Upload
coen
View
119
Download
3
Embed Size (px)
DESCRIPTION
Produk-produk Lembaga Keuangan. Budi Purwanto [email protected] http://about.me/budipu http://subud.wordpress.com. Apa saja produk yang ditawarkan oleh LK?. Di mana produk2 LK dapat dilihat? . Laba-Rugi. Neraca. ?. ?. Neraca lembaga-lembaga keuangan. Bank Perusahaan Asuransi - PowerPoint PPT Presentation
Citation preview
Produk-produk Lembaga KeuanganBudi [email protected] http://about.me/budipu http://subud.wordpress.com
Apa saja produk yang ditawarkan oleh LK?
Lembaga Keuangan ProdukBank kredit
surat berharga lainnya?
tabungan deposito giro lainnya?
Perusahaan Asuransi investasi ada? lainnya?
polis asuransi lainnya?
Perusahaan Sekuritas
Perusahaan Pembiayaan
Perusahaan Modal Ventura
Perusahaan Dana Pensiun
Perusahaan Pegadaian
Di mana produk2 LK dapat dilihat? Laba-Rugi ?
Neraca ?
Neraca lembaga-lembaga keuangan
Bank Perusahaan Asuransi Perusahaan Sekuritas Perusahaan Pembiayaan Perusahaan Modal VenturaPerusahaan Dana PensiunPerusahaan Pegadaian
Skema Neraca Bank secara sederhana
HARTA UTANG DAN MODAL
PinjamanHarta lain
TabunganUtang Lain
EkuitasJumlah Harta Jumlah Utang dan
Modal
Insurance Company’s Balance Sheet
Long-term liabilities Net policy reserves to meet policyholders’ claims
Long-term assets Need to generate competitive returns on savings
components of life insurance policies Bonds, equities, government securities Policy loans
Securities Company’s Balance Sheet
Key assets: Long positions in securities and commodities. Reverse repurchase agreements.
Key liabilities: Repurchase agreements major source of funds. Securities and commodities sold short. Broker call loans from banks
Capital levels much lower than levels in banks
Mutual Funds’ Balance Sheet
Money Market Funds Key assets are short-term securities (consistent
with deposit-like nature) Many have share values fixed at $1 and adjust
number of shares owned by the investor. Long-term Funds
Stocks. Shift to U.S. Treasuries, municipal bonds etc.
when equity markets not performing as well.
Financial Company’s Balance Sheet Business and consumer loans (major assets) Real estate loans and other assets Growth in leasing Consumer loans Mortgages
PRODUK UTAMA L K Tinjauan Rinci
Produk-produk LK terdiri atas surat-surat berharga untuk penghimpunan
(dana, sisi kanan neraca) maupun penyaluran dana (investasi, sisi kiri neraca)
Tujuan pembahasan:
Memahami berbagai macam produk penghimpunan dana; dana sendiri; dana masyarakat. dana lain.
Memahami produk penyaluran dana LK Unsur, Jenis dan Jaminan Kredit Suku Bunga dan Nisbah Bagi Hasil Prinsip, Prosedur dan Penyelesaian Kredit
Memahami Instrumen Valuta Asing Memahami produk LK lainnya
Produk Dana
Sumber Penggunaan Lazim
Dana sendiri Investasi dan operasi
Dana Masyarakat Pinjaman
Dana lain Lain-lain
Produk Dana Menurut Dahlan Siamat (1993 : 99), dana bank
dilihat dari sumbernya dapat dibedakan antara dana ektern yaitu dana yang dihimpun dari luar bank, dan dana intern yaitu dana yang dihimpun dari dalam bank itu sendiri.
Sedangkan menurut Muchdarsyah Sinungan (1993 : 84), dana -dana bank yang digunakan sebagai alat bagi operasional suatu bank bersumber atau berasal dari dana-dana sebagai berikut :
Sumber Dana 1. Dana pihak kesatu
Dana pihak kesatu adalah dana dari modal sendiri yang berasal dari para pemegang saham.
2. Dana pihak kedua Dana pihak kedua adalah dana yang berupa
pinjaman dari pihak luar.
3. Dana pihak ketiga Dana pihak ketiga adalah dana yang berupa
simpanan dari pihak masyarakat.
Sumber Dana Sendiri
Sumber LingkupModal
disetorModal dari pemegang
saham lama maupun pemegang saham baru
Cadangan laba
Laba yang setiap tahun dicadangkan oleh bank dan sementara belum digunakan
Laba belum dibagi
Laba tahun berjalan yang belum dibagikan kepada para pemegang saham
Produk Dana MasyarakatSumbe
rCiri
Giro Bunga rendah, mudah dan aman digunakan untuk melakukan pembayaran
Tabungan
Bunga sedang, cukup likuid bila sewaktu-waktu diperlukan untuk pembayaran
Deposito
Bunga lebih tinggi, direncanakan untuk jangka waktu tertentu yang lebih panjang
Produk dana lain
Sumber Pengertian
BLBI Kredit dari BI bila bank kesulitan likuiditas
call money
Pinjaman dari bank lain bila bank mengalami “kalah kliring”
Pinjaman asing
Pinjaman dari pihak perbankan luar negeri
SBPU Surat berharga berjangka pendek diterbitkan dan diperjualbelikan di pasar keuangan
Produk Dana Ada 3 (tiga) jenis simpanan pada bank
sebagai sarana untuk memperoleh dana dari masyarakat, yaitu :
1. Giro (Demand Deposit) Giro adalah simpanan pihak ketiga pada
bank. Jenis rekening giro dapat berupa : a. Rekening atas nama perorangan. b. Rekening atas nama suatu badan usaha
atau lembaga. c. Rekening bersama atau gabungan.
Produk Dana 2. Deposito (Time Deposit)
Deposito adalah simpanan pihak ketiga pada bank yang penarikannya hanya dapat dilakukan dalam jangka waktu tertentu menurut perjanjian antara penyimpan (pihak ketiga) dengan bank yang bersangkutan.
Dalam praktiknya terdapat 3 (tiga) jenis deposito yaitu: a. Deposito berjangka b. Sertifikat deposito c. Deposit on call
Produk Dana 3. Tabungan (Saving Deposit)
Tabungan adalah simpanan pihak ketiga pada bank yang penarikannya hanya dapat dilakukan menurut syarat-syarat tertentu yang disepakati, tetapi tidak dapat ditarik dengan cek, bilyet giro dan atau alat lainnya yang dipersamakan dengan itu.
Dana Pihak III Giro Tabungan Deposito
Jasa-jasa Lain Bank Menerima setoran Melayani pembayaran Transfer Inkaso Kliring Safe Deposit Box Cek Wisata
Kartu Bank Bank Notes (Valas) Bank Garansi Referensi Bank Bank Draft Letter of Credit (LC) Pelayanan pasar modal
Kredit/Pembiayaan Penyediaan uang atau tagihan yang
dapat dipersamakan dengan itu, berdasarkan persetujuan atau kesepakatan pinjam-meminjam antara bank dengan pihak lain yang mewajibkan pihak peminjam melunasi utangnya setelah jangka waktu tertentu dengan pemberian bunga/imbalan atau bagi hasil
Unsur-unsur Kredit/ Pembiayaan
Kepercayaan Kesepakatan Jangka Waktu Risiko Balas Jasa
Jenis-jenis Kredit/ Pembiayaan
Menurut Kegunaan Kredit Investasi Kredit Modal Kerja
Menurut Tujuan Kredit Produktif Kredit konsumtif Kredit
Perdagangan
Menurut Jangka Waktu Kredit Jangka
Pendek Kredit Jangka
Menengah Kredit jangka
Panjang Menurut Jaminan
Kredit dengan Jaminan
Kredit Tanpa Jaminan
Pembebanan Bunga Kredit/ Bagi-Hasil Pembiayaan
Flat Rate (% x Total Pinjaman)
Sliding Rate (% x Sisa Pinjaman)
Floating Rate (% suku bunga patokan +)
Bagi Hasil Bruto (% x Pendapatan
Bruto) Bagi hasil Neto
(% x Pendapatan Neto)
Marjin (% x Harga Pokok
Penjualan)
Prinsip-prinsip Pemberian Kredit/ Pembiayaan
5C Character Capacity Capital Collateral Condition
7P Personality Party Purpose Prospect Payment Profitability Protection
Faktor Kredit/ Pembiayaan Macet
Pihak Bank Analisis Korup
Pihak Debitur Kesengajaan Musibah
Penyelamatan Kredit/ Pembiayaan Macet
Rescheduling
Reconditioning Kapitalisasi bunga Penundaan bunga Penurunan bunga Pembebasan bunga
Restructuring Menambah kredit Menambah ekuitas
Kombinasi
Sita jaminan
Valas Kurs disajikan antar satu mata uang terhadap
mata uang lain, terdiri atas kurs beli (bid) dan kurs jual (offer); kebanyakan mengacu pada USD kecuali GBP, EUR, AUD, NZD.
Contoh: EUR 0.9167/72 JPY 108.60/68 IDR 9.600/700
Sewa Guna Usaha (Leasing)Suatu perjanjian penyediaan barang-barang modal yang digunakan untuk suatu jangka waktu tertentu
Tiga Pihak Utama dalam Sewa Guna Usaha
Lessor Perusahaan sewa guna usaha yang memiliki
hak kepemilikan atas barang Lessee
Perusahaan atau pemakai barang yang bisa memiliki hak opsi pada akhir perjanjiaan
Supplier Pihak penjual barang yang
disewagunausahakan
Empat Ciri Kegiatan Sewa Guna Usaha
Perjanjian antara lessor dengan lessee Berdasarkan perjanjian sewa guna usaha,
lessor mengalihkan hak penggunaan kepada pihak lessee
Lessee membayar kepada lessor uang sewa atas penggunaan barang yang disewaguna
Lessee mengembalikan barang tersebut kepada lessor pada akhir periode yang ditetapkan lebih dulu dalam jangka waktu kurang dari umur ekonomisnya
Penggolongan Perusahaan Leasing
Independent Leasing company Supplier Lessor Lessee
Captive Lessor Perusahaan Induk (Manufactur)
Subsidiary (Lessor) Lessee Lease Broke (Packager)
Barang + Pendanaan + Lessor Lease Broker Lessee
Mekanisme Leasing Dasar Praktek
Lessor Lessee
Sewa
Pembayaran
Lessor
Lessee(1), (6)
Supplier
(2), (3), (4), (9) (5), (7), (9)
Mekanisme Leasing1. Lessee menghubungi supplier u memilih brg2. Lessee nego dg lessor u pembiayaannya3. Lessor mengirimkan commitment letter4. Penandatanganan kontrak leasing5. Pengiriman order beli kepada supplier
6. Pengiriman barang7. Penyerahan dokumen oleh supplier kepada lessor8. Pembayaran oleh lessor kepada supplier9. Pembayaran angsuran secara berkala oleh lessee
kepada lessor
Teknik Pembiayaan Leasing
Finance Lease Direct Financial Lease Sale and Lease Back Leverage Lease Syndicated Lease Cross Border Lease Vendor Lease
Operating Lease
Perbedaan Leasing dengan Pembiayaan Lain
Sewaguna Sewabeli Sewa KreditJenis Brg brgk d
tdkBrg brgk Brg brgk prlu
pmlhrnSemua jenis investasi
Bentuk Psh Badan hukum
Supplier Supplier Bank
Pemilikan Psh Leasing Pemilik Pemilik Debitur
Jangka Menengah Pendek Men/Pen Men/Pen /Pan
Besar 100% 80% < 80%
Perbedaan Leasing dengan Pembiayaan Lain
Sewaguna Sewabeli Sewa KreditBiaya Bunga + Marjin Tinggi Bunga +
marjinRate + spread
Akhir Kontrak
Opsi beli seharga nilai sisa
Perpanjang kontrak
Kembalikan kepada lessor
Barang menjadi milik penyewa
Barang kembali ke pemilik
Kredit lunasJaminan kembali ke debitur
Fleksibilitas Leasing Step-Up Lease Step-Down Lease Skipped Lease Swap Lease Up-Grade Lease Master Lease Short-term or Experimental Lease
Keunggulan Leasing Pembiayaan penuh Lebih fleksibel Merupakan sumber pembiayaan
alternatif Off balance Sheet Dapat diatur mengikuti arus dana Terproteksi terhadap inflasi Terlindung dari keausan teknologi
Metoda Pembayaran In Advance
In Arrears
Faktor Mempengaruhi Pembayaran Sewa
Nilai Barang Simpanan Jaminan Nilai Sisa Jangka Waktu Suku Bunga
Penyertaan Modal Ventura Modal Vetura (Lorenz, 1985)
Investasi jangka panjang dalam bentuk penyertaan modal yang mengandung risiko dimana penyedia modal mengharapkan keuntungan modal tinggi
Perusahaan Modal Ventura (Keppres 61, 1988) Badan usaha yang melakukan usaha pembiayaan
dalam bentuk dengan penyertaan modal ke dalam suatu perusahaan yang menerima bantuan pembiayaan untuk jangka waktu tertentu.
Unsur-unsur yang Terlibat
Pemilik modal yang menginginkan keuntungan tinggi dan berani mengambil risiko
Profesional yang mempunyai keahlian mencari dan mengelola investasi potensial
Perusahaan potensial yang membutuhkan modal untuk pengembangan usaha
Modal Ventura – Single Tier
VENTURE CAPITAL
COMPANY (PMV)
INVESTEE (PPU)
DIVESTASI
INVESTOR
INVESTOR
INVESTOR
Modal Ventura – Double Tier
VENTURE CAPITAL
COMPANY (PMV) INVESTEE
(PPU)DIVESTASI
INVESTOR
INVESTOR
INVESTOR
MANAGE-MENT
COMPANY
Karakteristik Modal Ventura
Pembiayaan modal ventura merupakan kuasi ekuitas Modal ventura merupakan investasi jangka panjang Modal ventura merupakan pembiayaan yang risk
capital Pembiayaan modal ventura merupakan investasi aktif Pembiayaan modal ventura bersifat sementara Pembiayaan modal ventura mengharapkan
keuntungan berupa dividen dan agio Pembiayaan modal ventura mengharapkan tingkat
imbalan tinggi
Sumber Dana Modal Ventura
Pemodal perorangan Pemodal insttitusi Perusahaan asuransi dan dana pensiun Perbankan Lembaga keuangan internasional
Jenis Pembiayaan Modal Ventura
Penyertaan Modal Langsung Bersama-sama mendirikan perusahaan Pengambilan sejumlah portfolio saham PPU
Pembiayaan semi-ekuitas PMV membeli obligasi konversi
Pembiayaan bagi hasil PPU tidak berbentuk badan usaha
Tahapan Pembiayaan Modal Ventura
Early Stage Financing Seed Financing Start-Up Financing Fist Round Financing
Expansion Stage Second Round Third Round Bridge Financing (Mezzanine) Acquisition and Management Buy Out Financing
Turnaround Financing
Divestasi Modal Ventura Masuk Bursa (go public, IPO) Buy Back Menjual Perusahaan kepada Perusahaan
Lain Menjual Perusahaan kepada Pemodal
Baru Melikuidasi Perusahaan
Kepustakaan Saunders, Anthony & Marcia M. Cornett. 2006. Financial Institutions
Management: a Risk Management Approach. 5th Edition. McGraw-Hill International Edition. [SC]
Hull, John C. 2002. Option, Futures, & Other Derivatives. Fift Edition. Prentice Hall. [HJ]
Siamat, Dahlan. 2004. Manajemen Lembaga Keuangan. Edisi Keempat.
Lembaga Penerbit Fakultas Ekonomi Universitas Indonesia [SD] Riyadi, Selamet. 2004. Banking Assets and Liability Management.
Penerbit Fakultas Ekonomi Universitas Indonesia [RS]