Annex d'endeutament pressupost 2014 Autoguardadoftp.santquirzedelvalles.cat/pub/uploads/pressupost2014/... · 2013. 12. 17. · motivada per la recepció d’una subvenció finalista

[INFORME EVOLUCIÓ DEL DEUTE] Document annexat a l’expedient del pressupost de l’exercici 2014

2014

Àrea

Economia Unitat

Tresoreria Municipal

Ajuntament de Sant Quirze del Vallès | Annex al pressupost 2014 “Estat del deute”

1

Introducció, objecte i abast _ Atès el procés de confecció i aprovació del pressupost de l’exercici 2014, s’ha requerit a la Tresoreria Municipal l’emissió del present informe, el qual queda incorporat com annex a l’expedient del pressupost, i que té per objecte donar compliment allò que estableix l’ apartat d) de l’article 166 del Text Refós de la Llei Reguladora d’Hisendes Locals: ”d) El estado de previsión de movimientos y situación de la deuda comprensiva del detalles de operaciones de crédito o de endeudamiento pendientes de reembolso a principio del ejercicio, de las nuevas operaciones previstas a realizar a lo largo del ejercicio y del volumen de endeudamiento al cierre del ejercicio económico, con distinción de operaciones a corto plazo, operaciones a largo plazo, de recurrencia al mercado de capitales y realizadas en divisas o similares, así como de las amortizaciones que se prevén realizar durante el mismo ejercicio” Tal i com ja s’ha fet en exercicis precedents, l’informa es troba estructurat en quatre apartats. En el primer apartat es realitza un anàlisis de la situació actual de la cartera d’endeutament, detallant els tipus d’operacions vigents i el seu estat d’amortització, identificant les operacions formalitzades durant l’exercici en curs i fent una descripció de les condicions econòmiques de cadascuna d’elles. En segon terme, donada la situació actual de la cartera d’endeutament, es realitza una estimació dels dotacions pressupostàries necessàries per dur a terme el pagament de l’amortització i el cost financer de les mateixes. En el tercer apartat de l’informe es detallen les noves operacions previstes per l’exercici pressupostari que es sotmet a aprovació i debat. En el quart apartat, tenint en compte la informació incorporada en els punts anteriors, es realitza una estimació de quina serà la situació de la cartera d’endeutament a final de l’exercici, així com dels principals ratis legals d’avaluació. Finalment també s’incorpora tot un seguit de taules, gràfics i annexos amb l’objecte de complementar les explicacions realitzades en cadascun dels apartats dels informes.


2

1 Situació actual __ En aquest apartat es fa una descripció de la situació actual de la cartera d’endeutament. A tal efecte, es parteix de l’estat estimat que tindrà la cartera a 31 de desembre del present any. En el quadre 1 de l’apartat d’annexos es fa un recull de cadascuna de les operacions contractades, així com una breu descripció de les condicions econòmiques que les regeixen. D’acord amb el que s’estableix en aquest quadre poder afirmar que en l’actualitat hi ha un total de 15 operacions formalitzades per un valor de 15.421.718,26 Euros, restant pendent d’amortitzar 5.839.291,43 Euros, es a dir que el 62,14% del contractat ja s’ha amortitzat i resta pendent el 37,86%. Respecte de l’estat del deute financer, a 31 de desembre de 2012, s’ha experimentat una reducció, durant l’exercici 2013, de 1.461.205,23 Euros, ja que el pendent d’amortitzar en aquesta data era 7.300.496,66 Euros (Ref. Memòria de Tresoreria exercici 2012 incorporada en aprovació del compte general). En aquest punt cal recordar y aclarir que hi ha una diferència, respecte a l’annex d’endeutament del pressupost 2013, en que es deia que l’estat de l’endeutament previst a 31 de desembre de 2012 havia de ser de 7.420.231,64 Euros. Els 119.734,98 Euros de diferència es deuen a una amortització addicional realitzada a final d’exercici 2012, motivada per la recepció d’una subvenció finalista de la Diputació de Barcelona, sense que es tingués coneixement d’aquesta en el moment de l’emissió de l’annex del pressupost 2013. Referent als tipus de contractes, el 83,26% del deute viu està indexat a tipus d’interès variable, el 0,13 % a tipus fix i el 16,61% restant son derivats financers. En el quadre 2 de l’apartat d’annexos s’incorpora una taula on es detalla els indicadors que són d’aplicació a data 31 de desembre de 2013, com a conseqüència de l’aplicació de les condicions del quadre anterior. La taula es troba dividida en quatre agrupacions diferenciades, on es distingeixen els deutes bancaris a llarg termini en primer lloc, una segona agrupació recull els deutes no bancaris a llarg termini, la tercera agrupació recull els crèdits a curt i finalment en el quart apartat es procedeix a fer els càlculs dels principals indicadors legals. 1.1 Endeutament a llarg termini _


3

En aquest punt es realitza l’anàlisi de l’endeutament a llarg termini incorporant-se, pel càlcul dels ratis d’endeutament, les devolucions negatives dels exercicis 2008 i 2009 de la participació en els tributs de l’estat i, com a novetat respecte dels exercicis precedents, enguany sorgeix una nova línea de deute no financer, corresponent a la devolució motivada per de l’execució de la sentència 7962/2008 del TEAC de 24 de març, interposat per Alcampo S.A. L’execució d’aquesta sentència va ser acordada pel decret número 2013001737 de 3 de juliol de 2013, mitjançant el qual que s’estableix un calendari de pagament des de l’exercici 2013 fins al 2017. En el quadre 2 de l’apartat annexos es fa un recull de tots els deutes que tenen un termini superior a l’exercici pressupostari. La informació es presenta en tres seccions ben diferenciades deutes bancaris a llarg termini, altres deutes a llar termini i deutes a curt termini: El punt A de la taula només té en compte els deutes referits als préstecs financers, per un valor pendent dels 5.839.291,43 Euros, essent coincident amb les quantitats ja comentades en l’apartat anterior. En el punt B fa el recull dels deutes derivats de les devolucions per liquidacions negatives i de la devolució de l’Alcampo, per un valor pendent de 1.576.987,12 Euros. Finalment, en l’apartat C de la taula es relacionen els contractes de pòlissa de tresoreria, malgrat que la seva disposició serà zero a 31/12/2013 perquè és el dia del seu venciment. En la part dreta de la taula, a partir de la concreció del tipus d’interès aplicable per cada operació i els anys que resten pendents per la seva finalització, s’ha procedit al càlcul de les anualitats teòriques, necessàries per determinar l’indicador l’estalvi net. El càlcul d’aquesta magnitud es realitza mitjançant la realització de la següent fórmula: P x i Anualitat teòrica = ------------------- (1-(1+i)^(-a)) On P= Pendent d’amortitzar i= Tipus d’interès a= Nombre d’anys pendents per finalitzar el préstec L’objecte d’aquest càlcul és determinar quina és la quantitat prevista d’amortització i interessos a pagar en un any. Amb l’aplicació d’aquesta fórmula s’està considerant que el sistema d’amortització concertat per cada préstec és el de quota constant o sistema francès, malgrat que en realitat la majoria dels préstecs estan contractats amb el sistema d’amortització lineal, provocant que les dotacions


4

previstes en el quadre 6 no siguin coincidents amb les anualitats del quadre 1. A pesar d’aquest fet, val a dir que la seva utilització és la prevista en l’Ordre ECF/138/2007 de 27 d’Abril, sobre procediment en matèria de tutela financera dels ens locals pel càlcul de l’estalvi net. El total de les anualitats teòriques dels préstecs contractats ascendeix a 2.136.254.67 Euros. En el quadre 6 de l’apartat annexos es fa un recull de la previsió del perfil d’amortització i cost financer dels pròxims 9 anys. Com es pot observar, i com ja s’ha anunciat en els informes d’endeutament d’exercicis passats, en l’exercici 2015 i 2016 es produirà un salt important en les dotacions per amortització, concretament de 329.215,48 Euros i 451.992,87 Euros respectivament. Respecte a la previsió del cost financer de la devolució tributària a Alcampo, S.A., s’ha considerat els interessos meritats de la quantitat pagada, a diferència de les operacions de préstecs on es considera la meritació en funció del total deute pendent. Aquestes reduccions són conseqüència de la finalització dels préstecs formalitzats amb:

• Caja Madrid (avui Bankia) en l’exercici 2004 per valor de 3.868.594,00 Euros.

• Dexia Sabadell en el 2005 per valor de 2.520.234,25 Euros • Banc Local de Crèdit en el 2005 per valor de 1.479.765,65

Euros. Les dues últimes operacions són fruit d’un procés de refinançament de 4.000.000 d’euros que es va fer al 2005. L’alliberament d’aquest fons pot provocar que les inversions d’exercicis futurs puguin finançar-se amb recursos propis.


5

1.2 Endeutament a curt termini _ Referent al deute a curt termini, l’Ajuntament té formalitzades dues pòlisses de crèdit amb límit de 1.000.000 d’Euros i 500.000 Euros respectivament en les següents condicions:

Entitat Tipus interès

BBVA Import: 1.000.000,00 Euros Euribor a 3 mesos + 5,00% Comissió no disponibilitat: 0,50% trimestral Comissió obertura: 0,50 %

Formalització: 10/01/2013

Venciment: 31/12/2013

BSCH Import: 500.000,00 Euros Euribor a 12 mesos + 4,00% Comissió no disponibilitat: 0,25% trimestral Comissió obertura: 1,00% Formalització: 30/01/2013 Venciment: 31/12/2013

Malgrat que en el moment en que es van concertar les pòlisses de tresoreria ja havia entrar en vigor la Llei 17/2012, de 27 de desembre, de pressupostos generals de l’Estat per l’any 2013, i més concretament el que regula la disposició addicional 73.2 sobre la supressió de l’obligació de cancel·lar les operacions de tresoreria a 31 de desembre, establerta pel RD Llei 8/2010, de 20 de maig, pel que s’aproven les mesures extraordinàries per la reducció del dèficit, les operacions signades han mantingut aquesta obligació perquè en el moment en que es van licitar encara no s’havia aprovat aquesta Llei. A tal efecte, en la previsió realitzada en el quadre 2 dels annexos incorporats en aquest informe es preveu que la disponibilitat de les pòlisses de tresoreria serà de zero Euros, ja que coincideix amb el dia de la seva cancel·lació. Com ja es va fer en l’informe de l’exercici 2012, es reitera la constatació de l’augment dels costos de gestió d’aquestes operacions, tant en les comissions de constitució i sobretot al que fa referència a les comissions de no disponibilitat. Aquest fet provoca haver de dotar substancialment, en comparació a altres exercicis, la partida referida als costos financers de l’endeutament a curt termini.


6

1.3 Ratis i indicadors de l’endeutament __ Els ratis legals establerts en l’article 53 del Text Refós de la Llei d’Hisendes Locals RD 2/2004 de 3 de març i l’Ordre ECF/138/2007 de 27 d’Abril, sobre procediment en matèria de tutela financera dels ens locals, situen l’estalvi net en 1.405.548,34 Euros i una cobertura del 36,14% sobre el ràtio del 110%. En aquest apartat també tornarem a fer referència a la Llei 17/2012, de 27 de desembre, de pressupostos generals de l’estat, degut a que la disposició final 31, s’estableix el règim aplicable a les operacions de préstec per al finançament de nous projectes d’inversions, modificant el que establia el RDL 20/2011, de 30 desembre, de mesures urgents en matèria pressupostària, tributària i financera per la correcció del dèficit públic. Els nous límits establerts són els que segueixen:

En aquesta disposició, a part d’establir els límits i el règim de comunicació i autorització de noves operacions de finançament, també es regula que els saldos pendents de reintegrament, per les devolucions de les liquidacions negatives de la participació en els tributs de l’estat, no formaran part del càlcul del capital viu. Aquest fet ha provocat, a diferència de l’informe d’endeutament de l’exercici anterior, que aquests saldos negatius no s’han considerat en el càlcul dels ratis anunciats en l’apartat anterior. Finalment, aquest Ajuntament tampoc podrà obviar, per la concertació de noves operacions de préstec a llarg termini, l’observança de les limitacions establertes en el RD – Llei 8/2011, de 1 de Juliol i el RD 4/2012, de 24 de febrer, atès que ens vàrem acollir als diferents plans de pagament a proveïdors que ens obligava al compliment de la normativa que els regulava. En aquestes normes bàsicament es regula l’obligació de tenir un romanent de tresoreria positiu per poder concertar noves operacions de préstec. En el cas que ens ocupa el romanent de l’últim exercici aprovat ascendeix a 1.480.029,71 Euros, per tant també es compleix aquest requisit.

RÈGIM ESTALVI NET DEUTE VIUComunicació Positiu <75%Autorització Positiu Entre el 75% i el 110%


7

2.- Evolució de l’exercici 2014 _ Pel desenvolupament de les previsions de les quotes a amortitzar i de les càrregues financeres de l’exercici 2014 s’ha procedit a incrementar en 87.736,89 Euros la dotació pressupostària de la previsió de la càrrega financera, calculada d’acord amb els tipus d’interès actuals. Aquesta pràctica es justifica per l’aplicació d’un criteri de prudència, ja que l’índex de referència està a nivells molt baixos i no es pot descartar la possibilitat de que el Banc Central Europeu pugui incrementar aquest índex durant l’exercici 2014. Respecte a les previsions de les amortitzacions, ja s’ha comentat que gran part de la cartera (totes les operacions excepte les dues formalitzades amb Caixa Penedès) està contractada amb el sistema d’amortització lineal. Així doncs, la previsió de dotacions per valor de 1.700.720,40 Euros de capítol IX és molt fiable i estable. En el quadre 3 de l’apartat d’annexos es pot trobar la taula que desenvolupa les previsions de liquidacions d’interessos i amortitzacions per cadascuna de les operacions. El total ascendeix a 1.700.720,40 Euros en concepte d’amortització i 147.263,11 Euros en concepte d’interessos financers. En el quadre 4 i el gràfic 3 es procedeix a desenvolupar la previsió d’amortitzacions per mesos. En aquest punt podem dir que hi ha una certa estabilitat en les amortitzacions mensuals, excepte en el mes de març, en el que hi ha una concentració més elevada, d’un 23,61% sobre total, motivada per l’amortització íntegra i anual del préstec de DEXIA SABADELL. Respecte les previsions sobre la càrrega financera, el quadre 5 i el gràfic 4 mostren com s’ha dut a terme la previsió realitzada per mesos. En aquest cas, les dades del quadre i el gràfic posen de manifest que hi ha una concentració més elevada en el mesos de febrer, maig, agost i novembre. Aquesta concentració, que no és coincident amb el ritme d’amortització del quadre 4, està motivada bàsicament pel préstec ICO del 2012, on el tipus d’interès és molt més elevat que la resta d’operacions més antigues. A títol d’exemple, si tenim en compte que el total d’interessos que es preveuen meritar que ascendeixen a 147.263,11 Euros per un deute viu de 6.575.353,00 Euros (quadre 3), vol dir que el tipus mig aplicat és del 2,24%. En canvi, si fem aquest mateix exercici per l’operació de l’ICO el tipus aplicat és del 5,12 %, és a dir més del doble que el tipus mig.


8

3. Noves operacions previstes __ 3.1. A llarg termini El pressupost, referit a l’exercici 2014 i el qual es vol sotmetre a aprovació, preveu la contractació d’una nova operació d’endeutament a llarg termini per valor de 657.500,00 Euros per al finançament d’inversions. En aquest apartat tornem a fer menció a les referències normatives anunciades en l’apartat 1.3, de manera que s’informa que s’haurà de procedir a comprovar el compliment de tots els requisits necessaris, regulats en aquesta normativa, en el moment que es vulgui fer efectiva la contractació d’aquesta operació. Atès que en aquest moment el rati del capital viu és inferior al 75%, l’estalvi net és pospositiu i també ho és el romanent de tresoreria de l’últim exercici liquidat, no es preveu cap impediment, a priori, per poder procedir a contractar aquesta nova operació d’endeutament. Val a dir, però, que degut a l’actual situació del sector bancari i l’enduriment de les condicions i de l’accés al crèdit,es de preveure que el cost financer d’aquesta serà molt més elevat que el cost mig de la cartera, tal i com està passant amb l’operació signada amb l’ICO de l’exercici 2012. En tot cas, en opinió de qui subscriu aquest informe, i malgrat que té lògica econòmica que aquelles inversions que tinguin una vida útil de varis exercicis es pugui finançar mitjançant préstecs bancaris, aconsello que les noves operacions d’endeutament no superin, en quantitat monetària, les amortitzacions previstes per l’exercici en que es projecten contractar. L’objecte d’aquesta pràctica permet la reducció de l’apalancament financer i l’alliberament de recursos de capítol IX, que alhora es poden destinar a finançar noves inversions d’exercicis futurs. Finalment, es passa a relacionar les condicions que s’han previst per la contractació d’aquesta nova operació:

Import: 657.500,00 €

Tipus d’interès: Variable EURIBOR 90 DIES + Diferencial Durada: 10 anys, amb els dos primers de carència. Periodicitat: Trimestral o anual. Amortització constant


9

Amb l’objecte de desenvolupar una simulació d’aquesta nova operació es faran les següents hipòtesis sobre el tipus d’interès i la forma de disposició del préstec:

Contractació a un tipus del 3,5%

En referència a la contractació i la disposicions previstes es preveu que a principis d’any es formalitzi l’operació i es pressuposa que la disposició es farà a mitja a ritme de 150.000 pel segon i tercer trimestre i 357.500, pel quart trimestre. En el quadre número 7 es realitza la taula d’amortització d’aquesta operació projectada. 3.2. A curt termini La previsió per l’exercici 2014, ateses les necessitats de finançament previstes en el quadre 8, planteja la necessitat d’haver de renovar una de les pòlisses contractades, concretament la que ascendeix a 1.000.000 d’Euros. Atesa l’evolució creixent del cost financer d’aquests productes, com ja s’ha comentat en apartats anteriors, s’ha previst que el cost financer de les quantitats disposades sigui a raó d’un 5 %, obtenint un total cost monetari de 41.025,00 Euros. Com es pot veure en el quadre 7 , hi ha una previsió de punta de necessitat en els mesos de febrer, juny, juliol, setembre i novembre, ja que son els mesos previs a l’ inici dels períodes de recaptació dels padrons tributaris i durant aquests no es preveu un gran volum de recaptació. També s’ha calculat, i així ho reflexa el mateix quadre, les comissions de no disposició meritades, que ascendeixen un total de 12.650,00 Euros. Finalment, també informo que en la columna de les comissions es fa una previsió de la comissió d’obertura de la pòlissa al tipus del 0,5%, es a dir 10.000 Euros. Així doncs, realitzant un recopilació de les necessitats de dotació previstes, entre els interessos dels crèdits, les comissions de no disposició i les comissions d’obertura s’ha calculat una necessitat de dotació mínima de 41.025 Euros, equivalen a 4,10% del capital sol·licitat.


11

RESUM CONDICIONS PRÉSTECS VIGENTS (quadre 1)

ENTITAT Nº PRÉSTEC IMPORT INICIALIMPORT

PENDENTANY

CONSTITUCIÓANY PRIMERA

AMORTITZ.ANY ÚLTIMA AMORTITZ.

FIXE VARIBLE DERIVAT

CONDICIONS DIFARRODONIMENT

CAJA MADRID 8085 3.868.594,00 479.181,33 2.004 2.005 2.015 V EURIBOR 90 0,075% 0,00

DEXIA SABADELL 2.520.234,25 560.052,06 2.005 2.007 2.015 D

Del 2005 al 2001: 2,63% si Libor$12 < 5,76%, Libor$12 en cas contrari. Del 2012 a 2015 Euribor 1, 3 ,6 o 12 0,00

BCL1730 1730 1.479.765,65 205.523,01 2.005 2.006 2.015 V EURIBOR 90 0,10% 0,00BBVA71453 71453 515.000,00 206.000,00 2.006 2.008 2.017 V EURIBOR 90 0,12% 0,00

BBVA75895 75895 1.340.623,48 409.634,95 2.006 2.007 2.016 D

Si eribor90 in arrears<4,75% => 3,80% Si Euribor90 in arrears > 4,75% => Euribor 90 0,00

CC31484 31484 276.000,00 158.700,00 2.008 2.009 2.019 V EURIBOR 90 0,10% 0,00CC31773 31773 924.000,00 481.584,15 2.008 2.009 2.019 V EURIBOR 90 0,10% 0,00CC35295 35295 629.000,00 345.416,10 2.009 2.010 2.019 V EURIBOR 90 1,90% 0,00BAN334 334 371.000,00 247.333,33 2.009 2.010 2.019 V EURIBOR 90 1,10% 0,00CP52520.00010 52520.1 917.050,00 706.472,97 2.010 2.011 2.020 V EURIBOR 90 1,85% 0,00CC36632 36632 558.000,00 351.380,13 2.010 2.011 2.020 V EURIBOR 90 1,90% 0,00CP52520.00020 52520.2 40.000,00 31.819,38 2.010 2.012 2.021 V EURIBOR 90 1,85% 0,00CC38422 38422 350.000,00 253.636,13 2.011 2.012 2.021 V EURIBOR 90 3,00% 0,00ICO 237.629,07 7.736,08 2.011 2.012 2.014 F Interés fix al 6,50%BANKIAICO2012 1.394.821,81 1.394.821,81 2.012 2.014 2.022 V TIPO ICO

15.421.718,26 5.839.291,43 Entitats participants en deute pendent %BBVA -BCL 14,20CAIXA CATALUNYA 27,24BANKIA 32,09DEXIA SABADELL 9,59BANC SABADELL 12,64

Tipus Contractat % Pendent % BANESTO 4,24F(Fix) 237.629,07 € 1,54% 7.736,08 € 0,13%V(Varibable) 11.323.231,46 € 73,42% 4.861.868,35 € 83,26%D(Derivat) 3.860.857,73 € 25,04% 969.687,01 € 16,61% TOTAL 100,00

BBVA714534,63% CC35295

7,77% BAN3345,56%

BBVA758959,22%

CC314843,57%

CC3177310,84%

CC366327,91%

CAIXA PENEDÈS15,90%

CAJA MADRID10,78%

DEXIA SABADELL12,60%

BCL17304,62%

CPEN201020,72%

CC384225,71%

ICO0,17%

Composició de la cartera del del deute viu (gràfic 1)

BBVA71453 CC35295 BAN334 BBVA75895 CC31484 CC31773 CC36632

CAIXA PENEDÈS CAJA MADRID DEXIA SABADELL BCL1730 CPEN20102 CC38422 ICO

0,00 €

500.000,00 €

1.000.000,00 €

1.500.000,00 €

2.000.000,00 €

2.500.000,00 €

3.000.000,00 €

3.500.000,00 €

4.000.000,00 €

CONFIGURACIÓ DE LA CARTERA (gràfic 2)

Total

Pendent

Amortitzat


12

SITUACIÓ DE L'ENDEUTAMENT (quadre 2)

Data 31/12/2013

OPERACIÓ Total Pendent Amortitzat % Pte % Total Anys Pendents Tipus Anualitat tBBVA71453 515.000,00 € 206.000,00 € 309.000,00 € 40,00% 2,77% 3,99 0,41% 52.136,50 €CC35295 629.000,00 € 345.416,10 € 283.583,90 € 54,92% 4,65% 5,50 2,12% 67.186,54 €BAN334 371.000,00 € 247.333,33 € 123.666,67 € 66,67% 3,33% 5,75 1,32% 44.926,40 €BANKIAICO2012 1.394.821,81 € 1.394.821,81 € 0,00 € 100,00% 18,77% 8,41 5,48% 211.349,63 €BBVA75895 1.340.623,48 € 409.634,95 € 930.988,53 € 30,56% 5,51% 2,53 3,89% 173.218,07 €CC31484 276.000,00 € 158.700,00 € 117.300,00 € 57,50% 2,14% 5,50 0,47% 29.291,54 €CC31773 924.000,00 € 481.584,15 € 442.415,85 € 52,12% 6,48% 5,50 0,32% 88.457,45 €CC36632 558.000,00 € 351.380,13 € 206.619,87 € 62,97% 4,73% 6,50 2,12% 58.408,49 €CAIXA PENEDÈS 917.050,00 € 706.472,97 € 210.577,03 € 77,04% 9,51% 6,75 2,09% 113.270,32 €CAJA MADRID 3.868.594,00 € 479.181,33 € 3.389.412,67 € 12,39% 6,45% 1,15 0,30% 417.753,68 €DEXIA SABADELL 2.520.234,25 € 560.052,06 € 1.960.182,19 € 22,22% 7,54% 1,16 0,56% 483.901,24 €BCL1730 1.479.765,65 € 205.523,01 € 1.274.242,64 € 13,89% 2,77% 1,21 0,33% 170.722,05 €CPEN20102 40.000,00 € 31.819,38 € 8.180,62 € 79,55% 0,43% 7,01 2,07% 4.925,94 €CC38422 350.000,00 € 253.636,13 € 96.363,87 € 72,47% 3,41% 6,75 3,79% 43.266,72 €ICO 237.629,07 € 7.736,08 € 229.892,99 € 3,26% 0,10% 2,00 6,50% 4.249,13 €TOTALS A 15.421.718,26 € 5.839.291,43 € 9.582.426,83 € 37,86% 78,57% 1.963.063,71 €

OPERACIÓ Total Pendent Amortitzat % Pte % Total Anys Pendents Tipus Anualitat tDevolució Alcampo 1.273.772,97 € 736.061,57 € 537.711,40 € 57,79% 9,90% 4,00 5,00% 173.190,96 €Devolució PTE 2008 403.068,09 € 257.693,48 € 145.374,61 € 63,93% 3,47% 0,00%Devolució PTE 2009 748.855,87 € 599.084,70 € 149.771,17 € 80,00% 8,06% 0,00%TOTALS B 2.425.696,93 € 1.592.839,75 € 832.857,18 € 65,67% 21,43% 173.190,96 €

OPERACIÓ Total Pendent Amortitzat % Pte % Total Anys Pendents Tipus Anualitat tBBVA 1.000.000,00 € 0,00 € 1.000.000,00 €BSCH 500.000,00 € 0,00 € 500.000,00 €TOTALS C 1.500.000,00 € 0,00 € 1.500.000,00 € 0,00% 0,00% 0,00 €

TOTALS A+B+C 19.347.415,19 € 7.432.131,18 € 11.915.284,01 € 2.136.254,67 €

Drets liquidats capítols I-V (Liquidació 2012) 18.192.700,10

CONSULTA MES/ANY Obligacions reconegudes capítols I,II i IV (Liquidació 2012) 14.650.897,09AMORTITZACIÓ ANYINTERESSOS ANY Diferència 3.541.803,01AMORTITZACIÓ PER ANYS

Anualitat teòrica operacions pendents 2.136.254,67

Estalvi net 1.405.548,34

Ratio 110% 36,14%


13

Quadre 3Total Pendent Amortitzat Amortitzacions Interessos

BBVA 71453 515.000,00 € 206.000,00 € 309.000,00 € 51.500,00 € 777,72 €CC35295 629.000,00 € 345.416,10 € 283.583,90 € 60.072,37 € 6.851,70 €

BAN53103 371.000,00 € 247.333,33 € 123.666,67 € 41.222,22 € 3.063,07 €BBVA146784 0,00 € 0,00 € 0,00 € 0,00 € 0,00 €BANKIA ICO 2012 1.394.821,81 € 1.394.821,81 € 0,00 € 87.176,36 € 76.887,42 €BBVA 75895 1.340.623,48 € 409.634,95 € 930.988,53 € 148.958,16 € 13.953,33 €CC31484 276.000,00 € 158.700,00 € 117.300,00 € 27.600,00 € 700,21 €CC31773 924.000,00 € 481.584,15 € 442.415,85 € 83.753,77 € 1.449,57 €CC36632 558.000,00 € 351.380,13 € 206.619,87 € 52.056,32 € 7.042,05 €CPEN 3275 917.050,00 € 706.472,97 € 210.577,03 € 98.483,32 € 14.023,57 €CAJA MADRID 8085 3.868.594,00 € 479.181,33 € 3.389.412,67 € 383.345,40 € 990,38 €DEXIA SABADELL 2.520.234,25 € 560.052,06 € 1.960.182,19 € 280.026,03 € 3.179,85 €BCL1730 1.479.765,65 € 205.523,01 € 1.274.242,64 € 164.418,41 € 507,01 €CPEN 3283 40.000,00 € 31.819,38 € 8.180,62 € 4.268,81 € 625,36 €CC38422 350.000,00 € 253.636,13 € 96.363,87 € 31.704,52 € 7.789,09 €BBVA ICO 237.629,07 € 7.736,08 € 229.892,99 € 7.736,08 € 502,84 €Devolució Alcampo 1.273.772,97 € 736.061,57 € 537.711,40 € 178.398,65 € 8.919,93 €Totals pressupost 18.195.491,23 € 6.575.353,00 € 11.620.138,23 € 1.700.720,40 € 147.263,11 €

Estat a 31/12/2013 Previsions 2014Gener 7,31%

Febrer6,30%

Març23,61%

Abril7,31%

Maig6,30%

Juny5,23%

Juliol7,31%

Agost9,16%

Setembre5,24%

Octubre7,31%

Novembre9,16%

Desembre5,75%

Gràfic 3 Distribuciómensual amortitzacions

Quadre 4 Amortitzacions Gener Febrer Març Abril Maig Juny Juliol Agost Setembre Octubre Novembre DesembreBBVA 71453 0,00 € 0,00 € 12.875,00 € 0,00 € 0,00 € 12.875,00 € 0,00 € 0,00 € 12.875,00 € 0,00 € 0,00 € 12.875,00 €CC35392 15.018,09 € 0,00 € 0,00 € 15.018,09 € 0,00 € 0,00 € 15.018,09 € 0,00 € 0,00 € 15.018,09 € 0,00 € 0,00 €BAN53103 10.305,56 € 0,00 € 0,00 € 10.305,56 € 0,00 € 0,00 € 10.305,56 € 0,00 € 0,00 € 10.305,56 € 0,00 € 0,00 €BBVA146784 0,00 € 0,00 € 0,00 € 0,00 € 0,00 € 0,00 € 0,00 € 0,00 € 0,00 € 0,00 € 0,00 € 0,00 €BBVA194655 0,00 € 0,00 € 0,00 € 0,00 € 0,00 € 0,00 € 0,00 € 43.588,18 € 0,00 € 0,00 € 43.588,18 € 0,00 €BBVA 75895 37.239,54 € 0,00 € 0,00 € 37.239,54 € 0,00 € 0,00 € 37.239,54 € 0,00 € 0,00 € 37.239,54 € 0,00 € 0,00 €CC31484 6.900,00 € 0,00 € 0,00 € 6.900,00 € 0,00 € 0,00 € 6.900,00 € 0,00 € 0,00 € 6.900,00 € 0,00 € 0,00 €CC31773 20.938,44 € 0,00 € 0,00 € 20.938,44 € 0,00 € 0,00 € 20.938,44 € 0,00 € 0,00 € 20.938,44 € 0,00 € 0,00 €CC36632 13.014,08 € 0,00 € 0,00 € 13.014,08 € 0,00 € 0,00 € 13.014,08 € 0,00 € 0,00 € 13.014,08 € 0,00 € 0,00 €CPEN 3275 0,00 € 0,00 € 24.428,34 € 0,00 € 0,00 € 24.556,22 € 0,00 € 0,00 € 24.684,77 € 0,00 € 0,00 € 24.813,99 €CMD8085 0,00 € 95.836,35 € 0,00 € 0,00 € 95.836,35 € 0,00 € 0,00 € 95.836,35 € 0,00 € 0,00 € 95.836,35 € 0,00 €DEIXA 0,00 € 0,00 € 280.026,03 € 0,00 € 0,00 € 0,00 € 0,00 € 0,00 € 0,00 € 0,00 € 0,00 € 0,00 €CPEN 3283 0,00 € 0,00 € 1.059,03 € 0,00 € 0,00 € 1.064,51 € 0,00 € 0,00 € 1.070,01 € 0,00 € 0,00 € 1.075,55 €CC38422 7.926,13 € 0,00 € 0,00 € 7.926,13 € 0,00 € 0,00 € 7.926,13 € 0,00 € 0,00 € 7.926,13 € 0,00 € 0,00 €BCL1730 0,00 € 0,00 € 41.104,60 € 0,00 € 0,00 € 41.104,60 € 0,00 € 0,00 € 41.104,60 € 0,00 € 0,00 € 41.104,60 €ICO 0,00 € 0,00 € 0,00 € 0,00 € 0,00 € 0,00 € 0,00 € 0,00 € 0,00 € 0,00 € 0,00 € 7.736,08 €Totals 111.341,84 € 95.836,35 € 359.493,00 € 111.341,84 € 95.836,35 € 79.600,33 € 111.341,84 € 139.424,53 € 79.734,39 € 111.341,84 € 139.424,53 € 87.605,22 €

Acumulat 111.341,84 € 207.178,19 € 566.671,18 € 678.013,02 € 773.849,37 € 853.449,70 € 964.791,54 € 1.104.216,07 € 1.183.950,45 € 1.295.292,29 € 1.434.716,82 € 1.522.322,04 €

Pendent Acum 1.410.980,21 € 1.315.143,86 € 955.650,86 € 844.309,02 € 748.472,67 € 668.872,35 € 557.530,51 € 418.105,98 € 338.371,59 € 227.029,75 € 87.605,22 € -0,00 €


14

Quadre 5 cost financer Gener Febrer Març Abril Maig Juny Juliol Agost Setembre Octubre Novembre DesembreBBVA 71453 0,00 € 0,00 € 211,67 € 0,00 € 0,00 € 202,85 € 0,00 € 0,00 € 189,32 € 0,00 € 0,00 € 173,89 €CC35392 1.832,43 € 0,00 € 0,00 € 1.752,76 € 0,00 € 0,00 € 1.673,09 € 0,00 € 0,00 € 1.593,42 € 0,00 € 0,00 €BAN53103 816,82 € 0,00 € 0,00 € 782,78 € 0,00 € 0,00 € 748,75 € 0,00 € 0,00 € 714,72 € 0,00 € 0,00 €BBVA146784 0,00 € 0,00 € 0,00 € 0,00 € 0,00 € 0,00 € 0,00 € 0,00 € 0,00 € 0,00 € 0,00 € 0,00 €BBVA194655 0,00 € 19.321,38 € 0,00 € 0,00 € 19.109,06 € 0,00 € 0,00 € 19.533,70 € 0,00 € 0,00 € 18.923,28 € 0,00 €BBVA 75895 4.072,91 € 0,00 € 0,00 € 3.622,15 € 0,00 € 0,00 € 3.296,16 € 0,00 € 0,00 € 2.962,11 € 0,00 € 0,00 €CC31484 187,27 € 0,00 € 0,00 € 179,12 € 0,00 € 0,00 € 170,98 € 0,00 € 0,00 € 162,84 € 0,00 € 0,00 €CC31773 387,68 € 0,00 € 0,00 € 370,82 € 0,00 € 0,00 € 353,96 € 0,00 € 0,00 € 337,11 € 0,00 € 0,00 €CC36632 1.864,07 € 0,00 € 0,00 € 1.795,03 € 0,00 € 0,00 € 1.725,99 € 0,00 € 0,00 € 1.656,95 € 0,00 € 0,00 €CPEN 3275 0,00 € 0,00 € 3.698,39 € 0,00 € 0,00 € 3.570,50 € 0,00 € 0,00 € 3.441,95 € 0,00 € 0,00 € 3.312,73 €CAJA MADRID 0,00 € 353,71 € 0,00 € 0,00 € 282,97 € 0,00 € 0,00 € 212,22 € 0,00 € 0,00 € 141,48 € 0,00 €DEIXA 0,00 € 0,00 € 3.179,85 € 0,00 € 0,00 € 0,00 € 0,00 € 0,00 € 0,00 € 0,00 € 0,00 € 0,00 €CPEN 3283 0,00 € 0,00 € 164,59 € 0,00 € 0,00 € 159,11 € 0,00 € 0,00 € 153,60 € 0,00 € 0,00 € 148,07 €CC38422 2.043,04 € 0,00 € 0,00 € 1.979,19 € 0,00 € 0,00 € 1.915,35 € 0,00 € 0,00 € 1.851,50 € 0,00 € 0,00 €BCL1730 0,00 € 0,00 € 178,81 € 0,00 € 0,00 € 146,22 € 0,00 € 0,00 € 109,67 € 0,00 € 0,00 € 72,32 €ICO 0,00 € 0,00 € 0,00 € 0,00 € 0,00 € 0,00 € 0,00 € 0,00 € 0,00 € 0,00 € 0,00 € 502,84 €

11.204,21 € 19.675,09 € 7.433,29 € 10.481,87 € 19.392,02 € 4.078,68 € 9.884,29 € 19.745,93 € 3.894,54 € 9.278,66 € 19.064,76 € 4.209,84 €

Acumulat 11.204,21 € 30.879,30 € 38.312,59 € 48.794,46 € 68.186,48 € 72.265,16 € 82.149,45 € 101.895,38 € 105.789,92 € 115.068,57 € 134.133,33 € 138.343,18 €

Pte acum 127.138,97 € 107.463,88 € 100.030,59 € 89.548,72 € 70.156,70 € 66.078,02 € 56.193,73 € 36.447,80 € 32.553,26 € 23.274,60 € 4.209,84 € -0,00 €

Quadre 6 Amortització Interessos Total despeses2014 1.522.322,04 € 138.343,18 € 1.660.665,22 €2015 1.193.106,56 € 114.373,59 € 1.307.480,16 €2016 741.113,69 € 90.522,51 € 831.636,20 €2017 631.654,99 € 71.632,16 € 703.287,15 €2018 582.462,57 € 55.460,32 € 637.922,90 €2019 541.962,31 € 39.239,37 € 581.201,67 €2020 333.435,66 € 23.938,88 € 357.374,53 €2021 206.057,24 € 11.631,95 € 217.689,20 €2022 87.176,36 € 1.804,74 € 88.981,11 €

5.839.291,43 € 546.946,71 € 6.386.238,14 €


15

0,00 €

200.000,00 €

400.000,00 €

600.000,00 €

800.000,00 €

1.000.000,00 €

1.200.000,00 €

1.400.000,00 €

1.600.000,00 €

1.800.000,00 €

2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021 2022

Gràfic 5 Perfil d'amortització i interessos

Amortització

Interessos

Total despeses


16

Quadre 7 Operació 2014Capital Data 31/12/2013Tipus interés %

Resum AnysPeríodes

Periode Cuota Disposició Interessos Amortizació Pendent Amort Int. Acum. Amort.Acum Tipus Interés Quotes restants31/03/2014 0,00 € - € - € - € 3,50% 4430/06/2014 150.000,00 € 1.312,50 € 150.000,00 € 1.312,50 € - € 3,50% 4330/09/2014 150.000,00 € 2.625,00 € 300.000,00 € 3.937,50 € - € 3,50% 4231/12/2014 357.500,00 € 5.753,13 € 657.500,00 € 9.690,63 € - € 3,50% 4131/03/2015 22.190,63 € 5.753,13 € 16.437,50 € 641.062,50 € 15.443,75 € 16.437,50 € 3,50% 4030/06/2015 22.046,80 € 5.609,30 € 16.437,50 € 624.625,00 € 21.053,05 € 32.875,00 € 3,50% 3930/09/2015 21.902,97 € 5.465,47 € 16.437,50 € 608.187,50 € 26.518,52 € 49.312,50 € 3,50% 3831/12/2015 21.759,14 € 5.321,64 € 16.437,50 € 591.750,00 € 31.840,16 € 65.750,00 € 3,50% 3731/03/2016 21.615,31 € 5.177,81 € 16.437,50 € 575.312,50 € 37.017,97 € 82.187,50 € 3,50% 3630/06/2016 21.471,48 € 5.033,98 € 16.437,50 € 558.875,00 € 42.051,95 € 98.625,00 € 3,50% 3530/09/2016 21.327,66 € 4.890,16 € 16.437,50 € 542.437,50 € 46.942,11 € 115.062,50 € 3,50% 3431/12/2016 21.183,83 € 4.746,33 € 16.437,50 € 526.000,00 € 51.688,44 € 131.500,00 € 3,50% 3331/03/2017 21.040,00 € 4.602,50 € 16.437,50 € 509.562,50 € 56.290,94 € 147.937,50 € 3,50% 3230/06/2017 20.896,17 € 4.458,67 € 16.437,50 € 493.125,00 € 60.749,61 € 164.375,00 € 3,50% 3130/09/2017 20.752,34 € 4.314,84 € 16.437,50 € 476.687,50 € 65.064,45 € 180.812,50 € 3,50% 3031/12/2017 20.608,52 € 4.171,02 € 16.437,50 € 460.250,00 € 69.235,47 € 197.250,00 € 3,50% 2931/03/2018 20.464,69 € 4.027,19 € 16.437,50 € 443.812,50 € 73.262,66 € 213.687,50 € 3,50% 2830/06/2018 20.320,86 € 3.883,36 € 16.437,50 € 427.375,00 € 77.146,02 € 230.125,00 € 3,50% 2730/09/2018 20.177,03 € 3.739,53 € 16.437,50 € 410.937,50 € 80.885,55 € 246.562,50 € 3,50% 2631/12/2018 20.033,20 € 3.595,70 € 16.437,50 € 394.500,00 € 80.741,72 € 263.000,00 € 3,50% 2531/03/2019 19.889,38 € 3.451,88 € 16.437,50 € 378.062,50 € 84.193,59 € 279.437,50 € 3,50% 2430/06/2019 19.745,55 € 3.308,05 € 16.437,50 € 361.625,00 € 87.501,64 € 295.875,00 € 3,50% 2330/09/2019 19.601,72 € 3.164,22 € 16.437,50 € 345.187,50 € 90.665,86 € 312.312,50 € 3,50% 2231/12/2019 19.457,89 € 3.020,39 € 16.437,50 € 328.750,00 € 93.686,25 € 328.750,00 € 3,50% 2131/03/2020 19.314,06 € 2.876,56 € 16.437,50 € 312.312,50 € 96.562,81 € 345.187,50 € 3,50% 2030/06/2020 19.170,23 € 2.732,73 € 16.437,50 € 295.875,00 € 99.295,55 € 361.625,00 € 3,50% 1930/09/2020 19.026,41 € 2.588,91 € 16.437,50 € 279.437,50 € 101.884,45 € 378.062,50 € 3,50% 1831/12/2020 18.882,58 € 2.445,08 € 16.437,50 € 263.000,00 € 104.329,53 € 394.500,00 € 3,50% 1731/03/2021 18.738,75 € 2.301,25 € 16.437,50 € 246.562,50 € 106.630,78 € 410.937,50 € 3,50% 1630/06/2021 18.594,92 € 2.157,42 € 16.437,50 € 230.125,00 € 108.788,20 € 427.375,00 € 3,50% 1530/09/2021 18.451,09 € 2.013,59 € 16.437,50 € 213.687,50 € 110.801,80 € 443.812,50 € 3,50% 1431/12/2021 18.307,27 € 1.869,77 € 16.437,50 € 197.250,00 € 112.671,56 € 460.250,00 € 3,50% 1331/03/2022 18.163,44 € 1.725,94 € 16.437,50 € 180.812,50 € 114.397,50 € 476.687,50 € 3,50% 1230/06/2022 18.019,61 € 1.582,11 € 16.437,50 € 164.375,00 € 115.979,61 € 493.125,00 € 3,50% 1130/09/2022 17.875,78 € 1.438,28 € 16.437,50 € 147.937,50 € 117.417,89 € 509.562,50 € 3,50% 1031/12/2022 17.731,95 € 1.294,45 € 16.437,50 € 131.500,00 € 118.712,34 € 526.000,00 € 3,50% 931/03/2023 17.588,13 € 1.150,63 € 16.437,50 € 115.062,50 € 119.862,97 € 542.437,50 € 3,50% 830/06/2023 17.444,30 € 1.006,80 € 16.437,50 € 98.625,00 € 120.869,77 € 558.875,00 € 3,50% 730/09/2023 17.300,47 € 862,97 € 16.437,50 € 82.187,50 € 121.732,73 € 575.312,50 € 3,50% 631/12/2023 17.156,64 € 719,14 € 16.437,50 € 65.750,00 € 122.451,88 € 591.750,00 € 3,50% 531/03/2024 17.012,81 € 575,31 € 16.437,50 € 49.312,50 € 123.027,19 € 608.187,50 € 3,50% 430/06/2024 16.868,98 € 431,48 € 16.437,50 € 32.875,00 € 123.458,67 € 624.625,00 € 3,50% 330/09/2024 16.725,16 € 287,66 € 16.437,50 € 16.437,50 € 123.746,33 € 641.062,50 € 3,50% 231/12/2024 16.581,33 € 143,83 € 16.437,50 € - € 123.890,16 € 657.500,00 € 3,50% 1

657.500,00 €3,50%

1040

Quadre 8 A B C D AxC/12 BxD/12 G TotalsMESOS Disposició No disposat Tipus disp. No disp. Tipus Interessos (E) Int. No disp (F) Comissions E+D+F

Gener 245.000,00 € 755.000,00 € 5,00% 2,00% 1.020,83 € 1.258,33 € 10.000,00 € 12.279,17 €Febrer 650.000,00 € 350.000,00 € 5,00% 2,00% 2.708,33 € 583,33 € 0,00 € 3.291,67 €Març 200.000,00 € 800.000,00 € 5,00% 2,00% 833,33 € 1.333,33 € 0,00 € 2.166,67 €Abril 285.000,00 € 715.000,00 € 5,00% 2,00% 1.187,50 € 1.191,67 € 0,00 € 2.379,17 €Maig 0,00 € 1.000.000,00 € 5,00% 2,00% 0,00 € 1.666,67 € 0,00 € 1.666,67 €Juny 600.000,00 € 400.000,00 € 5,00% 2,00% 2.500,00 € 666,67 € 0,00 € 3.166,67 €Juliol 630.000,00 € 370.000,00 € 5,00% 2,00% 2.625,00 € 616,67 € 0,00 € 3.241,67 €Agost 30.000,00 € 970.000,00 € 5,00% 2,00% 125,00 € 1.616,67 € 0,00 € 1.741,67 €Setembre 700.000,00 € 300.000,00 € 5,00% 2,00% 2.916,67 € 500,00 € 0,00 € 3.416,67 €Octubre 470.000,00 € 530.000,00 € 5,00% 2,00% 1.958,33 € 883,33 € 0,00 € 2.841,67 €Novembre 600.000,00 € 400.000,00 € 5,00% 2,00% 2.500,00 € 666,67 € 0,00 € 3.166,67 €Desembre 0,00 € 1.000.000,00 € 5,00% 2,00% 0,00 € 1.666,67 € 0,00 € 1.666,67 €Totals 18.375,00 € 12.650,00 € 10.000,00 € 41.025,00 €


17

SITUACIÓ DE L'ENDEUTAMENT (quadre 8)

Data 31/12/2014

OPERACIÓ Total Pendent Amortitzat % Pte % Total Anys Pendents Tipus Anualitat tBBVA71453 515.000,00 € 154.500,00 € 360.500,00 € 30,00% 2,44% 2,99 0,41% 52.065,68 €CC35295 629.000,00 € 285.343,74 € 343.656,26 € 45,36% 4,51% 4,50 2,12% 67.135,82 €BAN334 371.000,00 € 206.111,11 € 164.888,89 € 55,56% 3,26% 4,75 1,32% 45.021,84 €NOVA OPERACIÓ 20 657.500,00 € 657.500,00 € 0,00 € 100,00% 10,39% 0,00 1,60% 668.020,00 €BANKIAICO2012 1.394.821,81 € 1.307.645,45 € 87.176,36 € 93,75% 20,66% 7,41 5,48% 219.357,52 €BBVA75895 1.340.623,48 € 260.676,79 € 1.079.946,69 € 19,44% 4,12% 1,53 3,89% 178.930,67 €CC31484 276.000,00 € 131.100,00 € 144.900,00 € 47,50% 2,07% 4,50 0,47% 29.503,64 €CC31773 924.000,00 € 397.830,39 € 526.169,61 € 43,06% 6,29% 4,50 0,32% 89.164,12 €CC36632 558.000,00 € 299.323,81 € 258.676,19 € 53,64% 4,73% 5,50 2,12% 58.193,84 €CAIXA PENEDÈS 917.050,00 € 607.989,65 € 309.060,35 € 66,30% 9,61% 5,75 2,09% 113.269,10 €CAJA MADRID 3.868.594,00 € 95.835,93 € 3.772.758,07 € 2,48% 1,51% 0,15 0,30% 96.118,90 €DEXIA SABADELL 2.520.234,25 € 280.026,03 € 2.240.208,22 € 11,11% 4,43% 0,16 0,56% 281.594,17 €BCL1730 1.479.765,65 € 41.104,60 € 1.438.661,05 € 2,78% 0,65% 0,21 0,33% 41.239,84 €CPEN20102 40.000,00 € 27.550,28 € 12.449,72 € 68,88% 0,44% 6,01 2,07% 4.925,67 €CC38422 350.000,00 € 221.931,62 € 128.068,38 € 63,41% 3,51% 5,75 3,79% 43.651,64 €ICO 237.629,07 € 0,00 € 237.629,07 € 0,00% 0,00% 2,00 6,50% 0,00 €TOTALS A 16.079.218,26 € 4.974.469,39 € 11.104.748,87 € 30,94% 78,61% 1.988.192,44 €

OPERACIÓ Total Pendent Amortitzat % Pte % Total Anys Pendents Tipus Anualitat tDevolució Alcampo 1.273.772,97 € 557.662,92 € 716.110,05 € 43,78% 8,81% 4,00 5,00% 131.214,80 €Devolució PTE 2008 403.068,09 € 246.944,96 € 156.123,13 € 61,27% 3,90% 0,00%Devolució PTE 2009 748.855,87 € 549.160,86 € 199.695,01 € 73,33% 8,68% 0,00%TOTALS B 2.425.696,93 € 1.353.768,74 € 1.071.928,19 € 55,81% 21,39% 131.214,80 €

OPERACIÓ Total Pendent Amortitzat % Pte % Total Anys Pendents Tipus Anualitat tBBVA 1.000.000,00 € 0,00 € 1.000.000,00 €BSCH 500.000,00 € 0,00 € 500.000,00 €TOTALS C 1.500.000,00 € 0,00 € 1.500.000,00 € 0,00% 0,00% 0,00 €

TOTALS A+B+C 20.004.915,19 € 6.328.238,12 € 13.676.677,07 € 2.119.407,24 €

Drets liquidats capítols I-V (Liquidació 2012) 18.192.700,10

CONSULTA MES/ANY Obligacions reconegudes capítols I,II i IV (Liquidació 2012) 14.650.897,09AMORTITZACIÓ ANYINTERESSOS ANY Diferència 3.541.803,01AMORTITZACIÓ PER ANYS

Anualitat teòrica operacions pendents 2.119.407,24

Estalvi net 1.422.395,77

Ratio 110% 30,41%

Documents

Annex d'endeutament pressupost 2014 Autoguardadoftp.santquirzedelvalles.cat/pub/uploads/pressupost2014/... · 2013. 12. 17. · motivada per la recepció d’una subvenció finalista