ANALISIS PENGARUH NON PERFORMING
FINANCING (NPF), BIAYA OPERASIONAL
PENDAPATAN OPERASIONAL (BOPO) DAN
UKURAN PERUSAHAAN TERHADAP
PROFITABILITAS DENGAN CAPITAL ADEQUACY
RATIO (CAR) SEBAGAI VARIABEL INTERVENING
(Studi Kasus Bank Umum Syariah di Indonesia
Periode 2013-2017)
SKRIPSI
Diajukan untuk Memenuhi Tugas Dan Melengkapi Syarat Guna
Memperoleh Gelar Sarjana Ekonomi ( S.E )
Disusun Oleh :
Reni Nur Arifah
NIM 21314165
PROGRAM STUDI PERBANKAN SYARIAH S1
FAKULTAS EKONOMI DAN BISNIS ISLAM
INSTITUT AGAMA ISLAM NEGERI SALATIGA
2018
i
ANALISIS PENGARUH NON PERFORMING
FINANCING (NPF), BIAYA OPERASIONAL
PENDAPATAN OPERASIONAL (BOPO) DAN
UKURAN PERUSAHAAN TERHADAP
PROFITABILITAS DENGAN CAPITAL ADEQUACY
RATIO (CAR) SEBAGAI VARIABEL INTERVENING
(Studi Kasus Bank Umum Syariah di Indonesia
Periode 2013-2017)
SKRIPSI
Diajukan untuk Memenuhi Tugas Dan Melengkapi Syarat Guna
Memperoleh Gelar Sarjana Ekonomi ( S.E )
Disusun Oleh :
Reni Nur Arifah
NIM 21314165
PROGRAM STUDI PERBANKAN SYARIAH S1
FAKULTAS EKONOMI DAN BISNIS ISLAM
INSTITUT AGAMA ISLAM NEGERI SALATIGA
2018
ii
ii
iii
iv
iv
v
vi
vi
vii
MOTTO DAN PERSEMBAHAN
MOTTO
Khoirunnas anfauhum linnas
“ sebaik-baik manusia adalah yang paling bermanfaat bagi
manusia lainnya”
Man jadda wa jadda
“ Barang siapa bersungguh-sungguh pasti akan mendapatkan
hasil”
PERSEMBAHAN
Untuk kedua orang tuaku Bapak Muhroni dan Ibu Sumarni
tercinta, terima kasih atas limpahan doa dan kasih sayangmu
sepenuh hati, telah mendidik dan membimbing sejak kecil
dengan penuh kesabaran.
Untuk adik-adikku ( Erma, Anton, Alan, Roni, Rajif, Dinda,
Zahra dan Dira) yang selalu mengisi hari-hari dengan penuh
canda tawa dan kasih sayang.
viii
viii
KATA PENGANTAR
Assalamualaikum Wr. Wb.
Segala puji bagi Allah SWT, atas limpahan rahmat yang tak ternilai serta
hidayah-Nya sehingga penulis dapat menyelesaikan penulisan skripsi dengan
judul: ANALISIS PENGARUH NON PERFORMING FINANCING (NPF),
BIAYA OPERASIONAL PENDAPATAN OPERASIONAL (BOPO) DAN
UKURAN PERUSAHAAN TERHADAP PROFITABILITAS DENGAN
CAPITAL ADEQUACY RATIO (CAR) SEBAGAI VARIABEL INTERVENING
(Studi Kasus Bank Umum Syariah di Indonesia Periode 2013-2017). Skripsi ini
disusun sebagai salah satu syarat untuk menyelesaikan studi program Strata Satu
(S1) Fakultas Ekonomi dan Bisnis Islam Institut Agama Islam Negeri Salatiga.
Dalam penulisan skripsi ini, penulis menyadari tanpa adanya doa,
dukungan, dan bantuan dari berbagai pihak, penulisan skripsi ini tidak akan dapat
terwujud. Oleh karena itu perkenankanlah penulis mengucapkan terima kasih
kepada:
1. Bapak Dr. Rahmat Hariyadi, M.Pd selaku Rektor IAIN Salatiga.
2. Bapak Dr. Anton Bawono, S.E.,M.Si selaku Dekan Fakultas Ekonomi dan
Bisnis Islam IAIN Salatiga.
3. Ibu Fetria Eka Yudiana, M.Si. selaku Ketua Progdi S1 Perbankan Syariah
Fakultas Ekonomi dan Bisnis Islam IAIN Salatiga.
ix
4. Bapak Taufikur Rahman, SE, M.Si selaku pembimbing, yang telah banyak
meluangkan waktu, memberikan dorongan, bimbingan dan mengarahkan
penulis dalam menyelesaikan skripsi ini.
5. Kedua orang tua tercinta, Bapak Muhroni dan Ibu Sumarni yang telah
membimbing dan memotivasi sehingga penulis dapat menyelesaikan
skripsi ini. Terima kasih atas kasih sayang, doa, nasehat, kesabaran dan
semangat yang luar biasa.
6. Adik- adikku tersayang ( Erma, Anton, Alan, Roni, Rajif, Dinda, Zahra
dan Dira) yang telah memberikan motivasi dan semangat tanpa bosan.
7. Teman-teman mahasiswa angkatan 2014 Fakultas Ekonomi dan Bisnis
Islam jurusan S1 Perbankan Syariah.
8. Keluarga Cemara KKN Posko 121 Dusun Mliwang, Kelurahan Kalimaro.
9. Teman- teman magang di BNI Syariah Kantor Cabang Surakarta.
10. Tim MDMA ( Majlis Doa Mawar Allah) Biro Konsultasi Tazkia.
11. Keluarga Besar LDK Fathir Ar-Rasyid IAIN Salatiga
12. Terima kasih buat sahabat-sahabat tercinta Limbok, Ningdom, Desi,
Hikmah, Maftukhah, Mbak Wiwit, Isnaning, Leni, Erni dan semua teman-
teman yang tidak dapat disebutkan terima kasih telah menjadi bagian dari
hidupku, sukses selalu buat kita.
13. Dan semua pihak yang sudah membantu penulis, yang tidak bisa penulis
sebutkan satu persatu, terima kasih atas dukungan dan bantuannya.
Penulis menyadari bahwa penulisan skripsi ini jauh dari kata sempurna,
oleh karena itu penulis mengharapkan kritikan dan saran penulisan skripsi ini.
x
x
Dan akhirnya tiada untaian kata yang pantas dan berharga kecuali ucapan
Alahamdulillahirobbil alamin atas rahmat dan karunia serta ridho Allah SWT.
Semoga Skripsi ini bermanfaat bagi penulis khususnya dan para pembaca pada
umumnya.
Jazaa kumullah khairan katsiraan.
Wassalamualaikum WR. Wb. Penulis
xi
DAFTAR ISI
SAMPUL ............................................................................................................. i
PERSETUJUAN PEMBIMBING ....................................................................... ii
PENGESAHAN ................................................................................................. iii
PERNYATAAN KEASLIAN TULISAN ......................................................... iv
PERNYATAAN BEBAS PLAGIAT .................................................................. v
PERNYATAAN KESEDIAAN DIPUBLIKASIKAN ...................................... vi
MOTTO DAN PERSEMBAHAN .................................................................... vii
KATA PENGANTAR ..................................................................................... viii
DAFTAR ISI ..................................................................................................... xii
DAFTAR GAMBAR ....................................................................................... xiii
DAFTAR TABEL ............................................................................................ xiv
ABSTRAK ........................................................................................................ xv
BAB I PENDAHULUAN ................................................................................... 1
A. Latar Belakang Masalah ...................................................................... 1
B. Rumusan Masalah ................................................................................ 8
C. Tujuan Penelitian .................................................................................. 9
D. Manfaat Penelitian .............................................................................. 10
E. Sistematika Penulisan .......................................................................... 10
BAB II LANDASAN TEORI ........................................................................... 13
A. Telaah Pustaka .................................................................................... 13
B. KerangkaTeori .................................................................................... 19
1. Teori Keagenan ( agency theory) .................................................... 19
2. Profitabilitas .................................................................................... 21
3. ROA ............................................................................................... 24
4. CAR ................................................................................................ 28
5. NPF ................................................................................................. 32
xii
xii
6. BOPO .............................................................................................. 36
7. Ukuran Perusahaan ......................................................................... 37
C. Kerangka Penelitian ............................................................................ 41
D. Hipotesis ............................................................................................. 43
BAB III METODE PENELITIAN.................................................................... 50
A. Jenis Penelitian ................................................................................... 50
B. Populasi dan Sampel ........................................................................... 50
1. Populasi ........................................................................................... 50
2. Sampel............................................................................................. 51
C. Teknik pengumpulan data ................................................................... 53
1. Jenis Dan sumber Data .................................................................... 53
2. Metode Pengumpulan Data ........................................................... 53
D. Skala Pengukuran ............................................................................... 54
E. Definisi konsep dan operasional ........................................................ 54
F. Instumen Penelitian ............................................................................. 57
G. Uji Asumsi Klasik ............................................................................... 58
H. Uji Path Analysis ................................................................................ 62
I. Alat analisis ........................................................................................ 65
BAB IV ANALISIS DATA .............................................................................. 66
A. Deskripsi Obyek Penelitian ................................................................ 66
B. Analisis Data ....................................................................................... 66
1. Uji Statistik Deskriptif .................................................................... 66
2. Uji Asumsi Klasik ........................................................................... 68
3. Uji Path Analysis ............................................................................ 73
BAB V PENUTUP ............................................................................................ 87
A. Kesimpulan ......................................................................................... 87
B. Saran.................................................................................................... 89
DAFTAR PUSTAKA
LAMPIRAN
xiii
DAFTAR GAMBAR
Gambar 2.1 Model Penelitian ....................................................................... 42
Gambar 3.1 Model Analisis Jalur .................................................................. 63
Gambar 4.1 Model Analisis Jalur ( Path Analysis) ........................................ 78
xiv
DAFTAR TABEL
Tabel 1.1 Perkembangan Rasio Keuangan Bank Umum Syariah.....................6
Tabel 2.1 Research Gap ..................................................................................13
Tabel 2.2 Skala Predikat Kesehatan Bank .....................................................29
Tabel 3.1 Daftar Sampel Bank Umum Syariah ..............................................52
Tabel 3.2 Definisi Konsep dan Operasional ...................................................56
Tabel 4.1 Hasil Uji Statistik Deskriptif...........................................................67
Tabel 4.2 Hasil Multikolinieritass...................................................................68
Tabel 4.3 Hasil Autokorelasi ..........................................................................70
Tabel 4.4 Hasil Uji Heterokedastistas .............................................................71
Tabel 4.5 Hasil Uji Normalitas .......................................................................72
Tabel 4.6 Persamaan Regresi Pertama ............................................................73
Tabel 4.7 Persamaan Regresi Kedua ..............................................................75
xv
xv
ABSTRAK
Arifah, Reni Nur. 2018. Analisis pengaruh Non Performing Financing
(NPF), Biaya Operasional Pendapatan Operasional (BOPO) dan
Ukuran Perusahaan terhadap profitabilitas dengan Capital
Adequacy Ratio (CAR) sebagai variabel intervening (Studi Kasus
Bank Umum Syariah di Indonesia Periode 2013-2017). Fakultas
Ekonomi dan Bisnis Islam, Progdi Perbankan Syariah S1, Institut
Agama Islam Negeri Salatiga. Pembimbing Taufikur Rahman,
SE. M.Si.
Kinerja dari bank syariah dapat dilihat dari berbagai aspek seperti
terlihat dari laporan keuangan. Pada laporan keuangan terdapat analisis
rasio yang berguna untuk mengevaluasi kondisi keuangan dan kinerja
perusahaan diantaranya rasio profitabilitas. Tujuan penelitian ini adalah
untuk mengetahui dan menganalisis pengaruh NPF, BOPO, dan ukuran
perusahaan terhadap profitabilitas (ROA) dengan CAR sebagai variabel
intervening.
Populasi yang digunakan dalam penelitian ini adalah seluruh Bank
Umum Syariah yang berjumlah 13 bank syariah. Sampel yang digunakan
sebagai objek dalam penelitian ini sejumlah 9 bank syariah. Teknik
pengambilan sampel dalam penelitian ini adalah nonprobability sampling.
Metode pengumpulan data dilakukan dengan mengeksplorasi laporan-
laporan keuangan dari bank berupa laporan tahunan yang bersumber dari
OJK. Teknik analisis data yang digunakan adalah uji asumsi klasik dan uji
analysis path. Pengolahan data dalam penelitian ini menggunakan alat
bantu IBM SPSS Statistics 25.
Berdasarkan hasil dari analisis jalur menunjukan bahwa variabel
NPF dan ukuran perusahaan tidak berpengaruh terhadap profitabilitas,
variabel BOPO mempunyai pengaruh negatif dan signifikan terhadap
profitabilitas, variabel NPF berpengaruh negatif dan signifikan terhada
ROA, variabel BOPO dan ukuran perusahaan tidak berpengaruh terhadap
CAR, CAR tidak mampu memediasi hubungan NPF, BOPO dan ukuran
perusahaan terhadap profitabilitas.
Kata Kunci: Non Performing Financing, Biaya Operasional Pendapatan
Operasional, ukuran perusahaan, Capital Adequacy Ratio, Return On
Assets
xvi
1
BAB I
PENDAHULUAN
A. Latar Belakang Masalah
Seiring dengan kemajuan zaman yang semakin modern, begitu pula
perkembangan perbankan syariah di Indonesia dituntut untuk tetap eksis.
Melihat umur Bank Syariah yang tergolong muda, maka masih banyak
tantangan yang perlu dihadapi. Tantangan ke depan yang dihadapi Bank
Syariah salah satunya kemampuan bersaing Bank Syariah dengan Bank
Konvensional. Pertumbuhan perbankan syariah di Indonesia masih kecil
dibandingkan dengan negara lain meskipun mayoritas warga negara di
Indonesia adalah seorang muslim, tetapi pertumbuhannya tidak signifikan.
Pangsa pasar di negara Indonesia pada tahun ini mencapai 5 % saja. Hal
ini dapat memperlambat daya saing Bank Syariah dan lembaga keuangan
Syariah. Padahal Bank Syariah dan lembaga keuangan Syariah harus
berperan dalam masyarakat luas demi terwujudnya masyarakat yang
sejahtera (www.okezone.com).
Peningkatan daya saing Bank Syariah di Indonesia dapat dilakukan
dari berbagai macam hal seperti Bank Indonesia (BI) mendorong
pengembangan layanan keuangan digital (fintech) berbasis syariah di
Indonesia karena dianggap bisa meningkatkan daya saing lembaga
keuangan syariah melalui peningkatan efisiensi dan kecepatan layanan
(www.sindonews.com).
2
Kemampuan bersaing bank syariah dapat dilihat dari kinerjanya.
Data dari OJK menunjukan bahwa pertumbuhan aset perbankan syariah
pada akhir tahun 2017 terjadi kenaikan sebesar 15,95% menjadi 424.181
milyar dibandingkan dengan periode tahun 2016 sebesar 356.504 milyar.
(www.ojk.co.id). Kinerja dari bank syariah dapat dilihat dari berbagai
aspek seperti terlihat dari laporan keuangan. Aspek tersebut di antaranya
posisi keuangan (aset, neraca, dan modal), hasil usaha perusahaaan (hasil
dan biaya), likuiditas, solvabilitas, aktivitas, rentabilitas, dan lainnya.
Likuiditas menggambarkan kemampuan perusahaan untuk menyelesaikan
kewajiban jangka pendeknya. Solvabilitas menggambarkan kemampuan
perusahaan dalam menyelesaikan kewajiban jangka panjangnya.
Rentabilitas menggambarkan kemampuan perusahaan mendapatkan laba,
sedangkan aktivitas menggambarkan aktivitas yang dilakukan perusahaan
dalam menjalankan operasinya baik dalam kegiatan penjualan, pembelian
maupun kegiatan lainnya (Harahap, 2013:196).
Laporan keuangan merupakan salah satu sumber informasi yang
penting bagi para pemakai laporan keuangan dalam rangka pengambilan
keputusan ekonomi. Laporan keuangan ini akan lebih menjadi bermanfaat
apabila informasi yang terkandung dalam laporan keuangan dapat
digunakan untuk memprediksi apa yang akan terjadi di masa yang akan
datang. Menganalisis laporan keuangan berarti menilai kinerja perusahaan,
baik secara internal maupun untuk dibandingkan dengan perusahaan lain
yang berada dalam industri yang sama (Ali, 2008).
3
Pada laporan keuangan terdapat analisis rasio yang berguna untuk
mengevaluasi kondisi keuangan dan kinerja perusahaan diantaranya rasio
profitabilitas. Rasio ini merupakan rasio yang menggambarkan
kemampuan perusahaan dalam menghasilkan laba, salah satunya ialah
Return On Assets (ROA) yang digunakan untuk mengukur kemampuan
manajemen bank dalam memperoleh keuntungan (laba) secara
keseluruhan. Dengan kata lain digunakan untuk mengukur seberapa besar
jumlah laba bersih yang akan dihasilkan dari setiap rupiah dana yang
tertanam dalam total aset (Hery, 2015:164).
Kondisi keuangan dan kinerja bank juga mencerminkan kesehatan
bank tersebut.Kesehatan bank berdasarkan Surat Edaran BI
No.9/24/DPbs tahun 2004dipengaruhi oleh faktor CAMELS (Capital,
Asset, Quality, Management, Earnings, Liquidity, Sensitivity to Market
Risk). Aspek Capital meliputi CAR (Capital Adequacy Ratio), aspek
Asset Quality meliputi NPF (Non Performing Financing), aspek
Earnigs meliputi ROE (Return On Equity), ROA (Return On Asset), dan
Operational Efficiency Ratio (BOPO).
Faktor pertama CAR adalah rasio kinerja bank untuk mengukur
kecukupan modal yang dimiliki untuk menunjang aktiva yang
mengandung atau menghasilkan risiko bank (Dendawijaya,
2005:121).Modal merupakansalah satufaktor penting dalamrangka
pengembanganusahabisnis danmenampung resiko kerugian.Sesuai dengan
ketentuan yang ditetapkan Bank Indonesia CAR yang baik yaitu 8%
4
diharapkan bank mampu mengatasi kerugian-kerugian yang tidak dapat
dihindari sehingga bank dapat mengelola kegiatan operasionalnya dengan
efisien dan menghasilkan earnings yang semakin tinggi, semakin kecil
resiko suatu bank semakin besar keuntungan yang diperoleh (Kuncoro,
dkk dalam Nurul, dkk (2013)). Hal tersebut didukung dengan penelitian
yang dilakukan Nurul, dkk (2013) dan Melawati, dkk (2015) yang
menunjukan hasil bahwa CAR berpengaruh positif terhadap ROA. Namun,
berbeda dengan penelitian yang dilakukan oleh Yuhanah (2016) yang
menunjukan hasil bahwa CAR tidak berpengaruh terhadap ROA.
Faktor ke dua adalah Non Performing Financing (NPF) adalah
pembiayaan-pembiayaan yang kategori kolektabilitasnya masuk dalam
kriteria pembiayaan kurang lancar, pembiayaan diragukan, dan
pembiayaan macet (Dendawijaya, 2005:82). Sesuai dengan ketentuan dari
Bank Indonesia yaitu 5%. Hal tersebut didukung dengan hasil penelitian
oleh Nurul, dkk (2013) dan Ramadhan (2013) yang menunjukan hasil
bahwa NPF berpengaruh negatif terhadap ROA. Namun, berbeda dengan
penelitian yang dilakukan oleh Ubaidillah (2016) yang menunjukan hasil
bahwa NPF tidak berpengaruh signifikan terhadap ROA. Berbeda lagi
dengan Parisi (2017) yang hasil penelitiannya menunjukan bahwa NPF
berpengaruh positif terhadap ROA.
Faktor yang ke tiga adalah BOPOatau sering juga disebut rasio
efisiensi operasional adalah perbandingan antara biaya operasional dengan
pendapatan operasional. Rasio biaya operasional digunakan untuk
5
mengukur tingkat efisiensi dan kemampuan bank dalam
melakukan kegiatan operasi (Dendawijaya, 2005:119). Kemampuan bank
yaitu ketika bank menghasilkan pendapatan dan dibandingkan dengan
biaya operasional, sehingga dapat diketahui seberapa efisiensinya bank
tersebut. Hal tersebut didukung dengan penelitian terdahulu yang
dilakukan oleh Nurul, dkk (2013) dan Yuhanah (2016) yang menunjukan
hasil penelitian bahwa BOPO berpengaruh negatif terhadap ROA
Faktor lain yang mempengaruhi profitabilitas perusahaan yaitu
ukuran perusahaan, semakin besar perusahaan akan semakin baik. Besar
kecilnya usaha tersebut ditinjau dari lapangan usaha yang dijalankan.
Penentuan skala besar kecilnya perusahaan biasanya ditentukan
berdasarkan total penjualan, penjualan, atau jumlah karyawan (Jame,
dkk, 1994:257). Semua perusahaan mengalokasikan dana ke dalam aktiva.
Perbedaan perusahaan menimbulkan risiko yang berbeda secara signifikan
antar perusahaan besar dan perusahaan kecil, mereka juga merumuskan
perusahaan yang besar dianggap mempunyai resiko yang lebih kecil,
karena perusahaan yang lebih besar mempunyai akses ke pasar modal
sehingga lebih mudah mendapatkan tambahan dana yang kemudian dapat
meningkatakan profitabilitas. Hal tersebut didukung dengan penelitian
terdahulu yang dilakukan oleh Akbar (2013) dan Zubaida (2016) yang
menunjukan hasil penelitian bahwa ukuran perusahaan berpengaruh positif
terhadap ROA. Namun, berbeda dengan penelitian yang dilakukan oleh
6
Jannah (2012) yang menunjukan hasil bahwa ukuran perusahaan tidak
berpengaruh terhadap ROA.
Di bawah ini terdapat tabel yang menunjukan perubahan
perkembangan rasio keuangan bank umum syariah yang terjadi antara satu
rasio dengan rasio lain pada tahun 2013-2017:
Tabel 1.1
Perkembangan Rasio Keuangan Bank Umum Syariah
Rasio 2013 2014 2015 2016 2017
CAR 14.4 15.74 15.02 16.63 17.91
ROA 2 0.41 0.49 0.63 0.63
NPF 2.62 4.95 4.84 4.42 4.77
BOPO 78.21 96.97 97.01 96.22 94.91
Sumber: www.bi.go.id
Berdasarkan tabel di atas ada beberapa perubahan yang terjadi
antara satu rasio dengan rasio yang lain diantaranya tahun 2016 ke 2017
CAR mengalami kenaikan sedangkan ROA tidak mengalami kenaikan,
menurut Ruslim (2012) hubungan ROA dan CAR adalah positif, semakin
tinggi CAR maka semakin tinggi pula ROA. Pada tahun 2016 ke 2017
NPF mengalami kenaikan dan ROA tidak mengalami penurunan ataupun
kenaikan, sementara itu untuk BOPO dari tahun 2016ke 2017 BOPO
mengalami kenaikan sedangkan ROA tidak mengalami kenaikan dan
penurunan.
Dalam penelitian ini penulis mengembangkan model CAR sebagai
variabel intervening antara variabel dependen dengan independen. CAR
sebagai variabel intervening dari NPF, BOPO dan ukuran perusahaan
terhadap ROA. CAR merupakan rasio permodalan yang menunjukan
7
kemampuan bank dalam menyediakan dana untuk keperluan
pengembangan usaha dan menanggung kemungkinan resiko yang
diakibatkan dalam operasional bank ( Dendawijaya, 2005:121). Dalam
mencapai profitabilitas yang optimal bank dihadapkan risiko, salah
satunya risiko pembiayayaan, karena sebagian besar aktivitas perusahaan
dari pembiyayaan yang dapat berpengaruh menurunkan atau meningkatkan
pembiyayaan, selain itu juga berpengaruh terhadap kesehatan salah
satunya capital. Besar kecilnya perusahaan akan mempengarui
kemampuan menanggung risiko yang mungkin timbul dari berbagai situasi
yang dihadapi perusahaan. Ketika pendapatan besar, biaya yang
dikeluarkansedikit, maka dengan pendapatan yang semakin besar tersebut
akan meningkatkan modal (Dendawijaya, 2005). Ukuran perusahaan turut
menentukan tingkat kepercayaan investor. Semakin besar perusahaan,
maka semakin dikenal oleh masyarakat yang artinya semakin mudah untuk
mendapatkan informasi yang akan meningkatkan nilai perusahaan.
Bahkan, perusahaan besar yang memiliki total aktiva dengan nilai aktiva
yang cukup besar dapat menarik investor untuk menanamkan modalnya
pada perusahaan tersebut, dengan mengingat investor yang banyak
menanamkan saham di suatu perusahaan maka akan meningkatkan modal,
semakin besar modal suatu perusahaan maka akan meningkatkan laba
perusahaan tersebut.Variabel intervening atau variabel perantara adalah
variabel yang secara teoritis mempengarui hubungan variabel yang sedang
8
diteliti tetapi tidak dapat dilihat, diukur, dan dimanipulasi (Sarwono,
2009:19).
Berdasarkan uraian di atas dan hasil penelitian terdahulu yang
berbeda-beda, maka penulis ingin meneliti kembali terkait dengan
mengambil judul Analisis Pengaruh Non Performing Financing (NPF),
Biaya Operasional Pendapatan Operasional (BOPO) dan Ukuran
Perusahaan Terhadap Profitabilitas Dengan Capital Adequacy Ratio
(CAR) Sebagai Variabel Intervening ( Studi Kasus Bank Umum Syariah
Periode 2013-2017).
B. Rumusan Masalah
Berdasarkan latar belakang masalah yang telah dijelaskan di atas
dapat diambil rumusan masalah yang menjadi pokok permasalahan dalam
penelitian ini yaitu :
1. Bagaimana pengaruh NPF terhadap profitabilitas bank umum syariah
di Indonesia?
2. Bagaimana pengaruh BOPO terhadap profitabilitas bank umum
syariah di Indonesia ?
3. Bagaimana pengaruh ukuran perusahaan terhadap profitabilitas bank
umum syariah di Indonesia?
4. Bagaimana pengaruh CAR terhadap profitabilitas bank umum syariah
di Indonesia?
5. Bagaimana pengaruh NPF terhadap CARbank umum syariah di
Indonesia?
9
6. Bagaimana pengaruh BOPO terhadap CARbank umum syariah di
Indonesia?
7. Bagaimana pengaruh ukuran perusahaan terhadap CAR bank umum
syariah di Indonesia?
C. Tujuan Penelitian
Berdasarkan rumusan masalah di atas penelitian ini bertujuan
1. Menganalisis pengaruh NPF terhadap profitabilitas bank umum
syariah di Indonesia
2. Menganalisis pengaruh BOPO terhadap profitabilitas bank umum
syariah di Indonesia
3. Menganalisis pengaruh ukuran perusahaan terhadap profitabilitas bank
umum syariah di Indonesia
4. Menganalisis pengaruhCAR terhadap profitabilitas bank umum
syariah di Indonesia
5. Menganalisis pengaruh NPF terhadap CARbank umum syariah di
Indonesia
6. Menganalisis pengaruh BOPO terhadap CARbank umum syariah di
Indonesia
7. Menganalisis pengaruh ukuran perusahaan terhadap CARbank umum
syariah di Indonesia
10
D. Manfaat Penelitian
Hasil penelitian ini diharapkan dapat memberikan manfaat yang
baik, diantaranya:
1. BagiPerbankan
Bankyang berkepentingandapat digunakan sebagai alat untuk
memprediksi tingkat profitabilitas perusahaan perbankan serta dapat
memberikan informasi kepadamanajemen untuk memperbaiki kinerja
keuangan perbankan.
2. BagiPeneliti
Hasil penelitianini merupakan penerapan ilmu yang diperoleh
selama kuliah dan menambah pengetahuan serta wawasan
khususnya
yangberkaitandenganmanajemenkeuangandalamperbankan.
3. Bagi Akademisi
Hasil penelitian ini dapat menjadi referensi dan menambah
rujukan bagi pembaca yang ingin meneliti tentang keuangan dalam
perbankan.
E. Sistematika Penulisan
Sistematika penulisan bertujuan untuk membuat sistematika
laporan penelitian dengan menggambarkan alur pemikiran dari awal
hingga akhir secara ringkas. Sistematika penulisan penelitian ini sebagai
berikut :
11
BAB I Pendahuluan. Bab ini menguraikan tentang latar belakang
masalah yang mendasari diadakannya penelitian. Rumusan masalah
merupakan pertanyaan mengenai keadaan yang memerlukan jawaban
penelitian. Tujuan penelitian berisi tentang hal yang ingin dilakukan.
Kegunaanpenelitian merupakan hal yang diharapkan dapat dicapai dalam
penelitian. Sistematika penulisan mencakup uraian singkat pembahasan
materi tiap bab.
BAB II Landasan Teori. Bab ini menguraikan tentang teori yang
digunakan dan penjelasan dari Teori Keagenan, pengertian profitabilitas,
ROA (Return On Asset), CAR (Capital Adequacy Ratio), NPF (Net
Permorming Financing), BOPO (Biaya Operasional terhadap Pendapatan
Operasional), Ukuran Perusahaan, dan berisi tentang perbedaan beberapa
penelitian terdahulu, telaah pustaka serta kerangka teori.
BAB III Metode Penelitian. Bab ini menguraikan mengenai objek
yang akan dibahas, jenis dan sumber data yang merupakan penguraian
jenis data dari variabel variabel penelitian serta dari mana sumber data
berasal, penelitian sampel berisi tentang jumlah populasi dan sampel yang
digunakan berserta metode yang dipakai dalam pengambilan
sampel, variabel penelitian dan defenisi operasional berupa variabel yang
dipakai dalam penelitian berserta penjabaran secara operasional, teknik
pengumpulan data merupakan teknik yang digunakan untuk megambil
data. Metode analisis data berupa alat analisis yang digunakan dalam
penelitian.
12
BAB IV Analisis Data. Bab ini berisi tentang deskripsi penelitian
yang membahas mengenaigambaran penelitian. Analisis data berupa
penyebaran data agar lebih mudah dibaca.Pembahasan bertujuan untuk
mencari makna yang lebih mendalam dan penerapan dari hasil analisis.
BAB V Penutup. Bab ini berisi tentang kesimpulan dan saran yang
diharapkan agar dapat dijadikan pertimbangan bagi perusahaan perbankan
syariah untuk meningkatkan kinerja profitabilitasnya. Kesimpulan
merupakan sajian singkat dari analisis yang dilakukan.Saran berupa
anjuran kepada pihak yang berkepentingan terhadap analisis penelitian.
13
BAB II
LANDASAN TEORI
A. Telaah Pustaka
Beberapa penelitian terdahulu yang berkaitan dengan variabel-
variabel dalam penelitian ini yang dilakukan oleh peneliti terdahulu
teringkas dalam bagan diantaranya:
Tabel 2.1
Research Gap
N
o
Peneliti/Judul/
Tahun
Variabel Hasil Perbedaan Dengan
Penulis
Ket
Capital Adequacy Ratio (CAR)
1 Nurul dan
Ratna/
Pengaruh CAR,
BOPO, DAN
CSR
Disclousure
Terhadap
Profitabilitas
Perbankan
Syariah (2013)
Independen:
CAR,
BOPO, NPF,
CSRDisclou
sure
Dependen :
ROA
CAR dan NPF
berpengaruh positif
terhadap ROA, BOPO
dan CSR berpengaruh
negatif terhadap ROA
Dalam penelitian ini
untuk mengetahui
faktor yang
mempengarui
profitabilitas (ROA)
tidak menggunakan
variabel CSR tetapi
menggunakan
ukuran perusahaan
dan ditambah CAR
sebagai variabel
intervening
2 Era dan
Mohamad/Anali
sis Estimasi
Dan Faktor-
qFaktor Yang
Mempengaruhi
Tingkat
Profitabilitas
Bank Umum
Syariah Di
Indonesia (Studi
Kasus PT Bank
Mandiri Periode
2008-2011)
(2013)
Independen:
MMR, CAR,
BOPO,FDR
Dependen:
ROA,ROE,
GPM
Tingkat pembiayaan
bagi hasil (MMR)
berpengaruh signifikan
terhadap ROE, dan
tidak berpengaruh
terhadap ROA, GPM,
CAR berpengaruh
negatif signifikan
terhadap ROA, namun
tidak berpengaruh
signifikan terhadap
GPM, BOPO
berpengaruh negatif
terhadap ROA dan
GPM, namun tidak
berpengaruh signifikan
terhadap ROE, FDR
berpengaruh negatif
siginifikan terhadap
Dalam penelitian ini
untuk mengetahui
faktor yang
mempengarui
profitabilitas
( ROA, ROE, GPM)
tidak menggunakan
variabel MMR
tetapi menggunakan
ukuran perusahaan
dan NPF ditambah
CAR sebagai
variabel intervening
14
ROA, dan tidak
signifikan terhadap
ROE dan GPM
3 Solikha dan
Zubaidah/
Analisis Fakto-
Faktor Yang
Mempengaruhi
Kinerja
Keuangan
Perbankan Di
Indonesia
(2016)
Independen:
CAR, NPL,
NPF, LDR,
FDR, BOPO
Dependen:
ROA
BOPO dan NPF
berpengaruh negatif
signifikan terhadap
ROA, CAR dan FDR
berpengaruh positif
tidak signifikan
terhadap ROA
Dalam penelitian ini
untuk mengetahui
faktor yang
mempengarui
profitabilitas (ROA)
tidak menggunakan
variabel NPL, LDR,
FDR tetapi
menggunakan
ukuran perusahaan
dan NPF ditambah
CAR sebagai
variabel intervening
4 Ningsukma
danHaqiqi/
Pengaruh
Internal Capital
Adequacy Ratio
(CAR),
Financing To
Debt Ratio
(FDR), dan
Biaya
Operasional Per
Pendapatan
Operasional
(BOPO) Dalam
Peningkatan
Profitabilitas
Industri Bank
Syariah Di
Indonesia
(2016)
Independen:
CAR, FDR,
BOPO
Dependen:
ROA
CAR tidak
berpengaruh terhadap
ROA. FDR
berpengaruh negatif
dan tidak signifikan
dan BOPO yang
berpengaruh negatif
signifikan terhadap
ROA
Dalam penelitian ini
untuk mengetahui
faktor yang
mempengarui
profitabilitas (ROA)
tidak menggunakan
variabel FDR tetapi
menggunakan
ukuran perusahaan,
NPF dan ditambah
CAR sebagai
variabel intervening
5 Africano/
Pengaruh NPF
Terhadap Car
Serta
Dampaknya
Terhadap
Profitabilitas
Bank Umum
Syariah Di
Indonesia
(2016)
Independen:
NPF
Dependen:
ROA
Intervening:
CAR
NPF berpengaruh
negatif signifikan
terhadap ROA dan
CAR, CAR mampu
memediasi NPF
terhadap ROA
Dalam penelitian ini
untuk mengetahui
faktor yang
mempengarui
profitabilitas (ROA)
menambah variabel
ukuran perusahaan
dan BOPO
6 Parisi/
Determinasi
Kinerja
Keuangan Bank
Umum Syariah
di Indonesia
(2017)
Independen:
CAR, NPF,
FDR, NOM
Dependen:
ROA
CAR, NPF, dan NOM
berpengaruh positif
signifikan terhadap
ROA, sedangkan
BOPO berpengaruh
negative signifikan
terhadap ROA
Dalam penelitian ini
untuk mengetahui
faktor yang
mempengarui
profitabilitas (ROA)
tidak menggunakan
variabel NOM dan
FDR tetapi
15
menggunakan
ukuran perusahaan
ditambah CAR
sebagai variabel
intervening
Non Performing Financing (NPF)
1 Ubaidillah/
Analisis Faktor-
Faktor Yang
Mempengaruh
Profitabilitas
Bank Syariah Di
Indonesia
(2016)
Independen:
CAR, FDR,
NPF, PPAP,
BOPO,
Pangsa
Pembiayaan
dan SBIS
Dependen:
ROA
Variabel CAR, Pangsa
Pembiayaan, dan
BOPO berpengaruh
negatif terhadap
profitabilitas, variabel
NPF,Penyusunan
Penghapusan Aktiva
Produktif dan
Sertifikat Bank
Indonesia Syariah tidak
berpengaruh signifikan
terhadap profitabilitas,
variabel FDR
berpengaruh positif
terhadap profitabilitas
Dalam penelitian ini
untuk mengetahui
faktor yang
mempengarui
profitabilitas tidak
menggunakan
variabel FDR,
PPAP, Pangsa
Pembiayaan, dan
SBIS tetapi
menggunakan
ukuran perusahaan
ditambah CAR
sebagai variabel
intervening
2 Yuhanah/Penga
ruh Stuktur
Pasa Terhadap
Profitabilitas
Perbankan
Syariah Di
Indonesia
(2016)
Independen:
BOPO, NPF,
CAR, dan
pertumbuhan
PDB
Dependen:
ROA
BOPO dan NPF yang
berpengaruh terhadap
ROA, CAR dan
pertumbuhan PDB
tidak berpengaruh
terhadap ROA
Dalam penelitian ini
untuk mengetahui
faktor yang
mempengarui
profitabilitas tidak
menggunakan
variabel
pertumbuhan PDB
tetapi menggunakan
ukuran perusahaan
ditambah CAR
sebagai variabel
intervening
3 Permata/
Pengaruh
Manajemen
Resiko
Terhadap
Permodalan
Dan
Profitabilitas
Pada Bank
Umum Syarah
Di Indonesia
Periode 2010-
2014 (2016)
Independen:
NPF
Dependen:
ROA dan
CAR
NPF berpengaruh
bnegatif dan signifikan
terhadap ROA dan
CAR
Dalam penelitian ini
untuk mengetahui
faktor yang
mempengarui
profitabilitas
ditambah dengan
menggunakan
variabel BOPO dan
ukuran perusahaan
CAR sebagai
variabel intervening
—
16
4 Asriyati/Pengar
uh Non
Performing
Financing
(NPF) dan
Financing TO
Debt Ratio
(FDR) Dengan
Capital
Adequacy Ratio
(CAR) Sebagai
variabel
Intervening
(2017)
Independen:
NPF dan
FDR
Dependen:
ROA
Intervening :
CAR
NPF berpengaruh
signifikan terhadap
ROA, CAR dan FDR
tidak berpengaruh
signifikan terhadap
ROA, CAR mampu
memediasi NPF
terhadap ROA,
sedangkan CAR dan
FDR tidak mampu
memediasi hubungan
FDR terhadap ROA
Dalam penelitian ini
untuk mengetahui
faktor yang
mempengarui
profitabilitas (ROA)
tidak menggunakan
variabel FDR tetapi
menggunakan
ukuran perusahaan
dan BOPO
5 Ariyanti,
Dhiana,
Pranaditya/
Pengaruh CAR,
NPF, NIM,
BOPO, Dan
DPK Terhadap
Profitabilitas
Dengan FDR
Sebagai
Variabel
Intervening
(Studi Kasus
Perbankan
Umum Syariah
Tahun 2011-
2014) (2017)
Independen:
CAR, NPF,
NIM, BOPO
dan DPK
Dependen:
ROA
Intervening :
FDR
FDR mampu
memediasi CAR, NPF
tidak berpengaruh
terhadap ROA, NIM
berpengaruh langsung
terhadap ROA, BOPO
berpengaruh langsung
terhadap ROA, FDR
tidak mampu
memediasi DPK
Dalam penelitian ini
untuk mengetahui
faktor yang
mempengarui
profitabilitas (ROA)
tidak menggunakan
variabel NIM dan
DPK tetapi
menggunakan
ukuran perusahaan
sedangakan variabel
interveningnya
mengugunakan
CAR bukan FDR
Biaya Operasional Pendapatan Operasional (BOPO)
1 Wibowo dan
Saechu/ Analis
Pengaruh Suku
Bunga, Inflasi,
CAR, BOPO,
NPF Terhadap
Profitabilitas
Bank Syariah
(2013)
Independen:
Suku Bunga,
Inflasi,
CAR,
BOPO, NPF
Dependen:
ROA
Suku Bunga, Inflasi,
CAR, NPF tidak
berpengaruh terhadap
profitabilitas
BOPO berpengaruh
negative terhadap
profitabilitas
Dalam penelitian ini
untuk mengetahui
faktor yang
mempengarui
profitabilitas (ROA)
tidak menggunakan
variabel suku bunga
tetapi menggunakan
ukuran perusahaan
ditambah CAR
sebagai variabel
intervening
2 Nugraha/Pengar
uh Non
Performing
Loan dan Biaya
Operasional
Pendapatan
Operasional
terhadap
Capital
Adequacy Ratio
Independen
NPL dan
BOPO
Dependen:
CAR
NPL tidak berpengaruh
signifikan terhadap
CAR, BOPO
berpengaruh negatif
dan signifikan terhadap
CAR
Dalam penelitian ini
untuk mengetahui
faktor yang
mempengarui CAR
tidak menggunakan
variabel NPL tetapi
menggunakan NPF,
ROA sebagai
variabel dependen
ditambah CAR
17
Car pada Sektor
Perbankan Yang
Terdaftar di BII
Periode Tahun
2010-2012
(2015)
sebagai variabel
intervening
3 Kevin dan
Yunika/
Pengaruh
Pendapatan
Operasional
(BOPO) dan
Dana Pihak
Ketiga
Terhadap ROA
Pada Bank
Perkreditan
Rakyat (2015)
Independen:
BOPO dan
DanPihak
Ketiga
Dependen:
ROA
BOPO dan Dana Pihak
Ketiga berpengaruh
negative terhadap ROA
Dalam penelitian ini
untuk mengetahui
faktor yang
mempengarui
profitabilitas (ROA)
tidak menggunakan
variabel dana pihak
ketiga tetapi
menggunakan
ukuran perusahaan
dan NPF ditambah
CAR sebagai
variabel intervening
4 Oktaviana dan
Syaichu
/Analisis
Pengaruh SIZE,
ROA, FDR,
NPF, dan
BOPO,
Terhadap
Capital
Adequacy Ratio
Pada Bank
Umum Syariah
Di Indonesia
Periode 2011-
2014 (2016)
Independen:
Size, ROA,
FDR, NPF,
BOPO
Dependen:
BOPO
NPF dan Size
berpengaruh negatif
signifikan terhadap
CAR, BOPO
berpengaruh negatif
tidak signifkan
terhadap CAR, dan
variabel FDR
berpengaruh positif
signifikan terhadap
CAR
Dalam penelitian ini
untuk mengetahui
faktor yang
mempengarui CAR
tidak menggunakan
variabel FDR dan
ROA sebagai
variabel dependen,
dan CAR sebagai
varaiabel
intervening
5 Setiawan/
Analisis
Pengaruh
Tingkat
Kesehatan Bank
Terhadap
Return On Asset
(2017)
Independen:
NPL, LDR,
CAR, NIM,
BOPO,
GCG, PDN
Dependen:
ROA
NPL, CAR dan GCG
tidak berpengaruh
signifikan terhadap
ROA, LDR, NIM
berpengaruh positif
signifikan terhadap
ROA, BOPO dan
(Posisi Devisa Neto)
PDN berpengaruh
negatif signifikan
terhadap ROA
Dalam penelitian ini
untuk mengetahui
faktor yang
mempengarui
profitabilitas (ROA)
tidak menggunakan
variabel NPL, NIM,
GCG, PDN, dan
LDR tetapi
menggunakan
ukuran perusahaan
dan NPF ditambah
CAR sebagai
variabel intervening
Ukuran Perusahaan
1 Jannah/ Analisis
Faktor-Faktor
Yang
Mempengarui
Profitabilitas
Perbankan
Independen:
CAR, FDR,
NPF, BOPO,
SIZE
Dependen:
ROA
BOPO dan NPF
berpengaruh terhadap
ROA, sedangkan FDR,
SIZE, dan CAR tidak
berpengaruh terhadap
ROA
Dalam penelitian ini
untuk mengetahui
faktor yang
mempengarui
profitabilitas (ROA)
tidak menggunakan
18
Syariah Di
Indonesia
(2012)
variabel FDR tetapi
menggunakan CAR
sebagai variabel
intervening
2 Purnaningsih,
Dewi/Pengaruh
Resiko, Kualitas
Manajemen,
Ukuran Bank,
dan Likuiditas
Bank Terhadap
Capital
adequacy Ratio
Bank Bank Yang
terdaftar di
Bursa Efek
Indonesia
(Akbar/ Analisis
Pengaruh
Ukuran
Perusahaan,
Kecukupan
Modal, Kualitas
Aktiva Produktif
(KAP) dan
Likuiditas
Terhadap
Kinerja
Keuangan
(2013)
Indepenen:
resiko,
kualitas
manajemen ,
ukuran
perusahaan,
likuiditas
bank
Dependen:
CAR
Risiko berpengaruh
negatif dan signifikan
terhadap CAR,
Kualitas manajemen
tidak berpengaruh
positif dan signifikan
terhadap CAR, ukuran
bank berpengaruh
positif dan signifikan
terhadap CAR,
likuiditas bank tidak
berpengaruh negatif
dan signifikan terhadap
CAR
Dalam penelitian ini
untuk mengetahui
faktor yang
mempengarui CAR
tidak menggunakan
variabel resiko ,
kualitas
manajemen,likuidita
s bank tetapi
menggunakan NPF,
BOPO, ROA
sebagai variabel
dependen ditambah
CAR sebagai
variabel intervening
3 Akbar/ Analisis
Pengaruh
Ukuran
Perusahaan,
Kecukupan
Modal, Kualitas
Aktiva Produktif
(KAP) dan
Likuiditas
Terhadap
Kinerja
Keuangan
(2013)
Independen:
ukuran
perusahaan,
kecukupan
modal,
kualitas
aktiva
produktif,
likuiditas
Dependen:
ROA
Ukuran perusahaan dan
kecukupan modal,
berpengaruh positif
terhadap ROA, kualitas
aktiva produktif dan
likuiditas berpengaruh
negatif signifikan
terhadap ROA
Dalam penelitian ini
untuk mengetahui
faktor yang
mempengarui
profitabilitas (ROA)
tidak menggunakan
variabel kecukupan
modal, kualitas
aktiva produktif,
dan likuiditas tetapi
menggunakan
BOPO dan NPF
ditambah CAR
sebagai variabel
intervening
4 Yogi
danWayan/Anal
isis Pengaruh
Rasio CAR,
BOPO, LDR
dan Ukuran
Perusahaan
terhadap
Profitabilitas
Bank yang
Independen:
CAR,
BOPO,
LDR, ukuran
perusahaan
Dependen:
ROA
LDR dan BOPO
berpengaruh sinifikan
terhadap ROA, CAR
dan ukuran perusahaan
tidak berpengaruh
signifikan terhadap
ROA
Dalam penelitian ini
untuk mengetahui
faktor yang
mempengarui
profitabilitas (ROA)
tidak menggunakan
variabel LDR tetapi
menggunakan CAR
sebagai variabel
intervening
19
Terdaftar di BEI
(2013)
5 Ayu, Dadan,
Irni/Pengaruh
CAR, LDR,
BOPO dan
Ukuran
Perusahaan
terhadap
Profitabilitas
(Studi Kasus
Pada Bank
Umum Syariah
Swasta Nasional
Devisa dan
Bank Umum
Swasta Nasional
Non Devisa di
Indonesia
Periode 2012-
2015) (2017)
Independen:
CAR, LDR,
BOPO,
NPL, ukuran
perusahaan
Dependen:
ROA
BOPO berpengaruh
terhadap profitabilitas
Bank Umum Swasta
Nasional Devisa dan
Bank Umum Swasta
Nasional Non Devisa,
CAR dan LDR tidak
berpengaruh terhadap
BUSN Devisa dan
BUS Non Devisa, NPL
berpengaruh terhadap
profitabilitas BUSN
Devisa, ukuran
perusahaan
berpengaruh terhadap
profitabilitas BUSN
Non Devisa
Dalam penelitian ini
untuk mengetahui
faktor yang
mempengarui
profitabilitas (ROA)
tidak menggunakan
variabel LDR dan
NPL tetapi
menggunakan CAR
sebagai variabel
intervening
Sumber : Kumpulan jurnal
Pada penelitian ini, penulis lebih berfokus untuk mengetahui
bagaimana pengaruh NPF (Non Performing Financing), Biaya Operasional
Pendapatan Operasional (BOPO), dan ukuran perusahaan terhadap
profitabilitas bank umum syariah periode 2013-2017 dengan
menambahkan CAR (Capital Adequacy Ratio) sebagai variabel
intervening.
B. Kerangka Teori
1. Teori Keagenan ( agency theory)
Menurut Eisenhardt ( 1989), teori keagenan dapat menjelaskan
kesenjangan antara manajemen sebagai agent dan para pemegang
saham sebagai principal atau pendelegator. Dalam hal ini, principal
yang mendelegasi pekerjaan kepada pihak lain sebagai agen untuk
melaksanakan tugas pekerjaan. Teori keagenan menunjukan bahwa
20
kondisi informasi yang tidak lengkap dan penuh ketidakpastian akan
memunculkan masalah keagenan, yaitu adverse selection dan moral
hazard. Adverse selection adalah kondisi yang menujukan posisi
principal tidak mendapatkan informasi secara cermat mengenai
kinerja manjemen yang yang telah menetapkan pembayaran gaji bagi
agen (manajemen) atau program kompensasi lain. Moral Hazard
berkaitan dengan kondisi principal tidak mendapatkan kepastian
bahwa agen telah berupaya bekerja maksimal untuk kepentingan
pemilik.
Hubungan antara principal dan agen membutuhkan adanya
penengah untuk mendapatkan informasi simetris guna memndukung
pengambilan kebijakan secara fair, dalam konteks ini adalah auditor
independen yang menegakan format pelaporan keuangan standar
berbasis nilai akuntansi. Berdasarkan kecermatan data informasi
akuntansi maka munculnya perbedaan wawasan informasi, moral
hazard dan kesalahpahaman kesepakatan kontrak utang akan teratasi.
Scott (1997) memberikan penjelasan bahwa informasi laba bersih dan
penentuan harga jual output merupakan informasi penting bagi
stakeholder guna mendeteksi tindakan-tindakan manajemen dalam
merumuskan kebijakan yang berkaitan kepentingan dengan dirinya
degan kepentingan principal. Oleh karena itu, dibutuhkan kecermatan
pelaporan data keuangan yang dapat memberikan wawasan informasi
yang simetris antara manajemen dan principal (Harmono, 2009:3).
21
Laporan data keuangan dapat diberikan kepada pihak-pihak
yang berkepentingan dalam betuk pencataan akuntansi yang menjadi
alat powerfull untuk memberikan keuntungan yang sebesar-besarnya
kepada pihak yang memiliki modal, di sisi lain juga dapat memberikan
manfaat injeksi modal dan investasi yang makin besar kepada agen
dari pemilik modal, yaitu manajemen perusahaan dalam mengelola
perusahaan.
2. Profitabilitas
a. Pengertian Profitabilitas
Tujuan akhir yang ingin dicapai suatu perusahaan yang
terpenting adalah memperoleh laba atau keuntungan yang
maksimal, disamping hal-hal lainnya. Dengan memperoleh laba
yang maksimal seperti yang telah ditargetkan, perusahaan dapat
berbuat banyak bagi kesejahteraan pemilik, karyawan, serta
meningkatkan mutu produk dan melakukan investasi baru. Oleh
karena itu, manajemen perusahaan dalam praktiknya dituntut harus
mampu untuk memenuhi target yang telah ditetapkan. Artinya
besarnya keuntungan haruslah dicapai sesuai yang diharapkan dan
bukan berarti asal untung. Untuk mengukur tingkat keuntungan
suatu perusahaan, digunakan rasio keuntungan atau rasio
profitabilitas yang dikenal juga dengan nama rasio rentabilitas
(Kasmir, 2014:196).
22
Rasio profitabilitas merupakan rasio untuk menilai
kemampuan perusahaan dalam mencari keuntungan atau laba
dalam suatu periode tertentu. Rasio ini juga memberikan ukuran
tingkat efektivitas manajemen suatu perusahaan yang ditunjukan
dari laba yang dihasilkan penjualan atau pendapatan investasi
(Kasmir, 2014:114). Committee on terminologymendefinisikan
profitabilitas adalah jumlah yang berasal dari pengurangan harga
pokok produksi, biaya lain dan kerugian dari penghasilan atau
penghasilan operasi (www.efryday.blogspot.com).
Profitabilitas merupakan salah satu pengukuran bagi kinerja
suatu perusahaan, profitabilitas suatu perusahaan menunjukan
kemampuan suatu perusahaan dalam menghasilkan laba selama
periode tertentu pada tingkat penjualan, asset dan modal saham
tertentu. Profitabilitas suatu perusahaan dapat dinilai melalui
berbagai cara tergantung pada laba dan aktiva atau modal yang
akan diperbandingkan satu dengan lainya (Hery, 2015:227).
Profitabilitas menggambarkan kemampuan perusahaan
mendapatkan laba melalui semua kemampuan, dan sumber yang
ada seperti kegiatan penjualan, kas, modal, jumlah karyawan,
jumlah cabang dan sebagainya (Harahap,2013:304). Dari
pengertian diatas dapat disimpulkan bahwa profitabilitas adalah
kemampuan perusahaan dalam menghasilkan laba.
23
b. Tujuan dan Manfaat Rasio Profitabilitas
Rasio profitabilitas tidak hanya berguna bagi perusahaan
saja akan tetapi berguna bagi pihak luar perusahaan. Berikut adalah
tujuan dan manfaat rasio profitabilitas secara keseluruhan menurut
Hery (2015:227) :
1) Untuk mengukur kemampuan perusahaan dalam menghasilkan
laba selama periode tertentu .
2) Untuk menilai posisi laba perusahaan tahun sebelumnya
dengan tahun sekarang.
3) Untuk menilai perkembangan laba dari waktu ke waktu.
4) Untuk mengukur seberapa besar jumlah laba bersih yang akan
dihasilkan dari setiap rupiah dana yang tertanam dari total aset.
5) Untuk mengukur seberapa besar jumlah laba bersih yang akan
dihasilkan dari setiap rupiah dana yang tertanam dalam total
ekuitas.
6) Untuk mengukur margin laba kotor atas penjualan bersih.
7) Untuk mengukur margin laba operasional atau penjualan
bersih.
8) Untuk mengukur margin laba bersih atas penjualan bersih.
c. Jenis-Jenis Rasio Profitabilitas
Sesuai dengan tujuan yang hendak dicapai, terdapat
beberapa jenis rasio profitabilitas yang dapat digunakan. Masing-
masing jenis rasio profitabilitas digunakan untuk menilai serta
24
mengukur posisi keuangan perusahaan dalam suatu periode tertentu
atau untuk beberapa periode.
Penggunaan seluruh atau sebagian rasio profitabilitas
tergantung dari kebijakan manajemen. Dalam praktiknya jenis-jenis
rasio profitabilitas yang dapat digunakan adalah: profit margin,
return on investmentt, return on equity, laba perlembar saham
(Kasmir, 2014:199).
Menurut Hery (2015:168) biasanya penggunaan rasio
profitabilitas disesuaikan dengan tujuan dan kebutuhan perusahaan.
Perusahaan dapat menggunakan rasio profitabilitas secara
keseluruhan atau hanya sebagian saja dari jenis rasio profitabilitas
yang ada. Berikut ini rasio profitabilitas yang lazim digunakan
yaitu :
1) Hasil pengembalian atas aset
2) Hasil pengembalian atas ekuitas
3) Margin laba kotor
4) Margin laba operasional
5) Margin laba bersih.
3. ROA (Return On Asset)
a. Pengertian ROA (Return On Asset)
Menurut Endraswati, Suhardjanto, & Krismiaji (2014)
Return On Assetmerupakan rasio yang digunakanuntuk mengetahui
kemampuan bank dalam menghasilkan keuntungan dari
25
pengelolaan aset yang dimiliki bank. ROA sebagai ukuran
profitabilitas dapat melihat pencapaian laba suata bank
(Endraswati, 2018).
Menurut Dendawijaya (2005:118) Return On Asset diukur
dengan pertimbangan yang digunakan untuk mengukur
kemampuan manajemen bank dalam memperoleh keuntungan laba
secara keseluruhan. Semakin besar ROA suatu bank, semakin besar
pula tingkat keuntungan yang dicapai bank tersebut dan semakin
baik pula posisi bank tersebut dari segi penggunaan aset.
Dendawijaya (2005) menyatakan bahwa ukuran dasar dalam
menilai profitabilitas bank adalah dengan ROA yaitu laba bersih
dengan membandingkan laba bersih dengan total aktiva per
tahunnya.
Menurut Hery (2015:228) hasil pengembalian atas aset
(Return On Assets) merupakan rasio yang menunjukan seberapa
besar kontribusi aset dalam menciptakan laba bersih. Dengan kata
lain rasio ini digunakan untuk mengukur seberapa besar jumlah
laba bersih yang akan dihasilkan dari setiap rupiah dana yang
tertanam dalam total aset. Rasio ini dihitung dengan membagi laba
bersih dengan total aset.
Semakin tinggi hasil pengembalian atas aset berarti semakin
tinggi pula jumlah laba bersih yang dihasilkan dari setiap rupiah
dana yang tertanam dalam total aset. Sebaliknya, semakin rendah
26
hasil pengembalian atas aset berarti semakin rendah pula jumlah
laba bersih yang dihasilkan dari setiaprupiah dana yang tertanam
dalam total aset. Berikut rumus yang digunakan untuk menghitung
ROA:
ROA 100%
b. Fungsi ROA (Return On Asset)
Menurut Munawir (2007) kegunaan dari analisa ROA
dikemukakan sebagai berikut :
1) Sebagai salah satu kegunaannya yang prinsipil sifatnya yang
menyeluruh.
2) Apabila perusahaan dapat mempunyai data industri
sehinggadapat diperoleh rasio, maka dengan rasio industri,
maka dengan analisa ROA dapat dibandingkan dengan
efisiensi penggunaan modal pada perusahaannya berada di
bawah, sama, atau di atas rata-ratanya.
3) Analisa ROA digunakan untuk mengukur efisensi tindakan-
tindakan yang dilakukan oleh devisi yaitu mengalokasikan
semua biaya dan modal ke dalam bagian yang bersangkutan.
4) Analisa ROA juga digunakan untuk mengukur profitabilitas
dari masing-masing produk yang dihasilkan perusahaan
dengan menggunakan product cost system yang baik, modal
dan biaya dapat dialokasikan kepada berbagai produk yang
dihasilkan oleh perusahaan yang bersangkutan sehingga
27
dengan demikian akan dapat dihitung profitabilitas dari
masing-masing produk.
5) ROA selain berguna untuk keperluan kontrol, juga berguna
untuk keperluan perencanaan, misalnya digunakan sebagai
dasar untuk pengembalian keputusan kalau perusahaan akan
mengadakan ekspansi.
c. Unsur-unsur pembentuk ROA (Return On Asset)
Indikator atau alat ukur yang digunakan di dalam ROA
(Return On Asset) melibatkan unsur laba bersih dibagi dengan total
aktiva perusahaan dikalikan 100% (Dendawijaya, 2005:118). Dari
definisi tersebut, maka komponen-komponen pembentuk ROA
(Retun On Asset) menurut Kieso dkk dalam Salim (2002)adalah
sebagai berikut:
1) Pedapatan, adalah arus masuk aktiva atau peningkatan lainnya
dalam aktiva entitas atau pelunasan kewajibannya selama satu
periode yang ditimbulkan oleh pengiriman atau produksi
barang, jasa, atau lainnya yang merupakan bagian dari operasi
utama perusahaan.
2) Beban, adalah arus keluar atau penurunan lainnya dalam aktiva
sebuah entitas atau penambahan kewajibannya selama satu
periode, yang ditimbulkan oleh pengiriman atau produksi
barang, penyedia jasa, atau aktivitas lainnya yang merupakan
bagian dari operasi utama perusahaan.
28
3) Keuntungan, adalah kenaikan ekuitas (aktiva bersih)
perusahaan dari transaksi sampingan atau insindentil kecuali
yang dihasilkan dari pendapatan atau investasi oleh pemilik
4) Kerugian, penurunan ekuitas (aktiva bersih) perusahaan dari
transaksi sampingan atau insidentil kecuali yang berasal dari
beban atau distribusi kepada pemilk.
4. CAR (Capital Adequacy Ratio)
a. Pengertian CAR
Penilaian untuk menentukan kondisi suatu bank, biasanya
menggunakan alat ukur. Salah satu alat ukur yang utama yang
digunakan untuk menentukan kondisi suatu bank dikenal dengan
analisis CAMEL. Analisis ini terdiri dari berbagai aspek capital,
asset, management, earnnig, dan liquidity. Hasil masing masing
aspek ini akan menghasilkan kondisi keuangan. Penilaian pertama
adalah aspek permodalan (capital) suatu bank. Dalam aspek ini
yang dinilai adalah permodalan yang dimiliki oleh bank yang
didasarkan kepada kewajiban penyediaan modal minimum bank.
Penelitian tersebut didasarkan kepada CAR (Capital Adequacy
Ratio) yang telah ditetapkan oleh BI perbandingan rasio CAR
adalah rasio modal terhadap Aktiva Tertimbang Menurut Resiko
(Kasmir, 2005:49).
Penilaian capital/ modal menurut Dendawijaya (2000) dan
Muljono (1999) dapat dijabarkan sebagai berikut:
29
1) Ukuran kemampuan bank untuk menyerap kerugian-kerugian
yang tidak dapat dihindarkan
2) Alat ukur besar kecilnya kekayaan bank atau kekayaan yang
dimiliki oleh para pemegang saham
3) Untuk memungkinkan manajemen bank bekerja dengan efisien
sesuai dengan yang dikehendaki pemilik modal
Dalam menilai capital suatu bank dapat digunakan CAR dengan
rumus:
CAR 100%
Berdasarkan ketentuan Bank Indonesia, bank dinyatakan
sehat harus memiliki CAR paling sediki 8%. Hal ini didasarkan
pada ketentuan yang ditetapkan oleh Bank for Internasional
Seetlement (BIS).
Tabel 2.2
Skala Predikat Kesehatan Bank
No Predikat Rasio CAR
1 Sehat 8,00-9,99%
2 Cukup sehat 7,90- 8,00%
Sumber: Buku manjemen keuangan (Harmono, 2009:116)
Menurut Dendawijaya (2005:121) CAR adalah rasio kinerja
bank untuk mengukur kecukupan modal yang dimiliki untuk
menunjang aktiva yang mengandung atau menghasilkan risiko
bank. Menurut Djumingan (2006) Capital Adequacy Ratio adalah
suatu rasio yang digunakan untuk mengukur kecukupan modal
guna menutupi kemungkinan kegagalan dalam pemberian kredit.
30
Menurut Kasmir (2014:46), CAR adalah perbandingan
rasio tersebut antara rasio modal terhadap Aktiva Tertimbang
Menurut Resiko dan sesuai ketentuan pemerintah. Menurut Bank
Indonesia (Nomor 9/13/PBI/2007), CAR adalah penyediaan modal
minimum bagi bank didasarkan pada risiko aktiva dalam arti
luas, baik aktiva yang tercantum dalam neraca maupun aktiva
yang bersifat administratif sebagaimana tercermin pada
kewajiban yang masih bersifat kontijen dan/atau komitmen
yang disediakan oleh bank bagi pihak ketiga maupun risiko
pasar.
Berdasarkan definisi dari uraian di atas, maka dapat
disimpulkan bahwa CAR adalah rasio kinerja bank untuk
mengukur kecukupan modal yang dimiliki bank untuk
menunjang aktiva yang mengandung atau menghasilkan risiko,
seperti kredit yang diberikan kepada nasabah. Karena CAR
berhubungan langsung dengan profitabiliats perusahaan sehingga
menjadi variabel penting yang mana semakin tinggi CAR maka
akan semakin baik modal yang dihasilkan bank untuk menutupi
resiko.
b. Aktiva Terimbang Menurut Resiko (ATMR) Bank Syariah
Resiko modal atas modal berkaitan dengan dana yang
diinvestasikan pada aktiva beresiko, baik yang beresiko rendah
maupun lebih tinggi dari yan lain. ATMR adalah faktor pembagi
31
(denominator) dari CAR, sedangkan modal adalah faktor yang
dibagi (numerator) untuk mengukur kemampuan modal
menanggung resiko aktiva tersebut. Dalam menelaah ATMR pada
bank syariah harus terlebih dahulu dipertimbangkan bahwa aktiva
bank syariah dapat dibagi atas:
1) Aktiva yang didanai oleh modal sendiri dan/ atau kewajiban
atau utang (wadiah atau qord dan sejenisnya) dan
2) Aktiva yang didanai oleh rekening bagi hasil ( profit and loss
sharing investment account ) yaitu mudharabah ( baik general
investment account/ mudharabh mutlaqah yang tercatat pada
neraca/ on balance sheet maupun restricted investsment
accaount/ mudharabah muqayyadah yang dicatat pada
rekening administratif/ off balance sheet.
Aktiva yang didanai oleh modal sendiri dan kewajiban atau
utang, resikonya ditanggung oleh modal sendiri, sedangkan aktiva
yang didanai oleh bagi hasil, resikonya ditanggung oleh dana
rekening bagi hasil dana itu sendiri. Namun demikian,
sebagaimana telah diuraikan pemilik rekening bagi hasil dapat
menolak atau menanggung resiko atas aktiva yang dibiayainya,
apabila terbukti bahwa resiko tersebut timbul akibat salah urus
(mismanagement), kelalaian atau kecurangan yang dilakukan oleh
manajemen bank selaku mudharib. Oleh karenanya tetap ada
32
potensi resiko yang harus ditanggung modal sendiri (Arifin,
2002:170).
5. NPF ( Non Performing Financing )
a. Pengertian NPF ( Non Performing Financing )
Menurut Suhardjono dalam Nikensari (2012) setiap
perusahaan pasti menghadapi resiko keuangan, salah satu resiko
yang dihadapi oleh perbankan adalah adanya default nasabah atau
ketidakmampuan nasabah untuk memenuhi perjanjian dengan bank
syariah. Default nasabah ini akan mengakibatkan adanya
pembiayaan bermasalah. Pembiayaan bermasalah merupakan
bagian dari financing portofolio dari sebuah bank syariah, akan
tetapi pembiayan yang baik adalah bank yang mampu mengelola
pembiayaan bermasalah pada suatu tingkat wajar yang tidak
menimbulkan kerugian bank yang bersangkutan. Kredit bermasalah
adalah kredit yang telah disalurkan oleh bank, dan nasabah tidak
dapat melakukan pembayaran atau melakukan angsuran sesuai
dengan perjanjian yang telah ditandatangani oleh bank dan nasabah
(Trisnawati,2013:110).
Non Performing Financing (NPF) adalah pembiayaan-
pembiayaan yang kategori kolektabilitasnya masuk dalam kriteria
pembiayaan kurang lancar, pembiayaan diragukan, dan
pembiayaan macet (Dendawijaya, 2005:82). Menurut Ikatan Bankir
Indonesia pembiayaan bermasalah adalah pembiayaan kepada
33
pihak ketiga bukan bank yang memiliki kualitas kurang lancar,
diragukan, dan macet. Menurut Prastanto dalam Indah, dkk (2017)
Non Performing Financing adalah rasio yang digunakan untuk
mengukur kemampuan manajemen bank untuk mengelola
pembiayaan yang bermasalah yang ada, yang dapat dipenuhi
dengan aktiva produktif yang dimiliki oleh suatu bank.Semakin
kecil NPF semakinkecil pula risiko pinjaman (pembiayaan) yang
ditanggung pihak bank.Bank dalammemberikan Pinjaman
(pembiayaan) harus melakukan analisis terhadap kemampuan
debitur (penerima pembiayaan) untuk membayar kembali
kewajibannya. Setelah pinjaman (pembiayaan) diberikan bank
wajib melakukan pemantauan terhadappenggunaan pinjaman (dana
pembiayaan) serta kemampuan dan kepatuhan debiturdalam
memenuhi kewajibannya.
Berdasarkan uraian pengertian NPF di atas, maka dapat
disimpulkan bahwa NPF adalah rasio yang digunakan untuk
mengukur kemampuan manajemen bank untuk mengelola
pembiayaan yang bermasalah yang ada pada suatu perusahaan.
Semakin kecil NPF maka semakin kecil juga resiko yang akan
ditanggung perusahaan.
b. Kategori kolektibilitas kredit bermasalah
Menurut Dendawijaya (2005:82) adapun kategori
kolektibilitas kredit bermasalah terdiri dari tiga bagian yaitu:
34
1) Kurang lancar (substandard)
Kredit kurang lancar adalah kredit yang pengembalian pokok
pinjaman dan pembayaran bunganya telah mengalami
penundaan selama 3 (tiga) bulan dari waktu yang diprjanjikan.
2) Diragukan (doubtful)
Kredit diragukan adalah kredit yang pengembalian pokok
pinjaman dan pembayaran bunganya telah mengalami
penundaan selama 6 (enam) bulan atau dua kali lipat dari
jadwal yang telah diperjanjikan.
3) Macet (loss)
Kredit macet adalah kredit yang pengembalian pokok
pinjaman dan pembayaran bunganya telah mengalami
penundaan lebih dari satu tahun sejak jatuh tempo menurut
jadwal yang telah diperjanjikan.
Dendawijaya (2005) mengemukakan dampak dari
keberadaan Non Performing Financing (NPF) yang tidak
wajar salah satunya adalah hilangnya kesempatan memperoleh
income (pendapatan) dari kredit yang diberikan, sehingga
mengurangi perolehan laba dan berpengaruh buruk bagi
profitabilitas.
35
c. Penyebab Pembiayaan Bermasalah
Penyebab terjadinya pembiayaan bermasalah adalah karena
kesulitan-kesulitan keuangan yang dihadapi nasabah yaitu faktor
internal dan faktor eksternal.
1) Faktor internal
Faktor internal adalah faktor yang ada di dalam
perusahaan sendiri, dan faktor utama yang paling dominan
adalah faktor manajerial. Timbulnya kesulitan-kesulitan
keuangan yamg disebabkan faktor manajerial dapat dilihat dari
beberapa hal, seperti kelemahan dalam kebijakan pembelian
dan penjualan, lemahnya pengawasan biaya dan pengeluaran,
kebijakan piutang yang kurang tepat, penempatan yang
berlebihan pada aktiva tetap, permodalan yang tidak cukup.
2) Faktor eksternal
Faktor eksternal adalah faktor-faktor yang berada di
luar kekuasaan manjemen perusahaan, seperti bencana alam,
peperangan, perubahan dalam kondisi perekonomian dan
perdagangan, perubahan-perubahan tekhnologi, dan lain-lain.
Untuk menentukan langkah yang perlu diambil dalam
menghadapi kredit macet terlebih dahulu perlu diteliti sebab-sebab
terjadinya kemacetan. Bila kemacetan disebabkan oleh faktor
eksternal seperti bencana alam, bank tidak perlu lagi melakukan
analisis lebih lanjut. Yang perlu adalah bagaimana membantu
36
nasabah untuk segera memperoleh penggantian dari perusahaan
asuransi. Yang perlu diteliti adalah faktor internal, yaitu yang
terjadi karena sebab sebab manjerial. Bila bank telah melakukan
pengawasan secara seksama dari bulan ke bulan, dari tahun ke
tahun lalu timbul kemacetan, sedikit banyak terkait pula dengan
kelemahan pengawasan itu sendiri (Arifin, 2002:244).
6. BOPO (Belanja Operasional Pendapatan Operasional)
Menurut Kasmir (2005) dalam aspek earning untuk mengukur
kemampuan bank menggunakan rasio laba terhadap total aset (ROA)
dan perbandingan biaya operasi dengan pendapatan operasi (BOPO).
Kemampuan ini dilakukan dalam satu periode. Kegunaan aspek
tersebut juga untuk mengukur tingkat efisiensi usaha dan profitabilitas
yang dicapai bank yang bersangkutan. Bank yang sehat adalah bank
yang diukur secara rentabilitas yang terus meningkat di atas standar
yang telah ditetapkan. Berdasarkan Bank Indonesia, besarnya BOPO
yang normal berkisar antara 94%-96%.
Menurut Dendawijaya (2005:119) BOPO adalah perbandingan
antara biaya operasional dengan pendapatan operasional dalam
mengukur tingkat efisiensi dan kemampuan bank dalam melakukan
kegiatan operasinya. Rasio BOPO (biaya operasional terhadap
pendapatan operasional), rasio yang sering disebut rasio efisiensi ini
digunakan untuk mengukur kemampuan manajemen bank dalam
mengendalikan biaya operasional terhadap pendapatan operasional
37
(Hariyani, 2010:54). Semakin kecil rasio BOPO berarti semakin
efisiensi biaya operasional yang dikeluarkan oleh bank yang
bersangkutan, sehingga kemungkinan suatu kondisi bank yang
bermasalah semakin kecil. Secara matematis BOPO dapat dirumuskan
sebagai berikut (Dendawijaya, 2005:119):
BOPO 100%
7. Ukuran Perusahaan
a. Pengertian ukuran perusahaan
Ukuran perusahaan sangat berpengaruh terhadap
profitabilitas perusahaan, semakin besar perusahaan akan semakin
baik sedangkan semakin kecil perusahaan juga semakin tidak baik,
ukuran perusahaan menggambarkan besar kecilnya perusahaan.
Besar kecilnya usaha tersebut ditinjau dari lapangan usaha
yang dijalankan. Penentuan skala besar kecilnya perusahaan
biasanya ditentukan berdasarkan total penjualan, penjualan, atau
jumlah karyawan (Jame, dkk, 1994:257). Perusahaan kecil, sebagai
salah satu landasan perekonomian yang bersaing, jauh melebihi
jumlah perusahaan besar dan seringkali memberikan dasar yang
lebih subur bagi kreativitas dan kewiraswastaan. Karena terdapat
kemungkinan untuk memasuki pasar, meskipun sangat terbatas.
Menurut Jame, dkk (1994) semua perusahaan
mengalokasikan dananya ke dalam aktiva. Perusahaan yang
berukuran besar mempunyai berbagai kelebihan dibanding
38
perusahaan berukuran kecil. Kelebihan tersebut adalah ukuran
perusahaan dapat menentukan tingkat kemudahan perusahaan
memperoleh dana dari pasar modal, ukuran perusahaan
menentukan batas untuk memasuki pasar modal, ukuran
perusahaan juga menentukan kekuatan tawar-menawar terhadap
masyarakat umum.
Menurut Prasetyorini dalam Arif (2017), ukuran perusahaan
adalah suatu skala dimana dapat diklasifikasikan besar kecilnya
perusahaan menurut berbagai cara antara lain dengan total aktiva,
log size, nilai pasar saham dan lain lain. Besar kecilnya perusahaan
akan mempengarui kemampuan menanggung risiko yang mungkin
timbul dari berbagai situasi yang dihadapi perusahaan. Ukuran
perusahaan turut menentukan tingkat kepercayaan investor.
Semakin besar perusahaan, maka semakin dikenal oleh masyarakat
yang artinya semakin mudah untuk mendapatkan informasi yang
akan meningkatkan nilai perusahaan. Bahkan, perusahaan besar
yang memiliki total aktiva dengan nilai aktiva yang cukup besar
dapat menarik investor untuk menanamkan modalnya pada
perusahaan tersebut. Menurut Hartono dalam Marberya, dkk
(2009) besar kecilnya perusahaan diukur dengan total aktiva/besar
harta perusahaan dengan menggunakan perhitungan nilai logaritma
total aktiva.
Ukuran perusahaan = Log total aktiva
39
b. Klasifikasi Ukuran Perusahaan
Klasifikasi ukuran perusaahaan menurut UU NO. 20 tahun
2008 terbagi menjadi empat kelompok yaitu:
1) Usaha Mikro adalah usaha produktif milik orang perorangan
dan/atau badan usaha perorangan yang memenuhi kriteria
usaha mikro sebagaimana diatur dalam Undang-Undang ini.
2) Usaha Kecil adalah usaha ekonomi produktif yang berdiri
sendiri, yang dilakukan oleh orang perorangan atau badan
usaha yang bukan merupakan anak perusahaan atau bukan
cabang perusahaan yang dimiliki, dikuasai, atau menjadi bagian
baik langsung maupun tidak langsung dari usaha menengah
atau usaha besar yang memenuhi kriteria usaha kecil
sebagaimana dimaksud dalam Undang-Undang ini.
3) Usaha Menengah adalah usaha ekonomi produktif yang
berdiri sendiri, yang dilakukan oleh orang perorangan atau
badan usaha yang bukan merupakan anak perusahaan atau
cabang perusahaan yang dimiliki, dikuasai, atau menjadi bagian
baik langsung maupun tidak langsung dengan saha kecil atau
usaha besar dengan jumlah kekayaan bersih atau hasil
penjualan tahunan sebagaimana diatur dalam Undang- Undang
ini.
4) Usaha Besar adalah usaha ekonomi produktif yang
dilakukan oleh badan usaha dengan jumlah kekayaan bersih
40
atau hasil penjualan tahunan lebih besar dari usaha menengah,
yang meliputi usaha nasional milik negara atau swasta, usaha
patungan, dan usaha asing yang melakukan kegiatan ekonomi
di Indonesia.
c. Kriteria usaha mikro, usaha kecil, dan usaha menengah
MenurutUU NO. 20 tahun 2008 kriteria usaha mikro, usaha
kecil dan usaha menengah adalah sebagai berikut:
1) Kriteria usaha mikro: memiliki kekayaan bersih paling
banyak Rp50.000.000,00 (lima puluh juta rupiah) tidak
termasuk tanah dan bangunan tempat usaha atau memiliki
hasil penjualan tahunan paling banyak Rp300.000.000,00
(tiga ratus juta rupiah).
2) Kriteria usaha kecil: memiliki kekayaan bersih lebih dari
Rp50.000.000,00 (lima puluh juta rupiah) sampai dengan
paling banyak Rp500.000.000,00 (lima ratus juta rupiah) tidak
termasuk tanah dan bangunan tempat usaha atau memiliki
hasil penjualan tahunan lebih dari Rp300.000.000,00 (tiga
ratus juta rupiah) sampai dengan paling banyak
Rp2.500.000.000,00 (dua milyar lima ratus juta rupiah).
3) Kriteria usaha menengah: memiliki kekayaan bersih lebih dari
Rp500.000.000,00 (lima ratus juta rupiah) sampai dengan
paling banyak Rp10.000.000.000,00 (sepuluh milyar rupiah)
tidak termasuk tanah dan bangunan tempat usaha atau memiliki
41
hasil penjualan tahunan lebih dari Rp2.500.000.000,00 (dua
milyar lima ratus juta rupiah) sampai dengan paling banyak
Rp50.000.000.000,00 (lima puluh milyar rupiah).
Menurut keputusan BAPEPAM No. 9 tahun 1995 pada
dasarnya ukuran perusahaan dapat digolongkan dalam dua
kelompok, yaitu sebagai berikut:
1) Perusahaan menengah/kecil
Perusahaan menengah/kecil merupakan badan hukum
yang didirikan di Indonesia yang memiliki sejumlah kekayaan
(total aset)tidak lebih dari Rp 20 milyar, bukanmerupakan
afiliasi atau dikendalikan oleh suatu perusahaan yang bukan
perusahaan menengah/kecil dan reksadana.
2) Perusahaan menengah/besar
Perusahaan menengah/besar merupakan kegiatan ekonomi yang
mempunyai kriteria kekayaan bersih atau hasil penjualan tahunan
usaha.Usaha ini meliputi usaha nasional (milik negara atau swasta)
dan usaha asing yang melakukan kegiatan di Indonesia.
C. Kerangka Penelitian
Kerangka penelitian ini akan menjelaskan pengaruh variabel NPF,
BOPO, dan ukuran perusahaan terhadap profitabilitas Bank Umum syariah
dimediasi dengan CAR.
42
(p2) H2
(p1) H1
(p5) H5
(p6) H6 H6 (p4) H4
H6
(p7) H7
(p3) H3
Gambar 2.1
Model Penelitian
Sumber: konsep yang dikembangkan untuk penelitian ini, 2018
CAR sebagai variabel intervening didasarkan pada penelitian
Africano (2016) yang menyatakan bahwa NPF berpengaruh negative dan
signifikan terhadap CAR.Hal ini didukung oleh penelitian Asriyati (2017)
yang menyatakan bahwa NPF berpengaruh negative dan signifikan
terhadap CAR.Penelitian yang dilakukan oleh Nurul dan Ratna (2013)
menyatakan bahwa CAR berpengaruh positif dan signifikan terhadap
ROA.Hal ini diperkuat dengan penelitian yang dilakukan oleh Parisi
(2017) yang menyatakan bahwa CAR berpengaruh positif dan signifikan
terhadap ROA.
NPF (X1)
BOPO (X2)
Ukuran Perusahaan
(X3)
CAR (Z) ROA (Y)
43
D. Hipotesis
Hipotesis merupakan jawaban sementara terhadap tujuan
penelitian yang diturunkan dari kerangka pemikiran yang telah dibuat
(Sujarweni, 2015:68). Berdasarkan analisisdanpenelitian terdahulu,
makahipotesispenelitian dinyatakan sebagai berikut :
1. Pengaruh NPF terhadap ROA
Menurut Dendawijaya (2005:82), Non Performing Financing
adalah pembiayaan-pembiayaan yang kategori kolektabilitasnya
masuk dalam kriteria pembiayaan kurang lancar, pembiayaan
diragukan, dan pembiayaan macet. Dendawijaya (2005) pun
mengemukakan dampak dari keberadaan Non Performing
Financing (NPF) yang tidak wajar salah satunya adalah
hilangnya kesempatan memperoleh income (pendapatan) dari
kredit yang diberikan, sehingga mengurangi perolehan laba dan
berpengaruh buruk bagi profitabilitas.
NPF yang tinggi akan memperbesar biaya, sehingga
berpotensi terhadap kerugian bank. Semakin tinggi rasio ini, maka
akan semakin buruk kualitas pinjaman bank yang menyebabkan
jumlah pinjaman bermasalah semakin besar, oleh karena itu bank
harus menanggung kegiatan operasionalnya sehingga berpengaruh
terhadap penurunan laba yang diperoleh bank (Kasmir, 2005).
Penelitian yang dilakukan oleh Sholikha dan Zubaidah (2016)
menunjukan bahwa NPF berpengaruh negatif terhadap ROA bank
44
syariah. Berdasarkan uraian di atas, maka hipotesis pertama (H1)
yang diajukan dalam penelitian ini adalah sebagai berikut:
H1 : NPF berpengaruh negatif dan signifikan terhadap profitabilitas
(ROA) Bank Syariah
2. Pengaruh BOPO terhadap ROA
BOPO adalah perbandingan antara biaya operasional dengan
pendapatan operasional dalam mengukur tingkat efisiensi dan
kemampuan bank dalam melakukan kegiatan operasinya. Semakin
kecil rasio BOPO berarti semakin efisien biaya operasional yang
dikeluarkan oleh bank yang bersangkutan, dan setiap peningkatan
pendapatan operasi akan berakibat pada laba atau profitabilitas
(ROA) bank yang bersangkutan (Dendawijaya, 2005:119-120).
Menurut Riyadi dalam Nurul, dkk (2013) semakin rendah
tingkat rasio BOPO berarti semakin baik kinerja manajemen bank
tersebut, karena lebih efisien dalam menggunakan sumber daya yang
ada di perusahaan. Pernyataan tersebut mengindikasikan adanya
hubunganberbanding terbalik antara BOPO denganROA. Nilai
BOPO yang kecildidapatkan apabila peningkatanpendapatan
operasional jauh lebih tinggidaripada biaya
operasional.Apabilapendapatan besar, biaya yang dikeluarkansedikit,
maka menghasilkan laba.
Penelitian yang dilakukan oleh Ningsukma, dkk (2016)
dengan hasil penelitian bahwa BOPO berpengaruh secara negatif
45
terhadap ROA dan juga penelitian yang dilakukan oleh Era, dkk
(2011). Berdasarkan uraian di atas, maka hipotesis ke dua (H2) yang
diajukan dalam penelitian ini adalah sebagai berikut:
H2 : BOPO berpengaruh negatif dan signifikan terhadap profitabilitas
(ROA) Bank Syariah
3. Pengaruh ukuran perusahaan terhadap ROA
Menurut Jame, dkk (1994) semua perusahaan mengalokasikan
dananya ke dalam aktiva dan mereka mencari serta memperoleh
dana. Perusahaan yang berukuran besar mempunyai berbagai
kelebihan dibanding perusahaan berukuran kecil. Kelebihan
tersebut adalah ukuran perusahaan dapat menentukan tingkat
kemudahan perusahaan memperoleh dana dari pasar modal, ukuran
perusahaan menentukan batas untuk memasuki pasar modal, ukuran
perusahaan juga menentukan kekuatan tawar-menawar terhadap
masyarakat umum
Penelitian yang dilakukan oleh Akbar (2013) menunjukkan
bahwa variabel ukuran perusahaan berpengaruh positif terhadap
ROA. Berdasarkan uraian di atas, maka hipotesis ke tiga (H3) yang
diajukan dalam penelitian ini adalah sebagai berikut:
H3: Ukuran perusahaan berpengaruh positif dan signifikan terhadap
profitabilitas (ROA) Bank Syariah
46
4. Pengaruh CAR terhadap ROA
Menurut Dendawijaya (2005:121) CAR adalah rasio kinerja
bank untuk mengukur kecukupan modal yang dimiliki untuk
menunjang aktiva yang mengandung atau menghasilkan risiko bank.
CAR merupakan rasio permodalan yang menunjukan kemampuan
bank dalam menyediakan dana untuk keperluan pengembangan usaha
dan menanggung kemungkinan resiko yang diakibatkan dalam
operasional bank (Dendawijaya, 2005:121). Bank yang memiliki
modal yang besar akan memperoleh laba yang lebih besar, karena
modal tersebut digunakan untuk menarik kepercayaan dari nasabah
dan ketika dana yang disediakan digunakan untuk pengembangan
usaha yang diberikan kepada nasabah, usaha tersebut berkembang
pesat maka akan menghasilkan laba sehingga semakin besar modal
yang disediakan maka semakin besar profitabilitas yang diperoleh
oleh bank.
Penelitian yang dilakukan oleh Nurul, dkk (2013) dan Parisi
(2017) menunjukkan bahwa variabel CAR berpengaruh positif
terhadap ROA. Berdasarkan uraian di atas, maka hipotesis ke empat
(H4) yang diajukan dalam penelitian ini adalah sebagai berikut:
H4:CAR berpengaruh positif dan signifikan terhadap profitabilitas
(ROA) Bank Syariah
47
5. Pengaruh NPF terhadap CAR
Non Performing Financing (NPF) adalah pembiayaan-
pembiayaan yang kategori kolektabilitasnya masuk dalam kriteria
pembiayaan kurang lancar, pembiayaan diragukan, dan
pembiayaan macet (Dendawijaya, 2005:82). Ketika pembiayaan yang
bermasalah tinggi/besar maka akan berpengaruh terhadap modal dari
suatu perusahaan atau modal suatu perusahaan menjadi turun. Modal
menurut Dendawijaya (2000) dan Muljono (1999) merupakan ukuran
kemampuan bank untuk menyerap kerugian-kerugian yang tidak dapat
dihindarkan, alat ukur besar kecilnya kekayaan bank atau kekayaan
yang dimiliki oleh para pemegang saham, untuk memungkinkan
manajemen bank bekerja dengan efisien sesuai dengan yang
dikehendaki pemilik modal.
Penelitian yang dilakukan oleh Africano (2016), Oktaviana dan
Syaichu (2016) menunjukkan bahwa variabel NPF berpengaruh
negatif terhadap CAR.Berdasarkan uraian di atas, maka hipotesis ke
lima (H5) yang diajukan dalam penelitian ini adalah sebagai berikut:
H5:NPF berpengaruh negatif dan signifikan terhadap CAR
6. Pengaruh BOPO terhadap CAR
Menurut Ponco dalam Ramadhan (2013) Rasio Biaya
Operasional terhadap Pendapatan Operasional (BOPO) sering
disebut rasio efisiensi yang digunakan untuk mengukur
48
kemampuan manajemen bank dalam mengendalikan biaya
operasional terhadap pendapatan operasional.
Menurut Dendawijaya (2005) CAR merupakan permodalan
yang menunjukan kemampuan dalam menyediakan dana untuk
keperluan pengembangan usaha dan menampung kemungkinan resiko
kerugian yang diakibatkan dalam operasional bank. Ketika biaya
operasional yang dikeluarkan tinggi, maka modal bank umum syariah
akan menurun karena digunakan untuk menutup biaya yang
dikeluarkan.
Penelitian yang dilakukan Nugroho (2015) menunjukan hasil
bahwa BOPO berpengaruh negatif terhadap CAR. Berdasarkan uraian
di atas, maka hipotesis ke enam (H6) yang diajukan dalam penelitian
ini adalah sebagai berikut:
H6: BOPO berpengaruh negatif dan signifikan terhadap CAR
7. Pengaruh ukuran perusahaan terhadap CAR
Menurut Prasetyorini dalam Arif (2017), ukuran perusahaan
adalah suatu skala dimana dapat diklasifikasikan besar kecilnya
perusahaan menurut berbagai cara antara lain dengan total aktiva, log
size, nilai pasar saham dan lain lain. Besar kecilnya perusahaan akan
mempengarui kemampuan menanggung risiko yang mungkin timbul
dari berbagai situasi yang dihadapi perusahaan. Ukuran perusahaan
turut menentukan tingkat kepercayaan investor. Semakin besar
perusahaan, maka semakin dikenal oleh masyarakat yang artinya
49
semakin mudah untuk mendapatkan informasi yang akan
meningkatkan nilai perusahaan. Bahkan, perusahaan besar yang
memiliki total aktiva dengan nilai aktiva yang cukup besar dapat
menarik investor untuk menanamkan modalnya pada perusahaan
tersebut, dengan mengingat investor yang banyak menanamkan saham
di suatu perusahaan maka akan meningkatkan modal.
Penelitian yang dilkukan oleh Purnaningsih (2012) dan
Yunialdo (2016) menunjukan hasil bahwa ukuran perusahaan
berpengaruh positif terhadap CAR. Berdasarkan uraian di atas, maka
hipotesis ke enam (H7) yang diajukan dalam penelitian ini adalah
sebagai berikut:
H7: Ukuran perusahaan berpengaruh positif dan signifikan terhadap
CAR
50
BAB III
METODE PENELITIAN
A. Jenis Penelitian
Jenis penelitian yang digunakan dalam penelitian ini adalah
lapangan dengan pendekatan kuantitatif. Penelitian kuantitatif adalah jenis
penelitian yang menghasilkan penemuan-penemuan yang dapat dicapai
(diperoleh) dengan menggunakan prosedur-prosedur statistik atau cara-
cara lain dari kuantifikasi (pengukuran) (Sujarweni, 2015:39). Pendekatan
kuantitatif memusatkan perhatian pada gejala-gejala yang mempunyai
karakteristik tertentu di dalam kehidupan manusia yang dinamakan
sebagai variabel. Menurut Kasiram dalam Sujarweni (2015) penelitian
kuantitatif adalah suatu proses menemukan pengetahuan yang
menggunakan data berupa angka sebagai alat menganalisis keterangan
mengenai apa yang ingin diketahui.
B. Populasi dan Sampel
1. Populasi
Populasi adalah wilayah generalisasi yang terdiri atas
obyek/subyek yang mempunyai kualitas dan karakteristik tertentu
yang ditetapkan oleh peneliti untuk dipelajari dan kemudian ditarik
kesimpulannya, jadi populasi bukan hanya orang tetapi juga obyek
dan benda-benda alam yang lain. Populasi juga bukan sekedar jumlah
yang ada pada obyek/subyek yang dipelajari, tetapi meliputi seluruh
51
karakteristik/sifat yang dimiliki oleh subyek atau obyek itu (Sugiyono,
2015:80). Populasi dalam penelitian ini adalah semua Bank Umum
Syariah di Indonesia periode 2013-2017 yang berjumlah 13.
2. Sampel
Sampel adalah bagian dari jumlah dan karakteristik yang
dimiliki oleh populasi tersebut. Bila populasi besar dan peneliti tidak
mungkin mempelajari semua yang ada pada populasi, misalnya karena
keterbatasan dana, tenaga dan waktu, maka peneliti dapat
menggunakan sampel yang diambil dari populasi itu. Apa yang
dipelajari dari sampel itu, kesimpulannya akan dapat diberlakukan
untuk populasi. Untuk itu sampel yang diambil dari populasi harus
benar-benar valid dan mewakili (Sugiyono, 2015:81).
Pengambilan sampel dalam penelitian ini menggunakan teknik
nonprobability sampling yaitu teknik pengambilan sampel yang tidak
memberi peluang/kesempatan sama bagi semua unsur atau anggota
populasi untuk dipilih menjadi sampel dengan metode sampling
purpose. Sampling purpose adalah teknik penetuan sampel dengan
pertimbangan tertentu (Sugiyono, 2015:84-85). Berikut kriteria
penentuan sampel sebagai berikut:
1. Bank Umum Syariah yang ada di Indonesia periode 2013-2017 dan
terdaftar di OJK
2. Bank Umum Syariah yang memliki laporan yang baik dan lengkap
sesuai variabel yang diteliti periode 2013-2017
52
Berdasarkan pada kriteria tersebut, maka yang dapat dijadikan
sampel dalam penelitian ini yang berjudul Analisis Pengaruh Non
Performing Financing (NPF), Biaya Operasional Pendapatan
Operasional (BOPO) dan Ukuran Perusahaan Terhadap Profitabilitas
Dengan Capital Adequacy Ratio (CAR) Sebagai Variabel Intervening
(Studi Kasus Bank Umum Syariah Periode 2013-2017) yang
berjumlah 11 bank umum syariah, namun setelah dilakukan pengujian
terdapat data outlier sehingga data PT Bank Panin Syariah dan PT
May Bank Syariah dihilangkan. Oleh karena itu yang dapat dijadikan
sampel berjumlah 9 bank umum syariah.Berikut ini adalah daftar BUS
yang dijadikan sampel dalam penelitian ini
Tabel 3.1
Daftar Sampel Bank Umum Syariah
No Nama Bank Umum Syariah
1 PT Bank Muamalat Indonesia
2 PT Bank Victoria Syariah
3 PT Bank BNI Syariah
4 PT Bank Syariah Bukopin
5 PT Bank BCA Syariah
6 PT Bank BRI Syariah
7 PT Bank Mega Syariah
8 PT Bank Syariah Mandiri
9 PT Bank Jabar Syariah
Sumber: www.ojk.co.id
Data sekunder didapat melalui melalui studi pustaka yang
dilakukan dengan mengkaji buku-buku literatur, jurnal, dan artikel untuk
memperoleh landasan teoritis tentang bank syariah umum syariah serta
mengeksplorasi laporan-laporan keuangan dari bank berupa laporan
tahunan yang bersumber dari web masing-masing.
53
C. Teknik pengumpulan data
1. Jenis dan Sumber Data
Jenis data yang digunakan dalam penelitian ini adalah data
sekunder. Data sekunder adalah data yang didapat dari catatan, buku,
dan majalah yang berupa laporan keuangan publikasi perusahaan,
laporan pemerintah, artikel, buku-buku sebagai teori, majalah,
dan lain sebagainya. Data yang diperoleh dari data sekunder ini tidak
perlu diolah lagi. Sumber yang tidak langsung memberikan data pada
pengumpul data (Sujarweni, 2015:89).
2. Metode Pengumpulan Data
Teknik pengumpulan data merupakan langkah awal yang
paling strategis dalam penelitian, karena tujuan utama dari penelitian
adalah mendapatkan data. Tanpa mengetahui teknik pengumpulan
data, maka peneliti tidak akan mendapatkan data sesuai standar data
yang ditetapkan. Dalam penelitian ini data yang digunakan adalah data
sumber sekunder, sumber sekunder merupakan sumber yang tidak
langsung memberikan data kepada pengumpul data (Sugiyono,
2015:224-225).
Adapun data yang diperoleh peneliti melalui studi pustaka
yang dilakukan dengan mengkaji buku-buku literatur, jurnal, dan
artikel untuk memperoleh landasan teoritis tentang bank syariah
umum syariah serta mengeksplorasi laporan-laporan keuangan dari
54
bank berupa laporan tahunan yang bersumber dari web masing-
masing.
D. Skala Pengukuran
Skala pengukuran merupakan kesepakatan yang digunakan sebagai
acuan untuk menentukan panjang pendeknya interval yang ada dalam alat
ukur, sehingga alat ukur tersebut bila digunakan dalam pengukuran akan
menghasilkan data kuantitatif (Sugiyono, 2015:92). Skala yang digunakan
dalam penelitian ini adalah skala rasio. Pengukuran rasio biasanya dalam
bentuk perbandingan antara satu individu atau objek tertentu dengan
lainnya (Sarwono, 2008:24).
E. Definisi konsep dan operasional
1. ROA (Return On Asset)
Return On Asset digunakan untuk mengukur kemampuan
manajemen bank dalam memperoleh keuntungan laba secara
keseluruhan. Berikut rumus yang digunakan untuk menghitung ROA:
ROA 100%
(Dendawijaya, 2005:118)
2. CAR (Capital Adequacy Ratio)
CAR adalah rasio kinerja bank untuk mengukur kecukupan
modal yang dimiliki untuk menunjang aktiva yang mengandung atau
menghasilkan risiko bank (Dendawijaya (2005:121). Dalam menilai
capital suatu bank dapat digunakan CAR dengan rumus:
CAR 100%
55
(Kasmir, 2014:46)
3. NPF (Non Performing Financing)
Menurut Dendawijaya (2005:82), Non Performing Financing
(NPF) adalah pembiayaan-pembiayaan yang kategori
kolektabilitasnya masuk dalam kriteria pembiayaan kurang
lancar, pembiayaan diragukan, dan pembiayaan macet. Secara
matematis NPF dapat dirumuskan sebagai berikut:
NPF= 100%
(Wahab, 2014:121)
4. BOPO (Biaya Operasional Pendapatan Operasional)
BOPO adalah perbandingan antara biaya operasional dengan
pendapatan operasional dalam mengukur tingkat efisiensi dan
kemampuan bank dalam melakukan kegiatan operasinya. Secara
matematis BOPO dapat dirumuskan sebagai berikut:
BOPO 100%
(Dendawijaya, 2005:119-120)
5. Ukuran Perusahaan
Menurut keputusan BAPEPAM No. 9 tahun 1995 pada
dasarnya ukuran perusahaan dapat digolongkan dalam dua
kelompok yaitu perusahaan besar dan perusahaan kecil. Menurut
Berikut rumus yang digunakan untuk menghitung ROA:
Ukuran perusahaan = Log total aktiva
(Hartono dalam Marberya, dkk (2009))
56
Tabel 3.2
Definisi Konsep dan Operasional
Variabel
Penelitian
Definisi
Perhitungan
Skala
Pengukuran
ROA
(Return On
Asset) (Y)
Menurut
Dendawijaya
(2005:118)
Return On Asset
digunakan untuk
mengukur
kemampuan
manajemen bank
dalam
memperoleh
keuntungan laba
secara
keseluruhan
ROA 100%
Rasio
CAR
(Capital
Adequacy
Ratio) (Z)
Menurut
Dendawijaya
(2005:121) CAR
adalah rasio
kinerja bank
untuk mengukur
kecukupan modal
yang dimiliki
untuk menunjang
aktiva yang
mengandung
atau
menghasilkan
risiko bank
CAR 100%
Rasio
NPF (Non
Performing
Financing)
(X1)
Menurut
Dendawijaya
(2005:82), Non
Performing
Financing (NPF)
adalah
pembiayaan-
pembiayaan yang
kategori
kolektabilitasnya
masuk dalam
kriteria
pembiayaan
kurang lancar,
pembiayaan
diragukan, dan
NPF=
100%
Rasio
57
pembiayaan
macet
BOPO
(Biaya
Operasional
Pendapatan
Operasional)
(X2
Menurut
Dendawijaya
(2005:119)
BOPO adalah
perbandingan
antara biaya
operasional
dengan
pendapatan
operasional dalam
mengukur tingkat
efisiensi dan
kemampuan bank
dalam melakukan
kegiatan
operasinya
BOPO
100%
Rasio
Ukuran
Perusahaan
(X3)
Menurut
keputusan
BAPEPAM No. 9
tahun 1995 pada
dasarnya ukuran
perusahaan dapat
digolongkan
dalam dua
kelompok yaitu
perusahaan besar
dan perusahaan
kecil. Menurut
Hartono dalam
Marberya, dkk
(2009) besar
kecilnya
perusahaan
diukur dengan
total aktiva/besar
harta perusahaan
dengan
menggunakan
perhitungan nilai
logaritma total
aktiva.
Ukuran perusahaan = Log total aktiva
Rasio
F. Instumen Penelitian
Menurut Arikunto dalam Sujarweni (2015:97), instrumen
pengumpulan data adalah alat bantu yang dipilih dan digunakan oleh
58
peneliti dalam kegiatannya mengumpulkan data agar kegiatan tersebut
menjadi sistematis dan dipermudah olehnya. Pembuatan instrumen harus
mengacu pada variabel penelitian, definisi operasional, dan skala
pengukurannya. Instrumen dalam penelitian ini berupa laporan keuangan
periode 2013-2017 yang diakses dari www.ojk.co.id.
G. Uji Asumsi Klasik
1. Uji Multikolinieritas
Menurut Ghozali (2013:105) uji multikolinieritas bertujuan
untuk menguji apakah model regresi ditemukan adanya korelasi
antar variabel bebas (independen). Model regresi yang baik
seharusnya tidak terjadi korelasi di antara variabel independen. Jika
variabel independen tidak berkorelasi, maka variabel-variabel ini tidak
ortogonal. Variabel ortogonal adalah variabel independen yang
korelasinya antar sesama variabel independen sama dengan nol. Untuk
mendeteksi ada atau tidaknya multikolonieritas di dalam model regresi
adalah sebagai berikut:
1) Nilai yang dihasilkan oleh suatu estimasi model regresi empiris
sangat tinggi, tetapi secara individual variabel-variabel
independen banyak yang tidak mempengarui variabel independen.
2) Menganalisis matrik korelasi variabel-variabel independen. Jika
antar variabel independen ada korelasi yang cukup tingi
(umumnya di atas 9), maka hal ini merupakan indikasi adanya
multikolinieritas. Tidak adanya korelasi yang tinggi antar variabel
59
independen tidak berarti bebas dari multikolinieritas.
Multikolinieritas dapat disebabkan karena adanya efek kombinasi
dua atau lebih variabel independen.
3) Multikolinieritas dapat juga dilihat dari nilai tolerance atau
lawannya dan variance inflation factor (VIF) kedua ukuran ini
menunjukan setiap variabel independen manakah yang dijelaskan
oleh variabel independen lainnya. Dalam pengertian sederhana
setiap variabel independen menjadi variabel dependen (terikat)
dan diregresikan terhadap variabel independen lainnya. Tolerance
mengukur variabilitas variabel independen yang terpilih yang
tidak dijelaskan oleh variabel independen lainnya. Jadi nilai
tolerance yang rendah sama dengan nilai VIF tinggi (karena VIF
= 1/Tolerance). Nilai cutoff yang umum dipakai untuk
menunjukan adanya multikolonieritas adalah nilai Tolerance
0.10 atau sama dengan nilai VIF > 0.10.
2. Uji Autokorelasi
Uji Autokorelasi bertujuan menguji apakah dalam model
regresi linear ada korelasi antara kesalahan penganggu pada periode t
dengan kesalahan penganggu pada periode t-1 ( sebelumnya). Jika
terjadi korelasi, maka dinamakan ada problem autokorelasi.
Autokorelasi muncul karena observasi yang berurutan sepanjang
waktu berkaitan dengan satu sama lainnya. Pada data time series
sering terjadi korelasi. Untuk mendeteksi adanya autokorelasi atau
60
tidak dalam penelitian ini menggunakan uji Durbin Watson. Uji
Durbin Watson hanya digunakan untuk autokorelasi tingkat satu (first
order autocorelation) dan mensyaratkan adanya intercept (konstanta)
dalam model regresi dan tidak ada variabel lag di antara variabel
independen (Ghozali, 2013:111). Uji Durbin Watson dilakukan
dengan membuat hipotesis
H0 : tidak ada autokorelasi ( r = 0 )
HA : ada autokorelasi ( r 0 )
Pengambilan keputusan atau kriteria ada tidaknya autokorelasi:
a. Hipotesis nol tidak ada autokorelasi positif jika 0 d dl
keputusan di tolak
b. Hipotesis nol tidak ada autokorelasi positif jika dl d du
keputusan no decision
c. Hipotesis nol tidak ada autokorelasi negatif jika 4 – dl d 4
keputusan ditolak
d. Hipotesis nol tidak ada autokorelasi negatif jika 4 – du d 4 –
dl
e. Tidak ada autokorelasi, positif atau negatif du d 4 – du
3. Uji Heteroskedastisitas
Uji heteroskedastisitas bertujuan menguji apakah dalam model
regresi terjadi ketidaksamaan variance dari residual satu pengamatan
ke pengamatan yang lain. Jika variance dari residual satu pengamatan
lain tetap, maka disebut heteroskedastisitas. Model regresi yang baik
61
adalah terjadi homoskedastisitas atau tidak terjadi heteroskedastisitas
(Ghozali, 2013:139). Untuk mendeteksi ada tidaknya
heterokedastisitas dapat dilakukan dengan cara uji white. Uji white
adalah uji yang dilakukan dengan meregres residual kuadrat
dengan variabel independen, variabel independen kuadrat, dan
perkalian (interaksi) variabel independen.Dari persamaan regresi ini
didapatkan nilai untuk menghitung , dimana = n × ,
pegambilan keputusannya adalah jika hitung tabel, maka
hipotesis alternatif adanya heteroskedastisitas dalam model ditolak,
sehingga dapat disimpulkan tidak ada heteroskedastisitas dalam model
regresi (Ghozali, 2013:143).
4. Uji Normalitas
Uji normalitas ini bertujuan untuk menguji apakah dalam
model regresi variabel penganggu atau residual distribusi normal
(Ghozali, 2013:160). Dalam penelitian ini menggunakan uji statistik
Kolmogorov-Sminrnov. Uji K-S dilakukan dengan membuat
hipotesisis:
H0 : Data Residual berdistribusi normal
HA :Data residual tidak berdistribusi normal
Pengambilan keputusan dalam uji ini adalah apabila
signifikansi 0.05 maka H0 diterima sehingga dapat disimpulkan data
berdistribusi normal (Ghozali, 2013).
62
H. Uji Path Analysis
Penelitian ini menggunakan variabel intervening. Variabel
intervening/variabel perantara adalah variabel yang secara teoritis
mempengarui hubungan variabel yang sedang diteliti tetapi tidak dapat
dilihat, diukur, dan dimanipulasi (Sarwono, 2009:19). Untuk menguji
pengaruh variabel intervening digunakan metode analisis jalur (path
analysis). Analisis jalur merupakan perluasan dari jalur analisis regresi
linier berganda, atau analisis jalur adalah penggunaan analisis regresi
untuk menaksir hubungan kausalitas antar variabel (model causal) yang
telah ditetapkan sebelumnya berdasarkan teori. Analisis jalur sendiri tidak
dapat menentukan hubungan sebab akibat dan juga tidak dapat digunakan
sebagai substitusi bagi peneliti untuk melihat hubungan kausalitas antar
variabel. Hubungan kausalitas antar variabel telah dibentuk dengan model
berdasarkan landasan teoritis (Ghozali, 2003:249). Berikut ini analisis jalur
untuk menguji hubungan antara NPF, BOPO, Ukuran Perusahaan terhadap
ROA dan apakah hubungan NPF, BOPO, Ukuran Perusahaan ke ROA
dapat dimediasi oleh variabel CAR dengan gambar seperti di bawah ini
63
p2
p1
p5
p6 H6 p4
p6
p7
P3
Gambar 3.1
Model Analis Jalur (Path Analysis)
Berdasarkan gambar model jalur diajukan berdasarkan teori
bahwa NPF, BOPO, dan ukuran perusahaan mempunyai hubungan
langsung dengan ROA (p1, p2, p3), namun juga mempunyai
hubungan tak langsung dengan ROA (p5, p6, p7) melalui CAR (p4).
Total pengaruh hubungan NPF, BOPO, dan ukuran perusahaan ke
ROA (korelasi antara NPF, BOPO, ukuran perusahaan dengan ROA)
sama dengan pengaruh langsung dari NPF, BOPO, ukuran perusahaan
(koefisien path atau regresi p1, p2, p3) ditambah pengaruh tidak
langsung yaitu koefisien path dari NPF, BOPO, ukuran perusahaan ke
NPF (X1)
BOPO (X2)
Ukuran Perusahaan
(X3)
CAR (Z) ROA (Y)
e1
e2
64
CAR yaitu p5, p6, p7 dikalikan dengan koefisien path dari CAR ke
ROA yaitu p4. Anak panah dari e1 ke CAR menunjukan jumlah
variance variabel CAR yang tidak dijelaskan oleh NPF, BOPO, dan
ukuran perusahaan. Besarnya nilai e1 sedangkan anak
panah e2 menuju ROA menunjukan variance ROA yang tidak bisa
dijelaskan oleh variabel NPF, BOPO, ukuran perusahaan dan CAR
dan besarnya e2 . Koefisien jalur dihitung dengan
membuat standardized koefisien regresi. Dalam penelitian ini dapat
terbagi menjadi 2 persamaan yaitu:
CAR = + p5NPF + p6BOPO + p7UP + (1)
ROA= + p1NPF + p2BOPO + p3UP + p4CAR + e2 (2)
Standardize koefisien untuk NPF, BOPO, ukuran perusahaan
pada persamaan 1 akan memberikan nilai p5, p6, p7. Sedangkan
koefisien untuk NPF, BOPO, ukuran perusahaan dan CAR pada
persamaan 2 memberikan nilai p1, p2, p3, dan p4.
Dalam analisis jalur menunjukan bahwa NPF, BOPO, dan
ukuran perusahaan dapat berpengaruh secara langsung ke ROA dan
dapat juga berpengaruh tidak langsung yaitu dari CAR ke ROA.
Pengambilan keputusan adalah apabila pengaruh langsung lebih kecil
dari pengaruh tidak langsung dan total pengaruh berarti ada mediasi
(Ghozali, 2013:255).
65
I. Alat analisis
Alat analisis yang digunakan dalam penelitian ini adalahIBM SPSS
Statistc 25 untuk menguji data yang lain, merupakan sebuah program
komputer statistik yang berfungsi untuk membantu dalam memproses
data-data statistik secara cepat dan tepat, serta menghasilkan berbagai
output yang dikehendaki oleh para pengambilan keputusan.
66
BAB IV
ANALISIS DATA
A. Deskripsi Obyek Penelitian
Penelitian ini berjudul Analisis PengaruhNon Performing
Financing (NPF), Biaya Operasional Pendapatan Operasional (BOPO)
Dan Ukuran Perusahaan Terhadap Profitabilitas DenganCapital Adequacy
Ratio(CAR) Sebagai VariabelIntervening Studi Kasus Bank Umum
Syariah di Indonesia Periode 2013 sampai 2017. Data rasio keuangan/
annual report sesuai dengan periode penelitian yaitu 2013 sampai 2017
diperoleh dari laporan tahunan perbankan syariah yang dipublikasikan
melaluhi website masing-masing bank. Data laporan yang digunakan
dalam penelitian ini merupakan data dari Bank Umum Syariah yang
terdaftar di Otoritas Jasa Keuangan dan memiliki kelengkapan data sesuai
dengan kriteria yang telah ditentukan. Jumlah Bank Umum Syariah yang
terdaftar di Otoritas jasa Keuangan sebanyak 13, namun hanya 8 bank saja
yang sesuai dengan kriteria.
B. Analisis Data
1. Uji Statistik Deskriptif
Statistik deskriptif memberikan gambaran atau deskripsi suatu
data yang dilihat dari nilai rata-rata (mean), standar deviasi, varian,
maksimum, minimum, sum, range, kurtosis dan skewness
67
(kemencengan distribusi) (Ghozali,2013:19). Hasil uji statistic
deskriptif pada data penelitian ini adalah sebagai berikut:
Tabel 4.1
Hasil Uji Statistik Deskriptif
Descriptive Statistics
N Minimum Maximum Mean Std. Deviation
NPF 45 ,00 ,05 ,0278 ,01475
BOPO 45 ,84 1,43 ,9753 ,12839
UKPRS 45 9,12 12,96 10,7263 1,24991
CAR 45 ,11 ,37 ,1787 ,05591
ROA 45 -,08 ,03 ,0022 ,01846
Valid N
(listwise)
45
Sumber: data sekunder yang diolah, 2018
Berdasarkan tabel di atas, diketahui bahwa terdapat limavariabel
penelitian (NPF, BOPO, Ukuran Perusahaan, CAR, dan ROA) dengan
jumlah periode secara keseluruhan sebanyak 45.Dengan nilai minimum
sebagai nilai terendah untuk setiap variabel, dan nilai maksimum untuk
nilai tertinggi untuk setiap variable dalam penelitian. Dalam tabel juga
dapat dilihat mean dari setiap nilai dari masing-masing variabel. Selain
itu juga dapat dilihat standar deviasi nilai dari data masing-masing
variable.
Berdasarkan hasil uji satistik deskriptif dapat diketahui bahwa
pada variable NPF memiliki rata-rata 0.0278 dengan nilai minimal 0.00
dan nilai maksimal 0.05 dengan standar deviasi sebesar 0.01475.
Variabel BOPO memiliki rata-rata0,9753 dengan nilai minimal 0.84
dan nilai maksimal 1.43 dengan standar deviasi sebesar 0,12839.
Variabel ukuran perusahaan memiliki rata-rata 1.25980 dengan nilai
68
minimal 9.12 dan nilai maksimal 13.00 dengan nilai standar deviasi
sebesar1.25980. Variabel CAR memiliki rata-rata 0.1787 dengan nilai
minimal 0.11 dan nilai maksimal 0.37 dengan standar deviasi sebesar
0.05591. Variabel ROAmemiliki rata-rata 0.0022 dengan nilai minimal
-0.08 dan nilai maksimal 0.03dengan standar deviasi sebesar 0.01846.
2. Uji Asumsi Klasik
a. Uji Multikolinieritas
Uji multikolinieritas untuk menguji apakah model regresi
ditemukan adanya korelasi antar variabel bebas (independen).
Model regresi yang baik seharusnya tidak terjadi korelasi di antara
variabel independen (Ghozali, 2013:105). Dalam penelitian ini
peneliti menggunakan uji nilai perhitungan nilai Tolerane dan VIF.
Hasil dari uji multikolonieritas dapat dilihat di bawah ini:
Tabel 4.2
Hasil Uji Multikolinieritas
Coefficientsa
Model
Unstandardized
Coefficients
Standardized
Coefficients
t Sig.
Collinearity
Statistics
B Std. Error Beta Tolerance VIF
(Constant) ,025 ,016 1,578 ,122
NPF -,001 ,141 -,001 -,005 ,996 ,560 1,786
BOPO -,132 ,016 -,844 -8,489 ,000 ,716 1,397
UKPRS -,002 ,001 -,164 -1,932 ,060 ,983 1,018
CAR -,008 ,032 -,023 -,237 ,814 ,743 1,345
a. Dependent Variable: ROA
Sumber: data sekunder yang telah diolah, 2018
Hasil perhitungan dari nilai Tolerance menunjukan tidak
adanya variabel yang memilki nilai Tolerance yang kurang dari
0,10 yang berarti tidak ada korelasi antar variabel independen yang
69
nilainya lebih dari 95%. Hasil perhitungan nilai Varian Inflation
Factor (VIF) juga menunjukan hal yang sama, tidak ada satu
variabel independen yang memiliki nilai VIF lebih dari 10. Jadi
dapat disimpulkan tidak terjadi multikolinieritas antar variabel
independen dalam model regresi.
b. Uji Autokorelasi
Uji Autokorelasi untuk menguji apakah dalam model
regresi linear ada korelasi antara kesalahan penganggu pada
periode t dengan kesalahan penganggu pada periode t-1 (
sebelumnya). Jika terjadi korelasi, maka dinamakan ada problem
autokorelasi. Autokorelasi muncul karena observasi yang berurutan
sepanjang waktu berkaitan dengan satu sama lainnya. Pada data
time series sering terjadi korelasi. Untuk mendeteksi adanya
autokorelasi atau tidak dalam penelitian ini menggunakan uji
Durbin Watson hanya digunakan untuk menguji apakah antar
residual terdapat korelasi yang tinggi. Jika residual tidak terdapat
hubungan korelasi maka dikatakan bahwa residual adalah acak atau
random (Ghozali, 2013:120). Uji Durbin Watson dilakukan dengan
membuat hipotesis
H0 : tidak ada autokorelasi ( r = 0 )
HA : ada autokorelasi ( r 0 )
Hasil dari uji autokorelasi dapat dilihat di bawah ini:
70
Tabel 4.3
Hasil Uji Autokorelasi
Sumber: data sekunder yang diolah, 2018
Berdasarkan hasil dari tabel menunjukan bahwa nilai tes dw
1.769, nilai du 1.7200, dan nilai 4-du = 2.28, yang berarti nilai dw
lebih besar dari du dan nilai dw lebih kaecil dari 4-du, sehingga
dapat disimpulkan bahwa H0 diterima.
c. Uji Heteroskedastisitas
Uji heteroskedastisitas untuk menguji apakah dalam model
regresi terjadi ketidaksamaan variance dari residual satu
pengamatan ke pengamatan yang lain. Jika variance dari residual
satu pengamatan lain tetap, maka disebut heteroskedastisitas.
Model regresi yang baik adalah terjadi homoskedastisitas atau
tidak terjadi heteroskedastisitas (Ghozali, 2013:139). Untuk
mendeteksi ada tidaknya heterokedastisitas dapat dilakukan dengan
cara Uji white. Uji white adalah uji yang dilakukan dengan
meregres residual kuadrat dengan variabel independen,
variabel independen kuadrat, dan perkalian (interaksi) variabel
independen. Hasil dari uji white dapat dilihat di bawah ini:
Model Summaryb
Model R R Square Adjusted R Square Std. Error of the Estimate Durbin-Watson
1 ,847a ,717 ,689 ,01030 1,796
a. Predictors: (Constant), CAR, UKPRS, BOPO, NPF
b. Dependent Variable: ROA
71
Tabel 4.4
Hasil Uji Heteroskedastisitas
Model Summary
Model R R Square
Adjusted R
Square
Std. Error of the
Estimate
1 ,883a ,779 ,676 ,00019
a. Predictors: (Constant), X3_X4, X1_X2, X1_X4, UKPRS, BOPO2,
X2_X3, NPF2, CAR2, X1_X3, BOPO, X2_X4, NPF, CAR, UKPRS2
Sumber: data sekunder yang diolah, 2018
Dari persamaan regresi ini didapatkan nilai untuk
menghitung , dimana = n × , pengujiannya adalah jika
hitung tabel, maka hipotesis alternatif adanya
heteroskedastisitas dalam model ditolak, berdasarkan perhitungan
dari n × yaitu 45 × 0.779 = 35,055 dan tabel adalahnya
61,656 karena hitung tabel sehingga dapat disimpulkan
bahwa tidak ada heteroskedatisitas dalam model regresi ( Ghozali,
2013:143).
d. Uji Normalitas
Uji normalitas untuk menguji apakah dalam model
regresi variabel penganggu atau residual memiliki distribusi
normal (Ghozali, 2013:160). Model regresi yang baik adalah yang
berdistribusi normal. Adapun uji normalitas yang digunakan dalam
penelitian ini dengan menggunakan uji statistik Kolmogorov-
Smirnov. Uji K-S dilakukan dengan membuat hipotesis:
72
H0 : Data Residual berdistribusi normal
HA :Data residual tidak berdistribusi normal
Hasil uji normalitas dapat terlihat pada gambar di bawah ini:
Tabel 4.5
One-Sample Kolmogorov – SmirnovTest
One-Sample Kolmogorov-Smirnov Test
NPF LOGUKPRS LOGCAR LOGROA LNBOPO
N 45 45 45 38 7
Normal
Parametersa,b
Mean ,0278 1,0279 -,7647 -2,2327 -2,0596
Std. Deviation ,01475 ,04937 ,11697 ,43236 1,41901
Most Extreme
Differences
Absolute ,124 ,187 ,177 ,148 ,303
Positive ,092 ,187 ,177 ,110 ,232
Negative -,124 -,158 -,089 -,148 -,303
Test Statistic ,124 ,187 ,177 ,148 ,303
Asymp. Sig. (2-tailed) ,079c ,000
c ,001
c ,036
c ,051
c
Monte Carlo
Sig. (2-tailed)
Sig. ,464d ,075
d ,102
d ,348
d ,456
d
99%
Confidence
Interval
Lower
Bound
,451 ,068 ,094 ,336 ,443
Upper
Bound
,477 ,082 ,109 ,361 ,469
a. Test distribution is Normal.
b. Calculated from data.
c. Lilliefors Significance Correction.
d. Based on 10000 sampled tables with starting seed 2000000.
Sumber: data sekunder yang diolah, 2018
Berdasarkan dari hasil tabel di atas menunjukan bahwa
besarnya nilai Kolmogorov-Smirnov setelah dilakukan uji
normalitas dengan Monte Carlo dari masing-masing variabel
signifikansi lebih dari 0.05 sehingga H0 diterima yang berarti data
residual berdistribusi normal, dapat disimpulkan model regresi
memenuhi asumsi normalitas dan layak untuk digunakan.
73
3. Uji Path Analysis
Penelitian ini menggunakan variabel intervening. Variabel
intervening/variabel perantara adalah variabel yang secara teoritis
mempengarui hubungan variabel yang sedang diteliti tetapi tidak
dapat dilihat, diukur, dan dimanipulasi (Sarwono, 2009:19). Untuk
menguji pengaruh variabel intervening digunakan metode analisis
jalur (path analysis). Analisis jalur merupakan perluasan dari jalur
analisis regresi linier berganda, atau analisis jalur adalah penggunaan
analisis regresi untuk menaksir hubungan kausalitas antar variabel
(model causal) yang telah ditetapkan sebelumnya berdasarkan teori.
Analisis jalur sendiri tidak dapat menentukan hubungan sebab
akibat dan juga tidak dapat digunakan sebagai substitusi bagi peneliti
untuk melihat hubungan kausalitas antar variabel. Hubungan
kausalitas antar variabel telah dibentuk dengan model berdasarkan
landasan teoritis (Ghozali, 2003:249). Berikut ini hasil persamaan
Regresi dan Uji Path Analysis:
a. Hasil persamaan Regresi Pertama
Hasil persamaan regresi pertama dari analisis jalur dalam
penelitian ini dapat dilihat pada tabel di bawah:
Tabel 4.6
Persamaan Regresi Pertama
Coefficientsa
Model
Unstandardized Coefficients Standardized Coefficients
t Sig. B Std. Error Beta
74
Suumber: data sekunder yang diolah, 2018
CAR = 0.262+ (-2.077)NPF+ (0.052)BOPO + (-0.002)UKPRS +
0.862
Persamaan regresi di atas diuraikan sebagai berikut:
1) Konstanta sebesar 0.262 menyatakan apabila seluruh variabel
independen yaitu NPF, BOPO, dan ukuran perusahaan sama
dengan nol maka besarnya CAR sama dengan besarnya
konstanta yaitu 0.262. Artinya apabila variabel independen
tidak mengalami perubahan maka akan menaikkan atau
menambah nilai CAR sebesar 0.262. Hal ini menunjukkan
akan terjadi penambahan CAR dalam Bank Umum Syariah
apabila variabel NPF, BOPO, dan Ukuran Perusahaan
dianggap konstan.
2) Koefisien regresi NPF sebesar -2.077 menyatakan bahwa
setiap penambahan 1 satuan nilai NPF akan menurunkan CAR
sebesar -2.077 satuan. Artinya apabila rasio NPF meningkat 1
satuan, mengakibatkan rasio CAR turun sebesar --2.077,
sehingga akan menurunkan tingkat permodalan Bank Umum
Syariah.
1 (Constant) ,262 ,066 3,998 ,000
NPF -2,077 ,600 -,548 -3,461 ,001
BOPO ,052 ,075 ,109 ,688 ,495
UKPRS -,002 ,006 -,050 -,368 ,715
a. Dependent Variable: CAR
75
3) Koefisien regresi BOPO sebesar 0.052 menyatakan bahwa
setiap penambahan 1 satuan nilai BOPO tidak akan
menurunkan CAR sebesar 0.052 satuan. Artinya apabila rasio
BOPO meningkat 1 satuan, tidak mengakibatkan rasio CAR
naik sebesar 0.052, sehingga tidak akan mempengaruhi tingkat
permodalan Bank Umum Syariah.
4) Koefisien regresi Ukuran Perusahaan sebesar -0.002
menyatakan bahwa setiap penambahan 1 satuan nilai Ukuran
Perusahaan akan menurunkan CAR sebesar -0.002 satuan.
Artinya apabila rasio ukuran perusahaan meningkat 1 satuan,
mengakibatkan rasio CAR juga turun sebesar -0.002, sehingga
akan menurunkan tingkat permodalan Bank Umum Syariah.
b. Hasil Persamaan Regresi Kedua
Hasil persamaan regresi kedua dari analisis jalur dalam
penelitian ini dapat dilihat pada tabel di bawah:
Tabel 4.7
Persamaan Regresi Kedua
Coefficientsa
Model
Unstandardized Coefficients Standardized Coefficients
t Sig. B Std. Error Beta
1 (Constant) ,025 ,016 1,578 ,122
NPF -,001 ,141 -,001 -,005 ,996
BOPO -,132 ,016 -,844 -8,489 ,000
UKPRS -,002 ,001 -,164 -1,932 ,060
CAR -,008 ,032 -,023 -,237 ,814
a. Dependent Variable: ROA
Sumber: data sekunder yang diolah, 2018
76
ROA = 0.025+ (-0.001)NPF+ (-0.132)BOPO + (-0.002) UKPRS +
(-0.008) CAR+ 0.532
Persamaan regresi di atas diuraikan sebagai berikut:
1) Konstanta sebesar 0.025menyatakan apabila seluruh variabel
independen yaitu NPF, BOPO,Ukuran Perusahaan, dan CAR
sama dengan nol maka besarnya ROA sama dengan besarnya
konstanta yaitu 0.025. Artinya apabila variabel independen
tidak mengalami perubahan maka akan menaikkan atau
menambah nilai ROA sebesar 0.025. Hal ini menunjukkan
akan terjadi penambahan ROA dalam Bank Umum Syariah
apabila variabel NPF, BOPO, ukuran perusahaan, dan CAR
dianggap konstan.
2) Koefisien regresi NPF sebesar -0.001 menyatakan bahwa
setiap penambahan 1 satuan nilai NPF tidak akan menurunkan
ROA sebesar -0.001 satuan. Artinya apabila rasio NPF
meningkat 1 satuan, tidak mengakibatkan rasio ROA turun
sebesar -0.001, sehingga tidak akan menurunkan tingkat
keuntungan yang dihasilkan oleh Bank Umum Syariah
3) Koefisien regresi BOPO sebesar -0.132 menyatakan bahwa
setiap penambahan 1 satuan nilai BOPO akan menurunkan
ROA sebesar -0.132satuan. Artinya apabila rasio BOPO
meningkat 1 satuan, mengakibatkan rasio ROA juga turun
77
sebesar -0.132, sehingga akan menurunkan tingkat keuntungan
yang dihasilkan oleh Bank Umum Syariah
4) Koefisien regresi ukuran perusahaan sebesar -0.002
menyatakan bahwa setiap penambahan 1 satuan nilai ukuran
perusahaan tidak akan menambah ROA sebesar -0.002 satuan.
Artinya apabila rasio ukuran perusahaan meningkat 1 satuan,
tidak mengakibatkan rasio ROA naik sebesar -0.002, sehingga
tidak akan mempengaruhi keuntungan yang dihasilkan oleh
Bank Umum Syariah.
5) Koefisien regresi CAR sebesar -0.008 menyatakan bahwa
setiap penambahan 1 satuan nilai CAR tidak akan menurunkan
ROA sebesar -0.008 satuan. Artinya apabila rasio CAR
meningkat 1 satuan, tidak mengakibatkan rasio ROA turun
sebesar -0.008, sehingga tidak akan mempengaruhi tingkat
keuntungan yang dihasilkan oleh Bank Umum Syariah
Syariah.
c. Hasil Uji Path Analisys
Di bawah ini akan dijelaskan hasil dari uji path analisys
sebagai berikut:
78
-0.132 (p2)
0.862 0.532
-2.338 (p5) -0.001 (p1)
-2.077
(p5)
0.052 -0.008
(p6) (p4)
-0.002 (p7)
-0.002 (p3)
Gambar 4.1
Model Analis Jalur (Path Analysis)
Berikut ini ada 2 persamaan dalam analisys path yaitu:
Persamaan I
CAR = 0.262+ (-2.077)NPF+ (0.052)BOPO + (-0.002)UKPRS +
0.862
Persamaan II
ROA = 0.025+ (-0.001)NPF+ (-0.132)BOPO + (-0.002) UKPRS +
(-0.008) CAR+ 0.532
1) Pengaruh Non Performing Financing terhadap ROA
Berdasarkan hasil analisis jalur bahwa nilai koefisien
unstandardized beta Non Performing Financing sebesar -
NPF (X1)
BOPO (X2)
Ukuran Perusahaan
(X3)
CAR (Z) ROA (Y)
e1 e2
79
0.001dengan signifikansi 0.996 yang berarti 0.05 sehingga dapat
dikatakan bahwa Non Prerforming Financingtidak berpengaruh
terhadap Return On Asset. Nilai koefisien unstandardized beta -
0.001 merupakan nilai jalur path p1. Dengan demikian secara
empiris H1 yang menyatakan bahwa Non Performing Financing
berpengaruh negatif dan signifikan terhadap profitabilitas ditolak,
artinya ketika NPF mengalami kenaikan maka tidak akan
menurunkan tingkat profitabilitas.Hal ini dikarenakan rata-rata
NPF di perbankan syariah sebesar 2,78% di bawah NPF yang
disyaratkanoleh Bank Indonesia yaitu 5%. Masih rendahnya NPF
bank syariah tidak menyebabkan bank syariah membentuk biaya
pencadangan aktiva produktif yang besar dan nilai Penyisihan
Penghapusan Aktiva Produktif (PPAP) masih dapat mengcover
pembiayaan bermasalah yang ada sehingga tidak berpengaruh
terhadap profitabilitas perbankan syariah.
Hasil penelitian ini mendukung penelitian sebelumnya yang
dilakukan oleh Wibowo dan Saechu (2013) serta Ubaidillah (2016)
yang menunjukan hasil bahwa NPF tidak berpengaruh signifikan
terhadap ROA artinya semakin tinggi NPF maka tidak akan
berpengaruh terhadap laba yang dihasilkan oleh perusahaan.
Hasil penelitian ini tidak konsisten dengan penelitian yang
dilakukan oleh Solikah, dkk (2016) dan Asriyati (2017). Hasil
penelitiannya menunjukan bahwa Non Performing
80
Financingberpengaruh negatif dan signifikan terhadap ROA,
artinya semakin tinggi Non Performing Financing maka semakin
kecil laba yang dihasilkan oleh suatu perusahaan.
2) Pengaruh BOPO terhadap ROA
Berdasarkan hasil analisis jalur bahwa nilai koefisien
unstandardized beta BOPO sebesar -0.132dengan signifikansi
0.000 yang berarti 0.05 sehingga dapat dikatakan bahwa BOPO
berpengaruh negatif dan signifikan terhadap Return On Asset. Nilai
koefisien unstandardized beta -0.132 merupakan nilai jalur path p2.
Dengan demikian secara empiris hasil tersebut menerima H2 yang
menyatakan bahwa BOPO berpengaruh negatif dan signfikan
terhadap profitabilitas, artinya semakin tinggi BOPO akan
menurunkan tingkat profitabilitas bank umum syariah atau semakin
kecil BOPO akan menaikan profitabilitas bank umum syariah.
Hasil penelitian ini konsisten dengan pernyataan
Dendawijaya (2005) bahwa BOPO adalah perbandingan antara
biaya operasional dengan pendapatan operasional dalam
mengukur tingkat efisiensi dan kemampuan bank dalam
melakukan kegiatan operasinya. Semakin kecil rasio BOPO berarti
semakin efisien biaya operasional yang dikeluarkan oleh bank yang
bersangkutan, dan setiap peningkatan pendapatan operasi akan
berakibat pada laba atau profitabilitas (ROA) bank yang
bersangkutan.
81
Hasil penelitian ini mendukung penelitian sebelumnya yang
dilakukan oleh Ningsukma, dkk (2016) dan Setiawan (2017)
dengan hasil penelitian bahwa BOPO berpengaruh secara negatif
dan signifikan terhadap ROA, artinya semakin kecil biaya
operasional dibandingkan pendapatannya, hal tersebut menunjukan
banhwa manajemen bank sangat efisien dalam menjalankan
aktivitas operasionalnya.
3) Pengaruh ukuran perusahaan terhadap ROA
Berdasarkan hasil analisis jalur bahwa nilai koefisien
unstandardized beta ukuran perusahaan sebesar -0.002 dengan
signifikansi 0.060 yang berarti 0.05 sehingga dapat dikatakan
bahwa ukuran perusahaan tidak berpengaruh terhadap Return On
Asset. Nilai koefisien unstandardized beta -0.002 merupakan nilai
jalur path p3. Dengan demikian secara empiris H3 yang
menyatakan bahwa ukuran perusahaan berpengaruh positif dan
signifikan terhadap profitabilitas ditolak, artinya semakin besar
ukuran perusahaan maka tidak akan menyebabkan profitabilitas
mengalami kenaikan.Hal ini bisa saja dikarenakan bank yang besar
belum tentu bisa memaksimalkan aset yang dimiliki seperti teori
Munawir (2004) dalam Febria (2013) yang menyatakan bahwa
perusahaan dengan ukuran besar pun dapat menghasilkan produk
biaya rendah, dimana tingkat biaya rendah merupakan unsur
mencapai laba, dan karena pasar kurang bereaksi terhadap
82
banyaknya pasar yang tersedia pada perusahaan besar pada saat
pengumuman laba.
Hasil penelitian ini mendukung penelitian Jannah (2012)
dan Febria (2013) yang menunjukan hasil penelitian bahwa ukuran
perusahaan tidak berpengaruh terhadap ROA, artinya semakin
tinggi ukuran perusahaan tidak akan menyebabkan profitabilitas
mengalami kenaikan.
Hasil penelitian ini tidak konsisten dengan penelitian yang
dilakukan oleh Akbar (2013) yang menunjukan bahwa variabel
ukuran perusahaan berpengaruh positif dan signifikan terhadap
profitabilitas, sehingga semakin besar ukuran perusahaan
berpengaruh terhadap laba perusahaan.
4) Hasil Pengaruh CAR terhadap ROA
Berdasarkan hasil analisis jalur bahwa nilai koefisien
unstandardized beta CAR sebesar -0.008 dengan signifikansi 0.814
yang berarti 0.05 sehingga dapat dikatakan bahwa CAR tidak
berpengaruh terhadap Return On Asset. Nilai koefisien
unstandardized beta -0.008 merupakan nilai jalur path p4. Dengan
demikian secara empiris H4 yang menyatakan bahwa CAR
berpengaruh positif dan signifikan terhadap profitabilitas ditolak,
artinya semakin besar CAR maka tidak akan menyebabkan
profitabilitas mengalami kenaikan. Hal ini dikarenakan bank yang
memiliki modal besar namun tidak dapat menggunakan modalnya
83
dengan efektif untuk menghasilkan laba maka tidak akan
berpengaruh terhadap profitabilitas, selain itu adanya upaya bank
syariah menjaga kecukupan modal, maka bank tidak akan mudah
mengeluarkan dana, seperti terlihat pada tahun 2016 ke 2017 CAR
mengalami kenaikan akan tetapi profitabilitas tidak mengalami
kenaikan.
Hasil penelitian ini mendukung penelitian sebelumnya yang
dilakukan oleh Ningsukma dan Haqiqi (2016) dan juga Setiawan
(2017) dengan hasil penelitian bahwa CAR tidak berpengaruh
terhadap ROA, artinya semakin tinggi CAR tidak akan
menyebabkan profitabilitas mengalami kenaikan.
Hasil penelitian ini tidak konsisten dengan penelitian yang
dilakukan oleh Nurul dan Ratna (2013) dan juga Parisi (2017) yang
menunjukan bahwa variabel CAR berpengaruh positif dan
signifikan terhadap profitabilitas, sehingga semakin besar CAR
berpengaruh terhadap laba perusahaan.
5) Hasil Pengaruh NPF terhadap CAR
Berdasarkan hasil analisis jalur bahwa nilai koefisien
unstandardized beta NPF sebesar -2.077dengan signifikansi 0.001
yang berarti 0.05 sehingga dapat dikatakan bahwa
NPFberpengaruh terhadapCAR. Nilai koefisien unstandardized
beta -2.077merupakan nilai jalur path p5. Dengan demikian secara
empiris hasil tersebut menerima H5 yang menyatakan bahwa
84
NPFberpengaruh negatif dan signifikan terhadap CAR, artinya NPF
akan menurunkan tingkat permodalan bank umum syariah atau
semakin kecil NPF tidak akan menaikan permodalan bank umum
syariah.Hal ini dikarenakan pembiayaan yang bermasalah
tinggi/besar maka akan menurunkan pendapatan, sehingga bank ini
akan menggunakan modal untuk menutupi kerugian perusahaan
sehingga menyebabkan modal suatu perusahaan menjadi turun.
Hasil penelitian ini mendukung penelitian yang dilakukan
oleh Africano (2016), Oktaviana dan Syaichu (2016) menunjukkan
bahwa variabel NPF berpengaruh negatif terhadap CAR, artinya
semakin tinggi pembiayaan maka akan menurunkan modal.
Hasil penelitian ini tidak konsisten dengan penelitian yang
dilakukan oleh Muharomah (2013) yang menunjukan bahwa
variabel NPF tidak berpengaruh terhadap profitabilitas, sehingga
semakin besar CAR berpengaruh terhadap laba perusahaan.
6) Pengaruh BOPO terhadap CAR
Berdasarkan hasil analisis jalur bahwa nilai koefisien
unstandardized beta BOPO sebesar 0.052dengan signifikansi 0.495
yang berarti 0.05 sehingga dapat dikatakan bahwa BOPOtidak
berpengaruh negatif dan signifikan terhadapCAR. Nilai koefisien
unstandardized beta 0.052 merupakan nilai jalur path p6. Dengan
demikian secara empiris hasil tersebut menerima H6 yang
menyatakan bahwa BOPO berpengaruh negatif dan signifikan
85
terhadap CAR, artinya BOPO akan menurunkan tingkat
permodalan bank umum syariah atau semakin kecil BOPO akan
menaikan permodalan bank umum syariah.Hal ini dikarenakan
dalam laporan keuangan antara BOPO dan CAR terpisah, sehingga
BOPO tidak berpengaruh terhadap CAR, sehingga semakin besar
biaya operasional tidak akan berpengaruh terhadap permodalan.
Hasil penelitian ini mendukung penelitian yang dilakukan
oleh Oktaviana dan Syaichu (2016) menunjukkan bahwa variabel
BOPO tidak berpengaruh negatifdan signifikan terhadap CAR,
artinya semakin tinggi biaya operasional tidak akan menurunkan
tingkat permodalan bank umum syariah.
Hasil penelitian ini tidak konsisten dengan penelitian yang
dilakukan oleh Muharomah (2013) yang menunjukan bahwa
variabel BOPOberpengaruh negatif dan signifikan terhadap CAR,
sehingga semakin besar BOPO akanmenurunkan
tingkatpermodalan bank.
7) Pengaruh ukuran perusahaan terhadap CAR
Berdasarkan hasil analisis jalur bahwa nilai koefisien
unstandardized beta ukuran perusahaan sebesar -0.002dengan
signifikansi 0.715 yang berarti 0.05 sehingga dapat dikatakan
bahwa ukuran perusahaantidak berpengaruh negatif dan signifikan
terhadap CAR. Nilai koefisien unstandardized beta -0.075
merupakan nilai jalur path p7. Dengan demikian secara empiris
86
hasil tersebut menolak H7 yang menyatakan bahwa ukuran
perusahaan berpengaruh positif dan signfikan terhadap
profitabilitas, artinya semakin tinggi ukuran perusahaan akan
meningkatkan modal bank umum syariah.Menurut Prasetyorini
dalam Arif (2017), ukuran perusahaan adalah suatu skala dimana
dapat diklasifikasikan besar kecilnya perusahaan menurut berbagai
cara antara lain dengan total aktiva, log size, nilai pasar saham dan
lain lain.Hal ini dikarenakan bertambahnya aktiva menunjukan
bertambahnya investasi yang akan memunculkan resiko yang lebih
tinggi, seperti dana yang disalurkan tidak kembali, sehingga modal
digunakan untuk menutup kerugian tersebut.
Hasil penelitian ini mendukung penelitian yang dilakukan
oleh Purnaningsih (2012) menunjukkan bahwa variabel ukuran
perusahaan berpengaruh positifdan signifikan terhadap CAR,
artinya semakin tinggi ukuran perusahaan akan meningkatkan
permodalan bank umum syariah.
Hasil penelitian ini tidak konsisten dengan penelitian yang
dilakukan oleh Oktaviana dan Syaichu (2016) yang menunjukan
bahwa variabel ukuran perusahaanberpengaruh negatif dan
signifikan terhadap CAR, sehingga semakin besar ukuran
perusahaan akanmenurunkan tingkatpermodalan bank.
87
87
BAB V
PENUTUP
A. Kesimpulan
Berdasarkan hasil penelitian yang telah dilakukan melalui tahap
pengumpulan, pengolahan dan analisis data mengenai pengaruh NPF,
BOPO dan ukuran perusahaan terhadap profitabilitas dengan CAR sebagai
variabel intevening, maka dapat ditarik kesimpulan sebagai berikut:
1. Tidak terdapat pengaruh yang signifikan NPF terhadap profitabilitas
bank umum syariah dengan kontribusi 0.1%. Hal ini menunjukan
semakin tinggi NPF maka tidak akan mempengaruhi nilai profitabilitas
bank umum syariah.
2. Terdapat pengaruh negatif dan signifikan BOPO terhadap profitabilitas
bank umum syariah dengan kontribusi 84.4%. Hal ini menunjukan
semakin tinggi BOPO maka akan menurunkan nilai profitabilitas bank
umum syariah.
3. Tidak terdapat pengaruh yang signifikan ukuran perusahaan terhadap
profitabilitas bank umum syariah dengan kontribusi 16.4%. Hal ini
menunjukan semakin tinggi ukuran perusahaan maka tidak akan
mempengaruhi nilai profitabilitas bank umum syariah.
4. Tidak terdapat pengaruh yang signifikan CAR terhadap profitabilitas
bank umum syariah dengan kontribusi 2.3%. Hal ini menunjukan
88
semakin tinggi CAR maka tidak akan mempengaruhi nilai
profitabilitas bank umum syariah.
5. Terdapat pengaruh negatif dan signifikan NPF terhadap permodalan
bank umum syariah dengan kontribusi 54.8%. Hal ini menunjukan
semakin tinggi NPF maka akan menurunkan nilai permodalan bank
umum syariah.
6. Tidak terdapat pengaruh yang signifikan BOPO terhadap permodalan
bank umum syariah dengan kontribusi 10.9%. Hal ini menunjukan
semakin tinggi BOPO maka tidak akan mempengaruhi permodalan
bank umum syariah.
7. Tidak terdapat pengaruh yang signifikan ukuran perusahaan terhadap
permodalan bank umum syariah dengan kontribusi 5%. Hal ini
menunjukan semakin tinggi ukuran perusahaan maka tidak akan
mempengaruhi permodalan bank umum syariah.
89
B. Saran
1. Agar profitabilitas bank umum syariah tetap tinggi, maka perusahaan
harus tetap menjaga dan memperhatikan kinerja keuangan bank
terutama pada laporan BOPO, NPF, ukuran perusahaan dan CAR.
2. Untuk peneliti selanjutnya terkait dengan profitabilitas di perusahaan
perlu melihat faktor-faktor lain atau mengembangkan lebih banyak
menggunakan variabel intervening misalnya, ukuran perusahaan,
pembiayaan, FDR serta menambah obyek penelitian seperti UUS
ataupun BPRS dalam melakukan penelitan yang dapat mempengaruhi
profitabilitas Bank Umum Syariah.
DAFTAR PUSTAKA
Africano, Fernando. 2016. Pengaruh NPF terhadap CAR Serta Dampaknya
Terhadap Profitabilitas Bank Umum Syariah Di Indonesia. Jurnal
Ilmiah STIE MDP Vol. 6 No. 1
Akbar, Dinul Alfian. 2013. Analisis Pengaruh Ukuran Perusahaan,
Kecukupan Modal, Kualitas Aktiva Produktif (KAP) dan Likuiditas
Terhadap Kinerja Keuangan. Jurnal Ilmiah STIE MDP Vol. 3 No. 1
Alhamditia, Era Rizkita, Mohamad Heykal. 2013. Analisis Estimasi dan
Faktor Faktor Yang Mempengaruhi Profitabilitas Bank Umum
Syariah di Indonesia (Studi Kasus PT Bank Syariah Mandiri
Periode 2008-2011). Jurnal Bines Bussines ReviewVol. 4 No.1
Arfiani, lydia Rahmadhini, Ade Sofyan Mulazid. 2017. Analisis Faktor
Faktor Yang Mempengaruhi Tingkat Bagi Hasil Simpanan
Mudharabah pada Bank Umum Syariah Indonesia Studi Kasus
pada Bank Umum Syariah di Indonesia Periode 2011-2015.Jurnal
Ekonomi dan Perbankan Syariah.Vol. 4 No. 1
Arifin, Zainul. 2002. Dasar Dasar Manajemen Bank Syariah. Jakarta: Alvaet
Ariyani, Desi. 2010. Analisis Pengaruh CAR, FDR, BOPO, dan NPF
Terhadap Profitabilitas Bank Muamalat Indonesia TBK. Jurnal Al-
Iqtishad Vol. II No. 1
Ariyanti, Indah, Patricia Dhiana P, Ari Pananditya. 2017.Pengaruh CAR,NPF,
BOPO, DPK Terhadap Profitabilitas dengan FDR sebagai Variabel
Intervening (Studi Kasus Perbankan Umum Syariah Tahun 2011- 2014).
Jurnal Ekonomi-Akuntansi
Asriyati, Siti. 2017. Pengaruh Non Performing Financing (NPF) dan
Financing To Debt Ratio (FDR) Terhadap Profitabilitas Dengan
Capital Adequacy Ratio Sebagai Variabel Intervening. Skipsi.
Salatiga: Fakultas Ekonomi dan Bisnis Islam
Dendawijaya, Lukman. 2005. Manajemen Perbankan. Bogor: Ghalia
Indonesia
Endraswati, Hikmah, Suhardjanto, Joko, Krismiaji. 2014. Board Of
Director and Remuneration in Indonesia Banking. GSTF Journal on
Busniss Review Vol. 3 (3): 40-45
Febria, Ririind Rahmi. 2013. Pengaruh Leverage dan Ukuran Perusahaan
Terhadap Profitabilitas (Studi Empiris Pada Perusahaan Property dan
Real Estate yang terdaftar di Bursa Efek Indonesia). Jurnal akuntansi
Vol 1 No. 3
Ghozali. 2013. Aplikasi Analisis Multivariate dengan Program IBM SPSS
21. Semarang: Badan Penerbit Universitas Diponegoro
Hakim, Ningsukma, Haqiqi Rafsanjani. 2016. Pengaruh Internal Capital
Adequacy Ratio (CAR), Financing To Deposit Ratio (FDR), Dan
Biaya Operasional Per Pendapatan Operasional (BOPO) Dalam
Peningkatan Profitabilitas Industri Bank Sayariah Di Indonesia.
Jurnal Perbankan Syariah Vol. 1 No. 1
Harahap, Sofyan Syafri. 2013. Analisis Kritis atas Laporan Keuangan.
Jakarta: PT Raja Grafindo Persada
Hariyani, Iswi. 2010. Restrukturisasi & Penghapusan Kredit Macet.
Jakarta: Kompas Gramedia
Harmono. 2009. Manajemen Keuangan Berbasis Balanced Scorecard
Pendekatan Teori, Kasus, dan Riset Bisnis. Jakarta: PT Bumi Aksara
Hery. 2015. Analisis Laporan Keuangan. Yogyakarta: Center for
Academic Publishing Service
Horne, C. Van Jame, Marianus Sinaga. 1994. Dasar Dasar Manjemen
Keuangan. Jakarta: Erlangga
Jannah, Zahratul. 2012. Analisis Faktor-Faktor Yang Mempengarui
Profitabilitas Perbankan Syariah Di Indonesia. Skripsi. Pekanbaru:
Fakultas Ekonomi dan Ilmu Sosial
Jorjoga, Kevin Varianto, Yunika Murdayanti. 2015. Pengaruh Pendapatan
Operasional (BOPO) dan Dana Pihak Ketiga Terhadap ROA Pada
Bank Perkreditan Rakyat. Jurnal Ilmiah Wahana Akuntansi Vol. 10
No. 1
Kasmir. 2005. Pemasaran Bank. Jakarta: Kencana
2014. Analisis Laporan Keuangan. Jakarta: PT Raja Grafindo
Persada
Khalifaturafiah Sholikha Oktaviani, Zubaidah Nasution. 2016. Analisis
Faktor Faktor Yang Mempengaruhi Kinerja Perbankan Syariah Di
Indonesia. Jurnal Perbankan SyariahVol. 1 No. 2
88
Marberya Ni Putu Ena, Suaryana, Agung. 2009. Pengaruh Pemoderasi
Pertumbuhan Laba Terhadap Hubungan Antara Ukuran
Perusahaan, Debt To Equity Ratio Dengan Profitabilitas Pada
Perusahaan Perbankan Yang Terdaftar Di PT. Bursa Efek
Indonesia. Jurnal Ilmiah Akuntansi dan Bisnis Vol 4 No. 1
Muchtar, Sussy, Arifan Budianto Parbowo. 2009. Pengaruh Karakteristik
Dewan Direksi Terhadap Pengukuran Kinerja Bank di
Indonesia.Jurnal Manjemen dan Pemasaran Jasa Volume 2.No.2
Muharomah, Ita Akmala Nur. 2013. Pengaruh Rasio Keuangan Terhadap
Kecukupan Modal Bank Umum Syariah Di Indonesia. Skripsi.
Yoyakarta: Fakultas Syariah dan Hukum
Nikensari, Sri Indah, Dian Sugiarti, Tuty Sariwulan. 2012. Pembiayaan
Mudharabah Dan Kaitannya Dengan Non Performing Financing
(NPF) Dan Bagi Hasil. Jurnal EconoSains Volume x Nomor 2
Noerainon, Cholida, Sri Handayani. 2016. Pengaruh CAR,
BOPO,,ROA,DAN NIM Terhadap FDR Di PT. Bprs Bhakti
Sumekar Sumenep. Jurnal Ekonomi dan Perbankan Syariah Vol.3
No. 1
Nugraha, Muhammad Hadi. 2015. Pengaruh Non Performing Loan dan
Biaya Operasional Pendapatan Operasional terhadap Capital
Adequacy Ratio Car pada Sektor Perbankan Yang Terdaftar di BII
Periode Tahun 2010-2012. Skripsi. Bandung:STIE Ekuitas
Oktaviana dan Syaichu. 2016. Analisis Pengaruh SIZE, ROA, FDR, NPF,
dan BOPO, Terhadap Capital Adequacy Ratio Pada Bank Umum
Syariah Di Indonesia Periode 2011-2014. Diponegoro Journal of
Management Vol. 5 No. 4
Parisi, Salman Al. 2017. Determinasi Kinerja Keuangan Bank Umum
Syariah di Indonesia. Journal Of Islamic Economics and Busness
Vol. 2 No. 1
Permatasari, Ayu Nur, Dadan Rahardian, Irni Yunita. 2017. Pengaruh
CAR, LDR, BOPO dan Ukuran Perusahaan terhadap Profitabilitas
(Studi Kasus Pada Bank Umum Syariah Swasta Nasional Devisa
dan Bank Umum Swasta Nasional Non Devisa di Indonesia
Periode 2012-2015). e-Proceeding of Management Vol. 4 No. 2
Permata, Rora Intan. 2016. Pengaruh Manajemen Resiko Terhadap
Permodalan Dan Profitabilitas Pada Bank Umum Syarah Di
Indonesia Periode 2010-2014. Jurnal Ilmu Manajemen Vol. 4 No. 3
Prasanjaya, A.A Yogi. I Wayan Ramantha. 2013. Analisis Pengaruh Rasio
CAR, BOPO, LDR dan Ukuran Perusahaan terhadap Profitabilitas
Bank yang Terdaftar di BEI. E-Jurnal Akuntansi Universitas
Udayana 4.1
Purnaningsih, Dewi. 2012. Pengaruh Resiko, Kualitas Manajemen, Ukuran
Bank, dan Likuiditas Bank Terhadap Capital adequacy Ratio Bank
Bank Yang terdaftar di Bursa Efek Indonesia. Thesis. Yogyakarta:
UPN Veteran
Rahmi, Nurul, Ratna Anggraini. 2013. Pengaruh CAR, BOPO, NPF,dan
CSR Disclousure Terhadap Profitabilitas Perbankan Syariah.Jurnal
Ilmiah Wahana AkuntansiVol. 8 No.2
Ramdani, Andreyanto. 2015. Pengaruh Kebijakan Terhadap laba Pada
bank BNI Syariah. Jurnal EkonomiVol. 14(1)
Saekhu. 2015. Pengaruh Inflasi Terhadap Kinerja Pembiayaan Bank
Syariah, Volume Pasar, Uang Antar Bank Syariah, dan Posisi
Outstanding Sertifikat Wadiah Bank Indonesia. Jurnal
EconomicaVol. VI Eds 1
Sarwono, Jonathan. 2008. Statistik Itu Mudah: Panduan Lengkap untuk
Belajar Komputasi Statistik Menggunakan SPSS 16. Yogyakarta: CV.
Andi Offset
Setiawan, Andy. 2017. Analisis Pengaruh Tingkat Kesehatan Bank
Terhadap Return On Asset. Jurnal Akuntansi DewantoroVol 1 No.
2
Setiawan, Iwan, Haris Faulid Asnawi, Hafiez Sofyani. 2016.Apakah
Ukuran, Profitabilitas, dan Praktik Manajemen Laba
Memengaruhi Tingkat Pelaksanaan dan Pelaporan Islamic Social
Reporting Pada Perbankan Syariah Di Indonesia. Jurnal Dinamika
Akuntansi dan BisnisVol. 3 No. 2
Sugiyono. 2015. Metode Penelitian Kuantitatif, Kualitatif, dan R & D.
Bandung: Alfabeta
Sulistyowati, Nur Wahyuning. 2010. Analisis laporan Keungan Untuk
Menilai Kinerja Keuangan PT Pelabuhan Indonesia III Surabaya.
Jurnal Akuntansi dan Pendidikan,Vol. 4,No. 2
Suryani. 2011. Analisis Pengaruh FDR terhadap Profitabilitas Perbankan
Syariah di Indonesia. Jurnal WalisongoVol 19 No 1
90
Trisnawati. 2013. Pengantar Perbankan. Yogyakarta: Trustmedia
Publishing
Ubaidillah. 2016. ANALISIS FAKTO-FAKTOR YANG
MEMPENGARUHI PROFITABILITAS BANK SYARIAH DI
INDONESIA.Jurnal ekonomi islam Vol.4 No
UU 20 tahun 2008 UMKM
Wahab. 2014. Analisis Pengaruh FDR, NPF, Tingkat Bagi Hasil, Kualitas Jasa
Dan Atribut Produk Islam Terhadap Tingkat Pembiayaan Mudharabah
Pada Bank Umum Syariah Di Semarang. Jurnal Economica.Vol. V Edisi
2
Wibisono, Muhamad Yusuf. 2017. Pengaruh CAR, NPf, BOPO, FDR Terhadap
ROA Yang Dimediasi oleh NOM. Jurnal Manajemen dan Bisnis Vol. 17
No. 1
Wibowo, Edhi Satrio, Muhammad Syaichu. 2013. Analisis Pengaruh Suku
Bunga, Inflasi, CAR, BOPO, NPF Terhadap Profitabilitas Bank Syariah.
Diponegoro Journal of Management Vol. 2 No. 2
Wiratna, Sujarweni V. 2015. Metodologi Penelitian Bisnis dan Ekonomi.
Yogyakarta: Pustaka Baru Press
www.bi.go.id
www.efryday.blogspot.com
www.ojk.co.id
www.okezone.com
www.sindonews.com
Yuhanah, Siti. 2016. Pengaruh Struktur Pasar Terhadap Profitabilitas
Perbankan Syariah Di Indonesia. Jurnal Bisnis Dan Manajemen
Vol.6,No.
Yulianti, Myrna Sofia. 2016. Pengaruh NIM, NPL, Ukuran Perusahaan,
GPM dan ROA Terhadap CAR Perusahaan Perbankan yang
Terdaftar Di Bursa Efek Indonesia Periode 2009-2014.Skripsi
Yuniald, Fredy Herman. 2015. Pengaruh ROA, SIZE, Risiko Likuiditas, Risiko
Kredit, Risiko Suku Bunga, Dan Risiko Modal Terhadap CAR Pada Bank
Umum Syariah Yang Terdaftar Di BEI Periode 2008-2013. Skripsi.
Semarang: Fakultas Ekonomika dan Bisnis Universitas Diponegoro
LAMPIRAN
Data yang menggunakan 11 bank
1. Analisis Deskriptif
Descriptive Statistics
N Minimum Maximum Mean Std. Deviation
NPF 55 ,00 ,05 ,0271 ,01593
BOPO 55 ,68 2,17 1,0027 ,26255
UKPRS 55 9,12169 13,00000 11,0417498 1,32409650
CAR 55 ,11 ,76 ,2148 ,12793
ROA 55 -,20 ,06 -,0025 ,03893
Valid N (listwise) 55
Sumber: data sekunder yang diolah, 2018
2. Uji asumsi Klasik
a. Uji Multikolonieritas
Coefficientsa
Model
Unstandardized
Coefficients
Standardized
Coefficients
T Sig.
Collinearity
Statistics
B Std. Error Beta Tolerance VIF
1 (Constant) ,164 ,021 7,739 ,000
NPF -,093 ,180 -,038 -,516 ,608 ,658 1,521
BOPO -,130 ,010 -,879 -12,454 ,000 ,716 1,397
UKPRS -,003 ,002 -,096 -1,563 ,124 ,941 1,062
CAR -,009 ,020 -,031 -,475 ,637 ,853 1,173
a. Dependent Variable: ROA
Sumber: data sekunder yang diolah, 2018
b. Uji Autokorelasi
Model Summaryb
Model R R Square Adjusted R Square Std. Error of the Estimate Durbin-Watson
1 ,907a ,822 ,808 ,01707 1,886
a. Predictors: (Constant), CAR, BOPO, UKPRS, NPF
b. Dependent Variable: ROA
Sumber: data sekunder yang diolah, 2018
92
1,886 dan 1,886 2,2319
Tidak ada autokorelasi
c. Uji Heteroskedastisitas dengan uji white
Model Summary
Model R R Square Adjusted R Square Std. Error of the Estimate
1 ,807a ,651 ,581 ,00054
a. Predictors: (Constant), NBUC, UKPRS2, CAR2, BOPO2, NPF2, NPF, CAR, BOPO,
UKPRS
Sumber: data sekunder yang diolah, 2018
C square hitung = 55 0,651 =35,805 dan C square tabel 73,31
Tidak terjadi heterokedastisitas karena c square hitung lebih kecil
d. Uji Normalitas
Data dinormalkan dengan tramsform log 10
One-Sample Kolmogorov-Smirnov Test
NPF LOGBOPO LOGUKPRS LOGCAR LOGROA
N 55 55 55 55 45
Normal
Parametersa,b
Mean ,0271 -,0097 1,0400 -,7157 -2,1589
Std. Deviation ,01593 ,09164 ,05180 ,18550 ,45692
Most Absolute ,101 ,283 ,143 ,172 ,111
One-Sample Kolmogorov-Smirnov Test
NPF BOPO UKPRS CAR ROA
N 55 55 55 55 55
Normal Parametersa,b Mean ,0271 1,0027 11,0417498 ,2148 -,0025
Std. Deviation ,01593 ,26255 1,32409650 ,12793 ,03893
Most Extreme Differences Absolute ,101 ,331 ,166 ,267 ,359
Positive ,080 ,331 ,166 ,267 ,212
Negative -,101 -,187 -,136 -,209 -,359
Test Statistic ,101 ,331 ,166 ,267 ,359
Asymp. Sig. (2-tailed) ,200c,d ,000c ,001c ,000c ,000c
a. Test distribution is Normal.
b. Calculated from data.
c. Lilliefors Significance Correction.
d. This is a lower bound of the true significance.
Extreme
Differences
Positive ,080 ,283 ,143 ,172 ,087
Negative -,101 -,158 -,142 -,113 -,111
Test Statistic ,101 ,283 ,143 ,172 ,111
Asymp. Sig. (2-tailed) ,200c,d ,000c ,007c ,000c ,200c,d
Monte Carlo
Sig. (2-tailed)
Sig. ,590e ,000e ,194e ,067e ,602e
99%
Confidence
Interval
Lower
Bound
,578 ,000 ,184 ,060 ,590
Upper
Bound
,603 ,001 ,204 ,073 ,615
a. Test distribution is Normal.
b. Calculated from data.
c. Lilliefors Significance Correction.
d. This is a lower bound of the true significance.
e. Based on 10000 sampled tables with starting seed 2000000.
Data dinormalkan dengan tramsform severe positif
One-Sample Kolmogorov-Smirnov Test
NPF
LOGUKPR
S
LOGCA
R
LOGRO
A
SEVERPOSBOP
O
N 55 55 55 45 55
Normal
Parametersa,
b
Mean ,0271 1,0400 -,7157 -2,1589 1,0425
Std. Deviation ,0159
3
,05180 ,18550 ,45692 ,18816
Most
Extreme
Differences
Absolute ,101 ,143 ,172 ,111 ,235
Positive ,080 ,143 ,172 ,087 ,147
Negative -,101 -,142 -,113 -,111 -,235
Test Statistic ,101 ,143 ,172 ,111 ,235
Asymp. Sig. (2-tailed) ,200c,d ,007c ,000c ,200c,d ,000c
Monte
Carlo Sig.
(2-tailed)
Sig. ,594e ,195e ,068e ,600e ,005e
99%
Confidenc
e Interval
Lowe
r
Boun
d
,581 ,184 ,061 ,587 ,003
Upper
Boun
d
,607 ,205 ,074 ,612 ,007
a. Test distribution is Normal.
b. Calculated from data.
c. Lilliefors Significance Correction.
94
d. This is a lower bound of the true significance.
e. Based on 10000 sampled tables with starting seed 1535910591.
Data dinormalkan dengan tramsform moderate negatif
One-Sample Kolmogorov-Smirnov Test
NPF LOGUKPRS LOGCAR LOGROA SQRTKBOPO
N 55 55 55 45 54
Normal
Parametersa,b
Mean ,0271 1,0400 -,7157 -2,1589 1,0844
Std. Deviation ,01593 ,05180 ,18550 ,45692 ,11503
Most
Extreme
Differences
Absolute ,101 ,143 ,172 ,111 ,333
Positive ,080 ,143 ,172 ,087 ,193
Negative -,101 -,142 -,113 -,111 -,333
Test Statistic ,101 ,143 ,172 ,111 ,333
Asymp. Sig. (2-tailed) ,200c,d ,007c ,000c ,200c,d ,000c
Monte Carlo
Sig. (2-
tailed)
Sig. ,593e ,188e ,067e ,598e ,000e
99%
Confidence
Interval
Lower
Bound
,580 ,178 ,060 ,585 ,000
Upper
Bound
,605 ,198 ,073 ,611 ,000
a. Test distribution is Normal.
b. Calculated from data.
c. Lilliefors Significance Correction.
d. This is a lower bound of the true significance.
e. Based on 10000 sampled tables with starting seed 79654295.
Data dinormalkan dengan tramsform substansial negatif
One-Sample Kolmogorov-Smirnov Test
NPF LOGUKPRS LOGCAR LOGROA LOG10K
N 55 55 55 45 54
Normal
Parametersa,b
Mean ,0271 1,0400 -,7157 -2,1589 ,0638
Std. Deviation ,01593 ,05180 ,18550 ,45692 ,11740
Most Extreme
Differences
Absolute ,101 ,143 ,172 ,111 ,359
Positive ,080 ,143 ,172 ,087 ,224
Negative -,101 -,142 -,113 -,111 -,359
Test Statistic ,101 ,143 ,172 ,111 ,359
Asymp. Sig. (2-tailed) ,200c,d ,007c ,000c ,200c,d ,000c
Monte Carlo Sig. ,610e ,205e ,075e ,596e ,000e
Sig. (2-tailed) 99%
Confidence
Interval
Lower
Bound
,597 ,195 ,069 ,583 ,000
Upper
Bound
,622 ,216 ,082 ,608 ,000
a. Test distribution is Normal.
b. Calculated from data.
c. Lilliefors Significance Correction.
d. This is a lower bound of the true significance.
e. Based on 10000 sampled tables with starting seed 1310155034.
Data dinormalkan dengan tramsform severe negatif
One-Sample Kolmogorov-Smirnov Test
NPF
LOGUKPR
S
LOGCA
R
LOGRO
A
SEVERNEBOP
O
N 55 55 55 45 55
Normal
Parametersa,
b
Mean ,0271 1,0400 -,7157 -2,1589 -,5419
Std. Deviation ,0159
3
,05180 ,18550 ,45692 ,26255
Most
Extreme
Differences
Absolute ,101 ,143 ,172 ,111 ,331
Positive ,080 ,143 ,172 ,087 ,187
Negative -,101 -,142 -,113 -,111 -,331
Test Statistic ,101 ,143 ,172 ,111 ,331
Asymp. Sig. (2-tailed) ,200c,d ,007c ,000c ,200c,d ,000c
Monte Carlo
Sig. (2-
tailed)
Sig. ,585e ,188e ,066e ,582e ,000e
99%
Confidenc
e Interval
Lower
Boun
d
,573 ,178 ,060 ,569 ,000
Upper
Boun
d
,598 ,198 ,072 ,595 ,000
a. Test distribution is Normal.
b. Calculated from data.
c. Lilliefors Significance Correction.
d. This is a lower bound of the true significance.
e. Based on 10000 sampled tables with starting seed 1585587178.
96
Data dinormalkan dengan tramsform sqrt
One-Sample Kolmogorov-Smirnov Test
NPF LOGBOPO LOGUKPRS LOGCAR SQRTBOPO
N 55 55 55 55 55
Normal
Parametersa,b
Mean ,0271 -,0097 1,0400 -,7157 ,9947
Std. Deviation ,01593 ,09164 ,05180 ,18550 ,11618
Most
Extreme
Differences
Absolute ,101 ,283 ,143 ,172 ,308
Positive ,080 ,283 ,143 ,172 ,308
Negative -,101 -,158 -,142 -,113 -,168
Test Statistic ,101 ,283 ,143 ,172 ,308
Asymp. Sig. (2-tailed) ,200c,d ,000c ,007c ,000c ,000c
Monte Carlo
Sig. (2-
tailed)
Sig. ,592e ,000e ,194e ,069e ,000e
99%
Confidence
Interval
Lower
Bound
,579 ,000 ,183 ,062 ,000
Upper
Bound
,605 ,001 ,204 ,075 ,000
a. Test distribution is Normal.
b. Calculated from data.
c. Lilliefors Significance Correction.
d. This is a lower bound of the true significance.
e. Based on 10000 sampled tables with starting seed 334431365.
Persamaan I
Coefficientsa
Model
Unstandardized Coefficients Standardized Coefficients
t Sig. B Std. Error Beta
1 (Constant) -,008 ,151 -,050 ,960
NPF -2,794 1,219 -,348 -2,291 ,026
BOPO ,062 ,074 ,127 ,834 ,408
UKPRS ,021 ,013 ,221 1,708 ,094
a. Dependent Variable: CAR
Persamaan II
Coefficientsa
Model
Unstandardized Coefficients Standardized Coefficients
t Sig. B Std. Error Beta
1 (Constant) ,164 ,021 7,739 ,000
NPF -,093 ,180 -,038 -,516 ,608
BOPO -,130 ,010 -,879 -12,454 ,000
UKPRS -,003 ,002 -,096 -1,563 ,124
CAR -,009 ,020 -,031 -,475 ,637
a. Dependent Variable: ROA
Data menggunakan 9 bank
1. Analisis Deskriptif
Descriptive Statistics
N Minimum Maximum Mean Std. Deviation
NPF 45 ,00 ,05 ,0278 ,01475
BOPO 45 ,84 1,43 ,9753 ,12839
UKPRS 45 9,12 12,96 10,7263 1,24991
CAR 45 ,11 ,37 ,1787 ,05591
ROA 45 -,08 ,03 ,0022 ,01846
Valid N
(listwise)
45
Sumber: data sekunder yang diolah, 2018
2. Uji asumsi Klasik
a. Uji Multikolonieritas
Coefficientsa
Model
Unstandardized
Coefficients
Standardized
Coefficients
t Sig.
Collinearity
Statistics
B Std. Error Beta Tolerance VIF
1 (Constant) ,224 ,082 2,743 ,010
NPF -,273 ,245 -,183 -1,117 ,271 ,434 2,302
BOPO -,136 ,030 -,701 -4,578 ,000 ,498 2,007
UKPRS -,007 ,006 -,180 -1,178 ,247 ,502 1,993
98
CAR -,023 ,044 -,086 -,528 ,600 ,438 2,283
a. Dependent Variable: ROA
Sumber: data sekunder yang diolah, 2018
b. Uji Autokorelasi
S
Sumber: data sekunder yang diolah, 2018
c. Uji Heteroskedastisitas dengan uji white
Model Summary
Model R R Square
Adjusted R
Square
Std. Error of the
Estimate
1 ,883a ,779 ,676 ,00019
a. Predictors: (Constant), X3_X4, X1_X2, X1_X4, UKPRS, BOPO2,
X2_X3, NPF2, CAR2, X1_X3, BOPO, X2_X4, NPF, CAR, UKPRS2
Sumber: data sekunder yang diolah, 2018
d. Uji Normalitas
One-Sample Kolmogorov-Smirnov Test
NPF
LOGUKPR
S
LOGCA
R
LOGRO
A
LNBOP
O
N 45 45 45 38 7
Normal
Parametersa
,b
Mean ,0278 1,0279 -,7647 -2,2327 -2,0596
Std. Deviation ,0147
5
,04937 ,11697 ,43236 1,41901
Most
Extreme
Differences
Absolute ,124 ,187 ,177 ,148 ,303
Positive ,092 ,187 ,177 ,110 ,232
Negative -,124 -,158 -,089 -,148 -,303
Test Statistic ,124 ,187 ,177 ,148 ,303
Asymp. Sig. (2-tailed) ,079c ,000
c ,001
c ,036
c ,051
c
Model Summaryb
Model R R Square Adjusted R Square Std. Error of the Estimate Durbin-Watson
1 ,847a ,717 ,689 ,01030 1,796
a. Predictors: (Constant), CAR, UKPRS, BOPO, NPF
b. Dependent Variable: ROA
Monte
Carlo Sig.
(2-tailed)
Sig. ,464d ,075
d ,102
d ,348
d ,456
d
99%
Confidenc
e Interval
Lowe
r
Boun
d
,451 ,068 ,094 ,336 ,443
Uppe
r
Boun
d
,477 ,082 ,109 ,361 ,469
a. Test distribution is Normal.
b. Calculated from data.
c. Lilliefors Significance Correction.
d. Based on 10000 sampled tables with starting seed 2000000.
Sumber: data sekunder yang diolah, 2018
3. Uji Path Analisys
a. Persamaan I
Model Summaryb
Model R
R
Square
Adjusted R
Square
Std. Error of the
Estimate
Durbin-
Watson
1 ,507a ,257 ,202 ,04993 1,014
a. Predictors: (Constant), UKPRS, BOPO, NPF
b. Dependent Variable: CAR
Sumber: data sekunder yang diolah, 2018
ANOVAa
Model Sum of Squares df Mean Square F Sig.
1 Regression ,035 3 ,012 4,721 ,006b
Residual ,102 41 ,002
Total ,138 44
a. Dependent Variable: CAR
b. Predictors: (Constant), UKPRS, BOPO, NPF
Sumber: data sekunder yang diolah, 2018
100
Coefficientsa
Model
Unstandardized Coefficients Standardized Coefficients
t Sig. B Std. Error Beta
1 (Constant) ,262 ,066 3,998 ,000
NPF -2,077 ,600 -,548 -3,461 ,001
BOPO ,052 ,075 ,109 ,688 ,495
UKPRS -,002 ,006 -,050 -,368 ,715
a. Dependent Variable: CAR
Sumber: data sekunder yang diolah, 2018
b. Persamaan II
Model Summary
b
Model R
R
Square
Adjusted R
Square
Std. Error of the
Estimate
Durbin-
Watson
1 ,847a ,717 ,689 ,01030 1,796
a. Predictors: (Constant), CAR, UKPRS, BOPO, NPF
b. Dependent Variable: ROA
Sumber: data sekunder yang diolah, 2018
ANOVA
a
Model Sum of Squares df Mean Square F Sig.
1 Regression ,011 4 ,003 25,367 ,000b
Residual ,004 40 ,000
Total ,015 44
a. Dependent Variable: ROA
b. Predictors: (Constant), CAR, UKPRS, BOPO, NPF
Sumber: data sekunder yang diolah, 2018
Coefficients
a
Model
Unstandardized
Coefficients
Standardized
Coefficients
t Sig. B Std. Error Beta
1 (Constant) ,025 ,016 1,578 ,122
NPF -,001 ,141 -,001 -,005 ,996
BOPO -,132 ,016 -,844 -8,489 ,000
UKPRS -,002 ,001 -,164 -1,932 ,060
CAR -,008 ,032 -,023 -,237 ,814
a. Dependent Variable: ROA
Sumber: data sekunder yang diolah, 2018
4. Data
Nama Bank Tahun NPF BOPO UK PRS CAR ROA
PT Bank Muamalat
Indonesia 2013 0,0156 0,9386 10,7300 0,1405 0,0050
2014 0,0485 0,9733 10,7953 0,1391 0,0017
2015 0,0420 0,9736 10,7569 0,1200 0,0020
2016 0,0140 0,9776 10,7465 0,1274 0,0022
2017 0,0275 0,9768 10,7903 0,1362 0,0011
PT Bank Victoria Syariah 2013 0,0331 0,9195 9,1217 0,1840 0,0050
2014 0,0475 1,4331 9,1583 0,1527 -0,0187
2015 0,0482 1,1919 9,1396 0,1614 -0,0236
2016 0,0335 1,3134 9,2109 0,1598 -0,0219
2017 0,0408 0,9602 9,3017 0,1929 0,0036
PT Bank BNI Syariah 2013 0,0113 0,8833 10,1676 0,1623 0,0137
2014 0,0104 0,8980 10,2899 0,1626 0,0127
2015 0,0146 0,8963 10,3621 0,1548 0,0143
2016 0,0164 0,8688 10,4520 0,1492 0,0144
2017 0,0150 0,8762 10,5419 0,2014 0,0131
PT Bank Syariah Bukopin 2013 0,0368 0,9229 9,6377 0,1110 0,0069
2014 0,0334 0,9677 9,7127 0,1480 0,0027
2015 0,0274 0,9199 9,7655 0,1631 0,0079
2016 0,0466 1,0962 9,8389 0,1515 -0,0112
2017 0,0418 0,9920 9,8553 0,1920 0,0002
PT Bank BCA Syariah 2013 0,0000 0,9020 9,3099 0,2240 0,0100
2014 0,0000 0,9290 9,4763 0,2960 0,0080
2015 0,0050 0,9250 9,6384 0,3430 0,0100
2016 0,0020 0,9220 9,6986 0,3670 0,0110
2017 0,0004 0,8720 9,7753 0,2940 0,0120
PT Bank BRI Syariah 2013 0,0326 0,9042 10,2406 0,1449 0,0115
2014 0,0365 0,9977 10,3084 0,1289 0,0008
102
2015 0,0389 0,9379 10,3845 0,1394 0,0077
2016 0,0319 0,9133 10,4423 0,2063 0,0095
2017 0,0472 0,9524 10,4989 0,2029 0,0051
PT Bank Mandiri Syariah 2013 0,0228 0,8402 10,8059 0,1410 0,0152
2014 0,0429 1,0060 10,8258 0,1412 -0,0003
2015 0,0405 0,9470 10,8496 0,1285 0,0056
2016 0,0313 0,9412 10,8967 0,1401 0,0059
2017 0,0271 0,9444 10,9442 0,1589 0,0059
PT Mega Syariah 2013 0,0145 0,8609 12,9601 0,1299 0,0233
2014 0,0181 0,9761 12,8479 0,1926 0,0029
2015 0,0316 0,9951 12,7451 0,1874 0,0030
2016 0,0281 0,8816 12,7878 0,2353 0,0263
2017 0,0295 0,8916 12,8472 0,2219 0,0156
PT Bank Jabar Syariah 2013 0,0116 0,8576 12,6716 0,1799 0,0091
2014 0,0339 0,9694 12,7849 0,1583 0,0069
2015 0,0445 0,9878 12,8089 0,2253 0,0025
2016 0,0494 1,2277 12,8717 0,1825 -0,0809
2017 0,0285 1,3262 12,8873 0,1625 -0,0569
Sumber: data sekunder yang diolah, 2018
DECLARATION
In the name of Allah the most gracious and merciful.
Here by the writer fully declares that the graduating paper is made by writer
himself, and it is not contained the materials written are has been published by
other’s people ideas except the information from the reference.
The writer is capable to account for this graduating paper if in the future it can
be proved of containing other’s ideas of fact the writer imitates the other’s
graduating paper.
Like wise the declaration made by the writer and hope than this declaration
can be understood.
Salatiga, 25 September 2018
Writer,
Reni Nur Arifah
NIM. 21314165
104
DAFTAR RIWAYAT HIDUP
Nama : Reni Nur Arifah
Tempat dan Tanggal Lahir : Kab. Semarang, 25 Juni 1993
Jenis Kelamin : Perempuan
Warga Negara : Indonesia
Agama : Islam
Riwayat Pendidikan : SD Negeri Nyamat Lulus Tahun 2005
Mts Negeri Salatiga Lulus Tahun 2008
SMK ISSUDA Tingkir Lulus Tahun 2011
Pengalam berorganisasi : LDK FA IAIN Salatiga
Tim MDMA Biro Tazkia IAIN Salatiga
Demikian daftar riwayat hidup ini saya buat dengan sebenar-benarnya.
Salatiga, 25 September 2018
Penulis,
Reni Nur Arifah
NIM. 21314165