DISEDIAKAN OLEH : NOR AZHAR BIN HJ ADUKA (IEM 110015)

IJAZAH SARJANA MUDA PENGURUSAN MUAMALAT JABATAN SYARIAH DAN PENGURUSAN

AKADEMI PENGAJIAN ISLAM UNIVERSITI MALAYA

KUALA LUMPUR 2013/2014

Institusi yang terlibat dalam perkembangan sistem kewangan Islam di Malaysia &

Pelan Sektor Kewangan (PSK) 2011-2020

INSTITUTIONS INVOLVED IN THE DEVELOPMENT OF THE ISLAMIC FINANCIAL SYSTEM IN MALAYSIA

No INSTUTATIONS DEFINITIONS & DETAILS OBJECTIVES

1 IFSB

The Islamic

Financial Services

Board

An international standard-

setting body of regulatory and

supervisory agencies that have

vested interest in ensuring the

soundness and stability of the

Islamic financial services

industry, which is defined

broadly to include banking,

capital market and insurance.

Level 5, Sasana Kijang,

Bank Negara Malaysia,

2, Jalan Dato' Onn,

50480 Kuala Lumpur.

Telephone: +6 03 9195 1400

Facsimile : +6 03 9195 1405

http://www.sc.com.my/

To promote the development of a prudent and transparent Islamic

financial services industry through introducing new, or adapting

existing, international standards consistent with Sharî'ah principles,

and recommending these for adoption.

To provide guidance on the effective supervision and regulation of

institutions offering Islamic financial products and to develop for

the Islamic financial services industry the criteria for identifying,

measuring, managing and disclosing risks, taking into account

international standards for valuation, income and expense

calculation, and disclosure.

To liaise and cooperate with relevant organisations currently setting

standards for the stability and the soundness of the international

monetary and financial systems and those of the member countries.

2 INCEIF

International

Centre for

Education in

Islamic Finance

A global university offering

academic and professional

qualifications in Islamic

finance.

Lorong Universiti A , 59100

Kuala Lumpur, Malaysia

Fax: +603 7651 4094

Tel: 03-7651 4000

http://www.inceif.org/

Promote and encourage related research in order to further enrich

the development of education in Islamic finance.

Provide the most stimulating and effective environment for the

dissemination and discussion of strategies in Islamic finance

education.

Encourage young academicians to embark in new research in the

area of Islamic banking and finance.

Provide a venue to analyse the issues and challenges facing Islamic

banking and financial markets, with particular focus on human

capital development and education strategies.

Provide wider opportunities to academicians and researchers to

interact openly.

Expose and elaborate on issues and challenges pertaining to the

execution of global finance and banking systems in the new

millennium.

3 SC

Securities

Commission

A self-funding statutory body

with investigative and

enforcement powers. It reports

to the Minister of Finance and

its accounts are tabled in

Parliament annually.

3, Persiaran Bukit Kiara

Bukit Kiara

50490 Kuala Lumpur

Tel: 603-6204 8777

Fax: 603-6201 5078

http://www.sc.com.my/

Supervising exchanges, clearing houses and central depositories.

Registering authority for prospectuses of corporations other than

unlisted recreational clubs.

Approving authority for corporate bond issues.

Regulating all matters relating to securities and derivatives

contracts.

Regulating the take-over and mergers of companies.

Regulating all matters relating to unit trust schemes.

Licensing and supervising all licensed persons.

Encouraging self-regulation and ensuring proper conduct of market

institutions and licensed persons.

4 REDmoney

A publishing and events

company focusing purely on

the global Islamic finance

market.

Suite 22-06, 22nd Floor

Menara Tan & Tan

207, Jalan Tun Razak

50400 Kuala Lumpur

Malaysia

General Line: +603 2162 7800

General Fax: +603 2162 7810

http://www.redmoneyevents.co

m/

Offer expert advice and consultation to organizations in and

associated with the Islamic finance industry included market

positioning and research, Shariah advisory and the product

development process.

Giving first-hand knowledge and understanding of the Islamic

finance markets and instruments from the specialist’s point of view.

A world-class provider of quality public, sponsored and in-house

financial training for banks, corporates, consultants, regulators and

government bodies across Asia, the Middle East and Europe.

Provide best-of-breed training solutions in the rapidly developing

area of Shariah compliant finance.

Offer Islamic finance professionals cutting edge knowledge which

is both relevant and timely delivered by recognized experts in their

respective fields.

5 BNM

Bank Negara

Malaysia @

Central Bank of

Malaysia

The Malaysian central bank or

Malaysian Federal Reserve

Jalan Dato' Onn

P.O. Box 10922

50929 Kuala Lumpur

Tel: 603-2698-8044

Fax: 603-2691-2990

http://www.bnm.gov.my/

Issue currency and keep reserves to safeguard the value of currency

Promote monetary stability & sound financial structure

Act as banker and financial advisor to the Government

Influence the credit situation to the advantage of the country

6 ISRA

International

Shari'ah Research

Academy for

Islamic Finance

A repository of knowledge for

Shari’ah views or fatwas and

undertake studies on

contemporary issues in Islamic

financial industry

Lorong Universiti A,

59100 Kuala Lumpur.

General Line : +603-7651 4200

Fax : +603-7651 4242

http://www.isra.my/

Spearhead and conduct applied shari’ah research in Islamic Finance

Enrich resources of knowledge in Islamic Finance

Provide avenues for the development of shari’ah practice in Islamic

Finance

Propagate harmonisation and mutual respect in Islamic Finance

practices

7 AIBIM

Association of

Islamic Banking

Institutions

Malaysia

An association that fostering

the establishment and conduct

of sound Islamic banking

systems and practices

in Malaysia.

4th floor, Menara Bumiputra

21 Jalan Melaka, 50100 Kuala

Lumpur.

Tel : 03-20268 002 / 003

Fax : 603-20268012

http://aibim.com/

To promote the establishment of sound Islamic banking systems and

practices

Promoting and representing the interests of members and to render

where possible such advice or assistance as may be deemed

necessary and expedient to members.

To upgrade Islamic banking expertise in Malaysia and in pursuing

the above objectives; AIBIM works in co-operation with other

similar associations in the country and elsewhere in the world.

8 AAOIFI

Accounting and

Auditing

Organization for

Islamic Financial

Institutions

An Islamic international

autonomous non-for-profit

corporate body that prepares

accounting, auditing,

governance, ethics and Shari'a

standards for Islamic financial

institutions and the industry.

To develop accounting and auditing thoughts relevant to Islamic

financial institutions.

To disseminate accounting and auditing thoughts relevant to Islamic

financial institutions and its applications through training,

seminars, publication of periodical newsletters, carrying out and

commissioning of research and other means.

BLOCK 304,

AL MUTHANA ROAD,

YATEEM CENTER

Tel : +973 17 244 496

Fax : +973 17 244 496

http://www.aaoifi.com/

To prepare, promulgate and interpret accounting and auditing

standards for Islamic financial institutions

To review and amend accounting and auditing standards for Islamic

financial institutions

9 MIFC

Malaysia

International

Islamic Financial

Centre

An initiative of Malaysia’s

financial market regulators and

relevant government agencies

dedicated to developing

Malaysia’s Islamic finance

market by engaging with

industry and government.

Sasana Kijang

2 Jalan Dato' Onn

50480 Kuala Lumpur

Malaysia

Telephone: +603 2692 3481

http://www.mifc.com/

Accelerating the process of bridging and strengthening the

relationship between the international Islamic financial markets and

thereby expand the investment and trade relations between the

Middle Eastern, West Asia and North Africa regions with East

Asia.

To act as a centre for origination , issuance and trading of Islamic

capital market and treasury instruments such as sukuks, and to act

as an investment gateway to the region specialising in Islamic fund

and wealth management, and as a takaful and retakaful centre.

Promoting capital and cross-border trade flows between the

financial communities of these regions, thereby strengthen the

international integration of our (Malaysia) domestic Islamic

financial system.

To improve further the performance of the Islamic financial

industry and strengthen its competitive edge in this increasingly

more challenging global environment.

10 Labuan FSA

The Labuan

Financial Services

Authority

@

LOFSA

Labuan Offshore

Financial Services

Authority

A single regulatory body to

spearhead and coordinate

efforts to promote and develop

Labuan as an International

Business & Financial Centre

(IBFC)

Tingkat 17, Menara Pejabat

Utama,

Kompleks Ujana Kewangan,

87000 Wilayah Persekutuan

Labuan, Malaysia.

Tel : 6 087 591200

Fax : 6 087 453442

http://www.lfsa.gov.my/

To promote and develop Labuan as an international centre for

business and financial services

To develop national objectives, policies and priorities for the orderly

development and administration

of the international business and financial services in Labuan

To act as the central regulatory, supervisory and enforcement

authority of the international business and

financial services industry in Labuan.

PELAN SEKTOR KEWANGAN (PSK) 2011-2020

Dilancarkan oleh Perdana Menteri Malaysia, (Datuk Seri Najib Razak) pada 21 Disember 2011

Pelan induk yang kedua selepas Pelan Induk Sektor Kewangan (PISK) 2001-2010

Bertemakan "Memperkasakan Masa Depan"

Suatu rancangan strategik untuk melakarkan hala tuju masa hadapan sistem kewangan ketika Malaysia mengorak langkah untuk

mencapai ekonomi bernilai tambah tinggi dan berpendapatan tinggi.

Dirumuskan bagi mewujudkan ekosistem kewangan yang terbaik kepada ekonomi Malaysia yang bercirikan nilai tambah tinggi

dan berpendapatan tinggi di samping meningkatkan peranannya dalam dalam memenuhi keperluan kewangan yang kian

meningkat di rantau Asia yang sedang pesat membangun ini.

Memperkukuh hubungan sektor kewangan dan menyokong integrasi antara rantau supaya pengantaraan lebihan dana berfungsi

secara cekap dan berkesan untuk memanfaatkan peluang pelaburan yang luas di rantau Asia. Satu bahagian penting ialah

pengantarabangsaan kewangan Islam dan pembangunan Malaysia sebagai pusat kewangan Islam antarabangsa.

Saranan-saranan dalam PSK tertumpu pada sembilan bidang utama yang disokong oleh 69 saranan dan lebih daripada 200 inisiatif.

Bidang tumpuan PSK ialah:

1. Pengantaraan yang berkesan ke arah pembentukan ekonomi bernilai tambah tinggi dan berpendapatan tinggi;

Meningkatkan keupayaan sektor kewangan untuk menyokong aktiviti bernilai tambah tinggi, termasuk memenuhi keperluan

kewangan perusahaan berinovatif sepanjang kitaran hayatnya.

Menambah penawaran rangkaian pendanaan modal risiko swasta untuk semua peringkat pembiayaan melalui kerjasama

dengan Kerajaan dan agensi lain.

Meningkatkan kapasiti sektor kewangan untuk memenuhi keperluan pembiayaan projek berskala besar dan jangka panjang.

Meningkatkan pengetahuan institusi kewangan mengenai pasaran yang berbeza-beza untuk menyokong pengantarabangsaan

perniagaan Malaysia.

Mewujudkan persekitaran yang kondusif bagi institusi kewangan untuk membangunkan lebih banyak produk dan

meningkatkan perkhidmatan agar syarikat perniagaan dapat menguruskan risiko perniagaan dengan lebih baik.

Meningkatkan akses kepada maklumat untuk mengurangkan jurang maklumat tak simetri (information asymmetries) dan

meningkatkan keberkesanan dan kecekapan pengantaraan kewangan.

Membangunkan industri persaraan swasta yang teguh untuk meningkatkan kesediaan rakyat Malaysia apabila bersara dan

mencapai usia emas.

Menambah penyediaan produk dan perkhidmatan pengurusan kekayaan agar dapat memenuhi permintaan segmen penduduk

berkemampuan yang semakin ramai secara kerjasama dengan agensi pengawalseliaan berkenaan.

Meningkatkan kapasiti dan keupayaan industry insurans dan takaful untuk menyediakan insurans perubatan dan kesihatan

bernilai tambah lebih tinggi.

Memberikan fleksibiliti operasi yang lebih kepada institusi kewangan, tertakluk kepada perlindungan yang wajar.

Meningkatkan mutu perkhidmatan institusi kewangan dalam penyediaan perkhidmatan kewangan dan pengendalian

perniagaan.

2. Membangunkan pasaran kewangan yang meluas dan dinamik;

Menggalakkan pasaran wang yang cekap dan berdaya saing yang lebih luas dengan tahap kecairan yang lebih tinggi.

Meningkatkan kecairan dalam pasaran sekuriti hutang kerajaan dan pasaran sukuk.

Memperluas penyertaan pelabur dalam pasaran sekuriti kerajaan.

Mempertingkat mekanisme pengurusan risiko dan instrumen untuk menguruskan dedahan risiko.

Meningkatkan akses dan kecairan dalam pasaran pertukaran asing.

Menyokong penggunaan mata wang serantau untuk penyelesaian aktiviti perdagangan dan pelaburan langsung.

Membangunkan infrastruktur dan pengaturan bagi perdagangan mata wang asing, pembayaran dan penyelesaian dalam negeri

yang cekap dan berkesan dari segi kos.

3. Perkongsian kemakmuran yang lebih meluas melalui rangkuman kewangan;

Menggunakan saluran yang inovatif untuk meningkatkan jangkauan perkhidmatan kewangan yang berkualiti serta mampu

dibayar, yang lebih cekap dari segi kos.

Menambah kepelbagaian jenis produk dan perkhidmatan bagi memenuhi keperluan kewangan rakyat yang berbeza-beza,

termasuk golongan yang kurang mendapat perkhidmatan kewangan.

Memperkukuh pengaturan keinstitusian bagi menyediakan perkhidmatan kewangan kepada golongan yang kurang mendapat

perkhidmatan kewangan di samping mempertingkat keupayaan pengamal kewangan untuk menyokong usaha ini secar

berkesan dan mampan.

Mempertingkat pengetahuan dan keupayaan golongan yang kurang mendapat perkhidmatan kewangan untuk menggunakan

perkhidmatan kewangan secara bertanggungjawab.

4. Mengukuhkan integrasi kewangan serantau dan antarabangsa;

Menggalakkan lebih banyak penyertaan asing dalam sektor kewangan melalui pendekatan yang strategik dan terurus demi

kepentingan terbaik Malaysia.

Meningkatkan penyelarasan dan kerjasama merentas sempadan dalam kalangan pengawalselia bagi menggalakkan penyediaan

perkhidmatan yang teratur di rantau ini.

Membangunkan infrastruktur kewangan yang kukuh untuk memudahkan pengantaraan kewangan merentas sempadan.

Mengukuhkan kedudukan Labuan IBFC sebagai hab operasi serantau yang berkesan dari segi kos dan juga menarik bagi

syarikat- syarikat dan pelabur antarabangsa.

5. Pengantarabangsaan kewangan Islam;

Menambah kepelbagaian peserta dalam industri kewangan Islam domestik untuk menyokong lebih banyak rangkaian produk

dan perkhidmatan kewangan Islam yang menitikberatkan kepentingan terbaik untuk Malaysia.

Menyokong pertumbuhan industri pengurusan dana dan kekayaan Islam dengan kerjasama pihak berkuasa yang berkenaan

Meningkatkan tahap pasaran wang, pasaran pertukaran asing dan pasaran modal Islam yang dinamik.

Meningkatkan kecekapan pasaran dengan memudahkan penggunaan dokumen dan perjanjian piawaian dalam kalangan peserta

pasaran kewangan.

Menggalakkan penyertaan aktif dalam penerbitan dan urus niaga sukuk.

Meningkatkan kedalaman dan kecergasan pasaran kewangan Islam dengan menyediakan persekitaran pengawalseliaan dan

percukaian yang kondusif.

Menjadikan Malaysia dan juga Labuan IBFC sebagai pusat takaful semula antarabangsa.

Meneruskan usaha mempertingkat kesalinghubungan kewangan dengan negara lain.

Mengoptimumkan potensi platform pasaran kewangan Islam sedia ada.

Membangunkan Malaysia sebagai pusat rujukan bagi urus niaga kewangan Islam.

Meningkatkan proposisi pengetahua kewangan Islam dengan sokongan program pembangunan tenaga mahir yang menyeluruh.

Menggalakkan penglibatan dan hubungan global yang lebih erat dalam pembangunan industri kewangan Islam.

6. Rejim pengawalan dan penyeliaan untuk memelihara kestabilan sistem kewangan;

Menggubal rangka kerja perundangan yang menyeluruh bagi sistem kewangan konvensional dan sistem kewangan Islam.

Mengkaji semula peraturan-peraturan berhubung dengan struktur pemilikan institusi kewangan berlesen.

Memperkukuh pengawasan penyeliaan terhadap syarikat induk kewangan.

Memperkukuh struktur institusi kewangan bagi melindungi dengan sewajarnya pendeposit dan pemegang polisi insurans dan

peserta takaful daripada risiko penularan dan hutan yang berlebihan.

Mengukuhkan tadbir urus korporat institusi kewangan dan peranan disiplin pasaran.

Meningkatkan piawaian pengurusan risiko dan fungsi kawalan dalaman merentas sector kewangan

Memperkukuh asas-asas bagi budaya risiko yang mantap dalam sektor kewangan

Bekerjasama dengan bank pusat dan pihak berkuasa yang lain untuk memelihara kestabilan sektor kewangan yang

berhubungkait dengan negara serantau dan di peringkat antarabangsa.

Turut serta dalam pengaturan dan kerjasama penyeliaan merentas sempadan yang lebih meluas untuk menyokong

pembangunan industri kewangan Islam antarabangsa yang teratur.

7. Mencapai kecekapan ekonomi yang lebih tinggi melalui pembayaran elektronik;

Menambah baik infrastruktur e-pembayaran dan menyediakan perkhidmatan yang lebih baik dan baharu untuk memudahkan

lagi penggunaan e-pembayaran.

Meningkatkan perbankan dan pembayaran mudah alih dengan menggalakkan penggunaan telefon mudah alih untuk urus niaga

perbankan dan pembayaran.

Memperluas infrastruktur kad pembayaran untuk meningkatkan penggunaan kad debit.

Menggalakkan struktur harga yang kondusif bagi perkhidmatan pembayaran yang memudahkan penggunaan kaedah

pembayaran yang lebih berkesan kos.

Meningkatkan kesedaran dan keyakinan pengguna untuk menggunakan e-pembayaran secara lebih meluas.

8. Memperkasakan pengguna;

Menggalakkan keupayaan kewangan sebagai kemahiran hidup yang penting melalui penggabungan pendidikan kewangan ke

dalam sukatan pelajaran rasmi di sekolah dan institusi pengajian tinggi.

Menerima pakai pendekatan berdasarkan peristiwa mengenai kehidupan, dalam pembangunan dan penyampaian program serta

menggalakkan kerjasama yang lebih erat dalam kalangan pihak berkepentingan dalam menyampaikan pendidikan kewangan.

Memperkenalkan rejim kawal selia bersepadu yang menangani jurang pengawalseliaan, serta dikuatkuasakan dengan konsisten

menerusi penubuhan jawatankuasa yang dianggotai pihak berkuasa berkaitan untuk merumus dan melaksanakan undang-

undang kredit pengguna baharu.

Menubuhkan Skim Perkhidmatan Ombudsman Kewangan (Financial Ombudsman Services, FOS) dengan kuasa yang

diperluas bagi menggalakkan pertikaian dengan penyedia perkhidmatan kewangan diuruskan secara berkesan dan saksama.

Menggalakkan penggunaan laporan kredit yang lebih meluas bagi mendorong budaya kredit dan pembayaran balik yang lebih

bertanggungjawab.

Memperteguh infrastruktur yang menyokong untuk menyediakan akses kepada maklumat pendidikan kewangan dan menilai

keberkesanan inisiatif pendidikan kewangan.

Menggalakkan dan mengukuhkan amalan yang saksama dan bertanggungjawab dalam kalangan penyedia perkhidmatan

kewangan melalui pengawalan yang sesuai dan ketelusan yang lebih nyata.

9. Pembangunan tenaga mahir untuk sektor kewangan;

Melahirkan lebih banyak graduan yang bersedia pada peringkat kemasukan melalui kerjasama dan penyelarasan yang lebih

erat antara industry kewangan dengan institusi pengajian tinggi.

Meningkatkan kemahiran dan kecekapan tenaga kerja sedia ada untuk membolehkan mereka memainkan peranan dalam

persekitaran yang lebih berdaya saing dan global.

Menarik minat tenaga mahir serantau dan antarabangsa dengan memudahkan kemasukan tenaga kerja dalam sector kewangan

domestik.

Meningkatkan fokus strategik, penyelarasan, serta kerjasama bagi memperoleh pendekatan yang komprehensif kepada

pembangunan tenaga mahir untuk sektor kewangan dengan penubuhan Majlis Tenaga Mahir Perkhidmatan Kewangan

(Financial Services Talent Council, FSTC) untuk memacu, menyelia dan menyelaraskan agenda pembangunan tenaga mahir

sektor kewangan.