CAPÍTULO 1. INSTITUCIONALISMO VIEJO Y NUEVO

8/4/2019 CAPTULO 1. INSTITUCIONALISMO VIEJO Y NUEVO

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Captulo 1

INSTITUCIONALISMO VIEJO Y NUEVO

INTRODUCCIN

Los cientficos polticos se sorprenden con el entusiasmo que ha despertado

entre los economistas el estudio de las instituciones. Ellos y los socilogos se

dedican a estudiarlas todo el tiempo y no entienden que el predominio de la

economa neoclsica y de la formalizacin matemtica - que tiende a abstraer las

instituciones de los problemas que se analizan - ha conducido a que los

economistas, que entretanto han hecho notables avances en la comprensin de

los mecanismos econmicos, sean insensibles tanto a lo social como a lo

histrico.

La situacin de la ciencia econmica ha cambiado un poco en la ltima dcada.

Los planteamientos surgidos de las agudas observaciones de Ronald Coase sobre

los derechos de propiedad y sobre los problemas del oportunismo en laasignacin de recursos han provocado un replanteamiento de la microeconoma,

tanto en el mbito de la empresa, como del gobierno y de la forma y el costo de

los contratos. Por otro lado, los estudios de Douglass C. North sobre el

desarrollo econmico de los Estados Unidos y el de los mayores pases europeos

con base en el cambio institucional ha llamado la atencin sobre la enorme

utilidad de volver a percibir la acumulacin de capital en forma similar a como lo

hizo Adam Smith en el comienzo de la ciencia abismal: como un resultado de un

mbito social de libertad econmica y poltica, que incluye la seguridad jurdica,

que a su vez es conducente a la profundizacin de los mercados, a la

especializacin del trabajo, a una mayor productividad y, por lo tanto, a un


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rpido y estable crecimiento econmico. (Smith) El mercado entonces tiene

detrs suyo varios siglos de desarrollo paciente de derechos de propiedad y

otros arreglos legales, de cientos de definiciones de bienes y servicios, que se

miden con ciertas categorias de pesas y medidas.

Segn Nye la escuela neo-institucional comprende tres ramas bsicas:

1. La escuela de derechos de propiedad y costos de transaccin que hace nfasis

en la estructura de derechos, la naturaleza del compromiso creble, la

importancia de la ley y el anlisis de la organizacin de la firma. Mientras que

en la tradicin de Marshall, fundador de la microeconoma moderna, los

mercados eran considerados perfectos o imperfectos y el gobierno intervena

estos ltimos, para Coase y sus seguidores las fuerzas de mercados son

consideradas envolventes que generan ciertos costos de transaccin pero no

dicen nada sobre la perfeccin del mercado y slo introducen diferentes

niveles de dificultad para contratar a lo largo de varios mrgenes. Los precios

son vistos como portadores de informacin y la competencia como unaactividad evolutiva dinmica, ms en el espritu de Alchian, Schumpeter y

Friedman como instituciones ms resistentes que la sobreviven o como

creando nuevas o ms fuertes empresas contra la destruccin de otras.

2. La escuela de economa poltica y de preferencia pblica que analiza la

poltica en trminos econmicos y hace que esta sea central a los problemas

econmicos, al considerar el papel que juega la conducta racional de los

funcionarios pblicos, ejecutivos corporativos y polticos, como tambin a

travs de la consideracin de cmo la accin colectiva y sus problemas

consecuentes le dan forma a la cooperacin y a la regulacin econmica en

un mundo donde la corrupcin y la captura de rentas juegan importantes


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papeles. El gobierno no aparece como subastador o fuerza omnisciente

planificadora sino como una serie de instituciones sometidas a presiones

tanto internas como externas (varios constituyentes o electores) cuya

conducta se basa ms en patrones culturales establecidos y en la percepcinexagerada de sus intereses que en una maximizacin racional de su utilidad.

North encuentra conductas dirigidas por ideales altruistas en ciertos agentes

que juegan un papel importante en la historia y que pueden ser racionales en

plazos largos, donde juega un papel la reputacin. Se aceptara que los agentes

intentan actuar racionalmente a favor de sus intereses pero que estaran

limitados por la informacin e incentivos provistos por las instituciones.

3. La escuela de historia econmica que hace nfasis en la manera como las

instituciones juegan un papel determinante en la evolucin de los sistemas

econmicos y por la importante dimensin cuantitativa que arroja la

cliometra sobre el peso relativo del cambio poblacional y del cambio tcnico

sobre el crecimiento econmico. El hombre econmico funciona bajo

limitaciones para hacer juicios racionales en la toma de decisiones pues son

las instituciones y los contenidos de la cultura los que aportan los elementospara tomar decisiones. (Nye, 1997)

La racionalidad mayor o menor no la ejerce el hommus economicus sino las

instituciones que le sirven para prestarle informacin sobre sus opciones y lo

incentivan a la toma de decisiones. Hay instituciones que dirigen el trabajo hacia

fines productivos, otras que son neutras y unas ms que generan conductas

distributivas que conducen al conflicto y a la prdida de productividad.

Los neoinstitucionalistas teorizan a partir de un anlisis informado de la historia

y no de unos supuestos abstractos fuertes que se prestan a la formalizacin


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matemtica y a unas deducciones consonantes. De esta manera, Nye considera

que unos importantes antecesores de esta escuela son Milton Friedman y Anna

Schwartz por su importante contribucin a la teorizacin basada en la historia

monetaria de los Estados Unidos. (Friedman, Schwartz, 1963)

LOS VIEJOS INSTITUCIONALISTAS

En los Estados Unidos hubo, a principios del siglo XX, una reaccin frente a la

microeconoma marshalliana y a la formalizacin matemtica en los trabajos de

Thorstein Veblen y Wesley Mitchell que se basaron en abundante recopilacin

emprica para deducir leyes de comportamiento de la clase empresarial y del ciclo

de los negocios respectivamente. Veblen separ lo pecuniario -o el mundo de los

negocios- de los aspectos industriales de la economa o, en otras palabras,

estableci una dicotoma entre lo institucional y lo tecnolgico incorporado en la

estructura productiva o, finalmente, las formas ceremoniales, desarolladas por la

tradicin, e instrumentales de hacer y pensar (Rutherford, 2).

a. Thorstein Veblen

Veblen investig los efectos del cambio tcnico en las instituciones, en particular

la forma como los intereses creados y las convenciones sociales se resistan a tal

cambio. sta era una visin crtica de las grandes corporaciones y de cmo

intentaban imponer sus intereses en la esfera poltica. Tal tendencia deba ser

controlada, segn este autor, mediante una mayor intervencin estatal que

neutralizara los fuertes intereses corporativos y en particular de los monopolios

econmicos. Justific de esta manera las leyes anti-monopolio que seran

aprobadas ms adelante, durante la presidencia de Wilson. Veblen critic el

principio psicolgico hedonista dentro de la visin neoclsica y de la escuela


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austriaca que concibe al hombre maximizando su utilidad y placer frente a

mltiples alternativas. Segn l, los hombres actan por instinto y por

propensin y frecuentemente se aferran a hbitos de pensamiento enraizados en

las instituciones que aparecen como sacrosantos an cuando van en contraclaramente a sus intereses. (Veblen, 35) Son pocos los agentes que piensan por

s mismos para actuar y ms frecuentemente actan como los dems, dndose un

efecto de manada en el comportamiento que considera ms importante que el

clculo individual racionalista.

Veblen pretendi que la economa siguiera el curso de lo que l consideraba era

el paradigma de las ciencias sociales: la biologa evolutiva. La sociedad no iba en

una direccin predeterminada o hacia una meta; haba tan solo un proceso

darwiniano incesante de adaptacin, de cambio continuo y acumulativo. Uno de

los conceptos de North, el de la dependencia del pasado (path dependance),

surge posiblemente de Veblen, como una forma de enfocar en el cambio

secuencial y continuo, explicado en forma causal ... y sin ninguna presuncin de

un estado final o de realizacin (Rutherford, 10), aunque Veblen no escribitrabajos histricos donde desarrollara el concepto adecuadamente.

b. John Commons

Esta visin crtica no es compartida por la mayor parte de los exponentes de la

economa neo-institucional (North, por ejemplo) que tienen una visin de mayor

simpata por los procesos del mercado que de por s requieren de cierta

regulacin juiciosa para que funcionen bien y se profundicen, como lo juzga

North. Un importante precursor en esta direccin fue John Commons quien

inici un programa de investigacin que se concentr en los temas de la ley, los

derechos de propiedad y las organizaciones, su evolucin e impacto sobre el


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poder legal y econmico, transacciones econmicas y la distribucin del ingreso.

Las instituciones fueron vistas como el resultado de procesos formales e

informales de resolucin de conflictos, con un criterio de adecuacin o xito que

dependa de que la institucin generara un valor razonable o condujera a ladisipacin del conflicto. Para l era importante introducir los elementos de la

accin colectiva, emprendida tanto por empresas como por sindicatos y gremios

que actuaban de acuerdo con las reglas de la ley y la costumbre en la economa

poltica. Como es obvio, la teora econmica haca abstraccin definitiva de los

factores institucionales y polticos del mundo real, pues supona una armona en

vez de un conflicto de intereses y por lo tanto era incapaz de recurrir a las reglas

institucionalizadas para limitar la conducta de los agentes. Ms an, se sustitua

un comportamiento definido por propensiones psicolgicas por lo que eran

modos de comportamiento habituales y cambiantes en el tiempo. Se confundan

los materiales fsicos, capital y tierra, con los aspectos institucionales de los

derechos de propiedad, juntndolos en una sola definicin que era especialmente

inadecuada cuando se analizaban pocas histricas distintas o en donde no

predominara el capitalismo y sus formas de propiedad privada claramentedefinidas.Commons critic a Veblen por su anttesis cnica y anticorporativa

pues crea que el investigador deba luchar por un punto de observacin

objetivo.

El pensamiento de Commons constituy un antecedente muy importante en

toda una disciplina que de all se desprende para el estudio econmico de la ley,

de los estudios comparativos de sistemas de ley y de los derechos de propiedad

all definidos. Commons plante que la escasez econmica conduca al

racionamiento y a la puja entre diversos intereses por capturar los recursos

disponibles. La presencia del Estado y de unas reglas de negociacin entre tales


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intereses tornara en pacfica un enfrentamiento entre intereses que de otra

manera llevara a la violencia privada. (Rutherford, 101) De aqu tambin se

inspirara el trabajo de Mancur Olson y otros sobre la eleccin pblica, la captura

de rentas por parte de los agentes econmicos y de las coaliciones distributivas.Otra vertiente atacara los problemas de teora de la agencia o conduccin y de

los costos de transaccin, asociados con los trabajos de Coase y Williamson.

Otra rama an aplicara la teora de juegos a problemas de modelacin de ciertas

situaciones institucionales o la evolucin de las instituciones mismas. Dentro de

los precursores caben tambin los trabajos de Hayek y Schumpeter en trminos

evolutivos o de la mano invisible.

c. Wesley Mitchell

Wesley Mitchell escribi sobre los ciclos de los negocios en 1910 para concluir

que el capitalismo funcionaba defectuosamente, pues sistemticamente generaba

perodos de recesin o depresin econmica (Mitchell, 1941). Elabor un

completo anlisis de los factores que precedan un quiebre en las tendencias de la

economa, entre ellos los precios de los bienes finales de la industria y de susinsumos, el crdito, los inventarios, las ventas al por mayor y por menor, la

inversin y la depreciacin de los equipos. Mitchell encuentra una multitud de

explicaciones que tienen que ver con la complejidad misma del problema: trata

entonces de compilar datos y probar cada una de las teoras propuestas, rechaza

el recurso a la simplificacin terica que se presta a la modelacin elegante lo que

resultara en una relacin problemtica con el mundo que es muy difcil de

comprobar y an el resultado no debe considerarse definitivo si se puede probar

alguna teora porque otras teoras tambin podran probarse recurriendo a otro

juego de datos y tambin argumenta que la conducta de los agentes econmicos

es ms compleja de lo que aparece, por ejemplo, no puede suponerse que la


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maximizacin de las utilidades sea el motivo fundamental del comportamiento

empresarial. (Rutherford, 12)

Mitchell mostr en su trabajo todos los factores que influan el ciclo y se rehusa utilizar un modelo matemtico en especial que simplificara el problema, aunque

en ciertos momentos utilizara la formalizacin simplificadora. Frente a los

mtodos de formalizar primero y buscar algn pie de evidencia emprica despus,

Mitchell argument que haba la tendencia de disear modelos matemticamente

consistentes pero que los autores se sentan exonerados de comprobar

empricamente la teora. La exigencia de simplicidad terica poda resultar en

supuestos reductores que hacan problemtica la relacin de la teora con la

realidad, hacindola imposible de verificar. Era tambin frecuente sustraer la

evidencia que contradijera la teora y aportar los datos que parecan confirmarla.

Finalmente, Mitchell afirmaba que los agentes se conducan por motivos

complejos que no podan ser reducidos a condicionantes nicos, como por

ejemplo la maximizacin de las ganancias. Mitchell insisti en que no se deba

teorizar sobre la conducta de los empresarios en tanto no se estuvieracomprobando sistemticamente sus actuaciones y motivaciones. As, la

maximizacin de utilidades poda estar sometida a otros objetivos estratgicos,

como una bsqueda de ampliar la participacin en el mercado, defender la

participacin alcanzada, obtener economas de escala u otras motivaciones.

Para Mitchell el mtodo cientfico consista en el paciente proceso de

observacin y comprobacin siempre crtica de las relaciones entre las hiptesis

de trabajo y los procesos observados, contrastado con el mtodo de la ortodoxia

econmica consistente en intentar pensar un esquema deductivo, formalizarlo

matemticamente para despus verificarlo (Rutherford, 12). El proceso implicaba


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varios niveles de definiciones, medidas, hiptesis empricas de bajo nivel, as

tambin como hiptesis explicativas sobre las relaciones conductuales o causales,

buscando un procedimiento exhaustivo de comprobacin de las hiptesis de

nivel diferente.

Por lo dems, la teora econmica deba contribuir a disear reformas adecuadas:

Los hombres como sujetos estn influidos por conceptos e ideales pecuniarios,

pero pueden juzgar el funcionamiento de la economa monetaria por medio de

aspiraciones ms profundas y vitales. Para clarificar tales ideales, para mostrar de

que manera la bsqueda de ganancias los trasgreden y para disear mtodos

factibles de remediar estos resultados inconvenientes, es en gran medida una

meta de la reforma social. (Mitchell, 191) Para los neo-institucionalistas, las

reformas tendran que ver con reducir los obstculos a la acumulacin de capital

de largo plazo, reducir los costos de transaccin y profundizar el desarrollo de

las instituciones que hacen funcionar en forma pacfica y armnica la democracia

liberal.

Se podra afirmar en trminos generales que la economa neo-institucional, a

diferencia de sus predecesores (Veblen, Commons y Mitchell), tiende a

formalizar, en especial con relacin a sus vertientes de teora de juegos y

neoclsicas, prevaleciendo una actitud favorable a las caractersticas de eficiencia

de los mercados o de las instituciones que surgen espontneamente. Se trata de

una visin individualista, evolucionista en algunos casos, que tiende a ser poco

favorable a la intervencin del Estado en la economa o al menos a defender

unas acciones reguladoras estatales que profundicen los mercados, el desarrollo

tecnolgico y apoyen la acumulacin de capital, sin dejar de proveer al sistema de


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legitimidad. La aceptacin social se logra por medio de la extensin de la

propiedad privada a toda la poblacin, el hacer una realidad la igualdad frente a

la ley, el desarrollar sistemas tributarios que respondan a una representacin

democrtica y que excluyan el impuesto inflacionario.

NORTH REPIENSA LA ECONOMA CLSICA.

North y Marx

Douglas C. North fue un marxista radical de los aos cuarenta que era frecuente

en la Universidad de California en Berkeley donde curs su doctorado. Se podra

decir que mantiene el inters por las relaciones sociales de produccin que

incluyen los derechos de propiedad y que ha desarrollado toda una

microeconoma a partir de ellas. Se trata de elaborar sobre el funcionamiento de

las relaciones sociales, a partir de los derechos de propiedad y su distribucin en

la sociedad, de las instituciones (superestructura) que reciben tambin un

tratamiento mucho ms minucioso que en Marx, y que entran a ser definidas

como sistemas de incentivos que guan el comportamiento de los agenteseconmicos. Ciertamente va a existir una tensin y conflicto entre instituciones

que se oponen al progreso de la acumulacin de capital y los agentes que

dependen de ella, en forma parecida a como lo plantea Marx. Pero, en general,

no habr ninguna finalidad de la historia hacia el comunismo y el reino del

trabajador, como en Marx, ni habr ninguna preferencia por el proletariado, ni se

considerar a ste como un agente histrico importante.

En los escritos de North los trabajadores se comportarn como cualquier grupo

social y tratarn de organizarse y capturar a su favor el excedente que est siendo

generado en la produccin de bienes y servicios. De hecho, el avance de la


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economa es hacia un mayor desarrollo de los servicios que requieren una mano

de obra cada vez ms educada y de la economa de transacciones que tiene que

ver con la creciente sofisticacin de una economa, pero que tambin puede

implicar un mayor nivel de conflicto, expresado por ejemplo en recurrir conmayor frecuencia a demandas judiciales que implicarn un mayor costo social

por el mayor nmero de jueces y de litigantes empleados.

Para North,

Marx intent integrar el cambio tecnolgico con el cambio institucional.

La temprana elaboracin de Marx de las fuerzas productivas por las

cuales entenda el estado de la tecnologa y las relaciones sociales de

produccin, que implicaban aspectos de la organizacin humana y

particularmente de los derechos de propiedad, fue un esfuerzo pionero

para integrar los lmites e impedimentos sobre la tecnologa con aquellos

de la organizacin humana.

Pero la historia en Marx tena un final feliz aunque las fuerzas malvadas

a lo largo del camino continan aportando a los escritores marxistas

muchos villanos en tanto que el anlisis institucional aqu provisto no

garantiza ningn final feliz. (North, 1990, 132)

North, le adscribe al modelo de Marx lo siguiente:

El cambio tecnolgico genera tcnicas de produccin cuyo potencial no

puede ser alcanzado por la organizacin econmica existente. El resultado

impulsa a la nueva clase a derribar el sistema existente y a desarrollar un


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nuevo conjunto de derechos de propiedad que le permitir a esta clase

alcanzar el potencial de las nuevas tcnicas. (North, 1981, 60-61)

Segn North, Marx consider el cambio tecnolgico como gestor del cambiohistrico, en particular el que se generaba en el paso de la artesana a la

manufactura industrial que culmin en las revoluciones democrticas de

Inglatera y Francia, su clebre contradiccin entre las relaciones sociales y las

fuerzas productivas encubadas y surgiendo en el seno de la vieja sociedad

minimizando el cambio de poblacin como una variable fundamental. De hecho,

Marx fue crtico de la teora del desequilibrio poblacional de Malthus pues pens

que la reproduccin estaba culturalmente determinada y se adaptada a la

disponibilidad de recursos. Sin embargo, North seala la importancia que tuvo

para el desarrollo econmico de los Estados Unidos el cambio demogrfico en

los patrones de expansin territorial, colonizacin y en el propio desarrollo de la

productividad, fomentada en especial por la escasez de mano de obra. En este

entorno se dio un crculo virtuoso surgido de la combinacin de tierra casi

ilimitada, mano de obra escasa e independiente, migracin masiva desde Europay salarios muy altos. (North, 1966)

De otro lado, un problema fundamental que el marxismo pasa por alto es el del

oportunista, el gorrn o el pasajero que no compra boleto (free rider).

Cualquier ideologa debe superar este problema para hacer que la poblacin

acte en contra del clculo simple, hedonista e individual de costos y beneficios.

Deber tener en cuenta factores ideolgicos y de reputacin que restringen el

comportamiento de los agentes, ya sea mediante una represin internalizada o

por lo que los otros agentes van a pensar y cmo lo van a tratar si trasgrede las

normas de dar y tomar. Se necesitaba un ambiente de fanatismo ideolgico para


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que los trabajadores se comportaran en forma altruista y abnegada, lo cual pudo

existir en Rusia hasta el fin de la segunda guerra mundial que se convirti en una

gesta patritica. El rgimen aseguraba el comportamiento adecuado mediante el

uso extenso del terror. Ms adelante, en la medida en que se liberalizaba elsistema poltico, el obrero sovitico pas a tener la menor productividad del

mundo industrializado bajo el manto de un estado de los trabajadores. La

corrupcin, el ausentismo, el alcoholismo hasta en el lugar de trabajo, los robos a

los materiales de las empresas, la evasin de la autoridad de los superiores, el

trueque entre administradores de empresas condujeron todos al colapso

econmico del sistema sovitico.

Los mismos problemas se presentan en los pases capitalistas entre los

trabajadores representados por un sindicato fuerte, los sindicatos del sector

pblico que no enfrentan a una patronal centrada en su mximo rendimiento y

todos los empleados de las burocracias pblicas que se las ingenian para auto

justificarse y crecer la contratacin, incorporando a sus allegados polticos o

familiares. Las diferentes tendencias marxistas, iluminadas por el papelprotagnico de la clase obrera como portadora de un sistema social superior,

pasa por alto estos elementos, como las numerosas y costosas prebendas que

puede ganar un sindicato si est enfrentado a una administracin pblica

politizada y dbil. Todo esto es muy evidente para los socilogos y politlogos

que observan desapasionadamente la esfera laboral. La clase obrera no tiene

capacidad para liderar ningn proceso poltico que, como siempre, ser liderado

por intelectuales primero y por polticos profesionales despus; la clase

trabajadora puede dividirse segn regin, industria, profesin, lugar en la escala

salarial, raza, etc. y no tiene por qu radicalizarse, adquirir conciencia, unificarse y

liderar cualquier proceso. Tender incluso a gangsterizarse en determinadas


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actividades que son sujetas a presiones criminales, como los puertos y el

transporte pesado.

La economa neo-institucional est desprovista, para North, de una teleologapues concibe la historia como una dinmica entre cambios de precios relativos,

cambio tcnico y organizacin institucional que puede conducir a las sociedades

a resultados tanto exitosos como de estancamiento o involucin. La clave est en

que el sistema de incentivos (que es una de sus definiciones de una institucin)

que guan las organizaciones polticas y legales conduzca hacia la cooperacin y

al aumento de la riqueza y no hacia la disputa y la redistribucin de la riqueza

existente. En el feudalismo era difcil el crecimiento econmico porque el

excedente era desperdiciado por la aristocracia y la monarqua impona unos

enormes tributos al comercio, al sistema financiero y al incipiente sistema de

fbrica que despus despilfarraba en forma inflacionaria. Se podrn deducir

entonces elementos normativos de los estudios histricos de casos de xito

econmico y poltico (Holanda, Inglaterra, Estados Unidos) como de fracaso

(Espaa y su rea de colonizacin americana). Ellos tienen que ver con laseguridad de los derechos de propiedad, por lo tanto con un sistema legal

eficiente y justo, las reglas claras, sostenibles y estables de la tributacin y el gasto

pblico, y la especializacin y el aumento de la productividad. Son estos factores

los que permiten el desarrollo de la riqueza de las naciones, tal como lo precisara

en su momento Adam Smith.

North y Smith

North tambin vuelve a Smith, aduciendo que la economa contempornea ha

insistido en una definicin basada en la asignacin de escasos recursos y en la

competencia, con una serie de caractersticas armnicas que surgen de sus


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supuestos acerca del proceso de cambio desprovisto de fricciones, en el cual los

derechos de propiedad estn perfectamente especificados, no hay accin

colectiva ni lucha por el excedente, no existen costos de transar y la informacin

es as mismo gratuita. Smith, segn North, entenda mucho mejor la naturalezade la coordinacin y la cooperacin, que falta en los supuestos neoclsicos.

Smith se preocup no slo por las formas de cooperacin que produjeron

resultados de colisin y de monopolio sino tambin aquellas formas de

cooperacin que permitieron capturar las ganancias del intercambio para amplios

sectores de la poblacin.(North, 1981, 11)

El proceso de acrecentamiento de la riqueza surge del intercambio que propicia

la especializacin del trabajo, que conduce a su vez al aumento del comercio que

incita a una mayor especializacin, que aumenta la productividad, que reduce los

costos y vuelve a incrementar el mercado hacia otra ronda de aumento de la

productividad, entrando as en un crculo virtuoso de crecimiento econmico.

Esta es la idea clsica que est detrs de la moderna desregulacin de industrias

como la aviacin y la prestacin de los servicios pblicos. Se propicia unaumento de la competencia que reduce precios, antes fijados altos por el

gobierno y las grandes empresas que controlaban el mercado. La restriccin a la

entrada de nuevos participantes en el mercado mantena la oferta racionada. La

apertura de la rama regulada conduce a un aumento de su ocupacin y

producto, la obliga a elevar la productividad y reducir los costos para mantenerse

en la competencia exacerbada, obligando tambin a confrontaciones sindicales.

Los precios antes regulados acomodaban ganancias y salarios altos que ahora

deben ser replanteados por el incremento de la competencia.


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En trminos metodolgicos, Smith tambin readquiere prestancia pues se sigue

su anlisis de casos histricos que ilustran profusamente suR iqueza de las naciones,

y de los que deriva ciertos principios tericos generales, como aqul de que el

tamao del mercado es el lmite de la divisin del trabajo. Aunque Smithescribi sobre las barreras al desarrollo capitalista que imponan las monarquas,

la Iglesia Catlica y los gremios artesanales con los impuestos arbitrarios de los

dos primeros y las trabas a la movilidad del trabajo para los terceros, North

destaca tambin las barreras al libre desarrollo del capital que surge del propio

Capitalismo de Estado y en particular cuando los gobiernos ahogan la

acumulacin de capital con expropiaciones forzosas, prstamos obligatorios y

regulaciones generadas por burocracias que pretenden favorecer a ciertos grupos

por medio de la proteccin o los impuestos discriminatorios en detrimento de la

presencia de ms participante s en la libre acumulacin de capital.

Los neoinstitucionalistas reviven la idea de que los procesos espontneos tienden

a producir un resultado social no intencionado beneficioso para el pblico.

En Smith se trata de la mano invisible que acta de tal modo que interesesindividuales egostas conducen a beneficios sociales no buscados. (Rutherford,

83) Segn Smith, el individuo es conducido por una mano invisible para

promocionar un fin que no era su intencin. Estos aspectos son recogidos en

particular por la escuela austriaca con Friedrich Von Hayek a la cabeza, quien

desarrollar un laseferismo extremo, en donde siempre es preferible la ausencia

de toda intervencin estatal. Sin embargo, este no es el caso con los de la

Economa neo-institucional pues contemplan el desarrollo de la intervencin del

Estado para obtener buenas y claras reglas de juego para el comportamiento

social. Se afirma incluso que:


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Sin el Estado y sus instituciones y la estructura de apoyo de los derechos de

propiedad, los altos costos de transaccin paralizarn los sistemas complejos

de produccin y las inversiones de largo plazo para el desarrollo de las

relaciones de cambio no se harn. (Eggertsson, 317)

Algunas de las instituciones anglosajonas, como el sistema de la ley del comn,

en que jueces elegidos por el pueblo dictaminan y los que siguen se basan en los

precedentes para fallar, son defendidas como productos espontneos sociales

que funcionan muy bien sin la necesidad de una ingeniera estatal. La ley protege

los contratos sin especificar muchas condiciones pues considera a las partes

iguales y como legal todo lo que acuerden voluntariamente. Las circunstancias

cambiantes de la sociedad hacen necesario, sin embargo, que el legislativo

produzca leyes para enfrentar nuevas situaciones de derechos de propiedad o de

ampliacin o contraccin de ciertos mbitos de soberana estatal creadas por

cambios tecnolgicos. Pero en general los procesos de mano invisible no son tan

importantes en sociedades grandes donde las reglas para la cooperacin social no

surgirn espontneamente del propio inters individual o ste no podr ajustarsea nuevas condiciones y por lo tanto deben ser desarrolladas por las instituciones

polticas.

LOS COSTOS DE TRANSACCIN

La definicin de los costos de transaccin viene originalmente del trabajo de

Ronald Coase con algunos antecedentes en los investigadores de los costos de

informacin, como Stigler y ms recientemente Stiglitz.1 Ellos sugieren que los

1Ronald Coase, La naturaleza de la firma y El problema del costo social; George Stigler, The Economics

of Information en Journal of Political Economy, 1969, junio .Joseph Stiglitz, Information and Economic

Efficiency, National Bureau of Economic Research, Working Paper Series No. 4533, 1993


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costos de transaccin tienen implicaciones muy importantes en la asignacin de

recursos y en la estructura de la organizacin econmica. Segn Matthews, la

idea fundamental de los costes de transaccin es que son los costes derivados de

la suscripcin exante de un contrato y de su control y cumplimiento ex post(Eggertsson, 25) Como estos son elementos muy obtusos y difciles de modelar,

la teora neoclsica escogi abstraerlos con sus supuestos de perfecta

informacin cuyo costo es slo parte de los costos de transaccin y de que

transar en general es gratuito. Coase dice que en la teora neoclsica las empresas

son una curva de costos, una curva de demanda y una combinacin de insumos

ptimos. El intercambio tiene lugar sin que se especifique el marco

institucional. Tenemos as consumidores sin humanidad, empresas sin

organizacin y hasta intercambio sin mercados. (Coase, 1994, 11)

Segn North, los costos de transar son los recursos necesarios para medir tanto

los atributos fsicos como legales de los bienes que se estn cambiando, los

costos de vigilar, patrullar y hacer cumplir los acuerdos y la incertidumbre que

refleja el grado de imperfeccin en la medicin y cumplimiento de los trminosde intercambio (North, 1990, 33). Para Dahlman el concepto incluye costos de

bsqueda e informacin, costos de arreglos y decisiones, costos de accin de

vigilancia y polica. (Coase, 1994, 13)

Eggertsson descompone los costos de transaccin as:

1. La bsqueda de informacin sobre la distribucin del precio y la calidad en

todos los mercados de producto, mano de obra y de la bsqueda de

compradores y vendedores potenciales, as como de la informacin relevante

sobre su comportamiento y circunstancias.


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2. La negociacin necesaria para descubrir la situacin real cuando los precios

son endgenos.

3. La forma de los contratos que pueden ser muy extensa contemplando

operaciones complejas que pueden tomar direcciones distintas que se tratande evaluar e introducir, en trminos de calidad de los bienes, trminos de

entrega, sanciones por incumplimientos, reparaciones, etc.

4. El control de las partes contratantes para que se respeten los trminos del

contrato.

5. El cumplimiento de un contrato y los perjuicios derivados de su

incumplimiento y como sern enfrentados por los contratantes.

6. La proteccin de los derechos de propiedad contra el abuso de terceros.

(Eggertsson, 26)

Todo lo anterior es bien conocido por los que deben lidiar con empresas

privadas o pblicas por todos los asesores y abogados que se requieren para

conocer y contratar un negocio cualquiera, y es por esto tambin que se puede

afirmar que los administradores se encuentran mejor representados en un mundoideado por los economistas neoinstitucionales que en uno diseado por los

economistas neoclsicos. (Menard, 19) En particular, en un mundo neoclsico

no existen los litigantes, los asesores de mercado, los jueces ni los policas. Los

negociantes no enfrentan riesgos de robo y estafa ni los empresarios trabajadores

indolentes. Cada factor recibe simplemente su productividad marginal. Es obvio

que esta ganancia en concrecin le quita facilidad a los neoinstitucionales para

abstraer y modelar. Lo anterior no implica, sin embargo, que algunas de estas

situaciones complejas no se presten a alguna modelacin por medio de la teora

de juegos u otros instrumentos convencionales de la economa neoclsica (Cfr.

Williamson).


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En trminos histricos el Estado ha reducido los costos de transaccin

imponiendo la seguridad en un territorio, ha demarcado y garantizado los

derechos de la propiedad, los puede defender mediante el sistema de justicia y la

fuerza pblica, ha adoptado un sistema nico de pesas, medidas y de calidad y haestablecido una moneda estable (que de no serlo puede aumentar

desmedidamente los costos de transaccin). El dinero en particular ha sido

diseado para reducir los costos de transaccin y, a pesar de que llevarlo en la

persona implica un mayor riesgo y requiere de mayor tiempo para contarlo, tiene

costo cero comparado con el de cheques, tarjetas dbito, crdito, letras de

cambio, etc. Puede por ejemplo variar el precio de un artculo adquirido y surgir

una renta para el que lo adquiri antes del alza de precios y una prdida para el

que sigui; un prstamo contraido en una inflacin baja se termina de pagar con

una inflacin alta, licuando parte de la deuda en detrimento del acreedor y as

con cientos de miles de contratos que no previeron que se iba a dar un

importante cambio en los precios de los objetos transados.

Como lo expresa Thrinn Eggerstsson para destacar la importancia de losmercados monetarios, cuando un bien se utiliza como dinero, los costes de

transaccin que se derivan de ello tienden a ser bajos si las caractersticas fsicas

de dicho bien pueden medirse fcilmente y si existen para ese bien varios

mercados de reventa con precios... estables y con varianza pequea.

(Eggertsson, 230)

La llanura de los mercados monetarios de corto y de largo plazo significa que los

de reventa del dinero son insuficientes y eso hace que los costos de transaccin

tiendan a ser altos, ms an cuando la inflacin alcanza niveles perturbadores y

persistentes, complicando el clculo de los precios de reventa. El resultado es


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que muchos recursos monetarios sobrantes en el corto plazo no son utilizados,

puesto que su precio a futuro no puede ser calculado, a pesar de que puedan

haber agentes que los requieran. Se frusta de esta manera un intercambio

productivo para todas las partes.

Coase plante que la empresa se inventaba para evadir costos de transaccin

pues todas las operaciones e intercambios que se llevaban a cabo se

contabilizaban pero no se contrataban. Para explicar por qu existen empresas y

las actividades que realizan escribe Coase - tuve que introducir el concepto que

denomin el coste por utilizar el mecanismo de precios, el coste por llevar a

cabo transacciones por medio del intercambio en el libre mercado o

simplemente costos de comercializacin. Alternativamente los procesos se

podran llevar a cabo por fuera de la empresa, en la forma completamente

descentralizada a travs de contratos con individuos. Pero cuesta dinero acceder

a estas transacciones... se utilizar la empresa cuando la suma de sus costos sea

menor que asumirlos en forma descentralizada (Coase, p.13) Ahora las

empresas se plantean qu cosas se deben hacer internamente y qu otrascontratar afuera, lo que es importante cuando hay un contrato sindical que

multiplica las remuneraciones a los que trabajan dentro y es negocio sacar un

buen nmero de tareas de la empresa (vigilancia que si se sindicaliza no

controlar adems a los compaeros trabajadores, aseo y otras tareas que se

pueden subcontratar a menor costo y mayor eficiencia).

En relacin con los costos sociales, Coase plante el problema del oportunista

que utiliza un bien pero no ayuda a cubrir sus costos. El ejemplo famoso es el de

un faro que dirige a todos los barcos que pasan por el lugar pero que slo es

sufragado por los que entran al puerto ms cercano. O el de una firma


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contaminante que recibe un pago para que corte la contaminacin con lo cual

har el ejercicio de calcular si los costos de no contaminar se igualan al pago

recibido o por el contrario se ve obligada a pagar un impuesto que compense el

dao ejercido a terceros.

IMPLICACIONES PARA LA CIENCIA POLTICA.

El trabajo de Mancur Olson ha tenido un impacto notable sobre la economa y

las ciencias sociales debido al anlisis cuidadoso y sin prejuicios que hace de la

dinmica de los grupos de inters. Su libro The Logic of Collective Action

(1965) 2 es un pequeo tratado sobre la teora de los grupos y las organizaciones

en torno a los bienes pblicos, su conducta y efectividad, sus incentivos sociales

y conducta racional, el comportamiento de sindicatos y la base de su fuerza, las

organizaciones profesionales, campesinas, los grupos de inters no econmicos

y los grupos olvidados de consumidores que sufren en silencio la inflacin y la

mala calidad de los bienes que compran. Se ocupa tambin de la intervencin del

gobierno presionado por diferentes intereses para despus discutir las teorassobre el Estado, las clases y las teoras de los grupos de inters. Los grupos,

asociaciones, gremios o sindicatos que logran actuar en forma decisiva tienen

pequeas direcciones ejecutivas que pueden fcilmente bloquear la empresa en

que trabajan o el servicio que llevan a cabo por medio de piquetes, buscan que

sus seguidores escriban a las autoridades y tratan de que sus manifiestos sean

publicados por los peridicos. Estas pequeas direcciones se pronuncian pblica

y ruidosamente sobre todos los hechos que alteran sus intereses, logrando ser

escuchados por la opinin y por los cuerpos que las regulan. Frecuentemente

disfrazan su inters particular con el manto del inters pblico


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Olson tambin hace un anlisis cuidadoso para explicar por qu despus de la

segunda guerra mundial hubo un desarrollo muy rpido de los derrotados

Alemania, Italia y Japn mientras que los pases que triunfaron sufrieron deinvolucin econmica, en particular Inglaterra. La conclusin es que mientras en

los primeros se desvanecan los grupos de inters en cuyo beneficio operaba el

Estado de la preguerra y ste poda implementar polticas generales de rpido

desarrollo econmico, en Inglaterra los grupos de inters sindicales y de las

industrias estatales, y los negocios favorecidos por stas mantenan slidas

coaliciones forzando la adopcin de polticas que los favorecan ms a ellos que a

toda la nacin. Olson hace una lista de las implicaciones de su estudio de las que

har una listado parcial considerando las principales:

1. Los pases no pueden lograr una organizacin simtrica de todos los grupos

con inters comn y por lo tanto no pueden obtener resultados ptimos a

travs de la negociacin colectiva.

2. Las sociedades estables con fronteras intactas tienden a acumular, a travs del

tiempo, ms coaliciones y organizaciones para la accin colectiva que tiendena paralizar la accin del Estado.

3. Los miembros de los grupos pequeos (carteles, grupos financiero

industriales, gremios y sindicatos) tienen un poder organizativo

desproporcionado para la accin colectiva.

4. Las organizaciones de intereses especiales y las colusiones reducen la

eficiencia y el ingreso agregado en las sociedades en que operan y hacen ms

conflictiva la vida poltica (precios y tarifas son ms elevados y los servicios

ms restrictivos en actividades monopolizadas privada o pblicamente; en

ste ltimo caso el racionamiento es intencional).

2

El libro tiene traduccin, La lgica de la accin colectiva en bienes pblicos, Noriega Editores, Mxico,


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5. Las organizaciones latitudinarias (abarcadoras) tienen algunos incentivos para

hacer las sociedades en que operan ms prosperas porque representan un

nmero de intereses proporcionales a la poblacin.

6. Las coaliciones distributivas (sindicatos de las empresas y servicios pblicos,sindicatos de monopolios industriales y de servicios) reducen la capacidad de

las sociedades para adaptar nuevas tecnologas y para reasignar recursos en

respuesta a condiciones cambiantes; por lo tanto, reducen la tasa de

crecimiento econmico.

7. La acumulacin de coaliciones distributivas incrementa la complejidad de la

regulacin, el papel que juega el gobierno y la complejidad de los acuerdos y

de los cambios en la direccin de la evolucin social. (Olson, 1982)

Otro investigador que ha sido importante e n el desarrollo de nuevas direcciones

de la economa neo-institucional pero en direccin de la ciencia poltica es Barry

Weinsgat quien ha desarrollado sus anlisis en lnea con la teora de la eleccin

racional y en frecuente colaboracin con North. Para Weinsgat,

Existen cuatro caractersticas que definen los enfoques de eleccin racional

hacia las instituciones.

Primero, el supuesto de eleccin racional provee una metodologa explcita y

sistemtica para estudiar los efectos de las instituciones. Las ltimas son

modeladas como limitantes de la accin ... de los actores y sus alternativas

disponibles frente a la estructura de la informacin disponible.

Segundo, la metodologa es explcitamente comparativa y ofrece

predicciones de dos tipos: los modelos frecuentemente predicen

1992.


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diferentes conductas y resultados; se obtienen as resultados de esttica

comparada de cmo la conducta y los resultados cambiarn en la

medida en que las condiciones subyacentes tambin cambien porque el

anlisis se apoya en el anlisis de equilibrio. Combinando ambas, estaspredicciones no slo permiten pruebas empricas sino que aportan las

bases para un enfoque nuevo y sistemtico de la poltica comparada. Los

dos tipos de predicciones arrojan comparaciones de la conducta y

resultados bajo las instituciones dentro de un mismo pas (por ejemplo

dos agencias de regulacin o dos ministerios) y de los efectos de

instituciones similares en varios pases.

Tercero, el estudio de instituciones endgenas arroja una teora especial

acerca de su estabilidad, forma y capacidad de sobrevivir. Comparado

con otros enfoques que asumen a las instituciones como dadas, este

permite a los acadmicos estudiar cmo los actores intentan influir las

propias instituciones como condiciones de cambio.

Cuarto, el enfoque aporta los micro fundamentos de fenmenos macro

polticos como revoluciones o elecciones claves... Aunque lasaplicaciones de la teora de la eleccin racional a estas cuestiones son

relativamente nuevas, su enfoque genera vnculos con la micro

conducta, contribuyendo potencialmente una nueva metodologa para la

comparacin entre casos. Los modelos explcitos de cambio poltico

discontinuo aportan un nuevo y vivo conjunto de aplicaciones de la

teora de la eleccin racional. (Weisngat, 1996)

De hecho, Weinsgat est proponiendo una idea de eleccin racional,

limitada por la informacin provista por las instituciones que ofrecen las

alternativas disponibles a los actores. Con respecto a lo anterior, North dir


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que la teora de la eleccin racional tiene problemas similares a los que tiene

la teora neoclsica: que abstrae demasiado y llega a conclusiones errneas,

por lo cual involucrarle los costos de transaccin la aproxima mejor a la

realidad.

Los modelos de eleccin racional en poltica han aplicado los supuestos

bsicos de la economa neoclsica a la poltica. Estos supuestos incluyen

la racionalidad instrumental y la nocin de mercados eficientes, en

forma implcita frecuentemente. Yo creo que la aceptacin acrtica de

ambos supuestos ha conducido la teora poltica por un camino

equivocado. Una teora de costos de transaccin en la poltica es

construida bajo los supuestos de que la informacin es costosa, modelos

subjetivos de parte de los agentes que explican su ambiente y del

imperfecto cumplimento de los contratos. La eleccin que surge del

empleo de estos modelos resulta en altos costos de transaccin poltica

que hacen muy imperfectos los mercados polticos. Yo mantengo que

modificando el modelo comn de la eleccin racional por medio de laincorporacin dentro de l de la teora de los costos de transaccin

puede incrementar sustancialmente el poder explicativo del modelo y

tener un mejor entendimiento de los mercados polticos que

observamos. (North, 1999)

En definitiva y como se puede apreciar, la economa neoinstitucional tiende

a encompasar varias disciplinas afines como la historia, la ciencia poltica, el

derecho, la ciencia cognoscitiva y tiene una perspectiva ms amplia que las

especializaciones crecientes y su creciente habilidad para formalizar

matemticamente que ha experimentado la economa. Quizs se podra


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afirmar que la ley propuesta por Adam Smith de que la especializacin

siempre conduce a una mayor productividad por el conocimiento y

observacin de menos elementos llega hasta cierto lmite, sobrepasado el

cual genera diseconomas de escala y rendimientos decrecientes,especialmente si considera que sus abstracciones le estn restringiendo

nuevos hallazgos posibles, requiriendo entonces de nuevas formas

intermedias de especializacin que combinen varias disciplinas. De esto se

trata la economa neo-institucional.

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CAPÍTULO 1. INSTITUCIONALISMO VIEJO Y NUEVO