TRANG TIN TRONG NƯỚC Diễn biến thị trường

Tin Kinh tế - Chính sách

Bản tin Kinh tế - Tài chính Ngày 22/03/2018

Theo thống kê sơ bộ của Tổng cục Hải quan, tổng trị giá trao đổi hàng hoá

giữa Việt Nam và các nước ASEAN trong năm 2017 đạt 49,53 tỷ USD, tăng

19,6% so với năm 2016 và chiếm 11,7% tổng kim ngạch xuất nhập khẩu

của cả nước. Trong đó, tổng kim ngạch xuất khẩu hàng hoá của các doanh

nghiệp Việt Nam sang thị trường ASEAN đạt 21,51 tỷ USD, tăng 23,9% (tương

ứng tăng 4,15 tỷ USD về số tuyệt đối) so với một năm trước đó và chiếm 10,1%

tổng kim ngạch xuất khẩu của cả nước. Ở chiều ngược lại, tổng trị giá hàng hóa

các doanh nghiệp Việt Nam nhập khẩu có xuất xứ từ thị trường hơn 600 triệu

dân này là 28,02 tỷ USD, tăng 16,4% và chiếm tới 13,3% tổng kim ngạch nhập

khẩu cả nước từ tất cả các thị trường trên thế giới. Dù Việt Nam tăng cao xuất

khẩu vào thị trường các nước ASEAN, nhưng trong năm qua cả nước vẫn nhập

siêu đến 6,51 tỷ USD từ thị trường này, trong đó Thái Lan, Singapore và

Malaysia là ba thị trường mà Việt Nam nhập siêu cao.

Trung tâm thông tin dự báo kinh tế quốc gia (Bộ Kế hoạch và Đầu tư) cho

biết, việc Mỹ giảm thuế thu nhập doanh nghiệp từ 35% xuống 21% có hiệu

lực vào đầu 2018 đã khiến dòng vốn FDI trên thế giới dịch chuyển và vốn

FDI vào Việt Nam cũng giảm sút. Theo đó, chính sách giảm thuế khiến các

nhà đầu tư Mỹ xem xét lại kế hoạch đầu tư tại Việt Nam như rút lợi nhuận về

Mỹ đầu tư và không mở rộng sản xuất ở Việt Nam. Tác động của việc dịch

chuyển dòng vốn FDI trên thế giới tác động tới Việt Nam thông qua số vốn FDI

đăng ký trong 2 tháng đầu năm 2018 giảm mạnh so với cùng kỳ. Cụ thể, vốn

FDI tháng 1/2018 chỉ đạt 1,26 tỷ USD, giảm 24% so với cùng kỳ 2017. Luỹ kế

đến nay, nhà đầu tư Mỹ đăng ký đầu tư vào Việt Nam gần 9,9 tỷ USD, đứng thứ

9 trong số các quốc gia và vùng lãnh thổ có đầu tư vào Việt Nam.

Thị trường tiền tệ ngày 21/3: lãi suất trên thị trường liên ngân hàng đối với

VND ổn định như phiên trước, nguồn cung và nhu cầu nguồn tương đối nhiều,

lãi suất USD không biến động. Cùng ngày, NHNN đã phát hành 4000 tỷ đồng

tín phiếu, kỳ hạn 28 ngày, lãi suất 0,90%/năm, tương ứng với lượng hút ròng

4000 tỷ đồng.

Tỷ giá USD/VND chính thức ngày 21/3 được công bố ở mức 22.459, tăng 9

VND so với phiên trước, tương ứng mức trần trong giao dịch liên ngân hàng là

23.133. Trong ngày, tỷ giá USD/VND liên ngân hàng giao dịch ở mức 22.773 -

22.781, tăng 3 VND (0,01%) so với phiên giao dịch trước, tỷ giá USD tự do

nằm trong khoảng 22.790 - 22.810. Tương ứng với tỷ giá này, giá vàng thế giới

quy đổi lúc 16h ở mức 36,12 triệu đồng/lượng (1313,26 USD/ounce), giá vàng

SJC tại Hà Nội cùng thời điểm mua vào - bán ra ở mức 36,61 - 36,67 triệu

đồng/lượng, cao hơn giá thế giới khoảng 553,56 nghìn đồng/lượng.

Chỉ số chứng khoán 2 sàn diễn biến trái chiều sau khi kết thúc phiên giao dịch

ngày 21/3. Tại sàn HCM, VN-Index tăng 9,97 điểm lên 1169,36 điểm, tương

ứng tăng 0,86% so với phiên trước đó, nhờ cổ phiếu ROS đã kéo chỉ số này tăng

điểm, VN30-Index tăng 13,07 điểm lên mức 1147,26 điểm (+1,15%). Khối

lượng giao dịch tăng lên mức 237,67 triệu đơn vị (7.321,79 tỷ đồng), trong đó

có 82,8 triệu đơn vị thuộc nhóm VN30 (4419,71 tỷ đồng). Cung - cầu toàn sàn

đạt 403,79/370,53 triệu đơn vị, riêng nhóm VN30 đạt 120,07/108,67 triệu đơn

vị. Trên sàn Hà Nội, HNX-Index giảm 0,32 điểm (-0,24%) xuống mức 134,96

điểm, HNX30-Index tăng 0,10 điểm (+0,04%) lên mức 259,81 điểm. Thanh

khoản trên sàn tăng lên mức 69,3 triệu đơn vị (1.268,08 tỷ đồng), trong đó có

53,86 triệu đơn vị thuộc nhóm HNX30 (1128,95 tỷ đồng). Cung - cầu trên sàn

tương ứng đạt 96,81/93,93 triệu đơn vị, riêng nhóm HNX30 đạt 59,79/57,57

triệu đơn vị. Phiên này khối ngoại mua ròng 1,53 triệu đơn vị ứng với giá trị

208,25 tỷ đồng trên HoSE. Tại sàn Hà Nội, họ mua ròng 0,52 nghìn đơn vị ứng

với giá trị 22,50 tỷ đồng.

Bản tin Kinh tế - Tài chính

Bảng các chỉ số kinh tế vĩ mô

Kỳ trước Kỳ này %YoY

Chỉ số 01/2018 02/2018

CPI (%mm) 0,51% 0,73% 3,15%

IIP (%mm) -3,41% -17,08% 8,00%

Xuất khẩu (tr.USD) 20.220 14.327 9,32%

Nhập khẩu (tr.USD) 20.040 14.033 -7,37%

1T/2018 02T/2018 %YoY tích

lũy

Bán lẻ (tỷ đồng) 361.073 703.993 10,10%

FDI đăng ký và bổ

sung (tr.USD) 1.255 3.345 -1,8%

FDI thực hiện (tr.USD) 1.050 1.700 9,68%

Tỷ giá, Vàng, Chứng khoán

21/03 T.đổi %/ngày

USD/VND (NHNN) 21.785/22.459/23.133 +09 +0,04%

USD/VND (TT liên NH) 22.773 - 22.781 +03 +0,01%

Vàng SJC (tr.đ/lượng) 36,67 +0,02 +0,05%

VN-Index 1169,3 +9,97 +0,86%

HNX-Index 134,96 -0,32 -0,24%

VN30-Index 1147,26 +13,07 +1,15%

HNX30-Index 259,81 +0,10 +0,04%

13%

4%

6%

8%

10%

12%

14%

16%

18%

20%

02/15 05/15 08/15 11/15 02/16 05/16 08/16 11/16 02/17 05/17 08/17 11/17 02/18

Tổng mức bán lẻso với cùng kỳ

1.100

1.110

1.120

1.130

1.140

1.150

1.160

1.170

1.180

0

10.000

20.000

30.000

40.000

50.000

60.000

70.000

VN-IndexKLGD (nghìn)

15/03 16/03 19/03 20/03 21/03

Thị trường chứng khoán Mỹ trong phiên giao dịch ngày thứ Tư các chỉ số

quay đầu giảm nhẹ sau quyết định của Fed, giới đầu tư chỉ phản ứng nhẹ do đã

được dự báo và đã phản ánh vào giá từ trước đó. Kết thúc phiên 21/03, chỉ số

Dow Jones giảm 44,96 điểm (-0,18%), xuống 24.682,31 điểm. Chỉ số S&P 500

giảm 5,01 điểm (-0,18%), xuống 2.711,93 điểm. Chỉ số Nasdaq giảm 19,02

điểm (-0,26%), xuống 7.345,29 điểm. Thị trường chứng khoán châu Âu cũng

quay đầu điều chỉnh trong phiên thứ Tư khi giới đầu tư lo lắng về cuộc chiến

thương mại và thận trọng chờ đợi quyết định chính thức từ Fed. Kết thúc phiên

21/03, chỉ số FTSE 100 tại Anh giảm 22,3 điểm (-0,32%), xuống 7.038,97

điểm. Chỉ số DAX tại Đức tăng 1,82 điểm (+0,01%), lên 12.309,15 điểm. Chỉ

số CAC 40 tại Pháp giảm 12,69 điểm (-0,24%), xuống 5.239,74 điểm. Trên thị

trường chứng khoán châu Á, trong khi chứng khoán Nhật Bản nghỉ lễ, thì

chứng khoán Hồng Kông và Trung Quốc đại lục đồng loạt quay đầu điều chỉnh

sau chuỗi phiên tăng liên tiếp trước đó. Hai thị trường này điều chỉnh do áp lực

chốt lời nhóm cổ phiếu công nghệ sau scandal của Facebook. Kết thúc phiên

21/03, chỉ số Hang Seng tại Hồng Kông giảm 135,41 điểm (-0,43%), xuống

31.414,52 điểm. Chỉ số Shanghai Composite tại Thượng Hải giảm 9,69 điểm (-

0,29%), xuống 3.280,95 điểm.

Giá vàng bất ngờ tăng mạnh khi đồng USD giảm trở lại sau tuyên bố của Fed về

việc tăng lãi suất. Kết thúc phiên 21/03, giá vàng giao ngay tăng 20,99 USD

(+1,60%), lên 1.331,80 USD/ounce.

Giá dầu thô có phiên tăng mạnh thứ 2 liên tiếp lên mức cao nhất 6 tuần trong

phiên thứ Tư sau thông tin về khủng hoảng Trung Đông liên quan đến vấn đề

hạt nhận của Iran khiến nguồn cung có thể bị gián đoạn cùng với kho dự trữ dầu

thô của Mỹ bất ngờ giảm mạnh 2,6 triệu thùng trong tuần trước. Kết thúc phiên

21/03, giá dầu thô Mỹ tăng 1,77 USD/thùng (+2,79%), lên 65,17 USD/thùng.

TRANG TIN QUỐC TẾ

Diễn biến thị trường

Tỷ giá, Vàng, Dầu

21/03 %/ngày Hỗ trợ Kháng cự

EUR/USD 1,234 0,78% 1,22-1,216 1,249-1,242

GBP/USD 1,414 1,01% 1,394-1,388 1,435-1,425

USD/JPY 106,04 -0,46% 105,4-105 107,3-106,9

Vàng 1331,80 1,60% 1299-1288 1369-1353

Dầu(NY) 65,17 2,79% 62,8-62,01 67,92-66,74

Chỉ số chứng khoán toàn cầu

Chỉ số Nước 21/03 % Ngày % /

01/01/17

DOWJONES Mỹ 24.682,31 -0,18% 24,89%

NASDAQ Mỹ 7.345,29 -0,26% 36,45%

S&P 500 Mỹ 2.711,93 -0,18% 21,13%

FTSE 100 Anh 7.038,97 -0,32% -1,45%

DAX Đức 12.309,15 0,01% 7,21%

NIKKEI 225 Nhật

SHANGHAI TQ 3.280,95 -0,29% 5,71%

PG Bank Research

Đúng như kỳ vọng của thị trường, Ủy ban thị trường mở (FOMC) thuộc Cục

Dự trữ liên bang Mỹ (Fed) vừa quyết định nâng lãi suất thêm 0,25% lên mức

1,5-1,75% sau cuộc họp chính sách 2 ngày kết thúc vào ngày 22/3. Đây là lần

nâng lãi suất thứ sáu kể từ thời điểm FOMC bắt đầu nâng lãi suất trong tháng

12/2015. Tại cuộc họp, có 7 quan chức Fed cho rằng có ít nhất 4 đợt nâng lãi

suất (mỗi lần 0,25%) là hợp lý trong năm nay, trong khi 8 quan chức khác dự

báo Fed sẽ nâng lãi suất 3 đợt hoặc ít hơn. Phát biểu tại cuộc họp báo đầu tiên

với tư cách là Chủ tịch Fed, ông Jerome Powell cho biết cuộc chiến về rào cản

thương mại sẽ chưa thể khiến các quan chức Fed thay đổi triển vọng kinh tế -

điều ảnh hưởng đến các quyết định của chính sách tiền tệ. Ngày 8/3, Tổng

thống Mỹ Donald Trump đã thông qua việc áp thuế nhập khẩu 25% lên thép và

10% lên nhôm, một cuộc thăm dò cho thấy tình trạng căng thẳng thương mại có

thể là rủi ro lớn nhất với tăng trưởng kinh tế Mỹ trong tương lai. Tại cuộc họp

hôm qua, Fed đã nâng dự báo tăng trưởng GDP năm 2018 lên mức 2,7% từ mức

2,5% đưa ra hồi tháng 12/2017, tăng dự báo tăng trưởng GDP năm 2018 lên

2,4% từ mức 2,1% trước đó. Tuy nhiên, GDP 2020 dự kiến sẽ tăng chậm lại chỉ

còn 2% và ở mức 1,8% trong dài hạn hơn.

Hiệp hội các nhà thầu xây dựng Mỹ (NAR) cho biết doanh số bán nhà cũ đã

tăng mạnh hơn dự báo trong tháng 2 thêm 3% lên mức 5,54 triệu căn từ mức

5,38 triệu căn hồi tháng 1, cao hơn dự báo tăng 0,5% của các chuyên gia kinh

tế. Lawrence Yun, kinh tế trưởng của NAR cho rằng kinh tế Mỹ phát triển

mạnh mẽ và thị trường lao động đang tạo ra nhu cầu mua nhà lớn trong đầu

năm 2018. Tuy nhiên, dù tồn kho nhà cũ theo mùa vụ tăng góp phần thúc đẩy

doanh số nhưng giá bán đặc biệt là khu vực phía Tây đã tăng đang kể. NAR cho

biết giá nhà trung bình tháng 2 ở mức 241,7 nghìn USD/căn, tăng 5,9% so với

cùng kỳ năm trước.

Bảng lãi suất một số Ngân hàng Trung Ương

NHTƯ Đồng

tiền Kỳ trước Kỳ này

Cuộc

họp tới

Mỹ USD 1,25%-1,5%

1,5%-

1,75% 02/05/18

Châu Âu

EUR 0,00% 0,00% 26/04/18

Anh

GBP 0,50% 0,50% 22/03/18

Nhật

JPY -0,10% -0,10% 27/04/18

Úc

AUD 1,50% 1,50% 03/04/18

Tin Kinh tế

Giờ Chỉ số kinh tế công bố hôm

trước

Kỳ này/

Dự báo

Kỳ

trước

22:00 Doanh số bán nhà cũ tại Mỹ 5,54M/(5,41M)

5,38M

20:30 PMI sản xuất Nhật Bản 53,2/(54,3)

54,1

Giờ Chỉ số kinh tế công bố hôm

trước Dự báo

Kỳ

trước

17:00 PMI sản xuất Châu Âu 58,1 58,6

20:30 Số đơn đăng ký trợ cấp thất nghiệp lần đầu tại Mỹ

225K 226K

PG Bank Research

Mọi chi tiết và câu hỏi liên quan đến bản tin này xin vui lòng liên hệ:

Phòng Nghiên cứu và Phân tích

Khối Dịch vụ Ngân hàng Đầu tư

Ngân hàng TMCP Xăng dầu Petrolimex

Tầng 24, Tòa nhà Mipec, 229 phố Tây Sơn, Quận Đống Đa, Hà Nội.

Tel : +(84 4) 6 281 1298 Fax: +(84 4) 6 281 1299

Email: research.pgbank@petrolimex.com.vn Website: www.pgbank.com.vn

Blog: pgbankresearch.wordpress.com

Thông tin liên hệ

Khuyến cáo sử dụng

Những thông tin được cung cấp trên đây do Phòng Nghiên cứu và Phân tích - Khối Đầu tư - PG Bank

thu thập từ các nguồn được coi là đáng tin cậy. Việc cung cấp các thông tin này chỉ phục vụ mục đích

tham khảo. PG Bank không chịu bất kỳ trách nhiệm nào về những hậu quả có thể gây ra do việc sử

dụng thông tin của bài viết. Các thông tin trên có thể thay đổi theo diễn biến của thị trường và PG

Bank không có trách nhiệm phải thông báo về những thay đổi này.

Bùi Quỳnh Vân

Chuyên viên Phân tích

Email: vanbq.pgbank@petrolimex.com.vn

Tel: +(84 4) 6 281 1298 Ext: 243

Nguyễn Thị Diệu Linh

Chuyên viên Phân tích

Email: linhntd.pgbank@petrolimex.com.vn

Tel: +(84 4) 6 281 1298 Ext: 644

Đỗ Kim Thoa

Chuyên viên Phân tích

Email: thoadk.pgbank@petrolimex.com.vn

Tel: +(84 4) 6 281 1298 Ext: 390