View
1.439
Download
5
Category
Preview:
DESCRIPTION
Citation preview
Başkan’ın Mesajı
Şirket Profili
Şirket Tarihçesi
Yönetim Kurulu
Misyonumuz
2011’in Getirdikleri
Showroom ve Ofislerimiz
Mağazalarımız
Finansal Performans
Hisse Performansı
Yönetim Kurulu Faaliyet Raporu
Mali Tablolar ve Bağımsız Denetim Raporu
02
04
08
06
09
10
16
18
20
23
33
içindekiler
www.desa.com.tr
14
Melih ÇELETYönetim Kurulu Başkanı
Değerli Paydaşlarımız,
Geçtiğimiz 2011 yılı boyunca DESA ailesi olarak perakendede DESA ve Samsonite markalarımız dahil ciro bazında %29 büyüme yaşamanın yanı sıra ulaşılan toplam mağaza sayısında da %21’lik büyüme ile toplamda 15.694 metrekarelik alana ulaşmış bulu-nuyoruz. Bu dönemde, büyüme ve global bir marka olma vizyonundan taviz vermeden aldığımız önlemlerin ve yaptığımız yatırımların olumlu sonuçları, 2011 yılı performansımız üzerindeki son derece olumlu yansımaları, eminim tüm paydaşlarımızı memnun edecektir.
Mağazalarımızın yanı sıra desa.com.tr internet adresimizin satıştaki oransal büyümesi de önem verdiğimiz başlıca konulardan biridir. Dijital mecraların artan öneminin bilincinde olarak, gerek satış gerekse tanıtım ayağında 2011 yılı içerisinde önemli açılımlar yaptık.
Deri ve Deri Mamülleri İhracatçılar Birliği rakamlarına göre sektöründe iki yıl üst üste Türkiye İhracat Şampiyonluğunu yaşayarak, özellikle deri ihracatında geleneksel pazarların dışına çıkıp Uzakdoğu’ya açılım yapmamız da 2011 yılının başarılarına bir yenisini eklemektedir. Uluslararası fuarlara tabakhanemizin katılımı ve aldığı yoğun ilgi 40 yıllık başarının altını çizmiştir. Hedeflerimiz doğrultusunda sağladığımız istihdam da her gün artarak, bugün itibariyle 2,000 sınırı aşılmıştır. Gerekli gördüğümüz alanlardaki yatırımlarımızla birlikte sahip olduğumuz insan kaynağı daha da genişleyecektir. Rusya’ya DESA markalı ürünlerimizle yaptığımız toptan satış rakamı katlanarak artış göstermiş ve Turquality vizyonuyla yapmış olduğumuz yatırımların doğru sonuçlar getirmeye başladığına dikkatimizi çekmiştir.
Mağazacılık sektöründe yaptığımız stratejik yatırımların yanı sıra perakende alt yapımızı yeni bir seviyeye taşıyan tasarım ofisi ve showroom katımızın faaliyete girmesiyle tüm DESA ailesi çalışanlarının bir arada ve ürünlerle iç içe çalışması sağlanmıştır. Bu şekilde her kategorinin ürününe hakimiyeti artmış ve bire bir DESA mağazası gibi şekillendirilen showroomlarımızın atölye gibi kullanılarak mağaza düzeninde yapılmak istenen değişiklikleri ve yeni fikirleri uygulama imkanı doğmuştur. 2011 yılında daha da genişlettiğimiz tasarım ekibi ile, koleksiyon zamanlaması anlamında dünya moda takvimiyle eş zamanlı şekilde hareket etmeye başlayarak, arzu edilen tüm uluslararası Fashion Week ve Market Week etkinliklerini yakalayacak alt yapıya kavuşmuş olduk.
Şirketimizin kuruluşundan beri almış olduğu en önemli dijital alt yapı yatırımının kararını almanın devamı olarak, 2011 yılında SAP yazılımını şirketimizin tüm birimlerinde uygulamak için yola çıktık. Markamızın SAP yatırımının büyük ölçüde tamamlanmış olmasının, operasyonel verimliliğimizi ve yatırımcılarımiz için yaratacağımız değeri arttıracağına kuvvetle inanıyorum. Halka açık bir şirket olarak anında bilgiye ulaşabilme becerisine kavuşmuş olmak, daha hassas, şeffaf ve kurumsal bir yönetim yapısını da ortaya çıkartmıştır.
İK yatırımlarına ve kadrolarımızı güçlendirerek bu yolda devam etmenin getirdiği sorumluluk, özellikle tasarım konusunda da kendini göstermiştir. John Galliano, Giorgio Armani, Salvatore Ferragamo gibi dünya devleriyle birlikte çalışmış olan ve DESA Tasarım Direktörü olarak DESA ailesinin bir parçası olan Graeme Black’in Desa’nın farkını ortaya koyacak çalışmaları bizlere güç vermiştir.
2011 yılı DESA’ nın dünya moda arenasına giden yolda başarılı adımlar attığı bir yıl oldu.2011 Aralık ayında Los Angeles’ta ,uluslar arası alanda ün yapmış moda fotoğrafçısı Koray Birand ile gerçekleştirdiğimiz 2012 ilkbahar/yaz çekimleri DESA olarak kalite anlayışında vardığımız noktayı tescil eder nitelikte sonuçlar aldığımız bir çalışma oldu. Bunun yanı sıra Londra’daki Covent Gar-den mağazamızın 2011 yılında, dünyanın dört bir yanından markaların yarıştığı uluslar arası VMSD mağaza dekorasyon tasarım yarışmasında dünyanın en iyi mağazasından biri seçilerek, bu yarışmada dereceye giren mağazaların yer aldığı Retail Spaces/Small Stores kitabına girmesi bir Türk markası olarak gurur duymamıza sebep oldu.
2011’de yaşadığımız bütün bu gelişmelerin yanısıra, içinde bulunduğumuz coğrafyanın doğal olarak barındırdığı ve son dönem-de hepimiz için daha da keskin hatlarla görünür hale gelen riskler, 2012 yılını yönetilmesi gereken belirsizlikler ve daha da önem-lisi faydalanılması gereken fırsatlar yılı haline getiriyor. Suriye, İran ve Irak gibi yakın coğrafyamızda ortaya çıkan toplumsal huzur-suzluklar ve Suriye gibi önemli bir komşumuzda çıkabilecek olası olumsuz gelişmeleri yakından takip etmeye devam edeceğiz.Türkiye ekonomisindeki yapısal kırılganlıkların ne şekilde seyredeceği ve bunların 2012 yılına olası etkilerini de göz önünde tutmak durumundayız. Her ne kadar DESA olarak lüks segmentte bulunan müşterilere ihracat yapsak da firmamızın ihracatının %90’ı şu anda sancılı bir dönem geçiren Batı Avrupa ülkelerine yapılmaktadır. Bu da doğru yönetilmesi gereken 2012 yılı risklerin-den biridir. Buna rağmen ciromuzun büyük bölümünün gerek iç pazarda gerekse gelişmiş Batı pazarlarında gerçekleştirdiğimiz faaliyetimizden kaynaklanmasının olumlu yansımalarını 2012 yılında göreceğimize inanıyoruz.
Özetle, DESA, 2011 yılında gerçekleştirdiği ciro artışından kazandığı ivme, üretim, perakende ve markalaşma alanlarında yaptığı yatırımlar ve daha verimli yönetim adına attığı adımlar ile 2012 yılının getirdiği fırsatları en iyi şekilde değerlendirecek alt yapıyı oluşturmuş ve bu hedefi gerçekleştirmek için ihtiyacımız olan ekip ruhunu yakalamış bulumaktadır. Yurtdışında DESA markalı ürünlerin dünyanın en iyi department store’larında konumlandırmak asıl hedefimiz ve bu yılın fırsatları arasındadır. Ayrıca uluslar arası bir Commercial Director’un bünyeye katılımı için çalışmalarımızın devam etmesi, Londra’da bulunan ofisimi-zin bir katının kalıcı showrooma çevrilmesi ve Paris/Milano moda haftaları esnasında pop-up showroomlar açılması, yurtdışı PR aktivitelerine yoğunluk verilip global pazarlarda marka bilinirliğimizin arttırılması hedefimiz ve bu kapsamda Londra’da press day’ler düzenlenmesi de fırsatlar yaratarak, markamızın konumunu ve değerini artıracak olan faaliyetlerdir.
Öncelikle, başta bu gün yakaladığımız başarıyı gerçekleştirmemizi sağlayan mesai arkadaşlarımız olmak üzere, bize güvenen yatırımcılarımız, ürünlerimizi beğenen ve tüketen müşterilerimiz ve bu ürünleri yaratırken bize destek olan tedarikçilerimize, bize verdikleri destek ve katkıları için teşekkür ediyor ve 2012 yılında birlikte daha büyük başarılara imza atacağımız yönündeki inancımı bir kez daha ifade etmek istiyorum.
0302
www.desa.com.trBaşkan’ın Mesajı
Saygılarımla, Melih Çelet
1972 yılında kolektif şirket olarak Mehmet, Melih ve Semih Çelet kardeşler tarafından kurulan DESA, bir aile şirketi olarak deri sektöründe yerini aldı. Deri çanta üretimi ile başlayan faaliyetleri bugün gelinen noktada konfeksiyon, çanta, valiz, kemer, cüzdan gibi pek çok giysi-aksesuarın yanı sıra uçak koltuğu üretimine kadar uzanan geniş ürün çeşitliliği ve Türkiye çapındaki 19 farklı ildeki 68 mağazası, Londra’da Covent Garden ve Hampstead ‘de açılan DESA mağazası ve Cidde merkezli açtığı ilk yurtdışı DESA fran-chise mağazası ile sektörün en önemli oyuncularından biri haline geldi.
DESA Deri Sanayi ve Ticaret A.Ş. 29 Ocak 1982’de kurulmuş olup DESA markalı konfeksiyon, çanta, cüzdan, kemer ve ev/ofis aksesuarlarının üreticisidir. 2003 yılından beri Aerosoles marka ayakkabıların Türkiye distribütörüdür ve 28 yıldan bu yana distribütörlüğünü yaptığı Samsonite ile 2007 yılında bir ortaklık sözleşmesi gerçekleştirmiştir.
1990 yılında Sefaköy’de hizmete açılan 15 bin metreka-relik modern tesisinde üretime başlayan şirket bugün, Çorlu’daki 35 bin metrekarelik deri işleme tesisiyle tam entegre bir deri mamul üretim tesisi haline gelmiştir. 2006 yılında ise 20 bin metrekarelik alanda kurulu Düzce fabrikası faaliyete geçmiştir. 1991 yılından itibaren deri üretimi DESA tabakhanesinde yapılmaktadır.
Şirket 2011 yılında 323 bin adet çanta, 329 bin adet saraciye, 63 bin adet konfeksiyon, 279 bin adet ayakkabı satışı gerçekleştirmiştir. 82 mağazası ve 7 franchise’ı ile Desa Türkiye’nin önder moda perakendecisi konumunu 2010 yılında açtığı 2 yeni İngiltere mağazası ile yurtdışı pazarlarına da taşıma yolunda ilk adımlarını atmıştır. Buna ek olarak yine yakın coğrafyalarımızda yurtdışı franchise vermek için aday arayışlarımız devam etmektedir.
ETI ve GSP Sosyal Güvence Standartlarına uygun olarak çalışan DESA, ISO 9001 kalite sertifikasına sahiptir.
0504
Şirketin hisseleri 29- 30 Nisan 2004 tarihleri arasında hal-ka arz edilmiş olup 6 Mayıs 2004 tarihi itibariyle %30’u İstanbul Menkul Kıymetler Borsası’nda (İMKB) işlem görmeye başlamıştır.
DESA, yarattığı ihracat ve istihdam potansiyeli ile Türkiye ekonomisine büyük katkı sağlamaktadır. DESA’yı farklı kılan unsur; şirketin üretim tesisleri, deri giyim, çanta üretim kabiliyeti ve perakende satış noktaları aracılığı ile müşterisine sunduğu hizmet sürecinin tüm safhalarını kontrol altında tutmasıdır.
Sektöründe üretim, ihracat ve perakende alanında lider konumunda olan DESA, günün moda trendlerine uy-gun, kaliteli ürün ve kusursuz hizmet anlayışıyla müşteri memnuniyetini artırmak amacıyla tasarım, Ar&Ge, insan kaynakları ve eğitim alanlarında da önemli yatırımlar yapmaktadır.
www.desa.com.trŞirket Profili
1972 -
1974 -
1982 -
1983 -
1989 -
1990 -
1999 -
1999 -
2001 -
2002 -
2002 -
2002 -
2003 -
2004 -
2004 -
2004 -
2004 -
2005 -
2006 -
2006 -
2006 -
2006 -
2006 -
2006 -
2007 -
2007 -
2007 -
2007 -
DESA kuruldu.
Bağdat Caddesi’nde ilk DESA mağazası açıldı.
Anonim Şirket’e dönüştü.
Dünyaca ünlü Samsonite seyahat ürünleri markasının Türkiye distribütörü oldu.
Çorlu’da deri işleme tesisi kuruldu.
Sefaköy’deki 15 bin metrekare kapalı alana sahip tesisler açıldı.
ISO 1000 içinde 937. sırada yer aldı.
Çorlu’da yeni tabakhane açıldı.
Londra’da DESA U.K. ofisi açıldı.
ISO 9001:2000 Kalite Sertifikası alındı.
ISO 500 listesinde 250. sırada, sektöründe ise ilk sırada yer aldı.
İlk DESA Concept mağazası açıldı.
Aerosoles ayakkabılarının Türkiye distribütörü oldu.
Nisan ayında İstanbul Menkul Kıymetler Borsası’na kote oldu.
İlk franchise mağaza açıldı.
Düzce Organize Sanayi Bölgesi’ndeki yatırım projesi için yatırım teşvik belgesi alındı.
DESA’nın internet sitesi desa.com.tr açıldı.
DESA, Superbrands’e seçildi.
DESA’nın ortaklarından Melih Çelet, hisselerinden bir kısmını aynı sermaye olarak yeni kurulan
Çelet Holding’e devretti.
20.000 metrekarelik bir alanda Düzce Fabrikası yatırımı tamamlandı. 3,2 milyon TL yatırım ile hayata geçen
Düzce Projesi ile üretim kapasitesi %60 oranında artırıldı.
Turquality Projesi’ne kabul edildi.
Londra Oxford Caddesi’nde Debenhams Mağazası içinde ilk yurt dışı satış noktası açıldı.
Türkiye’yi su geçirmez özellikli ilk deri giyim koleksiyonuyla tanıştırdı.
Perakende mağazacılık şirketi DESA International Limited, İngiltere’de kuruldu.
DESA’nın sahibi olduğu Birleşik Seyahat Ürünleri A.Ş.’nin %60 hissesi Samsonite Europe’a satıldı. 7 DESA
mağazası Samsonite’a devredildi.
İlk kez Ankara Cepa Alışveriş Merkezi’nde Aerosoles markalı mağaza açıldı.
İngiliz bir marka danışmanlık şirketi olan Genex ile markalaşma konusunda danışmanlık hizmeti almak
üzere bir işbirliği yapıldı.
İngiltere’deki 10 farklı Debenhams mağazasında erkek konfeksiyon ürünleri satışa sunuldu.
2007 -
2008 -
2008 -
2008 -
2008 -
2008 -
2008 -
2009 -
2009 -
2009 -
2009 -
2009 -
2009 -
2010 -
2010 -
2010 -
2010 -
2010 -
2010 -
2010 -
2010 -
2011 -
2011 -
2011 -
2011 -
2011-
2011-
2011-
Toplam 14 yeni DESA mağazası açıldı.
Dünya markası olma hedefi doğrultusunda logo, kurumsal kimlik ve mağaza konseptlerinde önemli
değişiklikler yapıldı.
Londra’nın merkezindeki Avrupa’nın en büyük 2. alışveriş merkezinde DESA mağazası açıldı.
Çorlu Fabrika binası, arazisi ve tüm demirbaşları ile satın alındı.
DESA, Fortune 500 listesinde 449. sırada yer aldı.
DESA bünyesinde ilk Samsonite franchise mağazası Ankara Ankamall AVM’de açıldı.
5 yeni mağaza açıldı ve mağaza sayısı 68’e ulaştı.
Cidde’de ilk yurtdışı franchise mağazası açıldı.
Dergimiz DESAMAG hayata geçirildi.
1 yeni Samsonite mağazası açıldı.
DESA, Fortune 500 listesinde 471. sıraya yükseldi
5 yeni DESA mağazası açıldı.
Desa 2009 İstanbul Sanayi Odası ikinci 500 büyük sanayi şirketi listesinde 355 ‘inci sırada yer aldı.
9 yeni Desa mağazası açıldı.
DESA, Fortune 500 listesinde 499. sıraya yükseldi
3 yeni Samsonite mağazası açıldı.
Londra’da 2 tane Desa mağazası açıldı.
DESA UK online satış mağazası hizmete girdi.
Müşterilerimize daha iyi hizmet verebilmek adına DESA online satış mağazamızın altyapısı yenilenerek geliştirildi.
DESA Deri ve Deri Mamulleri İhracatçılar Birliği rakamlarına göre sektöründe açık ara Türkiye İhracat
Şampiyonu oldu. (42,9 milyon TL)
Desa 2010 İstanbul Sanayi Odası ikinci 500 büyük sanayi şirketi listesinde 210 ‘ununcu sırada yer aldı.
DESA mağazalarına 9 yeni mağaza daha eklendi.
6 yeni Samsonite mağazası açıldı.
DESA’nın yeni ofis ve showroomu tamamlanarak hizmete girdi.
DESA’nın tasarıma verdiği önemin bir uzantısı olarak DESA tasarım ekibi genişletildi.
DESA 2010’daki sektör ihracat birinciliğini 2011 yılına da taşıdı.
DESA’nın tasarım ve moda haberleri içerikli blogu blog.desa.com.tr açıldı.
DESA’nın Londra’daki Covent Garden mağazası, dünyanın dört bir yanından markaların yarıştığı VMSD
Uluslararası Mağaza Dekorasyon Yarışması’nda dünyanın en iyi 60 mağazasından biri seçildi. DESA’ya
yarışma sonucu dereceye giren mağazaların yer aldığı “Retail Spaces / Small Stores” adlı kitapta da geniş yer
verildi.
0706
www.desa.com.trŞirket Tarihçesi
Burak ÇELETGenel Müdür
1999 Boğaziçi Üniversitesi, Makine Mühendisliği, Lisans2001 Madison Wisconsin University, Finans ve Yatırım, MBA 2002 Northampton College, Msc. Deri TeknolojisiBirleşmiş Markalar Derneği, Yönetim Kurulu Başkan Yardımcısıİstanbul Deri ve Deri Mamulleri İhracatçıları Birliği, Yönetim Kurulu Üyesiİstanbul Tekstil ve Konfeksiyon İhracatçıları Birliği, Turquality Çalışma Grubu Üyesiİngilizce ve Almanca biliyor.
Nihal ÇELETYönetim Kurulu Başkan VekiliGenel Müdür Yardımcısı-Dış Satım
1974 İstanbul Üniversitesi, Eczacılık Fakültesi1972 DESA’yı kurduİngilizce biliyor.
Geza Ümit ERVIN DOLOGHYönetim Kurulu Üyesi
1967 Atatürk Üniversitesi Zooteknik BölümüArkas Holding YK Başkan Danışmanı, Deniz Ticaret Odası İzmir Şubesi YK Başkanı,Türkiye Voleybol Federasyonu YK Üyesi,İzmir Kalkınma Ajansı Kalkınma Kurulu ÜyesiExpo 2015 Yönlendirme Kurulu ÜyesiAlmanca, Fransızca ve İngilizce biliyor.
Burçak ÇELETYönetim Kurulu Üyesi
1999 Yıldız Teknik Üniversitesi, Endüstri Mühendisliği, Lisans1999 - 2001 Toys”R”Us - Planlama Yöneticisi2002 University of Surrey, MSc. Retail Management2003 - 2004 Joker - Maxitoys - Kategori Yöneticisiİtalyanca, İngilizce ve Fransızca biliyor.
Hedeflerimiz Karlılık, DESA’nın yeni yatırımlarını ve araştırma geliştirme etkinliklerini finanse etmek için kullandığı asıl kaynaktır. Bu nedenle şirketimizin performansını değerlendirirken göz önünde bulundurduğumuz en önemli kriter uzun vadede karlılıktır. Özetle hedefimiz sadece büyümek değil, uzun vadede kar ederek büyümek ve faaliyet gösterdiğimiz her alanda tartışmasız lider konumuna gelmektir.
Müşteri MemnuniyetiDESA yalnızca üretim sektörünün değil, hizmet sek-törünün de bir parçasıdır. Kaliteli ürünler ve kusursuz hizmet prensibi ile satış öncesi ve satış sonrası koşulsuz müşteri memnuniyeti sağlamak amacındadır.
KaliteTüketicilerimize sunduğumuz kalite anlayışı, el işçiliği geleneğimiz, modern ve fonsiyonel tasarımlar ve markamız en önemli sermayemizdir. Tüketicilerimize sadece giyim ürünleri ve deri aksesuarlar sunmanın ötesinde farklı bir tarz, anlayış ve yaşam biçimi sunuyoruz.
Etik Değerlerimiz
DESA’nın bugünkü başarısı ve hedeflerine ulaşmak için güç aldığı en önemli değerleri etik değerleridir.
Bizim etik değerlerimiz;
Aile birliği, toplum birliğimizin kaynağıdır. Bu bilinçle çalışanlarımızı, müşterilerimizi, tedarikçilerimizi, hisse-darlarımızı ve toplumumuzu ailemizin bir üyesi olarak görürüz.
İlişki içinde olduğumuz herkese karşı adil, dürüst dav-ranmak ve saygın bir iş ahlakına sahip olmak çok önemli bir değerimizdir.
Müşterilerimiz, işimizin aynasıdır. Sürekli olarak “en mükemmel” olmak ve “mutlu müşteriler” yaratmak en büyük hedefimizdir.
Çalışanlarımızın sosyal güvenliği bizim için çok önem-lidir. Bu nedenle bütün çalışanlarımızın sosyal güvence şemsiyesi altında olmasını isteriz ve sağlarız.
İçinde yaşadığımız toplumun bir parçasıyız. Toplum-dan alıyoruz ve topluma veriyoruz. Bu bilinçle, çalış-malarımızda topluma katkı sağlamayı hedefliyoruz.
İşimiz DESA’nın varoluş amacı Türkiye’nin en iyi derilerini kalite, tasarım gücü, şıklık ve geleneksel deri el işçiliğinin büyü- leyici gücü ile birleştirerek, uygun fiyatlarla tüm dünyada-ki müşterilerine, öncelikle kendi satış noktaları aracılığıyla ulaştırmaktır.DESA’yı farklı kılan unsur, şirketin tabakhaneleri, çanta, konfeksiyon ve aksesuar üretim fonksiyonları ve pera- kende satış noktaları aracılığıyla müşterisine sunduğu hizmet sürecinin tüm safhalarını kontrol altında tutmasıdır.
Melih ÇELETYönetim Kurulu Başkanı
1968 Ankara Koleji1974 İstanbul Üniversitesi, Eczacılık Fakültesi1972 DESA’yı kurduİngilizce biliyor.
0908
www.desa.com.trYönetim Kurulu Misyonumuz
Derinin Tasarımla Buluşması
Kendi tabakhanesinde ürettiği derileri, köklerinden gelen el işçiliği ustalığı ile, çağdaş tasarım anlayışına göre işleyen DESA , bu özelliği ile modern ile gelenekselin kusursuz uyumunu yansıtıyor.Perakende sektöründe yeniliklere açık yapısı ve gençleşme yolunda attığı adımlarla bu yıl da adından sıkça söz ettiren DESA, 2008 yılından bu yana tasarıma verdiği değer ile dünya markası olma iddiasını ileriye taşımaya devam ediyor.2008 yılında İtalyan tasarımcı Fred Tutino liderliğinde Londra’da kurulan tasarım ofisi ve yaratıcı ekip ile 2008 İlkbahar/Yaz sezonuyla birlikte, logosundan mağaza konseptine ve hazırlamış olduğu hazır giyim koleksiyonuna kadar hayranlık uyandıran bir dönüşüme uğrayan DESA, sadece bir deri markası olmanın ötesinde, baştan ayağa moda sunan bir marka olarak moda severlerin gardroplarında yerini aldı.2009 yılında bu yeni tekstil koleksiyonuna uçuşan kumaşlarla derinin asaletini birleştiren tasarımlar eklendi.2010 yılında tasarımdaki iddiasını bir adım daha ileriye taşıyan DESA, ünlü İtalyan tasarımcı Davide Gatto ile anlaşarak, moda markası imajını güçlendirecek bir koleksiyona imza attı. Detaylarında lüks vurgusu taşıyan zamansız nitelikli minimal tarzdaki çanta ve ayakkabılar 2010 koleksiyonunun en çok ilgi gören ürünleri arasında yer aldı.2011 yılında kendisini sektördeki diğer markalardan ayrıştıran el işçiliği geleneğini ön plana çıkaracak çalışmalara başlayan DESA, genişlettiği tasarım ekibiyle birçok farklı tasarımcının yorumlarını bünyesinde toplayarak, farklı tarzlara hitap edebilen, geniş bir ürün yelpazesini tüketicisiyle buluşturdu.
www.desa.com.tr2011’in Getirdikleri
1110
Geleneksel Deri İşçiliğine Teknoloji Yorumu…
2006 yılında hayata geçirdiği su geçirmez deri teknolojisiyle ürettiği su geçirmez ürünlerle deri giyime farklı bir boyut getiren DESA’nın bu yöndeki yatırımları sürmektedir. Derinin verdiği şıklık ve rahatlık hissinini hayatının her alanına ve her mevsime yaymak amacıyla yürütülen ve derinin tabaklanma sürecinden tasarımına kadar olan süreçte yapılan AR-GE çalışmalarıyla geliştirilen ürünler, tüm koleksiyonlarda DESA’nın benzersiz el işçiliği sanatıyla bezenerek tüketiciyle buluşturulmaktadır. Ken-di tabakhanesinde tabaklanan derileri, bu aşamada farklı üretim teknikleri aracılığıyla yalnızca kışın değil, yazın da rahatlıkla giyilebilecek çok hafif ve kışın kullanımı kolaylaştıracak su geçirmez derilere dönüştüren DESA, üretimin tüm süreçlerine hakim olmanın avantajını farklılaşma yönünde kullanmaktadır.
1312
www.desa.com.tr2011’in Getirdikleri
1514
Showroom & Ofislerimiz www.desa.com.tr
Yeni Mağazalarımız2011 yılında Türkiye’de 9 DESA, 6 Samsonite mağazası açıldı. Bu yıl açılan DESA mağazaları; İstanbul Marmara Forum, İstanbul Arenapark, İstanbul Akbatı, Kayseri Forum, Bolu Highway Outlet Center, Bursa Anatolium, Bilecik Bozüyük Sarar Alışveriş Merkezi, Kızılay Alışveriş Merkezi’nde, Samsonite mağazaları İstanbul Palla-dium, Göztepe, Akbatı, City’s, Gaziantep Sankopark, Ankara Kızılay Alışveriş Merkezi’nde faaliyete geçmiştir.DESA, yatırımcılarına olan sorumluluğunun devamı olarak, istenilen ekonomik peformansı sağlayamamasından ötürü Aydın Kuşadası mağazasının kapatılması yönünde karar almıştır.Tüm bu yeniliklerin sonucunda 2011 yılı sonunda toplam mağaza alanımız 15.671,54 m2 olmuştur.
m212.724 13.538
13.95812.657
11.727
6.3784.7723.5242.726
20012002
20032004
20052006
20072008
20092010
8.282
1716
Mağazalarımız www.desa.com.tr
2004
2005
2006
2007
2008
2009
2010
2011
75.652.568
86.512.984
93.482.459
93.497.492
104.529.813
109.819.977
114.587.450
129.651.827
42.354.028
54.368.742
66.572.720
78.408.817
66.916.888
63.536.099
67.268.941
81.119.974
26.536.573
21.515.341
32.406.838
17.269.584
31.322.556
31.014.146
38.190.550
69.636.367
831
843
1.246
1.507
1.694
1.659
1893
2020
57.463.790
63.207.242
59.662.177
65.752.117
62.214.816
56.206.978
56.754.260
58.018.748
32
41
51
57
62
63
68
83
81.553.206
74.522.153
82.927.902
103.742.532
102.505.025
95.911.950
127.417.987
175.258.719
44.181.946
25.443.285
22.861.807
31.468.020
40.762.593
37.616.800
64.785.082
94.139.145
TOPLAM VARLIKLAR ÖZSERMAYE İHRACATNET SATIŞLAR MAĞAZA SAYISIYURTİÇİ SATIŞLAR BRÜT SATIŞ KARI PERSONEL SAYISI
1-2011 yılı sonu itibariyle Toplam Varlıkların değeri 129.651.827TL, Özsermaye 58.018.748TL,Net Satışlar 175.258.719TL,Yurtiçi Satışlar
81.119.974TL, Brüt Satış Karı 69.636.367TL olmuştur.
2-Mağaza Sayısı 2010 yılı sonuna göre 68’den 83 ‘e çıkmıştır. Çalışan sayısıda artan satışlarla doğru orantılı olarak 2010 yılı sonuna
göre 127 kişi artarak 2.020 kişiye ulaşmıştır.2012 yılı sonunda çalışan sayısının 2200-2250 arasında olacağı tahmin edilmektedir.
4-Satışlar 2011 yılı birinci çeyrekte % 50, ikinci çeyrekte %60,34, üçüncü çeyrekte % 37,03 ve dördüncü çeyrekte %17,58 artarak toplam
yıllık bazda % 37,55 artış göstermiştir.
5-Şirketin yurdışı/yurtiçi satışları %53,71 %46,28 olarak gerçekleşmiştir. 2012 yılında da satışların benzer olacağı öngörülmektedir.
6-Brüt Satış Karı 2011 yılı sonu itibariyle 69.636.367 TL olmuştur. 2010 yılında 38.190.550TL olan Brüt Satış karı 2011 yılında 31.445.817TL
artış göstermiştir. Artış Oranı bir önceki seneye göre % 82,33 olmuştur.
Finansal Performans
1918
www.desa.com.tr
3-2011 yılında toplam varlıkların değeri 129.651.827TL ’dir. Toplam varlıkların değeri 2010 yılında 114.587.450TL idi. Buna göre 2011 yılı
sonu itibari ile 2010 yılına göre toplam varlıklardaki artış değeri %13,14 olarak gerçekleşmiştir.
Hisse Performans
2120
www.desa.com.tr
2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011
2726 3524 47726378
8282
11727 12657 13958 12724 1353815661,54
Mağaza M2Mağaza M2
www.desa.com.tr
YÖNETİM KURULU FAALİYET RAPORU
2322
www.desa.com.tr
Denetçiler2010 Hesap Dönemini için denetçiliğe seçilmiş olan Hasan Kalyoncu ve Ferhan İhsan Bozdoğan 31.03.2011 tarhli Olağan Genel Kurula kadar görev yapmışlardır. 31.03.2011 tarihli Olağan Genel Kurulda, Fevzi Şen ve Ferhan İhsan Bozdoğan bir yıl süre ile görevli olmak üzere denetçiliğe seçilmişlerdir.
Denetim Kurulu
Şirket Yönetim Kurulu’nun icracı olmayan üyeleri Geza Ümit ErwinDologh ile Burçak Çelet 31.03.2011 tari-hinden bir dahaki Olağan Genel Kurul’a kadar, 2011 hesap yılı süresince, Denetimden Sorumlu Komite Üyesi olarak görev yapacaklardır.
4. Dönem İçi Esas Sözleşmede Yapılan Değişiklikler01.01.2011 – 31.12.2011 döneminde şirket ana sözleşmesinde herhangi bir değişiklik yapılmamıştır.
5. İşletmenin Sermayesinde Dönem İçerisinde Meydana Gelen Değişmeler01.01.2011 – 31.12.2011 döneminde şirket sermayesinde değişiklik olmamıştır.
6. Dağıtılan Kar PaylarıDönem içerisinde kar dağıtımı yapılmamıştır.
7. Şirketin Ortakları ve Pay Oranları
I – GİRİŞ
1. Raporun DönemiBu Rapor Desa Deri Sanayi ve Ticaret Anonim Şirketi’nin 01.01.2011 – 31.12.2011 dönemini kapsamaktadır.
2. Ortaklığın ÜnvanıDesa Deri Sanayi ve Ticaret Anonim Şirketi
3. Dönem İçinde Görevli Kurullar
31 Aralık 2011 31 Aralık 2010
Melih ÇELET
Çelet Holding A.Ş
Halka Açık Kısım
Diğer
Toplam % 100 % 10049.221.970 49.221.970
% 0,80 % 0,80393.779 393.779
% 30,00 % 30,00 14.766.591 14.766.591
% 54,28 % 54,2826.717.682 26.717.682
% 14,92 7.343.918 % 14,92 7.343.918
Pay Oranı Pay Tutarı Pay Oranı Pay Tutarı
Yönetim Kurulu31.03.2011 tarihinde yapılan Olağan Genel Kurul Toplantısı uyarınca,Yönetim Kurulu Başkanı Sayın Melih Çelet, Yönetim Kurulu Başkan Vekili Sayın Burak Çelet ve Yönetim Kurulu Üyeleri olarak da Sayın Nihal Çelet, Burçak Çelet ve Geza Ümit ErwinDologh 2 yıl süre ile görev yapmak üzere seçilmişlerdir
Melih ÇELET 31.03.2013 39
Nihal ÇELET 31.03.2013 31
Burak ÇELET 31.03.2013 19
Geza Ümit ErwinDologh 31.03.2013 27
Burçak ÇELET 31.03.2013 12
Adı Görev Süresi İş Tecrübesi (yıl)
Fevzi Şen 31.03.2012
Ferhan İhsan Bozdoğan 31.03.2012
Adı Görev Süresi Sonu
8. Dönem İçinde Çıkarılmış Menkul KıymetlerHerhangi bir sermaye piyasası aracı arz edilmemiştir.
9. İşletmenin Faaliyet Gösterdiği Sektör ve Sektör İçindeki YeriDeri, insanoğlunun ihtiyaçlarını gidermek için kullandığı ilk malzemelerden biridir. İlkel çağlarda örtünme amaçlı kullanılırken, daha sonra savaşlarda kın, üzengi ve sadak olarak stratejik önemi olan bir malzeme olmuştur. Türklerin dericiliğe başlamaları bazı kaynaklara göre 600 yıl önceye, bazı kaynaklara göre ise, 2000 yıl önceye dayanmaktadır. Başlangıç tarihi konusunda bazı değişik görüşler bulunsa da, Türklerin İstanbul’da dericilik yapmaları, Fatih Sultan Mehmet’in İstanbul’u almasından hemen sonra başlamıştır. 15. yüzyıldan bu yana Türkler tarafından yapılan dericilik, 20 yüzyılın ikinci yarısında Türkiye’nin önemli sektörlerin-den biri haline gelmiştir.
Sektör önemli ölçüde ihracata ve turistlere yönelik faaliyet gösterdiği için ülkeye net döviz girdisi sağlamaktadır. Emek yoğun bir üretim şekline sahip olması nedeniyle de geniş bir istihdam yaratma potansiyeli bulunmaktadır.
Türkiye’nin genel ihracatı 2011 yılı Ocak-Aralık döneminde %18,2 oranında artarak 134,6 milyar dolar olarak gerçekleşir iken aynı dönemde Deri ve deri ürünleri ihracatı ise %8,5 artışla 1 milyar 440 milyon dolara yükselmiştir. Deri Sektörü toplam istihdam içinde ise %1,52’lik bir pay ve 400 bin tonluk yıllık deri işleme kapasitesi ve faaliyette bulunan 1200 firma ile tüm sanayi sektörleri arasında 10. büyük sanayidir. 2011 yılı Ocak-Aralık döneminde gerçekleştirilen 1.440.411 milyon dolar tutarındaki deri ve deri mamülleri ihracatı ile sektörün türkiye toplam ihracatındaki payı %1,07 olmuştur.
Desa’nın bir önceki yılın aynı dönemine göre 2011 Ocak-Aralık dönemi ihracat rakamları karşılaştırıldığında %57 artış gözlenmiştir. Desa derinin yıllara göre ihracat rakamları şöyledir.
Türk deri sanayi deri işleme kapasitesindeki %22’lik payı ile İtalya’dan sonra dünyada 2. sırada yer almaktadır. Sektördeki firmaların çoğu KOBİ niteliğindedir.Kayıtlı ihracat açısından ise toplam tarıma dayalı işlenmiş ürünlerin ihracatında içinde yüzde 6.02’lik bir paya sahip olup, tekstil-den sonra en fazla döviz kazandıran ikinci sektördür. Deri ve deri ürünleri ihracatında resmi rakamlarda Rusya, İtalya ve Almanya ihracatta ağırlıkta iken bu ülkeleri sırasıyla Fransa, Irak, İngiltere, Kazakistan, Ukranya, Hong Kong ve Çin izlemektedir. Desa’nın en çok ihracat yaptığı ülkeler ise sırasıyla İtalya, İngiltere, İspanya, Rusya, Çin ve Sudi Arabistandır. Türkiye’de deri sektörünün ithalatı ağırlıklı olarak hazır giyim girdisine yönelik ham deri ihtiyacına dayanmaktadır. Şirket, 1972 yılında limited şirket olarak kurulmuş, 1982 yılında anonim şirket statüsüne geçmiştir. Şirket 2011 yılında elde ettiği 175.258.719 TL’lik cirosu ve bugün yaklaşık 2.020 kişilik uzman kadrosuyla Türk deri sektöründe saygın bir konumda bulunmaktadır.
DESA tasarım, üretim ve mağaza konsepti ile sektöründe hem Türkiye’de hem de ihracat yaptığı pazarlarda öncü bir rol üstle-nerek marka bilinirliğinde ilk sırada yer almaktadır.
2010 yılı verileri dikkate alındığında Desa Deri Fortune 500 Türkiye’nin en büyük 500 şirketi arasında yerini almıştır. Ayrıca İstanbul Sanayi Odasının hazırlamış olduğu Türkiye’nin 2. Büyük 500 şirketi listesinde 2009 yılındaki başarısını geliştirerek 2010 yılında 210.uncu sıraya yükselmiştir.
II ÇALIŞMALAR
1.İşletme Performansını Etkileyen Ana Etmenler, Faaliyet Çevresindeki Gelişmeler:Ham deri işleme faaliyetleriyle başlayıp, en uçta yurtiçi ve yurtdışı toptan ve perakende satış noktalarına kadar uzanan şirket değer zincirini ve dolayısıyla performansını etkileyen en önemli faktörler aşağıdaki şekilde sıralanabilir:
• Uluslararası üretici rekabetleri ve buna bağlı fiyat stratejileri,• Türkiye’de sermaye maliyetinin, dünya standartlarının üstünde seyretmeye devam etmesi,• Global ekonomik krizle birlikte toptan yurtdışı müşterilerin talep daralması ve uygulanan kur politikasının ihracatta büyümeyi desteklememesi,• Enerji fiyatlarında yükselmeler ve değişkenliklerin tutarlı bir maliyet stratejisi yaratmaya izin vermemesi,• Hammadde fiyatlarındaki kur ve parite etkisiyle yenilenen fiyat seviyelerine göre yeni fiyat politikaları oluşturma zorunluluğu,• Ulusal üretim ve sanayi politikalarının, uygulanan yüksek vergi oranları nedeniyle üreticileri destekleyen bir niteliğinin olmaması,• Ulusal pazarda, diğer sektörlerde ortaya çıkan cazip satın alma koşullarının, hedef müşteri kitlemizin sektörümüze dönük cüzdan paylarını düşürmesi,• Perakende mağazacılık alanına yatırımın en önemli aracı haline gelen alışveriş merkezlerinin tüm Türkiye genelinde yaygınlaşması ve bu satış kanalının maliyet yapısının rekabet ortamını etkilemesi,• Uluslararası hazır giyim markalarının Türkiye’ye ilgi ve yatırımlarının artması ve ucuz, düşük kaliteli ürünlerle pazarda yer bulmaları.
2524
İHRACAT RAKAMLARI USD 2009 2010 2011
DESA DERİ SAN. ve TİC. A.Ş 24.583.658,35 42.921.159,22 56.209.293,75
www.desa.com.tr2. İşletmemizde Uygulanan Politikalar, Yatırım ve Temettü Politikası:
• Yatırım Politikaları: Bu gelişmelere karşılık işletmemiz, 2010 yılı boyunca yurtiçi perakende yatırımlarının olumlu sonuçlar vermesi amacıyla, aşağıda yer alan politikalarını uygulamaya devam etmiştir;a. Çalışanlara Yönelik Eğitim: Yüksek kaliteli eğitim programları uygulanmaktadır.b. Perakende Yatırımları: YYeni Mağaza Konsepti yaratılması çalışmaları devam etmektedir. İstanbul Galleria, Nişantaşı Abdi İpekçi, KadıköyNautilus; İzmir Agora; Mersin Forum ve Ankara Cepa mağazalarımızmevcut ürün kategorilerimize ilaveten 12 ay yüksek satışlar getirecek “Desa” markalı tekstil ürünleri satışı yapacak şekilde yeniden tefriş edilmiştir.• Temettü politikası: 2008 yılında başlayan, 2009 ve 2010 süresince devam eden ve 2011 yılında da büyüme ve genişlemesi hedefle-nen perakende mağazacılık alanındaki yatırımlarımız, şirketimizin sahip olduğu ve Turquality Programı kapsamında desteklenen “Desa” markasının, büyüme, gelişme ve güçlü bir mali yapıya sahip dünya şirketi olma hedeflerimiz doğrultusunda, ortaklarımız ve şirket men-faatleri de göz önüne alınarak, dengeli ve ölçülü bir kar dağıtım politikası izlenmesine yönelik Genel Kurul Kararı’mıza uygun olarak, şirketimizin yarattığı katma değerin üretken yatırımlarla değerlendirilmesine devam edilecektir.
3. İşletmenin Finansman Kaynakları ve Risk Yönetim Politikaları
İşletmemiz, finansmanını, 2011 yılı 12 aylık hesap dönemi süresince 2 farklı kanaldan sağlamıştır:
• İç Kaynaklar: Ekonomik Faaliyetler• Dış Kaynaklar: Finans Sektörü
Risk Yönetim Politikaları, finansal kaynaklarımıza göre aşağıdaki şekildedir:
• İç Kaynaklar: Ekonomik Faaliyetler:
a. Perakende SatışlarPerakende satışlarımızın büyük kısmı bankacılık sistemi üzerinden geçmektedir. Bu nedenle satış gerçekleştiği anda risk, finans sek-törüne geçmektedir. İşletmemiz, uygun iskonto oranlarıyla, ilgili bedelleri ertesi gün tahsil ederek bu riski ortadan kaldırmaktadır.
b. Toptan Satışlar:Yurtiçi toptan satışlarımızda, teminat mektuplarıyla karşılanmış bir risk kontrol modelimiz vardır. Ayrıca toptan satış bedellerimiz, çek ve senet gibi kıymetli evraklara bağlanmaktadır.
c. Tedarik Politikaları:Satın alımlarımız sonucu oluşan vadeli borçlarımız için, ödeme vadesi ile satış vadelerimiz arasındaki fark süresinin minimize edilmesi politikası uygulanmaktadır. Bu sayede işletme sermayesi ihtiyacı minimize edilmektedir.
d. Yabancı Para Yükümlülükler:Yurtiçi ve yurtdışı mal ve hizmet alımlarından kaynaklanan yabancı para yükümlülüklerinin kur riski doğurmaması için, ihracatın yüksek tutulmaya çalışılması ve riskin bu sayede kaldırılması sağlanmaktadır.Ayrıca, karşılama oranının düştüğü dönemlerde forward işlemleri aracılığıyla risk kapatılmaktadır.
• Dış Kaynaklar:
e. Uzun vadeli yatırımlar için uzun vadeli kaynak tesis edilmiştir. Çok uygun koşullarda alınan yatırım kredisi 2 yılı ödemesiz toplam 7 yılda 6 ay vadelerde itfa edilme koşulu ile alınmıştır. Söz konusu yatırım kredisi geri ödemeleri 3 taksidi ödenmiş olup geri öde-meleri düzenli olarak devam etmektedir.
f. Kısa vadeli kaynak kullanımlarında, ihracat taahhütlü krediler ve ihracat bedelinin tahsil vadesinde kapatılacak şekilde yönetilme-ktedir.
4. Finansal Tablolarda Yer Almayan Ancak Kullanıcılar İçin Faydalı Olacak Diğer Hususlar:
• İşletmemizin sahip olduğu “Desa” markası, Hazine ve Dış Ticaret Müsteşarlığı’nca Turquality Programı kapsamındadesteklnecek marka olarak belirlenmiştir. Turquality Programı, işletmemizi, yurtdışında gerçekleştirilen;a. Mağaza yatırımlarında dekorasyonun %50’si,b. Mağaza kiralarının %50’si,c. Tasarım ve model harcamalarının %50’si,d. Marka danışmanlık harcamalarının %50’si,
e. Reklam-tanıtım ve katalog harcamalarının %50’si,f. Hukuk vb. danışmanlık harcamalarının %50’si,g. Kalite belgeleri harcamalarının %50’si,
oranlarınca, üst parasal sınır olmaksızın desteklemektedir. Bu kapsamda, İngiltere’de sürdürülen tasarım sözleşmesi ve marka danışmanlığı giderleriyle, periyodik olarak hazırlanan katalog harcamalarımıza ilişkin bedellerin %50’si Turquality Programı tarafından finanse edilmektedir.
Düzce’de faaliyette bulunan fabrikamız, teşvikli bölgede yer almakta olup, 5084 sayılı Yatırımların ve İstihdamın Teşviki hakkındaki kanun kapsamında yer almaktadır. İlgili fabrikamızda;
h. Enerji Fiyat İndirim Desteği,ı. Personel Gelir Vergisi ve SSK İşveren Primi Desteği alınmaktadır.
5. İşletmenin Gelişimi Hakkında Yapılan Öngörüler
Desa’nın ana hedefi üretici kimliğinden sıyrılıp perakendeci kimliği ile tanınan çok uluslu bir marka olmaktır. Desa, bu hedefine ulaşmak için aşağıda sıralanan stratejileri uygulamaktadır:
• Büyüme Stratejisi:Desa, beş senelik vizyonu içinde başta İngiltere olmak üzere önemli moda merkezlerinde flagship mağaza açarak genişleyip, mar-ka oturtulduktan sonra corner ve bayilere yönelmeyi hedeflemektedir.Bu hedef doğrultusunda İngiltere’de 2 adet flagship mağaza faaliyete başlamıştır.İngiltere-Londra merkezli, Hampstead ve Covent Garden merkezli olmak üzere 2 adet mağaza faaliyet göstermektedir.
• Marka Stratejisi:Desa dış pazarlarda yakalamak istediği konumlandırmayı markasını güçlendirerek gerçekleştirecektir.
a. Marka tanımının ve kimliğinin oluşturulması,b. Marka stratejilerinin belirlenmesi ve markanın genişletilmesi c. Mağaza içi müşteri deneyimi ve marka iletişiminin geliştirilmesi
• Verimlilik / Esneklik Stratejisi:Desa önümüzdeki dönemde maliyet avantajı yaratmak için, dikey entegrasyona önem verip üretimde verimlilik ve esnekliği arttıracaktır.
6. Yatırımlar ve Teşvikler
Yatırımlardaki Gelişmeler:Perakende Mağazacılık alanında; 2011 yılı başlangıcında yeni mağaza açılışları değerlendirildi. 2011 yılı ilk çeyreğinde, Palladium Samsonite ve Marmara Forum Desa mağazaları faaliyete geçmiştir. 2011 ikinci çeyreğinde ise Bursa Anatolium, Armada Eskişehir, Bi-lecik Bozüyük Sarar Outlet ve Malatya Park AVM olmak üzere 4 yeni mağazamız daha açılmıştır. Üçüncü çeyrek mağaza açılışlarımız devam etmiş olup Göztepe Samsonite, Bolu Highway Alışveriş Merkezi, Arenapark AVM ve Akbatı AVM Desa ve Akbatı AVM Sam-sonite olmak üzere bünyesinde 5 adet Desa Mağazası açılmıştır. 4.Çeyreğe gelindiğinde ise City’s Nişantaşı Samsonite, Gaziantep Sankopark, Kayseri Forum, Ankara Kızılay Desa, Ankara Kızılay Samsonite mağazaları açılarak mağaza sayımızı 83 çıkartılmıştır.
Teşvikler ve Yararlanma Seviyesi:• 5084 sayılı YATIRIMLARIN VE İSTİHDAMIN TEŞVİKİ Kanunu/Düzce• 2006/4 sayılı Türk Ürünlerinin Yurtdışında Markalaşması, Türk Malı İmajının Yerleştirilmesi ve TURQUALITY’nin Desteklenmesi Hakkında Tebliğ,• ITKIB Fuar Teşviği,• Teşvikli İthalat
2726
www.desa.com.tr
Dönemi 31.12.2011 31.12.2010
Teşvik Türü TL TL
İSTİHDAM TEŞVİĞİ 2.346.223 1.950,507
TURQUALİTY 1.394.290 633.048
İTKİB FUAR TEŞVİKİ -- -
USD USD
TEŞVİKLİ İTHALAT 33.141.500 23.544.661
7. Mal ve Hizmet Üretimine İlişkin GelişmelerÜretim Birimlerinin Nitelikleri:• Çorlu Fabrika:Çorlu fabrikamız, literatürde deri tabakhanesi olarak geçmektedir. Ham derinin işlenerek, deriden mamul mal üretilebilecek seviyeye getirecek tesis, makina ve cihazlara sahiptir.• İstanbul Halkalı Fabrika:İşlenmiş deriden mamul konfeksiyon ve saraciye ürünleri üretecek tesis, makina ve cihazlara sahiptir.• Düzce Organize Sanayi Bölgesi Fabrika:İşlenmiş deriden mamul konfeksiyon ve saraciye ürünleri üretecek tesis, makina ve cihazlara sahiptir
Üretimdeki Gelişmeler:
Kapasite Kullanım Oranları:
Yıl / Kategori
2011 4.Çeyrek
2010 4.Çeyrek
Yıl / Kategori
Ürün Adı(Ölçü Birimi)
% K.K.O (C.U.R.)
Ürün Adı (Ölçü Birimi)
% K.K.O (C.U.R.)
Ürün Adı (Ölçü Birimi)
Ürün Adı (Ölçü Birimi)
% K.K.O (C.U.R.)
% K.K.O (C.U.R.)
Çanta (Adet)
291.847
252.683
2.780,189
1.998.024
207.154
0
1.243.567
201.207
%18
%13,37
20
0
%35
%5,65
% K.K.O.
%38
%32,52
Saraciye (Adet)
238.837
219.938
% K.K.0.
%74
%78,31
Konfeksiyon (Adet)
41.811
10.522
Tekstil (Adet)
2.047
0
% K.K.O.
%14.7
%3,69
% K.K.O.
%32
%0
Küçükbaş Deri (Ayak)
% K.K.O. Küçükbaş Kürk Deri (Ayak)
% K.K.O. % K.K.O. Büyükbaş Deri (Ayak)
2011 4.Çeyrek
2010 4.Çeyrek
8. Finansal Yapıya İlişkin Bilgilera. Finansal Tablo Özetleri ve Temel OranlarBağımsız denetimden geçmiş mali tablolar ve bilgiler esas alınarak hesaplanan mali durum, karlılık ve borç ödeme durum-larına ilişkin temel oranlar aşağıda gösterilmiştir:
Finansal Tablo Özeti Oranlar
TL 2010-4. Dönem 2011-4. Dönem
Toplam Varlıklar 114.587.450 129.651.827
Özsermaye 56.754.260 58.018.748
Net Satışlar 127.417.987 175.258.719
Yurt İçi Satışlar 63.015.730 81.119.974
İhracat 64.402.257 94.139.145
Net Dönem Karı 547.753 1.264.488
Mağaza Sayısı 68 83
Personel Sayısı 1.893 2.020
Finansal Oranlar
Oranlar 2010-4. Dönem 2011-4. Dönem
Cari Oran 1,74 1,53
Toplam Borçların Aktif Toplama Oranı 50% 55%
Özsermayenin Aktif Toplama Oranı 50% 45%
Esas Faaliyet Karlılığı 31% 33%
2928
Satış Miktarları:
Küçükbaş Napa Deri (Ayak)
Küçükbaş Kürk Deri (Ayak)
Büyükbaş Vidala Süet (Ayak)
Yün (Kg)
Yıl / Kategori
2011 4.Çeyrek
2010 4.Çeyrek
Yıl / Kategori
Ürün Adı(Ölçü Birimi)
Ürün Adı(Ölçü Birimi)
Ürün Adı (Ölçü Birimi)
Ürün Adı (Ölçü Birimi)
Ürün Adı (Ölçü Birimi)
Çanta (Adet)
323.543
321.003
Saraciye (Adet)
329.874
233.796
Konfeksiyon (Adet)
53.626
73.075
Ayakkabı (Adet)
279.710
256.799
Tekstil (Adet)
10.250
2011 4.Çeyrek
2010 4.Çeyrek
0
0
0
0
0
0
0
0
Satış Fiyatları:
Küçükbaş Napa Deri (Ayak)
Küçükbaş Kürk Deri (Ayak)
Büyükbaş Vidala Süet (Ayak)
Yün (Kg)
Yıl / Kategori
2011 4.Çeyrek
2010 4.Çeyrek
Yıl / Kategori
Ürün Adı(Ölçü Birimi)
Ürün Adı(Ölçü Birimi)
Ürün Adı (Ölçü Birimi)
Ürün Adı (Ölçü Birimi)
Ürün Adı (Ölçü Birimi)
Çanta (TL/Adet)
251
201
Saraciye (TL/Adet)
107
47
Konfeksiyon (TL/Adet)
431
306
Ayakkabı(TL/Çift)
101
92
Tekstil (TL/Adet)
164
0
2011 4.Çeyrek
2010 4.Çeyrek
0
0
0
0
0
0
0
0
Satış Tutarları:
Küçükbaş Napa Deri (Ayak)
Küçükbaş Kürk Deri (Ayak)
Büyükbaş Vidala Süet (Ayak)
Yün (Kg)
Yıl / Kategori
2011 4.Çeyrek
2010 4.Çeyrek
Yıl / Kategori
Ürün Adı(Ölçü Birimi)
Ürün Adı(Ölçü Birimi)
Ürün Adı (Ölçü Birimi)
Ürün Adı (Ölçü Birimi)
Ürün Adı (Ölçü Birimi)
Çanta (TL/Adet)
81.164.536
64.709.154
Saraciye (TL/Adet)
35.138.947
11.035.508
Konfeksiyon (TL/Adet)
23.109.199
22.363.180
Ayakkabı(TL/Çift)
28.215.796
23.794.716
Tekstil (TL/Adet)
1.685.669
0
2011 4.Çeyrek
2010 4.Çeyrek
0
0
0
0
0
0
0
0
www.desa.com.trb. İşletmenin Mali Yapısını İyileştirmek İçin Alınması Düşünülen Önlemler, Yapılan Öngörüler ve Uygulanacak Stratejiler:Mali yapımızda 2004 yılında halka arz gelirlerinin şirket bünyesine girmesi sonucu yaşanan iyileşme sonrası, 2006 yılında Düzce fabrika yatırımının tamamlanmasıyla şirketin kapasitesinde yaşanan artış şirketin rekabet yeteneğini arttırmış, 2008 son çeyreğinde Çorlu Tabakhane Fabrikasının satın alınmasıyla da değer zinciri iyice güçlenmiştir. Fabrika satın alınması rekabetçi borçlanma oranları ile gerçekleştirilmiş ve üretimden kaynaklanan hammadde risklerini en aza indirecek şekilde borçlanma politikası oluşturulmuştur.
Diğer taraftan, şirket bünyesinde bulunan nakdin değerlendirilmesi ve türev enstrümanlar kullanılarak risk yönetimi yapılmaktadır.
2010 yılı, reel sektörün ve sektörümüzün dayanıklılığını test eden bir yıl olmuştur. Maliyet iyileştirmeleri ve harcamalarda et-kinlik çalışmalarıyla, ana gider kalemlerinde kalıcı iyileşme uygulamaları sağlayarak ciro ve pazar payı hedeflerine ulaşılmaya çalışılmıştır.
İşletme içi kaynak ve bilgi kullanım hızını ve tüm süreçlerdeki verimliliği arttırarak katma değeri yüksek bilgi, veri akışı sağlayan, Kurumsal Kaynak Planlaması Sistemi(ERP), çalışmalarının ön hazırlık, lisans teminleri ve danışmanlık sözleşmeleri yapılmıştır.
Uzakdoğu ve diğer imalatçı ülkelerdeki fiyat artışları ve etik kodlardaki gelişmelerin, bugüne kadar sürdürdükleri rekabetteki üstünlüklerini zayıflatacağı ve özellikle dünyanın önemli markalarının, istikrarlı, kaliteli, üretim çizgisini değiştirmeyen ve sürekli geliştiren ülkemize yönelimlerinin devam edeceği beklentisindeyiz. Bunun yansıması olarak, önemli dünya markaları ile görüşmelerimiz ve temaslarımız da devam edecektir.
Global ısınma ve tüketim eğrilerindeki değişiklikler neticesinde ülkemizde ve dünya sathında hayvancılık sektörü olumsuz etkilenmiş ve müteakip yıllarda etkilenmeye devam edeceği öngörülmektedir. Buna bağlı olarak ekonomik kriz sonrası özel-likle perakende sektöründeki canlanma ile talep artışı yaşanırken arzdaki daralma ham deri fiyatlarının dramatik bir şekilde artmasına sebep olmuştur. Ham deri piyasasındaki fiyat artışlarının şirketimize yansıması maliyet ve stoklarımızda artışa sebep olmuştur.
Desa’nın şu anda en büyük pazarları olan İtalya ve İngiltere’nin ardından, Türkiye’nin komşu ülkelerle ilişkileri geliştirmeye yönelik dış politikalarına uygun olarak, özellikle Irak, Kıbrıs, Suriye ve Azerbaycan pazarları üzerinde yoğunlaşmayı 2012 pazar hedefi stratejilerine dahil edebiliriz.
2012 dönemi için önceliklerimizi, ihracat hedefimizi belirlediğimiz rakamlara ulaştırmak, ihracat ve yurtiçi satış dengemi-zde %50-50 pazar oranını dengeleyebilmek, işletme sermayesini destekleyecek nakit yaratmak, dünya moda merkezler-inde açmayı hedeflediğimiz mağazalarımızla ve planladığımız yatırımlarımızla arttırmayı hedeflediğimiz pazar payı ve ciro şeklinde belirlemiş bulunuyoruz.
Gerek mali yapımıza gerekse pazar payımıza yönelik uyguladığımız ve planladığımız stratejilerimizin, finansal yapımızı planladığımız hedeflere ulaştırmada ve şirket değerini arttırmada destekleyici nitelikte olduğunu düşünüyoruz.
Bununla birlikte, perakende pazarında yaşanan rekabetin, fiyat talep elastikiyetinin yönetilmesi noktasında Şirketimizin pazar gücünün korunabilmesi için, her zamankinden daha hassas bir yaklaşımla “Eder Fiyat Stratejimizin” vurgulanması önemli hale gelmiştir. Bunu başarılı olarak yürütebilmek için, ürün yapımızın, müşteri talebine her zaman cevap verebilecek spesifikasyonlarda ve büyüklükte oluşturulması, Eder Fiyat Stratejimizi destekleyecek en önemli araçlarımızdan olacaktır.
9. Yapılan araştırma ve geliştirme faaliyetleri:• Bozuk derilerin yüzeylerinin iyileştirilmesi ve kaplanması çalışması Tübitak işbirliğiyle devam etmektedir.• Ekolojik Deri Üretimi Projesi de tasarım aşamasındadır.
10. Dönem içinde yapılan bağışlar hakkında bilgiler:01.01.2011 – 31.12.2011 döneminde şirketimiz tarafından 119.556,-TL. bağış yapılmıştır.
III YÖNETİM ÇALIŞMALARI
1. Üst Düzey Yöneticiler
Ünvanı Adı - Soyadı İş Tecrübesi (yıl)
Genel Müdür Burak Çelet
Genel Müdür Yardımcısı (Dış Satım) Nihal Çelet
Genel Müdür Yardımcısı (Satış ve Pazarlama) Alpaslan Karayalçın
Genel Müdür Yardımcısı (Mali İşler) Burhan Çamlıca
Çorlu Fabrika Müdürü Nuri Katkat
Düzce Fabrika Müdürü Gürsu Altıoklar
Muhasebe Müdürü Ahmet Aslan Özünlü
Finansman Müdürü Ayşe Mısırlı
İnsan Kaynakları Müdürü Hamdi Paramyok
Bilgi İşlem Müdürü Dr. Ahmet Taşdelen
CRM ve E-ticaret Yöneticisi Burçak Çelet
Reklam ve Halkla İlişkiler Yöneticisi Ahu Polatoğlu
Yatırımcı İlişkileri Uzmanı Pınar Kaya
19
31
32
18
20
15
41
19
20
25
12
9
5
2. Personel DeğişikliğiŞirketimizde Aralık 2011 tarihi itibariyle çalışan sayısı 2.020’dir. (31 Aralık 2010 : 1893)
3. Toplu Sözleşme UygulamalarıKuruluşumuzda toplu sözleşme uygulaması mevcut olmayıp personel ilişkileri İş Kanunu çerçevesinde yürütülmektedir.
4. Kıdem TazminatlarıÇalışanların hak kazandıkları kıdem tazminat tutarının 31.12.2011 tarihindeki durumu 1.465.699- TL’ dir. 2011 yılında ayrılan karşılık 1.328.328 - TL’ dır.
5. Personele Sağlanan HaklarŞirketimizin çalışanlarına İş Kanunu ve ilgili mevzuatlarda belirtilen haklar sağlanmıştır.
Bunlara ilaveten;• İşyerine Geliş Gidişlerde Servis,• Öğle Yemeği,• Araç Tahsisi,• Araç Tahsisi yapılan personele Ferdi Kaza Sigortası,• Limitli Kullanılan Cep Telefonları, hakları verilmektedir.
3130
www.desa.com.tr
IV - HESAP DÖNEMİNİN KAPANMASINDAN GENEL KURULA KADAR OLAN SÜREÇTE YAPILANLAR
01.01.2011 – 31.12.2011 dönemi sonrası, 31.01.2012 tarihinde Ankara Esenboğa Samsonite bünyesinde 1 adet Desa Mağazası açılmıştır. 01.03.2012 tarihinde Gebze Center Alışveriş ve Yaşam Merkezi Mağazası verimlilik açısından değerlendirilerek kapatılması uygun görülmüştür.
V – KAR DAĞITIM ÖNERİSİ VE SONUÇ
Şirketimiz Desa Deri San ve Tic. A.Ş.’ nin 15 / 03 / 2012 tarih ve 09 / 2012 no’lu Yönetim Kurulu Kararı ile Sermaye Piyasası Kurulu’nun tebliğlerine uygun olarak hazırlanan SPK Kar Dağıtım Tablosuna göre;
Şirketimizin 2011 yılı dönem karından ödenecek vergi ve diğer düşümler yapıldıktan sonra kalan Net Dönem Karının dağıtılmayarak Olağanüstü Yedeklere Alınmasını Genel Kurul’un bilgi ve onayına sunulması kararı alınmıştır.
KURUMSAL YÖNETİM İLKELERİ UYUM BEYANI
Şirketimiz Desa Deri San. Ve Tic. A.Ş SPK tarafından yayımlanan Seri IV No:56 nolu Kurumsal Yönetim İlkelerinin Belirlen-mesine ve Uygulanmasına İlişkin tebliğde yer alan ilkeleri benimsemekte olduğumuzu beyan ederiz. Söz konusu tebliğ çerçevesinde hazırlanan Kurumsal Yönetim İlkeleri uyum beyanımız ayrıca ilan edilecektir.
Yıllık Kurumsal Yönetim İlkleri Uyum Raporu’nun değişen bölümleri aşağıda açıklanmakta olup, değişmeyen bölümleri tekrarlanmamıştır.
1. Genel Kurul Bilgileri :Dönem içerisinde 31.03.2011 tarihinde 2010 Yılı Olağan Genel Kurul Toplantısı yapılmış olup genel kurulla ilgili bilgiler SPK mevzuatı doğrultusunda gerek özel durum açıklaması gerekse basın yoluyla kamuya iletilmiştir. Nama yazılı pay sahiplerine pay defterine kayıt için özel bir süre öngörülmemiş olup Türk Ticaret Kanunu ile ilgili hükümlere uyulmuştur.
Genel kurul öncesi 2010 yılı faaliyet raporu şirket merkezinde pay sahiplerine sunulmuştur. Genel kurula katılımın kolaylaştırılması amacıyla toplantı yeri şirket merkezi seçilmiş genel kurul ilanı Türkiye Ticaret Sicil Gazetesi ile ülke çapında yayın yapan bir gazete ve İMKB bülteni aracılığı ile yayınlanmıştır
1. Özel Durum Açıklamaları:2011 yılı 12 aylık dönemi içerisinde 18 adet özel durum açıklaması yapılmış, bu açıklamaya istinaden ek açıklama istenmemiştir. Tüm özel durum açıklamaları zamanında yapılmış, şirkete herhangi bir yaptırım uygulanmamıştır.
2. Yönetim Kurulu Faaliyet Esasları:2011 yılı 12 aylık dönemi içerisinde 35 adet yönetim kurulu toplantısı yapılmış olup toplantı gündemleri önceden belirlen-mektedir. Yapılan toplantılara fiilen katılım gerekli çoğunluğu sağlanmış, tüm Yönetim Kurulu kararları oybirliği ile alınmıştır. Olağan Yönetim Kurulu toplantılarının tarihleri önceden belirlenmektedir. Yönetim Kurulu sekretaryası mevcuttur.
YÖNETİM KURULU BAŞKANI GENEL MÜDÜRMELİH ÇELET BURAK ÇELET
3332
www.desa.com.tr
DESA DERİ SANAYİ ve TİCARET A.Ş. ’nin 01 Ocak - 31 Aralık 2011
Dönemine Ait Finansal Tabloları ve Bağımsız Denetim Raporu
3534
SHOP ONLINE WWW.DESA.COM.TR
DURUN VE 2 KERE DÜŞÜNÜNBİZ İNSAN VE ÇEVRE SAĞLIĞI BİLİNCİYLE2 KERE DÜŞÜNÜYOR. KENDİ FABRİKALARIMIZDA%100 TÜRK DERİSİYLE, DÜNYA MODASI İÇİNÜRETİM YAPIYORUZ.
ÇÜNKÜ SİZ BUNA DEĞERSİNİZ.
DERİ’NİZİDEĞİŞTİRMEDEN (2 KERE)DÜŞÜNÜNALMAYI DÜŞÜNDÜĞÜNÜZ DERİ CEKET,NASIL BİR DERİ VE BOYAMA KALİTESİNE SAHİP?HANGİ ÜLKEDE VE HANGİ ŞARTLARDA ÜRETİLİYOR?DÜNYA VE İNSAN SAĞLIĞINI ÖNEMSİYOR MU?
”DURUN VE 2 KERE DÜŞÜNÜN”
www.desa.com.tr
DESA DERİ SANAYİ VE TİCARET ANONİM ŞİRKETİ31 ARALIK 2011 TARİHLİ (KONSOLİDE OLMAYAN) BİLANÇO( Tüm tutarlar, TL olarak gösterilmiştir. )
KAYNAKLAR
Cari Dönem (31 Aralık 2011)
Finansal Borçlar Diğer Finansal YükümlülüklerTicari Borçlar - İlişkili Taraflara Ticari Borçlar - Diğer Ticari BorçlarDiğer BorçlarFinans Sektörü Faaliyetlerden BorçlarDevlet Teşvik ve YardımlarıDönem Karı Vergi YükümlülüğüBorç KarşılıklarıDiğer Kısa Vadeli Yükümlülükler(Ara Toplam)Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
17.389.868
2.994.271 35.714.228
3.979.448
996.939 4.280.796
713.441 66.068.991
15.421.594
2.371.502 25.929.982
2.052.989
4.034.102 1.274.359
51.084.528
89
1010111221352226
Kısa Vadeli Yükümlülükler 66.068.991 51.084.528
Geçmiş Dönem (31 Aralık 2010)Dipnot Referansları
VARLIKLAR
TOPLAM VARLIKLAR
Cari Dönem (31 Aralık 2011)
129.651.825 114.587.450
Nakit ve Nakit BenzerleriFinansal YatırımlarTicari Alacaklar - İlişkili Taraflardan Ticari Alacaklar - Diğer Ticari AlacaklarFinans Sektörü Faaliyetlerinden AlacaklarDiğer Alacaklar - İlişkili Taraflardan Alacaklar - Diğer AlacaklarStoklarCanlı VarlıklarDiğer Dönen Varlıklar(Ara Toplam)Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
916.782 -
2.128.20511.079.111
028.909
71.669.866
3.268.690 89.091.563
227.9440
1.257.43512.769.923
1.82232.745
83.723.554
2.987.377 101.000.800
67
1010
111113
26
Dönen Varlıklar 101.000.800 89.091.563
Geçmiş Dönem (31 Aralık 2010)Dipnot Referansları
Duran Varlıklar 28.651.025 25.495.887
Ticari Alacaklar - İlişkili Taraflardan Ticari Alacaklar - Diğer Ticari AlacaklarFinans Sektörü Faaliyetlerinden AlacaklarDiğer AlacaklarFinansal Yatırımlar - Satılmaya Hazır Finansal Yatırımlar - Diğer Finansal YatırımlarÖzkaynak Yöntemiyle Değerlenen YatırımlarCanlı VarlıklarYatırım Amaçlı GayrimenkullerMaddi Duran VarlıklarMaddi Olmayan Duran VarlıklarŞerefiyeErtelenmiş Vergi VarlığıDiğer Duran Varlıklar
384.596
38.068
1.062.924
22.436.6801.044.870
528.7490
518.638
2.665.364
1.220.539
23.051.689 940.559
254.236 0
10
11
7
16
1819
26
DESA DERİ SANAYİ VE TİCARET A.Ş.Yönetim Kurulu Başkanlığı’na,
1 OCAK 2010- 31 ARALIK 2010 HESAP DÖNEMİNE AİT BAĞIMSIZ DENETİM RAPORU
GirişDESA DERİ SANAYİ VE TİCARET A.Ş. ’nin (“Şirket”) 31 Aralık 2011 tarihi itibariyle hazırlanan ve ekte yer alan bilançosunu, aynı tarihte sona eren yıla ait gelir tablosunu, öz sermaye değişim tablosunu ve nakit akım tablosunu, önemli muhasebe politikalarının özetini ve dipnotları denetlemiş bulunuyoruz.
Finansal Tablolarla İlgili Olarak İşletme Yönetiminin Sorumluluğuİşletme yönetimi finansal tabloların Sermaye Piyasası Kurulunca yayımlanan finansal raporlama standartlarına göre hazırlanması ve dürüst bir şekilde sunumundan sorumludur. Bu sorumluluk, finansal tabloların hata ve/veya hile ve usulsüzlükten kaynaklanan önemli yanlışlıklar içermeyecek biçimde hazırlanarak, gerçeği dürüst bir şekilde yansıtmasını sağlamak amacıyla gerekli iç kontrol sisteminin tasarlanmasını, uygulanmasını ve devam ettirilmesini, koşulların gerektirdiği muhasebe tahminlerinin yapılmasını ve uygun muhasebe politikalarının seçilmesini içermektedir.
Bağımsız Denetim Kuruluşunun SorumluluğuSorumluluğumuz, yaptığımız bağımsız denetime dayanarak bu finansal tablolar hakkında görüş bildirmektir. Bağımsız denetimim-iz, Sermaye Piyasası Kurulunca yayımlanan bağımsız denetim standartlarına uygun olarak gerçekleştirilmiştir. Bu standartlar, etik ilkelere uyulmasını ve bağımsız denetimin, finansal tabloların gerçeği doğru ve dürüst bir biçimde yansıtıp yansıtmadığı konu-sunda makul bir güvenceyi sağlamak üzere planlanarak yürütülmesini gerektirmektedir.
Bağımsız denetimimiz, finansal tablolardaki tutarlar ve dipnotlar ile ilgili bağımsız denetim kanıtı toplamak amacıyla, bağımsız denetim tekniklerinin kullanılmasını içermektedir. Bağımsız denetim tekniklerinin seçimi, finansal tabloların hata ve/veya hile-den ve usulsüzlükten kaynaklanıp kaynaklanmadığı hususu da dahil olmak üzere önemli yanlışlık içerip içermediğine dair risk değerlendirmesini de kapsayacak şekilde, mesleki kanaatimize göre yapılmıştır. Bu risk değerlendirmesinde, işletmenin iç kontrol sistemi göz önünde bulundurulmuştur. Ancak, amacımız iç kontrol sisteminin etkinliği hakkında görüş vermek değil, bağımsız denetim tekniklerini koşullara uygun olarak tasarlamak amacıyla, işletme yönetimi tarafından hazırlanan finansal tablolar ile iç kontrol sistemi arasındaki ilişkiyi ortaya koymaktır. Bağımsız denetimimiz, ayrıca işletme yönetimi tarafından benimsenen mu-hasebe politikaları ile yapılan önemli muhasebe tahminlerinin ve finansal tabloların bir bütün olarak sunumunun uygunluğunun değerlendirilmesini içermektedir.
Bağımsız denetim sırasında temin ettiğimiz bağımsız denetim kanıtlarının, görüşümüzün oluşturulmasına yeterli ve uygun bir dayanak oluşturduğuna inanıyoruz.
GörüşGörüşümüze göre, ilişikteki finansal tablolar, DESA DERİ SANAYİ VE TİCARET A.Ş.’nin 31 Aralık 2011 tarihi itibariyle finansal duru-munu, aynı tarihte sona eren yıla ait finansal performansını ve nakit akımlarını, Sermaye Piyasası Kurulunca yayımlanan finansal raporlama standartları çerçevesinde doğru ve dürüst bir biçimde yansıtmaktadır.
Görüşümüze şart getirmemekle birlikte, aşağıdaki hususlara dikkatinizi çekmek isteriz:
Şirketin İngiltere’de Desa International Limited, Desa SMS Ltd., Desa International (UK) Ltd. olmak üzere bağlı ortaklık niteliğinde olan üç mağazası bulunmaktadır. Desa SMS Ltd., Desa International (UK) Ltd.’in 2011 yılındaki aktif toplamı ve ciroları Not 1.3’de belirtildiği üzere oldukça düşüktür. Desa İnternationel Limited ise 2011 yılında nakit yaratamamıştır. Bu nedenle şirket yönetimi önceki dönemde olduğu gibi bu dönemde de sözkonusu bağlı ortaklıkların finansal tablolarını Şirket’in aynı dönemli finansal tabloları ile konsolidasyona tabi tutmamıştır.
-Şirketin yurt dışında pazara girme stratejisi çerçevesinde sözkonusu mağazalarda 2011 yılında sermaye artırımına gidilmiştir. Bununla birlikte Not 7’de belirtildiği üzere Bağlı ortaklıklar 31.12.2011 tarihi itibariyle değer düşüklüğü testine tabi tutularak özser-mayesini yitirmiş olan Desa İnternational Limited için 3.100.203 TL, Leather Fashion Limited için ise 6.871 TL tutarında değer düşüklüğü hesaplanmıştır.
İstanbul, 14 Mart 2012KAVRAM BAĞIMSIZ DENETİM VE YEMİNLİ MALİ MÜŞAVİRLİK A.Ş.Ö. Faik YILMAZSorumlu Ortak Başdenetçi
3736
www.desa.com.trDESA DERİ SANAYİ VE TİCARET ANONİM ŞİRKETİBAĞIMSIZ DENETİMDEN GEÇMİŞ 31 ARALIK 2011 TARİHİNDE SONA EREN YILA AİT (KONSOLİDE OLMAYAN) KAPSAMLI GELİR TABLOSU( Tüm tutarlar, TL olarak gösterilmiştir. )
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLER
Cari Dönem 1 Ocak 2011 / 31 Aralık 2011
2.535.940
1.264.488
-
-
1.264.488
1.264.488
1.264.488
0,000257
547.753
547.753
0,000111
547.753
-
-
547.753
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar (Zarar)
BRÜT KAR / ZARAR
FAALİYET KARI / ZARARI
69.636.367 38.190.550
69.636.367
8.832.287
38.190.550
253.026
(613.939)
Satış GelirleriSatışların Maliyeti (-)
175.258.719 (105.622.352)
127.417.987 (89.227.437)
2828
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer GelirlerFaiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler (-)Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kar (Zarar)
---
(45.153.070) (12.544.150)
(2.258.768) 9.221.323
(10.069.415)
157.615
3.776.852 (10.230.814)
630.062
3.411.793 (4.908.820)
(996.939) (274.513)
- 1.161.692
---
(30.707.583) (8.666.508) (1.523.323)
5.975.316 (3.015.426)
2929293131
16
3233
3535
36
Geçmiş Dönem1 Ocak 2010 / 31 Aralık 2010Dipnot Referansı
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)Genel Yönetim Giderleri (-)Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)Diğer Faaliyet GelirleriDiğer Faaliyet Giderleri (-)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımların Kar/Zararlarındaki Paylar(Esas faaliyet dışı) Finansal Gelirler(Esas faaliyet dışı) Finansal Giderler (-)
Sürdürülen Faaliyetler Vergi Gelir/Gideri- Dönem Vergi Gelir/Gideri- Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
Durdurulan Faaliyetler Vergi SonrasıDönem Karı/Zararı
Dönem Kar/Zararının Dağılımı Azınlık Payları Ana Ortaklık Payları Toplam Kapsamlı Gelirin Dağılımı Azınlık Payları Ana Ortaklık Payları
Diğer Kapsamlı Gelir:
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLER VERGİ ÖNCESİ KARI/ZARARI
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLER DÖNEM KARI/ZARARI
DİĞER KAPSAMLI GELİR (VERGİ SONRASI)TOPLAM KAPSAMLI GELİRLER
HİSSE BAŞINA KAZANÇ
DÖNEM KARI/ZARARI
DURDURULAN FAALİYETLER
3938
TOPLAM KAYNAKLAR 129.651.825
Uzun Vadeli Yükümlülükler
ÖZKAYNAKLAR
5.564.087
58.018.747
6.748.663
56.754.259
114.587.450
Finansal Borçlar Diğer Finansal YükümlülüklerTicari Borçlar - İlişkili Taraflara Ticari Borçlar- Diğer Ticari BorçlarDiğer BorçlarFinans Sektörü Faaliyetlerinden BorçlarDevlet Teşvik ve Yardımları Borç KarşılıklarıKıdem Tazminatı KarşılığıErtelenmiş Vergi YükümlülüğüDiğer Uzun Vadeli Yükümlülükler
Ana Ortaklığa Ait ÖzkaynaklarÖdenmiş Sermaye Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)Sermaye Enflasyon Düzeltmesi Farkları Hisse Senedi İhraç PrimleriDeğer Artış FonlarıYabancı Para Çevrim Farkları Kardan Ayrılan Kısıtlanmış YedeklerGeçmiş Yıllar Kar/ZararlarıNet Dönem Karı/ZararıAzınlık Payları
3.846.890
-
251.498
1.465.699
5.665.368 -
- - - - - -
1.083.295 -
49.221.970
5.500.255 - -
735.597 748.684 547.753
49.221.970
5.500.255 - -
735.597 1.296.437 1.264.488
89
101011122111243526
27
27
27
2727
DESA DERİ SANAYİ VE TİCARET ANONİM ŞİRKETİ BAĞIMSIZ DENETİMDEN GEÇMİŞ 31 ARALIK 2011 TARİHİNDE SONA EREN DÖNEME AİT (KONSOLİDE OLMAYAN) NAKİT AKIM TABLOSU ( Tüm tutarlar, TL olarak gösterilmiştir. )
VERGİ ÖNCESİ DÖNEM KARI/ZARARI
Düzeltmeler
DÖNEM BAŞINDAKİ NAKİT VE BENZERİ DEĞERLER
DÖNEM SONUNDAKİ NAKİT VE BENZERİ DEĞERLER
(688.838)
916.782
227.944
VARLIK VE BORÇLARDAKİ DEĞİŞİM ÖNCESİ NET NAKİT
ESAS FAALİYETLERDEN SAĞLANAN NET NAKİT
7.474.989
5.268.811
4.226.506
(613.939) 2.535.940
4.840.445 4.939.049
8.454.316
318.715
598.067
916.782
1- Amortisman ve İtfa Payları (+)2- Karşılıklardaki Değişiklikler (+/-)
4.309.951 629.098
3.731.950 1.108.495
30
Varlık ve Borçlardaki Değişimler1- Ticari Alacaklardaki (Artış / Azalış)2- İlişkili Taraflardan Alacaklardaki (Artış / Azalış)3- Diğer Alacaklardaki (Artış / Azalış)4- Stoklardaki (Artış / Azalış)5- Diğer Varlıklardaki (Artış) / Azalış6- Ticari Borçlardaki Artış / (Azalış)7- İlişkili Taraflara Borçlardaki Artış / (Azalış)8- Diğer Borçlardaki Artış / (Azalış)9- Ödenen Vergiler
(2.206.177) (1.690.812)
870.770 (137.879)
(12.053.688) 281.312
9.784.248622.769
1.114.042 (996.939)
(6.107.445) (3.737.310)
414.776 (2.627.295)
(157.615)
(5.855.666) (5.339.398)
113.7940
(630.062)
149.795 149.795
--
4.227.810 (1.425.815)
(613.741) (19.910)
1.900.111 (1.636.363)
6.089.629 (693.688)
627.587 -
(2.279.935) (2.279.935)
--
18,1918,19
716
DipnotReferansları
Yatırım Faaliyetlerinden Kaynaklanan Nakit1- Duran Varlık Yatırımları (-)2- Duran Varlık satışı (+)3-Finansal Varlık alımları(+)4- Özkaynak Yöntemiyle Değ. F.V.’dansağlanan (+) / kullanılan nakit (-)
Finansman Faaliyetlerinden Kaynaklanan Nakit1- Finansal Borçlardaki Artış / (Azalış)2- Sermaye Artışından Sağlanan Nakit3- Tahsil Edilen Faiz ve Temettüler (+)
NAKİT VE BENZERİ DEĞERLERDEKİ ARTIŞ AZALIŞ
6
6
Cari Dönem 31 Aralık 2011
Geçmiş Dönem31 Aralık 2010
DESA DERİ SANAYİ VE TİCARET ANONİM ŞİRKETİ
BAĞIMSIZ DENETİMDEN GEÇMİŞ31 ARALIK 2010 TARİHİNDE SONA EREN DÖNEME AİT (KONSOLİDE) ÖZSERMAYE DEĞİŞİM TABLOSU(Tüm tutarlar TL olarak gösterilmiştir.)
SermayeDipnot
Referans
Sermaye Enflasyon
Düzeltmesi Farkları
Net DönemKarı/Zararı
“Geçmiş Yıllar Karı / Zararı” Toplam
Kardan Ayrılmış
Kısıtlanmış Yedekler
1 Ocak 2010 itibariyle Bakiye (Önceden raporlanan)
Düzeltmelerin Etkisi
1 Ocak 2010 itibariyle Bakiye
Sermaye Artışı
Diğer Kazanç ve Kayıplar
Geçmiş Yıl Karlarına Transfer
Yedeklere Transfer
Net Dönem Karı / Zararı
31 Aralık 2010 itibariyle Bakiye
1 Ocak 2011 itibariyle Bakiye (Önceden raporlanan)
Düzeltmelerin Etkisi
1 Ocak 2011 itibariyle Bakiye
Sermaye Artışı
Diğer Kazanç ve Kayıplar
Geçmiş Yıl Karlarından Transfer
Net Dönem Karı / Zararı
31 Aralık 2011 itibariyle Bakiye
-
-
-
-
-
-
-
-
-
--
-
-
- - -
-
-
( 2.1)
27
( 2.1)
27
-
-
-
-
-
-
- - -
-
-
(318.406)
547.753
547.753
547.753
547.753
547.753 547.753
1.296.437
1.264.488 1.264.488
58.019.219 1.264.488
(260.734)
(5.747.104)
748.684
748.684
748.684
(5.747.104)
-
- -
49.221.970
49.221.970
49.221.970
49.221.970
5.500.255 735.597 (5.428.698) 6.756.994 56.786.118
(579.140)
56.206.978 6.496.260
(472)
(5.747.104) 735.597
735.597
735.597
735.597
735.597
5.500.255
5.500.255
5.500.255
5.500.255
5.500.255
49.221.970
-
-
-
547.753
56.754.731
56.754.731
56.754.731
www.desa.com.tr
4140
www.desa.com.tr
4342
Şirketin iştirak ve bağlı ortaklıklarının 31 Aralık 2011 tarihi itibariyle önemli görülenlerin aktif toplamları ve ciroları aşağıdaki gibidir.
Yukarıda tablodan da görüleceği üzere Şirketin iştirak ve bağlı ortaklarından Samsonite Seyahat Ürünleri A.Ş. dışındakilerin 31 Aralık 2010 tarihi itibariyle aktif toplamı ve ciroları çok düşüktür. Bu nedenle bu iştirak ve bağlı ortaklıkların finansal tabloları Şirketin aynı dönemli finansal tabloları ile konsolidasyona tabi tutulmamıştır.Şirketin iştiraklerinden Samsonite Seyahat Ürünleri A.Ş. 31 Aralık 2010 tarihli finansal tabloları ise Şirketin aynı dönemli finansal tabloları ile özkaynak yöntemiyle konsolide edilmiştir. (Not 16)Şirket’in bağlı ortaklıkları ile iştiraklerinden Marfar Deri San. ve Tic. Ltd. Şti. faaliyet hacimlerinin düşük olması nedeniyle konsolidasyona tabi tutulmamıştır. Şirket’in iştiraklerinden Samsonite Seyahat Ürünleri A.Ş.’nin 31 Aralık 2010 tarihli finansal tabloları UMS/UFRS standartları çerçevesinde Şirket’in aynı tarihli finansal tabloları ile özkaynak yöntemine göre konsolidasyona tabi tutulmuştur.
NOT 1 - ŞİRKETİN ORGANİZASYONU VE FAALİYET KONUSU
1.1. Faaliyet Konusu
Desa Deri Sanayi ve Ticaret A.Ş. (“Şirket”) 29 Ocak 1982’de kurulmuş olup deri konfeksiyon, çanta, ayakkabı ve her çeşit saraciye mamul-lerinin imali, satışı, ihracı ve ithali ile meşgul olmaktadır.
Şirket’in merkezi Halkalı Cad. No:208 Sefaköy- Küçükçekmece / İstanbul adresinde yer almaktadır. Şirket’in ayrıca Tuzla Serbest Bölgesi’nde faaliyet gösteren şubesi bulunmaktadır. Şirket’in biri merkezde, biri Çorlu’ da, biri de Düzce’de olmak üzere üç fabrikası bulunmakta olup adresleri aşağıdaki gibidir.
Çorlu Fabrika : Sağlık Mahallesi Kuzey Caddesi No: 14-24 Çorlu / Tekirdağ Düzce Fabrika : Organize Sanayi Bölgesi 9. Ada 4-5 Parsel Beyköy / Düzce
Şirket’in iletişim bilgileri aşağıdaki gibidir.Tel : 0090 212 473 18 00Fax : 0090 212 698 98 12Web : www.desa.com.tr
Şirket’in hisseleri 29-30 Nisan 2004 tarihleri arasında halka arz edilmiş olup, 31 Aralık 2011 tarihi itibariyle % 30’u İstanbul Menkul Kıymetler Borsası’nda (“İMKB”) işlem görmektedir.
Şirket’in 31 Aralık 2011 tarihi itibariyle çalışan sayısı 2.020 kişidir. ( 31 Aralık 2010 – 1.893 )
1.2. Sermaye Yapısı
Şirket 2007 yılı içerisinde kayıtlı sermaye sistemine geçmiş olup, kayıtlı sermaye tavanı 150.000.000 TL’dir. 31 Aralık 2011 tarihi itibariyle ödenmiş sermayesi ise 49.221.970 TL (31 Aralık 2010: 49.221.970.-TL) olup her biri 1 Kr nominal değerli 4.922.196.986 (31 Aralık 2010: 4.922.196.986) adet hisseye bölünmüştür. Şirketin %10’dan fazla paya sahip ortaklarının unvanları ve ortaklık payları aşağıdaki gibidir:
Adı Soyadı / Ünvanı
Çelet Holding A.Ş.
Melih Çelet
Pay Oranı
%54,28
%14,92
31 Aralık 2011 31 Aralık 2010
Pay Tutarı
26.717.682
7.343.918
Pay Oranı
% 54,28
% 14,92
Pay Tutarı
26.717.682
7.343.918
İştirak
Marfar Deri San. ve Tic. Ltd. Şti.
Samsonite Seyahat Ürünleri A.Ş.
Bağlı Ortaklık
Leather Fashion Limited
Sedesa Deri San. ve Tic. Ltd. Şti.
DESA International
Desa SMS Ltd.
Desa International (UK) Ltd.
Tekstil
Tekstil
Tekstil
Tekstil
Tekstil
Tekstil
Tekstil
İstanbul-Türkiye
İstanbul
Moskova-Rusya
İstanbul-Türkiye
Londra-İngiltere
Londra-İngiltere
Londra-İngiltere
%50
%40
100%
99%
100%
100%
100%
%50
%40
100%
99%
100%
100%
100%
Faaliyet Alanı İş Merkezi31 Aralık 2011İştirak Oranı %
31 Aralık 2010İştirak Oranı %
İştirak ve Bağlı Ortaklığın Ünvanı
Marfar Deri San. ve Tic. Ltd. Şti.
Samsonite Seyahat Ürünleri A.Ş
Leather Fashion Limited
Sedesa Deri San. ve Tic. Ltd. Şti.
Desa International Ltd.
Desa SMS Ltd.
Desa International (UK) Ltd.
Aktif Toplamı
3.300
6.085.683
-
19.216
3.243 GBP
514.252 GBP
277.067 GBP
Cirosu
0
18.519.294
-
-
-
318.441 GBP
487.825 GBP
1.3. İştirak ve Bağlı OrtaklıklarŞirketin iştirak ve bağlı ortaklıklarının unvanları, faaliyet konuları ve iş merkezleri aşağıdaki gibidir.
www.desa.com.tr1.4. Finansal Tabloların Onaylanması:
Şirket’e ait finansal tablolar 15 Mart 2012 tarihinde Yönetim Kurulu tarafından onaylanmıştır. Genel Kurul ve belirli düzenleyici kurullar, finansal tabloları değiştirme yetkisine sahiptir.
NOT 2 - FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR
2.1. Sunuma İlişkin Temel Esaslar
Finansal Tabloların Hazırlanış Esasları ve Belirli Muhasebe Politikaları
Şirket, muhasebe kayıtlarını Türk Ticaret Kanunu ve vergi mevzuatına uygun olarak tutmakta, Sermaye Piyasası Kurulu’na (“SPK”) sunduğu finansal tablolarını ise Sermaye Piyasası Kurulu tarafından belirlenen formatta hazırlamaktadır.
Sermaye Piyasası Kurulu (“SPK”), Seri XI, No 29 sayılı “Sermaye Piyasasında Finansal Raporlamaya İlişkin Esaslar Tebliği” (“Seri XI, No 29 sayılı Tebliğ”) ile işletmeler tarafından düzenlenecek finansal raporlar ile bunların hazırlanması ve ilgililere sunulmasına ilişkin ilke, usul ve esasları belirlemektedir. Bu Tebliğ, 1 Ocak 2008 tarihinden sonra başlayan hesap dönemlerine ait ilk ara finansal tablolardan geçerli olmak üzere yürürlüğe girmiş ve bu Tebliğin yürürlüğe girmesiyle Seri XI, No 25 sayılı “Sermaye Piyasasında Muhasebe Standartları Hakkında Tebliğ” (“Seri: XI, No: 25 sayılı Tebliğ”) yürürlükten kalkmıştır. Anılan tebliğ (“Seri XI, No 29 sayılı Tebliğ”) gereğince, işletmeler tarafından, finansal tabloların 31.03.2008 tarihinden itibaren Uluslararası Muhasebe Standartları / Finansal Raporlama Standartları’na (UMS/UFRS ) uygun olarak hazırlanması gerekmektedir.
İlişikteki finansal tablolar, SPK’nın Seri XI ; No 29 tebliği çerçevesinde UMS/UFRS’ye göre hazırlanmış ve SPK tarafından 14 Nisan 2008 tarihli duyuru ile uygulanması tavsiye edilen formatlara uygun olarak sunulmuştur. 1 Ocak 2009 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan finansal dönemler için geçerli olan TMS 1’deki değişikliklere uygun olarak bilanço, finansal durum tablosu adıyla ve kar/zarar bölümleri tek bir kapsamlı gelir tablosunda sunulmuştur.
Yüksek Enflasyon Dönemlerinde Finansal Tabloların Düzeltilmesi
SPK, 17 Mart 2005 tarihinde almış olduğu bir kararla, Türkiye’de faaliyette bulunan ve SPK Finansal Raporlama Standartları’na uygun finansal tablo hazırlayan şirketler için, 1 Ocak 2005 tarihinden itibaren geçerli olmak üzere enflasyon muhasebesi uygulamasının gerekli olmadığını ilan etmiştir. Bu nedenle, ekli finansal tablolarda, 1 Ocak 2005 tarihinden başlamak kaydıyla, Uluslararası Muhasebe Standartları Kurulu ( IASB ) tarafından yayımlanmış 29 No’lu “Yüksek Enflasyonlu Ekonomilerde Finansal Raporlama” standardı (“UMS 29”) uygulanmamıştır.
Karşılaştırmalı Bilgiler ve Önceki Dönem Tarihli Finansal Tabloların Düzeltilmesi
Şirket’in finansal tabloları Şirket’in finansal durumu, performansı ve nakit akımlarındaki eğilimleri belirlemek amacıyla önceki dönemle karşılaştırmalı olarak hazırlanmaktadır. 31 Aralık 2011 ve 31 Aralık 2010 tarihli konsolide finansal durum tabloları ve konsolide finansal durum tablolarına ilişkin dipnotlar ile 1 Ocak 2011 – 31 Aralık 2011, 1 Ocak 2010 – 31 Aralık 2010 tarihlerinde sona eren dönemlere ait konsolide kapsamlı gelir, konsolide nakit akış ve konsolide özkaynak değişim tabloları ve ilgili dipnotlar karşılaştırmalı olarak sunulmuştur.
2.2. Uygulanan Konsolidasyon Esasları
Bağlı ortaklıklar
Şirket’in bağlı ortaklıkları faaliyet hacimlerinin düşük olması nedeni ile konsolidasyona tabi tutulmamıştır. Ancak sözkonusu bağlı ortaklıklar gerçeğe uygun değeri ile değerlenerek değer düşüklüğü olanlar için karşılık ayrılmıştır.
İştirakler
Şirket’in iştiraklerinden Marfar Deri San. ve Tic. Ltd. Şti.’nin faaliyet hacmi düşük olması nedeni ile konsolidasyona tabi tutulmamıştır. Samsonite Seyahat Ürünleri A.Ş. ise özkaynak yöntemine göre konsolidasyona tabi tutulmuştur.
Şirket’in iştirakleri özkaynaktan pay alma yöntemine göre muhasebeleştirilmiştir. Bunlar, Şirket’in genel olarak oy hakkının %20 ile %50’sine sahip olduğu veya Şirket’in şirket faaliyetleri üzerinde kontrol yetkisine sahip bulunmamakla birlikte önemli et-kiye sahip olduğu kuruluşlardır. İştirakler bilançoda, maliyetlerine Şirket’in, iştiraklerin net varlıklarındaki payında alım sonrası oluşan değişikliklerin eklenmesi ve varsa değer düşüklüğü karşılığının düşülmesiyle gösterilmektedir. Gelir tablosu Şirket’in iştiraklerinin faaliyet sonuçlarındaki payını yansıtmaktadır.
Şirket ile iştirak arasındaki işlemlerden doğan gerçekleşmemiş karlar, Şirket’in iştirakteki payı ölçüsünde düzeltilmiş olup, gerçekleşmemiş zararlarda işlem, transfer edilen varlığın değer düşüklüğüne uğradığını göstermiyor ise, düzeltilmiştir.
2.3. Muhasebe Politikalarında Değişiklikler
Şirket, muhasebe politikalarını bir önceki yıl ile tutarlı olarak uygulamıştır. Muhasebe politikalarında yapılan önemli değişiklikler ve tespit edilen önemli muhasebe hataları geriye dönük olarak uygulanır ve önceki dönem finansal tabloları yeniden düzenlenir.
2.4. Muhasebe Tahminlerindeki Değişiklikler ve Hatalar
Finansal tabloların hazırlanmasında şirket yönetiminin, raporlanan varlık ve yükümlülük tutarlarını etkileyecek, bilanço tarihi iti-bari ile vukuu muhtemel yükümlülük ve taahhütleri ve raporlama dönemi itibariyle gelir ve gider tutarlarını belirleyen varsayımlar ve tahminler yapması gerekmektedir. Gerçekleşmiş sonuçlar tahminlerden farklı olabilmektedir. Tahminler düzenli olarak gözden geçirilmekte, önemli sapmaların varlığı durumunda gerekli düzeltmeler yapılmakta ve gerçekleştikleri dönemde gelir tablosuna yansıtılmaktadırlar.
2.5. Yeni ve Revize Edilmiş Uluslararası Finansal Raporlama Standartları
Şirket bu dönemde Uluslararası Muhasebe Standartları Kurulu (UMSK) ve UMSK’nın Uluslararası Finansal Raporlama Yorumları Komitesi (IFRIC) tarafından yayınlanan ve 1 Ocak 2008 tarihinden itibaren geçerli olan yeni ve revize edilmiş standartlar ve yorum-lardan kendi faaliyet konusu ile ilgili olanları uygulamıştır. 31 ARALIK 2011 TARİHLİ KONS ( Aksi belirtilmedikçe tutarlar “TL” olarak ifade edilmiştir.)OLİDE OLMAYAN FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN NOTLARMali tablolar için geçerli olacak yeni standart, değişiklik ve yorumlar aşağıda özetlenmektedir.
a) Şirketin sunum ve dipnot açıklamalarını etkileyen yeni ve revize edilmiş standartlar
UMS 1 Finansal Tabloların Sunumu (2010 yılında yayınlanan UFRS’lerde Yapılan İyileştirmeler’in bir kısmı olarak) UMS 1’e yapılan değişiklik, Şirket’in diğer kapsamlı gelir kalemleri ile ilgili gerekli analizini özkaynak hareket tablosunda veya dipnotlarda verebileceğine açıklık getirmektedir. Değişiklik geçmişe yönelik olarak uygulanmıştır.
UFRS 7 Finansal Araçlar: Açıklamalar (2010 yılında yayınlanan UFRS’lerde Yapılan İyileştirmeler’in bir kısmı olarak) Bu değişiklik, finansal tablo kullanıcılarının finansal araçlardan kaynaklanan risklerin niteliği ve düzeyi hakkında genel bir resim çizmesi acısından sayısal açıklamalar kapsamında niteliksel açıklamalarda bulunulmasını teşvik etmektedir. Değişiklik ayrıca, kredi riski ve bilanço tarihi itibariyle elde tutulan teminatlarla ilgili yapılması gereken açıklama düzeyini belirtirken, koşulları yeniden görüşülmüş bu-lunan alacaklarla ilgili verilen dipnot gerekliliğini kaldırmıştır. Değişiklik geçmişe yönelik olarak uygulanmıştır
b) Şirket’in finansal performansını ve/veya bilançosunu etkileyen yeni ve revize edilmiş standartlar
Bulunmamaktadır.
c) 2011 yılından itibaren geçerli olup, Şirket’in faaliyetleriyle ilgili olmayan standartlar, mevcut standartlara getirilen değişiklikler ve yorumlar
UFRYK 19 Finansal Borçların Özkaynağa Dayalı Finansal Araçlarla ÖdenmesiBu yorum, isletme ile kredi verenler arasında finansal borcun şartları hakkında bir yenileme görüşmesi olduğu ve kredi verenin islet-menin borcunun tamamının ya da bir kısmının sermaye araçları ile geri ödemesini kabul ettiği durumların muhasebeleştirilmesine değinmektedir. UFRYK 19, bu sermaye araçlarının UMS 39’un 41 no’lu paragrafı uyarınca “ödenen bedel” olarak niteleneceğine açıklık getirmektedir. Sonuç olarak finansal borç finansal tablolardan çıkarılmakta ve çıkarılan sermaye araçları, söz konusu fi-nansal borcu sonlandırmak için ödenen bedel olarak isleme tabi tutulmaktadır.
UMS 24 (2009) ‘İlişkili Taraf Açıklamaları’Kasım 2009’da UMS 24 “İlişkili Taraf Açıklamaları” güncellenmiştir. Standarda yapılan güncelleme, devlet işletmelerine, yapılması gereken dipnot açıklamalarına ilişkin kısmi muafiyet sağlamaktadır. Bu güncellenen standardın, 1 Ocak 2011 tarihinde ya da bu tarih sonrasında başlayan mali dönemlerde uygulanması zorunludur.
UMS 32 (Değişiklikler) Finansal Araçlar: Sunum ve UMS 1 Finansal Tabloların SunumuUMS 32 ve UMS 1 standartlarındaki değişiklikler, 1 Şubat 2010 tarihinde ya da bu tarih sonrasında başlayan mali dönemler için geçerlidir. Bu değişiklikler finansal tablo hazırlayan bir isletmenin fonksiyonel para birimi dışındaki bir para birimini kullanarak ihraç ettiği hakların (haklar, opsiyonlar ya da teminatlar) muhasebeleştirilme işlemleri ile ilgilidir. Önceki dönemlerde bu tur hak-lar, türev yükümlülükler olarak muhasebeleştirilmekteydi ancak bu değişiklikler, belirli şartların karşılanması doğrultusunda, bu tur ihraç edilen hakların opsiyon kullanım fiyatı için belirlenen para birimine bakılmaksızın, özkaynak olarak muhasebeleştirilmesi gerektiğini belirtmektedir.
UFRS 1 (değişiklikler) UFRS’nin İlk Olarak Uygulanması – Diğer İstisnai Durumlar1 Temmuz 2010 tarihinde ya da bu tarih sonrasında başlayan mali donemler için geçerli olan UFRS 1 standardındaki değişiklikler, UFRS 7 gerçeğe uygun değer açıklamalarının karsılaştırmalı sunumu acısından UFRS’leri ilk kullanan isletmelere sınırlı muafiyet getirmektedir.
UFRYK 14 (Değişiklikler) Asgari Fonlama Gerekliliğinin Peşin ÖdenmesiUFRYK 14 yorumunda yapılan değişiklikler 1 Ocak 2011 tarihinde ya da bu tarih sonrasında başlayan mali dönemler için geçer-lidir. Tanımlanmış fayda emeklilik planına asgari Fonlama katkısı yapması zorunlu olan ve bu katkıları peşin ödemeyi tercih eden isletmeler bu değişikliklerden etkilenecektir. Bu değişiklikler uyarınca,isteğe bağlı peşin ödemelerden kaynaklanan fazlalık tutarı varlık olarak muhasebeleştirilir.
Mayıs 2010’da UMSK, tutarsızlıkları gidermek ve ifadeleri netleştirmek amacıyla üçüncü çerçeve düzenlemesini yayınlamıştır. Değişiklikler için çeşitli yürürlük tarihleri belirlenmiş belirlenmiştir. 1 Ocak 2011 tarihi itibariyle geçerli olan değişiklikler aşağıdaki gibidir:UFRS 1 Uluslararası Finansal Raporlama Standartlarının İlk Kez Uygulanması İyileştirme, UFRS’nin uygulanmaya başlandığı
4544
www.desa.com.tryılda UMS 34 Ara Dönem Finansal Raporlama standardına uygun olarak finansal tabloların yayınlanmasından sonra ger-çeklesen muhasebe politikası değişikliklerinin değerlendirilmesine açıklık getirmektedir. Buna ek olarak değişiklik; ilk kez uygulayıcılara, UFRS finansal tablolarının yayınlanmasından önce ortaya çıkan olaylara bağlı olarak belirlenen gerçeğe uy-gun değeri tahmini değer olarak kullanma hakkı vermekte olup ve maddi duran varlık ya da maddi olmayan duran varlıklar için kullanılan tahmini maliyetin kapsamını, oranı düzenlemeye konu faaliyetleri içerecek şekilde genişletmektedir.
UFRS 3 İşletme BirleşmeleriBu iyileştirme, UFRS 7 Finansal Araçlar: Açıklamalar, UMS 32 Finansal Araçlar: Sunum, UMS 39 Finansal Araçlar: Muhasebeleştirme ve Ölçme standartlarında yapılan ve koşullu bedele iliksin muafiyeti kaldıran değişikliklerin 2008 de yeniden düzenlenen UFRS 3’ün uygulanmaya başlanmasından önce olan isletme birleşmelerinden doğan koşullu bedel için geçerli olmadığı konusuna açıklık getirmektedir.Ayrıca bu iyileştirme, mülkiyet hakkı veren araçların satın alınan isletmenin net varlıklarındaki orantısal payı olarak ifade edilen kontrol gücü olmayan payların bileşenlerini ölçme seçeneklerinin (gerçeğe uygun değer ya da mülkiyet hakkı veren araçların satın alınan isletmenin net varlıklarındaki orantısal payı üzerinden) kapsamını sınırlamaktadır. Sonuç olarak bu iyileştirme, bir isletmenin (bir isletme birleşme işleminin parçası olan) satın aldığı isletmenin (zorunlu ya da gönüllü) hisse bazlı ödeme işlemlerinin değiştirilmesinin muhasebeleştirilmesini zorunlu hale getirmektedir. Örneğin bedel ve birleşme sonrası giderlerin ayrıştırılması gibi.
UFRS 7 Finansal Araçlar: AçıklamalarDeğişiklik, UFRS 7 uyarınca yapılması gereken açıklamalara açıklık getirmekte ve sayısal ve niteliksel açıklamalar ile finansal araçlara ilişkin risklerin doğası ve derecesi arasındaki etkileşimi vurgulamaktadır.
UMS 1 Finansal Tabloların SunulusuDeğişiklik, isletmenin özkaynak kalemlerinin her biri için özkaynak değişim tablosu ya da finansal tablo dipnotlarında diğer kapsamlı gelire ilişkin bir analizi sunması gerekliliğine açıklık getirmektedir.
UMS 27 Konsolide ve Bireysel Finansal TablolarBu iyileştirme, UMS 27’nin UMS 21 Kur Değişimin Etkileri, UMS 31 İş Ortaklıkları ve UMS 28 İştiraklerdeki Yatırımlar standartlarında yaptığı değişikliklere açıklık getirmektedir.
UMS 34 Ara Dönem RaporlamaDeğişiklik, UMS 34 de yer alan açıklama ilkelerinin nasıl uygulanacağına rehberlik etmekte ve yapılması gereken açıklamalara ekleme yapmaktadır.
UFRYK 13 Müşteri Sadakat ProgramlarıDüzeltme, program dahilindeki müşterilere sağlanan hediye puanlarının kullanımlarındaki değerini temel alacak şekilde gerçeğe uygun değerlerinin belirlendiği durumlarda; müşteri sadakat programına katılmayan diğer müşterilere verilen indi-rimler ve teşviklerin miktarının da göz önünde tutulması gerektiği konusuna açıklık getirmektedir.Söz konusu standartlar, değişiklikler ve yorumların Şirket’in finansal performansı veya finansal durumuna önemli bir etkisi olmamıştır.
d) Henüz yürürlüğe girmemiş ve Şirket tarafından erken uygulaması benimsenmemiş standartlar ile mevcut önceki standartlara getirilen değişiklikler ve yorumlarFinansal tabloların onaylanma tarihi itibariyle yayımlanmış fakat cari raporlama dönemi için henüz yürürlüğe girmemiş ve Şirket tarafından erken uygulanmaya başlanmamış yeni standartlar, yorumlar ve değişiklikler aşağıdaki gibidir. Şirket aksi belirtilmedikçe yeni standart ve yorumların yürürlüğe girmesinden sonra finansal tablolarını ve dipnotlarını etkileyecek ger-ekli değişiklikleri yapacaktır.
UFRS 1 (değişiklikler) UFRS’nin İlk Olarak Uygulanması – Diğer İstisnai Durumlar20 Aralık 2010 tarihinde, UFRS standartlarını ilk kez uygulayacak olan mali tablo hazırlayıcılarına UFRS’ye geçiş donemi önc-esinde ortaya çıkan işlemlerin yeniden yapılandırılmasında kolaylık sağlanması ve ilk kez UFRS’ye göre mali tablo hazırlayan ve sunan şirketlerden yüksek enflasyonist ortamdan yeni çıkanları için açıklayıcı bilgi sağlamak amacıyla UFRS 1’e ilave değişiklikler getirilmiştir. Bu değişiklikler 1 Temmuz 2011tarihinde ya da bu tarih sonrasında başlayan mali donemler için geçerli olacaktır.Şirket hâlihazırda UFRS’ye uygun finansal tablo hazırladığından bu değişiklikler Şirket için geçerli değildir.
UFRS 7 “Finansal Araçlar: Açıklamalar”UFRS 7 Finansal Araçlar: Açıklamalar standardı bilanço dışı faaliyetler ile ilgili yapılan kapsamlı inceme çalışmalarının bir parçası olarak Ekim 2010 tarihinde değiştirilmiştir. Bu değişiklikler, mali tablokullanıcılarının finansal varlıklara ilişkin devir işlemlerini ve devri gerçekleştiren isletmede kalan risklerin yaratabileceği et-kileri anlamasına yardımcı olacaktır. Ayrıca bu değişiklikler uyarınca, oransız devir işlemlerinin raporlama donemi sonunda gerçekleştirilmesi halinde daha fazla açıklama yapılması gerekmektedir. Bu değişiklikler 1 Temmuz 2011 tarihinde ya da bu tarih sonrasında başlayan mali donemler için geçerli olacaktır. Şirket, bu standardın uygulanması sonucunda finansal tablolarında oluşabilecek etkileri henüz değerlendirmemiştir.
UFRS 9 ‘Finansal Araçlar: Sınıflandırma ve Ölçme’Uluslararası Muhasebe Standartları Kurulu (UMSK), Kasım 2009’da UFRS 9’un finansal araçların sınıflandırılması ve olcumu ile ilgili birinci kısmını yayımlamıştır. UFRS 9, UMS 39 Finansal Araçlar: Muhasebeleştirme ve Ölçme’nin yerine kullanılacaktır. Bu Standart, finansal varlıkların, isletmenin finansal varlıklarını yönetmede kullandığı model ve sözleşmeye dayalı nakit akış özellikleri baz alınarak sınıflandırılmasını ve daha sonra gerçeğe uygun değer veya itfa edilmiş maliyetle değerlenmesini gerektirmektedir. Bu yeni standardın, 1 Ocak 2013 tarihinde ya da bu tarih sonrasında başlayan mali dönemlerde uygulanması zorunludur. Şirket, bu standardın uygulanması sonucunda finansal tablolarında oluşabilecek etkileri henüz değerlendirmemiştir.
UMS 12 “Gelir Vergisi”UMS 12 “Gelir Vergisi” standardı, Aralık 2010 tarihinde değişikliğe uğramıştır. UMS 12 uyarınca varlığın defter değerinin kullanımı ya da satısı sonucu geri kazanılıp, kazanılmamasına bağlı olarak varlıkla ilişkilendirilen ertelenmiş vergisini hesaplaması gerekmektedir. Varlığın UMS 40 ‘Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller’ standardında belirtilen gerçeğe uygun değer yöntemi kullanılarak kayıtlara alındığı durumlarda, defter değerinin geri kazanılması işlemi varlığın kullanımı ya da satısı ile olup olmadığının belirlenmesi zorlu ve sübjektif bir karar olabilir. Standarda yapılan değişiklik, bu durumlarda varlığın geri kazanılmasının satış yoluyla olacağı tahmininin seçilmesini söyleyerek pratik bir çözüm getirmiştir. Bu değişiklikler 1 Ocak 2012 tarihinde ya da bu tarih sonrasında başlayan mali donemler için geçerli olacaktır. Şirket, bu standardın uygulanması sonucunda finansal tablolarında oluşabilecek etkileri henüz değerlendirmemiştir.
UFRS 10 “Konsolide Mali Tablolar”UFRS 10 standardı, konsolidasyon ile ilgili açıklamaların yer aldığı UMS 27 “Konsolide ve Bireysel Mali Tablolar” ile UFRYK 12 “Konsolidasyon – Özel Amaçlı İsletmeler” standartlarının yerine getirilmiştir. Bu standart, konsolidasyona tabi olan isletme-lerin doğasına bakılmaksızın (örneğin; oy çoğunluğuna ya da genellikle özel amaçlı isletmelerdeki gibi diğer sözleşmeye bağlı düzenlemelere bağlı olarak kontrol edilen isletme olup, olmadığına bakılmaksızın) kontrol esasına bağlı olan tüm islet-meler için tek bir konsolidasyon modelinin kullanılmasını öngörmektedir.UFRS 10 kapsamında kontrol, ana şirketin 1) konsolidasyona tabi olan isletme üzerinde gücünün olup olmadığı; 2) kon-solidasyona tabi olan isletmeye katılımıyla herhangi bir getiri elde edip, etmeyeceği ve 3) konsolidasyona tabi olan isletme üzerinde elde edilecek getirilerin tutarını etkileyebilecek gücünün olup, olmadığına göre belirlenir. Bu değişiklikler 1 Ocak 2013 tarihinde ya da bu tarih sonrasında başlayan mali donemler için geçerli olacaktırŞirket,, bu standardın uygulanması sonucunda finansal tablolarında oluşabilecek etkileri henüz değerlendirmemiştir.
UFRS 11 “Ortak Düzenlemeler”UMS 31 “İs Ortaklıklarındaki Paylar” standardının yerine getirilen UFRS 11 standardında ortak düzenlemeleri için getirilen yeni muhasebe gerekliliklerine yer verilmiştir. Müşterek kontrol altındaki isletmelerin muhasebe işlemlerinde kullanılan or-ansal konsolidasyon yöntemi opsiyonu bu Standart uyarınca kaldırılmıştır. UFRS 11standardı ayrıca müşterek kontrol altında olan varlıkların ortak faaliyetler ile ortak girişimler olarak ayrılması işlemini de ortadan kaldırmıştır. Ortak faaliyet, müşterek kontrolü olan tarafların varlık haklarının ve yükümlülük zorunluluklarının olduğu ortak bir düzenlemedir. Ortak girişim ise, müşterek kontrolü olan tarafların net varlık haklarına sahip olduğu ortak bir düzenlemedir. Bu değişiklikler 1 Ocak 2013 tari-hinde ya da bu tarih sonrasında başlayan mali donemler için geçerli olacaktır.Şirket, bu standardın uygulanması sonucunda finansal tablolarında oluşabilecek etkileri henüz değerlendirmemiştir.
UFRS 12 “Diğer İsletmede Bulunan Paylara İlişkin Açıklamalar”UFRS 12, bir isletmenin katılımının olduğu şirketlere ait olan konsolide ve konsolide olmayan mali tablolara ilişkin ileri düzeyde açıklamalar getirmiştir. Bu standardın amacı; mali tablo kullanıcılarının kontrol esasını, konsolide varlık ve yüküm-lülükler üzerinde olabilecek kısıtlamaları, konsolide olmayan şirketlere katılımdan kaynaklanabilecek riskleri ve kontrol gücü olmayan pay sahiplerinin konsolide şirket faaliyetlerine katılımını değerlendirebilmesi acısından bilgi sağlamaktır. Bu değişiklikler 1 Ocak 2013 tarihinde ya da bu tarih sonrasında başlayan mali donemler için geçerli olacaktır. Şirket, bu standardın uygulanması sonucunda finansal tablolarında oluşabilecek etkileri henüz değerlendirmemiştir.
UMS 27 “Bireysel Mali Tablolar (2011)”Bireysel mali tablolara ilişkin olarak öngörülen gerekliliklerde herhangi bir değişiklik yapılmamış ve buradaki bütün açıklamalar yeniden düzenlenen UMS 27 standardına ilave edilmiştir. Yapılan değişiklikler sonucunda, artık UMS 27 sad-ece bağlı ortaklık, müştereken kontrol edilen isletmeler ve iştiraklerin bireysel finansal tablolarda muhasebeleştirilmesi konularını içermektedir. UMS 27 standardındaki diğer bilgiler ise UFRS 10 standardında yer alanlar ile değiştirilmiştir.
UFRS 13 “Gerçeğe Uygun Değer Hesaplamaları”UMSK, UFRS’ler kapsamında gerçeğe uygun değer ölçümünün kullanılmasını belirten açıklamalarını rehber niteliğinde tek bir kaynakta toplamak amacıyla UFRS 13 Gerçeğe Uygun Değer Hesaplamaları standardını 12 Mayıs 2011 tarihinde yayınlamıştır. Bu standart, gerçeğe uygun değer tanımını yaparken, gerçeğe uygun değer hesaplamaları ile ilgili verilecek açıklama gerekli-liklerini de belirtir. Bu standartta gerçeğe uygun değer hesaplamalarının gerekli olduğu durumlara açıklık getirilmez; ancak bir başka standardın öngördüğü durumlarda gerçeğe uygun değerin nasıl hesaplanacağı ile ilgili açıklamalara yer verilir. Bu değişiklikler 1 Ocak 2013 tarihinde ya da bu tarih sonrasında başlayan mali donemler için geçerli olacaktır. Şirket, yapılan bu değişikliklerin uygulanması sonucu ortaya çıkacak etkileri henüz değerlendirmemiştir.
UMS 28 İştiraklerdeki ve İs Ortaklıklarındaki Yatırımlar (Değişiklik)UFRS 11’un yayınlanmasının sonucu olarak, UMSK UMS 28’de de değişiklikler yapmış ve standardın ismini UMS 28 İştiraklerdeki ve İs Ortaklıklarındaki Yatırımlar olarak değiştirmiştir. Yapılan değişiklikler ile iştiraklerin yanı sıra, is ortaklıklarında da öz-kaynak yöntemi ile muhasebeleştirme getirilmiştir. Bu değişikliklerin geçiş hükümleri UFRS 11 ile aynıdır. Bu standart henüz Avrupa Birliği tarafından kabul edilmemiştir. Söz konusu standardın Şirket’in finansal durumunu veya performansı üzerinde etkisi olması beklenmemektedir.
UMS 19 Çalışanlara Sağlanan Faydalar (Değişiklik)Standart 1 Ocak 2013 ve sonrasında başlayan hesap dönemleri için geçerlidir ve erken uygulamaya izin verilmiştir. Bazı is-tisnalar dışında uygulama geriye dönük olarak yapılacaktır. Standartta yapılan değişiklik kapsamında birçok alanda açıklık getirilmiştir veya uygulamada değişiklik yapılmıştır. Yapılan birçok değişiklikten en önemlileri tazminat yükümlülüğü aralığı mekanizması uygulamasının kaldırılması ve kısa ve uzun vadeli personel sosyal hakları ayrımının artık personelin hak etmesi prensibine göre değil de yükümlülüğün tahmini ödeme tarihine göre belirlenmesidir. Şirket, düzeltilmiş standardın finansal durumu ve performansı üzerine etkilerini değerlendirmektedir.
4746
UMS 1 Finansal Tabloların Sunumu (Değişiklik)Değişiklikler 1 Temmuz 2012 ve sonrasında başlayan hesap dönemleri için geçerlidir. Yapılan değişiklikler diğer kapsamlı ge-lir tablosunda gösterilen kalemlerin sadece gruplamasını değiştirmektedir. İleriki bir tarihte gelir tablosuna sınıflanabilecek (veya geri döndürülebilecek) kalemler hiçbir zaman gelir tablosuna sınıflanamayacak kalemlerden ayrı gösterilecektir. Bu standart henüz Avrupa Birliği tarafından kabul edilmemiştir. Söz konusu standardın Şirket’in finansal durumunu veya performansı üzerinde önemli bir etkisi olması beklenmemektedir.
2.6. Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti
a) Nakit ve Nakit Benzerleri
Nakit, işletmedeki nakit ile vadesiz mevduatı; nakit benzeri ise, tutarı belirli bir nakde kolayca çevrilebilen kısa vadeli ve yüksek likiditeye sahip ve değerindeki değişim riski önemsiz olan ( çekler, B tipi likit fonlar, ters-repo işlemlerinden alacaklar, vadesi 3 aydan kısa olan mevduat, vadesine 3 aydan az kalmış kamu borçlanma araçları, para piyasalarından alacaklar gibi ) fonları ve yatırımları ifade etmektedir. (Not 6)
b) Finansal Yatırımlar
Sınıflandırma: Finansal Yatırımlar finansal tablolarda “Gerçeğe Uygun Değer Farkı Kar/Zarara Yansıtılan Finansal Varlıklar”, “Vadeye Kadar Elde Tutulacak Finansal Varlıklar” ve “Satılmaya Hazır Finansal Varlıklar” olarak sınıflandırılmaktadır. Gerçeğe Uygun Değer Farkı Kar/Zarara Yansıtılan Finansal Varlıklar, yakın bir tarihte satılmak ve kar elde etmek amacıyla elde tu-tulan finansal varlıkları; Vadeye Kadar Elde Tutulacak Finansal Varlıklar, işletmenin vadeye kadar elde tutma niyet ve imkânının bulunduğu sabit veya belirlenebilir nitelikte ödemeler içeren, sabit bir vadesi bulunan ve işletme tarafından ilk muhasebeleştirme sırasında gerçeğe uygun değer farkı kar/zarara yansıtılan ya da satılmaya hazır finansal varlık olarak sınıflanmayan finansal varlıkları; Satılmaya Hazır Finansal Varlıklar, işletme tarafından satılmaya hazır olarak tanımlanan veya vadeye kadar elde tutulacak ya da gerçeğe uygun değer farkı kar/zarara yansıtılan finansal varlık olarak sınıflanmayan fi-nansal varlıkları ifade eder.
Değerleme: Finansal bir varlık veya borç ilk muhasebeleştirmesi sırasında ‘gerçeğe uygun değeri’ ile değerlenir. İlk muhasebeleştirmedeki gerçeğe uygun değer, finansal varlığın ‘elde etme maliyeti’dir. Finansal varlıklar, izleyen dönem-lerde bilanço tarihindeki ‘gerçeğe uygun değeri’ ile (Vadeye kadar elde tutulacak finansal varlıklar etkin faiz yöntemiyle) değerlenir. Aktif bir piyasada (Borsada) işlem gören finansal varlıkların gerçeğe uygun değeri ‘Borsa Rayici’dir.
Gerçeğe uygun değerinin güvenilir bir biçimde tespit edilememesi nedeniyle gerçeğe uygun değerinden gösterilemeyen borsaya kayıtlı olmayan öz kaynağa dayalı finansal varlıklar, kayıtlı değerleri ile elde etme maliyeti tutarından şayet mevcutsa değer düşüklüğü karşılığının çıkarılması suretiyle değerlenir.
Gerçeğe uygun değer farkı kar/zarara yansıtılan olarak sınıflandırılan bir finansal varlık veya finansal borca ilişkin olarak ortaya çıkan kazanç ve kayıp, kar/zarar olarak muhasebeleştirilir. Satılmaya hazır finansal varlığa ilişkin olarak ortaya çıkan kazanç ve kayıp (değer düşüklüğü zararları ve kur farkı kazanç ve kayıpları hariç) söz konusu finansal varlık bilanço dışı bırakılıncaya kadar özkaynaklarda muhasebeleştirilir. İlgili finansal varlığın bilanço dışı bırakılması durumunda, daha önceden özkaynak-larda muhasebeleştirilmiş bulunan kazanç ve kayıplar, kar/zarara aktarılır. Etkin faiz yöntemi kullanılarak hesaplanan fai-zler kar/zararda muhasebeleştirilir. İşletmenin ilgili ödemeyi elde etme hakkının oluşması durumunda, satılmaya hazır öz kaynağa dayalı finansal araçlardan kaynaklanan temettüler, kar/zararda muhasebeleştirilir. (Not 7)
c) Ticari Alacaklar
Ticari alacaklar, esas faaliyetler çerçevesindeki ticari mal veya hizmet satışları karşılığında müşterilerden olan alacakları ifade etmektedir. Belirlenmiş faiz oranı olmayan kısa vadeli ticari alacaklar, faiz tahakkuk etkisinin çok büyük olmaması durumun-da, orijinal fatura değerleri üzerinden gösterilmektedir. Faiz tahakkuk etkisinin büyük olması durumunda, etkin faiz oranı ile ıskonto edilmiş net gerçekleşebilir değerlerinden olası şüpheli alacak karşılıkları düşülmek suretiyle gösterilmektedir.
Şüpheli alacaklara ilişkin karşılıklar, tahsil edilemeyen alacakların tutarını, bunlara karşılık alınan teminatları, Şirket Yönetimi’nin geçmiş yıllardaki tecrübeleri ve ekonomik koşulları göz önünde bulundurularak ayrılmaktadır. Şüpheli alacak tutarına karşılık ayrılmasını takiben, şüpheli alacak tutarının tamamının veya bir kısmının tahsil edilmesi durumunda, tahsil edilen tutar ayrılan şüpheli alacak karşılığından düşülerek diğer faaliyet gelirlerine kaydedilmektedir. Tahsil edilemeyecek alacaklar, tahsil edilemeyecekleri anlaşıldığı yılda zarar kaydedilmektedir. Net gerçekleşebilir değerin tespitinde, etkin faiz yöntemi kullanılarak yurtiçi satışlarda alacağın vadesine uygun olan DİBS’ne ilişkin faiz oranı, yurtdışı satışlarda ise libor oranı esas alınmıştır.
d) Finansal Varlıklarda Değer Düşüklüğü
Gerçeğe uygun değer farkı kar veya zarara yansıtılan finansal varlıklar dışındaki finansal varlık veya finansal varlık grupları, her bilanço tarihinde değer düşüklüğüne uğradıklarına ilişkin göstergelerin bulunup bulunmadığına dair değerlendirmeye tabi tutulur. Finansal varlığın ilk muhasebeleştirilmesinden sonra bir veya birden fazla olayın meydana gelmesi ve söz ko-nusu olayın ilgili finansal varlık veya varlık grubunun güvenilir bir biçimde tahmin edilebilen gelecekteki nakit akımları üzerindeki olumsuz etkisi sonucunda ilgili finansal varlığın değer düşüklüğüne uğradığına ilişkin tarafsız bir göstergenin bulunması durumunda değer düşüklüğü zararı oluşur. Kredi ve alacaklar için değer düşüklüğü tutarı gelecekte beklenen tahmini nakit akımlarının finansal varlığın etkin faiz oranı üzerinden iskonto edilerek hesaplanan bugünkü değeri ile defter değeri arasındaki farktır. Bir karşılık hesabının kullanılması yoluyla defter değerinin azaltıldığı ticari alacaklar haricinde, bütün finansal varlıklarda, değer düşüklüğü doğrudan ilgili finansal varlığın kayıtlı değerinden düşülür. Ticari alacağın tahsil edilememesi durumunda söz konusu tutar karşılık hesabından düşülerek silinir. Karşılık hesabındaki değişimler gelir tablosunda muhasebeleştirilir.
e) İlişkili Taraflar
Finansal tabloların amacı doğrultusunda, ortaklar, önemli yönetim personeli ve Yönetim Kurulu üyeleri, aileleri ve onlar tarafından kontrol edilen veya onlara bağlı şirketler, iştirak ve ortaklıklar ile grup şirketleri, ilişkili taraflar olarak kabul ve ifade edilmişlerdir.
f) Hasılat
Gelirler, alınan veya alınacak olan bedelin gerçeğe uygun değeri ile ölçülür ve tahmini müşteri iadeleri, iskontolar ve benzer diğer karşılıklar kadar indirilir.
Malların satışı
Malların satışından elde edilen gelir, aşağıdaki şartlar karşılandığında muhasebeleştirilir:
• Şirket’in mülkiyetle ilgili tüm önemli riskleri ve kazanımları alıcıya devretmesi, Şirket’in mülkiyetle ilişkilendirilen ve sürege-len bir idari katılımının ve satılan mallar üzerinde etkin bir kontrolünün olmaması, gelir tutarının güvenilebilir bir şekilde ölçülmesi, işlemle ilişkili olan ekonomik faydaların işletmeye akışının olası olması, ve işlemden kaynaklanacak maliyetlerin güvenilebilir bir şekilde ölçülmesi.
Hizmet sunumu
Hizmet sunum sözleşmesinden elde edilen gelir, sözleşmenin tamamlanma aşamasına göre muhasebeleştirilir.
Temettü ve faiz geliri
Hisse senedi yatırımlarından elde edilen temettü geliri, hissedarların temettü alma hakkı doğduğu zaman kayda alınır. Faiz geliri, kalan anapara bakiyesi ve ilgili finansal varlıktan beklenen ömrü boyunca elde edilecek tahmini nakit girişlerini söz konusu varlığın net defter değerine getiren efektif faiz oranına göre ilgili dönemde tahakkuk ettirilir.
Kira geliri
Kira geliri: Gayrimenkullerden elde edilen kira geliri, ilgili kiralama sözleşmesi boyunca doğrusal yönteme göre muhasebeleştirilir.
g) Stoklar
Stoklar, net gerçekleşebilir değer ya da maliyet bedelinden düşük olanı ile değerlenir. Stoklara dâhil edilen maliyeti oluşturan unsurlar malzeme, işçilik ve genel üretim giderleridir. Maliyet, ağırlıklı ortalama metodu ile hesaplanmaktadır. Net gerçekleşebilir değer, olağan ticari faaliyet içerisinde oluşan tahmini satış fiyatından tahmini satışı tamamlama maliyeti ve satışı gerçekleştirmek için gerekli tahmini satış masrafları düşüldükten sonraki değerdir. (Not 13)
h) Maddi Duran Varlıklar
Maddi duran varlıklar, finansal tablolarda, kayıtlı değerlerinden birikmiş amortismanların düşülmesinden sonra kalan net değerleri üzerinden gösterilmektedir. Amortisman, maddi duran varlığın faydalı ömrü üzerinden, kıst esası uygulanarak, doğrusal amortisman yöntemi ile hesaplanmaktadır.
Amortisman hesabında esas alınan faydalı ömürler ve uygulanan amortisman oranları aşağıdaki gibidir.
Maddi varlıklar olası bir değer düşüklüğünün tespiti amacıyla incelenir ve bu inceleme sonunda maddi duran varlığın kayıtlı değeri, geri kazanılabilir değerinden fazla ise, karşılık ayrılmak suretiyle kayıtlı değeri geri kazanılabilir değerine indirilir. Geri kazanılabilir değer, ilgili maddi duran varlığın mevcut kullanımından gelecek net nakit akımları ile net satış fiyatından yüksek olanı olarak kabul edilir.
Maddi varlıkların elden çıkartılması dolayısıyla oluşan kar ve zararlar diğer faaliyet gelirleri ve giderleri hesaplarına dahil edilirler.
Maddi duran varlıkların herhangi bir parçasını değiştirmekten doğan giderler bakım onarım maliyetleri ile birlikte varlığın gelecekteki ekonomik faydasını arttırıcı nitelikte ise aktifleştirilebilirler. Tüm diğer giderler oluştukça gelir tablosunda gider kalemleri içinde muhasebeleştirilir. (Not 18)
www.desa.com.tr
4948
Maddi Varlık Cinsi Faydalı Ömür (Yıl) Amortisman Oranı
Binalar 25-50 % 4 - % 2
Makine Tesis 15 % 6,7
Demirbaşlar 5 % 20
Taşıt Araçları 5 % 20
Özel Maliyetler 5-10 %20 -%10
www.desa.com.tr
i) Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Maddi olmayan duran varlıklar iktisap edilmiş bilgi sistemleri, imtiyaz haklarını, bilgisayar yazılımlarını ve geliştirme maliyetlerini içermektedir. Maddi olmayan duran varlıklar, elde etme maliyeti üzerinden kaydedilir ve elde edildikleri tarihten sonra 15 yılı geçmeyen bir süre için tahmini faydalı ömürleri üzerinden doğrusal amortisman yöntemi ile amortismana tabi tutulur. Markalar için sınırsız ömürleri olması sebebiyle amortisman ayrılmamaktadır. Değer düşüklüğünün olması durumunda maddi olmayan duran varlıkların kayıtlı değeri, geri kazanılabilir değerine getirilir (Not 19).
j) Karşılıklar, Koşullu Varlık ve Yükümlülükler
Karşılıklar, şirketin bilanço tarihi itibariyle mevcut bulunan ve geçmişten kaynaklanan yasal veya yapısal bir yükümlülüğün bulunması, yükümlülüğü yerine getirmek için ekonomik fayda sağlayan kaynakların çıkışının gerçekleşme olasılığının olması ve yükümlülük tutarı konusunda güvenilir bir tahminin yapılabildiği durumlarda muhasebeleştirilmektedir.
Geçmiş olaylardan kaynaklanan ve mevcudiyeti işletmenin tam olarak kontrolünde bulunmayan gelecekteki bir veya daha fazla kesin olmayan olayın gerçekleşip gerçekleşmemesi ile teyit edilebilmesi mümkün varlık ve yükümlülükler finansal tablolara dahil edilmemektedir. Bu tür varlık ve yükümlülükler “şarta bağlı yükümlülükler ve varlıklar” olarak notlarda açıklanmaktadır. (Not 22)
k) Çalışanlara Sağlanan Faydalar
Kıdem tazminatı karşılığı, Şirket’in, personelin Türk İş Kanunu uyarınca en az bir yıllık hizmeti tamamlayarak emekliye ayrılması, iş ilişkisinin kesilmesi, askerlik hizmeti için çağrılması veya vefatı durumunda doğacak gelecekteki olası yükümlülüklerinin toplam karşılığının bugünkü tahmini değerini ifade eder. (Not 24)
l) Borçlanma Maliyeti
Krediler, alındıkları tarihlerde, alınan kredi tutarından işlem giderleri çıkartıldıktan sonraki değerleriyle kaydedilir. Krediler, tak-ip eden tarihlerde, etkin faiz yöntemiyle hesaplanmış iskonto edilmiş değerleri ile konsolide finansal tablolarda takip edilirler. Alınan kredi tutarı (işlem giderleri hariç) ile geri ödeme değeri arasındaki fark, konsolide gelir tablosunda kredi süresince tahak-kuk esasına göre muhasebeleştirilir.
Kullanıma ve satışa hazır hale getirilmesi önemli ölçüde zaman isteyen varlıklar söz konusu olduğunda, satın alınması, yapımı veya üretimi ile direkt ilişki kurulabilen faiz giderleri, ilgili varlık kullanıma veya satışa hazır hale getirilene kadar maliyetine dahil edilir. Diğer tüm finansman giderleri, oluştukları dönemlerde doğrudan gider yazılır.
m) Finansal Kiralamalar
Finansal kiralama yoluyla elde edilen maddi duran varlık, varlığın kiralama döneminin başındaki vergi avantaj veya teşvikleri düşüldükten sonraki gerçeğe uygun değerinden veya asgari kira ödemelerinin o tarihte indirgenmiş değerinden düşük olanı üzerinden aktifleştirilir. Anapara kira ödemeleri yükümlülük olarak gösterilir ve ödendikçe azaltılır. Faiz ödemeleri ise, finansal kiralama dönemi boyunca gelir tablosunda giderleştirilir. Finansal kiralama sözleşmesi ile elde edilen maddi duran varlıklar, varlığın faydalı ömrü boyunca amortismana tabi tutulur.
n) Dövizli İşlemler
Dönem içinde gerçekleşen dövizli işlemler, işlem tarihlerinde geçerli olan döviz kurları üzerinden çevrilmiştir. Dövize dayalı par-asal varlık ve yükümlülükler, bilanço tarihinde geçerli olan döviz kurları üzerinden çevrilmiştir. Dövize dayalı parasal varlık ve yükümlülüklerin çevirimlerinden doğan kur kazancı veya zararları, gelir tablosuna gelir ya da gider olarak yansıtılmıştır.
o) Vergi Varlık ve Yükümlülükleri
Vergi Yükümlülüğü, cari yıl vergisi ile ertelenmiş vergilerin toplamından oluşur.
Cari Yıl Vergisi: Cari yıl vergisi, dönem karının vergiye tabi olan kısmı üzerinden hesaplanır. Vergiye tabi kâr, diğer yıllarda ver-gilendirilebilir ya da vergiden indirilebilir kalemler ile vergilendirilmesi ya da vergiden indirilmesi mümkün olmayan kalemleri hariç tutması nedeniyle, gelir tablosunda yer verilen kârdan farklılık gösterir. Şirketin cari vergi yükümlülüğü bilanço tarihi itibari-yle yasallaşmış ya da önemli ölçüde yasallaşmış vergi oranı kullanılarak hesaplanmıştır.
Ertelenmiş Vergi: Ertelenmiş vergi varlık ve yükümlülükleri, varlık ve yükümlülüklerin finansal tablolarda yer alan kayıtlı değerleri ile vergi değerleri arasındaki geçici farklar üzerinden hesaplanır. Ertelenmiş vergi hesaplamasında yürürlükteki vergi mevzuatı uyarınca bilânço tarihi itibariyle geçerli bulunan vergi oranları kullanılır. Ertelenmiş vergi yükümlülükleri vergilendirilebilir geçici farkların tümü için hesaplanırken, indirilebilir geçici farklardan oluşan ertelenmiş vergi varlıkları, gelecekte vergiye tabi kar elde etmek suretiyle söz konusu farklardan yararlanmanın kuvvetle muhtemel olması şartıyla hesaplanmaktadır. Bahse konu varlık ve yükümlülükler, ticari ya da mali kar/zararı etkilemeyen işleme ilişkin geçici fark, şerefiye veya diğer varlık ve yükümlülüklerin ilk defa finansal tablolara alınmasından (işletme birleşmeleri dışında) kaynaklanıyorsa muhasebeleştirilmez.
Ertelenmiş vergi varlığının kayıtlı değeri, her bilanço tarihi itibariyle gözden geçirilir. Ertelenmiş vergi varlığının kayıtlı değeri, bir kısmının veya tamamının sağlayacağı faydanın elde edilmesine imkan verecek düzeyde mali kar elde etmenin muhtemel olmadığı ölçüde azaltılır.
Ertelenmiş vergi varlıkları ve yükümlülükleri, cari vergi varlıklarıyla cari vergi yükümlülüklerini mahsup etme ile ilgili yasal bir hakkın olması veya söz konusu varlık ve yükümlülüklerin aynı vergi mercii tarafından toplanan gelir vergisiyle ilişkilendirilmesi ya da şirketin cari vergi varlık ve yükümlülüklerini netleştirmek suretiyle ödeme niyetinin olması durumunda mahsup edilir.
Dönem Cari ve Ertelenmiş Vergisi: Doğrudan özkaynakta alacak ya da borç olarak muhasebeleştirilen kalemler (ki bu durumda ilgili kalemlere ilişkin ertelenmiş vergi de doğrudan özkaynakta muhasebeleştirilir) ile ilişkilendirilen ya da işletme birleşmelerinin ilk kayda alımından kaynaklananlar haricindeki cari vergi ile döneme ait ertelenmiş vergi, gelir tablosunda gider ya da gelir olarak muhasebeleştirilir. (Not 35)
p) Hisse Başına Kar/Zarar
Hisse başına kar/zarar, gelir tablosunda yer alan net kar/zararın ilgili dönem içinde mevcut hisselerin ağırlıklı ortalama adedine bölünmesi suretiyle tespit edilir.
Türkiye’deki şirketler mevcut hissedarlara birikmiş karlardan ve öz sermaye enflasyon düzeltmesi farkları hesabından hisseleri oranında hisse dağıtarak (“bedelsiz hisseler”) sermayelerini arttırabilir. Hisse başına kar/zarar hesaplanırken, bu bedelsiz hisse ihracı çıkarılmış hisseler olarak sayılır. Dolayısıyla hisse başına kar/zarar hesaplamasında kullanılan ağırlıklı hisse adedi ortalaması, hisselerin bedelsiz olarak çıkarılmasını geriye dönük olarak uygulamak suretiyle elde edilir.
Şirketçe yıl içinde dağıtılan bedelsiz hisse yoktur
r) Bilanço Tarihinden Sonraki Olaylar
Bilanço tarihinden sonraki olaylar; kara ilişkin herhangi bir duyuru veya diğer seçilmiş finansal bilgilerin kamuya açıklanmasından sonra ortaya çıkmış olsalar bile, bilanço tarihi ile bilançonun yayımı için yetkilendirilme tarihi arasındaki tüm olayları kapsar.
Şirket, bilanço tarihinden sonraki düzeltme gerektiren olayların ortaya çıkması durumunda, finansal tablolara alınan tutarları bu yeni duruma uygun şekilde düzeltir.
s) Türev Finansal Araçlar ve Gömülü Türev Araçları
Şirket’in türev finansal araçlarını vadeli döviz alım-satım sözleşmeleri oluşturmaktadır. Söz konusu türev finansal araçlar ekono-mik olarak Şirket için risklere karşı etkin bir koruma sağlamakla birlikte, risk muhasebesi yönünden UMS 39 “Finansal araçların muhasebeleştirilmesi” standardına ait gerekli koşulları taşımaması nedeniyle finansal tablolarda alım-satım amaçlı türev finansal araçlar olarak muhasebeleştirilmektedir.
Alım satım amaçlı türev finansal araçlar, finansal tablolara ilk olarak maliyet değerleri ile yansıtılır ve kayda alınmalarını izleyen dönemlerde makul değerleri üzerinden değerlenir. Bu enstrümanların makul değerlerinde meydana gelen değişikliklerden kaynaklanan kazanç ve kayıplar gelir veya gider olarak gelir tablosu ile ilişkilendirilir.
Vadeli döviz alım-satım sözleşmeleri piyasa fiyatları veya ıskonto edilmiş nakit akımları ile değerlenmektedir. Makul değeri pozitif olan türev ürünleri bilançolarda diğer varlıklarda, negatif olanlar ise diğer yükümlülüklerde muhasebeleştirilmektedir. (Not 39)
t) Finansal Araçlar ve Finansal Risk Yönetimi
Şirket faaliyetlerinden dolayı çeşitli finansal risklere maruz kalmaktadır. Bu riskler; kredi riski, likidite riski ve piyasa (kur ve faiz oranı) riskidir. Şirketin genel risk yönetimi programı, finansal piyasaların değişkenliğine ve muhtemel olumsuz etkilerin Şirketin finansal performansı üzerindeki etkilerini asgari seviyeye indirmeye yoğunlaşmaktadır.
Kredi Riski: Bankalarda tutulan mevduatlardan ve tahsil edilmemiş alacaklar ve taahhüt edilmiş işlemleri de kapsayan kredi riskine maruz kalan müşterilerden oluşmaktadır.
Likidite Riski: Genel olarak şirketin nakit akışındaki dengesizlik sonucunda nakit çıkışlarını tam olarak ve zamanında karşılayacak düzeyde nitelikte nakit mevcuduna veya nakit girişine sahip bulunmaması riskidir. Piyasaya ilişkin olarak veya fonlamaya ilişkin olarak ortaya çıkabilir.
Piyasaya ilişkin likidite Riski: Şirketin piyasaya gerektiği gibi girememesi, bazı ürünlerdeki sığ piyasa yapısı ve piyasalarda oluşan engeller ve bölünmeler nedeniyle pozisyonlarını uygun bir fiyatta, yeterli tutarlarda ve hızlı olarak kapatamaması veya pozisyonlardan çıkamaması durumunda ortaya çıkan zarar ihtimalini ifade eder.
Fonlamaya İlişkin Likidite Riski: Fonlamaya İlişkin Likidite Riski: Nakit giriş ve çıkışlarındaki düzensizlikler ve vadeye bağlı na-kit akımı uyumsuzlukları nedeniyle fonlama yükümlülüğünü makul bir maliyet ile potansiyel olarak yerine getirememe ihtimalini ifade eder.
Piyasa Riski: Bilanço içi ve bilanço dışı hesaplarda tutulan pozisyonlarda, finansal piyasalardaki dalgalanmalardan kaynaklanan faiz, kur farkı ve hisse senedi fiyat değişmelerine bağlı olarak ortaya çıkan riskler nedeniyle zarar etme ihtimalidir.
Faiz Oranı ve Döviz Kuru Riski: Döviz kuru veya faiz oranlarındaki değişimler nedeniyle bir varlık veya finansal aracın değerinin azalması riskidir. Bu risk, faiz ve kur değişimlerinden etkilenen varlıkların genellikle kısa vadeli elde tutulması suretiyle yönetilme-ktedir.
5150
u) Nakit Akım Tablosu
Nakit akım tablosunda, döneme ilişkin nakit akımları esas, yatırım ve finansman faaliyetlerine dayalı bir biçimde sınıflandırılarak raporlanır. Nakit akım tablosunda yer alan nakit ve nakit benzerleri, nakit ve banka mevduatı ile vadesi 3 ay veya daha kısa olan menkul kıymetleri içermektedir.
v) Netleştirme
Finansal varlık ve yükümlülükler, gerekli kanuni hak olması, söz konusu varlık ve yükümlülükleri net olarak değerlendirmeye niyet olması veya varlıkların elde edilmesi ile yükümlülüklerin yerine getirilmesinin eş zamanlı olduğu durumlarda net olarak gösterilirler.
y) İşletmenin Sürekliliği
Şirket finansal tablolarını işletmenin sürekliliği ilkesine göre hazırlamıştır. Şirket, borç ve özkaynak dengesini en verimli sekilde kullanarak ve yeni mağazalar açarak cirosunu ve karlılıgını artırmayı hedeflemektedir. Bu politika doğrultusunda Şirket’in 2010 yılı özkaynakları 56.754.260 TL’den, 2011 yılında 58.018.748 TL’ye yükselmiştir.
NOT 3 – İŞLETME BİRLEŞMELERİ
Yoktur. (31 Aralık 2010 - Yoktur)
NOT 4 – İŞ ORTAKLIKLARI
Yoktur. (31 Aralık 2010 - Yoktur)
NOT 5 – BÖLÜMLERE GÖRE RAPORLAMA
Şirket’in ana faaliyet konusu tek olduğundan ve faaliyetlerini Türkiye’de sürdürdüğünden bölümlere göre raporlama yapılmamıştır. (31 Aralık 2010- Yoktur)
NOT 6 – NAKİT VE NAKİT BENZERLERİ
31 Aralık 2011 ve 31 Aralık 2010 tarihleri itibariyle nakit ve benzeri değerlerin ayrıntısı aşağıdaki gibidir:
Kasa - TL - USD - EUR - GBP- DiğerBankalarVadesiz Mevduat - TL - USD - EUR - GBP - DiğerVerilen Çekler-TLToplam
149.0912.407
13.90800
101.88679.972
6.2687.9497.697
0
-39.349
109.65149.87252.394
00
704.865688.404
7.7513.8024.898
10
165.406
101.886
-39.349
227.944
211.917
704.865
916.782
31 Aralık 2011 31 Aralık 2010
NOT 7 - FİNANSAL YATIRIMLAR
a) Kısa Vadeli Finansal YatırımlarYoktur. (31 Aralık 2010- Yoktur)
b) Uzun Vadeli Finansal YatırımlarUzun vadeli finansal yatırımların tamamı satılmaya hazır finansal varlık olup, borsada işlem görmeyen hisse senetlerinden oluşmaktadır. 31Aralık 2011 itibariyle bağlı ortaklık niteliğinde olan ve cirosunun düşük olması nedeniyle konsolide edilmeyen Desa İnternational Limited’in özsermayesini yitirmiş olması nedeniyle aktifte yer alan tutarı kadar değer düşüklüğü hesapla-narak Finansal Yatırımlar hesabı içinde gösterilmiştir.
ab) Kısa vadeli finansal kiralama borçlarının ayrıntısı aşağıdaki gibidir:
(*) Kısa vadeli finansal kiralama borcu yoktur. (31 Aralık 2010 –Yoktur.)
b)Uzun Vadeli Finansal Borçların detayı aşağıdaki gibidir:
ba) Uzun vadeli banka kredilerinin ayrıntısı aşağıdaki gibidir:
bb) Uzun vadeli finansal kiralama borçlarının ayrıntısı aşağıdaki gibidir:
(*) 31.12.2011 tarihi itibarıyle uzun vadeli finansal kiralama borcu bulunmamaktadır. (31.12.2010- Yoktur.)
NOT 9 - DİĞER FİNANSAL YÜKÜMLÜLÜKLER
Yoktur. (31 Aralık 2010- Yoktur)
NOT 10 - TİCARİ ALACAK VE BORÇLAR
a) Kısa Vadeli Ticari Alacaklar
aa) İlişkili Taraflardan Alacaklar
Fin. Kir. İşlemlerinden BorçlarErt. Fin. Kir. Borç. Maliyetleri (-)Finansal Kiralama Borcu (Net) (*)
5
-5
-
306
-306
-
31 Aralık 2011 31 Aralık 2010
Fin. Kir. İşlemlerinden BorçlarErt. Fin. Kir. Borç. Maliyetleri (-)Finansal Kiralama Borcu (Net) (*)
106(106)
-
434(434)
31 Aralık 2011 31 Aralık 2010
Banka KredileriFinansal Kiralama Borçları (Net)Dönem Sonu Değeri
3.846.890-
3.846.890
5.665.368-
5.665.368
31 Aralık 2011 31 Aralık 2010
NOT 8 - FİNANSAL BORÇLAR
a) Kısa Vadeli Finansal Borçların detayı aşağıdaki gibidir,
Banka KredileriFinansal Kiralama Borçları (NetDiğer Finansal BorçlarDönem Sonu Değeri
17.338.785
-51.083
17.389.868
14.877.723
--543.871
15.421.594
31 Aralık 2011 31 Aralık 2010
aa) Kısa vadeli banka kredilerinin ayrıntısı aşağıdaki gibidir:
Para BirimiUSDEUROTLToplam
Döviz Tutarı
2.826.5463.539.236
-
TLTutarı
5.339.0628.649.1853.401.621
17.389.868
TLTutarı
3.101.7678.142.7784.177.049
15.421.594
EtkinFaiz %
6,04-6,764,50-6,71
12,47-16,08
DövizTutarı
2.006.3183.973.831
-
31 Aralık 2011 31 Aralık 2010
EtkinFaiz %
2,65-3,003,25-3,50
7,60-9,32
Para BirimiUSDTLToplam
Döviz Tutarı
2.036.577
TLTutarı
3.846.890-
3.846.890
TLTutarı
5.665.368
5.665.368
EtkinFaiz %
4,51
DövizTutarı
3.664.533
31 Aralık 2011 31 Aralık 2010Etkin
Faiz %4,59
OrtaklarÇelet HoldingGrup ŞirketleriAdesa DeriSedesa DeriDesa InternationalSamsonite Seyahat ÜrünleriMarfar DeriLeather FashionSerga DeriYapı ÇimentoDesa İnternational UK LtdDesa SMSErtelenmiş Fin. Geliri/Gideri (-)Şüpheli Alacak Karşılığı Toplam
354.543354.543
912.091293.720
1.30724.645
21.314
4.145148.866418.094
-9.198
2.128.205
266.566266.566
3.473.741166.448
--1.607.637
--21.143
1.378--
3.266465.108
1.208.761-3.087
-1.609.015
2.128.205
31 Aralık 2011 31 Aralık 2010
İlişkili taraflardan olan şüpheli alacak hareket tablosu aşağıdaki gibidir:
Dönem Başı
Dönem İçinde Ayrılan Karşılık/Tashih (+)Dönem İçinde Tahsil Edilen Karşılık (-) Kayıtlardan Çıkarılan Karşılık (-)Dönem Sonu
31 Aralık 2011
1.609.015
-
-
1.609.015
-
31 Aralık 2010
1.378
1.607.637
-
-
1.609.015
www.desa.com.tr
Bağlı Menkul KıymetGSD Holding A.Ş.İştirakMarfar Deri San. ve Tic. Ltd. Şti.İştirakler Sermaye Taah-hüdü(-)Bağlı OrtaklıkLeather Fashion LimitedLeather Fashion LimitedDeğer Düşüklüğü Karşılığı(-)Sedesa Deri San. ve Tic. Ltd. Şti.Desa InternationalDesa International (Sermaye Taahhüdü)Desa International Değer Düşüklüğü Karşılığı (-)Desa SMS Ltd.Desa International(UK) Ltd.Bağlı Ortaklıklar Sermaye Taahhüdü(-)Toplam
3333
10.00040.000
(30.000)
2.655.3306.871
(6.871)
21.1643.100.203
(690.225)
(3.100.203)1.709.405
924.761
2.665.363
3333
10.00040.000
(30.000)
28.0356.871
--
21.164690.225
-
(690.225)2,36
2,36
(4,72)
38.068
31Aralık 2011 31 Aralık 2010
5352
www.desa.com.tr
NOT 12 - FİNANS SEKTÖRÜ FAALİYETİNDEN ALACAK VEYA BORÇLARYoktur (31 Aralık 2008 - Yoktur).
NOT 13 - STOKLAR
Stokların ayrıntısı aşağıdaki gibidir;
Stoklar üzerindeki toplam sigorta tutarı 70.052.646,- TL (31 Aralık 2010 – 53.209.068,- TL)’ dir.
NOT 14 - CANLI VARLIKLAR
Yoktur. (31 Aralık 2010- Yoktur)
NOT 15 – DEVAM EDEN İNŞAAT SÖZLEŞMELERİNE İLİŞKİN VARLIKLAR
Yoktur. (31 Aralık 2010- Yoktur)
NOT 16 – ÖZKAYNAK YÖNTEMİYLE DEĞERLENEN YATIRIMLAR
31 Aralık 2011 itibariyle ;
c) Kısa Vadeli Diğer Borçlar
Ana OrtaklıkGeçmiş YıllarKar / ZararPayı
Ana OrtaklıkKar / ZararPayı
MaliyetDeğeri
HisseOranı
Yer Net Değeri
Türkiye % 39,99 1.539.980 157.615 (477.056) 1.220.539SamsoniteSey.Ürünleri A.Ş.
Ana OrtaklıkGeçmiş YıllarKar / ZararPayı
Ana OrtaklıkKar / ZararPayı
MaliyetDeğeri
HisseOranı
Yer Net Değeri
Türkiye %39,99 1.539.980 630.062 (1.107.118) 1.062.924SamsoniteSey.Ürünleri A.Ş.
31 Aralık 2009 itibariyle;
b) Kısa Vadeli Ticari Borçlar
ba) İlişkili Taraflara Ticari Borçlar
Karşılık ayrılan şüpheli ticari alacakların yaşlandırması aşağıdaki gibidir.
31 Aralık 2011
92.914
--
609.034
701.948
31 Aralık 2010
194.978
921.041
--
1.116.019
90 güne kadar vadesi geçmiş alacaklar
90 gün üstü vadesi geçmiş alacaklar
180 gün üstü vadesi geçmiş alacaklar
Dönem Sonu
ab) Diğer Ticari Alacaklar
31 Aralık 2011 31 Aralık 2010
Alıcılar
Alacak Senetleri
Şüpheli Ticari Alacaklar
Kredi Kartı Alacakları
Ara Toplam
Şüpheli Ticari Alacaklar karşılığı (-)
Ertelenen Finansman Gideri (-)
Kredi Kartı Alacakları Reeskontu (-)
Kredi Kartı Alacakları Komisyonu (-)
Ticari Alacaklar ( Net )
9.630.683
6.594
701.948
3.247.361
13.586.586
-708.542
-70.478
-37.644
-
12.769.923
8.029.468
56.594
1.116.019
3.085.210
12.287.291
(1.116.019)
(39.886)
(9.845)
(42.430)
11.079.111
Şüpheli alacak karşılığı hareket tablosu aşağıdaki gibidir.
31 Aralık 2011 31 Aralık 2010
Dönem Başı
Dönem İçinde Ayrılan Karşılık/Tashih (+)
Dönem İçinde Tahsil Edilen Karşılık (-)
Kayıtlardan Çıkarılan Karşılık/Tashih (-)
Dönem Sonu
1.116.019
92.914
(175.141)
(331.844)
-701.948
921.041
194.978
(-)
(-)
1.116.019
NOT 11 - DİĞER ALACAK VE BORÇLAR
a) Kısa Vadeli Diğer Alacaklaraa) İlişkili Taraflardan Diğer Alacaklar
31 Aralık 2011
30.892
1.854
---
32.746
31 Aralık 2010
2.885
2.169
23.855
28.909
Vergi Dairesinden Alacaklar
Verilen Depozito ve Teminatlar
Personelden Alacaklar
Toplam
bc) Uzun vadeli ticari borçlarUzun vadeli ticari borç bulunmamaktadır. (31.12.2010 - Yoktur.)
31 Aralık 2011
1.822
1.822
31 Aralık 2010
---
---
Ortaklardan Alacaklar
Toplam
bb) Diğer Ticari Borçlar
31 Aralık 2011
24.275.983
11.815.458
36.091.441
(377.212)
35.714.228
31 Aralık 2010
16.763.041
9.350.605
26.113.646
(183.665)
25.929.981
Satıcılar
Borç Çek ve Senetleri
Toplam
Ertelenen Finansman Geliri (-)
Toplam
b) Uzun Vadeli Diğer Alacaklar
Verilen Depozito ve Teminatlar
Personelden Alacaklar
Toplam
31 Aralık 2011
506.337
12.301
518.638
31 Aralık 2010
384.596
--
384.5
Ödenecek Vergi Fon
Ödenecek Sosyal Güven-lik Kesintileri
Personele Borçlar
Vadesi Geçmiş Ert.veya Taksit.Vergi ve Diğ.Yükümlülükler
Diğer
Toplam
31 Aralık 2011
1.600.432
2.011.199
173.003
194.813
--
3.979.447
31 Aralık 2010
467.254
426.536
117.234
--
6.189
1.017.213
İlk Madde ve Malzeme
Yarı Mamuller
Mamuller
Ticari Mallar
Diğer Stoklar
Toplam
31 Aralık 2011
45.078.782
2.712.386
26.227.265
9.704.321
800
83.723.554
31 Aralık 2010
38.938.418
1.884.342
20.478.116
10.368.990
--
71.669.866
Şirketin finansal tablolarını özkaynak yolu ile konsolidasyona tabi tuttuğu iştiraki Samsonite Seyahat Ürünleri San. Ve Tic. A.Ş. ‘nin sermayesi 3.850.000 TL, şirketin iştirak bedeli ise 1.539.980 TL’dir. Özkaynak yöntemiyle değerlenen iştirakin bilanço değeri ise 1.220.539 TL olmaktadır.
Şirketin finansal tablolarını özkaynak yolu ile konsolidasyona tabi tuttuğu iştiraki Samsonite Seyahat Ürünleri San. Ve Tic. A.Ş. ‘nin sermayesi 3.850.000 TL, şirketin iştirak bedeli ise 1.539.980 TL’dir. Özkaynak yöntemiyle değerlenen iştirakin bilanço değeri ise 1.062.924 TL olmaktadır.
NOT 17 - YATIRIM AMAÇLI GAYRİMENKULLER
Yoktur. (31 Aralık 2010 – Yoktur.)
NOT 18 - MADDİ DURAN VARLIKLAR
Şirket’in işletme içi oluşturulan maddi duran varlığı bulunmamaktadır.
a) 31 Aralık 2011 tarihi itibariyle maddi duran varlıkların hareketleri aşağıdaki gibidir.
Sabit Kıymetler üzerindeki toplam sigorta 85.688.353,- TL (31 Aralık 2010: 68.326.351TL)’ dir
Maliyet
Arazi ve arsalar
Binalar
Makine Tesis(*)
Demirbaşlar
Taşıtlar
Özel Maliyetler
Yapılmakta Olan Yat.
Toplam
Birikmiş Amortisman
Arazi ve Arsalar
Binalar
Makine, Tesis
Demirbaşlar
Taşıtlar
Özel Maliyetler
Toplam
Net Değer
01.01.2011
1.394.385
7.772.715
4.339.217
9.422.896
1.171.180
14.292.266
426.603
38.819.262
---
-862.605
-2.083.501
-5.593.366
-610.021
-7.233.090
-16.382.583
22.436.679
Çıkış
---
---
---
-169.950
-62.878
-89.303
-167.593
-489.724
---
---
---
160.620
43.677
17.908
222.205
-267.519
Giriş
---
167.593
197.073
2.054.546
---
1.318.098
1.340.473
5.077.783
---
-155.185
-365.181
-1.225.367
-152.815
-2.307.093
-4.205.641
872.142
Transfer/Düzeltme
---
7.460
---
---
---
-7.460
---
---
---
5.410
911
---
958
3.109
10.388
10.388
31.12.2011
1.394.385
7.947.768
4.536.290
11.307.492
1.108.302
15.513.601
1.599.483
43.407.321
---
-1.012.380
-2.447.771
-6.658.113
-718.201
-9.519.166
-20.355.631
23.051.690
Samsonite Seyahat Ürünleri A.Ş
Toplam varlıklar
Toplam yükümlülükler
Net varlıklar
Net kar / zarar
İştirak net kar / zararından alınan pay tutarı (%39,99)
Gerçekleşmemiş kar / zarardan alınan pay tutarı
2009 yılı Gerçekleşmemiş kardan alınan pay tutarının iptali
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımın Kar / Zararındaki Pay
31 Aralık 2011
6.085.683
(3.034.297)
3.051.386
394.040
157.615
---
---
157.615
31 Aralık 2010
6.272.417
(3.615.073)
2.657.344
(1.015.468)
406.182
---
223.880
630.062
5554
31 Aralık 2011
--
2.349.919
2.329.365
20.554
684.248
684.248
-39.896
2.994.271
31 Aralık 2010
--
2.406.998
2.320.537
86.461
--
-35.496
2.371.502
Ortaklar
Grup Şirketleri
Samsonite Seyahat Ürünleri
Serga Deri
Diğer İlişkili Taraflar
Marshall Farmer
Ertelenmiş Fin. Geliri/Gideri (-)
Toplam
ab) Diğer Alacaklar
Samsonite Seyahat Ürünleri San. ve Tic. A.Ş.özet finansal bilgileri aşağıdadır:
www.desa.com.tr
Maliyet
Binalar
Makine, Tesis
Taşıtlar
Toplam
Birikmiş Amortisman
Binalar
Makine, Tesis
Taşıtlar
Toplam
Net Değer
01.01.2011
1.703.583
630.970
174.045
2.508.598
-335.040
-161.921
-65.024
-561.985
1.946.613
Çıkış
-
-
-
-
-
-
-
-
-
Giriş
-
-
-
-
-
-
-
-
-
Transfer/Düzeltme
-
-
-
-
8.519
1.093
773
10.385
10.385
31.12.2011
1.703.583
630.970
174.045
2.508.598
-326.521
-160.829
-64.251
-551.600
1.956.998
Maliyet
Binalar
Makine, Tesis
Taşıtlar
Toplam
Birikmiş Amortisman
Binalar
Makine, Tesis
Taşıtlar
Toplam
Net Değer
01.01.2011
1.703.583
630.970
174.045
2.508.598
-300.968
-158.275
-61.195
-520.438
1.988.160
Çıkış
-
-
-
-
-
-
-
-
-
Giriş
-
-
-
-
-34.072
-3.646
-3.829
-41.547
-41.547
Transfer
-
-
-
-
-
-
-
-
-
31.12.2010
1.703.583
630.970
174.045
2.508.598
-335.040
-161.921
-65.024
-561.985
1.946.613
b) Maddi duran varlıkların 1.956.998 TL’lık ( 31 Aralık 2010 – 1.946.613 TL) kısmı finansal kiralama yolu ile edinilmiş olup ayrıntısı aşağıdaki gibidir.
Maliyet
Arazi ve arsalar
Binalar
Makine Tesis(*)
Demirbaşlar
Taşıtlar
Özel Maliyetler
Yapılmakta Olan Yat.
Toplam
Birikmiş Amortisman
Arazi ve arsalar
Binalar
Makine Tesis
Demirbaşlar
Taşıtlar
Özel Maliyetler
Toplam
Net Değer
01.01.2010
1.394.385
7.772.715
4.079.234
7.224.709
1.155.881
12.612.303
86.955
34.326.182
---
-676.315
-1.684.647
-4.584.156
-528.070
-5.404.787
-12.877.975
21.448.207
Çıkış
---
---
-8.529
-366
-104.894
-261.470
---
-375.259
---
---
4.738
366
73.665
183.257
262.026
-113.233
Giriş
---
---
200.284
2.198.554
120.196
1.941.433
339.648
4.800.115
---
-186.290
-368.910
-1.009.576
-155.614
-2.011.560
-3.731.950
1.068.165
Transfer
---
---
68.224
---
---
---
---
68.224
---
---
-34.683
---
---
---
-34.683
33.541
31.12.2010
1.394.385
7.772.715
4.339.217
9.422.896
1.171.180
14.292.266
426.603
38.819.262
---
-862.605
-2.083.501
-5.593.366
-610.021
-7.233.090
16.382.582
22.436.680
c) 31 Aralık 2010 tarihi itibariyle maddi duran varlıkların hareketleri aşağıdaki gibidir.
Sabit Kıymetler üzerindeki toplam sigorta 68.326.351 TL (31 Aralık 2009: 63.520.427 TL)’ dir.
d) Maddi duran varlıkların 1.946.613 TL’lık ( 31 Aralık 2009 – 1.988.160 TL) kısmı finansal kiralama yolu ile edinilmiş olup ayrıntısı aşağıdaki gibidir
NOT 19 - MADDİ OLMAYAN DURAN VARLIKLAR
Şirket’in işletme içi oluşturulan maddi olmayan duran varlığı bulunmamaktadır.
a) 31 Aralık 2011 tarihi itibariyle maddi olmayan duran varlıkların hareketleri aşağıdaki gibidir.
MaliyetHaklarToplamBirikmiş AmortismanHaklarToplamNet Değer
01.01.20111.167.928
1.167.928
-123.058-123.058
1.044.870
Çıkış--
---
Giriş--
-104.311-104.311-104.311
Transfer--
---
31.12.2011 1.167.928
1.167.928
-227.369-227.369940.559
MaliyetHaklarToplamBirikmiş AmortismanHaklarToplamNet Değer
01.01.2010638.002
638.002
-98.869-98.869
539.133
Çıkış--
--
Giriş598.155
598.155
-58.872-58.872
539.283
Transfer-68.228
-68.228
34.68334.683
-33.546
31.12.20101.167.9281.167.928
-123.058-123.058
1.044.870
b) 31 Aralık 2010 tarihi itibariyle maddi olmayan duran varlıkların hareketleri aşağıdaki gibidir.
Ücret TahakkuklarıDava Karşılığı Diğer Gider Tahakkuklarıİzin KarşılıklarıBorç Karşılıkları
31 Aralık 20112.178.210
534.319162.090
1.406.1774.280.796
31 Aralık 20101.500.1041.321.912
62.7141.149.371
4.034.101
NOT 20 - ŞEREFİYE
Yoktur. (31 Aralık 2010- Yoktur)
NOT 21 - DEVLET TEŞVİK VE YARDIMLARI
a) Şirket, Dâhilde İşleme İzin belgelerine sahiptir. Bu belgeler kapsamında Şirket 31 Aralık 2011 itibariyle 33.141.500 USD tutarında ithalat yapılmış olup, bu alımlarla ilgili KDV teşviğinden yararlanmıştır. (31 Aralık 2010- 23.544.661 USD)
b) 2006/4 Sayılı Türk Ürünlerinin Yurt Dışında Markalaşması Türk Malı İmajının Yerleştirilmesi Ve Turqualty’nin desteklenmesi hakkında tebliğ kapsamında yıl içinde 1.394.290,30,- TL Turqualty teşviğinden yararlanılmıştır. (31 Aralık 2010- 633.048 TL)
c) 5084 Sayılı Yatırımların ve İstihdamın Teşviki ile Bazı Kanunlarda Değişiklik Yapılması Hakkında Kanun kapsamında Organize Sanayi Bölgesinde bulunan Düzce fabrikasında çalışan asgari ücretli işçilerin gelir vergileri, SSK primlerinin ödenmesi ve Elektrik giderleri konusunda muafiyet sağlamaktadır. Şirket 31 aralık 2011 itibariyle 1.082.286,-TL tutarında teşvikten yararlanmıştır. (31 Aralık 2010- 1.165.166 TL) (Bkz. Not 31/A)d) 5510 sayılı Sosyal Sigortalar ve Genel Sağlık Sigortası Kanununun 81 inci maddesinin birinci fıkrasına eklenen (ı) bendi kapsamında, sigortalı olarak çalışanların malullük, yaşlılık ve ölüm sigortaları primlerinden, işveren hissesinin beş puanlık kısmına isabet eden tutarın Hazinece karşılanmaktadır. Şirketin, bu kapsamda 31 Aralık 2011 itibariyle Çorlu fabrika, Sefaköy fab-rika ve mağazalardaki çalışanlarına uyguladığı ve gelir kaydettiği işveren hissesinin beş puanlık kısmının tutarı 1.263.938,- TL’dır.
NOT 22 - KARŞILIKLAR, KOŞULLU VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLER
a) Borç Karşılıkları
aa) Şüpheli alacak karşılığı Not 10’da; kıdem tazminatı karşılığı Not 24’te açıklanmıştır.
ab) Kısa vadeli borç karşılıklarının ayrıntısı aşağıdaki gibidir:
5756
5958
b) Alınan ve Verilen Teminatlar
ba) Şirketçe alınan ipotek, teminat ve kefaletlerin ayrıntısı aşağıdaki gibidir.
bb) Pasifte yer almayan bilanço dışı yükümlülüklerin ayrıntısı aşağıdaki gibidir:
Şirketin vermiş olduğu diğer TRİ’lerin Şirket’in özkaynaklarına oranı 31 Aralık 2011 tarihi itibariyle %28,58’dir. (31 Aralık 2010: %24,71) bd) Vadeli döviz alımı ve opsiyon sözleşmeleri;
Şirketin 31 Aralık 2011 tarihi itibarıyle vadeli döviz alımı ve opsiyon sözleşmesi bulunmamaktadır.
(31 Aralık 2010- Şirketin vadeli döviz alımı ve opsiyon sözleşmesi bulunmamaktadır.)
NOT 23 - TAAHHÜTLER
Yoktur. (31 Aralık 2010- Yoktur)
NOT 24 - ÇALIŞANLARA SAĞLANAN FAYDALAR
T.C. Kanunlarına göre Şirket, en az bir yıllık hizmeti tamamlayarak 25 yıllık çalışma hayatı ardından emekliye ayrılan (kadınlar için 58 erkekler için 60 yaş), iş ilişkisi kesilen, askerlik hizmetleri için çağrılan veya vefat eden her çalışanına kıdem tazminatı ödemek mecburiyetindedir. Ödenecek tazminat, her hizmet yılı için bir aylık maaş tutarı kadardır ve bu miktar 31 Aralık 2011 tarihi itibariyle 2.731,85 TL ( 31 Aralık 2010: 2.517,01 TL ) ile sınırlandırılmıştır.Kıdem tazminatı yükümlülüğü yasal olarak herhangi bir fonlama-ya tabi değildir. Kıdem tazminatı karşılığı, Şirket’in, çalışanların emekli olmasından kaynaklanan gelecekteki muhtemel yüküm-lülük tutarının bugünkü değerinin tahmin edilmesi yoluyla hesaplanmaktadır. UMS 19 (“Çalışanlara Sağlanan Faydalar”), şirketin yükümlülüklerinin, tanımlanmış fayda planları kapsamında aktüeryal değerleme yöntemleri kullanılarak geliştirilmesini öngörür. Bu doğrultuda, toplam yükümlülüklerin hesaplanmasında kullanılan aktüeryal varsayımlar aşağıda belirtilmiştir:Ana varsayım, her hizmet yılı için olan azami yükümlülük tutarının enflasyona paralel olarak artacak olmasıdır. Dolayısıyla, uygu-lanan iskonto oranı, gelecek enflasyon etkilerinin düzeltilmes-inden sonraki beklenen reel oranı ifade eder. Bu nedenle, 31 Aralık 2011 tarihi itibariyle, ekli finansal tablolarda karşılıklar, geleceğe ilişkin, çalışanların emekliliğinden kaynaklanacak muhtemel yükümlülüğünün bugünkü değeri tahmin edilerek hesaplanmaktadır. Bilanço tarihindeki karşılıklar, yıllık %5,10 (31 Aralık 2010: %5,10) enflasyon ve %10,00 (31 Aralık 2010: %10,00) iskonto oranı varsayımlarına göre yaklaşık %4,66 (31 Aralık 2010: %4,66) olarak elde edilen reel iskonto oranı kullanılmak suretiyle hesaplanmıştır. İsteğe bağlı işten ayrılmalar neticesinde ödenmey-ip, Şirket’e kalacak olan kıdem tazminatı tutarlarının tahmini oranı da dikkate alınmıştır. Kıdem tazminatı tavanı altı ayda bir revize edilmektedir.Dönem içindeki kıdem tazminatı karşılığının hareketleri aşağıdaki gibidir:
NOT 25 - EMEKLİLİK PLANLARI
Yoktur. (31 Aralık 2010- Yoktur)
(*) Şirket kullandığı kredilere teminat olarak Çorlu’da yer alan fabrika üzerinden 11.333.400 TL (6.000.000 USD) ipotek senedi vermiştir.
bc) 31 Aralık 2011 ve 31 Aralık 2010 tarihleri itibariyle Şirketin temi-nat/rehin/ipotek pozisyonuna ilişkin tabloları aşağıdaki gibidir.
31 Aralık 2011 31 Aralık 2010
Teminat Mektupları
TL
USD
EURO
Teminat Çekleri
TL
USD
Teminat Senetleri
TL
Toplam
668.000
0
40.689
80.000
0
310.000
900.518
---
---
80.000
55.347
330.000
708.689
80.000
310.000
1.098.689
900.518
35.347
330.000
1.365.865
31 Aralık 2011 31 Aralık 2010
Verilen Teminat Mektupları
TL
USD
EURO
Verilen Senetler
TL
USD
Verilen Kefaletler
TL
USD
İpotek Senedi (*)
USD
Verilen Emanetler
TL
Toplam
1.722.313
796.995
1.903.729
0
755.560
71.250
0
11.333.400
30
1.642.467
941.258
1.474.550
---
618.400
71.250
9.276.000
30
4.423.037
755.560
71.250
11.333.400
30
16.583.277
4.058.275
618.400
71.250
9.276.000
30
14.023.955
Şirket Tarafından Verilenler TRİ’ler
A. Kendi Tüzel Kişiliği Adına Vermiş Olduğu TRİ’lerin Toplam Tutarı
B. Tam Konsolidasyon Kapsamına Da-hil Edilen Ortaklıklar Lehine Vermiş Olduğu TRİ’lerin Toplam Tutarı
C. Olağan Ticari Faaliyetler-inin Yürütülmesi Amacıyla Diğer 3. Kişilerin Borcunu Temin Amacıyla Vermiş Olduğu TRİ’lerin Toplam Tutarı
D. Diğer Verilen TRİ’lerin Toplam Tutarı
1) Ana Ortaklık Lehine Vermiş Olduğu TRİ’lerin Toplam Tutarı
2) B ve C maddesi Kapsamına Girmeyen Diğer Grup Şirketleri Lehine Vermiş Olduğu TRİ’lerin Toplam Tutarı
3) C Maddesi Kapsamına Girmeyen 3. Kişiler Lehine Vermiş Olduğu TRİ’lerin Toplam Tutar
Toplam
15.756.437
-
826.810
30
-
-
30
16.583.277
13.334.275
-
689.650
30
-
-
30
14.023.955
31 Aralık 2011 31 Aralık 2010
Dönem Başı
Dönem İçerisindeki
Artış
Dönem İçerisindeki
Ödemeler (-)
Dönem Sonu
1.083.295
1.328.328
-945.924
1.465.699
921.807
915.300
-753.811
1.083.296
31 Aralık 2011 31 Aralık 2010
NOT 28 - SATIŞLAR VE SATIŞLARIN MALİYETİ
Yurtiçi Satışlar
Yurtdışı Satışlar
Diğer Gelirler
Brüt Satışlar
İadeler (-)
Satış İskontoları (-)
İndirimler (-)
Net Satışlar
Satışların Maliyeti (-)
Esas Faaliyet Geliri (Net)
1 Ocak 201131 Aralık 2011
87.874.014
95.155.524
51.273
183.080.811
-6.985.742
-650.821
-185.529
175.258.719
-105.622.352
69.636.367
1 Ocak 201031 Aralık 2010
67.268.941
64.785.082
391.950
132.445.973
-4.396.669
--
-631.317
127.417.987
-89.227.437
38.190.550
NOT 26 - DİĞER VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLER
a) Diğer dönen varlıkların detayı aşağıdaki gibidir:
b) Diğer duran varlıklar: Yoktur. (31 Aralık 2010 - Yoktur.)
c) Diğer kısa vadeli yükümlülüklerin detayı aşağıdaki gibidir:
d) Geçmiş Yıl Kar/ZararıGeçmiş yıl kar/zararının ayrıntısı aşağıdaki gibidir:
NOT 29 - FAALİYET GİDERLERİ
a) Pazarlama Satış ve Dağıtım Giderleri’nin ayrıntısı aşağıdaki gibidir;
NOT 27 - ÖZKAYNAKLAR
a) Özkaynakların Ayrıntısı
31 Aralık 2011 tarihi itibariyle şirketin öz sermayesi 58.018.748 TL ( 31 Aralık 2010 – 56.754.259 TL) olup, ayrıntısı aşağıdaki gibidir.
b) Ödenmiş Sermaye
Şirket 2007 yılı içerisinde kayıtlı sermaye sistemine geçmiş olup, kayıtlı sermaye tavanı 150.000.000 TL’dir. Ödenmiş sermayesi ise 49.221.970 TL ( 31 Aralık 2010: 49.221.970 TL) olup her biri 1 Kr nomi-nal değerli 4.922.196.986 (31 Aralık 2010: 4.922.196.986) adet hisseye bölünmüştür.
Yönetim Kurulu üyelerinin 4 (Dört) ‘ü ve denetçiler, (A) grubu hisse sahiplerinin göstereceği adaylar arasından seçilir. Olağan ve Olağanüstü Genel Kurul toplantılarında (A) grubu hissedarların 1 hisse karşılığı 50 oy , (A) grubu hisse dışı hissedarların ise 1 hisse karşılığı 1 oy hakkı vardır. Mali açıdan imtiyazlı hisse senedi yoktur.
31 Aralık 2011 ve 31 Aralık 2010 tarihlerinde çıkarılmış ve ödenmiş sermaye tutarları defter değerleriyle aşağıdaki gibidir:
(*) Halka açık kısım içerisinde yer alan % 1,77 oranındaki 868.814 TL tutarındaki hisse Çelet Holding A.Ş.’ye aittir.
Pazarlama Satış ve Dağıtım Giderleri
Genel Yönetim Giderleri
Araştırma ve Geliştirme Giderleri
Toplam
Ödenmiş Sermaye
Sermaye Enflasyon
Düzeltme Farkı
Kardan Ayrılan Kısıtlanmış
Yedekler
Geçmiş Yıl Kar/Zararı
Dönem Net Karı/Zararı
Özsermaye
1 Ocak 201131 Aralık 2011
-45.153.070
-12.544.150
-2.258.768
-59.955.988
1 Ocak 201031 Aralık 2010
-30.707.583
-8.666.508
-1.523.323
-40.897.414
31 Aralık 2011
49.221.970
5.500.255
735.597
1.296.437
1.264.488
58.018.748
31 Aralık 2010
49.221.970
5.500.255
735.597
748.684
547.753
56.206.978
Adı
Melih Çelet
Çelet Holding A.Ş.
Halka Açık Kısım (*)
Diğer
Toplam
Pay Oranı
%14,92
%54,28
%30,00
%0,80
%100
Pay Oranı
%14,92
%54,28
%30,00
%0,80
%100
Pay Tutarı
7.343.918
26.717.682
14.766.591
393.779
49.221.970
Pay Tutarı
7.343.918
26.717.682
14.766.591
393.779
49.221.970
31 Aralık 2011 31 Aralık 2010
Birinci Tertip Yasal Yedekler
Toplam735.597
735.597
735.597
735.597
31 Aralık 2011 31 Aralık 2010
Alınan Sipariş Avansları
Diğer Avanslar
Toplam
695.796
17.645
713.441
1.224.814
49.545
1.274.359
31 Aralık 2011 31 Aralık 2010
Sipariş Avansları
Sipariş avansları Şüpheli
Alacak Karşılığı
Gelecek Aylara Ait Giderler
Peşin Ödenen Vergilerve Fonlar
Gelir Tahakkukları
İş Avansları
İş avansları Şüpheli Alacak
Karşılığı
Personel Avansları
Devreden KDV
Diğer KDV
Diğer Çeşitli Dönen Varlıklar
Toplam
31 Aralık 2011
274.024
(131.441)
405.007
400.874
108.805
1.137.701
(313.851)
30.736
-
1.061.440
14.082
2.987.377
31 Aralık 2010
889.933
-
439.469
-
-
908.060
-
13.792
-
1.010.423
7.013
3.268.690
Diğer Düzeltmeler
2010 Yılı Kar/Zararı
2009 Yılı Kar/Zararı
2008 Yılı Kar/Zararı
2007 Yılı Karından Yasal Yedeklere Transfer
2007 Yılı Karı
2006 Yılı Karından Yasal Yedeklere Transfer
2006 Yılı Vergi Karşılığı Düzeltmesi
2007 Yılı Vergi Karşılığı Düzeltmesi
Sermayeye Transfer
2006 Yılı Karı
2006 ve Öncesi Geçmiş Yıl Kar/Zararı
Geçmiş Yıl Kar/Zararı
31 Aralık 2011
(472)
547.753
(5.747.104)
(3.798.035)
(76.001)
6.142.057
(259.051)
(6.511.000)
(541.655)
(4.921.970)
3.455.472
13.006.443
1.296.437
31 Aralık 2010
(472)
--
(5.747.104)
(3.798.035)
(76.001)
6.142.057
(259.051)
(6.511.000)
(541.655)
(4.921.970)
3.455.472
13.006.443
748.684
Personel Giderleri
Gayrimenkul Kira Giderleri
Elektrik, Su ve Yakıt Giderleri
Reklam İlan Giderleri
Nakliye Giderleri
Kargo ve Seyahat Giderleri
Amortisman Giderleri
Banka Komisyon Giderleri
Telefon, Faks, Data Hattı
Bakım Onarım, Sigorta Gid.
Vergi Resim Harç Gider.
Raf, Tabela, Matbuat Giderleri
Ürün, Tamir ve İhrac. Gümr. Gid.
Çalışanlara Sağlanan Faydalar
Diğer
Toplam
1 Ocak 201131 Aralık 2011
-13.840.149
-14.027.465
-1.486.236
-4.544.491
-392.548
-1.464.746
-2.789.980
-2.832.864
-177.293
-517.504
-588.615
-911.118
-667.744
-102.710
-809.607
-45.153.070
1 Ocak 2010 31 Aralık 2011
-8.782.776
-10.466.964
-1.241.743
-1.807.379
-328.553
-1.136.545
-2.270.650
-1.877.721
-159.618
-446.105
-586.543
-593.536
0
-132.861
-876.589
-30.707.583
c) Kardan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler www.desa.com.tr
b) Genel yönetim giderlerinin ayrıntısı aşağıdaki gibidir;
c)Araştırma geliştirme giderlerinin ayrıntısı aşağıdaki gibidir;
NOT 30 - NİTELİKLERİNE GÖRE GİDERLER
Önemli gider kalemlerinin niteliklerine göre dağılımı aşağıdaki gibidir.
NOT 31 - DİĞER FAALİYETLERDEN GELİRLER/GİDERLER
a) Diğer faaliyetlerden gelirlerin ayrıntısı aşağıdaki gibidir:
NOT 34 – SATIŞ AMACIYLA ELDE TUTULAN DURAN VARLIKLAR VE DURDURULAN FAALİYETLER
Yoktur. (31 Aralık 2010- Yoktur)
Sübvansiyon (SSK ve Stopaj)
Sübvansiyon (Turquality ve
ITKIB)
Kon. Kal. Karş (Şüp. Al. Kar. ve
Dava Karş İpt.)
Kira Gelirleri
Reklamasyon Geliri
Fiyat Farkları
Tamir Gelirleri
Sabit Kıymet Satış Geliri
İthalat Terkinleri
Hasar Tazmin Geliri
Numune Gelirleri
Elektrik Teşviki
Diğer
Toplam
1 Ocak 2011 31 Aralık 2011
2.346.223
1.394.290
3.282.603
330.588
91.896
21.886
134.092
44.610
409.111
193.882
171.581
--
800.562
9.221.323
1 Ocak 2010 31 Aralık 2010
1.922.196
633.048
--
269.266
8.637
120.339
--
142.448
1.501.992
122.486
355.302
28.311
871.291
5.975.316
NOT 32 - FİNANSAL GELİRLER
Faiz Geliri
Kambiyo Karı
Ertelenen Finansman Geliri
Toplam
1 Ocak 201131 Aralık 2011
16.511
3.290.415
469.926
3.776.852
1 Ocak 201031 Aralık 2010
33
2.941.666
470.094
3.411.793
Personel Giderleri
Elektrik, Su ve Yakıt Giderleri
Seyahat Giderleri
Temsil ve Ağırlama Giderleri
Bakım Onarım Giderleri
Çalışanlara Sağlanan Faydalar
Tasarım ve Modelleme Giderleri
Diğer
Toplam
1 Ocak 2011 31 Aralık 2011
-1.856.488
-19.253
-2.752
-42.927
-5.173
-23.059
-286.270
-22.845
-2.258.768
1 Ocak 201031 Aralık 2010
-1.229.739
-15.942
-19.329
-34.817
-9.601
-128.279
0
-85.616
-1.523.323
Ücret Giderleri
Üretim Maliyetine Giden
Genel Yönetime Giden
Pazarlama Satış Dağıtıma Giden
Araştırma Geliştirmeye Giden
Amortisman Giderleri
Üretim Maliyetine Giden
Genel Yönetime Giden
Pazarlama Satış Dağıtıma Giden
Çalışmayan Kısım Zararlarına Giden
Toplam
1 Ocak 201131 Aralık 2011
-44.286.427
-22.696.488
-5.893.302
-13.840.149
-1.856.488
-4.309.952
-571.715
-948.257
-2.789.980
0
-48.596.379
1 Ocak 201031 Aralık 2010
-33.819.281
-20.124.077
-3.682.689
-8.782.776
-1.229.739
-3.790.822
-595.494
-924.678
-2.270.650
0
-37.610.103
b) Diğer faaliyetlerden giderlerin ayrıntısı aşağıdaki gibidir:
Çalışmayan Kısım Zararları
Karşılık Giderleri
Satış Primi Komisyonu
Önceki Dönem Gideri
Sabit Kıymet Satış Zararı
Vazgeçilen Alacaklar
6111 Sayılı Kanun KV Matrah
Artırımı
Diğer
Toplam
1 Ocak 201131 Aralık 2011
-5.695.728
-3.340.169
-277.022
-5.644
-1.008
-126.906
-565.871
-57.068
-10.069.415
1 Ocak 201031 Aralık 2010
-
-2.465.326
-
-28.741
-28.896
-239.420
-
-253.042
-3.015.426
Kambiyo Zararları
Kredi Faiz Gideri
Kredi Kur Farkları
Ertelenen Finansman Gideri
K.Kartı/Tem. Mekt. Komisyon
Giderleri
İthalat / İhracat Masrafları
Diğer Finansal Giderler
Toplam
1 Ocak 201131 Aralık 2011
-4.275.184
-1.536.386
-812.697
-336.481
-134.662
-3.125.352
-10.052
-10.230.814
1 Ocak 201031 Aralık 2010
-1.741.318
-1.504.672
-10.690
-423.653
-279.015
-849.053
-100.419
-4.908.820
NOT 33 - FİNANSAL GİDERLER
Personel Giderleri
Amortisman Giderleri
Kira Giderleri
KKEG
Danışmanlık Giderleri
Banka Masraf ve Komisyonları
Seyahat ve Yol Giderleri
Vergi Resim Harçlar
Sigorta , Bakım Onarım Gid.
Haberleşme Giderleri
Elektr-Su-Yakıt, OtoYakıt Gid.
Kırtasiye, Reklam İlan Gid.
Çalışanlara Sağlanan Faydalar
Diğer
Toplam
1 Ocak 2011 31 Aralık 2011
-5.893.302
-948.257
-716.875
-837.041
-2.188.952
-169.225
-626.390
-138.173
-188.136
-147.598
-212.926
-139.304
-166.833
-171.139
-12.544.150
1 Ocak 2010 31 Aralık 2010
-3.682.689
-924.678
-553.304
-1.036.572
-311.298
-391.508
-411.107
-155.304
-107.751
-157.927
-203.191
-135.615
-310.123
-285.441
-8.666.508
6160
NOT 35 - VERGİ VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLERİ
Türkiye’de kurumlar vergisi oranı %20’dir. ( 2010: % 20 ) Bu oran, kurumların ticari kazancına vergi yasaları gereğince indirimi kabul edilmeyen giderlerin ilave edilmesi, vergi yasalarında yer alan istisna (iştirak kazançları istisnası gibi) ve indirimlerin ( Ar-Ge ve Bağış ve Yardımlar gibi ) indirilmesi sonucu bulunacak vergi matrahına uygulanır.
Kurumlar vergisi beyannameleri hesap döneminin kapandığı ayı izleyen dördüncü ayın birinci gününden yirmi beşinci günü akşamına kadar bağlı bu-lunulan vergi dairesine verilir. Beyan edilen vergi, beyannamenin verildiği ayın sonuna kadar tek taksitte ödenir. Bununla beraber, vergi incelemesine yetkili makamlar beş yıl zarfında muhasebe kayıtlarını inceleyebilir ve hatalı işlem tespit edilirse ödenecek vergi miktarları değişebilir.
Kurumlar Vergisi mükellefleri, cari vergilendirme döneminin kurumlar vergisine mahsup edilmek üzere üçer aylık dönemler itibariyle mali karları üzerin-den %20 (2010 mali yılı için %20) oranında geçici vergi hesaplar ve o dönemi izleyen ikinci ayın 14 üncü gününe kadar beyan edip 17 inci günü akşamına kadar öderler.
Türk vergi mevzuatına göre beyanname üzerinde gösterilen mali zararlar 5 yılı aşmamak kaydıyla dönem kurum kazancından indirilebilir. Ancak, mali zararlar, geçmiş yıl karlarından mahsup edilemez.
50 Seri Numaralı Kurumlar Vergisi Genel Tebliği uyarınca Türkiye’ye döviz olarak getirildiğinin tevsik edilmesi kaydıyla serbest bölgelerdeki faaliyetlerden elde edilen kazançlar Gelir Vergisi Kanunu’nun 75/4 maddesi kapsamında menkul sermaye iradı sayılmadığından Kurumlar Vergisi ve kurum stopajı matrahı dışında tutulmaktadır.
Kar dağıtılmadığı takdirde başka bir vergi ödenmez.
Tam mükellef kurumlar tarafından, Türkiye’de bir işyeri veya daimi temsilci aracılığıyla kar payı elde edenler hariç olmak üzere dar mükellef kurumlara veya kurumlar vergisinden muaf olan dar mükelleflere dağıtılan ve Gelir Vergisi Kanunu’nun 75’inci maddesinin 2’nci fıkrasının (1), (2) ve (3) numaralı bentlerinde sayılan kar payları üzerinden %15 oranında vergi kesintisi yapılır. Karın sermayeye eklenmesi kar dağıtımı sayılmaz.
Şirket’in cari dönemde 254.236 TL ertelenen vergi varlığı, (31 Aralık 2010: 528.749 TL ertelenen vergi varlığı) bulunmakta olup, detayı aşağıdaki gibidir;
Cari vergi yükümlülüğü
Cari kurumlar vergisi karşılığı
Peşin ödenen vergi ve fonlar
996.939
(400.874)
596.065
-
-
-
31 Aralık 2011 31 Aralık 2010 Gelir tablosundaki vergi gideri Cari kurumlar vergisi karşılığıErtelenmiş vergi geliri / (gideri)Toplam vergi geliri / (gideri)Devam eden faaliyetlere ilişkin vergigeliri / (gideri)Durdurulan faaliyetlere ilişkin vergigeliri / (gideri)
(996.939)(274.513)
(1.264.488)
(1.264.488)
(1.264.488)
-1.161.692
1.161.692
1.161.692-
1.161.692
31 Aralık 2011 31 Aralık 2010
528.749
(274.513)
-
-
254.236
(632.943)
1.161.692
-
-
528.749
Ertelenen Vergi Varlığı / Yükümlülüğü Hareketleri
1 Ocak itibariyle açılış bakiyesi
Ertelenmiş vergi geliri / (gideri)
Finansal varlık değer artış fonundan mahsup edilen
Ertelenmiş vergi aktifi karşılığı
Dönem sonu itibariyle kapanış bakiyesi
31 Aralık 2011 31 Aralık 2010
Alıcaklar Reeskontu
İlişkili Taraflardan Alacaklar Rees.
Alacak Senetleri Reeskontu
Kredi Kartları Reeskontu ve Kom.
Şüpheli Alacak Karşılığı
İlişkili Taraflardan Şüpheli Alacak Karşılığı
İzin Karşılığı
Kıdem Tazminatı Karşılığı
Özk.Yön. Göre Değ. Yat. Değer Azalışı
Borç/Gider Karşılıkları
Geçmiş Yıllar Zararları
Finansal Yatırımlar Değer Düşük.Karşılığı
Türev Araçlar Değerleme Farkı
Ertelenen Vergi Varlığı
Satıcılar Reeskontu
Borç Senetleri Reeskontu
İlişkili Taraflara Borçlar Rees
Sabit Kıymetler
Finansal Kir. Konusu Sabit Kıy.
Türev Araçlar Değerleme Farkı
Diğer Değerleme Farkları
Ertelenen Vergi Yükümlülüğü
Ertelenen Vergi Varlığı (Net)
70.478
9.198
0
37.644
933.081
0
1.406.176
1.465.699
535.452
0
3.107.074
0
7.564.802
-116.390
-260.822
-39.896
-5.876.522
0
0
0
-6.293.630
1.271.172
14.096
1.840
0
7.529
186.616
0
281.235
293.140
0
107.090
0
621.415
0
1.512.961
-23.278
-52.164
-7.979
-1.175.304
0
0
0
-1.258.725
254.236
38.701
3.087
1.185
52.275
907.432
1.609.015
1.149.371
1.083.295
0
1.358.770
2.065.830
690.225
0
8.959.186
-48.702
-134.963
-35.496
-6.096.277
0
0
-6.315.438
2.643.748
7.740
617
237
10.455
181.486
321.803
229.874
216.659
0
271.754
413.166
138.045
0
1.791.836
-9.740
-26.993
-7.099
-1.219.255
0
0
-1.263.087
528.749
ToplamGeçici Farklar31 Aralık 2011
ToplamGeçici Farklar31 Aralık 2011
Ertelen.VergiVarlık/Yük.
31 Aralık 2011
Ertelen.VergiVarlık/Yük.
31 Aralık 2011
www.desa.com.tr
b) İlişkili taraflardan alınan ve bunlara ödenen faiz, kira ve benzerleri:
Grup şirketlerine ödenen kiralar
Ortaklara Ödenen Kiralar
Grup şirketlerine ödenen hizmetler
Toplam Ödenen
Ortaktan alınan işyeri kirası
Ortağa fatura edilen hizmetler
İştirakten alınan işyeri kirası
İştirakten alınan taşıt kirası
İştiraklere fatura edilen hizmetler
Grup şirketlerinden alınan işyeri kirası
Grup şirketlerinden tahsil edilen faiz gelirleri
Grup şirketlerine fatura edilen hizmetler
Toplam Tahsil Edilen
31 Aralık 2011
10.388
627.519
100.046
737.952
---
---
305.897
---
1.997.352
24.000
16.344
71.723
2.415.315
31 Aralık 2010
9.376
--
458
9.833
16.992
70.930
250.179
16.515
1.763.495
9.708
33
582
2.128.433
NOT 36 - HİSSE BAŞINA KAZANÇGelir tablosunda belirtilen hisse başına kar, cari yıl net karının, dönem boyunca piyasada bulunan hisse senetlerinin ağırlıklı or-talama sayısına bölünmesi ile bulunmuştur.
Türkiye’de şirketler, sermayelerini hâlihazırda bulunan hissedarlarına, geçmiş yıl kazançlarından ve yeniden değerleme fonlarından dağıttıkları “bedelsiz hisse” yolu ile artırabilmektedirler. Bu tip “be-delsiz hisse” dağıtımları, hisse başına kar hesaplamalarında, ihraç edilmiş hisse gibi değerlendirilir. Buna göre, bu hesaplamalarda kullanılan ağırlıklı ortalama hisse sayısı, hisse senedi dağıtımlarının geçmişe dönük etkilerini de hesaplayarak bulunmuştur.
Hisse başına kar hesaplamaları, net karın ihraç edilmiş bulunan hisse senetlerinin ağırlıklı ortalama sayısına bölünmesi ile yapılmıştır.
Mali açıdan imtiyazlı hisse senedi yoktur. Buna göre, hisse grupları bazında hisse başına kar/zarar aşağıdaki gibi olmaktadır.
Vergi karşılığının mutabakatı
Vergilendirilebilir kar
Hesaplanan vergi (2011:%20-2010: % 20)
Kanunen kabul edilmeyen giderlerin etkisi
İndirim ve İstisnaların etkisi
Ertelenmiş vergi avantajı / (gideri)
Vergi geliri / (gideri)
Hisse başına kar
Net dönem karı / (zararı)
Çıkarılmış adi hisselerin ağırlıklı ortalama adedi (Her biri 1 Kr)
Devam eden ve durdurulan faaliyetlerden
elde edilen hisse başına kar / (zarar)
Net dönem karı / (zararı)
Eksi: Durdurulan faaliyetlerden yıl içinde elde edilen kar
Devam eden faaliyetlerden elde edilen hisse başı karın
Hesaplanması için net dönem karı
Devam eden faaliyetlerden elde edilen hisse başına kar / (zarar)
Durdurulan faaliyetlerden dönem içinde elde edilen kar
Seyreltilmiş hisse başına kar /(zarar)
Devam eden faaliyetlerden elde edilen hisse başına kar / (zarar)
Durdurulan faaliyetlerden elde edilen hisse başına kar
31 Aralık 2011
2.535.940
(507.188)
(489.751)
---
(274.513)
(1.271.452)
31 Aralık 2010
(613.939)
(122.787)
1.378.670
(94.191)
1.161.692
1.161.692
31 Aralık 2011
1.264.488
4.922.196.986
(0,000257)
1.264.488
1.264.488
(0,000257)
(0,000257)
(0,000257)
31 Aralık 2010
547.753
4.922.196.986
(0,000111)
547.753
547.753
(0,000111)
(0,000111)
(0,000111)
NOT 37 - İLİŞKİLİ TARAF AÇIKLAMALARI
a) İlişkili Taraflarla Yapılan İşlemler:
İlişkili taraflarla yapılan alış ve satış işlemlerinin ayrıntısı aşağıdaki gibidir:
Adesa Deri
Samsonite Seyahat Ürünleri
Çelet Holding
Desa International Ltd
Desa International (UK) Ltd
Desa SMS Ltd
Serga
Marfar
Yapı Çimento
Marshall Farmer
Melih Çelet
Mehmet Çelet
Burcu Çelet Özden
Toplam
3.830,40
5.659.060
--
--
356.447,25
373.544
10.954
--
--
830.990
286.094
277.977
63.447
7.862.345
416.056
2.303.248
74.400
--
397.852
481.052
--
--
600
--
--
--
--
3.673.209
796.441
4.400.777
--
--
--
--
9.833
--
--
--
--
--
--
5.207.051
199.183
5.386.828
87.922
280.588
258.183
314.606
--
530
838
--
--
--
--
6.528.677
31 Aralık 2011
Alışlar Satışlar Alışlar Satışlar
31 Aralık 2010
c) Üst Düzey Yöneticilere Sağlanan Faydalar:
31 Aralık 2011 yılı itibariyle üst düzey yöneticilere sağlanan ücret ve benzeri menfaatlerin toplamı 1.050.880 TL’dir. ( 31 Aralık 2010 - 560.262 TL)
6362
NOT 38 - FİNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RİSKLERİN NİTELİĞİ VE DÜZEYİ
Finansal araçlardan kaynaklanan başlıca riskler kredi riski, likidite riski, piyasa riski ve faiz oranı ve döviz kuru riskidir.
38.1. Kredi Riski: Kredi riski, bankalarda tutulan mevduatlardan ve tahsil edilmemiş alacaklar ve taahhüt edilmiş işlemleri de kapsayan kredi riskine maruz kalan müşterilerden oluşmaktadır. Risk kontrolü müşterinin finansal pozisyonunu, geçmiş tecrübelerini ve diğer faktörleri dikkate alarak müşterinin kredi kalitesini değerlendirir. Şirket yönetimi bu riskleri, her anlaşmada bulunan karşı taraf için ortalama riski kısıtlayarak ve gerektiği takdirde teminat alarak karşılamaktadır. Yönetim, tarafların performanslarını yerine getirmemesinden dolayı bir zarar beklememek-tedir
38.1.1. Finansal araç türleri itibariyle maruz kalınan kredi riskleri aşağıdaki gibidir:
31 Aralık 2011 itibariyle
p.36/a Raporlama tarihi itibariyle maruz kalınan azami kredi riski (A+B+C+D+E) (1)p.36/b - Azami riskin teminat, vs ile güvence altına alınmış kısmı p.36/c A. Vadesi geçmemiş ya da değer düşüklüğüne uğramamış finansal varlıkların net defter değeri - Teminat, vs ile güvence altına alınmış kısmıp.36/d B. Koşulları yeniden görüşülmüş bulunan, aksi takdirde vadesi geçmiş veya değer düşüklüğüne uğramış sayılacak finansal varlıkların defter değeri (2) p.37/a,c C. Vadesi geçmiş ancak değer düşüklüğüne uğramamış varlıkların net defter değeri (3) - Teminat, vs ile güvence altına alınmış kısmıp.37/b,c D. Değer düşüklüğüne uğrayan varlıkların net defter değerleri - Vadesi geçmiş (brüt defter değeri) - Değer düşüklüğü (-) - Net değerin teminat, vs ile güvence altına alınmış kısmı - Vadesi geçmemiş (brüt defter değeri) - Değer düşüklüğü (-) - Net değerin teminat, vs ile güvence altına alınmış kısmıp.B10 E. Bilanço dışı kredi riski içeren unsurlar
1.257.4360
1.257.436 0
0
0 000000000
12.769.9231.098.689
12.769.923
1.098.689
0 0 00
708.542708.542
00000
1.8220
1.822 00 0
000000000
32.7460
32.746 00 0 000000000
101.8860
101.886 00 000 0 0 0 0 0 0
165.4060
165.406 00 0 000 0 0 0 0 0 0
Alacaklar
31.12.2011
UFR
S 7
refa
rans
ı
Ticari Alacaklar Diğer Alacaklar
İlişkili Taraf İlişkili TarafDiğer Taraf Diğer TarafBankalardaki Mevduat
Nakit veNakit Benzerleri
(*) Söz konusu tutarların belirlenmesinde alınan teminatlar gibi, kredi güvenilirliğinde artış sağlayan unsurlar dikkate alınmamıştır.
(1) Bu alan tabloda yer alan A,B,C,D ve E satırlarının toplamını ifade etmektedir. Söz konusu tutarın belirlenmesinde alınan teminatlar gibi kredi güvenilirliğinde artış sağlayan unsurlar dikkate alınmamıştır.(2) 31.12.2011 tarihi itibariyle vadesi geçmemiş veya değer düşüklüğüne uğramamış ve koşulları yeniden görüşülmüş bulunan ticari alacakların kredi kalitesine ilişkin açıklamalar Not: 8’de belirtilmiştir.(3) 31.12.2011 tarihi itibariyle vadesi geçmiş ancak değer düşüklüğüne uğramamış varlıkların yaşlandırılmasına ilişkin açıklamalar Not :8’de belirtilmiştir.
Dönem vergi giderinin dönem karı ile mutabakatı aşağıdaki gibidir: www.desa.com.tr
31 Aralık 2010 itibariyle
(*) Söz konusu tutarların belirlenmesinde alınan teminatlar gibi, kredi güvenilirliğinde artış sağlayan unsurlar dikkate alınmamıştır.
38.1.2. Alacaklar için alınan teminatların detayı ve gerçeğe uygun değerleri aşağıdaki gibidir:
Şirketin 31 Aralık 2011 tarihi itibariyle alacakları için almış olduğu teminatların toplam tutarı 1.098.689 TL’dir.
38.1.3. Vadesi geçmemiş ya da değer düşüklüğüne uğramamış finansal varlıklar ile koşulları yeniden görüşülmüş bulunan, aksi takdirde vadesi geçmiş veya değer düşüklüğüne uğramış sayılacak finansal varlıkların kredi kalitesine ilişkin açıklamalar:
Şirketin koşulları yeniden görüşülmüş bulunan, aksi takdirde vadesi geçmiş veya değer düşüklüğüne uğramış sayılacak finansal varlığı bulunmamaktadır. Vadesi geçmemiş ve değer düşüklüğüne uğramamış finansal varlıkların tahsilatlarında herhangi bir sıkıntı yaşanmamakta olup ticari alacakların ortalama tahsilat süreleri 15-120 gün arasında değişmektedir. (31 Aralık 2010- Yoktur)
38.1.4. Değer düşüklüğüne uğramış finansal varlıklara ilişkin olarak ayrılan değer düşüklüğünün tespiti sırasında hangi etken-lerin göz önünde bulundurulduğuna yönelik açıklamalar:
31 Aralık 2011 itibariyle bağlı ortaklık niteliğinde olan ve cirosunun düşük olması nedeniyle konsolide edilmeyen Desa İnternational Limited ile Leather Fashion’ın özsermayesini yitirmiş olması nedeniyle aktifte yer alan tutarları kadar (3.107.074 TL) ve değer düşüklüğü hesaplanarak Finansal Yatırımlar hesabı içinde gösterilmiştir.
38.1.5. Vadesi geçmiş ancak değer düşüklüğüne uğramamış finansal varlıkların yaşlandırma tablosu
Yoktur. (31 Aralık 2010- Yoktur)
38.1.6. Şirket’in güvence olarak elinde bulundurmakta olduğu teminatın mülkiyetini üzerine almak veya kredi güvenilirliğinde artış sağlayan diğer unsurları kullanmak suretiyle edindiği varlıkların;
- Niteliği ve defter değeri;
Yoktur. (31 Aralık 2010- Yoktur)
- Anılan varlıkların halihazırda nakde dönüştürülebilir nitelikte olmamaları durumunda, işletmenin söz konusu varlıkların elden çıkarılması veya işletme faaliyetlerinde kullanılmasına ilişkin yaklaşımı:
Yoktur. (31 Aralık 2010- Yoktur)
38.2.Likidite riski: Likidite riski, Şirket’in net fonlama yükümlülüklerini yerine getirmeme ihtimalidir. Piyasalarda meydana gelen bo-zulmalar veya kredi puanının düşürülmesi gibi fon kaynaklarının azalması sonucunu doğuran olayların meydana gelmesi, likidite ris-kinin oluşmasına sebebiyet vermektedir. Şirket 31 Aralık 2011 ve 31 Aralık 2010 tarihleri itibariyle likidite riskine maruz kalmıştır. Şirket ticari borçlarının vadelerini uzatmak, yeni hammadde alımı yerine hammadde stoklarına ağırlık vermek suretiyle likidite yönetimi gerçekleştirmeyi planlamaktadır.
38.2.1.Türev ve türev olmayan finansal yükümlüklerin kalan vadelerine göre dağılımı aşağıdaki gibidir:
Aşağıdaki tabloda Şirket’in yükümlülükleri iskonto edilmeden ve ödemesi gereken en erken tarihler esas alınarak hazırlanmıştır. Söz ko-nusu yükümlülükler üzerinden ödenecek faizler aşağıdaki tabloya dahil edilmiştir. Ticari borçların ortalama vadesi 120 gündür
38.3. Piyasa Riski: Bilanço içi ve bilanço dışı hesaplarda tutulan pozisyonlarda, finansal piyasalardaki dalgalanmalardan kaynaklanan faiz, kur farkı ve hisse senedi fiyat değişmelerine bağlı olarak ortaya çıkan riskler nedeniyle zarar etme ihtimalidir.
38.3.1. Kur Riski: Yabancı para varlıklar, yükümlülükler ve bilanço dışı yükümlülüklere sahip olma durumunda ortaya çıkan kur hareketlerin-den kaynaklanacak etkilere kur riski denir.
Sözleşme Uyarınca Vadeler
Türev Olmayan Finansal Yükümlülükler
Banka Kredileri
Banka Kredileri ( Vadesiz )
Borçlanma senedi ihraçları
Finansal Kiralama yükümlülükleri
Ticari Borçlar
Diğer Borçlar
Diğer Yükümlülük
Türev Finansal Yükümlülükler
Türev Nakit Girişleri
Türev Nakit Çıkışları
65.778.713
18.686.938
3.273.094
0
5
39.125.788
3.979.448
713.441
0
0
0
64.638.149
17.962.830
3.273.927
0
5
38.708.500
3.979.447
713.441
0
0
0
47.437.916
762.597
3.273.927
0
5
38.708.500
3.979.447
713.441
0
0
0
13.353.343
13.353.343
0
0
0
0
0
0
0
0
3.846.890
3.846.890
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
Defter DeğeriSözleşme uyarınca
nakit çıkışlar toplamı (=I+II+III+IV)
3 aydan kısa (I)
3-12 ay arası (II)
1-5 yıl arası (III)
5 yıldan uzun (IV)
Sözleşme uyarınca vadeler
Türev Olmayan Finansal Yükümlüükler
Banka Kredileri
Banka Kredileri ( Vadesiz )
Borçlanma senedi ihraçları
Finansal Kiralama yükümlülükleri
Ticari Borçlar
Diğer Borçlar
Diğer Yükümlülük
Türev Finansal Yükümlülükler
Türev Nakit Girişleri
Türev Nakit Çıkışları
52.774.891
16.450.186
4.476.578
0
412
28.520.366
2.052.989
1.274.359
0
0
0
52.716.206
16.603.913
4.483.050
0
412
28.301.483
2.052.988
1.274.359
0
0
0
28.533.749
2.538.002
4.483.050
0
0
18.185.349
2.052.988
1.274.359
0
0
0
18.516.982
8.400.543
0
0
306
10.116.134
0
0
0
0
0
5.665.474
5.665.368
0
0
106
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
Defter DeğeriSözleşme uyarınca
nakit çıkışlar toplamı (=I+II+III+IV)
3 aydan kısa (I)
3-12 ay arası (II)
1-5 yıl arası (III)
5 yıldan uzun (IV)
Cari Dönem:
31 Aralık 2011
31 Aralık 2010Önceki Dönem:
6564
p.36/a Raporlama tarihi itibariyle maruz kalınan azami kredi riski (A+B+C+D+E) (1)p.36/b - Azami riskin teminat, vs ile güvence altına alınmış kısmı p.36/c A. Vadesi geçmemiş ya da değer düşüklüğüne uğramamış finansal varlıkların net defter değeri - Teminat, vs ile güvence altına alınmış kısmıp.36/d B. Koşulları yeniden görüşülmüş bulunan, aksi takdirde vadesi geçmiş veya değer düşüklüğüne uğramış sayılacak finansal varlıkların defter değeri (2) p.37/a,c C. Vadesi geçmiş ancak değer düşüklüğüne uğramamış varlıkların net defter değeri (3) - Teminat, vs ile güvence altına alınmış kısmıp.37/b,c D. Değer düşüklüğüne uğrayan varlıkların net defter değerleri - Vadesi geçmiş (brüt defter değeri) - Değer düşüklüğü (-) - Net değerin teminat, vs ile güvence altına alınmış kısmı - Vadesi geçmemiş (brüt defter değeri) - Değer düşüklüğü (-) - Net değerin teminat, vs ile güvence altına alınmış kısmıp.B10 E. Bilanço dışı kredi riski içeren unsurlar
2.128.2050
2.128.205 0 0 0
0 0
1.609.015(1.609.015)
00000
11.082.3771.365.864
11.082.377
1.365.864
0 0 00
1.116.019(1.116.019)
00000
00 0 0 0 0 0 00000000
28.9090
28.909 0 0 0 0 00000000
704.8650
704.865 0 0
0 0 00 0 0 0 0 0 0
211.9170
211.917 0 0 0 0 00 0 0 0 0 0 0
Alacaklar
31.12.2011
UFR
S 7
refa
rans
ı
Ticari Alacaklar Diğer Alacaklar
İlişkili Taraf İlişkili TarafDiğer Taraf Diğer TarafBankalardaki Mevduat
Nakit veNakit Benzerleri
www.desa.com.tr
6766
(*) İlgili ihracat ve ithalat tutarlarının Türk Lirası karşılıkları 31 Aralık 2011 TCMB döviz alış kurundan ifade edilmiştir.
31 Aralık 2011 ve 31 Aralık 2010 tarihleri itibariyle yabancı para cinsinden varlıkların ve yükümlülüklerin dağılımı aşağıdaki gibidir:
1.Ticari Alacaklar
Netleştirme**
1. Ticari Alacaklar Toplam
2a. Parasal Finansal Varlıklar (Kasa, Banka hesapları
dahil)
2b.Parasal Olmayan Finansal Varlıklar
3.Diğer
4.Dönen Varlıklar (1+2+3)
5.Ticari Alacaklar
6a.Parasal Finansal Varlıklar
6b.Parasal Olmayan Finansal Varlıklar
7.Diğer
8.Duran Varlıklar (5+6+7)
9.Toplam varlıklar (4+8)
10.Ticari Borçlar
11.Finansal Yükümlülükler
12a.Parasal Olan Diğer Yükümlülükler
Netleştirme**
12a.Toplam
12b.Parasal Olmayan Diğer Yükümlülükler
13.Kısa Vadeli Yükümlülükler (10+11+12)
14.Ticari Borçlar
15.Finansal Yükümlülükler
16a.Parasal Olan Diğer Yükümlülükler
16b.Parasal Olmayan Diğer Yükümlülükler
17. Uzun Vadeli Yükümlülükler (14+15+16)
18.Toplam Yükümlülükler (13+17)
19.Bilanço Dışı Döviz Cinsinden Türev Araçların Net varlık / (Yükümlülük) Pozisyonu (19a-19b)
19a. Aktif Karakterli Bilanço Dışı Döviz Cinsinden Türev Ürünlerin Tutarı
19b. Pasif Karakterli Bilanço Dışı Döviz Cinsinden Türev Ürünlerin Tutarı
20.Net Yabancı Para Varlık / (Yükümlülük) Pozisyonu(9-18+19)
21.Parasal Kalemler Net Yabancı Para Varlık / (Yükümlülük )Pozisyonu (UFRS 7.B23 (=1+2a+5+6a-10-11-12a-14-15-16a)
22.Döviz Hedge’i İçin Kullanılan Finansal Araçların Toplam Gerçeğe Uygun Değeri
23.Döviz Varlıkların Hedge Edilen Kısmının Tutarı
24.Döviz Yükümlülüklerin Hedge Edilen Kısmının
Tutarı
25.İhracat
26.İthalat
2.176.363
0
2.176.363
38.255
172.560
2.417
2.389.595
0
0
0
18.382
18.382
2.407.978
19.132.062
12.219.466
27.036
0
27.036
0
31.378.565
0
3.846.890
0
0
3.846.890
35.225.455
0
0
0
-32.817.477
-33.010.837
106.173.735
68.165.004
85.901
0
85.901
4.596
43.174
245
133.916
0
0
0
9.477
9.477
143.393
1.530.844
2.812.192
368
368
0
4.343.404
0
2.036.577
0
0
2.036.577
6.379.981
0
0
0
-6.236.588
-6.289.485
56.209.294
36.087.143
126.216
0
126.216
8.950
27.281
484
162.931
0
0
0
0
0
162.931
4.255.470
2.826.548
988
988
0
7.083.005
0
0
0
0
0
7.083.005
0
0
0
-6.920.073
-6.947.839
584.730
584.730
2.640
8.344
264
595.979
0
0
0
165
165
596.144
631.497
0
8.203
8.203
0
639.699
0
0
0
0
0
639.699
0
0
0
-43.556
-52.329
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
144.351
0
0
0
0
144.351
0
0
0
0
0
144.351
0
0
0
-144.351
-144.351
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
11.826.873
0
0
0
0
11.826.873
0
0
0
0
0
11.826.873
0
0
0
-11.826.873
-11.826.873
TL Karşılığı (Fonksiyonel Para Birimi) ABD Doları AVRO CHF GBP NOK
DÖVİZ POZİSYONU TABLOSU31 Aralık 2011
1.Ticari Alacaklar
Netleştirme**
1. Ticari Alacaklar Toplam
2a. Parasal Finansal Varlıklar (Kasa, Banka hesapları
dahil)
2b.Parasal Olmayan Finansal Varlıklar
3.Diğer
4.Dönen Varlıklar (1+2+3)
5.Ticari Alacaklar
6a.Parasal Finansal Varlıklar
6b.Parasal Olmayan Finansal Varlıklar
7.Diğer
8.Duran Varlıklar (5+6+7)
9.Toplam varlıklar (4+8)
10.Ticari Borçlar
11.Finansal Yükümlülükler
12a.Parasal Olan Diğer Yükümlülükler
Netleştirme**
12a.Toplam
12b.Parasal Olmayan Diğer Yükümlülükler
13.Kısa Vadeli Yükümlülükler (10+11+12)
14.Ticari Borçlar
15.Finansal Yükümlülükler
16a.Parasal Olan Diğer Yükümlülükler
16b.Parasal Olmayan Diğer Yükümlülükler
17. Uzun Vadeli Yükümlülükler (14+15+16)
18.Toplam Yükümlülükler (13+17)
19.Bilanço Dışı Döviz Cinsinden Türev Araçların Net varlık / (Yükümlülük) Pozisyonu (19a-19b)
19a. Aktif Karakterli Bilanço Dışı Döviz Cinsinden Türev Ürünlerin Tutarı
19b. Pasif Karakterli Bilanço Dışı Döviz Cinsinden Türev Ürünlerin Tutarı
20.Net Yabancı Para Varlık / (Yükümlülük) Pozisyonu(9-18+19)
21.Parasal Kalemler Net Yabancı Para Varlık / (Yükümlülük )Pozisyonu (UFRS 7.B23 (=1+2a+5+6a-10-11-12a-14-15-16a)
22.Döviz Hedge’i İçin Kullanılan Finansal Araçların Toplam Gerçeğe Uygun Değeri
23.Döviz Varlıkların Hedge Edilen Kısmının Tutarı
24.Döviz Yükümlülüklerin Hedge Edilen Kısmının
Tutarı
25.İhracat
26.İthalat
4.142.788
0
4.142.788
118.726
231.744
9.581
4.502.839
0
0
0
46.621
46.621
4.549.460
12.453.312
11.244.547
729.731
0
729.731
0
24.427.590
40.025
5.665.782
0
0
5.705.807
30.133.397
0
0
0
-25.583.936
-25.871.882
66.997.415
42.527.827
108.515
0
108.515
37.272
37.873
636
184.295
0
0
0
29.901
29.901
214.196
1.731.278
2.006.318
5.759
5.759
0
3.743.354
0
3.664.533
0
0
3.664.533
7.407.887
0
0
0
-7.193.692
-7.262.101
43.335.974
27.508.297
212.299
0
212.299
27.425
78.491
1.076
319.291
0
0
0
0
0
319.291
3.690.699
3.973.832
198.859
198.859
0
7.863.390
19.533
202
0
0
19.735
7.883.125
0
0
0
-7.563.834
-7.643.401
1.482.041
1.482.041
2.050
5.173
2.677
1.491.941
0
0
0
165
165
1.492.106
226.708
0
131.184
131.184
0
357.892
0
0
0
0
0
357.892
0
0
0
1.134.214
1.126.199
0
0
0
6
0
0
6
0
0
0
0
0
6
178.604
0
0
0
178.604
0
0
0
0
0
178.604
0
0
0
-178.598
-178.598
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
5.270.350
0
0
0
5.270.350
0
0
0
0
0
5.270.350
0
0
0
-5.270.350
-5.270.350
TL Karşılığı (Fonksiyonel Para Birimi) ABD Doları AVRO CHF GBP NOK
31 Aralık 2010 www.desa.com.tr
www.desa.com.tr
38.3.1. Faiz Riski : Piyasa faiz oranlarındaki değişmelerin finansal araçların fiyatlarında dalgalanmalara yol açması, Şirket’in faiz oranı riskiyle başa çıkma gerekliliğini doğurur. Şirket’in faiz oranı riskine duyarlılığı aktif ve pasif hesapların vadelerindeki uyumsuzluğu ile ilgilidir. Bu risk faiz değişimlerinden etkilenen varlıkları aynı tipte yükümlülüklerle karşılamak suretiyle yönetilmektedir.
Raporlama tarihinde faiz 100 baz puan ( %1 ) yüksek/düşük olsaydı ve diğer tüm değişkenler sabit kalsaydı, vergi ve ana ortaklık dışı paylar öncesi kar 71.340 TL ( 31.12.2010: 40.138 TL ) daha düşük/yüksek olacaktı.
38.4 Diğer Risklere İlişkin Duyarlılık Analizi:
Yoktur. (31 Aralık 2010: Yoktur.)
NOT 39 – FİNANSAL ARAÇLAR ( GERÇEĞE UYGUN DEĞER AÇIKLAMALARI VE FİNANSAL RİSKTEN KORUNMA MUHASEBESİ ÇERÇEVESİNDEKİ AÇIKLAMALAR )
39.1. Finansal Araç Kategorileri
31Aralık 2011
Finansal Varlıklar
Nakit ve nakit benzerleri
Ticari alacaklar
Finansal yatırımlar
Finansal Yükümlülükler
Finansal Borçlar
Ticari alacaklar
31Aralık 2011
Finansal Varlıklar
Nakit ve nakit benzerleri
Ticari alacaklar
Finansal yatırımlar
Finansal Yükümlülükler
Finansal Borçlar
Ticari Borçlar
227.944
-
-
-
-
-
916.782
-
-
-
-
-
14.027.359
-
-
-
-
-
13.207.316
-
-
-
-
-
2.665.363
-
-
-
-
-
38.068
-
-
-
227.944
14.027.359
2.665.363
21.236.758
38.708.499
916.782
13.210.582
38.068
21.086.962
28.301.483
227.944
14.027.359
2.665.363
21.236.758
38.708.499
916.782
13.210.582
38.068
21.086.962
28.301.483
6
10
7,16
8
10
6
10
7,16
8
10
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
21.236.758
38.708.499
-
-
-
21.086.962
28.301.483
İtfa edilmiş değerlerden gösterilen diğer finansal varlıklar
Kredi ve alacaklar
Satılmaya hazır finansal varlıklar
Gerçeğe uyg. değ. fark. gelir tablosuna yans. fin. var.lar
İtfa edilmiş değerlerden gösterilen diğer finansal yüküm.ler
Kayıtlı değer
Rayiç değer
Not
Sabit faizli finansal araçlar
Gerçeğe uygun değer farkı kar/zarara yansıtılan varlıklar
Satılmaya hazır finansal varlıklar
İtfa edilmiş değerlerden gösterilen diğer finansal varlık
Değişken faizli finansal araçlar
-
-
-
13.653.801
-
7.531.873
-
-
-
10.621.660
-
9.921.432
Cari Dönem Önceki DönemFinansal Varlıklar
Finansal Yükümlülükler
Finansal Varlıklar
Finansal Yükümlülükler
FAİZ POZİSYONU TABLOSU
6968
ABD Doları kurunun % 10 değişmesi halinde:
1- ABD Doları net varlık/yükümlülüğü
2- ABD Doları riskinden korunan kısım (-)
3- ABD Doları Net Etki (1+2)Avro döviz kurunun %10 değişmesi halinde:
4- Avro net varlık/yükümlülüğü
5- Avro riskinden korunan kısım (-)
6- Avro Net Etki (4+5)
İsviçre Frangı döviz kurunun ortalama %10 değişmesi halinde:
7-İsviçre Frangı net varlık/yükümlülüğü
8--İsviçre Frangı riskinden korunan kısım (-)
9- -İsviçre Frangı Net Etki (7+8)
İngiliz Sterlini döviz kurunun ortalama %10 değişmesi halinde:
10- İngiliz Sterlini net varlık/yükümlülüğü
11- İngiliz Sterlini kuru riskinden korunan kısım (-)
12- İngiliz Sterlini Net Etki (10+11)
Norveç Kronu döviz kurunun ortalama %10 değişmesi halinde:
13- Norveç Kronu net varlık/yükümlülüğü
14- Norveç Kronu kuru riskinden korunan kısım (-)
15- Norveç Kronu Net Etki (10+11)
TOPLAM (3+6+9+12+15)
-1.112.145
-1.112.145
-1.549.905
-1.549.905
-29.358
-29.358
270.918
270.918
-137.904
-137.904
-2.558.394
-1.112.145
-1.112.145
-1.549.905
-1.549.905
-29.358
-29.358
270.918
270.918
-137.904
-137.904
-2.558.394
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
Cari Dönem
Kar/Zarar ÖzkaynaklarYabancı paranın
değer kazanmasıYabancı paranın
değer kazanmasıYabancı paranın
değer kaybetmesiYabancı paranın
değer kaybetmesi
Döviz Kuru Duyarlılık Analizi Tablosu31 Aralık 2010
ABD Doları kurunun % 10 değişmesi halinde:
1- ABD Doları net varlık/yükümlülüğü
2- ABD Doları riskinden korunan kısım (-)
3- ABD Doları Net Etki (1+2)Avro döviz kurunun %10 değişmesi halinde:
4- Avro net varlık/yükümlülüğü
5- Avro riskinden korunan kısım (-)
6- Avro Net Etki (4+5)
İsviçre Frangı döviz kurunun ortalama %10 değişmesi halinde:
7-İsviçre Frangı net varlık/yükümlülüğü
8--İsviçre Frangı riskinden korunan kısım (-)
9- -İsviçre Frangı Net Etki (7+8)
İngiliz Sterlini döviz kurunun ortalama %10 değişmesi halinde:
10- İngiliz Sterlini net varlık/yükümlülüğü
11- İngiliz Sterlini kuru riskinden korunan kısım (-)
12- İngiliz Sterlini Net Etki (10+11)
Norveç Kronu döviz kurunun ortalama %10 değişmesi halinde:
13- Norveç Kronu net varlık/yükümlülüğü
14- Norveç Kronu kuru riskinden korunan kısım (-)
15- Norveç Kronu Net Etki (10+11)
TOPLAM (3+6+9+12+15)
-1.178.029
-1.178.029
-1.691.128
-1.691.128
-28.960
-28.960
-12.705
-12.705
-370.926
370.926
-3.281.748
-1.178.029
-1.178.029
-1.691.128
-1.691.128
-28.960
-28.960
-12.705
-12.705
-370.926
370.926
-3.281.748
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
Cari Dönem
Kar/Zarar ÖzkaynaklarYabancı paranın
değer kazanmasıYabancı paranın
değer kazanmasıYabancı paranın
değer kaybetmesiYabancı paranın
değer kaybetmesi
Döviz Kuru Duyarlılık Analizi Tablosu31 Aralık 2011
31 Aralık 2011 ve 31 Aralık 2010 tarihleri itibariyle döviz kuru duyarlılık analizi tabloları aşağıdaki gibidir:
www.desa.com.tra) Gerçeğe Uygun Değer
Gerçeğe uygun değer, karşılıklı pazarlık ortamında bilgili bir alıcı ile bilgili bir satıcı arasında bir varlığın el değiştirmesi veya bir borcun ödenmesi durumunda ortaya çıkan tutardır.
Finansal varlıklar, bilançoya alınmalarından sonraki dönemlerde “Gerçeğe Uygun Değer” ile değerlenirler.
Finansal varlıkların gerçeğe uygun değerleri, şirket yönetimi tarafından mevcut piyasa bilgileri ve uygun değerleme yöntemleri kullanılarak belirlenir. Ancak gerçeğe uygun değeri belirlemek için piyasa verilerin yorumlanmasında tahminler kullanılması gerekmektedir. Buna göre, sunulan tahminler, şirketin güncel piyasa işleminde elde edebileceği gerçek tutarları göstermeyebilir. Borsada işlem gören hisse senetlerinin gerçeğe uygun değeri “Borsa rayici” dir.
Nakit ve nakit benzeri değerler, kısa vadeli ticari alacaklar ve borçların defter değerlerinin gerçeğe uygun değere yakın olduğu kabul edilir.
Döviz cinsinden olan finansal varlıklar, dönem sonu kuru üzerinden değerlenir; bundan dolayı gerçeğe uygun değerleri kayıtlı değerlerine yaklaşır.
Şirketin iştirak ve bağlı ortaklıkları aktif bir piyasada işlem görmemeleri nedeniyle gerçeğe uygun değerleri güvenilir olarak ölçülememiştir. Şirket, kısa vadede, anılan finansal araçları elden çıkarmak niyetinde değildir.
b) Riskten Korunma Muhasebesi
Riskten korunma muhasebesi, riskten korunma amaçlı araçlar ( vadeli işlem sözleşmeleri, option, forward ve swap işlemleri ) ile riskten ko-runan kalemlerin ( finansal tablolarda yer alan dövize döviz kuru, faiz ve fiyat riskine maruz borç ve alacaklar ile finansal tablolara alınmayan aynı etkilere maruz kesin taahhütlerin ) gerçeğe uygun değerlerinde meydana gelen değişikliklerin birbirleriyle netleştirilmesi suretiyle kar veya zarar olarak finansal tablolara alınmasını gerektirir.
Üç tür korunma ilişkisi mevcuttur:
- Gerçeğe uygun değer koruması- Nakit akışı koruması- Net yatırım koruması ( Yurt dışındaki iştiraklerde bulunan )
NOT 40 – BİLANÇO TARİHİNDEN SONRAKİ OLAYLAR
a) Şirketin muhasebe, finansman, insan kaynakları, bütçe planlama alanlarında mevcut iş süreçlerinin daha hızlı sürede tamamlanması, yönetimin her türlü yönetimsel kararları en hızlı biçimde almasını sağlayacak olan bilişim sisteminin oluşturulması amacı ile Kurumsal kaynak yönetim (ERP) projesi çalışmalarına 2011 yılında fiilen başlanmış olup, çalışmalar devam etmektedir. b) Şirket yönetimi izlediği satış politikası çerçevesinde önümüzdeki dönemlerde ciroyu artırmayı hedeflemekte olup, yurt içi ve yurt dışında yeni mağazalar açılması planlanmaktadır. Bu çerçevede bilanço tarihinden sonra açılacak mağazalarla ilgili görüşmelere devam edilmek-tedir.
c) Şirket’e ait finansal tablolar 15 Mart 2012 tarihinde Yönetim Kurulu tarafından onaylanmıştır. Genel Kurul ve belirli düzenleyici kurullar, finansal tabloları değiştirme yetkisine sahiptir.
d) Kıdem tazminat tavanı 01 Ocak 2012 - 1 Temmuz 2012 arası 2.805,- TL olmuştur.
NOT 41 – FİNANSAL TABLOLARI ÖNEMLİ ÖLÇÜDE ETKİLEYEN YA DA FİNANSAL TABLOLARIN AÇIK, YORUMLANABİLİR VE ANLAŞILABİLİR OLMASI AÇISINDAN AÇIKLANMASI GEREKEN DİĞER HUSUSLAR
Şirketin finansal tabloları, Tuzla’ da faaliyet gösteren şubesinin gelir ve giderlerini de içerecek şekilde hazırlanmıştır.
7170
DESA DERİ SANAYİ ve TİCARET A.Ş.Genel Merkez ve Fabrika:
Halkalı Cad. No:208 34295 Sefaköy İstanbul Türkiye • Tel: (0212) 473 18 00 (pbx) • Faks : (0212) 698 98 12 - 697 57 96
Çorlu Tabakhane:
Tabakhaneler Mevkii Kuzey Cad. 2. Sok. No:14 Çorlu Türkiye • Tel : (0282) 686 31 39 - 40 • Faks : (0282) 686 40 11
Düzce Fabrika:
1. Organize Sanayi Bölgesi 250 Ada 4 Parsel Beyköy Düzce Türkiye • Tel : (0380) 553 73 01 (7 Hat) • Faks : (0380) 553 73 08
DESA Cidde:
King Abdulaziz St. Red Sea Mall No:14 / F Jeddah Saudi Arabia Tel: 00 966 2215009495
Desa İletişim Hattı: 444 DESA - 444 33 72 • www.desa.com.tr – desa@desa.com.tr
MERSİNDesa Forum
İnternet Mağazasıwww.desa.com.tr
Desa GoDesa Go MuğlaDesa Go MarmarisDesa Go AlanyaDesa Go SamsunDesa Go OrduDesa Go ElazığDesa Go Şanlıurfa
TEKİRDAĞDesa Çorlu AvantajDesa Orion AVM
LONDRADesa Covent GardenDesa Hampstead
SUUDİ ARABİSTANDesa Cidde
72İZMİRDesa Optimum Desa EgsDesa AgoraDesa ForumDesa SelwayDesa Bornova
İSKENDERUNDesa PrimeMall
ANKARADesa MigrosDesa CepaDesa PanoraDesa OptimumDesa KentparkDesa ArmadaDesa Kızılay
ADANADesa SeyhanDesa Real
ANTALYADesa ShemallDesa DeepoDesa Migros
AYDINDesa Söke
AFYONDesa İlkbal
BALIKESİRDesa Susurluk
BURSADesa Korupark Desa Anatolium
BOLUDesa Highway
BİLECİKDesa Bozöyük
İSTANBULDesa Ataköy Galleria Desa Beylikdüzü MigrosDesa BeyoğluDesa CapitolDesa Kozyatağı CarrefourDesa Nişantaşı Abdi İpekçiDesa ProfiloDesa SuadiyeDesa OliviumDesa FabrikaDesa MetrocityDesa Maltepe CarrefourDesa Ümraniye CarrefourDesa İçerenköy CarrefourDesa Carousel AVMDesa İdealtepe Desa AstoriaDesa Bahçeşehir PrestigeDesa Kartal M1 TepeDesa NautilusDesa PalladiumDesa İstinye ParkDesa Optimum Desa ViaportDesa Ataköy PlusDesa AkbatıDesa Atakoy Konakları
GAZİANTEPDesa CaddeDesa SankoparkDesa Real
DENİZLİDesa Forum
ESKİŞEHİRDesa NeoDesa Espark
KAYSERİDesa KayseriparkDesa Forum
KONYADesa Kulecity
MALATYADesa Park
Desa ToriumDesa Marmara ForumDesa ArenaparkDesa Sabhiha Gökçen Duty FreeDesa AirportDesa StarCityDesa ForumDesa GöztepeDesa BuyakaDesa Prestige
İletişim www.desa.com.tr
www.desa.com.tr
Recommended