a-b kitapçığı

Hisse Senedi Piyasaları Hisse Senedi Piyasaları

TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI ARACI KURULUŞLARI BİRLİĞİSERMAYE PİYASASI KURULU LİSANSLAMA SINAVLARI

İLERİ DÜZEY (İD), TÜREV ARAÇLAR (TA), KREDİ DERECELENDİRME UZMANLIĞI (KD), KURUMSAL YÖNETİM DERECELENDİRME UZMANLIĞI (KY)

28 MART 2010 Saat: 09.30 PAZAR 1. OTURUM

DİKKAT: 1. Bu sınavda, 4 modüle ait test soruları yer almaktadır. Soru sayısı Sayfa No 2320- Sermaye Piyasası Mevzuatı ve İlgili Mevzuat (Ticaret ve Borçlar Hukuku) 25 2 2340- Menkul Kıymetler ve Diğer Sermaye Piyasası Araçları 25 5 2300- Genel Ekonomi ve Mali Sistem 25 9 2440- İlgili Vergi Mevzuatı 25 12

2. Soru kitapçıklarını kontrol ederek, baskı hatası olan kitapçığın değiştirilmesi için sınav başlamadan önce salon sorumlularına başvurunuz.

3. Sınavda hesap makinesi kullanabilirsiniz. Ancak alfabetik tuş takımına sahip olan hesap makinele-ri, databank, el bilgisayarı vb. özel elektronik donanımların kullanılması yasaktır.

SORU KİTAPÇIĞI İLE İLGİLİ AÇIKLAMA1. Bu soru kitapçığında toplam 100 soru bulunmaktadır. Bir modül için 45 dakikalık cevaplama süresi verilmiş-

tir. Kitapçığın tümü için verilen cevaplama süresi 180 dakikadır.2. Sınavlarda başarılı sayılmak için her modülden alınan notun en az 60 ve aritmetik ortalamanın en az 70

olması zorunludur.3. Her sorunun dört seçeneği vardır. Dört seçenekten sadece bir tanesi doğru cevaptır. Doğru bulduğunuz

seçeneği cevap kâğıdında o soru için ayrılan yerde bularak işaretleyiniz.4. Cevaplamaya istediğiniz testin, istediğiniz sorusundan başlayabilirsiniz. Yalnız cevaplarınızı, cevap

kâğıdında o test için ayrılmış olan bölümdeki aynı numaralı cevap yerine işaretlemeyi unutmayınız.5. Size ayrı bir karalama kâğıdı verilmeyecektir. Soru kitapçığınızın içindeki boş alanları karalama yapmak için

kullanabilirsiniz. 6. Cevabını bilmediğiniz sorular üzerinde fazla zaman kaybetmeden diğer sorulara geçiniz. Zamanınız kalırsa

Bu sorulara daha sonra dönebilirsiniz.7. Puanlamada her doğru cevaba eşit puan verilecek, yanlış cevaplarınız dikkate alınmayacaktır.8. Sınavın bitiminde cevap kâğıdınızı ve soru kitapçığınızı salon sorumlularına teslim etmeyi unutmayınız.

Arka kapağa geçiniz.

CEVAP KÂĞIDI İLE İLGİLİ AÇIKLAMALAR1. Cevap kâğıdı üzerine yazacağınız yazı ve yapacağınız işaretlemelerde kurşun kalemden başka kalem kul-

lanmayınız.2. Size verilen cevap kâğıdında yazılı olan bilgilerin size ait olup olmadığını kontrol ediniz. Cevap

kâğıdı kullanılamayacak durumdaysa veya size ait değilse verilecek yedek cevap kâğıdına, kimliğinizle ilgili bilgileri, salon başkanının açıklamalarına göre yazınız.

3. Cevap kâğıdında Sermaye Piyasası Mevzuatı ve İlgili Mevzuat (Ticaret ve Borçlar Hukuku), Menkul Kıymetler ve Diğer Sermaye Piyasası Araçları, Genel Ekonomi ve Mali Sistem, İlgili Vergi Mevzuatı testleri için dört ayrı sütun bulunmaktadır. Cevaplarınızı cevap kâğıdındaki ilgili sütunlara aşağıdaki örnekte olduğu gibi yuvarlağı, dışına taşırmadan işaretleyiniz.

Yanlış karalamalarınızı düzeltirken yuvarlağın içini temizce siliniz. ÖRNEK KODLAMA:

T.C.MİLLÎ EĞİTİM BAKANLIĞI

EĞİTİM TEKNOLOJİLERİ GENEL MÜDÜRLÜĞÜÖlçme Değerlendirme ve Açıköğretim Kurumları Daire Başkanlığı

KİTAPÇIKTÜRÜ

AS303

Adayın Adı ve Soyadı :Aday Numarası (T.C. Kimlik No) : Sınav Salon No: Sıra No:

DİKKAT: Testteki sorular 01.02.2010 tarihi itibarıyla hazırlanmıştır. Bu tarihten sonra sınav konuları ile ilgili yasa değişiklikleri yapılmış olsa bile, soruları cevaplandırırken bu değişiklikleri dikkate almayınız.

İLERİ DÜZEY, TÜREV ARAÇLAR, KREDİ DERECELENDİRME UZMANLIĞI, KURUMSAL YÖNETİM DERECELENDİRME UZMANLIĞI A

2

2320SERMAYE PİYASASI MEVZUATI VE

İLGİLİ MEVZUAT (TİCARET VE BORÇLAR HUKUKU)

1. Aşağıdakilerden hangisi Sermaye Piyasası Kanunu uyarınca “ipotekli sermaye piyasası aracı” değildir?

A) İpotek teminatlı menkul kıymetlerB) İpoteğe dayalı menkul kıymetlerC) İpotek finansmanı kuruluşları tarafından ihraç

edilen borçlanma senetleriD) İpotek finansmanı kuruluşları tarafından ihraç

edilen hisse senetleri

2. Sermaye piyasası araçlarının kaydileştirilmesi ile ilgili olarak aşağıdakilerden hangisi yanlıştır?

A) Sermaye piyasası araçları ve bunlara ilişkin haklar; Türkiye Sermaye Piyasası Aracı Kuru-luşları Birliği tarafından kayden izlenir.

B) Kayıtlar, Merkezi Kayıt Kuruluşu tarafından, bilgisayar ortamında, ihraççılar, aracı kuruluş-lar ve hak sahipleri itibariyle tutulur.

C) Kayden izlenen sermaye piyasası araçları üzerindeki hakların üçüncü kişilere karşı ileri sürülebilmesinde, Merkezi Kayıt Kuruluşuna yapılan bildirim tarihi esas alınır.

D) Merkezi Kayıt Kuruluşu, ihraççılar ve aracı kuruluşlar, kendi tuttukları kayıtların yanlış tu-tulmasından dolayı hak sahiplerinin uğrayaca-ğı zararlardan kusurları oranında sorumludur.

3. I- Bankalar II- Aracı kurumlarIII- Finansal kiralama şirketleriIV- İpotek finansmanı kuruluşlar

Yukarıdaki kurumlardan hangileri “ipotek te-minatlı menkul kıymet” ihraç edebilir?

A) I - II B) I - III C) I - IV D) II - III

4. İpotek finansmanı kuruluşları ile ilgili olarak aşağıdaki ifadelerden hangisi yanlıştır?

A) Konut alım satımı faaliyetinde bulunurlar.B) Sermaye piyasası kurumu niteliğine haizdirler.C) Ödenmiş sermayeleri Bankacılık Kanunu’nda

kalkınma ve yatırım bankaları için öngörülen tutardan az olamaz.

D) Kurucularının Bankacılık Kanunu’nda banka kurucu ortakları için aranan şartları taşımaları zorunludur.

5. Aşağıdakilerden hangisi, Sermaye Piyasası Kanunu’nda tanımlı sermaye piyasası kurum-larından biri değildir?

A) Yatırım fonlarıB) Limited şirketlerC) Portföy saklama şirketleriD) İpotek finansmanı kuruluşları

6. Aşağıdakilerden hangisi İMKB Yönetim Kurulu-nun mesleki nitelikli görevlerinden biri değildir?

A) Hisse senetlerinin halka arzına izin vermekB) Borsaya ilişkin her türlü iç mevzuatı hazırlamakC) Borsa işlemlerinde çıkabilecek uyuşmazlıkları

inceleyerek sonuçlandırmakD) Borsa kotunda yer alan veya almayan menkul

kıymetler ile bunların işlem görecekleri Borsa pazarlarını açmak

7. Aşağıdakilerden hangisi borsa kotundan çı-karmayı gerektiren durumlardan değildir?

A) Borsa yönetimince yapılacak düzenlemelere ve ilgili mevzuata uyulmaması

B) Ortaklığın, tasfiye veya süre dolma gibi her-hangi bir nedenle sona ermesi

C) Ortaklığın esas faaliyetini sürdürebilmesi için gerekli izin, lisans, yetki belgesinin iptal edil-mesi veya ortadan kalkması

D) Türk Ticaret Kanunu kapsamında ortaklığın, aktiflerinin satış fiyatları esas olmak üzere dü-zenlenen ara bilançosuna göre sermayesinin 1/5’ini yitirmesi

AİLERİ DÜZEY, TÜREV ARAÇLAR, KREDİ DERECELENDİRME UZMANLIĞI, KURUMSAL YÖNETİM DERECELENDİRME UZMANLIĞI

3

8. Aşağıdakilerden hangisi kayıtlı sermaye siste-mini kabul etmek isteyen ortaklıklarda yönetim kuruluna verilebilecek yetkilerden değildir?

A) İmtiyazlı hisse senedi çıkarılmasıB) İtibari değerinin altında hisse senedi çıkarılmasıC) Pay sahiplerinin yeni pay alma haklarının sınır-

landırılmasıD) İmtiyazlı hisse senedi sahiplerinin haklarını

kısıtlayıcı nitelikte karar alınması

9. Aşağıdakilerden hangisi altı aylık ara dönem finansal tabloları inceleme (sınırlı bağımsız denetim) kapsamı dışındadır?

A) Aracı kurumlarB) Yatırım fonlarıC) Takas ve Saklama KuruluşlarıD) Gayrimenkul Yatırım Ortaklıkları

10. Aşağıdakilerden hangisi “Borsa Yatırım Fonu”nun özelliklerinden değildir?

A) Likit fon şeklinde kurulurlar.B) Katılma payları borsa pazarlarında işlem görür.C) Portföylerini riskin dağıtılması ve inançlı mülki-

yet esaslarına göre işletmek amacıyla kurulan malvarlığıdır.

D) Yatırımcının talebi hâlinde, fon katılma payları yetkili bir saklama kuruluşuna teslim edilmek suretiyle fonun içindeki varlıklarla değiştirile-bilir.

11. Değerleme uzmanının üstlendiği görevi genel kabul görmüş profesyonel standartlara uygun olarak yerine getirmek için gerekli bilgi, beceri ve deneyime sahip olması gerekliliği Uluslara-rası Değerleme Standartlarına göre hangi dav-ranış kuralını/ahlaki ilkeyi ifade etmektedir?

A) Gizlilik B) TarafsızlıkC) Yetkinlik D) Dürüstlük

12. Aşağıdakilerden hangisi gayrimenkul yatırım ortaklıklarının yatırımlarına ilişkin getirilen sınırlamalardan birisi değildir?

A) Altın ve kıymetli madenlere yatırım yapamazlar.B) Yatırım fonu katılma paylarına yatırım yapa-

mazlar.C) Mala dayalı vadeli işlem sözleşmelerine veya

mala yatırım yapamazlar.D) Türev araçları kullanarak korunma amacını

aşan işlemler yapamazlar.

13. Menkul kıymet yatırım fonlarının portföyleri-ne dâhil edecekleri vadeli işlem sözleşmeleri ile ilgili olarak aşağıdaki ilkelerden hangisi yanlıştır?

A) Borsa dışında taraf olunan vadeli işlem sözleşmeleri nedeniyle maruz kalınan açık pozisyon miktarı fon toplam değerinin/net aktif değerin % 10’unu geçemez.

B) Vadeli işlem sözleşmeleri nedeniyle maruz kalınan açık pozisyon miktarı, fon toplam değerini/net aktif değeri aşamaz.

C) Fonun, yatırım stratejisinden ve karşılaştır-ma ölçütünden sapmasına yol açacak vadeli işlem sözleşmeleri hiçbir suretle portföye dâhil edilemez.

D) Açık pozisyon tutarı hesabına ileri valörlü alım işlemlerinin tutarı dâhil edilmez.

14. Aşağıdakilerden hangisi, Türkiye Sermaye Piyasası Aracı Kuruluşları Birliğinin gelirlerin-den biri değildir?

A) Aracı kuruluşların bir defaya mahsus verecek-leri giriş ücreti

B) Sermaye Piyasası Kurulu tarafından aracı kuluşlara verilen idari para cezaları

C) Aracı kuruluşlardan alınan yıllık aidatlarD) Eğitim, kurs ve seminer gelirleri


4

15. Menkul kıymet alım satım işlemlerinin takası-na ilişkin aşağıdakilerden hangisi yanlıştır?

A) Menkul kıymetin alıcısı durumundaki üyenin yükümlülüğü ise, Yönetmelikteki şartlara uygun olarak satın aldığı menkul kıymetlerin bedellerini Takas Merkezine ödeyerek, menkul kıymetleri veya onları temsil eden belgeleri teslim almaktadır.

B) Üyelerin kesinleşen alım satım işlemlerine ait karşılıklı yükümlülükleri, işlemin kesinleşme-sini takip eden ve Yönetim Kurulunca tespit edilen süreler içinde yerine getirilir.

C) Takas Merkezi alıcı karşısında satıcı, satıcı karşısında alıcı konumunda olup yükümlülü-ğünü yerine getirmeyen üyenin yerine menkul kıymet ve nakit teslimi yapmakla yükümlüdür.

D) Borsada menkul kıymetlerin alım satımı peşin esasına göre TL ile yapılır.

16. Aşağıdakilerden hangisi Türk Parasının Kıymetini Koruma Hakkında 32 sayılı Karar uyarınca dövize ilişkin işlemlerle ilgili yapılan düzenlemelerden biri değildir?

A) Vadeli döviz alım satımına ilişkin düzenlemele-ri yapmaya Hazine Müsteşarlığı yetkilidir.

B) Bankalar dövize ve kıymetli madenlere dayalı vadeli işlem ve opsiyon sözleşmesi yapabilir-ler.

C) Aracı kurumlar sadece sermaye piyasası fa-aliyetlerinin gerçekleştirilmesiyle sınırlı olmak üzere sadece hesap sahibi müşterileri ile döviz alım satımı yapabilirler.

D) Sermaye Piyasası Kurulu tarafından yetkilen-dirilmiş aracı kuruluşlarca, dövize dayalı vadeli işlem ve opsiyon sözleşmelerinin alım satımı, sermaye piyasası mevzuatı çerçevesinde teşkilatlanmış borsalarda yapılır.

17. Aşağıdakilerden hangisi, Suç Gelirlerinin Aklan-masının ve Terörün Finansmanının Önlenmesi-ne Dair Tedbirler Hakkında Yönetmelik kapsa-mında yükümlü olarak değerlendirilemez?

A) Aracı kurumlarB) Yatırım ortaklıklarıC) Yatırım fonu yöneticileriD) Halka açık anonim ortaklıklar

18. Aşağıdakilerden hangisi, Rekabetin Korun-ması Hakkında Kanun kapsamında, hakim durumun kötüye kullanılması olarak değerlen-dirilemez?

A) İki şirketin birleşmesiB) Rakiplerin piyasadaki faaliyetlerinin zorlaştırıl-

masını amaçlayan eylemlerde bulunulmasıC) Tüketicinin zararına olarak üretimin, pazarla-

manın ya da teknik gelişmenin kısıtlanmasıD) Ticari faaliyet alanına başka bir teşebbüsün

girmesine doğrudan veya dolaylı olarak engel olunması

19. Aşağıdakilerden hangisi Bankacılık Kanunu uyarınca Bankacılık Düzenleme ve Denetleme Kurumu nezdinde kurulan Finansal Sektör Ko-misyonuna temsilci veren kurumlardan değildir?

A) Maliye BakanlığıB) Sanayi ve Ticaret BakanlığıC) Sermaye Piyasası KuruluD) Tasarruf Mevduatı Sigorta Fonu

20. I- Vadeli Mevduat II- Yatırım Fonu Katılma BelgeleriIII- Vadeli İşlem ve Opsiyon Sözleşmeleri

Yukarıdakilerden hangisi/hangileri Emeklilik Yatırım Fonu portföyünde yer alabilecek var-lıklardandır?

A) Yalnız I B) I - IIC) II - III D) I - II - III

21. Borçlar Kanunu hükümlerine göre aşağıdaki-lerden hangisi vedia (saklama) sözleşmesinin unsurlarından değildir?

A) Saklanacak şeyin, saklatan tarafından sakla-yana teslimi

B) Tarafların emanet edilen eşyanın saklanması konusunda anlaşmaları

C) Saklatanın verdiği şeyin her zaman geri veril-mesini isteme hakkının bulunması

D) Emanet alanın, emanet verenin rızasını almaksızın teslim edilen malı kullanmasına imkân tanınması


5

22. Borçlar Kanunu hükümlerine göre aşağıdaki-lerden hangisi borç ilişkisinin zorunlu unsur-larından değildir?

A) Alacaklı B) TalepC) Borçlu D) Edim

23. Türk Ticaret Kanunu hükümleri uyarınca aşa-ğıdakilerden hangisi yanlıştır?

A) Tacirler ticaret unvanı ile birlikte işletme adı kullanmak zorundadırlar.

B) Her tacir ticaret unvanı ve işletme adının işlet-me merkezinin bulunduğu yer ticaret siciline tescile mecburdur.

C) Tescil edilmiş olan ticaret unvanını ve işletme adını kullanmak hakkı münhasıran sahibine aittir.

D) Ticaret unvanı ve işletme adı Kanun’a aykırı olarak başkası tarafından kullanılan kimse, bu-nun men’ini ve haksız kullanılan ticaret unvanı tescil edilmişse Kanun’a uygun bir şekilde değiştirilmesini isteyebilir.

24. Aşağıdakilerden hangisi Türk Ticaret Kanunu kapsamında anonim şirketlerin esas sözleş-melerinde bulunması gereken hususlardan birisi değildir?

A) Kuruculara, yönetim kurulu üyelerine ve diğer kimselere şirket kazancından sağlanacak özel menfaatlerin neler olduğu

B) Şirketin esas sermayesinin miktarı ile her pa-yın itibari kıymeti, ödeme suret ve şartları

C) Şirketin yönetim kurulu üyelerinin adı, soyadı ve tabiyeti

D) Şirkete ait ilanların ne suretle yapılacağı

25. Aşağıdakilerden hangisi Türk Ticaret Kanunu uyarınca poliçede bulunması gereken unsur-lardan değildir?

A) Vade B) Keşide tarihiC) Kefilin imzası D) Ödeme yeri

2340MENKUL KIYMETLER VE DİĞER SERMAYE

PİYASASI ARAÇLARI

1. Pay sahiplerinin hak ve yükümlülükleri ile ilgili olarak aşağıdaki ifadelerden hangisi yanlıştır?

A) Her pay, sahibine en az bir oy hakkı verir. B) Her pay sahibi tasfiye bakiyesine payı oranın-

da iştirak eder.C) Her pay sahibi sadece ortaklığı devam ettiği

sürece şirket sırlarını saklamak zorundadır.D) Pay sahiplerinin bilgi alma hakkı esas muka-

vele ile sınırlandırılamaz.

2. Aşağıdakilerden hangisi anonim şirket hisse senedini elinde bulunduran bir kişinin hakla-rından değildir?

A) Kâr payı hakkı B) Sermaye borcuC) Rüçhan hakkı D) Bilgi alma hakkı

3. Bir şirketin piyasada işlem gören bütün hisse senetlerinin sayısı ile bu hisse senetlerinin piyasa fiyatının çarpılması sonucu elde edilen değere ne denir?

A) İhraç değeriB) Net aktif değerC) Piyasa kapitalizasyonuD) Alternatif gelir değeri

4. Tahvil faizleri ile ilgili olarak aşağıdakilerden hangisi yanlıştır?

A) Değişken faizli tahvil ihraç edilebilir.B) Bir faiz öngörülmeksizin tahvile kârdan pay

verilmesi mümkündür.C) Aynı tertibe dâhil farklı serilerdeki tahviller için

değişik faiz oranı tespit edilebilir.D) Değişken faizli tahvillere ödenecek faiz tutar-

larının hesaplanmasının kontrolü Sermaye Piyasası Kurulunca yapılır.


6

5. Aşağıdakilerden hangisi halka açık bir anonim ortaklığın borçlanma senedi ihracı için gere-ken şartlardan biri değildir?

A) Borçlanma araçlarının Sermaye Piyasası Kuruluna kaydettirilmesi

B) Esas sözleşmesinde ihraca imkân veren hü-küm bulunması

C) Son yıl finansal tablolarında net dönem kârı bulunması

D) Yetkili organ kararı alınması

6. İhraççı tarafından çıkarılan ve payları borsa-larda veya teşkilatlanmış diğer piyasalarda işlem gören diğer ortaklıklara ait paylarla değiştirme hakkı veren menkul kıymetler aşa-ğıdakilerden hangisidir?

A) Garantili tahvillerB) Değiştirilebilir tahvillerC) Değişkenli faizli tahvillerD) Hisse senedine dönüştürülebilir tahviller

7. Hazine Müsteşarlığı tarafından ihale yöntemi ile ihraç edilecek hazine bonolarında, Kamu Kuruluşlarına ve Piyasa Yapıcısı olan banka-lara tanınan, ihale öncesinde ihale sistemine göre; ihalede oluşacak fiyattan ya da ortalama fiyattan teklif verme hakkının adı nedir?

A) Rekabetçi Olmayan TeklifB) Ortalama Fiyat TeklifiC) İhale Dışı TeklifD) İmtiyazlı Teklif

8. Aşağıdakilerden hangisi finansman ihityacının karşılanması amacıyla Devlet İç Borçlanma senedi ihracında Hazine Müsteşarlığı tarafın-dan yürütülen yöntemlerden biri değildir?

A) Doğrudan Satış YöntemiB) Borsada Satış YöntemiC) Halka arz yöntemiD) “TAP” Yöntemi

9. Gelir ortaklığı senetlerine ilişkin olarak aşağı-da yer alan bilgilerden hangisi yanlıştır?

A) Gelir ortaklığı senetleri ulaşım, haberleşme, enerji vb. kesimlerde kamuya ait olan alt yapı tesislerinin gelirlerini ilgilendirmektedir.

B) Gelir ortaklığı senetlerine ilişkin olarak Serma-ye Piyasası Mevzuatında herhangi bir düzen-leme bulunmamaktadır.

C) Gelir ortaklığı senetlerinin ihraç edilmesinin temel nedenlerinden biri altyapı yatırımlarına devlet bütçesi dışında kaynak sağlamaktır.

D) Gelir ortaklığı senetlerine sahip olanlar, payları oranında, köprü, baraj, elektrik santrali, kara yolu, demir yolu, telekomünikasyon sistemleri ile sivil kullanıma yönelik deniz ve hava liman-ları gibi kamuya ait olan tesislerin mülkiyetine sahip olmaktadırlar.

10. Alt fonları asgari olarak altı ay vadeli kurulmak kaydıyla; yatırımcının başlangıç yatırımının belirli bir bölümünün, tamamının ya da baş-langıç yatırımının üzerinde belirli bir getirinin izahnamede belirlenen esaslar çerçevesinde belirli vade ya da vadelerde yatırımcıya geri ödenmesinin, uygun bir yatırım stratejisine ve garantör tarafından verilen garantiye dayanı-larak taahhüt edildiği ve şemsiye fon şekilde kurulan fonlar ne şeklinde adlandırılır?

A) Koruma Amaçlı FonB) Değişken FonC) Garantili FonD) Endeks Fon

11. Portföyün tamamı; hisse senetleri, borçlanma senetleri, altın ve diğer kıymetli madenler ile bunlara dayalı sermaye piyasası araçlarından en az ikisinden oluşan ve her birinin değeri fon portföy değerinin % 20’sinden az olmayan fonlara ne ad verilir?

A) Karma Fon B) Değişken FonC) Likit Fon D) Endeks Fon


7

12. Aşağıdakilerden hangisi yatırım fonları katıl-ma belgelerine ilişkin yanlış bir bilgidir?

A) Katılma belgesi, temsil ettiği değerin tam ola-rak nakden ödenmesi şartıyla satılabilir.

B) A tipi fonların katılma belgeleri menkul kıymet sayılmaz.

C) Özel fon katılma belgeleri borsada işlem göre-mezler.

D) Katılma belgelerinin itibari değeri yoktur.

13. Halka arz edilecek olan banka bonolarının vadesi en fazla kaç gün olabilir?

A) 360 B) 240 C) 120 D) 100

14. Aşağıdakilerden hangisi altın, gümüş ve platin bonolarına ilişkin yanlış bir bilgidir?

A) Vade yoktur.B) Menkul kıymettir.C) İskontolu veya iskontosuz olarak satılır.D) Satış bedeli, Türk Lirası, döviz veya kıymetli

maden olarak tahsil edilir.

15. Hisse senedine dönüştürülebilir tahviller (HDT) ile ilgili olarak aşağıdakilerden hangisi yanlıştır?

A) Dönüştürme giderlerinin tamamı ihraççı ortak-lığa aittir.

B) İhraç sırasında belirlenmiş olan dönüştürme oranının değiştirilmesi mümkün değildir.

C) Dönüştürme oranı, hisse senedine dönüştür-me sırasında HDT’nin nominal değeri karşılı-ğında verilecek pay sayısını gösterir.

D) Ortaklık tarafından yükümlülüklerin tam olarak yerine getirilmesine rağmen dönüştürme hak-kını kullanmayan HDT sahiplerinin dönüştürme hakları ortadan kalkar ve bu durumdaki HDT sahipleri anapara ve işlemiş faizleri alırlar.

16. Halka arz edilmek üzere ihraç edilecek Varlığa Dayalı Menkul Kıymetlerin (VDMK) kayda alın-ması ve satışı ile ilgili olarak aşağıdakilerden hangisi yanlıştır?

A) Halka arz edilecek VDMK’lerin satış süresi sirkülerde gösterilir.

B) Satış süresi içinde satılmayan VDMK’ler iptal edilir.

C) Halka arz edilecek VDMK’lerin derecelendir-me notunun izahnamede bulunması zorunlu değildir.

D) Sermaye Piyasası Kurulunun onayı olmadan izahname ve sirkülerde değişiklik yapılarak uygulamaya konulamaz.

17. “Varlık Finansmanı Fonlarına ve Varlığa Dayalı Menkul Kıymetlere İlişkin Esaslar Hakkında Tebliğ” hükümleri çerçevesinde aşağıdakiler-den hangisi fon iç kontrol sistemi tarafından kontrol edilmesi gereken hususlardan değildir?

A) Hizmet sağlayıcının görevinin hizmet sözleş-mesi hükümlerine uygun olarak yapılmasını sağlamak

B) Fon varlıklarının kurucunun ve kaynak kuru-luşların mal varlığı ile birlikte muhafazasını sağlamak

C) Fon hesaplarından varlığa dayalı menkul kıy-met sahiplerine ve ilgili kişilere yapılan ödeme-lerin uygunluğunu sağlamak

D) Fon varlıklarının Tebliğ hükümleri çerçeve-sinde yönetimini, fona ilave edilmesini veya fondan çıkarılmasını sağlamak

18. Aşağıdakilerden hangisi depo sertifikalarının özelliklerinden değildir?

A) Yerel bir saklama kuruluşunda depo edilen yabancı menkul kıymetleri temsilen çıkarılır.

B) Depo edilen yabancı menkul kıymetlerin verdi-ği hakları aynen sağlar.

C) Nominal değeri temsil ettiği yabancı menkul kıymetin para birimi cinsinden ifade edilir.

D) Vadeleri en az 5 yıldır.


8

19. “Yabancı Sermaye Piyasası Araçlarının Kurul Kaydına Alınmasına ve Satışına İlişkin Esas-lar Tebliği” hükümleri çerçevesinde, yabancı yatırım fonları katılma belgeleri hariç halka arz edilen depo sertifikalarının satış süresinin sonundan itibaren kaç gün içerisinde kote ettirilmek üzere Borsaya başvurulması yü-kümlülüğü vardır?

A) 45 B) 30 C) 20 D) 15

20. Aşağıdaki değişkenlerden hangisi ile call opsiyonun fiyatı arasında aynı yönde bir ilişki bulunmamaktadır?

A) Opsiyonun kullanım fiyatıB) Vade sonuna kadar zamanC) Opsiyona konu kıymetin spot fiyatıD) Opsiyona konu kıymete ilişkin volatilite

21. Aşağıdaki ikililerden hangisi forward sözleş-melerinde bulunan temel özelliklerdendir?

A) Fiziki teslimat/standart sözleşmelerB) Riskten korunma aracı/fiziki teslimatC) Fiziki teslimat/vadeye kadar nakit akışıD) Riskten korunma aracı/borsada işlem görme

22. Organize piyasalarda işlem gören opsiyon sözleşmeleri ile ilgili olarak aşağıdaki ifadeler-den hangisi yanlıştır?

A) Standardize edilmiş ürünlerdir.B) Kısa vadelidirler. (genellikle azami 9 ay)C) Finansal kuruluşlar ve ortaklıklar tarafından

ihraç edilirler.D) Vadeli işlemler ve opsiyon borsalarında işlem

görürler.

23. Aracı kuruluş varantları ile ilgili olarak aşağı-dakilerden hangisi yanlıştır?

A) Bir yıllık dönemde ihraç edilecek varantların tümü aynı anda Kurul kaydına alınabilir.

B) İhraççılar, kendi sermayelerini temsil eden hisseleri dayanak varlık olarak kullanamazlar.

C) Varant ihraçları kaydi olarak yapılır.D) İhraç edilecek varantların vadesi 1 aydır.

24. Aşağıdakilerden hangisi dayanak varlık fiya-tının bir birim değişmesi sonucunda varant fiyatının ne kadar azalacağını ya da artacağını gösterir?

A) Delta B) EsneklikC) Gamma D) Gearing rasyosu

25. Gelire endeksli senetlere ilişkin olarak aşağı-daki bilgilerden hangisi doğru değildir?

A) Gelire endeksli senetlerin getirileri, kamu ikti-sadi teşebbüslerinden elde edilen ve Bütçeye aktarılan hasılat paylarına endekslenerek belirlenmektedir.

B) Gelire endeksli senetler İstanbul Menkul Kıymetler Borsası Tahvil ve Bono Piyasasında işlem görebilir.

C) Gelire endeksli senet ihracı ile devlet iç borçlan-ma senetlerinin çeşitlendirilmesi sağlanmıştır.

D) Gelire endeksli senetler kamu iktisadi teşeb-büsleri tarafından ihraç edilir.


9

2300GENEL EKONOMİ VE MALİ SİSTEM

1. Aşağıdakilerden hangisi ihtiyaçların temel özelliklerinden değildir?

A) İhtiyaçlar sınırsızdır.B) İhtiyaçlar tatmin edildikçe onlara karşı duyulan

istekte artma görülür.C) İhtiyaçların önem derecesi farklıdır, başka bir

ifadeyle şiddet açısından farklılık gösterir.D) İhtiyaçlar ve bunları karşılayacak olan mal ve

hizmetler birbirinin yerine geçebilir.

2. Aşağıdakilerden hangisi bir malın talebini etkileyen faktörlerden biri değildir?

A) Rakip malların fiyatlarındaki değişimB) Tamamlayıcı malların fiyatındaki değişimC) Üretim maliyeti değişmeden üretim yerinin

değişmesiD) Tüketicinin parasal veya nominal gelir seviye-

sindeki değişim

3. Aşağıdakilerden hangisi tam rekabet piyasası özelliklerinden biri değildir?

A) Üreticilerin piyasaya girmesi için ilgili kamu otoritesinden izin alması şarttır.

B) Malla türdeştir (homojendir) ve bölünebilir olma özelliği taşırlar.

C) Alıcı ve satıcılardan bir kısmının piyasadan çe-kilmesi, piyasa dengelerini etkileyecek sonuç yaratmaz.

D) Piyasa şeffaftır, saydamdır. Tüketiciler ve üre-ticiler piyasa ile ilgili her türlü bilgiye ulaşabil-mektedirler.

4. Ekonomik durgunluğun yaşandığı bir ortamda yüksek bir enflasyon ve işsizliğin de beraber yaşaması süreci ne olarak adlandırılır?

A) Resesyon B) EnflasyonC) Stagflasyon D) Depresyon

5. Aşağıdakilerden hangisi makro ekonominin ilgi alanına girer?

A) Tüketiciler B) PiyasaC) Tedarikçiler D) Enflasyon

6. Gayri Safi Yurt İçi Hasıla (GSYİH) deflatörü aşağıdaki ifadelerden hangisine eşittir?

A) GSYİH / Safi Yurtiçi HasılaB) Safi Yurtiçi Hasıla / GSYİHC) Reel GSYİH / Nominal GSYİHD) Nominal GSYİH / Reel GSYİH

7. Nominal ve Reel Gayri Safi Milli Hasıla arasın-daki fark neden kaynaklanır?

A) Yıllar arasındaki faiz değişimlerindenB) Yıllar arasında mal ve hizmetlerin fiyatlarında

meydana gelen değişimlerdenC) Yıllar arasında döviz kurunda meydana gelen

değişimlerdenD) Yıllar arasında üretilen mal ve hizmetlerin mik-

tarlarında meydana gelen değişimlerden

8. Aşağıdakilerden hangisi mali sistemi oluştu-ran alt sektörlerden değildir?

A) Bankacılık SektörüB) Sigortacılık SektörüC) Yatırım Malları SektörüD) Finansal Kiralama Sektörü

9. Kamu açığının finansmanı için özellikle serma-ye piyasalarından kullanılan kaynağın artması sonucunda reel kesimin finansal piyasalardan kullanabileceği kaynağın azalması aşağıdaki kavramlardan hangisi ile tanımlanabilir?

A) Likidite sıkışıklığı B) Dışlama etkisiC) Dezenflasyon D) Tekelleşme


10

10. Taner yalnızca kestane ve fındık tüketmekte-dir. Taner’in kestane tüketimi x1 ve fındık tü-ketimi x2 olarak gösterildiğinde, Taner’in fay-da fonksiyonu U (x1, x2)=4 x x

21+ ’dir. Buna

göre aşağıdaki ürün sepetlerinden hangisi Taner’e (25,0) ürün sepetiyle aynı fayda düze-yini sağlamamaktadır?

A) (0, 18) B) (1, 16)C) (9, 8) D) (16, 4)

11. Aşağıdaki arz ve talep eğrileri gösterilen mal nasıl bir maldır?

Talep

Fiyat

Miktar

Arz

O M1 M2

A) İkame malı B) Giffen malC) Serbest mal D) Düşük nitelikli mal

12. Bazı hane halklarının bazı malların fiyatları yükseldiğinde gösteriş etkisiyle o mala olan taleplerini arttırmalarına ne ad verilir?

A) Giffen MalıB) Keynes EtkisiC) Tamamlayıcı MalD) Veblen Etkisi (Snob Etkisi)

13. Ülkenin sosyo-ekonomik yapısından, yani vergi ödeme alışkanlığından, eğitim seviyesin-den, nüfus artış oranından kaynaklanabilecek enflasyon türü aşağıdakilerden hangisidir?

A) Talep enflasyonuB) Yapısal enflasyonC) Maliyet enflasyonuD) Çekirdek enflasyonu

14. Aylık sanayi üretim endeksi verileri daha önceleri farklı tarihlerde açıklanmaktayken 8 Haziran 1999 tarihinden itibaren her ayın 8’inde Türkiye İstatistik Kurumu tarafından düzenli olarak açıklanmaya başlamıştır. Söz konusu veriler kaç günlük gecikme ile açıklan-maktadır?

A) 68 B) 48 C) 38 D) 8

15. 2002 yılından itibaren Ödemeler Dengesi Tab-losunda, Sermaye Hareketleri tanımı yerine aşağıdakilerden hangisi kullanılmaya başlan-mıştır?

A) Finans HesabıB) Rezerv VarlıklarC) Sıcak Para HesabıD) Net Hata ve Noksan

16. Tam rekabet piyasasında kısa dönemde zarar etmekte olan bir firma hangi noktaya kadar üretime devam edecektir?

A) Piyasa fiyatının ortalama değişken maliyete eşit olduğu yere kadar

B) Piyasa fiyatının ortalama maliyete eşit olduğu yere kadar

C) Piyasa fiyatının marjinal maliyete eşit olduğu yere kadar

D) Piyasa fiyatının toplam maliyete eşit olduğu yere kadar

17. İçinde farklılaştırılmış fakat birbirinin yerini kolayca alabilen malları üretip satan çok sayı-da firmanın var olduğu piyasa çeşidi aşağıda-kilerden hangisidir?

A) Dupol B) MonopolC) Oligopol D) Monopollü Rekabet


11

18. Aşağıdakilerden hangisi alım-satımı yapılan ürünler açısından bir piyasa türü değildir?

A) Üretim faktör piyasalarıB) Eksik rekabet piyasalarıC) Para ve sermaye piyasalarıD) Nihai mal ve hizmet piyasaları

19. İç borç stokunun faiz, vade ve itfa şeklinden herhangi birinin değiştirilmesine ne ad verilir?

A) KonversiyonB) KonsolidasyonC) Borcun çevrilmesiD) Bütçe nakit dengesi

20. Diğer politikaların parasal etkilerini yok etmek için Merkez Bankasının açık piyasa işlemlerini kullanması olayına ne ad verilir?

A) Senyoraj B) Mali EngelC) Sterilizasyon D) Mali Kaldıraç

21. 2007 yılından beri kullanılmakta olan para arzı tanımlarıyla ilgili olarak aşağıdakilerden hangisi yanlıştır?

A) M3 para arzı = M2 para arzı + repo hacmi + para piyasası fonları

B) M1 para arzı = Dolaşımdaki para + Vadesiz mevduat

C) M2 para arzı = M1 para arzı + Vadeli mevduatD) M3Y para arzı = M3 para arzı + resmî mevduat

22. Aşağıdakilerden hangisi ekonominin devrevi hareketlerinde “otomatik stabilizatör” özelliği-ne sahip değildir?

A) Artan oranlı gelir vergisi tarifesiB) Devletin transfer harcamalarıC) İşsizlik sigortasıD) Devlet borçları

23. Küresel finans krizi sonrasında, 2009 yılı aralık ayında, Türkiye’nin uzun vadeli döviz cinsi kredi notunu iki kademe birden artıran uluslararası kredi derecelendirme kuruluşu aşağıdakilerden hangisidir?

A) Fitch B) Moody’sC) Duff and Phelps D) Standard & Poor’s

24. 2008 yılında başlayan global ekonomik kriz-le ilgili olarak aşağıdaki ifadelerden hangisi yanlıştır?

A) Kriz temelde gelişmiş ülkeler kaynaklı oluş-muştur.

B) Krize tepki olarak gelişmiş ülkelerdeki kamu harcamaları ciddi şekilde azaltılmıştır.

C) Genel olarak para politikası faiz oranları önemli ölçüde düşürülmüştür.

D) Krizin ilk ortaya çıkışında sorunlu konut kredileri ve bunlarla ilgili finansal ürünler etkili olmuştur.

25. İstanbul Menkul Kıymetler Borsası (İMKB), Atina Borsası (ATHEX) ve STOXX Ltd. işbir-liği ile oluşturulan ve kısa adı “GT-30” olan Türk-Yunan Ortak Endeksi, borsa yatırım fon-ları dâhil yeni finansal ürünlere temel oluştur-mak ve böylece piyasa katılımcılarına, İMKB ve ATHEX’de işlem gören hisse senetlerine daha düşük maliyetlerle yatırım yapma imkânı sağlamak amacıyla oluşturulmuş özel bir en-dekstir. Her iki piyasada işlem gören ve top-lam piyasa değeri en yüksek hisse senetle-ri arasından seçilen 15’er hisseden oluşan en-deks, STOXX Ltd. tarafından bağımsız olarak hesaplanmaktadır.

Aşağıdakilerden hangisi söz konusu endeksin versiyonlarından biri değildir?

A) Euro bazlı fiyat endeksiB) TL bazlı fiyat endeksiC) USD bazlı fiyat endeksiD) TL bazlı getiri endeksi


12

2440İLGİLİ VERGİ MEVZUATI

1. Vergi Usul Kanunu’na göre aşağıdakilerden hangisi hesap hatalarından birisi değildir?

A) Mükellefin şahsında hataB) Verginin mükerrer olmasıC) Vergi miktarında hataD) Matrah hatası

2. Aşağıdakilerden hangisi 5520 sayılı Kurumlar Vergisi Kanunu uyarınca kurum kazancından indirilebilecek giderlerden biri değildir?

A) Menkul kıymet ihraç giderleriB) Birleşme, devir ve bölünme giderleriC) Genel kurul toplantıları için yapılan giderlerD) Özsermaye üzerinden hesaplanan faiz giderleri

3. Aşağıdakilerden hangisi menkul sermaye iradı sayılmaz?

A) Her nevi alacak faiziB) Faizsiz kredi verenlere ödenen kâr payıC) Kurumların idare meclisi başkan ve vekiline

verilen kâr payıD) Ortaklık haklarının elden çıkarılmasından

doğan kazançlar

4. Tam mükellef gerçek kişilerce elde edilen ters repo gelirlerinin vergilendirilmesine ilişkin aşağıdakilerden hangisi doğrudur?

A) % 15 stopaja tabidir - Beyan edilmez.B) % 10 stopaja tabidir - Beyan edilmez.C) % 15 stopaja tabidir - Beyan edilir.D) % 5 stopaja tabidir - Beyan edilir.

5. 5520 sayılı Kurumlar Vergisi Kanunu’na göre aşağıda belirtilen sermaye piyasası kurumla-rından hangisinin kazançları kurumlar vergi-sinden müstesna değildir?

A) Girişim Sermayesi Yatırım OrtaklıklarıB) Gayrimenkul Değerleme ŞirketleriC) Gayrimenkul Yatırım OrtaklıklarıD) Menkul Kıymet Yatırım Fonları

6. I- Tam mükellefiyete tabi başka bir kurumun sermayesine katılmaları nedeniyle kurumla-rın elde ettikleri kazançlar

II- Tam mükellefiyete tabi başka bir kurumun kârına katılma imkânı veren kurucu senet-leri ile diğer intifa senetlerinden kurumların elde ettikleri kâr payları

III- Girişim sermayesi yatırım fonlarının ka-zançları

Yukarıdakilerden hangisi/hangileri Kurumlar Vergisinden istisna olan durumları göstermek-tedir?

A) Yalnız I B) Yalnız IIC) Yalnız III D) I - II - III

7. Aşağıdakilerden hangisi Kurumlar Vergisi Kanunu’nda sayılan istisnalardan biri değil-dir?

A) Kurumların tam mükellefiyete tabi başka bir kurumun sermayesine katılmaları nedeniyle elde ettikleri kazançlar

B) Kurumların tam mükellefiyete tabi başka bir kurumun kârına katılma imkânı veren kurucu senetleri ile diğer intifa senetlerinden elde ettikleri kâr payları

C) Kurumların ödenmiş sermayelerinin % 5’ine sahip oldukları yurt dışı iştiraklerinden elde ettikleri iştirak kazançları

D) Anonim şirketlerin gerek kuruluşlarında gerek-se sermayelerini artırdıkları sırada çıkardıkları payların, itibari değerin üzerinde bir bedelle elden çıkarılması hâlinde oluşan kazançlar


13

8. Gelir Vergisi Kanunu’na göre gerçek kişi-lerin elinde bulundurdukları borsada işlem görmeyen şirketlerin hisse senetleri edinme tarihinden itibaren kaç yıl içinde satılırsa elde edilen kazanç stopaja ve gelir vergisine tabi değildir?

A) 6 ay B) 1 yıl C) 2 yıl D) 5 yıl

9. Aşağıdakilerden hangisi belediyelerin tahsile yetkili olduğu vergiler arasındadır?

A) Veraset ve intikal vergisiB) Katma değer vergisiC) Kurumlar vergisiD) Eğlence vergisi

10. Aşağıdaki gelir kalemlerinden hangisi hiçbir şekilde beyana tabi değildir?

A) Ücret gelirleriB) Telif kazançlarıC) Alacak faizleriD) Menkul kıymet yatırım ortaklıklarından elde

edilen kâr payları

11. Aşağıdakilerden hangisi Gelir Vergisi Kanunu uyarınca vergi tevkifatı yapmakla yükümlü olanların doldurmak zorunda olduğu beyanna-me türüdür?

A) Muhtasar beyannameB) Münferit beyannameC) Özel beyannameD) Yıllık beyanname

12. Aşağıdakilerden hangisi Gelir Vergisi Kanu-nu’nda belirlenmiş olan tevkifat oranını her bir ödeme ve gelir için ayrı ayrı yeniden belirle-meye yetkilidir?

A) DefterdarlıkB) Maliye BakanlığıC) Bakanlar KuruluD) Vergi Dairesi Müdürü

13. Aşağıdakilerden hangisi vergi yasalarında öngö-rülen zaman aşımı sürelerinden birisi değildir?

A) Tarh zaman aşımı süresiB) Tevkifat zaman aşımı süresiC) Ödemeye ilişkin zaman aşımı süresiD) Ceza kesmeye ilişkin zaman aşımı süresi

14. ve 15. soruları aşağıda verilen bilgilere göre cevaplandırınız.

XYZ Reklamcılık AŞ’nin 2009 hesap dönemi başındaki bilanço bilgileri aşağıda yer almak-tadır.

Mevcutlar 150.000 TLAlacaklar 80.000 TLBorçlar

- ABC Tanıtım AŞ- CDF Danışmanlık AŞ

200.000 TL80.000 TL

120.000 TLGeçmiş Yıl Zararları 20.000 TL

XYZ Reklamcılık AŞ’nin borçlu olduğu şir-ketlerden ABC Tanıtım AŞ, XYZ Reklamcılık AŞ’nin % 55 oranında ortağıdır. CDF Danış-manlık AŞ ise ABC Tanıtım AŞ’nin % 15 ora-nında ortağıdır.

14. XYZ Reklamcılık AŞ’nin 2009 hesap dönemi başında özsermaye tutarı ne kadardır?

A) 15.000 TL B) 30.000 TLC) 50.000 TL D) 70.000 TL

15. ABC Tanıtım AŞ’ye isabet eden örtülü serma-ye tutarı ne kadardır?

A) 12.000 TL B) 32.000 TLC) 44.000 TL D) 68.000 TL


14

16. I- Kurumun ortağı gerçek kişiler II- Kurumun hakim ortağı olduğu ve denetimi

altında bulundurduğu tüzel kişilerIII- Kurumun hakim ortağı olmadığı ancak

imtiyazlı pay nedeniyle yönetim kurulu üye-lerinin çoğunluğunu belirleme yetkisinin bulunduğu iştirakleri

Kurumlar Vergisi Kanunu uyarınca yukarıda-kilerden hangisi/hangileri ilişkili kişi tanımı kapsamındadır?


17. Bir işletme tarafından kullanılan borcun örtülü sermaye sayılabilmesi için aşağıdaki şartlar-dan hangisinin oluşması gerekli değildir?

A) Borcun işletmede kullanılmasıB) Belirli bir hesap dönemi içerisinde şirket özser-

mayesinin üç katını aşmasıC) Borcun doğrudan veya dolaylı olarak ortak veya

ortaklıkla ilişkili kişilerden kullanılmış olmasıD) Bankacılık Kanunu’na göre faaliyette bulunan

ve ilişkili kişi sayılmayan bir bankadan borcun temin edilmesi

18. Aşağıdakilerden hangisi Kurumlar Vergisi Kanunu uyarınca transfer fiyatlaması yoluyla örtülü kazanç uygulamasında ilişkili kişilerle yapılan işlemlerde uygulanacak fiyat ve bedel-leri tespit etmede kullanılan yöntemlerden biri olarak sayılmamıştır?

A) Borsa endeksli fiyat yöntemiB) Maliyet artı yöntemiC) Yeniden satış fiyat yöntemiD) Karşılaştırılabilir fiyat yöntemi

19. Vadeli İşlem ve Opsiyon Borsasında uzun po-zisyon alan bireysel yatırımcının vergilendiril-mesine ilişkin olarak aşağıdakilerden hangisi yanlıştır?

A) Vade tarihine kadar güncelleme nedeniyle oluşacak kazanç vergiye tabi değildir.

B) Alınan pozisyondan elde edilen kazancın ver-gilendirilmesinde stopaj nihai vergidir.

C) Alınan pozisyondan elde edilen kazanç diğer kazançlarla birlikte beyan edilir.

D) Takas merkezine yatırılan nakit teminatların nemalandırılmasından elde edilen gelir %15 oranında stopaja tabidir.

20. Aşağıdakilerden hangisi Damga Vergisi Kanunu uyarınca damga vergisinden istisna edilmemiştir?

A) Hisse senetleriB) Her türlü tahvillerin temettü ve faiz kuponlarıC) Sermaye Piyasası Kuruluna verilen bilanço ve

gelir tablolarıD) Kıymetli madenler borsalarında kıymetli ma-

denlerin ödünç işlemlerine ilişkin düzenlemeler

21. Harçlar Kanunu’na göre Sermaye Piyasa-sında aracılık yapan kurumlara verilen yetki belgeleri ile ilgili aşağıdakilerden hangisi doğrudur?

A) Harca tabi değildir.B) Maktu esas üzerinden harç alınır.C) Yenilenmelerinde tekrar harç alınmaz.D) Bir defaya mahsus olmak üzere harç alınır.


15

22. Aşağıdaki işlemlerin hangisi Banka ve Sigorta Muameleleri Vergisine tabi değildir?

A) Bankaların Finansal Kiralama Kanunu’na göre yaptıkları finansal kiralama işlemleri

B) Aracı kuruluşların Sermaye Piyasası Kanunu kapsamında yaptıkları aracılık faaliyetleri

C) Bankalararası mevduat işlemleri sonucu lehe alınan paralar

D) Bankerlerin yapmış oldukları banka muamele ve hizmetleri dolayısıyla kendi lehlerine aldık-ları paralar

23. Aşağıdakilerden hangisi üzerinden Kaynak Kullanımını Destekleme Fonuna hiçbir şekilde kesinti uygulaması yapılmaz?

A) Vadeli ithalatB) Banka kredileriC) Yurt dışından sağlanan kredilerD) Bankaların kurucusu oldukları yatırım fonları-

na verdikleri avanslar

24. Aşağıdakilerden hangisi Veraset ve İntikal Vergisi için yanlış bir ifadedir?

A) Beyana dayalı olarak tarh edilir.B) Tahakkukundan itibaren 4 yıl içerisinde ödenir.C) Verginin mükellefi veraset yoluyla veya ivazsız

olarak mal iktisap eden gerçek kişilerdir.D) Veraset ve İntikal Vergisi oranları miras ve ba-

ğış yoluyla intikaller için ayrı ayrı düzenlenmiştir.

25. Aşağıdakilerden hangisi vergi cezasını kaldı-ran hâllerden biri değildir?

A) İtiraz B) AfC) Ölüm D) Pişmanlık

TEST BİTTİ.CEVAPLARINIZI KONTROL EDİNİZ.

Soracağınız bir şey var mı? Varsa, şimdi sorunuz; sınav başladıktan sonra sorularınıza cevap verilmeyecektir. Hazır mısınız? Sınav, okulun bütün salonlarında aynı anda başlayacağı için başlama zilini beraberce bekleyelim. Hepinize başarılar dileriz.(Salon başkanı başlama ve bitiş saatini tahtaya yazacaktır.)

Bu kitapçığın her hakkı saklıdır. Bu kitapçıkta yer alan sorulardaki görüşler yazarlarına ait olup, Sermaye Piyasası Kurulunun görüşlerini yansıtmaz. Soruların telif hakları Türkiye Sermaye Pi-yasası Aracı Kuruluşları Birliğine aittir. Hangi amaçla olursa olsun, kitapçığın tamamının veya bir kısmının Millî Eğitim Bakanlığı Eğitim Teknolojileri Genel Müdürlüğünün ve Türkiye Sermaye Pi-yasası Aracı Kuruluşları Birliğinin ayrı ayrı yazılı izni olmadan kopya edilmesi, fotoğraflarının çe-kilmesi, bilgisayar ortamına alınması, herhangi bir yolla çoğaltılması, yayımlanması veya başka bir amaçla kullanılması yasaktır. Bu yasağa uymayanlar, doğabilecek cezai sorumluluğu ve kitap-çığın hazırlanmasındaki mali külfeti peşinen kabullenmiş sayılır.

Hisse Senedi Piyasaları Hisse Senedi Piyasaları

TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI ARACI KURULUŞLARI BİRLİĞİSERMAYE PİYASASI KURULU LİSANSLAMA SINAVLARI

İLERİ DÜZEY (İD), TÜREV ARAÇLAR (TA), KREDİ DERECELENDİRME UZMANLIĞI (KD), KURUMSAL YÖNETİM DERECELENDİRME UZMANLIĞI (KY)

28 MART 2010 Saat: 09.30 PAZAR 1. OTURUM

DİKKAT: 1. Bu sınavda, 4 modüle ait test soruları yer almaktadır. Soru sayısı Sayfa No 2320- Sermaye Piyasası Mevzuatı ve İlgili Mevzuat (Ticaret ve Borçlar Hukuku) 25 2 2340- Menkul Kıymetler ve Diğer Sermaye Piyasası Araçları 25 6 2300- Genel Ekonomi ve Mali Sistem 25 9 2440- İlgili Vergi Mevzuatı 25 12

2. Soru kitapçıklarını kontrol ederek, baskı hatası olan kitapçığın değiştirilmesi için sınav başlamadan önce salon sorumlularına başvurunuz.

3. Sınavda hesap makinesi kullanabilirsiniz. Ancak alfabetik tuş takımına sahip olan hesap makinele-ri, databank, el bilgisayarı vb. özel elektronik donanımların kullanılması yasaktır.

SORU KİTAPÇIĞI İLE İLGİLİ AÇIKLAMA1. Bu soru kitapçığında toplam 100 soru bulunmaktadır. Bir modül için 45 dakikalık cevaplama süresi verilmiş-

tir. Kitapçığın tümü için verilen cevaplama süresi 180 dakikadır.2. Sınavlarda başarılı sayılmak için her modülden alınan notun en az 60 ve aritmetik ortalamanın en az 70

olması zorunludur.3. Her sorunun dört seçeneği vardır. Dört seçenekten sadece bir tanesi doğru cevaptır. Doğru bulduğunuz

seçeneği cevap kâğıdında o soru için ayrılan yerde bularak işaretleyiniz.4. Cevaplamaya istediğiniz testin, istediğiniz sorusundan başlayabilirsiniz. Yalnız cevaplarınızı, cevap

kâğıdında o test için ayrılmış olan bölümdeki aynı numaralı cevap yerine işaretlemeyi unutmayınız.5. Size ayrı bir karalama kâğıdı verilmeyecektir. Soru kitapçığınızın içindeki boş alanları karalama yapmak için

kullanabilirsiniz. 6. Cevabını bilmediğiniz sorular üzerinde fazla zaman kaybetmeden diğer sorulara geçiniz. Zamanınız kalırsa

Bu sorulara daha sonra dönebilirsiniz.7. Puanlamada her doğru cevaba eşit puan verilecek, yanlış cevaplarınız dikkate alınmayacaktır.8. Sınavın bitiminde cevap kâğıdınızı ve soru kitapçığınızı salon sorumlularına teslim etmeyi unutmayınız.

Arka kapağa geçiniz.

CEVAP KÂĞIDI İLE İLGİLİ AÇIKLAMALAR1. Cevap kâğıdı üzerine yazacağınız yazı ve yapacağınız işaretlemelerde kurşun kalemden başka kalem kul-

lanmayınız.2. Size verilen cevap kâğıdında yazılı olan bilgilerin size ait olup olmadığını kontrol ediniz. Cevap

kâğıdı kullanılamayacak durumdaysa veya size ait değilse verilecek yedek cevap kâğıdına, kimliğinizle ilgili bilgileri, salon başkanının açıklamalarına göre yazınız.

3. Cevap kâğıdında Sermaye Piyasası Mevzuatı ve İlgili Mevzuat (Ticaret ve Borçlar Hukuku), Menkul Kıymetler ve Diğer Sermaye Piyasası Araçları, Genel Ekonomi ve Mali Sistem, İlgili Vergi Mevzuatı testleri için dört ayrı sütun bulunmaktadır. Cevaplarınızı cevap kâğıdındaki ilgili sütunlara aşağıdaki örnekte olduğu gibi yuvarlağı, dışına taşırmadan işaretleyiniz.

Yanlış karalamalarınızı düzeltirken yuvarlağın içini temizce siliniz. ÖRNEK KODLAMA:

T.C.MİLLÎ EĞİTİM BAKANLIĞI

EĞİTİM TEKNOLOJİLERİ GENEL MÜDÜRLÜĞÜÖlçme Değerlendirme ve Açıköğretim Kurumları Daire Başkanlığı

KİTAPÇIKTÜRÜ

BS303

Adayın Adı ve Soyadı :Aday Numarası (T.C. Kimlik No) : Sınav Salon No: Sıra No:

DİKKAT: Testteki sorular 01.02.2010 tarihi itibarıyla hazırlanmıştır. Bu tarihten sonra sınav konuları ile ilgili yasa değişiklikleri yapılmış olsa bile, soruları cevaplandırırken bu değişiklikleri dikkate almayınız.

İLERİ DÜZEY, TÜREV ARAÇLAR, KREDİ DERECELENDİRME UZMANLIĞI, KURUMSAL YÖNETİM DERECELENDİRME UZMANLIĞI B

2

2320SERMAYE PİYASASI MEVZUATI VE

İLGİLİ MEVZUAT (TİCARET VE BORÇLAR HUKUKU)

1. Aşağıdakilerden hangisi Türk Ticaret Kanunu uyarınca poliçede bulunması gereken unsur-lardan değildir?

A) Vade B) Keşide tarihiC) Kefilin imzası D) Ödeme yeri

2. Aşağıdakilerden hangisi Türk Ticaret Kanunu kapsamında anonim şirketlerin esas sözleş-melerinde bulunması gereken hususlardan bi-risi değildir?

A) Kuruculara, yönetim kurulu üyelerine ve diğer kimselere şirket kazancından sağlanacak özel menfaatlerin neler olduğu

B) Şirketin esas sermayesinin miktarı ile her pa-yın itibari kıymeti, ödeme suret ve şartları

C) Şirketin yönetim kurulu üyelerinin adı, soyadı ve tabiyeti

D) Şirkete ait ilanların ne suretle yapılacağı

3. Türk Ticaret Kanunu hükümleri uyarınca aşa-ğıdakilerden hangisi yanlıştır?

A) Tacirler ticaret unvanı ile birlikte işletme adı kullanmak zorundadırlar.

B) Her tacir ticaret unvanı ve işletme adının işlet-me merkezinin bulunduğu yer ticaret siciline tescile mecburdur.

C) Tescil edilmiş olan ticaret unvanını ve işlet-me adını kullanmak hakkı münhasıran sahibi-ne aittir.

D) Ticaret unvanı ve işletme adı Kanun’a aykırı olarak başkası tarafından kullanılan kimse, bu-nun men’ini ve haksız kullanılan ticaret unvanı tescil edilmişse Kanun’a uygun bir şekilde de-ğiştirilmesini isteyebilir.

4. Borçlar Kanunu hükümlerine göre aşağıdaki-lerden hangisi borç ilişkisinin zorunlu unsur-larından değildir?

A) Alacaklı B) TalepC) Borçlu D) Edim

5. Borçlar Kanunu hükümlerine göre aşağıdaki-lerden hangisi vedia (saklama) sözleşmesinin unsurlarından değildir?

A) Saklanacak şeyin, saklatan tarafından sakla-yana teslimi

B) Tarafların emanet edilen eşyanın saklanması konusunda anlaşmaları

C) Saklatanın verdiği şeyin her zaman geri veril-mesini isteme hakkının bulunması

D) Emanet alanın, emanet verenin rızasını al-maksızın teslim edilen malı kullanmasına imkân tanınması

6. I- Vadeli Mevduat II- Yatırım Fonu Katılma BelgeleriIII- Vadeli İşlem ve Opsiyon Sözleşmeleri

Yukarıdakilerden hangisi/hangileri Emeklilik Yatırım Fonu portföyünde yer alabilecek var-lıklardandır?

A) Yalnız I B) I - IIC) II - III D) I - II - III

7. Aşağıdakilerden hangisi Bankacılık Kanunu uya-rınca Bankacılık Düzenleme ve Denetleme Kuru-mu nezdinde kurulan Finansal Sektör Komisyo-nuna temsilci veren kurumlardan değildir?

A) Maliye BakanlığıB) Sanayi ve Ticaret BakanlığıC) Sermaye Piyasası KuruluD) Tasarruf Mevduatı Sigorta Fonu

BİLERİ DÜZEY, TÜREV ARAÇLAR, KREDİ DERECELENDİRME UZMANLIĞI, KURUMSAL YÖNETİM DERECELENDİRME UZMANLIĞI

3

8. Aşağıdakilerden hangisi, Rekabetin Korunma-sı Hakkında Kanun kapsamında, hakim duru-mun kötüye kullanılması olarak değerlendiri-lemez?

A) İki şirketin birleşmesiB) Rakiplerin piyasadaki faaliyetlerinin zorlaştırıl-

masını amaçlayan eylemlerde bulunulmasıC) Tüketicinin zararına olarak üretimin, pazarla-

manın ya da teknik gelişmenin kısıtlanmasıD) Ticari faaliyet alanına başka bir teşebbüsün

girmesine doğrudan veya dolaylı olarak engel olunması

9. Aşağıdakilerden hangisi, Suç Gelirlerinin Aklan-masının ve Terörün Finansmanının Önlenmesi-ne Dair Tedbirler Hakkında Yönetmelik kapsa-mında yükümlü olarak değerlendirilemez?

A) Aracı kurumlarB) Yatırım ortaklıklarıC) Yatırım fonu yöneticileriD) Halka açık anonim ortaklıklar

10. Aşağıdakilerden hangisi Türk Parasının Kıy-metini Koruma Hakkında 32 sayılı Karar uya-rınca dövize ilişkin işlemlerle ilgili yapılan dü-zenlemelerden biri değildir?

A) Vadeli döviz alım satımına ilişkin düzenlemele-ri yapmaya Hazine Müsteşarlığı yetkilidir.

B) Bankalar dövize ve kıymetli madenlere daya-lı vadeli işlem ve opsiyon sözleşmesi yapabi-lirler.

C) Aracı kurumlar sadece sermaye piyasası fa-aliyetlerinin gerçekleştirilmesiyle sınırlı olmak üzere sadece hesap sahibi müşterileri ile dö-viz alım satımı yapabilirler.

D) Sermaye Piyasası Kurulu tarafından yetkilen-dirilmiş aracı kuruluşlarca, dövize dayalı vade-li işlem ve opsiyon sözleşmelerinin alım satımı, sermaye piyasası mevzuatı çerçevesinde teş-kilatlanmış borsalarda yapılır.

11. Menkul kıymet alım satım işlemlerinin takası-na ilişkin aşağıdakilerden hangisi yanlıştır?

A) Menkul kıymetin alıcısı durumundaki üyenin yükümlülüğü ise, Yönetmelikteki şartlara uy-gun olarak satın aldığı menkul kıymetlerin be-dellerini Takas Merkezine ödeyerek, menkul kıymetleri veya onları temsil eden belgeleri teslim almaktadır.

B) Üyelerin kesinleşen alım satım işlemlerine ait karşılıklı yükümlülükleri, işlemin kesinleşmesi-ni takip eden ve Yönetim Kurulunca tespit edi-len süreler içinde yerine getirilir.

C) Takas Merkezi alıcı karşısında satıcı, satıcı karşısında alıcı konumunda olup yükümlülü-ğünü yerine getirmeyen üyenin yerine menkul kıymet ve nakit teslimi yapmakla yükümlüdür.

D) Borsada menkul kıymetlerin alım satımı peşin esasına göre TL ile yapılır.

12. Aşağıdakilerden hangisi, Türkiye Sermaye Pi-yasası Aracı Kuruluşları Birliğinin gelirlerin-den biri değildir?

A) Aracı kuruluşların bir defaya mahsus verecek-leri giriş ücreti

B) Sermaye Piyasası Kurulu tarafından aracı ku-luşlara verilen idari para cezaları

C) Aracı kuruluşlardan alınan yıllık aidatlarD) Eğitim, kurs ve seminer gelirleri

13. Menkul kıymet yatırım fonlarının portföylerine dâhil edecekleri vadeli işlem sözleşmeleri ile il-gili olarak aşağıdaki ilkelerden hangisi yanlıştır?

A) Borsa dışında taraf olunan vadeli işlem söz-leşmeleri nedeniyle maruz kalınan açık pozis-yon miktarı fon toplam değerinin/net aktif de-ğerin % 10’unu geçemez.

B) Vadeli işlem sözleşmeleri nedeniyle maruz ka-lınan açık pozisyon miktarı, fon toplam değeri-ni/net aktif değeri aşamaz.

C) Fonun, yatırım stratejisinden ve karşılaştırma ölçütünden sapmasına yol açacak vadeli işlem sözleşmeleri hiçbir suretle portföye dâhil edi-lemez.

D) Açık pozisyon tutarı hesabına ileri valörlü alım işlemlerinin tutarı dâhil edilmez.


4

14. Aşağıdakilerden hangisi gayrimenkul yatırım ortaklıklarının yatırımlarına ilişkin getirilen sı-nırlamalardan birisi değildir?

A) Altın ve kıymetli madenlere yatırım yapamazlar.B) Yatırım fonu katılma paylarına yatırım yapa-

mazlar.C) Mala dayalı vadeli işlem sözleşmelerine veya

mala yatırım yapamazlar.D) Türev araçları kullanarak korunma amacını

aşan işlemler yapamazlar.

15. Değerleme uzmanının üstlendiği görevi genel kabul görmüş profesyonel standartlara uygun olarak yerine getirmek için gerekli bilgi, beceri ve deneyime sahip olması gerekliliği Uluslara-rası Değerleme Standartlarına göre hangi dav-ranış kuralını/ahlaki ilkeyi ifade etmektedir?

A) Gizlilik B) TarafsızlıkC) Yetkinlik D) Dürüstlük

16. Aşağıdakilerden hangisi “Borsa Yatırım Fonu”nun özelliklerinden değildir?

A) Likit fon şeklinde kurulurlar.B) Katılma payları borsa pazarlarında işlem görür.C) Portföylerini riskin dağıtılması ve inançlı mülki-

yet esaslarına göre işletmek amacıyla kurulan malvarlığıdır.

D) Yatırımcının talebi hâlinde, fon katılma pay-ları yetkili bir saklama kuruluşuna teslim edil-mek suretiyle fonun içindeki varlıklarla değiş-tirilebilir.

17. Aşağıdakilerden hangisi altı aylık ara dönem fi-nansal tabloları inceleme (sınırlı bağımsız de-netim) kapsamı dışındadır?

A) Aracı kurumlarB) Yatırım fonlarıC) Takas ve Saklama KuruluşlarıD) Gayrimenkul Yatırım Ortaklıkları

18. Aşağıdakilerden hangisi kayıtlı sermaye siste-mini kabul etmek isteyen ortaklıklarda yönetim kuruluna verilebilecek yetkilerden değildir?

A) İmtiyazlı hisse senedi çıkarılmasıB) İtibari değerinin altında hisse senedi çıkarılmasıC) Pay sahiplerinin yeni pay alma haklarının sınır-

landırılmasıD) İmtiyazlı hisse senedi sahiplerinin haklarını kı-

sıtlayıcı nitelikte karar alınması

19. Aşağıdakilerden hangisi borsa kotundan çı-karmayı gerektiren durumlardan değildir?

A) Borsa yönetimince yapılacak düzenlemelere ve ilgili mevzuata uyulmaması

B) Ortaklığın, tasfiye veya süre dolma gibi her-hangi bir nedenle sona ermesi

C) Ortaklığın esas faaliyetini sürdürebilmesi için gerekli izin, lisans, yetki belgesinin iptal edil-mesi veya ortadan kalkması

D) Türk Ticaret Kanunu kapsamında ortaklığın, aktiflerinin satış fiyatları esas olmak üzere dü-zenlenen ara bilançosuna göre sermayesinin 1/5’ini yitirmesi

20. Aşağıdakilerden hangisi İMKB Yönetim Kurulu-nun mesleki nitelikli görevlerinden biri değildir?

A) Hisse senetlerinin halka arzına izin vermekB) Borsaya ilişkin her türlü iç mevzuatı hazırlamakC) Borsa işlemlerinde çıkabilecek uyuşmazlıkları

inceleyerek sonuçlandırmakD) Borsa kotunda yer alan veya almayan menkul

kıymetler ile bunların işlem görecekleri Borsa pazarlarını açmak

21. Aşağıdakilerden hangisi, Sermaye Piyasası Kanunu’nda tanımlı sermaye piyasası kurum-larından biri değildir?

A) Yatırım fonlarıB) Limited şirketlerC) Portföy saklama şirketleriD) İpotek finansmanı kuruluşları


5

22. İpotek finansmanı kuruluşları ile ilgili olarak aşağıdaki ifadelerden hangisi yanlıştır?

A) Konut alım satımı faaliyetinde bulunurlar.B) Sermaye piyasası kurumu niteliğine haizdirler.C) Ödenmiş sermayeleri Bankacılık Kanunu’nda

kalkınma ve yatırım bankaları için öngörülen tutardan az olamaz.

D) Kurucularının Bankacılık Kanunu’nda banka kurucu ortakları için aranan şartları taşımala-rı zorunludur.

23. I- Bankalar II- Aracı kurumlarIII- Finansal kiralama şirketleriIV- İpotek finansmanı kuruluşlar

Yukarıdaki kurumlardan hangileri “ipotek te-minatlı menkul kıymet” ihraç edebilir?

A) I - II B) I - III C) I - IV D) II - III

24. Sermaye piyasası araçlarının kaydileştirilmesi ile ilgili olarak aşağıdakilerden hangisi yanlıştır?

A) Sermaye piyasası araçları ve bunlara ilişkin haklar; Türkiye Sermaye Piyasası Aracı Kuru-luşları Birliği tarafından kayden izlenir.

B) Kayıtlar, Merkezi Kayıt Kuruluşu tarafından, bilgisayar ortamında, ihraççılar, aracı kuruluş-lar ve hak sahipleri itibariyle tutulur.

C) Kayden izlenen sermaye piyasası araçla-rı üzerindeki hakların üçüncü kişilere karşı ile-ri sürülebilmesinde, Merkezi Kayıt Kuruluşuna yapılan bildirim tarihi esas alınır.

D) Merkezi Kayıt Kuruluşu, ihraççılar ve aracı ku-ruluşlar, kendi tuttukları kayıtların yanlış tutul-masından dolayı hak sahiplerinin uğrayacağı zararlardan kusurları oranında sorumludur.

25. Aşağıdakilerden hangisi Sermaye Piyasası Kanunu uyarınca “ipotekli sermaye piyasası aracı” değildir?

A) İpotek teminatlı menkul kıymetlerB) İpoteğe dayalı menkul kıymetlerC) İpotek finansmanı kuruluşları tarafından ihraç

edilen borçlanma senetleriD) İpotek finansmanı kuruluşları tarafından ihraç

edilen hisse senetleri


6

2340MENKUL KIYMETLER VE DİĞER SERMAYE

PİYASASI ARAÇLARI

1. Gelire endeksli senetlere ilişkin olarak aşağı-daki bilgilerden hangisi doğru değildir?

A) Gelire endeksli senetlerin getirileri, kamu ikti-sadi teşebbüslerinden elde edilen ve Bütçeye aktarılan hasılat paylarına endekslenerek be-lirlenmektedir.

B) Gelire endeksli senetler İstanbul Menkul Kıy-metler Borsası Tahvil ve Bono Piyasasında iş-lem görebilir.

C) Gelire endeksli senet ihracı ile devlet iç borç-lanma senetlerinin çeşitlendirilmesi sağlanmış-tır.

D) Gelire endeksli senetler kamu iktisadi teşeb-büsleri tarafından ihraç edilir.

2. Aşağıdakilerden hangisi dayanak varlık fiyatı-nın bir birim değişmesi sonucunda varant fi-yatının ne kadar azalacağını ya da artacağını gösterir?

A) Delta B) EsneklikC) Gamma D) Gearing rasyosu

3. Aracı kuruluş varantları ile ilgili olarak aşağı-dakilerden hangisi yanlıştır?

A) Bir yıllık dönemde ihraç edilecek varantların tümü aynı anda Kurul kaydına alınabilir.

B) İhraççılar, kendi sermayelerini temsil eden his-seleri dayanak varlık olarak kullanamazlar.

C) Varant ihraçları kaydi olarak yapılır.D) İhraç edilecek varantların vadesi 1 aydır.

4. Organize piyasalarda işlem gören opsiyon sözleşmeleri ile ilgili olarak aşağıdaki ifadeler-den hangisi yanlıştır?

A) Standardize edilmiş ürünlerdir.B) Kısa vadelidirler. (genellikle azami 9 ay)C) Finansal kuruluşlar ve ortaklıklar tarafından ih-

raç edilirler.D) Vadeli işlemler ve opsiyon borsalarında işlem

görürler.

5. Aşağıdaki değişkenlerden hangisi ile call op-siyonun fiyatı arasında aynı yönde bir ilişki bulunmamaktadır?

A) Opsiyonun kullanım fiyatıB) Vade sonuna kadar zamanC) Opsiyona konu kıymetin spot fiyatıD) Opsiyona konu kıymete ilişkin volatilite

6. Aşağıdaki ikililerden hangisi forward sözleş-melerinde bulunan temel özelliklerdendir?

A) Fiziki teslimat/standart sözleşmelerB) Riskten korunma aracı/fiziki teslimatC) Fiziki teslimat/vadeye kadar nakit akışıD) Riskten korunma aracı/borsada işlem görme

7. “Yabancı Sermaye Piyasası Araçlarının Kurul Kaydına Alınmasına ve Satışına İlişkin Esas-lar Tebliği” hükümleri çerçevesinde, yabancı yatırım fonları katılma belgeleri hariç halka arz edilen depo sertifikalarının satış süresinin so-nundan itibaren kaç gün içerisinde kote ettiril-mek üzere Borsaya başvurulması yükümlülü-ğü vardır?

A) 45 B) 30 C) 20 D) 15


7

8. Aşağıdakilerden hangisi depo sertifikalarının özelliklerinden değildir?

A) Yerel bir saklama kuruluşunda depo edilen ya-bancı menkul kıymetleri temsilen çıkarılır.

B) Depo edilen yabancı menkul kıymetlerin verdi-ği hakları aynen sağlar.

C) Nominal değeri temsil ettiği yabancı menkul kıymetin para birimi cinsinden ifade edilir.

D) Vadeleri en az 5 yıldır.

9. “Varlık Finansmanı Fonlarına ve Varlığa Daya-lı Menkul Kıymetlere İlişkin Esaslar Hakkında Tebliğ” hükümleri çerçevesinde aşağıdakiler-den hangisi fon iç kontrol sistemi tarafından kontrol edilmesi gereken hususlardan değildir?

A) Hizmet sağlayıcının görevinin hizmet sözleş-mesi hükümlerine uygun olarak yapılmasını sağlamak

B) Fon varlıklarının kurucunun ve kaynak kuru-luşların mal varlığı ile birlikte muhafazasını sağlamak

C) Fon hesaplarından varlığa dayalı menkul kıy-met sahiplerine ve ilgili kişilere yapılan ödeme-lerin uygunluğunu sağlamak

D) Fon varlıklarının Tebliğ hükümleri çerçevesin-de yönetimini, fona ilave edilmesini veya fon-dan çıkarılmasını sağlamak

10. Halka arz edilmek üzere ihraç edilecek Varlığa Dayalı Menkul Kıymetlerin (VDMK) kayda alın-ması ve satışı ile ilgili olarak aşağıdakilerden hangisi yanlıştır?

A) Halka arz edilecek VDMK’lerin satış süresi sir-külerde gösterilir.

B) Satış süresi içinde satılmayan VDMK’ler iptal edilir.

C) Halka arz edilecek VDMK’lerin derecelendir-me notunun izahnamede bulunması zorunlu değildir.

D) Sermaye Piyasası Kurulunun onayı olmadan izahname ve sirkülerde değişiklik yapılarak uy-gulamaya konulamaz.

11. Hisse senedine dönüştürülebilir tahviller (HDT) ile ilgili olarak aşağıdakilerden hangisi yanlıştır?

A) Dönüştürme giderlerinin tamamı ihraççı ortak-lığa aittir.

B) İhraç sırasında belirlenmiş olan dönüştürme oranının değiştirilmesi mümkün değildir.

C) Dönüştürme oranı, hisse senedine dönüştür-me sırasında HDT’nin nominal değeri karşılı-ğında verilecek pay sayısını gösterir.

D) Ortaklık tarafından yükümlülüklerin tam olarak yerine getirilmesine rağmen dönüştürme hak-kını kullanmayan HDT sahiplerinin dönüştürme hakları ortadan kalkar ve bu durumdaki HDT sahipleri anapara ve işlemiş faizleri alırlar.

12. Aşağıdakilerden hangisi altın, gümüş ve platin bonolarına ilişkin yanlış bir bilgidir?

A) Vade yoktur.B) Menkul kıymettir.C) İskontolu veya iskontosuz olarak satılır.D) Satış bedeli, Türk Lirası, döviz veya kıymetli

maden olarak tahsil edilir.

13. Halka arz edilecek olan banka bonolarının va-desi en fazla kaç gün olabilir?

A) 360 B) 240 C) 120 D) 100

14. Aşağıdakilerden hangisi yatırım fonları katıl-ma belgelerine ilişkin yanlış bir bilgidir?

A) Katılma belgesi, temsil ettiği değerin tam ola-rak nakden ödenmesi şartıyla satılabilir.

B) A tipi fonların katılma belgeleri menkul kıymet sayılmaz.

C) Özel fon katılma belgeleri borsada işlem göre-mezler.

D) Katılma belgelerinin itibari değeri yoktur.


8

15. Portföyün tamamı; hisse senetleri, borçlanma senetleri, altın ve diğer kıymetli madenler ile bunlara dayalı sermaye piyasası araçlarından en az ikisinden oluşan ve her birinin değeri fon portföy değerinin % 20’sinden az olmayan fonlara ne ad verilir?

A) Karma Fon B) Değişken FonC) Likit Fon D) Endeks Fon

16. Alt fonları asgari olarak altı ay vadeli kurulmak kaydıyla; yatırımcının başlangıç yatırımının belirli bir bölümünün, tamamının ya da baş-langıç yatırımının üzerinde belirli bir getirinin izahnamede belirlenen esaslar çerçevesinde belirli vade ya da vadelerde yatırımcıya geri ödenmesinin, uygun bir yatırım stratejisine ve garantör tarafından verilen garantiye dayanıla-rak taahhüt edildiği ve şemsiye fon şekilde ku-rulan fonlar ne şeklinde adlandırılır?

A) Koruma Amaçlı FonB) Değişken FonC) Garantili FonD) Endeks Fon

17. Gelir ortaklığı senetlerine ilişkin olarak aşağı-da yer alan bilgilerden hangisi yanlıştır?

A) Gelir ortaklığı senetleri ulaşım, haberleşme, enerji vb. kesimlerde kamuya ait olan alt yapı tesislerinin gelirlerini ilgilendirmektedir.

B) Gelir ortaklığı senetlerine ilişkin olarak Serma-ye Piyasası Mevzuatında herhangi bir düzen-leme bulunmamaktadır.

C) Gelir ortaklığı senetlerinin ihraç edilmesinin te-mel nedenlerinden biri altyapı yatırımlarına devlet bütçesi dışında kaynak sağlamaktır.

D) Gelir ortaklığı senetlerine sahip olanlar, payla-rı oranında, köprü, baraj, elektrik santrali, kara yolu, demir yolu, telekomünikasyon sistemleri ile sivil kullanıma yönelik deniz ve hava liman-ları gibi kamuya ait olan tesislerin mülkiyetine sahip olmaktadırlar.

18. Aşağıdakilerden hangisi finansman ihityacının karşılanması amacıyla Devlet İç Borçlanma senedi ihracında Hazine Müsteşarlığı tarafın-dan yürütülen yöntemlerden biri değildir?

A) Doğrudan Satış YöntemiB) Borsada Satış YöntemiC) Halka arz yöntemiD) “TAP” Yöntemi

19. Hazine Müsteşarlığı tarafından ihale yöntemi ile ihraç edilecek hazine bonolarında, Kamu Kuruluşlarına ve Piyasa Yapıcısı olan banka-lara tanınan, ihale öncesinde ihale sistemine göre; ihalede oluşacak fiyattan ya da ortalama fiyattan teklif verme hakkının adı nedir?

A) Rekabetçi Olmayan TeklifB) Ortalama Fiyat TeklifiC) İhale Dışı TeklifD) İmtiyazlı Teklif

20. İhraççı tarafından çıkarılan ve payları borsa-larda veya teşkilatlanmış diğer piyasalarda iş-lem gören diğer ortaklıklara ait paylarla değiş-tirme hakkı veren menkul kıymetler aşağıdaki-lerden hangisidir?

A) Garantili tahvillerB) Değiştirilebilir tahvillerC) Değişkenli faizli tahvillerD) Hisse senedine dönüştürülebilir tahviller

21. Aşağıdakilerden hangisi halka açık bir anonim ortaklığın borçlanma senedi ihracı için gere-ken şartlardan biri değildir?

A) Borçlanma araçlarının Sermaye Piyasası Ku-ruluna kaydettirilmesi

B) Esas sözleşmesinde ihraca imkân veren hü-küm bulunması

C) Son yıl finansal tablolarında net dönem kârı bulunması

D) Yetkili organ kararı alınması


9

22. Tahvil faizleri ile ilgili olarak aşağıdakilerden hangisi yanlıştır?

A) Değişken faizli tahvil ihraç edilebilir.B) Bir faiz öngörülmeksizin tahvile kârdan pay ve-

rilmesi mümkündür.C) Aynı tertibe dâhil farklı serilerdeki tahviller için

değişik faiz oranı tespit edilebilir.D) Değişken faizli tahvillere ödenecek faiz tutarla-

rının hesaplanmasının kontrolü Sermaye Piya-sası Kurulunca yapılır.

23. Bir şirketin piyasada işlem gören bütün hisse senetlerinin sayısı ile bu hisse senetlerinin pi-yasa fiyatının çarpılması sonucu elde edilen değere ne denir?

A) İhraç değeriB) Net aktif değerC) Piyasa kapitalizasyonuD) Alternatif gelir değeri

24. Aşağıdakilerden hangisi anonim şirket hisse senedini elinde bulunduran bir kişinin hakla-rından değildir?

A) Kâr payı hakkı B) Sermaye borcuC) Rüçhan hakkı D) Bilgi alma hakkı

25. Pay sahiplerinin hak ve yükümlülükleri ile il-gili olarak aşağıdaki ifadelerden hangisi yan-lıştır?

A) Her pay, sahibine en az bir oy hakkı verir. B) Her pay sahibi tasfiye bakiyesine payı oranın-

da iştirak eder.C) Her pay sahibi sadece ortaklığı devam ettiği

sürece şirket sırlarını saklamak zorundadır.D) Pay sahiplerinin bilgi alma hakkı esas muka-

vele ile sınırlandırılamaz.

2300GENEL EKONOMİ VE MALİ SİSTEM

1. İstanbul Menkul Kıymetler Borsası (İMKB), Atina Borsası (ATHEX) ve STOXX Ltd. işbir-liği ile oluşturulan ve kısa adı “GT-30” olan Türk-Yunan Ortak Endeksi, borsa yatırım fon-ları dâhil yeni finansal ürünlere temel oluştur-mak ve böylece piyasa katılımcılarına, İMKB ve ATHEX’de işlem gören hisse senetlerine daha düşük maliyetlerle yatırım yapma imkânı sağlamak amacıyla oluşturulmuş özel bir en-dekstir. Her iki piyasada işlem gören ve top-lam piyasa değeri en yüksek hisse senetle-ri arasından seçilen 15’er hisseden oluşan en-deks, STOXX Ltd. tarafından bağımsız olarak hesaplanmaktadır.

Aşağıdakilerden hangisi söz konusu endeksin versiyonlarından biri değildir?

A) Euro bazlı fiyat endeksiB) TL bazlı fiyat endeksiC) USD bazlı fiyat endeksiD) TL bazlı getiri endeksi

2. 2008 yılında başlayan global ekonomik krizle ilgili olarak aşağıdaki ifadelerden hangisi yan-lıştır?

A) Kriz temelde gelişmiş ülkeler kaynaklı oluş-muştur.

B) Krize tepki olarak gelişmiş ülkelerdeki kamu harcamaları ciddi şekilde azaltılmıştır.

C) Genel olarak para politikası faiz oranları önemli ölçüde düşürülmüştür.

D) Krizin ilk ortaya çıkışında sorunlu konut kredileri ve bunlarla ilgili finansal ürünler etkili olmuştur.

3. Küresel finans krizi sonrasında, 2009 yılı ara-lık ayında, Türkiye’nin uzun vadeli döviz cinsi kredi notunu iki kademe birden artıran ulusla-rarası kredi derecelendirme kuruluşu aşağıda-kilerden hangisidir?

A) Fitch B) Moody’sC) Duff and Phelps D) Standard & Poor’s


10

4. Aşağıdakilerden hangisi ekonominin devrevi hareketlerinde “otomatik stabilizatör” özelliği-ne sahip değildir?

A) Artan oranlı gelir vergisi tarifesiB) Devletin transfer harcamalarıC) İşsizlik sigortasıD) Devlet borçları

5. 2007 yılından beri kullanılmakta olan para arzı tanımlarıyla ilgili olarak aşağıdakilerden han-gisi yanlıştır?

A) M3 para arzı = M2 para arzı + repo hacmi + para piyasası fonları

B) M1 para arzı = Dolaşımdaki para + Vadesiz mevduat

C) M2 para arzı = M1 para arzı + Vadeli mevduatD) M3Y para arzı = M3 para arzı + resmî mevduat

6. Diğer politikaların parasal etkilerini yok etmek için Merkez Bankasının açık piyasa işlemlerini kullanması olayına ne ad verilir?

A) Senyoraj B) Mali EngelC) Sterilizasyon D) Mali Kaldıraç

7. İç borç stokunun faiz, vade ve itfa şeklinden herhangi birinin değiştirilmesine ne ad verilir?

A) KonversiyonB) KonsolidasyonC) Borcun çevrilmesiD) Bütçe nakit dengesi

8. Aşağıdakilerden hangisi alım-satımı yapılan ürünler açısından bir piyasa türü değildir?

A) Üretim faktör piyasalarıB) Eksik rekabet piyasalarıC) Para ve sermaye piyasalarıD) Nihai mal ve hizmet piyasaları

9. İçinde farklılaştırılmış fakat birbirinin yerini kolayca alabilen malları üretip satan çok sayı-da firmanın var olduğu piyasa çeşidi aşağıda-kilerden hangisidir?

A) Dupol B) MonopolC) Oligopol D) Monopollü Rekabet

10. Tam rekabet piyasasında kısa dönemde za-rar etmekte olan bir firma hangi noktaya kadar üretime devam edecektir?

A) Piyasa fiyatının ortalama değişken maliyete eşit olduğu yere kadar

B) Piyasa fiyatının ortalama maliyete eşit olduğu yere kadar

C) Piyasa fiyatının marjinal maliyete eşit olduğu yere kadar

D) Piyasa fiyatının toplam maliyete eşit olduğu yere kadar

11. 2002 yılından itibaren Ödemeler Dengesi Tab-losunda, Sermaye Hareketleri tanımı yerine aşağıdakilerden hangisi kullanılmaya başlan-mıştır?

A) Finans HesabıB) Rezerv VarlıklarC) Sıcak Para HesabıD) Net Hata ve Noksan

12. Aylık sanayi üretim endeksi verileri daha ön-celeri farklı tarihlerde açıklanmaktayken 8 Ha-ziran 1999 tarihinden itibaren her ayın 8’inde Türkiye İstatistik Kurumu tarafından düzen-li olarak açıklanmaya başlamıştır. Söz konu-su veriler kaç günlük gecikme ile açıklanmak-tadır?

A) 68 B) 48 C) 38 D) 8


11

13. Ülkenin sosyo-ekonomik yapısından, yani ver-gi ödeme alışkanlığından, eğitim seviyesinden, nüfus artış oranından kaynaklanabilecek enf-lasyon türü aşağıdakilerden hangisidir?

A) Talep enflasyonuB) Yapısal enflasyonC) Maliyet enflasyonuD) Çekirdek enflasyonu

14. Bazı hane halklarının bazı malların fiyatları yükseldiğinde gösteriş etkisiyle o mala olan taleplerini arttırmalarına ne ad verilir?

A) Giffen MalıB) Keynes EtkisiC) Tamamlayıcı MalD) Veblen Etkisi (Snob Etkisi)

15. Aşağıdaki arz ve talep eğrileri gösterilen mal nasıl bir maldır?

Talep

Fiyat

Miktar

Arz

O M1 M2

A) İkame malı B) Giffen malC) Serbest mal D) Düşük nitelikli mal

16. Taner yalnızca kestane ve fındık tüketmekte-dir. Taner’in kestane tüketimi x1 ve fındık tü-ketimi x2 olarak gösterildiğinde, Taner’in fay-da fonksiyonu U (x1, x2)=4 x x

21+ ’dir. Buna

göre aşağıdaki ürün sepetlerinden hangisi Taner’e (25,0) ürün sepetiyle aynı fayda düze-yini sağlamamaktadır?

A) (0, 18) B) (1, 16)C) (9, 8) D) (16, 4)

17. Kamu açığının finansmanı için özellikle serma-ye piyasalarından kullanılan kaynağın artması sonucunda reel kesimin finansal piyasalardan kullanabileceği kaynağın azalması aşağıdaki kavramlardan hangisi ile tanımlanabilir?

A) Likidite sıkışıklığı B) Dışlama etkisiC) Dezenflasyon D) Tekelleşme

18. Aşağıdakilerden hangisi mali sistemi oluştu-ran alt sektörlerden değildir?

A) Bankacılık SektörüB) Sigortacılık SektörüC) Yatırım Malları SektörüD) Finansal Kiralama Sektörü

19. Nominal ve Reel Gayri Safi Milli Hasıla arasın-daki fark neden kaynaklanır?

A) Yıllar arasındaki faiz değişimlerindenB) Yıllar arasında mal ve hizmetlerin fiyatlarında

meydana gelen değişimlerdenC) Yıllar arasında döviz kurunda meydana gelen

değişimlerdenD) Yıllar arasında üretilen mal ve hizmetlerin mik-

tarlarında meydana gelen değişimlerden

20. Gayri Safi Yurt İçi Hasıla (GSYİH) deflatörü aşağıdaki ifadelerden hangisine eşittir?

A) GSYİH / Safi Yurtiçi HasılaB) Safi Yurtiçi Hasıla / GSYİHC) Reel GSYİH / Nominal GSYİHD) Nominal GSYİH / Reel GSYİH

21. Aşağıdakilerden hangisi makro ekonominin ilgi alanına girer?

A) Tüketiciler B) PiyasaC) Tedarikçiler D) Enflasyon


12

22. Ekonomik durgunluğun yaşandığı bir ortamda yüksek bir enflasyon ve işsizliğin de beraber yaşaması süreci ne olarak adlandırılır?

A) Resesyon B) EnflasyonC) Stagflasyon D) Depresyon

23. Aşağıdakilerden hangisi tam rekabet piyasası özelliklerinden biri değildir?

A) Üreticilerin piyasaya girmesi için ilgili kamu otoritesinden izin alması şarttır.

B) Malla türdeştir (homojendir) ve bölünebilir olma özelliği taşırlar.

C) Alıcı ve satıcılardan bir kısmının piyasadan çe-kilmesi, piyasa dengelerini etkileyecek sonuç yaratmaz.

D) Piyasa şeffaftır, saydamdır. Tüketiciler ve üre-ticiler piyasa ile ilgili her türlü bilgiye ulaşabil-mektedirler.

24. Aşağıdakilerden hangisi bir malın talebini etki-leyen faktörlerden biri değildir?

A) Rakip malların fiyatlarındaki değişimB) Tamamlayıcı malların fiyatındaki değişimC) Üretim maliyeti değişmeden üretim yerinin de-

ğişmesiD) Tüketicinin parasal veya nominal gelir seviye-

sindeki değişim

25. Aşağıdakilerden hangisi ihtiyaçların temel özelliklerinden değildir?

A) İhtiyaçlar sınırsızdır.B) İhtiyaçlar tatmin edildikçe onlara karşı duyulan

istekte artma görülür.C) İhtiyaçların önem derecesi farklıdır, başka bir

ifadeyle şiddet açısından farklılık gösterir.D) İhtiyaçlar ve bunları karşılayacak olan mal ve

hizmetler birbirinin yerine geçebilir.

2440İLGİLİ VERGİ MEVZUATI

1. Aşağıdakilerden hangisi vergi cezasını kaldı-ran hâllerden biri değildir?

A) İtiraz B) AfC) Ölüm D) Pişmanlık

2. Aşağıdakilerden hangisi Veraset ve İntikal Ver-gisi için yanlış bir ifadedir?

A) Beyana dayalı olarak tarh edilir.B) Tahakkukundan itibaren 4 yıl içerisinde ödenir.C) Verginin mükellefi veraset yoluyla veya ivazsız

olarak mal iktisap eden gerçek kişilerdir.D) Veraset ve İntikal Vergisi oranları miras ve ba-

ğış yoluyla intikaller için ayrı ayrı düzenlenmiştir.

3. Aşağıdakilerden hangisi üzerinden Kaynak Kullanımını Destekleme Fonuna hiçbir şekilde kesinti uygulaması yapılmaz?

A) Vadeli ithalatB) Banka kredileriC) Yurt dışından sağlanan kredilerD) Bankaların kurucusu oldukları yatırım fonları-

na verdikleri avanslar

4. Aşağıdaki işlemlerin hangisi Banka ve Sigorta Muameleleri Vergisine tabi değildir?

A) Bankaların Finansal Kiralama Kanunu’na göre yaptıkları finansal kiralama işlemleri

B) Aracı kuruluşların Sermaye Piyasası Kanunu kapsamında yaptıkları aracılık faaliyetleri

C) Bankalararası mevduat işlemleri sonucu lehe alınan paralar

D) Bankerlerin yapmış oldukları banka muamele ve hizmetleri dolayısıyla kendi lehlerine aldık-ları paralar


13

5. Harçlar Kanunu’na göre Sermaye Piyasasında aracılık yapan kurumlara verilen yetki belgeleri ile ilgili aşağıdakilerden hangisi doğrudur?

A) Harca tabi değildir.B) Maktu esas üzerinden harç alınır.C) Yenilenmelerinde tekrar harç alınmaz.D) Bir defaya mahsus olmak üzere harç alınır.

6. Aşağıdakilerden hangisi Damga Vergisi Kanu-nu uyarınca damga vergisinden istisna edil-memiştir?

A) Hisse senetleriB) Her türlü tahvillerin temettü ve faiz kuponlarıC) Sermaye Piyasası Kuruluna verilen bilanço ve

gelir tablolarıD) Kıymetli madenler borsalarında kıymetli ma-

denlerin ödünç işlemlerine ilişkin düzenlemeler

7. Vadeli İşlem ve Opsiyon Borsasında uzun po-zisyon alan bireysel yatırımcının vergilendiril-mesine ilişkin olarak aşağıdakilerden hangisi yanlıştır?

A) Vade tarihine kadar güncelleme nedeniyle olu-şacak kazanç vergiye tabi değildir.

B) Alınan pozisyondan elde edilen kazancın ver-gilendirilmesinde stopaj nihai vergidir.

C) Alınan pozisyondan elde edilen kazanç diğer kazançlarla birlikte beyan edilir.

D) Takas merkezine yatırılan nakit teminatların nemalandırılmasından elde edilen gelir %15 oranında stopaja tabidir.

8. Aşağıdakilerden hangisi Kurumlar Vergisi Ka-nunu uyarınca transfer fiyatlaması yoluyla ör-tülü kazanç uygulamasında ilişkili kişilerle ya-pılan işlemlerde uygulanacak fiyat ve bedelle-ri tespit etmede kullanılan yöntemlerden biri olarak sayılmamıştır?

A) Borsa endeksli fiyat yöntemiB) Maliyet artı yöntemiC) Yeniden satış fiyat yöntemiD) Karşılaştırılabilir fiyat yöntemi

9. Bir işletme tarafından kullanılan borcun örtülü sermaye sayılabilmesi için aşağıdaki şartlar-dan hangisinin oluşması gerekli değildir?

A) Borcun işletmede kullanılmasıB) Belirli bir hesap dönemi içerisinde şirket özser-

mayesinin üç katını aşmasıC) Borcun doğrudan veya dolaylı olarak ortak veya

ortaklıkla ilişkili kişilerden kullanılmış olmasıD) Bankacılık Kanunu’na göre faaliyette bulunan

ve ilişkili kişi sayılmayan bir bankadan borcun temin edilmesi

10. I- Kurumun ortağı gerçek kişiler II- Kurumun hakim ortağı olduğu ve denetimi

altında bulundurduğu tüzel kişilerIII- Kurumun hakim ortağı olmadığı ancak im-

tiyazlı pay nedeniyle yönetim kurulu üyele-rinin çoğunluğunu belirleme yetkisinin bu-lunduğu iştirakleri

Kurumlar Vergisi Kanunu uyarınca yukarıdaki-lerden hangisi/hangileri ilişkili kişi tanımı kap-samındadır?


11. ve 12. soruları aşağıda verilen bilgilere göre cevaplandırınız.

XYZ Reklamcılık AŞ’nin 2009 hesap dönemi başındaki bilanço bilgileri aşağıda yer almak-tadır.

Mevcutlar 150.000 TLAlacaklar 80.000 TLBorçlar

- ABC Tanıtım AŞ- CDF Danışmanlık AŞ

200.000 TL80.000 TL

120.000 TLGeçmiş Yıl Zararları 20.000 TL

XYZ Reklamcılık AŞ’nin borçlu olduğu şir-ketlerden ABC Tanıtım AŞ, XYZ Reklamcılık AŞ’nin % 55 oranında ortağıdır. CDF Danış-manlık AŞ ise ABC Tanıtım AŞ’nin % 15 ora-nında ortağıdır.

11. XYZ Reklamcılık AŞ’nin 2009 hesap dönemi başında özsermaye tutarı ne kadardır?

A) 15.000 TL B) 30.000 TLC) 50.000 TL D) 70.000 TL


14

12. ABC Tanıtım AŞ’ye isabet eden örtülü serma-ye tutarı ne kadardır?

A) 12.000 TL B) 32.000 TLC) 44.000 TL D) 68.000 TL

13. Aşağıdakilerden hangisi vergi yasalarında öngö-rülen zaman aşımı sürelerinden birisi değildir?

A) Tarh zaman aşımı süresiB) Tevkifat zaman aşımı süresiC) Ödemeye ilişkin zaman aşımı süresiD) Ceza kesmeye ilişkin zaman aşımı süresi

14. Aşağıdakilerden hangisi Gelir Vergisi Kanu-nu’nda belirlenmiş olan tevkifat oranını her bir ödeme ve gelir için ayrı ayrı yeniden belirle-meye yetkilidir?

A) DefterdarlıkB) Maliye BakanlığıC) Bakanlar KuruluD) Vergi Dairesi Müdürü

15. Aşağıdakilerden hangisi Gelir Vergisi Kanu-nu uyarınca vergi tevkifatı yapmakla yükümlü olanların doldurmak zorunda olduğu beyanna-me türüdür?

A) Muhtasar beyannameB) Münferit beyannameC) Özel beyannameD) Yıllık beyanname

16. Aşağıdaki gelir kalemlerinden hangisi hiçbir şekilde beyana tabi değildir?

A) Ücret gelirleriB) Telif kazançlarıC) Alacak faizleriD) Menkul kıymet yatırım ortaklıklarından elde

edilen kâr payları

17. Aşağıdakilerden hangisi belediyelerin tahsile yetkili olduğu vergiler arasındadır?

A) Veraset ve intikal vergisiB) Katma değer vergisiC) Kurumlar vergisiD) Eğlence vergisi

18. Gelir Vergisi Kanunu’na göre gerçek kişilerin elinde bulundurdukları borsada işlem görme-yen şirketlerin hisse senetleri edinme tarihin-den itibaren kaç yıl içinde satılırsa elde edi-len kazanç stopaja ve gelir vergisine tabi de-ğildir?

A) 6 ay B) 1 yıl C) 2 yıl D) 5 yıl

19. Aşağıdakilerden hangisi Kurumlar Vergisi Kanunu’nda sayılan istisnalardan biri değildir?

A) Kurumların tam mükellefiyete tabi başka bir kurumun sermayesine katılmaları nedeniyle elde ettikleri kazançlar

B) Kurumların tam mükellefiyete tabi başka bir kurumun kârına katılma imkânı veren kurucu senetleri ile diğer intifa senetlerinden elde et-tikleri kâr payları

C) Kurumların ödenmiş sermayelerinin % 5’ine sahip oldukları yurt dışı iştiraklerinden elde et-tikleri iştirak kazançları

D) Anonim şirketlerin gerek kuruluşlarında gerek-se sermayelerini artırdıkları sırada çıkardıkları payların, itibari değerin üzerinde bir bedelle el-den çıkarılması hâlinde oluşan kazançlar


15

20. I- Tam mükellefiyete tabi başka bir kurumun sermayesine katılmaları nedeniyle kurumla-rın elde ettikleri kazançlar

II- Tam mükellefiyete tabi başka bir kurumun kârına katılma imkânı veren kurucu senet-leri ile diğer intifa senetlerinden kurumların elde ettikleri kâr payları

III- Girişim sermayesi yatırım fonlarının ka-zançları

Yukarıdakilerden hangisi/hangileri Kurumlar Vergisinden istisna olan durumları göstermek-tedir?


21. 5520 sayılı Kurumlar Vergisi Kanunu’na göre aşağıda belirtilen sermaye piyasası kurumla-rından hangisinin kazançları kurumlar vergi-sinden müstesna değildir?

A) Girişim Sermayesi Yatırım OrtaklıklarıB) Gayrimenkul Değerleme ŞirketleriC) Gayrimenkul Yatırım OrtaklıklarıD) Menkul Kıymet Yatırım Fonları

22. Tam mükellef gerçek kişilerce elde edilen ters repo gelirlerinin vergilendirilmesine ilişkin aşağıdakilerden hangisi doğrudur?

A) % 15 stopaja tabidir - Beyan edilmez.B) % 10 stopaja tabidir - Beyan edilmez.C) % 15 stopaja tabidir - Beyan edilir.D) % 5 stopaja tabidir - Beyan edilir.

23. Aşağıdakilerden hangisi menkul sermaye ira-dı sayılmaz?

A) Her nevi alacak faiziB) Faizsiz kredi verenlere ödenen kâr payıC) Kurumların idare meclisi başkan ve vekiline

verilen kâr payıD) Ortaklık haklarının elden çıkarılmasından do-

ğan kazançlar

24. Aşağıdakilerden hangisi 5520 sayılı Kurumlar Vergisi Kanunu uyarınca kurum kazancından indirilebilecek giderlerden biri değildir?

A) Menkul kıymet ihraç giderleriB) Birleşme, devir ve bölünme giderleriC) Genel kurul toplantıları için yapılan giderlerD) Özsermaye üzerinden hesaplanan faiz giderleri

25. Vergi Usul Kanunu’na göre aşağıdakilerden hangisi hesap hatalarından birisi değildir?

A) Mükellefin şahsında hataB) Verginin mükerrer olmasıC) Vergi miktarında hataD) Matrah hatası

TEST BİTTİ.CEVAPLARINIZI KONTROL EDİNİZ.

Soracağınız bir şey var mı? Varsa, şimdi sorunuz; sınav başladıktan sonra sorularınıza cevap verilmeyecektir. Hazır mısınız? Sınav, okulun bütün salonlarında aynı anda başlayacağı için başlama zilini beraberce bekleyelim. Hepinize başarılar dileriz.(Salon başkanı başlama ve bitiş saatini tahtaya yazacaktır.)

Bu kitapçığın her hakkı saklıdır. Bu kitapçıkta yer alan sorulardaki görüşler yazarlarına ait olup, Sermaye Piyasası Kurulunun görüşlerini yansıtmaz. Soruların telif hakları Türkiye Sermaye Pi-yasası Aracı Kuruluşları Birliğine aittir. Hangi amaçla olursa olsun, kitapçığın tamamının veya bir kısmının Millî Eğitim Bakanlığı Eğitim Teknolojileri Genel Müdürlüğünün ve Türkiye Sermaye Pi-yasası Aracı Kuruluşları Birliğinin ayrı ayrı yazılı izni olmadan kopya edilmesi, fotoğraflarının çe-kilmesi, bilgisayar ortamına alınması, herhangi bir yolla çoğaltılması, yayımlanması veya başka bir amaçla kullanılması yasaktır. Bu yasağa uymayanlar, doğabilecek cezai sorumluluğu ve kitap-çığın hazırlanmasındaki mali külfeti peşinen kabullenmiş sayılır.

1. D2. A3. C4. A5. B6. A7. D8. B9. C

10. A11. C12. B13. D14. B15. C16. A17. D18. A19. B20. D21. D22. B23. A24. C25. C

1. C2. B3. C4. D5. C6. B7. A8. B9. D

10. C11. A12. B13. A14. A15. B16. C17. B18. D19. D20. A21. B22. C23. D24. A25. D

1. B2. C3. A4. C5. D6. D7. B8. C9. B

10. A11. C12. D13. B14. C15. A16. A17. D18. B19. A20. C21. D22. D23. A24. B25. C

1. A2. D3. D4. A5. B6. D7. C8. IPTAL9. D

10. B11. A12. C13. B14. B15. C16. D17. D18. A19. C20. C21. B22. A23. D24. B25. A

SERMAYE PİYASASI MEVZUATI VE İLGİLİ

MEVZUAT (TİCARET VE BORÇLAR HUKUKU)

(2320)

MENKUL KIYMETLER VE DİĞER SERMAYE PİYASASI ARAÇLARI

(2340)

GENEL EKONOMİ VE MALİ SİSTEM

(2300)

İLGİLİ VERGİ MEVZUATI(2440)

27-28 MART 2010 TARİHLERİNDE YAPILAN TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI ARACI KURULUŞLAR BİRLİĞİ SERMAYE PİYASASI KURULU LİSANSLAMA SINAVLARI

İLERİ DÜZEY (İD), TÜREV ARAÇLAR (TA), KREDİ DERECELENDİRME UZMANLIĞI (KD), KURUMSAL YÖNETİM DERECELENDİRME UZMANLIĞI (KY) GRUBU (S303) “A” KİTAPÇIĞI

CEVAP ANAHTARI

1. C2. C3. A4. B5. D6. D7. B8. A9. D

10. A11. C12. B13. D14. B15. C16. A17. C18. B19. D20. A21. B22. A23. C24. A25. D

1. D2. A3. D4. C5. A6. B7. D8. D9. B

10. C11. B12. A13. A14. B15. A16. C17. D18. B19. A20. B21. C22. D23. C24. B25. C

1. C2. B3. A4. D5. D6. C7. A8. B9. D

10. A11. A12. C13. B14. D15. C16. A17. B18. C19. B20. D21. D22. C23. A24. C25. B

1. A2. B3. D4. A5. B6. C7. C8. A9. D

10. D11. B12. C13. B14. C15. A16. B17. D18. IPTAL19. C20. D21. B22. A23. D24. D25. A

SERMAYE PİYASASI MEVZUATI VE İLGİLİ

MEVZUAT (TİCARET VE BORÇLAR HUKUKU)

(2320)

MENKUL KIYMETLER VE DİĞER SERMAYE PİYASASI ARAÇLARI

(2340)

GENEL EKONOMİ VE MALİ SİSTEM

(2300)

İLGİLİ VERGİ MEVZUATI(2440)

27-28 MART 2010 TARİHLERİNDE YAPILAN TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI ARACI KURULUŞLAR BİRLİĞİ SERMAYE PİYASASI KURULU LİSANSLAMA SINAVLARI

İLERİ DÜZEY (İD), TÜREV ARAÇLAR (TA), KREDİ DERECELENDİRME UZMANLIĞI (KD), KURUMSAL YÖNETİM DERECELENDİRME UZMANLIĞI (KY) GRUBU (S303) “B” KİTAPÇIĞI

CEVAP ANAHTARI

Documents

a-b kitapçığı