Embed Size (px)
Citation preview
!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!"#$%&!'()*+!",-(-.-/!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!01,23-4!5678!79!'1:(1;<1,!7=5>! !?-4@3*14(3A/!
!
"#$%!!!&'!"#!
!!
!
"BA,;A.-C341(3.2!-@!#4(,A;)2.)/A,!%*,14A/341!34!D--*E%//1,F3.!&114AF1,2!
E!*-12!*-21!;A((1,G!
!&B1!"#$%&!2()*+!!
01,23-4!567!
79!'1:(1;<1,!7=5>!
!
'"HI'HJK!! #;:1,3A/!?-//1F1!L-4*-4!
DMIN#IOK!!! $1*3.A/!J121A,.B!?-)4.3/!
'&MNP!?QI&JQK!! #;:1,3A/!?-//1F1!L-4*-4!R1A/(B.A,1!IR'!&,)2(!
!
IJQ'!,1@1,14.1K!!! ! ! 5>SLHS5TUV!
#J%'!#N!I);<1,K! ! ! 7W79W5!
Q)*,A?&!,1@1,14.1K!!! ! 7=5>E==W7W9E5W!
?/343.A/(,3A/26F-X!J1F32(,A(3-4K! I?&YYYY!
!
!
!
!"#$#%#&'()$*#"+,-.'/01'
2(3-'4'5#&-' 6($-' 7+89($)"-'
! ! !
!"%ML!&MJIQJ8!'()*+!?#!
!79!'1:(!7=5>!
!!!!!!!!!!!!!
! ! !
! ! !
! ! !
! ! !
!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!"#$%&!'()*+!",-(-.-/!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!01,23-4!5678!79!'1:(1;<1,!7=5>! !?-4@3*14(3A/!
!
"#$%!$!&'!"#!
!!
!
!
:;<26;<2='>?7=@5A'!!
:3-9.3-9$'2#B'
!"#$#%#&'C-",+#9'2#B'
6($-'+,,)-.' :)$*#"D,E'#F'%*(98-,' 6-$(+&,'#F'G*(98-,'3(.-'
5! 567! 79S9S5>! "6&MJIQJ!Z?#[! #4./)23-4!-@!:,1F4A4.+!(12(!\B1,1!A::,-:,3A(18!,1])12(1*!<+!$RJ%!
! ! ! ! !
!
!! !
!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!"#$%&!'()*+!",-(-.-/!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!01,23-4!5678!79!'1:(1;<1,!7=5>! !?-4@3*14(3A/!
!
"#$%!"!&'!"#!
!!
!
!5@=@G@H'7A2@!7?7'
&3(/1!"BA,;A.-C341(3.2!-@!#4(,A;)2.)/A,!%*,14A/341!34!D--*E%//1,F3.!&114AF1,2!E!*-12!*-21!;A((1,G!
%<<,1X3A(1*!(3(/1! "#$%&!2()*+'Q)*,A!?&!,1F32(,A(3-4!4-6! 7=5>E==W7W9E5W!#J%'!#*14(3@31,! 7W79W5!JQ?!I);<1,! 5>SLHS5TUV!':-42-,!J^N!I);<1,! 5>'$_5W>!?/343.A/(,3A/26F-X!,1F32(,A(3-4!4-6! I?&YYY!
",3;A,+!-<`1.(3X1!
&-!A22122!(B1!:BA,;A.-C341(3.2!Z:/A2;A!.A(1.B-/A;341!/1X1/2[!A4*!:BA,;A.-*+4A;3.2!Z.A,*3-XA2.)/A,!:A,A;1(1,2[!@-//-\34F!34(,A;)2.)/A,!21/@E34`1.(3-4!-@!W==;.F!A4*!T==;.F!A*,14A/341!)234F!A4!A)(-E34`1.(-,!*1X3.18!34!@--*EA//1,F3.!(114AF1,2!-X1,!_=CF6!
'1.-4*A,+!-<`1.(3X12!
&-!A22122K!56! &B1!:BA,;A.-C341(3.2S:BA,;A.-*+4A;3.2!@-//-\34F!
34(,A;)2.)/A,!21/@E34`1.(3-4!-@!W==;.F!A*,14A/341!)234F!*3@@1,14(!411*/1!/14F(B2!Z5T;;!X2!7W;;[6!
76! &B1!3;:A.(!-@!21/@EA*;3432(,A(3-4!-@!A*,14A/341!A)(-34`1.(-,2!Z34!A!4-4E,1A.(3-4!21((34F[!-4!B1A/(BE,1/A(1*!])A/3(+!-@!/3@1!ZRJaL[!;1A2),12!34!@--*EA//1,F3.!(114AF1,2!A4*!(B13,!:A,14(26!!
'()*+!*123F4! H:14!/A<1/8!,A4*-;321*!.,-22E-X1,!34(1,X14(3-4A/!"bS"N!2()*+!"A(314(!F,-):! P-)4F!:1-:/1!Z5WE5V!+1A,2[!-@!<-*+!\13FB(!-X1,!_=CF!A4*!:,12.,3<1*!
A4!A*,14A/341!A)(-34`1.(-,!*)1!(-!A!*3AF4-232!-@!#FQE;1*3A(1*!@--*!A//1,F+6!&A,F1(!,1.,)3(;14(K!57!2)<`1.(26!
#4(1,X14(3-4! #4(,A;)2.)/A,!21/@E34`1.(3-4!-@!A*,14A/341!Z)234F!A4!A)(-34`1.(-,!*1X3.1[!-4!7!21:A,A(1!*A+28!A(!/1A2(!-41!;-4(B!A:A,(6!&B1!-,*1,!-@!34`1.(3-42!ZW==;.F!X2!T==;.F[!\3//!<1!,A4*-;321*6!!
'()*+!-)(.-;12! ",3;A,+!H)(.-;1K!!•! "/A2;A!.A(1.B-/A;341!:,-@3/1!@-//-\34F!34(,A;)2.)/A,!34`1.(3-4!
-@!W==;.F!X2!T==;.F!A*,14A/3416!'1.-4*A,+!H)(.-;12K!5[! ?BA4F1!34!.A,*3-XA2.)/A,!:A,A;1(1,2!ZRJSc"S'0[!A4*!A*X1,21!
1X14(2!@-//-\34F!#$!34`1.(3-4!-@!W==;.F!X2!T==;.F!A*,14A/3416!7[! "/A2;A!.A(1.B-/A;341!/1X1/2!A4*!.BA4F1!34!RJSc"S'0!@-,!W!
B-),2!@-//-\34F!#$!34`1.(3-4!-@!W==;.F!)234F!7!*3@@1,14(!A)(-34`1.(-,!*1X3.12!\3(B!*3@@1,14(!411*/1!/14F(B26!
W[! ?BA4F1!34!RJaL!;1A2),12!5!;-4(B!@-//-\34F!21/@E34`1.(3-46!!'A@1(+! "A(314(!2.,11434F!(-!1Y./)*1!,1/1XA4(!.-E;-,<3*3(3126!'()*+!
34(1,X14(3-42!\3//!<1!.-4*).(1*!-4!A!:A1*3A(,3.!,121A,.B!)43(!\3(B!.-4(34)-)2!4-4E34XA23X1!.A,*3-XA2.)/A,!;-43(-,34F8!A4*!-X1,2114!<+!(,A341*!./343.A/!2(A@@6!
':-42-,! #;:1,3A/!?-//1F1!L-4*-4!D)4*34F! $1*3.A/!J121A,.B!?-)4.3/!A\A,*!(-!N,!"A)/!&),41,!!
Z,1@1,14.1!$JSb=5=_UVS5[!
!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!"#$%&!'()*+!",-(-.-/!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!01,23-4!5678!79!'1:(1;<1,!7=5>! !?-4@3*14(3A/!
!
"#$%!%!&'!"#!
!!
!
7$).0';(9(8-3-9$'!?B31@!#4X12(3FA(-,K!! N,!"A)/!&),41,8!#;:1,3A/!?-//1F1!L-4*-4!S!#;:1,3A/!?-//1F1!R1A/(B.A,1!IR'!&,)2(!!
?-E34X12(3FA(-,2K!!! N,!IA4*3411!"A(1/8!#;:1,3A/!?-//1F1!L-4*-4!S!#?RI&!! ! ! N,!Q;3/+!#2AA.28!#;:1,3A/!?-//1F1!L-4*-4!S!#?RI&!! ! ! N,!$A,(A!0Ad])1dEH,(3d8!#;:1,3A/!?-//1F1!L-4*-4!S!#?RI&!!'
7$).0'G##".+9($+#9'G-9$"-'D-,!F141,A/!])1,3128!2)::/+!-@!(,3A/!*-.);14(A(3-48!A4*!.-//1.(3-4!-@!*A(A8!:/1A21!.-4(A.(K!7$).0'G##".+9($#"1'' N,!"A)/!&),41,':.."-,,1' ' "A1*3A(,3.!J121A,.B!M43(8!!
>(B!D/--,!aQa$!c)3/*34F8!'(!$A,+e2!R-2:3(A/8!",A1*!'(,11(8!L-4*-4!f7!5IP' !=-&-I*#9-K! ! =7=!WW57!>>T_! ! ! J(KK!!!!!=7=!WW57!>T>5!<3(+&K! ! ! :6(),41,g3;:1,3A/6A.6)C!''
G&+9+%(&'L)-"+-,!?/343.A/!])1,312!2B-)/*!<1!*3,1.(1*!(-!N,!"A)/!&),41,!\B-!\3//!*3,1.(!(B1!])1,+!(-!(B1!A::,-:,3A(1!:1,2-4!!
'7I#9,#"'#;:1,3A/!?-//1F1!L-4*-4!32!(B1!,121A,.B!':-42-,!@-,!(B32!2()*+6!!D-,!@),(B1,!34@-,;A(3-4!,1FA,*34F!(B1!2:-42-,2B3:!.-4*3(3-428!:/1A21!.-4(A.(!(B1!R1A*!-@!J1F)/A(-,+!?-;:/3A4.1!A(K!
! ! !
h-34(!J121A,.B!?-;:/3A4.1!H@@3.1!#;:1,3A/!?-//1F1!L-4*-4!A4*!#;:1,3A/!?-//1F1!R1A/(B.A,1!IR'!&,)2(!J--;!775!$1*3.A/!'.B--/!c)3/*34F!'(!$A,+2!?A;:)2!I-,@-/C!"/A.1!L-4*-4!f7!5"O!
''
J)9.+98'D)4*34F!BA2!<114!-<(A341*!@,-;!A!$1*3.A/!J121A,.B!?-)4.3/!F,A4(!Z,1@1,14.1!$JSb=5=_UVS5[!(-!N,!"A)/!&),41,6!!!!&B32! :,-(-.-/! *12.,3<12! (B1! "#$%&! 2()*+! A4*! :,-X3*12! 34@-,;A(3-4! A<-)(! :,-.1*),12! @-,! 14(1,34F! :A,(3.3:A4(26! &B1!:,-(-.-/!2B-)/*!4-(!<1!)21*!A2!A!F)3*1!@-,!(B1!(,1A(;14(!-@!-(B1,!:A,(3.3:A4(2i!1X1,+!.A,1!\A2!(AC14!34!3(2!*,A@(34F8!<)(!.-,,1.(3-42!-,!A;14*;14(2!;A+!<1!41.122A,+6!!",-</1;2!,1/A(34F!(-!(B32!(,3A/!2B-)/*!<1!,1@1,,1*8!34!(B1!@3,2(!342(A4.18!(-!(B1!2()*+!.14(,16!!&B32! (,3A/!\3//! A*B1,1! (-! (B1! :,34.3:/12! -)(/341*! 34! (B1!$1*3.3412! @-,!R);A4!M21! Z?/343.A/! &,3A/2[! J1F)/A(3-42! 7==_! Z'#!7==_S5=W5[8! A;14*1*! ,1F)/A(3-42! Z'#! 7==US597V[! A4*! (B1! #4(1,4A(3-4A/! ?-4@1,14.1! -4! RA,;-432A(3-4! O--*! ?/343.A/!",A.(3.1!Z#?R!O?"[!F)3*1/34126!#(!\3//!<1!.-4*).(1*!34!.-;:/3A4.1!\3(B!(B1!:,-(-.-/8!(B1!NA(A!",-(1.(3-4!%.(!A4*!-(B1,!,1F)/A(-,+!,1])3,1;14(2!A2!A::,-:,3A(16! !
!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!"#$%&!'()*+!",-(-.-/!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!01,23-4!5678!79!'1:(1;<1,!7=5>! !?-4@3*14(3A/!
!
"#$%!&!&'!"#!
!!
MH@77:5A'@J':NN5<C?:=?@27'
!
:NN5<C?:=?@2' =<5;'
%%#! %*,14A/341!%)(-!#4`1.(-,!*1X3.1!
%NJ! %*,14A/341!
%Q! %*X1,21!QX14(!
%M?! %,1A!)4*1,!(B1!.),X16!N1,3X1*!@,-;!(B1!*,)F!
.-4.14(,A(3-4E(3;1!.),X16!
c"! c/--*!:,122),1!
?;AY! &B1!:-2(E*-234F!:1AC!:/A2;A!.-4.14(,A(3-4!-@!A!*,)F!
D%#$! D--*!%//1,F+!#4*1:14*14(!$1A2),1!
D%aLEa! D--*!%//1,F+!a)A/3(+!-@!L3@1!E!a)12(3-44A3,1!
RJ! R1A,(!,A(1!
RJaL! R1A/(B!J1/A(1*!a)A/3(+!-@!L3@1!
#$! #4(,A;)2.)/A,!
""#! "A(314(!A4*!")</3.!#4X-/X1;14(!
'%Q! '1,3-)2!A*X1,21!1X14(!
'%J! '1,3-)2!A*X1,21!,1A.(3-4!
'&$N! 'C34!(-!$)2./1!N1:(B!
'0! '(,-C1!X-/);1!
&;AY! &B1!(3;1!Z34!21.-4*2[!(-!,1A.B!?;AY!
&5S7!! &B1!(3;1!Z34!21.-4*2[!@-,!(B1!*,)F!:/A2;A!
.-4.14(,A(3-4!(-!,1A.B!BA/@!3(e2!:1AC!XA/)16!
M''! M/(,A2-)4*!
! '
!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!"#$%&!'()*+!",-(-.-/!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!01,23-4!5678!79!'1:(1;<1,!7=5>! !?-4@3*14(3A/!
!
"#$%!'!&'!"#!
!!
=:NH<'@J'G@2=<2=7'
%$QIN$QI&!R#'&HJP!((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((!)!
"JH&H?HL!'PIH"'#'!(((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((!*!
OLH''%JP!HD!%ccJQ0#%&#HI'!(((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((!+!
56!#I&JHNM?&#HI!(((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((!,!
565!c%?bOJHMIN!((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((!,!
567!'&MNP!J%&#HI%LQ!^!hM'&#D#?%&#HI!((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((!-)!
76!!'&MNP!HchQ?�Q'!(((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((!-*!
765!",3;A,+!-<`1.(3X1!(((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((!-*!
767!'1.-4*A,+!-<`1.(3X12!((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((!-*!
76W!'&MNP!RP"H&RQ'Q'!((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((!-*!
W6!!'&MNP!NQ'#OI!(((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((!-.!
W65!'()*+!-)(.-;12!;1A2),12!((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((!-.!
W6565!",3;A,+!2()*+!-)(.-;1!((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((!-.!
W65676!'1.-4*A,+!2()*+!-)(.-;12!(((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((!-.!
_6!'&MNP!"H"ML%&#HI!(((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((!-+!
_65!J1.,)3(;14(!(((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((!-+!
_67!Q/3F3<3/3(+!?,3(1,3AK!(((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((!-+!
_6765!#4./)23-4!?,3(1,3A!((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((!-+!
_6767!QY./)23-4!?,3(1,3A!((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((!-+!
_6W!')<`1.(!f3(B*,A\A/!(((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((!-+!
T6!'&MNP!&JQ%&$QI&!(((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((!-/!
T65!N12.,3:(3-4!(((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((!-/!
T67!N-2AF1!A4*!J-)(1!-@!%*;3432(,A(3-4!((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((!-/!
T6W!N-21!;-*[email protected](3-4!((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((!-/!
T6_!",1:A,A(3-4!A4*!A*;3432(,A(3-4!-@!2()*+!*,)F!((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((!-/!
T6T!N32:14234F!A4*!",-*).(!%..-)4(A<3/3(+!((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((!-/!
U6!'&MNP!0#'#&'8!"JH?QNMJQ'!'?RQNMLQ!A4*!"%&#QI&!DLHf!N#%OJ%$!((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((!-0!
!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!"#$%&!'()*+!",-(-.-/!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!01,23-4!5678!79!'1:(1;<1,!7=5>! !?-4@3*14(3A/!
!
"#$%!(!&'!"#!
!!
U65!'()*+!",-.1*),12!(((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((!-,!
U67!"JQE#I&QJ0QI&#HI!%''Q''$QI&'!A4*!"JH?QNMJQ'!(((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((!-,!
U6765!",1E2()*+!:,1.A)(3-42!((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((!-,!
U6767!$1*3.A/!%22122;14(!((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((!-,!
U6767!RJaL!%22122;14(2!((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((!)1!
U676W!'&MNP!#I&QJ0QI&#HI!((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((!)1!
>!%N0QJ'Q!Q0QI&!JQ"HJ&#IO!((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((!))!
>65!N1@343(3-42!((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((!))!
>6565!N-.);14(A(3-4!-@!%*X1,21!QX14(2!((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((!)*!
>67!O,A*34F!A4*!A((,3<)(3-4!-@!A*X1,21!1X14(2!(((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((!)*!
>6W!J1:-,(34F!",-.1*),12!(((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((!).!
>6W65!I-4!21,3-)2!%JS%Q2!(((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((!).!
>6W67!'1,3-)2!%JS%Q2!((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((!)+!
>6_!&,3A/!?/-2),1!(((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((!)2!
V6!N%&%!$%I%OQ$QI&!(((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((!)2!
96!'&%&#'&#?'!%IN!N%&%!%I%LP'#'!((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((!)/!
965!'A;:/1!'3d1!Q2(3;A(3-4!((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((!)/!
967!N%&%!%I%LP'#'!(((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((!)/!
96765!%4A/+232!21(!(((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((!)/!
96767!N1A/34F!\3(B!;32234F!XA/)12!(((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((!)/!
9676W!')::/+!-@!*A(A!A4*!/-.C34F!-@!(B1!*A(A<A21!((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((!)/!
9676_!#4(1,3;!A4A/+232!(((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((!)/!
96W!'(A(32(3.A/!%4A/+232!"/A4!((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((!)0!
96W65!'(A(32(3.A/!:A.CAF1!(((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((!)0!
967!'[email protected]!/1X1/!A4*!.-4@3*14.1!34(1,XA/2!((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((!)0!
96W!%I%LP'Q'!(((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((!)0!
5=6!%N$#I#'&J%�Q!%IN!JQOML%&HJP!#''MQ'!((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((!),!
5=65!?L#I#?%L!&J#%L'!%M&RHJ#'%&#HI!(((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((!),!
!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!"#$%&!'()*+!",-(-.-/!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!01,23-4!5678!79!'1:(1;<1,!7=5>! !?-4@3*14(3A/!
!
"#$%!)!&'!"#!
!!
5=67!Q(B3.2!A::,-XA/!(((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((!),!
5=6W!#4@-,;1*!.-4214(!A4*!:A,(3.3:A4(!A2214(!(((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((!),!
5=6_!?-4@3*14(3A/3(+!((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((!),!
5=6T!#INQ$I#&P!((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((!),!
5=6U!'"HI'HJ!((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((!),!
5=6>!DMIN#IO!((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((!),!
5=6V!%MN#&'!(((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((!*1!
5=69!$-43(-,34F!(((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((!*1!
57!'&MNP!$%I%OQ$QI&!((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((!*1!
5W!"McL#?%&#HI!"HL#?P!((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((!*1!!
! '
!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!"#$%&!'()*+!",-(-.-/!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!01,23-4!5678!79!'1:(1;<1,!7=5>! !?-4@3*14(3A/!
!
"#$%!*!&'!"#!
!!
OB'?2=5@6PG=?@2' '
565!c%?bOJHMIN! !
D--*!A//1,F+!A@@1.(2!):!(-!7j!-@!A*)/(2!A4*!Uj!-@!.B3/*,14!34!(B1!Mbi!3(!32!(B1!;-2(!.-;;-4!.A)21!-@!/3@1E(B,1A(1434F!A//1,F3.!,1A.(3-42!ZA4A:B+/AY32[65!D--*!A//1,F+!32!A!;A`-,!:)</3.!B1A/(B!322)18!\3(B!:,A.(3.A/!3;:/3.A(3-42!@-,!(B1!@--*!34*)2(,+8!1*).A(3-4A/!12(A</32B;14(2!A4*!B1A/(B.A,1!2+2(1;26!&B1!,32C!-@!@A(A/!@--*E34*).1*!A4A:B+/AY32!32!X1,+!/-\!<)(!A/2-!)4:,1*3.(A</1i7!(B32!.-4(,3<)(12!(-!2-.3A/!,12(,3.(3-42!A4*!A4Y31(+!\B3.B!,12)/(!34!(B1!A*X1,21!3;:A.(!-@!@--*!A//1,F+!<134F!.-;:A,A</1!(-!(BA(!2114!\3(B!-(B1,!.B,-43.!3//4122128!2).B!A2!*3A<1(126W!%/(B-)FB!*1A(B!@,-;!A4A:B+/AY32!32!,A,18!(B1!,32C!32!F,1A(12(!@-,!(B-21!AF1*!5=E7_!+1A,267!
%!C1+!;A4AF1;14(!2(,A(1F+!32!(B1!:,-X323-4!-@!A*,14A/341!A)(-34`1.(-,!*1X3.12!Z%%#2[!(-!(B-21!34*3X3*)A/2!A(!,32C!-@!A4A:B+/AY326W!&B1!:,12.,3:(3-4!-@!%%#2!34!(B1!Mb!BA2!;-,1!(BA4!*-)</1*!34!(B1!/A2(!*1.A*167!",-;:(!A*;3432(,A(3-4!-@!34(,A;)2.)/A,!Z#$[!A*,14A/341!32!(B1!,1.-;;14*1*!@3,2(E/341!(,1A(;14(!@-,!A4A:B+/AY32K!A*,14A/341!,12)/(2!34!34.,1A21*!.A,*3A.!-)(:)(8!<,-4.B-*3/A(A(3-4!A4*!2(A<3/3dA(3-4!-@!;A2(!.1//2!A4*!-(B1,!1@@1.(-,!.1//28!\B3.B!.-)4(1,A.(!(B1!1@@1.(2!-@!(B1!A//1,F3.!,1A.(3-46W8_!
?),,14(/+8!(B,11!*3@@1,14(!%%#2!A,1!;A,C1(1*!34!(B1!Mb!A4*!QM8!AXA3/A</1!34!A!XA,31(+!-@!*-212!Z(A</1!5[6T!IA(3-4A/!,1.-;;14*A(3-42!-4!:,12.,3<34F!%%#2!XA,+!<+!\13FB(!A4*!AF18U!,12)/([email protected](!*3@@1,14.12!34!:,A.(3.1!A;-4F2(!./343.3A428!A4*!/1AX34F!A!F,1+!A,1A!@-,!*-234F!34!A*-/12.14(2SA*)/(2!\13FB34F!kW=CF6!
!
!
=(/&-'OK!%XA3/A</1!%%#2!34!(B1!MbT!
!
!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!5&),41,!"h8!?A;:<1//!NQ6!Q:3*1;3-/-F+!-@!21X1,1!A4A:B+/AY32K!.A4!\1!)21!:-:)/A(3-4E<A21*!*A(A!(-!)4*1,2(A4*!A4A:B+/AY32G!?),,!H:34!%//1,F+!?/34!#;;)4-/6!7=5Ui5UZT[K__5ET=6!7&),41,!"h8!O-\/A4*!$R8!'BA,;A!0!1(!A/6!#4.,1A21!34!A4A:B+/AY32E,1/A(1*!B-2:3(A/3dA(3-42!<)(!4-!34.,1A21!34!@A(A/3(312K!A4!A4A/+232!-@!M43(1*!b34F*-;!4A(3-4A/!A4A:B+/AY32!*A(A8!5997E7=576!h!%//1,F+!?/34!#;;)4-/6!7=5Ti5WTZ_[K9TUEUW6!W$),A,-!%8!f1,@1/!&8!R-@@;A44E'-;;1,F,)<1,!b8!J-<1,(2!O!1(!A/6!Q%%?#!@--*!A//1,F+!A4*!A4A:B+/AY32!F)3*1/3412K!*3AF4-232!A4*!;A4AF1;14(!-@!@--*!A//1,F+6!%//1,F+!7=5_iU9ZV[K5==VE7T6!!_'3;-42!DQ8!Q<32A\A!$8!'A4.B1dEc-,F12!$!1(!A/6!7=5T!):*A(1!-@!(B1!1X3*14.1!<A21K!f-,/*!%//1,F+!H,FA43dA(3-4!A4A:B+/AY32!F)3*1/34126!f-,/*!%//1,F+!H,FA43dA(3-4!h-),4A/!7=5TiVZ5[KW76!!TQ\A4!"8!c,A(B\A3(1!I8!L11.B!'8!1(!A/6!c'%?#!F)3*1/341K!:,12.,3<34F!A4!A*,14A/341!A)(-E34`1.(-,6!?/34!QY:!%//1,F+!7=5Ui_UK57TVlV=6!Uh-34(!D-,;)/A,+!?-;;3((116!c,3(32B!IA(3-4A/!D-,;)/A,+!@-,!.B3/*,146!L-4*-4K!c$h!O,-):!A4*!"BA,;A.1)(3.A/!",122i!7=5U6!!!
!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!"#$%&!'()*+!",-(-.-/!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!01,23-4!5678!79!'1:(1;<1,!7=5>! !?-4@3*14(3A/!
!
"#$%!!#!&'!"#!
!
%!234F/1!34`1.(3-4!-@!A*,14A/341!;A+!<1!342)@@3.314(!(-!.-)4(1,A.(!A4A:B+/AY32K!):!(-!7=j!-@!34*3X3*)A/2!1Y:1,314.34F!A4A:B+/AY32!,1])3,1!A!21.-4*!*-21!-@!#$!A*,14A/341!(-!(,1A(!A4!A..3*14(A/!,1A.(3-48W!A4*!-41!(B3,*!-@!@--*E34*).1*!@A(A/!A4A:B+/AY32!.A212!-..),!*12:3(1!(3;1/+!A*,14A/341!A*;3432(,A(3-46>!#4!A4!-4F-34F!2()*+8!\1!BAX1!-<21,X1*!(BA(!(114AF1,2!;A+!BAX1!A4A:B+/AY32!\B3.B!*-12!4-(!,12:-4*!(-!A!W==;.F!*-21!-@!21/@E34`1.(1*!A*,14A/3418!<)(!2)<21])14(!1:32-*12!,12:-4*!\1//!(-!A!T==;.F!*-21!Z(B1!cH"#!2()*+8!I?&=75_9>598!#J%'!#N!5TVU9W[6!O3X14!(BA(!(B1!,1.-;;14*1*!*-21!-@!#$!A*,14A/341!@-,!A4A:B+/AY32!32!T==;.F8!(B121!-<21,XA(3-42!3;:/+!(BA(!@-,!(114AF1,2!A4*!A*)/(28!)234F!A4!%%#!\B3.B!-4/+!*1/3X1,2!W==;.F!;A+!)4*1,(,1A(!(B1!,1A.(3-4!A4*!:/A.1!2).B!34*3X3*)A/2!A(!B3FB1,!,32C!-@!21X1,1!A4A:B+/AY326!
&B32!.-4.1,4!\A2!B3FB/3FB(1*!@-//-\34F!(B1!*1A(B!-@!A!(114AF1,!34!7=5=8!\B3.B!-4!(B1!,1.-;;14*A(3-4!-@!(B1!.-,-41,!:,-;:(1*!A!,1X31\!<+!(B1!$RJ%!34!7=5_!34(-!(B1!./343.A/!A4*!])A/3(+!.-423*1,A(3-42!-@!%%#26V!
H41!,1.-;;14*A(3-4!34!(B1!$RJ%!,1:-,(!\A2!(BA(!;A4)@A.(),1,2!m2B-)/*!<1!14.-),AF1*!(-!*1X1/-:!A!=6T;F!n*-21o!%%#6e!?),,14(/+8!34!(B1!Mb8!-4/+!Q;1,A*1!:,-*).12!A!T==;.F!*1X3.16!
c-(B!(B1!?-,-41,!A4*!$RJ%!A/2-!,A321*!A!@),(B1,!.-4.1,4!,1/A(34F!(-!411*/1!/14F(B6!%2!.A4!<1!2114!@,-;!&A</1!58!(B1!.),,14(!*1X3.12!BAX1!XA,+34F!411*/1!/14F(B26!#4!;A4+!.B3/*,148!:A,(3.)/A,/+!-/*1,!@1;A/128!(B1!2C34E(-E;)2./1!*1:(B!Z'&$N[!32!F,1A(1,!(BA4!(B1!411*/1!/14F(B!-@!(B1!%%#8!\B3.B!;A+!,12)/(!34!A!2)<E.)(A41-)2!,A(B1,!(BA4!34(,A;)2.)/A,!34`1.(3-46!&B1,1!A,1!/3;3(1*!*A(A!,1/A(34F!(-!(B1!:BA,;A.-C341(3.2!-@!#$!A*,14A/341!34!+-)4F!:1-:/1!A4*!A*)/(28!\3(B!34(1,:,1(A(3-4!-@!@34*34F2!<134F!BA;:1,1*!<+!/3;3(A(3-42!34!2()*+!*123F4S2A;:/1!.B-3.16!'3;-42!1(!A/!*1;-42(,A(1*!(BA(!#$!Z34!.-4(,A2(!(-!2)<.)(A41-)2[!34`1.(3-4!-@!A*,14A/341!34(-!(B1!(B3FB!,12)/(2!34!A!B3FB1,!A4*!@A2(1,!:1AC!:/A2;A!A*,14A/341!/1X1/!34!.B3/*,14!ZD3F),1!5[69!&-F1(B1,!\3(B!A41.*-(A/!*A(A!(BA(!2)<.)(A41-)2!A*,14A/341!,12)/(2!34!A!2/-\1,!./343.A/!,12:-4218!34(1,4A(3-4A/!F)3*1/3412!@-,!A4A:B+/AY32!;A4AF1;14(!,1.-;;14*!(B1!34(,A;)2.)/A,!,-)(1!A2!(B1!,1.-;;14*1*!,-)(1!-@!A*;3432(,A(3-46W8_!#;:-,(A4(/+8!4-!21,3-)2!A*X1,21!1X14(2!\1,1!,1:-,(1*!34!(B32!A4*!-(B1,!2()*312!-@!34(,A;)2.)/A,!A*,14A/341!34`1.(3-4!34!B1A/(B+!.B3/*,14!A4*!A*)/(289!A/(B-)FB!;3/*!A*X1,21!1X14(2!34./)*1*!(,1;-,8!:A/:3(A(3-42!A4*!4A)21A6!
!
!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!>");:B,1+!J'8!O-\/A4*!$R6!D),(B1,!@A(A/!A//1,F3.!,1A.(3-42!(-!@--*!34!(B1!M43(1*!b34F*-;8!5999E7==U6!h!%//1,F+!?/34!#;;)4-/6!7==>i559Z_[K5=5VE96!V$1*3.A(3-42!A4*!R1A/(B.A,1!",-*).(2!J1F)/A(-,+!%F14.+6!%*,14A/341!A)(-E34`1.(-,2!$RJ%6!A!,1X31\!-@!./343.A/!A4*!])A/3(+!.-423*1,A(3-426!=_!h)41!7=5_6!%XA3/A</1!A(K!B((:KSS\\\6;B,A6F-X6)CSB-;1SF,-):2S.-;;2E3.S*-.);14(2S\1<23(1,12-),.12S.-4_7W=956:*@!9'3;-42!DQ6!J-<1,(2!hJ6!O)!p6!'3;-42!bh6!Q:341:B,341!A<2-,:(3-4!34!.B3/*,14!\3(B!A!B32(-,+!-@!A4A:B+/AY326!h!%//1,F+!?/34!#;;)4-/6!599Vi5=5KWWEW>6!!!
!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!"#$%&!'()*+!",-(-.-/!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!01,23-4!5678!79!'1:(1;<1,!7=5>! !?-4@3*14(3A/!
!
"#$%!!!!&'!"#!
!
J1.14(!*A(A!BA2!B3FB/3FB(1*!(BA(!A!5T;;!411*/1!/14F(B!;A+!<1!34A*1])A(1!(-!*1/3X1,!A4!34(,A;)2.)/A,!34`1.(3-4!34!):!(-!7=j!-@!A*)/(2!Z;A`-,3(+!@1;A/1[5=855!A4*!):!(-!-41!(B3,*!-@!.B3/*,14657!&B1!23()A(3-4!;A+!<1!\-,21!34!A*-/12.14(2K!34!A!MbE<A21*!2()*+8!-X1,!U5j!-@!.B3/*,14!\13FB34F!kW=!CF!BA*!A!:,-Y3;A/!(B3FB!'&$N!F,1A(1,!(BA4!5T;;65W!&B32!\A2!4-(!/3;3(1*!(-!-X1,\13FB(S-<121!.B3/*,14K!7Tj!-@!.B3/*,14!-@!A!B1A/(B+!\13FB(!BA*!A!'&$N!F,1A(1,!(BA4!5T;;6!!
%/(B-)FB!.-;:,1223-4!-@!(B1!2)<.)(A41-)2!(322)12!*),34F!%%#!A*;3432(,A(3-4!;3FB(!,1*).1!(B1!'&$N8!(B1!*1F,11!-@!.-;:,1223-4!-4/+!,12)/(2!34!A!,1*).(3-4!-@!=E567;;!Z34(1,])A,(3/1!,A4F1[5W!A4*!A!2)<21])14(!2()*+!@-)4*!(BA(!)4/122!(B1!*11:!;)2./[email protected]!32!<,1A.B1*!<+!(B1!411*/18!([email protected]!@-,;2!A4!3;:141(,A</1!<A,,31,!(-!@/)3*!34`1.(1*!2)<.)(A41-)2/+!<+!A)(-34`1.(-,2!3,,12:1.(3X1!-@!(B1!:,-:)/23X1!@-,.1!<1B34*!(B1!34`1.(3-465_!#(!32!(B1,1@-,1!4-(!2),:,3234F!(BA(!(B1!$JR%!,1:-,(!,1.-;;14*1*!(BA(!q(B1!411*/1!/14F(B!@-,!A//!%%#2!2B-)/*!<1!,1X31\1*!<+!(B1!;A4)@A.(),1,2!A4*!34.,1A21*8!3@!41.122A,+8!(-!142),1!(BA(!A4!34(,A;)2.)/A,!34`1.(3-4!32!*1/3X1,1*!(-!A!F,1A(1,!:,-:-,(3-4!-@!:A(314(2r6!&B1!$RJ%!A/2-!B3FB/3FB(1*!(BA(!@),(B1,!:BA,;A.-C341(3.!2()*312!A,1!411*1*!(-!A22122!(B1!3;:A.(!-@!411*/1!/14F(B!-4!A*,14A/341!A<2-,:(3-46V!
#4!A!@),(B1,!Mb!2()*+!-@!(114AF1,2!A(!,32C!-@!@--*E34*).1*!A4A:B+/AY328!I-3;A,C!1(!A/!,1:-,(1*!(BA(!-X1,!V=j!-@!A*-/12.14(2!*3*!4-(!)21!(B13,!%%#!\B14!1Y:1,314.34F!A4A:B+/AY3265T!&B1!,1A2-42!:,-X3*1*!34./)*1*!<134F!)4./1A,!-@!(B1!34*3.A(3-42!@-,!%%#!)218!@1A,!-@!21/@EA*;3432(1,34F!(B1!%%#8!A4*!@1A,!-@!:-223</1!23*1E1@@1.(26!$-,1!,1.14(/+8!34(1,X14(3-42!BAX1!<114!(,3A/1*!34!(B32!AF1!F,-):!)234F!21/@E34`1.(3-4!\3(B!13(B1,!A!q/3X1r!%%#!-,!2(1,3/1!411*/1E2+,34F1!34!A!2):1,X321*!21((34F!-)(23*1!(B1!.-4(1Y(!-@!A4!A//1,F3.!,1A.(3-4i5U85>!
(B121!BAX1!,1.13X1*!:-23(3X1!@11*<A.C8!A/(B-)FB!4-!@-,;A/!RJaL!*A(A!A22122;14(!\A2!;A*16!%**3(3-4A/!2)::-,(!@-,!2).B!A4!34(1,X14(3-4!BA2!.-;1!@,-;!A!2()*+!A2212234F!(B1!(,1A(;14(!-@!A4A:B+/AY32!-..),,34F!34!B-2:3(A/!<+!21/@E34`1.(3-4!)234F!A4!%%#K!(B32!,12)/(1*!34!3;:,-X1*!RJaL!;1A2),12!34!<-(B!(B1!A//1,F3.!34*3X3*)A/!A4*!(B13,!:A,14(Z2[8!3,,12:1.(3X1!-@!,1A.(3-4!21X1,3(+65V!
! !
!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!5=&2A3!O6!b3;!L8!I1X32!#D!1(!A/6!%)(-E34`1.(-,!411*/1!/14F(B!;A+!<1!34A*1])A(1!(-!*1/3X1,!1:341:B,341!34(,A;)2.)/A,/+!34!\-;14!\3(B!.-4@3,;1*!@--*!A//1,F+6!%//1,F+!%2(B;A!?/34!#;;)4-/6!7=5_i5=Z5[KW9!!55'-4F!&&8!I1/2-4!$J8!?BA4F!hR!1(!A/6!%*1])A.+!-@!(B1!1:341:B,341!A)(-34`1.(-,!411*/1!/14F(B!34!*1/3X1,34F!1:341:B,341!(-!(B1!34(,A;)2.)/A,!(322)126!%44A/2!%//1,F+8!%2(B;A!#;;)4-/6!7==Ti9_ZT[KTW9E_76!57'(1.B1,!N6!c)//-.B!c6!'A/12!h6!'.BA1@1,!?6!b1AB1+!L6!Q:341:B,341!%)(-E34`1.(-,2K!#2!I11*/1!L14F(B!%*1])A(1!@-,!N1/3X1,+!-@!Q:341:B,341!#4(,A;)2.)/A,/+G!"1*3A(,3.2!7==9i57_Z5[KUTE>=6!!!5Wc1\3.C!N?8!f,3FB(!Ic8!");:B,1+!J'8!%,C\,3FB(!"N6!%4A(-;3.!A4*!A4(B,-:-;1(,3.!*1(1,;34A4(2!-@!34(,A;)2.)/A,!X2!2)<.)(A41-)2!A*;3432(,A(3-4!34!.B3/*,14!\3(B!1:341:B,341!A)(-34`1.(-,26!h!%//1,F+!?/34!#;;)4-/!",A.(6!7=5Wi5KU97E_6!5_N3A.-4-!N8!");:B,1+!J'8!'BA,;A!08!%,C\,3FB(!"N6!&B1!*11:[email protected]!-@!(B1!(B3FB!@-,;2!A4!3;:141(,A</1!<A,,31,!(-!@/)3*!34`1.(1*!2)<.)(A41-)2/+!<+!A)(-34`1.(-,26!h!%//1,F+!?/34!#;;)4-/!",A.(6!7=5TiWZ7[K79>E96!5TI-3;A,C!L8!fA/12!h8!N)!&-3(!O!1(!A/6!&B1!)21!-@!A*,14A/341!A)(-34`1.(-,2!<+!.B3/*,14!A4*!(114AF1,26!?/34!QY:!%//1,F+!7=57i_7Z7[K7V_E976!5UJ-214!h"6!Q;:-\1,34F!:A(314(2!\3(B!A!B32(-,+!-@!A4A:B+/AY32!(-!)21!A4!1:341:B,341!A)(-34`1.(-,!\3(B-)(!@1A,6!%44A/2!%//1,F+!%2(B;A!#;;)4-/6!7==Ui9>ZW[K_5V6!5>'B1;12B!Q8!NsM,2-!?8!b43FB(!?!1(!A/6!D--*E%//1,F3.!%*-/12.14(2!A(!J32C!@-,!%4A:B+/AY32K!%!JA4*-;3d1*!?-4(,-//1*!'()*+!-@!'):1,X321*!#4`1.(3-4!(-!#;:,-X1!?-;@-,(!\3(B!Q:341:B,341!'1/@E#4`1.(3-46!h!%//1,F+!?/34!#;;)4-/!",A.(6!7=5>iTKW95E>6!5V"A(1/8!I8!0Ad])1dEH,(3d!$8!L34*2/1+8!'!1(!A/6!N-12!A4A:B+/AY32!Z\3(B!A*;3432(,A(3-4!-@!A*,14A/341[!*),34F!34EB-2:3(A/!@--*!.BA//14F12!3;:A.(!A*X1,21/+!-4!B1A/(BE,1/A(1*!])A/3(+!-@!/3@1G!"-2(1,!:,1214(1*!A(!Q%%?#!7=5>!Z;A4)2.,3:(!34!:,1:A,A(3-4[6!
!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!"#$%&!'()*+!",-(-.-/!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!01,23-4!5678!79!'1:(1;<1,!7=5>! !?-4@3*14(3A/!
!
"#$%!!$!&'!"#!
!
!
567!'&MNP!J%&#HI%LQ!^!hM'&#D#?%&#HI!
&B1!$RJ%!BA2!B3FB/3FB(1*!(B1!411*!@-,!@),(B1,!34EB);A4!*A(A!,1/A(34F!(-!<-(B!*-21!A4*!411*/1!/14F(B!34!(B1!%%#2!:,12.,3<1*!(-!+-)4F!:1-:/1!A(!,32C!-@!A4A:B+/AY328!\3(B!A!:A,(3.)/A,!@-.)2!-4!-<(A3434F!:BA,;A.-C341(3.!*A(A6!&114AF1,2!A4*!+-)4F!:1-:/1!A,1!;-2(!A(!,32C!-@!@A(A/!@--*E34*).1*!A4A:B+/AY328!A4*!A,1!/122!/3C1/+!(BA4!-(B1,!AF12!(-!)21!(B13,!%%#6!
f1!\32B!(-!@-,;A//+!A22122!(B1!:BA,;A.-C341(3.2!Z"b[!A4*!:BA,;A.-*+4A;3.2!Z"N[!-@!21/@E34`1.(3-4!\3(B!34(,A;)2.)/A,!A*,14A/341!34!(114AF1,2!\B-!A,1!A(!,32C!-@!A4A:B+/AY32!*)1!(-!@--*!A//1,F+8!A4*!BAX1!<114!:,12.,3<1*!%%#6!
56! f1!\3//!.-;:A,1!21/@E34`1.(3-4!\3(B!W==;.F!X2!T==;.F!34!(114AF1,2!-@!<-*+!\13FB(!k_=CF6!f1!BAX1!.B-214!(B32!\13FB(!.)(E-@@!A2!-),!/-.A/!I1(\-,C!F)3*A4.1!32!(-!.-423*1,!2\3(.B34F!(114AF1,2!-X1,!(-!A!T==;.F!*1X3.1!@,-;!_=E_TCF6!#(!2B-)/*!<1!4-(1*!(BA(!34!A!_=CF!:1,2-48!A4!A*,14A/341!*-21!-@!W==;.F!,12)/(2!34!A4!1@@1.(3X1!MINQJE*-234F!-@!W=j!<+!<-*+!\13FB(6!
76! f1!\3//!A/2-!A22122!(B1!3;:A.(!-@!411*/1!/14F(B!-4!34`1.(3-48!<+!.-;:A,34F!(\-!*3@@1,14(!*1X3.128!<-(B!-@!\B3.B!*1/3X1,!W==;.F8!<)(!-41!X3A!A!5T;;!411*/1!A4*!(B1!-(B1,!\3(B!A!7W;;!411*/16!
#;:-,(A4(/+8!A4*!34!.-4(,A2(!(-!:,1X3-)2!2()*312!34!+-)4F!:1-:/18!\1!\3//!)21!A!,A4*-;3d1*E</-.C!.,-22-X1,!2()*+!2).B!(BA(!1A.B!:A,(3.3:A4(!A.(2!A2!(B13,!-\4!.-4(,-/6!&B32!\3//!34.,1A21!(B1!:-\1,!-@!(B1!2()*+8!.-4(,-//34F!@-,!*3@@1,14.12!34!34(1,E:1,2-4!XA,3A(3-4!34!A*,14A/341!A<2-,:(3-46!c+!)4*1,(AC34F!(B1!2()*+!34!@--*EA//1,F3.!(114AF1,28!\1!A,1!A</1!(-!A22122!(B1!"b!A4*!"N!34!34*3X3*)A/2!\B-!A,1!A(!F,1A(12(!,32C!-@!@A(A/!@--*E34*).1*!A4A:B+/AY328!A4*!:,-X3*1!(,A3434F!A4*!2):1,X323-4!(-!(B1;!34!(B1!21/@EA*;3432(,A(3-4!-@!%%#8!2-;1(B34F!\1!BAX1!:,1X3-)2/+!*1;-42(,A(1*!34.,1A212!21/@E1@@3.A.+!A4*!,1*).12!(B1!A*X1,21!3;:A.(!-4!RJaL!34!2).B!34*3X3*)A/26!
H),!2()*+!:,-(-.-/!A4*!34@-,;A(3-4!2B11(2!BAX1!<114!*1X1/-:1*!34!.-42)/(A(3-4!\3(B!@--*EA//1,F3.!(114AF1,2!\B-!BAX1!:A,(3.3:A(1*!34!:,1X3-)2!2()*312!-4!-),!,121A,.B!)43(6!f1!BAX1!2:[email protected]//+!A2C1*!A2!(-!(B1!:1,.13X1*!<),*14!-@!(B1!:,-:-21*!34(1,X14(3-42!A4*!BAX1!<114!,1A22),1*!(BA(!(B1!:,-.1*),12!:,-:-21*!\-)/*!4-(8!34!(B13,!-:343-48!<1!A!<A,,31,!(-!(B13,!:A,(3.3:A(3-46!
! !
!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!"#$%&!'()*+!",-(-.-/!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!01,23-4!5678!79!'1:(1;<1,!7=5>! !?-4@3*14(3A/!
!
"#$%!!"!&'!"#!
!
QB''7=P6A'@NR<G=?C<7'
765!"J#$%JP!HchQ?�Q!
•! &-!A22122!(B1!:BA,;A.-C341(3.2!Z:/A2;A!.A(1.B-/A;341!/1X1/2[!A4*!:BA,;A.-*+4A;3.2!Z.A,*3-XA2.)/A,!:A,A;1(1,2[!@-//-\34F!34(,A;)2.)/A,!21/@E34`1.(3-4!-@!W==;.F!A4*!T==;.F!A*,14A/341!)234F!A4!A)(-E34`1.(-,!*1X3.18!34!@--*EA//1,F3.!(114AF1,2!-X1,!_=CF6!
!
767!'Q?HIN%JP!HchQ?�Q'!!&-!A22122K!
5[! &B1!:BA,;A.-C341(3.2S:BA,;A.-*+4A;3.2!@-//-\34F!34(,A;)2.)/A,!21/@E34`1.(3-4!-@!W==;.F!)234F!*3@@1,14(!411*/1!/14F(B2!Z5T;;!X2!7W;;[6!
7[! &B1!3;:A.(!-@!34EB-2:3(A/!21/@EA*;3432(,A(3-4!-@!A*,14A/341!A)(-34`1.(-,28!34!A!4-4E,1A.(3-4!21((34F8!-4!B1A/(BE,1/A(1*!])A/3(+!-@!/3@1!ZRJaL[!;1A2),12!34!@--*EA//1,F3.!(114AF1,2!A4*!(B13,!:A,14(26!!
!
76W!'&MNP!RP"H&RQ'Q'!
5[! #4!+-)4F!:1-:/1!-X1,!_=CF8!34(,A;)2.)/A,!21/@E34`1.(3-4!-@!T==;.F!A*,14A/341!,12)/(2!34!A!F,1A(1,!:1AC!:/A2;A!A*,14A/341!/1X1/!.-;:A,1*!(-!W==;.F!34`1.(3-48!\3(B-)(!.A)[email protected](!34.,1A21!34!A*X1,21!1X14(26!
7[! #4!+-)4F!:1-:/1!-X1,!_=CF8!21/@E34`1.(3-4!)234F!A4!%%#!\3(B!A!7W;;!411*/1!\3//!,12)/(!34!A!;-,1E@AX-),A</1!"b!:,-@3/1!(BA4!A4!A/(1,4A(3X1!*1X3.1!\3(B!A!5T;;!411*/18!\3(B-)(!.A)[email protected](!34.,1A21!34!A*X1,21!1X14(26!
W[! '1/@EA*;3432(,A(3-4!-@!%%#!A2!A!;1(B-*!(-!:,-X3*1!(,A3434F!34!(B1!)21!-@!%%#!32!A22-.3A(1*!\3(B!A!:-23(3X1!3;:A.(!-@!RJaL!;1A2),12!34!@--*EA//1,F3.!(114AF1,26!
!! !
!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!"#$%&!'()*+!",-(-.-/!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!01,23-4!5678!79!'1:(1;<1,!7=5>! !?-4@3*14(3A/!
!
"#$%!!%!&'!"#!
!
SB''7=P6A'6<7?M2'
=0I-'#F'7$).01'' ' H:14!/A<1/8!,A4*-;321*!.,-22E-X1,!2()*+!A(!A!234F/1!.14(,16!
2)3/-"'#F'7)/T-%$,1' 57!.B3/*,14!\3//!<1!,1.,)3(1*!@,-;!(B1!%*-/12.14(!%//1,F+!'1,X3.1!A(!'(!$A,+e2!R-2:3(A/8!"A**34F(-46!!
<KI-%$-.'6)"($+#9K!! J1.,)3(;14(!(-!.-;;14.1!52(!'1:(1;<1,!7=5>!
&\-!./343.A/!X323(2!Z@)//!*A+[!-41!;-4(B!A:A,(8!\3(B!A!@-//-\E):!])12(3-44A3,1!-41!;-4(B!A@(1,!(B1!21.-4*!X323(6!
QY:1.(1*!.-;:/1(3-4K!W5!h)/+!7=5V6!
!
W65!'&MNP!HM&?H$Q'!$Q%'MJQ'!
W6565!"J#$%JP!'&MNP!HM&?H$Q!!!
•! "/A2;A!.A(1.B-/A;341!:,-@3/1!l!*1(1,;341*!(B,-)FB!?;AY8!&;AY8!%M?!l!@-//-\34F!21/@E34`1.(3-4!-@!A*,14A/341!ZW==;.F8!T==;.F[!-4!21:A,A(1!-..A23-426!
W65676!'Q?HIN%JP!'&MNP!HM&?H$Q'!!!
56! ?A,*3-XA2.)/A,!:A,A;1(1,2!nRJ8!c"8!'0o!@-//-\34F!21/@E34`1.(3-4!-@!A*,14A/341!ZW==;.F8!T==;.F[!-4!21:A,A(1!-..A23-426!
76! "/A2;A!.A(1.B-/A;341!/1X1/2!n?;AY8!&;AY8!%M?o!A4*!.A,*3-XA2.)/A,!:A,A;1(1,2!nRJ8!c"8!'0o!@-//-\34F!21/@E34`1.(3-4!-@!W==;.F!A*,14A/341!)234F!7!*1X3.12!\3(B!*3@@1,14(!411*/1!/14F(B2!Z5T;;8!Q:3:14!=6W;Fi!7W;;8!Q;1,A*1!W==;.F[6!
W6! %*X1,21!1X14(2!@-//-\34F!%%#!A*;3432(,A(3-46!
_6! ?BA4F1!34!RJaL!;1A2),12!ZD%aLa8!D%#$8!21/@E1@@3.A.+[!5!;-4(B!@-//-\34F!1A.B!2()*+!X323(6!!!! '
!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!"#$%&!'()*+!",-(-.-/!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!01,23-4!5678!79!'1:(1;<1,!7=5>! !?-4@3*14(3A/!
!
"#$%!!&!&'!"#!
!
UB'7=P6A'!@!PH:=?@2'
&B32!32!A4!-:14!/A<1/8!,A4*-;321*E</-.C!.,-22-X1,!2()*+!(-!A22122!(B1!:BA,;A.-C341(3.2S:BA,;A.-*+4A;3.2!-@!7!*3@@1,14(!*-212!-@!A*,14A/341!@-//-\34F!21/@E34`1.(3-4!\3(B!A4!A)(-E34`1.(-,6!LA<-,A(-,+!A4*!.A,*3-XA2.)/A,!A22122;14(2!\3//!<1!A4A/+21*!<+!:1,2-441/!</34*1*!A2!(-!(B1!34(1,X14(3-4!,1.13X1*6!
_65!JQ?JM#&$QI&!
')<`1.(2!\3//!<1!,1.,)3(1*!@,-;!(B1!%*-/12.14(!%//1,F+!'1,X3.1!A(!'(!$A,+e2!R-2:3(A/8!"A**34F(-46!"-(14(3A/!:A,(3.3:A4(2!\3//!,1.13X1!(B1!2()*+!34@-,;A(3-4!/1A@/1(2!13(B1,!34!:1,2-4!Z*),34F!A!,-)(341!./343.!A::-34(;14([!-,!X3A!1;A3/6!#4(1,12(1*!:A,(3.3:A4(2!;A+!<1!2.,1141*!<+!(1/1:B-41!(-!*1(1,;341!2)3(A<3/3(+!@-,!(B32!2()*+6!!
_67!QL#O#c#L#&P!?J#&QJ#%K! !
_6765!#I?LM'#HI!?J#&QJ#%!
56! %F1!5W!l!5V!+1A,2!34./)23X1!76! c-*+!;A22!k_=CF!W6! ",12.,3:(3-4!-@!%%#!*)1!(-!:B+23.3A4!*3AF4-232!-@!#FQE;1*3A(1*!@--*!A//1,F+6!_6! f,3((14!34@-,;1*!.-4214(!@,-;!:A,14(SF)A,*3A4!(-F1(B1,!\3(B!:A(314(!A2214(8!@-,!:A,(3.3:A4(2!
)4*1,!5U!+1A,2!-@!AF16!D-,!+-)4F!:1-:/1!AF1!5Ut!+1A,28!.-4214(!\3//!<1!-<(A341*!@,-;!(B1!:A,(3.3:A4(!(B1;21/X126!!
_6767!Qp?LM'#HI!?J#&QJ#%!
56! b4-\4!.A,*3A.! .-;-,<3*3(+! Z34./)*34F!B+:1,(1423-48! 2(,).(),A/!-,!1/1.(,-:B+23-/-F3.A/!*3AF4-212[!-,!:,12.,3<1*!A!;1*3.341!(-!.-4(,-/!.A,*3-XA2.)/A,!*321A21SB+:1,(1423-46!
76! b4-\4!14*-.,341!-,!,14A/!*321A21!W6! "--,/+!.-4(,-//1*!A2(B;A!,1])3,34F!*A3/+!,12.)1!(,1A(;14(!\3(B!A!<,-4.B-*3/A(-,6!_6! ",1F4A4.+!T6! M4\3//34F!-,!)4A</1!(-!.-;:/+!\3(B!2()*+!,1])3,1;14(2!!!
%//!:A,(3.3:A4(2!;)2(!<1!\1//!-4!(B1!2()*+!*A+8!\3(BK!
•! I-!@1X1,!ZuWV6=v?[!34!(B1!:,1.1*34F!_V!B-),2!•! I-!A**3(3-4A/!wEAF-432(!.-4(A3434F!;1*3.A(3-4!Z16F6!'A/<)(A;-/[!-,!A4(3B+:1,(1423X1!Z16F6!wE
</-.C1,[!34!(B1!>7!B-),2!:,3-,!(-!2()*+!X323(!•! I-!34(,A;)2.)/A,!A*,14A/341!F3X14!34!(B1!:,1.1*34F!\11C!
_6W!'MchQ?&!f#&RNJ%f%L!
"A,14(2SF)A,*3A42!;A+!\3(B*,A\!(B13,!.B3/*!A(!A4+!(3;1!\3(B-)(!F3X34F!A!,1A2-46! #4!A..-,*A4.1!\3(B!(B1!.),,14(!,1X323-4!-@!(B1!N1./A,A(3-4!-@!R1/234C3!A4*!A4+!-(B1,!A::/3.A</1!,1F)/A(3-428!(B1!:A,14(2!-,!/1FA/! ,1:,1214(A(3X12! -@! (B1! .B3/*! BAX1! (B1! ,3FB(! (-!\3(B*,A\! (B1! :A,(3.3:A4(! @,-;! (B1! 2()*+! A(! A4+!(3;1!A4*!@-,!A4+!,1A2-48!\3(B-)(!:,1`)*3.1!(-!B32!-,!B1,!@)(),1!;1*3.A/!.A,18!A4*!A,1!4-(!-</3F1*!(-!F3X1!B32!-,!B1,!,1A2-42!@-,!*-34F!2-6!!
!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!"#$%&!'()*+!",-(-.-/!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!01,23-4!5678!79!'1:(1;<1,!7=5>! !?-4@3*14(3A/!
!
"#$%!!'!&'!"#!
!
&B1!34X12(3FA(-,!;A+!\3(B*,A\!A!:A,(3.3:A4(!@,-;!(B1!2()*+!A(!A4+!(3;1!3@8!34!(B1!34X12(3FA(-,e2!./343.A/!`)*F;14(8! 3(! 32! 34! (B1! <12(! 34(1,12(2! -@! (B1! :A,(3.3:A4(e2! B1A/(B! A4*! \1//E<134F6! #4! A**3(3-4! (B1!:A,(3.3:A4(!;A+!<1!\3(B*,A\4!@-,!A4+!-@!(B1!@-//-\34F!,1A2-42K!!
•! N1.323-4!<+!(B1!#4X12(3FA(-,!•! #41/3F3<3/3(+!Z13(B1,!41\/+!A,3234F!*),34F!(B1!2()*+8!-,!,1(,-2:1.(3X1!BAX34F!<114!-X1,/--C1*!A(!
2.,11434F[!•! '[email protected](!:,-(-.-/!*1X3A(3-4!\B1,1!(B32!\3//!3;:A.(!3,,1X1,23</+!-4!*A(A!34(1F,3(+!!
16F6!@A3/),1!(-!A*;3432(1,!A*,14A/341!A)(-34`1.(-,!.-,,1.(/+!•! "A,(3.3:A4(!4-4E.-;:/3A4.1!\3(B!2()*+!,1])3,1;14(2!•! %4!A*X1,21!1X14(!\B3.B!,1])3,12!*32.-4(34)A(3-4!-@!(B1!2()*+!(,1A(;14(8!-,!,12)/(2!34!34A<3/3(+!
(-!.-4(34)1!(-!.-;:/+!\3(B!2()*+!:,-.1*),126!!#@!(B1!:A,(3.3:A4(!32!\3(B*,A\4!*)1!(-!A4!A*X1,21!1X14(8!(B1!#4X12(3FA(-,!\3//!A,,A4F1!@-,!A::,-:,3A(1!@-//-\E):!(B,-)FB!(1/1:B-41!.A//2!ZA4*S-,!X323(2! 3@!41.122A,+[!)4(3/!(B1!A*X1,21!1X14(!BA2!,12-/X1*!-,!2(A<3/321*6!!
!
%4+!*A(A!F141,A(1*!@,-;!;-43(-,34F!-,!2A;:/12!A/,1A*+!(AC14!@,-;!A!\3(B*,A\4!:A,(3.3:A4(!\3//!<1!34./)*1*! 34! (B1! *A(A! A4A/+2128! )4/122! 2:1.3@3.! 342(,).(3-4! @-,! (B13,! *12(,).(3-4! 32! ,1.13X1*! @,-;! (B1!:A,(3.3:A4(!-,!(B13,!:A,14(SF)A,*3A46!f3(B*,A\4!:A,(3.3:A4(2!\3//!<1!,1:/A.1*8!\B1,1!@1A23</16!
! !
!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!"#$%&!'()*+!",-(-.-/!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!01,23-4!5678!79!'1:(1;<1,!7=5>! !?-4@3*14(3A/!
!
"#$%!!(!&'!"#!
!
VB'7=P6A'=5<:=;<2='
T65!NQ'?J#"&#HI!!
5[! Q;1,A*1!T==!;3.,-F,A;2!2-/)(3-4!@-,!34`1.(3-4!34!:,1E@3//1*!:146!Q;1,A*1!T==!;3.,-F,A;2!*1/3X1,2!A!234F/1!*-21!-@!=6T!;/!.-4(A3434F!T==!;3.,-F,A;2!-@!A*,14A/341!ZA2!(A,(,A(1[6!
7[! Q;1,A*1!W==!;3.,-F,A;2!2-/)(3-4!@-,!34`1.(3-4!34!:,1E@3//1*!:146!Q;1,A*1!W==!;3.,-F,A;2!*1/3X1,2!A!234F/1!*-21!-@!=6W!;/!.-4(A3434F!W==!;3.,-F,A;2!-@!A*,14A/341!ZA2!(A,(,A(1[6!
W[! Q:3"14x!%*,14A/341!ZQ:341:B,341[!%)(-!#4`1.(-,!=6W!;F6!
T67!NH'%OQ!%IN!JHM&Q!HD!%N$#I#'&J%&#HI!
=6WE=6T;/!34(,A;)2.)/A,!34`1.(3-48!(-!<1!A*;3432(1,1*!A..-,*34F!(-!(B1!';"?!:,-X3*1*6!
T6W!NH'Q!$HN#D#?%&#HI!
I-!*-21!;-*[email protected](3-4!:,-:-21*6!
!T6_!"JQ"%J%&#HI!%IN!%N$#I#'&J%&#HI!HD!'&MNP!NJMO!
&B32!32!A!"BA21!#0!2()*+6!%%#2!\3//!<1!2(-,1*!34!A!/-.C1*!.):<-A,*!-4!-),!,121A,.B!)43(8!A4*!34!A..-,*A4.1!\3(B!';"?!,1.-;;14*A(3-42!Z,--;!(1;:1,A(),18!-)(!-@!*3,1.(!2)4/3FB(!1(.[6!%%#!\3//!<1!A*;3432(1,1*!A..-,*34F!(-!(B1!,12:1.(3X1!';"?8!@-//-\34F!\B3.B!*1X3.12!\3//!<1!*32:-21*!-@!34!A..-,*A4.1!\3(B!/-.A/!,1])3,1;14(2!@-,!;1*3.A/!\A2(16!
T6T!N#'"QI'#IO!%IN!"JHNM?&!%??HMI&%c#L#&P!
%//!%%#2!\3//!<1!:,12.,3<1*!-4!/-.A/!*,)F!.BA,(2!:,3-,!(-!2()*+!34(1,X14(3-428!A4*!,1/1A21*!A..-,*34F!(-!/-.A/!:,-.1*),18!)234F!1Y32(34F!B-2:3(A/!:BA,;A.+!2+2(1;2!A4*!/-FF34F!Z,A(B1,!(BA4!?&#$"E2:1.3@3.!*-.);14(A(3-4[6!&B1!A::/3.A(3-4!@-,!A!./343.A/!(,3A/2!A)(B-,3(+!\3//!34./)*1!A4!1Y1;:(3-4!@-,!2()*+!2:1.3@3.!/A<1//34F6!!!! '
!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!"#$%&!'()*+!",-(-.-/!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!01,23-4!5678!79!'1:(1;<1,!7=5>! !?-4@3*14(3A/!
!
"#$%!!)!&'!"#!
!
WB'7=P6A'C?7?=7X'!5@G<6P5<7'7G><6PH<'(9.'!:=?<2='JH@Y'6?:M5:;'
&B1!2()*+!32!2);;A,321*!34!D3F),1!7K!
!J+8)"-'QK!'()*+!D/-\.BA,(!
!
D-//-\34F!1/3F3<3/3(+!A22122;14(!Z\B3.B!.A4!<1!*-41!X3A!(1/1:B-41!-,!34!./343.[8!:A,(3.3:A4(2!\3//!<1!,A4*-;321*!(-!A((14*!@-,!13(B1,K!
•! 7!Y!21/@EA*;3432(1,1*!*-212!-@!W==;.F!A*,14A/341!ZF3X14!_!B-),2!A:A,([8!-,!•! 5!Y!21/@EA*;3432(1,1*!*-21!-@!T==;.F!A*,14A/341!ZF3X14!)234F!A4!Q;1,A*1!T==!*1X3.1[6!
&B121!2()*+!X323(2!\3//!BA::14!-41!;-4(B!A:A,(6!H4!(B1!*A+!\B14!7!*-212!-@!W==;.F!A*,14A/341!A,1!A*;3432(1,1*8!(B1!-,*1,!-@!*1X3.12!)21*!ZQ:3:14!=6W;F8!Q;1,A*1!W==;.F[!\3//!A/2-!<1!,A4*-;321*6!&B1!,A4*-;32A(3-4!\3//!@-//-\!A!<A/A4.1*8!,A4*-;3d1*E</-.C!.,-22-X1,!*123F48!A2!@-//-\2K!
!
! '()*+!X323(!5! ! '()*+!X323(!!7! !! $-,434F! %@(1,4--4! $-,434F! %@(1,4--4!5! Q;1,A*1!W==;.F! Q:3:14!=6W;F! Q;1,A*1!T==;.F! E!7! Q:3:14!=6W;F! Q;1,A*1!W==;.F! E! Q;1,A*1!T==;.F!W! Q;1,A*1!T==;.F! E! Q;1,A*1!W==;.F! Q:3:14!=6W;F!_! E! Q;1,A*1!T==;.F! Q:3:14!=6W;F! Q;1,A*1!W==;.F!'
J+8)"-'SK!JA4*-;32A(3-4!(A</1!
!
&B32!,A4*-;32A(3-4!:,-.122!32!*123F41*!(-!,1*).1!(B1!34@/)14.1!-@!.3,.A*3A4!XA,3A(3-42!-4!14*-F14-)2!A*,14A/341!/1X1/2!A4*!A22122!A4+!3;:A.(!-@!(B1!-,*1,!-@!A*;3432(,A(3-4!-@!(B1!W==;.F!*1X3.126!&B1!,A4*-;32A(3-4!/32(!\3//!<1!F141,A(1*!)234F!A4!-4/341!,A4*-;32A(3-4!(--/!ZB((:KSS\\\6,A4*-;3dA(3-46.-;[6!!
&-!,1*).1!:A,(3.3:A4(!34.-4X14314.18!\B1,1!1/3F3<3/3(+!BA2!<114!.-4@3,;1*8!,A4*-;32A(3-4!;A+!-..),!:,3-,!(-!.-4214(!34!-,*1,!(-!A,,A4F1!2()*+!X323(2!(-!2)3(!(B1!:A,(3.3:A4(!A4*!(B13,!@A;3/+6!#4!2).B!A4!1X14(8!.-4214(!\3//!<1!-<(A341*!:,3-,!(-!A4+!34(1,X14(3-4!A(!(B1!@3,2(!2()*+!X323(6!
! !
!"#$#%#"#&'()**+**,+-&()-.(/0-*+-&(
(((((
1"00.(*),2"+*(/0""+/&+.(03+4(564*( 1"00.(*),2"+*(/0""+/&+.(03+4(564*(
789,#-*((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((:((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((564*((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((864*(((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((;64*(<=>?@(
(((((
1"00.(*),2"+*(/0""+/&+.(03+4(564*(
789,#-*((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((:((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((564*(((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((
!"#"$%&%
!"#"$%'%
((
A0""0B7C2(DC+*E0--)#4+(
0-+(,0-&6(")&+4(
9::,/$(
5::,/$(((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((5::,/$(
FG4.+4(0H(*&C.'(3#*#&*((4)-.0,#*+.I(
!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!"#$%&!'()*+!",-(-.-/!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!01,23-4!5678!79!'1:(1;<1,!7=5>! !?-4@3*14(3A/!
!
"#$%!!*!&'!"#!
!
U65!'&MNP!"JH?QNMJQ'!
'
' C+,+$'O' C+,+$'Q' J#&&#Z[)I'#9-'3#9$*'&($-"'
f,3((14!#4@-,;1*!?-4214(!Z:A,14(S!F)A,*3A4[!f,3((14!%2214(!Z+-)4F!:1,2-4[!
p!p! ! !
?-4@3,;!1/3F3<3/3(+! p! ! !
$1*3.A/!A22122;14(!34./)*34FK!•! "B+23.A/!1YA;34A(3-4!•! R13FB(S\13FB(!•! %22122;14(!-@!X3(A/!23F42!•! "1AC!1Y:3,A(-,+!@/-\!
p! p! !
M,341!:,1F4A4.+!(12(!34!@1;A/1!:A,(3.3:A4(2!-@!.B3/*E<1A,34F!:-(14(3A/! p! p! !
M/(,A2-)4*!A22122;14(!-@!2),@A.1E;)2./1!*1:(B!Z</34*1*[! p! ! !
RJaL!A22122;14(2!Z34!<-(B!+-)4F!:1,2-4!A4*!:A,14(SF)A,*3A4[K!
•! D%aLa!•! D%#$!•! '1/@E1@@3.A.+!
p!!!!
p!!!!
!p!
a)12(3-44A3,12!*-41!A(!B-;1!A4*!(B14!,1(),41*!(-!,121A,.B!(1A;!<+!:-2(!-,!1;A3/!2.A4!
014-)2!.A44)/A(3-4!Z\3(B!:,3-,!)21!-@!/-.A/!A4A12(B1(3.!.,1A;!(-!;343;321!*32.-;@-,([! p! p! !
I-4E34XA23X1!.A,*3A.!;-43(-,34F! p! p! !Q*).A(3-4!-@!%%#!(1.B43])18!@-//-\1*!<+!21/@EA*;3432(,A(3-4!-@!%%#!A4*!.-//1.(3-4!-@!</--*!2A;:/12!(B1,1A@(1,6!
p! p! !
D-//-\E):!(1/1:B-41!.A//!41Y(!*A+! p! p! !
!
U67!"JQE#I&QJ0QI&#HI!%''Q''$QI&'!%IN!"JH?QNMJQ'!
U6765!"JQE'&MNP!"JQ?%M&#HI'!
"A,(3.3:A4(2!\3//!<1!A2C1*!(-!AX-3*!(1AS.-@@11S.-.-AS.-/A!34!(B1!7_!B-),2!:,3-,!(-!A!2()*+!X323(8!34!-,*1,!(-!;343;321!34(AC1!-@!.A@@1341!-,!;1(B+YA4(B3412!\B3.B!;A+!A@@1.(!:/A2;A!.A(1.B-/A;341!/1X1/26!
U6767!$QN#?%L!%''Q''$QI&!
5[! ?-4214(!A4*!;1*3.A/!1/3F3<3/3(+!\3//!<1!.-4@3,;1*6!7[! "B+23.A/!1YA;34A(3-4!A4*!X3(A/!23F42!ZRJ8!c"8!&1;:1,A(),18!J12:3,A(-,+!,A(1!A4*!-Y+F14!2A(),A(3-42[!
\3(B!2:1.3@3.!A22122;14(!@-,!1X3*14.1!.A,*3-XA2.)/A,!A<4-,;A/3(3126!W[! R13FB(S\13FB(!\3//!<1!;1A2),1*!A..-,*34F!(-!/-.A/!:,-(-.-/6!_[! "1AC!1Y:3,A(-,+!@/-\!,A(1!\3//!<1!;1A2),1*!)234F!A!f,3FB(!"1AC!D/-\!;1(1,8!A..-,*34F!(-!/-.A/!
:,-(-.-/6!T[! M,341!:,1F4A4.+!(12(!34!@1;A/1!:A,(3.3:A4(2!-@!.B3/*E<1A,34F!:-(14(3A/6!
!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!"#$%&!'()*+!",-(-.-/!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!01,23-4!5678!79!'1:(1;<1,!7=5>! !?-4@3*14(3A/!
!
"#$%!$#!&'!"#!
!
U[! H4!(B1!@3,2(!X323(8!(B1!2),@A.1!2C34E(-E;)2./1!*1:(B!Z'&$N[!\3//!<1!;1A2),1*!<+!A!</34*1*!34*3X3*)A/!-4!<-(B!/1F28!A(!(B1!;3*E:-34(!-@!(B1!A4(1,-E/A(1,A/!(B3FB8!<+!)/(,A2-)4*6!&B1!;1A2),1;14(!\3//!<1!\3(BB1/*!@,-;!<-(B!(B1!:A,(3.3:A4(S@A;3/+!A4*!(B1!2()*+!(1A;!)4(3/!(B1!14*!-@!(B1!2()*+!@-,!(B1!:A,(3.3:A4(6!
>[! 014-)2!.A44)/A(3-4!\3//!<1!:1,@-,;1*!(-!21.),1!X14-)2!A..1228!@,-;!\B3.B!</--*!2A;:/12!.A4!<1!(AC14!*),34F!(B1!2()*+!*A+!\3(B-)(!,1])3,34F!A!@),(B1,!411*/1E2(3.C!:,-.1*),16!L-.A/!A4A12(B1(3.!.,1A;!\3//!<1!A::/31*!@3,2(!@-,!W=;3428!(-!;343;321!*32.-;@-,(!*)1!(-!.A44)/A(3-46!&B1!@3,2(!</--*!2A;:/1!\3//!<1!(AC14!A(!/1A2(!W=;342!A@(1,!.A44)/A(3-48!(-!/3;3(!(B1!3;:A.(!-@!(B1!.A44)/A(3-4!:,-.1*),1!-4!<A21/341!.A(1.B-/A;341!/1X1/26!
!
U6767!RJaL!%''Q''$QI&'!
&B1!3;:A.(!-@!%%#!21/@EA*;3432(,A(3-4!Z34!A!4-4E,1A.(3-48!2):1,X321*!21((34F[!-4!RJaL!;1A2),12!\3//!<1!A221221*!<-(B!@,-;!(B1!:A,(3.3:A4(e2!A4*!(B13,!:A,14(SF)A,*3A4e2!:1,2:1.(3X1!)234FK!
5[! A<<,1X3A(1*!X1,23-42!-@!*321A21E2:1.3@3.!XA/3*A(1*!q@--*EA//1,F+!])A/3(+!-@!/3@1!])12(3-44A3,1r!ZD%aLEa[!34!3(2!:A,14(A/8-,!A4*!(114AF1)1!@-,;2i!
7[! D--*!A//1,F+!34*1:14*14(!;1A2),1!ZD%#$[!W[! D--*!A//1,F+!21/@E1@@3.A.+!])12(3-44A3,1!
&B121!\3//!<1!.-;:/1(1*!:,3-,!(-!(B1!@3,2(!34(1,X14(3-4!-4!(B1!@3,2(!2()*+!*A+8!A::,-Y3;A(1/+!5!;-4(B!/A(1,!Z\B3.B!2B-)/*!.-34.3*1!\3(B!(B1!21.-4*!2()*+!X323([8!A4*!-41!;-4(B!/A(1,6!!
U676W!'&MNP!#I&QJ0QI&#HI!
U676W65!"%&#QI&!$HI#&HJ#IO!
"A,(3.3:A4(2!\3//!<1!;-43(-,1*!(B,-)FB-)(!)234F!9#9[+9\(,+\-'*-3#.09(3+%'3#9+$#"+98!Z?B11(AB!I#?H$!;-43(-,[6!!&B1!I#?H$!;-43(-,!BA2!<114!1Y(1423X1/+!XA/3*A(1*8!BA2!DN%!A::,-XA/!A4*!32!?Q!;A,C1*6!NA(A!32!.-//1.(1*!(B,-)FB!_!Q?OE(+:1!2142-,2!Z23d1!5=V!Y!7=!;;[!:/A.1*!-4!(B1!@,-4(!-,!<A.C!-@!(B1!(B-,AY8!A2!2B-\4!34!D3F),1!_6!$1A2),1;14(2!A,1!4-(!:,-41!(-!;-X1;14(!A,(1@A.(6!&B1!;-43(-,!A//-\2!@-,!.-4(34)-)2!.A,*3-XA2.)/A,!;-43(-,34F!Z34./)*34F!.A,*3A.!-)(:)(!A4*!:1,3:B1,A/!,1232(A4.1[8!A4*!\3//!A//-\!)2!(-!;-43(-,!(B1!1@@1.(2!-@!34(,A;)2.)/A,!A*,14A/341!-4!(B1!.A,*3-XA2.)/A,!2+2(1;6!
!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!59N)44OA/X34!%8!?)//34A41!?8!NA/+!N%8!D/-C2(,AE*1!c/-C!c$8!N)<-32!%Q8!R-),3BA41!hH6!L-4F3()*34A/!XA/3*3(+!A4*!,12:-423X14122!-@!(B1!D--*!%//1,F+!a)A/3(+!-@!L3@1!a)12(3-44A3,1!E!"A,14(!D-,;!34!.B3/*,14!=E57!+1A,2!@-//-\34F!:-23(3X1!A4*!41FA(3X1!@--*!.BA//14F126!?/34!QY:!%//1,F+6!7=5=i_=K_>UEVT6!7=D/-C2(,AE*1!c/-C!c8!N)44OA/X34!%8!0/31FEc-1,2(,A!ch8!1(!A/6!N1X1/-:;14(!A4*!XA/3*A(3-4!-@!(B1!21/@EA*;3432(1,1*!D--*!%//1,F+!a)A/3(+!-@!L3@1!a)12(3-44A3,1!@-,!A*-/12.14(26!h!%//1,F+!?/34!#;;)4-/6!7==Vi577K5W9E__8!5__615E76!
!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!"#$%&!'()*+!",-(-.-/!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!01,23-4!5678!79!'1:(1;<1,!7=5>! !?-4@3*14(3A/!
!
"#$%!$!!&'!"#!
!
!
J+8)"-'UK!I#?H$!'142-,!:/A.1;14(!
!
J12:3,A(-,+!;-43(-,34F!Z,12:3,A(-,+!,A(18!-Y+F14!2A(),A(3-42!A4*!:1AC!@/-\[!\3//!<1!:1,@-,;1*!A(!,1F)/A,!34(1,XA/2!Z:,3-,!(-8!A4*!5=;348!7T;348!UT;348!57T;348!5VT;34!A@(1,!%%#!A*;3432(,A(3-4[6!
U676W67!'QLDE%N$#I#'&J%&#HI!HD!%%#!
"A,(3.3:A4(2!\3//!<1!,A4*-;321*!Z211!D3F),1!W[!A2!(-!(B1!-,*1,!-@!%%#2!A*;3432(1,1*6!#4!A**3(3-48!:A,(3.3:A4(2!\3//!<1!,A4*-;321*!21:A,A(1/+!(-!,1.13X1!(B13,!Q;1,A*1!*-21!-4!(B1!/1@(!-,!,3FB(!(B3FB!34!A!5K5!,A(3-!Z\3(B!(B1!Q:3:14!*-21!F3X14!-4!(B1!-::-23(1!23*1!A(!(B1!A::,-:,3A(1!(3;1[6!QA.B!:A,(3.3:A4(!\3//!BAX1!A!:,34(1*!,A4*-;32A(3-4!/-F!.-4@3,;34F!(B1!-,*1,!-@!(B1!%%#!A*;3432(,A(3-42!A4*!(B1!23*1!)21*!@-,!Q;1,A*1!34`1.(3-46!
",3-,!(-!21/@EA*;3432(,A(3-4!-@!(B1!%%#8!(B1!:A,(3.3:A4(!\3//!,1.13X1!A!*1;-42(,A(3-4!-@!%%#!A*;3432(,A(3-4!(1.B43])1!A4*!/-.A(3-4!)234F!A!(,A341,!:148!A4*!<1!A2C1*!(-!*1;-42(,A(1!(B32!-4!(B1;21/X12!\3(B!A!(,A341,!:148!:,3-,!(-!A.()A/!A*;3432(,A(3-46!%*;3432(,A(3-4!\3//!<1!2):1,X321*!<+!A!(,A341*!./343.3A46!
D-//-\34F!A*;3432(,A(3-48!(B1!:A,(3.3:A4(!\3//!<1!A2C1*!(-!,1;A34!21;3E,1.);<14(!-4!A!<1*!@-,!W!B-),26!"A,(3.3:A4(2!;A+!*,34C!./1A,!@/)3*2!<)(!2B-)/*!AX-3*!@--*!@-,!7!B-),28!34!-,*1,!(-!AX-3*!:-2(E:,A4*3A/!1@@1.(2!-4!14*-F14-)2!A*,14A/341!/1X1/26!
%4+!%Q2!,1:-,(1*!<+!(B1!:A,(3.3:A4(!\3//!<1!,1.-,*1*!-4!A!*1*3.A(1*!?A21!J1:-,(!D-,;6!!
!
U676W6W!cLHHN!'%$"L#IO!%IN!"JH?Q''#IO!
_;/!</--*!2A;:/12!Z:/A2;A[!\3//!<1!-<(A341*!@,-;!(B1!X14-)2!.A44)/A!A(!(B1!@-//-\34F!(3;1:-34(2!%D&QJ!21/@E34`1.(3-4K!T8!5=8!5T8!7=8!W=8!_T8!U=8!V=8!5==8!57=!A4*!5V=!;34)(126!%!;AY3;);!-@!76T;/SCF!</--*!\3//!<1!\3(B*,A\4!*),34F!1A.B!2()*+!X323(6!H,A/!@/)3*!34(AC1!\3//!<1!14.-),AF1*!A4*!34(AC1!X-/);12!;-43(-,1*6!
c/--*!2A;:/12!\3//!<1!(AC14!34(-!21A/1*!L3(B3);!R1:A,34!()<12!A4*!3;;1*3A(1/+!:)(!-4!3.16!&B1+!\3//!(B14!<1!(,A42@1,,1*!A(!(B1!1A,/312(!-::-,()43(+!(-!A4!-4E23(1!2A;:/1!:,-.12234F!/A<-,A(-,+!A4*!.14(,3@)F1*!A(!7T==F8!_v?!@-,!5T!;3428!(B14!A/3])-(1*!A4*!24A:!@,-d14!A(!EV=v?6!'A;:/12!\3//!<1!<A(.B1*!A4*!(B14!(,A42@1,,1*!-4!*,+!3.1!(-!(B1!N1:A,(;14(!-@!?/343.A/!c3-.B1;32(,+!A(!(B1!J-+A/!c,-;:(-4!R-2:3(A/!@-,!.A(1.B-/A;341!;1A2),1;14(6!
! '
& &
& ! ! ! ! ! ! ! !
& ! !
& & ! ! !
& ! ! !
<=>?6 @ABC
& &
& &
& &
& &
&& & &
& & & &&&
&&&
& & & ! & & & & &&& & & & & & & &
& & & & & & & && ,, & & & &&
, ! , , , ,, !
!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!"#$%&!'()*+!",-(-.-/!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!01,23-4!5678!79!'1:(1;<1,!7=5>! !?-4@3*14(3A/!
!
"#$%!$$!&'!"#!
!
]':6C<57<'<C<2='5<!@5=?2M'
>65!NQD#I#&#HI'!:.\-",-'<\-9$'D:<E1!A4+!)4(-\A,*!;1*3.A/!-..),,14.1!34!A!:A(314(!-,!./343.A/!(,3A/!2)<`1.(!A*;3432(1,1*!A!;1*3.34A/!:,-*).(!A4*!\B3.B!*-12!4-(!41.122A,3/+!BAX1!A!.A)2A/!,1/A(3-42B3:!\3(B!(B32!(,1A(;14(6!!!"#!$#%&"#'()*)+,*)#-)#&".#/"+&0,/*&-1)#&"2#/"3"')"2)2#435"#63"%1/23"5#&"#&-",*7&1#1&-,*&',*.#+3"23"589#4.7:',79#,*#234)&4)#')7:,*&11.#&44,%3&')2#;3'(#'()#/4)#,+#&"#3"0)4'35&'3,"&1#7)23%3"&1#:*,2/%'#6<=>89#;()'()*#,*#",'#%,"432)*)2#*)1&')2#',#'()#<=>?#!
%4!A*X1,21!1X14(!\3//!<1!@-//-\1*!)4(3/!3(!,12-/X12!-,!)4(3/!W=!*A+2!A@(1,!A!:A,(3.3:A4(!(1,;34A(12!@,-;!(B1!2()*+8!\B3.B1X1,!.-;12!@3,2(6##
:.\-",-'5-(%$+#9'D:5E1!A//!)4(-\A,*!A4*!)434(14*1*!,12:-4212!(-!A4!#$"!,1/A(1*!(-!A4+!*-21!A*;3432(1,1*6!!!11#!$4#@/25)2#-.#)3'()*#'()#*):,*'3"5#3"0)4'35&',*#,*#'()#4:,"4,*#&4#(&03"5#*)&4,"&-1)#%&/4&1#*)1&'3,"4(3:#',#)23%3"&1#:*,2/%'#A/&13+.#&4#&20)*4)#*)&%'3,"4?##B()#)C:*)443,"#*)&4,"&-1)#%&/4&1#*)1&'3,"4(3:#7)&"4#',#%,"0).#3"#5)")*&1#'(&'#'()*)#34#)032)"%)#,*#&*5/7)"'#',#4/55)4'#&#%&/4&1#*)1&'3,"4(3:?##
P9-KI-%$-.':.\-",-'5-(%$+#91!A4!%J8!(B1!4A(),1!-,!21X1,3(+!-@!\B3.B!32!4-(!.-4232(14(!\3(B!(B1!A::/3.A</1!:,-*).(!34@-,;A(3-4!Z1F!34X12(3FA(-,e2!<,-.B),1!@-,!A4!)4A::,-X1*!34X12(3FA(3-4A/!:,-*).(!-,!2);;A,+!-@!:,-*).(!.BA,A.(1,32(3.2!Z';"?[!@-,!A4!A)(B-,321*!:,-*).(8?##D()"#'()#,/'%,7)#,+#'()#&20)*4)#*)&%'3,"#34#",'#%,"434')"'#;3'(#'()#&::13%&-1)#:*,2/%'#3"+,*7&'3,"#'(34#&20)*4)#*)&%'3,"#4(,/12#-)#%,"432)*)2#&4#/")C:)%')2?##E32)#)++)%'4#2,%/7)"')2#3"#'()#E7>F#;(3%(#,%%/*#3"#,*)#4)0)*)#+,*7#'(&"#&"'3%3:&')2#&*)#&14,#%,"432)*)2#',#-)#/")C:)%')2?##
7-"+#),':.\-",-'<\-9$!D7:<E!-,!7-"+#),':.\-",-'5-(%$+#91!A4+!)4(-\A,*!;1*3.A/!-..),,14.1!-,!1@@1.(!(BA(!A(!A4+!*-21!•! 5-,)&$,'+9'.-($*'•! ?,'&+F-[$*"-($-9+98!l!*)+)*4#',#&"#)0)"'#3"#;(3%(#'()#4/-@)%'#;&4#&'#*34G#,+#2)&'(#&'#'()#'37)#,+#'()#)0)"'H#
3'#2,)4#",'#*)+)*#',#&"#)0)"'#;(3%(#(.:,'()'3%&11.#735('#(&0)#%&/4)2#2)&'(#3+#3'#;)*)#7,*)#4)0)*)#•! 5-^)+"-,'*#,I+$(&+,($+#9X'#"'I"#b($+#9'#F'-K+,$+98'+9I($+-9$,_'*#,I+$(&+,($+#9'•! 5-,)&$,'+9'I-",+,$-9$'#"',+89+F+%(9$'.+,(/+&+$0'#"'+9%(I(%+$0'•! ?,'('%#98-9+$(&'(9#3(&0'#"'/+"$*'.-F-%$'!
$1*3.A/!`)*F1;14(!2B-)/*!<1!1Y1,.321*!34!*1.3*34F!\B1(B1,!A4!%QS%J!32!21,3-)2!34!-(B1,!23()A(3-426!!#;:-,(A4(!%QS%J2!(BA(!A,1!4-(!3;;1*3A(1/+!/3@1E(B,1A(1434F!-,!*-!4-(!,12)/(!34!*1A(B!-,!B-2:3(A/32A(3-4!<)(!;A+!`1-:A,*321!(B1!2)<`1.(!-,!;A+!,1])3,1!34(1,X14(3-4!(-!:,1X14(!-41!-@!(B1!-(B1,!-)(.-;12!/32(1*!34!(B1!*1@343(3-4!A<-X18!2B-)/*!A/2-!<1!.-423*1,1*!21,3-)26!!
7),I-%$-.'P9-KI-%$-.'7-"+#),':.\-",-'5-(%$+#9'D7P7:5E1!A4+!2)2:1.(1*!A*X1,21!,1A.(3-4!,1/A(1*!(-!A4!#$"!(BA(!32!<-(B!)41Y:1.(1*!A4*!21,3-)26!!
:90',03I$#3,'"-^)+"+98'$"-($3-9$'F#"'(9(I*0&(K+,'ZA*,14A/3418!2(1,-3*28!2A/<)(A;-/['Z+&&'/-'%&(,,+F+-.'(,'('7<5?@P7':6C<57<'5<:G=?@2!A4*!;)2(!<1!*-.);14(1*!-4!<-(B!(B1!?JD!A2!\1//!A2!(B,-)FB!.-;:/1(3-4!-@!A!'%Q!@-,;6!&B1!34X12(3FA(-,!2B-)/*!A/2-!;AC1!A!4-([email protected](3-4!(-!(B1!$RJ%!(B,-)FB!(B1!+1//-\!.A,*!2.B1;1!ZB((:2KSS+1//-\.A,*6;B,A6F-X6)CS[6!!!
D-,!(B1!:),:-21!-@!(B32!2()*+8!'%J2!A4*!'%Q2!\3//!-4/+!<1!.-//1.(1*!\B1,1!-421(!32!\3(B34!7_!B-),2!-@!%%#!A*;3432(,A(3-46!!
!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!"#$%&!'()*+!",-(-.-/!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!01,23-4!5678!79!'1:(1;<1,!7=5>! !?-4@3*14(3A/!
!
"#$%!$"!&'!"#!
!
>6565!NH?M$QI&%&#HI!HD!%N0QJ'Q!Q0QI&'!
'A@1(+!*A(A!\3//!<1!,1.-,*1*!-4!A!2:[email protected]//+!*123F41*!.A21!,1:-,(!@-,;!Z?JD[6!%//!21,3-)2!A*X1,21!1X14(2!Z'%Q2[!-,!,1A.(3-42!Z'%J2[!\3//!<1!,1:-,(1*!-4!A!'%Q!,1:-,(!@-,;!34!A**3(3-4!(-!?JD26!&B,-)FB-)(!(B1!2()*+8!(B1!34X12(3FA(-,!\3//!,1.-,*!A//!A*X1,21!1X14(2!-4!(B1!A::,-:,3A(1!?JD!,1FA,*/122!-@!(B13,!21X1,3(+!-,!,1/A(3-4!(-!2()*+!;1*3.A(3-4!-,!2()*+!:,-.1*),16!&B1!34X12(3FA(-,!\3//!(,1A(!:A,(3.3:A4(2!1Y:1,314.34F!A*X1,21!1X14(2!A::,-:,3A(1/+!A4*!-<21,X1!(B1;!A(!2)3(A</1!34(1,XA/2!)4(3/!(B13,!2+;:(-;2!,12-/X1!-,!(B13,!2(A()2!2(A<3/3d126!!
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hJ?H!Z`,.-6.(3;:6(1A;g3;:1,3A/6A.6)C[6!
'%J2!\3//!A/2-!<1!,1:-,(1*!(-!$RJ%!(B,-)FB!(B1!+1//-\!.A,*!2+2(1;6!
!
>67!OJ%N#IO!%IN!%&&J#cM&#HI!HD!%N0QJ'Q!Q0QI&'!
&B1!2()*+!23(1!\3//!F,A*1!(B1!21X1,3(+!-@!A*X1,21!1X14(2!1Y:1,314.1*!<+!2()*+!:A,(3.3:A4(2!A..-,*34F!(-!(B1!.,3(1,3A!21(!@-,(B!34!(B1!I?#E?&?%Q!01,23-4!W6=!ZB((:KSS.(1:6.A4.1,6F-XS:,-(-.-/N1X1/-:;14(S1/1.(,-43.yA::/3.A(3-42S*-.2S.(.A1XW6:*@[6!
&B32!*-.);14(!:,-X3*12!A!.-;;-4!/A4F)AF1!(-!*12.,3<1!/1X1/2!-@!21X1,3(+8!(-!A4A/+21!A4*!34(1,:,1(!*A(A8!A4*!(-!A,(3.)/A(1!(B1!./343.A/[email protected]!-@!A//!A*X1,21!1X14(26!
%*X1,21!1X14(2!\3//!<1!F,A*1*!-4!A!2.A/1!@,-;!5!(-!T!A..-,*34F!(-!(B1!@-//-\34F!2(A4*A,*2!34!(B1!I?#E?&?%Q!;A4)A/K!!
O,A*1!5!z!;3/*!A*X1,21!1X14(6!!
O,A*1!7!z!;-*1,A(1!A*X1,21!1X14(6!!
O,A*1!W!z!21X1,1!A4*!)4*123,A</1!A*X1,21!1X14(6!!
O,A*1!_!z!/3@1E(B,1A(1434F!-,!*32A</34F!A*X1,21!1X14(6!!
O,A*1!T!z!*1A(B6!!
%//!A*X1,21!1X14(2!\3//!<1!,1.-,*1*!A4*!F,A*1*!\B1(B1,!(B1+!A,1!-,!A,1!4-(!,1/A(1*!(-!*321A21!:,-F,1223-4!-,!(,1A(;14(6!&B1!I?#E?&?%Q!F,A*12!\3//!<1!(B1!:,3;A,+!2-),.1!@-,!2.-,34F6!
&B1!,1/A(3-48!-,!A((,3<)(3-48!-@!A4!A*X1,21!1X14(!(-!2()*+!:A,(3.3:A(3-4!\3//!<1!*1(1,;341*!<+!(B1!34X12(3FA(-,!A4*!,1.-,*1*!-4!?JD!A4*S-,!'%Q!,1:-,(34F!@-,;6!&B1!A223F4;14(!-@!(B1!.A)2A/3(+!2B-)/*!<1!;A*1!<+!(B1!34X12(3FA(-,!,12:-423</1!@-,!(B1!.A,1!-@!(B1!:A,(3.3:A4(!)234F!(B1!*1@343(3-42!34!(B1!(A</1!<1/-\!Z&A</1!7[6!#4!(B1!.A21!-@!*32.,1:A4(!X31\2!-4!.A)2A/3(+!<1(\114!(B1!34X12(3FA(-,!A4*!-(B1,28!A//!:A,(312!\3//!*32.)22!(B1!.A216!!#4!(B1!1X14(!(BA(!4-!AF,11;14(!32!;A*1!,1/A(34F!(-!A!'M'%J8!(B1!$RJ%!\3//!<1!34@-,;1*!-@!<-(B!:-34(2!-@!X31\6!!
!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!"#$%&!'()*+!",-(-.-/!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!01,23-4!5678!79!'1:(1;<1,!7=5>! !?-4@3*14(3A/!
!
"#$%!$%!&'!"#!
!
'
5-&($+#9,*+I' 6-,%"+I$+#9'
P9"-&($-.' &B1,1!32!4-!1X3*14.1!-@!A4+!.A)2A/!,1/A(3-42B3:!
P9&+`-&0' &B1,1!32!/3((/1!1X3*14.1!(-!2)FF12(!(B1,1!32!A!.A)2A/!,1/A(3-42B3:!Z16F6!(B1!1X14(!*3*!4-(!-..),!\3(B34!A!,1A2-4A</1!(3;1!A@(1,!A*;3432(,A(3-4!-@!(B1!(,3A/!;1*3.A(3-4[6!!&B1,1!32!A4-(B1,!,1A2-4A</1!1Y:/A4A(3-4!@-,!(B1!1X14(!Z16F6!(B1!:A,(3.3:A4(e2!./343.A/!.-4*3(3-48!-(B1,!.-4.-;3(A4(!(,1A(;14([6!
!#,,+/&-' &B1,1!32!2-;1!1X3*14.1!(-!2)FF12(!A!.A)2A/!,1/A(3-42B3:!Z16F6!<1.A)21!(B1!1X14(!-..),2!\3(B34!A!,1A2-4A</1!(3;1!A@(1,!A*;3432(,A(3-4!-@!(B1!(,3A/!;1*3.A(3-4[6!!R-\1X1,8!(B1!34@/)14.1!-@!-(B1,!@A.(-,2!;A+!BAX1!.-4(,3<)(1*!(-!(B1!1X14(!Z16F6!(B1!:A,(3.3:A4(e2!./343.A/!.-4*3(3-48!-(B1,!.-4.-;3(A4(!(,1A(;14(2[6!
!"#/(/&-' &B1,1!32!1X3*14.1!(-!2)FF12(!A!.A)2A/!,1/A(3-42B3:!A4*!(B1!34@/)14.1!-@!-(B1,!@A.(-,2!32!)4/3C1/+6!
6-F+9+$-&0' &B1,1!32!./1A,!1X3*14.1!(-!2)FF12(!A!.A)2A/!,1/A(3-42B3:!A4*!-(B1,!:-223</1!.-4(,3<)(34F!@A.(-,2!.A4!<1!,)/1*!-)(6!
2#$'(,,-,,(/&-' &B1,1!32!342)@@3.314(!-,!34.-;:/1(1!1X3*14.1!(-!;AC1!A!./343.A/!`)*F1;14(!-@!(B1!.A)2A/!,1/A(3-42B3:6!
'' ''''''''=(/&-'Q1':,,+893-9$'#F'%(),(&+$0'F#"'(.\-",-'-\-9$,'
!
>6W!JQ"HJ&#IO!"JH?QNMJQ'!!%//!A*X1,21!1X14(2!2B-)/*!<1!,1:-,(1*6!!N1:14*34F!-4!(B1!4A(),1!-@!(B1!1X14(!(B1!,1:-,(34F!:,-.1*),12!<1/-\!2B-)/*!<1!@-//-\1*6!!%4+!])12(3-42!.-4.1,434F!A*X1,21!1X14(!,1:-,(34F!2B-)/*!<1!*3,1.(1*!(-!(B1!2()*+!.--,*34A(3-4!.14(,1!34!(B1!@3,2(!342(A4.16!!%!@/-\.BA,(!32!F3X14!<1/-\!(-!A3*!34!(B1!,1:-,(34F!:,-.1*),126!
>6W65!IHI!'QJ#HM'!%JS%Q'!!%//!2).B!1X14(28!\B1(B1,!1Y:1.(1*!-,!4-(8!2B-)/*!<1!,1.-,*1*!34!(B1!A*X1,21!1X14(!21.(3-4!-@!(B1!,1/1XA4(!.A21!,1:-,(!@-,;!A4*!,1:-,(1*!(-!(B1!2()*+!?#!\3(B34!-41!;-4(B!-@!(B1!@-,;!<134F!*)16!!!!!
!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!"#$%&!'()*+!",-(-.-/!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!01,23-4!5678!79!'1:(1;<1,!7=5>! !?-4@3*14(3A/!
!
"#$%!$&!&'!"#!
!
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
7:<,1'%4!'%QS'M'%J!@-,;!2B-)/*!<1!.-;:/1(1*!A4*!1;A3/1*!(-!(B1!2()*+!?#!3;;1*3A(1/+8!\B-!\3//!34!(),4!34@-,;!(B1!hJ?H!Z1;A3/!(-!`,.-6.(3;:6(1A;g3;:1,3A/6A.6)C[!\3(B34!7_!B-),26!'
7P7:5,16!%//!'M'%J2!\3//!<1!,1:-,(1*!<+!(B1!?#!(-!(B1!,1/1XA4(!?-;:1(14(!%)(B-,3(+!Z$RJ%[!A4*!(-!(B1!JQ?!A4*!-(B1,!:A,(312!A2!A::/3.A</16!D-,!@A(A/!A4*!/3@1E(B,1A(1434F!'M'%J28!(B32!\3//!<1!*-41!4-!/A(1,!(BA4!>!.A/14*A,!*A+2!A@(1,!(B1!':-42-,!-,!*1/1FA(1!32!@3,2(!A\A,1!-@!(B1!,1A.(3-46!%4+!A**3(3-4A/!,1/1XA4(!34@-,;A(3-4!\3//!<1!,1:-,(1*!\3(B34!V!.A/14*A,!*A+2!-@!(B1!343(3A/!,1:-,(6!%//!-(B1,!'M'%J2!\3//!<1!,1:-,(1*!\3(B34!5T!.A/14*A,!*A+26!!
!
G#9$(%$'.-$(+&,'F#"'"-I#"$+98'7:<,'(9.'7P7:5,1'
<3(+&1'`,.-6.(3;:6(1A;g3;:1,3A/6A.6)C! '
!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!"#$%&!'()*+!",-(-.-/!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!01,23-4!5678!79!'1:(1;<1,!7=5>! !?-4@3*14(3A/!
!
"#$%!$'!&'!"#!
!
>6_!&J#%L!?LH'MJQ!!
&B1!1Y:1.(1*!2()*+!*),A(3-4!32!{7!;-4(B2!@-,!A4+!34*3X3*)A/!:A,(3.3:A4(6!
&B1!2()*+!\3//!<1!.-423*1,1*!.-;:/1(1!@-//-\34F!14,-/;14(!-@!(B1!/A2(!:A(314(8!.-;:/1(3-4!-@!A//!2()*+!:,-.1*),12!A4*!*1(1,;34A(3-4!-@!:/A2;A!.A(1.B-/A;341!/1X1/2!34!(BA(!:A(314(6!!
I-!34(1,3;!A4A/+212!A,1!:/A441*6!
&B1!2()*+!\3//!<1!:/A.1*!-4!B-/*!A4*8!@-//-\34F!*32.)223-4!\3(B!(B1!hJ?H8!;A+!<1!(1,;34A(1*!1A,/+!3@!A4+!-@!(B1!@-//-\34F!-..),K!
•! %4!'%J!Z\B1(B1,!1Y:1.(1*!-,!4-([!-..),,34F!@-//-\34F!%%#!A*;3432(,A(3-4!•! N1A(B!-@!A!:A,(3.3:A4(!*),34F!(B1!2()*+!:1,3-*8!@,-;!A4+!.A)21!
!
aB'6:=:';:2:M<;<2='
"A:1,!,1.-,*2!\3//!<1!;A34(A341*!A(!'(!$A,+e2!R-2:3(A/!Z#;:1,3A/!?-//1F1!R1A/(B.A,1!IR'!&,)2([!-@!A//!:A,(3.3:A4(2!14,-//1*!34!(B1!2()*+6!NA(A!\3//!<1!.-//1.(1*!<+!:A:1,!?JD!A4*!(B14!(,A42@1,,1*!(-!A!:A22\-,*E:,-(1.(1*!1/1.(,-43.!,1.-,*!\3(B!:A,(3.3:A4(2!3*14(3@31*!<+!2()*+!4);<1,6!?A,*3-XA2.)/A,!*A(A!@,-;!;-43(-,34F!1])3:;14(!\3//!<1!*-\4/-A*1*!2(,A3FB(!34(-!(B1!1/1.(,-43.!,1.-,*6!
'()*+!*A(A!\3//!<1!C1:(!@-,!5=!+1A,2!@-//-\34F!(B1!.B3/*e2!5V(B!<3,(B*A+8!A4*!(B14!*32:-21*!-@!21.),1/+6!L-.A/!:A:1,\-,C!\3//!<1!C1:(!A2!:A,(!-@!(B1!:A(314(!4-(12S?JD!A2!:1,!/-.A/!:-/3.+6!
!'!! '
!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!"#$%&!'()*+!",-(-.-/!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!01,23-4!5678!79!'1:(1;<1,!7=5>! !?-4@3*14(3A/!
!
"#$%!$(!&'!"#!
!
bB'7=:=?7=?G7':26'6:=:':2:HA7?7'
965!'%$"LQ!'#|Q!Q'&#$%&#HI!
&B32!32!A4!1Y:/-,A(-,+!A4A/+232!(-!A22122!(B1!:BA,;A.-C341(3.2S:BA,;A.-*+4A;3.2!-@!21/@E34`1.(3-4!-@!A*,14A/341!34!+-)4F!:1-:/1!\3(B!#FQE;1*3A(1*!@--*!A//1,F+6!QY32(34F!"bS"N!2()*312!BAX1!4-(8!34!F141,A/8!)21*!A!.,-22-X1,!*123F48!<)(!A!:A,A//1/!*123F4!\3(B!2A;:/1!23d1!@,-;!TE9!:A,(3.3:A4(2!:1,!2()*+!A,;6!!
#4!(B32!2()*+8!\3(B!A!.,-22E-X1,!*123F4!A4*!A!2A;:/1!23d1!-@!578!\1!1Y:1.(!(-!*1(1.(8!\3(B!V=j!:-\1,8!A!(,1A(;14(!*3@@1,14.1!-@!=6WT:FS;/!A(!A!(\-E23*1*[email protected]!/1X1/!Z(B32!32!<A21*!-4!:3/-(!*A(A!Z4zTT[!\B1,1!(B1!2(A4*A,*!*1X3A(3-4!-@!(B1!*3@@1,14.1!<1(\114!<A21/341!:/A2;A!A*,14A/341!/1X1/2!-4!7!21:A,A(1!-..A23-42!34!(B1!2A;1!34*3X3*)A/2!\A2!=6W9!:FS;/[675!#4!A!:,1X3-)2!:A,A//1/E*123F4!2()*+!.-;:A,34F!Q:3:14!=65T;F!(-!=6W;F8!(B1!/A((1,!*-21!\A2!A22-.3A(1*!\3(B!:/A2;A!/1X1/2!-@8!-4!AX1,AF18!kT==:FS;/677!f1!(B1,1@-,1!1Y:1.(!A!2A;:/1!23d1!-@!57!2B-)/*!:,-X3*1!2)@@3.314(!:-\1,!(-!*1(1.(!A4+!*3@@1,14.1!34!:/A2;A!.A(1.B-/A;341!/1X1/2!@-//-\34F!%%#!A*;3432(,A(3-4!*)1!(-!*3@@1,14.12!34!*-21!-,!411*/1!/14F(B6!!
967!N%&%!%I%LP'#'!!NA(A!A4A/+232!\3//!<1!)4*1,(AC14!<+!;1;<1,2!-@!(B1!J121A,.B!'()*+!&1A;6!!
96765!%I%LP'#'!'Q&!
?B3/*,14!AF1*!5WE5V!+1A,2!Z34./)23X1[!21/@EA*;3432(1,34F!%%#!A..-,*34F!(-!(B1!2()*+!:,-(-.-/6!%4A/+232!\3//!<1!A2!(,1A(1*6!
96767!NQ%L#IO!f#&R!$#''#IO!0%LMQ'!!&B1!,1A2-4!@-,!;32234F!*A(A!\3//!<1!34*3.A(1*!<)(!;32234F!*A(A!\3//!4-(!<1!3;:)(1*6!!
9676W!'M""LP!HD!N%&%!%IN!LH?b#IO!HD!&RQ!N%&%c%'Q!!NA(A!\3//!<1!14(1,1*!34(-!A4!1Y.1/!*A(A<A21!A(!#;:1,3A/!?-//1F1!L-4*-46!NA(A!\3//!<1!3;:-,(1*!34(-!",32;!@-,!A4A/+2326!?B1.C2!\3//!<1!:1,@-,;1*!(-!142),1!.-,,1.(!(,A42@1,6!H4.1!2A(32@A.(-,+!(B1!*A(A<A21!\3//!<1!/-.C1*6!
9676_!#I&QJ#$!%I%LP'#'!!I-!34(1,3;!A4A/+212!A,1!:/A441*6!!!!!
!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!75!B((:KSSB1*\3F6;FB6BA,XA,*61*)S2A;:/1y23d1S`2S`2y.,-22-X1,y])A4(6B(;/!77!'3;-42!DQ8!O)!p8!'3/X1,!I%8!'3;-42!bh6!Q:3"14!h,!X1,2)2!Q:3"14!34!+-)4F!.B3/*,14!\13FB34F!5T!(-!W=!CF!A(!,32C!@-,!A4A:B+/AY326!h!%//1,F+!?/34!#;;)4-/6!7==7i5=9Z5[K5>5ET6!!
!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!"#$%&!'()*+!",-(-.-/!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!01,23-4!5678!79!'1:(1;<1,!7=5>! !?-4@3*14(3A/!
!
"#$%!$)!&'!"#!
!
96W!'&%&#'&#?%L!%I%LP'#'!"L%I!
96W65!'&%&#'&#?%L!"%?b%OQ!!",32;!ZO,A:B"A*!'-@(\A,1!#4.[!X1,23-4!>!-,!B3FB1,!\3//!<1!)21*6!
967!'#OI#D#?%I?Q!LQ0QL!%IN!?HID#NQI?Q!#I&QJ0%L'!!9Tj!.-4@3*14.1!34(1,XA/2!\3//!<1!,1:-,(1*6!fB1,1!.-;:A,32-42!A,1!;A*1!<1(\114!2)<EF,-):[email protected]!/1X1/!\3//!<1!)21*6!
96W!%I%LP'Q'!!N12.,3:(3X1!(A</12!-@!4);<1,2!<+!AF18!F14*1,8!<A21/341!XA,3A</12!A4*!A*X1,21!1X14(2!@-//-\34F!%%#!A*;3432(,A(3-4!\3//!<1!:,-*).1*6!!"A3,1*!*A(A!\3//!<1!A4A/+21*8!A..-,*34F!(-!(B1!:A3,1*!*3@@1,14.1!<1(\114!-)(.-;12!\3(B34!(B1!2A;1!34*3X3*)A/!<1(\114!(B1!*3@@1,14(!34(1,X14(3-428!\3(B!A//!.-;:A,32-42!(-!*A(A!A,3234F!@,-;!Q;1,A*1!W==;.F!34(1,X14(3-46!&B1!:/A441*!A4A/+212!\3//!(B1,1@-,1!<1K!!
5[! N3@@1,14.1!34!:1AC!:/A2;A!1:341:B,341!Z?;AY[8!(3;1!(-!?;AY!Z&;AY[8!A,1A!)4*1,!(B1!:/A2;A!1:341:B,341!X1,2)2!(3;1!.),X1!Z%M?[!<1(\114!Q;1,A*1!W==;.F!A4*!Q;1,A*1!T==;.F6!
7[! N3@@1,14.1!34!:1AC!:/A2;A!1:341:B,341!Z?;AY[8!(3;1!(-!?;AY!Z&;AY[8!A,1A!)4*1,!(B1!:/A2;A!1:341:B,341!X1,2)2!(3;1!.),X1!Z%M?[!<1(\114!Q;1,A*1!W==;.F!Z7W;;!411*/1[!A4*!Q:3:14!=6W;F!Z5T;;!411*/1[6!
W[! c/--*!:,122),18!B1A,(!,A(18!2(,-C1!X-/);1!A4*!.BA4F1!34!"QDJ!X1,2)2!:/A2;A!1:341:B,341!.-4.14(,A(3-42!-X1,!(3;1!A@(1,!%%#!A*;3432(,A(3-4!Z.-;:A,1*!(-!<-(B!<A21/341!A4*!(-!Q;1,A*1!W==;.F[!\3//!<1!1Y:/-,1*!)234F!A4A/+232!-@!XA,3A4.18!A4A/+232!-@!.-XA,3A4.18!A4*!/341A,!,1F,1223-4!A4A/+2126!
_[! ?BA4F1!34!RJaL!;1A2),12!ZD%aLa8!D%#$8!21/@E1@@3.A.+[!5!;-4(B!@-//-\34F!1A.B!2()*+!X323(8!.-;:A,1*!(-!<A21/3416!
!H(B1,!1Y:/-,A(-,+!A4A/+212K!
5[! "BA,;A.-C341(3.!:A,A;1(1,2!-@!#$!A*,14A/341!34`1.(3-4!ZBI9!(1,;34A/!1/3;34A(3-4!BA/@E/3@1i!F19#(-(A/!<-*+!./1A,A4.1i!J2449#X-/);1!-@!*32(,3<)(3-4!A(!2(1A*+!2(A(1[!\3//!<1!.A/.)/A(1*!@,-;!:/A2;A!1:341:B,341!.-4.14(,A(3-4!X1,2)2!(3;1!:/-(2!)234F!",32;6!
7[! D-,!(B1!.-;:A,32-4!<1(\114!Q;1,A*1!W==;.F!Z7W;;!411*/1[!A4*!Q:3:14!=6W;F!Z5T;;!411*/1[8!A!2)<EA4A/+232!-@!(B1!*3@@1,14.1!34!?;AY8!&;AY!A4*!%M?!\3//!<1!)4*1,(AC14!\3(B!,1@1,14.1!(-!<-*+!\13FB(8!c$#!A4*!'&$N6!!
!'(A(32(3.A/!*3@@1,14.12!\3//!<1!*1(1,;341*!)234F!:A3,1*!&E(12(!@-,!:A,A;1(,3.!*A(A8!-,!f3/.-Y-4!23F41*E,A4C!(12(!@-,!4-4E:A,A;1(,3.!*A(A6!! '
!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!"#$%&!'()*+!",-(-.-/!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!01,23-4!5678!79!'1:(1;<1,!7=5>! !?-4@3*14(3A/!
!
"#$%!$*!&'!"#!
!
OcB':6;?2?7=5:=?C<':26'5<MPH:=@5A'?77P<7'
5=65!?L#I#?%L!&J#%L'!%M&RHJ#'%&#HI!
&B32!2()*+!BA2!?/343.A/!&,3A/2!%)(B-,32A(3-4!@,-;!(B1!Mb!?-;:1(14(!%)(B-,3(+i!$RJ%6!J1@1,14.1K!595>_S=WV5S==5E===56!
5=67!Q&R#?'!%""JH0%L!
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`1.(2!A*-:(1*!<+!(B1!5V(B!f-,/*!$1*3.A/!%221;</+8!R1/234C3!59U_!A4*!/A(1,!,1X323-426!
5=6W!#IDHJ$QN!?HI'QI&!%IN!"%J&#?#"%I&!%''QI&!
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`)*3.34F!@),(B1,!(,1A(;14(6!#4!(B121!.A212!A4+!*A(A!-,!2A;:/12!A/,1A*+!.-//1.(1*!\3//!<1!34./)*1*!\3(B34!(B1!2()*+!@-,!(B1!:),:-212!-@!@-//-\E):!A4*!*A(A!A4A/+2326!
5=6_!?HID#NQI&#%L#&P!
"A,(3.3:A4(2e! 3*14([email protected](3-4!*A(A!\3//! <1! ,1])3,1*! @-,! (B1! ,1F32(,A(3-4!:,-.1226! #;:1,3A/! ?-//1F1!R1A/(B.A,1!IR'!&,)2(!S!#;:1,3A/!?-//1F1!L-4*-4!32!,1F32(1,1*!)4*1,!(B1!NA(A!",-(1.(3-4!%.(6!&B1!?B31@!#4X12(3FA(-,!\3//!:,121,X1!(B1!.-4@3*14(3A/3(+!-@!:A,(3.3:A4(2!(AC34F!:A,(!34!(B1!2()*+!)4*1,!(B1!NA(A!",-(1.(3-4!%.(6!?-4(A.(!*1(A3/2!\3//!<1!*12(,-+1*!A(!(B1!(1,;34A(3-4!-@!(B1!2()*+6!
5=6T!#INQ$I#&P!
#;:1,3A/!?-//1F1! L-4*-4!B-/*2!41F/3F14(!BA,;!A4*!4-4E41F/3F14(!BA,;! 342),A4.1!:-/3.312!\B3.B!A::/+! (-!(B32!2()*+6!
5=6U!'"HI'HJ!
#;:1,3A/!?-//1F1!L-4*-4!\3//!A.(!A2!(B1!;A34!':-42-,!@-,!(B32!2()*+6!!
5=6>!DMIN#IO!
D)4*34F!BA2!<114!21.),1*! (B,-)FB!A!$1*3.A/!J121A,.B!?-)4.3/!A\A,*! (-!N,!"A)/!&),41,! ZF,A4(! ,1@1,14.1!$JSb=5=_UVS5[6!
!
!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!"#$%&!'()*+!",-(-.-/!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!01,23-4!5678!79!'1:(1;<1,!7=5>! !?-4@3*14(3A/!
!
"#$%!"#!&'!"#!
!
5=6V!%MN#&'!
&B1! 2()*+! ;A+! <1! 2)<`1.(! (-! 342:1.(3-4! A4*! A)*3(! <+! #;:1,3A/! ?-//1F1! R1A/(B.A,1! IR'! &,)2(! S! #;:1,3A/!?-//1F1!L-4*-4!hJ?H!)4*1,!(B13,!,1;3(!A2!2:-42-,!A4*!-(B1,!,1F)/A(-,+!<-*312!(-!142),1!A*B1,14.1!(-!O?"!A4*!(B1!IR'!J121A,.B!O-X1,4A4.1!D,A;1\-,C!@-,!R1A/(B!A4*!'-.3A/!?A,1!Z74*!1*3(3-4[6!
5=69!$HI#&HJ#IO!
&B1! hJ?H! ?/343.A/! &,3A/! $-43(-,! \3//! <1! ,12:-423</1! @-,! ;-43(-,34F! (B32! 2()*+! (B,-)FB-)(! 3(2! *),A(3-48!34./)*34F!23(1! 343(3A(3-4!X323(!A4*!./-21!-)(!X323(6!&B1!;-43(-,!\3//!.-4*).(!A!,32C!A22122;14(!A4*!.-;:3/1!A!;-43(-,34F! :/A4! A..-,*34F/+6! %@(1,! 1A.B!;-43(-,34F! X323(! (B1!;-43(-,34F! ,1:-,(! \3//! <1! 214(! (-! (B1! .B31@!34X12(3FA(-,!A4*!A4+!A.(3-4!:-34(!(BA(!411*2!(-!<1!.-;:/1(1*!\3//!<1!*-41!2-!<+!(B1!2()*+!(1A;6!
!
OQ'7=P6A';:2:M<;<2='
&B1!*A+E(-E*A+!;A4AF1;14(!-@!(B1!2()*+!\3//!<1!.-E-,*34A(1*!(B,-)FB!N,!"A)/!&),41,!Z?#[6!!
!
OS'!PNH?G:=?@2'!@H?GA''
J12)/(2!-@!(B32!2()*+!\3//!<1!:)</32B1*!34!2.314(3@3.!:11,E,1X31\1*!/3(1,A(),16!
