Upload
others
View
1
Download
0
Embed Size (px)
Citation preview
Kasvuun!!– Kuinka pankki ja Finnvera voivat auttaa yritystä onnistumaan kasvupolulla
Team Finland Road Show Kotka 10.10.2018Markus Laakkonen/FinnveraAnu Joukainen/Handelsbanken
Finnvera pähkinänkuoressa- Suomen valtion omistama erityisrahoitusyhtiö ja virallinen vientitakuulaitos
- täydentää rahoitusmarkkinoita ja yksityisen sektorin tarjoamia palveluita
- ei kilpaile pankkien kanssa, vaan jakaa yrityksen rahoitukseen liittyvää riskiä
Finnveran rooli pk-yritysten viennin rahoituksessa
1. Pk-yrityksen viennin käyttöpääoman rahoitus
2. Pk-yrityksen ostajariskien hallinta ja ostajarahoitus viennissä
- Finnvera on vientikaupan rahoitusjärjestelyissä luottoriskin takaajana.
- Finnveran vientitakuilla katetaan ulkomaiseen sopimuskumppaniin liittyviä
kaupallisia luottoriskejä ja kohdemaan poliittisia riskejä
Pk-rahoitus
2,5mrd. €
Viennin rahoitus
22,2mrd. €
VASTUUKANTA KONSERNIN TASE
3
ASIAKKAITA HENKILÖSTÖÄ
27 300 375
10,3mrd. €
Tarjotut vientitakuut ja erityistakaukset1.1.–31.12.2017
7 512 milj. €
Tarjottu pk- ja midcap-rahoitus
1.1.–31.12.2017
962,4 milj. €
Avainluvut 31.12.2017
VaikuttavuusSuomessa n. 280.000 yritystä,
jotka työllistävät 1,4 milj. ihmistä
– Suuryritykset (> 250 hlö)
• n. 550 kpl
– PK-yritykset (10–250 hlö)
• n. 18.000 kpl
– Mikroyritykset (< 10 hlö)
• n. 260.000 kpl
Henkilöstö 35 % - 41 % - 24 %
Liikevaihto 41 % - 41 % - 18 %
Vienti 84 % - 16 %4
VaikuttavuusMenestymisemme mitataan vain ja
ainoastaan asiakkaidemme
menestyksen kautta
– Liikevaihto, vienti, kansainvälistyminen
jne.
PK -yritykset tekemisen keskiössä
– Investoinnit, kaupan rahoitus,
omistusvaihdokset, kasvun vaatima
käyttöpääoma
Suuryrityksille turvataan
kansainvälisesti kilpailukykyinen
”level playing field”
Luottokelpoisuudesta ei tingitä
– Kannattavuus, kassavirta ja terve
rahoitusrakenne5
– Pohjoismaiden johtava pankkiryhmä
Konsernin Liiketoiminnantulos 21 025 milj. kruunua
12,000 työntekijää
Vanhin ruotsissa listattu
yritys>800 konttoria
> 20 maassaTäyden palveluninvestointipankki
Pohjoismaissa
Perustettu 1871
– Pohjoismaiden kansainvälisin pankki
Konttoriverkosto EdustustoKotimarkkina
Home Markets
Globaalisti korkein luottoluokitus
Source: SNL Financials, 5.2.2018
Fitch Moody's S&P
Handelsbanken AA Aa2 AA-
DZ Bank AA- Aa1 AA-
Oversea-Chinese Banking Corp AA- Aa1 AA-
United Overseas Bank AA- Aa1 AA-
DBS Group AA- Aa2
TD Bank AA- Aa1 A+
DVB Bank AA- Aa2 AA-
Royal Bank of Canada AA A1 AA-
HSBC Bank AA- Aa3 AA-
Australia and New Zealand Banking Group AA- Aa3 AA-
Commonwealth Bank of Australia AA- Aa3 AA-
National Australia Bank AA- Aa3 AA-
Westpac AA- Aa3 AA-
Nordea AA- Aa3 AA-
OP Group Aa3 AA-
Swedbank AA- Aa3 AA-
DNB Aa2 A+
Rabobank AA- Aa2 A+
SEB AA- Aa3 A+
Globaali pankkiyhteistyöverkosto
North
America
South
America
Africa
Australia
CEE +
RussiaNorth
Europe
South
Europe
AsiaMiddle
East
2017-01-02
Tavoitteena pk-yritysten viennin kaksinkertaistaminen vuoteen 2020
mennessä. Kuinka mahdollistamme sen sinun
kasvupolullasi?
• Pk-yritysten viennin alhainen taso: pk-yritykset vastaavat vain noin 16 % tavaraviennistä
• 100 suurinta viejää vastaa 2/3 Suomen tavaraviennistä (Tullin 2017 tilastot)
Meidän tulee rohkaista pk-yrityksiä jakasvattamaan vientiään
Team Finland verkoston tavoite on pk-vienninkaksinkertaistaminen
• Pk-yritykset eivät näytä tuntevanostajarahoituksen ja luottoriskinhallintatapoja (VKR-barometri 5/2018)
Pk-yrityksille tulee tarjota perustietoja janeuvontaa ostajarahoituksesta jaluottoriskien hallinnasta:
Millaisia instrumentteja markkinoilla on tarjolla
Vientikaupan rahoituskampanjaRatkaisuja ostajariskin hallintaan ja ostajarahoitukseen
1191215
121212
1811
557117
49101311
10
2713810
5565
6872
707573
6754
2451
3469
6045
5048
496082
7341
5566
6050
61
69
99
101012
3
54
139166
8
1411
2
65
79
689
7
6
2
169
611
511
93
5
55
4442
5752
6452
4047
7752
6944
3332
5756
5460
6057
1
4
9
1
626
2113
151514
14
7
8
21
8
1210
113
KOKO MAA kevät 2018, n=450KOKO MAA syksy 2017, n=480KOKO MAA kevät 2017, n=531KOKO MAA syksy 2016, n=581KOKO MAA kevät 2016, n=505KOKO MAA syksy 2015, n=664KOKO MAA kevät 2015, n=449
Kevät 2018Etelä-Karjala, n=6
Etelä-Pohjanmaa, n=26Etelä-Savo, n=6
Helsinki, n=61Kainuu, n=7
Kanta-Häme, n=24Keski-Pohjanmaa, n=3
Keski-Suomi, n=17Kymenlaakso, n=16
Lappi, n=21Pirkanmaa, n=51
Pohjanmaa, n=21Pohjois-Karjala, n=9
Pohjois-Pohjanmaa, n=21Pohjois-Savo, n=11Päijät-Häme, n=21
Pääkaupunkiseutu, n=51Satakunta, n=17
Uusimaa, n=34Varsinais-Suomi, n=27
0 20 40 60 80 100 120 140 160 180
Laskua vastaanluottovakuutuksella
Laskua vastaanilman luottovakuutusta
Käteisremburssi
Maksuajallinenremburssi
Ennakkomaksu
Vientivekseli
Muu
Mitä rahoitusinstrumentteja olette käyttäneet vientikaupan rahoittamiseen?
Huom! Ennakkomaksu ja vientivekseli mukana uusina vastausvaihtoehtoina kevät 2018 alkaenPk-yritysbarometri, kevät 2018
100 % ennakolla
Ostajalle maksuaikaa myydä
Sopimus Toimitus
Toimitus
90 pv
Sopimus
Kaksi ääriesimerkkiä ostajan kassavirroista
Valmistusaikainen rahoitus -?
Luottoriski?
<---Diskonttaus?----
Tavanomaiset maksupostit
Ostajarahoituksen maksupostit
Sopimus Toimitus
Toimitus
6 kk
Sopimus
3 vuoden luotto
Toinen ääriesimerkki ostajan kassavirroista
Valmistusaikainen rahoitus -?
Rahoitusinstrumentti -?
100% advance payment
Confirmed Standby Letter of Credit / Locally issued
Bank Guarantee/ Confirmed Documentary Credit
Buyer’s direct Bank Guarantee / Unconfirmed Documentary Credit
Documentary
collection
Payment on
open account
terms
Kuinka hallitset ostajariskin?Tunne asiakkaasi (KYC =Know Your Customer)
Korkea riskiMatala riski
100% ennakkomaksu
Vahvistettu SBLC / Paikallinen pankkitakaus /
Vahvistettu L/C
Ostajan suora takaus / Vahvistamaton D/C
Perittävä
Maksu laskua
vastaan
LUOTTORISKI
Riskien hallinnan työkalutKauppavaihe Riski Kauppa-
sopimus
Ennakko-
maksu
Remburssi
(L/C)
Pankki-
takaus
Vakuutus &
Finnvera
Johdan-
naiset
Kuljetus-
vakuutus
Tarjousriski Tarjouksen ehdot✓ ✓
Valmistusaikainen
riski
Kaupan / Sopimuksen peruuntuminen✓ ✓ ✓ ✓ ✓
Kuljetusriski Kuljetuksen aikaiset ongelmat ✓ ✓
Vastapuoliriski Kykenemättömyys suoriutua
sopimusvelvoitteista ✓ ✓ ✓ ✓ ✓
Maariski Poliittinen ja taloudellinen vakaus
vastapuolen maassa ✓ ✓
Toimitusriski Myyjä ei suoriudu
toimitusvelvoitteistaan ✓ ✓ ✓
Valuuttariski Valuuttakurssin muutokset✓ ✓
Hyödykeriski Hinnanmuutokset✓ ✓
Juridinen riski Maakohtaisesti vaihteleva laki ja
juridiikka ✓
Takuuaikainen riski Virheet/poikkeamat takuuaikana
✓
Riskit ja riskienhallintavälineet tulisi mainita kauppasopimuksessa.
16
Remburssi kaupan maksuehtonaCase: Konekauppa Indonesiaan
EUR 500.000,00
- Yrityksen vientikauppa Indonesiaan.
- Myyjän tavoitteena on suojautua ostajariskiltä ja saada maksu mahdollisimman nopeasti.
- Intialainen ostaja tarvitsee 90 päivän maksuajan.
- Myyjän ja ostajan keskusteltua jo sopimusvaiheessa omien pankkiensa kanssa, löydettiin maksuehto, joka palveli sopimuksen molempia osapuolia.
- Ostaja avasi myyjän hyväksi remburssin.
- Myyjä muutti remburssin maksuajallisen saatavan käteissuoritukseksi diskonttaamalla maksuajan ja maksamalla diskonttauksen kustannuksen.
- Ostaja sai lyhytaikaisen, toimituksen jälkeisen rahoituksen.
- Maksuajan tarjoaminen intialaiselle ostajalle loi myyjälle kilpailuedun.
- Myyjä sai maksun nopeasti.
17
Ennakkomaksun takaus Case: Konekauppa Kiinaan
- Edunsaaja (vastapuoli Kiinassa) haluaa varmistaa sopimuksen mukaisen tavaran toimituksen
- Edunsaaja ei tunne suomalaista vastapuolta (myyjää) eikä tästä syystä halua ottaa tästä riskiä
- Edunsaaja joutuu maksamaan sopimuksen mukaan ennakkomaksua ennen tavaran toimitusta
- Myyjä ja SHB sopivat takauksen hinnoittelun sekä takausehdot
- SHB myöntää edunsaajalle ennakkomaksun takauksen myyjän puolesta
- Yleisesti käytetty toimintatapa useissa maissa
- Viestittää myyjän luottokelpoisuudesta
- Edunsaaja ottaa riskin vakavaraisesta pankista tuntemattoman vastapuolen sijaan
- Myyjällä mahdollisuus neuvotella suuremman ennakon maksamisesta
18
Näillä vientikaupan rahoitusinstrumenteilla hallitset vientikaupan riskejä ja parannat kilpailukykyä
1. Laskulla maksuaikaa ostajalle
Laskusaatavan luottovakuutus – vientisaatavatakuu viejälle
Laskusaatavan factorointi – takuun oikeuksien siirto pankille
Laskusaatavan myynti pankille – laskusaatavatakuu pankille
2. Vekselillä maksuaikaa ostajalle
Vekselin diskonttaus pankissa – vekselitakuu pankille
3. Remburssilla maksuaikaa ostajalle
Remburssin diskonttaus pankissa – remburssitakuu pankille
4. Vientiluotolla maksuaikaa ostajalle
Pankin järjestämä ostajaluotto (velkakirja) – ostajaluottotakuu pankille
Vientisaatavatakuun hyöty – esimerkki Luottoraja myynnissä ostajalle 100 000 €
Luottotiedot ostajasta 150 €
Käsittelymaksu 150 €
Takuumaksu 750 €
(3 kk maksuaika: 0,40 - 0,75 % flat)
Kustannukset yhteensä 1 050 €
Korvaus, kate 90 % 90 000 €
- 1 050 €
88 950 €
Viejän tappio 11 050 € (…vai 100 000 ??)
Finnveran vientikaupan rahoitus -kampanja
Finnveran VKR-kampanjan tavoitteena on
– Varmistaa että pk-yritykset tuntevat ja osaavat käyttää erilaisia viennin rahoitusinstrumentteja
– Parantaa pk-yritysten kilpailukykyä viennissä ja lisätä pk-yritysten vientiä
Finnvera järjestää yhteistyössä pankin kanssa viennistä kasvua hakevan pk-
yrityksen avainhenkilöille yrityksen tarpeisiin räätälöidyn vientikaupan rahoitus –
pajan, jossa käydään läpi:
VKR-pajan järjestäminen on Finnveran maksutonta asiakaspalvelua
Instrumentit ulkomaisten ostajien rahoitukseen ja ostajariskien hallintaan
sekä viennin käyttöpääoman rahoitukseen ja toimitusvakuuksiin
Miten pk-yritys voisi hyödyntää näitä instrumentteja vientikaupoissaan?
Millainen luottopolitiikka pk-yrityksellä voisi olla viennissään?
Missä vaiheessa kauppaneuvottelut
ovat? Yhteydenotto pankkiin ja
Finnveraan mahdollisimman varhain!
– Maa
– Kauppahinta
– Maksuaika ja -tapa
– Osapuolet (ostaja, ostajan pankki,
viejää rahoittava pankki, viejän
ostajaa rahoittava pankki)?
– Ostajan (tai muun riskinkohteen)
taloudelliset tiedot
– Minkä tyyppinen kotimainen intressi
kauppaan liittyy?
Varaa aikaa VKR-päivään
Miten voimme auttaa? Näillä päästään eteenpäin
Ota yhteyttä!www.handelsbanken.fi
www.finnvera.fi