Instituut voor Financieel Management Cursuscode : FACBAE0124

Regulier of Herkansing + blok :Regulier, 3 Datum / Tijd : 14-04-2014, 14.30 uur t/m 17.30 uur

Opleiding en crohonummer : Accountancy, 33406

Toetslengte in minuten : 180 minuten

Aantal paginas (incl. voorblad) : 17

Auteur (examinator) : mevr. Y.Allali

Tweede examinator : Dhr. Van der Waal

Correctoren : AllaY, NieuS, WaalE

Aanwezige vakdocent : mevr. Y.Allali

Toegestane hulpmiddelen : Rekenmachine

Uit te delen werkpapier* : Gelinieerd dubbel A4

Blanco kladpapier

Schrapformulier voor de optical reader

Anders, namelijk :

Uit te delen tabellenboekje* : Voor statistiek

Voor levensverzekeringswiskunde

Bijzonderheden : Opgave WEL/ NIET innemen!**

Naam student:

Studentnummer: Groep: Als u geen volledig of leesbaar studentnummer in heeft gevuld, kan uw werk niet worden nagekeken!

AllaYNoteop n@tschool geplaatst juni 2014

AllaYTypewriterOp n@tschool geplaatst, juni 2014 (Y.Allali)

AllaYTypewriter

AllaYTypewriter

INSTRUCTIE: - Titel 9 boek 2 BW en de van toepassing zijnde Richtlijnen voor de Jaarverslaggeving zijn van toepassing op het tentamen. - Geef bij journaalposten steeds aan of de gebruikte rekening een balans (B)- dan wel een winst-en-verliesrekening (WV) post is. - Gemaakte journaalposten motiveren met berekening en/of toelichting (indien noodzakelijk voor het inzicht) In totaal zijn er 100 punten te behalen - Duidelijke berekeningen bijvoegen, zo niet dan geen beoordeling; - Wees volledig in het beantwoorden van de vragen; - % vennootschapsbelasting is 25; - Vul naam, groep en studentnummer in op het voorblad; - Lever het gemaakte tentamen in; - Niet met potlood en niet met rood schrijven; - Mocht je onvoldoende schrijfruimte hebben, ga dan (met correcte verwijzing) verder op de achterzijde. Succes! Opgave 1 Immaterile activa ( 10 punten) Onderstaande tekst is afkomstig uit de jaarrekening 2012 van DOCDATA N.V. Goodwill Goodwill die voortvloeit Iwordt verantwoord onder immaterile activa. Onderzoek en ontwikkeling Uitgaven voor II.worden als last in de winst- en verliesrekening opgenomen wanneer zij worden gemaakt. Met ontwikkelingsactiviteiten is een plan voor de productie van nieuwe of wezenlijk verbeterde producten en processen gemoeid. Uitgaven voor ontwikkelingsactiviteiten worden alleen geactiveerd als de ontwikkelingskosten III..kunnen worden bepaald, het actief te gebruiken of te verkopen is en toekomstige economische voordelenIV. zijn. De geactiveerde uitgaven omvatten materiaalkosten en directe arbeidskosten. De geactiveerde ontwikkelingskosten worden gewaardeerd tegen kostprijs verminderd met cumulatieve amortisatie en cumulatieve bijzondere waardeverminderingsverliezen. Overige immaterile activa De overige door de Groep verworven immaterile activa worden gewaardeerd tegen kostprijs verminderd met cumulatieve amortisatie en bijzondere waardeverminderingsverliezen. Uitgaven van V. goodwill en handelsmerken worden als last in de winst- en verliesrekening verwerkt wanneer zij worden gemaakt. 1 a) Vul de ontbrekende tekstdelen in (5 punten)

1. 2. 3. 4. 5.

Het verloop van de wettelijke reserve is als volgt in de jaarrekening van DOCDATA N.V. opgenomen.

In euros 2012 2011 Saldo 1/1 2.667 2.228

Mutaties als gevolg van de zelfontwikkelde software

(21) (93)

Mutaties als gevolg van de ontwikkelingskosten

634 532

Stand 31/12 3.280 2.667

1b) Verklaar de mutaties in 2012 ( a.d.h.v. de theorie en bovenstaande gegevens) in de wettelijke reserves. ( 5 punten) Neem de volgende zaken mee in je antwoord: - Waarom er een wettelijke reserve is gevormd. - Waarom de mutaties zijn verwerkt. - Welke journaalposten er gemaakt zijn ten behoeve van de verwerking van de mutaties in de wettelijke reserves.

Opgave 2 Eigen Vermogen ( 12 punten) Uit de jaarrekening van AFC Ajax N.V. 2012

2a) Hoe wordt het bovenstaande overzicht genoemd? ( 1 punt)

2b) Zijn ondernemingen het (onder a genoemde) overzicht verplicht om dit op te nemen in de jaarrekening? (2 punten)

1. Volgens Titel 9 BW 2: JA/NEE* 2. Volgens de RJ : JA/NEE* * Streep het foute antwoord door.

2c) Bereken voor AFC Ajax N.V. het vrij eigen vermogen volgens de DUTCH GAAP. ( 1 punt)

2 d) Welke twee eisen zijn er in de wet opgenomen voor het inkopen van eigen aandelen en waarom? ( 4 punten)

2 e) Noem twee verschillen tussen de intrinsieke waardemethode en rele waardemethode voor het verwerken van personeelsopties. ( 4 punten)

Opgave 3 Winstbelasting (10 punten) 3a) AFC AJAX N.V. heeft de actieve latenties onder de Financile vaste activa opgenomen. Waarom zijn de actieve latenties onder FVA verwerkt? Betrek in je antwoord wat zowel de RJ als de IFRS heeft voorgeschreven. ( 3 punten)

3b) Wat houdt Interperiod tax allocation method in? ( 3 punten)

3c) Het verschil tussen het nominale belastingtarief en effectieve belastingdruk op het resultaat uit normale bedrijfsoefening dient in de jaarrekening toegelicht te worden. Maak het volgende overzicht af door per post aan te geven of het onderdruk of overdruk is en bepaal de effectieve belastingdruk incl. motivatie. ( 4 punten)

Nominaal belastingtarief in Nederland 25,0 Belastingdruk buitenland - Deelnemingsvrijstelling 0,2 onderdruk of overdruk * Onbelaste uitkering 0,7 onderdruk of overdruk* Niet-aftrekbare kosten deelnemingen 0,1 onderdruk of overdruk* Niet-aftrekbare kosten overig 0,1 onderdruk of overdruk* Effectieve belastingdruk . * Streep het foute antwoord door Ruimte voor motivatie:

Opgave 41(Aansluiting BE-winst/Fisc winst, tijdelijke verschillen en verliescompensatie) 25 punten EBOLA B.V. is een bedrijf dat gespecialiseerd is in het fabriceren van medicijnen tegen het Ebola-virus. Ebola wordt alleen bij directe besmetting (eten van besmet vlees, aanraken van bloed of wondvocht van patinten, gebruik van niet-steriele naalden) overgedragen. Ebola is vernoemd naar de rivier Ebola in de Congo. Immaterile vaste activa In januari 2013 zijn ontwikkelingskosten betaald ad 150.000. Bedrijfseconomisch worden deze uitgaven geactiveerd en lineair afgeschreven in 6 jaar (2013 wordt als vol jaar aangemerkt). Fiscaal worden deze uitgaven in het jaar van betaling in aanmerking genomen. Materile vaste activa

Machines Op 1 januari 2010 werden er machines (t.b.v. het fabriceren van de medicijnen) aangeschaft voor een bedrag van 240.000. Zowel bedrijfseconomisch als fiscaal worden de machines gewaardeerd op basis van aanschafwaarde. De afschrijving verloopt lineair tot een restwaarde van nihil. Bedrijfseconomisch is de levensduur gesteld op 12 jaar, fiscaal op 15 jaar.

Vervoersmiddelen Om de medicijnen te vervoeren is eind 2013 is een vrachtauto ingeruild tegen een nieuwe; de behaalde boekwinst op de ingeruilde auto bedraagt 20.000. De afschrijving over deze auto in 2013 is bedrijfseconomisch en fiscaal hetzelfde. Bedrijfseconomisch wordt de boekwinst als bate in 2013 verantwoord. Fiscaal wordt de boekwinst gereserveerd en als eerste afschrijving in 2014 toegepast.

1 Er zal rekening gehouden worden met doorrekenfouten

Vlottende activa

Voorraad Vennootschappelijk wordt de hulpstoffen ( per kilo) voor de EBOLA medicijnen gewaardeerd tegen inkoopprijs + fifo-volgorde. Fiscaal wordt de voorraad gewaardeerd volgens het ijzeren-voorraadstelsel; de ijzeren voorraad is 1.000 kilo , de ijzeren-voorraadprijs is 20. Van de voorraad is gegeven:

Datum Voorraad Hoeveelheid Aanschafprijs (fifo) Vervangingsprijs

31/12/2012 1.800 kilo 25 26

31/12/2013 3.000 kilo 30 32

Overige kosten Van de in 2013 bedrijfseconomisch in aanmerking genomen overige kosten, wordt 30.000 fiscaal niet erkend.

A) Geef per post een mutatieoverzicht van de belastinglatentie 2013 en vermeld of er sprake is van een actieve dan wel passieve latentie in de onderstaande tabel (5 punten):

Naam post Stand latentie 1/1/2013 D/Cr

Verrekenbare mutatie

Belastbare mutatie Stand latentie 31/12/2013 D/Cr

Ruimte voor berekeningen

B) Maak een aansluiting tussen de bedrijfseconomische winst en fiscale winst, uitgaande van de bedrijfseconomische winst ( 600.000). Geef aan welke verschillen een tijdelijk dan wel een definitief karakter hebben. ( 10 punten)

B) Geef ten behoeve van de jaarrekening 2013 de journaalpost van de belastingverwerking. ( 2punten)

D) Bereken de effectieve belastingdruk. ( 2punten)

Stel dat EBOLA B.V. op 1 januari 2013 nog beschikt over een compensabel verlies van 650.000 uit 2007. De carry-back faciliteit is toen geheel benut. Tot en met boekjaar 2012 is steeds gebruik gemaakt van carry-forward compensatie. Er werd en wordt geen actieve belastinglatentie opgenomen voor dit compensabele verlies dus bij winst is en wordt het resterende bedrag aan verliescompensatie direct verwerkt. E) Geef een reden waarom EBOLA B.V. in het verleden geen actieve belastinglatentie uit verliescompensatie heeft opgenomen. ( 1 punt)

F) Vermeld de eventuele wijzigingen als gevolg van de toepassing van carry forward in de volgende posten van de jaarrekening 2013 :

De vennootschapsbelastinglast

De te betalen belasting

De mutatie in de belastinglatentie ( 5 punten)

Opgave 5 Fiscale winst- en verliesrekening en Vermogensvergelijking (30 punten)

Dhr. Opstelten is administrateur bij de handelsonderneming Teeven B.V. Hierbij heeft dhr. Opstelten geen rekening gehouden met latente belastingen. (Hij is wel vaker onvolledig bij het opstellen van de verantwoordingsstukken.) Vervolgens zet dhr. Opstelten zich aan de samenstelling van de fiscale jaarstukken over 2010.Per 31 december 2010 heeft hij de volgende overzichten opgesteld: Vennootschappelijke balans:

Fiscale balans:

Vennootschappelijke winst- en verliesrekening 2010

2010 2009 2010 2009

Terreinen en gebouwen 192.550 127.450 Aandelenkapitaal 215.000 175.000

Inventaris - - Agioreserve 65.000 50.000

Vervoermiddelen 40.000 55.000 Algemene reserve 146.649 184.699

Voorraden 285.100 260.100 Onverdeelde winst 147.000 89.750

Debiteuren 194.550 260.100 Crediteuren 134.550 153.900

Liquide middelen 25.149 45.399 Te betalen Vpb 29.150 94.700

Balanstotaal 737.349 748.049 Balanstotaal 737.349 748.049

2010 2009 2010 2009

Terreinen en gebouwen 253.900 156.350 Fiscaal vermogen 505.229 375.349

Inventaris 14.460 9.300 Crediteuren 134.550 153.900

Vervoermiddelen 40.000 55.000 Te betalen Vpb 35.450 94.700

Voorraden 187.470 180.300 Te betalen Dividend 44.800 40.600

Debiteuren 214.050 230.200 Te betalen Tantiemes 15.000 12.000

Liquide middelen 25.149 45.399

Balanstotaal 735.029 676.549 Balanstotaal 735.029 676.549

Omzet 3.662.500

Kostprijs van de omzet 2.950.000

Brutowinst 712.500

Boekwinst bij verkoop inventaris 1.200

Diverse bijzondere baten 8.500

Afschrijvingskosten gebouw 14.900

Afschrijvingskosten inventaris 9.400

Afschrijvingskosten vervoermiddelen 15.000

Dotatie voorziening debiteuren 16.000

Personeelskosten 310.000

Verkoopkosten 73.000

Algemene kosten 87.900

Totale bedrijfskosten 526.200

Winst voor belasting 196.000

Vennootschapsbelasting 25% 49.000

Winst na belasting 147.000

Toelichting Terreinen en gebouwen Van de op 31 december 2010 aanwezige gebouwen en terreinen is de aanschafprijs respectievelijk: Terreinen 60.000 en Gebouwen 520.000 De fiscale afschrijving op de gebouwen is gesteld op 3% van de aanschafprijs. In het jaar van aanschaf wordt de fiscale afschrijving op de helft van de jaarlijkse afschrijving gesteld. Fiscaal wordt de eind 2009 aanwezige fiscale herinvesteringsreserve ad 50.000 volledig in mindering gebracht op de in 2010 gedane investering. In 2010 werden geen gebouwen of terreinen verkocht. 3 Inventaris De fiscale afschrijving is 20% van de aanschafprijs. In het jaar van aanschaf 10%. De specificatie van de actiefpost op de fiscale balans per 31 december 2009 luidt als volgt: Jaar van aanschaf Aanschafprijs Boekwaarde 2005 9.000 900 2008 12.000 8.400 Begin januari 2010 is een inventarisstuk dat in 2005 werd aangeschaft voor 4.000, verkocht voor 1.200. Besloten is om voor de fiscaal behaalde boekwinst geen herinvesteringsreserve te vormen. Alle investeringen in 2010 werden vennootschappelijk als kosten geboekt. Fiscaal werden ze geactiveerd. Voorraden Fiscaal worden de voorraden gewaardeerd volgens het ijzeren-voorraadstelsel. Per 31 december 2010 is de waarde volgens dit stelsel 187.470. Debiteuren en Voorziening dubieuze debiteuren

De debiteuren staan op de vennootschappelijke balans na aftrek van een voorziening voor dubieuze debiteuren. Deze voorziening is per 31 december 2010 19.500 en per 31 december 2009 16.700. De fiscus accepteert slechts de werkelijk geleden verliezen op debiteuren. Te betalen vennootschapsbelasting De per 31 december 2010 te betalen vennootschapsbelasting is als volgt berekend: Verschuldigd over 2009 94.700. Vennootschapsbelasting 2010 volgens winst-en-verliesrekening 49.000. In 2010 betaald is er een bedrag van 114.550 betaald. Daarnaast is er in 2010 is door de Belastingdienst een boekenonderzoek vennootschapsbelasting ingesteld over de jaren tot en met 2008. Naar aanleiding daarvan is in 2010 een navorderingsaanslag opgelegd van 6.300. In de fiscale balans wordt de hierboven berekende belastingschuld per 31 december 2010 met het bedrag van de ontvangen navorderingsaanslag verhoogd. Dividend Onder het per 31 december 2009 gedeclareerde dividend is begrepen een dividend van 800, dat in 2010 nog niet is uitbetaald. Niet/beperkt aftrekbare kosten Onder de algemene kosten is een bedrag van 1.000 aan fiscaal niet aftrekbare geldboetes geboekt. Daarnaast zijn kosten tot een bedrag van 10.000 voor voedsel, drank en genotsmiddelen als algemene kosten geboekt; deze zijn fiscaal niet aftrekbaar. Winstverdeling

Winstverdeling 2010 2009

Tantimes 15.000 12.000

Dividend 44.000 40.000

Algemene reserve 88.000 37.750

Ruimte voor berekeningen

A) Stel de fiscale winst- en verlies rekening over 2010 op. ( 15 punten)

B) Beargumenteer of dhr. Opstelten alsnog de latenties in de vennootschappelijke balans dient te verwerken? Zo ja waarom? Zo nee, waarom? ( 3 punten)

C) Stel de (definitieve) vermogensvergelijking op ( 12 punten)

Opgave 6 Herwaardering en tariefswijziging ( 13 punten) Xerox B.V. ( op de begane grond) heeft als inventaris kopieer, druk, snij en inbindapparatuur op de balans staan. Waardering vindt plaats tegen actuele waarde. Afschrijving vindt lineair plaats in 10 jaar. De restwaarde is geschat op 10% van de aanschafwaarde. De restwaarde van de aanwezige machines en installaties wordt in 2011 voor het eerst bereikt. Op 1 januari 2010 is een nieuwe snijmachine aangeschaft. Op dat moment is voor het eerst een herwaardering van de aanwezige drukpersen doorgevoerd. Het verloop van deze post is als volgt:

X 1.000 2010 2009

Boekwaarde 1/1 110 130

Investeringen 20 -

Aanpassingen naar actuele waarde

15 -

Afschrijvingen boekjaar 25 20

Boekwaarde 31/12 120 110

Over de 2009 en 2010 is een belastingtarief van 25% gehanteerd A) Wat is er wettelijk bepaald met betrekking tot het verwerken van latente belastingverplichtingen uit hoofde van herwaardering ( 2 punten)

B) Xerox past de voorkeursoptie toe van de RJ hanteert bij het verwerken van de herwaardering. Wat houdt de voorkeursoptie in en geef een berekening van de passieve belastinglatente per 31 december 2010 uit hoofde van de herwaardering machines en installaties. ( 3 punten)

C) Geef de bijhorende journaalposten van de vorming van de herwaarderingsreserve en realisatie van de herwaardering. ( 5 punten)

D) In december 2010 is het Belastingplan over 2011 bekend gemaakt en daarin is opgenomen dat het tarief naar 28% zal stijgen. Wat dient Xerox te doen in 2010? Graag onderbouwing aan de hand van de theorie en journaalposten. ( 3 punten)

Einde tentamen