a las asignaciones complementarias de ley trataacutendose de los empleados y trabajadores como si tales profesores empleados y trabajadores estuvieran en servicio activo
Los beneficios del Fondo se entienden concedidos durante la vida del titular o hasta un maacuteximo de 30 antildeos contados a partir de la fecha de jubilacioacuten y en eL caso de fallecimiento del participe antes de este tiempo este beneficio se extiende a favor de sus herederos (coacutenyuge sobreviviente mientras permanezca soltero e hijos solteros de hasta 25 antildeos de edad o hijos con invalidez total) por el tiempo que faltare hasta completar 30 antildeos
Los participes para tener derecho a la Pensioacuten Jubilar Complementaria deberaacuten cumplir con los siguientes requisitos
a Un miacutenimo de 20 antildeos de servicios en La ESPOL y haber aportado un miacutenimo de 15 antildeos al Fondo y
b Un miacutenimo de 60 antildeos de edad
Devolucioacuten de valores aportados
Podraacuten solicitar devoluciones de Los valores aportados
a En caso de fallecimiento de un participe que tenga menos de 20 antildeos de aportacioacuten a traveacutes de sus herederos legales
10
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull
bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Polfticas de Contabilidad Significativas
b En caso de fallecimiento del participe que tenga 20 o maacutes antildeos de aportaciones y que no tenga coacutenyuge sobreviviente ni hijos solteros menores de 25 antildeos ni hijos con invalidez total y permanente a traveacutes de sus herederos legales
c En caso de separacioacuten definitiva de la institucioacuten del partiacutecipe
d A peticioacuten del partiacutecipe despueacutes de haber permanecido 20 antildeos
Aportes de los participes
El financiamiento del Fondo proviene de
a Aportes de la ESPOL equivalente al 5 del monto del sueldo baacutesico de cada docente beneficiario y del valor equivalente al sueldo baacutesico que estuvo vigente hasta el 31 de diciembre del 2003 de cada empleado y trabajador beneficiario hasta el antildeo 2008
b Aportes del personal docente activo el cual corresponde al 12 de la remuneracioacuten mensual que comprende el sueldo baacutesico bonificacioacuten por antiguumledad bonificacioacuten acadeacutemica bonificacioacuten por tiacutetulo subsidio a la educacioacuten y subsidio familiar Adicionalmente aportaraacuten el 12 del deacutecimo tercer sueldo y de los beneficios extras de los meses de enero marzo julio y octubre
c Aportes de los empleados y trabajadores activos el cual corresponde al 12 de la remuneracioacuten mensual unificada Ademaacutes aportaraacuten del 12 del deacutecimo tercer sueldo
d Aportes del personal jubilado (docente y administrativo) el cual corresponde al 12 de su pensioacuten mensual y de su deacutecimo tercer sueldo beneficios extras sobresueldos y bono vacacional En forma adicional los profesores jubilados tambieacuten aportaraacuten el 12 de sus pensiones mensuales deacutecimo tercer sueldo beneficios extras de enero marzo julio y octubre hasta completar el nuacutemero de antildeos y meses no aportados en base a los cuales se jubilaron y el personal administrativo aportaraacute el 12 de sus pensiones mensuales y deacutecimo tercer sueldo hasta completar el nuacutemero de antildeos y meses no aportados en base a los cuales ~e jubilaron
e Las aportaciones que en forma extraordinaria efectuara la ESPOL
f Las que provengan de donaciones de personas naturales o juriacutedicas nacionales o extranjeras a cualquier titulo y
bull 11
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull
Bases de presentacioacuten
ESPOL Fondo Com plementario
Previsional Cerrado
Politicas de Contabilidad Significativas
g Las que se originen en cualquier otra operacioacuten activa o pasivordf que el Fondo pueda realizar de acuerdo con la Ley y el estatuto
Luego del cambio a la remuneracioacuten unificada en el antildeo 2004 (administrativo) y 2008 (docente) las personas que ingresan al Fondo aportan sobre la remuneracioacuten baacutesica unificada
El Fondo mantiene sus registros contables en doacutelares
La Superintendencia de Bancos y Seguros del Ecuador auacuten no ha definido principios y praacutecticas contables que deben aplicar los fondos complementarios previsionales cerrados en la elaboracioacuten de sus estados financieros En razoacuten de esto las poliacuteticas de contabilidad que sigue el Fondo estaacuten de acuerdo con los principios y praacutecticas de contabilidad establecidos en el Ecuador las cuales requieren que la gerencia efectuacutee ciertas estimaciones y utilice ciertos supuestos que afectan las cifras reportadas de activos y pasivos la revelacioacuten de contingencias activas y pasivas a la fecha de los estados financieros asi como las cifras reportadas de ingresos y gastos durante el periacuteodo corriente La estimacioacuten maacutes significativa en relacioacuten con los estados financieros adjuntos se refiere a la provisioacuten para cuentas incobrables depreciacioacuten de mobiliario y equipo y recuperacioacuten de valoracioacuten de inversiones Aun cuando pueden llegar a diferir de su efecto final la Administracioacuten del Fondo considera que las estimaciones y supuestos utilizados fueron los adecuados en las circunstancias
De acuerdo con el arto 305 de la Ley de Seguridad Social publicada en el Registro Oficial No 465 del 30 de noviembre de 2001 se establece que las entidades que integran el Sistema Nacional de Seguridad Social y las personas naturales y juriacutedicas que integran el Sistema de Seguro Privado para su constitucioacuten organizacioacuten actividades funcionamiento y extincioacuten se sujetaraacuten a las disposiciones de dicha Ley a la Ley General de Seguros y su Reglamento a la Ley General de Instituciones Financieras de Sistema y su Reglamento a la L~y Orgaacutenica de Administracioacuten Financiera y Control a la Ley de Mercado de Valores al Coacutedigo de Comercio a la Ley de Compantildeias en forma supletoria y a las normas reglamentarias y resoluciones que para el efecto dicten los organismos de control creados por la Constitucioacuten Poliacutetica de la Repuacuteblica
12
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
e
bulle
bullbull
bull Inversiones
Cartera de creacutedito
bullbull ~
bull bull bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Politicas de Contabilidad Significativas
Del Libro 1 Titulo XI de la Contabilidad Capitulo IV Sometimiento a Principios de Contabilidad Generalmente Aceptados y Las Normas Internacionales de Auditoriacutea Seccioacuten 1 Disposiciones Generales de la Codificacioacuten de ResoLuciones de La Superintendencia de Bancosy Seguros deL Ecuador y de la Junta Bancaria sentildeaLa que las instituciones bajo el controL de la Superintendencia de Bancos y Seguros del Ecuador se someteraacuten y aplicaraacuten las normas contables dispuestas por el organismo de control contenidas en los Cataacutelogos de Cuentas y en lo no previsto por dichos cataacutelogos se aplicaraacuten en su orden Las Normas Ecuatorianas de Contabilidad (NECs) y de no existir normativa en las dos anteriores las Normas InternacionaLes de ContabUidad (NICs) ahora (NIIF) Normas Internacionales de Informacioacuten Financiera
Los depoacutesitos a plazo y reepos se registran al costo de adquisicioacuten el que se aproxima aL valor de mercado Los bonos deL estado se registran a vaLor de mercado de acuerdo a los reportes que emite La BoLsa de VaLores de Quito a traveacutes de su paacutegina web
Las inversiones en acciones se encuentran registradas en base al meacutetodo de participacioacuten que certificoacute la Sociedad receptora de La inversioacuten
El Fondo concede preacutestamos a sus partiacutecipes para los siguientes fines compra de vivienda remodelacioacuten de vivienda compra de terreno compra de vehiacuteculos compra de bienes muebLes compra de deuda emergencia o calamidad domeacutestica y consumos varios
Los creacuteditos se otorgan a una tasa de intereacutes del 11 anuaL Cuando el monto del preacutestamo es de hasta US$10OOO es aprobado por el representante legal del Fondo si el creacutedito es por un monto superior deberaacute ser aprobado por el Comiteacute de Inversiones
1 Preacutestamos por compra o construccioacuten de vivienda
Tienen un plazo maacuteximo de 15 antildeos Para docentes el monto maacuteximo de este tipo de preacutestamos es de US$15OOO o dos veces la cantidad acumulada de los aportes y rendimientos individuales al Fondo En caso de personaL administrativo el monto maacuteximo es de US$BOOO o dos veces la cantidad acumulada de los aportes y rendimientos individuales al Fondo
13
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Politicas de Contabilidad Significativas
2 Preacutestamos para remodelacioacuten de vivienda
El plazo maacuteximo de estos creacuteditos es de 3 antildeos cuando su monto no excede los US$3000 si exceden Los US$3000 Los preacutestamos tendraacuten un plazo maacuteximo de 10 antildeos
Para docentes el monto maacuteximo de este tipo de preacutestamos es de US$15000 o dos veces La cantidad acumuLada de los aportes y rendimientos individuales aL Fondo En caso de personal administrativo el monto maacuteximo es de US$8000 o dos veces la cantidad acumulada de Los aportes y rendimientos individuales al Fondo
3 Preacutestamos por compra de terreno
Estos creacuteditos tienen un plazo maacuteximo de 3 antildeos Para docenteacutes eL monto maacuteximo es de US$15000 o dos veces la cantidad acumulada de Los aportes y rendimientos individuales al Fondo En caso de personal administrativo el monto maacuteximo es de US$8000 o dos veces La cantidad acumuLada de Los aportes y rendimientos individuaLes al Fondo
4 Preacutestamos por compra de vehiacuteculo
Tienen un plazo maacuteximo de 6 antildeos Para docentes y personal administrativo eL monto maacuteximo de este tipo de preacutestamos es de US$10OOO o hasta la cantidad acumuLada de Los aportes y rendimientos individuales aL Fondo
5 Preacutestamos por compra de bienes muebLes
Estos creacuteditos tienen un pLazo maacuteximo de 3 antildeos Para docentes y personaL administrativo eL monto maacuteximo de este tipo de preacutestamos no deberaacute exceder La cantidad acumuLada de Los aportes y rendimientos individuales aL Fondo
6 Preacutestamos por emergencia o caLamidad domeacutestica
Tienen un pLazo maacuteximo de 3 antildeos Para docentes y personaL administrativo el monto maacuteximo de este tipo de preacutestamos es de US$3000 o una vez La cantidad acumuLada de Los aportes y rendimientos individuaLes aL Fondo
14
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bullbull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Poliacuteticas de Contabilidad Significativas
7 Preacutestamos por consumos varios
Tienen un plazo maacuteximo de 3 antildeos Para docentes y personal administrativo el monto maacuteximo de este tipo de preacutestamos es de hasta el 50 de la cantidad acumulada de los aportes y rendimientos individuales al Fondo
8 Preacutestamos por compra de deuda
El monto de estos preacutestamos dependeraacute de las circunstancias de la deuda sin embargo cuando se trate de creacuteditos de hasta US$5000 tendraacuten un plazo maacuteximo de 5 antildeos en caso de que el preacutestamo sea por un monto superior el mismo tendraacute un plazo maacuteximo de 10 antildeos
Mediante sesioacuten del 10 de junio del 2009 el Consejo de Administracioacuten aproboacute las modificaciones a la Politica de preacutestamos para los participes en donde se modifica principalmente los plazos de los preacutestamos detallados a continuacioacuten
Plazos
Para los miembros que tengan menos de 60 antildeos de edad
a) Preacutestamos cuyo monto sea hasta US$5000 6 antildeos plazo
b) Preacutestamos desde US$5001 hasta US$25000 10 antildeos plazo
c) Preacutestamos mayores a US$25001 15 antildeos plazo
Para los miembros que tengan maacutes de 60 antildeos de edad
bull De 61 antildeos hasta 14 antildeos plazo bull De 62 antildeos hasta 13 antildeos plazo bull De 63 antildeos hasta 12 antildeos plazo bull De 64 antildeos hasta 11 antildeos plazo bull De 65 antildeos hasta 10 antildeos plazo bull De 66 antildeos hasta 09 antildeos plazo bull De 67 antildeos hasta 08 antildeos plazo bull De 68 antildeos hasta 07 antildeos plazo bull De 69 antildeos hasta 06 antildeos plazo bull De 70 antildeos hasta 05 antildeos plazo
De 71 antildeos en adelante hasta 4 antildeos plazo y hasta el monto de su aporte y rendimiento individual
15
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
Ingresos y gastos
1
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Politicas de Contabilidad Significativas
Se incluye tambieacuten que los prestatarios de preacutestamos vigentes (realizados con la poliacutetica anterior) podraacuten acogerse a la modificacioacuten por su saldo de capital y por una sola vez por preacutestamo en caso de que asiacute Lo soLicite por escrito aL representante legaL del fondo
Garantiacuteas de creacuteditos
Los preacutestamos seraacuten garantizados con los aportes acumuLados en eL Fondo
En caso de que el Fondo otorgue un preacutestamo por un valor mayor al aporte acumulado de un participe este deberaacute firmar un contrato de preacutestamo o mutuo con un garante solidario que necesariamente debe ser un participe del fondo y que tenga aportes suficientes para cubrir La garantiacutea hasta por el valor de La diferencia entre el valor total del preacutestamo otorgado y la cantidad ahorrada Adicionalmente tendraacute que presentar una poacuteliza de vida por lo menos sobre la diferencia entre eL valor del preacutestamo y la cantidad ahorrada y donde se especifique que el primer beneficiario es el Fondo
Con al acta de sesioacuten del Consejo de Administracioacuten del 10 de junio del 2009 se modificoacute las garantiacuteas En dicha acta se menciona que los preacutestamos seraacuten garantizados por eL vaLor de Los aportes y rendimientos deL prestatario acumuLados en el Fondo multiplicado por 15 veces
Los ingresos y gastos se reconocen por el meacutetodo deL devengado es decir los ingresos cuando se realizan y los gastos cuando se conocen
16
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bullbull
bull A Efectivo en
caja y bancos
B Inversiones
bull
bullbull
bull
bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares) i
Al 31 de diciembre del 2009 corresponde al saldo registrado en la cuenta corriente del Banco del Pacifico SA
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Bonos del Estado con vencimientos semestrales hasta diciembre del 2010
Banco de Guayaquil SA Poacuteliza de acumulacioacuten a 91 diacuteas con una tasa del 675 anual y con vencimiento el 8 de marzo del 2010
Poacuteliza de acumulacioacuten a 91 diacuteas con una tasa del 675 anual y con vencimiento el 11 de febrero del 2010
Poacuteliza de acumulacioacuten a 91 diacuteas plazo con una tasa del 675 anual y con vencimiento el 28 de enero del 2010
Poacuteliza de acumulacioacuten a 95 diacuteas con una tasa del 675 anual y con vencimiento el 8 de marzo de 2010
Banco Solidario SA Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa del 8 anual y con vencimiento el 9 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 95 diacuteas plazo con una tasa del 8 anual y con vencimiento el 11 de enero del 2010
Certificado de depoacutesito a 98 diacuteas plazo con una tasa del 8 anual y con vencimiento el 11 de enero del 2010
80740
223713
210413
165537
101763
411604
100000
75000
Pasan 1368770
2009
17
bull bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull
bull bull bull
bull bull ESPOL Fondo Complementariobull
Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31 200~
bullbull Vienen
bull Banco de MM Jaramillo Arteaga SA Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 4 de febrero del 2010
bullbull Certificado de depoacutesito a 110 diacuteas plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 25 de enero del 2010
Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una
bull
tasa del 680 anual y con vencimiento el 25 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento eL 10 de febrero del 2010
bull Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una
bull tasa deL 680 anual y con vencimiento el 2 de marzo deL 2010
bull Banco de Machala
bull Corresponde a un depoacutesito a plazo a 30 diacuteas con una tasa deL 450 anual y con vencimiento
bull el 6 de enero deL 2010
bull Banco Amazonas SA
Certificado de depoacutesito a 98 diacuteas pLazo con una tasa deL 750 anuaL y con vencimiento el1 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 100 diacuteas pLazo con una tasa del 750 anual y con vencimiento el 17 de febrero del 2010
bull
1368770
514195
207180
75000
60000
61062
132571
430000
209644
bull bull
Pasan 3058422bull 18
bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull bull bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares) bullbull Antildeo terminado en Diciembre 31 2009bull
Vienen 3058422
Certificado de depoacutesito a 98 diacuteas plazo con una tasa del 750 anual y con vencimiento el 17 de febrero del 2010 173248
Certificado de depoacutesito a 110 diacuteas plazo con una tasa del 790 anual y con vencimiento el 26 de enero del 2010 116743
Certificado de depoacutesito a 98 diacuteas plazo con una tasa del 750 anual y con vencimiento eL 22 de febrero del 2010 52174
Certificado de depoacutesito a 99 diacuteas plazo con una tasa del 790 anual y con vencimiento el 19 de enero del 2010 42603
Banco Unibanco SA Certificado de depoacutesito a 93 diacuteas pLazo con una tasa del 7 anuaL y con vencimiento el 10 de marzo del 2010 197432
Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa deL 7 anual y con vencimiento el 11 de febrero del 2010 158810
bull Certificado de depoacutesito a 94 diacuteas plazo con una
bull tasa del 7 anual y con vencimiento el 25 de marzo del 2010 103933
Certificado de depoacutesito a 108 diacuteas plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 18 de enero del 2010 103870bull- Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa deL 7 anuaL y con vencimiento el 18 de marzo del 2010 100000
bullbull Pasan 4107235
19
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerradp
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31
Vienen 4107235
Certificado de depoacutesito a 92 dias plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 25 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 94 dias plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 1 de abril del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 dias plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 4 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 97 dias plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 24 de marzo del 2010
Banco Procreacutedit SA Depoacutesito a plazo a 104 dias con una tasa del 680 anual y con vencimiento el 13 de enero del 2010
Banco Territorial SA Certificado de depoacutesito a 97 dias plazo con una tasa del 890 anual y con vencimiento el 1 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 dias plazo con una tasa del 890 anual y con vencimiento el 4 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 dias plazo con una tasa del 890 anual y con vencimiento el 4 de febrero del 2010
81513
53930
51922
50000
152616
115728
59822
45658
Pasan 4718424
2009
20
bull bull
=shyt ~
t
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
bullbullt
-
bull
bullbullbullbull
bullbull bullbull bullbullbull bullbull bullbull bullbull
bullbullbull bulllit
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31
Vienen
Banco Capital SA Certificado de depoacutesito a 105 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 1 de abril del 2010
Certificado de depoacutesito a 93 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 26 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 23 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 11 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con venci miento el 15 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 96 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 22 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 95 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 4 de enero del 2010
Certificado de depoacutesito a 107 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 20 de enero del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 6 de enero del 2010
Pasan 5807095
4718424
250000
208167
111951
111902
106126
86277
75594
75000
63654
2009
21
bull bull
bull
bullbullbullbull
bullbullbullbullbull
bullbullbull
bullbull 8
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
Vienen 5807095
Certificado de depoacutesito a 95 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 22 de marzo del 2010 54956
Banco del Pacifico SA Reepo a 5 dias con vencimiento el 04 de enero del 2010 con una tasa del 25 350000
bull 6212051
Menos provisioacuten por valuacioacuten de inversiones 1 208
bull 6210843
El movimiento de la provisioacuten por valuacioacuten de inversiones fue como sigue
bullbullbullbullbullbullbullbullbullbullbull
2009bull Saldo inicial 2924 Recuperaciones (1716)
Saldo final 1208
bull 22
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerradp
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
C Cartera de Un resumen de esta cuenta fue como sigue creacuteditos
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
Cartera de creacutedito a corto plazo Escuela Superior Politeacutecnica del Litoral (1 ) 6079 Trabajadores y obreros (2) 66170 Docentes (2) 39875
112124
Cartera de creacutedito a largo plazo Trabajadores (2) 6862190 Docentes (2) 4873412 Escuela Superior Politeacutecnica del Litoral (3) 400242 Caja de Ahorro Trabajadores (4) 23065 Asociacioacuten de Profesores de la ESPOL (APESPOL) (5) 8697 Jubilados (2) 8041 Docentes no participes 1911
12177558
12289682
El Fondo ha otorgado creacuteditos con una tasa del 11 de intereacutes anual
Mediante oficio No INSS-2006-457 del 14 de julio del 2006 la Superintendencia de Bancos y Seguros del Ecuador manifestoacute que los fondos previsionales cerrados estaacuten prohibidos de otorgar creacuteditos bajo cualquier modalidad a personas naturales o juriacutedicas que no sean participes del Fondo Asi tambieacuten dispone que en el caso de existir preacutestamos ya concedidos el Fondo deberaacute mantener los teacuterminos contractuales bajo los cuales fueron otorgados dichos creacuteditos hasta su recuperacioacuten total
Al 31 de diciembre del 2009 el Fondo no ha determinado provisioacuten para cartera incobrable
(1) Corresponde a preacutestamos otorgados a trabajadores y obreros a traveacutes de la ESPOL lt
23
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bullbull bullbull bullbull bulle
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
(2) Corresponde a preacutestamos otorgados a docentes personal=- administrativo y jubilado principalmente para adquisicioacuten de vivienda
(3) Corresponden a preacutestamos entregados a facultades y programas de la ESPOL e incluye principalmente preacutestamos al Instituto de Ciencias Humaniacutesticas y Econoacutemicas (lCHE) por 209275 y al Instituto de Ciencias Matemaacuteticas por 164073
(4) Preacutestamos entregados a la Caja de Ahorro de Trabajadores para que sean otorgados a los empleados administrativos relacionadqs a este organismo
(5) Preacutestamos entregados a la APESPOL (Asociacioacuten de profesores de la ESPOL) para que sean otorgados a sus docentes asociados
D Cuentas por Un resumen de esta cuenta fue como sigue cobrar
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
ESPOL (1 ) 209569 Bancos en liquidacioacuten (2) 82065 Intereses en inversiones 53274 Anticipo a proveedores 6870 Anticipo a empleados 37220 Otras 9151
398149 Menos provisioacuten acumulada para cuentas por
cobrar 82065
316084
bull (1 ) Corresponde a valores de hasta el antildeo 2008 pendientes de recibir de la ESPOL por aportaciones mensuales y cuotas de preacutestamos Estos valores son descontados por la ESPOL de los sueldos y pensiones mensuales personal docente y administrativo activo y jubilado
bullbulle
24
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
-E Inversiones
permanentes
F Cuentas por pagar
ESPOL Fondo Complementarioacute Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares) e
(2) Corresponde a una inversioacuten que se realizoacute en eL Fondo Visioacuten deL Banco Popular S A por 31706 Y un certificado financiero en el Previsora International Bank con un valor nominal de 49258 el cual fue recibido en mayo del 2000 como pago de deudas Actualmente estas instituciones financieras se encuentran en proceso de liquidacioacuten En el 2009 eL Fondo ha constituido una provisioacuten por la totalidad del vaLor de estas inversiones
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Diciembre 31 2009
Acciones-costo (1 ) 16000 Aportes para futuro aumento 72882 Valor patrimonial proporcional 1038
89920
(1 ) Corresponde aL 20 de participacioacuten en el capitaL de La compantildeia Meriza SA
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
ESPOL (1) Provisiones para remuneraciones Aporte por pagar retirados Valores por liquidar Cuentas por pagar caja ahorro Retenciones por pagar SRI Otras
233871 17981 13581 16491 6531 2105 6288
296848
(1) Incluye principalmente cuentas por pagar a Espol originadas por la liquidacioacuten efectuada de los bonos gLobal 2012 acogiendo lo descrito en la resolucioacuten adoptada por el Consejo Politeacutecnico el 19 de mayo del 2009 que indica lo siguiente
25
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
=shy(t
ESPOL Fondo Complementario
=shy Previsional Cerrado
=shyNotas a los Estados Financieros
bullbull=shy
(Expresadas en doacutelares)
bull El 14 de diciembre del 2000 la Espol realizoacute la compra de 536000 en bonos global 2012 que fueron distribuidos 201000 para el Fondo Malecoacuten y 335000 para el Fondo de Jubilacioacuten
bull bull El ex centro de prestaciones de servIcIos adquirioacute
igualmente bonos 2012 por 170000 con lo cual se totalizoacute un valor de 706000 que quedaron en custodia del Banco Central
bull El 22 de diciembre del 2004 se autorizoacute al Banco Central transferi r 201000 del total de bonos 2012 para que queden en custodia de Decevale quedando en custodia del Banco Central los restantes 505000
bull Con fecha 18 de mayo del 2006 el estado recomproacute a los tenedores el 5920 por cuyo concepto el Banco Central depositoacute en cuentas del Fondo de Jubilacioacuten el valor de 328976 correspondiente a 298960 del valor nominal y 30016 a intereses El depoacutesito recibido fue considerado como ingreso producto de la venta de las inversiones realizadas por el Fondo de Jubilacioacuten cuando solamente le correspondiacutea por concepto de capital 198320 Y la parte proporcional de los intereses equivalente a la participacioacuten en la propiedad de los bonos
bull Con fecha 14 de mayo del 2009 el rector de la Espol aceptoacute la invitacioacuten del Presidente de la Repuacuteblica del Ecuador para la venta del valor nominal de los 206040 con una rendicioacuten del 35 lo cual generoacute una peacuterdida de 133926 motivo por el cual el Fondo de Jubilacioacuten reconoce un gasto por rendicioacuten efectuada de bonos globales 2012 el valor de 88842 en funcioacuten de su proporcionalidad asiacute como 127300 de cuentas por pagar a Espolo
bull El valor reconocido como gasto difiere en 6017 debido a que este fue reconocido como tal en el antildeo 2006
26
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bullbullbullbullbull$
G Aportes
bullI
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Personal en Servicio Activo Docentes Administrativos
(1 ) 6201609 3165712
Jubilados Docentes Administrativos
(2) 977967 874318
Aportes ESPOL Docentes Administrativos
(3) 575013 389077
Aporte de Docentes retirados 84515
Aportes recibidos del proyecto Ancoacuten (4) 2000000
14268211
(1) Corresponde a los aportes acumulados realizados por el personal docente y administrativo que labora para la ESPOL los cuales se descuentan de sus sueldos mensuales y beneficios de acuerdo con lo que estipuLa el articulo 12 del estatuto del Fondo
(2) Corresponde a los aportes acumulados reaLizados por el personal docente y administrativo jubilado de la ESPOL los cuales se descuentan de sus pensiones jubilares mensuales y de sus beneficios de acuerdo con lo que estipula el articulo 12 del estatuto del Fondo
(3) Corresponde a los aportes que la ESPOL hace a favor del personal docente y administrativo activo de acuerdo con lo que estipula el articulo 12 del estatuto del Fondo
2009
27
bull bull bull bull
t
=shy ESPOL Fondo Com plementario
=shy=shyt ~
=shy
bullbull =shy
=shy
bullbullbullbullbull
bullbull
bullbullbullbull
bullbullbull
bullbull =shy
H Rendimientos acumulados
l Intereses ganados
J Pago de pensiones a jubilados
bull
Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
(4) Corresponde a aportes recibidos del Proyecto Ancoacuten que la ESPOL ejecuta en la peniacutensula de Santa Elena este aporte no se distribuye entre sus participes y tienen como propoacutesito fortalecer actuarialmente al Fondo Este aporte se concedioacute hasta el periodo 2007 de acuerdo a la Resolucioacuten No 03-12-351 del 29 de diciembre del 2003 emitida por Consejo Politeacutecnico de la ESPOL
Corresponde al exceso de los ingresos sobre los gastos que se han obtenido desde hace varios periodos Estos rendimientos son distribuidos anualmente en la cuenta contable de cada partiacutecipe del Fondo en base a su porcentaje de participacioacuten
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Cartera de creacutedito 1208316 Inversiones 439877
1648193
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Personal docente 487184 PersonaL administrativo 348159
835343
2009
2009
28
bull bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull bull bull bull bull
8
bull ~
=shy~
8
bull ~
--bullbull
bullbullbull
K Aportes Espol
bullla
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
El 7 de diciembre del 2009 se suscribe el Decreto Ejecutivo N 172 en eL que se estabLece que Los ex servidores puacutebLicos o jubilados de las entidades del sector puacuteblico que hasta el 31 de diciembre de 2008 venian percibiendo una pensioacuten jubilar ya sea de los fondos privados de jubilacioacuten complementaria o de cesantiacutea bajo cualquier denominacioacuten que eacutestos tuvieren o directamente del presupuesto institucional pasaraacuten a percibir una transferencia mensual directa unilateral y vitalicia con fines de asistencia social y solidaria en adelante transferencia solidaria con cargo a su respectivo presupuesto institucional o Presupuesto General del Estado de ser el caso en los montos y con lasmiddot limitaciones establecidos en este Decreto Este Decreto tiene vigencia a partir del 1 de enero del 2009
Para el caso de las pensiones que no superaban un salario baacutesico unificado se reconoceraacute el 100 de dicha pensioacuten jubilar
Para aquellas pensiones jubilares superiores a un salario baacutesico unificado e inferiores a una canasta baacutesica familiar la transferencia solidaria seraacute el valor equivalente a un salario baacutesico unificado maacutes el monto correspondiente al 70 de la diferencia entre el valor de la pensioacuten jubilar y el salario baacutesico unificado
En los casos que la pensioacuten jubilar supere la canasta baacutesica familiar la transferencia solidaria se limitaraacute a un salario baacutesico unificado maacutes el 70 de la diferencia entre la canasta baacutesica familiar y el salario baacutesico unificado
Al 31 de diciembre deL 2009 Espol Fondo Complementario Previsional Cerrado ha determinado 286629 por concepto de la transferencia solidaria estipulada en el decreto 172 la misma que hasta la fecha de este informe no ha sido registrada contablemente
bull El 24 de octubre del 2008 se suscribe el Decreto Ejecutivo No 1406 en el que se indica que a partir del 1 de enero del 2009 no se egresaraacute a titulo alguno recursos del Presupuesto General del Estado destinados a financiar Fondos de Jubilacioacuten Patronal de entidades del sector puacuteblico
29
bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull bull
bull ~
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Finanderos
(Expresadas en doacutelares)
bull bull bull El 19 de diciembre deL 2008 se emite eL Decreto Ejecutivo No
1493 en eL que se reforma eL decreto 1406 especificando que bull no se egresaraacute recursos del Presupuesto GeneraL del Estado destinados a financiar Fondos Privados de Jubilacioacuten CompLementaria bajo cuaLquier nombre o denominacioacuten de entidades deL sector puacuteblico
bull EL 25 de marzo del 2009 se pubLica eL Decreto Ejecutivo No 1647 en eL que se exceptuacutea de Los decretos 1406 y 1493 anteriores a Los ex empleados de las instituciones puacuteblicas que sean beneficiarios de Los Fondos de Jubilacioacuten Complementaria cuya pensioacuten no sea superior a un salario baacutesico unificado
bull El 15 de abril deL 2009 se emite el Decreto Ejecutivo No 1675 mediante el cual se reforma el decreto 1647 indicando que para el caso de los beneficiarios sentildeaLados en el decreto 1647 qu~ reciban maacutes de un salario baacutesico unificado el aporte patronal de las instituciones del Estado seraacute en el monto correspondiente a sufragar el 70 de la diferencia entre el vaLor de la pensioacuten jubilar complementaria y el salario baacutesico unificado Si la pensioacuten es superior a la canasta baacutesica el aporte estatal se limitaraacute al 70 de la diferencia entre eacutesta y salario baacutesico unificado
bullbull bullbull a
bull El21 de abril del 2009 se suscribe el Decreto Ejecutivo No 1684 en el que se establece que mientras la Ley no disponga lo contrario los Decretos No 1406 1493 1647 Y 1675 no son aplicables a todos aquellos fondos de jubilacioacuten que hubieren sido creados por Ley
Hasta el 31 de diciembre deL 2008 eL Fondo recibioacute como aporte de la ESPOL el 5 del sueldo baacutesico de cada docente beneficiario a y por cada empLeado y trabajador beneficiario el equivalente al sueldo baacutesico que estuvo vigente al 31 de diciembre del 2003 A partir del antildeo 2009 y hasta la fecha de este informe el Fondo nobulla ha recibido aportes por este concepto
bulla
30
bull bull bull bull
~ ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
)t Notas a los Estados Financierosbullti (Expresadas en doacutelares)
=shyL Eventos Entre el 31 de diciembre del 2009 y la fecha de preparacioacuten de este
subsecuentes informe (24 de junio del 2010) no se han producido eventos que eh opinioacuten de la Administracioacuten del Fondo pudieran tener un efecto importante sobre los estados financieros
bull ~
~
rt tt lt
ta a ~
a a ~
a 3 3 3 3 a a a a
31 ~
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull ESPOL Fondo Complementario
Previsional Cerrado
Politicas de Contabilidad Significativas
El plazo de duracioacuten del Fondo es indeterminado y su disolucioacuten y liquidacioacuten se efectuaraacute de acuerdo con la ley las disposiciones que para el efecto expida la Superintendencia de Bancos y Seguros del Ecuador y su estatuto
El Fondo es administrado privadamente seguacuten lo establecido en su estatuto bajo el reacutegimen de beneficio definido con un sistema de financiamiento de reparto o capitalizacioacuten en que la prestacioacuten puede ser fija o variable
Pensioacuten jubilar complementaria
Las prestaciones por contingencia de invalidez vejez y muerte que entrega el fondo a favor de sus participes se denomina Pensioacuten Jubilar Complementaria (PJC) constituida por un valor monetario a favor de los profesores empleados y trabajadores con nombramiento que hayan aportado o aporten al mismo Este valor sumado al pago mensual por jubilacioacuten otorgado por el Instituto Ecuatoriano de Seguridad Social (IESS) daraacute un total igual a La remuneracioacuten mensual a las asignaciones complementarias de la ley y a las bonificaciones que concede la ESPOL trataacutendose de profesores y a la remuneracioacuten mensual unificada y a las asignaciones complementarias de ley trataacutendose de los empleados y trabajadores como si tales profesores empleados y trabajadores estuvieran en servicio activo
Los beneficios del Fondo se entienden concedidos durante la vida del titular o hasta un maacuteximo de 30 antildeos contados a partir de la fecha de jubilacioacuten y en eL caso de fallecimiento del participe antes de este tiempo este beneficio se extiende a favor de sus herederos (coacutenyuge sobreviviente mientras permanezca soltero e hijos solteros de hasta 25 antildeos de edad o hijos con invalidez total) por el tiempo que faltare hasta completar 30 antildeos
Los participes para tener derecho a la Pensioacuten Jubilar Complementaria deberaacuten cumplir con los siguientes requisitos
a Un miacutenimo de 20 antildeos de servicios en La ESPOL y haber aportado un miacutenimo de 15 antildeos al Fondo y
b Un miacutenimo de 60 antildeos de edad
Devolucioacuten de valores aportados
Podraacuten solicitar devoluciones de Los valores aportados
a En caso de fallecimiento de un participe que tenga menos de 20 antildeos de aportacioacuten a traveacutes de sus herederos legales
10
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull
bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Polfticas de Contabilidad Significativas
b En caso de fallecimiento del participe que tenga 20 o maacutes antildeos de aportaciones y que no tenga coacutenyuge sobreviviente ni hijos solteros menores de 25 antildeos ni hijos con invalidez total y permanente a traveacutes de sus herederos legales
c En caso de separacioacuten definitiva de la institucioacuten del partiacutecipe
d A peticioacuten del partiacutecipe despueacutes de haber permanecido 20 antildeos
Aportes de los participes
El financiamiento del Fondo proviene de
a Aportes de la ESPOL equivalente al 5 del monto del sueldo baacutesico de cada docente beneficiario y del valor equivalente al sueldo baacutesico que estuvo vigente hasta el 31 de diciembre del 2003 de cada empleado y trabajador beneficiario hasta el antildeo 2008
b Aportes del personal docente activo el cual corresponde al 12 de la remuneracioacuten mensual que comprende el sueldo baacutesico bonificacioacuten por antiguumledad bonificacioacuten acadeacutemica bonificacioacuten por tiacutetulo subsidio a la educacioacuten y subsidio familiar Adicionalmente aportaraacuten el 12 del deacutecimo tercer sueldo y de los beneficios extras de los meses de enero marzo julio y octubre
c Aportes de los empleados y trabajadores activos el cual corresponde al 12 de la remuneracioacuten mensual unificada Ademaacutes aportaraacuten del 12 del deacutecimo tercer sueldo
d Aportes del personal jubilado (docente y administrativo) el cual corresponde al 12 de su pensioacuten mensual y de su deacutecimo tercer sueldo beneficios extras sobresueldos y bono vacacional En forma adicional los profesores jubilados tambieacuten aportaraacuten el 12 de sus pensiones mensuales deacutecimo tercer sueldo beneficios extras de enero marzo julio y octubre hasta completar el nuacutemero de antildeos y meses no aportados en base a los cuales se jubilaron y el personal administrativo aportaraacute el 12 de sus pensiones mensuales y deacutecimo tercer sueldo hasta completar el nuacutemero de antildeos y meses no aportados en base a los cuales ~e jubilaron
e Las aportaciones que en forma extraordinaria efectuara la ESPOL
f Las que provengan de donaciones de personas naturales o juriacutedicas nacionales o extranjeras a cualquier titulo y
bull 11
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull
Bases de presentacioacuten
ESPOL Fondo Com plementario
Previsional Cerrado
Politicas de Contabilidad Significativas
g Las que se originen en cualquier otra operacioacuten activa o pasivordf que el Fondo pueda realizar de acuerdo con la Ley y el estatuto
Luego del cambio a la remuneracioacuten unificada en el antildeo 2004 (administrativo) y 2008 (docente) las personas que ingresan al Fondo aportan sobre la remuneracioacuten baacutesica unificada
El Fondo mantiene sus registros contables en doacutelares
La Superintendencia de Bancos y Seguros del Ecuador auacuten no ha definido principios y praacutecticas contables que deben aplicar los fondos complementarios previsionales cerrados en la elaboracioacuten de sus estados financieros En razoacuten de esto las poliacuteticas de contabilidad que sigue el Fondo estaacuten de acuerdo con los principios y praacutecticas de contabilidad establecidos en el Ecuador las cuales requieren que la gerencia efectuacutee ciertas estimaciones y utilice ciertos supuestos que afectan las cifras reportadas de activos y pasivos la revelacioacuten de contingencias activas y pasivas a la fecha de los estados financieros asi como las cifras reportadas de ingresos y gastos durante el periacuteodo corriente La estimacioacuten maacutes significativa en relacioacuten con los estados financieros adjuntos se refiere a la provisioacuten para cuentas incobrables depreciacioacuten de mobiliario y equipo y recuperacioacuten de valoracioacuten de inversiones Aun cuando pueden llegar a diferir de su efecto final la Administracioacuten del Fondo considera que las estimaciones y supuestos utilizados fueron los adecuados en las circunstancias
De acuerdo con el arto 305 de la Ley de Seguridad Social publicada en el Registro Oficial No 465 del 30 de noviembre de 2001 se establece que las entidades que integran el Sistema Nacional de Seguridad Social y las personas naturales y juriacutedicas que integran el Sistema de Seguro Privado para su constitucioacuten organizacioacuten actividades funcionamiento y extincioacuten se sujetaraacuten a las disposiciones de dicha Ley a la Ley General de Seguros y su Reglamento a la Ley General de Instituciones Financieras de Sistema y su Reglamento a la L~y Orgaacutenica de Administracioacuten Financiera y Control a la Ley de Mercado de Valores al Coacutedigo de Comercio a la Ley de Compantildeias en forma supletoria y a las normas reglamentarias y resoluciones que para el efecto dicten los organismos de control creados por la Constitucioacuten Poliacutetica de la Repuacuteblica
12
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
e
bulle
bullbull
bull Inversiones
Cartera de creacutedito
bullbull ~
bull bull bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Politicas de Contabilidad Significativas
Del Libro 1 Titulo XI de la Contabilidad Capitulo IV Sometimiento a Principios de Contabilidad Generalmente Aceptados y Las Normas Internacionales de Auditoriacutea Seccioacuten 1 Disposiciones Generales de la Codificacioacuten de ResoLuciones de La Superintendencia de Bancosy Seguros deL Ecuador y de la Junta Bancaria sentildeaLa que las instituciones bajo el controL de la Superintendencia de Bancos y Seguros del Ecuador se someteraacuten y aplicaraacuten las normas contables dispuestas por el organismo de control contenidas en los Cataacutelogos de Cuentas y en lo no previsto por dichos cataacutelogos se aplicaraacuten en su orden Las Normas Ecuatorianas de Contabilidad (NECs) y de no existir normativa en las dos anteriores las Normas InternacionaLes de ContabUidad (NICs) ahora (NIIF) Normas Internacionales de Informacioacuten Financiera
Los depoacutesitos a plazo y reepos se registran al costo de adquisicioacuten el que se aproxima aL valor de mercado Los bonos deL estado se registran a vaLor de mercado de acuerdo a los reportes que emite La BoLsa de VaLores de Quito a traveacutes de su paacutegina web
Las inversiones en acciones se encuentran registradas en base al meacutetodo de participacioacuten que certificoacute la Sociedad receptora de La inversioacuten
El Fondo concede preacutestamos a sus partiacutecipes para los siguientes fines compra de vivienda remodelacioacuten de vivienda compra de terreno compra de vehiacuteculos compra de bienes muebLes compra de deuda emergencia o calamidad domeacutestica y consumos varios
Los creacuteditos se otorgan a una tasa de intereacutes del 11 anuaL Cuando el monto del preacutestamo es de hasta US$10OOO es aprobado por el representante legal del Fondo si el creacutedito es por un monto superior deberaacute ser aprobado por el Comiteacute de Inversiones
1 Preacutestamos por compra o construccioacuten de vivienda
Tienen un plazo maacuteximo de 15 antildeos Para docentes el monto maacuteximo de este tipo de preacutestamos es de US$15OOO o dos veces la cantidad acumulada de los aportes y rendimientos individuales al Fondo En caso de personaL administrativo el monto maacuteximo es de US$BOOO o dos veces la cantidad acumulada de los aportes y rendimientos individuales al Fondo
13
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Politicas de Contabilidad Significativas
2 Preacutestamos para remodelacioacuten de vivienda
El plazo maacuteximo de estos creacuteditos es de 3 antildeos cuando su monto no excede los US$3000 si exceden Los US$3000 Los preacutestamos tendraacuten un plazo maacuteximo de 10 antildeos
Para docentes el monto maacuteximo de este tipo de preacutestamos es de US$15000 o dos veces La cantidad acumuLada de los aportes y rendimientos individuales aL Fondo En caso de personal administrativo el monto maacuteximo es de US$8000 o dos veces la cantidad acumulada de Los aportes y rendimientos individuales al Fondo
3 Preacutestamos por compra de terreno
Estos creacuteditos tienen un plazo maacuteximo de 3 antildeos Para docenteacutes eL monto maacuteximo es de US$15000 o dos veces la cantidad acumulada de Los aportes y rendimientos individuales al Fondo En caso de personal administrativo el monto maacuteximo es de US$8000 o dos veces La cantidad acumuLada de Los aportes y rendimientos individuaLes al Fondo
4 Preacutestamos por compra de vehiacuteculo
Tienen un plazo maacuteximo de 6 antildeos Para docentes y personal administrativo eL monto maacuteximo de este tipo de preacutestamos es de US$10OOO o hasta la cantidad acumuLada de Los aportes y rendimientos individuales aL Fondo
5 Preacutestamos por compra de bienes muebLes
Estos creacuteditos tienen un pLazo maacuteximo de 3 antildeos Para docentes y personaL administrativo eL monto maacuteximo de este tipo de preacutestamos no deberaacute exceder La cantidad acumuLada de Los aportes y rendimientos individuales aL Fondo
6 Preacutestamos por emergencia o caLamidad domeacutestica
Tienen un pLazo maacuteximo de 3 antildeos Para docentes y personaL administrativo el monto maacuteximo de este tipo de preacutestamos es de US$3000 o una vez La cantidad acumuLada de Los aportes y rendimientos individuaLes aL Fondo
14
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bullbull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Poliacuteticas de Contabilidad Significativas
7 Preacutestamos por consumos varios
Tienen un plazo maacuteximo de 3 antildeos Para docentes y personal administrativo el monto maacuteximo de este tipo de preacutestamos es de hasta el 50 de la cantidad acumulada de los aportes y rendimientos individuales al Fondo
8 Preacutestamos por compra de deuda
El monto de estos preacutestamos dependeraacute de las circunstancias de la deuda sin embargo cuando se trate de creacuteditos de hasta US$5000 tendraacuten un plazo maacuteximo de 5 antildeos en caso de que el preacutestamo sea por un monto superior el mismo tendraacute un plazo maacuteximo de 10 antildeos
Mediante sesioacuten del 10 de junio del 2009 el Consejo de Administracioacuten aproboacute las modificaciones a la Politica de preacutestamos para los participes en donde se modifica principalmente los plazos de los preacutestamos detallados a continuacioacuten
Plazos
Para los miembros que tengan menos de 60 antildeos de edad
a) Preacutestamos cuyo monto sea hasta US$5000 6 antildeos plazo
b) Preacutestamos desde US$5001 hasta US$25000 10 antildeos plazo
c) Preacutestamos mayores a US$25001 15 antildeos plazo
Para los miembros que tengan maacutes de 60 antildeos de edad
bull De 61 antildeos hasta 14 antildeos plazo bull De 62 antildeos hasta 13 antildeos plazo bull De 63 antildeos hasta 12 antildeos plazo bull De 64 antildeos hasta 11 antildeos plazo bull De 65 antildeos hasta 10 antildeos plazo bull De 66 antildeos hasta 09 antildeos plazo bull De 67 antildeos hasta 08 antildeos plazo bull De 68 antildeos hasta 07 antildeos plazo bull De 69 antildeos hasta 06 antildeos plazo bull De 70 antildeos hasta 05 antildeos plazo
De 71 antildeos en adelante hasta 4 antildeos plazo y hasta el monto de su aporte y rendimiento individual
15
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
Ingresos y gastos
1
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Politicas de Contabilidad Significativas
Se incluye tambieacuten que los prestatarios de preacutestamos vigentes (realizados con la poliacutetica anterior) podraacuten acogerse a la modificacioacuten por su saldo de capital y por una sola vez por preacutestamo en caso de que asiacute Lo soLicite por escrito aL representante legaL del fondo
Garantiacuteas de creacuteditos
Los preacutestamos seraacuten garantizados con los aportes acumuLados en eL Fondo
En caso de que el Fondo otorgue un preacutestamo por un valor mayor al aporte acumulado de un participe este deberaacute firmar un contrato de preacutestamo o mutuo con un garante solidario que necesariamente debe ser un participe del fondo y que tenga aportes suficientes para cubrir La garantiacutea hasta por el valor de La diferencia entre el valor total del preacutestamo otorgado y la cantidad ahorrada Adicionalmente tendraacute que presentar una poacuteliza de vida por lo menos sobre la diferencia entre eL valor del preacutestamo y la cantidad ahorrada y donde se especifique que el primer beneficiario es el Fondo
Con al acta de sesioacuten del Consejo de Administracioacuten del 10 de junio del 2009 se modificoacute las garantiacuteas En dicha acta se menciona que los preacutestamos seraacuten garantizados por eL vaLor de Los aportes y rendimientos deL prestatario acumuLados en el Fondo multiplicado por 15 veces
Los ingresos y gastos se reconocen por el meacutetodo deL devengado es decir los ingresos cuando se realizan y los gastos cuando se conocen
16
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bullbull
bull A Efectivo en
caja y bancos
B Inversiones
bull
bullbull
bull
bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares) i
Al 31 de diciembre del 2009 corresponde al saldo registrado en la cuenta corriente del Banco del Pacifico SA
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Bonos del Estado con vencimientos semestrales hasta diciembre del 2010
Banco de Guayaquil SA Poacuteliza de acumulacioacuten a 91 diacuteas con una tasa del 675 anual y con vencimiento el 8 de marzo del 2010
Poacuteliza de acumulacioacuten a 91 diacuteas con una tasa del 675 anual y con vencimiento el 11 de febrero del 2010
Poacuteliza de acumulacioacuten a 91 diacuteas plazo con una tasa del 675 anual y con vencimiento el 28 de enero del 2010
Poacuteliza de acumulacioacuten a 95 diacuteas con una tasa del 675 anual y con vencimiento el 8 de marzo de 2010
Banco Solidario SA Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa del 8 anual y con vencimiento el 9 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 95 diacuteas plazo con una tasa del 8 anual y con vencimiento el 11 de enero del 2010
Certificado de depoacutesito a 98 diacuteas plazo con una tasa del 8 anual y con vencimiento el 11 de enero del 2010
80740
223713
210413
165537
101763
411604
100000
75000
Pasan 1368770
2009
17
bull bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull
bull bull bull
bull bull ESPOL Fondo Complementariobull
Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31 200~
bullbull Vienen
bull Banco de MM Jaramillo Arteaga SA Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 4 de febrero del 2010
bullbull Certificado de depoacutesito a 110 diacuteas plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 25 de enero del 2010
Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una
bull
tasa del 680 anual y con vencimiento el 25 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento eL 10 de febrero del 2010
bull Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una
bull tasa deL 680 anual y con vencimiento el 2 de marzo deL 2010
bull Banco de Machala
bull Corresponde a un depoacutesito a plazo a 30 diacuteas con una tasa deL 450 anual y con vencimiento
bull el 6 de enero deL 2010
bull Banco Amazonas SA
Certificado de depoacutesito a 98 diacuteas pLazo con una tasa deL 750 anuaL y con vencimiento el1 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 100 diacuteas pLazo con una tasa del 750 anual y con vencimiento el 17 de febrero del 2010
bull
1368770
514195
207180
75000
60000
61062
132571
430000
209644
bull bull
Pasan 3058422bull 18
bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull bull bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares) bullbull Antildeo terminado en Diciembre 31 2009bull
Vienen 3058422
Certificado de depoacutesito a 98 diacuteas plazo con una tasa del 750 anual y con vencimiento el 17 de febrero del 2010 173248
Certificado de depoacutesito a 110 diacuteas plazo con una tasa del 790 anual y con vencimiento el 26 de enero del 2010 116743
Certificado de depoacutesito a 98 diacuteas plazo con una tasa del 750 anual y con vencimiento eL 22 de febrero del 2010 52174
Certificado de depoacutesito a 99 diacuteas plazo con una tasa del 790 anual y con vencimiento el 19 de enero del 2010 42603
Banco Unibanco SA Certificado de depoacutesito a 93 diacuteas pLazo con una tasa del 7 anuaL y con vencimiento el 10 de marzo del 2010 197432
Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa deL 7 anual y con vencimiento el 11 de febrero del 2010 158810
bull Certificado de depoacutesito a 94 diacuteas plazo con una
bull tasa del 7 anual y con vencimiento el 25 de marzo del 2010 103933
Certificado de depoacutesito a 108 diacuteas plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 18 de enero del 2010 103870bull- Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa deL 7 anuaL y con vencimiento el 18 de marzo del 2010 100000
bullbull Pasan 4107235
19
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerradp
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31
Vienen 4107235
Certificado de depoacutesito a 92 dias plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 25 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 94 dias plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 1 de abril del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 dias plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 4 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 97 dias plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 24 de marzo del 2010
Banco Procreacutedit SA Depoacutesito a plazo a 104 dias con una tasa del 680 anual y con vencimiento el 13 de enero del 2010
Banco Territorial SA Certificado de depoacutesito a 97 dias plazo con una tasa del 890 anual y con vencimiento el 1 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 dias plazo con una tasa del 890 anual y con vencimiento el 4 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 dias plazo con una tasa del 890 anual y con vencimiento el 4 de febrero del 2010
81513
53930
51922
50000
152616
115728
59822
45658
Pasan 4718424
2009
20
bull bull
=shyt ~
t
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
bullbullt
-
bull
bullbullbullbull
bullbull bullbull bullbullbull bullbull bullbull bullbull
bullbullbull bulllit
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31
Vienen
Banco Capital SA Certificado de depoacutesito a 105 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 1 de abril del 2010
Certificado de depoacutesito a 93 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 26 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 23 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 11 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con venci miento el 15 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 96 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 22 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 95 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 4 de enero del 2010
Certificado de depoacutesito a 107 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 20 de enero del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 6 de enero del 2010
Pasan 5807095
4718424
250000
208167
111951
111902
106126
86277
75594
75000
63654
2009
21
bull bull
bull
bullbullbullbull
bullbullbullbullbull
bullbullbull
bullbull 8
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
Vienen 5807095
Certificado de depoacutesito a 95 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 22 de marzo del 2010 54956
Banco del Pacifico SA Reepo a 5 dias con vencimiento el 04 de enero del 2010 con una tasa del 25 350000
bull 6212051
Menos provisioacuten por valuacioacuten de inversiones 1 208
bull 6210843
El movimiento de la provisioacuten por valuacioacuten de inversiones fue como sigue
bullbullbullbullbullbullbullbullbullbullbull
2009bull Saldo inicial 2924 Recuperaciones (1716)
Saldo final 1208
bull 22
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerradp
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
C Cartera de Un resumen de esta cuenta fue como sigue creacuteditos
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
Cartera de creacutedito a corto plazo Escuela Superior Politeacutecnica del Litoral (1 ) 6079 Trabajadores y obreros (2) 66170 Docentes (2) 39875
112124
Cartera de creacutedito a largo plazo Trabajadores (2) 6862190 Docentes (2) 4873412 Escuela Superior Politeacutecnica del Litoral (3) 400242 Caja de Ahorro Trabajadores (4) 23065 Asociacioacuten de Profesores de la ESPOL (APESPOL) (5) 8697 Jubilados (2) 8041 Docentes no participes 1911
12177558
12289682
El Fondo ha otorgado creacuteditos con una tasa del 11 de intereacutes anual
Mediante oficio No INSS-2006-457 del 14 de julio del 2006 la Superintendencia de Bancos y Seguros del Ecuador manifestoacute que los fondos previsionales cerrados estaacuten prohibidos de otorgar creacuteditos bajo cualquier modalidad a personas naturales o juriacutedicas que no sean participes del Fondo Asi tambieacuten dispone que en el caso de existir preacutestamos ya concedidos el Fondo deberaacute mantener los teacuterminos contractuales bajo los cuales fueron otorgados dichos creacuteditos hasta su recuperacioacuten total
Al 31 de diciembre del 2009 el Fondo no ha determinado provisioacuten para cartera incobrable
(1) Corresponde a preacutestamos otorgados a trabajadores y obreros a traveacutes de la ESPOL lt
23
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bullbull bullbull bullbull bulle
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
(2) Corresponde a preacutestamos otorgados a docentes personal=- administrativo y jubilado principalmente para adquisicioacuten de vivienda
(3) Corresponden a preacutestamos entregados a facultades y programas de la ESPOL e incluye principalmente preacutestamos al Instituto de Ciencias Humaniacutesticas y Econoacutemicas (lCHE) por 209275 y al Instituto de Ciencias Matemaacuteticas por 164073
(4) Preacutestamos entregados a la Caja de Ahorro de Trabajadores para que sean otorgados a los empleados administrativos relacionadqs a este organismo
(5) Preacutestamos entregados a la APESPOL (Asociacioacuten de profesores de la ESPOL) para que sean otorgados a sus docentes asociados
D Cuentas por Un resumen de esta cuenta fue como sigue cobrar
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
ESPOL (1 ) 209569 Bancos en liquidacioacuten (2) 82065 Intereses en inversiones 53274 Anticipo a proveedores 6870 Anticipo a empleados 37220 Otras 9151
398149 Menos provisioacuten acumulada para cuentas por
cobrar 82065
316084
bull (1 ) Corresponde a valores de hasta el antildeo 2008 pendientes de recibir de la ESPOL por aportaciones mensuales y cuotas de preacutestamos Estos valores son descontados por la ESPOL de los sueldos y pensiones mensuales personal docente y administrativo activo y jubilado
bullbulle
24
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
-E Inversiones
permanentes
F Cuentas por pagar
ESPOL Fondo Complementarioacute Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares) e
(2) Corresponde a una inversioacuten que se realizoacute en eL Fondo Visioacuten deL Banco Popular S A por 31706 Y un certificado financiero en el Previsora International Bank con un valor nominal de 49258 el cual fue recibido en mayo del 2000 como pago de deudas Actualmente estas instituciones financieras se encuentran en proceso de liquidacioacuten En el 2009 eL Fondo ha constituido una provisioacuten por la totalidad del vaLor de estas inversiones
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Diciembre 31 2009
Acciones-costo (1 ) 16000 Aportes para futuro aumento 72882 Valor patrimonial proporcional 1038
89920
(1 ) Corresponde aL 20 de participacioacuten en el capitaL de La compantildeia Meriza SA
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
ESPOL (1) Provisiones para remuneraciones Aporte por pagar retirados Valores por liquidar Cuentas por pagar caja ahorro Retenciones por pagar SRI Otras
233871 17981 13581 16491 6531 2105 6288
296848
(1) Incluye principalmente cuentas por pagar a Espol originadas por la liquidacioacuten efectuada de los bonos gLobal 2012 acogiendo lo descrito en la resolucioacuten adoptada por el Consejo Politeacutecnico el 19 de mayo del 2009 que indica lo siguiente
25
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
=shy(t
ESPOL Fondo Complementario
=shy Previsional Cerrado
=shyNotas a los Estados Financieros
bullbull=shy
(Expresadas en doacutelares)
bull El 14 de diciembre del 2000 la Espol realizoacute la compra de 536000 en bonos global 2012 que fueron distribuidos 201000 para el Fondo Malecoacuten y 335000 para el Fondo de Jubilacioacuten
bull bull El ex centro de prestaciones de servIcIos adquirioacute
igualmente bonos 2012 por 170000 con lo cual se totalizoacute un valor de 706000 que quedaron en custodia del Banco Central
bull El 22 de diciembre del 2004 se autorizoacute al Banco Central transferi r 201000 del total de bonos 2012 para que queden en custodia de Decevale quedando en custodia del Banco Central los restantes 505000
bull Con fecha 18 de mayo del 2006 el estado recomproacute a los tenedores el 5920 por cuyo concepto el Banco Central depositoacute en cuentas del Fondo de Jubilacioacuten el valor de 328976 correspondiente a 298960 del valor nominal y 30016 a intereses El depoacutesito recibido fue considerado como ingreso producto de la venta de las inversiones realizadas por el Fondo de Jubilacioacuten cuando solamente le correspondiacutea por concepto de capital 198320 Y la parte proporcional de los intereses equivalente a la participacioacuten en la propiedad de los bonos
bull Con fecha 14 de mayo del 2009 el rector de la Espol aceptoacute la invitacioacuten del Presidente de la Repuacuteblica del Ecuador para la venta del valor nominal de los 206040 con una rendicioacuten del 35 lo cual generoacute una peacuterdida de 133926 motivo por el cual el Fondo de Jubilacioacuten reconoce un gasto por rendicioacuten efectuada de bonos globales 2012 el valor de 88842 en funcioacuten de su proporcionalidad asiacute como 127300 de cuentas por pagar a Espolo
bull El valor reconocido como gasto difiere en 6017 debido a que este fue reconocido como tal en el antildeo 2006
26
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bullbullbullbullbull$
G Aportes
bullI
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Personal en Servicio Activo Docentes Administrativos
(1 ) 6201609 3165712
Jubilados Docentes Administrativos
(2) 977967 874318
Aportes ESPOL Docentes Administrativos
(3) 575013 389077
Aporte de Docentes retirados 84515
Aportes recibidos del proyecto Ancoacuten (4) 2000000
14268211
(1) Corresponde a los aportes acumulados realizados por el personal docente y administrativo que labora para la ESPOL los cuales se descuentan de sus sueldos mensuales y beneficios de acuerdo con lo que estipuLa el articulo 12 del estatuto del Fondo
(2) Corresponde a los aportes acumulados reaLizados por el personal docente y administrativo jubilado de la ESPOL los cuales se descuentan de sus pensiones jubilares mensuales y de sus beneficios de acuerdo con lo que estipula el articulo 12 del estatuto del Fondo
(3) Corresponde a los aportes que la ESPOL hace a favor del personal docente y administrativo activo de acuerdo con lo que estipula el articulo 12 del estatuto del Fondo
2009
27
bull bull bull bull
t
=shy ESPOL Fondo Com plementario
=shy=shyt ~
=shy
bullbull =shy
=shy
bullbullbullbullbull
bullbull
bullbullbullbull
bullbullbull
bullbull =shy
H Rendimientos acumulados
l Intereses ganados
J Pago de pensiones a jubilados
bull
Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
(4) Corresponde a aportes recibidos del Proyecto Ancoacuten que la ESPOL ejecuta en la peniacutensula de Santa Elena este aporte no se distribuye entre sus participes y tienen como propoacutesito fortalecer actuarialmente al Fondo Este aporte se concedioacute hasta el periodo 2007 de acuerdo a la Resolucioacuten No 03-12-351 del 29 de diciembre del 2003 emitida por Consejo Politeacutecnico de la ESPOL
Corresponde al exceso de los ingresos sobre los gastos que se han obtenido desde hace varios periodos Estos rendimientos son distribuidos anualmente en la cuenta contable de cada partiacutecipe del Fondo en base a su porcentaje de participacioacuten
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Cartera de creacutedito 1208316 Inversiones 439877
1648193
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Personal docente 487184 PersonaL administrativo 348159
835343
2009
2009
28
bull bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull bull bull bull bull
8
bull ~
=shy~
8
bull ~
--bullbull
bullbullbull
K Aportes Espol
bullla
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
El 7 de diciembre del 2009 se suscribe el Decreto Ejecutivo N 172 en eL que se estabLece que Los ex servidores puacutebLicos o jubilados de las entidades del sector puacuteblico que hasta el 31 de diciembre de 2008 venian percibiendo una pensioacuten jubilar ya sea de los fondos privados de jubilacioacuten complementaria o de cesantiacutea bajo cualquier denominacioacuten que eacutestos tuvieren o directamente del presupuesto institucional pasaraacuten a percibir una transferencia mensual directa unilateral y vitalicia con fines de asistencia social y solidaria en adelante transferencia solidaria con cargo a su respectivo presupuesto institucional o Presupuesto General del Estado de ser el caso en los montos y con lasmiddot limitaciones establecidos en este Decreto Este Decreto tiene vigencia a partir del 1 de enero del 2009
Para el caso de las pensiones que no superaban un salario baacutesico unificado se reconoceraacute el 100 de dicha pensioacuten jubilar
Para aquellas pensiones jubilares superiores a un salario baacutesico unificado e inferiores a una canasta baacutesica familiar la transferencia solidaria seraacute el valor equivalente a un salario baacutesico unificado maacutes el monto correspondiente al 70 de la diferencia entre el valor de la pensioacuten jubilar y el salario baacutesico unificado
En los casos que la pensioacuten jubilar supere la canasta baacutesica familiar la transferencia solidaria se limitaraacute a un salario baacutesico unificado maacutes el 70 de la diferencia entre la canasta baacutesica familiar y el salario baacutesico unificado
Al 31 de diciembre deL 2009 Espol Fondo Complementario Previsional Cerrado ha determinado 286629 por concepto de la transferencia solidaria estipulada en el decreto 172 la misma que hasta la fecha de este informe no ha sido registrada contablemente
bull El 24 de octubre del 2008 se suscribe el Decreto Ejecutivo No 1406 en el que se indica que a partir del 1 de enero del 2009 no se egresaraacute a titulo alguno recursos del Presupuesto General del Estado destinados a financiar Fondos de Jubilacioacuten Patronal de entidades del sector puacuteblico
29
bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull bull
bull ~
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Finanderos
(Expresadas en doacutelares)
bull bull bull El 19 de diciembre deL 2008 se emite eL Decreto Ejecutivo No
1493 en eL que se reforma eL decreto 1406 especificando que bull no se egresaraacute recursos del Presupuesto GeneraL del Estado destinados a financiar Fondos Privados de Jubilacioacuten CompLementaria bajo cuaLquier nombre o denominacioacuten de entidades deL sector puacuteblico
bull EL 25 de marzo del 2009 se pubLica eL Decreto Ejecutivo No 1647 en eL que se exceptuacutea de Los decretos 1406 y 1493 anteriores a Los ex empleados de las instituciones puacuteblicas que sean beneficiarios de Los Fondos de Jubilacioacuten Complementaria cuya pensioacuten no sea superior a un salario baacutesico unificado
bull El 15 de abril deL 2009 se emite el Decreto Ejecutivo No 1675 mediante el cual se reforma el decreto 1647 indicando que para el caso de los beneficiarios sentildeaLados en el decreto 1647 qu~ reciban maacutes de un salario baacutesico unificado el aporte patronal de las instituciones del Estado seraacute en el monto correspondiente a sufragar el 70 de la diferencia entre el vaLor de la pensioacuten jubilar complementaria y el salario baacutesico unificado Si la pensioacuten es superior a la canasta baacutesica el aporte estatal se limitaraacute al 70 de la diferencia entre eacutesta y salario baacutesico unificado
bullbull bullbull a
bull El21 de abril del 2009 se suscribe el Decreto Ejecutivo No 1684 en el que se establece que mientras la Ley no disponga lo contrario los Decretos No 1406 1493 1647 Y 1675 no son aplicables a todos aquellos fondos de jubilacioacuten que hubieren sido creados por Ley
Hasta el 31 de diciembre deL 2008 eL Fondo recibioacute como aporte de la ESPOL el 5 del sueldo baacutesico de cada docente beneficiario a y por cada empLeado y trabajador beneficiario el equivalente al sueldo baacutesico que estuvo vigente al 31 de diciembre del 2003 A partir del antildeo 2009 y hasta la fecha de este informe el Fondo nobulla ha recibido aportes por este concepto
bulla
30
bull bull bull bull
~ ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
)t Notas a los Estados Financierosbullti (Expresadas en doacutelares)
=shyL Eventos Entre el 31 de diciembre del 2009 y la fecha de preparacioacuten de este
subsecuentes informe (24 de junio del 2010) no se han producido eventos que eh opinioacuten de la Administracioacuten del Fondo pudieran tener un efecto importante sobre los estados financieros
bull ~
~
rt tt lt
ta a ~
a a ~
a 3 3 3 3 a a a a
31 ~
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull
bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Polfticas de Contabilidad Significativas
b En caso de fallecimiento del participe que tenga 20 o maacutes antildeos de aportaciones y que no tenga coacutenyuge sobreviviente ni hijos solteros menores de 25 antildeos ni hijos con invalidez total y permanente a traveacutes de sus herederos legales
c En caso de separacioacuten definitiva de la institucioacuten del partiacutecipe
d A peticioacuten del partiacutecipe despueacutes de haber permanecido 20 antildeos
Aportes de los participes
El financiamiento del Fondo proviene de
a Aportes de la ESPOL equivalente al 5 del monto del sueldo baacutesico de cada docente beneficiario y del valor equivalente al sueldo baacutesico que estuvo vigente hasta el 31 de diciembre del 2003 de cada empleado y trabajador beneficiario hasta el antildeo 2008
b Aportes del personal docente activo el cual corresponde al 12 de la remuneracioacuten mensual que comprende el sueldo baacutesico bonificacioacuten por antiguumledad bonificacioacuten acadeacutemica bonificacioacuten por tiacutetulo subsidio a la educacioacuten y subsidio familiar Adicionalmente aportaraacuten el 12 del deacutecimo tercer sueldo y de los beneficios extras de los meses de enero marzo julio y octubre
c Aportes de los empleados y trabajadores activos el cual corresponde al 12 de la remuneracioacuten mensual unificada Ademaacutes aportaraacuten del 12 del deacutecimo tercer sueldo
d Aportes del personal jubilado (docente y administrativo) el cual corresponde al 12 de su pensioacuten mensual y de su deacutecimo tercer sueldo beneficios extras sobresueldos y bono vacacional En forma adicional los profesores jubilados tambieacuten aportaraacuten el 12 de sus pensiones mensuales deacutecimo tercer sueldo beneficios extras de enero marzo julio y octubre hasta completar el nuacutemero de antildeos y meses no aportados en base a los cuales se jubilaron y el personal administrativo aportaraacute el 12 de sus pensiones mensuales y deacutecimo tercer sueldo hasta completar el nuacutemero de antildeos y meses no aportados en base a los cuales ~e jubilaron
e Las aportaciones que en forma extraordinaria efectuara la ESPOL
f Las que provengan de donaciones de personas naturales o juriacutedicas nacionales o extranjeras a cualquier titulo y
bull 11
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull
Bases de presentacioacuten
ESPOL Fondo Com plementario
Previsional Cerrado
Politicas de Contabilidad Significativas
g Las que se originen en cualquier otra operacioacuten activa o pasivordf que el Fondo pueda realizar de acuerdo con la Ley y el estatuto
Luego del cambio a la remuneracioacuten unificada en el antildeo 2004 (administrativo) y 2008 (docente) las personas que ingresan al Fondo aportan sobre la remuneracioacuten baacutesica unificada
El Fondo mantiene sus registros contables en doacutelares
La Superintendencia de Bancos y Seguros del Ecuador auacuten no ha definido principios y praacutecticas contables que deben aplicar los fondos complementarios previsionales cerrados en la elaboracioacuten de sus estados financieros En razoacuten de esto las poliacuteticas de contabilidad que sigue el Fondo estaacuten de acuerdo con los principios y praacutecticas de contabilidad establecidos en el Ecuador las cuales requieren que la gerencia efectuacutee ciertas estimaciones y utilice ciertos supuestos que afectan las cifras reportadas de activos y pasivos la revelacioacuten de contingencias activas y pasivas a la fecha de los estados financieros asi como las cifras reportadas de ingresos y gastos durante el periacuteodo corriente La estimacioacuten maacutes significativa en relacioacuten con los estados financieros adjuntos se refiere a la provisioacuten para cuentas incobrables depreciacioacuten de mobiliario y equipo y recuperacioacuten de valoracioacuten de inversiones Aun cuando pueden llegar a diferir de su efecto final la Administracioacuten del Fondo considera que las estimaciones y supuestos utilizados fueron los adecuados en las circunstancias
De acuerdo con el arto 305 de la Ley de Seguridad Social publicada en el Registro Oficial No 465 del 30 de noviembre de 2001 se establece que las entidades que integran el Sistema Nacional de Seguridad Social y las personas naturales y juriacutedicas que integran el Sistema de Seguro Privado para su constitucioacuten organizacioacuten actividades funcionamiento y extincioacuten se sujetaraacuten a las disposiciones de dicha Ley a la Ley General de Seguros y su Reglamento a la Ley General de Instituciones Financieras de Sistema y su Reglamento a la L~y Orgaacutenica de Administracioacuten Financiera y Control a la Ley de Mercado de Valores al Coacutedigo de Comercio a la Ley de Compantildeias en forma supletoria y a las normas reglamentarias y resoluciones que para el efecto dicten los organismos de control creados por la Constitucioacuten Poliacutetica de la Repuacuteblica
12
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
e
bulle
bullbull
bull Inversiones
Cartera de creacutedito
bullbull ~
bull bull bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Politicas de Contabilidad Significativas
Del Libro 1 Titulo XI de la Contabilidad Capitulo IV Sometimiento a Principios de Contabilidad Generalmente Aceptados y Las Normas Internacionales de Auditoriacutea Seccioacuten 1 Disposiciones Generales de la Codificacioacuten de ResoLuciones de La Superintendencia de Bancosy Seguros deL Ecuador y de la Junta Bancaria sentildeaLa que las instituciones bajo el controL de la Superintendencia de Bancos y Seguros del Ecuador se someteraacuten y aplicaraacuten las normas contables dispuestas por el organismo de control contenidas en los Cataacutelogos de Cuentas y en lo no previsto por dichos cataacutelogos se aplicaraacuten en su orden Las Normas Ecuatorianas de Contabilidad (NECs) y de no existir normativa en las dos anteriores las Normas InternacionaLes de ContabUidad (NICs) ahora (NIIF) Normas Internacionales de Informacioacuten Financiera
Los depoacutesitos a plazo y reepos se registran al costo de adquisicioacuten el que se aproxima aL valor de mercado Los bonos deL estado se registran a vaLor de mercado de acuerdo a los reportes que emite La BoLsa de VaLores de Quito a traveacutes de su paacutegina web
Las inversiones en acciones se encuentran registradas en base al meacutetodo de participacioacuten que certificoacute la Sociedad receptora de La inversioacuten
El Fondo concede preacutestamos a sus partiacutecipes para los siguientes fines compra de vivienda remodelacioacuten de vivienda compra de terreno compra de vehiacuteculos compra de bienes muebLes compra de deuda emergencia o calamidad domeacutestica y consumos varios
Los creacuteditos se otorgan a una tasa de intereacutes del 11 anuaL Cuando el monto del preacutestamo es de hasta US$10OOO es aprobado por el representante legal del Fondo si el creacutedito es por un monto superior deberaacute ser aprobado por el Comiteacute de Inversiones
1 Preacutestamos por compra o construccioacuten de vivienda
Tienen un plazo maacuteximo de 15 antildeos Para docentes el monto maacuteximo de este tipo de preacutestamos es de US$15OOO o dos veces la cantidad acumulada de los aportes y rendimientos individuales al Fondo En caso de personaL administrativo el monto maacuteximo es de US$BOOO o dos veces la cantidad acumulada de los aportes y rendimientos individuales al Fondo
13
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Politicas de Contabilidad Significativas
2 Preacutestamos para remodelacioacuten de vivienda
El plazo maacuteximo de estos creacuteditos es de 3 antildeos cuando su monto no excede los US$3000 si exceden Los US$3000 Los preacutestamos tendraacuten un plazo maacuteximo de 10 antildeos
Para docentes el monto maacuteximo de este tipo de preacutestamos es de US$15000 o dos veces La cantidad acumuLada de los aportes y rendimientos individuales aL Fondo En caso de personal administrativo el monto maacuteximo es de US$8000 o dos veces la cantidad acumulada de Los aportes y rendimientos individuales al Fondo
3 Preacutestamos por compra de terreno
Estos creacuteditos tienen un plazo maacuteximo de 3 antildeos Para docenteacutes eL monto maacuteximo es de US$15000 o dos veces la cantidad acumulada de Los aportes y rendimientos individuales al Fondo En caso de personal administrativo el monto maacuteximo es de US$8000 o dos veces La cantidad acumuLada de Los aportes y rendimientos individuaLes al Fondo
4 Preacutestamos por compra de vehiacuteculo
Tienen un plazo maacuteximo de 6 antildeos Para docentes y personal administrativo eL monto maacuteximo de este tipo de preacutestamos es de US$10OOO o hasta la cantidad acumuLada de Los aportes y rendimientos individuales aL Fondo
5 Preacutestamos por compra de bienes muebLes
Estos creacuteditos tienen un pLazo maacuteximo de 3 antildeos Para docentes y personaL administrativo eL monto maacuteximo de este tipo de preacutestamos no deberaacute exceder La cantidad acumuLada de Los aportes y rendimientos individuales aL Fondo
6 Preacutestamos por emergencia o caLamidad domeacutestica
Tienen un pLazo maacuteximo de 3 antildeos Para docentes y personaL administrativo el monto maacuteximo de este tipo de preacutestamos es de US$3000 o una vez La cantidad acumuLada de Los aportes y rendimientos individuaLes aL Fondo
14
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bullbull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Poliacuteticas de Contabilidad Significativas
7 Preacutestamos por consumos varios
Tienen un plazo maacuteximo de 3 antildeos Para docentes y personal administrativo el monto maacuteximo de este tipo de preacutestamos es de hasta el 50 de la cantidad acumulada de los aportes y rendimientos individuales al Fondo
8 Preacutestamos por compra de deuda
El monto de estos preacutestamos dependeraacute de las circunstancias de la deuda sin embargo cuando se trate de creacuteditos de hasta US$5000 tendraacuten un plazo maacuteximo de 5 antildeos en caso de que el preacutestamo sea por un monto superior el mismo tendraacute un plazo maacuteximo de 10 antildeos
Mediante sesioacuten del 10 de junio del 2009 el Consejo de Administracioacuten aproboacute las modificaciones a la Politica de preacutestamos para los participes en donde se modifica principalmente los plazos de los preacutestamos detallados a continuacioacuten
Plazos
Para los miembros que tengan menos de 60 antildeos de edad
a) Preacutestamos cuyo monto sea hasta US$5000 6 antildeos plazo
b) Preacutestamos desde US$5001 hasta US$25000 10 antildeos plazo
c) Preacutestamos mayores a US$25001 15 antildeos plazo
Para los miembros que tengan maacutes de 60 antildeos de edad
bull De 61 antildeos hasta 14 antildeos plazo bull De 62 antildeos hasta 13 antildeos plazo bull De 63 antildeos hasta 12 antildeos plazo bull De 64 antildeos hasta 11 antildeos plazo bull De 65 antildeos hasta 10 antildeos plazo bull De 66 antildeos hasta 09 antildeos plazo bull De 67 antildeos hasta 08 antildeos plazo bull De 68 antildeos hasta 07 antildeos plazo bull De 69 antildeos hasta 06 antildeos plazo bull De 70 antildeos hasta 05 antildeos plazo
De 71 antildeos en adelante hasta 4 antildeos plazo y hasta el monto de su aporte y rendimiento individual
15
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
Ingresos y gastos
1
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Politicas de Contabilidad Significativas
Se incluye tambieacuten que los prestatarios de preacutestamos vigentes (realizados con la poliacutetica anterior) podraacuten acogerse a la modificacioacuten por su saldo de capital y por una sola vez por preacutestamo en caso de que asiacute Lo soLicite por escrito aL representante legaL del fondo
Garantiacuteas de creacuteditos
Los preacutestamos seraacuten garantizados con los aportes acumuLados en eL Fondo
En caso de que el Fondo otorgue un preacutestamo por un valor mayor al aporte acumulado de un participe este deberaacute firmar un contrato de preacutestamo o mutuo con un garante solidario que necesariamente debe ser un participe del fondo y que tenga aportes suficientes para cubrir La garantiacutea hasta por el valor de La diferencia entre el valor total del preacutestamo otorgado y la cantidad ahorrada Adicionalmente tendraacute que presentar una poacuteliza de vida por lo menos sobre la diferencia entre eL valor del preacutestamo y la cantidad ahorrada y donde se especifique que el primer beneficiario es el Fondo
Con al acta de sesioacuten del Consejo de Administracioacuten del 10 de junio del 2009 se modificoacute las garantiacuteas En dicha acta se menciona que los preacutestamos seraacuten garantizados por eL vaLor de Los aportes y rendimientos deL prestatario acumuLados en el Fondo multiplicado por 15 veces
Los ingresos y gastos se reconocen por el meacutetodo deL devengado es decir los ingresos cuando se realizan y los gastos cuando se conocen
16
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bullbull
bull A Efectivo en
caja y bancos
B Inversiones
bull
bullbull
bull
bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares) i
Al 31 de diciembre del 2009 corresponde al saldo registrado en la cuenta corriente del Banco del Pacifico SA
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Bonos del Estado con vencimientos semestrales hasta diciembre del 2010
Banco de Guayaquil SA Poacuteliza de acumulacioacuten a 91 diacuteas con una tasa del 675 anual y con vencimiento el 8 de marzo del 2010
Poacuteliza de acumulacioacuten a 91 diacuteas con una tasa del 675 anual y con vencimiento el 11 de febrero del 2010
Poacuteliza de acumulacioacuten a 91 diacuteas plazo con una tasa del 675 anual y con vencimiento el 28 de enero del 2010
Poacuteliza de acumulacioacuten a 95 diacuteas con una tasa del 675 anual y con vencimiento el 8 de marzo de 2010
Banco Solidario SA Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa del 8 anual y con vencimiento el 9 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 95 diacuteas plazo con una tasa del 8 anual y con vencimiento el 11 de enero del 2010
Certificado de depoacutesito a 98 diacuteas plazo con una tasa del 8 anual y con vencimiento el 11 de enero del 2010
80740
223713
210413
165537
101763
411604
100000
75000
Pasan 1368770
2009
17
bull bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull
bull bull bull
bull bull ESPOL Fondo Complementariobull
Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31 200~
bullbull Vienen
bull Banco de MM Jaramillo Arteaga SA Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 4 de febrero del 2010
bullbull Certificado de depoacutesito a 110 diacuteas plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 25 de enero del 2010
Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una
bull
tasa del 680 anual y con vencimiento el 25 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento eL 10 de febrero del 2010
bull Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una
bull tasa deL 680 anual y con vencimiento el 2 de marzo deL 2010
bull Banco de Machala
bull Corresponde a un depoacutesito a plazo a 30 diacuteas con una tasa deL 450 anual y con vencimiento
bull el 6 de enero deL 2010
bull Banco Amazonas SA
Certificado de depoacutesito a 98 diacuteas pLazo con una tasa deL 750 anuaL y con vencimiento el1 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 100 diacuteas pLazo con una tasa del 750 anual y con vencimiento el 17 de febrero del 2010
bull
1368770
514195
207180
75000
60000
61062
132571
430000
209644
bull bull
Pasan 3058422bull 18
bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull bull bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares) bullbull Antildeo terminado en Diciembre 31 2009bull
Vienen 3058422
Certificado de depoacutesito a 98 diacuteas plazo con una tasa del 750 anual y con vencimiento el 17 de febrero del 2010 173248
Certificado de depoacutesito a 110 diacuteas plazo con una tasa del 790 anual y con vencimiento el 26 de enero del 2010 116743
Certificado de depoacutesito a 98 diacuteas plazo con una tasa del 750 anual y con vencimiento eL 22 de febrero del 2010 52174
Certificado de depoacutesito a 99 diacuteas plazo con una tasa del 790 anual y con vencimiento el 19 de enero del 2010 42603
Banco Unibanco SA Certificado de depoacutesito a 93 diacuteas pLazo con una tasa del 7 anuaL y con vencimiento el 10 de marzo del 2010 197432
Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa deL 7 anual y con vencimiento el 11 de febrero del 2010 158810
bull Certificado de depoacutesito a 94 diacuteas plazo con una
bull tasa del 7 anual y con vencimiento el 25 de marzo del 2010 103933
Certificado de depoacutesito a 108 diacuteas plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 18 de enero del 2010 103870bull- Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa deL 7 anuaL y con vencimiento el 18 de marzo del 2010 100000
bullbull Pasan 4107235
19
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerradp
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31
Vienen 4107235
Certificado de depoacutesito a 92 dias plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 25 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 94 dias plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 1 de abril del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 dias plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 4 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 97 dias plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 24 de marzo del 2010
Banco Procreacutedit SA Depoacutesito a plazo a 104 dias con una tasa del 680 anual y con vencimiento el 13 de enero del 2010
Banco Territorial SA Certificado de depoacutesito a 97 dias plazo con una tasa del 890 anual y con vencimiento el 1 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 dias plazo con una tasa del 890 anual y con vencimiento el 4 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 dias plazo con una tasa del 890 anual y con vencimiento el 4 de febrero del 2010
81513
53930
51922
50000
152616
115728
59822
45658
Pasan 4718424
2009
20
bull bull
=shyt ~
t
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
bullbullt
-
bull
bullbullbullbull
bullbull bullbull bullbullbull bullbull bullbull bullbull
bullbullbull bulllit
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31
Vienen
Banco Capital SA Certificado de depoacutesito a 105 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 1 de abril del 2010
Certificado de depoacutesito a 93 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 26 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 23 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 11 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con venci miento el 15 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 96 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 22 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 95 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 4 de enero del 2010
Certificado de depoacutesito a 107 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 20 de enero del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 6 de enero del 2010
Pasan 5807095
4718424
250000
208167
111951
111902
106126
86277
75594
75000
63654
2009
21
bull bull
bull
bullbullbullbull
bullbullbullbullbull
bullbullbull
bullbull 8
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
Vienen 5807095
Certificado de depoacutesito a 95 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 22 de marzo del 2010 54956
Banco del Pacifico SA Reepo a 5 dias con vencimiento el 04 de enero del 2010 con una tasa del 25 350000
bull 6212051
Menos provisioacuten por valuacioacuten de inversiones 1 208
bull 6210843
El movimiento de la provisioacuten por valuacioacuten de inversiones fue como sigue
bullbullbullbullbullbullbullbullbullbullbull
2009bull Saldo inicial 2924 Recuperaciones (1716)
Saldo final 1208
bull 22
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerradp
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
C Cartera de Un resumen de esta cuenta fue como sigue creacuteditos
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
Cartera de creacutedito a corto plazo Escuela Superior Politeacutecnica del Litoral (1 ) 6079 Trabajadores y obreros (2) 66170 Docentes (2) 39875
112124
Cartera de creacutedito a largo plazo Trabajadores (2) 6862190 Docentes (2) 4873412 Escuela Superior Politeacutecnica del Litoral (3) 400242 Caja de Ahorro Trabajadores (4) 23065 Asociacioacuten de Profesores de la ESPOL (APESPOL) (5) 8697 Jubilados (2) 8041 Docentes no participes 1911
12177558
12289682
El Fondo ha otorgado creacuteditos con una tasa del 11 de intereacutes anual
Mediante oficio No INSS-2006-457 del 14 de julio del 2006 la Superintendencia de Bancos y Seguros del Ecuador manifestoacute que los fondos previsionales cerrados estaacuten prohibidos de otorgar creacuteditos bajo cualquier modalidad a personas naturales o juriacutedicas que no sean participes del Fondo Asi tambieacuten dispone que en el caso de existir preacutestamos ya concedidos el Fondo deberaacute mantener los teacuterminos contractuales bajo los cuales fueron otorgados dichos creacuteditos hasta su recuperacioacuten total
Al 31 de diciembre del 2009 el Fondo no ha determinado provisioacuten para cartera incobrable
(1) Corresponde a preacutestamos otorgados a trabajadores y obreros a traveacutes de la ESPOL lt
23
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bullbull bullbull bullbull bulle
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
(2) Corresponde a preacutestamos otorgados a docentes personal=- administrativo y jubilado principalmente para adquisicioacuten de vivienda
(3) Corresponden a preacutestamos entregados a facultades y programas de la ESPOL e incluye principalmente preacutestamos al Instituto de Ciencias Humaniacutesticas y Econoacutemicas (lCHE) por 209275 y al Instituto de Ciencias Matemaacuteticas por 164073
(4) Preacutestamos entregados a la Caja de Ahorro de Trabajadores para que sean otorgados a los empleados administrativos relacionadqs a este organismo
(5) Preacutestamos entregados a la APESPOL (Asociacioacuten de profesores de la ESPOL) para que sean otorgados a sus docentes asociados
D Cuentas por Un resumen de esta cuenta fue como sigue cobrar
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
ESPOL (1 ) 209569 Bancos en liquidacioacuten (2) 82065 Intereses en inversiones 53274 Anticipo a proveedores 6870 Anticipo a empleados 37220 Otras 9151
398149 Menos provisioacuten acumulada para cuentas por
cobrar 82065
316084
bull (1 ) Corresponde a valores de hasta el antildeo 2008 pendientes de recibir de la ESPOL por aportaciones mensuales y cuotas de preacutestamos Estos valores son descontados por la ESPOL de los sueldos y pensiones mensuales personal docente y administrativo activo y jubilado
bullbulle
24
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
-E Inversiones
permanentes
F Cuentas por pagar
ESPOL Fondo Complementarioacute Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares) e
(2) Corresponde a una inversioacuten que se realizoacute en eL Fondo Visioacuten deL Banco Popular S A por 31706 Y un certificado financiero en el Previsora International Bank con un valor nominal de 49258 el cual fue recibido en mayo del 2000 como pago de deudas Actualmente estas instituciones financieras se encuentran en proceso de liquidacioacuten En el 2009 eL Fondo ha constituido una provisioacuten por la totalidad del vaLor de estas inversiones
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Diciembre 31 2009
Acciones-costo (1 ) 16000 Aportes para futuro aumento 72882 Valor patrimonial proporcional 1038
89920
(1 ) Corresponde aL 20 de participacioacuten en el capitaL de La compantildeia Meriza SA
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
ESPOL (1) Provisiones para remuneraciones Aporte por pagar retirados Valores por liquidar Cuentas por pagar caja ahorro Retenciones por pagar SRI Otras
233871 17981 13581 16491 6531 2105 6288
296848
(1) Incluye principalmente cuentas por pagar a Espol originadas por la liquidacioacuten efectuada de los bonos gLobal 2012 acogiendo lo descrito en la resolucioacuten adoptada por el Consejo Politeacutecnico el 19 de mayo del 2009 que indica lo siguiente
25
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
=shy(t
ESPOL Fondo Complementario
=shy Previsional Cerrado
=shyNotas a los Estados Financieros
bullbull=shy
(Expresadas en doacutelares)
bull El 14 de diciembre del 2000 la Espol realizoacute la compra de 536000 en bonos global 2012 que fueron distribuidos 201000 para el Fondo Malecoacuten y 335000 para el Fondo de Jubilacioacuten
bull bull El ex centro de prestaciones de servIcIos adquirioacute
igualmente bonos 2012 por 170000 con lo cual se totalizoacute un valor de 706000 que quedaron en custodia del Banco Central
bull El 22 de diciembre del 2004 se autorizoacute al Banco Central transferi r 201000 del total de bonos 2012 para que queden en custodia de Decevale quedando en custodia del Banco Central los restantes 505000
bull Con fecha 18 de mayo del 2006 el estado recomproacute a los tenedores el 5920 por cuyo concepto el Banco Central depositoacute en cuentas del Fondo de Jubilacioacuten el valor de 328976 correspondiente a 298960 del valor nominal y 30016 a intereses El depoacutesito recibido fue considerado como ingreso producto de la venta de las inversiones realizadas por el Fondo de Jubilacioacuten cuando solamente le correspondiacutea por concepto de capital 198320 Y la parte proporcional de los intereses equivalente a la participacioacuten en la propiedad de los bonos
bull Con fecha 14 de mayo del 2009 el rector de la Espol aceptoacute la invitacioacuten del Presidente de la Repuacuteblica del Ecuador para la venta del valor nominal de los 206040 con una rendicioacuten del 35 lo cual generoacute una peacuterdida de 133926 motivo por el cual el Fondo de Jubilacioacuten reconoce un gasto por rendicioacuten efectuada de bonos globales 2012 el valor de 88842 en funcioacuten de su proporcionalidad asiacute como 127300 de cuentas por pagar a Espolo
bull El valor reconocido como gasto difiere en 6017 debido a que este fue reconocido como tal en el antildeo 2006
26
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bullbullbullbullbull$
G Aportes
bullI
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Personal en Servicio Activo Docentes Administrativos
(1 ) 6201609 3165712
Jubilados Docentes Administrativos
(2) 977967 874318
Aportes ESPOL Docentes Administrativos
(3) 575013 389077
Aporte de Docentes retirados 84515
Aportes recibidos del proyecto Ancoacuten (4) 2000000
14268211
(1) Corresponde a los aportes acumulados realizados por el personal docente y administrativo que labora para la ESPOL los cuales se descuentan de sus sueldos mensuales y beneficios de acuerdo con lo que estipuLa el articulo 12 del estatuto del Fondo
(2) Corresponde a los aportes acumulados reaLizados por el personal docente y administrativo jubilado de la ESPOL los cuales se descuentan de sus pensiones jubilares mensuales y de sus beneficios de acuerdo con lo que estipula el articulo 12 del estatuto del Fondo
(3) Corresponde a los aportes que la ESPOL hace a favor del personal docente y administrativo activo de acuerdo con lo que estipula el articulo 12 del estatuto del Fondo
2009
27
bull bull bull bull
t
=shy ESPOL Fondo Com plementario
=shy=shyt ~
=shy
bullbull =shy
=shy
bullbullbullbullbull
bullbull
bullbullbullbull
bullbullbull
bullbull =shy
H Rendimientos acumulados
l Intereses ganados
J Pago de pensiones a jubilados
bull
Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
(4) Corresponde a aportes recibidos del Proyecto Ancoacuten que la ESPOL ejecuta en la peniacutensula de Santa Elena este aporte no se distribuye entre sus participes y tienen como propoacutesito fortalecer actuarialmente al Fondo Este aporte se concedioacute hasta el periodo 2007 de acuerdo a la Resolucioacuten No 03-12-351 del 29 de diciembre del 2003 emitida por Consejo Politeacutecnico de la ESPOL
Corresponde al exceso de los ingresos sobre los gastos que se han obtenido desde hace varios periodos Estos rendimientos son distribuidos anualmente en la cuenta contable de cada partiacutecipe del Fondo en base a su porcentaje de participacioacuten
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Cartera de creacutedito 1208316 Inversiones 439877
1648193
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Personal docente 487184 PersonaL administrativo 348159
835343
2009
2009
28
bull bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull bull bull bull bull
8
bull ~
=shy~
8
bull ~
--bullbull
bullbullbull
K Aportes Espol
bullla
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
El 7 de diciembre del 2009 se suscribe el Decreto Ejecutivo N 172 en eL que se estabLece que Los ex servidores puacutebLicos o jubilados de las entidades del sector puacuteblico que hasta el 31 de diciembre de 2008 venian percibiendo una pensioacuten jubilar ya sea de los fondos privados de jubilacioacuten complementaria o de cesantiacutea bajo cualquier denominacioacuten que eacutestos tuvieren o directamente del presupuesto institucional pasaraacuten a percibir una transferencia mensual directa unilateral y vitalicia con fines de asistencia social y solidaria en adelante transferencia solidaria con cargo a su respectivo presupuesto institucional o Presupuesto General del Estado de ser el caso en los montos y con lasmiddot limitaciones establecidos en este Decreto Este Decreto tiene vigencia a partir del 1 de enero del 2009
Para el caso de las pensiones que no superaban un salario baacutesico unificado se reconoceraacute el 100 de dicha pensioacuten jubilar
Para aquellas pensiones jubilares superiores a un salario baacutesico unificado e inferiores a una canasta baacutesica familiar la transferencia solidaria seraacute el valor equivalente a un salario baacutesico unificado maacutes el monto correspondiente al 70 de la diferencia entre el valor de la pensioacuten jubilar y el salario baacutesico unificado
En los casos que la pensioacuten jubilar supere la canasta baacutesica familiar la transferencia solidaria se limitaraacute a un salario baacutesico unificado maacutes el 70 de la diferencia entre la canasta baacutesica familiar y el salario baacutesico unificado
Al 31 de diciembre deL 2009 Espol Fondo Complementario Previsional Cerrado ha determinado 286629 por concepto de la transferencia solidaria estipulada en el decreto 172 la misma que hasta la fecha de este informe no ha sido registrada contablemente
bull El 24 de octubre del 2008 se suscribe el Decreto Ejecutivo No 1406 en el que se indica que a partir del 1 de enero del 2009 no se egresaraacute a titulo alguno recursos del Presupuesto General del Estado destinados a financiar Fondos de Jubilacioacuten Patronal de entidades del sector puacuteblico
29
bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull bull
bull ~
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Finanderos
(Expresadas en doacutelares)
bull bull bull El 19 de diciembre deL 2008 se emite eL Decreto Ejecutivo No
1493 en eL que se reforma eL decreto 1406 especificando que bull no se egresaraacute recursos del Presupuesto GeneraL del Estado destinados a financiar Fondos Privados de Jubilacioacuten CompLementaria bajo cuaLquier nombre o denominacioacuten de entidades deL sector puacuteblico
bull EL 25 de marzo del 2009 se pubLica eL Decreto Ejecutivo No 1647 en eL que se exceptuacutea de Los decretos 1406 y 1493 anteriores a Los ex empleados de las instituciones puacuteblicas que sean beneficiarios de Los Fondos de Jubilacioacuten Complementaria cuya pensioacuten no sea superior a un salario baacutesico unificado
bull El 15 de abril deL 2009 se emite el Decreto Ejecutivo No 1675 mediante el cual se reforma el decreto 1647 indicando que para el caso de los beneficiarios sentildeaLados en el decreto 1647 qu~ reciban maacutes de un salario baacutesico unificado el aporte patronal de las instituciones del Estado seraacute en el monto correspondiente a sufragar el 70 de la diferencia entre el vaLor de la pensioacuten jubilar complementaria y el salario baacutesico unificado Si la pensioacuten es superior a la canasta baacutesica el aporte estatal se limitaraacute al 70 de la diferencia entre eacutesta y salario baacutesico unificado
bullbull bullbull a
bull El21 de abril del 2009 se suscribe el Decreto Ejecutivo No 1684 en el que se establece que mientras la Ley no disponga lo contrario los Decretos No 1406 1493 1647 Y 1675 no son aplicables a todos aquellos fondos de jubilacioacuten que hubieren sido creados por Ley
Hasta el 31 de diciembre deL 2008 eL Fondo recibioacute como aporte de la ESPOL el 5 del sueldo baacutesico de cada docente beneficiario a y por cada empLeado y trabajador beneficiario el equivalente al sueldo baacutesico que estuvo vigente al 31 de diciembre del 2003 A partir del antildeo 2009 y hasta la fecha de este informe el Fondo nobulla ha recibido aportes por este concepto
bulla
30
bull bull bull bull
~ ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
)t Notas a los Estados Financierosbullti (Expresadas en doacutelares)
=shyL Eventos Entre el 31 de diciembre del 2009 y la fecha de preparacioacuten de este
subsecuentes informe (24 de junio del 2010) no se han producido eventos que eh opinioacuten de la Administracioacuten del Fondo pudieran tener un efecto importante sobre los estados financieros
bull ~
~
rt tt lt
ta a ~
a a ~
a 3 3 3 3 a a a a
31 ~
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull
Bases de presentacioacuten
ESPOL Fondo Com plementario
Previsional Cerrado
Politicas de Contabilidad Significativas
g Las que se originen en cualquier otra operacioacuten activa o pasivordf que el Fondo pueda realizar de acuerdo con la Ley y el estatuto
Luego del cambio a la remuneracioacuten unificada en el antildeo 2004 (administrativo) y 2008 (docente) las personas que ingresan al Fondo aportan sobre la remuneracioacuten baacutesica unificada
El Fondo mantiene sus registros contables en doacutelares
La Superintendencia de Bancos y Seguros del Ecuador auacuten no ha definido principios y praacutecticas contables que deben aplicar los fondos complementarios previsionales cerrados en la elaboracioacuten de sus estados financieros En razoacuten de esto las poliacuteticas de contabilidad que sigue el Fondo estaacuten de acuerdo con los principios y praacutecticas de contabilidad establecidos en el Ecuador las cuales requieren que la gerencia efectuacutee ciertas estimaciones y utilice ciertos supuestos que afectan las cifras reportadas de activos y pasivos la revelacioacuten de contingencias activas y pasivas a la fecha de los estados financieros asi como las cifras reportadas de ingresos y gastos durante el periacuteodo corriente La estimacioacuten maacutes significativa en relacioacuten con los estados financieros adjuntos se refiere a la provisioacuten para cuentas incobrables depreciacioacuten de mobiliario y equipo y recuperacioacuten de valoracioacuten de inversiones Aun cuando pueden llegar a diferir de su efecto final la Administracioacuten del Fondo considera que las estimaciones y supuestos utilizados fueron los adecuados en las circunstancias
De acuerdo con el arto 305 de la Ley de Seguridad Social publicada en el Registro Oficial No 465 del 30 de noviembre de 2001 se establece que las entidades que integran el Sistema Nacional de Seguridad Social y las personas naturales y juriacutedicas que integran el Sistema de Seguro Privado para su constitucioacuten organizacioacuten actividades funcionamiento y extincioacuten se sujetaraacuten a las disposiciones de dicha Ley a la Ley General de Seguros y su Reglamento a la Ley General de Instituciones Financieras de Sistema y su Reglamento a la L~y Orgaacutenica de Administracioacuten Financiera y Control a la Ley de Mercado de Valores al Coacutedigo de Comercio a la Ley de Compantildeias en forma supletoria y a las normas reglamentarias y resoluciones que para el efecto dicten los organismos de control creados por la Constitucioacuten Poliacutetica de la Repuacuteblica
12
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
e
bulle
bullbull
bull Inversiones
Cartera de creacutedito
bullbull ~
bull bull bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Politicas de Contabilidad Significativas
Del Libro 1 Titulo XI de la Contabilidad Capitulo IV Sometimiento a Principios de Contabilidad Generalmente Aceptados y Las Normas Internacionales de Auditoriacutea Seccioacuten 1 Disposiciones Generales de la Codificacioacuten de ResoLuciones de La Superintendencia de Bancosy Seguros deL Ecuador y de la Junta Bancaria sentildeaLa que las instituciones bajo el controL de la Superintendencia de Bancos y Seguros del Ecuador se someteraacuten y aplicaraacuten las normas contables dispuestas por el organismo de control contenidas en los Cataacutelogos de Cuentas y en lo no previsto por dichos cataacutelogos se aplicaraacuten en su orden Las Normas Ecuatorianas de Contabilidad (NECs) y de no existir normativa en las dos anteriores las Normas InternacionaLes de ContabUidad (NICs) ahora (NIIF) Normas Internacionales de Informacioacuten Financiera
Los depoacutesitos a plazo y reepos se registran al costo de adquisicioacuten el que se aproxima aL valor de mercado Los bonos deL estado se registran a vaLor de mercado de acuerdo a los reportes que emite La BoLsa de VaLores de Quito a traveacutes de su paacutegina web
Las inversiones en acciones se encuentran registradas en base al meacutetodo de participacioacuten que certificoacute la Sociedad receptora de La inversioacuten
El Fondo concede preacutestamos a sus partiacutecipes para los siguientes fines compra de vivienda remodelacioacuten de vivienda compra de terreno compra de vehiacuteculos compra de bienes muebLes compra de deuda emergencia o calamidad domeacutestica y consumos varios
Los creacuteditos se otorgan a una tasa de intereacutes del 11 anuaL Cuando el monto del preacutestamo es de hasta US$10OOO es aprobado por el representante legal del Fondo si el creacutedito es por un monto superior deberaacute ser aprobado por el Comiteacute de Inversiones
1 Preacutestamos por compra o construccioacuten de vivienda
Tienen un plazo maacuteximo de 15 antildeos Para docentes el monto maacuteximo de este tipo de preacutestamos es de US$15OOO o dos veces la cantidad acumulada de los aportes y rendimientos individuales al Fondo En caso de personaL administrativo el monto maacuteximo es de US$BOOO o dos veces la cantidad acumulada de los aportes y rendimientos individuales al Fondo
13
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Politicas de Contabilidad Significativas
2 Preacutestamos para remodelacioacuten de vivienda
El plazo maacuteximo de estos creacuteditos es de 3 antildeos cuando su monto no excede los US$3000 si exceden Los US$3000 Los preacutestamos tendraacuten un plazo maacuteximo de 10 antildeos
Para docentes el monto maacuteximo de este tipo de preacutestamos es de US$15000 o dos veces La cantidad acumuLada de los aportes y rendimientos individuales aL Fondo En caso de personal administrativo el monto maacuteximo es de US$8000 o dos veces la cantidad acumulada de Los aportes y rendimientos individuales al Fondo
3 Preacutestamos por compra de terreno
Estos creacuteditos tienen un plazo maacuteximo de 3 antildeos Para docenteacutes eL monto maacuteximo es de US$15000 o dos veces la cantidad acumulada de Los aportes y rendimientos individuales al Fondo En caso de personal administrativo el monto maacuteximo es de US$8000 o dos veces La cantidad acumuLada de Los aportes y rendimientos individuaLes al Fondo
4 Preacutestamos por compra de vehiacuteculo
Tienen un plazo maacuteximo de 6 antildeos Para docentes y personal administrativo eL monto maacuteximo de este tipo de preacutestamos es de US$10OOO o hasta la cantidad acumuLada de Los aportes y rendimientos individuales aL Fondo
5 Preacutestamos por compra de bienes muebLes
Estos creacuteditos tienen un pLazo maacuteximo de 3 antildeos Para docentes y personaL administrativo eL monto maacuteximo de este tipo de preacutestamos no deberaacute exceder La cantidad acumuLada de Los aportes y rendimientos individuales aL Fondo
6 Preacutestamos por emergencia o caLamidad domeacutestica
Tienen un pLazo maacuteximo de 3 antildeos Para docentes y personaL administrativo el monto maacuteximo de este tipo de preacutestamos es de US$3000 o una vez La cantidad acumuLada de Los aportes y rendimientos individuaLes aL Fondo
14
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bullbull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Poliacuteticas de Contabilidad Significativas
7 Preacutestamos por consumos varios
Tienen un plazo maacuteximo de 3 antildeos Para docentes y personal administrativo el monto maacuteximo de este tipo de preacutestamos es de hasta el 50 de la cantidad acumulada de los aportes y rendimientos individuales al Fondo
8 Preacutestamos por compra de deuda
El monto de estos preacutestamos dependeraacute de las circunstancias de la deuda sin embargo cuando se trate de creacuteditos de hasta US$5000 tendraacuten un plazo maacuteximo de 5 antildeos en caso de que el preacutestamo sea por un monto superior el mismo tendraacute un plazo maacuteximo de 10 antildeos
Mediante sesioacuten del 10 de junio del 2009 el Consejo de Administracioacuten aproboacute las modificaciones a la Politica de preacutestamos para los participes en donde se modifica principalmente los plazos de los preacutestamos detallados a continuacioacuten
Plazos
Para los miembros que tengan menos de 60 antildeos de edad
a) Preacutestamos cuyo monto sea hasta US$5000 6 antildeos plazo
b) Preacutestamos desde US$5001 hasta US$25000 10 antildeos plazo
c) Preacutestamos mayores a US$25001 15 antildeos plazo
Para los miembros que tengan maacutes de 60 antildeos de edad
bull De 61 antildeos hasta 14 antildeos plazo bull De 62 antildeos hasta 13 antildeos plazo bull De 63 antildeos hasta 12 antildeos plazo bull De 64 antildeos hasta 11 antildeos plazo bull De 65 antildeos hasta 10 antildeos plazo bull De 66 antildeos hasta 09 antildeos plazo bull De 67 antildeos hasta 08 antildeos plazo bull De 68 antildeos hasta 07 antildeos plazo bull De 69 antildeos hasta 06 antildeos plazo bull De 70 antildeos hasta 05 antildeos plazo
De 71 antildeos en adelante hasta 4 antildeos plazo y hasta el monto de su aporte y rendimiento individual
15
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
Ingresos y gastos
1
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Politicas de Contabilidad Significativas
Se incluye tambieacuten que los prestatarios de preacutestamos vigentes (realizados con la poliacutetica anterior) podraacuten acogerse a la modificacioacuten por su saldo de capital y por una sola vez por preacutestamo en caso de que asiacute Lo soLicite por escrito aL representante legaL del fondo
Garantiacuteas de creacuteditos
Los preacutestamos seraacuten garantizados con los aportes acumuLados en eL Fondo
En caso de que el Fondo otorgue un preacutestamo por un valor mayor al aporte acumulado de un participe este deberaacute firmar un contrato de preacutestamo o mutuo con un garante solidario que necesariamente debe ser un participe del fondo y que tenga aportes suficientes para cubrir La garantiacutea hasta por el valor de La diferencia entre el valor total del preacutestamo otorgado y la cantidad ahorrada Adicionalmente tendraacute que presentar una poacuteliza de vida por lo menos sobre la diferencia entre eL valor del preacutestamo y la cantidad ahorrada y donde se especifique que el primer beneficiario es el Fondo
Con al acta de sesioacuten del Consejo de Administracioacuten del 10 de junio del 2009 se modificoacute las garantiacuteas En dicha acta se menciona que los preacutestamos seraacuten garantizados por eL vaLor de Los aportes y rendimientos deL prestatario acumuLados en el Fondo multiplicado por 15 veces
Los ingresos y gastos se reconocen por el meacutetodo deL devengado es decir los ingresos cuando se realizan y los gastos cuando se conocen
16
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bullbull
bull A Efectivo en
caja y bancos
B Inversiones
bull
bullbull
bull
bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares) i
Al 31 de diciembre del 2009 corresponde al saldo registrado en la cuenta corriente del Banco del Pacifico SA
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Bonos del Estado con vencimientos semestrales hasta diciembre del 2010
Banco de Guayaquil SA Poacuteliza de acumulacioacuten a 91 diacuteas con una tasa del 675 anual y con vencimiento el 8 de marzo del 2010
Poacuteliza de acumulacioacuten a 91 diacuteas con una tasa del 675 anual y con vencimiento el 11 de febrero del 2010
Poacuteliza de acumulacioacuten a 91 diacuteas plazo con una tasa del 675 anual y con vencimiento el 28 de enero del 2010
Poacuteliza de acumulacioacuten a 95 diacuteas con una tasa del 675 anual y con vencimiento el 8 de marzo de 2010
Banco Solidario SA Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa del 8 anual y con vencimiento el 9 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 95 diacuteas plazo con una tasa del 8 anual y con vencimiento el 11 de enero del 2010
Certificado de depoacutesito a 98 diacuteas plazo con una tasa del 8 anual y con vencimiento el 11 de enero del 2010
80740
223713
210413
165537
101763
411604
100000
75000
Pasan 1368770
2009
17
bull bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull
bull bull bull
bull bull ESPOL Fondo Complementariobull
Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31 200~
bullbull Vienen
bull Banco de MM Jaramillo Arteaga SA Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 4 de febrero del 2010
bullbull Certificado de depoacutesito a 110 diacuteas plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 25 de enero del 2010
Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una
bull
tasa del 680 anual y con vencimiento el 25 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento eL 10 de febrero del 2010
bull Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una
bull tasa deL 680 anual y con vencimiento el 2 de marzo deL 2010
bull Banco de Machala
bull Corresponde a un depoacutesito a plazo a 30 diacuteas con una tasa deL 450 anual y con vencimiento
bull el 6 de enero deL 2010
bull Banco Amazonas SA
Certificado de depoacutesito a 98 diacuteas pLazo con una tasa deL 750 anuaL y con vencimiento el1 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 100 diacuteas pLazo con una tasa del 750 anual y con vencimiento el 17 de febrero del 2010
bull
1368770
514195
207180
75000
60000
61062
132571
430000
209644
bull bull
Pasan 3058422bull 18
bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull bull bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares) bullbull Antildeo terminado en Diciembre 31 2009bull
Vienen 3058422
Certificado de depoacutesito a 98 diacuteas plazo con una tasa del 750 anual y con vencimiento el 17 de febrero del 2010 173248
Certificado de depoacutesito a 110 diacuteas plazo con una tasa del 790 anual y con vencimiento el 26 de enero del 2010 116743
Certificado de depoacutesito a 98 diacuteas plazo con una tasa del 750 anual y con vencimiento eL 22 de febrero del 2010 52174
Certificado de depoacutesito a 99 diacuteas plazo con una tasa del 790 anual y con vencimiento el 19 de enero del 2010 42603
Banco Unibanco SA Certificado de depoacutesito a 93 diacuteas pLazo con una tasa del 7 anuaL y con vencimiento el 10 de marzo del 2010 197432
Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa deL 7 anual y con vencimiento el 11 de febrero del 2010 158810
bull Certificado de depoacutesito a 94 diacuteas plazo con una
bull tasa del 7 anual y con vencimiento el 25 de marzo del 2010 103933
Certificado de depoacutesito a 108 diacuteas plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 18 de enero del 2010 103870bull- Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa deL 7 anuaL y con vencimiento el 18 de marzo del 2010 100000
bullbull Pasan 4107235
19
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerradp
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31
Vienen 4107235
Certificado de depoacutesito a 92 dias plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 25 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 94 dias plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 1 de abril del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 dias plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 4 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 97 dias plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 24 de marzo del 2010
Banco Procreacutedit SA Depoacutesito a plazo a 104 dias con una tasa del 680 anual y con vencimiento el 13 de enero del 2010
Banco Territorial SA Certificado de depoacutesito a 97 dias plazo con una tasa del 890 anual y con vencimiento el 1 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 dias plazo con una tasa del 890 anual y con vencimiento el 4 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 dias plazo con una tasa del 890 anual y con vencimiento el 4 de febrero del 2010
81513
53930
51922
50000
152616
115728
59822
45658
Pasan 4718424
2009
20
bull bull
=shyt ~
t
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
bullbullt
-
bull
bullbullbullbull
bullbull bullbull bullbullbull bullbull bullbull bullbull
bullbullbull bulllit
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31
Vienen
Banco Capital SA Certificado de depoacutesito a 105 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 1 de abril del 2010
Certificado de depoacutesito a 93 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 26 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 23 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 11 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con venci miento el 15 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 96 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 22 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 95 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 4 de enero del 2010
Certificado de depoacutesito a 107 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 20 de enero del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 6 de enero del 2010
Pasan 5807095
4718424
250000
208167
111951
111902
106126
86277
75594
75000
63654
2009
21
bull bull
bull
bullbullbullbull
bullbullbullbullbull
bullbullbull
bullbull 8
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
Vienen 5807095
Certificado de depoacutesito a 95 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 22 de marzo del 2010 54956
Banco del Pacifico SA Reepo a 5 dias con vencimiento el 04 de enero del 2010 con una tasa del 25 350000
bull 6212051
Menos provisioacuten por valuacioacuten de inversiones 1 208
bull 6210843
El movimiento de la provisioacuten por valuacioacuten de inversiones fue como sigue
bullbullbullbullbullbullbullbullbullbullbull
2009bull Saldo inicial 2924 Recuperaciones (1716)
Saldo final 1208
bull 22
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerradp
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
C Cartera de Un resumen de esta cuenta fue como sigue creacuteditos
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
Cartera de creacutedito a corto plazo Escuela Superior Politeacutecnica del Litoral (1 ) 6079 Trabajadores y obreros (2) 66170 Docentes (2) 39875
112124
Cartera de creacutedito a largo plazo Trabajadores (2) 6862190 Docentes (2) 4873412 Escuela Superior Politeacutecnica del Litoral (3) 400242 Caja de Ahorro Trabajadores (4) 23065 Asociacioacuten de Profesores de la ESPOL (APESPOL) (5) 8697 Jubilados (2) 8041 Docentes no participes 1911
12177558
12289682
El Fondo ha otorgado creacuteditos con una tasa del 11 de intereacutes anual
Mediante oficio No INSS-2006-457 del 14 de julio del 2006 la Superintendencia de Bancos y Seguros del Ecuador manifestoacute que los fondos previsionales cerrados estaacuten prohibidos de otorgar creacuteditos bajo cualquier modalidad a personas naturales o juriacutedicas que no sean participes del Fondo Asi tambieacuten dispone que en el caso de existir preacutestamos ya concedidos el Fondo deberaacute mantener los teacuterminos contractuales bajo los cuales fueron otorgados dichos creacuteditos hasta su recuperacioacuten total
Al 31 de diciembre del 2009 el Fondo no ha determinado provisioacuten para cartera incobrable
(1) Corresponde a preacutestamos otorgados a trabajadores y obreros a traveacutes de la ESPOL lt
23
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bullbull bullbull bullbull bulle
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
(2) Corresponde a preacutestamos otorgados a docentes personal=- administrativo y jubilado principalmente para adquisicioacuten de vivienda
(3) Corresponden a preacutestamos entregados a facultades y programas de la ESPOL e incluye principalmente preacutestamos al Instituto de Ciencias Humaniacutesticas y Econoacutemicas (lCHE) por 209275 y al Instituto de Ciencias Matemaacuteticas por 164073
(4) Preacutestamos entregados a la Caja de Ahorro de Trabajadores para que sean otorgados a los empleados administrativos relacionadqs a este organismo
(5) Preacutestamos entregados a la APESPOL (Asociacioacuten de profesores de la ESPOL) para que sean otorgados a sus docentes asociados
D Cuentas por Un resumen de esta cuenta fue como sigue cobrar
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
ESPOL (1 ) 209569 Bancos en liquidacioacuten (2) 82065 Intereses en inversiones 53274 Anticipo a proveedores 6870 Anticipo a empleados 37220 Otras 9151
398149 Menos provisioacuten acumulada para cuentas por
cobrar 82065
316084
bull (1 ) Corresponde a valores de hasta el antildeo 2008 pendientes de recibir de la ESPOL por aportaciones mensuales y cuotas de preacutestamos Estos valores son descontados por la ESPOL de los sueldos y pensiones mensuales personal docente y administrativo activo y jubilado
bullbulle
24
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
-E Inversiones
permanentes
F Cuentas por pagar
ESPOL Fondo Complementarioacute Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares) e
(2) Corresponde a una inversioacuten que se realizoacute en eL Fondo Visioacuten deL Banco Popular S A por 31706 Y un certificado financiero en el Previsora International Bank con un valor nominal de 49258 el cual fue recibido en mayo del 2000 como pago de deudas Actualmente estas instituciones financieras se encuentran en proceso de liquidacioacuten En el 2009 eL Fondo ha constituido una provisioacuten por la totalidad del vaLor de estas inversiones
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Diciembre 31 2009
Acciones-costo (1 ) 16000 Aportes para futuro aumento 72882 Valor patrimonial proporcional 1038
89920
(1 ) Corresponde aL 20 de participacioacuten en el capitaL de La compantildeia Meriza SA
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
ESPOL (1) Provisiones para remuneraciones Aporte por pagar retirados Valores por liquidar Cuentas por pagar caja ahorro Retenciones por pagar SRI Otras
233871 17981 13581 16491 6531 2105 6288
296848
(1) Incluye principalmente cuentas por pagar a Espol originadas por la liquidacioacuten efectuada de los bonos gLobal 2012 acogiendo lo descrito en la resolucioacuten adoptada por el Consejo Politeacutecnico el 19 de mayo del 2009 que indica lo siguiente
25
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
=shy(t
ESPOL Fondo Complementario
=shy Previsional Cerrado
=shyNotas a los Estados Financieros
bullbull=shy
(Expresadas en doacutelares)
bull El 14 de diciembre del 2000 la Espol realizoacute la compra de 536000 en bonos global 2012 que fueron distribuidos 201000 para el Fondo Malecoacuten y 335000 para el Fondo de Jubilacioacuten
bull bull El ex centro de prestaciones de servIcIos adquirioacute
igualmente bonos 2012 por 170000 con lo cual se totalizoacute un valor de 706000 que quedaron en custodia del Banco Central
bull El 22 de diciembre del 2004 se autorizoacute al Banco Central transferi r 201000 del total de bonos 2012 para que queden en custodia de Decevale quedando en custodia del Banco Central los restantes 505000
bull Con fecha 18 de mayo del 2006 el estado recomproacute a los tenedores el 5920 por cuyo concepto el Banco Central depositoacute en cuentas del Fondo de Jubilacioacuten el valor de 328976 correspondiente a 298960 del valor nominal y 30016 a intereses El depoacutesito recibido fue considerado como ingreso producto de la venta de las inversiones realizadas por el Fondo de Jubilacioacuten cuando solamente le correspondiacutea por concepto de capital 198320 Y la parte proporcional de los intereses equivalente a la participacioacuten en la propiedad de los bonos
bull Con fecha 14 de mayo del 2009 el rector de la Espol aceptoacute la invitacioacuten del Presidente de la Repuacuteblica del Ecuador para la venta del valor nominal de los 206040 con una rendicioacuten del 35 lo cual generoacute una peacuterdida de 133926 motivo por el cual el Fondo de Jubilacioacuten reconoce un gasto por rendicioacuten efectuada de bonos globales 2012 el valor de 88842 en funcioacuten de su proporcionalidad asiacute como 127300 de cuentas por pagar a Espolo
bull El valor reconocido como gasto difiere en 6017 debido a que este fue reconocido como tal en el antildeo 2006
26
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bullbullbullbullbull$
G Aportes
bullI
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Personal en Servicio Activo Docentes Administrativos
(1 ) 6201609 3165712
Jubilados Docentes Administrativos
(2) 977967 874318
Aportes ESPOL Docentes Administrativos
(3) 575013 389077
Aporte de Docentes retirados 84515
Aportes recibidos del proyecto Ancoacuten (4) 2000000
14268211
(1) Corresponde a los aportes acumulados realizados por el personal docente y administrativo que labora para la ESPOL los cuales se descuentan de sus sueldos mensuales y beneficios de acuerdo con lo que estipuLa el articulo 12 del estatuto del Fondo
(2) Corresponde a los aportes acumulados reaLizados por el personal docente y administrativo jubilado de la ESPOL los cuales se descuentan de sus pensiones jubilares mensuales y de sus beneficios de acuerdo con lo que estipula el articulo 12 del estatuto del Fondo
(3) Corresponde a los aportes que la ESPOL hace a favor del personal docente y administrativo activo de acuerdo con lo que estipula el articulo 12 del estatuto del Fondo
2009
27
bull bull bull bull
t
=shy ESPOL Fondo Com plementario
=shy=shyt ~
=shy
bullbull =shy
=shy
bullbullbullbullbull
bullbull
bullbullbullbull
bullbullbull
bullbull =shy
H Rendimientos acumulados
l Intereses ganados
J Pago de pensiones a jubilados
bull
Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
(4) Corresponde a aportes recibidos del Proyecto Ancoacuten que la ESPOL ejecuta en la peniacutensula de Santa Elena este aporte no se distribuye entre sus participes y tienen como propoacutesito fortalecer actuarialmente al Fondo Este aporte se concedioacute hasta el periodo 2007 de acuerdo a la Resolucioacuten No 03-12-351 del 29 de diciembre del 2003 emitida por Consejo Politeacutecnico de la ESPOL
Corresponde al exceso de los ingresos sobre los gastos que se han obtenido desde hace varios periodos Estos rendimientos son distribuidos anualmente en la cuenta contable de cada partiacutecipe del Fondo en base a su porcentaje de participacioacuten
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Cartera de creacutedito 1208316 Inversiones 439877
1648193
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Personal docente 487184 PersonaL administrativo 348159
835343
2009
2009
28
bull bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull bull bull bull bull
8
bull ~
=shy~
8
bull ~
--bullbull
bullbullbull
K Aportes Espol
bullla
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
El 7 de diciembre del 2009 se suscribe el Decreto Ejecutivo N 172 en eL que se estabLece que Los ex servidores puacutebLicos o jubilados de las entidades del sector puacuteblico que hasta el 31 de diciembre de 2008 venian percibiendo una pensioacuten jubilar ya sea de los fondos privados de jubilacioacuten complementaria o de cesantiacutea bajo cualquier denominacioacuten que eacutestos tuvieren o directamente del presupuesto institucional pasaraacuten a percibir una transferencia mensual directa unilateral y vitalicia con fines de asistencia social y solidaria en adelante transferencia solidaria con cargo a su respectivo presupuesto institucional o Presupuesto General del Estado de ser el caso en los montos y con lasmiddot limitaciones establecidos en este Decreto Este Decreto tiene vigencia a partir del 1 de enero del 2009
Para el caso de las pensiones que no superaban un salario baacutesico unificado se reconoceraacute el 100 de dicha pensioacuten jubilar
Para aquellas pensiones jubilares superiores a un salario baacutesico unificado e inferiores a una canasta baacutesica familiar la transferencia solidaria seraacute el valor equivalente a un salario baacutesico unificado maacutes el monto correspondiente al 70 de la diferencia entre el valor de la pensioacuten jubilar y el salario baacutesico unificado
En los casos que la pensioacuten jubilar supere la canasta baacutesica familiar la transferencia solidaria se limitaraacute a un salario baacutesico unificado maacutes el 70 de la diferencia entre la canasta baacutesica familiar y el salario baacutesico unificado
Al 31 de diciembre deL 2009 Espol Fondo Complementario Previsional Cerrado ha determinado 286629 por concepto de la transferencia solidaria estipulada en el decreto 172 la misma que hasta la fecha de este informe no ha sido registrada contablemente
bull El 24 de octubre del 2008 se suscribe el Decreto Ejecutivo No 1406 en el que se indica que a partir del 1 de enero del 2009 no se egresaraacute a titulo alguno recursos del Presupuesto General del Estado destinados a financiar Fondos de Jubilacioacuten Patronal de entidades del sector puacuteblico
29
bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull bull
bull ~
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Finanderos
(Expresadas en doacutelares)
bull bull bull El 19 de diciembre deL 2008 se emite eL Decreto Ejecutivo No
1493 en eL que se reforma eL decreto 1406 especificando que bull no se egresaraacute recursos del Presupuesto GeneraL del Estado destinados a financiar Fondos Privados de Jubilacioacuten CompLementaria bajo cuaLquier nombre o denominacioacuten de entidades deL sector puacuteblico
bull EL 25 de marzo del 2009 se pubLica eL Decreto Ejecutivo No 1647 en eL que se exceptuacutea de Los decretos 1406 y 1493 anteriores a Los ex empleados de las instituciones puacuteblicas que sean beneficiarios de Los Fondos de Jubilacioacuten Complementaria cuya pensioacuten no sea superior a un salario baacutesico unificado
bull El 15 de abril deL 2009 se emite el Decreto Ejecutivo No 1675 mediante el cual se reforma el decreto 1647 indicando que para el caso de los beneficiarios sentildeaLados en el decreto 1647 qu~ reciban maacutes de un salario baacutesico unificado el aporte patronal de las instituciones del Estado seraacute en el monto correspondiente a sufragar el 70 de la diferencia entre el vaLor de la pensioacuten jubilar complementaria y el salario baacutesico unificado Si la pensioacuten es superior a la canasta baacutesica el aporte estatal se limitaraacute al 70 de la diferencia entre eacutesta y salario baacutesico unificado
bullbull bullbull a
bull El21 de abril del 2009 se suscribe el Decreto Ejecutivo No 1684 en el que se establece que mientras la Ley no disponga lo contrario los Decretos No 1406 1493 1647 Y 1675 no son aplicables a todos aquellos fondos de jubilacioacuten que hubieren sido creados por Ley
Hasta el 31 de diciembre deL 2008 eL Fondo recibioacute como aporte de la ESPOL el 5 del sueldo baacutesico de cada docente beneficiario a y por cada empLeado y trabajador beneficiario el equivalente al sueldo baacutesico que estuvo vigente al 31 de diciembre del 2003 A partir del antildeo 2009 y hasta la fecha de este informe el Fondo nobulla ha recibido aportes por este concepto
bulla
30
bull bull bull bull
~ ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
)t Notas a los Estados Financierosbullti (Expresadas en doacutelares)
=shyL Eventos Entre el 31 de diciembre del 2009 y la fecha de preparacioacuten de este
subsecuentes informe (24 de junio del 2010) no se han producido eventos que eh opinioacuten de la Administracioacuten del Fondo pudieran tener un efecto importante sobre los estados financieros
bull ~
~
rt tt lt
ta a ~
a a ~
a 3 3 3 3 a a a a
31 ~
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
e
bulle
bullbull
bull Inversiones
Cartera de creacutedito
bullbull ~
bull bull bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Politicas de Contabilidad Significativas
Del Libro 1 Titulo XI de la Contabilidad Capitulo IV Sometimiento a Principios de Contabilidad Generalmente Aceptados y Las Normas Internacionales de Auditoriacutea Seccioacuten 1 Disposiciones Generales de la Codificacioacuten de ResoLuciones de La Superintendencia de Bancosy Seguros deL Ecuador y de la Junta Bancaria sentildeaLa que las instituciones bajo el controL de la Superintendencia de Bancos y Seguros del Ecuador se someteraacuten y aplicaraacuten las normas contables dispuestas por el organismo de control contenidas en los Cataacutelogos de Cuentas y en lo no previsto por dichos cataacutelogos se aplicaraacuten en su orden Las Normas Ecuatorianas de Contabilidad (NECs) y de no existir normativa en las dos anteriores las Normas InternacionaLes de ContabUidad (NICs) ahora (NIIF) Normas Internacionales de Informacioacuten Financiera
Los depoacutesitos a plazo y reepos se registran al costo de adquisicioacuten el que se aproxima aL valor de mercado Los bonos deL estado se registran a vaLor de mercado de acuerdo a los reportes que emite La BoLsa de VaLores de Quito a traveacutes de su paacutegina web
Las inversiones en acciones se encuentran registradas en base al meacutetodo de participacioacuten que certificoacute la Sociedad receptora de La inversioacuten
El Fondo concede preacutestamos a sus partiacutecipes para los siguientes fines compra de vivienda remodelacioacuten de vivienda compra de terreno compra de vehiacuteculos compra de bienes muebLes compra de deuda emergencia o calamidad domeacutestica y consumos varios
Los creacuteditos se otorgan a una tasa de intereacutes del 11 anuaL Cuando el monto del preacutestamo es de hasta US$10OOO es aprobado por el representante legal del Fondo si el creacutedito es por un monto superior deberaacute ser aprobado por el Comiteacute de Inversiones
1 Preacutestamos por compra o construccioacuten de vivienda
Tienen un plazo maacuteximo de 15 antildeos Para docentes el monto maacuteximo de este tipo de preacutestamos es de US$15OOO o dos veces la cantidad acumulada de los aportes y rendimientos individuales al Fondo En caso de personaL administrativo el monto maacuteximo es de US$BOOO o dos veces la cantidad acumulada de los aportes y rendimientos individuales al Fondo
13
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Politicas de Contabilidad Significativas
2 Preacutestamos para remodelacioacuten de vivienda
El plazo maacuteximo de estos creacuteditos es de 3 antildeos cuando su monto no excede los US$3000 si exceden Los US$3000 Los preacutestamos tendraacuten un plazo maacuteximo de 10 antildeos
Para docentes el monto maacuteximo de este tipo de preacutestamos es de US$15000 o dos veces La cantidad acumuLada de los aportes y rendimientos individuales aL Fondo En caso de personal administrativo el monto maacuteximo es de US$8000 o dos veces la cantidad acumulada de Los aportes y rendimientos individuales al Fondo
3 Preacutestamos por compra de terreno
Estos creacuteditos tienen un plazo maacuteximo de 3 antildeos Para docenteacutes eL monto maacuteximo es de US$15000 o dos veces la cantidad acumulada de Los aportes y rendimientos individuales al Fondo En caso de personal administrativo el monto maacuteximo es de US$8000 o dos veces La cantidad acumuLada de Los aportes y rendimientos individuaLes al Fondo
4 Preacutestamos por compra de vehiacuteculo
Tienen un plazo maacuteximo de 6 antildeos Para docentes y personal administrativo eL monto maacuteximo de este tipo de preacutestamos es de US$10OOO o hasta la cantidad acumuLada de Los aportes y rendimientos individuales aL Fondo
5 Preacutestamos por compra de bienes muebLes
Estos creacuteditos tienen un pLazo maacuteximo de 3 antildeos Para docentes y personaL administrativo eL monto maacuteximo de este tipo de preacutestamos no deberaacute exceder La cantidad acumuLada de Los aportes y rendimientos individuales aL Fondo
6 Preacutestamos por emergencia o caLamidad domeacutestica
Tienen un pLazo maacuteximo de 3 antildeos Para docentes y personaL administrativo el monto maacuteximo de este tipo de preacutestamos es de US$3000 o una vez La cantidad acumuLada de Los aportes y rendimientos individuaLes aL Fondo
14
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bullbull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Poliacuteticas de Contabilidad Significativas
7 Preacutestamos por consumos varios
Tienen un plazo maacuteximo de 3 antildeos Para docentes y personal administrativo el monto maacuteximo de este tipo de preacutestamos es de hasta el 50 de la cantidad acumulada de los aportes y rendimientos individuales al Fondo
8 Preacutestamos por compra de deuda
El monto de estos preacutestamos dependeraacute de las circunstancias de la deuda sin embargo cuando se trate de creacuteditos de hasta US$5000 tendraacuten un plazo maacuteximo de 5 antildeos en caso de que el preacutestamo sea por un monto superior el mismo tendraacute un plazo maacuteximo de 10 antildeos
Mediante sesioacuten del 10 de junio del 2009 el Consejo de Administracioacuten aproboacute las modificaciones a la Politica de preacutestamos para los participes en donde se modifica principalmente los plazos de los preacutestamos detallados a continuacioacuten
Plazos
Para los miembros que tengan menos de 60 antildeos de edad
a) Preacutestamos cuyo monto sea hasta US$5000 6 antildeos plazo
b) Preacutestamos desde US$5001 hasta US$25000 10 antildeos plazo
c) Preacutestamos mayores a US$25001 15 antildeos plazo
Para los miembros que tengan maacutes de 60 antildeos de edad
bull De 61 antildeos hasta 14 antildeos plazo bull De 62 antildeos hasta 13 antildeos plazo bull De 63 antildeos hasta 12 antildeos plazo bull De 64 antildeos hasta 11 antildeos plazo bull De 65 antildeos hasta 10 antildeos plazo bull De 66 antildeos hasta 09 antildeos plazo bull De 67 antildeos hasta 08 antildeos plazo bull De 68 antildeos hasta 07 antildeos plazo bull De 69 antildeos hasta 06 antildeos plazo bull De 70 antildeos hasta 05 antildeos plazo
De 71 antildeos en adelante hasta 4 antildeos plazo y hasta el monto de su aporte y rendimiento individual
15
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
Ingresos y gastos
1
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Politicas de Contabilidad Significativas
Se incluye tambieacuten que los prestatarios de preacutestamos vigentes (realizados con la poliacutetica anterior) podraacuten acogerse a la modificacioacuten por su saldo de capital y por una sola vez por preacutestamo en caso de que asiacute Lo soLicite por escrito aL representante legaL del fondo
Garantiacuteas de creacuteditos
Los preacutestamos seraacuten garantizados con los aportes acumuLados en eL Fondo
En caso de que el Fondo otorgue un preacutestamo por un valor mayor al aporte acumulado de un participe este deberaacute firmar un contrato de preacutestamo o mutuo con un garante solidario que necesariamente debe ser un participe del fondo y que tenga aportes suficientes para cubrir La garantiacutea hasta por el valor de La diferencia entre el valor total del preacutestamo otorgado y la cantidad ahorrada Adicionalmente tendraacute que presentar una poacuteliza de vida por lo menos sobre la diferencia entre eL valor del preacutestamo y la cantidad ahorrada y donde se especifique que el primer beneficiario es el Fondo
Con al acta de sesioacuten del Consejo de Administracioacuten del 10 de junio del 2009 se modificoacute las garantiacuteas En dicha acta se menciona que los preacutestamos seraacuten garantizados por eL vaLor de Los aportes y rendimientos deL prestatario acumuLados en el Fondo multiplicado por 15 veces
Los ingresos y gastos se reconocen por el meacutetodo deL devengado es decir los ingresos cuando se realizan y los gastos cuando se conocen
16
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bullbull
bull A Efectivo en
caja y bancos
B Inversiones
bull
bullbull
bull
bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares) i
Al 31 de diciembre del 2009 corresponde al saldo registrado en la cuenta corriente del Banco del Pacifico SA
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Bonos del Estado con vencimientos semestrales hasta diciembre del 2010
Banco de Guayaquil SA Poacuteliza de acumulacioacuten a 91 diacuteas con una tasa del 675 anual y con vencimiento el 8 de marzo del 2010
Poacuteliza de acumulacioacuten a 91 diacuteas con una tasa del 675 anual y con vencimiento el 11 de febrero del 2010
Poacuteliza de acumulacioacuten a 91 diacuteas plazo con una tasa del 675 anual y con vencimiento el 28 de enero del 2010
Poacuteliza de acumulacioacuten a 95 diacuteas con una tasa del 675 anual y con vencimiento el 8 de marzo de 2010
Banco Solidario SA Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa del 8 anual y con vencimiento el 9 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 95 diacuteas plazo con una tasa del 8 anual y con vencimiento el 11 de enero del 2010
Certificado de depoacutesito a 98 diacuteas plazo con una tasa del 8 anual y con vencimiento el 11 de enero del 2010
80740
223713
210413
165537
101763
411604
100000
75000
Pasan 1368770
2009
17
bull bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull
bull bull bull
bull bull ESPOL Fondo Complementariobull
Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31 200~
bullbull Vienen
bull Banco de MM Jaramillo Arteaga SA Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 4 de febrero del 2010
bullbull Certificado de depoacutesito a 110 diacuteas plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 25 de enero del 2010
Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una
bull
tasa del 680 anual y con vencimiento el 25 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento eL 10 de febrero del 2010
bull Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una
bull tasa deL 680 anual y con vencimiento el 2 de marzo deL 2010
bull Banco de Machala
bull Corresponde a un depoacutesito a plazo a 30 diacuteas con una tasa deL 450 anual y con vencimiento
bull el 6 de enero deL 2010
bull Banco Amazonas SA
Certificado de depoacutesito a 98 diacuteas pLazo con una tasa deL 750 anuaL y con vencimiento el1 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 100 diacuteas pLazo con una tasa del 750 anual y con vencimiento el 17 de febrero del 2010
bull
1368770
514195
207180
75000
60000
61062
132571
430000
209644
bull bull
Pasan 3058422bull 18
bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull bull bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares) bullbull Antildeo terminado en Diciembre 31 2009bull
Vienen 3058422
Certificado de depoacutesito a 98 diacuteas plazo con una tasa del 750 anual y con vencimiento el 17 de febrero del 2010 173248
Certificado de depoacutesito a 110 diacuteas plazo con una tasa del 790 anual y con vencimiento el 26 de enero del 2010 116743
Certificado de depoacutesito a 98 diacuteas plazo con una tasa del 750 anual y con vencimiento eL 22 de febrero del 2010 52174
Certificado de depoacutesito a 99 diacuteas plazo con una tasa del 790 anual y con vencimiento el 19 de enero del 2010 42603
Banco Unibanco SA Certificado de depoacutesito a 93 diacuteas pLazo con una tasa del 7 anuaL y con vencimiento el 10 de marzo del 2010 197432
Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa deL 7 anual y con vencimiento el 11 de febrero del 2010 158810
bull Certificado de depoacutesito a 94 diacuteas plazo con una
bull tasa del 7 anual y con vencimiento el 25 de marzo del 2010 103933
Certificado de depoacutesito a 108 diacuteas plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 18 de enero del 2010 103870bull- Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa deL 7 anuaL y con vencimiento el 18 de marzo del 2010 100000
bullbull Pasan 4107235
19
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerradp
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31
Vienen 4107235
Certificado de depoacutesito a 92 dias plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 25 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 94 dias plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 1 de abril del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 dias plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 4 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 97 dias plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 24 de marzo del 2010
Banco Procreacutedit SA Depoacutesito a plazo a 104 dias con una tasa del 680 anual y con vencimiento el 13 de enero del 2010
Banco Territorial SA Certificado de depoacutesito a 97 dias plazo con una tasa del 890 anual y con vencimiento el 1 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 dias plazo con una tasa del 890 anual y con vencimiento el 4 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 dias plazo con una tasa del 890 anual y con vencimiento el 4 de febrero del 2010
81513
53930
51922
50000
152616
115728
59822
45658
Pasan 4718424
2009
20
bull bull
=shyt ~
t
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
bullbullt
-
bull
bullbullbullbull
bullbull bullbull bullbullbull bullbull bullbull bullbull
bullbullbull bulllit
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31
Vienen
Banco Capital SA Certificado de depoacutesito a 105 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 1 de abril del 2010
Certificado de depoacutesito a 93 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 26 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 23 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 11 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con venci miento el 15 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 96 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 22 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 95 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 4 de enero del 2010
Certificado de depoacutesito a 107 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 20 de enero del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 6 de enero del 2010
Pasan 5807095
4718424
250000
208167
111951
111902
106126
86277
75594
75000
63654
2009
21
bull bull
bull
bullbullbullbull
bullbullbullbullbull
bullbullbull
bullbull 8
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
Vienen 5807095
Certificado de depoacutesito a 95 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 22 de marzo del 2010 54956
Banco del Pacifico SA Reepo a 5 dias con vencimiento el 04 de enero del 2010 con una tasa del 25 350000
bull 6212051
Menos provisioacuten por valuacioacuten de inversiones 1 208
bull 6210843
El movimiento de la provisioacuten por valuacioacuten de inversiones fue como sigue
bullbullbullbullbullbullbullbullbullbullbull
2009bull Saldo inicial 2924 Recuperaciones (1716)
Saldo final 1208
bull 22
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerradp
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
C Cartera de Un resumen de esta cuenta fue como sigue creacuteditos
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
Cartera de creacutedito a corto plazo Escuela Superior Politeacutecnica del Litoral (1 ) 6079 Trabajadores y obreros (2) 66170 Docentes (2) 39875
112124
Cartera de creacutedito a largo plazo Trabajadores (2) 6862190 Docentes (2) 4873412 Escuela Superior Politeacutecnica del Litoral (3) 400242 Caja de Ahorro Trabajadores (4) 23065 Asociacioacuten de Profesores de la ESPOL (APESPOL) (5) 8697 Jubilados (2) 8041 Docentes no participes 1911
12177558
12289682
El Fondo ha otorgado creacuteditos con una tasa del 11 de intereacutes anual
Mediante oficio No INSS-2006-457 del 14 de julio del 2006 la Superintendencia de Bancos y Seguros del Ecuador manifestoacute que los fondos previsionales cerrados estaacuten prohibidos de otorgar creacuteditos bajo cualquier modalidad a personas naturales o juriacutedicas que no sean participes del Fondo Asi tambieacuten dispone que en el caso de existir preacutestamos ya concedidos el Fondo deberaacute mantener los teacuterminos contractuales bajo los cuales fueron otorgados dichos creacuteditos hasta su recuperacioacuten total
Al 31 de diciembre del 2009 el Fondo no ha determinado provisioacuten para cartera incobrable
(1) Corresponde a preacutestamos otorgados a trabajadores y obreros a traveacutes de la ESPOL lt
23
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bullbull bullbull bullbull bulle
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
(2) Corresponde a preacutestamos otorgados a docentes personal=- administrativo y jubilado principalmente para adquisicioacuten de vivienda
(3) Corresponden a preacutestamos entregados a facultades y programas de la ESPOL e incluye principalmente preacutestamos al Instituto de Ciencias Humaniacutesticas y Econoacutemicas (lCHE) por 209275 y al Instituto de Ciencias Matemaacuteticas por 164073
(4) Preacutestamos entregados a la Caja de Ahorro de Trabajadores para que sean otorgados a los empleados administrativos relacionadqs a este organismo
(5) Preacutestamos entregados a la APESPOL (Asociacioacuten de profesores de la ESPOL) para que sean otorgados a sus docentes asociados
D Cuentas por Un resumen de esta cuenta fue como sigue cobrar
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
ESPOL (1 ) 209569 Bancos en liquidacioacuten (2) 82065 Intereses en inversiones 53274 Anticipo a proveedores 6870 Anticipo a empleados 37220 Otras 9151
398149 Menos provisioacuten acumulada para cuentas por
cobrar 82065
316084
bull (1 ) Corresponde a valores de hasta el antildeo 2008 pendientes de recibir de la ESPOL por aportaciones mensuales y cuotas de preacutestamos Estos valores son descontados por la ESPOL de los sueldos y pensiones mensuales personal docente y administrativo activo y jubilado
bullbulle
24
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
-E Inversiones
permanentes
F Cuentas por pagar
ESPOL Fondo Complementarioacute Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares) e
(2) Corresponde a una inversioacuten que se realizoacute en eL Fondo Visioacuten deL Banco Popular S A por 31706 Y un certificado financiero en el Previsora International Bank con un valor nominal de 49258 el cual fue recibido en mayo del 2000 como pago de deudas Actualmente estas instituciones financieras se encuentran en proceso de liquidacioacuten En el 2009 eL Fondo ha constituido una provisioacuten por la totalidad del vaLor de estas inversiones
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Diciembre 31 2009
Acciones-costo (1 ) 16000 Aportes para futuro aumento 72882 Valor patrimonial proporcional 1038
89920
(1 ) Corresponde aL 20 de participacioacuten en el capitaL de La compantildeia Meriza SA
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
ESPOL (1) Provisiones para remuneraciones Aporte por pagar retirados Valores por liquidar Cuentas por pagar caja ahorro Retenciones por pagar SRI Otras
233871 17981 13581 16491 6531 2105 6288
296848
(1) Incluye principalmente cuentas por pagar a Espol originadas por la liquidacioacuten efectuada de los bonos gLobal 2012 acogiendo lo descrito en la resolucioacuten adoptada por el Consejo Politeacutecnico el 19 de mayo del 2009 que indica lo siguiente
25
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
=shy(t
ESPOL Fondo Complementario
=shy Previsional Cerrado
=shyNotas a los Estados Financieros
bullbull=shy
(Expresadas en doacutelares)
bull El 14 de diciembre del 2000 la Espol realizoacute la compra de 536000 en bonos global 2012 que fueron distribuidos 201000 para el Fondo Malecoacuten y 335000 para el Fondo de Jubilacioacuten
bull bull El ex centro de prestaciones de servIcIos adquirioacute
igualmente bonos 2012 por 170000 con lo cual se totalizoacute un valor de 706000 que quedaron en custodia del Banco Central
bull El 22 de diciembre del 2004 se autorizoacute al Banco Central transferi r 201000 del total de bonos 2012 para que queden en custodia de Decevale quedando en custodia del Banco Central los restantes 505000
bull Con fecha 18 de mayo del 2006 el estado recomproacute a los tenedores el 5920 por cuyo concepto el Banco Central depositoacute en cuentas del Fondo de Jubilacioacuten el valor de 328976 correspondiente a 298960 del valor nominal y 30016 a intereses El depoacutesito recibido fue considerado como ingreso producto de la venta de las inversiones realizadas por el Fondo de Jubilacioacuten cuando solamente le correspondiacutea por concepto de capital 198320 Y la parte proporcional de los intereses equivalente a la participacioacuten en la propiedad de los bonos
bull Con fecha 14 de mayo del 2009 el rector de la Espol aceptoacute la invitacioacuten del Presidente de la Repuacuteblica del Ecuador para la venta del valor nominal de los 206040 con una rendicioacuten del 35 lo cual generoacute una peacuterdida de 133926 motivo por el cual el Fondo de Jubilacioacuten reconoce un gasto por rendicioacuten efectuada de bonos globales 2012 el valor de 88842 en funcioacuten de su proporcionalidad asiacute como 127300 de cuentas por pagar a Espolo
bull El valor reconocido como gasto difiere en 6017 debido a que este fue reconocido como tal en el antildeo 2006
26
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bullbullbullbullbull$
G Aportes
bullI
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Personal en Servicio Activo Docentes Administrativos
(1 ) 6201609 3165712
Jubilados Docentes Administrativos
(2) 977967 874318
Aportes ESPOL Docentes Administrativos
(3) 575013 389077
Aporte de Docentes retirados 84515
Aportes recibidos del proyecto Ancoacuten (4) 2000000
14268211
(1) Corresponde a los aportes acumulados realizados por el personal docente y administrativo que labora para la ESPOL los cuales se descuentan de sus sueldos mensuales y beneficios de acuerdo con lo que estipuLa el articulo 12 del estatuto del Fondo
(2) Corresponde a los aportes acumulados reaLizados por el personal docente y administrativo jubilado de la ESPOL los cuales se descuentan de sus pensiones jubilares mensuales y de sus beneficios de acuerdo con lo que estipula el articulo 12 del estatuto del Fondo
(3) Corresponde a los aportes que la ESPOL hace a favor del personal docente y administrativo activo de acuerdo con lo que estipula el articulo 12 del estatuto del Fondo
2009
27
bull bull bull bull
t
=shy ESPOL Fondo Com plementario
=shy=shyt ~
=shy
bullbull =shy
=shy
bullbullbullbullbull
bullbull
bullbullbullbull
bullbullbull
bullbull =shy
H Rendimientos acumulados
l Intereses ganados
J Pago de pensiones a jubilados
bull
Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
(4) Corresponde a aportes recibidos del Proyecto Ancoacuten que la ESPOL ejecuta en la peniacutensula de Santa Elena este aporte no se distribuye entre sus participes y tienen como propoacutesito fortalecer actuarialmente al Fondo Este aporte se concedioacute hasta el periodo 2007 de acuerdo a la Resolucioacuten No 03-12-351 del 29 de diciembre del 2003 emitida por Consejo Politeacutecnico de la ESPOL
Corresponde al exceso de los ingresos sobre los gastos que se han obtenido desde hace varios periodos Estos rendimientos son distribuidos anualmente en la cuenta contable de cada partiacutecipe del Fondo en base a su porcentaje de participacioacuten
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Cartera de creacutedito 1208316 Inversiones 439877
1648193
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Personal docente 487184 PersonaL administrativo 348159
835343
2009
2009
28
bull bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull bull bull bull bull
8
bull ~
=shy~
8
bull ~
--bullbull
bullbullbull
K Aportes Espol
bullla
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
El 7 de diciembre del 2009 se suscribe el Decreto Ejecutivo N 172 en eL que se estabLece que Los ex servidores puacutebLicos o jubilados de las entidades del sector puacuteblico que hasta el 31 de diciembre de 2008 venian percibiendo una pensioacuten jubilar ya sea de los fondos privados de jubilacioacuten complementaria o de cesantiacutea bajo cualquier denominacioacuten que eacutestos tuvieren o directamente del presupuesto institucional pasaraacuten a percibir una transferencia mensual directa unilateral y vitalicia con fines de asistencia social y solidaria en adelante transferencia solidaria con cargo a su respectivo presupuesto institucional o Presupuesto General del Estado de ser el caso en los montos y con lasmiddot limitaciones establecidos en este Decreto Este Decreto tiene vigencia a partir del 1 de enero del 2009
Para el caso de las pensiones que no superaban un salario baacutesico unificado se reconoceraacute el 100 de dicha pensioacuten jubilar
Para aquellas pensiones jubilares superiores a un salario baacutesico unificado e inferiores a una canasta baacutesica familiar la transferencia solidaria seraacute el valor equivalente a un salario baacutesico unificado maacutes el monto correspondiente al 70 de la diferencia entre el valor de la pensioacuten jubilar y el salario baacutesico unificado
En los casos que la pensioacuten jubilar supere la canasta baacutesica familiar la transferencia solidaria se limitaraacute a un salario baacutesico unificado maacutes el 70 de la diferencia entre la canasta baacutesica familiar y el salario baacutesico unificado
Al 31 de diciembre deL 2009 Espol Fondo Complementario Previsional Cerrado ha determinado 286629 por concepto de la transferencia solidaria estipulada en el decreto 172 la misma que hasta la fecha de este informe no ha sido registrada contablemente
bull El 24 de octubre del 2008 se suscribe el Decreto Ejecutivo No 1406 en el que se indica que a partir del 1 de enero del 2009 no se egresaraacute a titulo alguno recursos del Presupuesto General del Estado destinados a financiar Fondos de Jubilacioacuten Patronal de entidades del sector puacuteblico
29
bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull bull
bull ~
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Finanderos
(Expresadas en doacutelares)
bull bull bull El 19 de diciembre deL 2008 se emite eL Decreto Ejecutivo No
1493 en eL que se reforma eL decreto 1406 especificando que bull no se egresaraacute recursos del Presupuesto GeneraL del Estado destinados a financiar Fondos Privados de Jubilacioacuten CompLementaria bajo cuaLquier nombre o denominacioacuten de entidades deL sector puacuteblico
bull EL 25 de marzo del 2009 se pubLica eL Decreto Ejecutivo No 1647 en eL que se exceptuacutea de Los decretos 1406 y 1493 anteriores a Los ex empleados de las instituciones puacuteblicas que sean beneficiarios de Los Fondos de Jubilacioacuten Complementaria cuya pensioacuten no sea superior a un salario baacutesico unificado
bull El 15 de abril deL 2009 se emite el Decreto Ejecutivo No 1675 mediante el cual se reforma el decreto 1647 indicando que para el caso de los beneficiarios sentildeaLados en el decreto 1647 qu~ reciban maacutes de un salario baacutesico unificado el aporte patronal de las instituciones del Estado seraacute en el monto correspondiente a sufragar el 70 de la diferencia entre el vaLor de la pensioacuten jubilar complementaria y el salario baacutesico unificado Si la pensioacuten es superior a la canasta baacutesica el aporte estatal se limitaraacute al 70 de la diferencia entre eacutesta y salario baacutesico unificado
bullbull bullbull a
bull El21 de abril del 2009 se suscribe el Decreto Ejecutivo No 1684 en el que se establece que mientras la Ley no disponga lo contrario los Decretos No 1406 1493 1647 Y 1675 no son aplicables a todos aquellos fondos de jubilacioacuten que hubieren sido creados por Ley
Hasta el 31 de diciembre deL 2008 eL Fondo recibioacute como aporte de la ESPOL el 5 del sueldo baacutesico de cada docente beneficiario a y por cada empLeado y trabajador beneficiario el equivalente al sueldo baacutesico que estuvo vigente al 31 de diciembre del 2003 A partir del antildeo 2009 y hasta la fecha de este informe el Fondo nobulla ha recibido aportes por este concepto
bulla
30
bull bull bull bull
~ ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
)t Notas a los Estados Financierosbullti (Expresadas en doacutelares)
=shyL Eventos Entre el 31 de diciembre del 2009 y la fecha de preparacioacuten de este
subsecuentes informe (24 de junio del 2010) no se han producido eventos que eh opinioacuten de la Administracioacuten del Fondo pudieran tener un efecto importante sobre los estados financieros
bull ~
~
rt tt lt
ta a ~
a a ~
a 3 3 3 3 a a a a
31 ~
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Politicas de Contabilidad Significativas
2 Preacutestamos para remodelacioacuten de vivienda
El plazo maacuteximo de estos creacuteditos es de 3 antildeos cuando su monto no excede los US$3000 si exceden Los US$3000 Los preacutestamos tendraacuten un plazo maacuteximo de 10 antildeos
Para docentes el monto maacuteximo de este tipo de preacutestamos es de US$15000 o dos veces La cantidad acumuLada de los aportes y rendimientos individuales aL Fondo En caso de personal administrativo el monto maacuteximo es de US$8000 o dos veces la cantidad acumulada de Los aportes y rendimientos individuales al Fondo
3 Preacutestamos por compra de terreno
Estos creacuteditos tienen un plazo maacuteximo de 3 antildeos Para docenteacutes eL monto maacuteximo es de US$15000 o dos veces la cantidad acumulada de Los aportes y rendimientos individuales al Fondo En caso de personal administrativo el monto maacuteximo es de US$8000 o dos veces La cantidad acumuLada de Los aportes y rendimientos individuaLes al Fondo
4 Preacutestamos por compra de vehiacuteculo
Tienen un plazo maacuteximo de 6 antildeos Para docentes y personal administrativo eL monto maacuteximo de este tipo de preacutestamos es de US$10OOO o hasta la cantidad acumuLada de Los aportes y rendimientos individuales aL Fondo
5 Preacutestamos por compra de bienes muebLes
Estos creacuteditos tienen un pLazo maacuteximo de 3 antildeos Para docentes y personaL administrativo eL monto maacuteximo de este tipo de preacutestamos no deberaacute exceder La cantidad acumuLada de Los aportes y rendimientos individuales aL Fondo
6 Preacutestamos por emergencia o caLamidad domeacutestica
Tienen un pLazo maacuteximo de 3 antildeos Para docentes y personaL administrativo el monto maacuteximo de este tipo de preacutestamos es de US$3000 o una vez La cantidad acumuLada de Los aportes y rendimientos individuaLes aL Fondo
14
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bullbull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Poliacuteticas de Contabilidad Significativas
7 Preacutestamos por consumos varios
Tienen un plazo maacuteximo de 3 antildeos Para docentes y personal administrativo el monto maacuteximo de este tipo de preacutestamos es de hasta el 50 de la cantidad acumulada de los aportes y rendimientos individuales al Fondo
8 Preacutestamos por compra de deuda
El monto de estos preacutestamos dependeraacute de las circunstancias de la deuda sin embargo cuando se trate de creacuteditos de hasta US$5000 tendraacuten un plazo maacuteximo de 5 antildeos en caso de que el preacutestamo sea por un monto superior el mismo tendraacute un plazo maacuteximo de 10 antildeos
Mediante sesioacuten del 10 de junio del 2009 el Consejo de Administracioacuten aproboacute las modificaciones a la Politica de preacutestamos para los participes en donde se modifica principalmente los plazos de los preacutestamos detallados a continuacioacuten
Plazos
Para los miembros que tengan menos de 60 antildeos de edad
a) Preacutestamos cuyo monto sea hasta US$5000 6 antildeos plazo
b) Preacutestamos desde US$5001 hasta US$25000 10 antildeos plazo
c) Preacutestamos mayores a US$25001 15 antildeos plazo
Para los miembros que tengan maacutes de 60 antildeos de edad
bull De 61 antildeos hasta 14 antildeos plazo bull De 62 antildeos hasta 13 antildeos plazo bull De 63 antildeos hasta 12 antildeos plazo bull De 64 antildeos hasta 11 antildeos plazo bull De 65 antildeos hasta 10 antildeos plazo bull De 66 antildeos hasta 09 antildeos plazo bull De 67 antildeos hasta 08 antildeos plazo bull De 68 antildeos hasta 07 antildeos plazo bull De 69 antildeos hasta 06 antildeos plazo bull De 70 antildeos hasta 05 antildeos plazo
De 71 antildeos en adelante hasta 4 antildeos plazo y hasta el monto de su aporte y rendimiento individual
15
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
Ingresos y gastos
1
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Politicas de Contabilidad Significativas
Se incluye tambieacuten que los prestatarios de preacutestamos vigentes (realizados con la poliacutetica anterior) podraacuten acogerse a la modificacioacuten por su saldo de capital y por una sola vez por preacutestamo en caso de que asiacute Lo soLicite por escrito aL representante legaL del fondo
Garantiacuteas de creacuteditos
Los preacutestamos seraacuten garantizados con los aportes acumuLados en eL Fondo
En caso de que el Fondo otorgue un preacutestamo por un valor mayor al aporte acumulado de un participe este deberaacute firmar un contrato de preacutestamo o mutuo con un garante solidario que necesariamente debe ser un participe del fondo y que tenga aportes suficientes para cubrir La garantiacutea hasta por el valor de La diferencia entre el valor total del preacutestamo otorgado y la cantidad ahorrada Adicionalmente tendraacute que presentar una poacuteliza de vida por lo menos sobre la diferencia entre eL valor del preacutestamo y la cantidad ahorrada y donde se especifique que el primer beneficiario es el Fondo
Con al acta de sesioacuten del Consejo de Administracioacuten del 10 de junio del 2009 se modificoacute las garantiacuteas En dicha acta se menciona que los preacutestamos seraacuten garantizados por eL vaLor de Los aportes y rendimientos deL prestatario acumuLados en el Fondo multiplicado por 15 veces
Los ingresos y gastos se reconocen por el meacutetodo deL devengado es decir los ingresos cuando se realizan y los gastos cuando se conocen
16
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bullbull
bull A Efectivo en
caja y bancos
B Inversiones
bull
bullbull
bull
bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares) i
Al 31 de diciembre del 2009 corresponde al saldo registrado en la cuenta corriente del Banco del Pacifico SA
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Bonos del Estado con vencimientos semestrales hasta diciembre del 2010
Banco de Guayaquil SA Poacuteliza de acumulacioacuten a 91 diacuteas con una tasa del 675 anual y con vencimiento el 8 de marzo del 2010
Poacuteliza de acumulacioacuten a 91 diacuteas con una tasa del 675 anual y con vencimiento el 11 de febrero del 2010
Poacuteliza de acumulacioacuten a 91 diacuteas plazo con una tasa del 675 anual y con vencimiento el 28 de enero del 2010
Poacuteliza de acumulacioacuten a 95 diacuteas con una tasa del 675 anual y con vencimiento el 8 de marzo de 2010
Banco Solidario SA Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa del 8 anual y con vencimiento el 9 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 95 diacuteas plazo con una tasa del 8 anual y con vencimiento el 11 de enero del 2010
Certificado de depoacutesito a 98 diacuteas plazo con una tasa del 8 anual y con vencimiento el 11 de enero del 2010
80740
223713
210413
165537
101763
411604
100000
75000
Pasan 1368770
2009
17
bull bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull
bull bull bull
bull bull ESPOL Fondo Complementariobull
Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31 200~
bullbull Vienen
bull Banco de MM Jaramillo Arteaga SA Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 4 de febrero del 2010
bullbull Certificado de depoacutesito a 110 diacuteas plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 25 de enero del 2010
Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una
bull
tasa del 680 anual y con vencimiento el 25 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento eL 10 de febrero del 2010
bull Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una
bull tasa deL 680 anual y con vencimiento el 2 de marzo deL 2010
bull Banco de Machala
bull Corresponde a un depoacutesito a plazo a 30 diacuteas con una tasa deL 450 anual y con vencimiento
bull el 6 de enero deL 2010
bull Banco Amazonas SA
Certificado de depoacutesito a 98 diacuteas pLazo con una tasa deL 750 anuaL y con vencimiento el1 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 100 diacuteas pLazo con una tasa del 750 anual y con vencimiento el 17 de febrero del 2010
bull
1368770
514195
207180
75000
60000
61062
132571
430000
209644
bull bull
Pasan 3058422bull 18
bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull bull bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares) bullbull Antildeo terminado en Diciembre 31 2009bull
Vienen 3058422
Certificado de depoacutesito a 98 diacuteas plazo con una tasa del 750 anual y con vencimiento el 17 de febrero del 2010 173248
Certificado de depoacutesito a 110 diacuteas plazo con una tasa del 790 anual y con vencimiento el 26 de enero del 2010 116743
Certificado de depoacutesito a 98 diacuteas plazo con una tasa del 750 anual y con vencimiento eL 22 de febrero del 2010 52174
Certificado de depoacutesito a 99 diacuteas plazo con una tasa del 790 anual y con vencimiento el 19 de enero del 2010 42603
Banco Unibanco SA Certificado de depoacutesito a 93 diacuteas pLazo con una tasa del 7 anuaL y con vencimiento el 10 de marzo del 2010 197432
Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa deL 7 anual y con vencimiento el 11 de febrero del 2010 158810
bull Certificado de depoacutesito a 94 diacuteas plazo con una
bull tasa del 7 anual y con vencimiento el 25 de marzo del 2010 103933
Certificado de depoacutesito a 108 diacuteas plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 18 de enero del 2010 103870bull- Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa deL 7 anuaL y con vencimiento el 18 de marzo del 2010 100000
bullbull Pasan 4107235
19
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerradp
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31
Vienen 4107235
Certificado de depoacutesito a 92 dias plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 25 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 94 dias plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 1 de abril del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 dias plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 4 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 97 dias plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 24 de marzo del 2010
Banco Procreacutedit SA Depoacutesito a plazo a 104 dias con una tasa del 680 anual y con vencimiento el 13 de enero del 2010
Banco Territorial SA Certificado de depoacutesito a 97 dias plazo con una tasa del 890 anual y con vencimiento el 1 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 dias plazo con una tasa del 890 anual y con vencimiento el 4 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 dias plazo con una tasa del 890 anual y con vencimiento el 4 de febrero del 2010
81513
53930
51922
50000
152616
115728
59822
45658
Pasan 4718424
2009
20
bull bull
=shyt ~
t
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
bullbullt
-
bull
bullbullbullbull
bullbull bullbull bullbullbull bullbull bullbull bullbull
bullbullbull bulllit
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31
Vienen
Banco Capital SA Certificado de depoacutesito a 105 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 1 de abril del 2010
Certificado de depoacutesito a 93 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 26 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 23 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 11 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con venci miento el 15 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 96 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 22 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 95 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 4 de enero del 2010
Certificado de depoacutesito a 107 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 20 de enero del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 6 de enero del 2010
Pasan 5807095
4718424
250000
208167
111951
111902
106126
86277
75594
75000
63654
2009
21
bull bull
bull
bullbullbullbull
bullbullbullbullbull
bullbullbull
bullbull 8
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
Vienen 5807095
Certificado de depoacutesito a 95 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 22 de marzo del 2010 54956
Banco del Pacifico SA Reepo a 5 dias con vencimiento el 04 de enero del 2010 con una tasa del 25 350000
bull 6212051
Menos provisioacuten por valuacioacuten de inversiones 1 208
bull 6210843
El movimiento de la provisioacuten por valuacioacuten de inversiones fue como sigue
bullbullbullbullbullbullbullbullbullbullbull
2009bull Saldo inicial 2924 Recuperaciones (1716)
Saldo final 1208
bull 22
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerradp
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
C Cartera de Un resumen de esta cuenta fue como sigue creacuteditos
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
Cartera de creacutedito a corto plazo Escuela Superior Politeacutecnica del Litoral (1 ) 6079 Trabajadores y obreros (2) 66170 Docentes (2) 39875
112124
Cartera de creacutedito a largo plazo Trabajadores (2) 6862190 Docentes (2) 4873412 Escuela Superior Politeacutecnica del Litoral (3) 400242 Caja de Ahorro Trabajadores (4) 23065 Asociacioacuten de Profesores de la ESPOL (APESPOL) (5) 8697 Jubilados (2) 8041 Docentes no participes 1911
12177558
12289682
El Fondo ha otorgado creacuteditos con una tasa del 11 de intereacutes anual
Mediante oficio No INSS-2006-457 del 14 de julio del 2006 la Superintendencia de Bancos y Seguros del Ecuador manifestoacute que los fondos previsionales cerrados estaacuten prohibidos de otorgar creacuteditos bajo cualquier modalidad a personas naturales o juriacutedicas que no sean participes del Fondo Asi tambieacuten dispone que en el caso de existir preacutestamos ya concedidos el Fondo deberaacute mantener los teacuterminos contractuales bajo los cuales fueron otorgados dichos creacuteditos hasta su recuperacioacuten total
Al 31 de diciembre del 2009 el Fondo no ha determinado provisioacuten para cartera incobrable
(1) Corresponde a preacutestamos otorgados a trabajadores y obreros a traveacutes de la ESPOL lt
23
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bullbull bullbull bullbull bulle
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
(2) Corresponde a preacutestamos otorgados a docentes personal=- administrativo y jubilado principalmente para adquisicioacuten de vivienda
(3) Corresponden a preacutestamos entregados a facultades y programas de la ESPOL e incluye principalmente preacutestamos al Instituto de Ciencias Humaniacutesticas y Econoacutemicas (lCHE) por 209275 y al Instituto de Ciencias Matemaacuteticas por 164073
(4) Preacutestamos entregados a la Caja de Ahorro de Trabajadores para que sean otorgados a los empleados administrativos relacionadqs a este organismo
(5) Preacutestamos entregados a la APESPOL (Asociacioacuten de profesores de la ESPOL) para que sean otorgados a sus docentes asociados
D Cuentas por Un resumen de esta cuenta fue como sigue cobrar
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
ESPOL (1 ) 209569 Bancos en liquidacioacuten (2) 82065 Intereses en inversiones 53274 Anticipo a proveedores 6870 Anticipo a empleados 37220 Otras 9151
398149 Menos provisioacuten acumulada para cuentas por
cobrar 82065
316084
bull (1 ) Corresponde a valores de hasta el antildeo 2008 pendientes de recibir de la ESPOL por aportaciones mensuales y cuotas de preacutestamos Estos valores son descontados por la ESPOL de los sueldos y pensiones mensuales personal docente y administrativo activo y jubilado
bullbulle
24
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
-E Inversiones
permanentes
F Cuentas por pagar
ESPOL Fondo Complementarioacute Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares) e
(2) Corresponde a una inversioacuten que se realizoacute en eL Fondo Visioacuten deL Banco Popular S A por 31706 Y un certificado financiero en el Previsora International Bank con un valor nominal de 49258 el cual fue recibido en mayo del 2000 como pago de deudas Actualmente estas instituciones financieras se encuentran en proceso de liquidacioacuten En el 2009 eL Fondo ha constituido una provisioacuten por la totalidad del vaLor de estas inversiones
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Diciembre 31 2009
Acciones-costo (1 ) 16000 Aportes para futuro aumento 72882 Valor patrimonial proporcional 1038
89920
(1 ) Corresponde aL 20 de participacioacuten en el capitaL de La compantildeia Meriza SA
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
ESPOL (1) Provisiones para remuneraciones Aporte por pagar retirados Valores por liquidar Cuentas por pagar caja ahorro Retenciones por pagar SRI Otras
233871 17981 13581 16491 6531 2105 6288
296848
(1) Incluye principalmente cuentas por pagar a Espol originadas por la liquidacioacuten efectuada de los bonos gLobal 2012 acogiendo lo descrito en la resolucioacuten adoptada por el Consejo Politeacutecnico el 19 de mayo del 2009 que indica lo siguiente
25
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
=shy(t
ESPOL Fondo Complementario
=shy Previsional Cerrado
=shyNotas a los Estados Financieros
bullbull=shy
(Expresadas en doacutelares)
bull El 14 de diciembre del 2000 la Espol realizoacute la compra de 536000 en bonos global 2012 que fueron distribuidos 201000 para el Fondo Malecoacuten y 335000 para el Fondo de Jubilacioacuten
bull bull El ex centro de prestaciones de servIcIos adquirioacute
igualmente bonos 2012 por 170000 con lo cual se totalizoacute un valor de 706000 que quedaron en custodia del Banco Central
bull El 22 de diciembre del 2004 se autorizoacute al Banco Central transferi r 201000 del total de bonos 2012 para que queden en custodia de Decevale quedando en custodia del Banco Central los restantes 505000
bull Con fecha 18 de mayo del 2006 el estado recomproacute a los tenedores el 5920 por cuyo concepto el Banco Central depositoacute en cuentas del Fondo de Jubilacioacuten el valor de 328976 correspondiente a 298960 del valor nominal y 30016 a intereses El depoacutesito recibido fue considerado como ingreso producto de la venta de las inversiones realizadas por el Fondo de Jubilacioacuten cuando solamente le correspondiacutea por concepto de capital 198320 Y la parte proporcional de los intereses equivalente a la participacioacuten en la propiedad de los bonos
bull Con fecha 14 de mayo del 2009 el rector de la Espol aceptoacute la invitacioacuten del Presidente de la Repuacuteblica del Ecuador para la venta del valor nominal de los 206040 con una rendicioacuten del 35 lo cual generoacute una peacuterdida de 133926 motivo por el cual el Fondo de Jubilacioacuten reconoce un gasto por rendicioacuten efectuada de bonos globales 2012 el valor de 88842 en funcioacuten de su proporcionalidad asiacute como 127300 de cuentas por pagar a Espolo
bull El valor reconocido como gasto difiere en 6017 debido a que este fue reconocido como tal en el antildeo 2006
26
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bullbullbullbullbull$
G Aportes
bullI
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Personal en Servicio Activo Docentes Administrativos
(1 ) 6201609 3165712
Jubilados Docentes Administrativos
(2) 977967 874318
Aportes ESPOL Docentes Administrativos
(3) 575013 389077
Aporte de Docentes retirados 84515
Aportes recibidos del proyecto Ancoacuten (4) 2000000
14268211
(1) Corresponde a los aportes acumulados realizados por el personal docente y administrativo que labora para la ESPOL los cuales se descuentan de sus sueldos mensuales y beneficios de acuerdo con lo que estipuLa el articulo 12 del estatuto del Fondo
(2) Corresponde a los aportes acumulados reaLizados por el personal docente y administrativo jubilado de la ESPOL los cuales se descuentan de sus pensiones jubilares mensuales y de sus beneficios de acuerdo con lo que estipula el articulo 12 del estatuto del Fondo
(3) Corresponde a los aportes que la ESPOL hace a favor del personal docente y administrativo activo de acuerdo con lo que estipula el articulo 12 del estatuto del Fondo
2009
27
bull bull bull bull
t
=shy ESPOL Fondo Com plementario
=shy=shyt ~
=shy
bullbull =shy
=shy
bullbullbullbullbull
bullbull
bullbullbullbull
bullbullbull
bullbull =shy
H Rendimientos acumulados
l Intereses ganados
J Pago de pensiones a jubilados
bull
Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
(4) Corresponde a aportes recibidos del Proyecto Ancoacuten que la ESPOL ejecuta en la peniacutensula de Santa Elena este aporte no se distribuye entre sus participes y tienen como propoacutesito fortalecer actuarialmente al Fondo Este aporte se concedioacute hasta el periodo 2007 de acuerdo a la Resolucioacuten No 03-12-351 del 29 de diciembre del 2003 emitida por Consejo Politeacutecnico de la ESPOL
Corresponde al exceso de los ingresos sobre los gastos que se han obtenido desde hace varios periodos Estos rendimientos son distribuidos anualmente en la cuenta contable de cada partiacutecipe del Fondo en base a su porcentaje de participacioacuten
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Cartera de creacutedito 1208316 Inversiones 439877
1648193
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Personal docente 487184 PersonaL administrativo 348159
835343
2009
2009
28
bull bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull bull bull bull bull
8
bull ~
=shy~
8
bull ~
--bullbull
bullbullbull
K Aportes Espol
bullla
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
El 7 de diciembre del 2009 se suscribe el Decreto Ejecutivo N 172 en eL que se estabLece que Los ex servidores puacutebLicos o jubilados de las entidades del sector puacuteblico que hasta el 31 de diciembre de 2008 venian percibiendo una pensioacuten jubilar ya sea de los fondos privados de jubilacioacuten complementaria o de cesantiacutea bajo cualquier denominacioacuten que eacutestos tuvieren o directamente del presupuesto institucional pasaraacuten a percibir una transferencia mensual directa unilateral y vitalicia con fines de asistencia social y solidaria en adelante transferencia solidaria con cargo a su respectivo presupuesto institucional o Presupuesto General del Estado de ser el caso en los montos y con lasmiddot limitaciones establecidos en este Decreto Este Decreto tiene vigencia a partir del 1 de enero del 2009
Para el caso de las pensiones que no superaban un salario baacutesico unificado se reconoceraacute el 100 de dicha pensioacuten jubilar
Para aquellas pensiones jubilares superiores a un salario baacutesico unificado e inferiores a una canasta baacutesica familiar la transferencia solidaria seraacute el valor equivalente a un salario baacutesico unificado maacutes el monto correspondiente al 70 de la diferencia entre el valor de la pensioacuten jubilar y el salario baacutesico unificado
En los casos que la pensioacuten jubilar supere la canasta baacutesica familiar la transferencia solidaria se limitaraacute a un salario baacutesico unificado maacutes el 70 de la diferencia entre la canasta baacutesica familiar y el salario baacutesico unificado
Al 31 de diciembre deL 2009 Espol Fondo Complementario Previsional Cerrado ha determinado 286629 por concepto de la transferencia solidaria estipulada en el decreto 172 la misma que hasta la fecha de este informe no ha sido registrada contablemente
bull El 24 de octubre del 2008 se suscribe el Decreto Ejecutivo No 1406 en el que se indica que a partir del 1 de enero del 2009 no se egresaraacute a titulo alguno recursos del Presupuesto General del Estado destinados a financiar Fondos de Jubilacioacuten Patronal de entidades del sector puacuteblico
29
bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull bull
bull ~
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Finanderos
(Expresadas en doacutelares)
bull bull bull El 19 de diciembre deL 2008 se emite eL Decreto Ejecutivo No
1493 en eL que se reforma eL decreto 1406 especificando que bull no se egresaraacute recursos del Presupuesto GeneraL del Estado destinados a financiar Fondos Privados de Jubilacioacuten CompLementaria bajo cuaLquier nombre o denominacioacuten de entidades deL sector puacuteblico
bull EL 25 de marzo del 2009 se pubLica eL Decreto Ejecutivo No 1647 en eL que se exceptuacutea de Los decretos 1406 y 1493 anteriores a Los ex empleados de las instituciones puacuteblicas que sean beneficiarios de Los Fondos de Jubilacioacuten Complementaria cuya pensioacuten no sea superior a un salario baacutesico unificado
bull El 15 de abril deL 2009 se emite el Decreto Ejecutivo No 1675 mediante el cual se reforma el decreto 1647 indicando que para el caso de los beneficiarios sentildeaLados en el decreto 1647 qu~ reciban maacutes de un salario baacutesico unificado el aporte patronal de las instituciones del Estado seraacute en el monto correspondiente a sufragar el 70 de la diferencia entre el vaLor de la pensioacuten jubilar complementaria y el salario baacutesico unificado Si la pensioacuten es superior a la canasta baacutesica el aporte estatal se limitaraacute al 70 de la diferencia entre eacutesta y salario baacutesico unificado
bullbull bullbull a
bull El21 de abril del 2009 se suscribe el Decreto Ejecutivo No 1684 en el que se establece que mientras la Ley no disponga lo contrario los Decretos No 1406 1493 1647 Y 1675 no son aplicables a todos aquellos fondos de jubilacioacuten que hubieren sido creados por Ley
Hasta el 31 de diciembre deL 2008 eL Fondo recibioacute como aporte de la ESPOL el 5 del sueldo baacutesico de cada docente beneficiario a y por cada empLeado y trabajador beneficiario el equivalente al sueldo baacutesico que estuvo vigente al 31 de diciembre del 2003 A partir del antildeo 2009 y hasta la fecha de este informe el Fondo nobulla ha recibido aportes por este concepto
bulla
30
bull bull bull bull
~ ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
)t Notas a los Estados Financierosbullti (Expresadas en doacutelares)
=shyL Eventos Entre el 31 de diciembre del 2009 y la fecha de preparacioacuten de este
subsecuentes informe (24 de junio del 2010) no se han producido eventos que eh opinioacuten de la Administracioacuten del Fondo pudieran tener un efecto importante sobre los estados financieros
bull ~
~
rt tt lt
ta a ~
a a ~
a 3 3 3 3 a a a a
31 ~
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bullbull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Poliacuteticas de Contabilidad Significativas
7 Preacutestamos por consumos varios
Tienen un plazo maacuteximo de 3 antildeos Para docentes y personal administrativo el monto maacuteximo de este tipo de preacutestamos es de hasta el 50 de la cantidad acumulada de los aportes y rendimientos individuales al Fondo
8 Preacutestamos por compra de deuda
El monto de estos preacutestamos dependeraacute de las circunstancias de la deuda sin embargo cuando se trate de creacuteditos de hasta US$5000 tendraacuten un plazo maacuteximo de 5 antildeos en caso de que el preacutestamo sea por un monto superior el mismo tendraacute un plazo maacuteximo de 10 antildeos
Mediante sesioacuten del 10 de junio del 2009 el Consejo de Administracioacuten aproboacute las modificaciones a la Politica de preacutestamos para los participes en donde se modifica principalmente los plazos de los preacutestamos detallados a continuacioacuten
Plazos
Para los miembros que tengan menos de 60 antildeos de edad
a) Preacutestamos cuyo monto sea hasta US$5000 6 antildeos plazo
b) Preacutestamos desde US$5001 hasta US$25000 10 antildeos plazo
c) Preacutestamos mayores a US$25001 15 antildeos plazo
Para los miembros que tengan maacutes de 60 antildeos de edad
bull De 61 antildeos hasta 14 antildeos plazo bull De 62 antildeos hasta 13 antildeos plazo bull De 63 antildeos hasta 12 antildeos plazo bull De 64 antildeos hasta 11 antildeos plazo bull De 65 antildeos hasta 10 antildeos plazo bull De 66 antildeos hasta 09 antildeos plazo bull De 67 antildeos hasta 08 antildeos plazo bull De 68 antildeos hasta 07 antildeos plazo bull De 69 antildeos hasta 06 antildeos plazo bull De 70 antildeos hasta 05 antildeos plazo
De 71 antildeos en adelante hasta 4 antildeos plazo y hasta el monto de su aporte y rendimiento individual
15
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
Ingresos y gastos
1
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Politicas de Contabilidad Significativas
Se incluye tambieacuten que los prestatarios de preacutestamos vigentes (realizados con la poliacutetica anterior) podraacuten acogerse a la modificacioacuten por su saldo de capital y por una sola vez por preacutestamo en caso de que asiacute Lo soLicite por escrito aL representante legaL del fondo
Garantiacuteas de creacuteditos
Los preacutestamos seraacuten garantizados con los aportes acumuLados en eL Fondo
En caso de que el Fondo otorgue un preacutestamo por un valor mayor al aporte acumulado de un participe este deberaacute firmar un contrato de preacutestamo o mutuo con un garante solidario que necesariamente debe ser un participe del fondo y que tenga aportes suficientes para cubrir La garantiacutea hasta por el valor de La diferencia entre el valor total del preacutestamo otorgado y la cantidad ahorrada Adicionalmente tendraacute que presentar una poacuteliza de vida por lo menos sobre la diferencia entre eL valor del preacutestamo y la cantidad ahorrada y donde se especifique que el primer beneficiario es el Fondo
Con al acta de sesioacuten del Consejo de Administracioacuten del 10 de junio del 2009 se modificoacute las garantiacuteas En dicha acta se menciona que los preacutestamos seraacuten garantizados por eL vaLor de Los aportes y rendimientos deL prestatario acumuLados en el Fondo multiplicado por 15 veces
Los ingresos y gastos se reconocen por el meacutetodo deL devengado es decir los ingresos cuando se realizan y los gastos cuando se conocen
16
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bullbull
bull A Efectivo en
caja y bancos
B Inversiones
bull
bullbull
bull
bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares) i
Al 31 de diciembre del 2009 corresponde al saldo registrado en la cuenta corriente del Banco del Pacifico SA
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Bonos del Estado con vencimientos semestrales hasta diciembre del 2010
Banco de Guayaquil SA Poacuteliza de acumulacioacuten a 91 diacuteas con una tasa del 675 anual y con vencimiento el 8 de marzo del 2010
Poacuteliza de acumulacioacuten a 91 diacuteas con una tasa del 675 anual y con vencimiento el 11 de febrero del 2010
Poacuteliza de acumulacioacuten a 91 diacuteas plazo con una tasa del 675 anual y con vencimiento el 28 de enero del 2010
Poacuteliza de acumulacioacuten a 95 diacuteas con una tasa del 675 anual y con vencimiento el 8 de marzo de 2010
Banco Solidario SA Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa del 8 anual y con vencimiento el 9 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 95 diacuteas plazo con una tasa del 8 anual y con vencimiento el 11 de enero del 2010
Certificado de depoacutesito a 98 diacuteas plazo con una tasa del 8 anual y con vencimiento el 11 de enero del 2010
80740
223713
210413
165537
101763
411604
100000
75000
Pasan 1368770
2009
17
bull bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull
bull bull bull
bull bull ESPOL Fondo Complementariobull
Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31 200~
bullbull Vienen
bull Banco de MM Jaramillo Arteaga SA Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 4 de febrero del 2010
bullbull Certificado de depoacutesito a 110 diacuteas plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 25 de enero del 2010
Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una
bull
tasa del 680 anual y con vencimiento el 25 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento eL 10 de febrero del 2010
bull Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una
bull tasa deL 680 anual y con vencimiento el 2 de marzo deL 2010
bull Banco de Machala
bull Corresponde a un depoacutesito a plazo a 30 diacuteas con una tasa deL 450 anual y con vencimiento
bull el 6 de enero deL 2010
bull Banco Amazonas SA
Certificado de depoacutesito a 98 diacuteas pLazo con una tasa deL 750 anuaL y con vencimiento el1 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 100 diacuteas pLazo con una tasa del 750 anual y con vencimiento el 17 de febrero del 2010
bull
1368770
514195
207180
75000
60000
61062
132571
430000
209644
bull bull
Pasan 3058422bull 18
bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull bull bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares) bullbull Antildeo terminado en Diciembre 31 2009bull
Vienen 3058422
Certificado de depoacutesito a 98 diacuteas plazo con una tasa del 750 anual y con vencimiento el 17 de febrero del 2010 173248
Certificado de depoacutesito a 110 diacuteas plazo con una tasa del 790 anual y con vencimiento el 26 de enero del 2010 116743
Certificado de depoacutesito a 98 diacuteas plazo con una tasa del 750 anual y con vencimiento eL 22 de febrero del 2010 52174
Certificado de depoacutesito a 99 diacuteas plazo con una tasa del 790 anual y con vencimiento el 19 de enero del 2010 42603
Banco Unibanco SA Certificado de depoacutesito a 93 diacuteas pLazo con una tasa del 7 anuaL y con vencimiento el 10 de marzo del 2010 197432
Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa deL 7 anual y con vencimiento el 11 de febrero del 2010 158810
bull Certificado de depoacutesito a 94 diacuteas plazo con una
bull tasa del 7 anual y con vencimiento el 25 de marzo del 2010 103933
Certificado de depoacutesito a 108 diacuteas plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 18 de enero del 2010 103870bull- Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa deL 7 anuaL y con vencimiento el 18 de marzo del 2010 100000
bullbull Pasan 4107235
19
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerradp
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31
Vienen 4107235
Certificado de depoacutesito a 92 dias plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 25 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 94 dias plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 1 de abril del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 dias plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 4 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 97 dias plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 24 de marzo del 2010
Banco Procreacutedit SA Depoacutesito a plazo a 104 dias con una tasa del 680 anual y con vencimiento el 13 de enero del 2010
Banco Territorial SA Certificado de depoacutesito a 97 dias plazo con una tasa del 890 anual y con vencimiento el 1 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 dias plazo con una tasa del 890 anual y con vencimiento el 4 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 dias plazo con una tasa del 890 anual y con vencimiento el 4 de febrero del 2010
81513
53930
51922
50000
152616
115728
59822
45658
Pasan 4718424
2009
20
bull bull
=shyt ~
t
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
bullbullt
-
bull
bullbullbullbull
bullbull bullbull bullbullbull bullbull bullbull bullbull
bullbullbull bulllit
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31
Vienen
Banco Capital SA Certificado de depoacutesito a 105 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 1 de abril del 2010
Certificado de depoacutesito a 93 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 26 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 23 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 11 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con venci miento el 15 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 96 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 22 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 95 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 4 de enero del 2010
Certificado de depoacutesito a 107 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 20 de enero del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 6 de enero del 2010
Pasan 5807095
4718424
250000
208167
111951
111902
106126
86277
75594
75000
63654
2009
21
bull bull
bull
bullbullbullbull
bullbullbullbullbull
bullbullbull
bullbull 8
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
Vienen 5807095
Certificado de depoacutesito a 95 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 22 de marzo del 2010 54956
Banco del Pacifico SA Reepo a 5 dias con vencimiento el 04 de enero del 2010 con una tasa del 25 350000
bull 6212051
Menos provisioacuten por valuacioacuten de inversiones 1 208
bull 6210843
El movimiento de la provisioacuten por valuacioacuten de inversiones fue como sigue
bullbullbullbullbullbullbullbullbullbullbull
2009bull Saldo inicial 2924 Recuperaciones (1716)
Saldo final 1208
bull 22
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerradp
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
C Cartera de Un resumen de esta cuenta fue como sigue creacuteditos
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
Cartera de creacutedito a corto plazo Escuela Superior Politeacutecnica del Litoral (1 ) 6079 Trabajadores y obreros (2) 66170 Docentes (2) 39875
112124
Cartera de creacutedito a largo plazo Trabajadores (2) 6862190 Docentes (2) 4873412 Escuela Superior Politeacutecnica del Litoral (3) 400242 Caja de Ahorro Trabajadores (4) 23065 Asociacioacuten de Profesores de la ESPOL (APESPOL) (5) 8697 Jubilados (2) 8041 Docentes no participes 1911
12177558
12289682
El Fondo ha otorgado creacuteditos con una tasa del 11 de intereacutes anual
Mediante oficio No INSS-2006-457 del 14 de julio del 2006 la Superintendencia de Bancos y Seguros del Ecuador manifestoacute que los fondos previsionales cerrados estaacuten prohibidos de otorgar creacuteditos bajo cualquier modalidad a personas naturales o juriacutedicas que no sean participes del Fondo Asi tambieacuten dispone que en el caso de existir preacutestamos ya concedidos el Fondo deberaacute mantener los teacuterminos contractuales bajo los cuales fueron otorgados dichos creacuteditos hasta su recuperacioacuten total
Al 31 de diciembre del 2009 el Fondo no ha determinado provisioacuten para cartera incobrable
(1) Corresponde a preacutestamos otorgados a trabajadores y obreros a traveacutes de la ESPOL lt
23
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bullbull bullbull bullbull bulle
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
(2) Corresponde a preacutestamos otorgados a docentes personal=- administrativo y jubilado principalmente para adquisicioacuten de vivienda
(3) Corresponden a preacutestamos entregados a facultades y programas de la ESPOL e incluye principalmente preacutestamos al Instituto de Ciencias Humaniacutesticas y Econoacutemicas (lCHE) por 209275 y al Instituto de Ciencias Matemaacuteticas por 164073
(4) Preacutestamos entregados a la Caja de Ahorro de Trabajadores para que sean otorgados a los empleados administrativos relacionadqs a este organismo
(5) Preacutestamos entregados a la APESPOL (Asociacioacuten de profesores de la ESPOL) para que sean otorgados a sus docentes asociados
D Cuentas por Un resumen de esta cuenta fue como sigue cobrar
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
ESPOL (1 ) 209569 Bancos en liquidacioacuten (2) 82065 Intereses en inversiones 53274 Anticipo a proveedores 6870 Anticipo a empleados 37220 Otras 9151
398149 Menos provisioacuten acumulada para cuentas por
cobrar 82065
316084
bull (1 ) Corresponde a valores de hasta el antildeo 2008 pendientes de recibir de la ESPOL por aportaciones mensuales y cuotas de preacutestamos Estos valores son descontados por la ESPOL de los sueldos y pensiones mensuales personal docente y administrativo activo y jubilado
bullbulle
24
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
-E Inversiones
permanentes
F Cuentas por pagar
ESPOL Fondo Complementarioacute Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares) e
(2) Corresponde a una inversioacuten que se realizoacute en eL Fondo Visioacuten deL Banco Popular S A por 31706 Y un certificado financiero en el Previsora International Bank con un valor nominal de 49258 el cual fue recibido en mayo del 2000 como pago de deudas Actualmente estas instituciones financieras se encuentran en proceso de liquidacioacuten En el 2009 eL Fondo ha constituido una provisioacuten por la totalidad del vaLor de estas inversiones
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Diciembre 31 2009
Acciones-costo (1 ) 16000 Aportes para futuro aumento 72882 Valor patrimonial proporcional 1038
89920
(1 ) Corresponde aL 20 de participacioacuten en el capitaL de La compantildeia Meriza SA
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
ESPOL (1) Provisiones para remuneraciones Aporte por pagar retirados Valores por liquidar Cuentas por pagar caja ahorro Retenciones por pagar SRI Otras
233871 17981 13581 16491 6531 2105 6288
296848
(1) Incluye principalmente cuentas por pagar a Espol originadas por la liquidacioacuten efectuada de los bonos gLobal 2012 acogiendo lo descrito en la resolucioacuten adoptada por el Consejo Politeacutecnico el 19 de mayo del 2009 que indica lo siguiente
25
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
=shy(t
ESPOL Fondo Complementario
=shy Previsional Cerrado
=shyNotas a los Estados Financieros
bullbull=shy
(Expresadas en doacutelares)
bull El 14 de diciembre del 2000 la Espol realizoacute la compra de 536000 en bonos global 2012 que fueron distribuidos 201000 para el Fondo Malecoacuten y 335000 para el Fondo de Jubilacioacuten
bull bull El ex centro de prestaciones de servIcIos adquirioacute
igualmente bonos 2012 por 170000 con lo cual se totalizoacute un valor de 706000 que quedaron en custodia del Banco Central
bull El 22 de diciembre del 2004 se autorizoacute al Banco Central transferi r 201000 del total de bonos 2012 para que queden en custodia de Decevale quedando en custodia del Banco Central los restantes 505000
bull Con fecha 18 de mayo del 2006 el estado recomproacute a los tenedores el 5920 por cuyo concepto el Banco Central depositoacute en cuentas del Fondo de Jubilacioacuten el valor de 328976 correspondiente a 298960 del valor nominal y 30016 a intereses El depoacutesito recibido fue considerado como ingreso producto de la venta de las inversiones realizadas por el Fondo de Jubilacioacuten cuando solamente le correspondiacutea por concepto de capital 198320 Y la parte proporcional de los intereses equivalente a la participacioacuten en la propiedad de los bonos
bull Con fecha 14 de mayo del 2009 el rector de la Espol aceptoacute la invitacioacuten del Presidente de la Repuacuteblica del Ecuador para la venta del valor nominal de los 206040 con una rendicioacuten del 35 lo cual generoacute una peacuterdida de 133926 motivo por el cual el Fondo de Jubilacioacuten reconoce un gasto por rendicioacuten efectuada de bonos globales 2012 el valor de 88842 en funcioacuten de su proporcionalidad asiacute como 127300 de cuentas por pagar a Espolo
bull El valor reconocido como gasto difiere en 6017 debido a que este fue reconocido como tal en el antildeo 2006
26
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bullbullbullbullbull$
G Aportes
bullI
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Personal en Servicio Activo Docentes Administrativos
(1 ) 6201609 3165712
Jubilados Docentes Administrativos
(2) 977967 874318
Aportes ESPOL Docentes Administrativos
(3) 575013 389077
Aporte de Docentes retirados 84515
Aportes recibidos del proyecto Ancoacuten (4) 2000000
14268211
(1) Corresponde a los aportes acumulados realizados por el personal docente y administrativo que labora para la ESPOL los cuales se descuentan de sus sueldos mensuales y beneficios de acuerdo con lo que estipuLa el articulo 12 del estatuto del Fondo
(2) Corresponde a los aportes acumulados reaLizados por el personal docente y administrativo jubilado de la ESPOL los cuales se descuentan de sus pensiones jubilares mensuales y de sus beneficios de acuerdo con lo que estipula el articulo 12 del estatuto del Fondo
(3) Corresponde a los aportes que la ESPOL hace a favor del personal docente y administrativo activo de acuerdo con lo que estipula el articulo 12 del estatuto del Fondo
2009
27
bull bull bull bull
t
=shy ESPOL Fondo Com plementario
=shy=shyt ~
=shy
bullbull =shy
=shy
bullbullbullbullbull
bullbull
bullbullbullbull
bullbullbull
bullbull =shy
H Rendimientos acumulados
l Intereses ganados
J Pago de pensiones a jubilados
bull
Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
(4) Corresponde a aportes recibidos del Proyecto Ancoacuten que la ESPOL ejecuta en la peniacutensula de Santa Elena este aporte no se distribuye entre sus participes y tienen como propoacutesito fortalecer actuarialmente al Fondo Este aporte se concedioacute hasta el periodo 2007 de acuerdo a la Resolucioacuten No 03-12-351 del 29 de diciembre del 2003 emitida por Consejo Politeacutecnico de la ESPOL
Corresponde al exceso de los ingresos sobre los gastos que se han obtenido desde hace varios periodos Estos rendimientos son distribuidos anualmente en la cuenta contable de cada partiacutecipe del Fondo en base a su porcentaje de participacioacuten
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Cartera de creacutedito 1208316 Inversiones 439877
1648193
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Personal docente 487184 PersonaL administrativo 348159
835343
2009
2009
28
bull bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull bull bull bull bull
8
bull ~
=shy~
8
bull ~
--bullbull
bullbullbull
K Aportes Espol
bullla
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
El 7 de diciembre del 2009 se suscribe el Decreto Ejecutivo N 172 en eL que se estabLece que Los ex servidores puacutebLicos o jubilados de las entidades del sector puacuteblico que hasta el 31 de diciembre de 2008 venian percibiendo una pensioacuten jubilar ya sea de los fondos privados de jubilacioacuten complementaria o de cesantiacutea bajo cualquier denominacioacuten que eacutestos tuvieren o directamente del presupuesto institucional pasaraacuten a percibir una transferencia mensual directa unilateral y vitalicia con fines de asistencia social y solidaria en adelante transferencia solidaria con cargo a su respectivo presupuesto institucional o Presupuesto General del Estado de ser el caso en los montos y con lasmiddot limitaciones establecidos en este Decreto Este Decreto tiene vigencia a partir del 1 de enero del 2009
Para el caso de las pensiones que no superaban un salario baacutesico unificado se reconoceraacute el 100 de dicha pensioacuten jubilar
Para aquellas pensiones jubilares superiores a un salario baacutesico unificado e inferiores a una canasta baacutesica familiar la transferencia solidaria seraacute el valor equivalente a un salario baacutesico unificado maacutes el monto correspondiente al 70 de la diferencia entre el valor de la pensioacuten jubilar y el salario baacutesico unificado
En los casos que la pensioacuten jubilar supere la canasta baacutesica familiar la transferencia solidaria se limitaraacute a un salario baacutesico unificado maacutes el 70 de la diferencia entre la canasta baacutesica familiar y el salario baacutesico unificado
Al 31 de diciembre deL 2009 Espol Fondo Complementario Previsional Cerrado ha determinado 286629 por concepto de la transferencia solidaria estipulada en el decreto 172 la misma que hasta la fecha de este informe no ha sido registrada contablemente
bull El 24 de octubre del 2008 se suscribe el Decreto Ejecutivo No 1406 en el que se indica que a partir del 1 de enero del 2009 no se egresaraacute a titulo alguno recursos del Presupuesto General del Estado destinados a financiar Fondos de Jubilacioacuten Patronal de entidades del sector puacuteblico
29
bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull bull
bull ~
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Finanderos
(Expresadas en doacutelares)
bull bull bull El 19 de diciembre deL 2008 se emite eL Decreto Ejecutivo No
1493 en eL que se reforma eL decreto 1406 especificando que bull no se egresaraacute recursos del Presupuesto GeneraL del Estado destinados a financiar Fondos Privados de Jubilacioacuten CompLementaria bajo cuaLquier nombre o denominacioacuten de entidades deL sector puacuteblico
bull EL 25 de marzo del 2009 se pubLica eL Decreto Ejecutivo No 1647 en eL que se exceptuacutea de Los decretos 1406 y 1493 anteriores a Los ex empleados de las instituciones puacuteblicas que sean beneficiarios de Los Fondos de Jubilacioacuten Complementaria cuya pensioacuten no sea superior a un salario baacutesico unificado
bull El 15 de abril deL 2009 se emite el Decreto Ejecutivo No 1675 mediante el cual se reforma el decreto 1647 indicando que para el caso de los beneficiarios sentildeaLados en el decreto 1647 qu~ reciban maacutes de un salario baacutesico unificado el aporte patronal de las instituciones del Estado seraacute en el monto correspondiente a sufragar el 70 de la diferencia entre el vaLor de la pensioacuten jubilar complementaria y el salario baacutesico unificado Si la pensioacuten es superior a la canasta baacutesica el aporte estatal se limitaraacute al 70 de la diferencia entre eacutesta y salario baacutesico unificado
bullbull bullbull a
bull El21 de abril del 2009 se suscribe el Decreto Ejecutivo No 1684 en el que se establece que mientras la Ley no disponga lo contrario los Decretos No 1406 1493 1647 Y 1675 no son aplicables a todos aquellos fondos de jubilacioacuten que hubieren sido creados por Ley
Hasta el 31 de diciembre deL 2008 eL Fondo recibioacute como aporte de la ESPOL el 5 del sueldo baacutesico de cada docente beneficiario a y por cada empLeado y trabajador beneficiario el equivalente al sueldo baacutesico que estuvo vigente al 31 de diciembre del 2003 A partir del antildeo 2009 y hasta la fecha de este informe el Fondo nobulla ha recibido aportes por este concepto
bulla
30
bull bull bull bull
~ ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
)t Notas a los Estados Financierosbullti (Expresadas en doacutelares)
=shyL Eventos Entre el 31 de diciembre del 2009 y la fecha de preparacioacuten de este
subsecuentes informe (24 de junio del 2010) no se han producido eventos que eh opinioacuten de la Administracioacuten del Fondo pudieran tener un efecto importante sobre los estados financieros
bull ~
~
rt tt lt
ta a ~
a a ~
a 3 3 3 3 a a a a
31 ~
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
Ingresos y gastos
1
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Politicas de Contabilidad Significativas
Se incluye tambieacuten que los prestatarios de preacutestamos vigentes (realizados con la poliacutetica anterior) podraacuten acogerse a la modificacioacuten por su saldo de capital y por una sola vez por preacutestamo en caso de que asiacute Lo soLicite por escrito aL representante legaL del fondo
Garantiacuteas de creacuteditos
Los preacutestamos seraacuten garantizados con los aportes acumuLados en eL Fondo
En caso de que el Fondo otorgue un preacutestamo por un valor mayor al aporte acumulado de un participe este deberaacute firmar un contrato de preacutestamo o mutuo con un garante solidario que necesariamente debe ser un participe del fondo y que tenga aportes suficientes para cubrir La garantiacutea hasta por el valor de La diferencia entre el valor total del preacutestamo otorgado y la cantidad ahorrada Adicionalmente tendraacute que presentar una poacuteliza de vida por lo menos sobre la diferencia entre eL valor del preacutestamo y la cantidad ahorrada y donde se especifique que el primer beneficiario es el Fondo
Con al acta de sesioacuten del Consejo de Administracioacuten del 10 de junio del 2009 se modificoacute las garantiacuteas En dicha acta se menciona que los preacutestamos seraacuten garantizados por eL vaLor de Los aportes y rendimientos deL prestatario acumuLados en el Fondo multiplicado por 15 veces
Los ingresos y gastos se reconocen por el meacutetodo deL devengado es decir los ingresos cuando se realizan y los gastos cuando se conocen
16
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bullbull
bull A Efectivo en
caja y bancos
B Inversiones
bull
bullbull
bull
bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares) i
Al 31 de diciembre del 2009 corresponde al saldo registrado en la cuenta corriente del Banco del Pacifico SA
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Bonos del Estado con vencimientos semestrales hasta diciembre del 2010
Banco de Guayaquil SA Poacuteliza de acumulacioacuten a 91 diacuteas con una tasa del 675 anual y con vencimiento el 8 de marzo del 2010
Poacuteliza de acumulacioacuten a 91 diacuteas con una tasa del 675 anual y con vencimiento el 11 de febrero del 2010
Poacuteliza de acumulacioacuten a 91 diacuteas plazo con una tasa del 675 anual y con vencimiento el 28 de enero del 2010
Poacuteliza de acumulacioacuten a 95 diacuteas con una tasa del 675 anual y con vencimiento el 8 de marzo de 2010
Banco Solidario SA Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa del 8 anual y con vencimiento el 9 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 95 diacuteas plazo con una tasa del 8 anual y con vencimiento el 11 de enero del 2010
Certificado de depoacutesito a 98 diacuteas plazo con una tasa del 8 anual y con vencimiento el 11 de enero del 2010
80740
223713
210413
165537
101763
411604
100000
75000
Pasan 1368770
2009
17
bull bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull
bull bull bull
bull bull ESPOL Fondo Complementariobull
Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31 200~
bullbull Vienen
bull Banco de MM Jaramillo Arteaga SA Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 4 de febrero del 2010
bullbull Certificado de depoacutesito a 110 diacuteas plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 25 de enero del 2010
Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una
bull
tasa del 680 anual y con vencimiento el 25 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento eL 10 de febrero del 2010
bull Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una
bull tasa deL 680 anual y con vencimiento el 2 de marzo deL 2010
bull Banco de Machala
bull Corresponde a un depoacutesito a plazo a 30 diacuteas con una tasa deL 450 anual y con vencimiento
bull el 6 de enero deL 2010
bull Banco Amazonas SA
Certificado de depoacutesito a 98 diacuteas pLazo con una tasa deL 750 anuaL y con vencimiento el1 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 100 diacuteas pLazo con una tasa del 750 anual y con vencimiento el 17 de febrero del 2010
bull
1368770
514195
207180
75000
60000
61062
132571
430000
209644
bull bull
Pasan 3058422bull 18
bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull bull bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares) bullbull Antildeo terminado en Diciembre 31 2009bull
Vienen 3058422
Certificado de depoacutesito a 98 diacuteas plazo con una tasa del 750 anual y con vencimiento el 17 de febrero del 2010 173248
Certificado de depoacutesito a 110 diacuteas plazo con una tasa del 790 anual y con vencimiento el 26 de enero del 2010 116743
Certificado de depoacutesito a 98 diacuteas plazo con una tasa del 750 anual y con vencimiento eL 22 de febrero del 2010 52174
Certificado de depoacutesito a 99 diacuteas plazo con una tasa del 790 anual y con vencimiento el 19 de enero del 2010 42603
Banco Unibanco SA Certificado de depoacutesito a 93 diacuteas pLazo con una tasa del 7 anuaL y con vencimiento el 10 de marzo del 2010 197432
Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa deL 7 anual y con vencimiento el 11 de febrero del 2010 158810
bull Certificado de depoacutesito a 94 diacuteas plazo con una
bull tasa del 7 anual y con vencimiento el 25 de marzo del 2010 103933
Certificado de depoacutesito a 108 diacuteas plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 18 de enero del 2010 103870bull- Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa deL 7 anuaL y con vencimiento el 18 de marzo del 2010 100000
bullbull Pasan 4107235
19
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerradp
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31
Vienen 4107235
Certificado de depoacutesito a 92 dias plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 25 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 94 dias plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 1 de abril del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 dias plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 4 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 97 dias plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 24 de marzo del 2010
Banco Procreacutedit SA Depoacutesito a plazo a 104 dias con una tasa del 680 anual y con vencimiento el 13 de enero del 2010
Banco Territorial SA Certificado de depoacutesito a 97 dias plazo con una tasa del 890 anual y con vencimiento el 1 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 dias plazo con una tasa del 890 anual y con vencimiento el 4 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 dias plazo con una tasa del 890 anual y con vencimiento el 4 de febrero del 2010
81513
53930
51922
50000
152616
115728
59822
45658
Pasan 4718424
2009
20
bull bull
=shyt ~
t
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
bullbullt
-
bull
bullbullbullbull
bullbull bullbull bullbullbull bullbull bullbull bullbull
bullbullbull bulllit
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31
Vienen
Banco Capital SA Certificado de depoacutesito a 105 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 1 de abril del 2010
Certificado de depoacutesito a 93 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 26 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 23 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 11 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con venci miento el 15 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 96 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 22 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 95 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 4 de enero del 2010
Certificado de depoacutesito a 107 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 20 de enero del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 6 de enero del 2010
Pasan 5807095
4718424
250000
208167
111951
111902
106126
86277
75594
75000
63654
2009
21
bull bull
bull
bullbullbullbull
bullbullbullbullbull
bullbullbull
bullbull 8
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
Vienen 5807095
Certificado de depoacutesito a 95 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 22 de marzo del 2010 54956
Banco del Pacifico SA Reepo a 5 dias con vencimiento el 04 de enero del 2010 con una tasa del 25 350000
bull 6212051
Menos provisioacuten por valuacioacuten de inversiones 1 208
bull 6210843
El movimiento de la provisioacuten por valuacioacuten de inversiones fue como sigue
bullbullbullbullbullbullbullbullbullbullbull
2009bull Saldo inicial 2924 Recuperaciones (1716)
Saldo final 1208
bull 22
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerradp
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
C Cartera de Un resumen de esta cuenta fue como sigue creacuteditos
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
Cartera de creacutedito a corto plazo Escuela Superior Politeacutecnica del Litoral (1 ) 6079 Trabajadores y obreros (2) 66170 Docentes (2) 39875
112124
Cartera de creacutedito a largo plazo Trabajadores (2) 6862190 Docentes (2) 4873412 Escuela Superior Politeacutecnica del Litoral (3) 400242 Caja de Ahorro Trabajadores (4) 23065 Asociacioacuten de Profesores de la ESPOL (APESPOL) (5) 8697 Jubilados (2) 8041 Docentes no participes 1911
12177558
12289682
El Fondo ha otorgado creacuteditos con una tasa del 11 de intereacutes anual
Mediante oficio No INSS-2006-457 del 14 de julio del 2006 la Superintendencia de Bancos y Seguros del Ecuador manifestoacute que los fondos previsionales cerrados estaacuten prohibidos de otorgar creacuteditos bajo cualquier modalidad a personas naturales o juriacutedicas que no sean participes del Fondo Asi tambieacuten dispone que en el caso de existir preacutestamos ya concedidos el Fondo deberaacute mantener los teacuterminos contractuales bajo los cuales fueron otorgados dichos creacuteditos hasta su recuperacioacuten total
Al 31 de diciembre del 2009 el Fondo no ha determinado provisioacuten para cartera incobrable
(1) Corresponde a preacutestamos otorgados a trabajadores y obreros a traveacutes de la ESPOL lt
23
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bullbull bullbull bullbull bulle
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
(2) Corresponde a preacutestamos otorgados a docentes personal=- administrativo y jubilado principalmente para adquisicioacuten de vivienda
(3) Corresponden a preacutestamos entregados a facultades y programas de la ESPOL e incluye principalmente preacutestamos al Instituto de Ciencias Humaniacutesticas y Econoacutemicas (lCHE) por 209275 y al Instituto de Ciencias Matemaacuteticas por 164073
(4) Preacutestamos entregados a la Caja de Ahorro de Trabajadores para que sean otorgados a los empleados administrativos relacionadqs a este organismo
(5) Preacutestamos entregados a la APESPOL (Asociacioacuten de profesores de la ESPOL) para que sean otorgados a sus docentes asociados
D Cuentas por Un resumen de esta cuenta fue como sigue cobrar
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
ESPOL (1 ) 209569 Bancos en liquidacioacuten (2) 82065 Intereses en inversiones 53274 Anticipo a proveedores 6870 Anticipo a empleados 37220 Otras 9151
398149 Menos provisioacuten acumulada para cuentas por
cobrar 82065
316084
bull (1 ) Corresponde a valores de hasta el antildeo 2008 pendientes de recibir de la ESPOL por aportaciones mensuales y cuotas de preacutestamos Estos valores son descontados por la ESPOL de los sueldos y pensiones mensuales personal docente y administrativo activo y jubilado
bullbulle
24
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
-E Inversiones
permanentes
F Cuentas por pagar
ESPOL Fondo Complementarioacute Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares) e
(2) Corresponde a una inversioacuten que se realizoacute en eL Fondo Visioacuten deL Banco Popular S A por 31706 Y un certificado financiero en el Previsora International Bank con un valor nominal de 49258 el cual fue recibido en mayo del 2000 como pago de deudas Actualmente estas instituciones financieras se encuentran en proceso de liquidacioacuten En el 2009 eL Fondo ha constituido una provisioacuten por la totalidad del vaLor de estas inversiones
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Diciembre 31 2009
Acciones-costo (1 ) 16000 Aportes para futuro aumento 72882 Valor patrimonial proporcional 1038
89920
(1 ) Corresponde aL 20 de participacioacuten en el capitaL de La compantildeia Meriza SA
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
ESPOL (1) Provisiones para remuneraciones Aporte por pagar retirados Valores por liquidar Cuentas por pagar caja ahorro Retenciones por pagar SRI Otras
233871 17981 13581 16491 6531 2105 6288
296848
(1) Incluye principalmente cuentas por pagar a Espol originadas por la liquidacioacuten efectuada de los bonos gLobal 2012 acogiendo lo descrito en la resolucioacuten adoptada por el Consejo Politeacutecnico el 19 de mayo del 2009 que indica lo siguiente
25
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
=shy(t
ESPOL Fondo Complementario
=shy Previsional Cerrado
=shyNotas a los Estados Financieros
bullbull=shy
(Expresadas en doacutelares)
bull El 14 de diciembre del 2000 la Espol realizoacute la compra de 536000 en bonos global 2012 que fueron distribuidos 201000 para el Fondo Malecoacuten y 335000 para el Fondo de Jubilacioacuten
bull bull El ex centro de prestaciones de servIcIos adquirioacute
igualmente bonos 2012 por 170000 con lo cual se totalizoacute un valor de 706000 que quedaron en custodia del Banco Central
bull El 22 de diciembre del 2004 se autorizoacute al Banco Central transferi r 201000 del total de bonos 2012 para que queden en custodia de Decevale quedando en custodia del Banco Central los restantes 505000
bull Con fecha 18 de mayo del 2006 el estado recomproacute a los tenedores el 5920 por cuyo concepto el Banco Central depositoacute en cuentas del Fondo de Jubilacioacuten el valor de 328976 correspondiente a 298960 del valor nominal y 30016 a intereses El depoacutesito recibido fue considerado como ingreso producto de la venta de las inversiones realizadas por el Fondo de Jubilacioacuten cuando solamente le correspondiacutea por concepto de capital 198320 Y la parte proporcional de los intereses equivalente a la participacioacuten en la propiedad de los bonos
bull Con fecha 14 de mayo del 2009 el rector de la Espol aceptoacute la invitacioacuten del Presidente de la Repuacuteblica del Ecuador para la venta del valor nominal de los 206040 con una rendicioacuten del 35 lo cual generoacute una peacuterdida de 133926 motivo por el cual el Fondo de Jubilacioacuten reconoce un gasto por rendicioacuten efectuada de bonos globales 2012 el valor de 88842 en funcioacuten de su proporcionalidad asiacute como 127300 de cuentas por pagar a Espolo
bull El valor reconocido como gasto difiere en 6017 debido a que este fue reconocido como tal en el antildeo 2006
26
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bullbullbullbullbull$
G Aportes
bullI
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Personal en Servicio Activo Docentes Administrativos
(1 ) 6201609 3165712
Jubilados Docentes Administrativos
(2) 977967 874318
Aportes ESPOL Docentes Administrativos
(3) 575013 389077
Aporte de Docentes retirados 84515
Aportes recibidos del proyecto Ancoacuten (4) 2000000
14268211
(1) Corresponde a los aportes acumulados realizados por el personal docente y administrativo que labora para la ESPOL los cuales se descuentan de sus sueldos mensuales y beneficios de acuerdo con lo que estipuLa el articulo 12 del estatuto del Fondo
(2) Corresponde a los aportes acumulados reaLizados por el personal docente y administrativo jubilado de la ESPOL los cuales se descuentan de sus pensiones jubilares mensuales y de sus beneficios de acuerdo con lo que estipula el articulo 12 del estatuto del Fondo
(3) Corresponde a los aportes que la ESPOL hace a favor del personal docente y administrativo activo de acuerdo con lo que estipula el articulo 12 del estatuto del Fondo
2009
27
bull bull bull bull
t
=shy ESPOL Fondo Com plementario
=shy=shyt ~
=shy
bullbull =shy
=shy
bullbullbullbullbull
bullbull
bullbullbullbull
bullbullbull
bullbull =shy
H Rendimientos acumulados
l Intereses ganados
J Pago de pensiones a jubilados
bull
Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
(4) Corresponde a aportes recibidos del Proyecto Ancoacuten que la ESPOL ejecuta en la peniacutensula de Santa Elena este aporte no se distribuye entre sus participes y tienen como propoacutesito fortalecer actuarialmente al Fondo Este aporte se concedioacute hasta el periodo 2007 de acuerdo a la Resolucioacuten No 03-12-351 del 29 de diciembre del 2003 emitida por Consejo Politeacutecnico de la ESPOL
Corresponde al exceso de los ingresos sobre los gastos que se han obtenido desde hace varios periodos Estos rendimientos son distribuidos anualmente en la cuenta contable de cada partiacutecipe del Fondo en base a su porcentaje de participacioacuten
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Cartera de creacutedito 1208316 Inversiones 439877
1648193
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Personal docente 487184 PersonaL administrativo 348159
835343
2009
2009
28
bull bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull bull bull bull bull
8
bull ~
=shy~
8
bull ~
--bullbull
bullbullbull
K Aportes Espol
bullla
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
El 7 de diciembre del 2009 se suscribe el Decreto Ejecutivo N 172 en eL que se estabLece que Los ex servidores puacutebLicos o jubilados de las entidades del sector puacuteblico que hasta el 31 de diciembre de 2008 venian percibiendo una pensioacuten jubilar ya sea de los fondos privados de jubilacioacuten complementaria o de cesantiacutea bajo cualquier denominacioacuten que eacutestos tuvieren o directamente del presupuesto institucional pasaraacuten a percibir una transferencia mensual directa unilateral y vitalicia con fines de asistencia social y solidaria en adelante transferencia solidaria con cargo a su respectivo presupuesto institucional o Presupuesto General del Estado de ser el caso en los montos y con lasmiddot limitaciones establecidos en este Decreto Este Decreto tiene vigencia a partir del 1 de enero del 2009
Para el caso de las pensiones que no superaban un salario baacutesico unificado se reconoceraacute el 100 de dicha pensioacuten jubilar
Para aquellas pensiones jubilares superiores a un salario baacutesico unificado e inferiores a una canasta baacutesica familiar la transferencia solidaria seraacute el valor equivalente a un salario baacutesico unificado maacutes el monto correspondiente al 70 de la diferencia entre el valor de la pensioacuten jubilar y el salario baacutesico unificado
En los casos que la pensioacuten jubilar supere la canasta baacutesica familiar la transferencia solidaria se limitaraacute a un salario baacutesico unificado maacutes el 70 de la diferencia entre la canasta baacutesica familiar y el salario baacutesico unificado
Al 31 de diciembre deL 2009 Espol Fondo Complementario Previsional Cerrado ha determinado 286629 por concepto de la transferencia solidaria estipulada en el decreto 172 la misma que hasta la fecha de este informe no ha sido registrada contablemente
bull El 24 de octubre del 2008 se suscribe el Decreto Ejecutivo No 1406 en el que se indica que a partir del 1 de enero del 2009 no se egresaraacute a titulo alguno recursos del Presupuesto General del Estado destinados a financiar Fondos de Jubilacioacuten Patronal de entidades del sector puacuteblico
29
bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull bull
bull ~
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Finanderos
(Expresadas en doacutelares)
bull bull bull El 19 de diciembre deL 2008 se emite eL Decreto Ejecutivo No
1493 en eL que se reforma eL decreto 1406 especificando que bull no se egresaraacute recursos del Presupuesto GeneraL del Estado destinados a financiar Fondos Privados de Jubilacioacuten CompLementaria bajo cuaLquier nombre o denominacioacuten de entidades deL sector puacuteblico
bull EL 25 de marzo del 2009 se pubLica eL Decreto Ejecutivo No 1647 en eL que se exceptuacutea de Los decretos 1406 y 1493 anteriores a Los ex empleados de las instituciones puacuteblicas que sean beneficiarios de Los Fondos de Jubilacioacuten Complementaria cuya pensioacuten no sea superior a un salario baacutesico unificado
bull El 15 de abril deL 2009 se emite el Decreto Ejecutivo No 1675 mediante el cual se reforma el decreto 1647 indicando que para el caso de los beneficiarios sentildeaLados en el decreto 1647 qu~ reciban maacutes de un salario baacutesico unificado el aporte patronal de las instituciones del Estado seraacute en el monto correspondiente a sufragar el 70 de la diferencia entre el vaLor de la pensioacuten jubilar complementaria y el salario baacutesico unificado Si la pensioacuten es superior a la canasta baacutesica el aporte estatal se limitaraacute al 70 de la diferencia entre eacutesta y salario baacutesico unificado
bullbull bullbull a
bull El21 de abril del 2009 se suscribe el Decreto Ejecutivo No 1684 en el que se establece que mientras la Ley no disponga lo contrario los Decretos No 1406 1493 1647 Y 1675 no son aplicables a todos aquellos fondos de jubilacioacuten que hubieren sido creados por Ley
Hasta el 31 de diciembre deL 2008 eL Fondo recibioacute como aporte de la ESPOL el 5 del sueldo baacutesico de cada docente beneficiario a y por cada empLeado y trabajador beneficiario el equivalente al sueldo baacutesico que estuvo vigente al 31 de diciembre del 2003 A partir del antildeo 2009 y hasta la fecha de este informe el Fondo nobulla ha recibido aportes por este concepto
bulla
30
bull bull bull bull
~ ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
)t Notas a los Estados Financierosbullti (Expresadas en doacutelares)
=shyL Eventos Entre el 31 de diciembre del 2009 y la fecha de preparacioacuten de este
subsecuentes informe (24 de junio del 2010) no se han producido eventos que eh opinioacuten de la Administracioacuten del Fondo pudieran tener un efecto importante sobre los estados financieros
bull ~
~
rt tt lt
ta a ~
a a ~
a 3 3 3 3 a a a a
31 ~
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bullbull
bull A Efectivo en
caja y bancos
B Inversiones
bull
bullbull
bull
bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares) i
Al 31 de diciembre del 2009 corresponde al saldo registrado en la cuenta corriente del Banco del Pacifico SA
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Bonos del Estado con vencimientos semestrales hasta diciembre del 2010
Banco de Guayaquil SA Poacuteliza de acumulacioacuten a 91 diacuteas con una tasa del 675 anual y con vencimiento el 8 de marzo del 2010
Poacuteliza de acumulacioacuten a 91 diacuteas con una tasa del 675 anual y con vencimiento el 11 de febrero del 2010
Poacuteliza de acumulacioacuten a 91 diacuteas plazo con una tasa del 675 anual y con vencimiento el 28 de enero del 2010
Poacuteliza de acumulacioacuten a 95 diacuteas con una tasa del 675 anual y con vencimiento el 8 de marzo de 2010
Banco Solidario SA Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa del 8 anual y con vencimiento el 9 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 95 diacuteas plazo con una tasa del 8 anual y con vencimiento el 11 de enero del 2010
Certificado de depoacutesito a 98 diacuteas plazo con una tasa del 8 anual y con vencimiento el 11 de enero del 2010
80740
223713
210413
165537
101763
411604
100000
75000
Pasan 1368770
2009
17
bull bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull
bull bull bull
bull bull ESPOL Fondo Complementariobull
Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31 200~
bullbull Vienen
bull Banco de MM Jaramillo Arteaga SA Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 4 de febrero del 2010
bullbull Certificado de depoacutesito a 110 diacuteas plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 25 de enero del 2010
Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una
bull
tasa del 680 anual y con vencimiento el 25 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento eL 10 de febrero del 2010
bull Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una
bull tasa deL 680 anual y con vencimiento el 2 de marzo deL 2010
bull Banco de Machala
bull Corresponde a un depoacutesito a plazo a 30 diacuteas con una tasa deL 450 anual y con vencimiento
bull el 6 de enero deL 2010
bull Banco Amazonas SA
Certificado de depoacutesito a 98 diacuteas pLazo con una tasa deL 750 anuaL y con vencimiento el1 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 100 diacuteas pLazo con una tasa del 750 anual y con vencimiento el 17 de febrero del 2010
bull
1368770
514195
207180
75000
60000
61062
132571
430000
209644
bull bull
Pasan 3058422bull 18
bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull bull bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares) bullbull Antildeo terminado en Diciembre 31 2009bull
Vienen 3058422
Certificado de depoacutesito a 98 diacuteas plazo con una tasa del 750 anual y con vencimiento el 17 de febrero del 2010 173248
Certificado de depoacutesito a 110 diacuteas plazo con una tasa del 790 anual y con vencimiento el 26 de enero del 2010 116743
Certificado de depoacutesito a 98 diacuteas plazo con una tasa del 750 anual y con vencimiento eL 22 de febrero del 2010 52174
Certificado de depoacutesito a 99 diacuteas plazo con una tasa del 790 anual y con vencimiento el 19 de enero del 2010 42603
Banco Unibanco SA Certificado de depoacutesito a 93 diacuteas pLazo con una tasa del 7 anuaL y con vencimiento el 10 de marzo del 2010 197432
Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa deL 7 anual y con vencimiento el 11 de febrero del 2010 158810
bull Certificado de depoacutesito a 94 diacuteas plazo con una
bull tasa del 7 anual y con vencimiento el 25 de marzo del 2010 103933
Certificado de depoacutesito a 108 diacuteas plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 18 de enero del 2010 103870bull- Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa deL 7 anuaL y con vencimiento el 18 de marzo del 2010 100000
bullbull Pasan 4107235
19
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerradp
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31
Vienen 4107235
Certificado de depoacutesito a 92 dias plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 25 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 94 dias plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 1 de abril del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 dias plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 4 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 97 dias plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 24 de marzo del 2010
Banco Procreacutedit SA Depoacutesito a plazo a 104 dias con una tasa del 680 anual y con vencimiento el 13 de enero del 2010
Banco Territorial SA Certificado de depoacutesito a 97 dias plazo con una tasa del 890 anual y con vencimiento el 1 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 dias plazo con una tasa del 890 anual y con vencimiento el 4 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 dias plazo con una tasa del 890 anual y con vencimiento el 4 de febrero del 2010
81513
53930
51922
50000
152616
115728
59822
45658
Pasan 4718424
2009
20
bull bull
=shyt ~
t
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
bullbullt
-
bull
bullbullbullbull
bullbull bullbull bullbullbull bullbull bullbull bullbull
bullbullbull bulllit
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31
Vienen
Banco Capital SA Certificado de depoacutesito a 105 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 1 de abril del 2010
Certificado de depoacutesito a 93 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 26 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 23 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 11 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con venci miento el 15 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 96 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 22 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 95 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 4 de enero del 2010
Certificado de depoacutesito a 107 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 20 de enero del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 6 de enero del 2010
Pasan 5807095
4718424
250000
208167
111951
111902
106126
86277
75594
75000
63654
2009
21
bull bull
bull
bullbullbullbull
bullbullbullbullbull
bullbullbull
bullbull 8
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
Vienen 5807095
Certificado de depoacutesito a 95 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 22 de marzo del 2010 54956
Banco del Pacifico SA Reepo a 5 dias con vencimiento el 04 de enero del 2010 con una tasa del 25 350000
bull 6212051
Menos provisioacuten por valuacioacuten de inversiones 1 208
bull 6210843
El movimiento de la provisioacuten por valuacioacuten de inversiones fue como sigue
bullbullbullbullbullbullbullbullbullbullbull
2009bull Saldo inicial 2924 Recuperaciones (1716)
Saldo final 1208
bull 22
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerradp
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
C Cartera de Un resumen de esta cuenta fue como sigue creacuteditos
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
Cartera de creacutedito a corto plazo Escuela Superior Politeacutecnica del Litoral (1 ) 6079 Trabajadores y obreros (2) 66170 Docentes (2) 39875
112124
Cartera de creacutedito a largo plazo Trabajadores (2) 6862190 Docentes (2) 4873412 Escuela Superior Politeacutecnica del Litoral (3) 400242 Caja de Ahorro Trabajadores (4) 23065 Asociacioacuten de Profesores de la ESPOL (APESPOL) (5) 8697 Jubilados (2) 8041 Docentes no participes 1911
12177558
12289682
El Fondo ha otorgado creacuteditos con una tasa del 11 de intereacutes anual
Mediante oficio No INSS-2006-457 del 14 de julio del 2006 la Superintendencia de Bancos y Seguros del Ecuador manifestoacute que los fondos previsionales cerrados estaacuten prohibidos de otorgar creacuteditos bajo cualquier modalidad a personas naturales o juriacutedicas que no sean participes del Fondo Asi tambieacuten dispone que en el caso de existir preacutestamos ya concedidos el Fondo deberaacute mantener los teacuterminos contractuales bajo los cuales fueron otorgados dichos creacuteditos hasta su recuperacioacuten total
Al 31 de diciembre del 2009 el Fondo no ha determinado provisioacuten para cartera incobrable
(1) Corresponde a preacutestamos otorgados a trabajadores y obreros a traveacutes de la ESPOL lt
23
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bullbull bullbull bullbull bulle
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
(2) Corresponde a preacutestamos otorgados a docentes personal=- administrativo y jubilado principalmente para adquisicioacuten de vivienda
(3) Corresponden a preacutestamos entregados a facultades y programas de la ESPOL e incluye principalmente preacutestamos al Instituto de Ciencias Humaniacutesticas y Econoacutemicas (lCHE) por 209275 y al Instituto de Ciencias Matemaacuteticas por 164073
(4) Preacutestamos entregados a la Caja de Ahorro de Trabajadores para que sean otorgados a los empleados administrativos relacionadqs a este organismo
(5) Preacutestamos entregados a la APESPOL (Asociacioacuten de profesores de la ESPOL) para que sean otorgados a sus docentes asociados
D Cuentas por Un resumen de esta cuenta fue como sigue cobrar
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
ESPOL (1 ) 209569 Bancos en liquidacioacuten (2) 82065 Intereses en inversiones 53274 Anticipo a proveedores 6870 Anticipo a empleados 37220 Otras 9151
398149 Menos provisioacuten acumulada para cuentas por
cobrar 82065
316084
bull (1 ) Corresponde a valores de hasta el antildeo 2008 pendientes de recibir de la ESPOL por aportaciones mensuales y cuotas de preacutestamos Estos valores son descontados por la ESPOL de los sueldos y pensiones mensuales personal docente y administrativo activo y jubilado
bullbulle
24
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
-E Inversiones
permanentes
F Cuentas por pagar
ESPOL Fondo Complementarioacute Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares) e
(2) Corresponde a una inversioacuten que se realizoacute en eL Fondo Visioacuten deL Banco Popular S A por 31706 Y un certificado financiero en el Previsora International Bank con un valor nominal de 49258 el cual fue recibido en mayo del 2000 como pago de deudas Actualmente estas instituciones financieras se encuentran en proceso de liquidacioacuten En el 2009 eL Fondo ha constituido una provisioacuten por la totalidad del vaLor de estas inversiones
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Diciembre 31 2009
Acciones-costo (1 ) 16000 Aportes para futuro aumento 72882 Valor patrimonial proporcional 1038
89920
(1 ) Corresponde aL 20 de participacioacuten en el capitaL de La compantildeia Meriza SA
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
ESPOL (1) Provisiones para remuneraciones Aporte por pagar retirados Valores por liquidar Cuentas por pagar caja ahorro Retenciones por pagar SRI Otras
233871 17981 13581 16491 6531 2105 6288
296848
(1) Incluye principalmente cuentas por pagar a Espol originadas por la liquidacioacuten efectuada de los bonos gLobal 2012 acogiendo lo descrito en la resolucioacuten adoptada por el Consejo Politeacutecnico el 19 de mayo del 2009 que indica lo siguiente
25
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
=shy(t
ESPOL Fondo Complementario
=shy Previsional Cerrado
=shyNotas a los Estados Financieros
bullbull=shy
(Expresadas en doacutelares)
bull El 14 de diciembre del 2000 la Espol realizoacute la compra de 536000 en bonos global 2012 que fueron distribuidos 201000 para el Fondo Malecoacuten y 335000 para el Fondo de Jubilacioacuten
bull bull El ex centro de prestaciones de servIcIos adquirioacute
igualmente bonos 2012 por 170000 con lo cual se totalizoacute un valor de 706000 que quedaron en custodia del Banco Central
bull El 22 de diciembre del 2004 se autorizoacute al Banco Central transferi r 201000 del total de bonos 2012 para que queden en custodia de Decevale quedando en custodia del Banco Central los restantes 505000
bull Con fecha 18 de mayo del 2006 el estado recomproacute a los tenedores el 5920 por cuyo concepto el Banco Central depositoacute en cuentas del Fondo de Jubilacioacuten el valor de 328976 correspondiente a 298960 del valor nominal y 30016 a intereses El depoacutesito recibido fue considerado como ingreso producto de la venta de las inversiones realizadas por el Fondo de Jubilacioacuten cuando solamente le correspondiacutea por concepto de capital 198320 Y la parte proporcional de los intereses equivalente a la participacioacuten en la propiedad de los bonos
bull Con fecha 14 de mayo del 2009 el rector de la Espol aceptoacute la invitacioacuten del Presidente de la Repuacuteblica del Ecuador para la venta del valor nominal de los 206040 con una rendicioacuten del 35 lo cual generoacute una peacuterdida de 133926 motivo por el cual el Fondo de Jubilacioacuten reconoce un gasto por rendicioacuten efectuada de bonos globales 2012 el valor de 88842 en funcioacuten de su proporcionalidad asiacute como 127300 de cuentas por pagar a Espolo
bull El valor reconocido como gasto difiere en 6017 debido a que este fue reconocido como tal en el antildeo 2006
26
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bullbullbullbullbull$
G Aportes
bullI
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Personal en Servicio Activo Docentes Administrativos
(1 ) 6201609 3165712
Jubilados Docentes Administrativos
(2) 977967 874318
Aportes ESPOL Docentes Administrativos
(3) 575013 389077
Aporte de Docentes retirados 84515
Aportes recibidos del proyecto Ancoacuten (4) 2000000
14268211
(1) Corresponde a los aportes acumulados realizados por el personal docente y administrativo que labora para la ESPOL los cuales se descuentan de sus sueldos mensuales y beneficios de acuerdo con lo que estipuLa el articulo 12 del estatuto del Fondo
(2) Corresponde a los aportes acumulados reaLizados por el personal docente y administrativo jubilado de la ESPOL los cuales se descuentan de sus pensiones jubilares mensuales y de sus beneficios de acuerdo con lo que estipula el articulo 12 del estatuto del Fondo
(3) Corresponde a los aportes que la ESPOL hace a favor del personal docente y administrativo activo de acuerdo con lo que estipula el articulo 12 del estatuto del Fondo
2009
27
bull bull bull bull
t
=shy ESPOL Fondo Com plementario
=shy=shyt ~
=shy
bullbull =shy
=shy
bullbullbullbullbull
bullbull
bullbullbullbull
bullbullbull
bullbull =shy
H Rendimientos acumulados
l Intereses ganados
J Pago de pensiones a jubilados
bull
Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
(4) Corresponde a aportes recibidos del Proyecto Ancoacuten que la ESPOL ejecuta en la peniacutensula de Santa Elena este aporte no se distribuye entre sus participes y tienen como propoacutesito fortalecer actuarialmente al Fondo Este aporte se concedioacute hasta el periodo 2007 de acuerdo a la Resolucioacuten No 03-12-351 del 29 de diciembre del 2003 emitida por Consejo Politeacutecnico de la ESPOL
Corresponde al exceso de los ingresos sobre los gastos que se han obtenido desde hace varios periodos Estos rendimientos son distribuidos anualmente en la cuenta contable de cada partiacutecipe del Fondo en base a su porcentaje de participacioacuten
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Cartera de creacutedito 1208316 Inversiones 439877
1648193
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Personal docente 487184 PersonaL administrativo 348159
835343
2009
2009
28
bull bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull bull bull bull bull
8
bull ~
=shy~
8
bull ~
--bullbull
bullbullbull
K Aportes Espol
bullla
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
El 7 de diciembre del 2009 se suscribe el Decreto Ejecutivo N 172 en eL que se estabLece que Los ex servidores puacutebLicos o jubilados de las entidades del sector puacuteblico que hasta el 31 de diciembre de 2008 venian percibiendo una pensioacuten jubilar ya sea de los fondos privados de jubilacioacuten complementaria o de cesantiacutea bajo cualquier denominacioacuten que eacutestos tuvieren o directamente del presupuesto institucional pasaraacuten a percibir una transferencia mensual directa unilateral y vitalicia con fines de asistencia social y solidaria en adelante transferencia solidaria con cargo a su respectivo presupuesto institucional o Presupuesto General del Estado de ser el caso en los montos y con lasmiddot limitaciones establecidos en este Decreto Este Decreto tiene vigencia a partir del 1 de enero del 2009
Para el caso de las pensiones que no superaban un salario baacutesico unificado se reconoceraacute el 100 de dicha pensioacuten jubilar
Para aquellas pensiones jubilares superiores a un salario baacutesico unificado e inferiores a una canasta baacutesica familiar la transferencia solidaria seraacute el valor equivalente a un salario baacutesico unificado maacutes el monto correspondiente al 70 de la diferencia entre el valor de la pensioacuten jubilar y el salario baacutesico unificado
En los casos que la pensioacuten jubilar supere la canasta baacutesica familiar la transferencia solidaria se limitaraacute a un salario baacutesico unificado maacutes el 70 de la diferencia entre la canasta baacutesica familiar y el salario baacutesico unificado
Al 31 de diciembre deL 2009 Espol Fondo Complementario Previsional Cerrado ha determinado 286629 por concepto de la transferencia solidaria estipulada en el decreto 172 la misma que hasta la fecha de este informe no ha sido registrada contablemente
bull El 24 de octubre del 2008 se suscribe el Decreto Ejecutivo No 1406 en el que se indica que a partir del 1 de enero del 2009 no se egresaraacute a titulo alguno recursos del Presupuesto General del Estado destinados a financiar Fondos de Jubilacioacuten Patronal de entidades del sector puacuteblico
29
bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull bull
bull ~
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Finanderos
(Expresadas en doacutelares)
bull bull bull El 19 de diciembre deL 2008 se emite eL Decreto Ejecutivo No
1493 en eL que se reforma eL decreto 1406 especificando que bull no se egresaraacute recursos del Presupuesto GeneraL del Estado destinados a financiar Fondos Privados de Jubilacioacuten CompLementaria bajo cuaLquier nombre o denominacioacuten de entidades deL sector puacuteblico
bull EL 25 de marzo del 2009 se pubLica eL Decreto Ejecutivo No 1647 en eL que se exceptuacutea de Los decretos 1406 y 1493 anteriores a Los ex empleados de las instituciones puacuteblicas que sean beneficiarios de Los Fondos de Jubilacioacuten Complementaria cuya pensioacuten no sea superior a un salario baacutesico unificado
bull El 15 de abril deL 2009 se emite el Decreto Ejecutivo No 1675 mediante el cual se reforma el decreto 1647 indicando que para el caso de los beneficiarios sentildeaLados en el decreto 1647 qu~ reciban maacutes de un salario baacutesico unificado el aporte patronal de las instituciones del Estado seraacute en el monto correspondiente a sufragar el 70 de la diferencia entre el vaLor de la pensioacuten jubilar complementaria y el salario baacutesico unificado Si la pensioacuten es superior a la canasta baacutesica el aporte estatal se limitaraacute al 70 de la diferencia entre eacutesta y salario baacutesico unificado
bullbull bullbull a
bull El21 de abril del 2009 se suscribe el Decreto Ejecutivo No 1684 en el que se establece que mientras la Ley no disponga lo contrario los Decretos No 1406 1493 1647 Y 1675 no son aplicables a todos aquellos fondos de jubilacioacuten que hubieren sido creados por Ley
Hasta el 31 de diciembre deL 2008 eL Fondo recibioacute como aporte de la ESPOL el 5 del sueldo baacutesico de cada docente beneficiario a y por cada empLeado y trabajador beneficiario el equivalente al sueldo baacutesico que estuvo vigente al 31 de diciembre del 2003 A partir del antildeo 2009 y hasta la fecha de este informe el Fondo nobulla ha recibido aportes por este concepto
bulla
30
bull bull bull bull
~ ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
)t Notas a los Estados Financierosbullti (Expresadas en doacutelares)
=shyL Eventos Entre el 31 de diciembre del 2009 y la fecha de preparacioacuten de este
subsecuentes informe (24 de junio del 2010) no se han producido eventos que eh opinioacuten de la Administracioacuten del Fondo pudieran tener un efecto importante sobre los estados financieros
bull ~
~
rt tt lt
ta a ~
a a ~
a 3 3 3 3 a a a a
31 ~
bull bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull
bull bull bull
bull bull ESPOL Fondo Complementariobull
Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31 200~
bullbull Vienen
bull Banco de MM Jaramillo Arteaga SA Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 4 de febrero del 2010
bullbull Certificado de depoacutesito a 110 diacuteas plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 25 de enero del 2010
Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una
bull
tasa del 680 anual y con vencimiento el 25 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento eL 10 de febrero del 2010
bull Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una
bull tasa deL 680 anual y con vencimiento el 2 de marzo deL 2010
bull Banco de Machala
bull Corresponde a un depoacutesito a plazo a 30 diacuteas con una tasa deL 450 anual y con vencimiento
bull el 6 de enero deL 2010
bull Banco Amazonas SA
Certificado de depoacutesito a 98 diacuteas pLazo con una tasa deL 750 anuaL y con vencimiento el1 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 100 diacuteas pLazo con una tasa del 750 anual y con vencimiento el 17 de febrero del 2010
bull
1368770
514195
207180
75000
60000
61062
132571
430000
209644
bull bull
Pasan 3058422bull 18
bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull bull bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares) bullbull Antildeo terminado en Diciembre 31 2009bull
Vienen 3058422
Certificado de depoacutesito a 98 diacuteas plazo con una tasa del 750 anual y con vencimiento el 17 de febrero del 2010 173248
Certificado de depoacutesito a 110 diacuteas plazo con una tasa del 790 anual y con vencimiento el 26 de enero del 2010 116743
Certificado de depoacutesito a 98 diacuteas plazo con una tasa del 750 anual y con vencimiento eL 22 de febrero del 2010 52174
Certificado de depoacutesito a 99 diacuteas plazo con una tasa del 790 anual y con vencimiento el 19 de enero del 2010 42603
Banco Unibanco SA Certificado de depoacutesito a 93 diacuteas pLazo con una tasa del 7 anuaL y con vencimiento el 10 de marzo del 2010 197432
Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa deL 7 anual y con vencimiento el 11 de febrero del 2010 158810
bull Certificado de depoacutesito a 94 diacuteas plazo con una
bull tasa del 7 anual y con vencimiento el 25 de marzo del 2010 103933
Certificado de depoacutesito a 108 diacuteas plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 18 de enero del 2010 103870bull- Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa deL 7 anuaL y con vencimiento el 18 de marzo del 2010 100000
bullbull Pasan 4107235
19
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerradp
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31
Vienen 4107235
Certificado de depoacutesito a 92 dias plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 25 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 94 dias plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 1 de abril del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 dias plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 4 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 97 dias plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 24 de marzo del 2010
Banco Procreacutedit SA Depoacutesito a plazo a 104 dias con una tasa del 680 anual y con vencimiento el 13 de enero del 2010
Banco Territorial SA Certificado de depoacutesito a 97 dias plazo con una tasa del 890 anual y con vencimiento el 1 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 dias plazo con una tasa del 890 anual y con vencimiento el 4 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 dias plazo con una tasa del 890 anual y con vencimiento el 4 de febrero del 2010
81513
53930
51922
50000
152616
115728
59822
45658
Pasan 4718424
2009
20
bull bull
=shyt ~
t
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
bullbullt
-
bull
bullbullbullbull
bullbull bullbull bullbullbull bullbull bullbull bullbull
bullbullbull bulllit
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31
Vienen
Banco Capital SA Certificado de depoacutesito a 105 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 1 de abril del 2010
Certificado de depoacutesito a 93 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 26 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 23 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 11 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con venci miento el 15 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 96 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 22 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 95 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 4 de enero del 2010
Certificado de depoacutesito a 107 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 20 de enero del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 6 de enero del 2010
Pasan 5807095
4718424
250000
208167
111951
111902
106126
86277
75594
75000
63654
2009
21
bull bull
bull
bullbullbullbull
bullbullbullbullbull
bullbullbull
bullbull 8
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
Vienen 5807095
Certificado de depoacutesito a 95 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 22 de marzo del 2010 54956
Banco del Pacifico SA Reepo a 5 dias con vencimiento el 04 de enero del 2010 con una tasa del 25 350000
bull 6212051
Menos provisioacuten por valuacioacuten de inversiones 1 208
bull 6210843
El movimiento de la provisioacuten por valuacioacuten de inversiones fue como sigue
bullbullbullbullbullbullbullbullbullbullbull
2009bull Saldo inicial 2924 Recuperaciones (1716)
Saldo final 1208
bull 22
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerradp
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
C Cartera de Un resumen de esta cuenta fue como sigue creacuteditos
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
Cartera de creacutedito a corto plazo Escuela Superior Politeacutecnica del Litoral (1 ) 6079 Trabajadores y obreros (2) 66170 Docentes (2) 39875
112124
Cartera de creacutedito a largo plazo Trabajadores (2) 6862190 Docentes (2) 4873412 Escuela Superior Politeacutecnica del Litoral (3) 400242 Caja de Ahorro Trabajadores (4) 23065 Asociacioacuten de Profesores de la ESPOL (APESPOL) (5) 8697 Jubilados (2) 8041 Docentes no participes 1911
12177558
12289682
El Fondo ha otorgado creacuteditos con una tasa del 11 de intereacutes anual
Mediante oficio No INSS-2006-457 del 14 de julio del 2006 la Superintendencia de Bancos y Seguros del Ecuador manifestoacute que los fondos previsionales cerrados estaacuten prohibidos de otorgar creacuteditos bajo cualquier modalidad a personas naturales o juriacutedicas que no sean participes del Fondo Asi tambieacuten dispone que en el caso de existir preacutestamos ya concedidos el Fondo deberaacute mantener los teacuterminos contractuales bajo los cuales fueron otorgados dichos creacuteditos hasta su recuperacioacuten total
Al 31 de diciembre del 2009 el Fondo no ha determinado provisioacuten para cartera incobrable
(1) Corresponde a preacutestamos otorgados a trabajadores y obreros a traveacutes de la ESPOL lt
23
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bullbull bullbull bullbull bulle
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
(2) Corresponde a preacutestamos otorgados a docentes personal=- administrativo y jubilado principalmente para adquisicioacuten de vivienda
(3) Corresponden a preacutestamos entregados a facultades y programas de la ESPOL e incluye principalmente preacutestamos al Instituto de Ciencias Humaniacutesticas y Econoacutemicas (lCHE) por 209275 y al Instituto de Ciencias Matemaacuteticas por 164073
(4) Preacutestamos entregados a la Caja de Ahorro de Trabajadores para que sean otorgados a los empleados administrativos relacionadqs a este organismo
(5) Preacutestamos entregados a la APESPOL (Asociacioacuten de profesores de la ESPOL) para que sean otorgados a sus docentes asociados
D Cuentas por Un resumen de esta cuenta fue como sigue cobrar
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
ESPOL (1 ) 209569 Bancos en liquidacioacuten (2) 82065 Intereses en inversiones 53274 Anticipo a proveedores 6870 Anticipo a empleados 37220 Otras 9151
398149 Menos provisioacuten acumulada para cuentas por
cobrar 82065
316084
bull (1 ) Corresponde a valores de hasta el antildeo 2008 pendientes de recibir de la ESPOL por aportaciones mensuales y cuotas de preacutestamos Estos valores son descontados por la ESPOL de los sueldos y pensiones mensuales personal docente y administrativo activo y jubilado
bullbulle
24
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
-E Inversiones
permanentes
F Cuentas por pagar
ESPOL Fondo Complementarioacute Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares) e
(2) Corresponde a una inversioacuten que se realizoacute en eL Fondo Visioacuten deL Banco Popular S A por 31706 Y un certificado financiero en el Previsora International Bank con un valor nominal de 49258 el cual fue recibido en mayo del 2000 como pago de deudas Actualmente estas instituciones financieras se encuentran en proceso de liquidacioacuten En el 2009 eL Fondo ha constituido una provisioacuten por la totalidad del vaLor de estas inversiones
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Diciembre 31 2009
Acciones-costo (1 ) 16000 Aportes para futuro aumento 72882 Valor patrimonial proporcional 1038
89920
(1 ) Corresponde aL 20 de participacioacuten en el capitaL de La compantildeia Meriza SA
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
ESPOL (1) Provisiones para remuneraciones Aporte por pagar retirados Valores por liquidar Cuentas por pagar caja ahorro Retenciones por pagar SRI Otras
233871 17981 13581 16491 6531 2105 6288
296848
(1) Incluye principalmente cuentas por pagar a Espol originadas por la liquidacioacuten efectuada de los bonos gLobal 2012 acogiendo lo descrito en la resolucioacuten adoptada por el Consejo Politeacutecnico el 19 de mayo del 2009 que indica lo siguiente
25
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
=shy(t
ESPOL Fondo Complementario
=shy Previsional Cerrado
=shyNotas a los Estados Financieros
bullbull=shy
(Expresadas en doacutelares)
bull El 14 de diciembre del 2000 la Espol realizoacute la compra de 536000 en bonos global 2012 que fueron distribuidos 201000 para el Fondo Malecoacuten y 335000 para el Fondo de Jubilacioacuten
bull bull El ex centro de prestaciones de servIcIos adquirioacute
igualmente bonos 2012 por 170000 con lo cual se totalizoacute un valor de 706000 que quedaron en custodia del Banco Central
bull El 22 de diciembre del 2004 se autorizoacute al Banco Central transferi r 201000 del total de bonos 2012 para que queden en custodia de Decevale quedando en custodia del Banco Central los restantes 505000
bull Con fecha 18 de mayo del 2006 el estado recomproacute a los tenedores el 5920 por cuyo concepto el Banco Central depositoacute en cuentas del Fondo de Jubilacioacuten el valor de 328976 correspondiente a 298960 del valor nominal y 30016 a intereses El depoacutesito recibido fue considerado como ingreso producto de la venta de las inversiones realizadas por el Fondo de Jubilacioacuten cuando solamente le correspondiacutea por concepto de capital 198320 Y la parte proporcional de los intereses equivalente a la participacioacuten en la propiedad de los bonos
bull Con fecha 14 de mayo del 2009 el rector de la Espol aceptoacute la invitacioacuten del Presidente de la Repuacuteblica del Ecuador para la venta del valor nominal de los 206040 con una rendicioacuten del 35 lo cual generoacute una peacuterdida de 133926 motivo por el cual el Fondo de Jubilacioacuten reconoce un gasto por rendicioacuten efectuada de bonos globales 2012 el valor de 88842 en funcioacuten de su proporcionalidad asiacute como 127300 de cuentas por pagar a Espolo
bull El valor reconocido como gasto difiere en 6017 debido a que este fue reconocido como tal en el antildeo 2006
26
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bullbullbullbullbull$
G Aportes
bullI
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Personal en Servicio Activo Docentes Administrativos
(1 ) 6201609 3165712
Jubilados Docentes Administrativos
(2) 977967 874318
Aportes ESPOL Docentes Administrativos
(3) 575013 389077
Aporte de Docentes retirados 84515
Aportes recibidos del proyecto Ancoacuten (4) 2000000
14268211
(1) Corresponde a los aportes acumulados realizados por el personal docente y administrativo que labora para la ESPOL los cuales se descuentan de sus sueldos mensuales y beneficios de acuerdo con lo que estipuLa el articulo 12 del estatuto del Fondo
(2) Corresponde a los aportes acumulados reaLizados por el personal docente y administrativo jubilado de la ESPOL los cuales se descuentan de sus pensiones jubilares mensuales y de sus beneficios de acuerdo con lo que estipula el articulo 12 del estatuto del Fondo
(3) Corresponde a los aportes que la ESPOL hace a favor del personal docente y administrativo activo de acuerdo con lo que estipula el articulo 12 del estatuto del Fondo
2009
27
bull bull bull bull
t
=shy ESPOL Fondo Com plementario
=shy=shyt ~
=shy
bullbull =shy
=shy
bullbullbullbullbull
bullbull
bullbullbullbull
bullbullbull
bullbull =shy
H Rendimientos acumulados
l Intereses ganados
J Pago de pensiones a jubilados
bull
Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
(4) Corresponde a aportes recibidos del Proyecto Ancoacuten que la ESPOL ejecuta en la peniacutensula de Santa Elena este aporte no se distribuye entre sus participes y tienen como propoacutesito fortalecer actuarialmente al Fondo Este aporte se concedioacute hasta el periodo 2007 de acuerdo a la Resolucioacuten No 03-12-351 del 29 de diciembre del 2003 emitida por Consejo Politeacutecnico de la ESPOL
Corresponde al exceso de los ingresos sobre los gastos que se han obtenido desde hace varios periodos Estos rendimientos son distribuidos anualmente en la cuenta contable de cada partiacutecipe del Fondo en base a su porcentaje de participacioacuten
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Cartera de creacutedito 1208316 Inversiones 439877
1648193
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Personal docente 487184 PersonaL administrativo 348159
835343
2009
2009
28
bull bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull bull bull bull bull
8
bull ~
=shy~
8
bull ~
--bullbull
bullbullbull
K Aportes Espol
bullla
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
El 7 de diciembre del 2009 se suscribe el Decreto Ejecutivo N 172 en eL que se estabLece que Los ex servidores puacutebLicos o jubilados de las entidades del sector puacuteblico que hasta el 31 de diciembre de 2008 venian percibiendo una pensioacuten jubilar ya sea de los fondos privados de jubilacioacuten complementaria o de cesantiacutea bajo cualquier denominacioacuten que eacutestos tuvieren o directamente del presupuesto institucional pasaraacuten a percibir una transferencia mensual directa unilateral y vitalicia con fines de asistencia social y solidaria en adelante transferencia solidaria con cargo a su respectivo presupuesto institucional o Presupuesto General del Estado de ser el caso en los montos y con lasmiddot limitaciones establecidos en este Decreto Este Decreto tiene vigencia a partir del 1 de enero del 2009
Para el caso de las pensiones que no superaban un salario baacutesico unificado se reconoceraacute el 100 de dicha pensioacuten jubilar
Para aquellas pensiones jubilares superiores a un salario baacutesico unificado e inferiores a una canasta baacutesica familiar la transferencia solidaria seraacute el valor equivalente a un salario baacutesico unificado maacutes el monto correspondiente al 70 de la diferencia entre el valor de la pensioacuten jubilar y el salario baacutesico unificado
En los casos que la pensioacuten jubilar supere la canasta baacutesica familiar la transferencia solidaria se limitaraacute a un salario baacutesico unificado maacutes el 70 de la diferencia entre la canasta baacutesica familiar y el salario baacutesico unificado
Al 31 de diciembre deL 2009 Espol Fondo Complementario Previsional Cerrado ha determinado 286629 por concepto de la transferencia solidaria estipulada en el decreto 172 la misma que hasta la fecha de este informe no ha sido registrada contablemente
bull El 24 de octubre del 2008 se suscribe el Decreto Ejecutivo No 1406 en el que se indica que a partir del 1 de enero del 2009 no se egresaraacute a titulo alguno recursos del Presupuesto General del Estado destinados a financiar Fondos de Jubilacioacuten Patronal de entidades del sector puacuteblico
29
bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull bull
bull ~
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Finanderos
(Expresadas en doacutelares)
bull bull bull El 19 de diciembre deL 2008 se emite eL Decreto Ejecutivo No
1493 en eL que se reforma eL decreto 1406 especificando que bull no se egresaraacute recursos del Presupuesto GeneraL del Estado destinados a financiar Fondos Privados de Jubilacioacuten CompLementaria bajo cuaLquier nombre o denominacioacuten de entidades deL sector puacuteblico
bull EL 25 de marzo del 2009 se pubLica eL Decreto Ejecutivo No 1647 en eL que se exceptuacutea de Los decretos 1406 y 1493 anteriores a Los ex empleados de las instituciones puacuteblicas que sean beneficiarios de Los Fondos de Jubilacioacuten Complementaria cuya pensioacuten no sea superior a un salario baacutesico unificado
bull El 15 de abril deL 2009 se emite el Decreto Ejecutivo No 1675 mediante el cual se reforma el decreto 1647 indicando que para el caso de los beneficiarios sentildeaLados en el decreto 1647 qu~ reciban maacutes de un salario baacutesico unificado el aporte patronal de las instituciones del Estado seraacute en el monto correspondiente a sufragar el 70 de la diferencia entre el vaLor de la pensioacuten jubilar complementaria y el salario baacutesico unificado Si la pensioacuten es superior a la canasta baacutesica el aporte estatal se limitaraacute al 70 de la diferencia entre eacutesta y salario baacutesico unificado
bullbull bullbull a
bull El21 de abril del 2009 se suscribe el Decreto Ejecutivo No 1684 en el que se establece que mientras la Ley no disponga lo contrario los Decretos No 1406 1493 1647 Y 1675 no son aplicables a todos aquellos fondos de jubilacioacuten que hubieren sido creados por Ley
Hasta el 31 de diciembre deL 2008 eL Fondo recibioacute como aporte de la ESPOL el 5 del sueldo baacutesico de cada docente beneficiario a y por cada empLeado y trabajador beneficiario el equivalente al sueldo baacutesico que estuvo vigente al 31 de diciembre del 2003 A partir del antildeo 2009 y hasta la fecha de este informe el Fondo nobulla ha recibido aportes por este concepto
bulla
30
bull bull bull bull
~ ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
)t Notas a los Estados Financierosbullti (Expresadas en doacutelares)
=shyL Eventos Entre el 31 de diciembre del 2009 y la fecha de preparacioacuten de este
subsecuentes informe (24 de junio del 2010) no se han producido eventos que eh opinioacuten de la Administracioacuten del Fondo pudieran tener un efecto importante sobre los estados financieros
bull ~
~
rt tt lt
ta a ~
a a ~
a 3 3 3 3 a a a a
31 ~
bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull bull bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares) bullbull Antildeo terminado en Diciembre 31 2009bull
Vienen 3058422
Certificado de depoacutesito a 98 diacuteas plazo con una tasa del 750 anual y con vencimiento el 17 de febrero del 2010 173248
Certificado de depoacutesito a 110 diacuteas plazo con una tasa del 790 anual y con vencimiento el 26 de enero del 2010 116743
Certificado de depoacutesito a 98 diacuteas plazo con una tasa del 750 anual y con vencimiento eL 22 de febrero del 2010 52174
Certificado de depoacutesito a 99 diacuteas plazo con una tasa del 790 anual y con vencimiento el 19 de enero del 2010 42603
Banco Unibanco SA Certificado de depoacutesito a 93 diacuteas pLazo con una tasa del 7 anuaL y con vencimiento el 10 de marzo del 2010 197432
Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa deL 7 anual y con vencimiento el 11 de febrero del 2010 158810
bull Certificado de depoacutesito a 94 diacuteas plazo con una
bull tasa del 7 anual y con vencimiento el 25 de marzo del 2010 103933
Certificado de depoacutesito a 108 diacuteas plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 18 de enero del 2010 103870bull- Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa deL 7 anuaL y con vencimiento el 18 de marzo del 2010 100000
bullbull Pasan 4107235
19
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerradp
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31
Vienen 4107235
Certificado de depoacutesito a 92 dias plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 25 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 94 dias plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 1 de abril del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 dias plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 4 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 97 dias plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 24 de marzo del 2010
Banco Procreacutedit SA Depoacutesito a plazo a 104 dias con una tasa del 680 anual y con vencimiento el 13 de enero del 2010
Banco Territorial SA Certificado de depoacutesito a 97 dias plazo con una tasa del 890 anual y con vencimiento el 1 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 dias plazo con una tasa del 890 anual y con vencimiento el 4 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 dias plazo con una tasa del 890 anual y con vencimiento el 4 de febrero del 2010
81513
53930
51922
50000
152616
115728
59822
45658
Pasan 4718424
2009
20
bull bull
=shyt ~
t
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
bullbullt
-
bull
bullbullbullbull
bullbull bullbull bullbullbull bullbull bullbull bullbull
bullbullbull bulllit
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31
Vienen
Banco Capital SA Certificado de depoacutesito a 105 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 1 de abril del 2010
Certificado de depoacutesito a 93 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 26 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 23 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 11 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con venci miento el 15 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 96 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 22 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 95 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 4 de enero del 2010
Certificado de depoacutesito a 107 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 20 de enero del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 6 de enero del 2010
Pasan 5807095
4718424
250000
208167
111951
111902
106126
86277
75594
75000
63654
2009
21
bull bull
bull
bullbullbullbull
bullbullbullbullbull
bullbullbull
bullbull 8
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
Vienen 5807095
Certificado de depoacutesito a 95 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 22 de marzo del 2010 54956
Banco del Pacifico SA Reepo a 5 dias con vencimiento el 04 de enero del 2010 con una tasa del 25 350000
bull 6212051
Menos provisioacuten por valuacioacuten de inversiones 1 208
bull 6210843
El movimiento de la provisioacuten por valuacioacuten de inversiones fue como sigue
bullbullbullbullbullbullbullbullbullbullbull
2009bull Saldo inicial 2924 Recuperaciones (1716)
Saldo final 1208
bull 22
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerradp
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
C Cartera de Un resumen de esta cuenta fue como sigue creacuteditos
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
Cartera de creacutedito a corto plazo Escuela Superior Politeacutecnica del Litoral (1 ) 6079 Trabajadores y obreros (2) 66170 Docentes (2) 39875
112124
Cartera de creacutedito a largo plazo Trabajadores (2) 6862190 Docentes (2) 4873412 Escuela Superior Politeacutecnica del Litoral (3) 400242 Caja de Ahorro Trabajadores (4) 23065 Asociacioacuten de Profesores de la ESPOL (APESPOL) (5) 8697 Jubilados (2) 8041 Docentes no participes 1911
12177558
12289682
El Fondo ha otorgado creacuteditos con una tasa del 11 de intereacutes anual
Mediante oficio No INSS-2006-457 del 14 de julio del 2006 la Superintendencia de Bancos y Seguros del Ecuador manifestoacute que los fondos previsionales cerrados estaacuten prohibidos de otorgar creacuteditos bajo cualquier modalidad a personas naturales o juriacutedicas que no sean participes del Fondo Asi tambieacuten dispone que en el caso de existir preacutestamos ya concedidos el Fondo deberaacute mantener los teacuterminos contractuales bajo los cuales fueron otorgados dichos creacuteditos hasta su recuperacioacuten total
Al 31 de diciembre del 2009 el Fondo no ha determinado provisioacuten para cartera incobrable
(1) Corresponde a preacutestamos otorgados a trabajadores y obreros a traveacutes de la ESPOL lt
23
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bullbull bullbull bullbull bulle
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
(2) Corresponde a preacutestamos otorgados a docentes personal=- administrativo y jubilado principalmente para adquisicioacuten de vivienda
(3) Corresponden a preacutestamos entregados a facultades y programas de la ESPOL e incluye principalmente preacutestamos al Instituto de Ciencias Humaniacutesticas y Econoacutemicas (lCHE) por 209275 y al Instituto de Ciencias Matemaacuteticas por 164073
(4) Preacutestamos entregados a la Caja de Ahorro de Trabajadores para que sean otorgados a los empleados administrativos relacionadqs a este organismo
(5) Preacutestamos entregados a la APESPOL (Asociacioacuten de profesores de la ESPOL) para que sean otorgados a sus docentes asociados
D Cuentas por Un resumen de esta cuenta fue como sigue cobrar
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
ESPOL (1 ) 209569 Bancos en liquidacioacuten (2) 82065 Intereses en inversiones 53274 Anticipo a proveedores 6870 Anticipo a empleados 37220 Otras 9151
398149 Menos provisioacuten acumulada para cuentas por
cobrar 82065
316084
bull (1 ) Corresponde a valores de hasta el antildeo 2008 pendientes de recibir de la ESPOL por aportaciones mensuales y cuotas de preacutestamos Estos valores son descontados por la ESPOL de los sueldos y pensiones mensuales personal docente y administrativo activo y jubilado
bullbulle
24
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
-E Inversiones
permanentes
F Cuentas por pagar
ESPOL Fondo Complementarioacute Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares) e
(2) Corresponde a una inversioacuten que se realizoacute en eL Fondo Visioacuten deL Banco Popular S A por 31706 Y un certificado financiero en el Previsora International Bank con un valor nominal de 49258 el cual fue recibido en mayo del 2000 como pago de deudas Actualmente estas instituciones financieras se encuentran en proceso de liquidacioacuten En el 2009 eL Fondo ha constituido una provisioacuten por la totalidad del vaLor de estas inversiones
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Diciembre 31 2009
Acciones-costo (1 ) 16000 Aportes para futuro aumento 72882 Valor patrimonial proporcional 1038
89920
(1 ) Corresponde aL 20 de participacioacuten en el capitaL de La compantildeia Meriza SA
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
ESPOL (1) Provisiones para remuneraciones Aporte por pagar retirados Valores por liquidar Cuentas por pagar caja ahorro Retenciones por pagar SRI Otras
233871 17981 13581 16491 6531 2105 6288
296848
(1) Incluye principalmente cuentas por pagar a Espol originadas por la liquidacioacuten efectuada de los bonos gLobal 2012 acogiendo lo descrito en la resolucioacuten adoptada por el Consejo Politeacutecnico el 19 de mayo del 2009 que indica lo siguiente
25
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
=shy(t
ESPOL Fondo Complementario
=shy Previsional Cerrado
=shyNotas a los Estados Financieros
bullbull=shy
(Expresadas en doacutelares)
bull El 14 de diciembre del 2000 la Espol realizoacute la compra de 536000 en bonos global 2012 que fueron distribuidos 201000 para el Fondo Malecoacuten y 335000 para el Fondo de Jubilacioacuten
bull bull El ex centro de prestaciones de servIcIos adquirioacute
igualmente bonos 2012 por 170000 con lo cual se totalizoacute un valor de 706000 que quedaron en custodia del Banco Central
bull El 22 de diciembre del 2004 se autorizoacute al Banco Central transferi r 201000 del total de bonos 2012 para que queden en custodia de Decevale quedando en custodia del Banco Central los restantes 505000
bull Con fecha 18 de mayo del 2006 el estado recomproacute a los tenedores el 5920 por cuyo concepto el Banco Central depositoacute en cuentas del Fondo de Jubilacioacuten el valor de 328976 correspondiente a 298960 del valor nominal y 30016 a intereses El depoacutesito recibido fue considerado como ingreso producto de la venta de las inversiones realizadas por el Fondo de Jubilacioacuten cuando solamente le correspondiacutea por concepto de capital 198320 Y la parte proporcional de los intereses equivalente a la participacioacuten en la propiedad de los bonos
bull Con fecha 14 de mayo del 2009 el rector de la Espol aceptoacute la invitacioacuten del Presidente de la Repuacuteblica del Ecuador para la venta del valor nominal de los 206040 con una rendicioacuten del 35 lo cual generoacute una peacuterdida de 133926 motivo por el cual el Fondo de Jubilacioacuten reconoce un gasto por rendicioacuten efectuada de bonos globales 2012 el valor de 88842 en funcioacuten de su proporcionalidad asiacute como 127300 de cuentas por pagar a Espolo
bull El valor reconocido como gasto difiere en 6017 debido a que este fue reconocido como tal en el antildeo 2006
26
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bullbullbullbullbull$
G Aportes
bullI
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Personal en Servicio Activo Docentes Administrativos
(1 ) 6201609 3165712
Jubilados Docentes Administrativos
(2) 977967 874318
Aportes ESPOL Docentes Administrativos
(3) 575013 389077
Aporte de Docentes retirados 84515
Aportes recibidos del proyecto Ancoacuten (4) 2000000
14268211
(1) Corresponde a los aportes acumulados realizados por el personal docente y administrativo que labora para la ESPOL los cuales se descuentan de sus sueldos mensuales y beneficios de acuerdo con lo que estipuLa el articulo 12 del estatuto del Fondo
(2) Corresponde a los aportes acumulados reaLizados por el personal docente y administrativo jubilado de la ESPOL los cuales se descuentan de sus pensiones jubilares mensuales y de sus beneficios de acuerdo con lo que estipula el articulo 12 del estatuto del Fondo
(3) Corresponde a los aportes que la ESPOL hace a favor del personal docente y administrativo activo de acuerdo con lo que estipula el articulo 12 del estatuto del Fondo
2009
27
bull bull bull bull
t
=shy ESPOL Fondo Com plementario
=shy=shyt ~
=shy
bullbull =shy
=shy
bullbullbullbullbull
bullbull
bullbullbullbull
bullbullbull
bullbull =shy
H Rendimientos acumulados
l Intereses ganados
J Pago de pensiones a jubilados
bull
Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
(4) Corresponde a aportes recibidos del Proyecto Ancoacuten que la ESPOL ejecuta en la peniacutensula de Santa Elena este aporte no se distribuye entre sus participes y tienen como propoacutesito fortalecer actuarialmente al Fondo Este aporte se concedioacute hasta el periodo 2007 de acuerdo a la Resolucioacuten No 03-12-351 del 29 de diciembre del 2003 emitida por Consejo Politeacutecnico de la ESPOL
Corresponde al exceso de los ingresos sobre los gastos que se han obtenido desde hace varios periodos Estos rendimientos son distribuidos anualmente en la cuenta contable de cada partiacutecipe del Fondo en base a su porcentaje de participacioacuten
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Cartera de creacutedito 1208316 Inversiones 439877
1648193
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Personal docente 487184 PersonaL administrativo 348159
835343
2009
2009
28
bull bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull bull bull bull bull
8
bull ~
=shy~
8
bull ~
--bullbull
bullbullbull
K Aportes Espol
bullla
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
El 7 de diciembre del 2009 se suscribe el Decreto Ejecutivo N 172 en eL que se estabLece que Los ex servidores puacutebLicos o jubilados de las entidades del sector puacuteblico que hasta el 31 de diciembre de 2008 venian percibiendo una pensioacuten jubilar ya sea de los fondos privados de jubilacioacuten complementaria o de cesantiacutea bajo cualquier denominacioacuten que eacutestos tuvieren o directamente del presupuesto institucional pasaraacuten a percibir una transferencia mensual directa unilateral y vitalicia con fines de asistencia social y solidaria en adelante transferencia solidaria con cargo a su respectivo presupuesto institucional o Presupuesto General del Estado de ser el caso en los montos y con lasmiddot limitaciones establecidos en este Decreto Este Decreto tiene vigencia a partir del 1 de enero del 2009
Para el caso de las pensiones que no superaban un salario baacutesico unificado se reconoceraacute el 100 de dicha pensioacuten jubilar
Para aquellas pensiones jubilares superiores a un salario baacutesico unificado e inferiores a una canasta baacutesica familiar la transferencia solidaria seraacute el valor equivalente a un salario baacutesico unificado maacutes el monto correspondiente al 70 de la diferencia entre el valor de la pensioacuten jubilar y el salario baacutesico unificado
En los casos que la pensioacuten jubilar supere la canasta baacutesica familiar la transferencia solidaria se limitaraacute a un salario baacutesico unificado maacutes el 70 de la diferencia entre la canasta baacutesica familiar y el salario baacutesico unificado
Al 31 de diciembre deL 2009 Espol Fondo Complementario Previsional Cerrado ha determinado 286629 por concepto de la transferencia solidaria estipulada en el decreto 172 la misma que hasta la fecha de este informe no ha sido registrada contablemente
bull El 24 de octubre del 2008 se suscribe el Decreto Ejecutivo No 1406 en el que se indica que a partir del 1 de enero del 2009 no se egresaraacute a titulo alguno recursos del Presupuesto General del Estado destinados a financiar Fondos de Jubilacioacuten Patronal de entidades del sector puacuteblico
29
bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull bull
bull ~
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Finanderos
(Expresadas en doacutelares)
bull bull bull El 19 de diciembre deL 2008 se emite eL Decreto Ejecutivo No
1493 en eL que se reforma eL decreto 1406 especificando que bull no se egresaraacute recursos del Presupuesto GeneraL del Estado destinados a financiar Fondos Privados de Jubilacioacuten CompLementaria bajo cuaLquier nombre o denominacioacuten de entidades deL sector puacuteblico
bull EL 25 de marzo del 2009 se pubLica eL Decreto Ejecutivo No 1647 en eL que se exceptuacutea de Los decretos 1406 y 1493 anteriores a Los ex empleados de las instituciones puacuteblicas que sean beneficiarios de Los Fondos de Jubilacioacuten Complementaria cuya pensioacuten no sea superior a un salario baacutesico unificado
bull El 15 de abril deL 2009 se emite el Decreto Ejecutivo No 1675 mediante el cual se reforma el decreto 1647 indicando que para el caso de los beneficiarios sentildeaLados en el decreto 1647 qu~ reciban maacutes de un salario baacutesico unificado el aporte patronal de las instituciones del Estado seraacute en el monto correspondiente a sufragar el 70 de la diferencia entre el vaLor de la pensioacuten jubilar complementaria y el salario baacutesico unificado Si la pensioacuten es superior a la canasta baacutesica el aporte estatal se limitaraacute al 70 de la diferencia entre eacutesta y salario baacutesico unificado
bullbull bullbull a
bull El21 de abril del 2009 se suscribe el Decreto Ejecutivo No 1684 en el que se establece que mientras la Ley no disponga lo contrario los Decretos No 1406 1493 1647 Y 1675 no son aplicables a todos aquellos fondos de jubilacioacuten que hubieren sido creados por Ley
Hasta el 31 de diciembre deL 2008 eL Fondo recibioacute como aporte de la ESPOL el 5 del sueldo baacutesico de cada docente beneficiario a y por cada empLeado y trabajador beneficiario el equivalente al sueldo baacutesico que estuvo vigente al 31 de diciembre del 2003 A partir del antildeo 2009 y hasta la fecha de este informe el Fondo nobulla ha recibido aportes por este concepto
bulla
30
bull bull bull bull
~ ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
)t Notas a los Estados Financierosbullti (Expresadas en doacutelares)
=shyL Eventos Entre el 31 de diciembre del 2009 y la fecha de preparacioacuten de este
subsecuentes informe (24 de junio del 2010) no se han producido eventos que eh opinioacuten de la Administracioacuten del Fondo pudieran tener un efecto importante sobre los estados financieros
bull ~
~
rt tt lt
ta a ~
a a ~
a 3 3 3 3 a a a a
31 ~
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerradp
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31
Vienen 4107235
Certificado de depoacutesito a 92 dias plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 25 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 94 dias plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 1 de abril del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 dias plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 4 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 97 dias plazo con una tasa del 7 anual y con vencimiento el 24 de marzo del 2010
Banco Procreacutedit SA Depoacutesito a plazo a 104 dias con una tasa del 680 anual y con vencimiento el 13 de enero del 2010
Banco Territorial SA Certificado de depoacutesito a 97 dias plazo con una tasa del 890 anual y con vencimiento el 1 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 dias plazo con una tasa del 890 anual y con vencimiento el 4 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 dias plazo con una tasa del 890 anual y con vencimiento el 4 de febrero del 2010
81513
53930
51922
50000
152616
115728
59822
45658
Pasan 4718424
2009
20
bull bull
=shyt ~
t
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
bullbullt
-
bull
bullbullbullbull
bullbull bullbull bullbullbull bullbull bullbull bullbull
bullbullbull bulllit
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31
Vienen
Banco Capital SA Certificado de depoacutesito a 105 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 1 de abril del 2010
Certificado de depoacutesito a 93 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 26 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 23 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 11 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con venci miento el 15 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 96 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 22 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 95 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 4 de enero del 2010
Certificado de depoacutesito a 107 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 20 de enero del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 6 de enero del 2010
Pasan 5807095
4718424
250000
208167
111951
111902
106126
86277
75594
75000
63654
2009
21
bull bull
bull
bullbullbullbull
bullbullbullbullbull
bullbullbull
bullbull 8
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
Vienen 5807095
Certificado de depoacutesito a 95 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 22 de marzo del 2010 54956
Banco del Pacifico SA Reepo a 5 dias con vencimiento el 04 de enero del 2010 con una tasa del 25 350000
bull 6212051
Menos provisioacuten por valuacioacuten de inversiones 1 208
bull 6210843
El movimiento de la provisioacuten por valuacioacuten de inversiones fue como sigue
bullbullbullbullbullbullbullbullbullbullbull
2009bull Saldo inicial 2924 Recuperaciones (1716)
Saldo final 1208
bull 22
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerradp
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
C Cartera de Un resumen de esta cuenta fue como sigue creacuteditos
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
Cartera de creacutedito a corto plazo Escuela Superior Politeacutecnica del Litoral (1 ) 6079 Trabajadores y obreros (2) 66170 Docentes (2) 39875
112124
Cartera de creacutedito a largo plazo Trabajadores (2) 6862190 Docentes (2) 4873412 Escuela Superior Politeacutecnica del Litoral (3) 400242 Caja de Ahorro Trabajadores (4) 23065 Asociacioacuten de Profesores de la ESPOL (APESPOL) (5) 8697 Jubilados (2) 8041 Docentes no participes 1911
12177558
12289682
El Fondo ha otorgado creacuteditos con una tasa del 11 de intereacutes anual
Mediante oficio No INSS-2006-457 del 14 de julio del 2006 la Superintendencia de Bancos y Seguros del Ecuador manifestoacute que los fondos previsionales cerrados estaacuten prohibidos de otorgar creacuteditos bajo cualquier modalidad a personas naturales o juriacutedicas que no sean participes del Fondo Asi tambieacuten dispone que en el caso de existir preacutestamos ya concedidos el Fondo deberaacute mantener los teacuterminos contractuales bajo los cuales fueron otorgados dichos creacuteditos hasta su recuperacioacuten total
Al 31 de diciembre del 2009 el Fondo no ha determinado provisioacuten para cartera incobrable
(1) Corresponde a preacutestamos otorgados a trabajadores y obreros a traveacutes de la ESPOL lt
23
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bullbull bullbull bullbull bulle
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
(2) Corresponde a preacutestamos otorgados a docentes personal=- administrativo y jubilado principalmente para adquisicioacuten de vivienda
(3) Corresponden a preacutestamos entregados a facultades y programas de la ESPOL e incluye principalmente preacutestamos al Instituto de Ciencias Humaniacutesticas y Econoacutemicas (lCHE) por 209275 y al Instituto de Ciencias Matemaacuteticas por 164073
(4) Preacutestamos entregados a la Caja de Ahorro de Trabajadores para que sean otorgados a los empleados administrativos relacionadqs a este organismo
(5) Preacutestamos entregados a la APESPOL (Asociacioacuten de profesores de la ESPOL) para que sean otorgados a sus docentes asociados
D Cuentas por Un resumen de esta cuenta fue como sigue cobrar
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
ESPOL (1 ) 209569 Bancos en liquidacioacuten (2) 82065 Intereses en inversiones 53274 Anticipo a proveedores 6870 Anticipo a empleados 37220 Otras 9151
398149 Menos provisioacuten acumulada para cuentas por
cobrar 82065
316084
bull (1 ) Corresponde a valores de hasta el antildeo 2008 pendientes de recibir de la ESPOL por aportaciones mensuales y cuotas de preacutestamos Estos valores son descontados por la ESPOL de los sueldos y pensiones mensuales personal docente y administrativo activo y jubilado
bullbulle
24
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
-E Inversiones
permanentes
F Cuentas por pagar
ESPOL Fondo Complementarioacute Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares) e
(2) Corresponde a una inversioacuten que se realizoacute en eL Fondo Visioacuten deL Banco Popular S A por 31706 Y un certificado financiero en el Previsora International Bank con un valor nominal de 49258 el cual fue recibido en mayo del 2000 como pago de deudas Actualmente estas instituciones financieras se encuentran en proceso de liquidacioacuten En el 2009 eL Fondo ha constituido una provisioacuten por la totalidad del vaLor de estas inversiones
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Diciembre 31 2009
Acciones-costo (1 ) 16000 Aportes para futuro aumento 72882 Valor patrimonial proporcional 1038
89920
(1 ) Corresponde aL 20 de participacioacuten en el capitaL de La compantildeia Meriza SA
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
ESPOL (1) Provisiones para remuneraciones Aporte por pagar retirados Valores por liquidar Cuentas por pagar caja ahorro Retenciones por pagar SRI Otras
233871 17981 13581 16491 6531 2105 6288
296848
(1) Incluye principalmente cuentas por pagar a Espol originadas por la liquidacioacuten efectuada de los bonos gLobal 2012 acogiendo lo descrito en la resolucioacuten adoptada por el Consejo Politeacutecnico el 19 de mayo del 2009 que indica lo siguiente
25
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
=shy(t
ESPOL Fondo Complementario
=shy Previsional Cerrado
=shyNotas a los Estados Financieros
bullbull=shy
(Expresadas en doacutelares)
bull El 14 de diciembre del 2000 la Espol realizoacute la compra de 536000 en bonos global 2012 que fueron distribuidos 201000 para el Fondo Malecoacuten y 335000 para el Fondo de Jubilacioacuten
bull bull El ex centro de prestaciones de servIcIos adquirioacute
igualmente bonos 2012 por 170000 con lo cual se totalizoacute un valor de 706000 que quedaron en custodia del Banco Central
bull El 22 de diciembre del 2004 se autorizoacute al Banco Central transferi r 201000 del total de bonos 2012 para que queden en custodia de Decevale quedando en custodia del Banco Central los restantes 505000
bull Con fecha 18 de mayo del 2006 el estado recomproacute a los tenedores el 5920 por cuyo concepto el Banco Central depositoacute en cuentas del Fondo de Jubilacioacuten el valor de 328976 correspondiente a 298960 del valor nominal y 30016 a intereses El depoacutesito recibido fue considerado como ingreso producto de la venta de las inversiones realizadas por el Fondo de Jubilacioacuten cuando solamente le correspondiacutea por concepto de capital 198320 Y la parte proporcional de los intereses equivalente a la participacioacuten en la propiedad de los bonos
bull Con fecha 14 de mayo del 2009 el rector de la Espol aceptoacute la invitacioacuten del Presidente de la Repuacuteblica del Ecuador para la venta del valor nominal de los 206040 con una rendicioacuten del 35 lo cual generoacute una peacuterdida de 133926 motivo por el cual el Fondo de Jubilacioacuten reconoce un gasto por rendicioacuten efectuada de bonos globales 2012 el valor de 88842 en funcioacuten de su proporcionalidad asiacute como 127300 de cuentas por pagar a Espolo
bull El valor reconocido como gasto difiere en 6017 debido a que este fue reconocido como tal en el antildeo 2006
26
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bullbullbullbullbull$
G Aportes
bullI
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Personal en Servicio Activo Docentes Administrativos
(1 ) 6201609 3165712
Jubilados Docentes Administrativos
(2) 977967 874318
Aportes ESPOL Docentes Administrativos
(3) 575013 389077
Aporte de Docentes retirados 84515
Aportes recibidos del proyecto Ancoacuten (4) 2000000
14268211
(1) Corresponde a los aportes acumulados realizados por el personal docente y administrativo que labora para la ESPOL los cuales se descuentan de sus sueldos mensuales y beneficios de acuerdo con lo que estipuLa el articulo 12 del estatuto del Fondo
(2) Corresponde a los aportes acumulados reaLizados por el personal docente y administrativo jubilado de la ESPOL los cuales se descuentan de sus pensiones jubilares mensuales y de sus beneficios de acuerdo con lo que estipula el articulo 12 del estatuto del Fondo
(3) Corresponde a los aportes que la ESPOL hace a favor del personal docente y administrativo activo de acuerdo con lo que estipula el articulo 12 del estatuto del Fondo
2009
27
bull bull bull bull
t
=shy ESPOL Fondo Com plementario
=shy=shyt ~
=shy
bullbull =shy
=shy
bullbullbullbullbull
bullbull
bullbullbullbull
bullbullbull
bullbull =shy
H Rendimientos acumulados
l Intereses ganados
J Pago de pensiones a jubilados
bull
Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
(4) Corresponde a aportes recibidos del Proyecto Ancoacuten que la ESPOL ejecuta en la peniacutensula de Santa Elena este aporte no se distribuye entre sus participes y tienen como propoacutesito fortalecer actuarialmente al Fondo Este aporte se concedioacute hasta el periodo 2007 de acuerdo a la Resolucioacuten No 03-12-351 del 29 de diciembre del 2003 emitida por Consejo Politeacutecnico de la ESPOL
Corresponde al exceso de los ingresos sobre los gastos que se han obtenido desde hace varios periodos Estos rendimientos son distribuidos anualmente en la cuenta contable de cada partiacutecipe del Fondo en base a su porcentaje de participacioacuten
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Cartera de creacutedito 1208316 Inversiones 439877
1648193
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Personal docente 487184 PersonaL administrativo 348159
835343
2009
2009
28
bull bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull bull bull bull bull
8
bull ~
=shy~
8
bull ~
--bullbull
bullbullbull
K Aportes Espol
bullla
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
El 7 de diciembre del 2009 se suscribe el Decreto Ejecutivo N 172 en eL que se estabLece que Los ex servidores puacutebLicos o jubilados de las entidades del sector puacuteblico que hasta el 31 de diciembre de 2008 venian percibiendo una pensioacuten jubilar ya sea de los fondos privados de jubilacioacuten complementaria o de cesantiacutea bajo cualquier denominacioacuten que eacutestos tuvieren o directamente del presupuesto institucional pasaraacuten a percibir una transferencia mensual directa unilateral y vitalicia con fines de asistencia social y solidaria en adelante transferencia solidaria con cargo a su respectivo presupuesto institucional o Presupuesto General del Estado de ser el caso en los montos y con lasmiddot limitaciones establecidos en este Decreto Este Decreto tiene vigencia a partir del 1 de enero del 2009
Para el caso de las pensiones que no superaban un salario baacutesico unificado se reconoceraacute el 100 de dicha pensioacuten jubilar
Para aquellas pensiones jubilares superiores a un salario baacutesico unificado e inferiores a una canasta baacutesica familiar la transferencia solidaria seraacute el valor equivalente a un salario baacutesico unificado maacutes el monto correspondiente al 70 de la diferencia entre el valor de la pensioacuten jubilar y el salario baacutesico unificado
En los casos que la pensioacuten jubilar supere la canasta baacutesica familiar la transferencia solidaria se limitaraacute a un salario baacutesico unificado maacutes el 70 de la diferencia entre la canasta baacutesica familiar y el salario baacutesico unificado
Al 31 de diciembre deL 2009 Espol Fondo Complementario Previsional Cerrado ha determinado 286629 por concepto de la transferencia solidaria estipulada en el decreto 172 la misma que hasta la fecha de este informe no ha sido registrada contablemente
bull El 24 de octubre del 2008 se suscribe el Decreto Ejecutivo No 1406 en el que se indica que a partir del 1 de enero del 2009 no se egresaraacute a titulo alguno recursos del Presupuesto General del Estado destinados a financiar Fondos de Jubilacioacuten Patronal de entidades del sector puacuteblico
29
bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull bull
bull ~
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Finanderos
(Expresadas en doacutelares)
bull bull bull El 19 de diciembre deL 2008 se emite eL Decreto Ejecutivo No
1493 en eL que se reforma eL decreto 1406 especificando que bull no se egresaraacute recursos del Presupuesto GeneraL del Estado destinados a financiar Fondos Privados de Jubilacioacuten CompLementaria bajo cuaLquier nombre o denominacioacuten de entidades deL sector puacuteblico
bull EL 25 de marzo del 2009 se pubLica eL Decreto Ejecutivo No 1647 en eL que se exceptuacutea de Los decretos 1406 y 1493 anteriores a Los ex empleados de las instituciones puacuteblicas que sean beneficiarios de Los Fondos de Jubilacioacuten Complementaria cuya pensioacuten no sea superior a un salario baacutesico unificado
bull El 15 de abril deL 2009 se emite el Decreto Ejecutivo No 1675 mediante el cual se reforma el decreto 1647 indicando que para el caso de los beneficiarios sentildeaLados en el decreto 1647 qu~ reciban maacutes de un salario baacutesico unificado el aporte patronal de las instituciones del Estado seraacute en el monto correspondiente a sufragar el 70 de la diferencia entre el vaLor de la pensioacuten jubilar complementaria y el salario baacutesico unificado Si la pensioacuten es superior a la canasta baacutesica el aporte estatal se limitaraacute al 70 de la diferencia entre eacutesta y salario baacutesico unificado
bullbull bullbull a
bull El21 de abril del 2009 se suscribe el Decreto Ejecutivo No 1684 en el que se establece que mientras la Ley no disponga lo contrario los Decretos No 1406 1493 1647 Y 1675 no son aplicables a todos aquellos fondos de jubilacioacuten que hubieren sido creados por Ley
Hasta el 31 de diciembre deL 2008 eL Fondo recibioacute como aporte de la ESPOL el 5 del sueldo baacutesico de cada docente beneficiario a y por cada empLeado y trabajador beneficiario el equivalente al sueldo baacutesico que estuvo vigente al 31 de diciembre del 2003 A partir del antildeo 2009 y hasta la fecha de este informe el Fondo nobulla ha recibido aportes por este concepto
bulla
30
bull bull bull bull
~ ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
)t Notas a los Estados Financierosbullti (Expresadas en doacutelares)
=shyL Eventos Entre el 31 de diciembre del 2009 y la fecha de preparacioacuten de este
subsecuentes informe (24 de junio del 2010) no se han producido eventos que eh opinioacuten de la Administracioacuten del Fondo pudieran tener un efecto importante sobre los estados financieros
bull ~
~
rt tt lt
ta a ~
a a ~
a 3 3 3 3 a a a a
31 ~
bull bull
=shyt ~
t
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
bullbullt
-
bull
bullbullbullbull
bullbull bullbull bullbullbull bullbull bullbull bullbull
bullbullbull bulllit
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31
Vienen
Banco Capital SA Certificado de depoacutesito a 105 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 1 de abril del 2010
Certificado de depoacutesito a 93 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 26 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 23 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 11 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 91 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con venci miento el 15 de marzo del 2010
Certificado de depoacutesito a 96 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 22 de febrero del 2010
Certificado de depoacutesito a 95 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 4 de enero del 2010
Certificado de depoacutesito a 107 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 20 de enero del 2010
Certificado de depoacutesito a 92 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 6 de enero del 2010
Pasan 5807095
4718424
250000
208167
111951
111902
106126
86277
75594
75000
63654
2009
21
bull bull
bull
bullbullbullbull
bullbullbullbullbull
bullbullbull
bullbull 8
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
Vienen 5807095
Certificado de depoacutesito a 95 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 22 de marzo del 2010 54956
Banco del Pacifico SA Reepo a 5 dias con vencimiento el 04 de enero del 2010 con una tasa del 25 350000
bull 6212051
Menos provisioacuten por valuacioacuten de inversiones 1 208
bull 6210843
El movimiento de la provisioacuten por valuacioacuten de inversiones fue como sigue
bullbullbullbullbullbullbullbullbullbullbull
2009bull Saldo inicial 2924 Recuperaciones (1716)
Saldo final 1208
bull 22
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerradp
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
C Cartera de Un resumen de esta cuenta fue como sigue creacuteditos
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
Cartera de creacutedito a corto plazo Escuela Superior Politeacutecnica del Litoral (1 ) 6079 Trabajadores y obreros (2) 66170 Docentes (2) 39875
112124
Cartera de creacutedito a largo plazo Trabajadores (2) 6862190 Docentes (2) 4873412 Escuela Superior Politeacutecnica del Litoral (3) 400242 Caja de Ahorro Trabajadores (4) 23065 Asociacioacuten de Profesores de la ESPOL (APESPOL) (5) 8697 Jubilados (2) 8041 Docentes no participes 1911
12177558
12289682
El Fondo ha otorgado creacuteditos con una tasa del 11 de intereacutes anual
Mediante oficio No INSS-2006-457 del 14 de julio del 2006 la Superintendencia de Bancos y Seguros del Ecuador manifestoacute que los fondos previsionales cerrados estaacuten prohibidos de otorgar creacuteditos bajo cualquier modalidad a personas naturales o juriacutedicas que no sean participes del Fondo Asi tambieacuten dispone que en el caso de existir preacutestamos ya concedidos el Fondo deberaacute mantener los teacuterminos contractuales bajo los cuales fueron otorgados dichos creacuteditos hasta su recuperacioacuten total
Al 31 de diciembre del 2009 el Fondo no ha determinado provisioacuten para cartera incobrable
(1) Corresponde a preacutestamos otorgados a trabajadores y obreros a traveacutes de la ESPOL lt
23
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bullbull bullbull bullbull bulle
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
(2) Corresponde a preacutestamos otorgados a docentes personal=- administrativo y jubilado principalmente para adquisicioacuten de vivienda
(3) Corresponden a preacutestamos entregados a facultades y programas de la ESPOL e incluye principalmente preacutestamos al Instituto de Ciencias Humaniacutesticas y Econoacutemicas (lCHE) por 209275 y al Instituto de Ciencias Matemaacuteticas por 164073
(4) Preacutestamos entregados a la Caja de Ahorro de Trabajadores para que sean otorgados a los empleados administrativos relacionadqs a este organismo
(5) Preacutestamos entregados a la APESPOL (Asociacioacuten de profesores de la ESPOL) para que sean otorgados a sus docentes asociados
D Cuentas por Un resumen de esta cuenta fue como sigue cobrar
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
ESPOL (1 ) 209569 Bancos en liquidacioacuten (2) 82065 Intereses en inversiones 53274 Anticipo a proveedores 6870 Anticipo a empleados 37220 Otras 9151
398149 Menos provisioacuten acumulada para cuentas por
cobrar 82065
316084
bull (1 ) Corresponde a valores de hasta el antildeo 2008 pendientes de recibir de la ESPOL por aportaciones mensuales y cuotas de preacutestamos Estos valores son descontados por la ESPOL de los sueldos y pensiones mensuales personal docente y administrativo activo y jubilado
bullbulle
24
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
-E Inversiones
permanentes
F Cuentas por pagar
ESPOL Fondo Complementarioacute Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares) e
(2) Corresponde a una inversioacuten que se realizoacute en eL Fondo Visioacuten deL Banco Popular S A por 31706 Y un certificado financiero en el Previsora International Bank con un valor nominal de 49258 el cual fue recibido en mayo del 2000 como pago de deudas Actualmente estas instituciones financieras se encuentran en proceso de liquidacioacuten En el 2009 eL Fondo ha constituido una provisioacuten por la totalidad del vaLor de estas inversiones
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Diciembre 31 2009
Acciones-costo (1 ) 16000 Aportes para futuro aumento 72882 Valor patrimonial proporcional 1038
89920
(1 ) Corresponde aL 20 de participacioacuten en el capitaL de La compantildeia Meriza SA
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
ESPOL (1) Provisiones para remuneraciones Aporte por pagar retirados Valores por liquidar Cuentas por pagar caja ahorro Retenciones por pagar SRI Otras
233871 17981 13581 16491 6531 2105 6288
296848
(1) Incluye principalmente cuentas por pagar a Espol originadas por la liquidacioacuten efectuada de los bonos gLobal 2012 acogiendo lo descrito en la resolucioacuten adoptada por el Consejo Politeacutecnico el 19 de mayo del 2009 que indica lo siguiente
25
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
=shy(t
ESPOL Fondo Complementario
=shy Previsional Cerrado
=shyNotas a los Estados Financieros
bullbull=shy
(Expresadas en doacutelares)
bull El 14 de diciembre del 2000 la Espol realizoacute la compra de 536000 en bonos global 2012 que fueron distribuidos 201000 para el Fondo Malecoacuten y 335000 para el Fondo de Jubilacioacuten
bull bull El ex centro de prestaciones de servIcIos adquirioacute
igualmente bonos 2012 por 170000 con lo cual se totalizoacute un valor de 706000 que quedaron en custodia del Banco Central
bull El 22 de diciembre del 2004 se autorizoacute al Banco Central transferi r 201000 del total de bonos 2012 para que queden en custodia de Decevale quedando en custodia del Banco Central los restantes 505000
bull Con fecha 18 de mayo del 2006 el estado recomproacute a los tenedores el 5920 por cuyo concepto el Banco Central depositoacute en cuentas del Fondo de Jubilacioacuten el valor de 328976 correspondiente a 298960 del valor nominal y 30016 a intereses El depoacutesito recibido fue considerado como ingreso producto de la venta de las inversiones realizadas por el Fondo de Jubilacioacuten cuando solamente le correspondiacutea por concepto de capital 198320 Y la parte proporcional de los intereses equivalente a la participacioacuten en la propiedad de los bonos
bull Con fecha 14 de mayo del 2009 el rector de la Espol aceptoacute la invitacioacuten del Presidente de la Repuacuteblica del Ecuador para la venta del valor nominal de los 206040 con una rendicioacuten del 35 lo cual generoacute una peacuterdida de 133926 motivo por el cual el Fondo de Jubilacioacuten reconoce un gasto por rendicioacuten efectuada de bonos globales 2012 el valor de 88842 en funcioacuten de su proporcionalidad asiacute como 127300 de cuentas por pagar a Espolo
bull El valor reconocido como gasto difiere en 6017 debido a que este fue reconocido como tal en el antildeo 2006
26
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bullbullbullbullbull$
G Aportes
bullI
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Personal en Servicio Activo Docentes Administrativos
(1 ) 6201609 3165712
Jubilados Docentes Administrativos
(2) 977967 874318
Aportes ESPOL Docentes Administrativos
(3) 575013 389077
Aporte de Docentes retirados 84515
Aportes recibidos del proyecto Ancoacuten (4) 2000000
14268211
(1) Corresponde a los aportes acumulados realizados por el personal docente y administrativo que labora para la ESPOL los cuales se descuentan de sus sueldos mensuales y beneficios de acuerdo con lo que estipuLa el articulo 12 del estatuto del Fondo
(2) Corresponde a los aportes acumulados reaLizados por el personal docente y administrativo jubilado de la ESPOL los cuales se descuentan de sus pensiones jubilares mensuales y de sus beneficios de acuerdo con lo que estipula el articulo 12 del estatuto del Fondo
(3) Corresponde a los aportes que la ESPOL hace a favor del personal docente y administrativo activo de acuerdo con lo que estipula el articulo 12 del estatuto del Fondo
2009
27
bull bull bull bull
t
=shy ESPOL Fondo Com plementario
=shy=shyt ~
=shy
bullbull =shy
=shy
bullbullbullbullbull
bullbull
bullbullbullbull
bullbullbull
bullbull =shy
H Rendimientos acumulados
l Intereses ganados
J Pago de pensiones a jubilados
bull
Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
(4) Corresponde a aportes recibidos del Proyecto Ancoacuten que la ESPOL ejecuta en la peniacutensula de Santa Elena este aporte no se distribuye entre sus participes y tienen como propoacutesito fortalecer actuarialmente al Fondo Este aporte se concedioacute hasta el periodo 2007 de acuerdo a la Resolucioacuten No 03-12-351 del 29 de diciembre del 2003 emitida por Consejo Politeacutecnico de la ESPOL
Corresponde al exceso de los ingresos sobre los gastos que se han obtenido desde hace varios periodos Estos rendimientos son distribuidos anualmente en la cuenta contable de cada partiacutecipe del Fondo en base a su porcentaje de participacioacuten
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Cartera de creacutedito 1208316 Inversiones 439877
1648193
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Personal docente 487184 PersonaL administrativo 348159
835343
2009
2009
28
bull bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull bull bull bull bull
8
bull ~
=shy~
8
bull ~
--bullbull
bullbullbull
K Aportes Espol
bullla
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
El 7 de diciembre del 2009 se suscribe el Decreto Ejecutivo N 172 en eL que se estabLece que Los ex servidores puacutebLicos o jubilados de las entidades del sector puacuteblico que hasta el 31 de diciembre de 2008 venian percibiendo una pensioacuten jubilar ya sea de los fondos privados de jubilacioacuten complementaria o de cesantiacutea bajo cualquier denominacioacuten que eacutestos tuvieren o directamente del presupuesto institucional pasaraacuten a percibir una transferencia mensual directa unilateral y vitalicia con fines de asistencia social y solidaria en adelante transferencia solidaria con cargo a su respectivo presupuesto institucional o Presupuesto General del Estado de ser el caso en los montos y con lasmiddot limitaciones establecidos en este Decreto Este Decreto tiene vigencia a partir del 1 de enero del 2009
Para el caso de las pensiones que no superaban un salario baacutesico unificado se reconoceraacute el 100 de dicha pensioacuten jubilar
Para aquellas pensiones jubilares superiores a un salario baacutesico unificado e inferiores a una canasta baacutesica familiar la transferencia solidaria seraacute el valor equivalente a un salario baacutesico unificado maacutes el monto correspondiente al 70 de la diferencia entre el valor de la pensioacuten jubilar y el salario baacutesico unificado
En los casos que la pensioacuten jubilar supere la canasta baacutesica familiar la transferencia solidaria se limitaraacute a un salario baacutesico unificado maacutes el 70 de la diferencia entre la canasta baacutesica familiar y el salario baacutesico unificado
Al 31 de diciembre deL 2009 Espol Fondo Complementario Previsional Cerrado ha determinado 286629 por concepto de la transferencia solidaria estipulada en el decreto 172 la misma que hasta la fecha de este informe no ha sido registrada contablemente
bull El 24 de octubre del 2008 se suscribe el Decreto Ejecutivo No 1406 en el que se indica que a partir del 1 de enero del 2009 no se egresaraacute a titulo alguno recursos del Presupuesto General del Estado destinados a financiar Fondos de Jubilacioacuten Patronal de entidades del sector puacuteblico
29
bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull bull
bull ~
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Finanderos
(Expresadas en doacutelares)
bull bull bull El 19 de diciembre deL 2008 se emite eL Decreto Ejecutivo No
1493 en eL que se reforma eL decreto 1406 especificando que bull no se egresaraacute recursos del Presupuesto GeneraL del Estado destinados a financiar Fondos Privados de Jubilacioacuten CompLementaria bajo cuaLquier nombre o denominacioacuten de entidades deL sector puacuteblico
bull EL 25 de marzo del 2009 se pubLica eL Decreto Ejecutivo No 1647 en eL que se exceptuacutea de Los decretos 1406 y 1493 anteriores a Los ex empleados de las instituciones puacuteblicas que sean beneficiarios de Los Fondos de Jubilacioacuten Complementaria cuya pensioacuten no sea superior a un salario baacutesico unificado
bull El 15 de abril deL 2009 se emite el Decreto Ejecutivo No 1675 mediante el cual se reforma el decreto 1647 indicando que para el caso de los beneficiarios sentildeaLados en el decreto 1647 qu~ reciban maacutes de un salario baacutesico unificado el aporte patronal de las instituciones del Estado seraacute en el monto correspondiente a sufragar el 70 de la diferencia entre el vaLor de la pensioacuten jubilar complementaria y el salario baacutesico unificado Si la pensioacuten es superior a la canasta baacutesica el aporte estatal se limitaraacute al 70 de la diferencia entre eacutesta y salario baacutesico unificado
bullbull bullbull a
bull El21 de abril del 2009 se suscribe el Decreto Ejecutivo No 1684 en el que se establece que mientras la Ley no disponga lo contrario los Decretos No 1406 1493 1647 Y 1675 no son aplicables a todos aquellos fondos de jubilacioacuten que hubieren sido creados por Ley
Hasta el 31 de diciembre deL 2008 eL Fondo recibioacute como aporte de la ESPOL el 5 del sueldo baacutesico de cada docente beneficiario a y por cada empLeado y trabajador beneficiario el equivalente al sueldo baacutesico que estuvo vigente al 31 de diciembre del 2003 A partir del antildeo 2009 y hasta la fecha de este informe el Fondo nobulla ha recibido aportes por este concepto
bulla
30
bull bull bull bull
~ ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
)t Notas a los Estados Financierosbullti (Expresadas en doacutelares)
=shyL Eventos Entre el 31 de diciembre del 2009 y la fecha de preparacioacuten de este
subsecuentes informe (24 de junio del 2010) no se han producido eventos que eh opinioacuten de la Administracioacuten del Fondo pudieran tener un efecto importante sobre los estados financieros
bull ~
~
rt tt lt
ta a ~
a a ~
a 3 3 3 3 a a a a
31 ~
bull bull
bull
bullbullbullbull
bullbullbullbullbull
bullbullbull
bullbull 8
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
Vienen 5807095
Certificado de depoacutesito a 95 diacuteas plazo con una tasa del 770 anual y con vencimiento el 22 de marzo del 2010 54956
Banco del Pacifico SA Reepo a 5 dias con vencimiento el 04 de enero del 2010 con una tasa del 25 350000
bull 6212051
Menos provisioacuten por valuacioacuten de inversiones 1 208
bull 6210843
El movimiento de la provisioacuten por valuacioacuten de inversiones fue como sigue
bullbullbullbullbullbullbullbullbullbullbull
2009bull Saldo inicial 2924 Recuperaciones (1716)
Saldo final 1208
bull 22
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerradp
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
C Cartera de Un resumen de esta cuenta fue como sigue creacuteditos
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
Cartera de creacutedito a corto plazo Escuela Superior Politeacutecnica del Litoral (1 ) 6079 Trabajadores y obreros (2) 66170 Docentes (2) 39875
112124
Cartera de creacutedito a largo plazo Trabajadores (2) 6862190 Docentes (2) 4873412 Escuela Superior Politeacutecnica del Litoral (3) 400242 Caja de Ahorro Trabajadores (4) 23065 Asociacioacuten de Profesores de la ESPOL (APESPOL) (5) 8697 Jubilados (2) 8041 Docentes no participes 1911
12177558
12289682
El Fondo ha otorgado creacuteditos con una tasa del 11 de intereacutes anual
Mediante oficio No INSS-2006-457 del 14 de julio del 2006 la Superintendencia de Bancos y Seguros del Ecuador manifestoacute que los fondos previsionales cerrados estaacuten prohibidos de otorgar creacuteditos bajo cualquier modalidad a personas naturales o juriacutedicas que no sean participes del Fondo Asi tambieacuten dispone que en el caso de existir preacutestamos ya concedidos el Fondo deberaacute mantener los teacuterminos contractuales bajo los cuales fueron otorgados dichos creacuteditos hasta su recuperacioacuten total
Al 31 de diciembre del 2009 el Fondo no ha determinado provisioacuten para cartera incobrable
(1) Corresponde a preacutestamos otorgados a trabajadores y obreros a traveacutes de la ESPOL lt
23
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bullbull bullbull bullbull bulle
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
(2) Corresponde a preacutestamos otorgados a docentes personal=- administrativo y jubilado principalmente para adquisicioacuten de vivienda
(3) Corresponden a preacutestamos entregados a facultades y programas de la ESPOL e incluye principalmente preacutestamos al Instituto de Ciencias Humaniacutesticas y Econoacutemicas (lCHE) por 209275 y al Instituto de Ciencias Matemaacuteticas por 164073
(4) Preacutestamos entregados a la Caja de Ahorro de Trabajadores para que sean otorgados a los empleados administrativos relacionadqs a este organismo
(5) Preacutestamos entregados a la APESPOL (Asociacioacuten de profesores de la ESPOL) para que sean otorgados a sus docentes asociados
D Cuentas por Un resumen de esta cuenta fue como sigue cobrar
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
ESPOL (1 ) 209569 Bancos en liquidacioacuten (2) 82065 Intereses en inversiones 53274 Anticipo a proveedores 6870 Anticipo a empleados 37220 Otras 9151
398149 Menos provisioacuten acumulada para cuentas por
cobrar 82065
316084
bull (1 ) Corresponde a valores de hasta el antildeo 2008 pendientes de recibir de la ESPOL por aportaciones mensuales y cuotas de preacutestamos Estos valores son descontados por la ESPOL de los sueldos y pensiones mensuales personal docente y administrativo activo y jubilado
bullbulle
24
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
-E Inversiones
permanentes
F Cuentas por pagar
ESPOL Fondo Complementarioacute Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares) e
(2) Corresponde a una inversioacuten que se realizoacute en eL Fondo Visioacuten deL Banco Popular S A por 31706 Y un certificado financiero en el Previsora International Bank con un valor nominal de 49258 el cual fue recibido en mayo del 2000 como pago de deudas Actualmente estas instituciones financieras se encuentran en proceso de liquidacioacuten En el 2009 eL Fondo ha constituido una provisioacuten por la totalidad del vaLor de estas inversiones
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Diciembre 31 2009
Acciones-costo (1 ) 16000 Aportes para futuro aumento 72882 Valor patrimonial proporcional 1038
89920
(1 ) Corresponde aL 20 de participacioacuten en el capitaL de La compantildeia Meriza SA
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
ESPOL (1) Provisiones para remuneraciones Aporte por pagar retirados Valores por liquidar Cuentas por pagar caja ahorro Retenciones por pagar SRI Otras
233871 17981 13581 16491 6531 2105 6288
296848
(1) Incluye principalmente cuentas por pagar a Espol originadas por la liquidacioacuten efectuada de los bonos gLobal 2012 acogiendo lo descrito en la resolucioacuten adoptada por el Consejo Politeacutecnico el 19 de mayo del 2009 que indica lo siguiente
25
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
=shy(t
ESPOL Fondo Complementario
=shy Previsional Cerrado
=shyNotas a los Estados Financieros
bullbull=shy
(Expresadas en doacutelares)
bull El 14 de diciembre del 2000 la Espol realizoacute la compra de 536000 en bonos global 2012 que fueron distribuidos 201000 para el Fondo Malecoacuten y 335000 para el Fondo de Jubilacioacuten
bull bull El ex centro de prestaciones de servIcIos adquirioacute
igualmente bonos 2012 por 170000 con lo cual se totalizoacute un valor de 706000 que quedaron en custodia del Banco Central
bull El 22 de diciembre del 2004 se autorizoacute al Banco Central transferi r 201000 del total de bonos 2012 para que queden en custodia de Decevale quedando en custodia del Banco Central los restantes 505000
bull Con fecha 18 de mayo del 2006 el estado recomproacute a los tenedores el 5920 por cuyo concepto el Banco Central depositoacute en cuentas del Fondo de Jubilacioacuten el valor de 328976 correspondiente a 298960 del valor nominal y 30016 a intereses El depoacutesito recibido fue considerado como ingreso producto de la venta de las inversiones realizadas por el Fondo de Jubilacioacuten cuando solamente le correspondiacutea por concepto de capital 198320 Y la parte proporcional de los intereses equivalente a la participacioacuten en la propiedad de los bonos
bull Con fecha 14 de mayo del 2009 el rector de la Espol aceptoacute la invitacioacuten del Presidente de la Repuacuteblica del Ecuador para la venta del valor nominal de los 206040 con una rendicioacuten del 35 lo cual generoacute una peacuterdida de 133926 motivo por el cual el Fondo de Jubilacioacuten reconoce un gasto por rendicioacuten efectuada de bonos globales 2012 el valor de 88842 en funcioacuten de su proporcionalidad asiacute como 127300 de cuentas por pagar a Espolo
bull El valor reconocido como gasto difiere en 6017 debido a que este fue reconocido como tal en el antildeo 2006
26
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bullbullbullbullbull$
G Aportes
bullI
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Personal en Servicio Activo Docentes Administrativos
(1 ) 6201609 3165712
Jubilados Docentes Administrativos
(2) 977967 874318
Aportes ESPOL Docentes Administrativos
(3) 575013 389077
Aporte de Docentes retirados 84515
Aportes recibidos del proyecto Ancoacuten (4) 2000000
14268211
(1) Corresponde a los aportes acumulados realizados por el personal docente y administrativo que labora para la ESPOL los cuales se descuentan de sus sueldos mensuales y beneficios de acuerdo con lo que estipuLa el articulo 12 del estatuto del Fondo
(2) Corresponde a los aportes acumulados reaLizados por el personal docente y administrativo jubilado de la ESPOL los cuales se descuentan de sus pensiones jubilares mensuales y de sus beneficios de acuerdo con lo que estipula el articulo 12 del estatuto del Fondo
(3) Corresponde a los aportes que la ESPOL hace a favor del personal docente y administrativo activo de acuerdo con lo que estipula el articulo 12 del estatuto del Fondo
2009
27
bull bull bull bull
t
=shy ESPOL Fondo Com plementario
=shy=shyt ~
=shy
bullbull =shy
=shy
bullbullbullbullbull
bullbull
bullbullbullbull
bullbullbull
bullbull =shy
H Rendimientos acumulados
l Intereses ganados
J Pago de pensiones a jubilados
bull
Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
(4) Corresponde a aportes recibidos del Proyecto Ancoacuten que la ESPOL ejecuta en la peniacutensula de Santa Elena este aporte no se distribuye entre sus participes y tienen como propoacutesito fortalecer actuarialmente al Fondo Este aporte se concedioacute hasta el periodo 2007 de acuerdo a la Resolucioacuten No 03-12-351 del 29 de diciembre del 2003 emitida por Consejo Politeacutecnico de la ESPOL
Corresponde al exceso de los ingresos sobre los gastos que se han obtenido desde hace varios periodos Estos rendimientos son distribuidos anualmente en la cuenta contable de cada partiacutecipe del Fondo en base a su porcentaje de participacioacuten
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Cartera de creacutedito 1208316 Inversiones 439877
1648193
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Personal docente 487184 PersonaL administrativo 348159
835343
2009
2009
28
bull bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull bull bull bull bull
8
bull ~
=shy~
8
bull ~
--bullbull
bullbullbull
K Aportes Espol
bullla
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
El 7 de diciembre del 2009 se suscribe el Decreto Ejecutivo N 172 en eL que se estabLece que Los ex servidores puacutebLicos o jubilados de las entidades del sector puacuteblico que hasta el 31 de diciembre de 2008 venian percibiendo una pensioacuten jubilar ya sea de los fondos privados de jubilacioacuten complementaria o de cesantiacutea bajo cualquier denominacioacuten que eacutestos tuvieren o directamente del presupuesto institucional pasaraacuten a percibir una transferencia mensual directa unilateral y vitalicia con fines de asistencia social y solidaria en adelante transferencia solidaria con cargo a su respectivo presupuesto institucional o Presupuesto General del Estado de ser el caso en los montos y con lasmiddot limitaciones establecidos en este Decreto Este Decreto tiene vigencia a partir del 1 de enero del 2009
Para el caso de las pensiones que no superaban un salario baacutesico unificado se reconoceraacute el 100 de dicha pensioacuten jubilar
Para aquellas pensiones jubilares superiores a un salario baacutesico unificado e inferiores a una canasta baacutesica familiar la transferencia solidaria seraacute el valor equivalente a un salario baacutesico unificado maacutes el monto correspondiente al 70 de la diferencia entre el valor de la pensioacuten jubilar y el salario baacutesico unificado
En los casos que la pensioacuten jubilar supere la canasta baacutesica familiar la transferencia solidaria se limitaraacute a un salario baacutesico unificado maacutes el 70 de la diferencia entre la canasta baacutesica familiar y el salario baacutesico unificado
Al 31 de diciembre deL 2009 Espol Fondo Complementario Previsional Cerrado ha determinado 286629 por concepto de la transferencia solidaria estipulada en el decreto 172 la misma que hasta la fecha de este informe no ha sido registrada contablemente
bull El 24 de octubre del 2008 se suscribe el Decreto Ejecutivo No 1406 en el que se indica que a partir del 1 de enero del 2009 no se egresaraacute a titulo alguno recursos del Presupuesto General del Estado destinados a financiar Fondos de Jubilacioacuten Patronal de entidades del sector puacuteblico
29
bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull bull
bull ~
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Finanderos
(Expresadas en doacutelares)
bull bull bull El 19 de diciembre deL 2008 se emite eL Decreto Ejecutivo No
1493 en eL que se reforma eL decreto 1406 especificando que bull no se egresaraacute recursos del Presupuesto GeneraL del Estado destinados a financiar Fondos Privados de Jubilacioacuten CompLementaria bajo cuaLquier nombre o denominacioacuten de entidades deL sector puacuteblico
bull EL 25 de marzo del 2009 se pubLica eL Decreto Ejecutivo No 1647 en eL que se exceptuacutea de Los decretos 1406 y 1493 anteriores a Los ex empleados de las instituciones puacuteblicas que sean beneficiarios de Los Fondos de Jubilacioacuten Complementaria cuya pensioacuten no sea superior a un salario baacutesico unificado
bull El 15 de abril deL 2009 se emite el Decreto Ejecutivo No 1675 mediante el cual se reforma el decreto 1647 indicando que para el caso de los beneficiarios sentildeaLados en el decreto 1647 qu~ reciban maacutes de un salario baacutesico unificado el aporte patronal de las instituciones del Estado seraacute en el monto correspondiente a sufragar el 70 de la diferencia entre el vaLor de la pensioacuten jubilar complementaria y el salario baacutesico unificado Si la pensioacuten es superior a la canasta baacutesica el aporte estatal se limitaraacute al 70 de la diferencia entre eacutesta y salario baacutesico unificado
bullbull bullbull a
bull El21 de abril del 2009 se suscribe el Decreto Ejecutivo No 1684 en el que se establece que mientras la Ley no disponga lo contrario los Decretos No 1406 1493 1647 Y 1675 no son aplicables a todos aquellos fondos de jubilacioacuten que hubieren sido creados por Ley
Hasta el 31 de diciembre deL 2008 eL Fondo recibioacute como aporte de la ESPOL el 5 del sueldo baacutesico de cada docente beneficiario a y por cada empLeado y trabajador beneficiario el equivalente al sueldo baacutesico que estuvo vigente al 31 de diciembre del 2003 A partir del antildeo 2009 y hasta la fecha de este informe el Fondo nobulla ha recibido aportes por este concepto
bulla
30
bull bull bull bull
~ ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
)t Notas a los Estados Financierosbullti (Expresadas en doacutelares)
=shyL Eventos Entre el 31 de diciembre del 2009 y la fecha de preparacioacuten de este
subsecuentes informe (24 de junio del 2010) no se han producido eventos que eh opinioacuten de la Administracioacuten del Fondo pudieran tener un efecto importante sobre los estados financieros
bull ~
~
rt tt lt
ta a ~
a a ~
a 3 3 3 3 a a a a
31 ~
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerradp
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
C Cartera de Un resumen de esta cuenta fue como sigue creacuteditos
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
Cartera de creacutedito a corto plazo Escuela Superior Politeacutecnica del Litoral (1 ) 6079 Trabajadores y obreros (2) 66170 Docentes (2) 39875
112124
Cartera de creacutedito a largo plazo Trabajadores (2) 6862190 Docentes (2) 4873412 Escuela Superior Politeacutecnica del Litoral (3) 400242 Caja de Ahorro Trabajadores (4) 23065 Asociacioacuten de Profesores de la ESPOL (APESPOL) (5) 8697 Jubilados (2) 8041 Docentes no participes 1911
12177558
12289682
El Fondo ha otorgado creacuteditos con una tasa del 11 de intereacutes anual
Mediante oficio No INSS-2006-457 del 14 de julio del 2006 la Superintendencia de Bancos y Seguros del Ecuador manifestoacute que los fondos previsionales cerrados estaacuten prohibidos de otorgar creacuteditos bajo cualquier modalidad a personas naturales o juriacutedicas que no sean participes del Fondo Asi tambieacuten dispone que en el caso de existir preacutestamos ya concedidos el Fondo deberaacute mantener los teacuterminos contractuales bajo los cuales fueron otorgados dichos creacuteditos hasta su recuperacioacuten total
Al 31 de diciembre del 2009 el Fondo no ha determinado provisioacuten para cartera incobrable
(1) Corresponde a preacutestamos otorgados a trabajadores y obreros a traveacutes de la ESPOL lt
23
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bullbull bullbull bullbull bulle
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
(2) Corresponde a preacutestamos otorgados a docentes personal=- administrativo y jubilado principalmente para adquisicioacuten de vivienda
(3) Corresponden a preacutestamos entregados a facultades y programas de la ESPOL e incluye principalmente preacutestamos al Instituto de Ciencias Humaniacutesticas y Econoacutemicas (lCHE) por 209275 y al Instituto de Ciencias Matemaacuteticas por 164073
(4) Preacutestamos entregados a la Caja de Ahorro de Trabajadores para que sean otorgados a los empleados administrativos relacionadqs a este organismo
(5) Preacutestamos entregados a la APESPOL (Asociacioacuten de profesores de la ESPOL) para que sean otorgados a sus docentes asociados
D Cuentas por Un resumen de esta cuenta fue como sigue cobrar
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
ESPOL (1 ) 209569 Bancos en liquidacioacuten (2) 82065 Intereses en inversiones 53274 Anticipo a proveedores 6870 Anticipo a empleados 37220 Otras 9151
398149 Menos provisioacuten acumulada para cuentas por
cobrar 82065
316084
bull (1 ) Corresponde a valores de hasta el antildeo 2008 pendientes de recibir de la ESPOL por aportaciones mensuales y cuotas de preacutestamos Estos valores son descontados por la ESPOL de los sueldos y pensiones mensuales personal docente y administrativo activo y jubilado
bullbulle
24
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
-E Inversiones
permanentes
F Cuentas por pagar
ESPOL Fondo Complementarioacute Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares) e
(2) Corresponde a una inversioacuten que se realizoacute en eL Fondo Visioacuten deL Banco Popular S A por 31706 Y un certificado financiero en el Previsora International Bank con un valor nominal de 49258 el cual fue recibido en mayo del 2000 como pago de deudas Actualmente estas instituciones financieras se encuentran en proceso de liquidacioacuten En el 2009 eL Fondo ha constituido una provisioacuten por la totalidad del vaLor de estas inversiones
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Diciembre 31 2009
Acciones-costo (1 ) 16000 Aportes para futuro aumento 72882 Valor patrimonial proporcional 1038
89920
(1 ) Corresponde aL 20 de participacioacuten en el capitaL de La compantildeia Meriza SA
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
ESPOL (1) Provisiones para remuneraciones Aporte por pagar retirados Valores por liquidar Cuentas por pagar caja ahorro Retenciones por pagar SRI Otras
233871 17981 13581 16491 6531 2105 6288
296848
(1) Incluye principalmente cuentas por pagar a Espol originadas por la liquidacioacuten efectuada de los bonos gLobal 2012 acogiendo lo descrito en la resolucioacuten adoptada por el Consejo Politeacutecnico el 19 de mayo del 2009 que indica lo siguiente
25
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
=shy(t
ESPOL Fondo Complementario
=shy Previsional Cerrado
=shyNotas a los Estados Financieros
bullbull=shy
(Expresadas en doacutelares)
bull El 14 de diciembre del 2000 la Espol realizoacute la compra de 536000 en bonos global 2012 que fueron distribuidos 201000 para el Fondo Malecoacuten y 335000 para el Fondo de Jubilacioacuten
bull bull El ex centro de prestaciones de servIcIos adquirioacute
igualmente bonos 2012 por 170000 con lo cual se totalizoacute un valor de 706000 que quedaron en custodia del Banco Central
bull El 22 de diciembre del 2004 se autorizoacute al Banco Central transferi r 201000 del total de bonos 2012 para que queden en custodia de Decevale quedando en custodia del Banco Central los restantes 505000
bull Con fecha 18 de mayo del 2006 el estado recomproacute a los tenedores el 5920 por cuyo concepto el Banco Central depositoacute en cuentas del Fondo de Jubilacioacuten el valor de 328976 correspondiente a 298960 del valor nominal y 30016 a intereses El depoacutesito recibido fue considerado como ingreso producto de la venta de las inversiones realizadas por el Fondo de Jubilacioacuten cuando solamente le correspondiacutea por concepto de capital 198320 Y la parte proporcional de los intereses equivalente a la participacioacuten en la propiedad de los bonos
bull Con fecha 14 de mayo del 2009 el rector de la Espol aceptoacute la invitacioacuten del Presidente de la Repuacuteblica del Ecuador para la venta del valor nominal de los 206040 con una rendicioacuten del 35 lo cual generoacute una peacuterdida de 133926 motivo por el cual el Fondo de Jubilacioacuten reconoce un gasto por rendicioacuten efectuada de bonos globales 2012 el valor de 88842 en funcioacuten de su proporcionalidad asiacute como 127300 de cuentas por pagar a Espolo
bull El valor reconocido como gasto difiere en 6017 debido a que este fue reconocido como tal en el antildeo 2006
26
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bullbullbullbullbull$
G Aportes
bullI
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Personal en Servicio Activo Docentes Administrativos
(1 ) 6201609 3165712
Jubilados Docentes Administrativos
(2) 977967 874318
Aportes ESPOL Docentes Administrativos
(3) 575013 389077
Aporte de Docentes retirados 84515
Aportes recibidos del proyecto Ancoacuten (4) 2000000
14268211
(1) Corresponde a los aportes acumulados realizados por el personal docente y administrativo que labora para la ESPOL los cuales se descuentan de sus sueldos mensuales y beneficios de acuerdo con lo que estipuLa el articulo 12 del estatuto del Fondo
(2) Corresponde a los aportes acumulados reaLizados por el personal docente y administrativo jubilado de la ESPOL los cuales se descuentan de sus pensiones jubilares mensuales y de sus beneficios de acuerdo con lo que estipula el articulo 12 del estatuto del Fondo
(3) Corresponde a los aportes que la ESPOL hace a favor del personal docente y administrativo activo de acuerdo con lo que estipula el articulo 12 del estatuto del Fondo
2009
27
bull bull bull bull
t
=shy ESPOL Fondo Com plementario
=shy=shyt ~
=shy
bullbull =shy
=shy
bullbullbullbullbull
bullbull
bullbullbullbull
bullbullbull
bullbull =shy
H Rendimientos acumulados
l Intereses ganados
J Pago de pensiones a jubilados
bull
Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
(4) Corresponde a aportes recibidos del Proyecto Ancoacuten que la ESPOL ejecuta en la peniacutensula de Santa Elena este aporte no se distribuye entre sus participes y tienen como propoacutesito fortalecer actuarialmente al Fondo Este aporte se concedioacute hasta el periodo 2007 de acuerdo a la Resolucioacuten No 03-12-351 del 29 de diciembre del 2003 emitida por Consejo Politeacutecnico de la ESPOL
Corresponde al exceso de los ingresos sobre los gastos que se han obtenido desde hace varios periodos Estos rendimientos son distribuidos anualmente en la cuenta contable de cada partiacutecipe del Fondo en base a su porcentaje de participacioacuten
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Cartera de creacutedito 1208316 Inversiones 439877
1648193
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Personal docente 487184 PersonaL administrativo 348159
835343
2009
2009
28
bull bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull bull bull bull bull
8
bull ~
=shy~
8
bull ~
--bullbull
bullbullbull
K Aportes Espol
bullla
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
El 7 de diciembre del 2009 se suscribe el Decreto Ejecutivo N 172 en eL que se estabLece que Los ex servidores puacutebLicos o jubilados de las entidades del sector puacuteblico que hasta el 31 de diciembre de 2008 venian percibiendo una pensioacuten jubilar ya sea de los fondos privados de jubilacioacuten complementaria o de cesantiacutea bajo cualquier denominacioacuten que eacutestos tuvieren o directamente del presupuesto institucional pasaraacuten a percibir una transferencia mensual directa unilateral y vitalicia con fines de asistencia social y solidaria en adelante transferencia solidaria con cargo a su respectivo presupuesto institucional o Presupuesto General del Estado de ser el caso en los montos y con lasmiddot limitaciones establecidos en este Decreto Este Decreto tiene vigencia a partir del 1 de enero del 2009
Para el caso de las pensiones que no superaban un salario baacutesico unificado se reconoceraacute el 100 de dicha pensioacuten jubilar
Para aquellas pensiones jubilares superiores a un salario baacutesico unificado e inferiores a una canasta baacutesica familiar la transferencia solidaria seraacute el valor equivalente a un salario baacutesico unificado maacutes el monto correspondiente al 70 de la diferencia entre el valor de la pensioacuten jubilar y el salario baacutesico unificado
En los casos que la pensioacuten jubilar supere la canasta baacutesica familiar la transferencia solidaria se limitaraacute a un salario baacutesico unificado maacutes el 70 de la diferencia entre la canasta baacutesica familiar y el salario baacutesico unificado
Al 31 de diciembre deL 2009 Espol Fondo Complementario Previsional Cerrado ha determinado 286629 por concepto de la transferencia solidaria estipulada en el decreto 172 la misma que hasta la fecha de este informe no ha sido registrada contablemente
bull El 24 de octubre del 2008 se suscribe el Decreto Ejecutivo No 1406 en el que se indica que a partir del 1 de enero del 2009 no se egresaraacute a titulo alguno recursos del Presupuesto General del Estado destinados a financiar Fondos de Jubilacioacuten Patronal de entidades del sector puacuteblico
29
bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull bull
bull ~
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Finanderos
(Expresadas en doacutelares)
bull bull bull El 19 de diciembre deL 2008 se emite eL Decreto Ejecutivo No
1493 en eL que se reforma eL decreto 1406 especificando que bull no se egresaraacute recursos del Presupuesto GeneraL del Estado destinados a financiar Fondos Privados de Jubilacioacuten CompLementaria bajo cuaLquier nombre o denominacioacuten de entidades deL sector puacuteblico
bull EL 25 de marzo del 2009 se pubLica eL Decreto Ejecutivo No 1647 en eL que se exceptuacutea de Los decretos 1406 y 1493 anteriores a Los ex empleados de las instituciones puacuteblicas que sean beneficiarios de Los Fondos de Jubilacioacuten Complementaria cuya pensioacuten no sea superior a un salario baacutesico unificado
bull El 15 de abril deL 2009 se emite el Decreto Ejecutivo No 1675 mediante el cual se reforma el decreto 1647 indicando que para el caso de los beneficiarios sentildeaLados en el decreto 1647 qu~ reciban maacutes de un salario baacutesico unificado el aporte patronal de las instituciones del Estado seraacute en el monto correspondiente a sufragar el 70 de la diferencia entre el vaLor de la pensioacuten jubilar complementaria y el salario baacutesico unificado Si la pensioacuten es superior a la canasta baacutesica el aporte estatal se limitaraacute al 70 de la diferencia entre eacutesta y salario baacutesico unificado
bullbull bullbull a
bull El21 de abril del 2009 se suscribe el Decreto Ejecutivo No 1684 en el que se establece que mientras la Ley no disponga lo contrario los Decretos No 1406 1493 1647 Y 1675 no son aplicables a todos aquellos fondos de jubilacioacuten que hubieren sido creados por Ley
Hasta el 31 de diciembre deL 2008 eL Fondo recibioacute como aporte de la ESPOL el 5 del sueldo baacutesico de cada docente beneficiario a y por cada empLeado y trabajador beneficiario el equivalente al sueldo baacutesico que estuvo vigente al 31 de diciembre del 2003 A partir del antildeo 2009 y hasta la fecha de este informe el Fondo nobulla ha recibido aportes por este concepto
bulla
30
bull bull bull bull
~ ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
)t Notas a los Estados Financierosbullti (Expresadas en doacutelares)
=shyL Eventos Entre el 31 de diciembre del 2009 y la fecha de preparacioacuten de este
subsecuentes informe (24 de junio del 2010) no se han producido eventos que eh opinioacuten de la Administracioacuten del Fondo pudieran tener un efecto importante sobre los estados financieros
bull ~
~
rt tt lt
ta a ~
a a ~
a 3 3 3 3 a a a a
31 ~
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bullbull bullbull bullbull bulle
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
(2) Corresponde a preacutestamos otorgados a docentes personal=- administrativo y jubilado principalmente para adquisicioacuten de vivienda
(3) Corresponden a preacutestamos entregados a facultades y programas de la ESPOL e incluye principalmente preacutestamos al Instituto de Ciencias Humaniacutesticas y Econoacutemicas (lCHE) por 209275 y al Instituto de Ciencias Matemaacuteticas por 164073
(4) Preacutestamos entregados a la Caja de Ahorro de Trabajadores para que sean otorgados a los empleados administrativos relacionadqs a este organismo
(5) Preacutestamos entregados a la APESPOL (Asociacioacuten de profesores de la ESPOL) para que sean otorgados a sus docentes asociados
D Cuentas por Un resumen de esta cuenta fue como sigue cobrar
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
ESPOL (1 ) 209569 Bancos en liquidacioacuten (2) 82065 Intereses en inversiones 53274 Anticipo a proveedores 6870 Anticipo a empleados 37220 Otras 9151
398149 Menos provisioacuten acumulada para cuentas por
cobrar 82065
316084
bull (1 ) Corresponde a valores de hasta el antildeo 2008 pendientes de recibir de la ESPOL por aportaciones mensuales y cuotas de preacutestamos Estos valores son descontados por la ESPOL de los sueldos y pensiones mensuales personal docente y administrativo activo y jubilado
bullbulle
24
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
-E Inversiones
permanentes
F Cuentas por pagar
ESPOL Fondo Complementarioacute Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares) e
(2) Corresponde a una inversioacuten que se realizoacute en eL Fondo Visioacuten deL Banco Popular S A por 31706 Y un certificado financiero en el Previsora International Bank con un valor nominal de 49258 el cual fue recibido en mayo del 2000 como pago de deudas Actualmente estas instituciones financieras se encuentran en proceso de liquidacioacuten En el 2009 eL Fondo ha constituido una provisioacuten por la totalidad del vaLor de estas inversiones
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Diciembre 31 2009
Acciones-costo (1 ) 16000 Aportes para futuro aumento 72882 Valor patrimonial proporcional 1038
89920
(1 ) Corresponde aL 20 de participacioacuten en el capitaL de La compantildeia Meriza SA
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
ESPOL (1) Provisiones para remuneraciones Aporte por pagar retirados Valores por liquidar Cuentas por pagar caja ahorro Retenciones por pagar SRI Otras
233871 17981 13581 16491 6531 2105 6288
296848
(1) Incluye principalmente cuentas por pagar a Espol originadas por la liquidacioacuten efectuada de los bonos gLobal 2012 acogiendo lo descrito en la resolucioacuten adoptada por el Consejo Politeacutecnico el 19 de mayo del 2009 que indica lo siguiente
25
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
=shy(t
ESPOL Fondo Complementario
=shy Previsional Cerrado
=shyNotas a los Estados Financieros
bullbull=shy
(Expresadas en doacutelares)
bull El 14 de diciembre del 2000 la Espol realizoacute la compra de 536000 en bonos global 2012 que fueron distribuidos 201000 para el Fondo Malecoacuten y 335000 para el Fondo de Jubilacioacuten
bull bull El ex centro de prestaciones de servIcIos adquirioacute
igualmente bonos 2012 por 170000 con lo cual se totalizoacute un valor de 706000 que quedaron en custodia del Banco Central
bull El 22 de diciembre del 2004 se autorizoacute al Banco Central transferi r 201000 del total de bonos 2012 para que queden en custodia de Decevale quedando en custodia del Banco Central los restantes 505000
bull Con fecha 18 de mayo del 2006 el estado recomproacute a los tenedores el 5920 por cuyo concepto el Banco Central depositoacute en cuentas del Fondo de Jubilacioacuten el valor de 328976 correspondiente a 298960 del valor nominal y 30016 a intereses El depoacutesito recibido fue considerado como ingreso producto de la venta de las inversiones realizadas por el Fondo de Jubilacioacuten cuando solamente le correspondiacutea por concepto de capital 198320 Y la parte proporcional de los intereses equivalente a la participacioacuten en la propiedad de los bonos
bull Con fecha 14 de mayo del 2009 el rector de la Espol aceptoacute la invitacioacuten del Presidente de la Repuacuteblica del Ecuador para la venta del valor nominal de los 206040 con una rendicioacuten del 35 lo cual generoacute una peacuterdida de 133926 motivo por el cual el Fondo de Jubilacioacuten reconoce un gasto por rendicioacuten efectuada de bonos globales 2012 el valor de 88842 en funcioacuten de su proporcionalidad asiacute como 127300 de cuentas por pagar a Espolo
bull El valor reconocido como gasto difiere en 6017 debido a que este fue reconocido como tal en el antildeo 2006
26
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bullbullbullbullbull$
G Aportes
bullI
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Personal en Servicio Activo Docentes Administrativos
(1 ) 6201609 3165712
Jubilados Docentes Administrativos
(2) 977967 874318
Aportes ESPOL Docentes Administrativos
(3) 575013 389077
Aporte de Docentes retirados 84515
Aportes recibidos del proyecto Ancoacuten (4) 2000000
14268211
(1) Corresponde a los aportes acumulados realizados por el personal docente y administrativo que labora para la ESPOL los cuales se descuentan de sus sueldos mensuales y beneficios de acuerdo con lo que estipuLa el articulo 12 del estatuto del Fondo
(2) Corresponde a los aportes acumulados reaLizados por el personal docente y administrativo jubilado de la ESPOL los cuales se descuentan de sus pensiones jubilares mensuales y de sus beneficios de acuerdo con lo que estipula el articulo 12 del estatuto del Fondo
(3) Corresponde a los aportes que la ESPOL hace a favor del personal docente y administrativo activo de acuerdo con lo que estipula el articulo 12 del estatuto del Fondo
2009
27
bull bull bull bull
t
=shy ESPOL Fondo Com plementario
=shy=shyt ~
=shy
bullbull =shy
=shy
bullbullbullbullbull
bullbull
bullbullbullbull
bullbullbull
bullbull =shy
H Rendimientos acumulados
l Intereses ganados
J Pago de pensiones a jubilados
bull
Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
(4) Corresponde a aportes recibidos del Proyecto Ancoacuten que la ESPOL ejecuta en la peniacutensula de Santa Elena este aporte no se distribuye entre sus participes y tienen como propoacutesito fortalecer actuarialmente al Fondo Este aporte se concedioacute hasta el periodo 2007 de acuerdo a la Resolucioacuten No 03-12-351 del 29 de diciembre del 2003 emitida por Consejo Politeacutecnico de la ESPOL
Corresponde al exceso de los ingresos sobre los gastos que se han obtenido desde hace varios periodos Estos rendimientos son distribuidos anualmente en la cuenta contable de cada partiacutecipe del Fondo en base a su porcentaje de participacioacuten
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Cartera de creacutedito 1208316 Inversiones 439877
1648193
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Personal docente 487184 PersonaL administrativo 348159
835343
2009
2009
28
bull bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull bull bull bull bull
8
bull ~
=shy~
8
bull ~
--bullbull
bullbullbull
K Aportes Espol
bullla
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
El 7 de diciembre del 2009 se suscribe el Decreto Ejecutivo N 172 en eL que se estabLece que Los ex servidores puacutebLicos o jubilados de las entidades del sector puacuteblico que hasta el 31 de diciembre de 2008 venian percibiendo una pensioacuten jubilar ya sea de los fondos privados de jubilacioacuten complementaria o de cesantiacutea bajo cualquier denominacioacuten que eacutestos tuvieren o directamente del presupuesto institucional pasaraacuten a percibir una transferencia mensual directa unilateral y vitalicia con fines de asistencia social y solidaria en adelante transferencia solidaria con cargo a su respectivo presupuesto institucional o Presupuesto General del Estado de ser el caso en los montos y con lasmiddot limitaciones establecidos en este Decreto Este Decreto tiene vigencia a partir del 1 de enero del 2009
Para el caso de las pensiones que no superaban un salario baacutesico unificado se reconoceraacute el 100 de dicha pensioacuten jubilar
Para aquellas pensiones jubilares superiores a un salario baacutesico unificado e inferiores a una canasta baacutesica familiar la transferencia solidaria seraacute el valor equivalente a un salario baacutesico unificado maacutes el monto correspondiente al 70 de la diferencia entre el valor de la pensioacuten jubilar y el salario baacutesico unificado
En los casos que la pensioacuten jubilar supere la canasta baacutesica familiar la transferencia solidaria se limitaraacute a un salario baacutesico unificado maacutes el 70 de la diferencia entre la canasta baacutesica familiar y el salario baacutesico unificado
Al 31 de diciembre deL 2009 Espol Fondo Complementario Previsional Cerrado ha determinado 286629 por concepto de la transferencia solidaria estipulada en el decreto 172 la misma que hasta la fecha de este informe no ha sido registrada contablemente
bull El 24 de octubre del 2008 se suscribe el Decreto Ejecutivo No 1406 en el que se indica que a partir del 1 de enero del 2009 no se egresaraacute a titulo alguno recursos del Presupuesto General del Estado destinados a financiar Fondos de Jubilacioacuten Patronal de entidades del sector puacuteblico
29
bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull bull
bull ~
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Finanderos
(Expresadas en doacutelares)
bull bull bull El 19 de diciembre deL 2008 se emite eL Decreto Ejecutivo No
1493 en eL que se reforma eL decreto 1406 especificando que bull no se egresaraacute recursos del Presupuesto GeneraL del Estado destinados a financiar Fondos Privados de Jubilacioacuten CompLementaria bajo cuaLquier nombre o denominacioacuten de entidades deL sector puacuteblico
bull EL 25 de marzo del 2009 se pubLica eL Decreto Ejecutivo No 1647 en eL que se exceptuacutea de Los decretos 1406 y 1493 anteriores a Los ex empleados de las instituciones puacuteblicas que sean beneficiarios de Los Fondos de Jubilacioacuten Complementaria cuya pensioacuten no sea superior a un salario baacutesico unificado
bull El 15 de abril deL 2009 se emite el Decreto Ejecutivo No 1675 mediante el cual se reforma el decreto 1647 indicando que para el caso de los beneficiarios sentildeaLados en el decreto 1647 qu~ reciban maacutes de un salario baacutesico unificado el aporte patronal de las instituciones del Estado seraacute en el monto correspondiente a sufragar el 70 de la diferencia entre el vaLor de la pensioacuten jubilar complementaria y el salario baacutesico unificado Si la pensioacuten es superior a la canasta baacutesica el aporte estatal se limitaraacute al 70 de la diferencia entre eacutesta y salario baacutesico unificado
bullbull bullbull a
bull El21 de abril del 2009 se suscribe el Decreto Ejecutivo No 1684 en el que se establece que mientras la Ley no disponga lo contrario los Decretos No 1406 1493 1647 Y 1675 no son aplicables a todos aquellos fondos de jubilacioacuten que hubieren sido creados por Ley
Hasta el 31 de diciembre deL 2008 eL Fondo recibioacute como aporte de la ESPOL el 5 del sueldo baacutesico de cada docente beneficiario a y por cada empLeado y trabajador beneficiario el equivalente al sueldo baacutesico que estuvo vigente al 31 de diciembre del 2003 A partir del antildeo 2009 y hasta la fecha de este informe el Fondo nobulla ha recibido aportes por este concepto
bulla
30
bull bull bull bull
~ ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
)t Notas a los Estados Financierosbullti (Expresadas en doacutelares)
=shyL Eventos Entre el 31 de diciembre del 2009 y la fecha de preparacioacuten de este
subsecuentes informe (24 de junio del 2010) no se han producido eventos que eh opinioacuten de la Administracioacuten del Fondo pudieran tener un efecto importante sobre los estados financieros
bull ~
~
rt tt lt
ta a ~
a a ~
a 3 3 3 3 a a a a
31 ~
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
-E Inversiones
permanentes
F Cuentas por pagar
ESPOL Fondo Complementarioacute Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares) e
(2) Corresponde a una inversioacuten que se realizoacute en eL Fondo Visioacuten deL Banco Popular S A por 31706 Y un certificado financiero en el Previsora International Bank con un valor nominal de 49258 el cual fue recibido en mayo del 2000 como pago de deudas Actualmente estas instituciones financieras se encuentran en proceso de liquidacioacuten En el 2009 eL Fondo ha constituido una provisioacuten por la totalidad del vaLor de estas inversiones
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Diciembre 31 2009
Acciones-costo (1 ) 16000 Aportes para futuro aumento 72882 Valor patrimonial proporcional 1038
89920
(1 ) Corresponde aL 20 de participacioacuten en el capitaL de La compantildeia Meriza SA
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31 2009
ESPOL (1) Provisiones para remuneraciones Aporte por pagar retirados Valores por liquidar Cuentas por pagar caja ahorro Retenciones por pagar SRI Otras
233871 17981 13581 16491 6531 2105 6288
296848
(1) Incluye principalmente cuentas por pagar a Espol originadas por la liquidacioacuten efectuada de los bonos gLobal 2012 acogiendo lo descrito en la resolucioacuten adoptada por el Consejo Politeacutecnico el 19 de mayo del 2009 que indica lo siguiente
25
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
=shy(t
ESPOL Fondo Complementario
=shy Previsional Cerrado
=shyNotas a los Estados Financieros
bullbull=shy
(Expresadas en doacutelares)
bull El 14 de diciembre del 2000 la Espol realizoacute la compra de 536000 en bonos global 2012 que fueron distribuidos 201000 para el Fondo Malecoacuten y 335000 para el Fondo de Jubilacioacuten
bull bull El ex centro de prestaciones de servIcIos adquirioacute
igualmente bonos 2012 por 170000 con lo cual se totalizoacute un valor de 706000 que quedaron en custodia del Banco Central
bull El 22 de diciembre del 2004 se autorizoacute al Banco Central transferi r 201000 del total de bonos 2012 para que queden en custodia de Decevale quedando en custodia del Banco Central los restantes 505000
bull Con fecha 18 de mayo del 2006 el estado recomproacute a los tenedores el 5920 por cuyo concepto el Banco Central depositoacute en cuentas del Fondo de Jubilacioacuten el valor de 328976 correspondiente a 298960 del valor nominal y 30016 a intereses El depoacutesito recibido fue considerado como ingreso producto de la venta de las inversiones realizadas por el Fondo de Jubilacioacuten cuando solamente le correspondiacutea por concepto de capital 198320 Y la parte proporcional de los intereses equivalente a la participacioacuten en la propiedad de los bonos
bull Con fecha 14 de mayo del 2009 el rector de la Espol aceptoacute la invitacioacuten del Presidente de la Repuacuteblica del Ecuador para la venta del valor nominal de los 206040 con una rendicioacuten del 35 lo cual generoacute una peacuterdida de 133926 motivo por el cual el Fondo de Jubilacioacuten reconoce un gasto por rendicioacuten efectuada de bonos globales 2012 el valor de 88842 en funcioacuten de su proporcionalidad asiacute como 127300 de cuentas por pagar a Espolo
bull El valor reconocido como gasto difiere en 6017 debido a que este fue reconocido como tal en el antildeo 2006
26
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bullbullbullbullbull$
G Aportes
bullI
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Personal en Servicio Activo Docentes Administrativos
(1 ) 6201609 3165712
Jubilados Docentes Administrativos
(2) 977967 874318
Aportes ESPOL Docentes Administrativos
(3) 575013 389077
Aporte de Docentes retirados 84515
Aportes recibidos del proyecto Ancoacuten (4) 2000000
14268211
(1) Corresponde a los aportes acumulados realizados por el personal docente y administrativo que labora para la ESPOL los cuales se descuentan de sus sueldos mensuales y beneficios de acuerdo con lo que estipuLa el articulo 12 del estatuto del Fondo
(2) Corresponde a los aportes acumulados reaLizados por el personal docente y administrativo jubilado de la ESPOL los cuales se descuentan de sus pensiones jubilares mensuales y de sus beneficios de acuerdo con lo que estipula el articulo 12 del estatuto del Fondo
(3) Corresponde a los aportes que la ESPOL hace a favor del personal docente y administrativo activo de acuerdo con lo que estipula el articulo 12 del estatuto del Fondo
2009
27
bull bull bull bull
t
=shy ESPOL Fondo Com plementario
=shy=shyt ~
=shy
bullbull =shy
=shy
bullbullbullbullbull
bullbull
bullbullbullbull
bullbullbull
bullbull =shy
H Rendimientos acumulados
l Intereses ganados
J Pago de pensiones a jubilados
bull
Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
(4) Corresponde a aportes recibidos del Proyecto Ancoacuten que la ESPOL ejecuta en la peniacutensula de Santa Elena este aporte no se distribuye entre sus participes y tienen como propoacutesito fortalecer actuarialmente al Fondo Este aporte se concedioacute hasta el periodo 2007 de acuerdo a la Resolucioacuten No 03-12-351 del 29 de diciembre del 2003 emitida por Consejo Politeacutecnico de la ESPOL
Corresponde al exceso de los ingresos sobre los gastos que se han obtenido desde hace varios periodos Estos rendimientos son distribuidos anualmente en la cuenta contable de cada partiacutecipe del Fondo en base a su porcentaje de participacioacuten
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Cartera de creacutedito 1208316 Inversiones 439877
1648193
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Personal docente 487184 PersonaL administrativo 348159
835343
2009
2009
28
bull bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull bull bull bull bull
8
bull ~
=shy~
8
bull ~
--bullbull
bullbullbull
K Aportes Espol
bullla
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
El 7 de diciembre del 2009 se suscribe el Decreto Ejecutivo N 172 en eL que se estabLece que Los ex servidores puacutebLicos o jubilados de las entidades del sector puacuteblico que hasta el 31 de diciembre de 2008 venian percibiendo una pensioacuten jubilar ya sea de los fondos privados de jubilacioacuten complementaria o de cesantiacutea bajo cualquier denominacioacuten que eacutestos tuvieren o directamente del presupuesto institucional pasaraacuten a percibir una transferencia mensual directa unilateral y vitalicia con fines de asistencia social y solidaria en adelante transferencia solidaria con cargo a su respectivo presupuesto institucional o Presupuesto General del Estado de ser el caso en los montos y con lasmiddot limitaciones establecidos en este Decreto Este Decreto tiene vigencia a partir del 1 de enero del 2009
Para el caso de las pensiones que no superaban un salario baacutesico unificado se reconoceraacute el 100 de dicha pensioacuten jubilar
Para aquellas pensiones jubilares superiores a un salario baacutesico unificado e inferiores a una canasta baacutesica familiar la transferencia solidaria seraacute el valor equivalente a un salario baacutesico unificado maacutes el monto correspondiente al 70 de la diferencia entre el valor de la pensioacuten jubilar y el salario baacutesico unificado
En los casos que la pensioacuten jubilar supere la canasta baacutesica familiar la transferencia solidaria se limitaraacute a un salario baacutesico unificado maacutes el 70 de la diferencia entre la canasta baacutesica familiar y el salario baacutesico unificado
Al 31 de diciembre deL 2009 Espol Fondo Complementario Previsional Cerrado ha determinado 286629 por concepto de la transferencia solidaria estipulada en el decreto 172 la misma que hasta la fecha de este informe no ha sido registrada contablemente
bull El 24 de octubre del 2008 se suscribe el Decreto Ejecutivo No 1406 en el que se indica que a partir del 1 de enero del 2009 no se egresaraacute a titulo alguno recursos del Presupuesto General del Estado destinados a financiar Fondos de Jubilacioacuten Patronal de entidades del sector puacuteblico
29
bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull bull
bull ~
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Finanderos
(Expresadas en doacutelares)
bull bull bull El 19 de diciembre deL 2008 se emite eL Decreto Ejecutivo No
1493 en eL que se reforma eL decreto 1406 especificando que bull no se egresaraacute recursos del Presupuesto GeneraL del Estado destinados a financiar Fondos Privados de Jubilacioacuten CompLementaria bajo cuaLquier nombre o denominacioacuten de entidades deL sector puacuteblico
bull EL 25 de marzo del 2009 se pubLica eL Decreto Ejecutivo No 1647 en eL que se exceptuacutea de Los decretos 1406 y 1493 anteriores a Los ex empleados de las instituciones puacuteblicas que sean beneficiarios de Los Fondos de Jubilacioacuten Complementaria cuya pensioacuten no sea superior a un salario baacutesico unificado
bull El 15 de abril deL 2009 se emite el Decreto Ejecutivo No 1675 mediante el cual se reforma el decreto 1647 indicando que para el caso de los beneficiarios sentildeaLados en el decreto 1647 qu~ reciban maacutes de un salario baacutesico unificado el aporte patronal de las instituciones del Estado seraacute en el monto correspondiente a sufragar el 70 de la diferencia entre el vaLor de la pensioacuten jubilar complementaria y el salario baacutesico unificado Si la pensioacuten es superior a la canasta baacutesica el aporte estatal se limitaraacute al 70 de la diferencia entre eacutesta y salario baacutesico unificado
bullbull bullbull a
bull El21 de abril del 2009 se suscribe el Decreto Ejecutivo No 1684 en el que se establece que mientras la Ley no disponga lo contrario los Decretos No 1406 1493 1647 Y 1675 no son aplicables a todos aquellos fondos de jubilacioacuten que hubieren sido creados por Ley
Hasta el 31 de diciembre deL 2008 eL Fondo recibioacute como aporte de la ESPOL el 5 del sueldo baacutesico de cada docente beneficiario a y por cada empLeado y trabajador beneficiario el equivalente al sueldo baacutesico que estuvo vigente al 31 de diciembre del 2003 A partir del antildeo 2009 y hasta la fecha de este informe el Fondo nobulla ha recibido aportes por este concepto
bulla
30
bull bull bull bull
~ ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
)t Notas a los Estados Financierosbullti (Expresadas en doacutelares)
=shyL Eventos Entre el 31 de diciembre del 2009 y la fecha de preparacioacuten de este
subsecuentes informe (24 de junio del 2010) no se han producido eventos que eh opinioacuten de la Administracioacuten del Fondo pudieran tener un efecto importante sobre los estados financieros
bull ~
~
rt tt lt
ta a ~
a a ~
a 3 3 3 3 a a a a
31 ~
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
=shy(t
ESPOL Fondo Complementario
=shy Previsional Cerrado
=shyNotas a los Estados Financieros
bullbull=shy
(Expresadas en doacutelares)
bull El 14 de diciembre del 2000 la Espol realizoacute la compra de 536000 en bonos global 2012 que fueron distribuidos 201000 para el Fondo Malecoacuten y 335000 para el Fondo de Jubilacioacuten
bull bull El ex centro de prestaciones de servIcIos adquirioacute
igualmente bonos 2012 por 170000 con lo cual se totalizoacute un valor de 706000 que quedaron en custodia del Banco Central
bull El 22 de diciembre del 2004 se autorizoacute al Banco Central transferi r 201000 del total de bonos 2012 para que queden en custodia de Decevale quedando en custodia del Banco Central los restantes 505000
bull Con fecha 18 de mayo del 2006 el estado recomproacute a los tenedores el 5920 por cuyo concepto el Banco Central depositoacute en cuentas del Fondo de Jubilacioacuten el valor de 328976 correspondiente a 298960 del valor nominal y 30016 a intereses El depoacutesito recibido fue considerado como ingreso producto de la venta de las inversiones realizadas por el Fondo de Jubilacioacuten cuando solamente le correspondiacutea por concepto de capital 198320 Y la parte proporcional de los intereses equivalente a la participacioacuten en la propiedad de los bonos
bull Con fecha 14 de mayo del 2009 el rector de la Espol aceptoacute la invitacioacuten del Presidente de la Repuacuteblica del Ecuador para la venta del valor nominal de los 206040 con una rendicioacuten del 35 lo cual generoacute una peacuterdida de 133926 motivo por el cual el Fondo de Jubilacioacuten reconoce un gasto por rendicioacuten efectuada de bonos globales 2012 el valor de 88842 en funcioacuten de su proporcionalidad asiacute como 127300 de cuentas por pagar a Espolo
bull El valor reconocido como gasto difiere en 6017 debido a que este fue reconocido como tal en el antildeo 2006
26
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bullbullbullbullbull$
G Aportes
bullI
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Personal en Servicio Activo Docentes Administrativos
(1 ) 6201609 3165712
Jubilados Docentes Administrativos
(2) 977967 874318
Aportes ESPOL Docentes Administrativos
(3) 575013 389077
Aporte de Docentes retirados 84515
Aportes recibidos del proyecto Ancoacuten (4) 2000000
14268211
(1) Corresponde a los aportes acumulados realizados por el personal docente y administrativo que labora para la ESPOL los cuales se descuentan de sus sueldos mensuales y beneficios de acuerdo con lo que estipuLa el articulo 12 del estatuto del Fondo
(2) Corresponde a los aportes acumulados reaLizados por el personal docente y administrativo jubilado de la ESPOL los cuales se descuentan de sus pensiones jubilares mensuales y de sus beneficios de acuerdo con lo que estipula el articulo 12 del estatuto del Fondo
(3) Corresponde a los aportes que la ESPOL hace a favor del personal docente y administrativo activo de acuerdo con lo que estipula el articulo 12 del estatuto del Fondo
2009
27
bull bull bull bull
t
=shy ESPOL Fondo Com plementario
=shy=shyt ~
=shy
bullbull =shy
=shy
bullbullbullbullbull
bullbull
bullbullbullbull
bullbullbull
bullbull =shy
H Rendimientos acumulados
l Intereses ganados
J Pago de pensiones a jubilados
bull
Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
(4) Corresponde a aportes recibidos del Proyecto Ancoacuten que la ESPOL ejecuta en la peniacutensula de Santa Elena este aporte no se distribuye entre sus participes y tienen como propoacutesito fortalecer actuarialmente al Fondo Este aporte se concedioacute hasta el periodo 2007 de acuerdo a la Resolucioacuten No 03-12-351 del 29 de diciembre del 2003 emitida por Consejo Politeacutecnico de la ESPOL
Corresponde al exceso de los ingresos sobre los gastos que se han obtenido desde hace varios periodos Estos rendimientos son distribuidos anualmente en la cuenta contable de cada partiacutecipe del Fondo en base a su porcentaje de participacioacuten
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Cartera de creacutedito 1208316 Inversiones 439877
1648193
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Personal docente 487184 PersonaL administrativo 348159
835343
2009
2009
28
bull bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull bull bull bull bull
8
bull ~
=shy~
8
bull ~
--bullbull
bullbullbull
K Aportes Espol
bullla
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
El 7 de diciembre del 2009 se suscribe el Decreto Ejecutivo N 172 en eL que se estabLece que Los ex servidores puacutebLicos o jubilados de las entidades del sector puacuteblico que hasta el 31 de diciembre de 2008 venian percibiendo una pensioacuten jubilar ya sea de los fondos privados de jubilacioacuten complementaria o de cesantiacutea bajo cualquier denominacioacuten que eacutestos tuvieren o directamente del presupuesto institucional pasaraacuten a percibir una transferencia mensual directa unilateral y vitalicia con fines de asistencia social y solidaria en adelante transferencia solidaria con cargo a su respectivo presupuesto institucional o Presupuesto General del Estado de ser el caso en los montos y con lasmiddot limitaciones establecidos en este Decreto Este Decreto tiene vigencia a partir del 1 de enero del 2009
Para el caso de las pensiones que no superaban un salario baacutesico unificado se reconoceraacute el 100 de dicha pensioacuten jubilar
Para aquellas pensiones jubilares superiores a un salario baacutesico unificado e inferiores a una canasta baacutesica familiar la transferencia solidaria seraacute el valor equivalente a un salario baacutesico unificado maacutes el monto correspondiente al 70 de la diferencia entre el valor de la pensioacuten jubilar y el salario baacutesico unificado
En los casos que la pensioacuten jubilar supere la canasta baacutesica familiar la transferencia solidaria se limitaraacute a un salario baacutesico unificado maacutes el 70 de la diferencia entre la canasta baacutesica familiar y el salario baacutesico unificado
Al 31 de diciembre deL 2009 Espol Fondo Complementario Previsional Cerrado ha determinado 286629 por concepto de la transferencia solidaria estipulada en el decreto 172 la misma que hasta la fecha de este informe no ha sido registrada contablemente
bull El 24 de octubre del 2008 se suscribe el Decreto Ejecutivo No 1406 en el que se indica que a partir del 1 de enero del 2009 no se egresaraacute a titulo alguno recursos del Presupuesto General del Estado destinados a financiar Fondos de Jubilacioacuten Patronal de entidades del sector puacuteblico
29
bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull bull
bull ~
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Finanderos
(Expresadas en doacutelares)
bull bull bull El 19 de diciembre deL 2008 se emite eL Decreto Ejecutivo No
1493 en eL que se reforma eL decreto 1406 especificando que bull no se egresaraacute recursos del Presupuesto GeneraL del Estado destinados a financiar Fondos Privados de Jubilacioacuten CompLementaria bajo cuaLquier nombre o denominacioacuten de entidades deL sector puacuteblico
bull EL 25 de marzo del 2009 se pubLica eL Decreto Ejecutivo No 1647 en eL que se exceptuacutea de Los decretos 1406 y 1493 anteriores a Los ex empleados de las instituciones puacuteblicas que sean beneficiarios de Los Fondos de Jubilacioacuten Complementaria cuya pensioacuten no sea superior a un salario baacutesico unificado
bull El 15 de abril deL 2009 se emite el Decreto Ejecutivo No 1675 mediante el cual se reforma el decreto 1647 indicando que para el caso de los beneficiarios sentildeaLados en el decreto 1647 qu~ reciban maacutes de un salario baacutesico unificado el aporte patronal de las instituciones del Estado seraacute en el monto correspondiente a sufragar el 70 de la diferencia entre el vaLor de la pensioacuten jubilar complementaria y el salario baacutesico unificado Si la pensioacuten es superior a la canasta baacutesica el aporte estatal se limitaraacute al 70 de la diferencia entre eacutesta y salario baacutesico unificado
bullbull bullbull a
bull El21 de abril del 2009 se suscribe el Decreto Ejecutivo No 1684 en el que se establece que mientras la Ley no disponga lo contrario los Decretos No 1406 1493 1647 Y 1675 no son aplicables a todos aquellos fondos de jubilacioacuten que hubieren sido creados por Ley
Hasta el 31 de diciembre deL 2008 eL Fondo recibioacute como aporte de la ESPOL el 5 del sueldo baacutesico de cada docente beneficiario a y por cada empLeado y trabajador beneficiario el equivalente al sueldo baacutesico que estuvo vigente al 31 de diciembre del 2003 A partir del antildeo 2009 y hasta la fecha de este informe el Fondo nobulla ha recibido aportes por este concepto
bulla
30
bull bull bull bull
~ ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
)t Notas a los Estados Financierosbullti (Expresadas en doacutelares)
=shyL Eventos Entre el 31 de diciembre del 2009 y la fecha de preparacioacuten de este
subsecuentes informe (24 de junio del 2010) no se han producido eventos que eh opinioacuten de la Administracioacuten del Fondo pudieran tener un efecto importante sobre los estados financieros
bull ~
~
rt tt lt
ta a ~
a a ~
a 3 3 3 3 a a a a
31 ~
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bullbullbullbullbull$
G Aportes
bullI
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Personal en Servicio Activo Docentes Administrativos
(1 ) 6201609 3165712
Jubilados Docentes Administrativos
(2) 977967 874318
Aportes ESPOL Docentes Administrativos
(3) 575013 389077
Aporte de Docentes retirados 84515
Aportes recibidos del proyecto Ancoacuten (4) 2000000
14268211
(1) Corresponde a los aportes acumulados realizados por el personal docente y administrativo que labora para la ESPOL los cuales se descuentan de sus sueldos mensuales y beneficios de acuerdo con lo que estipuLa el articulo 12 del estatuto del Fondo
(2) Corresponde a los aportes acumulados reaLizados por el personal docente y administrativo jubilado de la ESPOL los cuales se descuentan de sus pensiones jubilares mensuales y de sus beneficios de acuerdo con lo que estipula el articulo 12 del estatuto del Fondo
(3) Corresponde a los aportes que la ESPOL hace a favor del personal docente y administrativo activo de acuerdo con lo que estipula el articulo 12 del estatuto del Fondo
2009
27
bull bull bull bull
t
=shy ESPOL Fondo Com plementario
=shy=shyt ~
=shy
bullbull =shy
=shy
bullbullbullbullbull
bullbull
bullbullbullbull
bullbullbull
bullbull =shy
H Rendimientos acumulados
l Intereses ganados
J Pago de pensiones a jubilados
bull
Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
(4) Corresponde a aportes recibidos del Proyecto Ancoacuten que la ESPOL ejecuta en la peniacutensula de Santa Elena este aporte no se distribuye entre sus participes y tienen como propoacutesito fortalecer actuarialmente al Fondo Este aporte se concedioacute hasta el periodo 2007 de acuerdo a la Resolucioacuten No 03-12-351 del 29 de diciembre del 2003 emitida por Consejo Politeacutecnico de la ESPOL
Corresponde al exceso de los ingresos sobre los gastos que se han obtenido desde hace varios periodos Estos rendimientos son distribuidos anualmente en la cuenta contable de cada partiacutecipe del Fondo en base a su porcentaje de participacioacuten
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Cartera de creacutedito 1208316 Inversiones 439877
1648193
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Personal docente 487184 PersonaL administrativo 348159
835343
2009
2009
28
bull bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull bull bull bull bull
8
bull ~
=shy~
8
bull ~
--bullbull
bullbullbull
K Aportes Espol
bullla
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
El 7 de diciembre del 2009 se suscribe el Decreto Ejecutivo N 172 en eL que se estabLece que Los ex servidores puacutebLicos o jubilados de las entidades del sector puacuteblico que hasta el 31 de diciembre de 2008 venian percibiendo una pensioacuten jubilar ya sea de los fondos privados de jubilacioacuten complementaria o de cesantiacutea bajo cualquier denominacioacuten que eacutestos tuvieren o directamente del presupuesto institucional pasaraacuten a percibir una transferencia mensual directa unilateral y vitalicia con fines de asistencia social y solidaria en adelante transferencia solidaria con cargo a su respectivo presupuesto institucional o Presupuesto General del Estado de ser el caso en los montos y con lasmiddot limitaciones establecidos en este Decreto Este Decreto tiene vigencia a partir del 1 de enero del 2009
Para el caso de las pensiones que no superaban un salario baacutesico unificado se reconoceraacute el 100 de dicha pensioacuten jubilar
Para aquellas pensiones jubilares superiores a un salario baacutesico unificado e inferiores a una canasta baacutesica familiar la transferencia solidaria seraacute el valor equivalente a un salario baacutesico unificado maacutes el monto correspondiente al 70 de la diferencia entre el valor de la pensioacuten jubilar y el salario baacutesico unificado
En los casos que la pensioacuten jubilar supere la canasta baacutesica familiar la transferencia solidaria se limitaraacute a un salario baacutesico unificado maacutes el 70 de la diferencia entre la canasta baacutesica familiar y el salario baacutesico unificado
Al 31 de diciembre deL 2009 Espol Fondo Complementario Previsional Cerrado ha determinado 286629 por concepto de la transferencia solidaria estipulada en el decreto 172 la misma que hasta la fecha de este informe no ha sido registrada contablemente
bull El 24 de octubre del 2008 se suscribe el Decreto Ejecutivo No 1406 en el que se indica que a partir del 1 de enero del 2009 no se egresaraacute a titulo alguno recursos del Presupuesto General del Estado destinados a financiar Fondos de Jubilacioacuten Patronal de entidades del sector puacuteblico
29
bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull bull
bull ~
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Finanderos
(Expresadas en doacutelares)
bull bull bull El 19 de diciembre deL 2008 se emite eL Decreto Ejecutivo No
1493 en eL que se reforma eL decreto 1406 especificando que bull no se egresaraacute recursos del Presupuesto GeneraL del Estado destinados a financiar Fondos Privados de Jubilacioacuten CompLementaria bajo cuaLquier nombre o denominacioacuten de entidades deL sector puacuteblico
bull EL 25 de marzo del 2009 se pubLica eL Decreto Ejecutivo No 1647 en eL que se exceptuacutea de Los decretos 1406 y 1493 anteriores a Los ex empleados de las instituciones puacuteblicas que sean beneficiarios de Los Fondos de Jubilacioacuten Complementaria cuya pensioacuten no sea superior a un salario baacutesico unificado
bull El 15 de abril deL 2009 se emite el Decreto Ejecutivo No 1675 mediante el cual se reforma el decreto 1647 indicando que para el caso de los beneficiarios sentildeaLados en el decreto 1647 qu~ reciban maacutes de un salario baacutesico unificado el aporte patronal de las instituciones del Estado seraacute en el monto correspondiente a sufragar el 70 de la diferencia entre el vaLor de la pensioacuten jubilar complementaria y el salario baacutesico unificado Si la pensioacuten es superior a la canasta baacutesica el aporte estatal se limitaraacute al 70 de la diferencia entre eacutesta y salario baacutesico unificado
bullbull bullbull a
bull El21 de abril del 2009 se suscribe el Decreto Ejecutivo No 1684 en el que se establece que mientras la Ley no disponga lo contrario los Decretos No 1406 1493 1647 Y 1675 no son aplicables a todos aquellos fondos de jubilacioacuten que hubieren sido creados por Ley
Hasta el 31 de diciembre deL 2008 eL Fondo recibioacute como aporte de la ESPOL el 5 del sueldo baacutesico de cada docente beneficiario a y por cada empLeado y trabajador beneficiario el equivalente al sueldo baacutesico que estuvo vigente al 31 de diciembre del 2003 A partir del antildeo 2009 y hasta la fecha de este informe el Fondo nobulla ha recibido aportes por este concepto
bulla
30
bull bull bull bull
~ ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
)t Notas a los Estados Financierosbullti (Expresadas en doacutelares)
=shyL Eventos Entre el 31 de diciembre del 2009 y la fecha de preparacioacuten de este
subsecuentes informe (24 de junio del 2010) no se han producido eventos que eh opinioacuten de la Administracioacuten del Fondo pudieran tener un efecto importante sobre los estados financieros
bull ~
~
rt tt lt
ta a ~
a a ~
a 3 3 3 3 a a a a
31 ~
bull bull bull bull
t
=shy ESPOL Fondo Com plementario
=shy=shyt ~
=shy
bullbull =shy
=shy
bullbullbullbullbull
bullbull
bullbullbullbull
bullbullbull
bullbull =shy
H Rendimientos acumulados
l Intereses ganados
J Pago de pensiones a jubilados
bull
Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
(4) Corresponde a aportes recibidos del Proyecto Ancoacuten que la ESPOL ejecuta en la peniacutensula de Santa Elena este aporte no se distribuye entre sus participes y tienen como propoacutesito fortalecer actuarialmente al Fondo Este aporte se concedioacute hasta el periodo 2007 de acuerdo a la Resolucioacuten No 03-12-351 del 29 de diciembre del 2003 emitida por Consejo Politeacutecnico de la ESPOL
Corresponde al exceso de los ingresos sobre los gastos que se han obtenido desde hace varios periodos Estos rendimientos son distribuidos anualmente en la cuenta contable de cada partiacutecipe del Fondo en base a su porcentaje de participacioacuten
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Cartera de creacutedito 1208316 Inversiones 439877
1648193
Un resumen de esta cuenta fue como sigue
Antildeo terminado en Diciembre 31
Personal docente 487184 PersonaL administrativo 348159
835343
2009
2009
28
bull bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull bull bull bull bull
8
bull ~
=shy~
8
bull ~
--bullbull
bullbullbull
K Aportes Espol
bullla
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
El 7 de diciembre del 2009 se suscribe el Decreto Ejecutivo N 172 en eL que se estabLece que Los ex servidores puacutebLicos o jubilados de las entidades del sector puacuteblico que hasta el 31 de diciembre de 2008 venian percibiendo una pensioacuten jubilar ya sea de los fondos privados de jubilacioacuten complementaria o de cesantiacutea bajo cualquier denominacioacuten que eacutestos tuvieren o directamente del presupuesto institucional pasaraacuten a percibir una transferencia mensual directa unilateral y vitalicia con fines de asistencia social y solidaria en adelante transferencia solidaria con cargo a su respectivo presupuesto institucional o Presupuesto General del Estado de ser el caso en los montos y con lasmiddot limitaciones establecidos en este Decreto Este Decreto tiene vigencia a partir del 1 de enero del 2009
Para el caso de las pensiones que no superaban un salario baacutesico unificado se reconoceraacute el 100 de dicha pensioacuten jubilar
Para aquellas pensiones jubilares superiores a un salario baacutesico unificado e inferiores a una canasta baacutesica familiar la transferencia solidaria seraacute el valor equivalente a un salario baacutesico unificado maacutes el monto correspondiente al 70 de la diferencia entre el valor de la pensioacuten jubilar y el salario baacutesico unificado
En los casos que la pensioacuten jubilar supere la canasta baacutesica familiar la transferencia solidaria se limitaraacute a un salario baacutesico unificado maacutes el 70 de la diferencia entre la canasta baacutesica familiar y el salario baacutesico unificado
Al 31 de diciembre deL 2009 Espol Fondo Complementario Previsional Cerrado ha determinado 286629 por concepto de la transferencia solidaria estipulada en el decreto 172 la misma que hasta la fecha de este informe no ha sido registrada contablemente
bull El 24 de octubre del 2008 se suscribe el Decreto Ejecutivo No 1406 en el que se indica que a partir del 1 de enero del 2009 no se egresaraacute a titulo alguno recursos del Presupuesto General del Estado destinados a financiar Fondos de Jubilacioacuten Patronal de entidades del sector puacuteblico
29
bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull bull
bull ~
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Finanderos
(Expresadas en doacutelares)
bull bull bull El 19 de diciembre deL 2008 se emite eL Decreto Ejecutivo No
1493 en eL que se reforma eL decreto 1406 especificando que bull no se egresaraacute recursos del Presupuesto GeneraL del Estado destinados a financiar Fondos Privados de Jubilacioacuten CompLementaria bajo cuaLquier nombre o denominacioacuten de entidades deL sector puacuteblico
bull EL 25 de marzo del 2009 se pubLica eL Decreto Ejecutivo No 1647 en eL que se exceptuacutea de Los decretos 1406 y 1493 anteriores a Los ex empleados de las instituciones puacuteblicas que sean beneficiarios de Los Fondos de Jubilacioacuten Complementaria cuya pensioacuten no sea superior a un salario baacutesico unificado
bull El 15 de abril deL 2009 se emite el Decreto Ejecutivo No 1675 mediante el cual se reforma el decreto 1647 indicando que para el caso de los beneficiarios sentildeaLados en el decreto 1647 qu~ reciban maacutes de un salario baacutesico unificado el aporte patronal de las instituciones del Estado seraacute en el monto correspondiente a sufragar el 70 de la diferencia entre el vaLor de la pensioacuten jubilar complementaria y el salario baacutesico unificado Si la pensioacuten es superior a la canasta baacutesica el aporte estatal se limitaraacute al 70 de la diferencia entre eacutesta y salario baacutesico unificado
bullbull bullbull a
bull El21 de abril del 2009 se suscribe el Decreto Ejecutivo No 1684 en el que se establece que mientras la Ley no disponga lo contrario los Decretos No 1406 1493 1647 Y 1675 no son aplicables a todos aquellos fondos de jubilacioacuten que hubieren sido creados por Ley
Hasta el 31 de diciembre deL 2008 eL Fondo recibioacute como aporte de la ESPOL el 5 del sueldo baacutesico de cada docente beneficiario a y por cada empLeado y trabajador beneficiario el equivalente al sueldo baacutesico que estuvo vigente al 31 de diciembre del 2003 A partir del antildeo 2009 y hasta la fecha de este informe el Fondo nobulla ha recibido aportes por este concepto
bulla
30
bull bull bull bull
~ ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
)t Notas a los Estados Financierosbullti (Expresadas en doacutelares)
=shyL Eventos Entre el 31 de diciembre del 2009 y la fecha de preparacioacuten de este
subsecuentes informe (24 de junio del 2010) no se han producido eventos que eh opinioacuten de la Administracioacuten del Fondo pudieran tener un efecto importante sobre los estados financieros
bull ~
~
rt tt lt
ta a ~
a a ~
a 3 3 3 3 a a a a
31 ~
bull bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull bull bull bull bull
8
bull ~
=shy~
8
bull ~
--bullbull
bullbullbull
K Aportes Espol
bullla
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Financieros
(Expresadas en doacutelares)
El 7 de diciembre del 2009 se suscribe el Decreto Ejecutivo N 172 en eL que se estabLece que Los ex servidores puacutebLicos o jubilados de las entidades del sector puacuteblico que hasta el 31 de diciembre de 2008 venian percibiendo una pensioacuten jubilar ya sea de los fondos privados de jubilacioacuten complementaria o de cesantiacutea bajo cualquier denominacioacuten que eacutestos tuvieren o directamente del presupuesto institucional pasaraacuten a percibir una transferencia mensual directa unilateral y vitalicia con fines de asistencia social y solidaria en adelante transferencia solidaria con cargo a su respectivo presupuesto institucional o Presupuesto General del Estado de ser el caso en los montos y con lasmiddot limitaciones establecidos en este Decreto Este Decreto tiene vigencia a partir del 1 de enero del 2009
Para el caso de las pensiones que no superaban un salario baacutesico unificado se reconoceraacute el 100 de dicha pensioacuten jubilar
Para aquellas pensiones jubilares superiores a un salario baacutesico unificado e inferiores a una canasta baacutesica familiar la transferencia solidaria seraacute el valor equivalente a un salario baacutesico unificado maacutes el monto correspondiente al 70 de la diferencia entre el valor de la pensioacuten jubilar y el salario baacutesico unificado
En los casos que la pensioacuten jubilar supere la canasta baacutesica familiar la transferencia solidaria se limitaraacute a un salario baacutesico unificado maacutes el 70 de la diferencia entre la canasta baacutesica familiar y el salario baacutesico unificado
Al 31 de diciembre deL 2009 Espol Fondo Complementario Previsional Cerrado ha determinado 286629 por concepto de la transferencia solidaria estipulada en el decreto 172 la misma que hasta la fecha de este informe no ha sido registrada contablemente
bull El 24 de octubre del 2008 se suscribe el Decreto Ejecutivo No 1406 en el que se indica que a partir del 1 de enero del 2009 no se egresaraacute a titulo alguno recursos del Presupuesto General del Estado destinados a financiar Fondos de Jubilacioacuten Patronal de entidades del sector puacuteblico
29
bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull bull
bull ~
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Finanderos
(Expresadas en doacutelares)
bull bull bull El 19 de diciembre deL 2008 se emite eL Decreto Ejecutivo No
1493 en eL que se reforma eL decreto 1406 especificando que bull no se egresaraacute recursos del Presupuesto GeneraL del Estado destinados a financiar Fondos Privados de Jubilacioacuten CompLementaria bajo cuaLquier nombre o denominacioacuten de entidades deL sector puacuteblico
bull EL 25 de marzo del 2009 se pubLica eL Decreto Ejecutivo No 1647 en eL que se exceptuacutea de Los decretos 1406 y 1493 anteriores a Los ex empleados de las instituciones puacuteblicas que sean beneficiarios de Los Fondos de Jubilacioacuten Complementaria cuya pensioacuten no sea superior a un salario baacutesico unificado
bull El 15 de abril deL 2009 se emite el Decreto Ejecutivo No 1675 mediante el cual se reforma el decreto 1647 indicando que para el caso de los beneficiarios sentildeaLados en el decreto 1647 qu~ reciban maacutes de un salario baacutesico unificado el aporte patronal de las instituciones del Estado seraacute en el monto correspondiente a sufragar el 70 de la diferencia entre el vaLor de la pensioacuten jubilar complementaria y el salario baacutesico unificado Si la pensioacuten es superior a la canasta baacutesica el aporte estatal se limitaraacute al 70 de la diferencia entre eacutesta y salario baacutesico unificado
bullbull bullbull a
bull El21 de abril del 2009 se suscribe el Decreto Ejecutivo No 1684 en el que se establece que mientras la Ley no disponga lo contrario los Decretos No 1406 1493 1647 Y 1675 no son aplicables a todos aquellos fondos de jubilacioacuten que hubieren sido creados por Ley
Hasta el 31 de diciembre deL 2008 eL Fondo recibioacute como aporte de la ESPOL el 5 del sueldo baacutesico de cada docente beneficiario a y por cada empLeado y trabajador beneficiario el equivalente al sueldo baacutesico que estuvo vigente al 31 de diciembre del 2003 A partir del antildeo 2009 y hasta la fecha de este informe el Fondo nobulla ha recibido aportes por este concepto
bulla
30
bull bull bull bull
~ ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
)t Notas a los Estados Financierosbullti (Expresadas en doacutelares)
=shyL Eventos Entre el 31 de diciembre del 2009 y la fecha de preparacioacuten de este
subsecuentes informe (24 de junio del 2010) no se han producido eventos que eh opinioacuten de la Administracioacuten del Fondo pudieran tener un efecto importante sobre los estados financieros
bull ~
~
rt tt lt
ta a ~
a a ~
a 3 3 3 3 a a a a
31 ~
bull bull bull bull bull
bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull bull
bull bull
bull ~
ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
Notas a los Estados Finanderos
(Expresadas en doacutelares)
bull bull bull El 19 de diciembre deL 2008 se emite eL Decreto Ejecutivo No
1493 en eL que se reforma eL decreto 1406 especificando que bull no se egresaraacute recursos del Presupuesto GeneraL del Estado destinados a financiar Fondos Privados de Jubilacioacuten CompLementaria bajo cuaLquier nombre o denominacioacuten de entidades deL sector puacuteblico
bull EL 25 de marzo del 2009 se pubLica eL Decreto Ejecutivo No 1647 en eL que se exceptuacutea de Los decretos 1406 y 1493 anteriores a Los ex empleados de las instituciones puacuteblicas que sean beneficiarios de Los Fondos de Jubilacioacuten Complementaria cuya pensioacuten no sea superior a un salario baacutesico unificado
bull El 15 de abril deL 2009 se emite el Decreto Ejecutivo No 1675 mediante el cual se reforma el decreto 1647 indicando que para el caso de los beneficiarios sentildeaLados en el decreto 1647 qu~ reciban maacutes de un salario baacutesico unificado el aporte patronal de las instituciones del Estado seraacute en el monto correspondiente a sufragar el 70 de la diferencia entre el vaLor de la pensioacuten jubilar complementaria y el salario baacutesico unificado Si la pensioacuten es superior a la canasta baacutesica el aporte estatal se limitaraacute al 70 de la diferencia entre eacutesta y salario baacutesico unificado
bullbull bullbull a
bull El21 de abril del 2009 se suscribe el Decreto Ejecutivo No 1684 en el que se establece que mientras la Ley no disponga lo contrario los Decretos No 1406 1493 1647 Y 1675 no son aplicables a todos aquellos fondos de jubilacioacuten que hubieren sido creados por Ley
Hasta el 31 de diciembre deL 2008 eL Fondo recibioacute como aporte de la ESPOL el 5 del sueldo baacutesico de cada docente beneficiario a y por cada empLeado y trabajador beneficiario el equivalente al sueldo baacutesico que estuvo vigente al 31 de diciembre del 2003 A partir del antildeo 2009 y hasta la fecha de este informe el Fondo nobulla ha recibido aportes por este concepto
bulla
30
bull bull bull bull
~ ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
)t Notas a los Estados Financierosbullti (Expresadas en doacutelares)
=shyL Eventos Entre el 31 de diciembre del 2009 y la fecha de preparacioacuten de este
subsecuentes informe (24 de junio del 2010) no se han producido eventos que eh opinioacuten de la Administracioacuten del Fondo pudieran tener un efecto importante sobre los estados financieros
bull ~
~
rt tt lt
ta a ~
a a ~
a 3 3 3 3 a a a a
31 ~
bull bull bull bull
~ ESPOL Fondo Complementario Previsional Cerrado
)t Notas a los Estados Financierosbullti (Expresadas en doacutelares)
=shyL Eventos Entre el 31 de diciembre del 2009 y la fecha de preparacioacuten de este
subsecuentes informe (24 de junio del 2010) no se han producido eventos que eh opinioacuten de la Administracioacuten del Fondo pudieran tener un efecto importante sobre los estados financieros
bull ~
~
rt tt lt
ta a ~
a a ~
a 3 3 3 3 a a a a
31 ~