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机密文件

大华继显大华继显大华继显大华继显

新加坡最大的证券行

UOB KAY HIAN PRIVATE LIMITED

8 Anthony Road #01-01 Singapore 229957+65 64380671 [email protected]

内容内容内容内容大华继显

• 为什么选择大华继显?

• 我们的成功案例

• 上市时间表

• 您在融资时的最佳伙伴

附件

2

• 重要披露

为什么选择大华继显为什么选择大华继显为什么选择大华继显为什么选择大华继显?我们的优势, 市场占有率, 丰富的经验

•为什么选择大华继显?

₋ 新加坡最大的证券行

₋ 大华银行的附属公司

₋ 遍布全球的销售网络

₋ IPO 的领导者

₋ 遍布全球的办事处

大华继显

新加坡最大的证券行新加坡最大的证券行新加坡最大的证券行新加坡最大的证券行

拥有整个市场25-30%

的股票交易员



的股票交易员



的股票交易员

大华银行的大华银行的大华银行的大华银行的附属公司附属公司附属公司附属公司

大华银行, 新加坡三大银行之一, 持有继

显40%的股份



显40%的股份



显40%的股份遍布全球的遍布全球的遍布全球的遍布全球的销售网络销售网络销售网络销售网络

1,200个专著于亚太

遍布全球的遍布全球的遍布全球的遍布全球的销售网络销售网络销售网络销售网络


遍布全球的遍布全球的遍布全球的遍布全球的销售网络销售网络销售网络销售网络


3

1,200

股票的交易员, 为一

线和二线机构与高净值投资者服务

1,200



1,200



新股新股新股新股(IPO)上市的上市的上市的上市的领导者领导者领导者领导者

#1 包销商/副包销商, 配售商/副配售商2004-

2010年(按数量)



2010年(按数量)



2010年(按数量)

遍布全球的办事处遍布全球的办事处遍布全球的办事处遍布全球的办事处

香港, 泰国, 印尼, 马来西亚, 菲律宾, 中国, 英国(伦顿), 美国(纽约)





UOBKayHian大华继显大华继显大华继显大华继显

为什么选择大华继显为什么选择大华继显为什么选择大华继显为什么选择大华继显?我们全面性的服务范围－您市场融资的最佳伙伴

•我们全面性的服务范围给您提供一站式的便利, 是您市场融资的最佳伙伴

•服务范围包括证券交易和分销(机构/散户), 配售, 融资, 企业和经济分析等

服务服务服务服务范围范围范围范围

企业和经济企业和经济企业和经济企业和经济研究研究研究研究/分析分析分析分析

证券交易和分销证券交易和分销证券交易和分销证券交易和分销(机构机构机构机构/散户散户散户散户)

证券资本市场证券资本市场证券资本市场证券资本市场

大华继显

4

企业合并与收购

� 原始

� 结构化融资

� 策略性评估

� 适合性评估

� 重组

新股上市股票配售

� 策略性定位

� 企业重组

� 股票配售

� 上市前私募/过桥资金

经纪及交易服务

� 经纪与交易服务

� 机构/散户

� 成批交易

� 信用交易贷款

证券证券证券证券资本市场资本市场资本市场资本市场

为什么选择大华继显为什么选择大华继显为什么选择大华继显为什么选择大华继显?我们遍布全球的销售网络－给您提供全球性的资源

大华继显

纽约纽约纽约纽约销售: 3 (机构)

伦敦伦敦伦敦伦敦销售: 6 (机构)

上海上海上海上海研究/分析: 11

菲律宾菲律宾菲律宾菲律宾销售: 2

泰国泰国泰国泰国销售: 1 (机构), 137 (散户)研究/分析: 4零售客户: 12,800

多伦多多伦多多伦多多伦多销售: 3 (机构)

5

大华集团所在处

大华继显所在处

: 12,800

马来西亚马来西亚马来西亚马来西亚研究/分析: 6

新加坡新加坡新加坡新加坡销售: 8 (机构), 893 (散户)研究/分析: 9零售客户: 412,000

印尼印尼印尼印尼销售: 38 (散户)研究/分析: 2

截止于11月2009年:

全球地点全球地点全球地点全球地点10

研究分析团队研究分析团队研究分析团队研究分析团队43

销售团队销售团队销售团队销售团队1,223

零售客户零售客户零售客户零售客户442,300

为什么选择大华继显为什么选择大华继显为什么选择大华继显为什么选择大华继显?我们全球基金经理的覆盖－提高公司在上市后的市值

大华继显

HSBC AM

Indus

ING Investment Mgt

Invesco

Jardine Fleming A/M

Legg Mason

Lion Capital

Lloyd George

Manulife

Morgan Stanley Inv Mgt

Nomura A/M

OCH-ZIFF

Asia

Aberdeen AM

ABN AMRO

AIG Global Investment

Alliance Cap Mgmt

Allianz Dresdner AM

APS AM

Blackhorse Asst Mgt

Capital Research

Citigroup A/M

Comgest

Commerzbank

Credit Agricole

Asia

State Street

TIAA-CREF Inv Mgmt

Tiedemann

Tiger Global Fund

Torrey Pines

Wellington Mgmt

Wells Cap Mgmt

Ali & Sons

Dubai Investment Group

Middle East

North America

Adapa Partners

Artha Capital

Artisan Partners

Batterymarch

Bernstein Inv Res & Mgmt

Black Arrow

Boston Company

Caxton Associates

EMIC

Everest

Evergreen Investment

Fidelity Mangement

North America

Aegon AM

Argyle Invesments

Atlantis Investments

Blue Oak

Boyer Allan IM

Cavendish

First Eagle Pacific

GLG Partners

Henderson

Inter Ikea

Legal & General IM

Martin Currie

Europe欧洲欧洲欧洲欧洲北美北美北美北美欧洲欧洲欧洲欧洲北美北美北美北美亚洲亚洲亚洲亚洲亚洲亚洲亚洲亚洲

中东中东中东中东

6

香港香港香港香港新加坡新加坡新加坡新加坡美国美国美国美国伦敦伦敦伦敦伦敦迪拜迪拜迪拜迪拜

OCH-ZIFF

Pheim A/M

Pioneer Invement Mgt

PMA Inv Advisors

Prudential Asst Mgt

Schroder Inv Mgmt

SG Asst Mgt

Target A/M

Temasek

Tokio Marine

UOB Asst Mgt

Value Partners

Ward Ferry

Wellington Mgmt

Credit Agricole

Daiwa A/M

DBS Asst Mgt

DRT Partners

Evergreen

Fidelity Investments

First State

FMR Corp

Fortis Inv

Fullerton Fund Mgmt

GAM

GIC

Goldman Sachs (Sing)

Hamon Asst Management

Dubai Investment Group

Injaz Mena

Isthimar

Tarian Capital (Emirates)

Abu Dhabi Inv Auth (ADIA)

Fidelity Mangement

Indus

Kelusa Capital

Lazard AM (US)

Liberty Square A/M

MFS Inv Mgmt

Millenia Investments

Moon Capital

Oaktree

Oppenheimer A/M

Ospraie Mgmt

Pioneer Inv Mgmt

Putnam

SAC Cap Mgmt

Sansar Cap. Mgmt

Martin Currie

Meditor Cap

MLIM (UK)

Mondrian

Morley Fund Mgmt

Newton IM

Pictet AM

Principal Global

Robeco Group

Schroder IM

Sloane Robinson IM

Sydbank

Threadneedle AM

Volkbanken

West AM

为什么选择大华继显为什么选择大华继显为什么选择大华继显为什么选择大华继显?频繁的公司股市分析报告和覆盖

•我们43个分析员一共覆盖35个行业的大约900家蓝筹股及中小型上市公司, 每年出具超过4000份报告

•有助于后市投资者对公司的认识, 提高公司的估价和股票的流通性和交易量

大华继显

分析报告分析报告分析报告分析报告 / 见解见解见解见解

43个分析员覆盖大约900家公司

每年超过4,000份分析报告覆盖亚洲35个行业

+

+

每日见解

行业与专题报告

企业研究与分析报告

经济评论与策略报告

7

www.uobkayhian.com.sg

分析与交易在线网分析与交易在线网分析与交易在线网分析与交易在线网 (新加坡新加坡新加坡新加坡/吉隆坡吉隆坡吉隆坡吉隆坡)

蓝筹股以及中小型公司

�提高投资者对公司的认识

�提高公司的估价

�提高股票的流通性和交易量

为什么选择大华继显为什么选择大华继显为什么选择大华继显为什么选择大华继显?我们垄断中国公司假新上市的市场

大华继显

•在新加坡上市的中国公司中,大多数都有大华继显的参与

•我们累积了丰富的经验,能够协助您成功的上市

假新加坡上市的中国公司假新加坡上市的中国公司假新加坡上市的中国公司假新加坡上市的中国公司 (数量数量数量数量)

1712

20

25

30

35

8

备注:

* 不包括17个由大华继显配售的二次融资

15 14

19

12

85 5

11

20

5

13

0

5

10

15

20

2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010

大华继显参与的其他

大华继显

假新加坡上市的中国公司假新加坡上市的中国公司假新加坡上市的中国公司假新加坡上市的中国公司 (融资额融资额融资额融资额)

•在新加坡上市的中国公司中,大多数都有大华继显的参与

•我们累积了丰富的经验,能够协助您成功的上市

2500

3000

3500

大华继显在二级市场融资了S$ 8.53亿

这占了全部中国公司在2007融资的43.4%

S$百万

为什么选择大华继显为什么选择大华继显为什么选择大华继显为什么选择大华继显?我们垄断中国公司假新上市的市场

9

517 457

1560

703 699

207 200

450244

4462298

196

7

420

0

500

1000

1500

2000

2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010

大华继显参与的其他

853

1117

我们的成功案例我们的成功案例我们的成功案例我们的成功案例IPO包销和配售商

大华继显

Sabana REIT

募集资金 S$533m

Oxley Holdings

募集资金 S$85m

山田绿色资山田绿色资山田绿色资山田绿色资源源源源募集资金 S$23m

利德环保技利德环保技利德环保技利德环保技术术术术募集资金 S$24m

德宝房地产开德宝房地产开德宝房地产开德宝房地产开发发发发募集资金 S$59m

10

募集资金 S$533m

副配售商2010年11月

Nordic Group

募集资金 S$22m


募集资金 S$85m


安淳国安淳国安淳国安淳国际际际际募集资金 S$36m


募集资金 S$23m

副包销和配售商2010年10月

Conscience Food

募集资金 S$23m


募集资金 S$24m


CCM Group

募集资金 S$5m


募集资金 S$59m

连合包销和配售商2010年4月

清美集清美集清美集清美集团团团团募集资金 S$57m

包销和配售商2010年3月


大华继显

Cogent Holdings

募集资金 S$20m

Hock Lian Seng

募集资金 S$28m

CapitaMalls Asia

募集资金 S$2.4b

至和控股至和控股至和控股至和控股募集资金 S$29m

中国高纤控股中国高纤控股中国高纤控股中国高纤控股募集资金 S$99m

11

募集资金 S$20m


Ryobi Kiso

募集资金 S$50m


募集资金 S$28m


Q&M Dental

募集资金 S$20m


募集资金 S$2.4b


振鹏达中华食品工业振鹏达中华食品工业振鹏达中华食品工业振鹏达中华食品工业募集资金 S$25m


募集资金 S$29m


格来德集团格来德集团格来德集团格来德集团募集资金 S$24m


募集资金 S$99m


派森控股派森控股派森控股派森控股募集资金 S$32m



大华继显

Mary Chia

募集资金 S$6m

Heatec Jietong

募集资金 S$5m

Westminster Travel

募集资金 S$10m

杜康白酒控股杜康白酒控股杜康白酒控股杜康白酒控股募集资金 S$48m

乾丰面料科技乾丰面料科技乾丰面料科技乾丰面料科技募集资金 S$25m

12

募集资金 S$6m


Singapore Medical

募集资金 S$5m


募集资金 S$5m


Teho International

募集资金 S$4m


募集资金 S$10m


Otto Marine

募集资金 S$120m


募集资金 S$48m


Hai Leck Holdings

募集资金 S$22m


募集资金 S$25m


中国鹏杰纺织中国鹏杰纺织中国鹏杰纺织中国鹏杰纺织募集资金 S$20m



大华继显

Healthway Medical

募集资金 S$49m

Indianbulls Properties

募集资金 S$262m

Hisaka

募集资金 S$21m

力恒化纤科技力恒化纤科技力恒化纤科技力恒化纤科技募集资金 S$320m

Samko Timber

募集资金 S$101m

13

募集资金 S$49m


联志国际控股联志国际控股联志国际控股联志国际控股募集资金 S$20m


募集资金 S$262m


中国泰山科技集团中国泰山科技集团中国泰山科技集团中国泰山科技集团募集资金 S$56m


募集资金 S$21m


达派国际控股达派国际控股达派国际控股达派国际控股募集资金 S$87m


募集资金 S$320m


Roxy Pacific

募集资金 S$40m


募集资金 S$101m


中部大观地产中部大观地产中部大观地产中部大观地产募集资金 S$123m


上市时间表上市时间表上市时间表上市时间表快和有效率，把握上市良好时机

准备上市文件准备上市文件准备上市文件准备上市文件

准备提交上市文件

尽职调查

新交所审阅新交所审阅新交所审阅新交所审阅

提交上市申请书和招股草稿书给新交所

新交所按上市条

公众反馈公众反馈公众反馈公众反馈

在金融管理局网页上载招股草稿书让公众反馈

金融管理局审阅

注册注册注册注册

金融管理局注册招股书

股票公开发行

4 – 8 星期星期星期星期 1 – 2 星期星期星期星期3 – 4 星期星期星期星期8 – 16 星期星期星期星期开始交易

上市时间表上市时间表上市时间表上市时间表 (16-30星期星期星期星期））））

大华继显

•在新加坡上市的时间表一般比较明确和快

•而市场的情绪和表现对IPO股价有很大的影响

•所以公司如果有意向要上市,那最好把握现在上市的良好时机

14

提交前,与新交所讨论任何难题

新交所按上市条例审阅申请书和招股草稿书,并给予上市批准

金融管理局审阅招股草稿书

进行路演

• 上市前，公司可以先私幕资金来扩展业务．资金可在一个月内到位

• 大股东在上市后，会有6个月的锁股期

• 6个月之后，便可再到市场上融资．两个星期内可以完成新交所批准和资金到位

您在融资时的最佳伙伴您在融资时的最佳伙伴您在融资时的最佳伙伴您在融资时的最佳伙伴我们的专业原则

•我们希望与您建立长远的合作关系

•成功上市只是一个开始, 后市的努力也非常重要

大华继显

在项目进行的每个阶段都密切的关注客户的需要

与客户建立稳固和长远的合作关系

1

对于我们参与的项目，从开始到成功上市我们都会很密切的跟踪。而且，在这个9-12月内，我们给您提供的服务是不收费的。直到公司成功上市

后，我们的包销和配售费用才会从募集来的资金里扣。由大华继显负责的新上市公司在股价方面都有强劲的纪录和表现也是因为我们全面的后市支持和服务。

2

15

我们我们我们我们我们我们我们我们的专业的专业的专业的专业的专业的专业的专业的专业原则原则原则原则原则原则原则原则

给与股东最大的回报

尽我们所能超越客户对我们的期望

43

您在融资时的最佳伙伴您在融资时的最佳伙伴您在融资时的最佳伙伴您在融资时的最佳伙伴我们全面并一站式的服务

•我们提供的服务包括: 上市前私募资金, 启动上市工作,后市支持与再次融资

大华继显

我们提供给客户的服务包括:

上市前私募

� 可以通过发售新股或可转换债券

� 介绍潜在的商业联系或策略/资金投资者

� 寻找有潜能的收购或合并对象

公开上市

16

� 聚集上市工作团队（包括保荐人，律师，审计师，独立董事，财务总监）

� 给公司建议合适的定位以成功的在股票市场上市

� 对于股票公开发售的市场推介和分销策略提供建议

� 提供有关股票市场的动态并拟定发售的最佳时机，发售结构和发售股价

后市支持与再次融资

� 协助委任公关和投资者关系公司。我们同时也会是公司与投资者之间的桥梁，并且从投资者的角度不断的给公司提供后市的协助和建议

� 主办并主持投资者路演和午餐会议

� 上市后资金筹募/增资（例如：股票配售，可转换债卷）

您在融资时的最佳伙伴您在融资时的最佳伙伴您在融资时的最佳伙伴您在融资时的最佳伙伴我们的配售策略

大华继显

借助于我们强劲的配售能力，发售股的大部分将会被配售给机构投资者和集团基金。且外，我们也有可能介绍一些能够为公司创造价值的战略企业投资者

40%

机构投资者

17

≈40%

20%

按照新交所的条例，如果发售额少过新币0.75亿，那发售股的至少40%或价值新币0.15亿（较低者），必须分销给个别投资者，各自不能拥有多过发售股的0.8%或价值新币30万的股份（较低者）

发售股的大约30%将会被配售给有经验和高净值的个人投资者。如此的策略主要是给股票在上市后提供流动性和交易量。这些个人投资者有些在公司上市后有可能持高达0.1亿的股票

有经验的投资者

受条约部分

我们有广大并忠实的投资者群。他们在公司挂牌时会给于强大的支持。

附件附件附件附件

大华继显重要披露重要披露重要披露重要披露声明

1. The information in this document is being furnished on a confidential basis and its sole purpose isto assist you in making your decision in relation to the proposed transaction and you shall not usethe information for any other purpose.本文件所提供的机密讯息, 主要目的是协助您全面的考虑这个项目. 本文内容不可使于任何其他用途

2. It does not purport to be all inclusive or contain all the information about the Company or theproposed transaction. While the information has been prepared in good faith, no representation orwarranty, express or implied, is made, and no responsibility or liability will be accepted by UOBKHor any of its employees, advisors or agents as to or in relation to the accuracy or completeness ofsuch information or any other oral or written information made available to you or your advisorsand any liability thereof is expressly disclaimed. Accordingly, you are advised to carry out yourown due diligence, investigations and analysis of any information contained or referred to herein.本文的讯息并不包含有关这个项目或公司的所有资料. 虽然我们具实准备了这份文件, 但大华继显,

19

本文的讯息并不包含有关这个项目或公司的所有资料. 虽然我们具实准备了这份文件, 但大华继显,或它的任何职员, 并不对本文的准确性或完整度作出任何担保或承担任何责任. 相应的, 您在使用本文的内容时,须执行您的尽职调查, 判断和分析

3. The information may include certain estimates, projections, statements, targets and forecasts withrespect to the Companies discussed, based on assumptions made by the management, officers oremployees of the Companies discussed. These estimates, projections, statements, targets andforecasts may not be accurate. Neither UOBKH nor any of its employees, advisors or agentsmakes any representation and/or warranty in respect of these estimates, projections, statements,targets and forecasts.本文资料可能包括一些有关公司的估计, 声明, 目标和展望. 这些有可能不是准确的.大华继显, 或它的任何职员,并不对这些估计, 声明,目标和展望的准确性或完整度作出任何担保或承担任何责任

4. Any information contained in this letter will be superseded by any later written information on thesame subject made available to you by or on behalf of UOBKH or the Company. However,UOBKH undertakes no obligation to provide you with any additional information or update thisletter or to correct any inaccuracies therein which may become apparent.如果大华继显或公司之后给您提供的任何新的书面资料,本文的内容将被取代. 然而,大华继显不承担义务提供您任何更新的资料或纠正本文内任何不准确的讯息

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