Daily Info

www.megaonlinetrading.com

27 January 2016

1

GLOBAL MARKET Market Close +/- Change

IHSG 4,510.47 4.68 0.10% Nikkei 16,708.90 -402.01 -2.35%

Hangseng 18,860.80 -479.34 -2.48%

FTSE 100 5,911.46 34.46 0.59%

Dow Jones 16,167.23 282.01 1.78% Nasdaq 4,567.67 49.18 1.09%

Xetra Dax 9,822.75 86.60 0.89%

S & P 500 1,903.63 26.55 1.41% KEY DATA

Description Last Oil Price USD/barel (Brent) 31.80 1.30 4.3% Gold Price USD/Ounce 1,119.9 11.96 1.1% Nickel-LME (USD/ton) 8,636 116.5 1.4% Tin-LME (USD/ton) 14,232 490.0 3.6% CPO Malaysia (RM/ton) 2,387 5.00 0.2% Coal EUR (USD/ton) 44.8 -0.15 -0.3% Coal NWC (USD/ton) 50.6 0.55 1.1% Exchange Rate (IDR/USD) 13,886 23.00 0.2%

+/- Change

DUAL LISTING Stocks Curr Close [+/-] % Chg IDR

Telkom(TLK) NY 47.24 1.18 2.50 3,280 SHAREHOLDERS MEETING

Stocks Date Agenda CASH/STOCK DIVIDEND

Stocks Events IDR/Ratio Cum

STOCK SPLIT/REVERSE STOCK Stocks Ratio O : N Trading Date

RIGHT ISSUE

Stocks Ratio O : N IDR Cum

JSX DATA Volume (Million Share) 2,811 Support Resistance Value (IDR Billion) 3,998 4,475 4,530

Market Cap. (IDR Trillion) 4,798 4,445 4,550

Total Freq (x) 204,512 4,420 4,570

Foreign Net (IDR Billion) (302.2)

IPO CORNER

IDR (Offer)

Shares Offer

Listing

Market Review & Outlook

IHSG Menguat Tipis IHSG Fluktuatif, Menguat Terbatas (Range :

4,475—4,530).

Today’s Info

SIPD Targetkan Pertumbuhan Laba Rp 100 Miliar

KAEF Bentuk Usaha Patungan Bahan Baku Obat

TPIA dan Michelin Garap Pabrik Karet Sintetis MASA Ekspansi ke Amerika BBNI Akan Lepas 20% Saham BNI Syariah OKAS Ajukan Restrukturisasi Utang

Kode Rekom. Take Profit/

Bottom Fishing Stop Loss/Buy

Back

BBCA B o W 13,300 12,800

BSDE Spec. Buy 1,745 1,640

KLBF B o W 1,415 1,325

WTON S o S 940 1,020

WIKA B o W 2,845 2,740

Trading Ideas

See our Trading Ideas pages, for further details

Reksadana NAV/Unit Return

30D (%) Return 1Y(%)

Medali Dua 1,577.08 1.6 4.02 Medali Syariah 1,616.38 0.79 2.39

MA Mantap 1,245.14 1.59 4.5 MD Asset Mantap Plus 1,237.83 1.92 5.77 MD ORI Dua 1,511.31 2.49 -5.15 MD Pendapatan Tetap 885.53 2.83 -3.73 MD Rido Tiga 1,924.00 -2.27 1.5 ORI 1,649.99 1.71 -2.25 MA Greater Infrastructure 1,132.21 0.19 -17.1 MA Maxima 825.83 -0.04 -17.33 MD Capital Growth 898.70 2.6 -13.89 MA Madania Syariah 913.15 -0.97 -14.44 MA Mixed 1,029.40 0.79 -2.14 MA Strategic TR 905.54 -1.13 -14.58 MD Balance 884.92 1.9 -13.68 MD Kombinasi 731.11 -1.16 -25.47 MA Multicash 1,223.90 0.76 7.39 MD Kas 1,284.46 0.6 7.77

Harga Penutupan 26 Januari 2016

4,000

4,200

4,400

4,600

4,800

5,000

5,200

5,400

5,600

26-Jan-15 26-Mar-15 26-May-15 26-Jul-15 26-Sep-15 26-Nov-15 26-Jan-16

IHSG Jan 2015 - Jan 2016

Daily Info

www.megaonlinetrading.com

27 January 2016

2

Market Review & Outlook

IHSG Menguat Tipis Pada perdagangan Rabu (1/27) IHSG ditutup menguat (+0.104%) ke level 4,510.468 dengan Net sell Asing sebesar Rp302.2 miliar. Meskipun ditutup pada zona hijau, hanya dua sektor yang menguat yaitu sektor consumer goods (+2.23%) dan manufaktur (1.27%). Sementara itu, sektor pertambangan (-2.07%) dan keuan-gan (-0.82%) mengalami pelemahan terbesar. Saham-saham yang menjadi market leader adalah HMSP, UNVR, dan ICBP. Sementara itu, yang menjadi market laggard adalah BBRI, BBCA, dan PGAS. Bank Dunia telah menurunkan proyeksi untuk harga minyak mentah dunia ke level $14 hingga 37 per barrel di tahun 2016, di dorong oleh peningkatan supply dan pelemahan prospek demand dari emerging market, pembukaan ekspor minyak oleh Iran, dan produksi minyak di AS. Bursa Amerika ditutup menguat di hari selasa dengan DJIA (+1.78%), S&P500 (+1.41%), dan NASDAQ (+1.09%) didorong oleh kenaikan harga minyak, beberapa rilis kinerja keuangan yang melebihi ekspektasi. Pasar juga akan menantikan kepu-tusan The Fed Meeting, yang diperkirakan akan tetap mempertahankan tingkat suku bunganya. Data ekonomi penting Amerika yang akan dirilis minggu ini adalah Durable Goods, pending home sales, natural gas inventories, PDB riil Q4, dan rilis kinerja keuangan emiten. Dari Bursa asia, Bursa China dengan Shanghai Compsite Index (-6.42%) turun ke level terendah selama 13 bulan, Hang Seng (-2.48%) dan Nikkei (-2.35%). IHSG Fluktuatif, Menguat Terbatas (Range : 4,475—4,530). Sempat dibuka me-lemah di awal perdagangan kemarin, IHSG akhirnya mampu ditutup menguat tipis berada di level 4,510. Indeks berpeluang untuk kembali melanjutkan penguatannya menuju resistance level 4,530. Stochastic berada di wilayah netral dengan ke-cenderungan menguat, namun jika indeks berbalik melemah maka berpotensi men-guji support level 4,475. Hari ini diperkirakan indeks bergerak fluktuatif dengan kecnederungan menguat terbatas.

Daily Info

www.megaonlinetrading.com

27 January 2016

3

Today’s Info

SIPD Targetkan Pertumbuhan Laba Rp 100 Miliar PT Sierad Produce Tbk (SIPD) menargetkan pertumbuhan laba sebesar Rp

100 miliar tahun ini. Tahun 2015 lalu, diperkirakan SIPD merugi lebih dari Rp 100 miliar akibat banyak persoalan seperti harga, pasokan yang berlebih, dan nilai kurs.

Eko Putro Sandjojo, Direktur Utama SPID mengatakan bahwa pasar saat ini sangat baik. Ditambah dengan beroperasinya 4 commercial farm dari total 21 commercial farm yang akan dibangun. Hal ini akan membuat kinerja SIPD membaik pada tahun ini.

Commercial farm tersebut akan memberikan kontribusi pendapatan SIPD sebesar Rp 720 miliar per tahun. Menurut prediksinya, tahun ini SIPD akan mencatatkan pertumbuhan yang baik bila dibandingkan tahun lalu. (Sumber: Kontan.co.id)

KAEF Bentuk Usaha Patungan Bahan Baku Obat PT Kimia Farma Tbk (KAEF) berupaya mengurangi ongkos bahan baku den-

gan membentuk perusahaan yang membuat bahan baku obat. KAEF meng-gandeng PT Sungwun Pharmakopia Indonesia untuk membentuk perusa-haan patungan tersebut yang bernama PT Kimia Farma Sungwun Pharmaco-pia.

Modal dasar perusahaan itu sebesar Rp 110 miliar, dengan kepemilikan sa-ham KAEF sebesar 75% dan sisanya dimiliki Sungwun Pharmakopia. Nilai setoran modal yang dilakukan KAEF sebesar Rp 20,6 miliar.

Perusahaan patungan ini bergerak di bidang industri kimia, bahan baku obat active pharmaceutical ingredient dan high functional chemical. Perusahaan ini dibentuk untuk memberi jaminan ketersediaan bahan baku atas produk obat yang bakal diproduksi KAEF

Produk yang dihasilkan anak usaha barunya itu bakal memberikan efisiensi atas biaya bahan baku. Tahun ini KAEF menyiapkan belanja modal (capex) sebesar Rp 1 triliun. Dana itu akan digunakan untuk mendirikan pabrik ba-han baku obat dan suplemen kesehatan di Lippo Cikarang, Jawa Barat.

Selain itu, capex digunakan untuk pembangunan pabrik obat-obatan di Ban-jaran, Bandung, Jawa Barat dan pendirian pabrik garam farmasi tahap II di Batuwakon, Jombang, Jawa Timur serta pabrik diagnostic kita di Bali. (Sumber: Kontan.co.id)

TPIA dan Michelin Garap Pabrik Karet Sintetis PT Chandra Asri Petrochemical Tbk (TPIA) bersama Compagnie Financiere

Du Groupe Michelin siap memulai pembangunan fasilitas pabrik karet sin-tetis di Cilegon, Banten, pada kuartal I-2016. Pabrik yang memiliki nilai in-vestasi sebesar US$ 435 juta tersebut digarap oleh PT Synthetic Rubber In-donesia (SRI), perusahaan patungan (joint venture/JV) antara Chandra Asri dan Michelin.

Jika pembangunan sesuai jadwal, pabrik karet sintetis akan beroperasi pada awal 2018. Sesuai rencana, hasil dari pabrik karet sintentis ini akan dijual ke pasar domestik dan pasar luar negeri tempat Michelin beroperasi.

Dalam rencana pembangunan pabrik ini, TPIA telah mengajukan insentif keringanan pajak atau tax holiday selama lima tahun. Tax holiday ini diperkirakan bakal membantu perseroan selama pembangunan pabrik. Se-bab, pada periode tiga tahun pertama, biaya operasional yang dibutuhkan cukup besar. (Sumber: Kontan.co.id)

www.megaonlinetrading.co

Daily Info

www.megaonlinetrading.com

27 January 2016

4

Today’s Info

MASA Ekspansi ke Amerika PT Multistrada Arah Sarana Tbk (MASA) akan langsung menjual produk ban

ke Amerika Serikat (AS) dengan mendirikan kantor cabang di sana. MASA meyatakan langkah itu bisa memotong biaya 10-20% karena tidak lagi me-merlukan distributor.

MASA menargetkan penjualan ban ke AS sebesar 1,5 juta pieces. Amerika adalah penyumbang pendapatan terbesar kedua, yaitu 21%. Penjualan do-mestik masih menjadi penyumbang utama dengan porsi 26%. Perseroan juga mengekspor ke Timur Tengah, Asean, Eropa dan Australia.

Selain AS, perseroan juga sudah membuka cabang di Turki pada tahun lalu. MASA ke depannya berencana membuka cabang di negara-negara lainnya. Tahun ini, perseroan akan meningkatkan kapasitas produksi dari 28.500 menjadi 33.000 ban per hari. Peningkatan itu akan dilakukan bertahap dan ditargetkan rampung akhir 2016. (Sumber:Kontan.co.id)

BBNI Akan Lepas 20% Saham BNI Syariah Bank syariah ini telah mendapatkan restu dari Kementerian BUMN melalui

BBNI untuk mencari partner strategis. BBNI ingin melepas 20% saham di BNI Syariah terlebih dahulu. Divestasi ini bukan cuma untuk mendongkrak kinerja BNI Syariah, melainkan

juga meningkatkan permodalan. Kendati modal masih mencukupi untuk ekspansi bisnis sampai akhir tahun nanti, BNI Syariah tetap membuka pe-luang untuk melakukan aksi korporasi penambahan modal melalui skema penerbitan sukuk, initial public offering (IPO), maupun strategic investor.

Rencana penambahan modal belum masuk dalam rencana bisnis bank (RBB) 2016 yang diserahkan ke Otoritas Jasa Keuangan.

BNI Syariah dulu pernah menyambangi Dubai untuk mencari investor strate-gis, namun rencana itu batal lantaran BNI Syariah memutuskan menunda aksi korporasi itu. (Sumber:Kontan.co.id)

OKAS Ajukan Restrukturisasi Utang PT Ancora Energi Tbk (OKAS) akan merestrukturisasi utangnya. Pasalnya, OKAS baru mengajukan permohonan restrukturisasi kepada pihak

CIMB. Dalam laporan keuangan Kuartal III 2015, utang jangka panjang dari CIMB mencapai US$ 12,9 juta. Pinjaman itu berasal dari perjanjian yang ditan-datangani pada 2009 lalu. Kala itu, CIMB setuju untuk memberikan fasilitas pinjaman berjangka dengan jumlah maksimum sebesar US$ 21 juta.

Berdasarkan perubahan perjanjian Kredit tanggal 18 Februari 2010, CIMB menurunkan suku bunga kredit Fasilitas A dan B dari 10,5% menjadi 9,5% per tahun. Efektif per tanggal 1 September 2013, bunga menjadi 10% per ta-hun. Lalu, efektif per tanggal 1 Oktober 2015, tingkat suku bunga tahunan menjadi sebesar 8%. Pinjaman itu diperpanjang dari 17 Desember 2015 men-jadi 9 Januari 2019.

OKAS saat ini memiliki total liabilitas sebesar US$ 175,7 juta. Pinjaman bank jangka panjang sebesar US$ 49 juta dan pinjaman bank jangka pendek sebesar US$ 26 juta. Hingga September 2015, perseroan mencatatkan penjualan ber-sih sebesar US$ 124,9 juta, turun dari periode yang sama tahun lalu sebesar US$ 138 juta. OKAS juga mencetak kerugian sebesar US$ 4,5 juta. (Sumber:Kontan.co.id)

Daily Info

www.megaonlinetrading.com

27 January 2016

5

DISCLAIMER This Document is for information only and for the use of the recipient. It is not to be reproduced or copied or made available to others. Under no circumstances is it to be considered as an offer to sell or solicitation to buy any security. Any recom-mendation contained in this report may not be suitable for all investors and strictly a personal view and should not be used as a sole judgment for investment. Moreover, although the information contained herein has been obtained from sources believed to be reliable, its accuracy, completeness and reliability cannot be guaranteed. All rights reserved by PT Mega Capital Indonesia.

INSTITUTIONAL SALES

RESEARCH

Fixed Income Sales & Trading Tel. +62 21 7995 795, 7917 5559

-62 Fax. +62 21 7917 5965

Investment Banking Tel. +62 21 7917 5599 Fax. +62 21 7919 3900

Hendry Kuswari Head of Sales, Trading & Dealing hendry@megaci.com +62 21 7917 5599 62037

Gunawan Sudrajat Institutional Sales gunawan@megaci.com +62 21 7917 5599 62046

Ratna Wijayanti Institutional Sales ratna.wijayanti@megaci.com +62 21 7917 5599 62178

Suparman Institutional Sales suparman@megaci.com +62 21 7917 5599 62058

Rachmadian Iskandar Z Institutional Sales rachmadian@megaci.com +62 21 7917 5599 62402

Ety Sulistyowati Institutional Sales ety.sulistyowati@megaci.com +62 21 7917 5599 62408

Dewi Suryani Institutional Sales dewi.suryani@megaci.com +62 21 7917 5599 62441

Widianita Institutional Client Care widianita@megaci.com +62 21 7917 5599 62439

Rinny Oktaviany Institutional Client Care rinny@megaci.com +62 21 7917 5599 62411

Renita Anggraeni Administrasi Equity HO renita@megaci.com +62 21 7917 5599 62037

Rahayu Kusumaningsih Administrasi Equity HO ayu.kusuma@megaci.com +62 21 7917 5599 62037

Danny Eugene

Head of Research, Economic,

Infrastructure, Construction, Banking, Cement

danny.eugene@megaci.com +62 21 7917 5599 62431

Helen Vincentia Consumer Goods, Retail helen.vincentia@megaci.com +62 21 7917 5599 62035

Dimas Satria Hardianto Plantation, Media, Textile dimas.satria@megaci.com +62 21 7917 5599 62035

Dida Fathdira Property dida@megaci.com +62 21 7917 5599 62035

Genio Bian Mining, Telco, Transportation genio@megaci.com +62 21 7917 5599 62425

Fadlillah Qudsi Technical Analyst fadlillah.qudsi@megaci.com +62 21 7917 5599 62425

Head Office Bandung

Menara Bank Mega Lt.2 Menara Bank Mega Lt.3

Jl.Kapten P.Tendean. Kav 12-14A, Jakarta 12790 Jl.Gatot Subroto No.283 Bandung 40273

021-7917 5599 , 021-7919 3900 022-8734 0972 , 022-8734 0985

Jakarta - Pondok Indah Surabaya

Plaza 5 Pondok Indah, Blok D No.15 Lt.2 Ruko Embong Kemiri Square No.2G-2H

Jl. Margaguna Raya Radio Dalam (Ruko Asuransi PT.Asuransi Umum Mega)

Pondok Indah, Jakarta Selatan 12420 Jl.Raya Embong Kemiri, Embong Kaliasin

021-723 4437 , 021-7279 8140 Genteng, Surabaya 60271

031 547 1200 , 031-547 2492

Jakarta - Roxy Makasar

Ruko Gading Bukit Indah Lt.2 Menara Bank Mega Lt.2

Jl. Raya Bukit Gading Raya Blok A, No.26 Kawasan Trans Studio

Kelapa Gading, Jakarta Utara 14240 Jl.Metro Tanjung Bunga, Makasar 90134

021-4587 4243 , 021-4587 4246 0411-811 8800 , 0411-811 8802

Jakarta - Kelapa Gading Yogyakarta

Ruko Gading Bukit Indah Lt.2 Gedung Bank Mega 3rd Floor

Jl. Raya Bukit Gading Raya Blok A, No.26 Jl.Gejayan (Affandi) No.22

Kelapa Gading, Jakarta Utara 14240 Yogyakarta 55281

021-451 5717 , 021451 5720 0274 - 582 929 , 0274 582 931