Momento_4_Grupo_102059-135

EVALUACION

LUIS ALFONSO RODRIGUEZCODIGO:NILSON JAIRO ARIAS SUAREZ CODIGO: 91285823CLAUDIA MARCELA RINCON BERMUDEZCODIGO: 1070588816NIDIAN DINEYI PINILLA BELLOCODIGO: 1054542383

102059_135

UNIVERSIDAD NACIONAL ABIERTA Y A DISTANCIA (UNAD)ESCUELA DE CIENCIAS SOCIALES, ARTES Y HUMANIDADES (ECSAH)PSICOLOGIA

EVALUACION DE PROYECTOLAURENCIA ROATUTORA

MOMENTO No. 4

MAYO DE 2015

NOMBRE DEL PROYECTO: COMERCIALIZADORA DE PULPA DE MANGO

INTRODUCCION

La evaluacin de proyecto es el ltimo componente de factibilidad, para su realizacin se deben determinar las inversiones, ingresos, costos y gastos; en la evaluacin del proyecto se hace necesario diferenciar la rentabilidad del proyecto y la del inversionista, la idea del ejercicio es tomar las herramientas para analizar e interpretar resultados y tomar decisiones frente a diferentes alternativas de inversin.

En el estudio financiero est integrado por elementos informativo cuantitativo que permiten decidir y observar la viabilidad de un plan de negocios, en ellos se integra el comportamiento de la operaciones necesarias para que un empresa marche y visualizando a su vez el crecimiento de la misma en el tiempo. De ah la importancia que al iniciar cualquiera idea de proyecto o negocio contemple las variables que intervienen en el desarrollo e implementacin, consideran el costo efectivo que con lleva el operar el proyecto en trminos financieros que implica el costo de capital de trabajo, adquisiciones de activo fijo y gastos pre operativo hasta obtener los indicadores financieros en los Estados Financieros.

El Anlisis de sensibilidad es una forma de anlisis de uso frecuente en la administracin financiera que permite visualizar de forma inmediata las ventajas y desventajas econmicas de un proyecto. Esto hace parte de la evaluacin de proyecto ya que es una de las herramientas ms sencillas de aplicar y que nos puede proporcionar la informacin bsica para tomar una decisin acorde al grado de riesgo que decidamos asumir.

Para el presente trabajo se recopila lo elaborado en el transcurso del curso, se trabaj sobre el proyecto de una comercializadora de pulpa de mango, surge la idea ya que es una inversin probablemente conveniente ya que las condiciones sociodemogrficas y bioclimticas de Colombia, permiten desarrollar nuevos productos que por sus caractersticas ayuden a incrementar la calidad de vida de todas las personas que los consuman y en especial de aquel sector de la sociedad involucrado en la creacin del mismo.

El sector frutcola es uno de los que cumple con estas caractersticas porque involucra gran cantidad de recurso humano dentro de su proceso y comercializacin, sin que esto disminuya la calidad del producto final; por el contrario se convierte en fuente de ingresos de muchos campesinos y a su vez en fuente de bienestar, salud y deleite de cada uno de los consumidores.

JUSTIFICACION

La evaluacin de proyectos como instrumento metodolgico nos permite analizar e interpretar los resultados para decidir si es conveniente realizarlo, es una herramienta base para la toma de decisiones por parte de diferentes personas o estamentos al momento de realizar una inversin, se realiza una comparacin de beneficios proyectados respecto a la inversin, donde se evalala conveniencia, eficiencias y rentabilidad en cuanto a la solucin de una necesidad humana.

Respecto a la prctica de evaluacin de proyecto fue importante trabajarlo desde un anteproyecto que acord el grupo, se trata de la creacin de una empresa procesadora de mango en el municipio de Girardot que traera mltiples beneficios sociales, ambientales y econmicos ya que este municipio es rico en esta clase de cultivos de rboles frutales, los cuales se estn desaprovechando. Esta empresa estara en la capacidad de aprovechar estos recursos naturales procesarlos y comercializarlos para el beneficio de la comunidad y la regin.

OBJETIVOS

OBJETIVO GENERAL

Elaborar un estudio financiero para la creacin de una empresa procesadora y comercializadora de pulpa de mango aprovechando las frutas que se producen en la regin, con el fin de reducir los ndices de desempleo y satisfacer las necesidades de la comunidad en el municipio de Girardot - Cundinamarca.

OBJETIVOS ESPECFICOS

Obtener los indicadores financieros en los Estados Financieros como son el Balance General, Estado de Prdidas y Ganancias y Flujo de Efectivo.

Elaborar un diagnstico para determinar la viabilidad de la creacin de la empresa, productora y comercializadora de pulpa de fruta en el municipio de Girardot.

Efectuar un estudio de mercados, para determinar los clientes en pro de la creacin de la empresa.

Desarrollar un estudio tcnico, para determinar las caractersticas tcnicas de la creacin de la empresa productora y comercializadora y efectuar un estudio de mercados, para determinar los clientes en pro de la creacin de la empresa.

Relacionar las consecuencias y beneficios en el entorno segn el impacto social del proyecto.

Referir los posibles beneficios y aspectos negativos en el proyecto segn el impacto ambiental.

Plantear estrategias de responsabilidad social y ambiental que puedan ser planteadas en el proyecto.

Realizar una evaluacin econmica del proyecto.

PRESENTACION DEL PROYECTO Y LA NECESIDAD QUE SATISFACE

Presentacin

La creacin de una empresa procesadora de mango en el municipio de Girardot que traera mltiples beneficios sociales, ambientales y econmicos ya que este municipio es rico en esta clase de cultivos de rboles frutales, los cuales se estn desaprovechando. Esta empresa estara en la capacidad de aprovechar estos recursos naturales procesarlos y comercializarlos para el beneficio de la comunidad y la regin.

Para la creacin de dicha empresa se hace necesario un estudio previo mediante el estudio financiero, esto encierra el trmino cuantitativo y financiero del plan de negocio, en este se apoya la determinacin del plan de negocio ya que resulta de suma importancia que cada uno de los siguientes elementos cuantifique la inversin necesaria para emprender el negocio; Inversin requerida, capital de trabajo y gastos pre operativos. La integracin de la informacin financiera resumida en los estados financieros proyectados: Balance General y Estados de Prdidas y Ganancias.

Necesidad

Existe la necesidad de crear nuevas fuentes de trabajo, de invertir en sectores no tradicionales que ayuden a diversificar nuestra economa para ser ms competitivas con respecto a las de otros pases.

El mundo ha tomado un trabajo en cada una de los granos de la vida. Esto sin duda ha llevado a cambiar los costumbres de consumo de las familias en general, hoy se piden productos sanos, fciles de preparar o listos para consumir, que sean prcticos y de fcil uso, en general lo que se busca es reducir el tiempo empleado en actividades tradicionales, como las labores del hogar, con el fin de dedicarlas a actividades propias del campo laboral en el que se desempea cada uno y/o al esparcimiento con familiares y amigos.

ANLISIS E INTERPRETACIN DE LOS RESULTADOS DE LAS HERRAMIENTAS DE FONADE Y DE ANLISIS DE SENSIBILIDADProyecto proceso y comercializacion de "PULPA DE MANGO CONGELADA " que toma en arriendamiento el local de funcionamiento y se realizan algunas adecuaciones.

No. 1 INVERSION EN OBRAS FISICAS

DETALLE DE INVERSIONCANTIDADCOSTO UNITARIOCOSTO TOTAL

Puerta de Vaivn1800,000800,000

Divisin modular3480,0001,440,000

Luces1243,000516,000

Cenefa (Cuartos)127,50090,000

Pintura1230,000360,000

Mano de obra (das)1530,000450,000

Total3,656,000

No. 2 INVERSION EN MAQUINARIA Y EQUIPO DE PRODUCCIN

DETALLE DE INVERSIN INVERSIONESCANTIDADCOSTO UNITARIOCOSTO TOTALVIDA UTIL (aos)

Bscula1600,000600,00010

Maquina despulpadora12,800,0002,800,00010

Lavadora de fruta11,900,0001,900,00010

Herramientas1100,000100,0005

Software1300,000300,0005

Computador portatil11,800,0001,800,0005

Impresora1300,000300,0005

Aire Acondicionado21,100,000110,0005

Enfriador industrial17,000,0007,000,0005

Total14,910,000

No. 3 INVERSION DE HERRAMIENTAS

DETALLE DE INVERSIN CANTIDADCOSTO UNITARIOCOSTO TOTALVIDA UTIL (aos)

Set cuchillos para frutas525,00025,0005

Tijeras 5 1/2 Pulgadas120,00020,0005

Tijeras para Plastico14,0004,0005

Candados615,00015,0005

Total64,000

No. 4 INVERSIN EN MUEBLES, ENSERES Y EQUIPOS DE ADMINISTRACIN

DETALLE DE INVERSIONCANTIDADCOSTO UNITARIOCOSTO TOTALVIDA UTIL (aos)

Escritorio Tipo gerencia1300,000300,00010

Escritorio Tipo secretaria1300,000300,00010

Escritorio auxiliar1150,000150,00010

manguera a presion1100,000100,00010

Archivador1120,000120,00010

Extintor270,000140,00010

Vitrinas1187,560187,56010

Mesa de trabajo en acero inox.11,000,0001,000,00010

Mesa de lavado en acero inox.1800,000800,00010

Sillas operarias655,000330,00010

Sillas tipo sala1225,000300,00010

Total3,727,560

No. 5 INVERSION EN ACTIVOS INTANGIBLES

DETALLE DE INVERSIONCOSTO

Estudio de prefactibilidad (42.85714%)500,000

Estudio de factibilidad (57.14286%)600,000

Licencias700,000

Gastos de organizacin500,000

Montaje y puesta en marcha500,000

Entrenamiento de personal600,000

Imprevistos300,000

TOTAL GASTOS PREOPERATIVOS3,700,000

No. 6 COSTO MANO DE OBRA

CARGOREMUNERACIN MENSUALREMUNERACIN ANUALPRESTACIONES SOCIALESPRIMER AO

ADMINISTRADOR1,200,00014,400,0007,758,00022,158,000

3 OPERARIOS 1,933,05023,196,60012,497,16835,693,768

Subtotal_37,596,60020,255,16857,851,768

Subtotal_37,596,60020,255,16857,851,768

No. 7 PORCENTAJES UTILIZADOS PARA PRESTACIONES SOCIALES Y APORTES

%ITEM

9Icbf, sena y caja

8.33Cesantias

8.33Primas

4.17Vacaciones

8.5Salud

12Pensiones

1.045Riesgos

0.5Dotacion

1Transporte

1Intereses cesantias

No. 8 COSTOS DE MATERIALES (primer ao de operaciones)

MATERIALUNIDAD DE MEDIDACANTIDADCOSTO UNITARIOTOTAL AO

A. MATERIALES DIRECTOS

Mangokilos150,00060090,000,000

Bolsas de empaqueunidades50007003,500,000

Espatulasunidades202,00040,000

Etiquetasunidades100000101,000,000

Marcadoresunidades20150030,000

Desinfectantesunidades1002000200,000

Conservanteunidades500300150,000

Cajas de empaqueunidades100003003,000,000

Azucarkilos3001,000300,000

citricosunidades950200190,000

Subtotal Materiales Directos98,410,000

B. MATERIALES INDIRECTOS

Canastillasunidades1007000700,000

Estibasunidades10010,0001,000,000

Uniformes operariosUnidades45400001,800,000

Tratamientoi anti-hongosunidades630,000180,000

Subtotal Materiales Indirectos3,680,000

TOTAL102,090,000

No. 9 COSTO DE SERVICIO (primer ao)

SERVICIOMEDIDACANTIDADCOSTO UNITARIOTOTAL AO

Energa ElctricaKw_ hora24,0003508,400,000

Alumbrado pblicoCargo fijo1228,000336,000

AseoCargo fijo1241,000492,000

AcueductoMts330002,5007,500,000

TelfonoPromedio12120,0001,440,000

Mantenimiento EquipoBimensual625,000150,000

ArrendamientoMensual121,000,00012,000,000

TOTAL30,318,000

No. 10 GASTOS POR DEPRECIACIN ACTIVOS DE PRODUCCIN

ACTIVOVIDA UTILCOSTO ACTIVO

12

Bascula10600,00060,00060,000

Maquinaria despulpadora102,800,000280,000280,000

Maquina lavadora101,900,000190,000190,000

Herramientas5100,00020,00020,000

Software5300,00060,00060,000

Computador portatil51,800,000360,000360,000

Impresora5300,00060,00060,000DEPRECIACION ANUAL

Aire acondicionado101,100,000110,000110,0003

Enfriador industrial57,000,0001,400,0001,400,00060,000

TOTAL ACTIVOS DE PRODUCCION2,540,0012,540,001280,000

190,000

20,000VALOR RESIDUAL

60,00045

360,00060,00060,000300,000

60,000280,000280,0001,400,000

110,000190,000190,000950,000

1,400,00020,00020,0000

2,540,00160,00060,0000

360,000360,0000

60,00060,0000

No. 11 GASTOS POR DEPRECIACIN ACTIVOS DE ADMINISTRACIN110,000110,000550,000

ACTIVOVIDA UTILCOSTO ACTIVO1,400,0001,400,0000

122,540,0012,540,0013,200,000

Activos de Administracin103,727,560372,756372,756

Total activos de administracin3,727,560173,646372,756

No. 12 REMUNERACIN AL PERSONAL ADMINISTRATIVO

CARGOREMUNERACIN MENSUALREMUNERACIN ANUALPRESTACIONES SOCIALESAOS 1

B. ADMINISTRACIONDEPRECIACION ANUAL

GERENTE GENERAL 1,500,00018,000,0009,697,50027,697,5003

SECRETARIA RECEPCIONISTA700,0008,400,0004,525,50012,925,500372,756

CONTADOR (HONORARIOS)350,0004,200,00004,200,000372,756

OFICIOS VARIOS MEDIO TIEMPO350,0004,200,0002,262,7506,462,750

VALOR RESIDUAL

subtotal2,900,00034,800,00016,485,75051,285,75045

372,756372,7561,863,780

372,756372,756868,230

No. 13 OTROS GASTOS ADMINISTRATIVOS

SERVICIOUNIDAD DE MEDIDACANTIDADCOSTO UNITARIOTOTAL AO 1

tiles y papeleraao1250,000250,000

Servicios pblicosao1436,009436,009

Cafeteraao1250,000250,000

TOTAL936,009

No 14. AMORTIZACION A GASTOS DIFERIDOS

ACTIVO INTANGIBLE PLAZO (en aos) AMORTIZACINCOSTO DEL ACTIVOVALOR AMORTIZACION ANUAL

12

Gastos preoperativos53,700,000740,000740,000

AMORTIZAR740,000740,000

ACTIVO INTANGIBLE PLAZO (en aos) AMORTIZACINCOSTO DEL ACTIVOVALOR AMORTIZACION ANUAL

123

Amortizacin en cifras fsicas53,656,000731,200731,200740,000

TOTAL A AMORTIZAR731,200731,200740,00045

TOTAL AMORTIZACION ANUAL7,356,0001,471,2001,471,200

3740,000740,000

740,000740,000

731,200

731,20045

1,471,200

No 15. Gastos de venta (primer ao de operaciones).731,200731,200

SERVICIO UNIDAD DE MEDIDACANTIDAD COSTO UNITARIO AO 1

731,200731,200

1,471,2001,471,200

PublicidadMES12$ 300,000 $ 3,600,000

TransporteMES12$ 100,000 $ 1,200,000

TOTAL$ 4,800,000

No. 16 DISTRIBUCION DE COSTOS

PUNTO DE EQUILIBRIO: Punto en el cual los ingresos totales son iguales a los costos totales, la empresa no obtiene ni utilidad ni perdida.Para su clculo hay que tener determinados los cotos fijos y variable.C Fijos. Se presentan en igual magnitud y valor independiente de los niveles de produccin de la empresa. Ej. Depreciacin, Gastos de Admionitracin como arrendamiento, sueldos del personal administrativo.C. Variables. Presentan vaiacin ante cambios en los niveles de produccin. Ej. Materiales directos e indirectos, servicios asociados a la planta de produccin, Mano de obra directa (operarios, supervisores de produccin)Qo = Costos Fijos Precio de Venta-Costo de Venta unitario Se define adems como punto de equilibrio la forma como la comercializadora determina la posible rentabilidad de vender la pulpa de mango, es decir, el punto en donde los ingresos totales recibidos se igualan a los costos asociados con la venta de la pulpa, para calcular el punto de equilibrio es necesario tener bien identificado el comportamiento de los costos.

COSTO COSTO FIJO COSTO VARIABLE

Costo de Produccin

Mano de Obra directa $ 57,851,768

Mano de obra indirecta

Materiales directos$ 98,410,000

Materiales indirectos $ 3,680,000

Depreciacin$ 2,540,000

Servicios $ 30,318,000

Mantenimiento

Subtotal $ 2,540,000 $ 190,259,768

Gastos de Administracin

Sueldos y prestaciones $ 51,285,750

Otros gastos $ 936,009

Pre operativos $ 1,471,200

Depreciacin $ 173,646

Subtotal $ 53,866,605

Gastos de Ventas

Publicidad, promocin, transportes $ 4,800,000

Sueldos y prestaciones $ -

Depreciacin $ -

Subtotal $ 4,800,000

TOTAL $ 61,206,605 $ 190,259,768

COSTOS TOTALES $ 251,466,373

precio de venta 2,000

unidades a producir150,000

Costo fijo61,206,605

Costo variable total190,259,768

Costo variable unitario 1,268.40

Qo (pto equilibrio) 83,661

N0 17 Datos agrupados para calcular punto de equilibrio.

UNIDADESCOSTO FIJOCOSTO VARIABLECOSTO TOTALINGRESO TOTAL

25000$ 61,206,605 0$ 61,206,605 $ 50,000,000

50000$ 61,206,605 $ 63,419,923 $ 124,626,528 $ 100,000,000

75000$ 61,206,605 $ 95,129,884 $ 156,336,489 $ 150,000,000

100000$ 61,206,605 $ 126,839,846 $ 188,046,451 $ 200,000,000

125000$ 61,206,605 $ 158,549,807 $ 219,756,412 $ 250,000,000

150000$ 61,206,605 $ 190,259,768 $ 251,466,373 $ 300,000,000

No 24 Costos Operacionales

CONCEPTOAO Gastos de produccinGastos Adminiatrativos

1Materias primas98,410,000Sueldos y prestaciones

Mano de obra directa57,851,768Servicios varios

Gastos de produccin$ 192,799,768 Ctos indirectos de fabricacin36,538,000Depreciacin

Gastos Administrativos$ 53,866,605 Total192,799,768Total

Gastos de venta$ 4,800,000

Total Costos Operacionales$ 251,466,373

CALCULO DEL CAPITAL DE TRABAJO ICT= CO (COPD)

Total costos operacionales$ 251,466,373

(-) depreciacin($ 2,713,646)51,285,750

(-) amort diferidos($ 1,471,200)1,471,200

(=) Costo operacional annual $ 247,281,527COPA

53866605

COPD (Costo operacional diario) = COPA/360

COPD =$ 686,893

Capital de trabajo$ 20,606,794

PROYECCION CAPITAL DE TRABAJO TERMINOS CONSTANTES

P= F/(1+I)^n

F$ 20,606,794

i$ 0.0645

n$ 1

P $ 19,358,191

Diferencia$ 1,248,603

N0 25 Capital de trabajo trminos constantes Sin incremento en produccin

n

DETALLEAOS

0123

CAPITAL DE TRABAJO$ 20,606,794 $ 1,248,603 $ 1,248,603 $ 1,248,603

TOTAL INVERSION

Diferencia$ 10,205,000 $ 618,340 $ 618,340 $ 618,340 936,009

173,646

53,866,605

No 26 Inversin de capital de trabajo (trminos constantes).4

$ 1,248,603

Con incremento en produccinDETALLE$ -

AOS$ 618,340

0123

CAPITAL DE TRABAJO$ 10,205,000 $ 618,340 $ 618,340 $ 618,340

Incremento Valor en la produccin$ 432,881 $ 432,881

$ 26,229

TOTAL INVERSION$ 10,205,000 $ 618,340 $ 1,051,221 $ 1,077,450

Calculo del capital de trabajo a terminos corrientes

inflacin$ 0.0645

Incremento ao 2$ 658,223 4

incremento ao 3$ 700,678 $ 618,340

incremento ao 4$ 745,872 $ 432,881

incremento ao 5$ 793,980 $ 52,458

$ 1,103,679

No 27 Inversion en Capital de trabajo , sin incremento en produccion

DETALLEAOS

0123


Incremento de produccin anual $ 432,881

Incremento capital trabajo1 $ 1,119,024 Diferencia $ 460,802

Incremento capital trabajo2 $ 1,191,201 $ 490,524

Incremento capital trabajo3 $ 1,268,034 $ 522,162

Incremento capital trabajo4 $ 1,349,822 $ 555,842 4

No 28 Inversin de capital de trabajo con incremento en produccin$ 793,980

DETALLEAOS

0123


Incremento En Capital de trabajo$ 460,802 $ 490,524 $ 522,162

TOTAL INVERSION$ 10,205,000 $ 1,119,024 $ 1,191,201 $ 1,268,034

N0 29. PRESUPUESTO DE CAPITAL DE TRABAJO PUNTO DE VISTA CONTABLE

(Terminos constantes) con incremento de produccin

AOS

CONCEPTO01234

Activos$ 793,980

Corrientes de caja y bancos5,010,4225,628,8526,247,1926,865,532 $ 555,842

Cuentas por cobrar inventarios3,200,4504,324,8905,967,4596,086,569

TOTAL ACTIVOS CORRIENTES8,210,8729,953,74212,214,65112,952,101$ 1,349,822

Pasivos0.00.00.00.0

Corrientes cuentas por pagar0000

4

Capital de Trabajo8,210,8729,953,74212,214,65112,952,101

7,483,872

Incremento de capital de trabajo8,210,8721,742,8702,260,909737,4506,941,279

programa de inversin terminos constantes14,425,151

Inversin obras fisicas3,656,000

inversin en maquinaria y equipo14,910,0000.0

inversin mueble y enseres equipos3,727,5600

inversion intangibles3,700,000

total inversin25,993,56014,425,151

Capital de trabajo$ 10,205,000

N0. 30 PROGRAMA DE INVERSIONES (trminos constantes)1,473,050

AOS

CONCEPTO0123

Inversin fija-25,993,560

Capital de trabajo-10,205,000-1,742,870-1,742,870-1,742,870

TOTAL DE INVERSIONES-21,123,832-1,742,870-1,742,870-1,742,870

No. 31 CUADRO VALOR RESISUAL ACTIVOS ALFINAL DEL PERIODO DE EVALUACIN (Trminos constantes)

AOS4

CONCEPTO0123

Otros activos produccin-1,742,870

Activos administrativos

Activos de ventas-1,742,870

Activos de distribucin

Subtotal valor residual

Activos fijos

Capital de trabajo

4

TOTAL VALOR RESIDUAL

No. 32 PRESUPUESTO DE COSTOS DE PRODUCCION (trminos constantes)

AOS5

CONCEPTO01233,200,000

1. Costos Directos1,863,780

Materiales Directos98,410,000104,757,445104,757,445104,757,445_

Mano de Obra Directa57,851,76857,851,76857,851,76857,851,768_

Deprecin2,540,0002,540,0002,540,0002,540,000

Subtotal Costos Directos158,801,768165,149,213165,149,213165,149,2135,063,780

17,176,480

2. Gastos Generales de produccin3,680,0003,917,3603,917,3603,917,36022,240,260

Materiales Indirectos____422,240,260

Mano de obra indirecta

Servicios y otros$ 30,318,000 $ 32,273,511$ 32,273,511$ 32,273,511104,757,445

57,851,768

Subtotal Gastos generales de produccin33,998,00036,190,87136,190,87136,190,8712,540,000

165,149,2135

TOTAL COSTOS DE PRODUCCIN192,799,768201,340,084201,340,084201,340,084

3,917,360104,757,445

_57,851,768

No. 33 PRESUPUESTO DE GASTOS DE ADMINISTRACIN (Trminos constantes)2,540,000

AOS$ 32,273,511165,149,213

CONCEPTO1234

Sueldos y prestaciones51,285,75051,285,75051,285,75051,285,75036,190,8713,917,360

Pagos de servicios varios936,009936,009936,009936,009_

Otros egresos____201,340,084

Depreciacin173,646173,646173,646173,646$ 32,273,511

Amortizacin diferidos1,471,2001,471,2001,471,2001,471,200

36,190,871

TOTAL GASTOS DE ADMINISTRACIN53,866,60553,866,60553,866,60553,866,605

5201,340,084

51,285,750

No. 34 PRESUPUESTO DE GASTOS DE VENTAS 936,009

TOTAL AO_

CONCEPTO1234173,646

Publicidad3,600,0003,600,0003,600,0003,600,0001,471,200

Transporte1,200,0001,200,0001,200,0001,200,000

TOTAL GASTOS VENTA4,800,0004,800,0004,800,0004,800,00053,866,605

No. 35 PROGRAMACION DE COSTOS OPERACIONALES (Trminos constantes)

AOS

CONCEPTO1234

Costos de produccion192,799,768201,340,084201,340,084201,340,084

Gastos administrativos53,866,60553,866,60553,866,60553,866,6055

Gastos de venta4,800,0004,800,0004,800,0004,800,0003,600,000

TOTAL COSTOS OPERACIONALES251,466,373260,006,689260,006,689260,006,6891,200,000

4,800,000

No. 36 FLUJO NETO DE INVERSIONES SIN FINANCIAMIENTO (Trminos constantes)

AOS

CONCEPTO01235

Inversin Fija-25,993,560201,340,084

Capital de trabajo-10,205,000-618,340-618,340-618,34053,866,605

Valor Residual4,800,000

Flujo Neto de Inversin-36,198,560-618,340-618,340-618,340260,006,689

No. 37 PROGRAMA DE INVERSIONES CON FINANCIAMIENTO

AOS

CONCEPTOFUENTES0124

Activos Fijos Tangibles

Maquinaria y equipoPr-14,910,000-618,340

Mobiliario y decoracinPr_

Muebles y equipos de oficinaPr-3,727,560-618,340

-18,637,5605

Activos Diferidos

Gastos preoperacionalesPr-3,700,000-12,678,360

Obras fsicas instalacinPr-3,656,000322,240,260

Capital de trabajoCr y Pr-10,205,000-1,742,870-1,742,8709,561,900

TOTAL INVERSIONES-36,198,560-618,340-618,340

No 38 PROGRAMA DE AMORTIZACION DE CREDITO (Trminos Constantes)

PERIODOPAGO ANUAL AINTERESES SOBRE SALDOS 0,2387VALOR DISPONIBLE PARA AMORTIZARSALDOS A FINAL DEL AO45

DATOS

I=23.87%EA

P=-9,908,430-1,742,870

N=5AOS

A=3,599,372 -618,340

TABLA DE AMORTIZACION DE CREDITO -1,742,870

CUOTASALDO INICIALINTERESABONO CAPITAL

19,908,430 2,365,142 1,234,230 -618,340

28,674,200 2,070,532 1,528,841

37,145,360 1,705,597 1,893,775

45,251,585 1,253,553 2,345,819

52,905,766 693,606 2,905,766

Deflactacin de los intereses

VALOR CUOTA

P=F/(1+i)^n3,599,372

P=F/(1+0,0645)^13,599,372

P= Valor presente de los intereses3,599,372

F= Valor a deflactar3,599,372

I=Tasa de inflacin3,599,372 SALDO FINAL

n= Nmero de aos transcurridos con respecto a cero8,674,200

7,145,360

$2,365,412/1,06452,221,834 5,251,585

2,070,532/(1+0,0645)^21,827,219 2,905,766

1,705,597/(1+0,0645)^31,413,967 0

1,253,597/(1+0,0645)^4976,248

696,606/(1+0,0645)^5507,440

Deflactacin de amortizacin de capital

P= 1,234,230/((1+0,0645)^11,159,446

P= 1,528,841/(1+0,0645)^21,349,183

P=1,893,775/(1+0,0645)^31,569,970

P=2,345,819/(1+0,0645)^41,826,888

P=2,905,766/(1+0,0645)^52,125,848

No. 39 Datos deflactados de intereses y amortizacin de capital

Datos deflactados de intereses y amortizacin de capital

Aos1 234

Intereses2,221,834 1,827,219 1,413,967 976,248

Capital1,159,446 1,349,183 1,569,970 1,826,888

No. 40 FLUJO NETO DE OPERACIN SIN FINANCIAMIENTO (Trminos constantes)

AOS

CONCEPTO12345

Total ingresos300,000,000319,350,000319,350,000319,350,000507,440

Total costos operacionales251,466,373128,525,181128,525,181128,525,1812,125,848

Utilidad operacional48,533,627190,824,819190,824,819190,824,819

Menos impuestos16,016,09762,972,19062,972,19062,972,190

Utilidad Neta32,517,530127,852,629127,852,629127,852,629

Ms depreciacin2,713,6462,713,6462,713,6462,713,6465

Ms Amortizacin de Diferidos1,471,2001,471,2001,471,2001,471,200319,350,000

128,525,181

FLUJO NETO DE OPERACIN SIN FINANCIAMIENTO36,702,376132,037,475132,037,475132,037,475

190,824,819

62,972,190

No. 41 FLUJO FINANCIERO NETO DEL PROYECTO SIN FINANCIAMIENTO (Trminos constantes)remitase al modulo para verificar calculo de valores

AOS127,852,629

CONCEPTO01232,713,646

Flujo neto de inversin-36,198,560-618,340-618,340-618,3401,471,200

Flujo neto de opracin36,702,376132,037,475132,037,475

132,037,475

Flujo financiero neto del proyecto sin financiamiento-21,123,83236,084,036131,419,135131,419,135

No. 42 FLUJO NETO DE INVERSIONES CON FINANCIAMIENTO (Trminos constantes)

AOS4

CONCEPTO0123-618,340

Inversin fija-25,993,560132,037,475

Intereses durante la implementacin_


5

Valor residual9,561,900

132,037,475

Flujo Neto de Inversin-36,198,560-618,340-618,340-618,340

4

No. 43 FLUJO NETO DE OPERACIONES FINANCIERO CON FINANCIAMIENTO (Trminos constantes)_

AOS-618,340

CONCEPTO1234

Total ingresos Operacionales300,000,000319,350,000319,350,000319,350,0005

Menos costos operacionales251,466,373128,525,181128,525,181128,525,181

-618,340

Utilidad operacional48,533,627190,824,819190,824,819190,824,819-12,678,360

Menos Gastos Financieros2,221,8341,827,2191,413,967976,248

Utilidad Gravable46,311,793188,997,600189,410,852189,848,571

Menos impuestos15,282,89262,369,20862,505,58162,650,0285-12,678,360

319,350,000

Utilidad Neta31,028,901126,628,392126,905,271127,198,543128,525,181

Ms depreciacin2,713,6462,713,6462,713,6462,713,646


507,440

Flujo Neto de Operacin35,213,74710,616,40910,893,28711,170,165

No. 44 FLUJO NETO DE OPERACIONES FINANCIERO CON FINANCIAMIENTO (Trminos constantes)190,317,379

AOS62,804,735

CONCEPTO0123

Flujo neto de inversin-36,198,560-618,340-618,340-618,340127,512,644

Flujo neto de operacin35,213,74710,616,40910,893,2872,713,646

1,471,200

Flujo financiero neto del proyecto del proyecto con financiamiento-21,123,83234,595,4079,998,06910,274,947

11,447,043

N0. 45 FLUJO NETO DE INVERSIONES PARA EL INVERSIONISTA (Trminos constantes)

AOS4

CONCEPTO0123-618,340

11,170,165

Inversion fija-25,993,560

Interes durante la implementacin_10,551,825

Capital de trabajo-10,205,000-618,340-618,340-618,3405

12,678,358

Valor residual11,447,043

Crdito9,908,430424,125,401

Amortizacin Crdito-1,159,446-1,349,183-1,569,970

Flujo Neto de inversin-26,290,130-1,777,786-1,967,523-2,188,310-618,340

5

12,678,360

-1,826,888

N0. 46 FLUJO NETO DE OPERACIONES PARA EL INVERSIONISTA (Trminos constantes)22,240,260

AOS-2,445,228

CONCEPTO1234

Total ingresos300,000,000319,350,000319,350,000319,350,000

Menos costos operacionales251,466,373128,525,181128,525,181128,525,181-2,125,848

Utilidad operacional48,533,627190,824,819190,824,819190,824,81932,792,772

Menos gastos financieros2,221,8341,827,2191,569,970976,248


Menos impuestos15,282,89262,369,20862,454,10062,650,0285

319,350,000

Utilidad Neta31,028,901126,628,392126,800,749127,198,543128,525,181

Ms Depreciacin2,713,6462,713,6462,713,6462,713,646


507,440

FLUJO NETO DE OPERACIN35,213,747130,813,238130,985,595131,383,389

190,317,379

62,804,735

N0. 47 FLUJO FINANCIERO NETO PARA EL INVERSIONISTA (Trminos constantes)

AOS127,512,644

CONCEPTO01232,713,646

Flujo neto de inversin-26,290,130-1,777,786-1,967,523-2,188,3101,471,200

Flujo neto de operacin35,213,747130,813,238130,985,595

131,697,490

Flujo financiero neto del proyecto-26,290,13033,435,962128,845,715128,797,285

N0. 48 FLUJO DE FONDOS PARA EL INVERSIONISTA (Trminos constantes)4

INVERSIONESIMPLEMENTACION OPERACIN (AOS)-2,445,228

0123131,383,389

Activos fijos tangibles-18,637,560

Gastos preoperativos-3,700,000128,938,161

Intereses implementacin-3,656,0005


131,697,490

Inversin Total-36,198,560-618,340-618,340-618,340

Crditos para inversin en activos fijos9,908,430164,490,262

4

Inversin Neta-26,290,130-618,340-618,340-618,340

Amortizacin crditos-1,159,446-1,349,183-1,569,970

Valor Residual

Capital de trabajo-618,340

Activos fijos5

-618,340

Flujo neto de inversores-26,290,130-1,777,786-1,967,523-2,188,310

OPERACIN

Ingresos:-618,340_

Ventas300,000,000143,707,500143,707,500-1,826,888

Total ingresos300,000,000143,707,500143,707,500_

Costos

Costo de Produccin192,799,768201,340,084201,340,084

Gastos de Administracin53,866,60553,866,60553,866,6050

Gastos de Venta4,800,0004,800,0004,800,000-2,445,228-2,125,848

Total costos operacionales251,466,373260,006,689260,006,689_

Utilidad Operacional48,533,62715,182,31915,182,31912,678,360

Gastos financieros2,221,8341,827,2191,413,967143,707,50022,240,260


Impuestos-15,282,892-4,407,183-4,543,55632,792,772

Utilidad Neta31,028,9018,947,9179,224,796201,340,084

Depreciaciones2,713,6462,713,6462,713,64653,866,605

Amortizacin diferidos1,471,2001,471,2001,471,2004,800,000143,707,500

Flujo neto de operacin35,213,74713,132,76313,409,642260,006,689143,707,500

15,182,319

FLUJO DE FONDOS PARA EL INVERSIONISTA-26,290,13033,435,96211,165,24011,221,332976,248201,340,084

14,206,07153,866,605

-4,688,0034,800,000

9,518,068260,006,689

2,713,64615,182,319

1,471,200507,440

13,702,91414,674,879

PROYECCIONES

Un.201420152016201720182019

Variables Macroeconmicas

Inflacin % 6,00%6,00%6,00%6,00%6,00%

Devaluacin % 4,00%4,00%4,00%4,00%4,00%

IPP % 4,00%4,00%4,00%4,00%4,00%

Crecimiento PIB %

DTF T.A. %

Ventas, Costos y Gastos

Precio Por Producto

Precio Producto 1 $ / unid. 2.0002.1202.2472.3822.525

Precio Producto 2 $ / unid. 00000




Unidades Vendidas por Producto

Ventas Producto 1 unid. 150.000154.500159.135163.909168.826

Ventas Producto 2 unid. 00000




Total Ventas

Precio Promedio $ 2.000,02.120,02.247,22.382,02.525,0

Ventas unid. 150.000154.500159.135163.909168.826

Ventas $ 300.000.000,0327.540.000,0357.608.172,0390.436.602,2426.278.682,3

Rebajas en Ventas

Rebaja % ventas 2,0%2,0%2,0%2,0%2,0%

Pronto pago $ 6.000.0006.550.8007.152.1637.808.7328.525.574

Costos Unitarios Materia Prima

Costo Materia Prima Producto 1 $ / unid. 656695737781828





Costos Unitarios Mano de Obra

Costo Mano de Obra Producto 1 $ / unid. 386409434460487

Costo Mano de Obra Producto 2 $ / unid.




Costos Variables Unitarios

Materia Prima (Costo Promedio) $ / unid. 656,0695,4737,1781,3828,2

Mano de Obra (Costo Promedio) $ / unid. 386,0409,2433,7459,7487,3

Materia Prima y M.O. $ / unid. 1.042,01.104,51.170,81.241,01.315,5

Otros Costos de Fabricacin

Otros Costos de Fabricacin $ 5.270.0005.586.2005.921.3726.276.6546.653.254

Costos Produccin Inventariables

Materia Prima $ 98.400.000107.433.120117.295.480128.063.206139.819.408

Mano de Obra $ 57.900.00063.215.22069.018.37775.354.26482.271.786

Materia Prima y M.O. $ 156.300.000170.648.340186.313.858203.417.470222.091.193

Depreciacin $ 2.475.6432.624.1812.781.6322.948.5303.125.442

Agotamiento $ 00000

Total $ 158.775.643173.272.521189.095.490206.366.000225.216.635

Margen Bruto $ 47,07%47,10%47,12%47,14%47,17%

Gastos Operacionales

Gastos de Ventas $ 4.800.0005.088.0005.393.2805.716.8776.059.889

Gastos Administacin $ 53.866.60557.098.60160.524.51764.155.98868.005.348

Total Gastos $ 58.666.60562.186.60165.917.79769.872.86574.065.237

Capital de Trabajo

Cuentas por cobrar

Rotacin Cartera Clientes das 1010101010

Cartera Clientes $ 08.333.3339.098.3339.933.56010.845.46111.841.075

Provisin Cuentas por Cobrar % 0%0%0%0%1%

Inventarios

Invent. Prod. Final Rotacin das costo 55555

Invent. Prod. Final $ 02.205.2172.406.5632.626.3262.866.1943.128.009

Invent. Prod. en Proceso Rotacin das 22222

Invent. Prod. Proceso $ 0882.087962.6251.050.5301.146.4781.251.204

Invent. Materia Prima Rotacin das compras 55555

Invent. Materia Prima $ 01.366.6671.492.1271.629.1041.778.6561.941.936

Total Inventario $ 4.453.9714.861.3155.305.9615.791.3286.321.149

Anticipos y Otras Cuentas por Cobar

Anticipos y Otras Cuentas por Cobar $ 000000

Gastos Anticipados

Gastos Anticipados $ 000000

Cuentas por Pagar

Cuentas por Pagar Proveedores das 3030303030

Cuentas por Pagar Proveedores $ 013.025.00014.220.69515.526.15516.951.45618.507.599

Acreedores Varios $ 00000

Acreedores Varios (Var.) $ 00000

Otros Pasivos $ 00000

Inversiones (Inicio Perodo)

Terrenos $ 000000

Construcciones y Edificios $ 000000

Maquinaria y Equipo $ 15.900.0000000

Muebles y Enseres $ 3.727.56000000

Equipo de Transporte $ 00000

Equipos de Oficina $ 000000

Semovientes pie de Cria $ 000000

Cultivos Permanentes 000000

Total Inversiones $ 00000

Otros Activos

Valor Ajustado $ 7.356.00000000

Impuestos

Renta

Renta Presuntiva sobre patrimonio Liquido % 6,00%6,00%6,00%6,00%6,00%

Renta Presuntiva % 38,50%38,50%38,50%38,50%38,50%

Estructura de Capital

Capital Socios $ 30.000.00030.000.00030.000.00030.000.00030.000.00030.000.000

Capital Adicional Socios $ 00000

Obligaciones Fondo Emprender $ 00000

Obligaciones Financieras $ 000000

Dividendos

Utilidades Repartibles $ - 39.113.302 61.245.051 85.267.854 117.296.284

Dividendos % 50%50%50%50%50%

Dividendos $ - 21.729.612 24.367.423 26.883.459 29.657.895

BASES

PARAMETRO VALOREXPLICACION

Deuda

Gracia 1Gracia a Capital (Aos)

Plazo 5Plazo de la Deuda (Aos)

Tasa en pesos 6%Puntos por encima del DTF

Activos Fijos

Construcciones y Edificaciones 20Vida til (aos)

Maquinaria y Equipo de Operacin 10Vida til (aos)

Muebles y Enseres 5Vida til (aos)

Equipo de Transporte 10Vida til (aos)

Equipo de Oficina 5Vida til (aos)

Semovientes 10Agotamiento (aos)

Cultivos Permanentes 10Agotamiento (aos)

Otros

Gastos Anticipados 1Amortizacin (aos)

BALANCE GENERAL

201420152016201720182019

BALANCE GENERAL

Activo Corriente

Efectivo 3.016.44084.373.531118.029.147155.481.487198.027.977246.211.567

Cuentas X Cobrar 08.333.3339.098.3339.933.56010.845.46111.841.075

Provisin Cuentas por Cobrar 0000-118.411

Inventarios Materias Primas e Insumos 01.366.6671.492.1271.629.1041.778.6561.941.936

Inventarios de Producto en Proceso 0882.087962.6251.050.5301.146.4781.251.204

Inventarios Producto Terminado 02.205.2172.406.5632.626.3262.866.1943.128.009

Anticipos y Otras Cuentas por Cobrar 000000

Gastos Anticipados Neto 000000

Total Activo Corriente: 3.016.44097.160.835131.988.795170.721.008214.664.766264.255.379

Terrenos 000000

Construcciones y Edificios Neto 000000

Maquinaria y Equipo de Operacin Neto 15.900.00015.168.60014.292.19213.256.00812.044.03010.638.893

Muebles y Enseres Neto 3.727.5603.160.9712.512.9721.775.833941.1920

Equipo de Transporte Neto 000000

Equipo de Oficina Neto 000000

Semovientes pie de cria 000000

Cultivos Permanentes 000000

Total Activos Fijos: 19.627.56018.329.57116.805.16415.031.84212.985.22210.638.893

Total Otros Activos Fijos 7.356.00000000

TOTAL ACTIVO 30.000.000115.490.406148.793.959185.752.849227.649.988274.894.273

Pasivo

Cuentas X Pagar Proveedores 013.025.00014.220.69515.526.15516.951.45618.507.599

Impuestos X Pagar 027.206.18130.508.80633.658.96537.132.64940.925.444

Acreedores Varios 00000

Obligaciones Financieras 000000

Otros pasivos a LP 00000

Obligacion Fondo Emprender (Contingente) 000000

TOTAL PASIVO 040.231.18144.729.50149.185.12054.084.10559.433.044

Patrimonio

Capital Social 30.000.00030.000.00030.000.00030.000.00030.000.00030.000.000

Reserva Legal Acumulada 004.345.9229.219.40714.596.09915.000.000

Utilidades Retenidas 0017.383.69036.877.62858.384.39587.638.389

Utilidades del Ejercicio 043.459.22548.734.84653.766.91859.315.79065.374.411

Revalorizacion patrimonio 01.800.0003.600.0006.703.77711.269.59917.448.428

TOTAL PATRIMONIO 30.000.00075.259.225104.064.458136.567.730173.565.883215.461.229

TOTAL PAS + PAT 30.000.000115.490.406148.793.959185.752.849227.649.988274.894.273

ESTADO DE RESULTADOS

20152016201720182019

ESTADO DE RESULTADOS

Ventas 300.000.000327.540.000357.608.172390.436.602426.278.682

Devoluciones y rebajas en ventas 6.000.0006.550.8007.152.1637.808.7328.525.574

Materia Prima, Mano de Obra 156.300.000170.648.340186.313.858203.417.470222.091.193

Depreciacin 2.475.6432.624.1812.781.6322.948.5303.125.442

Agotamiento 00000

Otros Costos 5.270.0005.586.2005.921.3726.276.6546.653.254

Utilidad Bruta 129.954.357142.130.479155.439.147169.985.216185.883.220

Gasto de Ventas 4.800.0005.088.0005.393.2805.716.8776.059.889

Gastos de Administracion 53.866.60557.098.60160.524.51764.155.98868.005.348

Provisiones 0000118.411

Amortizacin Gastos 00000

Utilidad Operativa 71.287.75279.943.87789.521.349100.112.351111.699.572

Otros ingresos

Intereses 00000

Otros ingresos y egresos 00000

Revalorizacin de Patrimonio -1.800.000-1.800.000-3.103.777-4.565.822-6.178.830

Ajuste Activos no Monetarios 1.177.6541.248.3131.323.2121.402.6041.486.761

Ajuste Depreciacin Acumulada 0-148.539-314.902-500.694-707.647

Ajuste Amortizacin Acumulada 00000

Ajuste Agotamiento Acumulada 00000

Total Correccin Monetaria -622.346-700.226-2.095.467-3.663.912-5.399.716

Utilidad antes de impuestos 70.665.40679.243.65287.425.88396.448.439106.299.855

Impuestos (35%) 27.206.18130.508.80633.658.96537.132.64940.925.444

Utilidad Neta Final 43.459.22548.734.84653.766.91859.315.79065.374.411

FLUJO DE CAJA

20152016201720182019

FLUJO DE CAJA

Flujo de Caja Operativo

Utilidad Operacional 71.287.75279.943.87789.521.349100.112.351111.699.572

Depreciaciones 2.475.6432.624.1812.781.6322.948.5303.125.442

Amortizacin Gastos 00000

Agotamiento 00000

Provisiones 0000118.411

Impuestos 0-27.206.181-30.508.806-33.658.965-37.132.649

Neto Flujo de Caja Operativo 73.763.39555.361.87761.794.17669.401.91677.810.775

Flujo de Caja Inversin

Variacion Cuentas por Cobrar -8.333.333-765.000-835.227-911.901-995.613

Variacion Inv. Materias Primas e insumos3 -1.366.667-125.460-136.977-149.552-163.281

Variacion Inv. Prod. En Proceso -882.087-80.538-87.905-95.947-104.726

Variacion Inv. Prod. Terminados -2.205.217-201.346-219.763-239.868-261.814

Var. Anticipos y Otros Cuentas por Cobrar 00000

Otros Activos 00000

Variacin Cuentas por Pagar 13.025.0001.195.6951.305.4601.425.3011.556.144

Variacin Acreedores Varios 00000

Variacin Otros Pasivos 00000

Variacin del Capital de Trabajo 237.69623.35125.58728.03330.710

Inversin en Terrenos 00000

Inversin en Construcciones 00000

Inversin en Maquinaria y Equipo 00000

Inversin en Muebles 00000

Inversin en Equipo de Transporte 00000

Inversin en Equipos de Oficina 00000

Inversin en Semovientes 00000

Inversin Cultivos Permanentes 00000

Inversin Otros Activos 7.356.0000000

Inversin Activos Fijos 7.356.0000000

Neto Flujo de Caja Inversin 7.593.69623.35125.58728.03330.710

Flujo de Caja Financiamiento

Desembolsos Pasivo Largo Plazo 00000

Amortizaciones Pasivos Largo Plazo 00000

Intereses Pagados 00000

Dividendos Pagados 0-21.729.612-24.367.423-26.883.459-29.657.895

Capital 00000

Neto Flujo de Caja Financiamiento 0-21.729.612-24.367.423-26.883.459-29.657.895

Neto Periodo 81.357.09133.655.61637.452.34042.546.49048.183.590

Saldo anterior 3.016.44084.373.531118.029.147155.481.487198.027.977

Saldo siguiente 84.373.531118.029.147155.481.487198.027.977246.211.567

SALIDAS20152016201720182019

Supuestos Macroeconmicos

Variacin Anual IPC 6,00%6,00%6,00%6,00%6,00%

Devaluacin 4,00%4,00%4,00%4,00%4,00%

Variacin PIB 0,00%0,00%0,00%0,00%0,00%

DTF ATA 0,00%0,00%0,00%0,00%0,00%

Supuestos Operativos

Variacin precios 6,0%6,0%6,0%6,0%

Variacin Cantidades vendidas 3,0%3,0%3,0%3,0%

Variacin costos de produccin 9,1%9,1%9,1%9,1%

Variacin Gastos Administrativos 6,0%6,0%6,0%6,0%

Rotacin Cartera (das) 10101010

Rotacin Proveedores (das) 30303030

Rotacin inventarios (das) 10101010

Indicadores Financieros Proyectados

Liquidez - Razn Corriente 2,422,953,473,974,45

Prueba Acida 23344

Rotacion cartera (das), 10,0010,0010,0010,0010,00

Rotacin Inventarios (das) 5,35,35,35,35,3

Rotacion Proveedores (das) 29,529,529,629,629,6

Nivel de Endeudamiento Total 34,8%30,1%26,5%23,8%21,6%

Concentracin Corto Plazo 01111

Ebitda / Gastos Financieros N.A.N.A.N.A.N.A.N.A.

Ebitda / Servicio de Deuda N.A.N.A.N.A.N.A.N.A.

Rentabilidad Operacional 23,8%24,4%25,0%25,6%26,2%

Rentabilidad Neta 14,5%14,9%15,0%15,2%15,3%

Rentabilidad Patrimonio 57,7%46,8%39,4%34,2%30,3%

Rentabilidad del Activo 37,6%32,8%28,9%26,1%23,8%

Flujo de Caja y Rentabilidad

Flujo de Caja Proyectado y rentabilidad. Cifras en Miles de Pesos

Flujo de Operacin 73.763.39555.361.87761.794.17669.401.916

Flujo de Inversin -30.000.0007.593.69623.35125.58728.033

Flujo de Financiacin 0-21.729.612-24.367.423-26.883.459

Flujo de caja para evaluacin -30.000.00081.357.09155.385.22961.819.76269.429.949

Tasa de descuento Utilizada 18%15%15%15%

Flujo de caja descontado -30.000.00068.946.68740.814.46539.614.08638.687.558

Criterios de Decisin

Tasa mnima de rendimiento a la que aspira el emprendedor 12%

TIR (Tasa Interna de Retorno) 247,04%

VAN (Valor actual neto) 174.919.099

PRI (Periodo de recuperacin de la inversin) 0,45

Duracin de la etapa improductiva del negocio ( fase de implementacin).en meses 8 mes

Nivel de endeudamiento inicial del negocio, teniendo en cuenta los recursos del fondo emprender. ( AFE/AT) 0,00%

Periodo en el cual se plantea la primera expansin del negocio ( Indique el mes ) 15 mes

Periodo en el cual se plantea la segunda expansin del negocio ( Indique el mes ) 16 mes 83,661

ANLISIS DE SENSIBILIDADCuadro 100. Anlisis de Sensibilidad

VARIABLEMODIFICACINTIO VPNVIABILIDADTIRVIABILIDADMODIFICACINVPNTIR

Unidades a venderNinguna22,42% 87.292.766 Si138,90%Si5% y -5% 85.801.025 137,03%

10%22,42% 146.962.440 Si213,20%Si5% 117.127.603 176,15%

-10%22,42% 27.623.093 SI62,15%Si-5% 57.457.930 101,17%

Precio de ventaNinguna22,42% 87.292.766 Si138,90%Si-5% y 5% 112.891.379 137,0%

10%22,42% 146.962.440 Si213,20%Si5% 117.127.603 176,15%

-10%22,42% 27.623.093 Si62,15%Si-5% 57.457.930 101,17%

-5% y -5% 29.114.835 64,16%

Cuadro 59. PRESUPUESTO DE INGRESOS POR VENTA DE PRODUCTOS

Trminos Corrientes

ProductoUnidadesPrecio UnitarioValor

AoTIO0,224175

1 150.000 2.000 300.000.000 Inflacin 0,06450

2 150.000 2.129 319.350.000

3 150.000 2.266 339.948.075

4 150.000 2.412 361.874.726

5 150.000 2.568 385.215.646

Cuadro 60. PRESUPUESTO DE INGRESOS POR VENTA DE PRODUCTOSUnidades iniciales 150.000

Modificacin porcentual0%

Trminos CorrientesUnidades modificadas 150.000

ProductoUnidadesPrecio UnitarioValor

Ao Precio inicial 2.000

1 150.000 2.000 300.000.000 Modificacin porcentual0%

2 150.000 2.129 319.350.000 Precio modificado 2.000

3 150.000 2.129 319.350.000

4 150.000 2.129 319.350.000 Inflacin6,45%

5 150.000 2.129 319.350.000

Cuadro 61. Flujo Neto Operaciones sin Financiamiento

CONCEPTOAO

12345

Total ingresos 300.000.000 319.350.000 319.350.000 319.350.000 319.350.000 Viene del Cuadro 60

Total costos operacionales250.522.773259.063.089259.063.089259.063.089259.063.089Viene del Cuadro 48 Flujo fondos para el Inversionista

Utilidad operacional 49.477.227 60.286.911 60.286.911 60.286.911 60.286.911

Menos impuestos 16.327.485 19.894.681 19.894.681 19.894.681 19.894.681

Utilidad Neta 33.149.742 40.392.230 40.392.230 40.392.230 40.392.230

Ms depreciacin 1.770.046 1.770.046 1.770.046 1.770.046 1.770.046 Tasa impositiva0,33

Ms Amortizacin de Diferidos 1.471.200 1.471.200 1.471.200 1.471.200 1.471.200

Flujo Neto de Operaciones sf 36.390.988 43.633.476 43.633.476 43.633.476 43.633.476

Cuadro 62. Flujo Financiero Neto sin Financiamiento.

CONCEPTOAO

012345

Flujo Neto de Inversin sf-27.090.354-1.248.603-1.248.603-1.248.603-1.248.603-1.248.603

Flujo Neto de operacin sf 36.390.988 43.633.476 43.633.476 43.633.476 43.633.476

Flujo Financiero Neto del Proyecto sf- 27.090.354 35.142.385 42.384.873 42.384.873 42.384.873 42.384.873

Cuadro 63. Valor Presente Neto

CONCEPTOAO

12345

Flujo Financiero Neto sf35.142.38542.384.87342.384.87342.384.87342.384.873

i0,2241750,2241750,2241750,2241750,224175

n 1 2 3 4 5

(1+i) 1,224175 1,224175 1,224175 1,224175 1,224175

(1+i)n1,22421,49861,83462,24582,7493

P 28.706.995 28.282.896 23.103.638 18.872.823 15.416.769

Cuadro 64. TIR (por tanteo manual de acuerdo al mdulo)

CONCEPTOAO

12345

Flujo Financiero Neto sf F35.142.38542.384.87342.384.87342.384.87342.384.873

i0,2241750,2241750,2241750,2241750,224175

n 1 2 3 4 5

(1+i) 1,224175 1,224175 1,224175 1,224175 1,224175

(1+i)n1,2241751,4986041,8345542,2458152,749271

P 28.706.995 28.282.896 23.103.638 18.872.823 15.416.769

IMPACTO SOCIAL DEL PROYECTO

Las caractersticas del enfoque social de la despulpadora de mango corresponden a:

Un impacto social positivo: la empresa no solo debe prevenir y mitigar los impactos negativos, sino que tambin debe buscar potenciar los impactos positivos.

Un impacto social Equilibrado: la compaa debe realizar un estudio individual de cada proyecto dentro de su contexto particular, empleando los recursos adecuados en funcin de su nivel de riesgo social.

Un impacto social con Iniciativa: se debe creer en el dilogo tomando la iniciativa en la definicin del compromiso con la comunidad.

Un impacto social con una propuesta de valor compartido: la empresa no solo presenta su propuesta a los socios y clientes, sino tambin a la comunidad que est en torno al proyecto, para obtener su aceptacin.

Un impacto social con un plan de gestin: el plan de gestin comprende la puesta en marcha y el seguimiento de las acciones sociales cuyo fin ltimo es el bienestar de la comunidad local.

En la medicin de los impactos sociales se deben considerar las percepciones de las personas que estn en alguna medida beneficiadas o afectadas por el funcionamiento de la empresa Indudablemente lo externo en una organizacin es una variable muy apremiante, en lo que se refiere a planeacin y posterior xito de esta. Las empresas deben contar con todas aquellos puntos externas que pueden hacer la diferencia en su viabilidad.

Efectos positivos y negativos de la empresa para su entorno social:

Inicialmente la parte ms importante es la inversin que se realiza en el proyecto, en este caso con un total de $190259.768, y como toda inversin tiene riesgo debemos pensar como primera medida en:

La inflacin: sta variable produce que la economa y cada uno de sus actores se vean perjudicados o beneficiados de acuerdo a sus cambios. En los ltimos aos el costo de vida aumento en este pas lo que perjudica a muchas empresas; porque, al tener menor poder adquisitivo, la economa del pas tiende a estancarse. Y por ende podra indudablemente bajar la capacidad productividad de la empresa ya que:

El Comportamiento de la economa est integrando todas las economas; es decir, que para que una empresa no desaparezca de un mercado regional o nacional debe ser competitiva frente a las dems empresas del mundo, o por lo menos con las de su continente. Si ste gran cambio que se est dando es aprovechado por los empresarios, pero teniendo tambin en cuenta a sus:

Competidores: La ventaja para los intereses de ste proyecto en cuanto a ste punto, es que son pocos y la pulpa natural; que en este momento es la que ms producto oferta al mercado. Sus productos podran tener clientes en el mbito mundial. Esto se puede convertir en una gran oportunidad para esta empresa, porque su mercado sera mucho ms amplio; mejorando las posibilidades de exportar a otros pases, claro est que en determinado momento se podra pensar en un apoyo importante del estado ya que el SENA es parte fundamental en el seguimiento, control y desarrollo tecnolgico de las empresas agroindustriales emergentes que deseen ingresar a un mercado de mucha oportunidad en nuestro pas. Como es un proceso agroindustrial existe la utilizacin de recursos naturales como el agua, por tal razn es importante tener a mano procesos que mitiguen un alto impacto social. Ahora al estar ubicados de manera estratgica incide:

El Clima: En cuanto al consumo del producto para ste proyecto lo beneficia enormemente su clima siendo clido, y adems de esto la gran afluencia de turistas que visitan esta ciudad, estimulando el consumo de este tipo de productos, pero siempre teniendo en cuenta la inclusin de mano de obra local contribuyendo a generar inicialmente 6 empleos directos con poco conocimiento ofreciendo oportunidad al menos apto pero con un salario digno, a su vez adquiriendo materia prima, con la compra directa de la produccin de mango de las fincas productoras se beneficiaran alrededor de 30 familias y sus empleados mejorando sus ingresos, calidad de vida, bienestar y oportunidades de capacitacin en produccin agrcola o estudio. Al igual lo que se pretende es que con la inversin inicial tan importante la empresa tenga la oportunidad de seguir generando impactos positivos en la comunidad que habita, y permitir la continua existencia de la misma.

Lo que genera internamente la empresa es:

Impuestos: la empresa aportar al desarrollo del municipio con el pago de sus impuestos legales: IVA, rete fuente, industria y comercio.

Clientes: los clientes vern una disminucin considerable en sus costos de almacenamiento, con lo cual podrn reinvertir a beneficio de su establecimiento aportando al crecimiento del mismo.

Educacin: aportes a travs de los parafiscales.

Salud: los empleados tendrn vinculacin a EPS y ARP que garanticen su salud.

Recreacin: un buen clima laborar ser imprescindible para lograr los objetivos planteados por lo que la empresa realizar con sus empleados pequeos encuentros que propendan por la sana diversin y esparcimiento no solo de sus empleados sino tambin de sus familias.

Tambin tener en cuenta posibilidades de rechazo o de aceptacin por parte de la comunidad cercana al lugar de ubicacin de la empresa y de su entorno: se pueden presentar impactos negativos por ruidos de maquinaria en horas laborales.IMPACTO AMBIENTAL DEL PROYECTO

El concepto de Impacto Ambiental lo podemos definir como el conjunto de tcnicas que tienen como objetivo fundamental la relacin de los humanos en armona con la naturaleza, haciendo posible un sistema que no gente un impacto negativo, reduciendo al mnimo las intrusiones en los diversos ecosistemas, elevando al mximo las posibilidades de supervivencia de todas las formas de vida, por muy pequeas e insignificantes que resulten desde nuestro punto de vista, y no por una especie de magnificencia por las criaturas ms dbiles, sino por verdadera humildad intelectual, por reconocer que no sabemos realmente lo que la perdida de cualquier especie viviente puede significar para el equilibrio biolgico.

En el caso particular, la produccin de pulpa de fruta de mango, genera un impacto ambiental moderado, relacionado con emisiones atmosfricas, aguas residuales y desechos slidos. El impacto de las emisiones atmosfricas puede reducirse, controlando permanentemente la operacin de los calderos y aplicando varios medios como filtros y colectores. El agua que se emplea en grandes volmenes durante el proceso, puede ser reutilizada con un tratamiento previo y control tcnico adecuado.

En este apartado se hace una descripcin detallada que permite identificar claramente cul ser la relacin que la empresa tendr con el medio ambiente y la forma en la cual se har la disposicin de desechos.

Riesgo de contaminacin: los riesgos de contaminacin de la empresa principalmente sern por residuos orgnicos slidos que podran atraer roedores y otro tipo de insectos, para esto se presentar un programa de Buenas Practicas de Manejo en los anexos que cobija tanto control de plagas y roedores, el manejo de residuos y las condiciones de limpieza y desinfeccin dentro de la empresa.Emisin de lquidos contaminantes: los residuos que generar la empresa son orgnicos, luego no tendr lquidos contaminantes al medio ambiente excepto los que se deriven del proceso de lavado que sern vertidos a los desages corrientes.Disposicin de residuos slidos: En tanto que los desechos slidos, al estar constituidos principalmente por residuos orgnicos son biodegradables y podran aprovecharse como abono, e incluso destinarse en algunos casos para la alimentacin animal.

Plan de prevencin y mitigacin. Residuos Slidos. Cuando se generan residuos slidos de naturaleza orgnica, hay varias alternativas de tratamiento, pero en este caso especfico es aconsejable:El Compostaje: Cuando se piensa en la elaboracin de compost, se piensa en elaboracin de abono orgnico a muy bajos costos y se puede comercializar el producto originando ingresos adicionales a la industria convirtiendo o siguiendo el concepto de auto-sostenible. El compostaje es la alternativa ms factible para la disposicin de la cscara y semilla de mango, adems de las semillas que tienen un proceso de degradacin ms lento pero igual por las altas temperaturas generadas en el proceso es asimilable.Dentro Proyecto de proceso y comercializacin de "Pulpa de Mango identificamos que la pulpa y su derivados como la cascara y la pepa no causa ningn impacto negativo al medio ambiente, por lo que no emana ninguna gas toxico que sea perjudicial, lo que si puede afectar es la mala clasificacin de los residuos generados, por lo cual se debe clasificar en la canecas e la basura para que el carro recolector las recoja y se han llevados al punto de acopio. La mala recepcin de la fruta y la pulpa puede traer consecuencias como enfermedades y descomposicin de la pulpa, la falta de elementos de proteccin para el personal para la manipulacin del producto, de un control de calidad y de salubridad al personal puede ocasionar accidentes en el personal que trabaja en la planta.

Efectos negativos

Los ruidos generados por las maquinas transportadoras y las bandas donde se traslada el productos.

El almacenamiento incorrecto de los productos llama roedores e insectos, los cuales traen enfermedades.

Efectos Positivos

Con la creacin de la planta se crean opciones de trabajo aportando a la calidad de vida.

El producto contiene propiedades nutritivas que benefician a los consumidores

ESTRATEGIAS DE RESPONSABILIDAD SOCIAL Y AMBIENTAL

Teniendo en cuenta que el futuro empieza hoy con relacin a nuestro impacto en el mundo y en la sociedad es necesario integrar la Responsabilidad Social y ambiental en todas las actividades que se desarrollen.

Es importante promover estrategias de sostenibilidad para mantener los clientes y aplicar prcticas sostenibles en beneficio de todas las personas con las que se tiene contacto, dentro de una perspectiva integral que combina estrategias en materia econmica, social y ambiental, este enfoque permite sopesar las necesidades de todas las partes interesadas y crear una organizacin orientada al beneficio de todos.

Las estrategias de responsabilidad social y ambiental se deben basar en tres principios; personas, planeta y beneficios de esta manera se asegura que el modelo de negocio se mantiene y mejora continuamente para conseguir nuestros los objetivos socio ambientales.

Sistema de Gestin de Responsabilidad Social DescripcinSe define como la interaccin de polticas, procesos y estructura que orientan decisiones y actuaciones en respuesta a necesidades de los diferentes grupos de inters de la empresa.Grupo de IntersCon los Clientes, cumpliendo la propuesta de valor definida para cada uno de los negocios.Con los Colaboradores, incidiendo en el fortalecimiento de principios y valores en los colaboradores y mejorando su calidad de vida laboral.Con el medio ambiente, fomentando la conciencia y la cultura en la Gestin Ambiental, en todos los niveles de la compaa, as como con clientes y contratistas.Con la Comunidad, contribuyendo al mejoramiento de la calidad, la pertinencia y la inclusin en la educacin y al fortalecimiento del tejido social en la regin.ObjetivoEstablecer una poltica basada en una estructura que oriente tanto empleadores como empleados en el mejoramiento de los distintos roles de produccin y venta en la empresa.Principales accionesGestin AmbientalDescripcinEn la gestin medio ambiental la Eficiencia Energtica, la optimizacin del uso de los recursos y la inversin en tecnologa eficiente y de menor impacto son algunos de los principales focos de accin.Toma en cuenta la responsabilidad de las organizaciones sobre los impactos de sus actividades sobre los ecosistemas, las ciudades y el hombre. En ese sentido el rea est orientada a promover las mejores prcticas de Gestin Medio Ambiental, Eficiencia Energtica, Cambio Climtico y Proteccin del Medio Ambiente en las reas de influencia directaGrupo de inters:Con los Colaboradores, instruyndolos sobre el beneficio de tener un medio ambiente optimo y en excelentes condiciones para la realizacin de la siembre y cosecha del fruto principal como lo es el mango.Con el medio ambiente, fomentando la conciencia y la cultura en la Gestin Ambiental, en todos los niveles de la compaa, as como con clientes y contratistas.Con la Comunidad, contribuyendo al mejoramiento de la calidad, la pertinencia y la inclusin en la educacin y al fortalecimiento del tejido social en la regin.Objetivo:Reforestar y mantener la conservacin y recuperacin de las principales zonas de cultivo frutal con apoyo de las comunidades asentadas en la zona a travs de viveros comunitarios.Principales acciones: Generacin de conciencia ambiental a travs de programas de capacitacin y sensibilizacin de la importancia del programa Elaboracin de los programas anuales de siembra Elaboracin de los programas anuales de cosechaResponsabilidad Social Empresarial La empresa presenta Responsabilidad Social Empresarial, cuando satisface las expectativas de los miembros y de la sociedad. A continuacin, se detallan los escenarios para satisfacer dichas necesidades: Normativo: La empresa funcionar bajo los marcos legales que rijan la reglamentacin colombiana para las empresas productoras de alimentos, teniendo en cuenta aspectos laborales, ambientales y mercantiles. Operacional: El compromiso de la empresa con sus clientes ser de ofrecer en todo momento productos elaborados bajo estrictos controles que garanticen la calidad en todo momento. Adems, en su personal de ventas y operativo dar prioridad a mujeres que sean madres cabezas de hogar. Econmico: Aportar al crecimiento de la economa nacional con el pago de impuestos, el aumento del PIB (producto interno bruto) y la creacin de valor para los inversionistas. Basando siempre su crecimiento en esquemas de mercadeo limpio y manejo de precios acorde a los beneficios otorgados por los productos. Social: la empresa Derivados el Frutal dispondr del 1% de las utilidades del ejercicio anterior para un programa que apoyar a restaurantes escolares de sectores deprimidos de Girardot mediante el suministro pulpa de mango en buen estado apto para la elaboracin de jugos. Ambiental: La empresa promover el uso de papel reciclado en su empresa, las tarjetas de presentacin sern elaborados en papel reciclado y se dispondr a lo largo de toda la planta de basureros con diferentes colores que faciliten la recoleccin de residuos para su posterior reciclaje: vidrios, plsticos, orgnicos. En el anexo C se ilustra un esquema de evaluacin de RSE donde se medirn anualmente los diferentes aspectos como: medio ambiente, estado, comunidad, clientes, proveedores, competencia, empleados y accionistas. Servir adems de base para la certificacin en responsabilidad social que se otorga como un factor de diferenciacin con beneficios externos como: La posibilidad de formar parte de un grupo de empresas visionarias, que han marcado un liderazgo en buenas prcticas en Responsabilidad Social. Atraccin, Fidelizacin y retencin de clientes, proveedores e inversionistas. Fortalecimiento de la imagen de la empresa o entidad, genera valoracin y diferenciacin de la marca. Toda persona mientras trabaja directamente en la manipulacin de alimentos, debe adoptar buenas prcticas higinicas y medidas de proteccin.ASPECTOS A VERIFICARCALIFICACION

1. Mantiene una buena limpieza e higiene personal.

2. Tiene buenas prcticas higinicas en sus labores, de manera que se evite la contaminacin tanto del alimento como del rea de trabajo.

3. Se lava las manos con agua y jabn, antes de comenzar su trabajo, cada vez que salga e ingrese al rea asignada y despus de manipular cualquier material u otro objeto que pudiese ser riesgo de contaminacin para el alimento.

4. Usa vestimenta de trabajo que cumpla los siguientes requisitos: Bata de color blanco que permita ver su limpieza, con cierres o cremalleras y/o broches en lugar de botones u otros accesorios que puedan caer en el alimento, sin bolsillos ubicados por encima de la cintura.

5. Mantiene el cabello recogido y cubierto totalmente mediante malla o gorro.

6. Mantiene las uas cortas, limpias y sin esmalte.

7. Usa calzado cerrado y de tacn bajo, de material resistente e impermeable.

8. Utiliza anillos aretes, joyas u otros accesorios mientras realiza sus labores.

9. Usa protector de boca, y en caso de tener bigote o patillas anchas se cubre con tapabocas.

10. De ser necesario que utilice guantes, los mantiene limpios, sin roturas o desperfectos. Y los trata con la misma calidad higinica como si tuviera las manos sin proteccin.

10.1 Lava sus manos higinicamente as vaya a usar guantes.

11. Come, bebe o mastica cualquier producto, fuma o escupe en las reas de produccin o en cualquier otra zona donde exista riesgo de contaminacin del alimento

12. En caso de usar lentes, los asegura mediante bandas, cadenas u otros medios ajustables.

13. Presenta afecciones en la piel o enfermedad infecto-contagiosa.

14. Si usted acta como persona visitante a las reas de fabricacin, cumple con las medidas sanitarias y de proteccin estipuladas.

CALIFICACIN: Cumple completamente: 5; Cumple satisfactoriamente: 4;Cumple parcialmente: 3;No cumple: 1.

CONCLUSIONES

La implementacin de una Empresa Comercializadora y Despulpadora de Frutas en el Municipio de Girardot es factible desde el punto de vista comercial, tcnico, social y viable econmicamente. Se concluy que la puesta en marcha de nuestro proyecto solo traer beneficios para los inversionistas y para la comunidad en general, que los pocos impactos negativos que se tendran serian por los desechos vegetales procedentes de la extraccin y refinado de la pulpa, el pelado y la seleccin de la fruta, los cuales se mitigaran casi por completo con la elaboracin de abono orgnico los que se convertir en un subproducto ms de la empresa. Se logr comprender por parte de nosotros los estudiantes los diferentes aspectos a tener en cuenta cuando se pretende llevar a cabo un proyecto, que esto no solo se debe mirar el factor monetario sino se debe tener muy en cuenta los impactos que se generen en nuestra comunidad La evaluacin de proyecto es el ltimo componente de factibilidad, para su realizacin se deben determinar las inversiones, ingresos, costos y gastos. En la evaluacin del proyecto se hace necesario diferenciar la rentabilidad del proyecto y la del inversionista, la idea del ejercicio es tomar las herramientas para analizar e interpretar resultados y tomar decisiones frente a diferentes alternativas de inversin. El estudio financiero est integrado por elementos informativo cuantitativo que permiten decidir y observar la viabilidad de un plan de negocios. Debemos actuar creando empresa sobre las condiciones y necesidades que permitan crear unaculturade consumo de frutas para fortalecer la capacidad de produccin de nuestra empresa. Los pasos para la elaboracin un plan de negocios es tener en claro que la idea o proyecto de negocio es una empresa comercializadora de pulpa de mango, realizacin un estudio del mercado, el estudio tcnico, el estudio de produccin y el estudio financiero. Se debe mejorar la informacin sobremercados, infraestructura de acopio, transporte y transformacin que contribuya y complemente el mejoramiento de la productividad, la calidad, homogeneidad, cantidad y regularidad de laoferta. Al iniciar cualquiera idea de proyecto o negocio se deben contemplar las variables que intervienen en el desarrollo e implementacin. En la ltima dcada estaindustriaha aumentado de manera notoria, todava no se puede considerar suficiente para absorber gran parte de la fruta que sale al mercado al mismotiempo, debido a la estacionalidad de la cosecha ya analizada. Estamos demostrando la capacidad de hacer empresa en una regin carente de ella, brindando oportunidad y desarrollo laboral a un grupo indeterminado de personas. Para la creacin de dicha empresa se hace necesario un estudio previo mediante el estudio financiero, esto encierra el trmino cuantitativo y financiero del plan de negocio.

BIBLIOGRAFIA

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