84

Relatório e Contas de 2013

Embed Size (px)

Citation preview

������������������������ ������

��������������� ���

� ����� ����������������

��������������������� �������

���� ������

��������������������������

����� ������

�����������������������

����� ������

���� ���������������

�������!��� ����"�������� ��#�$��%��&���� ���� $�'���(��)���"��������

���� � !���"��������� �

��!�#�

�����$������� ����� ����������� �%����

$#"������� ��������!��� ����&�������& ����

�������������

�������������� ��*

���

������

��������

��

������� ������ ��+���� �" �

��� ���

� ����� �

��� ������

��������������

�������������� ��*

,�����"����-�� ��.�/������ ���������"�����0�1������� ��*�

������� �

$����� � ������� � '(�������������������

�!���%)����� �(*++�� +,+����

-�����.�(�� +,/�

��� �����!!�����������&0.�(�� 1,1��

2�3������&�����������&� �����������-���� 114�

2�3������!���%)�����������������������������%� 114�

56���������� ���� �������� �� ,7�7,(�

-����8������08����������/�� 1�*/9�'11��/�

��!���������� �:�/1�***�***�

56�������&������� � ;,(�

� ��� �2��� 0��������� �� �

"�����5���� � :�(9�+(+�*17��

<�=2���� :�++�*7(�77*��

<�=2� :�;�;/(�*,'��

�� ������>?@��� :�(�9/*�*(;��

����>?@��� :�+7*�/7'�//'��

�� �� :�'1�+1/�7;9��

��!�������!�� :�9+�+;(�,9,��

=��� ����� �� :�/�,1+�*,'��

�� ��A�$>B� :�9�+((�+71��

�������$�������� ;+4�

������������*�

�������������� ��*

- �#���� �����,������� ����� �����+����)�34���33��$�������5�**�� �������#� � �

• ������������ ����������� ���%)���!�! �������!���%)�� ��� ����� �

• �������� &������3���%)���������!����!��������������� ����� �

• ����%)��� �!����!�%C� �����!������� ������ �

• �����%�

• ���� ���%)������ ����� �

• ���3���&����%���D����� ���%)�� ��� ����� �

• ���� ���%)�� �8��3 ������3��

• ����������$ ����E���

������������6�

�������������� ��*

����������

78-/���

�����2�� ���� ������*���

�����2�� �� �� ����� ���������������� � �

� )�9����� ��� :���������%����������*� ;

�F���G������������������ , H��&� �����������-���� +; H���I���������������������������������� +9 ��J�������>�!�K�������������������� +,

�)����%����������1 � �+�/������ ���� <

�������� +1 <3!���%)����-��� ���$ ���K�%)� (* <3!���%)���2���������������������� (+ 2������������-��� ��<2��� (( ����� �J���� � (( ����������%C� � (; J����L��������%������M�����2��&���� (; � ���� ����=�8���%)� ('

*)�$��#��� ��� �2��� 0����������� �=

<���%)�� �����!� � ��� �H!������ � (9 <���%)�� �����!� � � � �������� �H!������ � (, <���%)�� ��� ����� �$������ � (1 �� ����� �� �<3���?� � /* =������� �!��-��� ����5���� � /+ ����!� ���&��� ��������%� /( ����%)�$�������� /( $���������0=��� ������ /7 ����%)�<������� /7

6)�,���"���%���"�����6� *3

4)�,� " ��������"������ �������#���� �� *3

3)�� ��������>���������� *=

�� �

� �����2�� �$ :������?��#�� ���#���� �,��� �,�#����#������/�%�������� ���� ������ �����,������"��>���� ���"��������$ ����������� -�� ������>����������������� ,�������� ��������!��� �

� �

������������4�

�������������� ��*

����������

� �� ����� ����

������������ �

� �

� ����� �!�I�%C� �!������������!������ ���!�����!������������!���%)����������������������!��?��(*+7A

(*+;L������������3���?�����(*+/���������� ����������!�����8?��� ���%)�����������8����������!�? ��

�!� ��� �� ��� ����3�L� ��� (*+/� �!������ � �%C� � �� ������ � 8���� �3������� � !���� �����L� � �������� ��� !���� �

! ��� ��� ������K�%)� �� ����� � ��8��� L� ������������ !�� �!������ � ��� ����� �� ��� �� ������ �� ����� )� ���

�������%)���������!�������<2������)� ��������!�������%)��������������� ���������!��8��� ����������� ����

��� ��!������ �<2��N ��$� �����������L����8���������������������%)��� ����� ��� ��� �������?���O���?�����

&����&� �����������-����P���8�%����<����%)�����!��%)�������0�����$��� O�� �?�����&����&� �����������

-���� P� ��8�%� ��� <����%)� �� ��!��%)� ����� $��� 0 ������� �� $��)0������ �����O� !���� &���%)� ��� (*+/� �� ���� ���

G�������� <3��!���� ��� -���� !���� �� ��� J����� ���&�?�� !���� <����L� �� ����� �� ��������� � � ������� � @���

� �����������@���������3��!������������!������ ����������

H��������!��%�8��������������������!���� 8�%�8�������!�������%)����� ���������������!�� ���� ���%�

����������������L������������������������?�������@�����������8�Q������ ���%�!�� ����� �� ������� L������

8����� !�?���L� �� !����� ������%��H��������������� � !�&�K�� ���% � ��� ����� ��� 8�����%)L� �&���%�L� �������%)L�

!��� ���� �������%)���������%)��������� ��H�����������������������@����������L� 8����D �� !��%C� ��������K�

�� � �3����� � � � � � ������ L� ���� ���� �� �� �������� ��� � 8�%� !���������� �������!���� ������������ ��� ���%�

!M&���@��� ��!�����!�����8��������8�Q���L�!�����������!�������� �����%C� ������8��%��@���� ��&������ ����

�� ������� L�&������� ����?������� �� 8�%)��

R�����K�@��L������;/S�8� �������������������������������L� ���� ����� �������� ���� ������������������

��� ������ � �)� !����������� �����?� L� � ��� ����� � ����A �� ����� !���� � �&� �������� ��� ����� �� !���� �� ���

��K�%)��� ����������(*+/L����%�������� ���!������ ���&������� ���� ��8�%�����K�%)����&� �����������

����L���������������&����&� �����������-����P���8�%����<����%)�����!��%)�������0����� $��� O�����&���

�&� �����������-����P���8�%����<����%)�����!��%)������$��� 0 ���������$��)0��������������

���?������ �����������I����!�� �����8����L����������������&I������ �������������� ��%)����� �� ����&����

��< ��L�������K�@������ ��%)����$� �I��� ����� ���������!!���%)����� ��8�������

H�������(*+/���������K�A ��!�����������%)� ��8���������� ����� �8��?�� ����� ���!�� � L���������� ���������

��I����������������� 8���������� �?���� ��������� ������������5� ���@�������������%)L��� ����Q�����3 ���������

!������ 8����!�������!���������������F ����!�?��� ���������8�Q�������8�������� ���!���%)��5� �� �������

����������8������ ����� �@�������!������� ���������8��Q����������� ������ L������������L����?�����������������

�������� �)L��� ���M�������8����� ����� ��� �@����������@������ �������� �������������L�@���!����������������

5� ���!������ ������ �� �� � ��������������

� ��&�����L� ������� ����������� ���%)����

�����L� <���L� �!�� ������ � �������� �� ���� �

���� !������� �� <3���?�� ��� (*+/L� 8����� � ���

������� !���� ������ ��� ! �� ��� 5���&�� ��

����� ����������� ���%)�����������

������������3�

�������������� ��*

� �������� �D�� �T�������!���������������������� ������� ������������������I�����K���������� �)��� ��������

�&� ����������������������I���� ����7*����������� �������������L��� ��&I����F����������������� ����&�������

������������� ����!�����@�!�����L�@������K��������� ��)� ��!������!�� ���� ����&F��!���� ������� ����

�������������8���������&F������������ 8�%�����������@����� ������ ����F���L����������%)����!���� ��������L�

� �������������� ��� ����� ������������%)����!���� ��������L�� �M��� ��� L����������������

�� ���%)����������� 8����������������� �� 8���� ��� (*+/� ��8�������&��!��8������������!�� ����������L� �!� ������

���� )� �������L� �����%���� ��� �><� ��� :� (L9� ���C� � �� ��� <�=2��� ��� :� ++� ���C� �� � �L� �!� ��� � � ��� ����� �

����K�� L��������� ������ ������������ � �� � ��� � 8������ ����������F��L������� ��&�K�%)��� ��� �������

�������8�����������;+4��

��� !����A ��@����������(*+7���� ���������������8?���!������������!������ �����������3������!����� ���!�� � L�

@������)��������K������� 8�%���������%)������ � ��������������8�Q�������8�������

����������������@���F� ���&���%)������ �������&���!����������K�%)��� �������� �������� L�!���������%)����

��!���� �� !���� � �� ���������� � ������� �� ������� ��� ����� � D ������� � !����� � ������� � �� ����K���� �

��� ����� �!�I���� L����������������� ����� ����H"20G�<5��

���M���L����!��������������� ��������@��� ��� ����� ������%�� ��)������� ��! ?�� � ������!��������� � �

���&����� ����� ��� L�������&��%)������ ��H8����������� ������<����������������L�&������������������

� ���� �� ��������� L���@���� ������������������@����� ��� ���������!����������!���������� � �!�I�� ��� ����� �

��������������������=��� ����� ��

�����L�+7�����&������(*+7��

'�� ����� ���������������� �

��������������������� �������������� �������

����������������������������������� �������

����������������������� ������ �������

������������=�

�������������� ��*

� �

�����2�� �� �

� ����� ����

������������ ��

�*�

������������;�

�������������� ��*

)�9����� ��� :���������%����������*�

-@��� �A#��� ��� �������%������

������ �������������� �������!� ����������� L�!�������?!���������L����6<B�� ���"������ ����������������������������!������P��� � B�����A�-��� ����� ?�� L����P�������������!���A ������������� �)���F����)� ����L��������� ����� � �� @��� ��� �� ������� �� � �3!������� � !����� � ��� �� ������ � ����� � � !M&�� L� !�������A ����!��&�K����������K��� ���� ������ � ��

�� !����%)� � � ��.������ � �� ���&���� ����K��� !���� � <�<L� <�� F� � !����� ���� ! ��� ���� @��� � ������� ��3���� ���������%)�����!�������������!�� ���������A���!���������� �8��������������� � �� ����F� �����3�Q����@�������������D�<3���Q������� � �)��

�� ��������� �� ��"� ���� ���������� �

�������� �������(*+*�������!��� ���� ��� �������%)L��� 8����������%����������������������� ������ ��������������������������������������5� ��� ����L���������(*+/L����A ���������������������A ������ ������ �@���� ����������������8�Q�������8������� ����� ��������� ��� � �� �������� L� �����������%���� � ������ ������ #�

• �� ���A �� � � ����� =�������� ��� � �)L� !������A �� @��� � � !��3� � �� � �I�� ! ?���� �!��������� ������8��%)���!�����-����� ��! ?�����������8�����%)0��!��%)����<2����5� ��������L�������K��A �A������ ����������!������ ����F����������!��K���8����!����� ����������� ���%)���������O�

• ���A ��������������!��� �������&��%)�� ����������� ��������������������L�!����� ����� ���������������������� ��������L�� ����� ������� ��%)�������O�

• �� ����A ��������!�������%)�������� ������� ��!������������L�� ����� ������� ��%)�������O�

• ������A ���!��� ������ �)�����?����� ������� ����������&�������!��� ������ �)����� ���������������������?����� ������� �����?��� ����!����� ������ O�

• ���A �� ���������� �� !��� � ��� ��� �������%)� �� ������ � ��� ������� ��� �� �!�������%)� ������ �������%)��������� ��������A ������������ �������%)�� ������� L� ����� ���&F��������������8������� ���8��%C� �� ������� �!�����8�������������%)��� ���������� ����� ����>������A ������������D��������� �!�������� ��������������%)�@��� I��� ������ � ���?� L������������L�������!���%)��������������%C� ��� ����� ��������'16���������A>����6�+170(**1��� ����?�!� �@���������)���������8�����������%)��� �����������@�����������8�������������%)������O�

• ���A �� ��������D���� �������%)���!��� � 8������������ �� �����L������F ���� ����8�%)����� ����F������ ���%)��� ��!���%C� L���� ����� �8������ �������K����������%)������ ��� �8������ O�

• ������A �� �� ��� �������%)� �� !��� � ��������� ������ � ����� � �!��������� � �� ��� !��� � ������ �������%)� ������� �!��� � �������������������������� ��������������� ������� L� ����������������������� �� 8�%)��������������������������������������!�� �L�������������������������������������!��8������������ �)��� ��������%C� �������������������!�������%)��� ������ �������%)�!���������������K����M���������� ��������������!��8���������8�Q�������8������� ����&����� ����8�����%)�������������!�������%)����!�8��������������� �8��������� ��8������ ����������������L����� !���������������HL��=����=���� L� 8�! ?����!�� ���� �8���%)����������� � ��� ��������!���L�@����D����� ���%)�@����D����%)��������L� !������� ����A �� ��� C� � � ����F��� � �� ������� � @��� ��� M����� � �T���� ���������� �������� �������� �@���!�������������������8�����%)������&���%�O�

• ������A ������� ���� �!�������%)������!�� ��������������������� < ���������� �������� ���������������������������������������� ������� L�!�!����������������� �& ���%)�� � ���% 0� ���������� �@��� �� ����K��� !�� ����������L� ��������� ���� ������� ��� �� 8�%)� �� ������� �� ����� ������� ��� ������ �����!�� ���

• <��&��%)�������!����������8��%C� ����� ������ ���!������ ����?����������������������L�@����� ���� ������������� � ������ ������ #�

• =����8��%)��� 8�����%)� �� � ���8� � ��� ���%)� ��� ��������� �2>��� ����� L� ��I� ��������� I�� � ��� �������� ����L��� ���I� �2>�������� ������!��8�������!����� ����� ���

• =����8��%)�� � ���� ���� ��������� I���3������ ���@��������� ������!�� 8������L������F ������������ �����K����������� �� ����� �� ����� ��3������ ��������� ���� ��������8�����%)�R����

• �� ��%)� ��� !�&���� � ��� � � �����Q��� � ������ ����&��� �� ������� ��������� �� � ���&��� �� ��������8����������8���������

• ����%)�������%)����!�&���� ��������� ������8�����%)���� ����� ���������� ��%C� ����

������������<�

�������������� ��*

• ����%)�������%)����!�&���� � �������� ���� ���!� � ���������� �!�F� �@���!������!���� ����������

• �������%)L� ���%)0��I����%)��� �����%)����!�! �� ��� ���%C� � ��� 8�������� �� < �� � �������%C� ���������� �������������� � 8�������� � ��� ���� � �8����� L� ��� � � ��&���� � ��� ������� ����� �8�������� ���� ���% ��������������%C� ��< �� ��������%C� ���������3������� ��� ����� O�

• ���A �� ���������� �� !��� � ��� ���%)� ��� ����� � ��� !�������� � !���� � � ������ � ���� #� 8�������O��������O���!�� �������KF�O����� �)����8������� �����������@��� ��

• �� ����A ������!��� �������%)�����������F������������L���8��������������������&��������U����U������������3���������������������� !� �&�����L� �����������3���Q�����H�@����!��������������������%)������� �8������ ������!�� ����� �����������!�� ����� �!����������������< ��� ��������3��������U� �������U�!��������!�� ���3!�� � �� ���!�� �!������� � ��.������ ��

• �������� �!��3� ��� �����!�� ������������� �����������!��������� ����!������� L���8�����A ��� ��@�������!�� �������!����� ������ �)�������������������������� ��

� �

�������������

�������������� ��*

��

����� ��

,������� #�� ���%�� � ��� �?���C����� �������� � ��� D�#��� �1�#������ �� ���E�# ��"�����%��� � � ��� � ��:������������1����� � ��� ���#��F�� � ���������������� �� �?"������%��� � ������������ ���� �������� � ��� �� ���#�� �� �� �������� � �� "��1 �������1���������)�

�������������

�������������� ��*

G��� �

�������������K�%)������8��Q�������?������������� �������������8��������� ��� ����� !������ ��� �������� @�������L� ��� �����L������������������K�%)�������� ��� ��� ��������!�K����&�����

�� ��������������������������%)����� ���������L��� �������� �� 8�%)� � � ������ � �� �� !����� D � ���� ���� � � ����&����� L� � ����� ���� !�?���� ��� 8���%)� ���?���L��� !������D � �� ��3!������� ��

�! ���� ��� �3���Q���� � � ���% � ��� ��� �� &���� �� �� ����������� ����� ���������� � ������� �!�������� ����������������

��������������

�������������� ��*

��" �E��������H#������� �

�� ����� � ��� ����%)� �� � ���� ���� � �� �3!������� L� �)� �� � � �� ����� � �� ������ L� �� � ���&F�� � ����&������� � �� ��� ������L� � �� ���� ��� ���� ���%)� � ���� �� ������%�� ��� H����K�%)L� �������A�� !���� ����K�%)������ � ������ L�������%)�� ��� � L������K�%)��� �!���%C� �@����)����� �����������������8�%��� ���!��Q��� �� ����&����� ��

H� �� ���� ��� ���� ���%)� � ������ � ���!������ � � ��@� � � ���� L� � ������� � �� ������������� � ������� � � � ���% �!�� ��� L�����&����L��������%����2��&������<�����L��� ����%)�� � �!��� ���&���� L������K�%)�� ��� !���?� L� ���!���������������� ���������K�L�� ����������!�� L���!�����%)����!��%)���������������?���� �� �� ��!���� ��&������� �� ����L� ����L� 8����������L� �������� � � ���%C� � ��� �������%�� �� ��M��� ��2��&���L� ��������� ���������������K��� � � � �!���� � ���&������� ������� �!���� � ����� ��� �@���! ���� �����3! � �� �!��� �� ��� �D � �� �������� L��! ��������!�����%)��� � �� C� ����8�%C� ���� �M��� ��������� ���� � ���&���L� �� ��� � ����&��� �� � �%C� � ��� 8���%)L� �8���%)� �� �� &�K�%)� !���� �� ������� ���?���� � � ���% ��

�������� � @��� ��� ���� �������%)� !��A����L� !�������� �� �������� ��� �� � ! �� ��������� ������������ ���8�Q�����������K�%)��� � ������ �������� #�

V� ����K�L��3!�������� ��&����������!���� ��������O�

V� ������L������������ ��������� ��� ��� ��������&����O�

V� ������������� !������� ?�� � ��� ��

��" �E�����������" ���:��������� ���� �

5�����3�����!���������������������!�������������������������� ����!��������������T����������������������K��� � � ����������������@��� �������K������M���� ��%C� �����!���%C� ���� �������������������

�����: ���� ����#������������� �"� ���� �

�� ���&��%)� �� ������%)� !M&���� ��� ���� ������ ��� ��!�� � ��� � ������� �?���� ��� @�������� ��� ���%� @���!��������!�� ����� � �� ������� �8������ � �� �@�����<�!�� ��@� �������������������������@��� �����������< ����������L� � ���� ��� �&��� ��� (**9L� ���� ����� �!���� ������� �� !����� �� � �����%C� � ������� � ��� 5����������� ��5�� =�H� +***+� P� � �)� ���G�������� P� ��� 8�%)���������� P� >��� � ���H�����%)� ������� � � � ���� � ���������� �� � ����K�%C� L� ���� &I���� ��� ��!�� �� �� ��� ����� �!�������%)� �����F � �� � � ������� �� ���� P��� ���� ������� �!�������������

8 %������� � �����+�����#������ ������������� ��������������

H����� �� � �������� � @��� �� ��!�� ������F��F� ���! ��� ��� �������� ��� 8���������� � ������ !���� ����K�� �� � � ����3!���%)L�8��� ���!���� ����������������������8�Q�������8���������� �)�� � ���� �����&� ������������������ ��������L�&������������ !��Q������������ ������� ����������� ����������%)�������������

� �L�������!�������%)��� ���������8���%)�@���D�8������ ���������L����K��A �� ���� �������������������� ������� �D�� �T����!�������%)����������� L����@��������������������� �������� �!������������ �)��� ���������&� ��������������������������������� �������� ����������

���������������(*+/�������A ��������� ��������� �& ���%)����������� L� ����A �� �& ���?�����������7�;**�������� L�@���!��������8�������������������L����������� �&���8?� �@����!��������!�� ��@����!���� ������� ���������L����(*+/L��������������K�%)��� � �� �<���N ���< ��%C� �<�������� L� 8������� �!�������%)���������������� ����� ��� ��������L� ���K���� ������� � &���8?� � ��� �� �)� �� �� � �@�!����� L� ������������ �� ����&����������� �@����� ������ � )��3�������� L�!�������������!�������L����8������������! ?�� ������� �� � ���� ��

�������K��� � ������� �!���������������!������� ��� � � ������� L� ����@����� ���������������������������� � � !����� C� � ����&���� !���� � � � �8������ ��� ����L� ��� ������ ��� @��� !������ ����K�� 8��� � �������L� ����������������������� �@����������� ���%C� �������� L�@���!��������� �&I����������3 �Q�������!�@���� �8��� ��������L� ������������������ ����!����L� ��� @��������!�������������� ����������� 8���������D����������������K�%)�!���������� �� �� �!�@���� ������ ���8�������Q �!���� ��������� ��/����

����%)��� ��� �����������%)������ ! ���D ����� ���� �� ������� L�� !�&�K���A��� ��8���%)���� �������L� &���� 8������������ ������%���� � ���� ����������� � �� ���&��%C� L�&������!��������� ������������������������ ���@����������������@���� !�&�K����� ������!��!����!���������� ������������8�������������������

5��!�� !����������!�� ���&���8?�����8��A ���������%)�� ��� � ����!������������������ ��� ������������%)���� ������ ������� �!�� ������� �L�&�������� 8������ �� �������� � ����������������!��� )���� ������������ ����8�����@���� ��� �����!������������%)������8�� �������������@���� �� ������ ������ ����8�����! ����������8��3��� ��������%C� �����M���������8�� ���������<�!�� �������������2��� ���%)�����&��!����������%)�� ��� � ����������������������� ������ ����� ����!�������L�����&����! ���������!���� ������ � ������!�� ����

��� ��8���� @��� ��F�� � � &���8?� � ���� � ������� � � ��� ����� ������%)� !������ ��������� ���������� &��� ��� �� ���������!�������������L�!����������K������8������ ��8������� �8��������� ����!�������������������

< ���!��� ����������������� ������ ��������� �& ���%)����������� �� �!��3� ��3���?� L���������������� ������������!��T�����

������������*�

�������������� ��*

��� ����� ��%�� ������ ��������������#����������I���� ����:��� �

�� ���������@��� ������ ������ � )��������!����@�����<�!�� ��!����� �������L���� �@�Q�������������������� � �� ����� ���� ����8���%)L����� ���3����������!��������%C� ��� �����������������L����8������ �����L�� ���!��Q��� �!�8 �� ��� �� ���� L�8��������� �������������!�������������������<�!�� ���< �����!�������<�!�� �L����8���%)����?����� � �� �@���� L������������� �!��3� ��� ��

5����������<�!�� ��!������������ �������� ���!������� ��������������������������������������������������������� !� �&������ ����������!������� ����������!� ��������%)��

� �L� ������� �� !�����A �� �� ���%)� ��� ����C� � ������!��������� L� �� �� ���%)� ��� �@�!� ������ �!����� L� � �����C� � ��� ���� � ���� � ������ @���� � �� ���� ���%)L� � �!� D� !����!�%)� ��� �� ���� L� !� A������%C� � ������������ L��������������������K�%)����&� ���� ���!����� ������&F����!��8���%)�������?� � �� ��

H��� �������������!�?������������������� ����������� ���!��Q��� �� ����&����� � 8����!������������%)��������� �@���� ���������!�� �������� ��� ������%�L��������� �M������� L��)� ���� �� � ����� ������ L��� ��� �!��!�� �� ����%C� ����@�!����� �!����� ��� ��� ���%��

�!�8����A �� � �� �� �� �)� ��� ������%�L� ������ �� �M��� �� ���&���L� ������A �L� ������ ��� L� �� ���@��%)� � ��@�!����� � ��� !���%)� �������� ��@��� L� �� ����8��%)� ��� �� � � � � � ��� � � � ! � � ��� ���&���L� �����&��%)� ��� !�������� � �� ���������� � �� � ���!����������F��� !�������� �� ������L� !�� 8������ ����� � ������� ����%C� �������&�����!����� ����������� ��

��� <�<�����F��������8��%)����5����1**+A(**,��G��������L����5����+7**+A(**7����&�����������5����+,**+A(**9�H�J����J��������������%��L��������T�&���� ���M������8���������������%)�@�������������G�������������=�����������=����T������<�8?��������

'���:������

�������� <�<�����<�!�� ��@���!�� ��� ���% �!M&�� ���������!��������&������F� ����������������� �����8������ ��� �������L� � ��� � !��� ���&F�� �� ���� ��� � � !���� � 8��������� � ��� ��� ����%)�� �� �!�������%)� ��� ��� ����� ��� @�������� ��� �� �)� ��&������ &� ���� �� ������� 5�� <5� =�H� +7**+� �(**7�L� ��� �� @���� �� !�������� ��!�������K�%)����!�������� �@������������������K�%)�������������!��� ���&���� L�8���F���� �������@���� ���&I����� ��������������� � �� �!����!�%C� ��5� ��� ����L� 8������?������Q3���� �!�������%)��� �������L�����������8��������������F�I�������(*+7���

����!�� �� �& �����L��� ���(*+*L���� ���������� !� �&��������&���������<2�L�<2��N ������������������K�����������!���������!������L�����A ������K��L����(*+/L������%)������?����&�������� �<���N �������������������

������� �� ��� !����!�%)� ��� �����L� @��� �� ����� �� ����� � ��I�� ������ � � !���C� � ��� @�������� �3�� � ������ ��%)L������������������&�����(*+/���������G��������<3��!�������-����!������ ���J����L�@��� ��8������ �!���K� ��������� ����!���� �!��T���� � ���� ���@����)���������� ���� �����!��I��@������8�������8����� ��� ��?��� �������� L�@��� ��� �� ������F�� �� ��I�����K�� L�@��� ��� ?�� ���&�� �����������!������%������������!�! ?����� ���� ����������L�@������������ ������� �I�������������L�@���� ����?��� ��������%C� ���&�� ����<�!�� ���)�!��������L�����!��@������?���� ���� ����

,� J�� �$���9�����

������������6�

�������������� ��*

,� J�� �$���9�����

<��(*+/��!�I���������� ��� ��������!������3���%)L����������K�%)�����&�������&����������������������

H� ������� �� ������� ���������������� ��@��� 8�K�!��� C� ���&���� � ��� ���� �������!��� ������������ �������%C� � ���� � ��� ��� � ������ � ���� � � ���������� �� �� �8���%)� �� ����)� F� ��������� �����F � ��� W�&��BBB� ���&��������L��� ���������������� �D ��� �����%��� �������� ��

� �!��� C� ����������������� !������� ���%C� ��F�� ����� ��� )���������� ������F ������������������������ ����%)��H ��� ����� L����8���������!�������������%C� ����!������ ��������?�L� )�� !�&�K�� ��������� ����������� ������! ��H�� ���������!����8����!�����������������������������������L���������������!�L����� ������ ���K����� ���%)���&�������� !������

� ����%C� � )��8������ ��� ������� ��������� � � !�� ����������@����� �������� ������������K�%)��5��!����8����������� ��!���� ����� ����� � ������ �!�������� ��� ����� ������?�L�!��%)���� 8F������������ ����������� L� �@�� �� �)�� ��� ������������������������%)��

���&� ���� ����%C� ������ ���!��?��� �M��� �;��� L�F����������������&������@��������!������@������������L���?����&��������?�����������������������< ���������K�%)����@��������!���� ���������?�� L��� �����������������8�������F�����$�����"�������L���F��!�� ����������!�������������������!����8����B�&��

� ����%C� ��8������ �������� ��� ����� �����@�����@����������&���������������F�� ������������������������

����������

5��� !�������D�<�����L�8�����K����������������3���%)���!���� ��������� ����� ����������K�%)��������������<2����<�������$� ��2��&F���� ���T�&��8�&�������5���&�����(*+/�������8��%)������F��������8?�� ���L��������������F�5���&�����(*+'��5� �����!?���� �&����A �L����������L������%)����������� �!��!��!�������� �)���� �� � �� !�� � �������� ������������������� �� � �8��� ������� ���� ������� ������!�� �L� ������� �������� �������� �8�� �� �!��� ������� �!�����������3�����L����������������&����I������K���!��� �����!�� ������� �������� L�@���!����������� ����� �������������� L���� ���� �!������K�%)�� ������ �������%)�� ��� �� ��

��� ����#�� ������1������#�#�����

R��� �&I��� ������� ���������������� <�<�FL������@���� ��8��� ������� �� �)�!����������������?�� L������������8���������������������������������������������������������L��!������D� ����� �Q�����?��������&�����L��)� ��3���� !�F�� ��� �������� !���� �� &����������� ������ �� ��� ��L� !��� @��� ������������� ���A �� ���� 8���� ��8 ���K�%)�����8��%)�� ������� L�@���I������� ������������������������ ��� ��� �� !�?�������)��� �)������K�����

5� ��� ����L� �� ��!�� �� ������� �� ����� � ����� ������������ �� ����������� I���������� ��� � � ��!������ � ���� ����%)���������!M&�����L�!������8��L�� !�&�K��� � �� �!����� ������� L�!%C� ������������ ����!����������F�(7�!�� ��%C� ���� � ����� ������3���%)��� ��������� ��������L�����&����� ��!���� ���K����!� ��� ������������ ����%������8�������

�������������

������������� ��

������������������������

������������������������ ������������������� ������������������������������ �������� ���� ����� ����� �

�� � ������ �! ������"������������ ������� �����"�� #��� ��$$����"����������%&����!���'

�� � ������ �� �����"���(��� �� �� ���� ���� ���!���"�� #��� ��$$����"�� $�� � ) &�� �!��!��� ������ '

���*����"����� &�� �������"������ +,-�.���!� ����������# ���� ����*����"���� ��� ,-���*���"�� �! ������"� �������/����������� ����$�� �� � �������������� ���� ���� ��������!�0�$���������"������"�� $���� ��# ��'

��$���������������������������# ��$ 0����� 1�� ����&����!2������ ����&�� � � ���� 3��� ��$��������) � ����������!������� �������*����������� � �"� � ���� ��# ��'

�����������!��1������ ���� ��*��� ������� ���$����� � � �������!� ����������# ��+������ ����� ���� ���!���"��� �������� ����.��(���0���������������� ����$�������� ��#��������(����"�����!�$��������� �������������3 ����$� �����$�$������45�+ � ���� ����*����" � �#*���.'

�������� � �� �����&�� �$����1 �� �����" ��6 ���� �� $���� ���� �� �!� �������� �� # �� �� ����� ���� ����� ��������� ��� *�����

7����&��"� � ���������� � �"$���������������&��"� � ������# ���� �������$������������������� ������� � �����������������*���8����� � ����'

� � ���� � ����1� � ���#���� �� ��#�� � � ���3���� � *0 ��)��0���� � !�������� ��� �� �#�� $�� �� ����� $�*������������������������# ��9

:��� ;�� �� �� <��� �����-���

�(������

�������!��� � �� =>?@+���=. ���

������;� ;� =>A�+���=. ���

����� ��>� :��� =>A�+���=. �@�

������� ��� ���6*� =>A�+���=. �@�

���4�������)�B;�4� C������ =>A�+���=. ��D

����������3� -������ =>A�+���=. ��@

E���� ���;���)��9�������� �� ��� =>A�+���=. ���

����������� � �� =>A�+���=. ���

�������� �� 4!��$ �� =>A�+���=. ���

������� ���6*� =>A�+���=. ���

���-��������� ������� =>A�+���=. ���

F��� :��� C#��� ��D

:��� ;�� �� �� <��� �����-���

�(������

���� �����>��G�����7����� ����� ������� =>���G�H�+���=. �9�/?

���5�*����=9I������� ������� =>���G�@�+���=. �9?��

���J�����:���G�����-��G������ ���� ���6*� =>A�+���=. �9HH�

������������4��� 49C������ =>A�G�H�+���=. �9@/�

�������49��� ���G���-�����J�����C������G���

-�(������ �GE���� �49��� ���-�(���� =>A�+���=. �9�??

�����>��� ��� 4��� =>A�+���=. ??�

�����;�� ����� -������ =>A�+���=. @��

5��������&�����������/J��1��:��

�� C��� � )K��������� ���)���K�����4�)

2���L7-)�B;�4�

49C���� =>@��+���=. @�/

����-������)�B;�4� -�(���� =>A�G�H�+���=. /DA

������� =�9������J 3��!��� -�(���� =>A�+���=. /H�

������ ���1� > ����� =>A�+���=. �A/

E���� �C���>�� > ����� =>A�+���=. �?�

����-���G��K���C� �� � ��49���� =>�H�+���=. ��/

F��� :��� C#��� �9D��

�������������������� ������!"�����#�$��� ���������������

��������������������%��������!"����� ���������������

�������������

������������� ��

��� ��������� ���������������������

��������������������������� ��

������������������� �������� ���

����� !���"���#� ������$ %&����

�� ��"����� '(

����������������)������� *+,&--

�������� � ���� '.-+�

��������� ����������/���0� %,%''

���

� ����� ��� ���������� ���� ��!�"� � ��� ���#���!$�"��� ��� %&��� ����� "�� '!"� � ��� �� � ��� (()�����������������%&������ ������ ,

�����'-%1�!�������������2��������� ������.� ������� ��3���� �#�4�������������������� ���" $.��4��������5�� 6���� ������� ,

���� ��7 ����������������������� ���" 8���������86������� ������������������� ����.���6���4���������'-%1���������5��������+(,(+'������ ���" #6���! !���� ����������9��������� .���"�)6���������������������� �6����������.���4����������� �6������������ ��$,

�����������.������������������� ����!��: ���.�� �����:������2 .�����������'-%1.��������� �������, �� � ��/�� � 4 � 4���� ����� ���� �� ������ ��: ��� . �� ���:�� ����)����. �� � ���;�� ���������� ��� �!��: ��� ������6���.6���������������:�� ������������� !,

� ����� !�� ��������� ����������/����� 4���������� 4���7 �������������������� %%'- <�, ������ ������������"��.�� 4��� � ���/����.� �� ����� !� �� 6��� �!������ ������� ��"� !6����� )�� �������� ������ .6����������������)��������,

���

�������������������������������������������������� �����!"������

#���$%�����&"������������������'#&�(��

������������=�

�������������� ��*

'�,� J�� ����$�������� �� �� ����� ����9�����

2������������������� )�� �!���!� ���� ����� ���T�&������I���������������������������������L��������������������������� ��� ���%�A����������� ����� �����!����������)��8�����P�� ��������������! �� �!!���%C� �������)� ����� �� �)�!���� ���������� ������!��� ���� ���%)��� � �� ���&��%C� �D� �����!M&�������� �� ��� ��� ��L� � �M���� ��� ��&����� � ��� ��� � �� ��������� !M&��L� ��� ���%C� � �� ���������� �� �8�������!���K�� ��!��� ������������ ��!�!���� L�������� !���!���������������%)��������������� ��%)��������������L��������������������

H�� ���������������������5M��� ��

-�-'$�����/$�$�L'��-��$�8����8L' �*

2�3�����!!���%)������������ ���% 114

�!���%)���������� ������ +91���

5M������� ���� +;

5M�������<2�� +'

5M�������< ��%C� �<�������� /'

������������������.���� ������ ,*'�

.��������/����������*����2��������0./)21

,� J�� � ��� $�������� � � � � ����� � ���9�����"���� ��"�2?�� ��6��� ��

� ,� J�� ��"���� ��"�2?�� ��6��� ���

• �� �����+�<2���+(*����J�&���

• ��@���8��%)��� ��������

��!��� )�

������������;�

�������������� ��*

��N���������(��"����� �� ����� ����9������

�����������������L����&F���� ���������������� L���� ����F�����������%)�����@�!����� �������� !��������� L�����A ����@�������(*+/��@�!����������������� ������%����������A ���� 8�%����?������8�����������!� ����������������������������� ��� ?�� ����� �R�&�� ��������!������� ��� !��� ���@� � �������F�������������� ������%�������&�����

�������� � ��� ��� (*+/L� �� � <�<� �������� �� ��! ��� �� ������ ������33)3� ������� � ��� �� ?�� L� �� � @�� � 44)43;�� ���������� ����E�# ���2��� ��#�:�� ��O�$MPL���� �(L'�������� ����� �7L74�������R�@��������������L�����������������%)����@������������ �� ?�� �@��� ������!���������L� �� ���������!����������F �����������������������!������ ��� ?�� �!���� ���!�� L�������A ��@����)�!�����������

������K�%)����!�����������������������F�A �L���Q ���K� �!�� �����L�������K����� �8����� � � �&��&��� ������� L�������������������������!������!���L����K�����&��������������� �8����� � � �&��&��� ��

H��M������������ ����� �8�����K��!�����K�L�����A �������� ������ ������ L�8��������� ���������������3��������������������$4��

+�������

�* �� G��)

5M������������ ����� ++ +( A,4

5M������������ �5����� ++ ++ *4

5M����������C� ����8��������� +; +, A+94�

2����,��

�* �� G��)

2��������� ?�� ���! ������ ''�'+* '1�;*1 A7L+94

�� ?�� ����� �R�&�� ����� ;;�;', ;,�+7/ A7L7/4�

5����3��

�* �� G��)

5M������������!�%C� ����=�8��%C� ;'7 /(* 9'L(;4�

��

�������A ��������������������M�������!����!�%C� �����8��%C� �� ����������� ���! ���� �������L� &��������T�&�������M(���8L'��M8/�/,�(�-����$7-M'$�$�(/-'$��N/�/�8���� (/�,�Q��,!9(/���������������������!������ �������8 ���K�%)����� !���!�����8����������������

<�� !������� ��� �� ������� �� ��� ��!������� ��� �� ����%)� � � ��. L� ���A �� �������� D� ���������� �� �������������������6����L� &�������� ����� ���&��� ������������������%)����!!���%)���

� �

((�"����� ��� ���� ��D������������3��

����+�"���������

/��� & ������ ������� ��>�!��$ � �

������������<�

�������������� ��*

�)����%����������1 � �+�/������ ����

� ��������

��� <�<���� ������������������(*+/�������F ����������� ������� ���� �������� �L�������������������������L��@�����!�� ����������� ����������������� !"#�

��������

�* �� G��)5M���������� �=������� ,7�+,7 ,/�9(1 *L;74

5M���������� �$������ ,7�7,( ,7�+,7 *L/;4

8 % �����������OG��)P �<; 644

�������� � ��� ��� (*+/L� 8���� ����� � ��� ����� ��� M��� ��� 8���������L� ���� �F��� ��� (9� ������� � ��� ����L������� �!��&�3��+'L������� �!��8��������!��������1L��� ��&����� �7��� �& ���?� �+9�������������9/��%C� ����� ��

,��� ��@�� ����� � ����

/�������� ���(����� ����� ���� �������K�#�

�* �� G��)<�����*�A�;��� '�';7 '�79( (L,+4

<�����;�A�+;��� +7* +;, A++L/14

<�����+;�A�/*��� +, /( A7/L9;4

�� ����/*��� (* 7/ A;/L714

L'L�( 3);*� 3)=4 �;<B �

������ ��� �!��K ������ ��%)��� �� ����� ���� ���%�F�����F���!��� �!�������%)�����8���������� �)�������������������L�! ��&I����F�����K��� �� �!��K �!�����?�� ��� ����� � �� 8���� �!���� � ������� ��

<��(*+/����������������������M�����������%)����������� L��)� ���� ������� �!��K ��F� ��������%)�� ��� � L����K���� ��� � ������ ��� ��������8������ ��8��������� ���8������ ����A ���������� �� 8�%)�� ������� L�������K�@���� �� ������ �� 8���� ���!������ ���!���������

5� ���!��L�8�������� �������� ���%C� �@��� )������ !� �&��������������L����F���� L��� ����%C� �D������!������!������������� ��&�%)��)�� �����������?�� L���������������� �������� � )������� ���F���@��������19L/4���

�� ����%)� � � �� �� � � � M��� � /� �� L� ������@��� �� !������ ��� ����� ���� ���� �� �����L� ��8��3� ��� ���� )���������@����������������� �L�� ����������������������1����C� ��/�!������

������%)����� ��&�%)������ �� ����������L����Q����@������ ���� ���F �� ���!�� �����9+L'4����� �������L���� ���� ��)���F �� ���!�� ��������������+9L;4L���� ���������?!���!�� �����(L14L� ������� �������� �������,4����8�������� ��� ����� ��! ������ ����� ��

���� ���� � �� ��� !�� � ���C� � �����A �� @��L� � �� ����� � ��F �� � ����������� � �� ��� ��� *L74� �� +�6�� ���)���/L/4���;6�� ���)L�� ��� ����� �� ���C� ���� ���������+L;4���(�6�� ���)L�*L,4���/�6�� ���)���*L/4���7�6L� ����@�������&������ ���������*L/4��H ��� ����� ��)���F �� �����?���L�����&��L���� ���������������/L;4��

9.037.699

9.230.658

9.775.976

8.600.000

8.700.000

8.800.000

8.900.000

9.000.000

9.100.000

9.200.000

9.300.000

9.400.000

9.500.000

9.600.000

9.700.000

9.800.000

9.900.000

2013 2012 2011

m3

Ano

Evolução consumos faturados m3

��������������

�������������� ��*

G������ ����%�� ����1��#��� ��+�%�� ����� ���:��E���� ��O����/%�P�

�* �� G��) B

= G�8-�$ =)33);�; =);)**4 ;4)6<* ��B

=� ,��$L�RS�$�-��$��G/R'$ <)<46)�33 ;)463)<; )6=)�;4 =�3B9(+ ��������� ,�,',�'19 ,�91*�;,( 9,�++; *L149(/ >3 ;�;11�9(9 ;�7,(�'/9 ++9�*1* (L+4

9(7 -��� 7�9'1�,*1 /�;9/�,9; +�+1;�1/7 //L;49(; 2��&��� �!��������������� 9+'�*/7 '11�,,, +'�+7' (L/4

L ����G��������,����)����$��%�� � �=)�)<6 �4)3�;)*3 )6<�)==; 4�;B

4����$��%)�� ������ �2�� ,+L7(4 ,+L7'4 �

< ���@�����!�����A� �!���������������%)����8�����%)��� ����8� �!������� �!����� <�<��� �� �� �M��� ��� ��

�����A �� ��� ������� �� � ����� � �� !�� ��%C� � ��� ���% � ��� ;L,4L� �!���� �� ��� ������ ���8���� �� !��?���������

����%�A ��@��L����������� ������� ��������L���I������� ���&��� �������&��� �!����������!��������� L�8����+(4L���� ���������+4����������������!�K��(L(4��

�?"� ���� ����K�#���������������� �

��!���%C� ���������� ���6� ('; (,+ A;L'14

��!���%C� �������� �!���� ���6� +�*9* +�+'; A,L+;4

���� ����������3������ ���6� (;1 7+; A/9L;14

������������!@����0�!������������&�� �!��������� ���6�

(�*,, +�1+* 1L/(4

>��%C� ������ ��������� �D��������������6� ( 1 A99L9,4

" ��� �������%C� ���� ���������!��������� ���6� ;7' +�*(1 A7'L174

" ��� �������%C� ���� ���������!��������� �!��8�K������8����������6�

(/' (', A++L174

" ��� �������� ���������!��������� ���6� /, '' A7(L7(4

" ��� 0�������%C� ���6� ;+' 7'; +*L194

L �����5����%�� � 6)=;6 4)*6 0�6B

��H��6���� ���% ��3������ �!�����3!���%)�������� ���8 ���K�%)��������������%)���������� �$ !7#L��!�� ����!����!�?������� �& ���%)���� ����%)������� ������� ������� �@�����������������M������������ ���

,��� ��@�� ����� � ����

/�������� ��������������K�#�

�* �� G��)

<�����*�A�;��� (/, /'; A/7L914

<�����;�A�+;��� (+ ;* A;,L**4

<�����+;�A�/*��� * * *L**4

�� ����/*��� * * *L**4

TOTAL �4< 64 0*=�4<B ��

��� �� !��� ���� !��� @����� ����� � ���� � ��� ����� )� ������������� ������ � � � ;� !���� � �� L����� !������� �� ���1(4����M���������������� ��3������ ��

�?��#�� ���������" �������������� �������

�* �� G��)

Zona Urbana (m) 5.644 10.284 -45,12%

Zona Predominantemente Urbana (m) 10.907 8.523 27,97%

Zona Mediamente urbana (m) 1.031 4.112 -74,92%

L'L�(�-����-���T��ML�-��O�P =)4;* ��)<� 0�*��;B

��������������

�������������� ��*

�� �3���%)� ��� &�� � !�� ���� ���%)� ������ ������ (/L(4L� ���� @��� �������� � ��� ��� (*+/� 8���� �3������� �!��������������� ��� X��� R�&���L� ����� D� ���� ����� ��� �& ���%)� ��� ����� ��� ����� �����L� �� 8����� ����K�� � �!���� ����������

�?"� ���� ���L�������� ����$�������� ��

5�������3��

�* �� G��)>�!�K�����8 � ������� ;*/ 7(( +1L+14

�� & ���%)�������� ��� ��� ���!���� � /�(,' (�,;9 +;L*(4

��!���%)���������� �������� (�*(* +�'(( (7L;74

+����������/�������(����������8��,��

�* �� G��)<�������� ���!� � (19 ;1/ A71L1(4

�* �� G��)

>��%C� ����������������6� +9 7, A'7L;,4

>���%� ������ ���������6� ++ ++ *L**4

G��� �����"���������� ��������:��������� �����#��������U������"I:��������������������D�#��������#���

H�����������M��������������%C� �����A �������������������������� ��� ��� L������ ��@���!��������!���%)���������� ����������

G������������������� ����� ��� ��� L����������� �����������������������<2���!���!��L�����K�������$� L�! �� ���������������������8�������!���K�����K�����&��������������

�Q G�?�� G��3� G�F� G����

����� (;�'/; /;�917 /+�(*1 1'9�7,1

$������ /*�+,1 /9�';; //�7'+ 1/'�1*9

���% /+�717 /,�/7/ /7�;97 +�*9+�9,1

�&�� /7�,'9 7*�''9 /9�7/9 +�+(/�+*,

�� /+�;/' /,�*// /7�,', +�*,1�1+;

���� (9�,,; /'�*,, //�*7+ 11+�((,

���� (/�/11 /(�;/* (9�+9' ,7(�77/

�� � +1�9'; ('�'9* ((�19* 9+*�'''

�����&� ;�*91 7/�/'; (;�;;9 9''�9*+

H���&� (;�9'' 7'�('9 //�;+7 +�*/,�1((

5���&� (,�(+( /1�7,, //�(,* 11,�/,;

��K��&� (+�9/' 7;�*7/ //�'+1 +�*7(�+1/

++�;91�97'�������2���������

QUANTIDADE DE EFLUENTE (m3) TRATADO PELA ETAR DE FROSSOS

�A' �9'4 $$L $$G 8� ��� ,� ��� 8�� ������

��.� ��.� ��.� ��.� ��.� ��.� ��.�

9L/1 '(,L(1 /1;L7( /;+L7( /**L,, ;(L(/ 9L;/ 7;L9,

�F��������"N

�����L��7$L/��$��V-/�$���8$�/$�-'���(M�8L��9�ML'�'9L/-'$�8���L���-����'$$'$

CQO CBO5 SST SSV Ntotal Ptotal Namoniacal

mg/l mg/l mg/l mg/l mg/l mg/l mg/l

6,94 36,33 6,00 9,88 7,83 11,33 1,93 3,51

�F��������

pH

�����L��7$L/��$��V-/�$���8$�/$�-'���(M�8L��L��L�-'�8���L���-����'$$'$

���������������

�������������� ��*

5�@��� ����8������������������ ����� ��� ��� L�����%�A ��������� )��� ���!������ ����U����%)�0��� ���%)����<2��� �� � ����� ��� ��)� U� �� U=� ����%)� ��� <��!� � ��� �� �8�%)� ��� <2��� ��� �������� �� $� UL� ����&���� !���� ������������ ��8������ ����@���������2�� �� �<���N �I���� L�����3��%)����<�������$� L���!�� ���������������(9L+4����@������������������8�������������L� ����@�����<�������$� ������������������ ��� ����� �9(L14��

L�������� ����K�#���O�L�P�

���D������0�L�������� ����K�#����

�� @�������� ��� ����� !���� �� ��� !M&��� ����F�A �� &� ������ ! ���L� ��� �Q�� ��� ���� � ���� � � ��� ���!����� � ����K�� �!�� ������� � ���!������� � ��� � ������ � ��� !�)� �� ������� L� &������!��� ���� ���G��������<3��!�������-����!������ ���J���������&�����(*+/�!������������I������ ���8�����

���������������� ��%)�@�����������������@���������������L��!��������?���F���8���� � ������ ����� #�

� � �• �!��T���� ������� ��� )����� ����� ����! L���������������������������=� !�%)O�• ��@�����������!���������������� � �F���8��������&�����&�3L����� �������� ��� ����� �#��

,��F���� �85������D������

" ���� ,��� ��������

� ��� � ����� �����!��T���� ������F!�� L�&��������� ���@�?��

(�1** ;���

� ��� � ����/��"���� �!��T���� �@�?�� L� �& �����3�� L���� �I��� ���!� ����

('' ;� �����

�8K(/$�$�0�AM�8L/-�-����,��/'-/�/-�-�

,��F���� �85������D������"��%������

"�� �-����� �(���85������D�������1��#��

85������D������WG,

���!��T���� ������F!�� ���&���������

777 7'; '

��������� �!��T���� �8? �A@�?�� ++( ++( *

�/��� ����� �!��T���� �@�?�� L� �& �T��� �=��� �I��� ��� �& �T��� ���3��

9 9 *

�8K(/$�$�0�L��L���8L'�-��K�M�$

���#�� ��N#��� ���

<�@����������

5�8�������(*+/���&���������� <�<�;,(��8��� L�� �@�� �+19� )�������� ���/,;����� L�(';���������!����L�/+;���������!M&�����(������)�������� ���%)��R�����K�@��L���8�������(*+(L���&������;1/����&����� L� ��8���@��L�����&��L� �����8������������#��� ���$$����&������� ��+L14��� ���%����� <�<���

���� �)�� ������ ������ ������!�� ��� ����� � �� �!���?! ���!����� ��������A ��!���������������������������� ��� !�������� � ������ ���� � ��������� L� !���� ��I�%)� ��� @�� @���� � �����%C� L� !���� !��%)� ��� ����K�%)�!�8 ������!����� !����������!� �����8�������

�������������*�

�������������� ��*

-�����:#��� �" ����#" �"� 1���� ����

��� ��&�%)�!�����!�!�8 ������ �� ��8��� ���������������������������������!����� ������!�������L�! �F��� ������!�@���� ��� ����?����������� �8������ ��8�� ��� �����������������!�K�L� &������!� ��������D�������������������� ������!�K���

2

428

64

10 14 8 4

52

0

50

100

150

200

250

300

350

400

450

Ad

min

istr

ad

ore

s

Ass

iste

nte

Op

era

cio

na

l

Ass

iste

nte

cnic

o

Dir

ige

nte

s

En

carr

eg

ad

o

Fis

cal

Fis

cal M

un

icip

al

Técn

ico

Su

pe

rio

r

-�����:#��� �" ����#" �"� 1���� ���

����#�#�����D����

��� ��&�%)��������� �����A� ������ 8������� ���������������������F��A���������L���������F���������� ����79����L������D���!��?���������

/���� �* �� �

��� ����(,��� (7 (( (*

(1���/,��� 17 ++7 +*;

/1���7,��� +;( +;; +'7

71���;,��� ('; ('; (';

�� ����;1��� 79 /9 /(

L ��������� 4;� 4<* 4;3 �

�����#������

�� � ��&�%)���� ����� � �������� D� ���������� ����� &��� ���F��� ��� ���������L� !���@��� �� �����������F��� � ����&����� ������!�� ��F����$9����L������D���!��?���������

�����#����� �* �� �

0 a 5 anos 75 85 71

6 a 10 anos 62 77 106

11 a 15 anos 144 147 144

16 a 20 anos 96 78 57

21 a 25 anos 79 90 99

26 a 30 anos 49 48 68

31 a 36 anos 75 67 41

mais de 36 anos 2 1

L ��������� 4;� 4<* 4;3

�������������6�

�������������� ��*

N�:������>���

��� ���������������� ������ �����F�A ��!�����&�����L�! ����������"9B��!��� �! ���$:�������������������!��;�6B�! ���:�������������������L����� !�������� �������������!� ��������!����� ������!�������L�@����3������ !��������������� 8��%C� � �� ���� ��� ����������� [� ��� ����%��� @��� B� � � ����� � ����� � ��� ������ )���������� �L��3 �������� ����&����� �@����8����������� �)����8������!� A������%C� ����� ���� ��

L�" ����GE��#� �

H� �!� ��� �?����� � ���� ��� � <�<� ��������? ��� � � !��?8�� L� ����� ��� ����� � 8������ � �� ����?!� @��� ����������������&���������<�!�� ���

H �8������ �����!� �� �)���������������Q������������ ��!M&������@� %)�D������������� )���� ���%�����!�� ������������M�������� ������������?��������� <�<��G������ ���������!����������A ���������������!�����!��������������!�����������L��!��������!���������3!�� )L������ �����D����Q������������ ��!M&����

-������� �� ����� �* �� �

�� )�����% (; (7 (7

�������2��!�=���������� (7, (/7 (*(

�������2�������� ++ (; /7

H��)�������� ���%) ( / /

���Q�������=����� ���M&��� (1' /*9 /(/

L ��������� 4;� 4<* 4;3 �

� ����� �,� 1���� ����

-�$��/R�'�-���RX'�-���'���RX'

��>����H�%���������< �������(*+/����<3���?�����$��%C� ��M&��� �������� ���%)��M&��������K�%)�����&� �����!������ ������������ �8�������!�������>H<�!����(*+/H&���%C� �>��� ���G��������>�� ��%)�>�&���2F���� ����������%)����"������ ����������2���8������ )��������� ������� ��M&�� H��= ����$�������<8�Q��������!������������������G��������0���&�����A���� � �)������ ?�� ��&������������%��J�������2��&����A�+���������G��������������� �����&���������-��� <������2F����������� ��������� ���� ��M&�� �������� ����-������������������-��� ��� ��� <����������< !�% ���8��� <� � ����-��� ��� ?��� ���������� � � � � �������3�\2�==����%)������?��� �!� �� �������� !��������������� < �������=�!�������%)������������ ���%)��M&����<�A�� ��������&��%)������������"���F�������� ����� �A�+��&������=��Q�� ����� ����� �A�(�� �������A�+�� �������A�(�������%����2��&�������� �����&���������������������������������� ����=�8���%)H!���%)����������%)�����%������������2F���� ����������%)5R�=������%)����� ����������������� ��������K�%)�G�?������< �������-���A��� !����� �!���� �>�&����� =�����%)�� �� ���� ���� � �)����G�������=A �=��=�������A� � �)������������&������������%��J�������2��&����A�( �

���������(*+/�8������ ����� �;91;���� ����8���%)L�;*L,4��� �@�� �� �8������ �!M&�� ���71L(4�� �!���� L�����&���� +,9� 8������ � ��� 8���%)L� ���������� �� ���������� ��� �! ��� ��� ��!�� �� ��� 8���%)�� � �� ����&����� ��

� �

�������������4�

�������������� ��*

� ���� ������>���

���� <�<�� !C����������&�����I��?���@���������� �!�������� ����� �����%)����!��� ��������������%)L���T�&��� ����������� ���� ���� 8�����������%)����H��M�������!����!��� �� �������8�� ������#�

/8���RS�$ �* �� G��)=�8��%C� ���� ! �������������������!�������� ?�� ����� L�J�������>�!�K���M&���������������������

;;9 /(( 9/L*4

/�1���>���� ����" �� �� �-����� 0(����5<6.�<������������ ��

]>��%)��)�����K������� ��������� �����!M&�������&� ����������������^

,+ +*/ A(+L74

]>��%)��)�����K�������� Q����������%)�D��������������� ��������������%C� ���������� �������� �!���� �D��������������� ��������U

* (;* A+**L*4

L ��� 3*; 3=4 04�4B�

�� ����A ����������%)����/9�!��� ��;L;4�� � ������ ����(*+/���!����������������!��?��������!���8��������)� ������� �������@���@����!��� �������������������� �!���� �������K�@��� ���8������ �� ��� ?�� � ��� ������������9/4��

�� ����A �� ���&F�� �� �������� ��� ������ L� ��������� �� ����K�%)� !������� ��� ����! %)� ��� !��� � ����3���%)�8 ����!�����&���%� �����?��� ���������� ����<�!�� ���

N��������$��#��������$�I���� �L��:��� �

$��������������(�: ���

����:��������� � �* �� �

��!������ ;' ;7 ;;

<2� + / +

<2�� * 7 *

<�8?������ +' +( 1

L ��� =* =* 34�

<��(*+/����8�����A ������������������ ������ ��������(*+(��

��8���� �� ��!������� ��� ���� �� �� @����� ������L� � � ��&�����������!������L� F� � ����� ���� �� ���8������ �������� � ��� ���&����� [� �!������� ��8���� @��L� �� ��� � ��&��������L� � ����� � ��8������� L� )� ��� ��� ����L�8������ ����J����L�>�!�K�����!�����������F ������������������

H�������@����������� �������� �F��� ������A8�����H������������� ���Q�������������� ��������!��?��������� �1���� ���� � +(���� ������� ��������(1�������� � ��� ��� � ���������� ����9/�������� ���H ��� � ����@������������� ���������8���������L��������H���&���

5�@����K� �� !���D�������K������� )�� �������� �������&���L����8���A ��������� 8������� ���� �8���� ��� �� C� � �!��8�� � �71L/4�� �� ���� � � �� � ��� C� � �/+L;4��� G����� D� 8���� � � ������� � ��� ���&���L� ���8���A �� ��� �������Q���� � �� ���������� 8? �� &��� � ����� �� ���� P� � @���F��� �/(L14�L� ����� ��� ������� �������L�� ��������� &��L���������� ���������@�������(7L94���

"��8��A �� ����L� @��� � ������� � �������� ������� ���Q���� ��� 8������ � ��� 8��%)� !M&���� �/9�� �� @��� ��!������/'�L� ����� �3��� �������� ��8��������

�H#�"����� ����"� ����� �

��������� ����8����������������� ��� ���������!�����%)���!����%)�� � ���&������� L�� �@�� ��� ����� ����@� %)�����@�!����� ����!����%)��������������������� ������&�� L����� L��� ���� L���!����� L������������� ��8�� � ���K���� L��3����� L� �� L��������

H ��@�!����� ����!����%)��������������������� �����:�7+�,+7��� ����!���%)�������������� �����:�+;�;;+��

���������� �L��:��� �

��� ����� ��� �� ��� 8��%)� ��8���� !��� ������ 5������ ��� �����%)� ������ � � � � ��8 �� � P� �5���L� 8���8�������������%��!�8 ������!����!����������������(*+/L���@��������� �����������!���������

������������� ������!������!�� ������ ������������������������� ���!�I�������������������&��������3 �Q������ �������%L�!������F�����&������������! ���!��>�L����&F�� ��������& �������������������������� ���L� &���!�� !���������!����%)���� �M��������!��!��� �� 8�%)�!�8 ������

�������������3�

�������������� ��*

��������(*+/L��������8�����8����� �+1��3��� ������� )L�'1/��� ���� ���;*/��3��� ��� �� �����!��������� ���

H��� ����&������ � ���% ����������������&����8�������:�/1�1,7��������������!�������������������:�+/�;''��

$�����������/�1 ����� �

�� ����A ����������%)���� �!�������%)���"� J�� ���� �������� �������� ���� ��1 ����� ��������� O,$//P�� � ���% �����&� ��������!M&����������L����������������������������� ��� ��� ���

H� �� ���������� �� ��� !�I��� �� ���� ���� �� � !������ � ��� <�!�� �� !���� � !��3� � �� � �� ���L� !���� ��F�� �������%)� ��� �� � � ��� �3!���%)� �� ������� ��� �8�Q���� �� �8����� � � ���� L� " �� :J���% �!������ � � ����) � ���� ��� �8���%)������K������T�&��� � ���% �!�� ��� �!����<�!�� �L�� ����2������ ���� =�8���%)����� �@����3 ���������������

��������A ��� ���!����� ������� � I���3 ����� ���� 8����������&���!��������������� ��8����������&���������� ������%����������L������" ��:����������� ����� �������#��������1 ����>��#�

A� ������K�%)����@��������������������� !�&�K�%)�����8���%)� &��� ��� !��� ��� ����� O�

A� �� �� ���%)���� ����&� �������� � �������8��� &��� � ��!����� �� � ���� �����&� ������������������ ��������L� ���� � � ��%C� � ��� ���������L� ���! ����&�&����L� � ��%C� � ��������� � ���� ����� ��� � ��&�%)L� �� ��� !�&�K�%)�����8���%)��A���� &���� � �� ���!���%C� L�� �8���� �����&� ���������� ��� !��� ����! �� ���� ������ ��%)L�������8��%)����8��� ���!���� �������� �� � ���� L����������� O�

A� ��8�����%)����������L������F ���� �& ��%)����������� ���������������&���)�������O�

A� ���!�������%)����� @���� ������������������������� ����������8�����%)�����������7*����������� ���������I��� ����� ����� ��� ����L� ����@������(*+/�8�������������7L;�����! &������� ����������������� ���K�%)�!�� !����� �� ����)� � � �� � �� �� � ��� � ��� � L� �� 8�����%)� ��������� �� ���������� �� � !�������� �A������ !�?����������)������L�!��J������.������!���F&������O�

A� �� � !�&�K�%)� ��� ��� � ���% � �A���� ���&���)� �����L� ��� �� ��@� %)0&�3�� ��� ������L� ��� ���� L� ���������%)������� �����&���%��������������������8�����L����� ������������� L����!����������%)������ ?�� L����������0��!������������ L���������� O�

A� =������%)���� � ���% �&� ���� ���#�!������� ��������� L� ���% �����A���L� ���% ������ ����L� ���% ��������8��%)�������8��%)���� ���������������

����� ��F�� �� &I���� ��� � !�&�K��� �8���%)�� � ����) L� � !�I��� ������ &I��� � ��� �� �)��� � ������� � ���<�!�� �L����������!���������� ������������������������������ ����8�Q�������8����L�� �@�� ��� ����� #�

A� ������%)�� ����! ����������� ��������� �!��T���� �������������@����������������� ��&�?���������%)��������� �������� ���!�������� ��� ����� ���� ��������� ���@�������O�

A� H� ������ ��� ���!� ����� � � �?�� � ��� ����� ����K������ � � �� ������� L� � � ����� � ������ � �� � ��&�?� � ���� !����� !�� )� �� � ������ L� ��������A �� � �� ��� 8������ � �8������ � � 8��� L� !���� � �� �� �� � �3�� � � �������L����������A ����������� ������%�����&� ��������������K��A �� ��� � ������F�� ������F ������K�%)���8����������� ��@�!����� O�

A� �� �!�������%)� �� �= L� !������ ������� ����� !�� !����� �����8��� � ����� � �� ����Q��� � ��� � ��&�%)� � ��� !��� ��� �� ��L�!�� L� ��������&� ������!������������������ ����������� ����%)������!����� �� � ���� �����&� ������������������������������������������������� ��� ��� ��

A� ������%)�� ����! ��������������������� ��������������8�&��������!��� ����������L���������K�%)������������������������������%)�� ����! ������ ! ��L�&������������%)�� ��� !��� ��� � ����� ����� ������ 8�����%)���������� ���� �!�������%)���!��� ������ )���� 8���������������� �I������������ ���������� ���� �8������ ��� ���%�O�

A������K�%)����!��� ������ ���� !�&�K�%)��A������ ���� ���������� ���� �� �!��� ������� ����� <�<�8��3&�K����������������������3��������� ��� �@����� �����%C� ������ � ��������������8������

� ���3������������!�����!�I�����==�8����� � ������ ����������������(*+/�@���������������&�%)���������������8���K�%)�����!�������%)�����I��������������#�

V� ������������������K�%)��� �2=�N ����� <�<L������ ��@�!����� ��8����� ��� ���� O�

• �� ���%)�������K�%)��� �������������R��L�������)������������$������<��������L�&��������="�O�

• 2����� �)���� ���������&� �����������-��� ��������������������������������?!���������O�

V� =� ����%)�������������7L;����������� �!����2���������L������ �)���������������� �������������!��������%)����8��� L��3�� ������ �� L� &����� �&���� �������������&��L�8����� L���������� O�

�������������=�

�������������� ��*

V� ������K�%)��A��������� �� �� ������� ��� ����� ����X��N ��K�� �������%)����������������?!O�

V� =�!�������%)��� ����� �������� ��� ������������= ��� ��������=�8���%)� ����8�����������O�

V� ����K�%)����8���%)�D�!!���%)����@�����������������?�����!�I��������P�� ������������K�%)����������?������������

��

*)�$��#��� ��� �2��� 0�����������

�% �#�� �� ��,�����"�������� ��'"����� �����

�* �� �

"<5��� :�9�+''�,(, :�9�*,+�//; :�9�;+'�,(9

��<�2�_`<���<��<�"=_H� :�+1�1;7�('' :�+,�;7'�1,+ :�+,�;,/�11'

�R��=�=H��a�<\�>H��_bH :�/�+9(�'++ :�(�1+'�/+/ :�/�+/,�*99

2����>JH�����������c��=��<���<�� :�+�*,'�'+* :�171�*9' :�1+(�,+*�

H� ���8�� �� ��&���� ����L� ���� ���� @��� � !���!� ����,�� ����������� �&�������;�� �� ���� ������� � ������� ��������������<�!�� �L����!���!���� � � �� � ���� ��

H � ��� � H!������ � ��� ������ ����������� 'L'4� !� ����� ��� :� /+L(����C� � ��� (*+(� !���� :� //L(����C� � ��� (*+/L����� !���������������������:�(����C� ���� ��

H�"��������5���� ����(*+/�� ���������:�(9L+����C� L��@��� ��8����������������:�+L;����C� ��;L,4��8������(*+(L��!�� ����!������������ ������ ���!�� ��%C� ���� ���% #����+(4����������� ����� O����+4����������� ��������������(L(4���������� ��� ?�� � ��� �����&�� ���

: *

: (�***�***

: 7�***�***

: '�***�***

: ,�***�***

: +*�***�***

: +(�***�***

: +7�***�***

: +'�***�***

: +,�***�***

: (*�***�***

: ((�***�***

(*+/ (*+( (*++

�% �#�� �� ��,�����"�������� ��'"����� ����

"<5���

��<�2�_`<���<��<�"=_H�

�R��=�=H��a�<\�>H��_bH

2����>JH�����������c��=��<���<��

�������������;�

�������������� ��*

����%�A �� � ������� ��� 8�����%)� ��� ���8�� ��� � !�&������ ��� ����� :� +L+1����C� � �/'L/4� �3!����� !��� ����������8�����!������8��%)��� ����8� ���F�(;�����

����%�A ������L������������8�����%)��� ������������+4L����� !���������:�,(L7�����< ����������F��3!�����!���������� ��� 2���� :� /(*���� �'L74�� �� ��� ���8�� ��� � !�&������ ��� ��������� :� ((7L;���� �,4�� �����&����%�� � !��������%)�������8��������%)���� ���������:�7(;L1�����714������ �� ��� �:�7*L'�����7;4����

��� ����� ��� �!��T���L� � !���!� � ���� � !������ � )� ����������#� � �������� � ��� � �� ��� ��� ���������8� �83� ��������� �L� ������ ��������� ���������������������� ��� ��� �����8� �83� ��������� ����!��M�������� ����8� ������ ?�� ��

H �����;��������������L�@�������&��L�����������!����L�� �& ?�����&�?��!�������?!����������D�<�!�� ��!����� ���8�K���8����� ��� � �������3!���%)�������������������������!�K�L���������������������:�(;'���L�����&�K�� �!���� �����L� �)� ���������� �� ����&� �! � � � ���������A ����� 8� ������!���%)�!��� 2�&����� ������� �� < ����������F�������!������������������K�%)���!�� ���������������������!��?���������

H���� � � ���� � ��������� � �������� �� ��� � �����,�� ��� � �<��� ��������L� @��� )� ���� � @��� �������� ����3���%)����&�� �!������ ���%)������L� &������������� �D��� ���%)����!�@���� ��3��� C� �������� �������������� ��������L��� �& ���%)���������� ������� ������ L� �@�� L� ������ �!���?! �����&�? �� �������L������� ����� ����� ��������������&���8?�����������������@�����<�!�� �������� ��� � ��

�% �#�� �� ��,�����"�������� ����,������'"����� �����

�* �� �

$H�5<�=�<52H��<��<�"=_H��<\2<�5H� :�++�/9;�',9 :�++�(('�+1/ :�++�'7*�(+'

�R�2H���H��H��<��H�> :�1�'1'�,+; :�,�;7(�(7; :�1�'/*�(71

�<��<�=�_`<� :�;�;+*�/;7 :�;�(1(�9/+ :�;�*7+�/79 �

H � � � �������� �H!������ ������������'L;4����(*+/L����������������!��?���������<��(*+(���(*+/�� �� ��� � ���!�� �������� ,/L74� � � ��� � H!������ L� ���� �����A �� � �� @��L� � ������� ��� ���� � F� !�!�������������������� ��� � ���

'��1 ��������� �������%�� ���?���� ��O�$�P��� �����L��������K��� ������ �������������3!�� )����<�!�� �L�I������������!� ���������� ��� � �����!� ����<�������������������������� L�@����)��� ������ ����������������L�� !����������� ��@�!����� ���������%)���&�&������������ ���������� ��� ��� L�D�!���%)����������%)���������� � �8��� ������� � ��� ����� �� ���� � �� ��� L� D� !�� ��%)� ��� ���% � ��� ��! %)� �� ���������� ��� �� ?�� L� D� �&�������%)���� ���% �����!�� )����8�����%)��8� ����L������������� ������8���������8�����%)L�����������!���������� ������� ���������L����� ��������&� �?�������������8�������� ��!���%C� ����� ����%C� ����� � �����@�!����� �&� � L�������� !���������� ����� L���������� L��� ���%����<�!�� ���< �)����&F������?� ����$�<� ��� �� ��� ���� ������&��� �!������!��!�����!�� ���@��� )���!�� �� �������� ���������������K����

<��(*+/� �$�������� �������% �<3���� ������������+L/4L� �@�� ���!�� ������7+4������������� � �!������ L����������� �� ��� ����� #�

• �����F ������;L74�� �2��&��� �� !����K�� ��:�(7'����L������� ����������#���� ����!��������8�%)�0�������%)�� �!��?���� ����!���%)������!��%)� �!��8�������!������&�L��� ���������8���������(*+(���@����)�������������������(*+/O�D�����%)�� �������� �!�� �!�� ��� ?�� ������ ���������L������D�����%)����@�������������� ?�� L�&�������������%)�� �������� �!�� �!��������%)������!�� �������������� !���������3O�

• ����F ������9L;4������ ����%)�����!���%)��:�+77����������� ��������������������� ��� � �������������%)�!�� ���� �D ����� �������������L�<���N ���<<N ������� ����-���O�

• ����F ������+'L/4�� �H��� �����% � �:�+(;�������������������� ��� � ��� �&�� �!������ ���%)������O�

: *

: (�***�***

: 7�***�***

: '�***�***

: ,�***�***

: +*�***�***

: +(�***�***

(*+/ (*+( (*++

$H�5<�=�<52H��<��<�"=_H��<\2<�5H�

��2H���H��H��<��H�>

�<��<�=�_`<�

�������������<�

�������������� ��*

• ����F ������/L,4����������������:�91������ �������������������������� ��� � ������<�������$� ��

2������ ��!���& �����������8���� ��&��������L� �����������������!@��� ��!�� ������/;4��� ������ ��� � ���!���� � !������ L� ����������� +/L;4�� �� ��������%)���� ����� � 8���� L� !�� �������� �!��T���L� ��� � @��� �� �����L�� �)����������� ��� ���%)#�

• ��! %)�� � �& ?� � ��� 8F�� � ����� ������ !���� �� � � 8������ � !�� �! %)��� 2�&������� �������L������������H<�(*+/��

• ����������;4���������%)����� ���H<�(*+/��

� �-�"������>��� �������������������� :� (+9L'���� �7L+4�� ���������������!��?�������L� � �������������������!���� � � ��� � $3 � ��� ��� � @��� �)� 8����� �����?� �� H � ��� � $3 � 2���?�� � ����������� :� 9L'� ���C� L����%������ �������� �����!����� �!�����F�� ��

��8���� ��8���������3L���������(*+/L� �������� ��3���?� �������� L��)� 8������ ���?� ��I� ������ �!�����?��� �������&��L�������K�@����� ��������&������!�����8�� �8 �� �� ����� ���� ��������������� ���%)�$ ���L�@���� ����������F�� �����@��������3���?� �������� ��)�& ��������� �� ���� �& ����������@����8��%)�� ��I� ������ � ��� 8��%)� � � !��K � ��� ���� ��8�� � �� ����� /'�6L� ��6� (L� ��� �=��L� ���� @��L� �� � � ����� �T��� � ������ ���%)��� �����!���������)��� ������I� ������ ���F�@�����@�� �)� �������L������%���������� ������ )��� ������ � 8�%� ��� �&���%�� �� ��� ����!���%)� ��� �?���� �8������ !���� �����L� �� @���� �� ���� &��� �3������� ��� ����� ��

�% �#�� �� �����#���� ����������� ��

�* �� �

��2H��$=5�5�<=�H� :�+�,17�'*/ :�+�,/*�'79 :�+�7/+�71*

�<5�=�<52H��$=5�5�<=�H� :�;1�9(/ :�('/�9;/ :�+�*+/�//7�

�* �� � � �<

�F������<��&����/�� *L((4 *L;94 +L/14 *L,+4 +L((4�

H � ���� �� �� "������ 1����������� ��3������ � I�� � � � �B�!N �� ����?���� +(L14� �� ��!�� ������ /4� � � �� � � ��� � ���<�!�� ���������������%���@��� ���� �� ���!�F �� �&����� ���3������ � I�� �� ��B�!N ���>�� ��N ������?����:�+7+L/���� �+;L+4�L� ��8������� �����������������%)��� � ��3� ���� I���������K�@��� ���!�F �� ������������:�7L(����C� ��1L+4�L�������������%)������ ���!�F �� ������� �������� ��������� ��

*

+******

(******

(*+/ (*+( (*++

�% �#�� �� �����#���� ����������� �

��2H���$=5�5�<=�H�

�<5�=�<52H���$=5�5�<=�H�

0

0,5

1

1,5

2

2,5

3

3,5

���A*1

�&�A*1

���A*1

���A*1

��KA*1

���A+*

���A+*

���A+*

��KA+*

���A++

���A++

���A++

��KA++

���A+(

���A+(

���A+(

��KA+(

���A+/

���A+/

���A+/

��KA+/

������������*�

�������������� ��*

H ����� ��1�������� ����3������ �I�� �� ��B�!N ������?����:�+*,�����'74��� ����������������D�����%)�� �I�� ������!� � �&�� �@�������?����:�+*(L9�����99L14���

���#���� ��� ���?���E�� ��

�* �� �

�<�R>2��H����52<����<��=��H�2H� :�/�'19�(*9 :�/�'*,�(;; :�7�((+�(9*

�<�R>2��H���>dGR=�H���H��<\<��d�=H :�(�9/*�*(; :�(�'+/�(+* :�/�(*,�;*(

<�=2�� :�++�*7(�77* :�+*�7'9�,,* :�1�',*�99/ ��

H��� ������>?@������3���?�����(*+/�8����(�9/*���L��@��������K���������������:�++'L,�����7L;4�L�8����� �:�(�'+/������� ��� � �� !��?�� �����L� � �� ����� � ���� � ��� �! � � ����������� :� ,1���� �(L;4�L� !��� @��� �� ������ @��� ������������ �������?@��� ����������������� ��� ����� �!������ ��

�����F ������������ ���� ������ ����A ��@������(*++� ���������!�&�����!���<�������������&��(*+/��� �<������ � � ��� � ��� ������K�� ��!�� ����� @��� !�� ���� ���% � ��� ���� � �@��� ����� ;,� ������� �� �!�� �������� ����F��� ����� �������?@������:�*L/����C� L��@�����������@������ �������?@������������F�����&�L�����������������><����(*++��� �<������ �������� �L���8���� ��!������8���������8�� ��������

=��<�����]���������������� ����������� ����� ?�� ������������(*+(^L�!���'1�

: *

: +�***�***

: (�***�***

: /�***�***

: 7�***�***

: ;�***�***

(*+/ (*+( (*++

�G'(MRX'�-'$���$M(L�-'$

��=���<�R>2��H����52<�����<���=��H�2H��

�><���<�R>2��H���>dGR=�H����H���<\<��d�=H�

�������������

������������� ��

�� �������������������������������������������������������������������� �������������������������������� �� ������ !����!��!�����!�� ������������"�� !��������� �� � ��!� ���� ���� �� � �!���� #

�����$ �������%�� �� ����� ����& �'�������� (��������!�������!��)�*����*����������+� )������� ,� ��� ��������-���!�� �����'��!�� ��� ����" ��%��� ('���������.�������� +�!�� ����������$�����)/012������3��� 4� �'�����������'��)/012��������$����������������� �)/012��������� )������� ����%�� �������� �!��������������%��� �������#

0�)�*��5�������������� �����%��� ��� 6�� ��7����������8�!�#39

������������ ���!��������"�#$�����

�% ����&'������!#(���

� %��� �� :����� �� ;��� �!�� ���� �� ���$ ��� � �� ����� �� ���� ���� # ) �� ���$ ��� ����& ��� ��������������������<����������������������������� ���������"=� �� � ��������������#

�% ����&'�����)�������*��

�%�����:����� �*���������!�� ���������$ ���� �� ����� ������� ��������� ���������#���� ���� !�������!��>��������������� ���� �������������� ����� �!�� ��"4� �� ����" ���������"=� �� � ��������������#

��������������+�(�����*�,����������-�#�������.�� �/����0�����

�%�����:����� ������ ����� 6�� � ��������� ��?������� @��!�-���������!� ���������-�"=�������!������ �� �� !� ��������� � A����6!� �� /����� ���� �� ����$ ��� ���� � �� ����� ���� ��� � !��6� ����#) ������$ �������& ��� �������������������� �� � �� ��������� � ���#

������������*��

�������������� ��*

,�����"�����#:������� �9����� �

:���������

�* �� G��)�B

L ����� ����% :�+7*�/7' :�+/9�19+ +L94

���% ��� �� ������ :�+(;�'1( :�+(9�+;* A+L+4

���% �� ������ :�+7�';7 :�+*�,(+ /;L74

��"�����,�2"�� :�9+�+;/ :�9*�7(* +L*4

L ����� �,����% :�'1�+17 :�'9�;;+ (L74

,����% ��� �� ������ :�;+�/'/ :�79�'/1 9L,4

H�2������������������+L94��!�� ����!���������������&����H���� ����� �������&���������������������������!����!�%)��� �H"2� ���� ���������������������!�������� ��&�������������� �������������?!����������@���������)�8�����&��!�����������

H� 2���� �� �� �� �������� (L74L� I� �8���� !��� ������� ��� ��&���� ��� ��� 0� ��� � �� �� �� �� �)� �������������&����%���!��������%)��� �H���� ����� ���!������

$��#��� ������������

�* �� �

>=GR=�<X� <��> *L1' *L'/ *L,;

�H>"��=>=���< +L*/ +L*7 +L**

�R2H5H�=��$=5�5�<=�� *L;+ *L;+ *L;*

�H�<�2R����H�=�H�=>=X��H *L19 *L1/ *L1' ���

�M8-'�-����8�/'�

�* �� �

$R5�H��<���5<=H�A��c������=��� ������

A;9/�,19�: A'�7//�*;,�: A(�*79�;'9�:�

*L**

*L(*

*L7*

*L'*

*L,*

+L**

+L(*

(*+/ (*+( (*++

�% �#�� ����$��#��� �����������

>=GR=�<X� <��>

�H>"��=>=���<

�R2H5H�=��$=5�5�<=��

������������**�

�������������� ��*

���� ���� �������� �@����� ����� ��� ���������� L��� ����� �@���8���������������!����!��!�L��� ����������������������� � �& ?� ������ ���������H"2����!� ��������������������������� �������8������������ ���!������ L����������������8���������������A �����������������!��?�������L���������� ���&����������?������������L�������������)�!�����!���L����)��������@���@��� )��� ����� ������������� ����� �!������������������ ������%����������!���Q����8��������P����������8��������������� ����A ��!�������(*4�A�����<�!�� ���!�� ����������������#� � ����1����������&� ����������L� �����A �����4B)�

���������!�� ��������(*+/������������ �%�:������������������ ���!�� �!��!� �����*4L���&������������ ���!�� �!��������� � � ���� ��� ���&������ ���I�� � ,(;4L� !��� @��� F� ��@�?���� �� ������%�� �� ���!������ � � �� ���!�� �����F������!��KL� �����A ��� ���������F������� ������ ��F� ����� ��H�������� ���&���������+*/4����������� ���!�� �!��!� �L� ���A ����������?������� ������%��@���F�������(*���;*4������%�A ��@��������������� ��� ���&������ ��� ����� � � ��!�� � !��!� � F� ��� +*/4L� ! � � !���� � �8��� � ��8������ � � � �& ?� � ����� ������8������������ ������!�� �!��!� �� ������������������&�? ����5����������F ������������ ���� ������ ����A ��@������(*++� ���������!�&�����!���<�������������&��(*+/��� �<������ � � ��� � ��� ������K�� ��!�� ����� @��� !�� ���� ���% � ��� ���� � �@��� ����� ;,� ������� �� �!�� ������������F��� ����������� $�������� ��� ('L(4L� � @��� �������� @����� ������� $�������� ��� ������ F����� &�L� ��8���� �� !������8���������8�� ��������

=��<�����]���������������� ����������� ����� ?�� ������������(*+(^L�!���9*��

�� �@���K������� �������L� ������������������������������D�����%)��� �� �����������H�!��K��F�����!������������ ����@�������!�� ���)�� ������� �������������������!��������� � �� ������� ��

��� � �� � � ��� � @��� ����� ��8��� L� � !���������� ����� �� ������� �� ���� �������� � $���� ��� �������������&� �������R��� ���� �@���I� �8���@��������������������8������������������L�F��8������!��K��F�����!������� � ����8������!��K��F���������&���� ��

A: ,�***�***

A: '�***�***

A: 7�***�***

A: (�***�***

: *

: (�***�***

(*+/ (*+( (*++

�#�� ��������� �O������� �/�%�������� P

������������*6�

�������������� ��*

������������ ./�%�������� �

��$M�'��(MT'$�-����/T��

�* �� �

$��3�������� �!������ :�;�9+/�,,* :�9�(7'�11, A(+4 :�7�,,*�(++ 7,4

$��3�������� ������� ����� A:�'�7'1�**+ A:�/�1;1�,+* A'/4 :�(�(1/�(;1 A(9/4

$��3�������� ����8��������� :�7/;�*+' A:�'�((9�97+ +*94 A:�9�(;,�1*7 A+74

"���%)������3���� �� ��@����� A:�/(*�+*7 A:�(�17*�;;/ A:�,;�7/;�

����%�A ���������#��� �� �� 1�#? ��������?�� "����� ����L������� ������������� 8������ ������������������������!���� �8�������� ���!� ����H �8��3 ������3��!������ ����� ���!�����? � �!�����I�������8�������!���������� ������ @��� �� ������ ���� ����K��L� ����� ����?�� ��� (*+/L� �� ������� � !������� � ��8������ � �� ��� ����� ������������ ��8����������L� ����� � !������� � �� !������ � � � 8��3 � ��� ��3�� �� � ������� � ��� 8�������������&F������������

$��#��� ��� �2�����

��8L�9/(/-�-��

�* �� �

�<52��=>=���<��H��2="H��=5"<�26���2H2�> *L*+1 *L*+1 *L*(;

�<52�����=2�=����c��=H����<52��$=5�5�<=��� *L*/, *L*/9 *L*71

�<52��=>=���<�����"<5����<���<�2���<�"=_H� *L+*+ *L+*( *L+(/ �

��$N0�('Z�

�* �� �

���JA$>HW����R2H$=5�5�=��<52H� :�9�+((�+71 :�'�,''�7// :�9�(*(�9;;

"H>R�<�5< ��0�56��2����>J��H�<� :�7'�'** :�7/�(+, :�77�;7+

���JA$>HW�0�56�2����>J��H�<� :�+(�(/9 :�++�;91 :�+(�(1+ �

*L***

*L*(;

*L*;*

*L*9;

*L+**

*L+(;

*L+;*

(*+/ (*+( (*++

�<52��=>=���<

�<52��=>=���<��H��2="H��=5"<�26���2H2�>

�<52�����=2�=����c��=H����<52��$=5�5�<=���

�<52��=>=���<�����"<5���

������������*4�

�������������� ��*

,��Q'$��V-/'$�

�* �� �

���K��F���������&���� 99��� ,9��� ,7���

���K��F������������� '7��� ',��� ;;��� �

H� ������"��� ��@�� ���� ����:����� �� ���������==������ � ����� ����������������� ���� )�� ������� �����&���%������ �L�����!���@����� ��� �����!�� �����!��K ���� ����&���� ������� ��5�������L������F ������������ ���� ���L����M�����!�&���%)�� !�?������<����L��� ����A ��@��L����(*++L�� �<������ � � ��� ����������K����!�� �����@���!�� ���� ���% �������� ��!�� ������������F������!��K��F����� ����&��������'9��� L� ��� ������ ������� �����&���%������ �L��@������Q����@����!��K��F���������&���� �������������79��� L� ������������� � ������� �����&���%������ ��8����&�3�����F����� �<������ � � ��� L���8���� ��!������8���������8�� ���������

=��<�����]���������������� ����������� ����� ?�� ������������(*+(^L�!���9(�

: *

: (�***�***

: 7�***�***

: '�***�***

: ,�***�***

(*+/ (*+( (*++

��$N�0 �('Z�O�#� 1����������� P

������������*3�

�������������� ��*

�H�"��� ��@�� ����"������� ��������������7��� L� �����A �����'7��� L��@��������������������%)����!�?�������"������� �������!�� �L����������(**1L�@���!� ����!������ �8�������� ���'*��� L�&���������� F���������� �@����8��������8�������� �� �@�� �!������/*��� ���8�����&������ ����8���������H ������ �� �������� ���������&������� !�����L������&������L���������������%)������!������������������<�!�� ��8������(*+(��!� ����� ���������������� ������>@����5�����������������!�� ���������������� ��� ���������&���������������F�����H����������� �A8�BL����#� 1����������� L��@����� ��������!����%)�������%)������!����������������&����%)����8��� ������������!�����������<�!�� ��!�������� �8������� L����!���3��!�L����� �����L���� ����3������� ��� ����� � �� ���� ����?�� 8���� � ������ �����A �� ����������� ��� :� 9�+((�*7(�� ����%�A �� @��� � ��� ����� F� ���� &�L���!������������������� ���!�� � ����� �� ����������� ������� )���H�������� ����������"� �#��%������� �� ���:����� ���� ��$0�6� ���&������� �L����� ���D� �����!���%)�������3��������L���������;L94L�8������������������8�������������������%)����6�������&������� ��H��� �� ��!� �� ��� � ������� ������ ��� ����� 0�6� ��� ���&������� � @��� �������� 9L,4L� 8���� �� ������� �� ������ �������� �������%)����6�������&������� ��

6)�,���"���%���"�����6�

< !���� � �������� � !��3�� ��� ������� �� ����Q���� ��� ������� �� ������ ��� ����� L� ������������ ����� ������� ���� !������ ���%��������������������� ��� ��� ��

����QA ��@��� ��� ����� �������)�����������L�������K�@��� ��!���Q�@��� ��� � �����3!���%)���������

< �)�!��� � ������� ���� ����� �!����(*+7L�8���������� �� �8���� ���� ����� �!��� � ���!������� �����!���%)����8��� �������� ���T�&����G�<5��

��������� ���!���������� �)������!�� ��!��� ���L����?������������������ �)L� ��������&I����!������������������!�����������������&�����L�&�����L���������!��� ������� �������%)���������(*+*���

��������� L� ����L� @��� �� ��������� �� ������ ������ �� ������� @��� � � � ��� �� &� � �?�� � ��� @�������L�� !���������L� ��������� ����� ������������� ����! ���� ���@���8��%)�� � � � ���&����� L� �������8��%)��� �� � �������� L�������%)�����%)��� ������� �������� �� !�?�� ��

4)�,� " ��������"������ �������#���� ��

2���A ���!����L� ���3���?������&�? ������ (*+/L� ��� ���#���� � �EH#�� �" ����% � � � %�� �� ��� Y� �)=*)�4��;��� ���#���� ����������� ��� �� ����������Y�*<)43��=;L���I��������&���� ��������:�/�*/1�;,,L*'����� �������@��#�

A�������!��� ������ �� ����� L��������� ���� �� L��� ����6+�������� ���� �3��L���!���?!������������%)�� �8��� � !�� ��� � ��� �� � ��� <�!�� �L� !������� @��L� �!� � �� �� ���%)� ��� �� ���� � �� 8��� � ������ �� � ��������������!��� � L�����!�������������������?������,*4�������L�� �I��� ��&�?�O�

A� � ����� !��� ���L� �� �6(������ ��� ���� ���L� ��8��� � ����� ���3� � !��� � � � � � ����� � !������ ���%)� ����� �����!������� ����� ���8����!����8� � �� L��)�!������������ ��?�� L�!�!C�A ������ ���%)���������� ��������*L;4�!����������������� O�

A�������!��� ���L����6(������ ������� ���L���8��������@������� �����������F����+*4O�

��!C�A ����������:#��� �� � ���#���� �� ��?���E�� ��@��� ����!����!� ����!���%)���������A!�������� ��&���������������������������?!���������L���� �������8���#��

���#���� �� ��?���E��

���#���� � Y��)=*)�4��;

�� �����>���� +*4 :�(9/�**(L;/

�� �����!������� ����� *L;*4 :�+/�';*L+/

$����!����8� � �� � *L;*4 :�+/�';*L+/

������ ,14 :�(�7(1�9((L71�

������������*=�

�������������� ��*

3)�� ��������>����������

�� � ���� ��KL� ������ � ��� �� � $"L� �� � <�<� �� �������� �� � � � 8�% � !���� ����&��� !���� � ��� ������ �������K�%)������������������L���������������� )�����@��������� � ���% �!M&�� L���T�&���� ���������&� ���

����%�� �� � ������ ��%C� �! ��� ���8��� ���������� ����� �������������(*+/#��

��&���%)����������G��������<3��!�������-����!������ ���J��������&�?��!���<������

�� ������%)� �� ���������� � ���� ���� �� ���������� ������������� !���� �� � ����%)� ��� �8��� � ������� � @���! &��������� ����!!���%)L�������)� �����L��� ���%�!M&������ ���������&� �O�

������K�%)��������� �������������������� ����� ���������� �="���$� �>���������3������3���%)����6�4O�

�� ������ ���� �� ������� ��� � ��� D� ��%)� �� ����?!� �� ���K���0!������ ��� 8���� ��� !�!������ �� ���� � �����&�����L���8����L�� ���������������������� ���?� ������� �������������O�

H��F���!���������������������;?��������������L��!��� �������!�� ������!��I�?K�� �@�����!���� ��� L����������������(*+/��������� �������?@������3���?�����:�(L9/����C� @�

��������%)����� �����������������������������0A-(1�@���F����� ��� �������� ���!�������� ������!�� �L�&�����������������+2'���������%)������������������� �����8���� O�

������� )������� �����!�������%)������!�� �������������������O�

��!�� ��%)������� ���%�!M&�������&� ����������������������������L�!����������� ������,����������������O��

�� ����%)� ��� ����%)� �� ����%)��� ����� �� ����� ��� ���� � ��� � ��&�%)� ��� ����� ��� ����� � D � ������ �������� �� !�?�� O�

��������%)���� �& ���%)����������� ����� ������!�������%)�����������������������7�4 ��������@�

H����!��������!�����������������������������!M&���L����8������������������������� ���@�������O�

���������%)����������������!���� ���L����� ��� ?�� ��Q��������!���� �����! ��� �������K�� ������������ ��!���� �8���L�!������ �������� �������L�������������������,��������8���������8��KO�

������&��%)�����<;�� % ��� ����� �O�

������������������������������������������I���������������!������ ������������&�3���H����������������3����������������� ��������������� )������8��%C� �� ����?�!� �� �!�F� � ���� O��

��������������!��� ���� �!�������%)�����A�� P� <��!���� $������� 8��G����e������������ ����9��������$� �������

���������%)�����������������?����������� ���������� �)����������K�%)�� �!��� ������ �)O�

���������%)�����������������)�������0$7 $�� 71�����'$N�$O;0�=�N���������$��#�����PO�

��������%)�����3���%)���!�I����������������������������������������!���������������� ����� L� ���������������������!�K�O�

H���8�%�����?�������������������������&I����������!����������� ��%)��!��������� �����?������!��%)������3������������� �8������ ����<�!�� �O�

�� � <�<� !�������� �������� �� !������� !�� ���� ��� ���%� ����� ��K� �����L� ����&���� ���&F�� � �� !���� ����� ���������� � ������������&����&�����������?!������������!��������������� ����%C� ��������� � �� ���&����� ��

H��� ����������� ���%)�������������� ��@���� �@����I���������<�!�� ������������� ����� ��!������T�&�������������@����3!���L������������#�

• � ���� �� ����<�!�� �O�

• �� ������ ��� ������ ��� �T���������!��� ��� ������ �� �� ��� � <3������ �������L� !��� � �����%C� L� ��8��%�L����&��%)����!� ��!������� ����O�

• � � ������ � ��� ����� � �� � $����� � L� !���� ���&��%)� ��� !������ ��� ��%C� � !���� �� ����� � !�&���� � � ����?�!� O�

• ��$ ����E���!�������&��%)L���!�����������%)� ��!������� �������� ����!��������%)O�

������������*;�

�������������� ��*

• ���� � ����&������� ������&����� ����<�!�� ��@��� ���������������!�����������8�K������� <�<�����������<�!�� �O�

• � ������� L�!���� ����3�Q��������!���� )O�

• � ����?�!� ���������L�!������!���� )�!�� ������ ���� �� ��� ����� �&�� �@�������� ���������������������

�����L�+7�����&������(*+7��

'�� ����� ���������������� �

��������������������� �������������� �������

����������������������������������� �������

����������������������� ������ �������

� �

������������*<�

�������������� ��*

�����2�� �$ :���

���

�?��#�� ���#���

� �

,��� �,�#����#���

�����/�%�������� ��

��

� �

�������� ����� ���������� �������������

�������������������������������������������������������� ��������

�� � ��� � ������������� ��������������� ��������

� ������������������������������ ���������� ����� ��!�� "�����!�� �#�� ��!�� #!"$

�# %&�'�����������(�� )����'������ �����!�� �!�� �����!�� *���

�� +������������,��&�����%�-�,��.�� )����'������ �"��!�� ���!�� �# !�� �!"$

� /������������������(��,�����������0���� )����'������ "����!�� �!�� "����!�� *���

�" �1���������������������'��,2��'������ )����'������ �����!�� 3�� �!4 ��� �!4 "!�$

�3 ��1����2�'�������������������0���� )����'������ ������!�� �!�� ������!�� *���

�4 ��1����2�'�����������(������������5�������������� )����'������ ������!�� ����!�� 4�"4�!�� ��!3$

� ��1����2�'�����������(�����'�����������6��6�(��� )����'������ 3�����!�� �!�� 3�����!�� *���

7��������������(������(������,���� )����'������ #�����!�� �!�� #�����!�� *���

� 8��(�����'�,��0����������,(�����+ )����'������ ������!�� �!�� ������!�� *���

� ���6���������������������2�(��,�'���� )����'������ ������!�� �!�� ������!�� *���

# +�2������9������������������,�:��������0����0�,��� )����'������ �����!�� ��"�!�� ��4��!�� �!"$

� .���������������;,��������9���� )����'������ �����!�� 44!�� #��3!�� 3!#$

-������9�������6����<��� )����'������ �����!�� �!�� �����!�� *���

" �����'����'�����&(���������� )����'������ �����!�� �!�� �����!�� *���

4 �1��������������,=��>����� )����'������ �!�� 4�##�!3 4�##�!3 *���

�� ����(�����,������������������������������/�?�@ )����'������ ������!�� �!�� ������!�� *���

�� �� ������������ �� ��������������������������������������� ������������ ���������� ������������ ����

�� ��� ����� ���!���

� .�6������=���������,�.����)����� ���������� ��������!�� ������!�3 ""#�3##! � ��!�$

�� .�6��������'����%��:��,����� ���������� ������!�� ��"�"#"!4� ��"�"#"!4� ��"!"$

�� .�6������)������,�.��A�=���� ���������� �������!�� �"�� ! �#��3 �!3# 4!�$

�# .�6������.����)������,������/������ ���������� �������!�� �!�� �������!�� *���

�� .�6�����������'��>���,���6��� ���������� �!�� �!�� �!�� *���

� ���6�����(��'�������0������>���������������(���� ���������� �!�� �!�� �!�� *���

�" B��0���������9�����'������0��������������0��<���� ���������� "����!�� �!�� "����!�� *���

�3 +����'�6��2�6���<����������,=����!��'����%,����.�) ���������� �!�� 4�4��!�# 4�4��!�# *���

�4 .�6���������������>����������(��>��������������(�� ���������� ������!�� ����!3� �"��3#!�� !�$

� ��0�����(������C���������������'��>�� ���������� �����!�� �4�!"� 3�3�#!�" �!�$

�"�#�������������� $������$�!���$������

�% �&

���#'()*+�

,-.+����������������������/0,&)-.+����������������������������� �)1+ �&-23/45+� �6/,7-.+� �/08)+0���

�6/,7-.+�9)424,/)&2�

472:

� ��0�����(������C���������������'��>�� ���������� �����!�� �4�!"� 3�3�#!�" �!�$

.�����0����0�(��D�'��������0��<���� )����'������ �����!�� �!�� �����!�� *���

� %���2��1����C��������%��:�!=��������'����%�'������ ���������� �����!�� �!�� �����!�� *���

� /�����0����'������,�����'��>�� )����'������ 3�����!�� �!�� 3�����!�� *���

������������ �� �������������������������� ������������ ���������� ������������ �����

�� �� ��� �;�����

� .�6��������.����)�����������0��<��� ���������� �������!�� �!�� �������!�� *���

�� .�6����������'���������0��<��� ���������� ������!�� �!�� ������!�� *���

�� .�6��������.��A�=����������0��<��� ���������� �������!�� �!�� �������!�� *���

�# .�6�������������/������������0��<��� ���������� �������!�� �!�� �������!�� *���

�� �����0��<��������(��=����������������(��� ���������� �������!�� �!�� �������!�� *���

� �����0��.����)����������'����%��:���������(��� ���������� ������!�� �!�� ������!�� *���

�" �����0��<����������'��>�����-�����<���������(��� ���������� ������!�� �!�� ������!�� *���

�3 E������?2��������,���������@��������(��� ���������� ������!�� �!�� ������!�� *���

�4 �����0��<�����,��������� )����'������ �!�� #�3 !�� #�3 !�� *���

�� �� ��� ������������ �� ��������������������������������������� ������������ ��������� ������������ ����

�� �# ��� �$�� $<$�����<$"

�� �� � .�6��������)������,�.��A�=���� ���������� ������!�� �!�� ������!�� *���

�� .�6��������.����)������,������/������ ���������� ������!�� �!�� ������!�� *���

�# E6�����8����6�������������������&(�� ���������'�� �������!�� 4� ���!#� � ���!#� ���!$

�� E6�����8������������&(�� ���������'�� 3 ����!�� ������!3� ���#4 !�� #!�$

� E6�����8��'����������������9������ ���������'�� �!�� ��4�!" ��4�!" *���

�" E6�����8�����'��������'F���� ���������'�� �!�� ���#3!�� ���#3!�� *���

�3 ����(�����,������������������������������/�?�@ )����'������ ������!�� �!�� ������!�� *���

�� �� ��� ������������ �� ���������������������������������������� ���������� ���������� ������������ �������� �� ��� ������������������������������������������������������������ �� ��� �� ����=$�������

� -����������,�����'����(�� )����'������ 3�����!�� ������!4" #�����!4" 3!3$

�� ����0�(��D�'���,�2�(���,��������( )����'������ �����!�� �� 4#!�� 4��� !�� ��!�$

�� -������������G=- )����'������ ������!�� �!�� ������!�� *���

�# �����������,��'��2�'�0&�0������������������������� ���������� ������!�� ��3 !�4 �3�4�!" �! $

�� B&�0�����(���������������� )����'������ �����!�� �!�� �����!�� *���

� .�2�H����.+/�,�'������ )����'������ �3����!�� �!�� �3����!�� *���

�3 =&1������������������8�?I���@ )����'������ �����!�� �!�� �����!�� *���

�4 -�9��>�����������1���������� )����'������ �!�� #�#"�!�� #�#"�!�� *���

� 8�0�������1���������� )����'������ �!�� ��#4!�� ��#4!�� *���

� ��������� )����'������ #�����!�� � �3��!�� ��44!"� 4�!�$

�� �� ��� ������������ �� ���������������������������������������� ���������� ���������� ������������ ������

�� �� ��� �������������������������������������������� ������������ ������������ ������������ ������� �� ��� �������������������������������������������� ������������ ������������ ������������ �����

�������� ����� ���������� �������������

�"�#�������������� $������$�!���$������

�% �&

���#'()*+�

,-.+����������������������/0,&)-.+����������������������������� �)1+ �&-23/45+� �6/,7-.+� �/08)+0���

�6/,7-.+�9)424,/)&2�

472:��������������������������������������������������������

�� �� ��� � ������������������

�� �������,�����������0�������?B�����������@ )����'������ #������!�� �!�� #������!�� *���

�� B����0�(��D�'���-������,����'��,-�����<�,�����>� )����'������ ����!�� �!�� ����!�� *���

� �1���,���>����������'�����!������!0��0���������>������J��'�� ���������� ������!�� ��� � ! ���#�!�4 4�!�$

�� �� ������������ �� ���������������������������������������� ���������� ��������� ���������� ����

�� �� ��� ����������������������������������������������������������

�� ��� ��� #���#������

� -�����������0��<�������K2�L*�0�������0�L-�6������������'���?��A�

2���@

���������� ##�����!�� �!�� ##�����!�� *���

�� 8�����0������������!�.����)����� ���������� ������!�� �!�� ������!�� *���

�� �� ������������ �� ���������������������������������������� ���������� ���� ���������� �� �

�� ��# ��� #���#����<$"

� -����������'���������E�8 ���������'�� ������!�� �!�� ������!�� *���

�� -����������'��������2����'�����������7) ���������'�� ������!�� 4����!3# ��##4! �3!�$

�� -�����������������?'��F�'��,���2�0���'����@�E�8 ���������'�� ������!�� 4�� �!�3 ��"�4!"� �"!�$

�# ������������'���������E�8 ���������'�� ������!�� ��3#�!�4 ���3#�!�4 ���!3$

�� ����������(������6��������������0�������������� ���������� ��������!�� 3��#"3!" 4#���!3� 3!�$

�4 �1�������������0����� )����'������ �!�� #��#3�!3 #��#3�!3 *���

44 ����������(��������������� ���������� ��������!�� "#��43 !� ��4���!#4 "#!$

�� �� ������������ �� ���������������������������������������� ������������ ���������� ������������ #�!$

�� �� ��� ��������������������������������������� ������������ ���������� ������������ ��!$

��#�� ����>$�$�������$���;

��� ��� �#��>�����$"�

� �1�����������'��������������3��������� )����'������ 3�#��!�� ���! � ���#3!#� "�!�$

�� �1���������������M� )����'������ �����!�� ��#��!� ���" !4� !�$

�� 8���������5�����������2��F�'�� )����'������ ����"��!�� �!�� ����"��!�� *���

�� �� ������������ �� ��������������������������������������� ���������� �������� ���������� ������ �� ��� ������������������������������������������������������������ ��� ��� ! ��

� �1��������������������� )����'������ ������!�� ""�3#!3 ���3#!3 #3!#$

��

��

� �1��������������������� )����'������ ������!�� ""�3#!3 ���3#!3 #3!#$

�� �1�����������0�����������6������� )����'������ ������!�� �!�� ������!�� *���

�� �1������������������������2��>�� )����'������ �!�� #�� !�� #�� !�� *���

�� �� ������������ �� ���������������������������������������� ���������� ��������� ��������� �����

�� �� ��� ������������������ !$������>$�$�������$���;�������������������� ���������� ��������� ���������� �����

��$!� ����������������������������������������������������

�� #� ��� ��$!� ����������������������������������������������������

� �����,����������6����&�������������2�'����������� )����'������ 4�����!�� �!�� 4�����!�� *���

�� �1������������2���&��'���.N���;N )����'������ "�����!�� 4��4!#� ���4!#� �3!"$

�� )��������������1������������0���� )����'������ �����!�� 4���!3 4���!3 4�!$

�# -��������������������0������'����2�'��5�� )����'������ ������!�� �!�� ������!�� *���

�� �� �� �1�����������0����������(��������0����� )����'������ ������!�� 3� �!� 3� �!� 3! $

�" ����������6����'����������'��6����0�� ���������� �!�� 4����!� 4����!� *���

�3 )����'�����������������������2�6���<���'� )����'������ �!�� ������!� ������!� *���

�4 ������������������2�'������.��� )����'������ �!�� #4���!3 #4���!3 *���

� �1��������0�����������������0����� )����'������ �!�� 3"�"��!"" 3"�"��!"" *���

������������ �� ���������������������������������������� ���������� ���������� ����������� ������

�� �� ��� ������������������$!� ������������������������ ���������� ���������� ����������� ������

�� �� ���

������������������������ � ������������ ������������ ������������ �����

�� �� �������������������������������������������� ������������ ������������ �����

�� �� ��������������������������������������� ������������ ���������� �����

�� �� ������������������ !$������>$�$�������$���;�������������������� ���������� ��������� �����

�� �� ������������������$!� ������������������������ ���������� ���������� ������

��������������� � ������������ ������������ �����

�#

����������������������/0,&)-.+����������������������������� ����&-23/45+��� �6/,7-.+�6/,7-.+9)424,/)&2

472:

E��O'��'��E2�'�������-����� E�-�����>������������������

������������6�

�������������� ��*

5���� ������D�#��L�����3������3���%)�8����/1L,4L��@������� !��������� ���?@������:�/�;'1�117L��� ������A �#�

• ��8�%�����!��%)�� ���&A ���� �����&� �����������-���L�� ��3 #�������0� �����$��� O� �����$��� 0����� ������O�$��)0����6������O�������30���������@���!���������� �����:�(�/+7�11/O��

• 8��8������������������� ���������������� �@���!���������� �����A�:�7;;�*++O�

• ������%)� �� !��� � ��� �������%)� �� ��!��%)� ��� < ��%)� ��� 2���������� 5� ��� T�&�� 8�����3������ ����&��� �����������:�9(�***�@�����!�� ������7L94���������%�������O�

• �� � ����%)� �� �& ���%)� �� � ���� � ��� ����� ��3������� � !���� !��!��� ��!�� ��� �3������ � !��� �L�� ����������� ����� �� &I���� �� ���� �� � ���� � ��� �& ����� � � ������ � ����� � !���� ����%)� �� �6� �������� ������������ ���%�!�� ����� ����?�!� �A+/�9(/��A�������%)������� ������� ���������P+�,'+��AL�!���@������3���%)�8����/*(L+4O�

• ���8��A �� ����!����������� �� @��� � !������ ��� �������%)� � � ���% � ��� ������ !���� �� ����%)� ������� ��������L�!���@������ ��8����P�/;L;4��

5���� ��� ���������� L�����3������3���%)�8����/(L+4L���@������� !��������� ���?@������:�(�*9,�9/,L��� ������A �#�

• ���)��3���%)���������� �&�� �!��������������������������������� ��������L������������#�< ��� �0�2����� �!������5���<������"������< ��O������� ���������� �A����M8�L�5������L���������L���&��� ����� � ��;+S�8� ������� ����%)����<<��������$��� ��� ����������� ����&���������������:�1+;���L�� ������� ����3���%)�!��� ���!���� �!��3� ��� O�

• ���?�������&�� �!������ ���%)������#����� ���%)�0��������%)���������� ����������� �����A�:�;L,���O������Q���������������D �$����� � �!������ ���%)���������� ������:�+;L;���������� ���%)�������� �:�+;L,���O�

• ���?���������������&�3�����������%)�����!��%)�������� �������������������3�L����������� ��������������:�+�+97���O��

• ���?����� ���� ��@�!����� L�� �@�� � ������������K�������<�������$� L���� ������ �����:�7/L;����!���)�� ������� ���� ��

G����� �� ��� �� ��� �������� �� ���"���� �� ��3�� ��� �3���%)� 8��� �@�F�� �� !��� �� ��� :� //1� ��� ����� ���� ��3�� ����3���%)�����!��� �(+4L�� ����������L������D��)��@� %)�������������������&�����:�+(*������D��)��@� %)��� �� ��%C� �������� 8��Q�����:�(//L9������

5���� ����%��� �L�������K�%)������ !� � ��)�!��� �� ������� ��������� �!������!��� �L��������������@�!�������8�����L� 8��������� ����@�!���������� L��@� %)���������� L� 8����������� � ����%)����8&����������! ������&� �������������&� �?����I� �8������ &����3���%)����+;74L����� !������������� �����A�:�+'(�;9(��

������������6�

�������������� ��*

5���&������8��A ��������3������3���%)����7*4����!�� �������� ������ �-��� �/1L,4���� ��������������������������/(L+4������ ����������L�!��A ���������@������3���%)��� ���&��� �]� ��&�%)������3�^����-������]�����������3�^��������������8��@����� �!� ��!�������3���%)�����=����(*+/��

2�3� ����<3���%)#�

/8G�$L/��8L'�,��G/$L'

/8G�$L/��8L'����(/Q�-'

B��T��MRX'

���������-��� :�;�1('�/(; :�(�/;'�//+ /1L,4

������������������ :�/�*'+�*** :�1,(�('( /(L+4

���������J�������>�!�K� :�7(1�+** :�,1�1(+ (+L*4

���� :�/**�*** :�7'(�;9( +;7L(4

L ��� Y�<)=3)6�4 Y�*);<);3 6�B�

� ���#�� �

��� ��� ���������������� ����� ����:�/�,1+�*,'���������3������3���%)����7*�4��

�����L�+7�����&������(*+7��

'�� ����� ���������������� �

��������������������� �������������� �������

����������������������������������� �������

����������������������� ������ �������

� �

������������6��

�������������� ��*

������ ��

�����

,������"��>����

� �

��"��������$ ����������

� �

������������6*�

�������������� ��*

-�8'�/8�RX'�$'�/�(� 8)/),)�)� ���� ��,/L�(� ,��L/�/,�RX'�

O���"������"���P� �� O��%)//P� $'�/�(� G�('�� B�

���"�>�A�"���K�%)���2�������������� ?�� ����� L�����

;*/9/*179� 1***(� :�+�9;*�***� :�+(�9+;�/9+� 914�

����%)��� ������!�%C� ���

��!�������������� ��

��

� �

������������66�

�������������� ��*

��

-�� ������>���

������������

����������������������

����� ������ ���� ����

�����

������������ ����

��������������������� �������������������� ��������������� ����� ���������

!�"������������������#���� � � � �

����������������� ������������ ������� �� � � ������

!���$�"�%&���������$���� ������������������� �������������� ������������ �

'����������������$���� � � ������ � � � �

������"���#"�������������� � � � �

��������� ��� �!������" �!�

�������� ����

(�����)��� ������� ����������� �����������

��������*+������ ������������� ������������� �������������

������#������������$������ � � � �

��������������������",-+�$�� ����������� ����������� �� ��������

$���������.��/$��� ����� ����� � ���� ����

'����$���������$�-� ����� �������� ���� ��� � ������

0����#����� �������� ������� �� � ��� �� �

�����������$�������������"�������$��%1� � � � �

'����������������$���� � � � �

�������1��$���������������"�������� � � � �

*���������"/������-��$)��� ���������� ���������� �� �������������

"���"��� �� ��#�����" ��

������������������������$%�&��$���� "���"����� ��� �!��!���� "#�

����������� ���� ����

'$���$%�( )� ��

*�"���+���+�2��� � ��� � � � ��� � � �

*+�*�'�, ����,

-���,

-���,

'�(�����(*.(*���/�(�,,��� ����,

*�"���+���+�2��� � ��� � � � ��� � � �

%&���34���5�"/"���� � � � �

'��������#���������$�"���+�"/"�� � � � �

!6#��������#���1�� ������� � ������� �

7�������+����� ������������� �������������

'���������� �������� � ����������

7��+���������������� � ����������� ������ ����

8���#������#�������������$���� � � ������������ � ������������

��$�������������+��2�%1� � � � �

'��������%&������$�"���+�"/"�� ������������ �������������� ��������� ����

�#�"���#�� �� �!�#�!��� �"�

7��+�����+�4�������"����� � ���� � ������ �������� ����

!����#!# ""� !��"������ "�

���$%�&���$���$%�� )� �� !����#!# ""� !��"������ "�

($�����

($������������ ����

!����&�� � � � �

9����$��#�������-������ ����������� ���� ���� ��������� ��������������

!��������"���#"��������������� ����������� ������������� �� ������� ��

��������# !!� "!������ �!�

($�������� ����

9���$����� ������� �� ��� ������ �������������

������#��������$+������ ��������� ���������

��������������������",-+�$�� �������������� ����������� � ��� ���������

$���������.��/$��� ������������� �� �� �����

9����$��#�������-����� ����������� ���� ��� ��������� ��� ���������

'����$��������"��� �������������� ������������� �������������

0����#����� �������� ������������� ��� ���������

($�������0��$���� ���&���&����$ $���1���$2��

'����"�������������$���� � � � �

!���������1��$���������������"��������� � � � �

!�#�����# ""� ����"# #��

���$%�&��($����� ������"�! �� �!�������� �!�

���������������������������$%�&��'$���$%�( )� �����&��($����� "���"����� ��� �!��!���� "#�

'�:6$��$��'��$��+����*����� '�*����+;����� �#������%1�

�����������������������������

������� ����������� ��������������

������� ������������ �������������

� � ������ �� ��

�� ��

����������� � �������

� ������������ ��������� ���

� ��������������� ����������������

��� �������� ����������� ��� ���� ��� ����

�� ��

�� ��

�� ��

�� ��

�� ��

� ���������� � ����������

����

���������������������������������

������������ ���������� ����������������

��� ���������������� �����

������������ �!�������������

"#��$�����%��&�����!'�

(�����)��������*�#�������#��$��+����������,����*�������*������,��-#����

�����!.��������� ���+������������#!'�

/#��������*��,�������� ��������������*��0�����,���#*����

1����,�*����������� �!����&�������

(������,�*����������

2*�������������� ���+������������)�� ���.���

2*�������������� ���������,������������)�� ���.���

3�� ��.�����#*�����)���#!.����

����

2*�������������� ����*�������'�������,�+ ���)�*����4+ ���

5#*�����)���#!.������-#���� ����

6#����������*��������7������

���� �� � � ��� ��������

���������� �!� ����"#�$#% !��

��� �������� ����� ��������������

�� ��

!�!����$" ��� !��#!���$ ���

���������� �������� ����������

���������������������������� ����� �������� ������� ������

��"%#���# ��� ��"�$��!� $#�

������� ����������� ����� � ���

��#�����! �$� ��"������ �#�

���&'()*���)+(���*���,-)./�� �0)�(���*��1-+)+,-)2�+(����-2��(��

���������������6��0,��,��68�,�������/����� 6�/�����������5�*�������!'�

9#�����������*��������*���������������

9#������7��������*��������#��������

���&'()*��)+(���*��-2��(���

2*�������������������*���������������

���&'()*��'34&-*��*����3�*�

(�����)�� ���.�����������,��!.���������*����4�!.���

2*�������������� ����*�����������,�+ ���)�*����4+ �����������)�� ���.���

���&'()*�����),-�+)'�5)+(���0)�(���*��1-+)+,-)2�+(����-2��(��6

6#�����7��������������

�����������

���������� �������������������

������ �������������� ��������������

���������������� ����������������

������������ �������������

������������� �������������

������������� �������������

��������������� ���������������

����� �����

������������� �������������

�������� ���� �������������

��������������� ���������������

�� ���������� �� ����������

������������������������������ ���!���

����� ��� ������ ���� ��� �

�����������"����

�#$�%&'(

!� � ��"�#���� ���$�%�

!� � ���%��� �� ���

)*+'(,-�.*�*(

& ���� ������ ����� � ������ ���� ���

' �� ������%�� � �

!� � �������� �(��)������ ����#��%�� �

' �� �(� �

��������������������/�������

!� � ����*����$��%�� ���#+,��� �

��������������0/�����1���������2������3/���0/���������/�������4

������������� �������������

������������� �� ����������

����5 ���5

'�&�� �#-�����.�%��� ���)�'�/0$��$��'*�$��#����&�� �

�����������67�/��������/���

��������������0���

1%�� �� �2����������%�� ��������+���

Demonstração de Fluxos de Caixa (Método Directo)

31-12-2013 31-12-2012

Recebimentos de Clientes 29.534.103,43 27.791.094,70

Pagamentos a Fornecedores (13.614.698,22) (12.915.377,34)

Pagamentos ao Pessoal (6.122.305,58) (6.064.297,07)

Caixa gerado pelas operações 9.797.099,63 8.811.420,29

Pagamento/Recebimento dos imposto sobre o rendimento (893.971,76) (1.355.160,30)

Outros Recebimentos/Pagamentos (3.189.247,45) (209.261,84)

Fluxos de caixa das atividades de operacionais (1) 5.713.880,42 7.246.998,15

Fluxos de caixa das atividades de investimentoPagamentos respeitantes a:

(6.756.183,39) (4.266.068,11)

0,00 0,00

0,00 (10.000,00)

0,00 0,00

150,00 0,00

0,00 0,00

0,00 0,00

0,00 0,00

287.032,88 316.257,94

0,00 0,00

0,00 0,00

Ativos intangíveis

Investimentos financeiros

Subsidios ao investimento

Ativos fixos tangíveis

Ativos fixos tangíveis

Ativos intangíveis

Investimentos financeiros

Recebimentos provenientes de :

RUBRICAS

Unidade: Euros

Outros ativos

Dividendos

PERÍODOS

Fluxos de caixa das atividades operacionais - método directo

Juros e rendimentos similares

Outros ativos

NOTAS

(6.469.000,51) (3.959.810,17)

17.005.000,00 1.000.000,00

0,00 0,00

0,00 0,00

0,00 0,00

0,00 0,00

(13.532.134,51) (3.075.489,37)

(1.875.101,98) (1.565.051,09)

(1.141.723,76) (2.553.339,41)

0,00 0,00

(21.023,36) (33.861,50)

435.016,39 (6.227.741,37)

(320.103,70) (2.940.553,39)

0,00 0,00

3.10, 4 1.843.315,76 4.783.869,15

3.10, 4 1.523.212,06 1.843.315,76

31-12-2013 31-12-2012

Numerário 17.904,58 16.311,63

Depósitos bancários imediatamente mobilizáveis 679.063,37 98.294,42

Outras disponíbilidades:

Depósitos a prazo 826.244,11 1.728.709,71

Disponíbilidades constantes do balanço 1.523.212,06 1.843.315,76

Discriminação dos componentes de caixa e seus equivalentes:

Anexo à Demonstração dos Fluxos de Caixa

Efeitos das diferenças de cambio

Caixa e seus equivalentes do início do período

Caixa e seus equivalentes no fim do período

Juros e gastos similares

Financiamentos obtidos

Fluxos de caixa das atividades de investimento (2)

Realização de capital e de outros instrumentos de capital próprio

Cobertura de prejuízos

Pagamentos respeitantes a :

Doações

Fluxos de caixa das atividades de financiamento (3)

Variações de caixa e seus equivalentes (1+2+3)

Outras operações de financiamento

Dividendos

Reduções de capital e de outros intrumentos de capital próprio

Outras operações de financiamento

Fluxos de caixa das atividades de financiamentoRecebimentos provenientes de:

Financiamentos obtidos

O Conselho de AdministraçãoO Técnico Oficial de Contas

���������� �������

�� � ��� ���������������������� ��������

�� ����� �� �� �������� ��������

!�" ������� �#�

$���%����&����� �������%��

$��� ���� ���� ����

�'� � �� ��� ��� �%��(����������

)������ �������%��������#�

�� ���%�������������� ��������

$��� �����*�����������*���

+� ��������� ��������

,������ ���������� � �������������� ����� ����� �������� ����������� ��������� �������� ������ ���� � ����� ����������� ������������ �����������

������������������������������������ ������ ������ ����� ����� �����

� ����������� ���������� ������������ ������������� ������������ �������������� ����� �� �

� ����� ����� ����� ����� ����������� ���������� ������������ ������������� ����� � �� ����� �������������� ����� �� �

� �� ������� �� �������

-�.���/�� ������������ � ������

���� �������� ���� ��������

0 ����� ����� ����� ����� ����� ����� ���� �������� ����� ����� ����� ����� ���� ��������

������ ��!"��

$),12+�3��4�+)5$�2�������������������������������������������������������������������������������������������������������-.�/��

���������� ��� �� ���������� ��������

#�������$����!"�����%��&�%��������%�����$���'����

3� �� ���#�������%������������� ������������� �������������������(������

�� ������������*���

$),12+�3��267143��3��!)$6�3���������������������������������������������������������������������������������������������

,������ ���������� 8.�/�/�/0 �������������� ����� ����� �������� �������� ������ ���� ���� ����������� ����� ������� ����� �� ������� �������� ����

����������

�� � ��� ���������������������� ��������

�� ����� �� �� �������� ��������

!�" ������� �#�

$���%����&����� �������%��

$��� ���� ���� ����

�'� � �� ��� ��� �%��(����������

)������ �������%��������#�

�� ���%�������������� ��������

$��� �����*�����������*���

+� ��������� ��������

,������ ���������� �������������� ����� ����� �������� �������� ������ ���� ���� ����������� ����� ������� ����� �� ������� �������� ����

������������������������������������ ������������� �� ���������� ����������

� �������� ���������� ���������� ������������ ���������� ��� �������� ������� ���

� ����� ����� ����� ����� � �������� ���������� ������ ��� ������������ ����� ������� ��� �������� ����� �������

$),12+�3��267143��3��!)$6�3��������������������������������������������� � ������������ ������������

$),12+�3��4�+)5$�2�������������������������������������������������������-�.���/�� ������ ����������

������� �� ������� ��

0 ����� ����� ����� ����� ����� ����� ������� �� ����� ����� ����� ����� ������� ��

,������ ����������

������ ��!"��

���������� ��� �� ���������� ��������

�� ������������*���

#�������$����!"�����%��&�%��������%�����$���'����

3� �� ���#�������%������������� ������������� �������������������(������

,������ ���������� 8.�/�/�/0 �������������� ����� ����� �������� ����������� ���� �� �� � ������� �� ���� ����� ����� ���� �� �� ������������ ����������

� �

1

����

����������������������� ����������������������������

������������������� ��������������������

�������������� ����������������������� ���

!�"#$%#$&'�&()*&''"'�&+�&,*"'�-�./������

��0 ������������1�����

�� ������ �� �+)*&'%� 2&� �3,%'�� �45,&#$&'� &� �&'62,"'� 2&� �*%3%� �� ���� 7� ,+%� &+)*&'%� )895:;%� +,#:;:)%5��

;"#'$:$,62%�&+���2&�<%#&:*"�2&��===��%"�%9*:3"�2%��&:�#0>�?@A=@��2&��@�2&��3"'$"�!�&:�2%'��+)*&'%'��,#:;:)%:'��

�#$&*+,#:;:)%:'� &� �&3:"#%:'/�� $&+� %� ',%� '&2&� #%� �*%B%� �"#2&� �3*"5"#3"�� #>� ��?� &+� �*%3%� &� $&+� ;"+"�

%$:C:2%2&�)*:#;:)%5�%�;%)$%BD"�� $*%$%+&#$"�&�%2,BD"�2&�E3,%�&�',%�2:'$*:9,:BD"�)%*%�;"#',+"'�2"+:;:5:E*:"'�&�

",$*"'��+&2:%#$&�C&#2%�2:*&$%0��&+�;"+"�&+)*&'%-+D&�"��,#:;6):"�2&��*%3%�&�%��&'F%$&*��%+9%'�;"+�%�',%�

'&2&�'";:%5�&+��*%3%0�

�0 �� ���������������������������������G��������������� �����������

�0� �&4&*&#;:%5�;"#$%9:56'$:;"�

�'� )*&'&#$&'� 2&+"#'$*%BH&'� 4:#%#;&:*%'� 4"*%+�)*&)%*%2%'� #"� )*&'',)"'$"� 2%� ;"#$:#,:2%2&� 2%'� ")&*%BH&'�� %�

)%*$:*� 2&� *&3:'$"'� ;"#$%9:56'$:;"'� 2%� ������� ��� &� 2&� %;"*2"� ;"+� %'� #"*+%'� 2"� :'$&+%� 2&� �"*+%5:I%BD"�

�"#$%9:56'$:;%�!J��K/��*&3,5%2"�)&5"'�'&3,:#$&'�2:)5"+%'�5&3%:'L�

• &;*&$"-5&:� �?@A� =� 2&� ��� 2&� M,5N"� !:'$&+%� 2&� �"*+%5:I%BD"� �"#$%9:56'$:;%/�� ;"+� %'� %5$&*%BH&'�

:#$*"2,I:2%'�)&5%��&:�#>�� A� � �2&����2&�%3"'$"O�

• �"*$%*:%�#>�=@PA� =�2&�Q�2&�'&$&+9*"�!�"2&5"�2&�&+"#'$*%BH&'� :#%#;&:*%'/O�

• �C:'"�#>��?P?�A� =��2&�Q�2&�'&$&+9*"�!�'$*,$,*%��"#;&)$,%5/O�

• �C:'"�#>��?P??A� =��2&�Q�2&�'&$&+9*"�!�"*+%'��"#$%9:56'$:;%'�&�2&��&5%$"� :#%#;&:*"/O�

• �"*$%*:%�#>�� ��A� =��2&�=�2&�'&$&+9*"�!�R2:3"�2&��"#$%'/0�

� �

2

&�4"*+%�%�3%*%#$:*�%�&()*&''D"�C&*2%2&:*%�&�%)*")*:%2%��S,&*�2%�)"':BD"� 4:#%#;&:*%��S,&*�2"�2&'&+)&#N"�2%�

&+)*&'%�� 4"*%+� ,$:5:I%2%'� %'� #"*+%'� S,&� :#$&3*%+� "� :'$&+%� 2&� �"*+%5:I%BD"� �"#$%9:56'$:;%� !J��K/�� %#$&'�

*&4&*:2%'��&+�$"2"'�"'�%')&$"'�*&5%$:C"'�%"�*&;"#N&;:+&#$"��+&#',*%BD"�&�2:C,53%BD"��'&+�)*&M,6I"�2"�*&;,*'"�

',)5&$:C"� T'� �"*+%'� �#$&*#%;:"#%:'� 2&� �"#$%9:5:2%2&� %2"$%2%'� %"� %9*:3"� 2"� �&3,5%+&#$"� #>� �P PA� �� 2"�

�%*5%+&#$"� �,*")&,� &� 2"��"#'&5N"� 2&� �=� 2&� M,5N"�� &� %:#2%� T'��"*+%'� �#$&*#%;:"#%:'� 2&��"#$%9:5:2%2&� &� T'�

�"*+%'��#$&*#%;:"#%:'�2&��&5%$"� :#%#;&:*"�&+:$:2%'�)&5"��#$&*#%$:"#%5��;;",#$:#3�$%#2%*2��"%*2�&�*&')&$:C%'�

:#$&*)*&$%BH&'�!��-� ���/��'&+)*&�S,&�"����#D"�;"#$&+)5&�%')&$"'�)%*$:;,5%*&'�2%'�$*%#'%BH&'�*&%5:I%2%'�&�

2"'�45,("'�",�2%'�':$,%BH&'�&+�S,&�%��+)*&'%�'&�&#;"#$*%�&#C"5C:2%0��

�'�2&+"#'$*%BH&'�4:#%#;&:*%'�4"*%+�&5%9"*%2%'�#"�)*&'',)"'$"�2%�;"#$:#,:2%2&�2&�")&*%BH&'�2%�&+)*&'%�&�#"�

*&3:+&�2&�%;*7';:+"��,$:5:I%#2"�"'�+"2&5"'�2%'�2&+"#'$*%BH&'�4:#%#;&:*%'�)*&C:'$"'�#"�%*$:3"��>�2%��"*$%*:%�#>�

=@PA� =�� 2&� Q� 2&� '&$&+9*"�� 2&':3#%2%+&#$&� "��%5%#B"�� %'�&+"#'$*%BD"� 2"'��&',5$%2"'� )"*��%$,*&I%'�� %�

&+"#'$*%BD"� 2%'� �5$&*%BH&'� #"� �%):$%5� �*R)*:"�� %� &+"#'$*%BD"� 2"'� 5,("'� 2&� �%:(%� &� "� �#&("�� ;"+�

&()*&''D"�2"'�*&')&$:C"'�+"#$%#$&'�&+��,*"'0�

�0 ����������������������������������

�'� )*:#;:)%:'� )"56$:;%'� ;"#$%9:56'$:;%'� ,$:5:I%2%'� #%� )*&)%*%BD"� 2%'� 2&+"#'$*%BH&'� 4:#%#;&:*%'� 4"*%+� %'�

'&3,:#$&'L��

�0� �%'&'�2&�+&#',*%BD"�,'%2%'�#%�)*&)%*%BD"�2%'�2&+"#'$*%BH&'�4:#%#;&:*%'�

�'�2&+"#'$*%BH&'�4:#%#;&:*%'�%#&(%'�4"*%+�)*&)%*%2%'�%�)%*$:*�2"'�5:C*"'�&�*&3:'$"'�;"#$%9:56'$:;"'�2%�

&+)*&'%�� +%#$:2"'� 2&� %;"*2"� ;"+� %'� ��� � &+� C:3"*� T� 2%$%� 2%� &5%9"*%BD"� 2%'� 2&+"#'$*%BH&'�

4:#%#;&:*%'��#"�)*&'',)"'$"�2%�;"#$:#,:2%2&�2%'�")&*%BH&'0��

�'�2&+"#'$*%BH&'� 4:#%#;&:*%'� :#$&*;%5%*&'�'D"�%)*&'&#$%2%'�'&+&'$*%5+&#$&��;"+�*&4&*U#;:%�%�� �2&�

M,#N"��2&�%;"*2"�;"+�%�����V�-�W�&5%$"� :#%#;&:*"��#$&*;%5%*W�2&�4"*+%�%�%''&3,*%*�%�;"+)%*%9:5:2%2&�

;"+�%'�2&+"#'$*%BH&'�4:#%#;&:*%'�2&�)&*6"2"'�%#$&*:"*&'�2%����������0�

�"�S,&�;"#;&*#&�T'�2&+"#'$*%BH&'�4:#%#;&:*%'�%#,%:'��4":�,$:5:I%2"�"�;"+)%*%$:C"�;"+�"�%#"�4:#%#;&:*"��

:+&2:%$%+&#$&�)*&;&2&#$&��;"+�*&4&*U#;:%�%����2&�2&I&+9*"0�

�0� �$:C"'�:#$%#36C&:'��

�'� %$:C"'� :#$%#36C&:'� ;"+)*&&#2&+�� &''&#;:%5+&#$&�� 2&')&'%'� ;"+� '"4$F%*&�� '&+)*&� S,&� &'$&� 7�

'&)%*EC&5�2"�N%*2F%*&�&�5:;&#B%'�&�",$*"'�2:*&:$"'�2&�,'"0��U+�,+%�C:2%�8$:5�4:#:$%�&�'D"�%)*&'&#$%2%'�%"�

;,'$"�2&�%S,:':BD"�2&2,I:2"�2%'�%+"*$:I%BH&'�%;,+,5%2%'0��'�%+"*$:I%BH&'�'D"�;%5;,5%2%'�,'%#2"�"�

+7$"2"�2%�5:#N%�*&$%�!S,"$%'�;"#'$%#$&'/�%�)%*$:*�2"�+"+&#$"�&+�S,&�"'�%$:C"'�'&�&#;"#$*%+�2:')"#6C&:'�

)%*%�,$:5:I%BD"��2&�4"*+%�%�2:'$*:9,:*�"�;,'$"�2,*%#$&�%�',%�C:2%�8$:5�&'$:+%2%�!P-� �%#"'/0��

�'$%'� 2&')&'%'� %)&#%'� 'D"� *&;"#N&;:2%'� ;"+"� %$:C"�� S,%#2"� '&M%� )*"CEC&5� S,&� 2&5%'� %2C&#N%+�

9&#&46;:"'�&;"#R+:;"'�4,$,*"'�)%*%�%��+)*&'%0��

� �

3

�'�2:')U#2:"'� :#$&*#"'� %''";:%2"'� T�+%#,$&#BD"� &� %"� 2&'&#C"5C:+&#$"� 2&� J"4$F%*&K� 'D"� *&3:'$%2"'�

;"+"�3%'$"'�#%�2&+"#'$*%BD"�2&�*&',5$%2"'�S,%#2"�:#;"**:2"'�

�0�0 �$:C"'�4:("'�$%#36C&:'�

�'�%$:C"'�4:("'�$%#36C&:'�&#;"#$*%+-'&�*&3:'$%2"'�%"�;,'$"�2&�%S,:':BD"�",�)*"2,BD"��;"#4"*+&�'&�$*%$&�

2&�%$:C"'�%2S,:*:2"'�",�)*R)*:"'��*&')&$:C%+&#$&��2&2,I:2"'�2%'�2&)*&;:%BH&'0�

�'�$&**&#"'�#D"�'D"�2&)*&;:%2"'0��'�2&)*&;:%BH&'�2"'�2&+%:'�%$:C"'�4:("'�$%#36C&:'��2&2,I:2"'�2"�'&,�

C%5"*� *&':2,%5��'D"�;%5;,5%2"'�)&5"�+7$"2"�2%� 5:#N%�*&$%��2&�%;"*2"�;"+�%�C:2%�8$:5�2"'�9&#'��%�S,%5�7�

2&$&*+:#%2%�&+�4,#BD"�2%�,$:5:2%2&�&')&*%2%��T'�$%(%'�+6#:+%'��;"+�:+),$%BD"�2,"2&;:+%5�%�)%*$:*�2"�

+"+&#$"�&+�S,&�"'�%$:C"'�'&�&#;"#$*%+�2:')"#6C&:'�)%*%�,$:5:I%BD"0��'�C:%$,*%'�)&'%2%'��+"5"S,&'�&�

%'�)%)&5&:*%'�'D"�2&)*&;:%2%'�T'�$%(%'�+E(:+%'0��

�'�&#;%*3"'�;"+�+%#,$&#BD"�&�*&)%*%BD"��S,&�#D"�%,+&#$&+�%�C:2%�8$:5�2"'�%$:C"'�#&+�*&',5$&+�&+�

9&#4&:$"*:%'� ",�+&5N"*:%'� ':3#:4:;%$:C%'� #"'� &5&+&#$"'� 2"'� %$:C"'� 4:("'� $%#36C&:'�� 'D"� *&3:'$%2%'� ;"+"�

3%'$"�2"�&(&*;6;:"�&+�S,&�'D"�:#;"**:2"'0�

�� 2&'*&;"#N&;:+&#$"� 2"'� %$:C"'� 4:("'� $%#36C&:'�� *&',5$%#$&� 2%� C&#2%� ",� %9%$&�� 7� 2&$&*+:#%2"� )&5%�

2:4&*&#B%�&#$*&�"�+"#$%#$&�*&;&9:2"�#%� $*%#'%BD"�&�%�S,%#$:%�&';*:$,*%2%�2"�%$:C"��'&#2"�*&;"#N&;:2"�

&+� *&',5$%2"'� #"� )&*6"2"� &+� S,&� ";"**&� %� %5:&#%BD"� ",� %9%$&�� #%'� *,9*:;%'� J�,$*"'� �&#2:+&#$"'� &�

�%#N"'K�",�J�,$*"'��%'$"'�&��&*2%'K0�

�0V0 �#C&'$:+&#$"'�&+�;,*'"��

�'� %$:C"'� 4:("'� $%#36C&:'� &+� ;,*'"� *&)*&'&#$%+� %$:C"'� $%#36C&:'� %:#2%� &+� 4%'&� 2&� ;"#'$*,BD"��

&#;"#$*%#2"-'&�*&3:'$%2"'�%"�;,'$"�2&�%S,:':BD"�",�)*"2,BD"0��'$&'�%$:C"'�'D"�2&)*&;:%2"'�%�)%*$:*�2"�

+U'�&+�S,&�'&�&#;"#$*&+�&+�;"#2:BH&'�2&�'&*�,$:5:I%2"'�#"'�4:#'�)*&$&#2:2"'0��

�0?0 �#C&'$:+&#$"'�&+�%''";:%2%'�

�%'�2&+"#'$*%BH&'� 4:#%#;&:*%'�&'$E�*&3:'$%2%�&+��#C&'$:+&#$"'� :#%#;&:*"'���%*$:;:)%BH&'�2&�;%):$%5���

+7$"2"� 2&� &S,:C%5U#;:%� )%$*:+"#:%5� !���/�� %� &+)*&'%� %''";:%2%�� �*%C%5�� #%� S,%5� %� ������ &(&*;&�

:#45,U#;:%�':3#:4:;%$:C%��'&+�$"2%C:%�2&$&*�"�;"#$*"5"�2%'�',%'�)"56$:;%'�4:#%#;&:*%'�&�")&*%;:"#%:'0��

�&%5B%-'&�S,&�%��3&*&�%5$&*",�"�+7$"2"�2&�;"#$%9:5:I%BD"�2"'� *&#2:+&#$"'� :#&*&#$&'�T�)*")"*BD"�2%�

)%*$:;:)%BD"�2%��3&*&�#"'�;%):$%:'�2%��*%C%5�!Q=X�2"�����2%��*%C%5/��#"�+"#$%#$&�2&��V@0=�?�V�.��2%�

;"#$%� 2&� <,*"'� &� :C:2&#2"'� &� �,$*"'� �&#2:+&#$"'� :+:5%*&'� !;"#$%� Q=/� )%*%� %� ;"#$%� 2&� �,$*"'�

�&#2:+&#$"'�&��%#N"'�!;"#$%�Q@/��2&�%;"*2"�;"+�"���0��

�0P0 �+)"'$"'��

����������������� ������

��:+)"'$"�'"9*&�"�*&#2:+&#$"�2"�&(&*;6;:"�7�%),*%2"�;"+�9%'&�#"�*&',5$%2"�$*:9,$EC&5��2&�%;"*2"�;"+�%�

+%$7*:%�;"5&$EC&5�&'$:+%2%��$&#2"�&+�;"#$%�%'�*&3*%'�4:';%:'�&+�C:3"*0��

� �

4

�'� :+)"'$"'�'"9*&�"�*&#2:+&#$"�� *&;"#N&;:2"'�;"+"�3%'$"'�2"'�)&*6"2"'�%9*%#3:2"'�)&5%'�)*&'&#$&'�

2&+"#'$*%BH&'�4:#%#;&:*%'��&#;"#$*%+-'&�;"**:3:2"'�)&5"�&4&:$"�2%�;"#$%9:5:I%BD"�2"'�:+)"'$"'�2:4&*:2"'��

;%'"�&(:'$%+�2:4&*&#B%'�$&+)"*E*:%'�$*:9,$EC&:'�&�",�2&2,$6C&:'0��

�'�%$:C"'�)"*� :+)"'$"'�2:4&*:2"'�'D"�*&;"#N&;:2"'�,#:;%+&#$&�S,%#2"�&(:'$&+�&()&;$%$:C%'�*%I"EC&:'�

2&� 5,;*"'� 4:';%:'� 4,$,*"'� ',4:;:&#$&'� )%*%� %� ',%� ,$:5:I%BD"0� D"� ;%5;,5%2"'� %#,%5+&#$&� &� %C%5:%2"'�

,$:5:I%#2"�%'� $%(%'�2&� $*:9,$%BD"�S,&�'&�&')&*%+�&'$%*&+�&+�C:3"*�T�2%$%�2%�*&C&*'D"�2%'�2:4&*&#B%'�

$&+)"*E*:%'0�

�"� 4:#%5� 2&� ;%2%� )&*6"2"� 7� &4&$,%2%� ,+%� *&C:'D"� 2&''&'� :+)"'$"'� 2:4&*:2"'�� '&#2"� "'� +&'+"'�

*&2,I:2"'�'&+)*&�S,&�2&:(&�2&�'&*�)*"CEC&5�%�',%�,$:5:I%BD"�4,$,*%0��

�'� :+)"'$"'� 2:4&*:2"'� 'D"� *&3:'$%2"'� ;"+"� ;,'$"� ",� )*"C&:$"� 2"� &(&*;6;:"�� &(;&$"� '&� *&',5$%*&+� 2&�

C%5"*&'� *&3:'$%2"'� 2:*&$%+&#$&� &+� ;%):$%5� )*R)*:"�� ':$,%BD"� &+� S,&� "� :+)"'$"� 2:4&*:2"� 7� $%+97+�

*&3:'$%2"�#%�+&'+%�*,9*:;%0�

�����������������������������������

�%*%�&4&:$"'�2&�����%��+)*&'%�&#;"#$*%-'&�&#S,%2*%2%�#"�*&3:+&�#"*+%5�2&�)&*:"2:;:2%2&�+&#'%5�2&�

%;"*2"�;"+�"�2:')"'$"�#%�%56#&%�%/�2"�#0>��2"�%*$0�V�0>�2"��R2:3"�2"������)*%$:;%#2"�#"�Y+9:$"�2%�',%�

%$:C:2%2&�")&*%BH&'�:'&#$%'��&#S,%2*EC&:'�#"�%*$0>�=0>0�2"��R2:3"�2"�����&�",$*%'�',M&:$%'�&�#D"�:'&#$%'��

*%ID"� )&5%� S,%5� ,$:5:I%� )%*%� &4&:$"'� 2&� %),*%+&#$"� 2&� ���� "�+7$"2"� 2%� %4&$%BD"� *&%5� &� "�+7$"2"� 2"�

)*"*%$%0�

�0Q0 �#C&#$E*:"'�

�'�9&#'�%)*"C:':"#EC&:'�'D"�*&3:'$%2"'�%"�;,'$"�2&�%S,:':BD"��'&#2"�%'�*&')&$:C%'�'%62%'�2&�%*+%I7+�

!;"#',+"'/�� C%5"*:I%2%'� %"� ;,'$"� +72:"� )"#2&*%2"� ;"+"� +7$"2"� 2&� ;,'$&:"�� $&#2"� ':2"� %2"$%2"� "�

':'$&+%� 2&� :#C&#$E*:"� )&*+%#&#$&� 2&� %;"*2"� ;"+� "� 2:')"'$"� #"� #>�� 2"� %*$0� ��0>� 2"� &;*&$"-5&:� #>�

�?@A� =�2&����2&�M,5N"0��

�0@0 �$:C"'�&��%'':C"'�4:#%#;&:*"'��

�'�%$:C"'�&�"'�)%'':C"'�4:#%#;&:*"'�'D"�*&;"#N&;:2"'�#"�9%5%#B"�S,%#2"�%��+)*&'%�'&�$"*#%�,+%�)%*$&�

2%'�;"**&')"#2&#$&'�2:')"':BH&'�;"#$*%$,%:'0��+�%$:C"�4:#%#;&:*"�7�S,%5S,&*�%$:C"�S,&�'&M%�2:#N&:*"�",�

,+� 2:*&:$"� ;"#$*%$,%5� 2&� *&;&9&*� 2:#N&:*"0� �+� )%'':C"� 4:#%#;&:*"� 7� S,%5S,&*� )%'':C"� S,&� '&�

;"#',9'$%#;:&�#,+%�"9*:3%BD"�;"#$*%$,%5�2&�&#$*&3%*�2:#N&:*"0�

�'�%$:C"'�4:#%#;&:*"'�2%��+)*&'%�'D"�9%':;%+&#$&�%'��"#$%'�%�*&;&9&*���%:(%�&�&S,:C%5&#$&'�2&�;%:(%�

&�:#'$*,+&#$"'�2&�;%):$%50��'�)%'':C"'�4:#%#;&:*"'� 'D"�4,#2%+&#$%5+&#$&�"'� :#%#;:%+&#$"'�"9$:2"'�&�

%'��"#$%'�%�)%3%*0�

�'� %$:C"'� &� )%'':C"'� 4:#%#;&:*"'� #%� �+)*&'%� ;5%'':4 :;%+-'&� ;"#4"*+&� 2&$%5N&� '&3,:#$&� &� %� ',%�

+&#',*%BD"�2&)&#2&�2%�;%$&3"*:%L��

� �

5

• �� ������ ����������� ���

�'�+"#$%#$&'� :#;5,62"'� #%� *,9*:;%� ;%:(%� &� '&,'� &S,:C%5&#$&'� ;"**&')"#2&+� %"'� C%5"*&'� 2&� ;%:(%��

2&)R':$"'�T�"*2&+�&�2&)R':$"'�%�)*%I"�'&#2"�:+&2:%$%+&#$&�+"9:5:IEC&:'�&�'&+�)&*2%�2&�C%5"*0�

• �� �����

�'� 26C:2%'� 2&� ;5:&#$&'� 'D"� *&3:'$%2%'� )&5"� '&,� C%5"*� #"+:#%5� 2&2,I:2"� 2&� &C&#$,%:'� )&*2%'� 2&�

:+)%*:2%2&��)%*%�S,&�%'�+&'+%'�*&45:$%+�"�C%5"*�*&%5:IEC&5�56S,:2"0��

�'�)&*2%'�)"*�:+)%*:2%2&�'D"�*&3:'$%2%'�S,%#2"�NE�:#4"*+%BD"�"9M&$:C%�2%�:#;"9*%9:5:2%2&�2%�26C:2%0�

• ���������������

�'�;"#$%'�%�)%3%*�;5%'':4:;%2%'�;"+"�)%'':C"�;"**&#$&�'D"�*&3:'$%2%'�)&5"�'&,�C%5"*�#"+:#%5��"�S,&�7�

',9'$%#;:%5+&#$&�&S,:C%5&#$&�%"�'&,�M,'$"�C%5"*0�

�'�;"#$%'�%�)%3%*�;5%'':4:;%2%'�;"+"�)%'':C"�#D"�;"**&#$&��)%*%�%'�S,%:'�#D"�&(:'$%�,+%�"9*:3%BD"�

;"#$*%$,%5�)&5"�)%3%+&#$"�2&�M,*"'��'D"�+&#',*%2%'�)&5"�*&')&$:C"�;,'$"�%+"*$:I%2"��2&$&*+:#%2"�2&�

%;"*2"�;"+�"�+7$"2"�2%�$%(%�2&�M,*"�&4&$:C%0�

��'�;"#$%'�%�)%3%*� !'%52"'�2&� 4"*#&;&2"*&'�&�",$*"'� ;*&2"*&'/�'D"� *&')"#'%9:5:2%2&'� *&')&:$%#$&'�T�

%S,:':BD"� 2&� +&*;%2"*:%'� ",� '&*C:B"'� )&5%� �+)*&'%�� #"� 2&;,*'"� #"*+%5� 2%� ',%� %$:C:2%2&0� &� "�

)%3%+&#$"� 4"*� 2&C:2"� 2&#$*"� 2&� ,+� %#"� ",� +&#"'� 'D"� ;5%'':4:;%2%'� ;"+"� )%'':C"� ;"**&#$&� ;%'"�

;"#$*E*:"��'D"�;5%'':4:;%2%'�;"+"�)%'':C"�#D"�;"**&#$&0�

• � ���� ���������� ����

�'�&+)*7'$:+"'�'D"�*&3:'$%2"'�#"�)%'':C"�)&5"�'&,�C%5"*�#"+:#%5�2&2,I:2"�2"'�;,'$"'�2&�$*%#'%BD"�

S,&�'&M%+�2:*&$%+&#$&�%$*:9,6C&:'�T�&+:''D"�2&''&'�)%'':C"'��'&#2"�&()*&''"'�#"�9%5%#B"�#"�)%'':C"�

;"**&#$&� ",� #D"� ;"**&#$&�� 2&)&#2&#2"� 2"� '&,� C&#;:+&#$"� ";"**&*� %� +&#"'� ",� +%:'� 2&� ,+� %#"�

*&')&$:C%+&#$&0��

�'�&#;%*3"'�4:#%#;&:*"'�2&�&+)*7'$:+"'�"9$:2"'�'D"�;%5;,5%2"'�2&�%;"*2"�;"+�%�$%(%�2&�M,*"�&4&$:C%�

&� ;"#$%9:5:I%2"'�� #%� 2&+"#'$*%BD"� 2"'� *&',5$%2"'� 2"� )&*6"2"�� 2&� %;"*2"� ;"+� "� )*:#;6):"� 2%�

&')&;:%5:I%BD"�2"'�&(&*;6;:"'0�

�0=0 �72:$"'�&�&')&;:%5:I%BD"�2"'�&(&*;6;:"'�

�'�C&#2%'�'D"�*&;"#N&;:2%'� 56S,:2%'�2&� :+)"'$"'��2&';"#$"'�&�",$*"'�;,'$"'� :#&*&#$&'��)&5"�'&,� M,'$"�

C%5"*�2"�+"#$%#$&�%�*&;&9&*0��

�'�)*&'$%BH&'�2&�'&*C:B"'�'D"�*&;"#N&;:2%'�56S,:2%'�2&�:+)"'$"'��)&5"�M,'$"�C%5"*�2"�+"#$%#$&�%�*&;&9&*�

#"�)&*6"2"�&+�S,&�"�'&*C:B"�7�)*&'$%2"0��

�� &+)*&'%� *&3:'$%� "'� '&,'� *&#2:+&#$"'� &� 3%'$"'� 2&� %;"*2"� ;"+� "� )*:#;6):"� 2%� &')&;:%5:I%BD"� 2&�

&(&*;6;:"'��"'�S,%:'�'D"�*&;"#N&;:2"'�T�+&2:2%�S,&�'D"�3&*%2"'��:#2&)&#2&#$&+&#$&�2"�+"+&#$"�&+�

S,&�'D"�*&;&9:2"'�",�)%3"'0��'�2:4&*&#B%'�&#$*&�"'�+"#$%#$&'�*&;&9:2"'�&�)%3"'�&�%'�;"**&')"#2&#$&'�

� �

6

*&;&:$%'� &� 2&')&'%'� 3&*%2%'� 'D"� *&3:'$%2%'� #%'� *,9*:;%'� 2&�&C&2"*&'� &� ;*&2"*&'� )"*� %;*7';:+"'� &�

2:4&*:+&#$"'��:#;5,62%'�#%'�*,9*:;%'�J�$:C"'�;"**&#$&'K�&�J�%'':C"'�;"**&#$&'K0�

��� ��������������������� �����

��)%*$:;:)%BD"�#%�%''";:%2%��*%C%5�7�*&;"#N&;:2%�#%�2&+"#'$*%BD"�2"'�*&',5$%2"'�2"�)&*6"2"�&+�S,&�7�

;"#N&;:2"�"�*&',5$%2"�56S,:2"�2%�+&'+%��%$*%C7'�2%�%)5:;%BD"�2"��7$"2"�2&��S,:C%5U#;:%��%$*:+"#:%50��

� �� �� � ����� � ������

�� 2:'$*:9,:BD"� 2&� 2:C:2&#2"'�� %"'� 2&$&#$"*&'� 2"� ;%):$%5�� 7� *&;"#N&;:2%� ;"+"� ,+� )%'':C"� #%'�

2&+"#'$*%BH&'�4:#%#;&:*%'�2%�&+)*&'%�#"�)&*6"2"�&+�S,&�"'�2:C:2&#2"'�'D"�%)*"C%2"'�&+��''&+95&:%�

�&*%5�&�%$7�%"�+"+&#$"�2%�',%�5:S,:2%BD"0��

�0� 0 &+"#'$*%BD"�2"'�45,("'�2&�;%:(%�

��2&+"#'$*%BD"�2"'�45,("'�2&�;%:(%�7�)*&)%*%2%�2&�%;"*2"�;"+�%���� ����S,&�$&+�)"*�9%'&�%����Q��

%$*%C7'�2"�+7$"2"�2:*&$"0��

��&+)*&'%�;5%'':4:;%�&+�J�%:(%�&��S,:C%5&#$&'�2&��%:(%K�"'�+"#$%#$&'�S,&�'D"�2&$:2"'�;"+�%�4:#%5:2%2&�

2&�:*�%"�&#;"#$*"�2"'�;"+)*"+:''"'�2&�;%:(%�%�;,*$"�)*%I"0��

��2&+"#'$*%BD"�2"'�45,("'�2&�;%:(%�&#;"#$*%-'&�;5%'':4:;%2%�&+�%$:C:2%2&'�")&*%;:"#%:'�!S,&�&#35"9%+�

"'�*&;&9:+&#$"'�2&�;5:&#$&'��)%3%+&#$"'�%�4"*#&;&2"*&'��)%3%+&#$"'�%�)&''"%5�&�",$*"'�*&5%;:"#%2"'�

;"+� %� %$:C:2%2&� ")&*%;:"#%5/�� 2&� 4:#%#;:%+&#$"� !S,&� :#;5,&+�� 2&':3#%2%+&#$&�� "'� )%3%+&#$"'� &�

*&;&9:+&#$"'� *&4&*&#$&'� %� &+)*7'$:+"'� "9$:2"'�� ;"#$*%$"'� 2&� 5";%BD"� 4:#%#;&:*%� &� )%3%+&#$"� 2&�

2:C:2&#2"'/�&�2&� :#C&'$:+&#$"�!S,&� :#;5,&+��#"+&%2%+&#$&��%S,:':BH&'�&�%5:&#%BH&'�2&� :#C&'$:+&#$"'�

&+�&+)*&'%'�)%*$:;:)%2%'�&�*&;&9:+&#$"'�&�)%3%+&#$"'�2&;"**&#$&'�2%�;"+)*%�&�2%�C&#2%�2&�%$:C"'�

:+"9:5:I%2"'/0�

�0��0 �&'$D"�2"'�*:';"'�4:#%#;&:*"'�

��*:';"�4:#%#;&:*"�%"�S,%5�'&�&#;"#$*%�&()"'$%�%��+)*&'%�7�2:C&*'"�&�&#C"5C&�*:';"�2&�$%(%'�2&�M,*"��2&�

;*72:$"�&�2&�5:S,:2&I0��

• � ������������

�&C&'$&-'&�2&�)%*$:;,5%*� :+)"*$Y#;:%�� #"�Y+9:$"�2%� 3&'$D"�2&� *:';"�2&�+&*;%2"��"� *:';"�2&� $%(%�2&�

M,*"0�

��*:';"�2&� $%(%�2&� M,*"�7�&''&#;:%5+&#$&�*&',5$%#$&�2"�&#2:C:2%+&#$"�2%�&+)*&'%� :#2&(%2"�%� $%(%'�

C%*:EC&:'��S,&�)"2&�&()"*�"�;,'$"�2%�26C:2%�%�,+�*:';"�2&�C"5%$:5:2%2&0�

��%2&S,%2%�3&'$D"�2"� *:';"�2&� $%(%�2&� M,*"� 5&C%�%�S,&�%��+)*&'%� $&#$&�"$:+:I%*�"�9%5%#;&%+&#$"�

&#$*&� "� ;,'$"� 2%� 26C:2%� &� %� &()"':BD"� T� C%*:%9:5:2%2&� 2%'� $%(%'0� �'':+�� S,%#2"� '&� ;"#':2&*%�

� �

7

,5$*%)%''%2"�"�5:+:$&�2&'&M%2"�2&�&()"':BD"�%"�*:';"�2&�$%(%�2&�M,*"��'D"�;"#$*%$%2"'�'F%)'�2&�$%(%�

2&� M,*"� S,&� ;,9*%+� %� &()"':BD"� 2%� �+)*&'%� %"� *:';"� &� S,&� %$&#,&+� %� C"5%$:5:2%2&� 2"'� '&,'�

*&',5$%2"'0�

• � �������!� ���

�� *:';"� 2&� ;*72:$"� &'$E� &''&#;:%5+&#$&� *&5%;:"#%2"� ;"+� "'� '%52"'� %� *&;&9&*� 2&� ;5:&#$&'� &� ",$*"'�

2&C&2"*&'�� *&5%;:"#%2"'� ;"+� %� %$:C:2%2&� ")&*%;:"#%5� 2%� &+)*&'%0� �� %3*%C%+&#$"� 2%'� ;"#2:BH&'�

&;"#R+:;%'�",�%2C&*':2%2&'�S,&�%4&$&+�%�&;"#"+:%�%�,+%�&';%5%�5";%5�",�#%;:"#%5�)"2&+�"*:3:#%*�%�

:#;%)%;:2%2&� 2"'� ;5:&#$&'� 2%� &+)*&'%� )%*%� '%52%*� %'� ',%'� "9*:3%BH&'�� ;"+� &C&#$,%:'� &4&:$"'�

#&3%$:C"'�#"'�*&',5$%2"'0�

�'�+"#$%#$&'�%)*&'&#$%2"'�#"�9%5%#B"�&#;"#$*%+-'&�56S,:2"'�2%'�)&*2%'�%;,+,5%2%'�2&�:+)%*:2%2&�

)%*%�;"9*%#B%'�2,C:2"'%'�&'$:+%2%'�)&5%��+)*&'%��&'$%#2"�)"*$%#$"�%"�M,'$"�C%5"*0� �

• � ������� �� �"�

��"9M&$:C"�2%�)"56$:;%�2&�3&'$D"�2&�*:';"�2&� 5:S,:2&I�7�3%*%#$:*�S,&�%��+)*&'%� $&+�;%)%;:2%2&�)%*%�

5:S,:2%*�",�;,+)*:*�%'�',%'�*&')"#'%9:5:2%2&'�&�)*"''&3,:*�%'�&'$*%$73:%'�2&5:#&%2%'��;,+)*:#2"�$"2"'�

"'�;"+)*"+:''"'�%'',+:2"'�;"+�$&*;&:*"'�#"�)*%I"�&'$:),5%2"0�

��&+)*&'%�2&4:#&�;"+"�)"56$:;%�%$:C%L�+%#$&*�,+�#6C&5�',4:;:&#$&�2&�*&;,*'"'� 5:C*&'�&� :+&2:%$%+&#$&�

2:')"#6C&:'�)%*%�4%I&*�4%;&�%"'�)%3%+&#$"'�#&;&''E*:"'�#"�'&,�C&#;:+&#$"��5:+:$%*�%�)*"9%9:5:2%2&�2&�

:#;,+)*:+&#$"� #"� *&&+9"5'"� 2&� $"2%� %'� ',%'� %)5:;%BH&'�� +:#:+:I%*� "� ;,'$"� 2&� ")"*$,#:2%2&� 2&�

2&$&#BD"�2&�5:S,:2&I�&(;&2&#$E*:%�#"�;,*$"�)*%I"0�

�*";,*%�%:#2%�;"+)%$:9:5:I%*�"'�)*%I"'�2&�C&#;:+&#$"�2&�%$:C"'�&�)%'':C"'��%$*%C7'�2&�,+%�3&'$D"�

%3:5:I%2%�2%'�',%'�+%$,*:2%2&'0�

�0��0 �";%BH&'�

�'� ;"#$*%$"'� 2&� 5";%BD"�� &+� S,&� %� ������ %3&� ;"+"� 5";%$E*:"�� 'D"� ;5%'':4:;%2"'� ;"+"� 5";%BH&'�

4:#%#;&:*%'�� '&� %$*%C7'� 2&5&'� 4"*&+� $*%#'4&*:2"'� ',9'$%#;:%5+&#$&�� )%*%� %� ������� $"2"'� "'� *:';"'� &�

9&#&46;:"'�:#&*&#$&'�T�)"''&�2"'�%$:C"'0�

��;5%'':4:;%BD"�2%'�5";%BH&'�4:#%#;&:*%'�7�4&:$%�&+�4,#BD"�2%�',9'$Y#;:%�&�#D"�2%�4"*+%�2"�;"#$*%$"0�

�'� %$:C"'� 4:("'� $%#36C&:'� %2S,:*:2"'� +&2:%#$&� ;"#$*%$"'� 2&� 5";%BD"� 4:#%#;&:*%�� 9&+� ;"+"� %'�

;"**&')"#2&#$&'� *&')"#'%9:5:2%2&'�� 'D"� ;"#$%9:5:I%2"'� )&5"� +7$"2"� 4:#%#;&:*"�� *&;"#N&;&#2"� "'�

+&'+"'�2&�%;"*2"�;"+�"�)5%#"�4:#%#;&:*"�;"#$*%$,%50�

�2:;:"#%5+&#$&��"'� M,*"'� :#;5,62"'�#"�C%5"*�2%'�*&#2%'�&�%'�%+"*$:I%BH&'�2"� :+"9:5:I%2"�;"*)R*&"�'D"�

*&;"#N&;:2"'�;"+"�3%'$"�#%�2&+"#'$*%BD"�2&�*&',5$%2"'�2"�)&*6"2"�%�S,&�*&')&:$%+0��

�%'� 5";%BH&'� ")&*%;:"#%:'� %'� *&#2%'� 2&C:2%'� 'D"� *&;"#N&;:2%'� ;"+"� 3%'$"� #%� 2&+"#'$*%BD"� 2"'�

*&',5$%2"'�)"*�#%$,*&I%'��2,*%#$&�"�)&*6"2"�2%�5";%BD"0�

� �

8

��0��0 �#;%*3"'�4:#%#;&:*"'�;"+�&+)*7'$:+"'�"9$:2"'��

�'� &#;%*3"'� 4:#%#;&:*"'�� *&5%;:"#%2"'� ;"+� &+)*7'$:+"'� "9$:2"'�� 'D"� *&;"#N&;:2"'� ;"+"� 3%'$"�� T�

+&2:2%�S,&�'D"�:#;"**:2"'��2&�%;"*2"�;"+�"�)*:#;6):"�2%�&')&;:%5:I%BD"�2"'�&(&*;6;:"'0�

�0�V0 ����&#&46;:"'�%"'�&+)*&3%2"'���

�(:'$&� %� "9*:3%BD"� ;"#'$*,$:C%� %'',+:2%� )&5%� ������ )&*%#$&� %53,#'� $*%9%5N%2"*&'�� #"+&%2%+&#$&�

)&#'H&'� )"*� %;:2&#$&'� 2&� '&*C:B"� S,&� ;"**&')"#2&�� &''&#;:%5+&#$&�� %� *&')"#'%9:5:2%2&'� ;"+� "�

)%3%+&#$"� C:$%56;:"� 2&� )&#'H&'� )"*� %;:2&#$&'� &+� '&*C:B"�� *&5%$:C%'� %� $*%9%5N%2"*&'� ',9';*:$"*&'� 2%�

���0�

&�%;"*2"�;"+�%�5&3:'5%BD"�&+�C:3"*��#"�S,&�2:I�*&')&:$"�%"'�$*%9%5N%2"*&'�',9';*:$"*&'�2%������'D"�

2%� *&')"#'%9:5:2%2&� 2%� ������ "'� &#;%*3"'� ;"+� )&#'H&'� S,&� $:C&*&+� ':2"� %$*:9,62%'� %� $6$,5"� 2&�

*&)%*%BD"�2&�2%#"'� *&',5$%#$&'�2&�%;:2&#$&'�&+�'&*C:B"�� &�2"'�S,%:'� $&#N%� *&',5$%2"�%� :#;%)%;:2%2&�

)&*+%#&#$&�",�+"*$&�2"�$*%9%5N%2"*0���C%5"*�2&'$%'�)&#'H&'�7�%$,%5:I%2"�)"*�2:)5"+%�5&3%50��+����2&�

2&I&+9*"�2&�� ���N%C:%� $*U'�9&#&4:;:E*:"'� !$*U'�&+� ���2&�2&I&+9*"�2&�� ��/�%� *&;&9&*�&'$&� $:)"�2&�

)&#'D"0���)&#'D"�)"*�%;:2&#$&'�2&�'&*C:B"�7�)%3%��V�+&'&'�)"*�%#"0��

�0�?0 ��,9'62:"'�3"C&*#%+&#$%:'�",�2&�",$*%'�&#$:2%2&'�)895:;%'�

�'� ',9'62:"'� 3"C&*#%+&#$%:'� 'D"� *&;"#N&;:2"'� 2&� %;"*2"� ;"+� "� '&,� M,'$"� C%5"*� S,%#2"� &(:'$&� ,+%�

3%*%#$:%�*%I"EC&5�S,&�:*D"�'&*�*&;&9:2"'�&�S,&�%��+)*&'%�:*E�;,+)*:*�;"+�%'�;"#2:BH&'�&(:3:2%'�)%*%�%�

',%�;"#;&''D"��$%5�;"+"�)*&';*:$"�#%���� �������"#$%9:5:I%BD"�2"'�,9'62:"'�2"��"C&*#"�&�:C,53%BD"�

2&��)":"'�2"��"C&*#"0�

�'� ',9'62:"'� %"� :#C&'$:+&#$"�� *&5%;:"#%2"'� ;"+� %� %S,:':BD"� 2&� %$:C"'� 4:("'�� 'D"� :#;5,62"'� #%� *,9*:;%�

J�,$*%'� �%*:%BH&'� #"� �%):$%5� �*R)*:"K� &�� 'D"� ;*&2:$%2"'� #%� 2&+"#'$*%BD"� 2&� *&',5$%2"'� #%� *,9*:;%�

J�,$*"'� �&#2:+&#$"'� &� �%#N"'K�� &+� S,"$%'� ;"#'$%#$&'� 2,*%#$&� "� )&*6"2"� &'$:+%2"� 2&� C:2%� 8$:5� 2"'�

%$:C"'�%2S,:*:2"'0�

�'�',9'62:"'�T�&()5"*%BD"��#"+&%2%+&#$&�)%*%�;"9&*$,*%�2&�)*&M,6I"'�#"�S,&�*&')&:$%�T�&()5"*%BD"�2%�

%$:C:2%2&�#"�Y+9:$"�2%� 5:+)&I%� &�N:3:&#&�)895:;%�#"��,#:;6):"�2&��*%3%�&� :#4*%-&'$*,$,*%'�+,#:;:)%:'��

'D"�*&;"#N&;:2"'�#%�2&+"#'$*%BD"�2&�*&',5$%2"'�2&�%;"*2"�;"+�"'�3%'$"'�:#;"**:2"'0�

�0�P ����<,53%+&#$"'�&�&'$:+%$:C%'�

�%�)*&)%*%BD"�2%'�2&+"#'$*%BH&'�4:#%#;&:*%'�4"*%+�,$:5:I%2%'�M,53%+&#$"'�&�&'$:+%$:C%'�S,&�%4&$%+�%'�

S,%#$:%'�*&)"*$%2%'�2&�%$:C"'�&�)%'':C"'��%'':+�;"+"�%'�S,%#$:%'�*&)"*$%2%'�2&�*&#2:+&#$"'�&�3%'$"'�

2,*%#$&� "� )&*6"2"� 2&� *&)"*$&0� �'� &'$:+%$:C%'� &� )*&'',)"'$"'� 'D"� 2&$&*+:#%2%'� ;"+� 9%'&� #"�+&5N"*

;"#N&;:+&#$"� &(:'$&#$&� &� #%� &()&*:U#;:%� 2&� &C&#$"'� )%''%2"'� &A",� ;"**&#$&'� ;"#':2&*%#2"�

2&$&*+:#%2"'� )*&'',)"'$"'� *&5%$:C"'� %� &C&#$"'� 4,$,*"'0� �"� &#$%#$"�� )"2&*D"� ";"**&*� ':$,%BH&'� &+�

)&*6"2"'�',9'&S,&#$&'�S,&��#D"�'&#2"�)*&C:'6C&:'�T�2%$%�2&�%)*"C%BD"�2%'�2&+"#'$*%BH&'�4:#%#;&:*%'��

� �

9

#D"�4"*%+�;"#':2&*%2%'�#&''%'�&'$:+%$:C%'0��'�%5$&*%BH&'�T'�&'$:+%$:C%'�S,&�";"**%+�)"'$&*:"*+&#$&�T�

2%$%�2%'�2&+"#'$*%BH&'�4:#%#;&:*%'�'&*D"�;"**:3:2%'�2&�4"*+%�)*"')&$:C%0��"*�&'$&�+"$:C"�&�2%2"�"�3*%,�

2&� :#;&*$&I%� %''";:%2"�� "'� *&',5$%2"'� *&%:'� 2%'� ':$,%BH&'� &+� S,&'$D"� )"2&*D"� 2:4&*:*� 2%'�

;"**&')"#2&#$&'�&'$:+%$:C%'0�

�'� )*:#;:)%:'� M,6I"'� 2&� C%5"*� &� &'$:+%$:C%'� &4&$,%2%'� #%� )*&)%*%BD"� 2%'� 2&+"#'$*%BH&'� 4:#%#;&:*%'�

";"**&+�#%'�'&3,:#$&'�E*&%'L�

• �� ����# ��������$� ��� �����$� �%��� ��� ������� ����&� ��

�'�2&)*&;:%BH&'�'D"�;%5;,5%2%'�'"9*&�"� ;,'$"�2&�%S,:':BD"�'&#2"�,$:5:I%2"�"�+7$"2"�2%'�S,"$%'�

;"#'$%#$&'�� %� )%*$:*� 2"� +U'� &+� S,&� "� %$:C"� '&� &#;"#$*%� 2:')"#6C&5� )%*%� ,$:5:I%BD"0� �'� $%(%'� 2&�

2&)*&;:%BD"�)*%$:;%2%'��*&45&$&+�"�+&5N"*�;"#N&;:+&#$"�'"9*&�%�',%�C:2%�8$:5�&'$:+%2%0��'�C%5"*&'�

*&':2,%:'� 2"'� %$:C"'� &� %'� *&')&$:C%'� C:2%'� 8$&:'� 'D"� *&C:'$"'� &� %M,'$%2"'�� S,%#2"� '&� %4:3,*%�

#&;&''E*:"0�

• ���� ������������������

�'�)&*2%'�)"*�:+)%*:2%2&�*&5%$:C%'�%�;*72:$"'�2&�;"9*%#B%�2,C:2"'%�'D"�9%'&%2%'�#%�%C%5:%BD"�2%�

�+)*&'%� 2%� )*"9%9:5:2%2&� 2&� *&;,)&*%BD"� 2"'� '%52"'� 2%'� ;"#$%'� %� *&;&9&*0� �'$%� %C%5:%BD"� 7�

&4&$,%2%� &+� 4,#BD"� 2"� $&+)"� 2&� :#;,+)*:+&#$"� &� 2"� N:'$R*:;"� 2&� ;*72:$"� 2"� ;5:&#$&0� �%'"� %'�

;"#2:BH&'� 4:#%#;&:*%'�2"'�;5:&#$&'�'&�2&$&*:"*&+��%'�)&*2%'�2&� :+)%*:2%2&�)"2&*D"�'&*�',)&*:"*&'�

%"�&')&*%2"0�

• ���������� # ����

�'� %$:C"'� )"*� :+)"'$"'� 2:4&*:2"'� 'D"� *&;"#N&;:2"'� ,#:;%+&#$&� S,%#2"� &(:'$&+� &()&;$%$:C%'�

*%I"EC&:'� 2&� 5,;*"'� 4:';%:'� 4,$,*"'� ',4:;:&#$&'� )%*%� %� ',%� ,$:5:I%BD"0� D"� ;%5;,5%2"'� %#,%5+&#$&� &�

%C%5:%2"'�,$:5:I%#2"�%'�$%(%'�2&�$*:9,$%BD"�S,&�'&�&')&*%+�&'$%*&+�&+�C:3"*�T�2%$%�2%�*&C&*'D"�2%'�

2:4&*&#B%'�$&+)"*E*:%'0����

�"� 4:#%5� 2&� ;%2%� )&*6"2"� 7� &4&$,%2%� ,+%� *&C:'D"� 2&''&'� :+)"'$"'� 2:4&*:2"'�� '&#2"� "'� +&'+"'�

*&2,I:2"'�'&+)*&�S,&�2&:(&�2&�'&*�)*"CEC&5�%�',%�,$:5:I%BD"�4,$,*%0��

�'�:+)"'$"'�2:4&*:2"'�'D"�*&3:'$%2"'�;"+"�;,'$"�",� )*"C&:$"�2"�&(&*;6;:"��&(;&$"�'&�*&',5$%*&+�2&�

C%5"*&'� *&3:'$%2"'� 2:*&$%+&#$&� &+� ;%):$%5� )*R)*:"�� ':$,%BD"� &+� S,&� "� :+)"'$"� 2:4&*:2"� 7� $%+97+�

*&3:'$%2"�#%�+&'+%�*,9*:;%0�

�0�Q �7$"2"�2%��S,:C%5U#;:%��%$*:+"#:%5�

&�%;"*2"�;"+�"�+7$"2"�2%�&S,:C%5U#;:%�)%$*:+"#:%5��"� :#C&'$:+&#$"� 4:#%#;&:*"�#%�&+)*&'%�%''";:%2%�

4":� :#:;:%5+&#$&� ;"#$%9:5:I%2"� )&5"� ;,'$"� 2&� %S,:':BD"�� %"� S,%5� 7� %;*&';:2"� ",� *&2,I:2"� 2"� C%5"*�

;"**&')"#2&#$&�T�)*")"*BD"�2"'�;%):$%:'�)*R)*:"'�2&''%�&+)*&'%��*&)"*$%2"'�T�2%$%�2&�%S,:':BD"�",�2%�

)*:+&:*%� %)5:;%BD"� 2"�+7$"2"� 2%� &S,:C%5U#;:%� )%$*:+"#:%50� �� )%*$:;:)%BD"� 4:#%#;&:*%� 4":� )"'$&*:"*+&#$&�

� �

10

%M,'$%2%�)&5"�C%5"*�;"**&')"#2&#$&�T�)%*$:;:)%BD"�#"'�*&',5$%2"'�56S,:2"'�2%�%''";:%2%�)"*�;"#$*%)%*$:2%�

2&� 3%#N"� 2"� &(&*;6;:"0� �2:;:"#%5+&#$&�� "'� 2:C:2&#2"'� 2&'$%� &+)*&'%� 'D"� *&3:'$%2"'� ;"+"� ,+%�

2:+:#,:BD"� 2"� C%5"*� 2"� :#C&'$:+&#$"�� &� %� )%*$&� )*")"*;:"#%5� #%'� C%*:%BH&'� 2"'� ;%):$%:'� )*R)*:"'� 7�

*&3:'$%2%�;"+"�,+%�C%*:%BD"�2"�;%):$%5�)*R)*:"�2%�&+)*&'%0�

�0�@ �;"#$&;:+&#$"'�',9'&S,&#$&'�

�'� %;"#$&;:+&#$"'� ";"**:2"'� %)R'� %� 2%$%� 2"� 9%5%#B"� +%'� %#$&'� 2%� 2%$%� 2&� %)*"C%BD"� 2%'�

2&+"#'$*%BH&'� 4:#%#;&:*%'� )&5"� R*3D"� 2&� 3&'$D"� 2%� �+)*&'%� &� 2&'2&� S,&� )*")"*;:"#&+� :#4"*+%BD"�

%2:;:"#%5�'"9*&�;"#2:BH&'�S,&�&(:'$:%+�T�2%$%�2"�9%5%#B"��'D"�*&45&$:2"'�#%'�2&+"#'$*%BH&'�4:#%#;&:*%'�

2"� )&*6"2"0� �'� &C&#$"'� ";"**:2"'� %)R'� %� 2%$%� 2"� 9%5%#B"� S,&� '&M%+� :#2:;%$:C"'� 2&� ;"#2:BH&'� S,&�

',*3:*%+�%)R'�%�2%$%�2"�9%5%#B"�!J%;"#$&;:+&#$"'�S,&�#D"�2D"�5,3%*�%�%M,'$%+&#$"'K/�'D"�2:C,53%2"'�

#"�%#&("�T'�2&+"#'$*%BH&'�4:#%#;&:*%'��'&�4"*&+�;"#':2&*%2"'�+%$&*:%:'�!�"$%��@/0�

V ��������������

�+����2&�2&I&+9*"�2&�� ���&�&+����2&�2&I&+9*"�2&�� ����%�*,9*:;%�2&��%:(%�&�'&,'�&S,:C%5&#$&'��;"#'$%#$&'�

2%�2&+"#'$*%BD"�2&�45,("'�2&�;%:(%��2&$%5N%-'&�;"+"�'&�'&3,&L�

�,+&*E*:" �Q0= V�?@� �P0����P��

&)R':$"'�9%#;E*:"'�:+&2:%$%+&#$&�+"9:5:IEC&:' PQ=0 P���Q� =@0�=V�V��

'������ ���� � � ����(

�,*"'�%$:C "'� :#%#;&:*"' � � � �

&)R':$"'�%�)*%I" @�P0�VV���� �0Q�@0Q =�Q��

� ���� � � ������������������������� )*+,-*,),./0� )*12-*-)+.30�

��� ��� -)4),4,/)- -)4),4,/),

? ����������������������������������������������������� �����������

�+�2&I&+9*"�2&�� ���%�����������)*";&2&,�T�&+:''D"�&�;"#$%9:5:I%BD"�2&�,+%�4%$,*%�&�T�&')&;:%5:I%BD"�2&�

,+%�#"$%�2&�;*72:$"��T��*%C%5����%5"*:I%BD"��*%$%+&#$"�2&��&'62,"'�R5:2"'��0�0��)&5%�)*&'$%BD"�2&�'&*C:B"'�

2&�%#&%+&#$"�)*"C&#:&#$&�2%��$%5�2%��*%C%5��*&4&*&#$&�%"'�)&*6"2"'�2&�� =��� � ��� ����� ���&�� ��0�

Z� &#$&#2:+&#$"� 2%� ������ S,&� "� *&;"#N&;:+&#$"� 2"'� 3%#N"'� &� )&*2%'� )&*+:$:*E� ,+%� +%:'� %2&S,%2%�

%)*&'&#$%BD"� 2%'� ',%'� 2&+"#'$*%BH&'� 4:#%#;&:*%'�� ,+%� C&I� S,&� "'� +&'+"'� '&� &#;"#$*%*D"� :#$&3*%5+&#$&�

*&45&$:2"'�#%'�+&'+%'0�

� �

11

&�4"*+%�%�*&45&$:*�%2&S,%2%+&#$&�"'�*&',5$%2"'��%�������)*";&2&,�T�*&&()*&''D"�2%'�',%'�2&+"#'$*%BH&'�

4:#%#;&:*%'�2&�� ���%"�%9*:3"�2%���� �V����"56$:;%'��"#$%9:56'$:;%'��%5$&*%BH&'�#%'�&'$:+%$:C%'�&�&**"��'&#2"�2&�

2&'$%;%*�"'�'&3,:#$&'�:+)%;$"'L�

�������� �����5�� � ��� ���� ����-)����"������,/),�

��������������� ������

-)4),4,/), -)4),4,/),

�%*$:;:)%BH&'�4:#%#;&:*%' ��0 �@0�@ ���� ��0?P�0Q@Q�@ � !VQ?0V=��?�/�

�� ���� ������ ),3*0,+*3+3./6� ),3*)+/*,02.+3� �23+*26,.+,��

�,$*%'�;"#$%'�%�*&;&9&* �0QP 0PVV��@� �0P 0 ���QV� @�=0�PQ��P�

�� ������� 6*61)*,13.++� )/*1,/*0+2.6)� 1-6*-03.-0�

7���������� �� )-3*0/3*/22.02� )-3*63/*6)6.21� -0-*132.12�

�&',5$%2"'��*%#':$%2"' !VV0QQP� @/� �=�0P? �Q@� V�Q0V�P�@P�

�M,'$%+&#$"'�&+�%$:C "'�4:#%#;&:*"' ��0�PQ0Q@V�P � � 0@��0��Q��@� !�V?0?PQ���/�

�&',5$%2"��6S,:2"�2"��&*6"2" �0Q�Q0?@�� �� �0P��0�� �VQ� !� V0�Q��?P/�

7����������� ����58� � 3/*2-,*3-1.--� 3/*2,/*,,0.2)� �),*+)).6,��

�'$%2"�&�",$*"'�&#$&'�)895:;"' �0PP 0=�P��?� �0= �0�QQ��Q� �V�0�V �@��

�,$*%'�;"#$%'�%�)%3%* P0P?�0��P� V� P0Q@P0VQ��=@� ��?0�V?�=V�

5��� ������� )6*+-+*/6+./2� )6*6))*21).1/� -30*-10.30�

7����������� ����58� ������5��� �� )-3*0/3*/22.02� )-3*63/*6)6.21� -0-*132.12�

��� ��� �� �� �

�������� ���������������������$� ����,/),

��������������� ������

-)4),4,/), -)4),4,/),

�&#2%'�&�'&*C :B"'�)*&'$%2"'� �?0V =0 ������ �?0P�@0��?�?�� ��=0�@��� �

�,$*"'�3%'$"'�&�)&*2%' !P@@0�� �P?/� !Q�Q0 �Q� ?/� !V@0Q�P�V /�

�������������������� ��9�.����������# ���� ������� ������� )/*,63*-,,.3,� )/*203*136.+,� )3/*++0.1/�

<,*"'�&�*&#2:+&#$"'�':+:5%*&'�"9$:2"' -22*6+,.)/� ,0-*3+-.,)� !@�0�=@�@=/�

����������������� ������� -*+)1*160.63� -*0/1*,+2.13� 16*-+3.6/�

�+)"'$"�'"9*&�"��&#2:+&#$" !@ �0��V�=V/� !==?0 VV�V�/� !�=�0Q�=�VQ/�

���������:$�� ������5$��� ,*3)3*+1,./-� ,*0)-*,)/.20� �)/2*-3).+3��

��� ��� �� �� �

��

�'�C%5"*&'�&'$:+%2"'��*&4&*&#$&'�%"'�%$:C"'�&�)%'':C"'��'D"�9%'&%2"'�#%'�85$:+%'�:#4"*+%BH&'�2:')"#6C&:'0��'�

*&C:'H&'�2%'�&'$:+%$:C%'�&+�&(&*;6;:"'�'&3,:#$&'�#D"�'D"�;"#':2&*%2%'�&**"0�D"�*&;"#N&;:2%'�&+�*&',5$%2"'�&�

'D"�"9M&$"�2%�2:C,53%BD"�%2&S,%2%�T�',%�+%$&*:%5:2%2&0�

�&*%#$&�"'�&**"'�+%$&*:%5+&#$&�*&5&C%#$&'��*&5%$:C"'�%�)&*6"2"'�%#$&*:"*&'��)*";&2&,-'&�T�*&C:'D"�2%�:#4"*+%BD"�

;"+)%*%$:C%�%)*&'&#$%2%�#%'�2&+"#'$*%BH&'�4:#%#;&:*%'�2"�&(&*;6;:"0�

� �

12

P �����������������

• �+)*&'%'-+D&�

�+����2&�2&I&+9*"�2&�� ���&����2&�2&I&+9*"�2&�� ����%�&+)*&'%�&*%�2&$:2%�)&5%'�'&3,:#$&'�&#$:2%2&'L�

�,#6;:):"�2&��*%3% �*%3% ?�X �=@0= �=0@= 0 �

�&'F%$&* �*%3% V=X �=�0� �=0�� 0 �

7'7�: )//; -6/*/// -6*///*///.//

�������

����������<�

=��

=�� ��

5���������

��� ������ ��>��

• �+)*&'%�%''";:%2%�

�+����2&�2&I&+9*"�2&�� ���&�&+����2&�2&I&+9*"�2&�� ����%������� $:#N%�"� '&3,:#$&� :#C&'$:+&#$"�#,+%�

%''";:%2%��"�S,%5�'&�&#;"#$*%�*&3:'$%2"�)&5"�+7$"2"�2&�&S,:C%5U#;:%�)%$*:+"#:%5�!���/L

-)4),4,/)--)4),4,/),�

�����

�*%C %5��%5"*:I%BD"�&��*%$%+&#$"�2&��&'62,"'�R5:2"'��0� �*%3% Q=X �QP0�Q� ��0Q�?0�Q���� ��0?P�0Q@Q�@

�������

�����������<�

=��

=�� ��

5�������

����� ����

�� ��

>��

�������

��������

• �*%#'%BH&'�&�'%52"'�;"+�)%*$&'�*&5%;:"#%2%'�

�"� 2&;,*'"� 2"� %#"� 4:#2"�� &+� ��� 2&� 2&I&+9*"� 2&� � ��� &� &+� ��� 2&� 2&I&+9*"� 2&� � ���� "'� '%52"'� &� %'�

�*%#'%BH&'�&4&$,%2%'�;"+�)%*$&'�*&5%;:"#%2%'�'D"�"'�'&3,:#$&'L�

���<�

�,#:;6):"�2&��*%3% V0PPQ0VQ=�V� �0���0??Q�Q� �0�?P0�Q��QQ V 0@�Q� @ ??0�@��Q� Q?0�PQ�=? P@P0���� �0=@P0Q���Q�

�&'F%$&* PQ�@Q P��@ � =0@V � PV0 � ��@0 @ � QQ��� Q?��=�

����-��5&(%#2*&��%*9"'%��"*3&'��� V�0@�@� Q �=0Q=��P@ @@0=V �@� �0�Q?0�= �=? @? 0 �P�@� �0Q��0��=� P0�@ � @ Q0@ ?�?V

�*%3%)%*S,&' P0QQV�?� P0@?���� � � VV�P= �V�PQ Q0???�?V P0�?����

��-�"+:#3"'�2%�:5C%��&:(&:*%��� V0==@� � ?0V�Q��V �QV0VP���� �0�V�0Q� ��Q @�@0==P�Q@ �0P�=0�?�� ��0V??� � ��0P�=�?V

7'7�: 2*3,,*)+3.16 ,*)3-*012.++ )*0)6*03+.3) 2*+01*331.-/ )*361*-0,./) +*+22*6+2.0, 3-,*-1+.12 ,*/,+*/3).62

=����� 7������9�

������������ ���������5��� =� ����'�� ��� �������=� ����5������

-)4),4,/)- -)4),4,/),������

-)4),4,/),������

-)4),4,/)- -)4),4,/),������

-)4),4,/)- -)4),4,/),������

-)4),4,/)-

�0���0=@V��� �0@P�0=� ��� �=�0�V=�V? �=@0V���Q= �0V��0�Q=� = �0@?�0=���VV �PV0?�@��� @��0@=��=Q

7'7�: ,*)--*612.,- )*10,*6)/.,) ,6-*-26.2+ ,61*2,-.36 )*2--*-36./6 )*1+-*6)).22 ,02*+,1.), 1,-*16,.63

-)4),4,/),�

�����

�*%C %5��%5"*:I%BD"�&��*%$%+&#$"�2&�

�&'62,"'�R5:2"'��0�

���<�

-)4),4,/)- -)4),4,/),�

�����

-)4),4,/)-

������������ ���������5��� =� ����'�� ����������=� ����

5������

=�����

-)4),4,/)- -)4),4,/),�

�����

-)4),4,/)- -)4),4,/),�

�����

7������9�

� �

13

Q �����������������

�,*%#$&�"�)&*6"2"� 4:#2"�&+���� 2&�2&I&+9*"�2&�� ���&����2&� 2&I&+9*"�2&�� ���"�+"C:+&#$"�";"**:2"�#"'�

%$:C"'�:#$%#36C&:'�%2S,:*:2"'��9&+�;"+"�#%'�*&')&$:C%'�%+"*$:I%BH&'�%;,+,5%2%'��4":�"�'&3,:#$&L��

�?@����= 7���#*

������

�� ���� �����$� �(

�*"3*%+%'�2&�;"+),$%2"*&' V@ 0@ ���Q� �0�P��Q?� � � � � V@�0=PV� ��

�*")*:&2%2&�:#2,'$*:%5� � � � � � � � � � �

21/*1/,.,3� -*)0).3+� /.//� /.//� 21-*602./,�

���� "��9������������

�*"3*%+%'�2&�;"+),$%2"*&' V� 0Q������ ? 0@P@�@=� � � � � VP�0?@ � ��

�*")*:&2%2&�:#2,'$*:%5� � � � � � � � � � �

2)/*3)).),� +/*101.16� /.//� /.//� 20)*+1/./)�

�����:$�� �� 3/*/6).)+� �23*3/3.)2�� /.//� /.//� ,,*-12./)�

�� ���9� -)4),4,/)-/)4/)4,/)- �������

�?@����= 7���#*

������

�� ���� �����$� �(

�*"3*%+%'�2&�;"+),$%2"*&' VQ?0=?�� �� V0@?���?� � � � � V@ 0@ ���Q�

�*")*:&2%2&�:#2,'$*:%5� � � � � � � � � � �

23+*6+)./,� 2*1+).,+� /.//� /.//� 21/*1/,.,3�

���� "��9������������

�*"3*%+%'�2&�;"+),$%2"*&' �V�0QVP��P� PP0=PV�=P� � � � � V� 0Q������

�*")*:&2%2&�:#2,'$*:%5� � � � � � � � � � �

-2-*320.)0� 00*602.60� /.//� /.//� 2)/*3)).),�

�����:$�� �� )-,*,/2.10� �0,*))-.3)�� /.//� /.//� 3/*/6).)+�

/)4/)4,/),�

������������ �� ���9�

-)4),4,/),�

�����

��C:2%�8$:5�2&'$&'�%$:C"'�4:("'�:#$%#36C&:'�7�4:#:$%�'&#2"�%�$%(%�2&�%+"*$:I%BD"�,$:5:I%2%�2&�� X�&��P�PQX0�

��%+"*$:I%BD"�2&'$&'�%$:C"'�:#$%#36C&:'�7�:#;5,62%�#%�2&+"#'$*%BD"�2&�*&',5$%2"'�%$*%C7'�2%�*,9*:;%�J�%'$"'�2&�

&)*&;:%BD"�&�2&��+"*$:I%BD"����$:C"'��#$%#36C&:'K0�

� �

14

@ ������ ��������������

,*%#$&�"�)&*6"2"� 4:#2"�&+���� 2&�2&I&+9*"�2&�� ���&����2&� 2&I&+9*"�2&�� ���"�+"C:+&#$"�";"**:2"�#"'�

%$:C"'�4:("'�$%#36C&:'��9&+�;"+"�#%'�*&')&$:C%'�2&)*&;:%BH&'�%;,+,5%2%'��4":�"�'&3,:#$&L��

�� ����# ��������$� �(

�&**&#"'�&�*&;,*'"'�#%$,*%:' V0QP�0= ��= V�0@�P� � � � V0@ �0Q�P��=

�2:46;:"'�&�",$*%'�;"#'$*,BH&' V0 =V0=�=�== � @0? Q� P � � � V0� �0V�Q� ?

�S,:)%+&#$"�9E':;" ���0VVQ0�?Q�V? �0?V?0� ���� ���0� P��@ Q�0@�P��Q P0��P0@�@�@� �V�0 �P0 P?� �

�S,:)%+&#$"�$*%#')"*$& V0=P=0�=��?� �P=0��?�PV V@P0=���@Q � � V0Q?�0?Q?��

�S,:)%+&#$"��2+:#:'$*%$:C " �0= �0 @��PQ Q?0QQ��?Q ��0 @?�@@ �0�P���P � �0=P�0P P��

�,$*"'�%$:C "'�4:( "'�$%#36C &:' ���0 VP�?? @0P=V�V� � =@�@V � ��=0PV����

)26*26+*-/1.21 ,*/26*,/1.// 3,/*,,2.6- 32*/31.-3 0*-,0*1,1.1) )+3*/33*/2).66

��� ��9������������

�2:46;:"'�&�",$*%'�;"#'$*,BH&'0 =V�0QP��P QQ0��Q��� � � � �0 �@0= �@�

�S,:)%+&#$"�9E':;"0 �@0?VP0P=V� P V0?��0�?P��? �@�0��P�Q= ?�0@?V�V= ?�� ? V�0@VV0@�?�=@

�S,:)%+&#$"�$*%#')"*$&0 �0�� 0�@ �?� P=�0===�P� VPQ0�VV�V? � � �0??P0 �?�P@

�S,:)%+&#$"��2+:#:'$*%$:C "0 �0�PP0? P��� ���0=@?�@Q ��0 @?�@@ �0�V��Q � �0V@?0�PV�?�

�,$*"'��$:C "'�4:( "'�$%#36C &:' �@=0=QQ�PQ �V0� P��Q � =@�@V � ��V0 @?��

2-*-3+*-,,./0 +*2+6*21+.-- 00/*+23.), ++*/6+./- +-./+ 21*))6*)),.)6

�����:$�� �� )/0*))6*610.2, �-*2)/*,33.--�� +6*033.1) )1*61-.-2 0*-,0*33+.30 )/1*6+3*6,6.1/

7���#A�� �� -)4),4,/)-�?@����= /)4/)4,/)- ������� �� ���9� �����

�� ����# ��������$� �(

�&**&#"'�&�*&;,*'"'�#%$,*%:' V0@Q 0�V��� V�0Q=P�VP � � �?�0��=�VQ V0QP�0= ��=

�2:46;:"'�&�",$*%'�;"#'$*,BH&' V0 =V0=�=�== � � � � V0 =V0=�=�==

�S,:)%+&#$"�9E':;" ���0@@Q0=@P�Q� �0�?@0Q�@��Q V0�?��?V � V V0P P��� ���0VVQ0�?Q�V?

�S,:)%+&#$"�$*%#')"*$& V0�@�0�V=��V �0VQ=0 ����� P=�0�P=�=V � � V0=P=0�=��?�

�S,:)%+&#$"��2+:#:'$*%$:C " �0@�=0Q�?��Q P�0�?P�? � � � �0= �0 @��PQ

�,$*"'��$:C "'�4:( "'�$%#36C &:' ���0?@Q��P P0��@�Q� � � �0�V �?@ ���0 VP�??

)23*)11*1,).33 ,*326*,/,.63 060*-,-.21 /.// ++3*110.)0 )26*26+*-/1.21

��� ��9������������

�2:46;:"'�&�",$*%'�;"#'$*,BH&'0 @PV0QV=��� QQ0 �V��Q � � � =V�0QP��P

�S,:)%+&#$"�9E':;"0 �V0�P�0��@��Q V0�@V0= ��@@ �0V�?�== � � �@0?VP0P=V� P

�S,:)%+&#$"�$*%#')"*$&0 �0V��0V� �?@ ?=V0P@��Q? P@P0Q���@� � � �0�� 0�@ �?�

�S,:)%+&#$"��2+:#:'$*%$:C "0 �0���0P =��? �V�0@=P�=Q � � � �0�PP0? P���

�,$*"'��$:C "'�4:( "'�$%#36C &:' �P�0Q @��� �P0�P=��P � � � �@=0=QQ�PQ

-1*1-3*3/+.+2 +*,,+*300.-- 011*)26.1) /.// /.// 2-*-3+*-,,./0

�����:$�� �� )/1*-+)*))0.,- �,*230*+0-.-0�� 1*)3-.03 /.// ++3*110.)0 )/0*))6*610.2,

-)4),4,/),��

������?@����=

/)4/)4,/),�

������������ �� ���9� ����� 7���#A�� ��

�$:C"'�4:("'�$%#36C&:'��C%5"*&'�56S,:2"'�)"*�*,9*:;%'L�

�&**&#"'�&�*&;,*'"'�#%$,*%:' V0QP�0= ��= V0@ �0Q�P��=

�2:46;:"'�&�",$*%'�;"#'$*,BH&' �0�?�0�PP��= �0�@V0?�P���

�S,:)%+&#$"�9E':;" =V0= 0VP���= =@0�@�0��=� ?

�S,:)%+&#$"�$*%#')"*$& �0P�@0@��� � �0�=?0?�=�P�

�S,:)%+&#$"��2+:#:'$*%$:C " ?�V0?Q?�V? VQQ0�V��P=

�,$*"'��$:C "'�4:( "'�$%#36C &:' ���0 P@�@@ ��?0??P�=�

7����� )/0*))6*610.2, )/1*6+3*6,6.1/

�?@����= /)4/)4,/)- -)4),4,/)-

� �

15

,*%#$&�"�)&*6"2"�4:#2"�&+����2&�2&I&+9*"�2&�� ����"'�+"C:+&#$"'�+%:'�*&5&C%#$&'�";"**:2"'�#%'�*,9*:;%'�2"'�

�$:C"'� :("'��%#36C&:'�4"*%+�"'�'&3,:#$&'L�

�%�*,9*:;%�2&��2:46;:"'�&�",$*%'�;"#'$*,BH&'�$&+"'�,+�:#;*&+&#$"�2&*:C%2"�&''&#;:%5+&#$&�)&5%�"9*%�;"#;5,62%�

2"��"'$"�2&�;"+9,'$6C&5��2%�*&+"2&5%BD"�2"�&2:46;:"�2%����&�2%�*&+"2&5%BD"�2"�&2:46;:"�2%�;%#$:#%0�

�%�*,9*:;%�2&��S,:)%+&#$"�9E':;"�&�#"�S,&�'&�*&4&*&�%�%,+&#$"'��2&'$%;%-'&�&''&#;:%5+&#$&�%�;"#;5,'D"�2%�

"9*%������2&��,D&'��"9*%�2&�'%#&%+&#$"�#"�;"#;&5N"�2&��*%3%�?�0[�4%'&�&+�,+&��"9*%�2&�'%#&%+&#$"�#"�

;"#;&5N"�2&��*%3%�?�0[�4%'&�&+��%2:+�2%��*%B%��&+&5N&�&��,%5$%*���#'$%5%BD"�2%'�&$%)%'�2&�2&':#4&BD"�#%�

�����2&��%5+&:*%�&�2&� *"''"'�&�"9*%'�)"*�%2+:#:'$*%BD"�2:*&$%0�

��C%5"*� *&3:'$%2"�;"+"� :#;*&+&#$"�#%� *,9*:;%�2&� J�S,:)%+&#$"� 2&� $*%#')"*$&K� *&)"*$%-'&�T�%S,:':BD"�2&� $*U'�

C:%$,*%'� 5:3&:*%'�2&�+&*;%2"*:%'� '&#2"�2,%'�)%*%�%� &()5"*%BD"�2&�'%#&%+&#$"�&�,+%�)%*%�%�&()5"*%BD"�2%'�

E3,%'0�

�'� 2&)*&;:%BH&'� 2"� &(&*;6;:"�� #"�+"#$%#$&� 2&� ?0?� 0�?V���.� !?0�=�0Q����=.� &+�&I&+9*"� 2&� � ��/�� 4"*%+�

*&3:'$%2%'�#%�*,9*:;%�J�%'$"'A*&C&*'H&'�2&�2&)*&;:%BD"�&�2&�%+"*$:I%BD"K�2%�&+"#'$*%BD"�2"'�*&',5$%2"'�)"*�

#%$,*&I%'0�

�(:'$&+�%$:C"'�4:("'�$%#36C&:'��#"�)%$*:+R#:"�2%��������S,&�&'$D"�$"$%5+&#$&�%+"*$:I%2"'��+%'�S,&�%:#2%�'&�

&#;"#$*%+�&+�4,#;:"#%+&#$"�"'�S,%:'�)%''%+"'�%�2:';*:+:#%*L�

�7��'=���B'=�7�CDE�F�=�7'7�:<FC7F��<'�7�G��'= ����

�S,:)%+&#$"�9E':;" �0?@V0�V=��

�S,:)%+&#$"�2&�$*%#')"*$& ?==0����?�

�S,:)%+&#$"�%2+:#:'$*%$:C " =�@0 ����

�,$*"'��$:C "'�4:( "'�$%#36C &:' �P0�=�����

\,%#$:%�2&�2:')U#2:"'�*&;"#N&;:2%�#%�S,%#$:%�&';*:$,*%2%�2&�%$:C"'�4:("'�2,*%#$&�%�',%�;"#'$*,BD"L�

�� ����# ��������$� �(

�%+%:'�2&�E3,% ?@0�����@ !�?0?����P/� @�0@??�?V

:'$*:9,:BD"�&+�9%:( % �@��P� !�0@V��?=/� �0 �?��

�"C %'�;"#2,$%'�2&�E3,% = P0?�@� @ ���0PV?� �� PQV0@Q�� ?

�%*;"'�2&�:#;U#2:" �0?V@��= !�0P=V�QV/� ?0�V�� �

�"5";%BD"�����!$"$%5:I%2"*&'A30;0/ �?0=��� Q =0?���VQ� P0�==�P

�%+%:'�2&�'%#&%+&#$" ?0?�P��� !�Q0�P���?/� ��0P@@�?@

�"C %'�;"#2,$%'�2&�'%#&%+&#$" P@0=V=��@ !Q@0Q@Q� =/� �VQ0Q�P�VQ

�,$*"'�&S,:)%+&#$"' �0V�@��= !�0PQ?�=Q/� P0� V��P

�*%9%5N"'�2&�4:9*%�R$:;% �=0?����� ��0@ ��=P� �?0Q =��Q

�����:$�� �� )*/16*6/1.00 ),2*,3-.00 60+*0-+.//

�?@����=-)4),4,/)- ��������%�

� � ��$�9�

-)4),4,/),�

�����

� �

16

�'�2&)*&;:%BH&'�2"�)&*6"2"�'D"�;%5;,5%2%'�$&#2"�&+�;"#':2&*%BD"�%'�'&3,:#$&'�C:2%'�8$&:'L�

�2:46;:"'�&�",$*%'�;"#'$*,BH&' ���-��

�S,:)%+&#$"�9E':;" �V�-�P

�S,:)%+&#$"�2&�$*%#')"*$& V�-��P

�S,:)%+&#$"��2+:#:'$*%$:C " P�-��P

&**%+&#$%'�&�,$&#'65:"' Q�-��

�?@����= � ���&� ��������

= ������ ������������������������������������

�+� ��� 2&� 2&I&+9*"� 2&� � ��� "'� C%5"*&'� 35"9%:'� #"'� %$:C"'� 4:("'� $%#36C&:'� &� :#C&'$:+&#$"'� &+� ;,*'"�� 2&�

N%*+"#:%�;"+�%'�E*&%'�2&�#&3R;:"�2%�&+)*&'%�'D"L�

�?@���� ����� ����� �����

�$:C "'�4:( "'�$%#36C &:' ? 0 �Q0@����?�

�$:C "'�4:( "'�$%#36C &:'�&+�;,*'" �0Q@�0P�V�VQ�

�$:C "'�4:( "'�$%#36C &:' =P0� �0VVV�= �

�$:C "'�4:( "'�$%#36C &:'�&+�;,*'" �0 �=0V�@�Q��

�2:%#$%+&#$"�)"*�;"#$%�:#C&'$:+&#$"'�&+�;,*'" � =0��=�?��

]:3:&#&�&��:+)&I% �$:C "'�4:( "'�$%#36C &:' ?0V@�0PV=�?P�

�$:C "'�4:( "'�$%#36C &:' �0�P?0 @@��Q�

�$:C "'�4:( "'�$%#36C &:'�&+�;,*'" ?0�P?�?��

�$:C "'�4:( "'�$%#36C &:' �0===0 V@����

�$:C "'�4:( "'�$%#36C &:'�&+�;,*'" P 0 �V�Q �

�;$:C :2%2&'��,( :5:%*&'�&��"+,#'

%#&%+&#$"

�3,%

�2+:#:'$*%$:C %

�"'��$:C"'� :("'��%#36C&:'�&+��,*'"�"'�C%5"*&'�*&3:'$%2"'�2:I&+�*&')&:$"�T�"9*%�2&�%9%'$&;:+&#$"�2&�E3,%�2"�

�&4"*B"�&5&C%BD"�&�%+)5:%BD"�&+��"#$%*:"5�A�&$&� "#$&'�&�%#$%��%*$%�A��,%5$%*���"#2,$%��5&C%$R*:%�2"��:;"$"�

2&��%:("�A��:;"$"�2&��:+%�&�2%�"9*%�2&�%#&%+&#$"�#"��"#;&5N"�2&��*%3%�#%'��"#%'��:+6$*"4&'�2%�?�0[�4%'&0�

� �������� �����������

��S,%#$:%�&';*:$,*%2%�56S,:2%�)%*%�;%2%�;%$&3"*:%�2&�%$:C"�T�2%$%�2&����2&�2&I&+9*"�2&�� ��L�

�S,:)%+&#$"��")"3*E4:;" �=0 =P�� Q0��?�?? � ��0=P �P?

�:%$,*%'��:3&:*%'�2&��%''%3&:*"' �=?0V@���@ ��=0=�V�V � �??0?P@�Q@

�:%$,*%'��:3&:*%'�2&��&*;%2"*:%' QQ 0Q�=�� ��=0�P@��? � P?�0??���?

�:%$,*%'��&'%2%' �0�PQ0=@��@@ �0 � 0=Q��=� � �0�VQ0 ���=Q

�"#$%2"*&'A�+:''"*&' �0?@Q0P@?�@ ��V0Q=��=Q � �0�P�0@=��@�

7����� 2*62/*601.-0 )*+))*61).61 /.// -*2,1*610.-1

>���� ���$�� ���

�� �����

5�������

��� ������

��9�

>���� �������

�� ������ � � ���

���� "��9��%�

��� ��9��

�����������

�� ����# ��������$� �

� �

17

�����2&�2&I&+9*"�2&�� ���&����2&�2&I&+9*"�2&�� ����%'��";%BH&'� :#%#;&:*%'�$:#N%+�"�'&3,:#$&�2&$%5N&L�

:����9��# ���� ��

F�� �������7����H# �� /.// 063.-+

�"#$*%$"�#0>�V Q���� � P=Q��?

� ������: � �����5����� �� )+*)0,.02 16*60,.0,

�"#$*%$"�#0>�V = =?� � V0?V��=?

�"#$*%$"�#0>�V =�?�? ?V�� @ ?0=V���

�"#$*%$"�#0>�V =?�P� � � 0P�=��@

�"#$*%$"�#0>�V =QQ=V �0P�=�=� P0=�?��?

�"#$*%$"�#0>��=�@ ��0=Q=�PV �Q0�Q��P

�"#$*%$"�#>�V � �Q@ � � �=0?���=?

�"#$*%$"�#>�V � V �? � ?0��?�V=

� ������: � �����<���� �� -13*-36.)) -03*1+/.6,

�"#$*%$"�#0>��=V?@@ �0QP@�P @0 =�� V

�"#$*%$"�#0>��=?��= Q0�PV��� �?0 ?=�P?

�"#$*%$"�#>�V � �Q@ V@��� �?0@VQ�P@

�"#$*%$"�#>�V � V �? ��0= ��= ��P0PQ��PQ

�"#$*%$"�#>�� ?=V�� ���0��P�VQ �P�0V�����

�"#$*%$"�#>� �@0VV0 @ - �P0Q=@�?Q � 0QP@�?P

�"#$*%$"�#>�� � V �@0�=��QP �

�"#$*%$"�#>�� �V � =P0 ? �= �

�"#$*%$"�#0>�� �� � ��=0=� � @ �

<H�� �������������� 06*+)/./6 /.//

�"#$*%$"�#0>�� ���@ P=0?� � = �

� ������5����� )*),/*3/3./3 )*+,1*016.01

�"#$*%$"�#0>�� �VV � �P0Q=��V� PQ0VVP��?

�"#$*%$"�#0>�V = ��� ?@0�Q=�=� ��?0?PQ�=�

�"#$*%$"�#0>�V @@@=� P@0�P=��V �V=0�P?� ?

�"#$*%$"�#0>�� ?Q=QP =Q0? ?�?� ��V0�P ��Q

�"#$*%$"�#0>�?@� �@0?=���� �=0@�@�V�

�"#$*%$"�#0>�� �Q�VV ��0QVV�@V �P0 V?���

�"#$*%$"�#0>�� �Q�V� ��0@�@�Q? �P0 V��

�"#$*%$"�#0>�� �Q�V� �V0P @�Q? �=0Q ���Q

�"#$*%$"�#0>�� P @��0 =P��= =@ 0VV���@

��������%F� ���� 10)*+0,.0, 3,3*626.31

�"#$*%$"�#>������ ��?0QV=�Q@ Q�Q0=V=�Q@

�"#$*%$"�#0>�� �VP= ?V?0@���@V �

7����� ,*2+2*-,).+- ,*3)+*)+/.-+

�?@����= -)4),4,/)--)4),4,/),�

�����

� �

18

�+����2&�2&I&+9*"�2&�� ���&����2&�2&I&+9*"�2&�� ����%'�*&')"#'%9:5:2%2&'�4,$,*%'�2%��+)*&'%�;"+�"'�

;"#$*%$"'�2&�5";%BD"�4:#%#;&:*%�%;:+%�*&4&*:2"'��%)*&'&#$%�"�'&3,:#$&�)5%#"�2&�)%3%+&#$"':�

�%3%+&#$"'�+6#:+"'�%$7���%#" =?�0�?�� � �0 V0@@ �@V

�%3%+&#$"'�+6#:+"'�&#$*&���&�?�%#"' �0? �0 P@�?� �0Q� 0�P=�?�

7�������#�����������������$� ��� ,*2+2*-,).+- ,*3)+*)+/.-+

�%3%+&#$"�2&�M,*"'�4,$,*"' �?=0P� �QQ �Q=0P?V��=

�����5���������������� � ���� ,*0)-*6-,.-/ ,*162*1/2.02

�?@����=-)4),4,/)- -)4),4,/),�

�����

�"'�&(&*;6;:"'�4:#2"'�&+����2&�2&I&+9*"�2&�� ���&����2&�2&I&+9*"�2&�� ���4"*%+�*&;"#N&;:2"'�3%'$"'�;"+�

M,*"'�#"�+"#$%#$&�2&�Q@0�V����.�&�Q�0?� 0P=.��*&')&$:C%+&#$&0�

�� ����������� �����������

�����2&�2&I&+9*"�2&�� ���&����2&�2&I&+9*"�2&�� ���"'�&+)*7'$:+"'�9%#;E*:"'�$:#N%+�"�'&3,:#$&�2&$%5N&L�

���� C ������ ���� C ������

V�0@��0P V�PQ

�?@����=-)4),4,/)- -)4),4,/),������

�+)*7'$:+"'�9%#;E*:"' ?0VV=0�@ �V� V?0� �0?@���� V0P �0�@?�V�

�����2&�2&I&+9*"�2&�� ���&����2&�2&I&+9*"�2&�� ����%�*,9*:;%�2&�;%:(%�&�2&)R':$"'�9%#;E*:"'�%)*&'&#$%C%�%�

'&3,:#$&�2&;"+)"':BD"L�

�,+&*E*:" �Q0= V�?@ �P0����P�

&)R':$"'�9%#;E*:"'�:+&2:%$%+&#$&�+"9:5:IEC&:' PQ=0 P���Q =@0�=V�V�

'������ ���� � � ����(

�,*"'��$:C "'� :#%#;&:*"' � �

&)R':$"'�%�)*%I" @�P0�VV��� �0Q�@0Q =�Q�

� ���� � � ������������������������� )*+,-*,),./0� )*12-*-)+.30�

��� ���-)4),4,/)- -)4),4,/),�

�����

� �

19

��*,9*:;%�2&��5:&#$&'�&+����2&�2&I&+9*"�2&�� ���&�&+����2&�2&I&+9*"�2&�� ���2&;"+)H&+-'&�2%�'&3,:#$&�

4"*+%L�

�5:&#$&'�;"#$%�;"**&#$& �0V��0V��� � �0@��0P�V�=��

�5:&#$&'�2&�;"9*%#B%�2,C :2"'% �0V�?0P� �@?� �0V�?0P� �@?�

+*1-1*/-).1+� 0*,-6*,++.30�

�I������������������ ��� ���

�5:&#$&'�2&�;"9*%#B%�2,C :2"'% !�0 ==0V��� V/� !�0 ==0V��� V/�

=��������� ��� -*3-1*+61.1)� 2*)-6*1,,.3,�

��� ��� -)4),4,/)--)4),4,/),�

�����

��"�%#"�2&�� ����$%5�;"+"�#"'�&(&*;6;:"'�%#$&*:"*&'��#D"�4"*%+�;"#'$:$,62"'�%M,'$%+&#$"'�)%*%�26C:2%'�%�*&;&9&*�

,+%� C&I� S,&� %� ',%� %;&:$%9:5:2%2&� )%*%� &4&:$"'� 4:';%:'� &'$E� %� '&*� 2:';,$:2%� ;"+� %� �2+:#:'$*%BD"� :';%5�� S,&�

2:';"*2",� 2"� ;*:$7*:"� '&3,:2"� S,%#$"� %� &(&*;6;:"'� %#$&*:"*&'� #D"� "9'$%#$&� "� +&'+"� '&� ;"#',9'$%#;:%*� #%�

S,%#$:4:;%BD"�2"'�%M,'$%+&#$"'�&+� 4,#BD"�2"'�)*%I"'�2&�+"*%�2&4:#:2"'�#"�%*$0��P0>��#0>���� �2"������� '&#2"�

S,&��#&''%'�;:*;,#'$Y#;:%'�%��2+:#:'$*%BD"�;"#':2&*",�)*,2&#$&�#D"�;"#'$:$,:*�%M,'$%+&#$"'�%$7�S,&�%�S,&'$D"�

'&�2&;:2%��%5:;&*B%#2"�&'$%�2&;:'D"�#"�&#"*+&�&'4"*B"�2&�;"9*%#B%�&�2&�*&;,)&*%BD"�2&�26C:2%�&4&$,%2"�)&5%�

�3&*&�2"�S,%5�'&�$&+�"9$:2"�&(;&5&#$&'�*&',5$%2"'0�

�+����2&�&I&+9*"�2&�� ���&'$D"�&+�C:3"*�?�;"#$*%$"'�2&�F%)�'"9*&�$%(%�2&�M,*"'��;,M"�C%5"*�$"$%5�;"#$*%$%2"�

7�2&��?0 0 .�&�#D"�)"'',&+�;"5%$&*%:'0��

�'�3%'$"'�&�*&#2:+&#$"'�%''";:%2"'�&'$D"�%�'&*�;"#$%9:5:I%2"'�)&5"�'&,�C%5"*� 56S,:2"��&+�;"#$%'�2&�3%'$"'�&�

)&*2%'�2&�4:#%#;:%+&#$"�&�",$*"'�*&#2:+&#$"'�':+:5%*&'��'&#2"�S,&�"�'&,�*&',5$%2"�56S,:2"��2,*%#$&�"�%#"�&+�

;,*'"��'&�;:4*",�#,+%�S,&9*%�2&��0 �?0�Q � �.0�

�����2&�2&I&+9*"�2&�� ���&�� ����%�*,9*:;%�2&��%'$"'�;"+�"�)&''"%5�%)*&'&#$%C%�%�'&3,:#$&�;"+)"':BD"L�

�&+,#&*%BD"�2"'�"*3D"'�'";:%:' �V�0V�?�PV ��=0P P�P=

�&+,#&*%BH&'�2"�)&''"%5 Q0P� 0�@ �?� P0=@P0Q= �?=

�#;%*3"'�'"9*&�*&+,#&*%BH&' �0?�?0P@=�Q= �0 QQ0�Q��VP

&3,*"�%;:2&#$&'�$*%9%5N"�&�2"&#B%'�)*"4:'':"#%:' ? 0� ��?@ Q 0�=@�QQ

�%'$"'�2&�%;BD"�'";:%5 P�0Q=��=� ?Q0V�?�V�

�,$*"'�3%'$"'�;"+�"�)&''"%5 � Q0��?� � �� 0=?��P�

7���������������������������� 6*060*1)+.21 1*+2,*,22.+3

-)4),4,/)--)4),4,/),�

�����D������������������

��%,+&#$"�2%'�*,9*:;%'�2&�*&+,#&*%BH&'�2"'�R*3D"'�'";:%:'�&�*&'$%#$&'�*&+,#&*%BH&'�2"�)&''"%5�2&C&-'&�T�

*&)"':BD"�2"'�',9'62:"'�2&�47*:%'�&�2&�#%$%5�)%*%�$"2"'�"'�4,#;:"#E*:"'�)"*�:+)"':BD"�2"��*:9,#%5��"#'$:$,;:"#%5��

;"#$*%*:%#2"�%��&:�2"����)%*%�� ��0�

� �

20

�� %,+&#$"� 2"'� &#;%*3"'� '"9*&� *&+,#&*%BH&'� )*&#2&-'&� &''&#;:%5+&#$&� ;"+� "� )%3%+&#$"� 2"� ',9'62:"� 2&�

47*:%'�&�2&�#%$%5�;"#M,3%2"�;"+�"�%,+&#$"�2%'�$%(%'�2%�&3,*%#B%�";:%5�&�2%����0�

��%,+&#$"�2%�*,9*:;%�W�,$*"'�3%'$"'�;"+�"�)&''"%5W� 2&C&-'&�)*:#;:)%5+&#$&�%"�%,+&#$"�2"'�3%'$"'�2&�%BD"�

'";:%5��T�4"*+%BD"�)*"4:'':"#%5��%"�C&'$,E*:"�&�%*$:3"'�)&''"%:'�&�%"�%,+&#$"�2%'�;"#',5$%'�&�&(%+&'�+72:;"'�

&($&*#"'0�

"*%+�%;*&';:2"'�+&#'%5+&#$&�"'�)*")"*;:"#%:'�2"'�&#;%*3"'�;"+� 7*:%'�&�,9'62:"�2&� 7*:%'��%�)%3%*�&+�

� �V0��"�4:#%5�2"�%#"�"�'%52"�2%�;"#$%�J�Q�� �-�&+,#&*%BH&'�%�5:S,:2%*K��7�;"+)"'$"�)"*���A���2"'�&#;%*3"'�

%#,%:'0���&'$:+%$:C%�2&� 7*:%'�&�,9':2:"�2&� 7*:%'�2&�� ���;,M"�;,'$"�4":�*&3:'$%2"�&+�� ���4":�)%3"�&+�� ��0��

�(:'$&+�2":'�)*";&''"'�#"��*:9,#%5�;"#$*%�%������������)&5%�2&C"5,BD"�2"'�;"*$&'�'%5%*:%:'�2&�� ���&�� ���&�

2&C"5,BD"�2"�',9'62:"�2&�47*:%'�&�2&�#%$%5�%"'�$*%9%5N%2"*&'��S,&�)"2&*E�%';&#2&*�%�Q�V0 �Q0VP.0��

��*,9*:;%�J�,$*%'�;"#$%'�%�*&;&9&*�&�%�)%3%*K�%)*&'&#$%�,+�'%52"�2&C&2"*�2&�?0P@ 0?V@� ?.�'&#2"�;"+)"'$%�

)"*L��

"*#&;&2"*&'�2&�:#C &'$:+&#$"'����������������������������������������������� P�P0�� ��Q

"*#&;&2"*&'�2&�:#C &'$:+&#$"'�;"+�3%*%#$:%��������� ������������������������������������� ?�0=@@�@

�$&#$&'�2&�E3,%�-�2&)R':$"'�2&�3%*%#$:%� �=�0P���@@

�&+,#&*%BH&'�%�5:S,:2%*�&�*&')&$:C "'�&#;%*3"'���������������� �0�V?0=P@� @

<,*"'�%�5:S,:2%*������������� �?@0�?V��

�#&*3:%�&57$*:;%�%�5:S,:2%* �P?0 P�� �

�#;%*3"'�;"+�%�%'%82&�%�5:S,:2%*� =?0 �

��� Q=0� P��Q

�,$*%'�;"#$%'�%�5:S,:2%* �P�0�==�?�

�,$*"'�;*&2"*&'�)"*�%;*7';:+"'�2&�3%'$"' ��?0?V@�P@

�,$*"'�2&C&2"*&'�)"*�%;*7';:+"'�2&�*&#2:+&#$"' �0�Q?0Q==���

&C &2"*&'�)"*�%;*7';:+"'�2&�*&#2:+&#$"'�-�",$*"' V�0P�Q��V

&C &2"*&'�2:C &*'"' ?0?QP0�=V�?��

��*,9*:;%�J:4&*:+&#$"'K�%)*&'&#$%�,+�'%52"�2&��0P �0P�?�?�.��'&#2"�"�C%5"*�+%:'�*&5&C%#$&�"�S,&�&'$E�:#';*:$"�

#%�;"#$%�2&��&#2:+&#$"'�%�*&;"#N&;&*��*&5%$:C"�%��%+%:'�2&��3,%�#"�+"#$%#$&�2&��0�P?0�@?��=.0��'$&'��'D"�

:#:;:%5+&#$&� ;"#$%9:5:I%2"'� ;"+"� )*"C&:$"'� 2:4&*:2"'�� '&#2"� )"'$&*:"*+&#$&�� &+� ;%2%� +U'�� ;"#$%9:5:I%2"'� #%�

;"#$%�2&�J�,$*"'�*&#2:+&#$"'�&�3%#N"'K��#%�)*")"*BD"�2%'�2&)*&;:%BH&'�2"�%$:C"�4:("�%�S,&�&'$D"�%4&$%'�&�&+�

4,#BD"�2%�)&*;&#$%3&+�2&�;"+)%*$:;:)%BD"0�

� �

21

�$:C"'�&�)%'':C"'�;"**&#$&'�

�� ���

�5:&#$&' ?0@�@0 ���@?� !�0 ==0V��� V/� �0Q�@0?=@�@�� P0��=0�??�QP� !�0 ==0V��� V/ V0��=0@���Q��

�,$*%'�;"#$%'�%�*&;&9&* @0Q=?0Q� �=Q� � � @0Q=?0Q� �=Q� �0P 0 ���QV� � �0P 0 ���QV�

7����������� �� )2*0--*30,.1,� �,*/66*2--./2�� ),*+-2*-,6.31� 6*1-6*,03.+/� �,*/66*2--./2� 3*3-6*1-2.20�

5��� ���

"*#&;&2"*&'�;A; �0 ��0 ���@@� � �0 ��0 ���@@� �0��P0P�P��Q� � �0��P0P�P��Q�

�2:%#$%+&#$"�2&�;5:&#$&' �0�VQ�@�� � �0�VQ�@�� �0�VQ�@�� � �0�VQ�@��

�,$*%'�;"#$%'�%�)%3%* �0��?0�@��=�� � �0��?0�@��=�� P0Q@P0VQ��=@� � P0Q@P0VQ��=@�

7������������ �� +*)-1*20,.0,� /.// +*)-1*20,.0,� 1*6,2*-++.63� /.// 1*6,2*-++.63�

7������$�� �� 6*26+*-//.,/� �,*/66*2--./2�� 3*-6+*103.)0� 6)2*6)).+-� �,*/66*2--./2�� �)*)12*+,).+)��

�F=���JK'

-)4),4,/),������

�� ����# ���� ���

�����������������

5������� ��� ��������������

7����

-)4),4,/)-

�� ����# ���� ���������������

�����

5������� ��� ��������������

7����

��*,9*:;%�J�,$*%'�;"#$%'�%�*&;&9&*K�7�;"+)"'$%�&''&#;:%5+&#$&�)&5"�+"#$%#$&�2&�.��0�Q�0P����?�*&4&*&#$&�%"�

;"#$*%$"� )*"3*%+%� ;"+� "� �,#:;6):"� 2&� �*%3%�� )&5"� +"#$%#$&� 2&� .� �0�QP0V? ��P� *&4&*&#$&� %"'� ',9'62:"'� %"�

:#C&'$:+&#$"�#"�Y+9:$"�2"������*&5%$:C"'�T��$%*�2&��,D&'�&�T'��$%*^'�2&��%5+&:*%�&� *"''"'��)&5"�+"#$%#$&�2&�

.��0 V 0Q V����*&5%$:C"�%�2:C:2&#2"'�%�*&;&9&*�2%��*%C%5�9&+�;"+"�)&5"�+"#$%#$&�2&�PQ�0=VV��@.�*&4&*&#$&�T�

*&$&#BD"�2"� ����'"9*&�2:C:2&#2"'��)%*%�%�S,%5� 4":� #&3";:%2"�,+�)5%#"�2&�)%3%+&#$"�&+�)*&'$%BH&'�;"+�%�

�,$"*:2%2&��*:9,$E*:%0�

�(:'$&�,+�)*";&''"�&+��*:9,#%5�;"#$*%�"��]��*%3%�-��3*,)%+&#$"��"#'$*,$"*�2"��"C"�]"'):$%5�2&��*%3%������

)"*�#D"�$&*&+�&4&$,%2"�"�)%3%+&#$"��#"�+"#$%#$&�2&�PP?0���0Q=.0�

�� �����������Z������������,*%#$&�"�)&*6"2"�4:#2"�&+����2&�2&I&+9*"�2&�� ���&�� ���"�;,'$"�;"+�"'�&+)*7'$:+"'�"9$:2"'�4":�"�'&3,:#$&L��

�+)*7'$:+"'��9$:2"' Q=�0PP�� P� =��0=@?��?�

�";%BH&'� :#%#;&:*%' Q@0�V����� Q�0?� �P=�

7���� 13/*1/2.-6� )*//3*+/0./2�

��� ��� -)4),4,/)--)4),4,/),�

�����

� �

22

�� ������������������������

��&+)*&'%�%''";:%2%��',%�'&2&�'";:%5��)*")"*BD"�2"�;%):$%5�2&$:2"��C%5"*�2&�9%5%#B"�&+����2&�2&I&+9*"�2&�

� ���&�"�*&',5$%2"�56S,:2"�2"�&(&*;6;:"�7�"�'&3,:#$&L�

�*%C %5��%5"*:I%BD"�&��*%$%+&#$"�2&��&'62,"'�R5:2"'��0� �*%3% Q=X �QP0�Q� �P0 =?0V P�VP� ��?0� @����

����������

���

��$� �

���<�=��

=�� ��

5�������

����� ����

�� ��

>�� ��� �����8� �

�V ������������

�'�;,'$"'�2&�%S,:':BD"�2&�:#C&#$E*:"'�:#;5,&+�"�)*&B"�2&�;"+)*%��:+)"'$"'�#D"�2&2,$6C&:'��;,'$"'�2&�$*%#')"*$&�

&�",$*"'�;,'$"'�2:*&$%+&#$&�%$*:9,6C&:'�T�%S,:':BD"�2&�9&#'�&�+%$&*:%:'��2&2,I:2"'�2"'�2&';"#$"'�;"+&*;:%:'0�

��%$,%5:I%BD"�2"�;,'$"�+72:"�)"#2&*%2"�7�&4&$,%2%�T�+&2:2%�S,&�;%2%�&#$*&3%�%2:;:"#%5�7�*&;&9:2%0�

<��! ��4� ���.����� � H �������������

�(:'$U#;:%'�:#:;:%:' ���0�@P�Q�� ��Q0VV@�P=�

�"+)*%' �@�0�=���?� ��?0VQ ����

�&3,5%*:I%BD"�2&�&(:'$U#;:%'� �0VP=���� !�0?? ���/�

�(:'$U#;:%'�4:#%:' ��V0=@V�V?� ���0�@P�Q��

�,'$"�2%'�+&*;%2"*:%'�C&#2:2%'�&�2%'�+%$7*:%'�;"#',+:2%' �@=0��P�� � ���0�@��V��

��� ��� -)4),4,/)--)4),4,/),������

�? �Z������

"� )"#$"� 2&� C:'$%� 2&� 3&'$D"� &� ")&*%;:"#%5:2%2&� %� ������ &'$E� "*3%#:I%2%� &+� $*U'� E*&%'� 2&� #&3R;:"��

#"+&%2%+&#$&���3,%'��%#&%+&#$"�&�]:3:&#&�&��:+)&I%0��

�'�*72:$"'�%)*&'&#$%2"'��%����2&�2&I&+9*"�2&�� ���&����2&�2&I&+9*"�2&�� ����'D"�"'�*&',5$%#$&'�2%�%$:C:2%2&�

'&3+&#$%2%�2:*&$%+&#$&�:+),$EC&50��

�&#2%'�2&�9&#' Q0�PP0@�Q�QP� Q0 @�0��V�?V�

�*&'$%BH&'�2&�'&*C:B"' �=0=?V0�PP��V� �@0?VP0=@ �=Q�

<,*"'��2:C:2&#2"'�&�",$*"'�*&#2:+&#$"'�':+:5%*&' ?=0Q����Q� �P�0Q?�����

�!� ����7��� � ,3*)1/*1)3.,3� ,+*16,*/01.3,�

�?@����= -)4),4,/)- -)4),4,/),������

� �

23

�P ������������������������������������������������

�P0�0�6C:2%'�%�$&*;&:*"'�;"9&*$%'�)"*�3%*%#$:%'�*&%:'�)*&'$%2%'�)&5%�&+)*&'%0�

�'$D"� *&45&$:2"'� #"� �%'':C"� #%� ;"#$%� J�*&2"*&'� :C&*'"'K� 2&)R':$"'� 2&� 3%*%#$:%� 2&� E3,%�� #"� +"#$%#$&� 2&�

�=�0P��0@@.��S,&�;"**&')"#2&+�%�C%5"*&'�&#$*&3,&'�)&5"'�,$&#$&'�;"+"�3%*%#$:%�2"�)%3%+&#$"�2%'�4%$,*%'��"'�

S,%:'�%�������)*&$&#2&�2&C"5C&*0�

�P0�0 ��&')"#'%9:5:2%2&'�2%�&+)*&'%�)"*�3%*%#$:%'�)*&'$%2%'L�

�%#;"��')6*:$"�%#$"� � ������������� ?�?0 0 .�

�%#;"��"+&*;:%5��"*$,3,U'� � ����������� ���Q0 0 .�

�%#;"�%#$%#2&*��"$$%� � � ����0=Q 0 .�

��%*%#$:%'� 9%#;E*:%'� :#&*&#$&'� %� 2:C&*'%'� "9*%'� *&4&*&#$&'� T� *&+"2&5%BD"� &� :#'$%5%BD"� 2%'� *&2&'� 2&� E3,%'� &�

'%#&%+&#$"��)*&'$%2%'�%�4%C"*�2%�������'$*%2%'�2&��"*$,3%5��������:*&;BD"�2&��'$*%2%'�2&��*%3%L�

�%*%#$:%�#0>�����Q�Q��2&�� - �-� ?� � ��? 0 � .�

�%*%#$:%�#0>�����V@�?�2&��V- �-� P� � ���?0 � .�

�%*%#$:%�#0>�����?@@ �2&� P- V-� P� � ��? 0 � .�

�%*%#$:%�#0>��?P��QP�2&� �- Q-� =� � ����Q0 � .�

��%*%#$:%�9%#;E*:%� :#&*&#$&�T�*&;,)&*%BD"�%+9:&#$%5� %�4%C"*�2%���]����2+:#:'$*%BD"�2%�*&3:D"�]:2*"3*E4:;%�2"�

�"*$&��0��0L�

�%*%#$:%�#0>�=P�� V@@ @VV?�2&�� - Q-� =� �����0=Q � .�

� �

24

�Q �����������������������������������

�'� ',9'62:"'� %"� :#C&'$:+&#$"�� 'D"� :#:;:%5+&#$&� ;"#$%9:5:I%2"'� ;"+"� J�,$*%'� C%*:%BH&'� #"� ;%):$%5� )*R)*:"� ��

,9'62:"'K��'&#2"�)"'$&*:"*+&#$&��&+�;%2%�+U'��;"#$%9:5:I%2"'�#%�;"#$%�2&�J�,$*"'�*&#2:+&#$"'�&�3%#N"'K��#%�

)*")"*BD"�2%'�2&)*&;:%BH&'�2"'�%$:C"'�%�S,&�&'$D"�%4&$%'�&�&+�4,#BD"�2%�)&*;&#$%3&+�2&�;"+)%*$:;:)%BD"0�

�������

����� �����

=���$� ������ H� �

����-��*"3*%+%��)&*%;:"#%5��+9:&#$& =V0PV����� � � !P0���� V/� @@0�� � Q�

���������-��*"3*%+%��)&*%;:"#%5��"*$& �P=0Q?Q� V� � � !��0�V����/� �?@0V�?�Q��

�:#:'$7*:"��+9:&#$&��*2&#0�&**:$R*:" V��0=?V�VQ� � � !V0=@Q�=�/� V�@0=PP�??�

����"*$&�-��:("�� �0�V@0�? �V � � � !� V0�@V���/� �0�VV0 PP��@�

,#2"�2&��"&'D" ��0@��0=PP��Q� � � !?@�0=Q?�QV/� ��0�VQ0== �?��

���- ,#2"��,*")&,�&'0�&3:"#%5 �0?P 0 V@�@ � � � !?Q0P�����/� �0? �0V�P�V@�

�*%3%2:3:$%5�-���_�"#N&;:+&#$" Q�?0V?P�� � � � !�P?0=??���/� ??=0? �Q@�

�����-��*"3*%+%��)&*%;:"#%5��%5"*:I%BD"��&**:$R*:" =��0� @�@Q� �0�QP0V? ��P� !P 0P� ��P/� �0 �@0 V@�=Q�

��� � ���� �������� )6*/30*,1+./0� ,*)30*2+/.,0� �662*666.62�� ,/*,+3*3-+.-1�

����&**&#"'�!<85:"�<0�0 &*#%#2&'/ �=0����V?� � � � � �=0����V?�

=���$� ���� ����� H� � )6*-),.2+� /.//� /.//� )6*-),.2+�

�,#:;6):"�2&��*%3% ?=?0 � � � � � � ?=?0 � �

����9� +6+*///.//� /.//� /.//� +6+*///.//�

7���� )6*06/*+63.+)� ,*)30*2+/.,0� �662*666.62�� ,/*13,*/23.1-�

��� ��� /)4/)4,/)-�������� ��=��*�

��������� ������-)4),4,/)-

��

��;"#$*%$"�)*"3*%+%�;"+�"��,#:;6):"�2&��*%3%��#"+&%2%+&#$&�)%*%�%�;"9&*$,*%�2&�)*&M,6I"'��#"�S,&�*&')&:$%�

T� &()5"*%BD"� 2%� %$:C:2%2&� #"� Y+9:$"� 2%� 5:+)&I%� &� N:3:&#&� )895:;%� #"� �,#:;6):"� 2&� �*%3%� &� :#4*%-&'$*,$,*%'�

+,#:;:)%:'�� #"� %#"� 2&� � ���� ;:4*%-'&� &+� �0�Q�0P����?.�� 4":� ;"#$%9:5:I%2"� )&5%� �3&*&�� #D"� $&#2"� %:#2%� ':2"�

*&;&9:2"�)":'�"�C:'$"�&#;"#$*%-'&�&+�4%'&�2&�%)*"C%BD"�)&5"��*:9,#%5�2&��"#$%'0�

�@ ����������������1������������������

�@0�� �(:'$&+� 2":'� )*";&''"'�� *&4&*&#$&'� %"� ���� 2&� � =� &� � ���� )%*%� "'� S,%:'� 4":� &(&*;:2"� "� 2:*&:$"� 2&�

:+),3#%BD"�M,2:;:%5��;,M"�+"#$%#$&�%';&#2&�%�P �0QQ�0�@.0�

��@0���'�2&+"#'$*%BH&'� 4:#%#;&:*%'� 4"*%+�',9+&$:2%'� %"�;"#'&5N"�2&��2+:#:'$*%BD"�)%*%�%,$"*:I%BD"�#%�2%$%�

2&��V�2&�%9*:5�2&�� �V0��

� �

25

�= ������������������������!���/��

�� &+)*&'%� &#;"#$*%-'&� ',M&:$%� %� :+)"'$"'� '"9*&� "'� 5,;*"'� &+� '&2&� 2&� �+)"'$"� '"9*&� "� �&#2:+&#$"� 2%'�

�&''"%'��"5&$:C%'���%*$:3"�@Q0>�2"�����T�$%(%�#"*+%5�2&��?X�'"9*&�%�+%$7*:%�;"5&$EC&5��'&#2"�%�&**%+%�4:(%2%�

%�,+%�$%(%�+E(:+%�2&���?X�2"� 5,;*"�$*:9,$EC&5��&�%�&**%+%�&'$%2,%5�2&��X�2"�&(;&2&#$&�2"�5,;*"�$*:9,$EC&5�

&+��0? 0 .0�

���������� # ����

���3&*&�+%#$&C&�"�+7$"2"�2&�;"#$%9:5:I%BD"�2"'��%'':C"'�)"*��+)"'$"'�:4&*:2"'�*&5%;:"#%2"'�;"+�',9'62:"'�

%"� :#C&'$:+&#$"�&+�%$:C"'�2&)*&;:EC&:'� A�%+"*$:IEC&:'��#D"�)*";&2&#2"�%"�2&'*&;"#N&;:+&#$"�2&''&�)%'':C"�

)%*%�%�;"#$%�2&��,$*"'�2&C&2"*&'�&�;*&2"*&'�;"#4"*+&�',3&'$D"�2%��"+:''D"�2&��"*+%5:I%BD"��"#$%9:56'$:;%�-�

����! �\���/0�

�"*�;"#'&3,:#$&�%�&+)*&'%�*&3:'$",�:+)"'$"'�2:4&*:2"'�*&',5$%#$&'�2&�2:4&*&#B%'�$&+)"*%:'�&#$*&�"�+"+&#$"�&+�

S,&�"'�3%'$"'�&�*&#2:+&#$"'�'D"�*&;"#N&;:2"'�;"#$%9:5:'$:;%+&#$&�&�"�+"+&#$"�&+�S,&�'D"�*&;"#N&;:2"'�)%*%�

&4&:$"� 2&� %),*%+&#$"� 2%�+%$7*:%� ;"5&$EC&5�� &+� '&2&� 2&� �+)"'$"� '"9*&� "��&#2:+&#$"� 2%'��&''"%'��"5&$:C%'�

!���/0��

&� %;"*2"� ;"+� "� �*B%+&#$"� 2&� �'$%2"� )%*%� � �V�� 4":� &4&$,%2%� %� *&C&*'D"� 2"'� �+)"'$"'� :4&*:2"'� &+� �X�

*&',5$%#$&�2%�*&2,BD"�2%�$%(%�2&�����2&��?X�)%*%���X0��

��*,9*:;%�:+)"'$"'�2:4&*:2"'�&+����2&�2&I&+9*"�2&�� ���&����2&�2&I&+9*"�2&�� ���$&+�"�'&3,:#$&�2&$%5N&L��

�%'':C"'�)"*�:+)"'$"'�2:4&*:2"'�-��"#'$,BD"�;:C:5�&�&S,:)%+&#$"' V0P?=0�Q=��V� V0 =V0@?V��@�

7���� 2*0+6*,36.)2� 2*/6+*--3./6�

�%'':C"'�)"*�:+)"'$"'�2:4&*:2"'�-��&**&#"' � � V@��@��

��� ���-)4),4,/)- -)4),4,/),�

�����

'����� �#����9��

&�%;"*2"�;"+�%� 5&3:'5%BD"�&+�C:3"*�%'�2&;5%*%BH&'� 4:';%:'�&'$D"�',M&:$%'�%�*&C:'D"�&�;"**&BD"�)"*�)%*$&�2%'�

%,$"*:2%2&'�4:';%:'�2,*%#$&�,+�)&*6"2"�2&�S,%$*"�%#"'�&(;&$"�S,%#2"�$&#N%+�N%C:2"�)*&M,6I"'�4:';%:'��$&#N%+�

':2"�;"#;&2:2"'�9&#&46;:"'�4:';%:'��",�&'$&M%+�&+�;,*'"�:#')&BH&'��*&;5%+%BH&'�",�:+),3#%BH&'��;%'"'�&'$&'�

&+�S,&��2&)&#2&#2"�2%'�;:*;,#'$Y#;:%'��"'�)*%I"'�'D"�%5"#3%2"'�",�',')&#'"'0�&'$&�+"2"��%'�2&;5%*%BH&'�

4:';%:'�2%��+)*&'%�2&�� =�%�� ���)"2&+�'&*�',M&:$%'�%�*&C:'D"0���&3,*%#B%�";:%5�)"2&�'&*�*&C:'$%�2,*%#$&�

;:#;"�%#"'0�

���2+:#:'$*%BD"�2%�&+)*&'%�&#$&#2&�S,&�&C&#$,%:'�;"**&BH&'�*&',5$%#$&'�2&�*&C:'H&'A:#')&BH&'�)"*�)%*$&�2%'�

%,$"*:2%2&'� 4:';%:'� TS,&5%'� 2&;5%*%BH&'� 2&� :+)"'$"'� #D"� $&*D"� ,+� &4&:$"� ':3#:4:;%$:C"� #%'� 2&+"#'$*%BH&'�

4:#%#;&:*%'�&+����2&�&I&+9*"�2&�� ��0��

� �

26

� ���Z���������������

�+� *&5%BD"� T� ��� � #0>� �P� J�%$7*:%'� �+9:&#$%:'K� ),95:;%2%� &+� :E*:"� 2%� �&)895:;%� 2&� QA =A� =�� ;"+�

%)5:;%BD"�%�)%*$:*�2&� �A �A� ����2%2"'�"'�C%5"*&'�;"**&5%;:"#%2"'�;"+�+%$7*:%'�%+9:&#$%:'�2&')&#2:2"'�)&5%�

&+)*&'%��#D"�$&*&+�':2"�*&5&C%#$&'�#D"�4"*%+�&4&$,%2"'�S,%:'S,&*�*&3:'$"'�&')&;64:;"'0�

�� %$:C:2%2&� 2%� ������ 7� 2&� #%$,*&I%� :#2,'$*:%5�� "*:3:#%#2"� %� :#;"*)"*%BD"� 2&� :#),$'� +%$&*:%:'� #"'� '&,'�

)*";&''"'�2&�4"*#&;:+&#$"��'&#2"�%�',%�)&3%2%�&;"5R3:;%�2:*&$%�%+)5%0�

�+�$&*+"'�2&�)"56$:;%�%+9:&#$%5�%��+)*&'%�)*&$&#2&�$&*�;"9&*$"�&�2"+:#%2"�$"2"'�"'�%')&$"'�2%�;"#4"*+:2%2&�

5&3%5��$&#2"�%'',+:2"�;"+)*"+:''"'�&+�$&*+"'�2%�+&5N"*:%�;"#$:#,%2%�2"�2&'&+)&#N"�%+9:&#$%5�&+�S,&�'&�

2&'$%;%L�

• �*&C&#BD"�2%�)"5,:BD"�

• �,+)*:+&#$"�2%�5&3:'5%BD"�

• �"+,#:;%BD"�&�2:C,53%BD"�%�$"2%'�%'�)%*$&'�:#$&*&''%2%'�2%�)"56$:;%�%+9:&#$%5�2%��+)*&'%�

• "*+%BD"�&�'&#':9:5:I%BD"�2"'�$*%9%5N%2"*&'�

• �#E5:'&�2"'�:+)%;$"'�%+9:&#$%:'�2&*:C%2"'�2%�%$:C:2%2&�2%��+)*&'%�

�� ���� ����������������

�+�*&5%BD"�T���� �#0>��@�J�&#&46;:"'�2"'��+)*&3%2"'K�),95:;%2%�&+�:E*:"�2%��&)895:;%�2&� QA =A� =��;"+�

%)5:;%BD"�%�)%*$:*�2&� �A �A� � �'"+"'�%�*&4&*:*�"�'&3,:#$&L�

�'�9&#&46;:"'�2&�;,*$"�)*%I"�2"'�&+)*&3%2"'� :#;5,&+�"'�2:C&*'"'�3%'$"'�;"+�"�)&''"%5��#"+&%2%+&#$&�%'�

*&+,#&*%BH&'� 2"'� R*3D"'� '";:%:'� &� 2"� )&''"%5�� )&#'H&'�� :#2&+#:I%BH&'� )"*� 2&')&2:+&#$"�� '&3,*"'� 2&�

%;:2&#$&'�2&�$*%9%5N"�&�2"&#B%'�)*"4:'':"#%:'�&�S,%:'S,&*�",$*%'�*&$*:9,:BH&'�%2:;:"#%:'�2&;:2:2%'�)"#$,%5+&#$&�

)&5"��"#'&5N"�2&��2+:#:'$*%BD"0�

�'�"9*:3%BH&'�2&;"**&#$&'�2"'�9&#&46;:"'�2&�;,*$"�)*%I"�'D"�*&;"#N&;:2%'�;"+"�3%'$"'�#"�)&*6"2"�&+�S,&�"'�

'&*C:B"'�'D"�)*&'$%2"'��#,+%�9%'&�#D"�2&';"#$%2%�)"*�;"#$*%)%*$:2%�2"�*&;"#N&;:+&#$"�2&�,+�)%'':C"�S,&�'&�

&($:#3,&�;"+�"�*&')&$:C"�)%3%+&#$"0�

�� �`������Z�����������

��#8+&*"�+72:"�2&�&+)*&3%2"'�%"�'&*C:B"�2%�&+)*&'%� 7�??��� '&#2"�"�#8+&*"�2&� $*%9%5N%2"*&'�&+����2&�

&I&+9*"�2&�?@��2"'�S,%:'�?VX�)&*$&#;&+�%"��,#:;6):"�2&��*%3%0�

� �

27

�� ����������������������������������

,*%#$&�"�%#"�2&�� ����"'�N"#"*E*:"'�2"��&C:'"*��4:;:%5�2&��"#$%'�%';&#2&*%+�%"�+"#$%#$&�2&��=0�?�� .��

;"+�����:#;5,62"�T�$%(%�5&3%5�&+�C:3"*��;"**&')"#2&#2"�%"'�'&3,:#$&'�'&*C:B"'L�

�?@����=

�,2:$"*:%�&�*&C :'D"�5&3%5�2&�;"#$%'� ��0�V � ��0�V �

�;"+)%#N%+&#$"�4:';%5 Q0 ��� �

7���� ,6*)+).// ,,*)2/.//

-)4),4,/)- -)4),4,/),�

�����

�'�'&*C:B"'�2&�;"#',5$"*:%�;"#$%9:56'$:;%�&�4:';%5�'D"�)*&'$%2"'�)"*�$7;#:;"'�2:4&*&#$&'��2"'�S,&�&'$D"�&#C"5C:2"'�

#"�)*";&''"�2&�%,2:$"*:%��2&�4"*+%�%�%''&3,*%*�%�:#2&)&#2U#;:%�2"��,2:$"*��($&*#"0�

����V �������� ��������

���2&$%5N&�2%'�*,9*:;%'�2&�J�'$%2"�&��,$*"'��#$&'��895:;"'K�&+����2&�2&I&+9*"�2&�� ���&����2&�2&I&+9*"�2&�

� ���7�"�'&3,:#$&L�

��� ���-)4),4,/)- -)4),4,/),�

�����

�+)"'$"�'"9*&�"��%5"*��;*&';&#$%2" �V@0�@P�@Q VV=0��@�Q@

�+)"'$"�'"9*&�"��&#2:+&#$"�2%'��&''"%'��"5&;$:C%'

������+)"'$"�&'$:+%2" � �

������%3%+&#$"�)"*�;"#$%�&�%2:;:"#%5�)"*�;"#$% @P 0V= � =?�0�@Q�

������&$&#BH&'�#%�4"#$& @0�Q=�P? VQ0=�?��?

�,$*%'�$*:9,$%BH&' �0@ @�PP �0�P@�PP

7���������� �� )*/)1*10+.)1 )*226*166.06 ���

��� ���-)4),4,/)- -)4),4,/),�

�����

�+)"'$"�'"9*&�"��&#2:+&#$" PP0 =��== �=0P@V�V?

�+)"'$"�'"9*&�"��%5"*��;*&';&#$%2" � VQ0?����P

�"#$*:9,:BH&'�)%*%�%�&3,*%#B%�";:%5 �@V0?PQ�P� �VQ0VV �@?

�+)"'$"�'"9*&�"��&#2:+&#$"�2%'��&''"%'��"5&;$:C %'

������+)"'$"�&'$:+%2" �0��P0V�V�?� �0��V0= V�P�

������&$&#BH&'�#%�4"#$&�'"9*&�2:C :2&#2"' PQ�0=VV��@ �0 =0P?���

�,$*%'�$*:9,$%BH&' V �0VVQ�=? V��0�=Q� V

7��������5��� �� ,*+2-*201.23 ,*6/)*216.2-�

� �

28

�'�*,9*:;%'�%����2&�2&I&+9*"�2&�� ���&�� ���2&��,$*"'��&#2:+&#$"'�&��%#N"'�&��,$*"'��%'$"'�&��&*2%'�'D"�

%'�'&3,:#$&'L�

�&#2:+&#$"'�',)5&+&#$%*&' �PP0��@�� ��P0�P��VP

&';"#$"'�)*"#$"�)%3%+&#$"�"9$:2"' @Q0����Q� QQ0?���=?

�%#N"'�&+�:#C &#$E*:"' ?0?�V�PV � ���

�&2:+&#$"�3%'$"'�',9'0��%''";0�&�&+)*&&#2:+&#$"' �V@0=�?�V� �

�&#2:+&#$"'�&�3%#N"'�&+�:#C&'$:+&#$"'�#D"�4:#%#;&:*"' �Q0Q�P�V? VV0? V���

�,$*"'�*&#2:+&#$"'�&�3%#N"' �0�V�0V=?�Q� �0VVV0VV��QP

<,*"'�"9$:2"' �=0��@��Q ��Q0@?@��

�,$*"'�*&#2:+&#$"'�':+:5%*&' � 0P ?�� �?0@=?� �

7����� )*6,3*633.+- )*600*+12.6,

-)4),4,/)- -)4),4,/),�

�����'�������� �������D�����

�+)"'$"' ?�?0�?��?P V?�0 ��� P

�&*2%'�&+�:#C&#$E*:"' P0Q?���P ��P�

�%'$"'�&�)&*2%'�&+�',9'0��%''";0�&�&+)*&&#2:+&#$"' � V@0Q�P�V

�%'$"'�&�)&*2%'�&+�:#C&'$:+&#$"'�#D"�4:#%#;&:*"' V�0?@@�V �

�,$*"' �P=0= P��� ��P0�@V�=Q

<,*"'�',)"*$%2"' �0@=V0P ��?= �0@� 0PVP�?P

7����� ,*1-6*//-./2 ,*+03*01-.0)

'�����D�������5���-)4),4,/)- -)4),4,/),������

5 �� �� ������ �������=� ����F������

�*%9%5N"'�&')&;:%5:I%2"' V0��=0�PQ��� V0?@V0=?P���

�"#'&*C %BD"�&�*&)%*%BD" �0 ?�0������ �0= Q0�??��@

�5&;$*:;:2%2& �0�@ 0 ?P�V@ �0� 0=�?�@@

�%'R5&" ?=�0VV��@V P?@0P?Q�=�

�3,% ��V0 V=�@� �P 0= ��P=

�&#2%'�&�%5,3,&*&' P 0?P��=� �P0V�P���

�"+,#:;%BD" V@Q0Q ��QQ V@=0@�P��@

�9*%'�)"*�%2+:#:'$*%BD"�2:*&;$% @��0PVQ��� Q�V0V=��@Q

7���� )/*306*60).3) )/*32-*+2).+0

-)4),4,/),�

�������� ���

-)4),4,/)-

� �

29

�"�S,&�*&')&:$%�%"'�)*:#;:)%:'�4"*#&;:+&#$"'�&�'&*C:B"'�&($&*#"'�C&*:4:;%-'&�,+�)&S,&#"�%,+&#$"�S,&�'&�2&C&�

%"�&4&:$"�;"#M,3%2"�2%'�'&3,:#$&'�*,9*:;%'L�

:+:#,:BD"�2"'��*%9%5N"'��')&;:%5:I%2"'�2&C:2"��&''&#;:%5+&#$&��%"�&'$,2"�)%*%�%�2&4:#:BD"�A�2&5:+:$%BD"�2"'�

)&*6+&$*"'�2&�)*"$&BD"�2%�;%)$%BD"�',)&*4:;:%5�2%��"#$&�2"��:;"��#"�*:"��EC%2"��&4&$,%2%�&+�� ���&�S,&�#D"�

$&C&�;"#$:#,:2%2&�&+�� ����T�2:+:#,:BD"�2"'�+"#$%#$&'�)%3"'�)&5"'� *&'62,"'�;"5";%2"'�&+�%$&**"��2&C:2"�T�

*&2,BD"� 2%� S,%#$:2%2&� 2&� *&'62,"'�� 9&+� ;"+"� 2%� 2:+:#,:BD"� 2"'� +"#$%#$&'� )%3"'� )&5%� ;"5";%BD"� 2&�

&;")"#$"'�&�2%�*&;"5N%�&')&;:%5�2&�5:("0�

�"� S,&� ;"#;&*#&� T� *,9*:;%� �"#'&*C%BD"� &� �&)%*%BD"� C&*:4:;",-'&� ,+� %;*7';:+"� 2&C:2"� )*:#;:)%5+&#$&� %"�

%,+&#$"�2"'�;,'$"'�;"+�%'�+%#,$&#BH&'�)*&'$%2%'�T�*&2&�2&�%#&%+&#$"���$%*^'�&���^'�&�*&2&�2&��3,%O�

�'�"9*%'�)"*�%2+:#:'$*%BD"�2:*&$%�%,+&#$%*%+��P�P@X�2&C&#2"-'&�&''&#;:%5+&#$&�%"�&4&:$"�;"#M,3%2"�&#$*&�"�

%,+&#$"�2%'��"C%'��"#2,$%'�&+��5$%�&�"'��*%9%5N"'�2&� :9*%�1$:;%�&�T�2:+:#,:BD"�2%��"#'$*,BD"��,9'$:$,:BD"�

&��"#'&*C%BD"�2%��&2&�2&�%#&%+&#$"�&�2"'��%+%:'�2&��3,%0�

������������7;#:;"��4:;:%5�2&��"#$%'� � � � ����������"#'&5N"�2&��2+:#:'$*%BD" �

������������64�

�������������� ��*

��

,�������

� ��������!��� ��