PENGARUH GOOD CORPORATE GOVERNANCE, LIQUIDITY

RISK, BOPO, DAN CAPITAL ADEQUACY RATIO

TERHADAP PROFITABILITAS PADA

SEKTOR PERBANKAN YANG

TERDAFTAR DI BEI

SKRIPSI

Diajukan untuk Memenuhi Salah Satu Syarat Penyelesaian

Program Pendidikan Strata Satu

Jurusan Akuntansi

Oleh:

FAJAR ARIYADI

2010310134

SEKOLAH TINGGI ILMU EKONOMI PERBANAS

SURABAYA

2014

ii

iii

iv

v

“To get a success, your courage must be greater than your fear.”

“Think big, and act now.”

“The formulas of a success are a hard work and never give up.”

“Do your best at any moment that you have.”

“Intelligence is not the determinant of success, but hard work is

the real determinant of your success.”

“When you have never made a mistake, it means you have not

tried anything.”

“Hard Work, Smart Work, and Sincerely Work.”

vi

PERSEMBAHAN

Dengan ucapan syukur Alhamdulillah karya ini aku persembahkan kepada: 1. Allah SWT. ... Yang Maha Kuasa, Maha Pengasih dan Maha Penyayang. Syukur dan terima kasihku yang tak terhingga aku ucapkan atas semua perlindungan dan pertolongan serta karunia yang telah engkau berikan kepadaku selama ini ... 2. Muhammad SAW. ... Yang memberikan inspirasi dan menjadi suri tauladan ... 3. Ayah dan Ibuku Tercinta. ... Yang senantiasa memberikan segala doa, perhatian, kasih sayang, pengorbanan dan dukungan yang begitu besar dalam hidupku. Aku bahagia bisa menjadi anak kalian. Sosok kalianlah yang aku butuhkan. Kupanjatkan kehadirat Ilahi Robbiy, Allah Tuhanku.Keselamatan, Kesehatan, Keridhoan Allah bagi kalian. Di dunia dan dihari nanti. Terima kasih wahai Ayah dan Ibu ... 4. Teman-temankos B12, Bani, Ditto dan teman” yang lain yang tidak bisa disebutkan satu per satu.. 5. Teman-temanku STIE Perbanas Surabaya , Haris , idham, tomy, chandra, obey, alex, dayat dan teman” yang lain yg tidak bisa disebutkan semuanya dan terimakasih banyak atas bantuannya ...

vii

KATA PENGANTAR

Puji syukur penulis ucapkan kepada Tuhan Yang Maha Esa, karena atas

karunia – Nya dan kehendak-Nya sehinga penulis bias menyelesaikan Skripsi

dengan judul : PengaruhGood Corporate Governance, Liquidity Risk, Bopo,

danCapital Adequacy Ratio Terhadap Profitabilitas Pada Sektor Perbankan Yang

Terdaftar Di BEI.

Skripsi ini disusun sebagai syarat kelulusan Strata Satu (SI) dan untuk

memperoleh gelar Sarjana Ekonomi (SE) pada Program Studi Akutansi di STIE

Perbanas Surabaya.

Selama penyusunan Skripsi ini, penulis telah banyak menerima berbagai

bantuan dari berbagai pihak berupa pembelajaran dan pengalaman. Sehubungan

dengan hal tersebut. Pada kesempatan ini penulis mengucapkan rasa terima kasih

pada :

1. Kedua orang tua tercinta serta keluarga yang tak pernah tergantikan.

Terima kasih atas segala bimbingan, nasehat, kesabaran, dukungan , doa

dan segala sesuatu yang sangat berharga dan tak pernah berhenti diberikan

2. Bapak Lutfi, S.E., M.Fin selaku Ketua Sekolah Tinggi Ilmu Ekonomi

Perbanas Surabaya

3. Ibu Hj. Supriyati, S.E., M.Si., Ak., CA selaku Ketua Program Studi S1

Akuntansi Sekolah Tinggi Ilmu Ekonomi Perbanas Surabaya

4. Bapak Bayu Sarjono, SE., Ak,M.Ak., CA, BKP selaku pembimbing yang

telah memberikan bimbingan, perhatian, pertimbangan yang mengena dan

arahan dengan sabar kepada penulis dalam mengerjakan Skripsi ini.

5. Shella Permatasari terima kasih selalu memberi doa, semangat, perhatian,

kebaikan, dan kasih sayangnya.

6. Teman-teman yang bersama-sama mengerjakan Skripsi di semester ini

yang tidak bisa sayasebutkan satu persatu. Semoga tetap kompak dan bisa

lulus bersama-sama.

viii

Menyadari bahwa laporan ini masih jauh dari sempurna. Walaupun

telah dikerjakan semaksimal mungkin, penulis mengharapkan kritik dan

saran yang membangun demi kebaikan bersama dikemudian hari. Semoga

Skripsi ini bermanfaat bagi semua pihak.

Surabaya, Oktober 2014

Penulis

ix

DAFTAR ISI

HALAMAN JUDUL................................................................................................ i

PERSETUJUAN PROPOSAL SKRIPSI ................................................................ ii

PERSETUJUAN SIDANG SKRIPSI .................................................................... iii

PENGESAHAN SKRIPSI ..................................................................................... iv

MOTTO ...................................................................................................................v

PERSEMBAHAN .................................................................................................. vi

KATA PENGANTAR .......................................................................................... vii

DAFTAR ISI .......................................................................................................... ix

DAFTAR TABEL .................................................................................................. xi

DAFTAR GAMBAR ............................................................................................ xii

DAFTAR LAMPIRAN ........................................................................................ xiii

ABSTRACT ......................................................................................................... xiv

BAB I PENDAHULUAN ........................................................................................1

1.1 Latar Belakang ...................................................................................1

1.2 Rumusan Masalah .............................................................................5

1.3 Tujuan Penelitian ...............................................................................5

1.4 Manfaat penelitian .............................................................................6

1.5 Sistematika Penulisan Skripsi ............................................................6

BAB II TINJAUAN PUSTAKA..............................................................................8

2.1 Penelitian Terdahulu ..........................................................................8

2.1.1 Defri (2012).............................................................................8

2.1.2 David Tjondro dan R. Wilopo (2011) .....................................9

2.1.3 Suryani (2011).......................................................................10

2.2 Landasan Teori ................................................................................11

2.2.1 Teori Pesinyalan (Signalling Theory) ...................................11

2.2.2 Pengertian Bank ....................................................................12

2.2.3 Kinerja Keuangan Perbankan ................................................13

2.2.4 Good Corporate Governance ................................................13

2.2.5 Rasio Kinerja Keuangan Perbankan .....................................23

2.2.6 Profitabilitas ..........................................................................27

2.3 Kerangka Pemikiran ........................................................................29

2.4 Hipotesis Penelitian .........................................................................30

2.4.1 Pengaruh Good Corporate Governance Terhadap

Profitabilitas.................................................................................... 31

2.4.2 Pengaruh Rasio Liquidity Risk Terhadap Profitabilitas ..........32

2.4.3 Pengaruh Rasio Beban Operasional/Pendapatan

Operasional Terhadap Profitabilitas………………………… ……33 2.4.4 Pengaruh Rasio Capital Adequacy Ratio (CAR) Terhadap

Profitabilitas.................................................................................... 34

x

BAB III METODE PENELITIAN .......................................................................36

3.1 Pendekatan Penelitian ......................................................................36

3.2 Batasan Penelitian ...........................................................................37

3.3 Identifikasi Variabel ........................................................................37

3.4 Definisi Operasional dan Pengukuran Variabel ..............................38

3.5 Jenis dan Sumber Data ....................................................................42

3.6 Prosedur Pengumpulan Data ...........................................................42

3.7 Populasi dan Sampel ........................................................................43

3.7.1 Populasi .................................................................................43

3.7.2 Sampel ...................................................................................43

3.8 Teknik Analisis dan Uji Hipotesis ...................................................44

3.8.1 Uji Asumsi Klasik .................................................................44

3.8.2 Statistik Deskriptif ................................................................48

3.8.3 Pengujian Hipotesis...............................................................48

BAB IV HASIL PENELITIAN DAN PEMBAHASAN ......................................51

4.1 Gambaran Umum Obyek Penelitian ................................................51

4.2 Deskripsi Hasil Penelitian ...............................................................52

4.2.1 Analisa Deskriptif .................................................................52

4.2.2 Pengujian Asumsi Klasik ......................................................55

4.2.3 Pengujian Hipotesis...............................................................59

4.3 Pembahasan Hipotesis .....................................................................63

4.3.1 Pengaruh Good Corporate Governance Terhadap

Profitabilitas Perbankan ................................................................. 63

4.3.2 Pengaruh Liquidity Risk Terhadap Profitabilitas

Perbankan…………………………………………………………64

4.3.3 Pengaruh Beban Operasional Pendapatan Operasional

Terhadap Profitabilitas Perbankan…………………………….… 65

4.3.4 Pengaruh Capital Adequacy Ratio Terhadap Profitabilitas

Perbankan …………….…………………………………………. 67

BAB V SIMPULAN DAN SARAN ......................................................................69

5.1 Simpulan ..........................................................................................69

5.2 Keterbatasan Penelitian ...................................................................69

5.3 Saran ................................................................................................70

DAFTAR PUSTAKA ................................................................................................

LAMPIRAN

xi

DAFTAR TABEL

Tabel 3.1 Cara Mengukur Good Corporate Governance ........................................ 38

Tabel 3.2 Klasifikasi Peringkat Komposit ............................................................... 39

Tabel 4.1 Seleksi Pemilihan Sampel ........................................................................ 51

Tabel 4.2 Daftar Nama Bank Yang Menjadi Sampel Penelitian ............................. 52

Tabel 4.3 Hasil Statistik Deskriptif .......................................................................... 53

Tabel 4.4 Hasil Uji Normalitas ................................................................................ 56

Tabel 4.5 Hasil Uji Variance Inflation Factor (VIF) ............................................... 57

Tabel 4.6 Hasil Uji Glesjer....................................................................................... 58

Tabel 4.7 Hasil Uji Autokorelasi ............................................................................. 59

Tabel 4.8 Uji F ......................................................................................................... 59

Tabel 4.9 Regresi Linier Berganda...........................................................................60

Tabel 4.10 Hasil Koefisien Determinasi...................................................................62

xii

DAFTAR GAMBAR

Gambar 2.1 Kerangka Pemikiran ............................................................................ 30

Gambar 4.1 Grafik Plot Antara Nilai Prediksi ZPRED Dengan Nilai

Residualnya SRESID .......................................................................... 57

xiii

DAFTAR LAMPIRAN

LAMPIRAN 1 Sampel Awal Tahun 2010-2013

LAMPIRAN 2 Sampel Akhir Tahun 2010-2013

LAMPIRAN 3 Ringkasan Data Pada Sektor Perbankan Tahun 2011-2013

LAMPIRAN 4 Output SPSS Hasil Penelitian

xiv

EFFECT OF GOOD CORPORATE GOVERNANCE, LIQUIDITY RISK ,

OPERATING EXPENSES OPERATING INCOME AND THE CAPITAL

ADEQUACY RATIO

TO PROFITABILITY BANKING COMPANIES LISTED IN

INDONESIA STOCK EXCHANGE (IDX)

Fajar Ariyadi

STIE Perbanas Surabaya

E-mail : fajarariyadi0212@gmail.com

Jl. Nginden Semolo 34-36 Surabaya

ABSTRACT

This study aims to analyze the influence of Good Corporate Governance (GCG),

Liquidity Risk (LDR), Operating Expenses Operating Income (ROA) and the

Capital Adequacy Ratio (CAR) to profitability (Return on Assets-ROA) banking

companies listed in Indonesia Stock Exchange (BEI). While the study sample was

determined by purposive sampling method in order to obtain a sample of 27 108

banking companies in the study period 2010-2013. The data used are secondary

data obtained from published financial statements of banking companies in

www.idx.co.id. The method of analysis used is multiple regression analysis. The

results of this study indicate that GCG and no significant positive effect on ROA

in banking companies listed on the Stock Exchange, LDR and no significant

positive effect on ROA in banking companies listed on the Stock Exchange, ROA

and no significant positive effect on ROA in banking companies listed in IDX and

CAR negative and significant effect on ROA in banking companies listed on the

Stock Exchange.

Keywords: Good Corporate Governance (GCG), Liquidity Risk (LDR), Operating

Expenses Operating Income (ROA), Capital Adequacy Ratio (CAR)