ГЕОЛОГО-ЭКОНОМИЧЕСКАЯОЦЕНКАЗОЛОТО-СЕРЕБРЯННОГО

МЕСТОРОЖДЕНИЯ «МИЛОГРАДОВСКОЙ»

ЛИЦЕНЗИОННОЙПЛОЩАДИ

Условияпроведенияработ

ПРОСТРАНСТВЕННЫЕ ГРАНИЦЫ ОБЪЕКТА:Объект расположен в Ольгинском районе,Приморского края, в пределах листа К-53-IIIПлощадь горного отвода лицензионнойплощади «Милоградовское»составляет 11,37 км2

ЛИЦЕНЗИИ.

Лицензия ВЛВ №01957 БР

ЦЕЛЕВОЕ НАЗНАЧЕНИЕ РАБОТ.Детальное изучение геологического строения Лицензионной площади с целью получения необходимой информации для проектирования и строительства горнодобывающего предприятия. Подсчет запасов золота и серебра по категориям С1 и С2.

НОМЕРА

УГЛОВЫХ

ТОЧЕК

СЕВЕРНАЯ ШИРОТА ВОСТОЧНАЯ ДОЛГОТА

ГРАДУСЫ МИНУТЫ СЕКУНДЫ ГРАДУСЫ МИНУТЫ СЕКУНДЫ

1 43 30 20 134 34 16

2 43 21 30 134 33 14

3 43 22 10 134 33 14

4 43 22 20 134 36 00

5 43 20 20 134 36 00

В рамках геологического задания планируется выполнить

работы на рудопроявлениях Карлик (S=480 832 м2)

Западный (S=480 832 м2), Сюрприз (S= 480 832 м2)

Восточный (S=472 414м2), Средний (S= 617 352м2).

Общая площадь участков рудопроявлений – 2 532 262 м2.

ДОБЫТЫЕВПРОЦЕССЕРАБОТДРАГОЦЕННЫЕМЕТАЛЛЫ ПРИНАДЛЕЖАТНЕДРОПОЛЬЗОВАТЕЛЮ

ОжидаемыерезультатыработЗАПАСЫ И РЕСУРСЫ.

Выявить крупнообъемное золото –серебряное месторождение , получить и сиcтематизировать

материалы по результатам геологического исследования , обеспечивающие достоверность

запасов по категориям.

ДОБЫЧА БЛАГОРОДНЫХ МЕТАЛЛОВ

ИЗ РАЗВЕДОЧНЫХ ГОРНЫХ ВЫРАБОТОК В ПРОЦЕССЕ

ПРОВЕДЕНИЯ ГЕОЛОГОРАЗВЕДОЧНЫХ РАБОТ:

Содержания в рудных телах от 0,1 г/т. -до 29 г/т.

РУДА с минимальным содержанием 1,9 г/т.

в специальных рудных отвалах - 581 тыс. тонн. в год

ЗОЛОТО 99,99, в банковских слитках – 488 кг. в год

СЕРЕБРО 99,99 в банковских слитках – 13 129кг. в год

ПРОИЗВОДСТВЕННЫЕ АКТИВЫ (в ценах 2014г)

Ожидаемая оценка капитальных вложений в

проект составит – 2 953 млн.руб.

В ТОМ ЧИСЛЕ: Ожидаемая оценка стоимости

Геологоразведочных работ – 793 млн.руб.

Строительства рудника для открытой добычи

руд благородных металлов – 1 172 млн. руб.

Строительства объектов вспомогательного и

обслуживающего назначения - 988 млн. руб.

ЗАТРАТЫНАВЫПОЛНЕНИЕКОМПЛЕКСАГЕОЛОГОРАЗВЕДОЧНЫХРАБОТПОГАШАЮТСЯ ЗАСЧЕТДОБЫЧИРУДЫИЗРАЗВЕДОЧНЫХГОРНЫХВЫРАБОТОК

СРОК ПОДГОТОВКИ

ЗАПАСОВ1 год 2 год 3 год

КАТЕГОРИЯ В С1 С2 В С1 С2 В С1 С2

ЗОЛОТО ТОНН 2 4 6 6 8 16 12 16 17

СЕРЕБРО ТОНН 200 400 600 600 800 1 600 1200 1 600 1 800

РУДА ТЫС. ТОНН 1 053 2 816 4 224 3 158 5 631 11 263 4 211 11 263 11 967

Ожидаемыйграфикпогашения затрат

ЧИСТАЯ ПРИБЫЛЬ ПРОЕКТА:

ЗАТРАТЫ НА ПРОВЕДЕНИЕ ГРР. ПРИБЫЛЬ ОТ ОРГАНИЗАЦИИ ДОБЫЧИ

Геолого-поисковаямодель

Геолого-поисковаямодельОСНОВНЫЕ ПОИСКОВЫЕ ПРИЗНАКИ И КРИТЕРИИ РАЗВИТИЯ ПРОМЫШЛЕННОГО

ЗОЛОТО-СЕРЕБРЯННОГО ОРУДЕНЕНИЯ «МИЛОГРАДОВСКОЙ» ЛИЦЕНЗИОНОЙ ПЛОЩАДИ

1. Структурная приуроченность к вулкано-купольным поднятиям риолитовой формации.

2. Широкое площадное развитие метасоматических пород кварц-адуляр-серицит-хлорит-карбонатнрого состава.

3. Выделение в контурах развития метасоматических пород контрастных комплексных золото-серебряных литохимических аномалий.

4. Развитие шлиховых ореолов золота в аллювиальных, пролювиально-делювиальных и элювиальных отложениях.

5. Повышенные содержания золота и серебра в отдельных бороздовых пробах. Статистическое распределение содержаний (приводится в диаграммах).

КВАРЦ-РОДОНИТОВЫЕ

РУДЫ:

-0,1+0,01 - 55%

-0,25+0,1 - 27%

-0,5+0,25 - 15%

+1,0 - 3%

Геолого-поисковаямодель

МИНЕРАЛИЗОВАННЫЕ ЗОНЫ:

Минерализованные зоны

представляют собой сложные образования,

контролируемые наиболее крупными

сбросами. Они представлены одной или

несколькими стволовыми жилами

брекчиевой текстуры, и прожилково-

вкрапленной минерализацией вмещающих

пород.

РУДНЫЕ ЖИЛЫ

Жилы приурочены к тектоническим

трещинам суб. меридионального и северо-

восточного направления. Контакты жил

резкие, извилистые, мощность 1-2 м.

МОРФОЛОГИЯ РУДНЫХ ТЕЛ.

Промышленное значение могут

иметь два морфологических типа

минерализованные зоны и жилы

Рудные зоны и жилы имеют

выраженное Юго-Восточное падение с

углами падения 23-40◦

МИНЕРАЛЬНЫЕ ПАРАГЕНЕЗИСЫ.

1. Кварц-хлорит-магнетит-пирит-сульфиды

Pb,Zn,Cu-блеклые руды-акантит.

2. Кварц-адуляр-сульфиды Pb,Zn,Cu-

самородное золото-кюстелит-самородное

серебро-пираргирит.

3. Кварц-родонит-родохрозит-гранат-

аксинит-турмалин-гельвин-сульфиды

Pb,Zn,Cu-самородное серебро-акантит.

4. Гипергенные золото-серебро.

РАЗМЕРНОСТЬ МИНЕРАЛЬНЫ

ОБОСОБЛЕНИЙ БЛАГОРОДНЫХ МЕТАЛЛОВ

В РАЗЛИЧНЫХ ТИПАХ РУД.

КВАРЦ-АДУЛЯРОВЫЕ

РУДЫ:

-0,25+0,1 - 16%

-0,5+0,25 - 42%

-1,0+0,5 - 28%

+1,0 - 10%

ОКИСЛЕННЫЕ

РУДЫ:

-0,5+0,25 - 50%

-1,0+0,5 - 22%

+1,0 - 21%

УчасткипроведениядетальныхГРР

УчасткипроведениядетальныхГРР

На основании анализа геолого-поисковой модели в пределах «Милоградовской»

лицензионной площади выделены следующие перспективные участки:

1. Участок «Карлик»

2. Участок «Западный»

3. Участок «Сюрприз»

4. Участок «Восточный»

5. Участок «Средний»

УчастокДлина

расчисток

Объем

выработки

Среднее

содержание

Au

Геологические

запасы золота

Среднее

содержание

Ag

Геологические

запасы серебра

(м) (м3) (г/м3) (кг) (г/м3) (кг)

Карлик 3 290,00 88 830,00 5,97 530,33 112,09 9 957,12

Западный 2 840,00 105 570,00 3,36 354,34 116,49 12 298,21

Сюрприз 3 880,00 121 770,00 4,76 579,45 113,30 13 796,12

Средний 4 251,30 27 810,00 2,52 70,04 116,00 3 225,99

Восточный 2 540,00 56 970,00 2,93 166,73 113,57 6 470,09

ВСЕГО 16 801,30 400 950,00 4,24 1 700,88 114,10 45 747,55

Ожидаемые запасы в контурах проектируемых горных выработок

в пределах выделенных перспективных участков

Геолого-экономическоеобоснованиеведенияработ

ДОБЫЧА:

Открытый способ (карьер) – параметры карьера :

угол откоса бортов - 430

угол рабочего уступа - 750

высота уступа - 10м

коэффициент вскрыши - 4,37

Подземный способ :

– подэтажными штреками

при мощности рудных тел > 3м

– с магазинированием

при мощности рудных тел < 3м

высота блока - 100м ; длина - 60м ; высота подэтажа - 17м .

МОДЕЛЬ МЕСТОРОЖДЕНИЯ

Золото-серебряное эпитермальное

месторождение.

Ожидаемые геологические запасы

руды 27 509 тыс.тонн

Средние содержания в руде

Au ……… 1,42г\т

Ag …... 450,44 г\т

ЕЖЕГОДНЫЙ ОБЪЕМ ДОБЫЧИ.

Ежегодный объем добычи -950 тыс тонн.

В том числе открытым способом – 400 тыс. тонн

Подземным способом 550 тыс. тон.

Средние содержания в добытой руде:

Au………1,33г\т

Ag……420,77 г\т

ТЕХНОЛОГИЧЕСКАЯ СХЕМА

ОБОГАЩЕНИЯ РУД:

Технологическая схема обогащения руд :

Гравитационно-флотационная .

Золото и серебро получают из концентрата

на металлургическом переделе.

Извлечение золота - 83% ; серебра - 81,7% .

Все природные типы руд перерабатываются

по единой технологической схеме.

Извлекаемое содержание

Au-1,05 г/т

Ag - 326,58 г/т

СРОК РАБОТЫ РУДНИКА

Срок работы рудника- 25 лет

1.

2.

Геолого-экономическоеобоснованиеведенияработ

Цена золота 1750 руб. за 1 гр.

Цена серебра 23 руб. за 1 гр.

Ставки дисконтирования 22%

Горизонт планирования 6 лет.

Объем добытого металла :

Золото – 5 321 кг.

Серебро – 1 725 тонн.

РЕЗУЛЬТАТЫ ГЕОЛОГО-ЭКОНОМИЧЕСКОЙ ОЦЕНКИ

ПОДТВЕРЖДАЮТ НЕОБХОДИМОСТЬ

ПРОВЕДЕНИЯ КОМПЛЕКСА ГЕОЛОГОРАЗВЕДОЧНЫХ РАБОТ.

РЕЗУЛЬТАТЫ ГЕОЛОГО-ЭКОНОМИЧЕСКОЙ ОЦЕНКИ:

БАЗОВЫЕ УСЛОВИЯ ЭКОНОМИЧЕСКИХ РАССЧЕТОВ :

Объем инвестиционных затрат – 4 270 млн.руб.

В том числе:

на геологоразведочные работы

по подтверждению запасов – 792,8 млн.руб.

1. Внутренняя норма прибыли IRR – 67%

2. Дисконтированный срок окупаемости 1,5 года после запуска производства.

3. Чистая текущая стоимость проекта в горизонте планирования 8 562 млн. руб.

4.Рентабельность активов 27%.

Риски

АДМИНИСТРАТИВНЫЕ:

Вероятность нарушения сроков исполнения лицензионного соглашения.

ТЕХНОЛОГИЧЕСКИЕ

Не достижение показателейпо степени извлечения золотаи серебра из исходной руды.

ГЕОЛОГИЧЕСКИЕ.

Недоизученность геологических особенностей месторожденияи связанное с этим не полное достижение плановых показа-телей проекта по содержаниюв исходной руде, запасам и т.д.

ГЕОЛОГИЧЕСКИЕ

Запланирован большой объем геологоразведочных работпо выделенным 6-ти опорным участкам обеспечивающим последовательный прирост запасов в течении 3х-лет, исследования площади.

ТЕХНОЛОГИЧЕСКИЕ

В процессе ведения геологоразведочных работ планируется исследования малых и полупромышленных технологических проб на специально разрабатываемом модульном технологическом оборудовании.

АДМИНИСТРАТИВНЫЕ:

Учитывая полученные результаты ведения работ и новые технологические решения исполнения комплекса геологоразведочных работ возможно продления сроков лицензионного соглашения на 2года до завершения всех необходимых объемов исследований по подтверждению качества запасов «Милоградовской» лицензионной площади.

СНИЖЕНИЕ ВЛИЯНИЯ РИСКОВ

Чувствительность NPV проекта

К СТАВКЕ СРАВНЕНИЯ

К ОБЪЕМУ ПРОИЗВОДСТВА И ИНВЕСТИЦИОННЫМ ЗАТРАТАМ К ВЫРУЧКЕ ОТ РЕАЛИЗАЦИИ И ОПЕРЦИОННЫМ ЗАТРАТАМ

Устойчивоеконкурентноепреимущество

На основании новых теоретических подходов выделить в пределах лицензионной

площади наиболее перспективные на обнаружение рудных тел опорные участки

геологических исследований, в пределах которых рудные тела выходят на поверхность.

Обеспечить очередность исследования участков таким образом, что бы завершение

исследований осуществлялось в соответствии с этапностью ГРР, а прирост запасов

осуществлялся ежегодно.

За счет сокращения площади детальных исследований сократить сроки выполнения

ГРР до 8 месяцев, сосредоточив весь комплекс необходимых работ на наиболее

благоприятных для локализации руд участках. При этом предусмотрев последующее

наращивание запасов с учетом полученной информации по опорным участкам.

Экономическое обоснование веденияработ

НАЧАЛЬНЫЕИНВЕСТИЦИОННЫЕ ВЛОЖЕНИЯ:

Инвестиционныезатраты - 183 млн. руб.

В том числе:

Стоимость оборудования с учетом его доставки

и монтажа 150 927 тыс. руб.

стоимость 2х месячных запасов ГСМ

и расходных материалов - 7 903 тыс. руб.

объем 2-х месячной заработной

платы сотрудников - 7 560 тыс. руб.

объем 2-х месячных прочих

операционных затрат - 16 551 тыс. руб.

ТЕХНОЛОГИЧЕСКИЕ ПАРАМЕТРЫ

добычи рудиз разведочных горных выработок в процессе проведения ГРР.

По всем выбранным

перспективным участкам

детальных работ

предусматривается проходка

горных выработок общей

протяженностью 16 801 пог. м.

Учитывая сложное сечение

выработок объем добытой руды

составит 400 950 куб. м

Количество извлеченного металла

при формировании рудных складов в течении года составит:

Au ……...488 кг.

Ag …..13 129 кг.

КОЛИЧЕСТВО ИЗВЛЕЧЕННЫХ БЛАГОРОДНЫХ МЕТАЛЛОВ

исполнители:

ЕФРЕМОВ И. В., БОЕВ А.А., КУКУШКИН Д.А., ЛЕВИН В.

Москва, 2015 г.