Deutsche Bank A.Ş. 2011 Faaliyet Raporu - db.com · Deutsche Bank Faaliyet Raporu 2011 05 Temel göstergeler, ekonominin yeniden dengeleneceğini ve yumuşak bir inişin gerçekleşeceğini

Deutsche Bank A.Ş. 2011 Faaliyet Raporu

Deutsche Bank

Yönetim Kurulu Başkanı’nın ve Genel Müdür’ün Mesajı - 02

01 - Sunuş

Finansal Göstergeler - 09Deutsche Bank A.Ş.’nin Tarihsel Gelişimi - 09Yıl İçindeki Ana Sözleşme Değişiklikleri - 10Sermaye Yapısı, Yıl İçindeki Değişiklikler, Nitelikli Paylar ve Yönetici Payları - 10Sektörel Konum - Araştırma ve Geliştirme - 112011 Yılı Faaliyetleri - 12

02 -Yönetim ve Kurumsal Yönetim Uygulamaları

Yönetim Kurulu - 23Üst Yönetim - 25Denetçiler - Komiteler - 27Genel Kurul’a Sunulan Özet Yönetim Kurulu Raporu - 30İnsan Kaynakları Uygulamaları - 30Banka’nın Dahil Olduğu Risk Grubu ile Yaptığı İşlemler - 31Destek Hizmeti Alınan Kişi ve Kuruluşlar - 31Kurumsal Sosyal Sorumluluk - 31

03 -Finansal Bilgiler ve Risk Yönetimi

Denetçiler Raporu - 37Denetim Komitesi Raporu - 37Mali Durum Değerlendirmesi - 39Risk Yönetimi Politikaları - 39Derecelendirme Kuruluşlarınca Verilen Notlar - 41Beş Yıllık Özet Finansal Bilgiler - 42Yıllık Faaliyet Raporu Uygunluk Görüşü - 43

04 -Bağımsız Denetim Raporu, Finansal Tablolar ve Dipnotları

Bağımsız Denetim Raporu - 46Yıl Sonu Konsolide Olmayan Finansal Raporu - 47Finansal Tablolar ve Dipnotları - 50

İçindekiler

Deutsche Bank Faaliyet Raporu 2011

02Yönetim Kurulu Başkanı’nın ve Genel Müdür’ün Mesajı

Yönetim Kurulu Başkanı’nın ve Genel Müdür’ün Mesajı

Jürgen Fitschen Ersin AkyüzYönetim Kurulu Başkanı Genel Müdür, Murahhas Üye

Değerli Ortaklar,

2011 yılına dönüp baktığımızda, dünya ekonomisinin, özellikle de Euro Bölgesi’nde, finansal piyasalarda yaşanan ciddi düşüşlerin yansımalarından etkilendiği bir yıl olduğunu görüyoruz. ABD ekonomisinin toparlanma süreci beklentilerden daha hızlı gerçekleşti ve gelişmekte olan ekonomiler, yılın büyük bir kısmında devam eden sermaye girişlerinin desteğiyle iyi bir performans sergilemeyi sürdürdüler. Bununla birlikte, Avrupa, ülke borç sorunları ile bankaların fonlama baskısı arasında oluşan artan boyuttaki olumsuz bir döngü içerisine girdi ve bu da banka kaldıraç oranlarının azalmasına, kredi ve üretimde gerilemeler yaşanmasına neden oldu. Global enflasyon genel olarak durgun seyretmiştir.

Türk ekonomisi, 2011 yılında güçlü bir performans sergilemeye devam etti; bu yılki büyüme hızının tahmini %8 ile 2010’daki %9 büyümeyi takip etmesi bekleniyor. Cari işlemler açığı, 2011’in sonunda tahminlere göre GSYİH’nin %10’una ulaşmıştır ve açığın finansmanı ağırlıklı olarak kısa vadeli fon girişlerinden gelmiştir. Toplam bütçe açığının, GSYİH’nin %1,3’üne gerilediği tahmin ediliyor ve hükümet, üç yıllık orta vadeli bir programla mali disiplini sürdürmeye kararlı olduğunu taahhüt etti. Borcun GSYİH’ye oranı tahmini olarak %40’ta seyrediyor ve orta vadeli programın bir parçası olarak %30’ların ortasına gerilemesi planlanıyor. Yılın başında %4’e gerileyen enflasyon oranı, birkaç ay boyunca %6-7 oranları arasında dalgalandıktan sonra, Türk Lirasının aniden değer kaybetmesi, yüksek gıda fiyatları ve vergi artışları nedeniyle yıl sonunda %10,5’e kadar tırmandı. Euro Bölgesi’nde yaşanan sorunların ardından globalde görülen önemli risk azaltımları doğrultusunda, Türkiye’deki faiz ve döviz piyasaları, yılın son çeyreğinde ciddi volatilite ve zayıflık sergiledi. Gösterge faiz oranları, en düşük %7,0 bileşik getirilerden en yüksek %11,5 bileşik getirilere yükseldi ve Türk Lirası, döviz sepetine karşı ortalama 1.80’den 2.20’ye doğru değer kaybetti. Bu hareketlerin büyük bir kısmı yılın son çeyreğinde meydana geldi.

Deutsche BankFaaliyet Raporu 2011

03Yönetim Kurulu Başkanı’nın ve Genel Müdür’ün Mesajı

Bu son derece zorlu alım - satım ortamında, alım - satım hasılatımız kaçınılmaz olarak daha az oldu ancak kredi faiz gelirleri ile masraf ve komisyon gelirlerinin giderek artan katkısı sayesinde, Net Kâr’ımızdaki düşüş göreceli olarak sınırlı kaldı. Bu yıl Net Kâr, 2010 yılının (tek seferlik kalemlerden önce) 41.8 milyon TL olan kâr’ına göre %23 azalarak 32.1 milyon TL olarak gerçekleşmiştir. Bilançomuz, 2010 yılı sonundaki 3.051 milyon TL’den 2011 sonunda 2.242 milyon TL’ye gerilemiştir. Bunun sebebi, yıl sonuna doğru para ve menkul kıymet piyasalarında cazip alım - satım marjlarının olmamasıydı. Yıl sonundaki sermaye yeterliliğimiz, 2010 yılının %50,7 oranına karşın %31,02 olarak gerçekleşti. Düşüş, sermaye kullanımını arttıran kredi ve alım - satıma hazır menkul kıymetlerdeki artıştan kaynaklandı. Sermaye gücümüzün, bilançomuzdaki ilave büyümeleri destekleyecek boyutta olduğuna inanıyoruz.

Hazine Alım - Satım Birimi’miz, faiz ve Türk Lirası döviz piyasalarındaki önemli satışlardan kaçınılmaz olarak etkilenmiş ve gelirlerinde düşüş meydana gelmiştir. Türkiye’deki faiz piyasasının gelişimi ve likiditesinin sağlanması ve bu piyasalardaki en büyük aracılardan biri olma konularındaki iddiamızı sürdürüyoruz. Devlet iç borçlanma senetleri ihalelerindeki mevcut 12 Piyasa Yapıcıdan biriyiz. 2011 yılında, bu ihalelerdeki toplam alımların %7,5’ini temsil ettik ve devlet iç borçlanma senetlerinin ikincil piyasa işlemleri toplamındaki payımız %5,7 olarak gerçekleşti. Türkiye’deki yeni piyasaların gelişiminin tamamında önemli rol oynamak Bankamızın politikasıdır. Bu bağlamda, Vadeli İşlem ve Opsiyon Borsası’nda işlem gören döviz sözleşmelerinde ilk Piyasa Yapıcılardan biriydik ve geçen yılki piyasa payımız, borsada işlem gören sözleşme toplamının %16’sı oldu. Satış Birimi’miz, yerel ve global ürün platformlarımızı kullanarak, yerel, kurumsal ve finansal müşterilerine nakit akışı yönetimi ve yapılandırılmış çözümlerin sağlanmasında üst sıralarda yer almaya devam etmektedir.

Kurumsal Krediler ve Nakit Yönetimi birimleri iyi performans gösterdiler. Bu yıl, 2009 ve 2010’da insan kaynaklarına, teknoloji ve bilançoya yaptığımız yatırımların meyvelerini almayı başardık. Yerli ve çok uluslu yeni müşteriler edindik, ürün yelpazemizi geliştirdik ve kredi hacmimizi önemli ölçüde arttırdık. Müşterilerimize daha iyi nakit yönetimi, işlem bankacılığı ve ticaret finansmanı hizmetleri sağlayabilmek için global ağımızla daha iyi entegre olduk.

Menkul Kıymetler Saklama Birimi'miz iyi bir performans sergilemeye devam etmiş ve müşteriler arasında yapılan değerlendirme anketlerinde birinciliğini korumuştur. İş birimi, hisse senedi piyasalarında yaşanan düşüşlere rağmen, saklama altındaki sabit getirili menkul kıymetlerden elde edilen komisyon gelirlerinin, işlem hacminin ve faiz gelirlerinin artması sayesinde performansında artış kaydetmiştir.


04

Yatırım Bankacılığı Hizmetleri grubumuzu güçlendirmeye devam ettik. Grubumuz, yurt içi ve uluslararası müşterilerine, birleşme ve satın alma, halka arz, sermaye piyasalarında ihraç ve finansman danışmanlığı konularında hizmet vermektedir. Bu bağlamda, grup, Türkiye’nin en büyük özel sağlık kuruluşu olan Acıbadem Sağlık Hizmetleri’nin çoğunluk hisselerini satın alması sırasında Khazanah ve Integrated Healthcare Holdings’e danışmanlık hizmeti vermiştir.

Kurumsal sosyal sorumluluklarımızı yerine getirmeye devam ediyoruz. Van’da meydana gelen depremin ardından, çalışanlarımız çeşitli şekillerde toplanan yardımlara cömert katkılarda bulunmuşlardır. Bankamız, deprem mağdurlarının çadırlardan kurtulabilmesi için yirmi adet konteyner ev ve finansal yardım sağlamıştır. Ayrıca, İstanbul’un yoksul semtlerinden birinde yer alan bir ilköğretim okulunun tamirine finansal katkıda bulunduk. Çalışanlarımız, bu okulun öğrencileriyle gerek sınıflarda gerekse Bankada ortak faaliyetlerde bulunup bu çabalara aktif destek sağladılar. Bu gibi yatırımlar, toplumsal bağları geliştirmekte ve faaliyet göstermekte olduğumuz çevrenin geliştirilmesine katkıda bulunmaktadır.

2012 piyasalarda çok daha olumlu bir başlangıca sahne oldu. Birbirini takip eden ve biri Aralık 2011’de diğeri ise bu yılın Şubat ayında gerçekleşen iki Uzun Vadeli Refinansman İşlemi, yakın vadede olası kredi risklerini düşürdü. Bankaların fonlama baskıları önemli ölçüde azalma gösterdi ve bunun sonucu olarak, fonlama baskısının ekonomiye olan negatif etkisi artık hafifleyecektir. Ancak, ülke borçlarının yarattığı sorunlar var olmaya devam ediyor ve Euro Bölgesi ekonomisinin, ek mali konsolidasyon, banka kaldıraç oranlarının azalması ve çevre (Periphery) ülkelerde hala yüksek tutarlı ülke borçlarının varlığı nedeniyle 2012 içinde hafif bir resesyona girmesi beklenmektedir. ABD’de ise, güçlü yurt içi talep dinamikleri sayesinde, Euro Bölgesi’nin, ülkenin ekonomik büyümesi üzerinde yaratacağı olumsuz etkinin aşılması beklenmektedir. İstisnai olay-bazlı riskler haricinde, risk iştahı ve global ortamın bu yıl, Avrupa ve ABD’deki düşük politika faizleri ve uygun likidite koşulları çerçevesinde gelişmekte olan piyasaları desteklemesi beklenmektedir.

Türkiye’de, ekonomi yönetiminin önündeki en büyük zorluk, bir yandan cari işlemler açığına sistemli bir ayarlama getirebilmek için yurt içi talepte kademeli bir düşüşü desteklerken bir yandan da ekonomiyi sermaye hareketlerindeki volatiliteden korumaktır. Bu bağlamda, Türkiye’nin mali performansı en sağlam çapasıdır. Ayrıca, Merkez Bankası, gerekli esnek araçlara sahip olduğunu ve finansal istikrara yönelik baskılara daha sıkı para politikalarıyla karşı durabileceğini göstermiştir.



05

Temel göstergeler, ekonominin yeniden dengeleneceğini ve yumuşak bir inişin gerçekleşeceğini gösteriyor. Bununla beraber, büyümede meydana gelecek ayarlamanın hızı, Türkiye ihracatının ana varış noktası olan Avrupa’daki ekonomik durumdan ve yerel banka ve kuruluşların kriz öncesi yıllarla karşılaştırıldığında yurt dışı borçlanmaların çok daha yüksek olması sebebiyle, yurt dışı finansmanın mevcut olup olmadığından etkilenecektir. Bir defaya mahsus etkiler ortadan kalktığında, enflasyonun %6-7 oranına geri dönmesi olasıdır.

Bu uluslararası ve yurt içindeki ortamda, piyasada atik ama aynı zamanda her zaman müşterilerimize yakın olmamız gerektiğinin bilincindeyiz. Yılın başında, piyasalardaki olumlu havadan yararlandık. Kurumsal kredi marjları cazibesini korumaktadır. Yatırım Bankacılığı Hizmetleri grubumuz, Türk şirketlerine yönelik, giderek artan sayıdaki birleşme ve satın almalar ile özelleştirme işlemlerinden olduğu kadar, hisse senedi piyasalarının durumu uygun hale geldiğinde Türk şirketlerinin halka arzlarından da yararlanabilecek konumda bulunmaktadır.

Nakit Yönetimi ve İşlem Bankacılığı Birimi’miz, çokuluslu müşterilerizin global ağına daha fazla entegre olarak ve bu yılın başında aldığımız faktoring lisansı sayesinde sunacağımız ek ürünlerle ürün portföyünü genişleterek, gelirlerini arttırmaya devam edecektir. Saklama Birimi’miz, her biri yeni verimlilikler getirecek olan yeni Sermaye Piyasaları Kanunu, elektronik genel kurul ve devlet iç borçlanma senetlerinin kaydileştirilmesi konularında düzenleyici kurumlarla yakın çalışmaya devam etmektedir. Bütün bu olumlu gelişmelere karşın, sistemlerin Türkiye’ye getirilmesi ve daha sıkı bir iç kontrol ortamı konularında uygulamaya konan yeni düzenlemeler nedeniyle artan maliyetlerle karşı karşıya olacağımızın da altı çizilmelidir.

Zorlukları başarıyla aşacağımıza, müşterilerimize üstün hizmet vermeye ve ortaklarımıza sürdürülebilir değer katmaya devam edeceğimize inanıyoruz.


Jürgen FitschenYönetim Kurulu Başkanı

Ersin AkyüzGenel Müdür, Murahhas Üye


Soldan sağa: S. Mert Haracçı, C. Ertunç Ulak, G. Duygu Özcan, M. Kemal Şahin, Özge Kutay, H. Sedat Eratalar

06

İcra ve Operasyon Komiteleri


Soldan sağa: Ersin Akyüz, Ali Doğrusöz, Günce Çakır İldun, Ö. Yekta Bahadıroğlu, A. Betül Göksal, Hakan Ulutaş, Pınar Çapanoğlu Altuğ, Cenk Esener, Mustafa Bağrıaçık (Fotoğrafta yer almamaktadır).

07

01 Sunuş

Finansal Göstergeler - 09Deutsche Bank A.Ş.’nin Tarihsel Gelişimi - 09Yıl İçindeki Ana Sözleşme Değişiklikleri - 10Sermaye Yapısı, Yıl İçindeki Değişiklikler, Nitelikli Paylar ve Yönetici Payları - 10Sektörel Konum - Araştırma ve Geliştirme - 112011 Yılı Faaliyetleri - 12

-


90901 - SunuşFinansal GöstergelerDeutsche Bank’ın Tarihsel Gelişimi

Finansal Göstergeler

31 Aralık 2011

Özet Finansal Bilgiler (000 TL) 2011

Alım - Satım Amaçlı Finansal Varlıklar 1.206.077 Krediler 531.975Toplam Aktifler 2.242.020 Mevduat 334.835Özkaynaklar 417.188 Faiz Gelirleri 214.384Faaliyet Kârı 41.429

Finansal Oranlar (%) 2011

Sermaye Yeterlilik Oranı 31,02Özkaynaklar / Aktifler Oranı 18,61

Bilanço Dışı Yükümlülükler (000 TL) 2011

Garanti ve Kefaletler 406.044Taahhütler 2.509.436Türev Finansal Araçlar 2.290.717Emanet Kıymetler 31.210.449

Deutsche Bank A.Ş.'nin Tarihsel Gelişimi• 1987 yılında Türk Merchant Bank A.Ş. olarak kuruldu. • Banka’nın unvanı 1997 yılında Bankers Trust A.Ş. olarak değişti.• Deutsche Bank’ın Bankers Trust’ı satın almasından sonra, 2000 yılından itibaren

Türkiye’deki faaliyetlerine Deutsche Bank A.Ş. olarak devam etti.• 2004 yılına dek yatırım bankacılığı lisansı altında kurumsal bankacılık hizmetleri

sunan Deutsche Bank A.Ş., ürün yelpazesini genişletmek amacıyla mevduat toplama izni almak için Bankacılık Düzenleme ve Denetleme Kurumu’na başvurdu.

• 2004 yılı Ekim ayında mevduat toplama izni aldı. • 2005 yılından itibaren kurumsal nakit yönetimi ile takas ve saklama hizmetlerini

ürün yelpazesine ekledi.• 2007 yılında T. Garanti Bankası A.Ş.’nin saklama birimini satın aldı ve saklamacı

bankalar arasında ikinci sıraya yerleşti.• 2005 yılından bu yana her yıl olduğu gibi 2011 yılında da piyasa yapıcısı olarak

Hazine’nin düzenlediği ihalelere katılma hakkını aldı.• 2010 yılında başladığı Vadeli İşlem ve Opsiyon Borsası’nda TL - USD, TL - EUR

ve EUR - USD (nakdi uzlaşmalı) vadeli işlem sözleşmelerinde piyasa yapıcılığına 2011 yılında da devam etti.


1001 - SunuşYıl İçindeki Ana Sözleşme DeğişiklikleriSermaye Yapısı, Yıl İçindeki Değişiklikler, Nitelikli Paylar ve Yönetici Payları

2011 yılı içinde Ana Sözleşme’de herhangi bir değişiklik yapılmamıştır.

Sermaye Yapısı, Yıl İçindeki Değişiklikler, Nitelikli Paylar ve Yönetici Payları

Deutsche Bank A.Ş. sermayedarlarının tamamı Deutsche Bank Grubu şirketleridir.

2011 yılı içinde sermaye yapısında herhangi bir değişiklik olmamıştır.

Sermaye yapısının son durumu aşağıdaki tabloda yer almaktadır.

Banka’nın ortaklık yapısında Yönetim Kurulu Başkanı ve Üyeleri, Denetim Kurulu Üyeleri ile Genel Müdür ve yardımcılarının payları yoktur.

Yıl İçindeki Ana Sözleşme Değişiklikleri

01.01.2011 - 31.12.2011 Arası Ortaklığın Unvanı Hisse Adedi Hisse Tutarı (TL) Hisse Oranı (%)Deutsche Bank AG 1.349.999.730 134.999.973 99,99Süddeutsche Vermögensverwaltung GmbH 68 6.8 <1DB Industrial Holdings GmbH 68 6.8 <1Nordwestdeutscher Wohnungsbauträger GmbH 67 6.7 <1DB Capital Markets (Deutschland) GmbH 67 6.7 <1Toplam 1.350.000.000 135.000.000 100


1101 - SunuşSektörel KonumAraştırma ve Geliştirme

Ana ortağı Deutsche Bank AG’nin sağladığı güçlü küresel bankacılık ağının üstünlüklerini kullanarak 1987 yılından bu yana Türkiye’de faaliyet gösteren Deutsche Bank A.Ş., öncelikle kurumsal bankacılığa odaklanmıştır. Tüm dünyada 74 ülkede, 100.000’i aşkın çalışana ve 2.164 milyar Euro (Aralık 2011) aktif büyüklüğe sahip olan Deutsche Bank Grubu’nun İstanbul’daki iştiraki Deutsche Bank A.Ş., kurumsal bankacılık hizmetlerini toplam 106 çalışanıyla sunmaktadır. Etkin olduğu ürün ve hizmet gruplarında en yüksek kaliteyi hedefleyen Deutsche Bank A.Ş., çalıştığı her müşterinin birinci ya da ikinci bankası olmaya önem vermektedir.

Deutsche Bank A.Ş.’nin sahip olduğu aktifler büyük oranda alım - satım amaçlı hazine bonosu ve devlet tahvili portföyünden oluşmaktadır. Bu nedenle, Banka risk ağırlıklı aktifleri açısından sektöre kıyasla oldukça düşük bir orana sahiptir. Bilanço dışında izlenen vadeli yabancı para işlemleri de Banka’nın ana faaliyet kollarından biridir. Kârının büyük kısmı menkul kıymetlerden alınan faizlerden, sermaye piyasası işlem kârlarından ve kambiyo işlem kârlarından oluşmaktadır.

Banka, 2011 yılında, tahvil ve bono kesin alım - satım pazarı ve borsa dışı sabit getirili menkul kıymet kesin alım - satım işlemlerinde %5,7 pazar payı elde etmiştir. Türk lirası karşılığı döviz işlem hacimleri toplamında da %2 pazar payına ulaşmıştır. Ticari bankacılık, Deutsche Bank A.Ş.’nin önümüzdeki dönemde daha etkin olarak varlık göstermeyi hedeflediği alanlardan biridir. Ticari Bankacılık Bölümü altında yer alan Takas ve Saklama Hizmetleri Birimi oldukça başarılı bir performans göstermiş ve kısa zamanda %38’e ulaşan önemli bir pazar payı elde etmiştir.

Deutsche Bank A.Ş., müşterilerini son derece seçici bir değerlendirmeyle belirlemektedir.

Banka’nın müşteri portföyü, oldukça düşük risk taşıyan yerli ve yabancı şirketlerden oluşmaktadır. Müşteri nakdi risk yoğunlaşması, titizlikle belirlenen müşteri sayısının sınırlı olmasından kaynaklanmaktadır.

Deutsche Bank A.Ş., sektör ortalamasına kıyasla yüksek bir sermaye yeterlilik oranına sahiptir.

Araştırma ve GeliştirmeTürkiye’de uzun yıllar yatırım bankacılığı lisansı altında kurumsal bankacılık hizmetleri sunan Deutsche Bank A.Ş., 2004 Ekim ayında edindiği mevduat kabul lisansıyla bu alanda da hizmet sunmaya başlamıştır. 2005 yılında ise Banka bünyesinde Takas ve Saklama Hizmetleri kurulmuştur. Hizmet kalitesini ve çeşitliliğini arttırmak için sürekli çalışan Deutsche Bank A.Ş., yaygınlaşan hizmetlerinin ve nakit yönetimi ürünlerinin gerektirdiği sistem geliştirme çalışmalarını gerçekleştirmektedir. 2006 yılında ana faaliyet kolunun uzantısı olarak başlayan bu hizmetler, 2011 yılında da etkin bir biçimde sürdürülmüştür.

Ana sermayedarı Deutsche Bank AG’nin halka arz, blok satış ve türev ürünler alanlarında sahip olduğu küresel ağ olanaklarını ve uzmanlık birikimini yerel deneyimiyle bütünleştiren Deutsche Bank A.Ş., sermaye piyasalarında da hizmet sunmaya devam etmektedir.

Deutsche Bank A.Ş., uzun zamandır yükselen ekonomiler arasında öne çıkan Türkiye’nin önümüzdeki yıllar için önemli bir büyüme ve yatırım potansiyeli taşıdığına inanmaktadır. Bu perspektifle, büyümesini Türkiye’de öncelikle kurumsal bankacılığa odaklanmış olarak sürdürmektedir.

Sektörel Konum


1201 - Sunuş2011 Yılı Faaliyetleri

2011 Yılı Faaliyetleri

Deutsche Bank A.Ş. organizasyonu, Piyasalar, Global İşlem Bankacılığı, Yatırım Bankacılığı Hizmetleri ve Destek Hizmetleri’nden oluşmaktadır.

Piyasalar

Piyasalar Bölümü, Hazine İşlemleri Alım - Satım, Hazine İşlemleri Pazarlama ve Araştırma olarak üç birimden oluşur.

Hazine İşlemleri, Alım - Satım: Hazine İşlemleri Alım - Satım Birimi, borçlanmayla ilgili sermaye piyasası ve para piyasaları araçlarının yapılandırılması ve satışı işlemlerini yürütür. Finansal kurumların, sigorta şirketlerinin ve kurumsal şirketlerin döviz ve Türk Lirası spot ve vadeli alım - satım işlemlerine aracılık eder. Borçlanma araçları, hazine bonosu, tahvil ve türev ürünlerin alım - satım işlemlerini gerçekleştirir. Ayrıca, risk yönetimi politikalarını takip ederek müşterilerine kur ve faiz riski yönetimi hizmeti verir.

Sabit getirili ürünler konusunda Deutsche Bank A.Ş., Türkiye sermaye piyasalarında yönlendirici bir konuma sahiptir.

Hazine İşlemleri Pazarlama: Hazine İşlemleri Pazarlama Birimi, Kurumsal Müşteriler, Finansal Müşteriler ve Kredi Pazarlama olmak üzere üç gruba ayrılarak kurumlara ve finansal kuruluşlara hizmet verir.

- Kurumsal Müşteriler Deutsche Bank’ın yapılandırılmış finansman ve risk yönetimi konusundaki global platformunu ve bilgi birikimini Türkiye’de yerleşik ve yurt dışında iş yapan Türk şirketlerine sunar. Kredi Pazarlama Birimi ile koordinasyon içinde birbirlerini tamamlayıcı şekilde çalışarak müşterilerin her türlü ihtiyacının detaylı olarak anlaşılmasını hedefler ve doğru çözümlerin etkin ve hızlı olarak Deutsche Bank içindeki doğru ekiplerce bulunmasını sağlar.

- Finansal Müşteriler Finansal Müşteriler Birimi Türkiye’de yerleşik bankalar başta olmak üzere tüm finans kurumlarının ihtiyaçlarına her türlü ürün grubunda sunduğu ürünlerle cevap verir. Bu çerçevede, uzun vadeli fonlama ve yapılandırılmış ürünleri müşterilerine özel olarak tasarlayarak sunar, müşterilerin Deutsche Bank’ın sunduğu yapılandırılmış ürünler platformundan faydalanmasını sağlar. Finansal Müşteriler Biriminin 2012’deki amacı, müşterilerinin zorlu zamanlarda ihtiyaç duydukları ve onların ihtiyaçlarına tam olarak cevap vermeyi amaçlayan çözümler sunmaya devam etmek ve bu alanda öncülüğünü sürdürmektir.

- Kredi Pazarlama Kredi Pazarlama Birimi seçkin ulusal ve çok uluslu müşteri segmentinin önceliklerine ve ihtiyaçlarına göre hizmet vermeyi ve bu sayede stratejik ve uzun dönemli ilişkiler geliştirmeyi amaçlar. Bu kapsamda, Deutsche Bank'ın global birikiminden faydalanır ve Banka içerisinde farklı ürün grupları arasındaki koordinasyonu azami seviyeye çıkartır. Böylece müşterilerine özel olarak tasarlanan finansman teknikleri ve bankacılık hizmetleri ile en etkin çözümleri sunar. 2012 yılındaki amacı, müşterileri ile uzun vadeli ilişkiler kurarak müşterilerindeki güvenilir ve kalıcı iş ortağı algısını pekiştirmek olacaktır.

13Deutsche BankFaaliyet Raporu 2011

Piyasalar Bölümü

13

Soldan sağa: Orhan Özalp, Rıfat R. Ruso, S. Mert Haracçı, A. Cem Cansu, Dr. Cem Akyürek


14

Araştırma: Makroekonomik ve politik gelişmeleri yakından izleyen Araştırma Birimi, günlük, haftalık ve aylık düzenli raporlar üreterek Deutsche Bank A.Ş.’nin iç birimlerine ve müşterilerine bilgi aktarımı sağlamak ve yatırım önerisi sunmakla yükümlüdür.

Deutsche Bank’ın Risk Yönetimi, Yatırım Bankacılığı, Sermaye Piyasaları ve Uluslararası Orijinasyon Birimleri, çalışmalarında Araştırma Biriminin Türkiye ekonomisi ile ilgili hazırladığı risk ve getiri analizini temel alır. Birim, bu çalışmalarını satış birimleri ve yatırımcılarla da etkin bir biçimde paylaşır. Araştırma Birimi yıl içindeki çalışmalarını Merkez Bankası’nın para politikası, ödemeler dengesi gelişmeleri ve yurt dışı piyasalardaki oynaklığın Türkiye üzerine etkileri konularında yoğunlaştırmıştır. Benzer konular 2012 yılında da Araştırma Biriminin öncelikleri arasında yer alacaktır.

Global İşlem Bankacılığı

Global İşlem Bankacılığı Bölümü, kurumlara ve finansal kuruluşlara hizmet veren üç birimden oluşur.

Kurumsal Nakit Yönetimi ve Dış Ticaret: Yerel ve uluslararası ticaretteki nakit yönetimi döngüsüne aracılık eden birim, kısa ve orta vadeli ticaretin finansmanı ile risk yönetimi konularında 2006 yılından beri Türkiye’deki müşterilerine uzmanlaşmış kadrosu ile hizmet vermekte ve danışmanlık yapmaktadır.

Deutsche Bank A.Ş., ana sermayedarı olan Deutsche Bank’ın 100 yılı aşkın tecrübesi ve 70’den fazla ülkedeki varlığının yarattığı katma değeri müşterilerine sunmaktadır. Geleneksel Dış Ticaret ürünlerinin yanı sıra, Ticaretin Finansmanı ürünleri ve kurumsal nakit yönetimi konusunda özel çözümler üreterek müşterilerinin bankacılık işlemlerinde güvenilir bir ortak konumuna gelmiştir.

Son yıllarda meydana gelen ekonomik kriz ve dalgalanmalar sebebiyle ticari ilişkilerde güven daha fazla önem kazanmıştır. Bu sebeple, Tedarik Zinciri Finansmanı ve İşletme Sermayesinin yönetimine yönelik ürünlere olan ihtiyaç daha da artmıştır. 2010 yılında, piyasalarda bahsi geçen ihtiyaca yönelik olarak gerçekleştirilen yeni yapılandırma ve yatırımların sonucunda, 2011 yılında, müşteri adedi, pazar payı ve yapılan işlemlerin çeşitliliği önemli oranda artmıştır.

Finansal Kurumlar Nakit Yönetimi ve Dış Ticaret: Nakit Yönetimi alanında küresel öncü bankalardan biri olan Deutsche Bank, Türk bankalarının çözüm ortağı ve önde gelen ana muhabirlerinden biri olarak hizmet vermeyi sürdürmektedir. Bu konumuyla bankalara nakit yönetimi çözümleri sağlayan birim, ABD Doları para transferlerini Deutsche Bank Trust Company Americas, New York; Euro para transferlerini Deutsche Bank AG, Frankfurt ve Sterlin para transferlerini Deutsche Bank AG, Londra kanalıyla gerçekleştirmektedir. Dolar ve Euro bazında ticari ve hazine para transferleri, likidite yönetimi, çek servisi ve buna bağlı ürünlerin satış ve destek hizmetlerini sunmaktadır. Deutsche Bank, müşterilerini sahip olduğu yerel, bölgesel ve küresel nakit yönetimi çözümleriyle desteklerken, dünya üzerindeki geniş şube ağı ile en verimli ve iyi hizmeti sunmayı hedeflemektedir.


Soldan sağa: Hakan Ulutaş, Pınar Çapanoğlu Altuğ, Cenk Esener


Global İşlem Bankacılığı Bölümü



Dış ticaret konusunda 37 ülkede 77 değişik ofisle müşterilerine hizmet vermekte olan Deutsche Bank, müşterilerinin küresel dış ticaret işlemlerindeki verimliliğini en üst düzeyde tutabilmek adına, sahip olduğu tecrübe, bilgi ve geniş ürün yelpazesi ile dış ticaret ürünleri ve ticaretin finansmanı konusunda da çözümler sunmaktadır. Birim, Türkiye’deki finansal kurumların yurt dışına açtığı akreditiflerin teyit, finansman ve iskontolarında aktif bir rol alarak küresel ticaretin finansmanında kullanılan benzer ürünlerin satış ve pazarlamasını yapmaktadır.

Finansal piyasalar ve küresel ekonomi anlamında zorlu geçen yıllarda, Finansal Kurumlara olan desteğini kesintiye uğratmadan ve değiştirmeden sürdüren Banka hem Nakit Yönetimi hem Dış Ticaret konusunda ürünlerini, yeni çözüm önerilerini ve küresel tecrübesini müşterileri ile paylaşmaya devam ederek, her dönemde Türk bankalarının güvenilir ve tercih edilen iş ortağı olmayı hedeflemektedir.

Takas ve Saklama Hizmetleri: 2005 yılında yetkin ve deneyimli bir ekip tarafından kurulan Takas ve Saklama Hizmetleri Birimi ile Deutsche Bank A.Ş., yabancı yatırımcılar tarafından en çok tercih edilen, itibarlı bir saklama bankası konumuna gelmiştir. Banka, yabancı kurumsal yatırımcıların menkul kıymet portföylerini saklayan saklamacı bankalar arasında %38’lik piyasa payına sahiptir.

Deutsche Bank A.Ş., mevcut pazar payını 2011 yılında da korurken, birçok önemli şirket alımı ve el değiştirmesi işleminde yer almış ve özellikle hisse senedi ödünç işlemlerinde başarılı aracılık faaliyetlerinde bulunmuştur.

Deutsche Bank A.Ş. Takas ve Saklama Hizmetleri, Global Custodian dergisinin her sene düzenlediği müşteri anketinde 2009'da yakaladığı TOP RATED statüsünü 2011 yılında daha yüksek notlarla tekrarlamış ve müşterilerine sağladığı hizmet kalitesinin birinci sınıf olduğunu kanıtlamıştır.

Deutsche Bank A.Ş., 2012 yılında, ürün yelpazesine ekleyeceği yeni ürünler ve yabancı yatırımcılara yönelik geliştirdiği kişiye özel uygulamalarla, takas ve saklama faaliyetlerinde piyasada sahip olduğu oranı artırmayı planlamaktadır.

Yatırım Bankacılığı Hizmetleri

Yatırım Bankacılığı Hizmetleri Bölümü, Kurumsal Müşteriler ve Finansal Müşteriler olarak iki birimden oluşur.

Kurumsal Müşteriler: Kurumsal Müşteriler Birimi, Türk ve Türkiye’ye yatırım yapmak isteyen yabancı şirketlere şirket birleşme ve satın almaları, halka arzlar, sermaye piyasaları ve finansman ürünleri konusunda danışmanlık hizmeti verir. Bu kapsamda Kurumsal Müşteriler Birimi, 2011 yılında Türkiye’de açıklanan en büyük şirket satın alma projelerinden birisi olan Acıbadem Sağlık Hizmetleri ve Ticaret A.Ş.’nin Integrated Healthcare Holdings ve Khazanah tarafından satın alınması işleminde alıcı tarafta danışmanlık vermiştir. Devam eden çeşitli projelerdeki gelişmelerle birlikte 2012 yılında pazardaki öncü konumunu sürdürmeyi hedeflemektedir. Global sermaye piyasalarındaki gelişmelere bağlı olarak, Türk şirketlerinin halka arzlarında 2011 yılında görülen duraklama ve ertelemelerin 2012 yılının ikinci yarısında daha olumlu bir seyir izleyeceği ve birimimizin görev aldığı halka arz projelerinin tamamlanacağı öngörülmektedir.

Finansal Müşteriler: Finansal Müşteriler Birimi finansal kurumlara şirket birleşme ve satın almaları, halka arzlar, sermaye piyasaları ve finansman ürünleri konusunda danışmanlık hizmeti verir. Bu kapsamda bölgede çeşitli işlemlerde danışmanlık hizmeti vermekte, finansman ve risk yönetimi çalışmaları yapmaktadır.

17Deutsche Bank Faaliyet Raporu 2011

17

Soldan sağa: Seyfettin Sarıçam, H. Hüsnü Okvuran, Mustafa Bağrıaçık

Yatırım Bankacılığı Hizmetleri Bölümü


18

Destek Hizmetleri

İnsan Kaynakları, Risk Yönetimi, Hukuk, Finansal Raporlama, Uyum ve İç Kontrol, Teftiş Kurulu, Teknoloji ve Operasyon ile İnşaat, Emlak ve İdari İşler bölümleri Destek Hizmetleri Grubu altında yer almaktadır.

İnsan Kaynakları: İnsan Kaynakları Birimi, Deutsche Bank A.Ş. stratejileri doğrultusunda, işe alım ve iş gücü planlaması, performans yönetimi, ücret ve yan haklar yönetimi, eğitim ve gelişim süreçlerinin yürütülmesinden sorumludur.

İşe alım fonksiyonunda, Banka’nın stratejilerini yerine getirecek ve kurum kültürünü oluşturacak niteliğe sahip doğru kişilerin doğru pozisyonlarda görevlendirilmesi sağlanmaktadır. Yeni insan kaynağı alımında uzmanlıklar göz önünde bulundurularak profesyonellerin işe kazandırılması temel işe alım politikasını oluşturur.

Adil ve rekabetçi ücret ve yan haklar sistemlerinin uygulanmasını ilke edinen birim, Deutsche Bank’ın küresel olarak benimsenmiş değerlerine uygun bir çalışma ortamının oluşturulmasını sağlamakla yükümlüdür.

Çalışma ekibinin kişisel ve işe yönelik yetkinliklerinin geliştirilmesini ve yüksek motivasyon ile bağlılıklarının güçlü olmasını amaçlayan İnsan Kaynakları Birimi, çalışanların eğitimi ve kariyer gelişimi ihtiyaçlarının tespit edilerek hayata geçirilmesinde çok önemli bir rol oynar.

Global krizin etkilerinin devam ettiği 2011 yılında, Banka genelinde bölümlerin işleyişlerinin gözden geçirilmesine ve gereken yerlerde kaynakların optimizasyonu için gerekli adımların atılmasına devam edilmiştir. Banka insan kaynağının etkin kullanımı için eğitim, rotasyon ve transfer olanaklarına hız verilmiş, bilginin paylaşımı sağlanmıştır.

Ücretlendirme açısından 2011 yılı, global uygulamaların takip edildiği ve ücretlendirme sistemlerinin farklılaşmaya devam ettiği bir yıl olmuştur. Strateji doğrultusunda, belirlenen bölümlerin yapılandırılmasına hız verilerek gerekli ekiplerin oluşturulmasına yönelik planlamalara devam edilecektir.

Risk Yönetimi: Risk Yönetimi Birimi, ilgili BDDK Yönetmeliği çerçevesinde Yönetim Kurulu tarafından belirlenen ve uygulamaya koyulan “Banka’nın nakit akımlarının ihtiva ettiği risk - getiri yapısı, buna bağlı olarak faaliyetlerin niteliği ve düzeyinin izlenmesi, kontrol altında tutulması ve gerektiğinde değiştirilmesiyle ilgili” standartların Banka genelinde uygulanmasından sorumludur.

Hukuk Birimi: Hukuk Birimi, Deutsche Bank A.Ş.’nin iş ve destek hizmetleri birimlerine hukuki danışmanlık hizmeti verir. Banka’nın taraf olduğu sözleşmelerin, işlemlerin ve Banka’nın diğer birimleri tarafından hazırlanan metinlerin hukuka uygunluğunu inceler, birimlere hukuki risklerle ilgili görüşlerini bildirir. Banka’nın birimlerinin yeni projelerini ve geliştirdiği ürünleri hukuki yönden incelemek ve




gerektiğinde hukuka uygun alternatifler sunmak da Hukuk Birimi’nin görevleri arasında yer alır. Hukuk Birimi aynı zamanda Banka’nın taraf olduğu davalarda Banka’yı temsil eder ya da bu amaçla hukuk bürolarını görevlendirir.

2012 yılında da Hukuk Birimi’nin finans sektörünü ve Banka’yı ilgilendiren konularla ilgili hukuki danışmanlık hizmeti sağlaması, olası projelere hukuki destek vermesi ve değişen mevzuata Banka’nın uyum sağlaması için gereken çalışmaları yapması planlanmaktadır.

Finansal Raporlama Birimi: Finansal Raporlama Birimi, günlük ve aylık bazda hazırladığı raporlarla Deutsche Bank A.Ş.’nin mali durumunu incelemekte ve sonuçlarını Üst Yönetim’e iletmektedir. Kâr merkezlerinin performanslarının sağlıklı bir biçimde değerlendirilebilmesi için bu birimlerin günlük ve aylık bazda mali tablolarını hazırlamaktadır. Banka’nın bağımsız dış denetim firması ve resmi

Soldan sağa: C. Ertunç Ulak, G. Duygu Özcan, M. Kemal Şahin, Özge Kutay, Ersin Akyüz, Ali Doğrusöz, Günce Çakır İldun, Ö. Yekta Bahadıroğlu, A. Betül Göksal



kuruluşlar tarafından yapılan denetimi için bilgi akışı sağlamaktadır. Üst Yönetim raporlaması ve dahili kontrol sistemleri üzerinde yeni projeler geliştirmekte ve benzer projelere destek olmaktadır. Banka’nın mali tablolarını ve ilgili ek bilgileri istenen formatta hazırlayıp Bankacılık Düzenleme ve Denetleme Kurumu, T.C. Merkez Bankası, Hazine Müsteşarlığı, Sermaye Piyasası Kurulu ve Türkiye Bankalar Birliği gibi kurumlara sunmaktadır.

Uyum ve İç Kontrol Birimi: Uyum ve İç Kontrol Birimi, bankanın uyum ve iç kontrol faaliyetlerini yürütür. Birim, uyum faaliyetleri açısından, kurum içi düzenleme ve uygulamalarla Deutsche Bank A.Ş. üzerinde bağlayıcılığı olabilecek her türlü sözleşme ve benzeri yasal metinlerin; ilgili yasa, yönetmelik, etik ilkeler ve genel kabul görmüş Kurumsal Yönetim İlkeleri’ne uygunluğunu sağlamakla yükümlüdür. Bu çerçevede, 5411 sayılı Bankacılık Kanunu ve 5549 sayılı Suç Gelirlerinin Aklanmasının Önlenmesi Hakkında Kanun başta olmak üzere ilgili yasa ve mevzuatı temel alarak Banka müşterilerine ve işlemlerine ilişkin gerekli araştırma ve raporlamaları hazırlamakla sorumludur. İşlevi itibariyle iş birimleri arasında bir köprü görevi görür. Birim, yasa ve yönetmeliklerle belirlenmiş denetleyici ve düzenleyici kurumlarla ilişkilerde, gerekli yasal uyum ve iş birliğini sürdürmeye yönelik tavsiyelerde bulunur. İlgili mevzuatı izleyerek Banka’nın Yönetim Kurulu, Üst Yönetim ve iş birimlerine gerekli konularda görüş ve öneriler sunmak da üstlendiği görevler arasındadır.

Uyum ve İç Kontrol Birimi, iç kontrol faaliyetleri açısından, başta finansal ve operasyonel sistemler olmak üzere Deutsche Bank A.Ş. bünyesinde oluşturulan tüm kontrol sistemlerinin işlerliğinden faaliyeti gerçekleştiren Birim’den sonra ikincil olarak sorumludur. Birim, faaliyetlerini Yönetim Kurulu’nun onayladığı “Uyum ve İç Kontrol Birimi Yönetmeliği” çerçevesinde sürdürür.

Banka’da, gerekli olan kontrol noktalarında, kuvvetlerin ayrılığı ilkesi geçerli kılınmıştır. İç kontrol sürecinin işlevsel faaliyet kollarından yeterince bağımsız olması sağlanmış ve kurumsal yapıdaki görev ve sorumluluklar işlevler bazında ayrılmıştır. Bu organizasyon yapısı sayesinde iç kontrol sistemi kapsamındaki kontroller, kuvvetlerin ayrılığı ilkesiyle, bağımsız ve objektif olarak gerçekleştirilir. İç kontrol sistemi, Banka faaliyetlerinin niteliği ve kapsamına bağlı olarak ortaya çıkan risklerin türüne ve düzeyine uygun biçimde düzenlenmiştir.



Teftiş Kurulu: Teftiş Kurulu, Deutsche Bank A.Ş.’nin tüm birimlerindeki iç kontrol yapısını Yönetim Kurulu adına düzenli ve bağımsız olarak denetlemekle yükümlüdür. Birimlerin işlemlerini amaca uygunluk, hukuka uygunluk ve performans bakımından risk analizleri çerçevesinde değerlendirir, sorunların çözümü ve iyi yönetimin başarılması konusunda Yönetim Kurulu’na yardımcı olmaya odaklanır.

Kurul, Banka etik standartlarının, iş birimlerince ödün vermeden uygulanıp uygulanmadığını denetler. İç ve dış mevzuata uygunluk denetiminin yanı sıra, risk tabanlı bir yaklaşımla, tüm iş ve destek birimlerinin çalışma ortamlarının dinamik ve etkin bir biçimde kontrolü de Teftiş Kurulu’nun görevleri arasındadır.

Teknoloji ve Operasyon Birimleri: Teknoloji ve Operasyon Birimleri, 2011 yılında Banka’ya yeni ürünler kazandırma, mevcut ürünlerin verimliliğini artırma, teknoloji, süreç yenileme, ve konsolidasyon konularına yoğunlaşarak artan ürün, işlem sayısı ve miktarını göz önüne alarak ve herhangi bir olumsuzluğa mahal vermeden işlemlerini gerçekleştirmiştir. Verimlilik artışları hem bankanın müşterilerine verdiği hizmet kalitesini yükseltmiş hem de bankanın rekabet avantajı yaratabilmesinde önemli bir unsur olmuştur.

Teknoloji ve Operasyon Birimleri, 2011 yılında olduğu gibi 2012 yılında da Banka'nın stratejik teknoloji ürünleri olan, Bilgi Teknolojileri Risk Yönetimi, Hizmet Odaklı Mimariler, Donanım ve Yazılım Konsolidasyonu ve Bilgi Teknolojileri Sürekliliği konularına odaklanacaktır.

İnşaat, Emlak ve İdari İşler: İnşaat, Emlak ve İdari İşler Birimi, Deutsche Bank A.Ş. faaliyetlerinin verimli, güvenli ve etkin biçimde sürdürülmesi için gerekli sağlık ve güvenlik koşullarına uygun çalışma ortamını sağlamaktan sorumludur. Banka’nın inşaat, emlak, dekorasyon, kira yönetimi, bina yönetimi, çalışma alanlarına ilişkin stratejiler, güvenlik sistemleri, ofis ve bina bakım işleri, jeneratör, UPS, mekanik ve elektrik sistemlerinden oluşan kritik sistemlerin yönetimini ve sigorta, fiziki arşiv yeri sağlama, araç kiralama, kurye ve resepsiyon hizmeti gibi kurumsal hizmetlerini yürütmekle de yükümlüdür. Birim, iç müşteri ihtiyaçlarının en iyi şekilde karşılanabilmesi için Deutsche Bank küresel değerlerine ve standartlarına uygun bir fiziki çalışma ortamının oluşturulması konusunda faaliyetlerine devam etmektedir.

02 -Yönetim ve Kurumsal Yönetim Uygulamaları

Yönetim Kurulu - 23Üst Yönetim - 25Denetçiler - Komiteler - 27Genel Kurul’a Sunulan Özet Yönetim Kurulu Raporu - 30İnsan Kaynakları Uygulamaları - 30Banka’nın Dahil Olduğu Risk Grubu ile Yaptığı İşlemler - 31Destek Hizmeti Alınan Kişi ve Kuruluşlar - 31Kurumsal Sosyal Sorumluluk - 31


2302 - Yönetim ve Kurumsal Yönetim Uygulamaları Yönetim Kurulu

Yönetim Kurulu

23

1

2

6

4 5

7

3



24

Yönetim Kurulu

02 - Yönetim ve Kurumsal Yönetim Uygulamaları Yönetim Kurulu

Jürgen Hinrich FitschenYönetim Kurulu Başkanı,Deutsche Bank AG Yönetim Kurulu Üyesi, Deutsche Bank AG Grup İcra Komitesi Üyesi, Deutsche Bank AG Bölgesel Yönetim Başkanı 1948 doğumlu olan Fitschen, University of Hamburg’dan MBA derecesine ve 33 yıllık bankacılık deneyimine sahiptir. 1987 yılında Deutsche Bank AG’de çalışmaya başlamış ve 2004 yılından itibaren Frankfurt’ta, Deutsche Bank Global Bankacılık ve Global Bankacılık Operasyonları bölümlerinin başında görevini sürdürmektedir. Aynı zamanda Deutsche Grup İcra Komitesi Üyesi olan Fitschen, Dünya Çapında Bölgesel Yönetim (Regional Management Worldwide) ve Almanya Yönetim Kurulu’nun Başkanlığını da yapmaktadır. Fitschen, 8 Mayıs 2001’den itibaren Deutsche Bank A.Ş.’nin Yönetim Kurulu Başkanlığını yürütmektedir.

Ersin AkyüzYönetim Kurulu Murahhas Üyesi,Genel Müdür1961 doğumlu olan Akyüz, London School of Economics’den ekonomi lisans ve yüksek lisans, University of Chicago’dan işletme yüksek lisans derecelerine sahiptir. 23 yıllık bankacılık kariyeri boyunca yurt içi ve yurt dışında çeşitli görevler üstlenen Akyüz, Şubat 2008’den itibaren Deutsche Bank A.Ş. Genel Müdürü ve Murahhas Üyesi olarak görev yapmaktadır.

Ahmet ArınçYönetim Kurulu Murahhas ÜyesiDeutsche Bank AG, Londra, Piyasalar - Hazine, Yönetici Direktör 1970 doğumlu olan Arınç, College of Wooster Ekonomi Bölümü mezunudur. 20 yıllık bankacılık deneyimine sahip Arınç, 1998 yılında Deutsche Bank bünyesine katılmıştır. Deutsche Bank AG, Londra’da Sabit Getirili Ürünlerin Alım - Satımından Sorumlu Yönetici Direktör olarak çalışan Arınç, 2000 yılı Ağustos ayında Deutsche Bank A.Ş. Yönetim Kurulu’na girmiştir. Arınç, Eylül 2005’ten itibaren Murahhas Üye olarak görev yapmaktadır.

Kaya DidmanYönetim Kurulu Başkan Vekili,Denetim Komitesi Başkanı1962 doğumlu olan Didman, Boğaziçi Üniversitesi İşletme Bölümü mezunudur. Kaya Didman Türk Ekonomi Bankası, Baring Securities (Londra), Morgan Stanley & Co. (Londra) gibi şirketlerde üst düzey görevlerde bulunmuştur. Haziran 2007’de Deutsche Bank A.Ş. Yönetim Kurulu Üyesi olarak atanan Didman, Haziran 2008’den itibaren Denetim Komitesi Başkanlığı görevini yürütmektedir.

Hamit Sedat Eratalarİç Sistemlerden Sorumlu Yönetim Kurulu Üyesi1952 doğumlu olan Eratalar, Ankara Üniversitesi Ekonomi ve Maliye Bölümü mezunudur. Eratalar, 1981 - 2001 yılları arasında Arthur Andersen firmasında ortak olarak çalışmıştır. 2001 - 2008 yılları arasında Eratalar Yönetim Danışmanlığında kurucu olarak görev yapan Sedat Eratalar, Ağustos 2001’den itibaren Deutsche Bank A.Ş. Yönetim Kurulu Üyesi, 2006 yılından itibaren ise İç Sistemlerden Sorumlu Yönetim Kurulu Üyesi olarak görevini yürütmektedir.

Ralph Glenn LehnertYönetim Kurulu Üyesi1972 doğumlu olan Ralph Glenn Lehnert, Temple Üniversitesi Hukuk diplomasına sahiptir. 2005 yılında Deutsche Bank AG’ye katılmadan önce Dexia Credit Locale NY ve Cohen, Seglias PC firmalarında görev almıştır. Ralph Glenn Lehnert, Mart 2010’da Yönetim Kurulu Üyesi olarak atanmıştır.

Mark Brian SatterthwaiteYönetim Kurulu ÜyesiDenetim Komitesi Üyesi1964 doğumlu Mark Brian Satterthwaite, South Bank Üniversitesi’nden Finans ve Yatırım alanında yüksek lisans sahibidir. Halihazırda Deutsche Bank AG’de yöneticilik yapan Satterthwaite, 26 yıllık çalışma hayatında Londra Borsası ve Sermaye Piyasaları Kurulu dahil olmak üzere finans sektöründe çeşitli alanlarda görev yapmıştır. Satterthwaite, 5 Mayıs 2011 tarihinde Yönetim Kurulu Üyesi ve Denetim Komitesi Üyesi olarak atanmıştır.

Ayrılanlar: Dinkar Jetley, 25/03/2011 tarihinde istifa ederek Yönetim Kurulu Üyeliğinden ayrılmıştır. Dinkar Jetley’nin istifasını müteakip 1 aylığına geçici olarak H. Sedat Eratalar Denetim Komitesi Üyeliği görevini yürütmüştür.

1

2

3

4

5

6

7


02 - Yönetim ve Kurumsal Yönetim UygulamalarıÜst Yönetim

Üst Yönetim

Ersin Akyüz, Yönetim Kurulu Murahhas Üyesi, Genel Müdür: 1961 doğumlu olan Akyüz, London School of Economics’den ekonomi lisans ve yüksek lisans, University of Chicago’dan işletme yüksek lisans derecelerine sahiptir. 23 yıllık bankacılık kariyeri boyunca yurt içi ve yurt dışında çeşitli görevler üstlenen Akyüz, Şubat 2008’den itibaren Deutsche Bank A.Ş. Genel Müdürü ve Murahhas Üyesi olarak görev yapmaktadır.

Özge Kutay, Genel Müdür Yardımcısı – Finans ve Operasyon Komitesi Başkanı: 1970 doğumlu olan Kutay, İstanbul Üniversitesi İşletme Fakültesi mezunudur. 15 yıllık bankacılık deneyimine sahip olan Kutay, kariyerine 1993 yılında KPMG’de başlamıştır. Kutay, 1998 yılından itibaren Deutsche Bank A.Ş. bünyesinde görev yapmaktadır.

Ali Doğrusöz, Genel Müdür Yardımcısı – Teknoloji ve Operasyon: 1963 doğumlu olan Doğrusöz, North Carolina State University Makine Mühendisliği’nden lisans ve ODTÜ Makine Mühendisliği’nden yüksek lisans derecelerine sahiptir. 23 yıldır iş yaşamında olan Doğrusöz, 2002 yılından itibaren Deutsche Bank A.Ş.’de görev yapmaktadır.

Süleyman Mert Haracçı, Genel Müdür Yardımcısı – Piyasalar, Hazine İşlemleri Alım - Satım: 1971 doğumlu olan Haracçı, lisans ve yüksek lisans derecelerini Marmara Üniversitesi Finans Bölümü’nden almıştır. 1996 yılından bu yana bankacılık sektöründe çalışan Haracçı, 2000 yılından itibaren Deutsche Bank A.Ş.’de görev yapmakta olup 2009 yılında Genel Müdür Yardımcısı olarak atanmıştır.

Mustafa Bağrıaçık, Yönetici Direktör – Yatırım Bankacılığı Hizmetleri, Kurumsal Müşteriler: 1968 doğumlu olan Bağrıaçık, İstanbul Teknik Üniversitesi’nden Makina Mühendisliği lisans, Boston College’dan Finans yüksek lisans ve Suffolk University’den İşletme yüksek lisans derecelerine sahiptir. 18 yıllık bankacılık kariyeri boyunca yurt içi ve yurt dışında çeşitli görevler üstlenen Bağrıaçık, Eylül 2009’dan itibaren Deutsche Bank Londra ve Eylül 2011’den itibaren Deutsche Bank A.Ş. bünyesinde görev yapmaktadır.

Hüseyin Hüsnü Okvuran, Yönetici Direktör – Yatırım Bankacılığı Hizmetleri, Finansal Kurumlar: 1972 doğumlu olan Okvuran, Yale Üniversitesi’nden Uluslararası İlişkiler ve Ekonomi lisans derecelerine sahiptir.18 yıllık bankacılık kariyeri boyunca yurt dışında yatırım bankacılığı alanında çesitli görevler üstlenen Okvuran, Ağustos 2011 itibari ile Deutsche Bank Yatırım Bankacılığı Hizmetleri, Finansal Kurumlar Grubu’nda Türkiye, Ortadoğu ve Güneydoğu Avrupa sorumlusu olarak görev yapmaya başlamıştır.

Hakan Ulutaş, Direktör – Global İşlem Bankacılığı, Takas ve Saklama Hizmetleri: 1965 doğumlu olan Ulutaş, İstanbul Üniversitesi İşletme Bölümü mezunudur. Marmara Üniversitesi’nden İşletme Yönetimi ve North Carolina State University’den Yönetim yüksek lisans derecelerine sahiptir. 22 yıllık çalışma yaşamının 20 yılını bankacılık alanında geçiren Ulutaş, 2004 yılından itibaren Deutsche Bank A.Ş. bünyesinde görev yapmaktadır.

Cenk Esener, Direktör – Global İşlem Bankacılığı, Kurumsal Bankacılık Ticaret Finansmanı ve Nakit Yönetimi: 1970 doğumlu olan Esener, Doğu Akdeniz Üniversitesi Ekonomi Bölümü mezunudur. Çeşitli bankaların benzer pozisyonlarında toplam 17 yıl görev yaptıktan sonra Ağustos 2009’da Deutsche Bank A.Ş.’ye katılmıştır.

Pınar Çapanoğlu Altuğ, Direktör – Global İşlem Bankacılığı, Finansal Kurumlar Ticaret Finansmanı ve Nakit Yönetimi: 1977 doğumlu olan Çapanoğlu, ODTÜ İktisat Bölümü mezunudur. 1999 yılından bu yana bankacılık sektöründe çalışan Çapanoğlu, 2008 yılında Deutsche Bank A.Ş.’ye katılmıştır.


2602 - Yönetim ve Kurumsal Yönetim UygulamalarıÜst Yönetim

Rıfat Ralf Ruso, Direktör – Piyasalar, Kurumsal Müşteriler: 1973 doğumlu olan Ruso, Boğaziçi Üniversitesi’nden İşletme Bölümü lisans, Carnegie Mellon’dan Finans yüksek lisans derecelerine sahiptir. 14 yıllık bankacılık kariyeri boyunca yurt içi ve yurt dışında çeşitli görevler üstlenen Ruso, Mayıs 2011’den itibaren Deutsche Bank A.Ş. bünyesinde görev yapmaktadır.

Ali Cem Cansu, Direktör – Piyasalar, Kredi Pazarlama: 1972 doğumlu olan Cansu, ODTÜ İdari Bilimler Siyaset Bilimi ve Kamu Yönetimi Bölümü mezunudur. 2007 yılında Koç Üniversitesi’nde Executive MBA yapan Cansu, ağırlıklı olarak Kurumsal Bankacılık ve Ticaretin Finansmanı alanlarında toplam 15 yıllık bankacılık tecrübesine sahiptir. Mart 2010 tarihinden itibaren Deutsche Bank A.Ş.’de görev yapmaktadır.

Dr. Cem Akyürek, Direktör – Piyasalar, Araştırma Bölümü: 1959 doğumlu olan Akyürek, Boğaziçi Üniversitesi Ekonomi Bölümü’nden mezun olmuştur. Florida Atlantic University ve University of Miami’den MA ve PhD dereceleri alan Akyürek, 2008 yılından itibaren Deutsche Bank A.Ş.’de görev yapmaktadır. 21 yıllık iş deneyimi olan Akyürek, Deutsche Bank’a katılmadan önce yurt içi ve yurt dışı finans kurumlarında stratejik planlama, ekonomik araştırma konularında çeşitli görevlerde bulunmuş ve akademik çalışmalar yapmıştır.

Orhan Özalp, Müdür – Piyasalar, Finansal Müşteriler: 1982 doğumlu olan Özalp, Koç Üniversitesi Ekonomi ve İşletme Bölümleri’nden lisans derecesine sahiptir. 2006 yılından itibaren Deutsche Bank A.Ş.’de görev yapmaktadır.

Özcan Yekta Bahadıroğlu, Direktör – Teftiş Kurulu: 1969 doğumlu olan Bahadıroğlu, ODTÜ’den Ekonomi lisans ve RSM Erasmus University’den İşletme yüksek lisans derecelerine sahiptir. 1996 yılından itibaren bankacılık alanında çalışan Bahadıroğlu, 2002 yılında Deutsche Bank A.Ş. bünyesine katılmıştır. CIA (Certified Internal Auditor) ve CISA (Certified Information Systems Auditor) sertifikalarına sahiptir.

Mustafa Kemal Şahin, Direktör – Uyum ve İç Kontrol: 1970 doğumlu olan Şahin, ODTÜ Ekonomi lisans ve Warwick Business School, İşletme yüksek lisans derecelerine sahiptir. 1992 yılından itibaren bankacılık sektöründe çalışan Şahin, 2005 yılında Deutsche Bank A.Ş. bünyesine katılarak Banka Uyum Görevlisi olarak atanmıştır. Şahin, 1 Nisan 2011’den itibaren Uyum ve İç Kontrol birimi yöneticiliğini yürütmektedir.

Cenk Ertunç Ulak, Direktör – Risk Yönetimi: 1976 doğumlu olan Ulak, Boğaziçi Üniversitesi’nden İşletme lisans ve Koç Üniversitesi’nden İşletme yüksek lisans derecelerine sahiptir. 1999 yılından itibaren bankacılık alanında çalışan Ulak, 2011 yılında Deutsche Bank A.Ş. bünyesine katılmıştır.

Günce Çakır İldun, Direktör – Hukuk: 1977 doğumlu olan İldun, Ankara Üniversitesi Hukuk Fakültesi lisans ve State University of New York, Buffalo, Law School yüksek lisans (LL.M.) derecelerine sahiptir. 12 yıllık mesleki deneyiminin 11 yılı bankacılık alanındadır. 2006 yılının Aralık ayından itibaren Deutsche Bank A.Ş.’de görev yapmaktadır.

Ayşe Betül Göksal, Direktör – İnsan Kaynakları: 1967 doğumlu olan Göksal, Boğaziçi Üniversitesi Psikoloji Bölümü lisans derecesine sahiptir. 1991 yılından itibaren çeşitli sektörlerde insan kaynakları konusunda çalışmış olan Göksal, toplam 20 senelik iş tecrübesinin 15 yılını bankacılık sektörü insan kaynakları uygulamalarında geçirmiştir.

Gonca Duygu Özcan, Müdür – İnşaat, Emlak ve İdari İşler: 1972 doğumlu olan Özcan, İTÜ Mimarlık Fakültesi lisans, İstanbul Bilgi Üniversitesi, Manchester Business School İşletme yüksek lisans derecelerine sahiptir. 19 yıllık iş deneyiminin 16 yılı bankacılık alanında olan Özcan, 2006 yılından itibaren Deutsche Bank A.Ş.’de görev yapmaktadır.


2702- Yönetim ve Kurumsal Yönetim UygulamalarıDenetçilerKomiteler

Denetçiler

Erdal Hasan Ortaç, Denetçi:1948 doğumlu olan Ortaç, İstanbul İktisadi Ticari İlimler Akademisi lisans diplomasına sahiptir. 39 yıllık iş deneyimi olan Ortaç, Haziran 2006’dan itibaren denetçilik görevini yürütmektedir.

Sacit Akdemir, Denetçi:1964 doğumlu olan Akdemir, Ankara Üniversitesi Siyasal Bilgiler Fakültesi Kamu Yönetimi Bölümü’nde lisans, Eastern Michigan University Ekonomi Bölümü’nde yüksek lisans eğitimi görmüştür. 1986 yılından başlayarak kamu kesimi ve özel sektörde çeşitli görevler üstlenen Akdemir, 2006 yılından itibaren denetçilik görevini yürütmektedir.

KomitelerDenetim KomitesiKaya Didman, BaşkanMark Brian Satterthwaite, Üye

31 Ekim 2006 tarihinde 48/6 sayılı Yönetim Kurulu kararıyla kurulan Denetim Komitesi, 2011 hesap yılı içinde toplam 19 kez toplanmıştır.

Aktif Pasif Komitesi (APKO)Ersin Akyüz, BaşkanÖzge Kutay, ÜyeCenk Esener, ÜyeHakan Ulutaş, ÜyeJoachim Bartsch, ÜyeS. Mert Haracçı, ÜyeCenk Ertunç Ulak, Üye

Aktif - pasif yapısını gözeterek, risk ağırlıklı varlıklar, likidite ve piyasa riskini değerlendirerek Banka’nın gelecekteki sermaye gereksinimi analizini yapmakla yükümlü olan Aktif - Pasif Komitesi, Genel Müdür başkanlığında üç ayda bir toplanır. 2011 hesap yılı içinde, komite toplantılarına tüm üyeler şahsen ya da telefonla katılmıştır.

İcra KomitesiErsin Akyüz, Başkan Özge Kutay, Üye S. Mert Haraçcı, Üye Hakan Ulutaş, Üye Cenk Esener, Üye Pınar Çapanoğlu Altuğ, ÜyeH. Sedat Eratalar, ÜyeMustafa Bağrıaçık, Üye

İcra Komitesi, Deutsche Bank’ın küresel stratejilerinin Türkiye’de de takip edilmesi, Türkiye’de kurulu icracı birimler arasında koordinasyon ve yeni iş fikirlerinin karşılıklı olarak geliştirilmesine yönelik fikirler üretilmesi ve çapraz satış imkânlarının araştırılması, altyapı birimleri ile koordinasyon ve Deutsche Bank markasına yönelik itibar riskini gözetmek amacıyla ayda bir kez toplanır.


2802 - Yönetim ve Kurumsal Yönetim UygulamalarıKomiteler

Operasyon KomitesiÖzge Kutay, BaşkanAli Doğrusöz, ÜyeMustafa Kemal Şahin, ÜyeÖ. Yekta Bahadıroğlu, ÜyeG. Duygu Özcan, ÜyeAyşe Betül Göksal, ÜyeGünce Çakır İldun, ÜyeCenk Ertunç Ulak, Üye

Bütün Operasyon, Destek ve Kontrol Birimleri’nin Banka’nın işleyişi ile ilgili gelişmeleri, değişiklikleri ve sorunları tartışarak çözüm ürettikleri, aynı zamanda kaynakların etkin kullanımını ve dağılımını düzenledikleri bir platform olan Operasyon Komitesi haftada bir kez toplanır. Komite toplantı tutanakları Genel Müdür’e ve İç Sistemlerden Sorumlu Yönetim Kurulu Üyesi’ne raporlanır.

Piyasa Riski Komitesi Ersin Akyüz, Başkan H. Sedat Eratalar, Üye Özge Kutay, Üye S. Mert Haraçcı, Üye M. Kemal Şahin, Üye C. Ertunç Ulak, Üye

Global ve yerel piyasalardaki gelişmelerin değerlendirilmesi ve olası faiz ve kur hareketlerinin banka bilançosuna etkisinin tartışıldığı komite haftada bir kez toplanır. Bankanın yabancı para ve bono/tahvil pozisyonu bu toplantılarda detaylı bir şekilde değerlendirilir.

Personel KomitesiErsin Akyüz, BaşkanÖzge Kutay, ÜyeAyşe Betül Göksal, ÜyeAli Doğrusöz, ÜyeS. Mert Haracçı, ÜyeHakan Ulutaş, ÜyeCenk Esener, Üye

Personel Komitesi, personel politikalarının belirlenmesi, uygulanması, tartışılması ve düzenlemelerin yapılması için gerekli platformların oluşturulmasından; müdür düzeyine kadar olan terfi önerilerinin değerlendirilmesinden, Banka genelini ilgilendiren eğitim ve gelişim olanaklarının organizasyonundan; personele sunulacak hakların uygulamaya koyulmasından sorumludur. Komite, yılda bir kez, gerekli görüldüğü durumlarda ise Komite Başkanı’nın veya İnsan Kaynakları’nın çağrısıyla olağanüstü toplanır. Komite toplantılarında temsil edilmeyen bölümler, İnsan Kaynakları tarafından temsil edilir.


2902 - Yönetim ve Kurumsal Yönetim UygulamalarıKomiteler

İtibar Riski KomitesiErsin Akyüz, BaşkanAhmet Arınç, ÜyeH. Sedat Eratalar, ÜyeÖzge Kutay, ÜyeM. Kemal Şahin, ÜyeSancar Tomruk, ÜyeHakan Ulutaş, ÜyeCenk Esener, ÜyeGünce Çakır İldun, Üye

İtibar Riski Komitesi, Banka için itibari risk taşıma ihtimali olan müşterileri, işlemleri ya da diğer hususları değerlendirir. Komite, değerlendirdiği işlem ya da müşterilerin Banka tarafından kabul edilip edilmemesi konusunda ilgili birimlere önerilerde bulunur. Komite, gerekli görüldüğü durumlarda Genel Müdür başkanlığında toplanır. Komite’nin sekretaryasını Uyum Kontrol Yöneticisi üstlenir, üyeleri ise Global Piyasalar ve Global Bankacılık birim yöneticileri, Bağımsız Yönetim Kurulu Üyesi ve Operasyon Komitesi Başkanı’ndan oluşur.

Kredi KomitesiErsin Akyüz, BaşkanH. Sedat Eratalar, ÜyeRalph Glenn Lehnert, Üye

Kredi Komitesi, Yönetim Kurulu’nun 13 Aralık 2010 tarih ve 84 sayılı kararı ile kendisine devredilen yetki çerçevesinde kredi tahsis etmek üzere kurulmuştur. Komite, kredi kararlarını kendisine verilen limit dahilinde ve tahsis koşullarını da belirleyerek alır. Kredi Komitesi en az ayda iki defa olmak üzere ve gerektikçe toplanır.

Yönetim Kurulu ve Komite Üyeleri’nin İlgili Toplantılara Katılımları Hakkında BilgilerYönetim Kurulu, Banka’nın Ana Sözleşmesi ve ilgili düzenlemelere uygun olarak en az ayda bir kez toplanır ve Banka ile ilgili konuları gözden geçirerek (yetkileri düzeyinde) karar alır. Gereksinim duyulması halinde, Yönetim Kurulu Başkanı’nın daveti ile de toplantılar düzenlenir. 2011 yılı süresince, gerekli toplantı çoğunluğu ve karar yeter sayısı açısından üyelerin toplantılara katılımı düzenli olarak gerçekleşmiştir.

Denetim Komitesi en az ayda bir toplanır. Komite üyeleri ilke olarak toplantıların tamamına katılır, iş gezisi ya da diğer nedenlerle Banka’da bulunmadıkları zamanlarda da toplantı gündemindeki konularla ilgili görüş ve önerilerini telefonla katılarak bildirir. 2011 yılı içinde toplantı çoğunluğu ve karar yeter sayısı açısından Komite ve Kurul Üyeleri toplantılara düzenli olarak katılmıştır.


30

Genel Kurul’a Sunulan Özet Yönetim Kurulu Raporu

02 - Yönetim ve Kurumsal Yönetim UygulamalarıGenel Kurul’a Sunulan Özet Yönetim Kurulu Raporuİnsan Kaynakları Uygulamaları

Banka’nın toplam aktifleri 31 Aralık 2011 tarihi itibarıyla, bir önceki yıla göre %27 oranında azalış göstererek 2.242.020 bin TL olmuştur. Azalışın başlıca nedeni para piyasalarından alacaklardaki azalıştır.

2010 yılı sonunda krediler 168.584 bin TL iken, 2011 yılında %215 oranında artarak 531.975 bin TL’ye yükselmiştir. Kredilerin tamamı kısa vadelidir.

Mevduat tutarı 334.835 bin TL’ye düşerek bir önceki dönemdeki 1.790.087 bin TL’ye göre %81 oranında bir azalış göstermiştir. Azalışın başlıca nedeni bankalar mevduatındaki azalıştır.

31 Aralık 2011 tarihi itibarıyla Banka’nın 39.429 bin TL tutarında maddi olmayan duran varlıkları bulunmaktadır. Banka, 11 Mayıs 2007 tarihinde Türkiye’de yerleşik bir bankanın müşterilerine verdiği saklama hizmetleri faaliyetlerini (müşteri listesi) satın almıştır ve işlem 2 Temmuz 2007 tarihinde gerçekleşmiştir. Satın almaya ilişkin ödenen tutar 150.976 bin TL olup, bu maddi olmayan duran varlığa ilişkin birikmiş amortisman tutarı ise 53.141 bin TL’dir. 31 Aralık 2010 tarihinde sona eren hesap döneminde Banka’nın Türkiye’de yerleşik başka bir bankadan satın almış olduğu uluslararası müşteri listesinden oluşan maddi olmayan duran varlığı aşağıda açıklanan geri kazanılabilir tutar tahminlerini etkileyen belirtilerin ortaya çıkması nedeniyle beklenen nakit akımlarındaki değişimlerden dolayı tekrar değerlemeye tabi tutulmuş ve mali tablolarda 59.823 bin TL tutarında değer düşüş karşılığı ayrılmıştır.

31 Aralık 2010 tarihinde 20.068.007 bin TL olan emanet kıymetler, %55 artarak 31 Aralık 2011 tarihinde 31.210.449 bin TL bakiyeye ulaşmıştır.

Bilanço dışı yükümlülükler 31 Aralık 2010 tarihinde 6.518.300 bin TL iken, 31 Aralık 2011 tarihinde alım - satım amaçlı türev finansal araçların etkisiyle 5.206.197 bin TL’ye düşmüştür.

Banka’nın 2011 yıl sonu itibarıyla vergi sonrası dönem kârı 32.073 bin TL olarak gerçekleşmiştir.

İnsan Kaynakları Uygulamalarıİnsan Kaynakları, çalışanların eğitim gereksinimlerini bölüm yöneticilerinin işbirliği ile belirler. Eğitim ve gelişim konusunda yerel düzeyde yürütülen programların yanı sıra, Deutsche Bank’ın bu alandaki uluslararası imkân ve tecrübelerinden de yararlanılır. Çalışanların uluslararası çalışma yeteneklerinin geliştirilmesi konusuna da önem veren Banka, teknik eğitimlerin yanı sıra kişisel gelişimle ilgili eğitimler de verir. Ayrıca çalışanlar yerli ve yabancı eğitim şirketlerinin hizmetlerinden de yararlanmaktadır.

Performans değerlendirmesi ve hedef belirleme, yılın belirli dönemlerinde bilgisayar ortamında çevrim içi olarak yapılır. Personelin öz değerlendirmesi alındıktan sonra süreç, yöneticilerin geri bildirimleriyle devam eder. Performans değerlendirmesi sonuçları, kariyer planlaması, eğitim ve gelişim gereksinimlerinin belirlenmesi ve ücretlendirme için kullanılır.

2011 yılı ayrıca “İşyerinde Çeşitlilik” kavramının üzerinde durulan bir yıl olmuştur. 3 - 7 Ekim 2011 tarihlerinde bu konu ile ilgili aktiviteler düzenlenmiş ve konu hakkında farkındalığın artırılması hedeflenmiştir.


3102 - Yönetim ve Kurumsal Yönetim UygulamalarıBanka’nın Dahil Olduğu Risk Grubu ile Yaptığı İşlemlerDestek Hizmeti Alınan Kişi ve Kuruluşlar, Kurumsal Sosyal Sorumluluk

Çalışanların %63’ü üniversite, %32’si yüksek lisans ve doktora mezunu, %5’i lise mezunu olan Deutsche Bank A.Ş.’de 31 Aralık 2011 tarihi itibariyle 106 kişi istihdam edilmektedir.

Banka'nın Dahil Olduğu Risk Grubuile Yaptığı İşlemlerBanka, faaliyetleri kapsamında Grup şirketleriyle çeşitli işlemler yapmaktadır. Piyasa fiyatlarıyla gerçekleştirilen bu işlemler tümüyle ticari nitelik taşımaktadır. Oluşan kâr / zarar, gelir tablosuyla ilişkilendirilmektedir.

Deutsche Bank A.Ş.’nin dahil olduğu risk grubuyla yaptığı işlemler ekte yer alan ilgili finansal tablo dipnotlarında ayrıntılarıyla açıklanmaktadır.

Destek Hizmeti Alınan Kişi ve Kuruluşlar2011 yılı içinde Nostro mutabakatı ve ağ işletim hizmetleri için Deutsche Bank AG’den destek hizmeti almaya devam edilmiştir.

Kurumsal Sosyal SorumlulukKurumsal Sosyal Sorumluluk, Deutsche Bank A.Ş.’nin birinci derecede öncelikli konuları arasında yer alır. Banka, sosyal sorumluluk projeleri üretmek ve var olan projeleri desteklemek konusuna büyük bir duyarlılıkla yaklaşır. Deutsche Bank A.Ş., kurumsal sosyal sorumluluğun; müşteri memnuniyeti, çalışanların motivasyonu, sağlıklı, verimli ve yüksek nitelikli bir çalışma ortamı sağlamak kadar önemli olduğunun bilincindedir.

Deutsche Bank, Almanya ve Türkiye arasındaki ekonomik, sosyal ve kültürel ilişkilerin geliştirilmesi konusunda bir köprü olmaya devam ediyor:Deutsche Bank, Almanya ve Türkiye arasındaki ekonomik, sosyal ve kültürel ilişkilerin geliştirilmesi konusuna büyük önem vermektedir. İki ülke arasında yıllardır süregelen ilişkilere katkı sağlayabilmek için ekonomik, sosyal ve kültürel projelerin geliştirilmesine çalışmaktadır.

Uyuma Katkı Projesi kapsamında Türkiye ve Almanya’da yaşayan öğrencilerin değişimine destek veren Deutsche Bank, son üç yıldır Almanya Ruhr bölgesinde bulunan Monheim Otto Hahn Gymnasium ve İstanbul Cağaloğlu Anadolu Lisesi öğrencileri arasından her yıl farklı bir grup öğrenciyi hem İstanbul hem de Düsseldorf ofislerinde ağırlayarak gençlerin, iki ülke arasında uzun yıllara dayanan dostluğu, değişik kültürler arasındaki farklılıkları, birbirlerini ve aile yapılarını daha iyi tanımalarını ve anlamalarını sağlamaya çalışmaktadır. Bu proje kapsamında her gencin kendini gönüllü bir kültür elçisi olarak görmesi, ülkesini ve kültürünü tanıtmak için çaba sarf etmesi, daha hoşgörülü ve uzun soluklu dostlukların kurulması hedeflenmektedir.


3202 - Yönetim ve Kurumsal Yönetim UygulamalarıKurumsal Sosyal Sorumluluk

Deutsche Bank Almanya, on bir senedir yılda bir kez müşterileri arasında önde gelen orta ölçekli firmaların üst düzey yöneticileri için geleneksel “Incentive Tour for Top GMC Clients” toplantısını organize etmektedir. Bankanın, Almanya ve Türkiye arasındaki sosyal ve kültürel ilişkilerin geliştirilmesine verdiği önem nedeni ile bu toplantı on bir sene içinde dört kez Istanbul’da gerçekleştirildi. 2011 yılında da İstanbul’da organize edilen toplantıya aileleri le birlikte katılan 85 kişilik bir grup 3 gün süre ile şehrin tarihi, kültürel ve doğal güzelliklerini tanıma fırsatını bularak Türkiye ile ilgili izlenimlerini zenginleştirdiler.

İstanbul Menkul Kıymetler Borsası (IMKB) ve diğer sermaye piyasası kuruluşlarının üst düzey katılımı ile 21 - 23 Kasım 2011 tarihlerinde Frankfurt’ta düzenlenen ve Türkiye temasının işlendiği “German Equity Forum” nedeniyle Almanya’ya giden Türk delegasyonuna, çevreye saygılı yeşil binalar olarak yeniden restore edilen “Deutsche Bank Twin Towers”da bir resepsiyon verildi.

Dış Ekonomik İlişkiler Kurulu Türk - Alman İş Konseyi (DEIK) ve Deutsche Bank’ın işbirliği ve ana sponsorluğu ile 2010 yılında tarihinde ilk defa Berlin’de Türk ve Alman Hükümet yetkilileri, iş dünyasının temsilcileri ve basın mensuplarının katılımı ile gerçekleştirilen “I. Türk - Alman Yatırım ve İşbirliği Konferansı” nın başarılı sonuçları etkisini göstermiş, 2011 yılında da DEIK Türk - Alman İş Konseyi’nin koordinasyonu ile Berlin’de düzenlenen “II. Türk - Alman Yatırım ve İşbirliği Konferansı”nın temelleri atılmıştır.

Deutsche Bank, Almanya ve Türkiye arasındaki ekonomik, sosyal ve kültürel ilişkilerin geliştirilmesi konusunda çalışmalarına devam edecektir.

Van Depremi Projesi Ekim 2011'de yaşanan Van depreminde evsiz kalan depremzedelerin yaralarını sarabilmek amacı ile Deutsche Bank tarafından 100.000 Euro tutarında bir bütçe, konteyner evlerin yaptırılması ve gerekli olan eşyaların temini için tahsis edildi. 2012 yılında imalatı tamamlanan 20 adet konteyner, altyapı çalışmalarının tamamlanmasının ardından yeni sahiplerine teslim edilmek üzere Vizontele ve Akdamar konteyner kentlerine yerleştirildi. Ekim 2011’de yaşanan deprem sonrasında Deutsche Bank çalışanları hızlı bir şekilde koordine olarak aralarında bir kampanya başlattı ve kısa sürede toplanan çadır, battaniye, kışlık giysi, ayakkabı gibi acil ihtiyaç duyulan yardım malzemeleri Van’daki yetkililere ulaştırıldı. Van’daki çocuklarımızın zor şartlarda bile güzel anlar yaşamasını sağlamak amacı ile yeni yıl armağanı olarak Deutsche Bank çalışanları adına Türk Eğitim Gönüllüleri Vakfı’na katkıda bulunularak çocuklarımızın eğitimine destek olundu.

Somali İnsani Yardım Kampanyası Afrika kıtasının doğusunda yaşanan kuraklığın yol açtığı açlık, kıtlık ve susuzluk nedeniyle Başbakanlık tarafından başlatılan “Somali İnsani Yardım” kampanyasına 25.000 TL destek olundu.


33


3402 - Yönetim ve Kurumsal Yönetim UygulamalarıKurumsal Sosyal Sorumluluk

Deutsche Bank tarafından 2011 yılında eğitim, kültür ve sanat konularında aşağıdaki projeler gerçekleştirilmiştir:

Sait Taşcıoğlu İlköğretim Okulu Renovasyon Projesi: İstanbul, Beykoz İlçesi, Zerzevatçı Köyü’nde bulunan “Sait Taşçıoğlu İlköğretim Okulu” renovasyon projesi kapsamında 2011 yılında da yetkililer ile görüşmeler yapılarak okulun ve öğrencilerin ihtiyaçları tespit edildi. Deutsche Bank A.Ş. çalışanları tarafından organize edilen bir proje ile çocuk bahçesinin düzenlenmesi ve yapımı tamamlandı. Küçük öğrenciler ve öğretmenleri bankamızda ağırlandı, öğrenciler için çeşitli eğitici oyunlar ve etkinlikler düzenlendi. Ayrıca kitap okumayı teşvik etmek amacıyla Deutsche Bank çalışanları tarafından okula kitap bağışı yapıldı. Sait Taşçıoğlu İlköğretim Okulu ile ilgili projelerimize 2012 yılında da devam edilecektir.

North Florida Üniversitesi MBA Öğrenci Grubu Ziyareti:North Florida Üniversitesi’nden gelen talep üzerine İstanbul’u ziyaret eden MBA öğrenci grubu için bankamızda Türk Finans sektörü hakkında bir sunum yapıldı ve Deutsche Bank, Türkiye’nin faaliyetleri hakkında bilgi verildi.

Kültür & Sanat: Deutsche Bank yaklaşık 31 yıldır yaratıcılık ve yeniliği teşvik etmek amacı ile dünyanın her yerinden umut vadeden genç sanatçıları resim ve müzik konularında desteklemektedir. Dünyanın en büyük ve önemli kurumsal sanat koleksiyonuna sahip olan Deutsche Bank’ın koleksiyonunun başlangıç noktası olarak, sanatın gelişimine katkıda bulunma konusundaki kararlılığı ve duyarlılığı gösterilebilir. 1945 yılından itibaren geliştirdiği kurumsal koleksiyonu resim ve fotoğraflardan oluşmaktadır. İstanbul’da daha önceki yıllarda Habersiz Buluşma / Blind Date ve Joseph Beuys ve Öğrencileri / Joseph Beuys and His Students sergilerini gerçekleştiren; 1. Contemporary Istanbul ve Edge of Arabia Istanbul: Transition / Geçiş sergisinin sponsoru olan Deutsche Bank bu etkinlikleri ile hem dünyadaki genç sanatçılara verdiği desteği hem de bir medeniyetler köprüsü olan İstanbul’a verdiği önemi vurgulamaktadır.

Bireyleri kendi şehirleri için sorumluluk almaya teşvik ediyoruz:Dünyadaki metropolitan kentlerin geleceğini incelemek üzere Deutsche Bank’ın uluslararası forumu Alfred Herrhausen Society ve London School of Economics (LSE) tarafından 2009 yılında İstanbul’da organize edilen “Urban Age” konferansı ve proje yarışmasının takibine 2011 yılında da devam edilmiştir. “Urban Age” konferansı ve 100.000 ABD Doları tutarındaki proje yarışması ile, çok kültürlü toplumlarda kentsel yaşama katılım ve sorumluluk alma konuları farklı ortamlardaki kişilerle paylaşılmış, kentli olmanın sorgulanması ve bireyleri kendi şehirleri için sorumluluk almaya teşvik etmek üzere çalışmalar yapılmış ve proje yarışmasında ödül kazanan projeler takip edilmiştir.


3502 - Yönetim ve Kurumsal Yönetim Uygulamaları Kurumsal Sosyal Sorumluluk

Deutsche Bank A.Ş. çalışanları bireysel olarak sorumluluk alarak kendi sosyal sorumluluk projelerini gerçekleştiriyor:Deutsche Bank A.Ş., çalışanlarının toplum ve çevre bilinci gelişmiş, duyarlı ve sorumluluk almaya hazır bireyler olması konusuna öncelikli olarak önem verir. Bu nedenle çalışanlarının bireysel olarak sorumluluk almaları ve kendi projelerini gerçekleştirmeleri teşvik edilir. Deutsche Bank A.Ş. çalışanları 2011 yılı içinde ferdi projelerini geliştirerek üniversite öğrencilerine burs imkânı sağladılar, daha yaşanılabilir bir çevre için sorumluluk alarak atık kâğıt, plastik torba ve plastik şişe kapaklarının toplanması, su ve enerji kaynaklarının kullanımından tasarruf edilmesi konularında aktif olarak çalıştılar. Deutsche Bank çalışanları sevdiklerine özel bir armağan verecekleri zaman bile sosyal sorumluluk bilinci ile davranarak çevreye, eğitime ve maddi imkansızlıklar içinde olan kişilere katkıda bulunmayı arzu etmektedir.

Çevre, kadın emeğini güçlendirme, eğitim ve spor konusunda projeler üreten vakıfları desteklemeye devam ediyoruz:- 8 Mart Dünya Kadınlar Günü’nde Deutsche Bank’ın kadın çalışanlarına, Kadın Emeğini Değerlendirme Vakfı’nda dar gelirli kadınlarımızın el emeği ve göz nuru ile yaptıkları hediyelik eşyalar hediye edilerek hem el sanatlarımızın tanınmasına ve yaşamasına hem de kadınlarımızın ekonomik özgürlüklerine katkıda bulunuldu.

- 21-26 Mart tarihleri arasında tüm dünyada çeşitli etkinlikler ile farkındalık yaratılmaya çalışılan “Dünya Haftası / Earth Week” kapsamında su ve enerji kaynaklarının doğru ve tasarruflu kullanılabilmesi için gerekli önlemler alındı, ayrıca sunum ve duyurular ile bilinçlendirme sağlandı.

- Anneler Günü’nde organize edilen bir kermes ile Kadın Emeğini Değerlendirme Vakfi’nda dar gelirli kadınlarımızın el emeği ve göz nuru ile yaptıkları hediyelik eşyalar Banka çalışanları tarafından anneler günü hediyesi olarak satın alındı. Ayrıca çalışanlarımız Anneler Günü’nde anneleri adına Türk Eğitim Gönüllüleri Vakfı’na katkıda bulunarak çocuklarımızın eğitimine destek oldu.

- Ekim 2011’de tüm Deutsche Bank ofisleri ile eş zamanlı olarak kutlanan “Diversity Week” kapsamında bir farkındalık yaratmak amacı ile ülkemizde yüzyıllardır birlikte yaşayan farklı kültürler incelendi. Fotoğraf yarışması, farklı kültürlere ait yöresel yemeklerin tadımı, farklı müziklerin dinlenmesi ve çocuklara yönelik eğlence etkinlikleri düzenlendi.

- T.E.D. Tenis Eskrim Dağcılık Spor Kulübü’nün tenis sporunun yaygınlaşması ve geliştirilmesi amacı ile düzenlediği “1. Türkiye Bankacılar Tenis Turnuvası”na destek verildi.

- Anadolu Yakası Engelliler Spor Kulübü Derneği için gerçekleştirilen projede tekerlekli sandalye kullanan engelli gençlerden oluşan basketbol takımının aktivitelerinin desteklenmesi ve gençlerin rehabilitasyonuna yönelik çalışmalar yapıldı.

- Deutsche Bank A.Ş. çalışanlarına doğum günlerinde TEMA Vakfı aracılığı ile bir fidan hediye edildi.

03 Finansal Bilgiler ve Risk Yönetimi

Denetçiler Raporu - 37Denetim Komitesi Raporu - 37Mali Durum Değerlendirmesi - 39Risk Yönetimi Politikaları - 39Derecelendirme Kuruluşlarınca Verilen Notlar - 41Beş Yıllık Özet Finansal Bilgiler - 42Yıllık Faaliyet Raporu Uygunluk Görüşü - 43

-


3703 - Finansal Bilgiler ve Risk YönetimiDenetçiler RaporuDenetim Komitesi Raporu

Denetçiler Raporu

Deutsche Bank A.Ş.’nin 2011 işlem ve hesapları 5411 sayılı Bankacılık Kanunu, diğer mevzuat ve Ana Sözleşme hükümleri dikkate alınmak suretiyle Denetçiler Erdal Hasan Ortaç ve Sacit Akdemir tarafından incelenmiş, Banka’nın bilanço, kâr ve zarar hesabının muhasebe kayıtlarına ve kayıtların da vesikalara uygunluğu saptanmıştır.

Varılan sonuca göre, Yönetim Kurulu’nca onaya sunulan 2011 yılı bilanço, kâr ve zarar hesabının onaylanmasını ve safi kârın tahsis ve dağıtımını, Deutsche Bank A.Ş. hissedarları Genel Kurul’un takdir ve tensiplerine arz etmişlerdir.

Denetim Komitesi RaporuDenetim Komitesi’nin 2011 yılı hesap dönemi içinde Banka’nın iç kontrol, iç denetim ve risk yönetimi sistemlerine ilişkin olarak olumsuz herhangi bir tespiti söz konusu olmamıştır. Banka’nın iç sistemlerle ilgili birim yöneticileriyle düzenli şekilde görüşmeler gerçekleştirilmiş, Banka riskleri ve faaliyetleri yakından takip edilerek herhangi bir riskin zamanında tespiti ve giderilmesine yönelik önlemlerin alınması sağlanmıştır. Banka’nın muhasebe uygulamalarının 5411 sayılı Bankacılık Kanunu’na ve ilgili diğer mevzuata uygunluğuyla ilgili olarak bağımsız denetim kuruluşunun değerlendirmeleri gözden geçirilmiş ve herhangi bir tutarsızlık tespit edilmemiştir.

Banka'mızda yürütülen risk yönetimi ve iç kontrol faaliyetleri hakkındaki gözlem ve düşüncelerimiz aşağıdaki gibidir:

Yönetim Kurulu ve Üst Düzey Yönetim’in Gözetimi: Yönetim Kurulu, bankacılık sektöründe aktif olarak çalışan, bankacılığın çeşitli konularında uzmanlaşmış, üstlenilen risklerin türleri, bunların ne biçimde ortaya çıktığı ve nasıl yönetilebileceği konusunda yeterli bilgiye sahip ve deneyimli üyelerden oluşmaktadır.

Üst Düzey Yönetim ise Yönetim Kurulu ile yakın irtibatta olan, riskler konusunda bilgili ve deneyimli, aynı zamanda ana ortak Deutsche Bank AG’nin de bu konudaki bilgi birikimini ve deneyimlerini kullanabilen bir ekiptir.

Finansal piyasalarda, risk yönetimi uygulamalarında ve Banka’nın faaliyetlerindeki gelişmelere bağlı olarak, söz konusu risklere ilişkin sürekli bilgilendirme ile ilgili sorumluluklar belirlenmiştir. Risk raporlamaları günlük olarak yapılmaktadır.

Yönetim Kurulu ve Üst Düzey Yönetim, gerekli muhasebe ve raporlama sistemlerinin güvenilirliğini ve işlerliğini, söz konusu sistemleri kullananlar dışındaki uzmanlarla izlemektedir.

Yönetim Kurulu, Üst Düzey Yönetim ve ana ortak Deutsche Bank AG, risk alma limitlerini sürekli olarak gözden geçirmekte ve piyasa koşullarındaki değişiklikler karşısında gerekli koruyucu tedbirleri almaktadır.

Yönetim Kurulu, Üst Düzey Yönetim ve ana ortak Deutsche Bank AG, Banka’nın iş birimlerinin ve faaliyet kollarının, yapılan işin niteliği ve kapsamının gerektirdiği bilgi, deneyim ve uzmanlığa sahip personeli istihdam etmeleri konusunda titiz davranmaktadır.


3803 - Finansal Bilgiler ve Risk YönetimiDenetim Komitesi Raporu

Ayrıca bu personelin Deutsche Bank AG’nin uzmanlarından, onların bilgi ve deneyimlerinden yararlanmasına olanak sağlanmaktadır.

Yönetim Kurulu, Üst Düzey Yönetim ve ana ortak Deutsche Bank AG, tüm çalışanlara işe alım sırasında elden imza karşılığı tebliğ edilen Deutsche Bank Grubu İş Etiği ve Davranış Kuralları / Code of Business Conduct and Ethics for Deutsche Bank Group ile Banka’nın faaliyetlerini emin ve güvenilir bir biçimde yerine getirecek insan kaynağını oluşturmak için gerekli kuralları belirlemiştir. Böylece, çalışanların dürüst ve ahlaklı olmalarını, basiretli yönetim felsefesi ve davranış tarzlarına uygun hareket etmelerini sağlamak için gerekli önlemler alınmıştır.

Yönetim Kurulu, Üst Düzey Yönetim ve ana ortak Deutsche Bank AG, Banka’nın iç denetim ve kontrol sistemleri vasıtasıyla Banka’nın tüm faaliyetlerini yeterince kontrol altında tutmaktadır.

Yönetim Kurulu, Üst Düzey Yönetim ve ana ortak Deutsche Bank AG, Banka tarafından yeni bir faaliyete başlanmadan ya da yeni bir ürün sunulmadan önce bu faaliyet veya üründen kaynaklanabilecek tüm riskleri değerlendirmek amacıyla Yeni Ürün Kabul / New Product Approval ve Yeni İşkolu Kabul / New Business Approval prosedürlerini uygulatmakta ve söz konusu risklerin yönetimi için gerekli altyapıyı ve iç kontrolleri sağlamaktadır.

Anılan prosedürler, yeni bir faaliyete ya da ürünün alınıp - satılmasına başlanmadan önce Banka’nın bu faaliyetlerdeki risklerinin tanımlanması, izlenmesi ve kontrolü için gerekli altyapının mevcudiyetini gözden geçirmeyi amaçlamaktadır.

Risk Yönetimine İlişkin Politikalar, Uygulama Usulleri ve Limitler: Banka’nın hazine bonosu ve devlet tahvili alım - satım faaliyetlerindeki riskleri tanımlanmış; ölçülmesi, izlenmesi ve kontrolünü sağlayacak politikalar, uygulama usulleri ve limitler belirlenmiştir.

Söz konusu politikalar, uygulama usulleri ve limitler sadece Deutsche Bank A.Ş.’nin değil aynı zamanda ana ortak Deutsche Bank AG yönetiminin deneyim düzeyi, hedef ve amaçları ve mali bünyesinin sağlamlığıyla uyumludur. Risk politikaları esas olarak Deutsche Bank AG tarafından belirlenmekte, Denetim Komitesi’nde Deutsche Bank A.Ş. için uygun olanlar değerlendirilmekte ve kabul edilmekte, ardından Yönetim Kurulu’nun onayına sunulmaktadır.

Banka faaliyetlerindeki hiyerarşik yetki ve sorumluluk silsilesi organizasyon şeması ile belirlenmiştir.

2011 yılı içinde önemli boyutlarda risk doğurabilecek bir işlem tarafımızca tespit edilmemiştir. Banka’da uygulanan tüm risk yönetimi ve iç kontrol sistemleri, oluşabilecek riskleri önceden teşhis etme yeteneğine sahiptir.

Denetim Komitesi adınaKaya Didman, Başkan


3903 - Finansal Bilgiler ve Risk YönetimiMali Durum DeğerlendirmesiRisk Yönetimi Politikaları

Mali Durum Değerlendirmesi

Sektör Ortalamasına Göre Yüksek Sermaye YeterliliğiDeutsche Bank A.Ş. sektör ortalamasına göre yüksek bir sermaye yeterliliği ile çalışmaktadır. Bilanço içi ve dışı döviz dengesi birlikte yönetilmektedir. Banka aktiflerinin çoğunluğu alım - satım amaçlı menkul kıymetler portföyünden meydana gelirken, kârın çoğunluğu da menkul kıymetlerden alınan faizler, sermaye piyasası ve kambiyo işlem kârlarından oluşmaktadır. Dolayısıyla, faiz gelirleriyle ilgili oranlar sektöre kıyasla oldukça düşük, toplam faiz dışı gelirlerle ilgili olanlar ise yüksek çıkmaktadır. Banka yönetimi, likidite ve faiz riskini, Deutsche Bank AG’den olan fonlama limiti ve sermayeyi dikkate alarak, makul bir tutarı aşan riskler ile ilgili olarak da Deutsche Bank AG, Londra’ya ileri valörlü menkul kıymet satışı yaparak dikkatli bir biçimde yönetmektedir. Sürekli likit pozisyonda olan Banka, yatırım kararlarını piyasa koşullarına göre almaktadır.

Banka‘nın ana sermayedarı, Deutsche Bank AG, Genel Kurulu‘nda kabul edilerek yıllık faaliyet raporunda yayımlanan deklarasyon ile Deutsche Bank A.Ş.’nin sözleşmeli sorumluluklarını yerine getireceğini taahhüt etmektedir.

Genel Kurul’a sunulan Özet Yönetim Kurulu Raporu’nda mali durum değerlendirmesi rakamsal olarak irdelenmiştir.

Risk Yönetimi PolitikalarıGenel Politikalar Deutsche Bank A.Ş. hisse senedi piyasasında işlem yapmamakta, alım - satım amaçlı Türk Lirası hazine bonosu ve devlet tahvilleri ile özel sektör bonosu portföyü bulundurmaktadır. Banka, vadesi iki yılı aşan nakdi ve gayrinakdi kurumsal kredi vermemekte, Türk Lirası kurumsal kredilerin, özkaynakların iki katını aşmamasına özen göstermektedir. Bankalararası para piyasası işlemlerinin ise altı aydan uzun vadeli olmamasına dikkat etmektedir.

Bankalar ve kurumlar ile yapılacak yabancı para işlemleri “teslimat karşılığı ödeme” şeklinde yapılmaktadır; limit tesis edilmiş banka ve kurumlar bu kurala istisnadır. Yeni ürün ve yeni işkollarıyla ilgili olarak Banka’nın onay prosedürü işletilmektedir. Her türlü operasyonel riske yönelik sigorta işlemleri Deukona ile birlikte koordine edilmektedir. İtibar riskine ilişkin konular İtibar Riski Komitesi’nde tartışılmakta ve karara bağlanmaktadır. Acil Durum Planı dönemsel olarak gözden geçirilerek test edilmektedir.

Söz konusu politika ve limitlere uygunluk, günlük olarak İç Kontrol Birimi tarafından kontrol edilmektedir. Her türlü ihlal, Üst Yönetim’e, ilgili birime ve İç Sistemlerden Sorumlu Yönetim Kurulu Üyesi’ne bildirilmektedir.


4003 - Finansal Bilgiler ve Risk YönetimiRisk Yönetimi Politikaları

Risk YönetimiRisk yönetimi; risk izlemesi ve yönetim bilgi sistemlerini temel alarak, piyasa riski, kredi riski ve operasyonel riskin izlenmesinden ve asgari düzeyde tutulmasından sorumludur. Banka’nın risk izleme uygulamaları ve raporları söz konusu riskleri içermektedir.

Piyasa RiskiPiyasa riskiyle ilgili olarak, ana ortak Deutsche Bank AG, riske maruz değer limitini, konsolide Türkiye riski için belirlemiştir.

Deutsche Bank A.Ş. Finans Birimi, günlük olarak duyarlılık analizleri yapmakta ve Risk Yönetimi bu analizleri değerlendirmektedir. Finans Birimi, bu çalışmaları Riske Maruz Değer hesaplamalarında kullanılmak üzere Deutsche Bank AG Londra’ya göndermektedir. Geriye dönük testlerin yapılmasını sağlamak amacıyla günlük kâr / zarar hesaplamasını, alım - satım ve pozisyon kâr / zararını ayrı ayrı raporlamaktadır. Sadece Deutsche Bank A.Ş. riskleri için standart yöntemle belirlenen riskler aylık olarak, duyarlılık analizleri ise Denetim Komitesi tarafından haftalık Piyasa Riski toplantılarında değerlendirilmektedir.

Kredi RiskiMüşteri Kabul Prosedürü’nden geçmiş olan müşterilerin kredibilitesi pek çok kriteri içeren bir risk değerlendirme cetvelinde değerlendirilmekte, limiti belirlenmekte ve dönemsel olarak gözden geçirilmektedir.

Kredi limitleri, Yönetim Kurulu, onun delege ettiği Kredi Komitesi veya Genel Müdür yetkisi dahilinde onaylanarak geçerlilik kazanmaktadır.

Operasyonel RiskSunulan hizmet ve ürünlerle ilgili operasyonel risklerin minimize edilmesi amacıyla iş akışları ve prosedürler yazılı hale getirilmiş, gerekli görülen kontrol noktalarında çapraz kontroller sağlanmıştır.

Yasal ve yerel olarak temin edilmesi gerekli dokümanlar iş akış prosedürlerinde belirlenmiştir. İç Kontrol ve Operasyon bölümleri risklerin oluşumundan önce, gerekli dokümantasyonun ve işleyişin kâr merkezleri tarafından sağlanmasını gözetmektedir. Bilgi sistemleri herhangi bir değişiklik üzerine “kabul testi”ne tabi tutulmakta ve bu testler sorunsuz sonuçlandığında yaşayan ortama yüklenmektedir. Test sürecinde ve öncesinde yapılan analizler belgelenmektedir.


4103 - Finansal Bilgiler ve Risk YönetimiRisk Yönetimi PolitikalarıDerecelendirme Kuruluşlarınca Verilen Notlar

Uyum ve İç Kontrol İç kontrol sistemi, Banka faaliyetlerinin niteliği ve kapsamına bağlı olarak ortaya çıkan risklerin türüne ve düzeyine uygun biçimde düzenlenmiştir.

İç kontrol faaliyetleri, risk değerlendirme çalışmaları tamamlandıktan sonra tüm yıla yaygın bir şekilde sürekli olarak incelemeye tabi tutulur. İnceleme sonuçlarında bulunan tespitlerle ilgili raporlar düzenlenir ve bulgular içerdikleri riskler itibariyle derecelendirilir.

Tespitlerin düzeltilmesi amacıyla alınacak önlemlerin tamamlanma tarihleri belirlenir.

Bu tarihlerle ilgili süre aşımları varsa Denetim Komitesi ve Üst Yönetim’e raporlanır.

Teftiş KuruluTeftiş Kurulu tarafından, iç kontroller ve bilgi sistemleri öncelikli olarak risk değerlendirme çalışmaları kapsamında tüm yıla yaygın bir şekilde sürekli olarak incelemeye tabi tutulur. Buna ilaveten, dönemsel olarak ve risk değerlendirme sonuçları dikkate alınarak farklı alanlarda da denetimler gerçekleştirilir. Tespitlerin bulunması halinde, konuyla ilgili raporlar düzenlenir ve tespitler, içerdikleri riskler itibariyle derecelendirilir.

Tespitlerin düzeltilmesi amacıyla Üst Yönetim’in uygulamayı taahhüt ettiği önlemlerin tamamlanma tarihleri belirlenir. Bu tarihler takip edilir ve varsa süre aşımları Denetim Komitesi ve Üst Yönetim’e raporlanır.

Derecelendirme Kuruluşlarınca Verilen NotlarDeutsche Bank A.Ş.’nin derecelendirme kuruluşlarından alınan derecelendirme notu bulunmamaktadır.

Ana ortak Deutsche Bank AG’nin 31 Aralık 2011 itibarıyla uluslararası derecelendirme kuruluşlarından almış olduğu notlar ise şöyledir:

Kısa Vadeli Uzun Vadeli Not Not Görünüm Bireysel NotStandard & Poor’s A - 1 A + Negatif A -Moody’s Investors Service P - 1 Aa3 Negatif İzleme C +Fitch Ratings F1 + A + Durağan A


4203 - Finansal Bilgiler ve Risk YönetimiBeş Yıllık Özet Finansal Bilgiler

Beş Yıllık Özet Finansal Bilgiler

Aktif Kalemler (000 TL) 2011 2010 2009 2008 2007Nakit Değerler ve Merkez Bankası 132.773 27.035 27.340 33.190 15.720Alım - Satım Amaçlı Menkul Kıymetler (Net) 1.195.014 348.652 1.103.873 245.863 363.601Alım - Satım Amaçlı Türev Finansal Araçlar 11.063 10.745 4.773 5.755 1.614Bankalar 112.268 55.077 69.350 54.693 22.589Para Piyasaları 170.100 2.344.327 469.085 50.021 -50.072Satılmaya Hazır Menkul Kıymetler (Net) - - - - -Krediler 531.975 168.584 68.878 137.141 171.826Konsolidasyon Dışı Bağlı Ortaklıklar (Net) - - - - -Maddi Duran Varlıklar (Net) 2.532 3.617 4.769 7.950 8.959Maddi Olmayan Duran Varlıklar (Net) 39.429 45.646 114.085 128.485 143.595Vergi Varlığı 4.070 1.254 531 - 5.622Diğer Aktifler 42.796 46.331 47.585 20.524 10.449Aktif Toplamı 2.242.020 3.051.268 1.910.269 683.622 743.975

Pasif Kalemler (000 TL) 2011 2010 2009 2008 2007Mevduat 334.835 1.790.087 569.255 277.379 225.221Alım - Satım Amaçlı Türev Finansal Borçlar 13.832 13.020 2.594 6.260 1.143Para Piyasaları 816.753 19.783 22.341 33.287 43.827Alınan Krediler 608.570 803.971 865.264 - 100.038İhraç Edilen Menkul Kıymetler (Net) - - - - -Fonlar - - - - -Muhtelif Borçlar 3.591 7.353 2.958 1.842 979Diğer Yabancı Kaynaklar 5.882 193 14 17 1.273Faktoring Borçları - - - - -Finansal Kiralama Borçları (Net) 17 283 984 1.704 1.885Karşılıklar ve Vergi Borcu 41.352 31.463 34.563 26.755 31.429Sermaye Benzeri Krediler - - - - -Azınlık Hakları - - - - -Özkaynaklar 417.188 385.115 412.296 336.428 338.180Pasif Toplamı 2.242.020 3.051.268 1.910.269 683.622 743.975

Gelir ve Gider Kalemler (000 TL) 2011 2010 2009 2008 2007Faiz Gelirleri 214.384 103.482 54.860 98.632 102.720Faiz Giderleri 55.693 30.727 38.590 79.694 133.272Net Faiz Geliri 158.691 72.755 16.270 18.938 -30.552Net Ücret ve Komisyon Gelirleri 34.572 21.851 40.805 22.194 13.716Net Ticari Kâr / (Zarar) (83.566) 22.188 150.281 60.011 146.827Diğer Faaliyet Gelirleri 6.464 6.966 6.298 4.425 4.034Faaliyet Gelirleri Toplamı 116.161 123.760 213.654 105.568 134.025Kredi ve Diğer Alacaklar Karşılığı (-) 5.531 970 2.354 280 1.133Diğer Faaliyet Giderleri (-) 69.201 128.071 76.943 62.471 81.571Faaliyet Kârı / (Zararı) 41.429 (5.281) 134.357 42.817 51.321Net Parasal Pozisyon Kârı / (Zararı) - - - - -Vergi Öncesi Kâr / (Zarar) 41.429 - 5.281 134.357 42.817 51.321Vergi Karşılığı (-) 9.356 760 28.653 8.968 10.810Vergi Sonrası Olağan Faaliyet Kârı / (Zararı) 32.073 -6.041 105.704 33.849 40.511Vergi Sonrası Olağanüstü Kâr / (Zarar) - - - - -Net Dönem Kârı / (Zararı) 32.073 -6.041 105.704 33.849 40.511


4303 - Finansal Bilgiler ve Risk YönetimiYıllık Faaliyet Raporu Uygunluk Görüşü

Yıllık Faaliyet RaporuUygunluk Görüşü

Deutsche Bank A.Ş. Genel Kurulu’na:

Deutsche Bank A.Ş.’nin (“Banka”) 31 Aralık 2011 tarihi itibarıyla yıllık faaliyet raporunda yer alan finansal bilgilerin ilgili hesap dönemi sonu itibarıyla düzenlenen bağımsız denetim raporu ile uyumluluğunu ve doğruluğunu denetlemiş bulunuyoruz. Rapor konusu yıllık faaliyet raporu Banka yönetiminin sorumluluğundadır. Bağımsız denetim yapan kuruluş olarak üzerimize düşen sorumluluk, denetlenen yıllık faaliyet raporu üzerinde görüş bildirmektir.

Denetim, 5411 sayılı Bankacılık Kanunu uyarınca yürürlüğe konulan yıllık faaliyet raporu hazırlanmasına ve yayımlanmasına ilişkin usul ve esaslar ile bağımsız denetim ilkelerine ilişkin düzenlemelere uygun olarak gerçekleştirilmiştir. Bu düzenlemeler, denetimin yıllık faaliyet raporunda önemli bir hatanın olup olmadığı konusunda makul güvence sağlamak üzere planlanmasını ve yürütülmesini gerektirmektedir. Gerçekleştirilen denetimin, görüşümüzün oluşturulmasına makul ve yeterli bir dayanak oluşturduğuna inanıyoruz.

Görüşümüze göre, ilişikteki yıllık faaliyet raporunda yer alan finansal bilgiler, bütün önemli taraflarıyla, Deutsche Bank A.Ş.’nin 31 Aralık 2011 tarihi itibarıyla 5411 sayılı Bankacılık Kanunu’nun 40’ıncı maddesi gereğince yürürlükte bulunan düzenlemelerde belirlenen usul ve esaslara uygun olarak Banka’nın finansal durumuna ilişkin bilgileri doğru bir biçimde yansıtmakta ve özet Yönetim Kurulu raporu ile tarafımızca verilen bağımsız denetçi görüşünü içermekte olup, bağımsız denetimden geçmiş finansal tablolarda verilen bilgiler ile uyumludur.

Başaran Nas Bağımsız Denetim veSerbest Muhasebeci Mali Müşavirlik A.Ş. a member ofPricewaterhouseCoopers

Zeynep Uras, SMMMSorumlu Ortak, Başdenetçi

İstanbul, 13 Mart 2012

Başaran Nas Bağımsız Denetim ve Serbest Muhasebeci Mali Müşavirlik A.Ş. a member of PricewaterhouseCoopersBJK Plaza; Süleyman Seba Caddesi No: 48 B Blok Kat 9 Akaretler Beşiktaş 34357 İstanbul – Turkeywww.pwc.com.tr Telephone: +90 (212) 326 6060 Facsimile: +90 (212) 326 6050

04 Bağımsız Denetim Raporu, Finansal Tablolar ve Dipnotları

Bağımsız Denetim Raporu - 46Yıl Sonu Konsolide Olmayan Finansal Raporu - 47Finansal Tablolar ve Dipnotları - 50

-

Deutsche Bank Anonim Şirketi

31 Aralık 2011 Hesap Dönemine AitFinansal Tablolar ve Bağımsız Denetim Raporu


46

BAĞIMSIZ DENETİM RAPORU

Deutsche Bank A.Ş. Yönetim Kurulu’na:

Deutsche Bank A.Ş.’nin (“Banka”) 31 Aralık 2011 tarihi itibarıyla hazırlanan konsolide olmayan bilançosu ile aynı tarihte sona eren döneme ait konsolide olmayan gelir tablosu, nakit akış tablosu, özkaynak değişim tablosu ve önemli muhasebe politikaları ile diğer açıklayıcı notların bir özetini denetlemiş bulunuyoruz.

Banka Yönetim Kurulunun Sorumluluğuna İlişkin Açıklama:

Banka Yönetim Kurulu, rapor konusu konsolide olmayan finansal tabloların 1 Kasım 2006 tarihli ve 26333 sayılı Resmi Gazete’de yayımlanan Bankaların Muhasebe Uygulamalarına ve Belgelerinin Saklanmasına İlişkin Usul ve Esaslar Hakkında Yönetmelik ve Türkiye Muhasebe Standartları ile Türkiye Finansal Raporlama Standartlarına ve Bankacılık Düzenleme ve Denetleme Kurulu (“BDDK”) tarafından muhasebe ve finansal raporlama esaslarına ilişkin yayımlanan diğer yönetmelik, tebliğ ve genelgeler ile BDDK tarafından yapılan açıklamalara uygun olarak ve hata ya da suistimal dolayısıyla önemlilik arzeden ölçüde yanlış bilgi içermeyecek şekilde hazırlanmasını ve sunulmasını sağlayacak bir iç kontrol sistemi oluşturulması, uygun muhasebe politikalarının seçilmesi ve uygulanmasından sorumludur.

Yetkili Denetim Kuruluşunun Sorumluluğuna İlişkin Açıklama:

Bağımsız denetimi yapan kuruluş olarak üzerimize düşen sorumluluk, denetlenen finansal tablolar üzerinde görüş bildirmektir. Bağımsız denetimimiz, 1 Kasım 2006 tarihli ve 26333 sayılı Resmi Gazete’de yayımlanan Bankalarda Bağımsız Denetim Gerçekleştirecek Kuruluşların Yetkilendirilmesi ve Faaliyetleri Hakkında Yönetmelik ve uluslararası denetim standartlarına uyumlu olarak gerçekleştirilmiştir. Finansal tabloların önemlilik arzedecek ölçüde bir hata içermediğine ilişkin makul güvence sağlayacak şekilde bağımsız denetim planlanmış ve gerçekleştirilmiştir. Bağımsız denetimde; finansal tablolarda yer alan tutarlar ve finansal tablo açıklama ve dipnotları hakkında denetim kanıtı toplamaya yönelik denetim teknikleri uygulanmış; bu teknikler istihdam ettiğimiz bağımsız denetçilerin insiyatifine bırakılmış, ancak, duruma uygun denetim teknikleri, finansal tabloların hazırlanması ve sunumu sürecindeki iç kontrollerin etkinliği dikkate alınarak ve uygulanan muhasebe politikalarının uygunluğu değerlendirilerek belirlenmiştir. Aşağıda belirtilen bağımsız denetim görüşünün oluşturulması için yeterli ve uygun denetim kanıtı sağlanmıştır.

Bağımsız Denetçi Görüşü:

Görüşümüze göre, ilişikteki konsolide olmayan finansal tablolar, bütün önemli taraflarıyla, Deutsche Bank A.Ş.’nin 31 Aralık 2011 tarihi itibarıyla mali durumunu ve aynı tarihte sona eren döneme ait faaliyet sonuçları ile nakit akımlarını 5411 sayılı Bankacılık Kanunu’nun 37’nci maddesi gereğince yürürlükte bulunan düzenlemelerde belirlenen muhasebe ilke ve standartlarına ve BDDK tarafından muhasebe ve finansal raporlama esaslarına ilişkin yayımlanan diğer yönetmelik, tebliğ, genelge ve açıklamalara uygun olarak doğru bir biçimde yansıtmaktadır.

Başaran Nas Bağımsız Denetim veSerbest Muhasebeci Mali Müşavirlik A.Ş. a member ofPricewaterhouseCoopers

Zeynep Uras, SMMMSorumlu Ortak, Başdenetçi

İstanbul, 13 Mart 2012

Başaran Nas Bağımsız Denetim ve Serbest Muhasebeci Mali Müşavirlik A.Ş. a member of PricewaterhouseCoopersBJK Plaza; Süleyman Seba Caddesi No: 48 B Blok Kat 9 Akaretler Beşiktaş 34357 İstanbul – Turkeywww.pwc.com.tr Telephone: +90 (212) 326 6060 Facsimile: +90 (212) 326 6050


47

Deutsche Bank A.Ş.’nin 31 Aralık 2011 Tarihi İtibariyle Hazırlanan Yıl Sonu Konsolide Olmayan Finansal Raporu

Bankanın Yönetim Merkezinin Adresi : Eski Büyükdere Cad. Tekfen Tower No: 209 Kat: 17-18 4. Levent 34394 - İSTANBUL

Bankanın Telefon ve Faks Numaraları : Tel: (0212) 317 01 00 : Tel: (0212) 317 01 05

Bankanın İnternet Sayfası Adresi : www.deutsche-bank.com.tr

İrtibat İçin Elektronik Posta Adresi : [email protected]

Deutsche Bank Anonim Şirketi’nin (“Banka”) Bankacılık Düzenleme ve Denetleme Kurumu tarafından düzenlenen Bankalarca Kamuya Açıklanacak Finansal Tablolar ile Bunlara İlişkin Açıklama ve Dipnotlar Hakkında Tebliğe göre hazırlanan konsolide olmayan finansal raporu aşağıda yer alan bölümlerden oluşmaktadır:

1. BANKA HAKKINDA GENEL BİLGİLER2. BANKANIN KONSOLİDE OLMAYAN FİNANSAL TABLOLARI3. İLGİLİ DÖNEMDE UYGULANAN MUHASEBE POLİTİKALARINA İLİŞKİN BİLGİLER4. BANKANIN MALİ BÜNYESİNE İLİŞKİN BİLGİLER5. KONSOLİDE OLMAYAN FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN AÇIKLAMA VE DİPNOTLAR6. DİĞER AÇIKLAMA VE DİPNOTLAR7. BAĞIMSIZ DENETİM RAPORU

Bu raporda yer alan konsolide olmayan finansal tablolar ile bunlara ilişkin açıklama ve dipnotlar Bankaların Muhasebe Uygulamalarına ve Belgelerin Saklanmasına İlişkin Usul ve Esaslar Hakkında Yönetmelik, Türkiye Muhasebe Standartları, Türkiye Finansal Raporlama Standartları, bunlara ilişkin ek ve yorumlar ile Bankamız kayıtlarına uygun olarak, aksi belirtilmediği müddetçe Bin Türk Lirası cinsinden hazırlanmış olup, bağımsız denetime tabi tutulmuş ve ilişikte sunulmuştur.

Jürgen Hinrich Fitschen Kaya Didman Mark Brian SatterthwaiteYönetim Kurulu Başkanı Denetim Komitesi Başkanı Denetim Komitesi Üyesi

Ersin Akyüz Özge Kutay Nesrin AkyüzGenel Müdür Destek Birimleri Koordinasyonları Finans Müdürü ve Finans Genel Müdür Yardımcısı

Bu finansal rapor ile ilgili olarak soruların iletilebileceği yetkili personele ilişkin bilgiler

Ad - Soyad / Unvan: Nesrin Akyüz / Finans Müdürü

Tel No: 0 212 317 02 27

Fax No: 0 212 317 01 05


48

BİRİNCİ BÖLÜM

Banka Hakkında Genel Bilgiler Sayfa No

I. Banka’nın kuruluş tarihi, başlangıç statüsü, anılan statüde meydana gelen değişiklikleri ihtiva eden Banka’nın tarihçesi 50II. Banka’nın sermaye yapısı, yönetim ve denetimi doğrudan veya dolaylı olarak tek başına veya birlikte elinde bulunduran ortakları, varsa bu hususlarda yıl içindeki değişiklikler ile dahil olduğu guruba ilişkin açıklamalar 50III. Banka’nın, yönetim kurulu başkan ve üyeleri, denetim komitesi üyeleri ile genel müdür ve yardımcılarının varsa bankada sahip oldukları paylara ve sorumluluk alanlarına ilişkin açıklamalar 51IV. Banka’da nitelikli pay sahibi olan kişi ve kuruluşlara ilişkin açıklamalar 52V. Banka’nın hizmet türü ve faaliyet alanlarını içeren özet bilgi 53

İKİNCİ BÖLÜM

Konsolide Olmayan Finansal Tablolar

I. Bilanço 54 - 55II. Bilanço dışı yükümlülükler 56III. Gelir tabloları 57IV. Özkaynaklarda muhasebeleştirilen gelir gider kalemlerine ilişkin tablo 58V. Özkaynak değişim tablosu 59 - 60VI. Nakit akış tablosu 61VII. Kâr Dağıtım Tablosu 62

ÜÇÜNCÜ BÖLÜM

Muhasebe Politikaları

I. Sunum esaslarına ilişkin açıklama ve dipnotlar 63II. Finansal araçların kullanım stratejisi ve yabancı para cinsinden işlemlere ilişkin açıklamalar 63 - 64III. İştirak ve bağlı ortaklıklara ve birlikte kontrol edilen ortaklıklara ilişkin açıklamalar 64IV. Vadeli işlem ve opsiyon sözleşmeleri ile türev ürünlere ilişkin açıklamalar ve dipnotlar 64V. Faiz gelir ve giderine ilişkin açıklamalar 64VI. Ücret ve komisyon gelir ve giderlerine ilişkin açıklamalar 64VII. Finansal varlıklara ilişkin açıklamalar 64 - 65VIII. Finansal varlıklarda değer düşüklüğüne ilişkin açıklamalar 66IX. Finansal araçların netleştirilmesine ilişkin açıklamalar 66X. Satış ve geri alış anlaşmaları ve menkul kıymetlerin ödünç verilmesi işlemlerine ilişkin açıklamalar 66XI. Satış amaçlı elde tutulan ve durdurulan faaliyetlere ilişkin duran varlıklar ile bu varlıklara ilişkin borçlar hakkında açıklamalar 66XII. Şerefiye ve diğer maddi olmayan duran varlıklara ilişkin açıklamalar 66 - 67XIII. Maddi duran varlıklara ilişkin açıklamalar 67XIV. Kiralama işlemlerine ilişkin açıklamalar 67 - 68XV. Karşılıklar ve koşullu yükümlülüklere ilişkin açıklamalar 68XVI. Koşullu varlıklara ilişkin açıklamalar 68XVII. Çalışanların haklarına ilişkin yükümlülüklere ilişkin açıklamalar 68XVIII. Vergi uygulamalarına ilişkin açıklamalar 68 - 69XIX. Borçlanmalara ilişkin ilave açıklamalar 69XX. Hisse senetleri ve ihracına ilişkin açıklamalar 69XXI. Aval ve kabullere ilişkin açıklamalar 69XXII. Devlet teşviklerine ilişkin açıklamalar 69


49

XXIII. Kâr yedekleri ve kârın dağıtılmasına ilişkin açıklamalar 69 - 70XXIV. Hisse başına kazanca ilişkin açıklamalar 70XXV. İlişkili taraflara ilişkin açıklamalar 70XXVI. Nakit ve nakde eşdeğer varlıklara ilişkin açıklamalar 70XXVII. Raporlamanın bölümlemeye göre yapılmasına ilişkin açıklamalar 70XXVIII. Sınıflandırmalar 70

DÖRDÜNCÜ BÖLÜM

Mali Bünyeye İlişkin Bilgiler

I. Sermaye yeterliliği standart oranına ilişkin açıklamalar 70 - 72II. Kredi riskine ilişkin açıklamalar 73 - 75III. Piyasa riskine ilişkin açıklamalar 75 - 76IV. Operasyonel riske ilişkin açıklamalar 76V. Kur riskine ilişkin açıklamalar 77 - 78VI. Faiz oranı riskine ilişkin açıklamalar 79 - 81VII. Likidite riskine ilişkin açıklamalar 81 - 84VIII. Finansal varlık ve borçların gerçeğe uygun değeri ile gösterilmesine ilişkin açıklamalar 84 - 85IX. Başkalarının nam ve hesabına yapılan işlemler, inanca dayalı işlemlere ilişkin açıklamalar 85X. Faaliyet bölümlerine ilişkin açıklamalar 86

BEŞİNCİ BÖLÜM

Konsolide Olmayan Finansal Tablolara İlişkin Açıklama ve Dipnotlar

I. Bilançonun aktif hesaplarına ilişkin açıklama ve dipnotlar 86 - 94II. Bilançonun pasif hesaplarına ilişkin açıklama ve dipnotlar 94 - 100III. Nazım hesaplara ilişkin açıklama ve dipnotlar 100 - 102IV. Gelir tablosuna ilişkin açıklama ve dipnotlar 103 - 107V. Özkaynak değişim tablosuna ilişkin açıklama ve dipnotlar 107 - 108VI. Nakit akış tablosuna ilişkin açıklama ve dipnotlar 108 - 109VII. Banka’nın dahil olduğu risk grubu ile ilgili açıklamalar 109 - 112VIII. Banka’nın yurt içi, yurt dışı, kıyı bankacılığı bölgelerindeki şubeleri ile yurt dışı temsilciliklerine ilişkin açıklamalar 112IX. Bilanço sonrası hususlar 112

ALTINCI BÖLÜM

Diğer Açıklamalar

I. Banka’nın faaliyetlerine ilişkin diğer açıklamalar 112

YEDİNCİ BÖLÜM

Bağımsız Denetim Raporuna İlişkin Açıklamalar

I. Bağımsız denetim raporuna ilişkin olarak açıklanması gereken hususlar 112II. Bağımsız denetçi tarafından hazırlanan açıklama ve dipnotlar 112


50

BİRİNCİ BÖLÜM

Genel Bilgiler

I. Banka’nın kuruluş tarihi, başlangıç statüsü, anılan statüde meydana gelen değişiklikleri ihtiva eden Banka’nın tarihçesi

Deutsche Bank Anonim Şirketi’nin (“Banka”) kurulmasına 16 Aralık 1987 tarih ve 87/12432 sayılı Bakanlar Kurulu kararıyla izin verilmiş, söz konusu karar 26 Aralık 1987 tarihli Resmi Gazete’de yayımlanmış, 4 Nisan 1988 tarihinde tescil edilmiş ve “Ana Sözleşme” 7 Nisan 1988 tarihinde Türkiye Ticaret Sicili Gazetesi’nde yayınlanmıştır. Banka’nın kuruluşunda “Türk Merchant Bank A.Ş.” olan ünvanı 17 Nisan 1997 tarihinde “Bankers Trust A.Ş.” olarak değiştirilmiş; Bankers Trust ile Deutsche Bank’ın dünya çapındaki birleşmelerinden sonra ise, 1 Mart 2000 tarihinde “Bankers Trust A.Ş.” adı “Deutsche Bank A.Ş.” olarak değiştirilmiştir. Bankacılık Düzenleme ve Denetleme Kurumu’nun (“BDDK”) 8 Eylül 2004 tarih ve 1381 sayılı kararı ile Banka’ya verilen mevduat kabul etme yetkisi 15 Ekim 2004 tarih ve 25614 sayılı Resmi Gazete’de yayımlanmış ve yayımı tarihinden itibaren geçerlilik kazanmıştır. Banka’nın merkezi İstanbul’dadır ve şubesi bulunmamaktadır.

II. Banka’nın sermaye yapısı, yönetim ve denetimini doğrudan veya dolaylı olarak tek başına veya birlikte elinde bulunduran ortakları, varsa bu hususlarda yıl içindeki değişiklikler ile dahil olduğu gruba ilişkin açıklama

31 Aralık 2011 tarihi itibarıyla Banka’nın ödenmiş sermayesi birim nominal değeri 0,1 TL olan 1.350 milyon adetten oluşmaktadır. Banka, Deutsche Bank Grubu içinde yer almaktadır ve sermayesinin %99,99’una Deutsche Bank AG sahiptir.

Deutsche Bank Anonim Şirketi 31 Aralık 2011 ve 31 Aralık 2010 Tarihleri İtibarıyla Hazırlanan Konsolide Olmayan Finansal Tablolara İlişkin Açıklama ve Dipnotlar(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Bin Türk Lirası (“TL”) olarak ifade edilmiştir.)


51

III. B

anka

’nın

, yö

net

im k

uru

lu b

aşka

n v

e ü

yele

ri, d

enet

im k

om

ites

i üye

leri

ile

gen

el m

üd

ür

ve y

ard

ımcı

ları

nın

var

sa B

anka

’da

sah

ip o

ldu

klar

ı pay

lara

ve

soru

mlu

luk

alan

ları

na

ilişk

in a

çıkl

amal

ar

Ban

kacı

lık v

e

İşle

tmec

ilik

So

rum

lulu

k G

öre

ve A

tan

ma

D

alla

rın

da

İşU

nva

nı

Ad

ı ve

So

yad

ı A

lan

ları

T

arih

leri

Ö

ğre

nim

Du

rum

u

Tec

rüb

esi

Yö

net

im K

uru

lu B

aşka

nı

Jürg

en H

inri

ch F

itsc

hen

8 M

ayıs

200

1 U

niv

ersi

ty o

f H

amb

urg

MB

A

33 y

ıl

Yö

net

im K

uru

lu B

aşka

n V

ekili

D

enet

im K

om

ites

i Baş

kan

ı K

aya

Did

man

27 M

art

2008

Li

san

s: B

oğ

aziç

i Ün

iver

site

si İİ

BF,

İşle

tme

23 y

ıl

Yö

net

im K

uru

lu M

ura

hh

as

Üye

si v

e G

enel

Mü

dü

r E

rsin

Aky

üz

27

Şu

bat

200

8 Li

san

s: L

on

do

n S

cho

ol o

f E

con

om

ics

Yü

ksek

Lis

ans:

Un

iver

sity

of

Ch

icag

o

23 y

ıl

Yö

net

im K

uru

lu Ü

yele

ri

Ah

met

Arı

nç

Glo

bal

Piy

asal

ar

11 E

ylü

l 200

2 Li

san

s: C

olle

ge

of

Wo

ost

er, E

kon

om

i 20

yıl

H

.Sed

at E

rata

lar

İç S

iste

mle

r 2

Ağ

ust

os

2001

Li

san

s: A

nka

ra Ü

niv

ersi

tesi

31

yıl

Eko

no

mi v

e M

aliy

e B

ölü

mü

Ral

ph

Gle

nn

Leh

ner

t

30 M

art

201

0 Li

san

s: T

emp

le U

niv

ersi

ty, H

uku

k 10

yıl

D

enet

im K

om

ites

i Üye

si

Mar

k B

rian

Sat

tert

hw

aite

5 M

ayıs

201

1 Li

san

s: S

ecu

riti

es In

stit

ute

, Ser

may

e P

iyas

alar

ı 25

yıl

Yü

ksek

Lis

ans:

So

uth

ban

k U

niv

ersi

ty

Fi

nan

s ve

Yat

ırım

Gen

el M

üd

ür

Yar

dım

cıla

rı

Özg

e K

uta

y D

este

k B

irim

leri

K

oo

rdin

asyo

nu

ve

Fin

ans

7 A

ralık

200

1 Li

san

s: İs

tan

bu

l Ün

iv. İ

ktis

adi v

e

İd

ari B

ilim

ler

Fakü

ltes

i İşl

etm

e B

ölü

mü

18

yıl

Ali

Do

ğru

söz

Tek

no

loji

ve O

per

asyo

n

16 A

ralık

200

2 Li

san

s: N

ort

h C

aro

lina

Un

iver

sity

,

M

akin

a M

üh

.Yü

ksek

Lis

ans:

O

DT

Ü M

akin

a M

üh

end

isliğ

i 23

yıl

Sü

leym

an M

ert

Har

açcı

G

lob

al P

iyas

alar

28

Eki

m 2

009

Lisa

ns

ve Y

üks

ek L

isan

s:

Mar

mar

a Ü

niv

ersi

tesi

Fin

ans

Bö

lüm

ü

17 y

ıl

Den

etçi

ler

Erd

al H

asan

Ort

aç

27

Haz

iran

200

6 Li

san

s: İs

tan

bu

l İkt

. İd

. İlim

ler

Aka

dem

isi

39 y

ıl

Sac

it A

kdem

ir

27

Haz

iran

200

6 Li

san

s: A

nka

ra Ü

niv

ersi

tesi

Siy

asal

Bil.

Fak.

Kam

u Y

ön

etim

i 24

yıl

Deu

tsch

e B

ank

An

on

im Ş

irke

ti 3

1 A

ralık

201

1 ve

31

Ara

lık 2

010

Tar

ihle

ri İt

ibar

ıyla

Haz

ırla

nan

Ko

nso

lide

Olm

ayan

Fi

nan

sal T

ablo

lara

İliş

kin

Açı

klam

a ve

Dip

no

tlar

(Tu

tarl

ar a

ksi b

elir

tilm

edik

çe B

in T

ürk

Lir

ası (

“TL”

) o

lara

k if

ade

edilm

işti

r.)


52

31 Aralık 2010 ve 31 Aralık 2011 Tarihleri Arasında Meydana Gelen Değişiklikler:

Unvanı Yıl İçinde Ayrılanlar Yıl İçinde Atananlar Yönetim Kurulu Üyesi Dinkar Jetley(*) Yönetim Kurulu Üyesi Sedat Eratalar(***) Sedat Eratalar(***)

Yönetim Kurulu Üyesi Mark Brian Satterthwaite(**)

(*) Dinkar Jetley, 25 Mart 2011 tarihinde Yönetim Kurulu Üyeliğinden istifa ederek ayrılmıştır. (**) Mark Brian Satterthwaite, 5 Mayıs 2011 tarihinde Yönetim Kurulu Üyesi olarak atanmıştır.(***) H. Sedat Eratalar, 8 Nisan 2011 tarihinde geçici olarak Denetim Komitesi Üyesi olarak atanmış olup 5 Mayıs 2011 tarihinde görevi sona ermiştir.

Yukarıda belirtilen Yönetim Kurulu Başkanı, Başkan vekili ve üyeleri ile Genel Müdür ve yardımcılarının Banka’da sahip oldukları pay bulunmamaktadır.

IV. Banka’da Nitelikli Pay Sahibi Olan Kişi ve Kuruluşlara İlişkin Açıklamalar

5411 nolu Bankacılık Kanunu’nun nitelikli pay tanımı ve Bankaların İzne Tabi İşlemleri ile Dolaylı Pay Sahipliğine İlişkin Yönetmelik’in 13. Maddesi uyarınca Banka’nın sermayesinde dolaylı hâkimiyeti söz konusu olan nitelikli pay sahipleri ve dolaylı pay oranları aşağıda açıklanmıştır:

Pay Pay Ödenmiş Ödenmemiş Ad Soyad / Ticari Unvanı Tutarları Oranları Paylar Paylar Deutsche Bank AG 134.999 99,99 134.999 - Diğer 1 0,01 1 - Toplam 135.000 100 135.000 -



53


V. Banka’nın hizmet türü ve faaliyet alanlarını içeren özet bilgi

Banka’nın ana sözleşmesinde belirtilen faaliyet alanları ana başlıklar halinde aşağıdaki gibidir:

• Her nev’i banka ve bankacılık işlemleri yapmak;• Hakiki ve hükmi şahıslarla şirketler kurmak, ortak girişimlerde bulunmak, mevcut ve kurulacak ticari ve sınai işletmelere, bankalara, mali kuruluşlara iştirak etmek ve iştirakleri devir ve ferag etmek;• Bankacılık Kanunu ve ilgili diğer kanunların yasaklamadığı her nevi sınai, ticari ve sigorta işlemlerini gerek kendi hesabına ve gerekse yerli ve yabancı müesseseler ile birlikte veya vekaleten bu müesseseler nam ve hesabına yapmak, acentelikler almak, resmi veya gayri resmi müesseselere karşı bilcümle taahhütlere girişmek;• Her türlü menkul kıymetleri esham ve tahvilatı gerek kendi hesabına ve gerekse başkaları nam ve hesabına almak ve satmak, ilgili kanunlar hükümlerine uygun olarak ve gerekli izinleri almak suretiyle tahvil ve borçlanmaya ilişkin diğer sermaye piyasası araçlarını çıkarmak menkul kıymetler yatırım fonu kurmak ve işletmek, mevzuatın müsaade ettiği diğer sermaye piyasası işlemleri yapmak ve Menkul Kıymetler Borsası’nda faaliyette bulunmak;• Döviz piyasalarında gerek kendi adına gerek müşterileri adına vadeli işlemler ve türev işlemleri de dahil olmak üzere her türlü döviz alım - satım işlemlerini yapmak,• İştigal konusu ile ilgili gayri maddi hakları iktisap etmek ve bunlar üzerinde tasarrufta bulunmak;

Kurulduğu tarihten itibaren yatırım bankacılığı faaliyetinde bulunan Banka, Türkiye’deki büyüme ve yatırım planlarının altyapısının ön koşulu olarak mevcut faaliyet izninin dışında mevduat kabul etme yetkisini BDDK’nın 8 Eylül 2004 tarih ve 1381 sayılı kararının 15 Ekim 2004 tarih ve 25614 sayılı Resmi Gazete’de yayımlanmasıyla almıştır.

Banka’nın uygulamada ağırlık verdiği konular, bankalararası para piyasasında faaliyet göstermek, menkul kıymet alım - satımı, dövizli işlemler, ticari faaliyetlerle ilgili teminat karşılığı gayrinakdi kredi kullandırmak ve takas ve saklama hizmetleridir. Ticari bankacılık lisansı ile Banka, mevcut kurumsal bankacılık ve para piyasaları faaliyetlerine ek olarak, mevduat kabul etme, cari hesap açma ve bu kapsamda nakit yönetimi ürün ve servisleri sunma imkanı sağlamış ve bu sayede müşterilerinin tüm ihtiyaçlarına cevap verebilecek bir yapıya kavuşmuştur.

31 Aralık 2011 tarihi itibarıyla Banka’nın çalışan sayısı 106 (31 Aralık 2010. 101)’dır.


54

İKİNCİ BÖLÜM

Konsolide Olmayan Finansal Tablolar

I. BİLANÇO (FİNANSAL DURUM TABLOSU) Cari dönem Önceki dönem 31 Aralık 2011 31 Aralık 2010AKTİF KALEMLER Dipnot (5 - I) TP YP Toplam TP YP Toplam

I. NAKİT DEĞERLER VE MERKEZ BANKASI (1) 704 132.069 132.773 16.068 10.967 27.035II. GERÇEĞE UYGUN DEĞER FARKI K/Z’A

YANSITILAN FV (Net) (2) 1.195.014 11.063 1.206.077 348.652 10.745 359.3972.1 Alım - satım amaçlı fınansal varlıklar 1.195.014 11.063 1.206.077 348.652 10.745 359.397 2.1.1 Devlet borçlanma senetleri 1.195.014 - 1.195.014 336.107 - 336.1072.1.2 Sermayede payı temsil eden menkul kıymetler - - - - - -2.1.3 Alım - satım amaçlı türev finansal varlıklar - 11.063 11.063 - 10.745 10.7452.1.4 Diğer menkul kıymetler - - - 12.545 - 12.5452.2 Gerçeğe uygun değer farkı k/z’a yansıtılan

o. sınıflandırılan fv - - - - - -2.2.1 Devlet borçlanma senetleri - - - - - -2.2.2 Sermayede payı temsil eden menkul kıymetler - - - - - -2.2.3 Krediler - - - - - -2.2.4 Diğer menkul kıymetler - - - - - -III. BANKALAR (3) 47.022 65.246 112.268 53.575 1.502 55.077IV. PARA PİYASALARINDAN ALACAKLAR 170.100 - 170.100 2.344.327 - 2.344.3274.1 Bankalararası para piyasasından alacaklar - - - - - -4.2 İMKB Takasbank piyasasından alacaklar - - - - - -4.3 Ters repo işlemlerinden alacaklar 170.100 - 170.100 2.344.327 - 2.344.327V. SATILMAYA HAZIR FİNANSAL VARLIKLAR (Net) (4) - - - - - -5.1 Sermayede payı temsil eden menkul kıymetler - - - - - -5.2 Devlet borçlanma senetleri - - - - - -5.3 Diğer menkul kıymetler - - - - - -VI. KREDİLER VE ALACAKLAR (5) 182.471 349.504 531.975 81.434 87.150 168.5846.1 Krediler ve alacaklar 182.471 349.504 531.975 81.425 87.150 168.5756.1.1 Bankanın dahil olduğu risk grubuna kullandırılan krediler - - - - - -6.1.2 Devlet borçlanma senetleri - - - - - -6.1.3 Diğer 182.471 349.504 531.975 81.425 87.150 168.5756.2 Takipteki krediler - - - 14 - 146.3 Özel karşılıklar (-) - - - (5) - (5)VII. FAKTORİNG ALACAKLARI - - - - - -VIII. VADEYE KADAR ELDE TUTULACAK

YATIRIMLAR (Net) (6) - - - - - -8.1 Devlet borçlanma senetleri - - - - - -8.2 Diğer menkul kıymetler - - - - - -IX. İŞTİRAKLER (Net) (7) - - - - - -9.1 Özkaynak yöntemine göre muhasebeleştirilenler - - - - - -9.2 Konsolide edilmeyenler - - - - - -9.2.1 Mali iştirakler - - - - - -9.2.2 Mali olmayan iştirakler - - - - - -X. BAĞLI ORTAKLIKLAR (Net) (8) - - - - - -10.1 Konsolide edilmeyen mali ortaklıklar - - - - - -10.2 Konsolide edilmeyen mali olmayan ortaklıklar - - - - - -XI. BİRLİKTE KONTROL EDİLEN

(İŞ ORTAKLIKLARI) ORTAKLIKLAR (Net) (9) - - - - - -11.1 Özkaynak yöntemine göre muhasebeleştirilenler - - - - - -11.2 Konsolide edilmeyenler - - - - - -11.2.1 Mali ortaklıklar - - - - - -11.2.2 Mali olmayan ortaklıklar - - - - - -XII. KİRALAMA İŞLEMLERİNDEN ALACAKLAR (Net) (10) - - - - - -12.1 Finansal kiralama alacakları - - - - - -12.2 Faaliyet kiralaması alacakları - - - - - -12.3 Diğer - - - - - -12.4 Kazanılmamış gelirler (-) - - - - - -XIII. RİSKTEN KORUNMA AMAÇLI

TÜREV FİNANSAL VARLIKLAR (11) - - - - - -13.1 Gerçeğe uygun değer riskinden korunma amaçlılar - - - - - -13.2 Nakit akış riskinden korunma amaçlılar - - - - - -13.3 Yurt dışındaki net yatırım riskinden korunma amaçlılar - - - - - -XIV. MADDİ DURAN VARLIKLAR (Net) (12) 2.532 - 2.532 3.617 - 3.617XV. MADDİ OLMAYAN DURAN VARLIKLAR (Net) (13) 39.429 - 39.429 45.646 - 45.64615.1 Şerefiye - - - - - -15.2 Diğer 39.429 - 39.429 45.646 - 45.646XVI. YATIRIM AMAÇLI GAYRİMENKULLER (Net) (14) - - - - - -XVII. VERGİ VARLIĞI (15) 4.070 - 4.070 1.254 - 1.254 17.1 Cari vergi varlığı 4.070 - 4.070 1.254 - 1.254 17.2 Ertelenmiş vergi varlığı - - - - - -XVIII. SATIŞ AMAÇLI ELDE TUTULAN VE

DURDURULAN FAALİYETLERE İLİŞKİN DURAN VARLIKLAR (Net) (16) - - - - - -

18.1 Satış amaçlı - - - - - -18.2 Durdurulan faaliyetlere ilişkin - - - - - -XIX. DİĞER AKTİFLER (17) 13.323 29.473 42.796 5.152 41.179 46.331 AKTİF TOPLAMI 1.654.665 587.355 2.242.020 2.899.725 151.543 3.051.268

Deutsche Bank Anonim Şirketi 31 Aralık 2011 ve 31 Aralık 2010 Tarihleri İtibarıyla Hazırlanan Konsolide Olmayan Bilançolar (Finansal Durum Tablosu)(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Bin Türk Lirası (“TL”) olarak ifade edilmiştir.)

Sayfa 11 ile 68 arasındaki açıklama ve dipnotlar bu finansal tabloların tamamlayıcı parçalarıdır.


55

I. BİLANÇO (FİNANSAL DURUM TABLOSU) Cari dönem Önceki dönem 31 Aralık 2011 31 Aralık 2010PASİF KALEMLER Dipnot (5 - I) TP YP Toplam TP YP Toplam

I. MEVDUAT (1) 198.195 136.640 334.835 824.243 965.844 1.790.0871.1 Bankanın dahil olduğu risk grubunun mevduatı 26.455 13 26.468 522.299 47 522.3461.2 Diğer 171.740 136.627 308.367 301.944 965.797 1.267.741II. ALIM - SATIM AMAÇLI TÜREV FİNANSAL BORÇLAR (2) - 13.832 13.832 - 13.020 13.020III. ALINAN KREDİLER (3) - 608.570 608.570 800.106 3.865 803.971IV. PARA PİYASALARINA BORÇLAR 816.753 - 816.753 19.783 - 19.7834.1 Bankalararası para piyasalarından borçlar - - - - - -4.2 İMKB Takasbank piyasasından borçlar - - - - - -4.3 Repo işlemlerinden sağlanan fonlar 816.753 - 816.753 19.783 - 19.783V. İHRAÇ EDİLEN MENKUL KIYMETLER (Net) - - - - - -5.1 Bonolar - - - - - -5.2 Varlığa dayalı menkul kıymetler - - - - - -5.3 Tahviller - - - - - -VI. FONLAR - - - - - -6.1 Müstakriz fonları - - - - - -6.2 Diğer - - - - - -VII. MUHTELİF BORÇLAR 2. 452 1.139 3.591 7.069 284 7.353VIII. DİĞER YABANCI KAYNAKLAR (4) 1.669 4.213 5.882 193 - 193IX. FAKTORİNG BORÇLARI - - - - - -X. KİRALAMA İŞLEMLERİNDEN BORÇLAR (5) - 17 17 - 283 28310.1 Finansal kiralama borçları - 17 17 - 298 29810.2 Faaliyet kiralaması borçları - - - - - -10.3 Diğer - - - - - -10.4 Ertelenmiş finansal kiralama giderleri (-) - - - - (15) (15)XI. RİSKTEN KORUNMA AMAÇLI TÜREV FİNANSAL BORÇLAR (6) - - - - - -11.1 Gerçeğe uygun değer riskinden

korunma amaçlılar - - - - - -11.2 Nakit akış riskinden korunma amaçlılar - - - - - -11.3 Yurt dışındaki net yatırım riskinden

korunma amaçlılar - - - - - -XII. KARŞILIKLAR (7) 16.748 14.884 31.632 12.041 13.310 25.351 12.1 Genel karşılıklar 8.940 - 8.940 3.517 - 3.51712.2 Yeniden yapılanma karşılığı - - - - - -12.3 Çalışan hakları karşılığı 7.245 5.525 12.770 8.128 3.136 11.264 12.4 Sigorta teknik karşılıkları (Net) - - - - - -12.5 Diğer karşılıklar 563 9.359 9.922 396 10.174 10.570 XIII. VERGİ BORCU (8) 9.720 - 9.720 6.112 - 6.112 13.1 Cari vergi borcu 4.581 - 4.581 3.956 - 3.956 13.2 Ertelenmiş vergi borcu 5.139 - 5.139 2.156 - 2.156 XIV. SATIŞ AMAÇLI ELDE TUTULAN VE DURDURULAN FAALİYETLERE İLİŞKİN DURAN VARLIK BORÇLARI (Net) (9) - - - - - -14.1 Satış amaçlı - - - - - -14.2 Durdurulan faaliyetlere ilişkin - - - - - -XV. SERMAYE BENZERİ KREDİLER (10) - - - - - -XVI. ÖZKAYNAKLAR (11) 417.188 - 417.188 385.115 - 385.115 16.1 Ödenmiş sermaye 135.000 - 135.000 135.000 - 135.00016.2 Sermaye yedekleri 31.866 - 31.866 31.866 - 31.86616.2.1 Hisse senedi ihraç primleri - - - - - -16.2.2 Hisse senedi iptal kârları - - - - - -16.2.3 Menkul kıymetler değerleme farkları - - - - - -16.2.4 Maddi duran varlıklar yeniden

değerleme farkları - - - - - -16.2.5 Maddi olmayan duran varlıklar

yeniden değerleme farkları - - - - - -16.2.6 Yatırım amaçlı gayrimenkuller

yeniden değerleme farkları - - - - - -16.2.7 İştirakler. bağlı ort. ve birlikte kontrol edilen

ort. (iş ort.) bedelsiz hisse senetleri - - - - - -16.2.8 Riskten korunma fonları (etkin kısım) - - - - - -16.2.9 Satış amaçlı elde tutulan ve durdurulan faaliyetlere

ilişkin duran varlıkların birikmiş değerleme farkları - - - - - -16.2.10 Diğer sermaye yedekleri 31.866 - 31.866 31.866 - 31.86616.3 Kâr yedekleri 218.249 - 218.249 224.290 - 224.29016.3.1 Yasal yedekler 42.534 - 42.534 42.534 - 42.53416.3.2 Statü yedekleri - - - - - -16.3.3 Olağanüstü yedekler 175.715 - 175.715 181.756 - 181.75616.3.4 Diğer kâr yedekleri - - - - - -16.4 Kâr veya zarar 32.073 - 32.073 (6.041) - (6.041)16.4.1 Geçmiş yıllar kâr / zararı - - - - - -16.4.2 Dönem net kâr / zararı 32.073 - 32.073 (6.041) - (6.041) PASİF TOPLAMI 1.462.725 779.295 2.242.020 2.054.662 996.606 3.051.268

Deutsche Bank Anonim Şirketi 31 Aralık 2011 ve 31 Aralık 2010 Tarihleri İtibarıyla Hazırlanan Konsolide Olmayan Bilançolar (Finansal Durum Tablosu)(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Bin Türk Lirası (“TL”) olarak ifade edilmiştir.)



56

Deutsche Bank Anonim Şirketi 31 Aralık 2011 ve 31 Aralık 2010 Tarihleri İtibarıyla Konsolide Olmayan Bilanço Dışı Yükümlülükler Tablosu(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Bin Türk Lirası (“TL”) olarak ifade edilmiştir.)

II. BİLANÇO DIŞI YÜKÜMLÜLÜKLER Cari dönem Önceki dönem 31 Aralık 2011 31 Aralık 2010PASİF KALEMLER Dipnot (5 - I) TP YP Toplam TP YP Toplam

A. BİLANÇO DIŞI YÜKÜMLÜLÜKLER (I+II+III) 2.352.118 2.854.079 5.206.197 2.404.085 4.114.215 6.518.300I. GARANTİ ve KEFALETLER (1) 24.178 381.866 406.044 43.153 220.422 263.5751.1 Teminat mektupları 22.968 256.684 279.652 43.153 153.531 196.6841.1.1 Devlet ihale kanunu kapsamına girenler - - - - - -1.1.2 Dış ticaret işlemleri dolayısıyla verilenler - - - - - -1.1.3 Diğer teminat mektupları 22.968 256.684 279.652 43.153 153.531 196.6841.2 Banka kredileri 1.210 - 1.210 - - -1.2.1 İthalat kabul kredileri 1.210 - 1.210 - - -1.2.2 Diğer banka kabulleri - - - - - -1.3 Akreditifler - 75.998 75.998 - 66.891 66.8911.3.1 Belgeli akreditifler 75.998 75.998 66.891 66.8911.3.2 Diğer akreditifler - - - - - -1.4 Garanti verilen prefinansmanlar - - - - - -1.5 Cirolar - - - - - -1.5.1 T.C. Merkez Bankasına cirolar - - - - - -1.5.2 Diğer cirolar - - - - - -1.6 Menkul kıy. ih. satın alma garantilerimizden - - - - - -1.7 Faktoring garantilerinden - - - - - -1.8 Diğer garantilerimizden - - - - - -1.9 Diğer kefaletlerimizden - 49.184 49.184 - - -II. TAAHHÜTLER (1) 1.367.356 1.142.080 2.509.436 1.014.920 1.488.548 2.503.4682.1 Cayılamaz taahhütler 1.253.435 626.878 1.880.313 1.014.920 1.488.548 2.503.4682.1.1 Vadeli aktif değer alım - satım taahhütleri 599.107 626.878 1.225.985 867.299 894.388 1.761.6872.1.2 Vadeli mevduat alım - satım taahhütleri - - - - - -2.1.3 İştir. ve bağ. ort. ser. işt. taahhütleri - - - - - -2.1.4 Kul. gar. kredi tahsis taahhütleri 654.328 - 654.328 147.621 594.160 741.7812.1.5 Men. kıy. ihr. aracılık taahhütleri - - - - - -2.1.6 Zorunlu karşılık ödeme taahhüdü - - - - - -2.1.7 Çekler için ödeme taahhütleri - - - - - -2.1.8 İhracat taahhütlerinden kaynaklanan vergi ve fon yükümlülükleri - - - - - -2.1.9 Kredi kartı harcama limit taahhütleri - - - - - -2.1.10 Kredi kartları ve bankacılık hizmetlerine ilişkin promosyon uyg. taah. - - - - - -2.1.11 Açığa menkul kıymet satış taahhütlerinden alacaklar - - - - - -2.1.12 Açığa menkul kıymet satış taahhütlerinden borçlar - - - - - -2.1.13 Diğer cayılamaz taahhütler - - - - - -2.2 Cayılabilir taahhütler 113.921 515.202 629.123 - - -2.2.1 Cayılabilir kredi tahsis taahhütleri 113.921 515.202 629.123 - - -2.2.2 Diğer cayılabilir taahhütler - - - - - -III. TÜREV FİNANSAL ARAÇLAR (2) 960.584 1.330.133 2.290.717 1.346.012 2.405.245 3.751.2573.1 Riskten korunma amaçlı türev finansal araçlar - - - - - -3.1.1 Gerçeğe uygun değer riskinden korunma amaçlı işlemler - - - - - -3.1.2 Nakit akış riskinden korunma amaçlı işlemler - - - - - -3.1.3 Yurt dışındaki net yatırım riskinden korunma amaçlı işlemler - - - - - -3.2 Alım - satım amaçlı işlemler 960.584 1.330.133 2.290.717 1.346.012 2.405.245 3.751.2573.2.1 Vadeli döviz alım - satım işlemleri 232.188 229.916 462.104 120.691 594.697 715.3883.2.1.1 Vadeli döviz alım işlemleri 126.668 102.977 229.645 15.361 342.300 357.6613.2.1.2 Vadeli döviz satım işlemleri 105.520 126.939 232.459 105.330 252.397 357.7273.2.2 Para ve faiz swap işlemleri 542.131 819.727 1.361.858 1.225.121 1.764.805 2.989.9263.2.2.1 Swap para alım işlemleri 195.202 486.143 681.345 46.455 1.447.698 1.494.1533.2.2.2 Swap para satım işlemleri 346.929 333.584 680.513 1.178.666 317.107 1.495.7733.2.2.3 Swap faiz alım işlemleri - - - - - -3.2.2.4 Swap faiz satım işlemleri - - - - - -3.2.3 Para, faiz ve menkul kıymet opsiyonları - - - - - -3.2.3.1 Para alım opsiyonları - - - - - -3.2.3.2 Para satım opsiyonları - - - - - -3.2.3.3 Faiz alım opsiyonları - - - - - -3.2.3.4 Faiz satım opsiyonları - - - - - -3.2.3.5 Menkul kıymetler alım opsiyonları - - - - - -3.2.3.6 Menkul kıymetler satım opsiyonları - - - - - -3.2.4 Futures para işlemleri 186.265 280.490 466.755 - 45.743 45.7433.2.4.1 Futures para alım işlemleri 74.229 158.956 233.185 - 23.200 23.2003.2.4.2 Futures para satım işlemleri 112.036 121.534 233.570 - 22.543 22.5433.2.5 Futures faiz alım - satım işlemleri - - - 200 - 2003.2.5.1 Futures faiz alım işlemleri - - - 100 - 1003.2.5.2 Futures faiz satım işlemleri - - - 100 - 1003.2.6 Diğer - - - - - -B. EMANET VE REHİNLİ KIYMETLER (IV+V+VI) 31.175.108 35.341 31.210.449 20.052.547 15.460 20.068.007IV. EMANET KIYMETLER (4) 31.175.108 35.341 31.210.449 20.052.547 15.460 20.068.0074.1 Müşteri fon ve portföy mevcutları 25.686.047 - 25.686.047 14.324.061 - 14.324.0614.2 Emanete alınan menkul kıymetler 5.458.762 - 5.458.762 5.720.199 - 5.720.1994.3 Tahsile alınan çekler 30.299 16.276 46.575 8.287 - 8.2874.4 Tahsile alınan ticari senetler - - - - - -4.5 Tahsile alınan diğer kıymetler - - - - - -4.6 İhracına aracı olunan kıymetler - - - - - -4.7 Diğer emanet kıymetler - 19.065 19.065 - 15.460 15.4604.8 Emanet kıymet alanlar - - - - - -V. REHİNLİ KIYMETLER - - - - - -5.1 Menkul kıymetler - - - - - -5.2 Teminat senetleri - - - - - - -5.3 Emtia - - - - - -5.4 Varant - - - - - -5.5 Gayrimenkul - - - - - -5.6 Diğer rehinli kıymetler - - - - - -5.7 Rehinli kıymet alanlar - - - - - -VI. KABUL EDİLEN AVALLER VE KEFALETLER - - - - - - BİLANÇO DIŞI HESAPLAR TOPLAMI (A+B) 33.527.226 2.889.420 36.416.646 22.456.632 4.129.675 26.586.307



57

Deutsche Bank Anonim Şirketi31 Aralık 2011 ve 31 Aralık 2010 Tarihlerinde Sona Eren Dönemlere İlişkin Konsolide Olmayan Gelir Tabloları(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Bin Türk Lirası (“TL”) olarak ifade edilmiştir.)

III. GELİR TABLOLARI

1 Ocak - 1 Ocak -GELİR VE GİDER KALEMLERİ Dipnot (5 - IV) 31 Aralık 2011 31 Aralık 2010

I. FAİZ GELİRLERİ (1) 214.384 103.4821.1 Kredilerden alınan faizler 13.258 7.0851.2 Zorunlu karşılıklardan alınan faizler - -1.3 Bankalardan alınan faizler 8.124 3.3811.4 Para piyasası işlemlerinden alınan faizler 62.712 28.9031.5 Menkul kıymetlerden alınan faizler 129.960 63.9621.5.1 Alım - satım amaçlı finansal varlıklardan 129.960 63.9621.5.2 Gerçeğe uygun değer farkı kâr veya zarara yansıtılan olarak sınıflanan fv - -1.5.3 Satılmaya hazır finansal varlıklardan - -1.5.4 Vadeye kadar elde tutulacak yatırımlardan - -1.6 Finansal kiralama gelirleri - -1.7 Diğer faiz gelirleri 330 151II. FAİZ GİDERLERİ (2) 55.693 30.7272.1 Mevduata verilen faizler 8.833 13.0522.2 Kullanılan kredilere verilen faizler 11.187 8.8822.3 Para piyasası işlemlerine verilen faizler 35.656 8.7452.4 İhraç edilen menkul kıymetlere verilen faizler - -2.5 Diğer faiz giderleri 17 48III. NET FAİZ GELİRİ / GİDERİ [ I – II ] 158.691 72.755IV. NET ÜCRET VE KOMİSYON GELİRLERİ / GİDERLERİ 34.572 21.8514.1 Alınan ücret ve komisyonlar 42.927 33.1664.1.1 Gayri nakdi kredilerden 1.114 7444.1.2 Diğer 41.813 32.4224.2 Verilen ücret ve komisyonlar 8.355 11.3154.2.1 Gayri nakdi kredilere verilen - -4.2.2 Diğer 8.355 11.315V. TEMETTÜ GELİRLERİ (3) - -VI. TİCARİ KÂR / ZARAR (NET) (4) (83.566) 22.1886.1 Sermaye piyasası işlemleri kârı / zararı (46.047) 53.7926.2 Türev Finansal İşlemlerden kâr / zarar 80.637 (15.940)6.3 Kambiyo işlemleri kârı / zararı (118.156) (15.664)VII. DİĞER FAALİYET GELİRLERİ (5) 6.464 6.966VIII. FAALİYET GELİRLERİ / GİDERLERİ TOPLAMI (III+IV+V+VI+VII) 116.161 123.760IX. KREDİ VE DİĞER ALACAKLAR DEĞER DÜŞÜŞ KARŞILIĞI (-) (6) 5.531 970X. DİĞER FAALİYET GİDERLERİ (-) (7) 69.201 128.071XI. NET FAALİYET KÂRI / ZARARI (VIII-IX-X) 41.429 (5.281)XII. BİRLEŞME İŞLEMİ SONRASINDA GELİR OLARAK KAYDEDİLEN FAZLALIK TUTARI - -XIII. ÖZKAYNAK YÖNTEMİ UYGULANAN ORTAKLIKLARDAN KÂR / ZARAR - -XIV. NET PARASAL POZİSYON KÂRI / ZARARI - -XV. SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLER VERGİ ÖNCESİ K/Z (XI+XII+XIII+XIV) (8) 41.429 (5.281)XVI. SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLER VERGİ KARŞILIĞI (-) (9) 9.356 76016.1 Cari vergi karşılığı 6.373 9.29116.2 Ertelenmiş vergi karşılığı 2.983 (8.531) XVII. SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLER DÖNEM NET KÂR / ZARARI (XV+XVI) (10) 32.073 (6.041)XVIII. DURDURULAN FAALİYETLERDEN GELİRLER - -18.1 Satış amaçlı elde tutulan duran varlık gelirleri - -18.2 İştirak, bağlı ortaklık ve birlikte kontrol edilen ortaklıklar (iş ort.) satış kârları - -18.3 Diğer durdurulan faaliyet gelirleri - -XIX. DURDURULAN FAALİYETLERDEN GİDERLER (-) - -19.1 Satış amaçlı elde tutulan duran varlık giderleri - -19.2 İştirak, bağlı ortaklık ve birlikte kontrol edilen ortaklıklar (iş ort.) satış zararları - -19.3 Diğer durdurulan faaliyet giderleri - -XX. DURDURULAN FAALİYETLER VERGİ ÖNCESİ KÂR / ZARAR (XVIII-XIV) - -XXI. DURDURULAN FAALİYETLER VERGİ KARŞILIĞI - -21.1 Cari vergi karşılığı - -21.2 Ertelenmiş vergi karşılığı - -XXII. DURDURULAN FAALİYETLERDEN DÖNEM NET KÂR / ZARARI (XX+XXI) - -XVIII. NET DÖNEM KÂRI / ZARARI (XVII+XXII) (11) 32.073 (6.041)Hisse Başına Kâr / (Zarar) (Tam TL) 0,02376 (0,00447)



58

Deu

tsch

e B

ank

An

on

im Ş

irke

ti 3

1 A

ralık

201

1 ve

31

Ara

lık 2

010

Tar

ihle

ri İt

ibar

ıyla

Ko

nso

lide

Olm

ayan

Özk

ayn

ak M

uh

asab

eleş

tiri

len

G

elir

Gid

er K

alem

leri

ne

İlişk

in T

ablo

(Tu

tarl

ar a

ksi b

elir

tilm

edik

çe B

in T

ürk

Lir

ası (

“TL”

) o

lara

k if

ade

edilm

işti

r.)

IV. Ö

ZK

AY

NA

KLA

RD

A M

UH

AS

EB

ELE

ŞT

İRİL

EN

GE

LİR

GİD

ER

KA

LEM

LER

İ TA

BLO

SU

ÖZ

KA

YN

AK

LAR

DA

MU

HA

SE

BE

LEŞ

TİR

İLE

N G

ELİ

R G

İDE

R K

ALE

MLE

Rİ

31 A

ralık

201

1 31

Ara

lık 2

010

I.

M

EN

KU

L K

IYM

ET

LER

DE

ĞE

RLE

ME

FA

RK

LAR

INA

SA

TIL

MA

YA

HA

ZIR

FİN

AN

SA

L V

AR

LIK

LAR

DA

N E

KLE

NE

N

- -

II.

MA

DD

İ DU

RA

N V

AR

LIK

LAR

YE

NİD

EN

DE

ĞE

RLE

ME

FA

RK

LAR

I -

-III

. M

AD

Dİ O

LMA

YA

N D

UR

AN

VA

RLI

KLA

R Y

EN

İDE

N D

EĞ

ER

LEM

E F

AR

KLA

RI

- -

IV.

YA

BA

NC

I PA

RA

İŞLE

MLE

R İÇ

İN K

UR

ÇE

VR

İM F

AR

KLA

RI

- -

V.

NA

KİT

AK

IŞ R

İSK

İND

EN

KO

RU

NM

A A

MA

ÇLI

TÜ

RE

V F

İNA

NS

AL

VA

RLI

KLA

RA

İLİŞ

KİN

KÂ

R /

ZA

RA

R

(G

erçe

ğe

Uyg

un

Değ

er D

eğiş

iklik

leri

nin

Etk

in K

ısm

ı)

- -

VI.

Y

urt

dış

ıND

AK

İ NE

T Y

AT

IRIM

RİS

KİN

DE

N K

OR

UN

MA

AM

AÇ

LI T

ÜR

EV

FİN

AN

SA

L V

AR

LIK

LAR

A İL

İŞK

İN K

ÂR

/ Z

AR

AR

(Ger

çeğ

e U

ygu

n D

eğer

Değ

işik

likle

rin

in E

tkin

Kıs

mı)

-

-V

II.

MU

HA

SE

BE

PO

LİT

İKA

SIN

DA

YA

PIL

AN

DE

ĞİŞ

İKLİ

KLE

R İL

E H

AT

ALA

RIN

DÜ

ZE

LTİL

ME

SİN

İN E

TK

İSİ

- -

VIII

. T

MS

UY

AR

INC

A Ö

ZK

AY

NA

KLA

RD

A M

UH

AS

EB

ELE

ŞT

İRİL

EN

DİĞ

ER

GE

LİR

GİD

ER

UN

SU

RLA

RI

- -

IX.

DE

ĞE

RLE

ME

FA

RK

LAR

INA

AİT

ER

TE

LEN

MİŞ

VE

RG

İ -

-X

. D

OĞ

RU

DA

N Ö

ZK

AY

NA

K A

LTIN

DA

MU

HA

SE

BE

LEŞ

TİR

İLE

N N

ET

GE

LİR

/ G

İDE

R (

I+II+

…+I

X)

- -

XI.

D

ÖN

EM

KÂ

RI /

ZA

RA

RI

- -

11.1

Men

kul k

ıym

etle

rin

Ger

çeğ

e U

ygu

n D

eğer

ind

eki N

et D

eğiş

me

(Kâr

- Z

arar

a T

ran

sfer

)

- -

11.2

Nak

it A

kış

Ris

kin

den

Ko

run

ma

Am

açlı

Tü

rev

Fin

ansa

l Var

lıkla

rdan

Yen

iden

Sın

ıfla

nd

ırıla

n v

e G

elir

Tab

losu

nd

a G

öst

erile

n K

ısım

-

-11

.3 Y

urt

dış

ınd

aki N

et Y

atır

ım R

iski

nd

en K

oru

nm

a A

maç

lı Y

enid

en S

ınıf

lan

dır

ılan

ve

Gel

ir T

ablo

sun

da

Gö

ster

ilen

Kıs

ım

- -

11.4

Diğ

er

-

-

-

X

II.

DÖ

NE

ME

İLİŞ

KİN

MU

HA

SE

BE

LEŞ

TİR

İLE

N T

OP

LAM

KÂ

R /

ZA

RA

R (

X±X

I)

- -

Say

fa 1

1 ile

68

aras

ınd

aki a

çıkl

ama

ve d

ipn

otl

ar b

u f

inan

sal t

ablo

ları

n t

amam

layı

cı p

arça

ları

dır

.


59

Deu

tsch

e B

ank

An

on

im Ş

irke

ti 3

1 A

ralık

201

1 ve

31

Ara

lık 2

010

Tar

ihle

ri İt

ibar

ıyla

Haz

ırla

nan

Ko

nso

lide

Olm

ayan

Ö

zkay

nak

Değ

işim

Tab

losu

(Tu

tarl

ar a

ksi b

elir

tilm

edik

çe B

in T

ürk

Lir

ası (

“TL”

) o

lara

k if

ade

edilm

işti

r.)

V. Ö

ZK

AY

NA

K D

EĞ

İŞİM

TA

BLO

SU

Ö

den

miş

Mad

di

Ort

aklık

Sat

ış a

. /

se

rmay

e H

isse

H

isse

D

ön

em

Geç

miş

M

enku

l ve

mad

di

lard

an

du

rdu

rula

n

en

f.

sen

edi

sen

edi

Yas

al

O

lağ

anü

stü

net

d

ön

em

değ

er

olm

ayan

b

edel

siz

Ris

kten

f.

iliş

kin

Ö

den

miş

d

üze

ltm

e ih

raç

ipta

l ye

dek

S

tatü

ye

dek

D

iğer

kâ

rı /

kârı

/ d

eğer

le

du

ran

h

isse

ko

run

ma

du

r. v

. bir

. T

op

lam

1 O

cak

2010

- 3

1 A

ralık

201

0 D

ipn

ot

serm

aye

fa

rkı

pri

mle

ri

kârl

arı

akçe

ler

yed

ekle

ri

akçe

ye

dek

ler

(zar

arı)

(z

arar

ı)

me

fark

ı va

rlık

yd

f se

net

leri

fo

nla

rı

değ

. f.

özk

ayn

akI.

Dö

nem

baş

ı bak

iyes

i v.

1 13

5.00

0 31

.866

-

- 35

.809

-

103.

917

- 10

5.70

4 -

- -

- -

- 41

2.29

6II.

T

MS

8 u

yarı

nca

yap

ılan

dü

zelt

mel

er

-

- -

- -

- -

- -

- -

- -

- -

-2.

1 H

atal

arın

dü

zelt

ilmes

inin

etk

isi

-

- -

- -

- -

- -

- -

- -

- -

-2.

2 M

uh

aseb

e p

olit

ikas

ınd

a ya

pıla

n d

eğiş

iklik

leri

n e

tkis

i -

- -

- -

- -

- -

- -

- -

- -

-III

. Y

eni b

akiy

e (I

+II)

135.

000

31.8

66

- -

35.8

09

- 10

3.91

7 -

105.

704

- -

- -

- -

412.

296

D

ön

em iç

ind

eki d

eğiş

imle

r

IV

. B

irle

şmed

en k

ayn

akla

nan

art

ış /

azal

ış

-

- -

- -

- -

- -

- -

- -

- -

-V

. M

enku

l kıy

met

ler

değ

erle

me

fark

ları

- -

- -

- -

- -

- -

- -

- -

- -

VI.

Ris

kten

ko

run

ma

fon

ları

(et

kin

kıs

ım)

-

- -

- -

- -

- -

- -

- -

- -

-6.

1 N

akit

akı

ş ri

skin

den

ko

run

ma

amaç

lı

- -

- -

- -

- -

- -

- -

- -

- -

6.2

Yu

rt d

ışın

dak

i net

yat

ırım

ris

kin

den

ko

run

ma

amaç

lı

- -

- -

- -

- -

- -

- -

- -

- -

VII.

M

add

i du

ran

var

lıkla

r ye

nid

en d

eğer

lem

e fa

rkla

rı

-

- -

- -

- -

- -

- -

- -

- -

-V

III.

Mad

di o

lmay

an d

ura

n v

arlık

lar

ye

nid

en d

eğer

lem

e fa

rkla

rı

-

- -

- -

- -

- -

- -

- -

- -

-IX

. İş

tira

kler

, bağ

lı o

rt. v

e b

irlik

te

ko

ntr

ol e

dile

n o

rt. (

İş o

rt.)

bed

elsi

z h

.s.

-

- -

- -

- -

- -

- -

- -

- -

-X

. K

ur

fark

ları

- -

- -

- -

- -

- -

- -

- -

- -

XI.

Var

lıkla

rın

eld

en ç

ıkar

ılmas

ınd

an k

ayn

akla

nan

değ

işik

lik

- -

- -

- -

- -

- -

- -

- -

- -

XII.

V

arlık

ları

n y

enid

en s

ınıf

lan

dır

ılmas

ınd

an

ka

ynak

lan

an d

eğiş

iklik

- -

- -

- -

- -

- -

- -

- -

- -

XIII

. İş

tira

k ö

zkay

nağ

ınd

aki d

eğiş

iklik

leri

n

b

anka

özk

ayn

ağın

a et

kisi

- -

- -

- -

- -

- -

- -

- -

- -

XIV

. S

erm

aye

artı

rım

ı

- -

- -

- -

- -

- -

- -

- -

- -

14.1

N

akd

en

-

- -

-

- -

- -

- -

- -

- -

-14

.2

İç k

ayn

akla

rdan

- -

- -

- -

- -

- -

- -

- -

- -

XV

. H

isse

sen

edi i

hra

cı

-

- -

- -

- -

- -

- -

- -

- -

-X

VI.

His

se s

ened

i ip

tal k

ârla

rı

-

- -

- -

- -

- -

- -

- -

- -

-X

VII.

Ö

den

miş

ser

may

e en

flas

yon

dü

zelt

me

fark

ı

- -

- -

- -

- -

- -

- -

- -

- -

XV

III.

Diğ

er

-

- -

- -

- -

- -

- -

- -

- -

-X

IX.

Dö

nem

net

kâr

ı ve

zara

rı

-

- -

-

-

- (6

.041

) -

- -

- -

- (6

.041

)X

X.

Kâr

dağ

ıtım

ı

- -

- -

6.72

5 -

77.8

39

- (1

05.7

04)

- -

- -

- -

(21.

140)

20.1

D

ağıt

ılan

tem

ettü

- -

- -

- -

- -

(21.

140)

-

- -

- -

- (2

1.14

0)20

.2

Yed

ekle

re a

ktar

ılan

tu

tarl

ar

-

- -

- 6.

725

- 77

.839

-

(84.

564)

-

- -

- -

- -

20.3

D

iğer

- -

- -

- -

- -

- -

- -

- -

- -

Dö

nem

so

nu

bak

iyes

i (III

+IV

+V…

+XV

I+X

VII+

XX

)

135.

000

31.8

66

- -

42.5

34

- 18

1.75

6 -

(6.0

41)

- -

- -

- -

385.

115

Say

fa 1

1 ile

68

aras

ınd

aki a

çıkl

ama

ve d

ipn

otl

ar b

u f

inan

sal t

ablo

ları

n t

amam

layı

cı p

arça

ları

dır

.


60

Deu

tsch

e B

ank

An

on

im Ş

irke

ti 3

1 A

ralık

201

1 ve

31

Ara

lık 2

010

Tar

ihle

ri İt

ibar

ıyla

Haz

ırla

nan

Ko

nso

lide

Olm

ayan

Ö

zkay

nak

Değ

işim

Tab

losu

(Tu

tarl

ar a

ksi b

elir

tilm

edik

çe B

in T

ürk

Lir

ası (

“TL”

) o

lara

k if

ade

edilm

işti

r.)

V. Ö

ZK

AY

NA

K D

EĞ

İŞİM

TA

BLO

SU

Öd

enm

iş

M

add

i O

rtak

lık

S

atış

a. /

serm

aye

His

se

His

se

Dö

nem

G

eçm

iş

Men

kul

ve m

add

i la

rdan

d

urd

uru

lan

enf.

se

ned

i se

ned

i Y

asal

Ola

ğan

üst

ü

n

et

dö

nem

d

eğer

o

lmay

an

bed

elsi

z R

iskt

en

f. il

işki

n

Öd

enm

iş

dü

zelt

me

ihra

ç ip

tal

yed

ek

Sta

tü

yed

ek

Diğ

er

kârı

/ kâ

rı /

değ

erle

d

ura

n

his

se

koru

nm

a d

ur.

v. b

ir.

To

pla

m1

Oca

k 20

11 –

31

Ara

lık 2

011

Dip

no

t se

rmay

e

fark

ı p

rim

leri

kâ

rlar

ı ak

çele

r ye

dek

leri

ak

çe

yed

ekle

r (z

arar

ı)

(zar

arı)

m

e fa

rkı

varl

ık y

df

sen

etle

ri

fon

ları

d

eğ. f

. ö

zkay

nak

I.

Ön

ceki

dö

nem

so

nu

bak

iyes

i v.

1 13

5.00

0 31

.866

-

- 42

.534

-

181.

756

- (6

.041

) -

- -

- -

- 38

5.11

5

Dö

nem

için

dek

i değ

işim

ler

II.

Bir

leşm

eden

kay

nak

lan

an a

rtış

/ az

alış

- -

- -

- -

- -

- -

- -

- -

- III

. M

enku

l kıy

met

ler

değ

erle

me

fark

ları

- -

- -

- -

- -

- -

- -

- -

- -

IV.

Ris

kten

ko

run

ma

fon

ları

(et

kin

kıs

ım)

-

- -

- -

- -

- -

- -

- -

- -

-4.

1 N

akit

akı

ş ri

skin

den

ko

run

ma

amaç

lı

- -

- -

- -

- -

- -

- -

- -

- -

4.2

Yu

rt d

ışın

dak

i net

yat

ırım

ris

kin

den

ko

run

ma

amaç

lı

- -

- -

- -

- -

- -

- -

- -

- -

V.

Mad

di d

ura

n v

arlık

lar

yen

iden

değ

erle

me

fark

ları

- -

- -

- -

- -

- -

- -

- -

- -

VI.

Mad

di o

lmay

an d

ura

n v

arlık

lar

yen

iden

değ

erle

me

fark

ları

- -

- -

- -

- -

- -

- -

- -

- -

VII.

İş

tira

kler

, bağ

lı o

rt. v

e b

irlik

te k

on

tro

l ed

ilen

ort

. (İş

ort

.) b

edel

siz

h.s

- -

- -

- -

- -

- -

- -

- -

- -

VIII

. K

ur

fark

ları

- -

- -

- -

- -

- -

- -

- -

- -

IX.

Var

lıkla

rın

eld

en ç

ıkar

ılmas

ınd

an k

ayn

akla

nan

değ

işik

lik

- -

- -

- -

- -

- -

- -

- -

- -

X.

Var

lıkla

rın

yen

iden

sın

ıfla

nd

ırılm

asın

dan

kayn

akla

nan

değ

işik

lik

-

- -

- -

- -

- -

- -

- -

- -

-X

I. İş

tira

k ö

zkay

nağ

ınd

aki d

eğiş

iklik

leri

n

b

anka

özk

ayn

ağın

a et

kisi

- -

- -

- -

- -

- -

- -

- -

- -

XII.

S

erm

aye

artı

rım

ı

- -

- -

- -

- -

- -

- -

- -

- -

12.1

N

akd

en

-

- -

- -

- -

- -

- -

- -

- -

-12

.2

İç k

ayn

akla

rdan

- -

- -

- -

- -

- -

- -

- -

- -

XIII

. H

isse

sen

edi i

hra

ç p

rim

i

- -

- -

- -

- -

- -

- -

- -

- -

XIV

. H

isse

sen

edi i

pta

l kâr

ları

- -

- -

- -

- -

- -

- -

- -

- -

XV

. Ö

den

miş

ser

may

e en

flas

yon

dü

zelt

me

fark

ı

- -

- -

- -

- -

- -

- -

- -

- -

XV

I.

Diğ

er

-

- -

- -

- -

- -

- -

- -

- -

-X

VII.

D

ön

em n

et k

ârı v

e za

rarı

- -

- -

- -

- -

32.0

73

- -

- -

- -

32.0

73X

VIII

. K

âr d

ağıt

ımı

-

- -

- -

- (6

.041

) -

6.04

1 -

- -

- -

- -

18.1

D

ağıt

ılan

tem

ettü

- -

- -

- -

- -

- -

- -

- -

- -

18.2

Y

edek

lere

akt

arıla

n t

uta

rlar

- -

- -

- -

(6.0

41)

- 6.

041

- -

- -

- -

-18

.3

Diğ

er

-

- -

- -

- -

- -

- -

- -

- -

-D

ön

em s

on

u b

akiy

esi

(I+I

I+III

+…+X

VI+

XV

II+X

VIII

)

135.

000

31.8

66

- -

42.5

34

- 17

5.71

5 -

32.0

73

- -

- -

- -

417.

188

Say

fa 1

1 ile

68

aras

ınd

aki a

çıkl

ama

ve d

ipn

otl

ar b

u f

inan

sal t

ablo

ları

n t

amam

layı

cı p

arça

ları

dır

.


61

VI. NAKİT AKIŞ TABLOSU 31 Aralık 2011 31 Aralık 2010

A. BANKACILIK FAALİYETLERİNE İLİŞKİN NAKİT AKIMLARI 1.1 Bankacılık faaliyet konusu aktif ve pasiflerdeki değişim öncesi faaliyet kârı 22.477 81.668 1.1.1 Alınan faizler 212.378 99.9351.1.2 Ödenen faizler (56.857) (30.570)1.1.3 Alınan temettüler 14 -1.1.4 Alınan ücret ve komisyonlar 42.926 33.166 1.1.5 Elde edilen diğer kazançlar 6.464 6.9661.1.6 Zarar olarak muhasebeleştirilen donuk alacaklardan tahsilatlar - -1.1.7 Personele ve hizmet tedarik edenlere yapılan nakit ödemeler (22.995) (19.902) 1.1.8 Ödenen vergiler (6.452) (1.760) 1.1.9 Diğer (153.001) (6.167) 1.2 Bankacılık faaliyetleri konusu aktif ve pasiflerdeki değişim (2.166.174) 1.801.695 1.2.1 Alım - satım amaçlı finansal varlıklarda net azalış (846.998) 743.2771.2.2 Gerçeğe uygun değer farkı k/z’a yansıtılan finansal varlıklarda net (artış) azalış - -1.2.3 Bankalar hesabındaki net (artış) azalış (112.523) 3.8101.2.4 Kredilerdeki net (artış) azalış (361.553) (96.159)1.2.5 Diğer aktiflerde net (artış) azalış 3.339 (26.874) 1.2.6 Bankaların mevduatlarında net artış (azalış) (1.454.089) 1.220.6751.2.7 Diğer mevduatlarda net artış (azalış) 796.970 (2.558)1.2.8 Alınan kredilerdeki net artış (azalış) (195.401) (61.293)1.2.9 Vadesi gelmiş borçlarda net artış (azalış) - -1.2.10 Diğer borçlarda net artış (azalış) 4.081 20.817 I. Bankacılık faaliyetlerinden kaynaklanan net nakit akımı (2.143.697) 1.883.363 B. YATIRIM FAALİYETLERİNE İLİŞKİN NAKİT AKIMLARI II. Yatırım faaliyetlerinden kaynaklanan net nakit akımı (856) (1.923) 2.1 İktisap edilen iştirakler, bağlı ortaklık ve birlikte kontrol edilen ortaklıklar - -2.2 Elden çıkarılan iştirakler, bağlı ortaklık ve birlikte kontrol edilen ortaklıklar - -2.3 Satın alınan menkuller ve gayrimenkuller (856) (1.923) 2.4 Elden çıkarılan menkul ve gayrimenkuller - -2.5 Elde edilen satılmaya hazır finansal varlıklar - -2.6 Elden çıkarılan satılmaya hazır finansal varlıklar - -2.7 Satın alınan yatırım amaçlı menkul kıymetler - -2.8 Satılan yatırım amaçlı menkul kıymetler - -2.9 Diğer - - C. FİNANSMAN FAALİYETLERİNE İLİŞKİN NAKİT AKIMLARI III. Finansman faaliyetlerinden kaynaklanan net nakit - (21.140) 3.1 Krediler ve ihraç edilen menkul kıymetlerden sağlanan nakit - -3.2 Krediler ve ihraç edilen menkul kıymetlerden kaynaklanan nakit çıkışı - -3.3 İhraç edilen sermaye araçları - -3.4 Temettü ödemeleri - (21.140)3.5 Finansal kiralamaya ilişkin ödemeler - -3.6 Diğer - - IV. Döviz kurundaki değişimin nakit ve nakde eşdeğer varlıklar üzerindeki etkisi 24.940 9 V. Nakit ve nakde eşdeğer varlıklardaki net artış (2.119.613) 1.860.309 VI. Dönem başındaki nakit ve nakde eşdeğer varlıklar 2.411.138 550.829 VII. Dönem sonundaki nakit ve nakde eşdeğer varlıklar 291.525 2.411.138

Deutsche Bank Anonim Şirketi 31 Aralık 2011 ve 31 Aralık 2010 Tarihlerinde Sona ErenDönemlere İlişkin Konsolide Olmayan Nakit Akış Tabloları(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Bin Türk Lirası (“TL”) olarak ifade edilmiştir.)



62

VII. KÂR DAĞITIM TABLOSU

31.12.2011(*) 31.12.2010 I.DÖNEM KÂRININ DAĞITIMI 1.1. DÖNEM KÂRI 41.429 (5.281)1.2. ÖDENECEK VERGİ VE YASAL YÜKÜMLÜLÜKLER (-) 9.356 760 1.2.1. Kurumlar Vergisi (Gelir Vergisi) (-) 6.373 9.2911.2.2. Gelir Vergisi Kesintisi - -1.2.3. Diğer Vergi ve Yasal Yükümlülükler 2.983 (8.531) A. NET DÖNEM KÂRI (1.1-1.2) 32.073 (6.041) 1.3. GEÇMİŞ DÖNEMLER ZARARI (-) - -1.4. BİRİNCİ TERTİP YASAL YEDEK AKÇE (-) - -1.5. BANKADA BIRAKILMASI VE TASARRUFU ZORUNLU YASAL FONLAR (-) - 8.531 B. DAĞITILABİLİR NET DÖNEM KÂRI [(A-(1.3+1.4+1.5)](*) 32.073 (14.572) 1.6. ORTAKLARA BİRİNCİ TEMETTÜ (-) - -1.6.1. Hisse Senedi Sahiplerine - -1.6.2. İmtiyazlı Hisse Senedi Sahiplerine - -1.6.3. Katılma İntifa Senetlerine - -1.6.4. Kâra İştirakli Tahvillere - -1.6.5. Kâr ve Zarar Ortaklığı Belgesi Sahiplerine - -1.7. PERSONELE TEMETTÜ (-) - -1.8. YÖNETİM KURULUNA TEMETTÜ (-) - -1.9. ORTAKLARA İKİNCİ TEMETTÜ (-) - -1.9.1. Hisse Senedi Sahiplerine - -1.9.2. İmtiyazlı Hisse Senedi Sahiplerine - -1.9.3. Katılma İntifa Senetlerine - -1.9.4. Kâra İştirakli Tahvillere - -1.9.5. Kâr ve Zarar Ortaklığı Belgesi Sahiplerine - -1.10. İKİNCİ TERTİP YASAL YEDEK AKÇE (-) - -1.11. STATÜ YEDEKLERİ (-) - -1.12. OLAĞANÜSTÜ YEDEKLER - (6.041)1.13. DİĞER YEDEKLER - -1.14. ÖZEL FONLAR - - II. YEDEKLERDEN DAĞITIM - - 2.1. DAĞITILAN YEDEKLER - -2.2. İKİNCİ TERTİP YASAL YEDEKLER (-) - -2.3. ORTAKLARA PAY (-) - -2.3.1. Hisse Senedi Sahiplerine - -2.3.2. İmtiyazlı Hisse Senedi Sahiplerine - -2.3.3. Katılma İntifa Senetlerine - -2.3.4. Kâra İştirakli Tahvillere - -2.3.5. Kâr ve Zarar Ortaklığı Belgesi Sahiplerine - -2.4. PERSONELE PAY (-) - -2.5. YÖNETİM KURULUNA PAY (-) - - III. HİSSE BAŞINA KÂR 3.1. HİSSE SENEDİ SAHİPLERİNE - -3.2. HİSSE SENEDİ SAHİPLERİNE (%) - -3.3. İMTİYAZLI HİSSE SENEDİ SAHİPLERİNE - -3.4. İMTİYAZLI HİSSE SENEDİ SAHİPLERİNE (%) - - IV. HİSSE BAŞINA TEMETTÜ 4.1 HİSSE SENEDİ SAHİPLERİNE - -4.2. HİSSE SENEDİ SAHİPLERİNE (%) - -4.3. İMTİYAZLI HİSSE SENEDİ SAHİPLERİNE - -4.4. İMTİYAZLI HİSSE SENEDİ SAHİPLERİNE (%) - -

(*) Bu finansal tabloların düzenlendiği tarihi itibarıyla, Genel Kurul henüz toplanmadığı için cari yılda kâr dağıtımına ilişkin bir karar alınmamıştır.

Deutsche Bank Anonim Şirketi 31 Aralık 2011 ve 31 Aralık 2010 Tarihlerinde Sona Eren Dönemlere İlişkin Kâr Dağıtım Tabloları(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Bin Türk Lirası (“TL”) olarak ifade edilmiştir.)



63

ÜÇÜNCÜ BÖLÜM

MUHASEBE POLİTİKALARI

I. Sunum esaslarına ilişkin açıklama ve dipnotlar

1.a Finansal tablolar ile bunlara ilişkin açıklama ve dipnotların Türkiye Muhasebe Standartları ve Bankaların Muhasebe Uygulamalarına ve Belgelerin Saklanmasına İlişkin Usul ve Esaslar Hakkında Yönetmeliğe uygun olarak hazırlanması

Banka, muhasebe kayıtlarını Türk parası olarak, 1 Kasım 2005 tarihinde yürürlüğe giren 5411 sayılı Bankacılık Kanunu (“Bankacılık Kanunu”), Türk Ticaret Kanunu ve Türk vergi mevzuatına uygun olarak tutmaktadır.

Konsolide olmayan finansal tablolar, Bankacılık Düzenleme ve Denetleme Kurumu (“BDDK”) tarafından 1 Kasım 2006 tarih ve 26333 sayılı Resmi Gazete’de yayımlanan “Bankaların Muhasebe Uygulamalarına ve Belgelerin Saklanmasına İlişkin Usul ve Esaslar Hakkında (“Yönetmelik”) çerçevesinde, Türkiye Muhasebe Standartları Kurulu (“TMSK”) tarafından yürürlüğe konulan “Türkiye Muhasebe Standartları” (“TMS”) ve “Türkiye Finansal Raporlama Standartları” (“TFRS”) ile BDDK tarafından muhasebe ve finansal raporlama esaslarına ilişkin yayımlanan diğer yönetmelik, açıklama ve genelgelere (tümü “Türkiye Muhasebe Standartları” ya da “TMS”) uygun olarak hazırlanmıştır. Düzenlenen kamuya açıklanacak konsolide olmayan finansal tabloların biçim ve içerikleri ile bunların açıklama ve dipnotları 10 Şubat 2007 tarihli ve 26430 sayılı Resmi Gazete’de yayımlanan “Bankalarca Kamuya Açıklanacak Finansal Tablolar ile Bunlara İlişkin Açıklama ve Dipnotlar Hakkında Tebliğ” çerçevesinde hazırlanmıştır.

Konsolide olmayan finansal tablolar, gerçeğe uygun değerleri ile gösterilen finansal varlık ve yükümlüklülerin dışında, 31 Aralık 2004 tarihine kadar enflasyon düzeltmesine tabi tutulmak suretiyle, maliyet esası baz alınarak TL olarak hazırlanmıştır.

Finansal tabloların TMS’ye göre hazırlanmasında Banka yönetiminin bilançodaki varlık ve yükümlülükler ile bilanço tarihi itibarıyla şarta bağlı hususlar hakkında varsayımlar ve tahminler yapması gerekmektedir. Söz konusu varsayımlar ve tahminler düzenli olarak gözden geçirilmekte, gerekli düzeltmeler yapılmakta ve bu düzeltmelerin etkisi gelir tablosuna yansıtılmaktadır. Banka’nın en önemli varsayım ve tahminlerinden biri olan maddi olmayan duran varlıklara ilişkin değer düşüklüğü karşılığı ile ilgili açıklama XII no’lu dipnotta sunulmuştur.

1 Ocak 2011 tarihinden itibaren geçerli olmak üzere yürürlüğe giren TMS / TFRS değişikliklerinin (TFRYK 14 (Değişiklik), “Asgari Fonlama Koşullar”; TMS 32 (Değişiklik), “Finansal araçlar: Sunum ve açıklama-Yeni haklar içeren ihraçların sınıflandırılması”; UFRYK 19, “Finansal Borçların Özkaynağa Dayalı Finansal Araçlarla Ödenmesi”; TMS 24 (Yeniden düzenleme), ilişkili Taraf açıklamaları) ve TFRS’deki iyileştirmelerin Banka’nın muhasebe politikaları, finansal durumu ve performansı üzerinde etkisi bulunmamaktadır.

Finansal tabloların kesinleşme tarihi itibarıyla yayımlanmış olan TMS ve TFRS değişikliklerinden, TFRS 9 Finansal Araçlar standardı hariç tutulmak üzere, Banka’nın muhasebe politikaları, finansal durumu ve performansı üzerinde önemli etkisi olması beklenmemektedir.

1.b Finansal tabloların hazırlanmasında izlenen muhasebe politikaları ve kullanılan değerleme esasları

Finansal tabloların hazırlanmasında izlenen muhasebe politikaları ve kullanılan değerleme esasları TMS kapsamında yer alan esaslara göre belirlenmiş ve uygulanmıştır. Söz konusu muhasebe politikaları ve değerleme esasları aşağıda yer alan II ila XXVIII no’lu dipnotlarda açıklanmaktadır.

II. Finansal araçların kullanım stratejisi ve yabancı para cinsinden işlemlere ilişkin açıklamalar

Banka’nın temel faaliyet alanları bankalararası para piyasasında plasman ve borçlanma işlemleri, menkul kıymet alım - satımı, ticari faaliyetlerle ilgili nakdi ve gayrinakdi kredi kullandırmak ve takas ve saklama hizmetleridir.

Banka’nın ana kaynakları sermaye, mevduat ve genellikle yurt içi ve yurt dışı bankalardan kullanılan kredilerdir. Banka’nın aktif kalemlerini ise genellikle bankalara yapılan plasmanlar, ters repo işlemleri ve alım - satım amaçlı menkul kıymetler portföyü oluşturmaktadır.

Banka’nın faaliyet alanları için hesaplanan ortalama getirinin üzerinde getiri elde edilen başlıca faaliyet alanı sermaye piyasası araçlarının alım - satımıdır. Bilanço dışı risk alanları vadeli döviz alım - satım işlemleri ve verilen teminat mektuplarından oluşmaktadır.

Deutsche Bank Anonim Şirketi 31 Aralık 2011 Tarihi İtibarıyla Hazırlanan Konsolide Olmayan Finansal Tablolara İlişkin Açıklama ve Dipnotlar(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Bin Türk Lirası (“TL”) olarak ifade edilmiştir.)


64


Taşınan kur riski, faiz riski ve likidite riski günlük olarak ölçülmekte ve izlenmekte, bilanço yönetimi bu çerçevede belirlenen risk limitleri ve yasal limitler dahilinde yapılmaktadır.

Banka’nın, satılmaya hazır yabancı para cinsinden sermaye araçları bulunmamaktadır.

Banka’nın yabancı işletmelerde yatırımları bulunmamaktadır.

III. İştirak ve bağlı ortaklıklara ilişkin bilgiler

31 Aralık 2011 tarihi itibarıyla Banka’nın iştirak ve bağlı ortaklığı bulunmamaktadır.

IV. Vadeli işlem ve opsiyon sözleşmeleri ile türev ürünlere ilişkin açıklamalar ve dipnotlar

“Finansal Araçları Muhasebeleştirme ve ölçmeye ilişkin Türkiye Muhasebe Standardı” (“TMS 39”) hükümleri uyarınca riskten korunma aracı olarak değerlendirilmeyen vadeli döviz alım - satım sözleşmeleri ve swap işlemleri gibi türev işlemleri alım - satım amaçlı işlemler olarak sınıflandırılmaktadır. Türev işlemler ilk olarak kayda alınmalarında gerçeğe uygun değerler kullanılmakta ve kayda alınmalarını izleyen dönemlerde de gerçeğe uygun değerleri ile değerlenmektedir.

Gerçeğe uygun değer farkı kâr / zarara yansıtılan finansal araçlar gerçeğe uygun değeriyle ölçülüp gelir tablosuyla ilişkilendirilerek muhasebelestirilir. Gerçeğe uygun değerin pozitif olması durumunda “Gerçeğe uygun değer farkı kâr / zarara yansıtılan finansal varlıklar” ana hesap kalemi altında “Alım - satım amaçlı türev finansal araçlar” içerisinde; negatif olmasi durumunda ise “Alım - satım amaçlı türev finansal borçlar” içerisinde gösterilmektedir. Yapılan değerleme sonucu gerçeğe uygun değerde meydana gelen farklar gelir tablosunda “Ticari Kâr / Zarar” hesabına yansıtılmaktadır.

Alım - satım amaçlı türev işlemlerin gerçeğe uygun değeri, iç fiyatlama modellerine piyasa beklentilerinin dahil edilmesi suretiyle hesaplanmakta, ortaya çıkan gelir gider reeskontları cari dönem gelir tablosuna yansıtılmaktadır.

Banka para swaplarının spot işlemlerini valör tarihi esas alınmak suretiyle bilançoda asli hesaplarda ya da vadeli işlemleri ile birlikte yükümlülük olarak nazım hesaplarda izlenmektedir.

Banka’nın ana sözleşmeden ayrıştırılmak suretiyle oluşturulan veya riskten korunma amaçlı türev ürünleri bulunmamaktadır.

V. Faiz gelir ve giderine ilişkin açıklamalar

Faiz gelir ve giderleri etkin faiz oranı yöntemi uygulanarak dönemsel olarak kaydedilir.

Banka, ilgili mevzuat çerçevesinde donuk alacaklarla ilgili faiz gelirleri ve varsa, tahsili şüpheli görülen diğer faiz gelirleriyle ilgili reeskont uygulamasını durdurmakta ve tahsilat gerçekleşene kadar bu kredi ile ilgili gelir kaydetmemektedir.

VI. Ücret ve komisyon gelir ve giderlerine ilişkin açıklamalar

Bankacılık işlemlerinden alınan komisyon gelirleri tahsil edildiklerinde gelir kaydedilmekte, diğer gelir ve giderler ise tahakkuk esasına göre muhasebeleştirilmektedir. Diğer kredi kurum ve kuruluşlarına ödenen veya alınan kredi ücret ve komisyon giderleri / gelirleri işlem maliyeti olarak dikkate alınmakta ve etkin faiz yöntemine göre muhasebeleştirilmektedir. Sözleşmeler yoluyla sağlanan ya da üçüncü bir gerçek veya tüzel kişi için varlık alımı ve saklama hizmetleri yoluyla sağlanan gelirler gerçekleştikleri dönemlerde kayıtlara alınmaktadır.

VII. Finansal varlıklara ilişkin açıklamalar

Banka, finansal varlıklarını “Gerçeğe uygun değer farkı kâr / zarara yansıtılan finansal varlıklar”, “Satılmaya hazır finansal varlıklar”, “Krediler ve alacaklar” veya “Vadeye kadar elde tutulacaklar” olarak sınıflandırmakta ve muhasebeleştirmektedir. Finansal varlıkların sınıflandırılması, ilgili varlıkların Banka yönetimi tarafından satın alma amaçları dikkate alınarak, elde edildikleri tarihlerde kararlaştırılmaktadır.

Finansal araçların alım - satımı teslim tarihi esas alınarak muhasebeleştirilmektedir. Gerçeğe uygun değer farkı kâr veya zarara yansıtılan finansal varlıklar ve yükümlülükler ile satılmaya hazır finansal varlıkların değerlerinde işlem tarihi ile teslim tarihi arasından oluşan fark kayıtlara yansıtılmaktadır.


65

a. Gerçeğe uygun değer farkı kâr / zarara yansıtılan finansal varlıklar

Banka’da, “Gerçeğe uygun değer farkı kâr / zarara yansıtılan finansal varlıklar” olarak sınıflandırılan finansal varlıklar, alım - satım amaçlı finansal varlıklar olup piyasada kısa dönemde oluşan fiyat ve benzeri unsurlardaki dalgalanmalardan kâr sağlama amacıyla elde edilen, veya elde edilme nedeninden bağımsız olarak, kısa dönemde kâr sağlamaya yönelik bir portföyün parçası olan finansal varlıklardır.

Alım - satım amaçlı finansal varlıklar ilk olarak kayda alınmalarında makul değerleri kullanılmakta ve kayda alınmalarını izleyen dönemlerde gerçeğe uygun değerleri ile değerlenmektedir. Gerçeğe uygun değere esas teşkil eden fiyat oluşumlarının aktif piyasa koşulları içerisinde gerçekleşmemesi durumunda gerçeğe uygun değerin güvenilir bir şekilde belirlenmediği kabul edilmekte ve etkin faiz yöntemine göre hesaplanan “İskonto edilmiş değer” gerçeğe uygun değer olarak dikkate alınmaktadır.

Yapılan değerleme sonucu oluşan kazanç ve kayıplar kâr / zarar hesaplarına dahil edilmektedir. Alım - satım amaçlı finansal varlıklardan kazanılan faizler, faiz gelirleri içerisinde ve elde edilen kâr payları temettü gelirleri içerisinde gösterilmektedir.

Türev finansal araçlar da riskten korunma aracı olarak tanımlanmadığı sürece alım - satım amaçlı finansal varlıklar olarak sınıflandırılmaktadır. Bu bölümün IV no’lu dipnotunda türev finansal araçların muhasebeleştirilmesine ilişkin esaslar açıklanmıştır.

Gerçeğe uygun değer farkı kâr / zarara yansıtılan menkul kıymetlerin elde etme maliyeti rayiç değerlerine göre değerlenmiş tutarlarından daha yüksek ise iki değer arasındaki fark menkul kıymetler değer düşüş karşılığı hesabına yansıtılmaktadır.

b. Krediler ve alacaklar

Krediler ve alacaklar, borçluya para, mal veya hizmet sağlama yoluyla yaratılan finansal varlıklardır. Söz konusu krediler ve alacaklar ilk olarak elde etme maliyeti üzerinden kayda alınmakta ve kayda alınmayı müteakiben etkin faiz oranı yöntemi kullanılarak iskonto edilmiş bedelleri ile değerlenmektedir. Bunların teminatı olarak alınan varlıklarla ilgili olarak ödenen harçlar ve benzeri diğer masraflar işlem maliyetinin bir parçası olarak kabul edilmemekte ve gider hesaplarına yansıtılmaktadır.

Banka, yönetimin değerlendirmeleri ve tahminleri doğrultusunda kredi ve alacakları için 1 Kasım 2006 tarih ve 26333 sayılı Resmi Gazete’de yayımlanan “Bankalarca Kredilerin ve Diğer Alacakların Niteliklerinin Belirlenmesi ve Bunlar İçin Ayrılacak Karşılıklara İlişkin Usul ve Esaslar Hakkında Yönetmelik”i de dikkate alarak özel ve genel karşılık ayırmaktadır. Banka tahminlerini belirlerken kredi risk politikaları ve ihtiyatlılık prensibi doğrultusunda, mevcut kredi portföyünün genel yapısı, müşterilerin mali bünyeleri, mali olmayan verileri ve ekonomik konjonktürü dikkate almaktadır.

Ayrılan karsılıklar o yılın gelirinden düşülmektedir. Daha önce karsılık ayrılan alacaklar tahsil edildiğinde ayrılan özel karşılık hesabından düşülerek “Diğer Faaliyet Gelirleri” hesabına yansıtılmaktadir. Tahsili mümkün olmayan alacaklar bütün yasal işlemler tamamlandıktan sonra kayıtlardan silinmektedir.

Kullandırılan nakdi krediler TP’de dövize endeksli krediler, ihracat garantili krediler, fon kaynaklı krediler, YP’de ise ihracatın finansmanında kullandırılan krediler ve işletme kredilerinden oluşmaktadır.

Dövize endeksli krediler, açılış tarihindeki kurdan Türk Lirası’na çevrilerek Türk Parası (“TP”) hesaplarda izlenmektedir. Geri ödemeler, ödeme tarihindeki kur üzerinden hesaplanmakta, oluşan kur farkları gelir-gider hesaplarına yansıtılmaktadır.

c. Vadeye kadar elde tutulacak finansal varlıklar

Banka’nın 31 Aralık 2011 ve 31 Aralık 2010 tarihleri itibarıyla vadeye kadar elde tutulacak finansal varlıkları bulunmamaktadır.

d. Satılmaya hazır finansal varlıklar

Banka’nın 31 Aralık 2011 ve 31 Aralık 2010 tarihleri itibarıyla satılmaya hazır finansal varlıkları bulunmamaktadır.



66

VIII. Finansal varlıklarda değer düşüklüğüne ilişkin açıklamalar

Banka, her bilanço döneminde, bir finansal varlık veya finansal varlık grubunun değer düşüklüğüne uğradığına ilişkin ortada tarafsız göstergelerin bulunup bulunmadığı hususunu değerlendirir. Anılan türden bir göstergenin mevcut olması durumunda Banka ilgili değer düşüklüğü tutarını tespit eder.

Bir finansal varlık veya finansal varlık grubu, yalnızca, ilgili varlığın ilk muhasebeleştirilmesinden sonra bir veya birden daha fazla olayın (“zarar / kayıp olayı”) meydana geldiğine ve söz konusu zarar olayının (veya olaylarının) ilgili finansal varlığın veya varlık grubunun güvenilir bir biçimde tahmin edilebilen gelecekteki tahmini nakit akışları üzerindeki etkisi sonucunda değer düşüklüğüne uğradığına ilişkin tarafsız bir göstergenin bulunması durumunda değer düşüklüğüne uğrar ve değer düşüklüğü zararı oluşur.

IX. Finansal araçların netleştirilmesine ilişkin açıklamalar

Gerçeğe uygun değer farkı kâr zarara yansıtılan menkul kıymetlerin rayiç değerlerinin defter değerinin altında kalması durumunda karşılık ayrılmakta, ayrılan karşılıklar bilançoda defter değeri ile netleştirilerek gösterilmektedir.

Bankalarca karşılık ayrılacak kredilerin ve diğer alacakların niteliklerinin belirlenmesi ve ayrılacak karşılıklara ilişkin esas ve usuller hakkında yönetmelik çerçevesinde takipteki alacaklara özel karşılıklar ayrılmakta ve bu karşılıklar bilançonun aktifinde takipteki krediler bakiyesinden düşülmektedir.

Bunların haricinde finansal varlık ve yükümlülükler, Banka’nın netleştirmeye yönelik yasal bir hakka ve yaptırım gücüne sahip olması ve ilgili finansal aktif ve pasifi net tutarları üzerinden tahsil etme / ödeme niyetinde olması; veya, ilgili finansal varlığı ve borcu eşzamanlı olarak sonuçlandırma hakkına sahip olması durumlarında bilançoda net tutarları üzerinden gösterilir.

X. Satış ve geri alış anlaşmaları ve menkul kıymetlerin ödünç verilmesi işlemlerine ilişkin açıklamalar

Tekrar geri alımlarını öngören anlaşmalar çerçevesinde satılmış olan menkul kıymetler (“Repo”) Banka portföyünde tutuluş amaçlarına göre “Gerçeğe uygun değer farkı kâr / zarara yansıtılan”,“Satılmaya hazır” veya “Vadeye kadar elde tutulacak” portföylerde sınıflandırılmakta ve ait olduğu portföyün esaslarına göre değerlemeye tabi tutulmaktadır. Repo sözleşmesi karşılığı elde edilen fonlar pasifte “Repo işlemlerinden sağlanan fonlar” hesabında muhasebeleştirilmekte ve ilgili repo anlaşmaları ile belirlenen satım ve geri alım fiyatları arasındaki farkın döneme isabet eden kısmı için etkin faiz oranı yöntemine göre gider reeskontu hesaplanmaktadır.

Geri satım taahhüdü ile alınmış menkul kıymet (“Ters repo”) işlemleri bilançoda “Ters repo işlemlerinden alacaklar” kalemi altında muhasebeleştirilmektedir. Ters repo anlaşmaları ile belirlenen alım ve geri satım fiyatları arasındaki farkın döneme isabet eden kısmı için “Etkin faiz (iç verim) oranı yöntemi”ne göre faiz gelir reeskontu hesaplanmaktadır. Banka’nın herhangi bir şekilde ödünce konu edilmiş menkul kıymeti bulunmamaktadır.

31 Aralık 2011 tarihi itibarıyla Banka’nın 170.100 TL tutarında ters repo işlemi bulunmaktadır (31 Aralık 2010: 2.344.327).

XI. Satış amaçlı elde tutulan ve durdurulan faaliyetlere ilişkin duran varlıklar ile bu varlıklara ilişkin borçlar hakkında açıklamalar

31 Aralık 2011 ve 31 Aralık 2010 tarihleri itibarıyla satış amaçlı elde tutulan ve durdurulan faaliyetlere ilişkin duran varlıkları bulunmamaktadır.

XII. Şerefiye ve diğer maddi olmayan duran varlıklara ilişkin açıklamalar

31 Aralık 2011 ve 31 Aralık 2010 tarihleri itibarıyla finansal tablolarda şerefiye bulunmamaktadır.

Diğer maddi olmayan duran varlıkların ilk kayıtları elde etme tutarları ve varlığın kullanılabilir hale getirilebilmesi için gerekli diğer doğrudan giderlerin ilavesi suretiyle bulunmuş maliyet bedeli üzerinden yapılmıştır. Maddi olmayan duran varlıklar, kayda alınmalarını izleyen dönemde maliyet bedelinden birikmiş amortismanların ve varsa birikmiş değer azalışlarının düşülmesinden sonra kalan tutarları üzerinden değerlenmiştir.



67

Maddi olmayan duran varlıkların defter değerinin geri kazanılabilir tutarını aşmış olması durumunda, ilgili varlık değer düşüklüğüne uğramıştır. Değer düşüklüğü zararının oluşmuş olabileceğine ilişkin bazı belirtileri gösterir. Anılan belirtilerden herhangi birinin mevcut olması durumunda, Banka bir geri kazanılabilir tutar tahmini yapmaktadır. Değer düşüklüğü oluştuğuna yönelik herhangi bir belirtinin olmadığı durumlarda, geri kazanılabilir tutar tahmini yapılmasını gerektirmez. Maddi olmayan duran varlıklara ilişkin ayrılmış olan değer düşüklüğü ile ilgili açıklama Beşinci Bölüm I - 13 no’lu dipnotta sunulmaktadır.

Maddi olmayan duran varlıklar tahmini faydalı ömürleri boyunca doğrusal amortisman yöntemi kullanılarak itfa edilmektedir. Varlığın faydalı ömrünün tespiti, varlığın beklenen kullanım süresi, teknik, teknolojik veya diğer türdeki eskime ve varlıktan beklenen ekonomik faydayı elde etmek için gerekli olan bakım masrafları gibi hususların değerlendirilmesi suretiyle yapılmıştır.

Banka’nın maddi olmayan duran varlıklar olarak sınıfladığı başlıca varlıklar, haklar ve Banka’nın Temmuz 2007’de satın aldığı saklama hizmetleridir (müşteri listesi). Maddi olmayan duran varlıklar normal amortisman yöntemine göre faydalı ömürleri dikkate alınarak amortismana tabi tutulur. Amortisman yöntemi ve dönemi her yılın sonunda periyodik olarak gözden geçirilir. Haklar ve saklama hizmetleri doğrusal amortisman metotuna göre sırasıyla 5 ve 10 yılda itfa edilmektedir.

XIII. Maddi duran varlıklara ilişkin açıklamalar

Maddi duran varlıkların maliyetleri, 31 Aralık 2004 tarihinden önce aktife giren varlıklar için yüksek enflasyon döneminin sona erdiği tarih kabul edilen 31 Aralık 2004’e kadar geçen süre dikkate alınıp enflasyon düzeltmesine tabi tutularak, daha sonraki girişler ise ilk alış bedelleri dikkate alınarak finansal tablolara yansıtılmaktadır.

Maddi duran varlıklara ilişkin amortismanlar, varlıkların faydalı ömürlerine göre eşit tutarlı, doğrusal amortisman yöntemi kullanılarak, düzeltilmiş değerleri üzerinden ayrılmıştır.

Maddi duran varlıkların elden çıkarılmasından doğan kazanç ve kayıplar, net elden çıkarma hasılatı ile ilgili maddi duran varlığın düzeltilmiş net defter değerinin arasındaki fark olarak hesaplanmakta ve gelir tablosunda diğer gelirler veya diğer giderler hesabına ya da sermayeye ilave edilecek özkaynak olarak kaydedilmektedir.

Maddi bir duran varlığa yapılan normal bakım ve onarım harcamaları, gider olarak muhasebeleştirilmektedir. Maddi duran varlığın kapasitesini genişleterek kendisinden gelecekte elde edilecek faydayı artıran nitelikteki yatırım harcamaları, maddi duran varlığın maliyetine eklenmektedir. Yatırım harcamaları, varlığın faydalı ömrünü uzatan, varlığın hizmet kapasitesini artıran, üretilen mal veya hizmetin kalitesini artıran veya maliyetini azaltan giderler gibi maliyet unsurlarından oluşmaktadır.

31 Aralık 2011 ve 31 Aralık 2010 tarihleri itibarıyla, maddi duran varlıkların üzerinde herhangi bir rehin, ipotek ve diğer tedbir bulunmamaktadır.

Muhasebe tahmininde, cari dönemde önemli bir etkisi olan ya da sonraki dönemlerde önemli bir etkisi olması beklenen değişiklik bulunmamaktadır.

Maddi duran varlıkların amortismanında kullanılan oranlar ve tahmini ekonomik ömür olarak öngörülen süreler aşağıdaki gibidir:

Taşıtlar 5 yılBüro makineleri 3 - 5 yılMobilya ve mefruşat 5 - 15 yıl

XIV. Kiralama işlemlerine ilişkin açıklamalar

Finansal kiralama sözleşmelerinin süresi azami 4 yıldır. Finansal kiralama yoluyla edinilen sabit kıymetler maddi duran varlıklar içinde sınıflandırılmakta ve bu sabit kıymetler faydalı ömürleri esas alınmak suretiyle %20 oranında amortismana tabi tutulmaktadır. Finansal kiralama sözleşmelerinden kaynaklanan borçlar pasifte “Finansal Kiralama Borçları” hesabında gösterilmektedir. Finansal kiralama ile ilgili faiz giderleri ve kur farkları gelir tablosuna yansıtılmaktadır.

Faaliyet kiralaması konusu sözleşmelerin, süreleri bitmeden sona erdirilmesi durumunda, kiralayana ceza olarak ödenmesi gereken tutarlar kiralamanın sona erdiği dönemde, nakit ödemeye istinaden, gider olarak muhasebeleştirilmektedir. Süresi bitmeden sona erdirilen faaliyet kiralaması sözleşmesi bulunmamaktadır.



68

Faaliyet kiralaması ile ilgili işlemler ilgili sözleşme hükümleri doğrultusunda ve tahakkuk esasına göre muhasebeleştirilmektedir.

Banka, “Kiralayan” olma sıfatıyla finansal kiralama işlemleri gerçekleştirmemektedir.

XV. Karşılıklar ve koşullu yükümlülüklere ilişkin açıklamalar

Kredi ve diğer alacaklar için ayrılan özel ve genel karşılıklar dışındaki karşılıklar ve koşullu yükümlülükler “Karşılıklar, Koşullu Borçlar ve Koşullu Varlıklara İlişkin Türkiye Muhasebe Standardı”na (“TMS 37”) uygun olarak muhasebeleştirilmektedir.

Karşılıklar bilanço tarihi itibarıyla mevcut bulunan ve geçmişten kaynaklanan yasal veya yapısal bir yükümlülüğün bulunması, yükümlülüğü yerine getirmek için ekonomik fayda sağlayan kaynakların çıkışının muhtemel olması ve yükümlülük tutarı konusunda güvenilir bir tahminin yapılabildiği durumlarda muhasebeleştirilmektedir. Geçmiş dönemlerdeki olayların bir sonucu olarak ortaya çıkan yükümlülükler için “Dönemsellik ilkesi” uyarınca bu yükümlülüklerin ortaya çıktığı dönemde karşılık ayrılmaktadır. Tutarın yeterince güvenilir olarak ölçülemediği ve yükümlülüğün yerine getirilmesi için Banka’dan kaynak çıkma ihtimalinin bulunmadığı durumlarda söz konusu yükümlülük “Koşullu” olarak kabul edilmekte ve dipnotlarda açıklanmaktadır.

XVI. Koşullu varlıklara ilişkin açıklamalar

Koşullu varlıklar, genellikle ekonomik yararların Banka’ya giriş olasılığını doğuran, planlanmamış veya olayın ileride gerçekleşip gerçekleşmemesi ile mevcudiyeti teyit edilecek olan varlıklardan oluşmaktadır. Eğer koşullu varlıkların ekonomik faydalarının elde edilmesi olası ise finansal tablo dipnotlarında açıklanmakta, neredeyse kesin ise, ilgili varlık ve ilişkin geliri ilgili dönemin finansal tablolarına yansıtılmaktadır.

XVII. Çalışanların haklarına ilişkin yükümlülüklere ilişkin açıklamalar

Türkiye’deki mevcut iş kanunu gereğince, Banka emeklilik nedeniyle işten ayrılan veya istifa ve kötü davranış dışındaki nedenlerle işine son verilen personele belirlenen miktarda toplu ödeme yapmakla yükümlüdür.

İlişikteki finansal tablolarda, Banka istatistiksel metot kullanarak “Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Türkiye Muhasebe Standardı’na (“TMS 19”) uygun olarak kıdem tazminatı karşılığı hesaplamış ve muhasebeleştirmiştir.

XVIII. Vergi uygulamalarına ilişkin açıklamalar

Cari Vergi

5520 sayılı Kurumlar Vergisi Kanunu, pek çok hükmü 1 Ocak 2006 tarihinden geçerli olmak üzere, 21 Eylül 2006 tarihli ve 26205 sayılı Resmi Gazete’de yayımlanarak yürürlüğe girmiştir. Buna göre Türkiye’de, kurumlar vergisi oranı 2011 yılı için %20 (2010 yılı için %20)’dir. Kurumlar vergisi oranı kurumların ticari kazancına vergi yasaları gereğince indirim kabul edilmeyen giderlerin ilave edilmesi, vergi yasalarında yer alan istisna (iştirak kazançları istisnası gibi) ve indirimlerin indirilmesi sonucu bulunacak vergi matrahına uygulanır. Kâr dağıtılmadığı takdirde başka bir vergi ödenmemektedir.

Türkiye’deki bir işyeri ya da daimi temsilcisi aracılığı ile gelir elde eden dar mükellef kurumlar ile Türkiye’de yerleşik kurumlara ödenen kâr paylarından (temettüler) stopaj yapılmaz. Bunların dışında kalan kişi ve kurumlara yapılan temettü ödemeleri %15 oranında stopaja tabidir. Kârın sermayeye ilavesi, kâr dağıtımı sayılmaz ve stopaj uygulanmaz.

Kurumlar üçer aylık mali kârları üzerinden %20 oranında geçici vergi hesaplar ve o dönemi izleyen ikinci ayın 14’üncü gününe kadar beyan edip 17’nci günü akşamına kadar öderler. Yıl içinde ödenen geçici vergi o yıla ait olup izleyen yıl verilecek kurumlar vergisi beyannamesi üzerinden hesaplanacak kurumlar vergisinden mahsup edilir. Mahsuba rağmen ödenmiş geçici vergi tutarı kalması durumunda bu tutar nakden iade alınabileceği gibi devlete karşı olan diğer mali borçlara da mahsup edilebilir.

En az iki yıl süre ile elde tutulan iştirak hisseleri ile gayrimenkullerin satışından doğan kârların %75’i, Kurumlar Vergisi Kanunu’nda öngörüldüğü şekilde sermayeye eklenmesi veya 5 yıl süreyle özkaynaklarda tutulması şartı ile vergiden istisnadır.



69

Türk vergi mevzuatına göre beyanname üzerinde gösterilen mali zararlar 5 yılı aşmamak kaydıyla dönem kurum kazancından indirilebilirler. Ancak, mali zararlar, geçmiş yıl kârlarından mahsup edilemez.

Türkiye’de ödenecek vergiler konusunda vergi otoritesi ile mutabakat sağlamak gibi bir uygulama bulunmamaktadır. Kurumlar vergisi beyannameleri hesap döneminin kapandığı ayı takip eden dördüncü ayın 25’inci günü akşamına kadar bağlı bulunulan vergi dairesine verilir. Bununla beraber, vergi incelemesine yetkili makamlar beş yıl zarfında muhasebe kayıtlarını inceleyebilir ve hatalı işlem tespit edilirse ödenecek vergi miktarları değişebilir.

Ertelenmiş vergi

Ertelenmiş vergi yükümlülüğü veya varlığı “Gelir Vergilerine İlişkin Türkiye Muhasebe Standardı” (TMS 12) uyarınca varlıkların ve yükümlülüklerin finansal tablolarda gösterilen değerleri ile yasal vergi matrahı hesabında dikkate alınan tutarları arasındaki “geçici farklılıkların”, bilanço yöntemine göre vergi etkilerinin hesaplanmasıyla belirlenmektedir. Vergi mevzuatına göre varlıkların yada yükümlülüklerin iktisap tarihinde oluşan mali ya da ticari kârı etkilemeyen farklar bu hesaplamanın dışında tutulmuştur.

İlgili varlıkların değerlemesi sonucu oluşan farklar gelir tablosunda muhasebeleştirilmişse, bunlarla ilgili oluşan cari dönem kurumlar vergisi ya da ertelenmiş vergi geliri veya gideri de gelir tablosunda muhasebeleştirilmiştir. İlgili varlıkların değerlemesi sonucu oluşan farklar doğrudan doğruya özkaynak hesaplarına aktarılmışsa, vergi etkileri de doğrudan özkaynak hesaplarında muhasebeleştirilmiştir.

Hesaplanan ertelenmiş vergi varlığı ile ertelenmiş vergi yükümlülüğü finansal tablolarda netleştirilerek gösterilmektedir.

Transfer fiyatlandırması

Kurumlar Vergisi Kanunu’nun 13’üncü maddesinin transfer fiyatlandırması yoluyla “örtülü kazanç dağıtımı” başlığı altında transfer fiyatlandırması konusu işlenmekte olup; 18 Kasım 2007 tarihinde yayımlanan “Transfer Fiyatlandırması Yoluyla Örtülü Kazanç Dağıtımı Hakkında Genel Tebliğ”i bu konu hakkında uygulamadaki detayları belirlemiştir.

İlgili tebliğe göre, eğer vergi mükellefleri ilgili kuruluşlarla (kişilerle), fiyatlandırmaları emsallere uygunluk ilkesi çerçevesinde yapılmayan ürün, hizmet veya mal alım ve satım işlemlerine giriyorlarsa, ilgili kârlar transfer fiyatlaması yoluyla örtülü bir şekilde dağıtıldığı kanaatine varılacaktır. Bu tarz transfer fiyatlaması yoluyla örtülü kâr dağıtımları kurumlar vergisi açısından vergi matrahından indirilemeyecektir.

XIX. Borçlanmalara ilişkin ilave açıklamalar

Alım - satım amaçlı ve türev finansal borçlar gerçeğe uygun değer üzerinden; diğer tüm finansal borçlar ise kayda alınmalarını izleyen dönemlerde etkin faiz yöntemi ile “İskonto edilmiş bedel”leri üzerinden değerlenmektedir.

Borçlanmayı temsil eden yükümlülükler için likidite riski, faiz oranı riski ve yabancı para kur riskine karşı çeşitli riskten korunma teknikleri uygulanmaktadır. Hisse senedine dönüştürülebilir tahvil ihraç edilmemiştir.

XX. Hisse senetleri ve ihracına ilişkin açıklamalar

31 Aralık 2011 tarihinde sona eren hesap döneminde hisse senedi ihraç edilmemiştir.

XXI. Aval ve kabullere ilişkin açıklamalar

31 Aralık 2011 tarihi itibarıyla, Banka’nın herhangi bir aval ve kabul işlemi bulunmamaktadır.

XXII. Devlet teşviklerine ilişkin açıklamalar

31 Aralık 2011 tarihi itibarıyla, Banka’nın herhangi bir devlet teşviki veya yardımı işlemi bulunmamaktadır.

XXIII. Kâr yedekleri ve kârın dağıtılmasına ilişkin açıklamalar

Kanuni finansal tablolarda yasal yedekler dışında, birikmiş kârlar, aşağıda belirtilen yasal yedek şartına tabi olmak kaydıyla dağıtıma açıktır.



70

Yasal yedekler, Türk Ticaret Kanunu (“TTK”)’da öngörüldüğü şekli ile birinci ve ikinci yedeklerden oluşur. TTK, birinci yasal yedeğin, toplam yedek ödenmiş sermayenin %20’sine erişene kadar kârdan %5 oranında ayrılmasını öngörür. İkinci yasal yedek ise, ödenmiş sermayenin %5’ini aşan tüm nakit kâr dağıtımları üzerinden %10 oranında ayrılır, ancak holding şirketleri bu uygulamaya tabi değildir. TTK hükümleri çerçevesinde yasal yedekler, sadece zararları karşılamak için kullanılabilmekte ve ödenmiş sermayenin %50’sini aşmadıkça diğer amaçlarla kullanılamamaktadır.

XXIV. Hisse başı kazanca ilişkin açıklamalar

Gelir tablosunda belirtilen hisse başına kazanç, net kârın ilgili yıl içerisinde çıkarılmış bulunan hisse senetlerinin ağırlıklı ortalama adedine bölünmesiyle bulunmaktadır.

31 Aralık 2011 31 Aralık 2010 Adi Hissedarlara Dağıtılabilir Net Kâr / (Zarar) 32.073 (6.041) Çıkarılmış Adi Hisselerin Ağırlıklı Ortalama Adedi 1.350.000 1.350.000 Hisse Başına Kâr / Zarar 0,02376 (0.00447)

Türkiye’de şirketler sermayelerini halihazırda bulunan hissedarlarına, geçmiş yıl kazançlarından dağıttıkları “bedelsiz hisse” yolu ile arttırabilmektedirler. Bu tip “bedelsiz hisse” dağıtımları, hisse başına kazanç hesaplamalarında, ihraç edilmiş hisse gibi değerlendirilir. Buna göre, bu hesaplamalarda kullanılan ağırlıklı ortalama hisse adedi, söz konusu hisse dağıtımlarının geçmişe dönük etkileri de dikkate alınarak bulunur. İhraç edilmiş hisse adedinin bilanço tarihinden sonra ancak finansal tabloların hazırlanmış olduğu tarihten önce bedelsiz hisse adedi dağıtılması sebebiyle artması durumunda hisse başına kazanç hesaplaması toplam yeni hisse adedi dikkate alınarak yapılmaktadır.

XXV. İlişkili taraflara ilişkin açıklamalar

Bu finansal tabloların amacı doğrultusunda ortaklar, üst düzey yöneticiler ve yönetim kurulu üyeleri, aileleri ve kendileri tarafından kontrol edilen veya kendilerine bağlı şirketler ile birlikte, iştirakler ve müşterek yönetime tabi ortaklıklar “İlişkili Taraf Açıklamaları Standardı” (“TMS 24”) kapsamında ilişkili taraflar olarak kabul edilmiştir. İlişkili taraflarla yapılan işlemler Beşinci Bölüm VII no’lu dipnotta gösterilmiştir.

XXVI. Nakit ve nakde eşdeğer varlıklara ilişkin açıklamalar

Nakit akış tablolarının hazırlanmasına esas olan “Nakit”, kasa, efektif deposu ve satın alınan çekler ile T.C. Merkez Bankası dahil bankalardaki vadesiz mevduat olarak, “Nakde eşdeğer varlık” ise orjinal vadesi üç aydan kısa olan bankalararası para piyasası plasmanları, alım - satım amaçlı finansal varlıklar ve bankalardaki vadeli depolar olarak tanımlanmaktadır.

XXVII. Raporlamanın bölümlemeye göre yapılmasına ilişkin açıklamalar

Faaliyet alanı, Banka’nın tek bir ürün veya hizmet ya da birbiriyle ilişkili bir ürün veya hizmet grubu sunumunda faaliyetinde bulunan ve risk ve getiri açısından diğer faaliyet alanlarından farklı özellikler taşıyan, ayırt edilebilir bölümüdür. Faaliyet bölümlerine göre raporlama Dördüncü Bölüm X no’lu dipnotta sunulmuştur.

XXVIII. Sınıflandırmalar

31 Aralık 2011 tarihli konsolide olmayan finansal tabloların sunumu ile uygunluk sağlanması amacıyla 31 Aralık 2010 tarihli konsolide olmayan bilanço ve 31 Aralık 2010 tarihli konsolide olmayan gelir tablosu üzerinde bazı sınıflandırma işlemleri yapılabilmektedir.

DÖRDÜNCÜ BÖLÜM

MALİ BÜNYEYE İLİŞKİN BİLGİLER

I. Sermaye yeterliliği standart oranına ilişkin açıklamalar

31 Aralık 2011 tarihi itibarıyla, Banka’nın sermaye yeterliliği standart oranı %31,02 (31 Aralık 2010: %50,72) olarak hesaplanmıştır. Banka, Basel II uyum sürecinde mevcut sermaye yeterliliği raporlamalarına ek olarak, Bankacılık Düzenleme ve Denetleme Kurum’unun Basel II düzenlemeleri ile ilgili talep etmiş olduğu sermaye yeterliliği raporlamalarını hazırlamaktadır.



71

1. Sermaye yeterliliği standart oranının tespitinde kullanılan risk ölçüm yöntemleri

Sermaye yeterliliği standart oranını, 1 Kasım 2006 tarih ve 26333 sayılı Resmi Gazete’de yayımlanan “Bankaların Sermaye Yeterliliğinin Ölçülmesine ve Değerlemesine İlişkin Yönetmelik” ile piyasa riski hesaplamasına ilişkin yönetmelik esaslarına göre hesaplanmaktadır. Banka piyasa riski hesaplamasında “standart metot” kullanılmaktadır.

2. Sermaye yeterliliği standart oranına ilişkin bilgiler

31 Aralık 2011 tarihi itibarıyla:

Risk Ağırlıkları %0 %10 %20 %50 %100 %150 %200Kredi Riskine Esas Tutar Bilanço Kalemleri (Net) 309.490 - 135.095 - 551.167 - -Nakit Değerler 257 - - - - - -T. C. Merkez Bankası 9.025 - - - - - -Yurt içi, Yurt dışı Bankalar, Yurt dışı

Merkez ve Şubeler 13 - 112.230 - - - -Para Piyasalarından Alacaklar - - - - - - -Ters Repo İşlemlerinden Alacaklar 170.000 - - - - - -Zorunlu Karşılıklar 123.491 - - - - - -Krediler ve Alacaklar - - 6 - 525.983 - -Tasfiye Olunacak Alacaklar (Net) - - - - - - -Kiralama İşlemlerinden Alacaklar - - - - - - -Satılmaya Hazır Finansal Varlıklar - - - - - - -Vadeye Kadar Elde Tutulacak Menkul Kıymetler (Net) - - - - - - -Aktiflerimizin Vadeli Satışından Alacaklar - - - - - - -Muhtelif Alacaklar - - - - 10.817 - -Faiz ve Gelir Tahakkuk ve Reeskontları 100 - 22.859 - 9.751 - -Maddi Duran Varlıklar - - - - 1.548 - -Diğer Aktifler 6.604 - - - 3.068 - -Bilanço Dışı Kalemler 61.076 - 167.429 - 198.513 - -Gayrinakdi Krediler ve Taahhütler 61.076 - 158.039 - 193.027 - -Türev Finansal Araçlar - - 9.390 - 5.486 - - Toplam Riske Maruz Varlıklar 370.566 - 302.524 - 749.680 - - Toplam Risk Ağırlıklı Varlıklar - - 60.505 - 749.680 - -

3. Konsolide olmayan sermaye yeterliliği standart oranına ilişkin özet bilgiler Cari Dönem Önceki DönemKredi Riskine Esas Tutar (KRET) 810.185 348.170Piyasa Riskine Esas Tutar (PRET) 155.575 41.163Operasyonel Riske Esas Tutar (ORET) 277.578 283.280Özkaynak 385.715 341.143 Özkaynak / (KRET+PRET+ORET) %31,02 %50,72



72

4. Özkaynak kalemlerine ilişkin bilgiler

Cari Dönem Önceki Dönem

ANA SERMAYE Ödenmiş Sermaye 135.000 135.000

Nominal Sermaye 135.000 135.000Sermaye Taahhütleri (-) - -

Ödenmiş Sermaye Enflasyon Farkı 31.866 31.866Hisse Senedi İhraç Primleri - -Hisse Senedi İptal Kârları - -Yasal Yedekler 42.534 42.534

I. Tertip Kanuni Yedek Akçe (TTK 466 / 1) 20.536 20.536II. Tertip Kanuni Yedek Akçe (TTK 466 / 2) 21.998 21.998Özel Kanunlar Gereği Ayrılan Yedek Akçe - -

Statü Yedekleri - -Olağanüstü Yedekler 175.715 181.756

Genel Kurul Kararı Uyarınca Ayrılan Yedek Akçe 175.715 181.756Dağıtılmamış Kârlar - -Birikmiş Zararlar - -Yabancı Para Sermaye Kur Farkı - -

Yasal Yedek, Statü Yedekleri ve Olağanüstü Yedeklerin Enflasyona Göre Düzeltme Farkı - -Diğer Kâr Yedekleri - -Kâr / (Zarar) 32.073 (6.041)

Net Dönem Kârı / (Zararı) 32.073 (6.041)Geçmiş Yıllar Kârı / (Zararı) - -

Muhtemel Riskler İçin A. Serb. Karşılıkların Ana Sermayenin %25’ine Kadar Olan Kısmı - -Sermayeye Eklenecek İştirak ve Bağlı Ortaklık Hisseleri ile Gayrim. Satış Kazançları - -Birincil Sermaye Benzeri Borçların Ana Sermayenin %15’ine Kadar Olan Kısmı(1) - -Zararın Yedek Akçelerle Karşılanamayan Kısmı (-) - -Net Dönem Zararı - -Geçmiş Yıllar Zararı - -Özel Maliyet Bedelleri (-)(2) 984 1.517Peşin Ödenmiş Giderler (-)(3) - 326 Maddi Olmayan Duran Varlıklar (-) 39.429 45.646Ana Sermayenin %10’unu Aşan Ertelenmiş Vergi Varlığı Tutarı (-) - -Kanunun 56 ncı maddesinin Üçüncü Fıkrasındaki Aşım Tutarı (-) - -Ana Sermaye Toplamı 376.775 337.626 KATKI SERMAYE Genel Karşılıklar 8.940 3.517Menkuller Yeniden Değerleme Değer Artışı Tutarının %45’i - -Gayrimenkuller Yeniden Değerleme Değer Artışı Tutarının %45’i - -İştirakler, Bağlı Ortaklıklar Ve Birlikte Kontrol Edilen Ortaklıklar Bedelsiz Hisseleri - -Birincil Sermaye Benzeri Borçların Ana Sermaye Hesaplamasında Dikkate Alınmayan Kısmı - -İkincil Sermaye Benzeri Borçlar - -Menkul Kıymetler Değer Artış Fonu Tutarının %45’i - -İştirakler ve Bağlı Ortaklıklardan - -Satılmaya Hazır Finansal Varlıklardan - -Sermaye Yedeklerinin, Kâr Yedeklerinin ve Geçmiş Yıllar K/Z’ının

Enflasyona Göre düzeltme Farkları (Yasal Yedek, Statü Yedekleri ve Olağanüstü Yedeklerin Enflasyona Göre Düzeltme Farkı hariç) - -

Katkı Sermaye Toplamı 8.940 3.517ÜÇÜNCÜ KUŞAK SERMAYE SERMAYE 385.715 341.143 SERMAYEDEN İNDİRİLEN DEĞERLER - -Sermayesinin Yüzde On ve Daha Fazlasına Sahip Olunan Bankalar ile Finansal

Kuruluşlardan (Yurt İçi, Yurt Dışı) Konsolide Edilmeyenlerdeki Ortaklık Payları - -Sermayesinin Yüzde Onundan Azına Sahip Olunan Bankalar ile Finansal Kuruluşlardaki (Yurt İçi, Yurt Dışı) Bankanın Ana Sermaye ve Katkı Sermaye Toplamının Yüzde On ve Daha Fazlasını Aşan Tutardaki Ortaklık Payları Toplamı - -Bankalara, Finansal Kuruluşlara (Yurt İçi, Yurt Dışı) veya Nitelikli Pay Sahiplerine

Kullandırılan İkincil Sermaye Benzeri Borç Niteliğini Haiz Krediler ile Bunlardan Satın Alınan Birincil veya İkincil Sermaye Benzeri Borç Niteliğini Haiz Borçlanma Araçları - -

Kanunun 50 ve 51’inci Maddeleri Hükümlerine Aykırı Olarak Kullandırılan Krediler - -Bankaların, Gayrimenkullerinin Net Defter Değerleri Toplamının Özkaynaklarının Yüzde Ellisini

Aşan Kısmı ile Alacaklarından Dolayı Edinmek Zorunda Kaldıkları ve Kanunun 57’nci Maddesi Uyarınca Elden Çıkarılması Gereken Emtia ve Gayrimenkullerden Edinim Tarihinden İtibaren Beş Yıl Geçmesine Rağmen Elden Çıkarılamayanların Net Defter Değerleri - -

Toplam Özkaynak 385.715 341.143

(1) 10 Mart 2011 tarihli ve 27870 sayılı Resmi Gazete’de yayınlanan “Bankaların Özkaynaklarına İlişkin Yönetmelikte Değişiklik Yapılmasına Dair Yönetmelik” gereğince ilgili satırın adı “Sekizinci Fıkrada Yer Alan Sınırları Aşmamak Kaydıyla Birincil Sermaye Benzeri Borçlar” olarak değiştirilmiştir(2) Yukarıda bahsi geçen yönetmelik gereği “Özel Maliyet Bedelleri”nin adı “Faaliyet Kiralaması Geliştirme Maliyetleri” olarak değiştirilmiştir.(3) Yukarıda bahsi geçen yönetmelik gereği “Peşin Ödenmiş Giderler”in Ana Sermaye’den indirim kalemi yapılmasına son verilmiştir.



73

II. Kredi riskine ilişkin açıklama ve dipnotlar

Kredi borçluları, coğrafi bölgesi, grubu veya sektörü ile ilgili olarak herhangi bir risk sınırlamasına tabi tutulmamakla birlikte, sektör yoğunlaşmalarının kabul edilebilir sınırlar dahilinde olmasına özen gösterilmekte ve tüm bankacılık faaliyetlerinde mevzuata uyum gereği uluslararası kara listelere adı karışmış kişi ve kurumlar ile çalışmamak prensibi ile hareket edilmektedir.

Kredi limit tahsis ve kullandırılması, vadeli işlem ve diğer türev ürünler ile ilgili işlemlerde, müşterilerin günlük nakit finansmanı limit ve risklerinin işlem aşamalarında yetki onay limitlerine bağlı olarak yönetim kademelerinin onay aşamalarından geçmektedir. Günlük olarak yapılan bilanço içi ve dışı işlemlerle ilgili olarak risk limitleri ve dağılımları günlük olarak müşteri bazında izlenmektedir.

Kredi verilecek müşterinin en son denetlenmiş mali tabloları ve piyasadaki mali durumu doğrultusunda, yönetim kurulu tarafından kredi kullandırılmaya uygun görülmüş ise yönetim kurulu kararı ile müşteriye kredi limiti tahsis edilir ve bu limit dahilinde nakdi ya da gayri nakdi kredi kullandırılır.

Vadeli işlemler için üstlenilen kredi riski, piyasa hareketlerinden kaynaklanan potansiyel riskler ile beraber yönetilmekte ve önemli ölçüde kredi riskine maruz kalınacak işlemlerden kaçınılmaktadır.

Kredi ve diğer alacakların borçlularının kredi değerlilikleri en az yılda bir kez olmak üzere düzenli aralıklarla ve mevzuata uygun şekilde izlenmekte, gerekli görüldüğü takdirde limit artırımı veya azaltımı yapılmaktadır. Krediler için alınan hesap durumu belgelerinin ilgili mevzuatta öngörüldüğü şekilde denetlenmiş olmasına özen gösterilmektedir.

Tazmin edilen ve nakde dönen gayri nakdi krediler bulunmamaktadır, yenilenen ve yeniden itfa planına bağlanan nakdi kredi bulunmamaktadır.

Uluslararası bankacılık piyasasında aktif bir katılımcı olarak diğer finansal kurumların finansal faaliyetleri ile birlikte değerlendirildiğinde önemli ölçüde kredi riski yoğunluğuna sahip olunmadığı düşünülmektedir.

31 Aralık 2011 tarihi itibarıyla Banka’nın nakdi krediler portföyü 40 ve gayri nakdi krediler portföyü 101 (31 Aralık 2010: nakdi krediler portföyü 30 ve gayri nakdi krediler portföyü 89) müşteriden oluşmaktadır.

31 Aralık 2011 tarihi itibarıyla Banka’nın kredi riski için ayırdığı genel karşılık tutarı 8.940 TL (31 Aralık 2010: 3.517 TL)’dir.

a. Kredi türlerine ve özel karşılıklara ilişkin bilgiler:

Faktoring31 Aralık 2011 Kurumsal Tüketici Alacakları ToplamStandart Nitelikli Krediler 531.882 93 - 531.975Yakın İzlemedeki Krediler - - - -Takipteki Krediler - - - -Özel Karşılık (-) - - - -Toplam 531.882 93 - 531.975

Faktoring31 Aralık 2010 Kurumsal Tüketici Alacakları ToplamStandart Nitelikli Krediler 168.486 89 168.575Yakın İzlemedeki Krediler - - - -Takipteki Krediler - 14 - 14Özel Karşılık (-) - (5) - (5)Toplam 168.486 98 168.584

b. Gecikmeli kredi ve diğer alacaklara ilişkin bilgiler:

Bulunmamaktadır (31 Aralık 2010: Bulunmamaktadır).

c. Borçlanma senetleri, hazine bonoları ve diğer bonolar:

Gerçeğe Uygun Değer Satılmaya Vadeye Kadar31 Aralık 2011 Farkı K/Z’a Yansıtılan Hazır Finansal Elde Tutulacak Moody’s Rating Finansal Varlıklar (Net) Varlıklar (Net) Yatırımlar (Net) ToplamBa2(*) 1.195.014 - - 1.195.014Toplam 1.195.014 - - 1.195.014

(*) T.C. devlet tahvilleri ve hazine bonolarından oluşmaktadır.



74

Gerçeğe Uygun Değer Satılmaya Vadeye Kadar31 Aralık 2010 Farkı K/Z’a Yansıtılan Hazır Finansal Elde Tutulacak Moody’s Rating Finansal Varlıklar (Net) Varlıklar (Net) Yatırımlar (Net) ToplamBa2(*) 336.107 - - 336.107Baa1(**) 12.545 - - 12.545Toplam 348.652 - - 348.652 (*) T.C. devlet tahvilleri ve hazine bonolarından oluşmaktadır.(**) Özel sektör tahvillerinden oluşmaktadır.

d. Derecelendirme konsantrasyonuna ilişkin bilgiler:

Banka’nın kredi derecelendirme politikası bulunmamaktadır.

Kredi riskine maruz kalan tutara ilişkin bilgiler 31 Aralık 2011 31 Aralık 2010Kredi riskine maruz kalan bilanço kalemleri: 2.063.216 2.973.707Bankalar ve diğer mali kuruluşlara verilen kredi ve avanslar 284.244 2.400.441Müşterilere verilen kredi ve avanslar 530.099 167.538

-Kurumsal 530.006 167.449-Tüketici 93 89

Alım - satım amaçlı varlıklar 1.206.077 359.397-Devlet borçlanma senetleri 1.195.014 336.107-Diğer menkul kıymetler - 12.545-Türev finansal varlıklar 11.063 10.745

Diğer varlıklar 42.796 46.331 Kredi riskine maruz kalan nazım hesap kalemleri: 2.792.768 3.748.881 Türev finansal varlıklar 1.144.175 1.875.114Taahütler ve diğer yükümlülükler 1.648.593 1.873.767 Toplam 4.855.984 6.722.597

e. Teminatların gerçeğe uygun değeri (müşterilere verilen kredi ve avanslar):


f. Kredi riskinin kullanıcılara ve coğrafi bölgelere göre dağılımı tablosu:

Bankalar ve Diğer Kişi ve Kuruluşlara Mali Kuruluşlara Kullandırılan Krediler Kullandırılan Krediler Menkul Kıymetler(*) Diğer Krediler(**) 31 Aralık 31 Aralık 31 Aralık 31 Aralık 31 Aralık 31 Aralık 31 Aralık 31 Aralık 2011 2010 2011 2010 2011 2010 2011 2010Kullanıcılara göre kredi dağılımı 530.099 167.538 284.244 2.400.441 1.195.014 348.652 2.846.627 3.805.957 Özel Sektör 530.006 167.449 6 385 - 12.545 1.046.129 3.093.924 Kamu Sektörü - - - - 1.195.014 336.107 - -Bankalar - - 284.238 2.400.056 - - 1.800.498 712.033 Bireysel Müşteriler 93 89 - - - - - -Sermayede Payı Temsil Eden MD - - - - - - - -Coğrafi bölgeler itibarıyla bilgiler 530.099 167.538 284.244 2.400.441 1.195.014 348.652 2.846.627 3.805.957 Yurt içi 510.362 167.538 215.213 2.384.528 1.195.014 348.652 1.084.641 2.885.272 Avrupa Birliği Ülkeleri 19.737 - 4.484 13.133 - - 1.349.448 493.927 OECD Ülkeleri(***) - - 3.751 124 - - 120.868 108.229 Kıyı Bankacılığı Bölgeleri - - - - - - - -ABD, Kanada - - 60.794 2.002 - - 275.380 304.075 Diğer Ülkeler - - 2 654 - - 16.290 14.454 Toplam 530.099 167.538 284.244 2.400.441 1.195.014 348.652 2.846.627 3.805.957

(*) Gerçeğe Uygun Değer Farkı Kâr / Zarara Yansıtılan, Satılmaya Hazır ve Vadeye Kadar Elde Tutulacak menkul kıymetleri içermektedir.(**) THP’de ilk üç sütunda yer alanlar dışında sınıflandırılan ve 5411 sayılı Kanunun 48 inci maddesinde kredi olarak tanımlanan işlemleri içermektedir.(***) AB ülkeleri, ABD ve Kanada dışındaki OECD ülkeleri



75

g. Coğrafi bölgeler itibarıyla bilgiler:

Gayrinakdi Sabit SermayeCari Dönem Varlıklar Yükümlülükler Krediler Yatırımları Net KârYurt içi 2.141.873 1.055.956 229.100 - 23.771Avrupa Birliği Ülkeleri 35.586 696.617 77.006 - 3.690OECD Ülkeleri(*) 3.751 5.947 3.172 - 1.379Kıyı Bankacılığı Bölgeleri - 3.744 - - 435ABD, Kanada 60.808 30.129 80.475 - 2.742Diğer Ülkeler 2 366 16.291 - 56İştirak, Bağlı Ortaklık ve Bir.Kont.Ed.Ort. - - - - -Dağıtılmamış Varlıklar / Yükümlülük(**) - 417.188 - - -Toplam 2.242.020 2.209.947 406.044 - 32.073Önceki Dönem Yurt içi 3.008.896 1.191.837 95.867 - (230)Avrupa Birliği Ülkeleri 39.560 1.421.913 75.539 - (6.338) OECD Ülkeleri(*) 123 3.943 1.212 - 304Kıyı Bankacılığı Bölgeleri - - - - -ABD, Kanada 2.037 53.093 76.835 - 311Diğer Ülkeler 652 1.408 14.122 - (88)İştirak, Bağlı Ortaklık ve Bir.Kont.Ed.Ort. - - - - -Dağıtılmamış Varlıklar / Yükümlülük(**) - 385.115 - - -Toplam 3.051.268 3.057.309 263.575 - (6.041)

(*) AB ülkeleri ABD ve Kanada dışındaki OECD ülkeleri(**) Tutarlı bir esasa göre bölümlere dağıtılamayan varlık ve yükümlülükleri ifade etmektedir.

h. Sektörlere göre nakdi kredi dağılımı:

31 Aralık 2011 31 Aralık 2010 TP (%) YP (%) TP (%) YP (%)Tarım - - - - - - - -

Çiftçilik ve Hayvancılık - - - - - - - -Ormancılık - - - - - - - -Balıkçılık - - - - - - - -

Sanayi 33.721 18,48 326.394 93,39 66.311 81,44 86.498 99,25Madencilik ve Taşocakçılığı - - - İmalat Sanayi 33.721 18,48 326.394 93,39 66.311 81,44 86.498 99,25Elektrik, Gaz, Su - - - - - - - -

İnşaat - - - - 1.127 1,38 - -Hizmetler 148.657 81,47 23.110 6,61 13.898 17,07 652 0,75 Toptan ve Perakende Ticaret 127.097 69,65 21.240 6,08 9.107 11,19 - -Otel ve Lokanta Hizmetler - - - - - - - -Ulaştırma ve Haberleşme 21.554 11,81 - - 4.406 5,41 - -Mali Kuruluşlar 6 0,01 1.870 0,53 385 0,47 652 0,75 Gayrimenkul ve Kira. Hizm. - - - - - - - -Serbest Meslek Hizmetleri - - - - - - - -Eğitim Hizmetleri - - - - - - - -Sağlık ve Sosyal Hizmetler - - - - - - - -

Diğer 93 0,05 - - 89 0,11 - -Toplam 182.471 100 349.504 100 81.425 100 87.150 100

III. Piyasa riskine ilişkin açıklamalar

Banka piyasa riskini “Standart Metot” yöntemi ile aylık bazda hesaplanmaktadır.



76

Piyasa riskine maruz kalınması nedeniyle Yönetim Kurulu risk yönetimi stratejileri ve politikalarını tanımlamış ve bu stratejilerin uygulamalarının dönemsel olarak takip edilmesini sağlamıştır. Yönetim Kurulu taşıdığı temel riskleri göz önünde bulundurarak bu risklere ilişkin limitleri belirlemekte ve söz konusu limitleri gerektikçe revize etmektedir. Banka Yönetim Kurulu, risk yönetimi grubunun, Banka’nın maruz kaldığı çeşitli riskleri tespit, ölçme, kontrol etme ve yönetme hususlarında gerekli tedbirleri almalarını sağlamıştır.

Banka’da, bilanço yönetimine ilişkin olarak günlük stress testleri ve ana ortak Deutsche Bank AG tarafından riske maruz değer analizleri yapılmaktadır.

Banka’da, tüm piyasa riski taşıyan pozisyonlar Hazine’ye aktarılır. Bu aktarım yapılırken her aktif ve pasif için o ürünün yapısına en uygun vadedeki piyasa fiyatları kullanılır. Transfer oranlarına referans oluşturması için günlük piyasa faiz eğrileri Hazine tarafından hazırlanır.

Genel piyasa riski ve spesifik risklere karşı bulundurulması gereken sermaye, “Bankaların Sermaye Yeterliliğinin Ölçülmesine ve Değerlendirilmesine İlişkin Yönetmelik’in hükümleri çerçevesinde standart metot kullanılarak hesaplanmakta ve aylık olarak raporlanmaktadır.

a) Piyasa riskine ilişkin bilgiler

Cari Dönem Önceki Dönem (I) Genel Piyasa Riski İçin Hesaplanan Sermaye Yükümlülüğü - Standart Metot 6.898 1.787(II) Spesifik Risk İçin Hesaplanan Sermaye Yükümlülüğü - Standart Metot - 125III) Kur Riski İçin Hesaplanan Sermaye Yükümlülüğü - Standart Metot 5.548 1.381(IV) Emtia Riski İçin Hesaplanan Sermaye Yükümlülüğü - Standart Metot - -(V) Takas Riski İçin Hesaplanan Sermaye Yükümlülüğü - Standart Metot - -(VI) Opsiyonlardan Kaynaklanan Piyasa Riski İçin Hesaplanan Sermaye

Yükümlülüğü - Standart Metot - -(VII) Risk Ölçüm Modeli Kullanan Bankalarda Piyasa Riski İçin Hesaplanan

Sermaye Yükümlülüğü - -(VIII) Piyasa Riski İçin Hesaplanan Toplam Sermaye Yükümlülüğü (I+II+III+IV+V+VI) 12.446 3.293 (IX) Piyasa Riskine Esas Tutar (12,5 x VIII) ya da (12,5 x VII) 155.575 41.163

b) Dönem içerisinde ay sonları itibarıyla hesaplanan piyasa riskine ilişkin ortalama piyasa riski tablosu

Cari Dönem Önceki Dönem Ortalama En Yüksek En Düşük Ortalama En Yüksek En Düşük

Faiz Oranı Riski 7.951 20.948 1.336 8.010 15.461 1.912Hisse Senedi Riski - - - - - -Kur Riski 1.686 5.548 55 3.155 4.000 1.381Emtia Riski - - - - - -Takas Riski - - - - - -Opsiyon Riski - - - - - -Toplam Riske Maruz Değer 120.463 331.200 17.388 139.563 243.263 41.163

IV. Operasyonel risk

Banka’nın operasyonel risk hesaplamasında “Temel Gösterge Yöntemi” kullanılmıştır. Operasyonel riske esas tutar, 1 Kasım 2006 tarih ve 26333 sayılı Resmi Gazete’de yayımlanan “Bankaların Sermaye Yeterliliğinin Ölçülmesi ve Değerlendirilmesine İlişkin Yönetmelik”in 1 Haziran 2007 tarihi itibarıyla yürürlüğe giren 4’üncü bölümü “Operasyonel Riske Esas Tutarın Hesaplanması” uyarınca Banka’nın son 3 yılına ait 2010, 2009 ve 2008 (31 Aralık 2010: 2009, 2008 ve 2007) yılsonu brüt gelirleri kullanılmak suretiyle hesaplanmıştır. Bu bölümün I no’lu dipnotunda belirtilen “Sermaye yeterliliği standart oranı” kapsamındaki operasyonel riskin hesaplanmasında kullanılan 277.578 TL’nin (31 Aralık 2010: 283.280 TL) tümü değil ancak %8’ine isabet eden bölümü olan 22.206 TL (31 Aralık 2010: 22.662 TL) maruz kalınabilecek operasyonel riski temsil etmektedir. 22.206 TL (31 Aralık 2010: 22.662 TL) aynı zamanda söz konusu riskin ortadan kaldırılması için gereken minimum sermaye tutarını ifade etmektedir.



77

V. Kur riskine ilişkin açıklamalar

Banka, döviz bilançosunun yönetiminde kamu otoritelerince belirlenen bütün düzenlemelere uyumda maksimum hassasiyeti göstererek, Banka’nın likidite ve kârlılık politikasına en uygun metotları uygulamaktadır.

Kur riskine ilişkin pozisyon limiti, yabancı para net genel pozisyon standart oranı paralelinde belirlenmektedir. Banka, 31 Aralık 2011 tarihi itibarıyla, 89.353 TL bilanço açık pozisyonundan ve 158.365 TL bilanço dışı kapalı pozisyondan oluşmak üzere 69.012 TL net yabancı para kapalı pozisyonu taşımaktadır.

Banka’nın maruz kaldığı kur riskinin ölçülmesinde, yasal raporlamada kullanılan “standart metot” kullanılmaktadır.

Banka’nın 31 Aralık 2011 ve 31 Aralık 2010 tarihleri ile bu tarihlerden geriye doğru son beş iş günü kamuya duyurulan döviz alış kurları TL olarak aşağıdaki tabloda verilmiştir:

26 Aralık 2011 27 Aralık 2011 28 Aralık 2011 29 Aralık 2011 30 Aralık 2011 ABD Doları 1,8809 1,8833 1,8847 1,8897 1,9065İsviçre Frangı 2,0072 2,0104 2,0138 2,0211 2,0148İngiliz Sterlini 2,9493 2,9419 2,9497 2,9597 2,9366Japon Yeni 2,4055 2,4116 2,4158 2,4278 2,4465Euro 2,4583 2,4613 2,4633 2,4702 2,4592

27 Aralık 2010 28 Aralık 2010 29 Aralık 2010 30 Aralık 2010 31 Aralık 2010 ABD Doları 1,5392 1,5403 1,5416 1,5567 1,5460İsviçre Frangı 1,5984 1,5990 1,6238 1,6333 1,6438İngiliz Sterlini 2,3769 2,3769 2,3814 2,3940 2,3886Japon Yeni 1,8529 1,8567 1,8731 1,8912 1,8933Euro 2,0204 2,0260 2,0406 2,0437 2,0491

Banka’nın belli başlı cari döviz alış kurlarının mali tablo tarihinden geriye doğru son otuz günlük basit aritmetik ortalama değeri aşağıdaki tabloda verilmiştir:


ABD Doları 1,8561 1,5131İsviçre Frangı 1,9925 1,5561İngiliz Sterlini 2,8992 2,3595Japon Yeni 2,3807 1,8121Euro 2,4509 1,9992

Kur riskine maruz tutar

31 Aralık 2011 ve 31 Aralık 2010 tarihleri itibarıyla Banka’nın sahip olduğu döviz pozisyonunun, TL’nin yabancı paralar karşısında %10 değer kaybettiği ve diğer tüm değişkenler sabit olduğu varsayıldığında, Banka’nın maruz kalacağı kur riskinin vergi etkisi dikkate alınmadan Banka’nın net kâr ve özkaynağında yaratacağı değişimler aşağıda belirtilmiştir.

Cari Dönem Önceki Dönem Gelir tablosu Özkaynak(*) Gelir tablosu Özkaynak(*)

ABD Doları (6.500) (6.500) (103) (103)Euro (55) (55) 1.692 1.692Diğer para birimleri (345) (345) 34 34Toplam, net (6.900) (6.900) 1.623 1.623

(*) Özkaynak etkisi gelir tablosu etkilerini de içermektedir.



78

Banka’nın kur riskine ilişkin bilgiler:

Euro ABD Doları Yen Diğer YP Toplam Cari Dönem Varlıklar Nakit Değerler (Kasa, Efektif Deposu, Yoldaki Paralar,

Satın Alınan Çekler) ve T.C. Merkez Bankası 108 131.961 - - 132.069Bankalar 1.322 60.813 - 3.111 65.246Gerçeğe Uygun Değer Farkı Kâr veya

Zarara Yansıtılan Finansal Varlıklar - - - - -Para Piyasalarından Alacaklar - - - - -Satılmaya Hazır Finansal Varlıklar - - - - -Krediler ve Alacaklar(*) 92.940 355.527 - - 448.467İştirak, Bağlı Ortaklık ve Birlikte Kontrol Edilen Ortaklıklar - - - - -Vadeye Kadar Elde Tutulacak Yatırım - - - - -Riskten Korunma Amaçlı Türev Finansal Varlıklar - - - - -Maddi Duran Varlıklar - - - - -Maddi Olmayan Duran Varlıklar - - - - -Diğer Varlıklar(***) 22.853 4.285 - 23 27.161Toplam Varlıklar 117.223 552.586 - 3.134 672.943 Yükümlülükler Bankalar Mevduatı - - - - -Döviz Tevdiat Hesabı 98.443 38.188 - 9 136.640Para Piyasalarına Borçlar - - - - -Diğer Mali Kuruluşlardan Sağlanan Fonlar 83.780 524.790 - - 608.570İhraç Edilen Menkul Kıymetler - - - - -Muhtelif Borçlar 255 884 - - 1.139Riskten Korunma Amaçlı Türev Finansal Borçlar - - - - -Diğer Yükümlülükler(***) 13.772 1.739 - 436 15.947Toplam Yükümlülükler 196.250 565.601 - 445 762.296 Net Bilanço Pozisyonu (79.027) (13.015) - 2.689 (89.353)Net Nazım Hesap Pozisyonu(**) 79.577 78.024 - 764 158.365Türev Finansal Araçlardan Alacaklar 290.602 781.509 - 764 1.072.875Türev Finansal Araçlardan Borçlar 211.025 703.485 - - 914.510Gayrinakdi Krediler(****) 155.308 226.489 - 69 381.866Önceki Dönem Toplam Varlıklar 64.984 133.855 - 529 199.368 Toplam Yükümlülükler 94.414 888.987 - 185 983.586Net Bilanço Pozisyonu (29.430) (755.132) - 344 (784.218)Net Nazım Hesap Pozisyonu 46.347 754.101 - - 800.448

Türev Finansal Araçlardan Alacak 324.509 1.737.414 - - 2.061.923Türev Finansal Araçlardan Borçlar 278.162 983.313 - - 1.261.475Gayrinakdi Krediler(****) 84.103 136.319 - - 220.422

(*) Krediler bakiyesi 98.963 TL tutarında dövize endeksli kredi içermektedir. (**) Türev finansal araçlardan alacaklar ile türev finansal araçlardan borçların netini göstermektedir. Finansal tablolarda “Vadeli aktif değer alım taahhütleri” kalemi altında gösterilen spot döviz alım / satım işlemleri “Net nazım pozisyonu”na dahil edilmiştir. Türev finansal araçlardan alacaklar ve türev ve türev finansal araçlardan borçlar sırasıyla 11.063 TL tutarında gelir ve 13.832 TL tutarında gider reeskontu içermektedir. (***) Spot döviz alım / satım işlemleri reeskontları “Diğer varlıklar ve yükümlülükler” kalemlerine dahil edilmemiştir. Spot döviz alım / satım işlemlerinden alacaklar ve spot döviz alım / satım işlemlerinden borçlar sırasıyla 2.312 TL gelir ve 3.167 TL gider reeskontu içermektedir.(****) Net bilanço pozisyonuna etkisi olmamaktadır.



79

VI. Faiz oranı riskine ilişkin açıklamalar

Varlıkların, yükümlülüklerin ve bilanço dışı kalemlerin faize duyarlılığı 3 ayda bir toplanan Aktif-Pasif Komitesi toplantılarında piyasadaki gelişmelerin de dikkate alınmasıyla değerlendirilmektedir.

Banka’nın maruz kaldığı faiz oranı riskinin ölçülmesinde, standart metot kullanılmakta, ana ortak Deutsche Bank AG’nin riske maruz değer (“RMD”) risk ölçüm yöntemleri için veri temin edilmekte ve duyarlılık analizleri yapılmaktadır.

Standart metot kapsamında yapılan ölçümler, vade merdiveni kullanılarak aylık bazda yerine getirilmektedir.

Günlük bazda yapılan duyarlılık analizi hesaplamaları sırasında, Banka’nın portföyünde yer alan YP ve TL cinsinden alım - satım amaçlı ve satılmaya hazır finansal varlıklar ile plasmanlar ve vadeli döviz alım - satım işlemlerinin faiz oranı riski ölçülmektedir.

1. Varlıkların, yükümlülüklerin ve bilanço dışı kalemlerin faize duyarlılığı

(Yeniden fiyatlandırmaya kalan süreler itibarıyla)

1 Aya 5 Yıl ve Cari Dönem Sonu Kadar 1 - 3 Ay 3 - 12 Ay 1 - 5 Yıl Üzeri Faizsiz Toplam Varlıklar Nakit Değerler (Kasa, Efektif Deposu,

Yoldaki Paralar, Satın Alınan Çekler) ve T.C. Merkez Bankası - - - - - 132.773 132.773

Bankalar 88.593 - - - - 23.675 112.268Gerçeğe Uygun Değer Farkı Kâr veya

Zarara Yansıtılan Finansal Varlıklar 282.964 339.443 275.612 302.503 5.555 - 1.206.077Para Piyasalarından Alacaklar 170.100 - - - - - 170.100Satılmaya Hazır Finansal Varlıklar - - - - - - -Krediler ve Alacaklar 58.781 320.405 152.789 - - - 531.975Vadeye Kadar Elde Tutulan Yatırımlar - - - - - - -Diğer Varlıklar(*) 2.479 - - - - 86.348 88.827Toplam Varlıklar 602.917 659.848 428.401 302.503 5.555 242.796 2.242.020 Yükümlülükler Bankalar Mevduatı - - - - - 84.906 84.906Diğer Mevduat 137.905 - - - - 112.024 249.929Para Piyasalarına Borçlar 816.753 - - - - - 816.753Muhtelif Borçlar - - - - - 3.591 3.591İhraç Edilen Menkul Kıymetler - - - - - - -Diğer Mali Kuruluşlardan Sağlanan Fonlar 398.679 133.595 76.296 - - - 608.570Diğer Yükümlülükler(**) 16.999 - - - - 461.272 478.271Toplam Yükümlülükler 1.370.336 133.595 76.296 - - 661.793 2.242.020 Bilançodaki Uzun Pozisyon - 526.253 352.105 302.503 5.555 - 1.186.416Bilançodaki Kısa Pozisyon (767.419) - - - - (418.997) (1.186.416)Nazım Hesaplardaki Uzun Pozisyon 1.053.800 319.134 388.542 - - - 1.761.476Nazım Hesaplardaki Kısa Pozisyon (1.046.635) (319.260) (389.331) - - - (1.755.226)Bilanço Dışı Faize Duyarlı Açık 7.165 (126) (789) - - - 6.250 Toplam Faize Duyarlı Açık (760.254) 526.127 351.316 302.503 5.555 (418.997) 6.250

(*) 2.532 TL tutarındaki kısmı maddi duran varlık, 39.429 TL tutarındaki kısmı maddi olmayan duran varlık, 4.070 TL tutarındaki cari vergi varlığını içermektedir.(**) 417.188 TL özkaynaklar bakiyesini, 31.632 TL tutarında karşılık bakiyesini içermektedir.



80

1 Aya 5 Yıl ve Önceki Dönem Sonu Kadar 1 - 3 Ay 3 - 12 Ay 1 - 5 Yıl Üzeri Faizsiz ToplamVarlıklar Nakit Değerler (Kasa, Efektif Deposu,

Yoldaki Paralar, Satın Alınan Çekler) ve T.C. Merkez Bankası - - - - - 27.035 27.035

Bankalar 53.441 - - - - 1.636 55.077Gerçeğe Uygun Değer Farkı Kâr veya

Zarara Yansıtılan Finansal Varlıklar 211.336 24.446 57.871 53.398 1.601 10.745 359.397Para Piyasalarından Alacaklar 2.344.327 - - - - - 2.344.327Satılmaya Hazır Finansal Varlıklar - - - - - - Krediler ve Alacaklar 82.252 60.066 26.266 - - - 168.584Vadeye Kadar Elde Tut. Yatırımlar - - - - - - -Diğer Varlıklar(*) - - - - - 96.848 96.848Toplam Varlıklar 2.691.356 84.512 84.137 53.398 1.601 136.264 3.051.268 Yükümlülükler Bankalar Mevduatı 869.691 - - - - 622.236 1.491.927Diğer Mevduat 230.985 - - - - 67.175 298.160Para Piyasalarına Borçlar 19.783 - - - - - 19.783Muhtelif Borçlar - - - - - 7.353 7.353İhraç Edilen Menkul Kıymetler - - - - - - -Diğer Mali Kuruluşlardan Sağlanan Fonlar 803.971 - - - - - 803.971Diğer Yükümlülükler(**) - - - - - 430.074 430.074Toplam Yükümlülükler 1.924.430 - - - - 1.126.838 3.051.268 Bilançodaki Uzun Pozisyon 766.926 84.512 84.137 53.398 1.601 990.574Bilançodaki Kısa Pozisyon - - - - - (990.574) (990.574)

Nazım Hesaplardaki Uzun Pozisyon 2.256.892 37.460 472.387 - - - 2.766.739Nazım Hesaplardaki Kısa Pozisyon (2.237.244) (36.837) (472.123) - - - (2.746.204)

Bilanço Dışı Faize Duyarlı Açık 19.648 623 264 - - - 20.535 Toplam Faize Duyarlı Açık 786.574 85.135 84.401 53.398 1.601 (990.574) 20.535

(*) 3.617 TL tutarındaki kısmı maddi duran varlık, 45.646 TL tutarındaki kısmı maddi olmayan duran varlık, 1.254 TL tutarındaki cari vergi varlığını içermektedir bakiyesini içermektedir.(**) 385.115 TL özkaynaklar bakiyesini ve 25.351 TL tutarında karşılık bakiyesini içermektedir

2. Parasal finansal araçlara uygulanan ortalama faiz oranları

Cari Dönem Sonu Euro % ABD Doları % Yen % TL % CHF %Varlıklar Nakit Değerler (Kasa. Efektif Deposu.

Yoldaki Paralar. Satın Alınan Çekler) ve TC Merkez Bankası - - - - -

Bankalar - 0,07 - 10,69 -Gerçeğe Uygun Değer Farkı Kâr veya

Zarara Yansıtılan Finansal Varlıklar - - - 9,58 -Para Piyasalarından Alacaklar - - - 10,72 -Satılmaya Hazır Finasal Varlıklar - - - - -Krediler ve Alacaklar 3,34 3,40 - 12,71 -Vadeye Kadar Elde Tutulacak Yatırımlar - - - - - Yükümlülükler Bankalar Mevduatı - - - - -Diğer Mevduat 0,40 0,41 - 7,00 -Para Piyasalarına Borçlar - - - 5,82 -Muhtelif Borçlar - - - - -İhraç Edilen Menkul Kıymetler - - - - -Diğer Mali Kuruluşlardan Sağlanan Fonlar 0,99 0,58 - - -



81

Önceki Dönem Sonu Euro % ABD Doları % Yen % TL % CHF %Varlıklar Nakit Değerler (Kasa. Efektif Deposu.

Yoldaki Paralar. Satın Alınan Çekler) ve T.C. Merkez Bankası - - - - -

Bankalar - - - 6,23 -Gerçeğe Uygun Değer Farkı Kâr veya

Zarara Yansıtılan Finansal Varlıklar - - - 8,95 -Para Piyasalarından Alacaklar - - - 6,89 -Satılmaya Hazır Finansal Varlıklar - - - - -Krediler ve Alacaklar 3,04 2,94 - 9,05 -Vadeye Kadar Elde Tutulacak Yatırımlar - - - - - Yükümlülükler Bankalar Mevduatı 1,00 0,98 - - -Diğer Mevduat 0,13 0,31 - 6,46 -Para Piyasalarından Borçlar - - - 6,00 -Muhtelif Borçlar - - - - -İhraç Edilen Menkul Kıymetler - - - - -Diğer Mali Kuruluşlardan Sağlanan Fonlar - 0,40 - 4,75 -

3. Banka’nın, cari dönemde karşılaştığı faiz oranı riski dolayısıyla alınan önlemler ve bunun gelecek dönemde net gelir ve özkaynaklarda beklenen etkileri

31 Aralık 2011 ve 31 Aralık 2010 tarihleri itibarıyla faizlerde 100 baz puanlık artış veya azalışın Banka’nın sahip olduğu rayiç değerleri ile değerlemeye tabi olarak sınıflanan varlık ve yükümlülükleri dolayısıyla maruz kaldığı etki aşağıda gösterilmiştir.

Gelir tablosu Özkaynak(*)

Cari dönem 100 bp artış 100 bp azalış 100 bp artış 100 bp azalış Gerçeğe uygun değer farkı kâr veya zarara yansıtılan

finansal varlıklar (13.163) 13.163 (13.163) 13.163 Toplam, net (13.163) 13.163 (13.163) 13.163

Gelir tablosu Özkaynak(*)

Önceki dönem 100 bp artış 100 bp azalış 100 bp artış 100 bp azalış Gerçeğe uygun değer farkı kâr veya zarara yansıtılan

finansal varlıklar (8.657) 8.657 (8.657) 8.657 Toplam, net (8.657) 8.657 (8.657) 8.657

(*) Özkaynak etkisi, faiz oranındaki 100 baz puan (bp) artış ve azalışta meydana gelen gelir tablosu etkisini de içermektedir.

VII. Likidite riskine ilişkin açıklamalar

1. Banka’nın mevcut likidite riskinin kaynağı ve alınması gereken tedbirlerin alınıp alınmadığı, banka yönetim kurulunun acil likidite ihtiyacının karşılanabilmesi ve vadesi gelmiş borçların ödenebilmesi için kullanılabilecek fon kaynaklarına getirdiği sınırlamalar

Likidite riski, (1) ilgili zaman dilimlerinde beklenen nakit akışı, (2) piyasadan borçlanma kapasite ve imkanları ile (3) bilançodaki aktiflerin kredi kalitesi gibi temel faktörler dikkate alınarak yönetilmektedir.

Likiditeyle ilgili yasal düzenlemelerin gerektirdiği sınırlamalara uyumun yanısıra, nakit akım raporlarından ilgili zaman dilimine düşen nakit çıkışının Banka’nın borç bulabilme olanaklarının içerisinde kalmasına dikkat edilmektedir.



82

2. Ödemelerin, varlık ve yükümlülükler ile faiz oranlarının uyumu varsa mevcut uyumsuzluğun kârlılık üzerindeki muhtemel etkisi

Banka’nın varlık ve yükümlülükleri pozitif faiz getirisi taşımaktadır. Alım - satım amaçlı finansal varlıklar altında sınıflanan devlet borçlanma senetleri ise piyasanın en likit kağıtları olup piyasa değişikliklerinde likide edilebilmektedirler.

3. Banka’nın kısa ve uzun vadeli likidite ihtiyacının karşılandığı iç ve dış kaynaklar, kullanılmayan önemli likidite kaynakları

Banka likidite riskinden korunmak amacıyla varlık ve yükümlülükler arasında vade uyumunun sağlanmasını gözetmekte, piyasa dalgalanmaları neticesinde ortaya çıkabilecek likidite ihtiyacının eksiksiz bir biçimde sağlanabilmesi amacıyla likit değerler muhafaza etmektedir.

BDDK’nın 1 Kasım 2006’da bankaların likidite yeterliliğinin ölçülmesine dair yayınladığı yönetmelik uyarınca bankaların haftalık ve aylık bazda yapacakları hesaplamalarda likidite oranın yabancı para aktif / pasiflerde basit aritmetik ortalama ile yapılan hesaplamalarda %80, toplam aktif / pasiflerde %100 olmasını gerektirmektedir. 2011 yılında gerçekleşen likidite rasyoları aşağıdaki gibidir:

Birinci Vade Dilimi (Haftalık) İkinci Vade Dilimi (Aylık) YP YP + TP YP YP + TPCari Dönem Ortalama (%) 92.05 104.59 91.67 105.27En Yüksek (%) 124.57 113.58 112.20 111.02En Düşük (%) 80.54 100.29 81.36 100.87

4. Banka’nın nakit akışlarının miktar ve kaynaklarının değerlendirilmesi

Yukarıdaki maddelerde de açıklandığı üzere Banka nakit çıkışlarını tam olarak ve zamanında karşılayacak düzeyde ve nitelikte nakit mevcuduna ve nakit girişine sahiptir.

Sözleşmeye dayalı türev olmayan finansal yükümlülüklerin kalan vade dağılımı:

Brüt Defter nominal 1 aya 5 yıl veCari Dönem değeri çıkış Vadesiz kadar 1 - 3 ay 3 - 12 ay 1 - 5 yıl üzeriBankalar Mevduatı 84.906 84.906 84.906 - - - - -Diğer Mevduat 249.929 249.955 112.024 137.931 - - - -Diğer Mali Kuruluşlardan

Sağlanan Fonlar 608.570 609.753 - 398.795 134.097 76.861 - -Para Piyasalarına Borçlar 816.753 817.010 - 817.010 - - - -Muhtelif Borçlar 3.591 3.591 3.591 - - - - -Finansal Kiralama Borçları 17 17 - 11 6 - - - Toplam 1.763.766 1.765.232 200.521 1.353.747 134.103 76.861 - -

Brüt Defter nominal 1 aya 5 yıl veÖnceki Dönem değeri çıkış Vadesiz kadar 1 - 3 ay 3 - 12 ay 1 - 5 yıl üzeriBankalar Mevduatı 1.491.927 1.491.927 622.236 869.691 - - - -Diğer Mevduat 298.160 298.199 67.175 231.024 - - - -Diğer Mali Kuruluşlardan

Sağlanan Fonlar 803.971 803.971 - 803.971 - - - -Para Piyasalarına Borçlar 19.783 19.783 - 19.783 - - - -Muhtelif Borçlar 7.353 7.353 7.353 - - - - -Finansal Kiralama Borçları 283 298 - 48 65 172 13 - Toplam 2.621.477 2.621.531 696.764 1.924.517 65 172 13 -

Yukarıdaki tablo, Banka’nın finansal yükümlülüklerinin muhtemel en yakın sözleşme vadesine göre iskonto edilmemiş nakit çıkışlarını göstermektedir.



83

Aktif ve pasif kalemlerin kalan vadelerine göre gösterimi: 1 aya 1 aya 5 yıl ve Dağıtıla-Cari Dönem Vadesiz kadar 1 - 3 ay 3 - 12 ay 1 - 5 yıl üzeri mayan Toplam

Varlıklar Nakit Değ. (Kasa, Efektif Deposu,

Yoldaki Paralar, Satın Alınan Çekler) ve T.C. Merksez Bankası 908 131.865 - - - - - 132.773

Bankalar 23.675 88.593 - - - - - 112.268Gerçeğe Uygun Değer Farkı Kâr veya Zarara Yansıtılan Menkul Kıymetler - 818.028 5.711 16.390 343.859 22.089 - 1.206.077Para Piyasalarından Alacaklar - 170.100 - - - - - 170.100Satılmaya Hazır Menkul Kıymetler - - - - - - - -Krediler ve Alacaklar - 58.781 320.405 152.789 - - - 531.975Vadeye Kadar Elde Tutulan Yatırımlar - - - - - - - -Diğer Varlıklar(*) - 2.695 3.665 22.410 - - 60.057 88.827Toplam Varlıklar 24.583 1.270.062 329.781 191.589 343.859 22.089 60.057 2.242.020 Yükümlülükler Bankalar Mevduatı 84.906 - - - - - - 84.906Diğer Mevduat 112.024 137.905 - - - - - 249.929Diğer Mali Kuruluşlardan

Sağlanan Fonlar - 398.679 133.595 76.296 - - - 608.570Para Piyasalarına Borçlar - 816.753 - - - - - 816.753İhraç Edilen Menkul Kıymetler - - - - - - - -Muhtelif Borçlar 3.591 - - - - - - 3.591Diğer Yükümlülükler(**) 17.613 15.045 800 20.616 7.009 - 417.188 478.271Toplam Yükümlülükler 218.134 1.368.382 134.395 96.912 7.009 - 417.188 2.242.020 Likidite (Açığı) / Fazlası (193.551) (98.320) 195.386 94.677 336.850 22.089 (357.131) - Önceki Dönem Toplam Aktifler 17.704 2.496.246 67.098 89.886 311.113 2.353 66.868 3.051.268Toplam Yükümlülükler 696.958 1.936.426 3.642 19.076 10.051 - 385.115 3.051.268Likidite (Açığı) / Fazlası (679.254) 559.820 63.456 70.810 301.062 2.353 (318.247) -

(*) 2.532 TL tutarındaki kısmı maddi duran varlık, 39.429 TL tutarındaki kısmı maddi olmayan duran varlık bakiyesini içermektedir.(**) 417.188 TL özkaynaklar bakiyesini içermektedir.

Banka’nın türev enstrümanlarının kontrata dayalı vade analizi: 5 yıl31 Aralık 2011 1 Aya kadar 1 - 3 Ay 3 - 12 Ay 1 - 5 Yıl ve üzeri Toplam

Alım - satım amaçlı türev araçlar Döviz kuru türevleri: 874.450 638.394 777.873 - - 2.290.717- Giriş 436.499 319.134 388.542 - - 1.144.175- Çıkış (-) 437.951 319.260 389.331 - - 1.146.542Faiz oranı türevleri: - - - - - -- Giriş - - - - - -- Çıkış (-) - - - - - -Riskten korunma amaçlı türev araçlar

Döviz kuru türevleri: - - - - - -- Giriş - - - - - -- Çıkış (-) - - - - - -Faiz oranı türevleri: - - - - - -- Giriş - - - - - -- Çıkış (-) - - - - - -Toplam nakit girişi 436.499 319.134 388.542 - - 1.144.175Toplam nakit çıkışı 437.951 319.260 389.331 - - 1.146.542



84

5 yıl31 Aralık 2010 1 Aya kadar 1 - 3 Ay 3 - 12 Ay 1 - 5 Yıl ve üzeri Toplam

Alım - satım amaçlı türev araçlar Döviz kuru türevleri: 2.792.925 15.039 943.093 - - 3.751.057– Giriş 1.395.827 7.517 471.670 - - 1.875.014– Çıkış (-) 1.397.098 7.522 471.423 - - 1.876.043Faiz oranı türevleri: - - - - - -– Giriş 100 - - - - 100– Çıkış (-) 100 - - - - 100Riskten korunma amaçlı türev araçlar Döviz kuru türevleri: - - - - - -– Giriş - - - - - -– Çıkış (-) - - - - - -Faiz oranı türevleri: - - - - - -– Giriş - - - - - -– Çıkış (-) - - - - - -Toplam nakit girişi 1.395.927 7.517 471.670 - - 1.875.114Toplam nakit çıkışı 1.397.198 7.522 471.423 - - 1.876.143

VIII. Finansal varlık ve borçların gerçeğe uygun değerleri ile gösterilmesine ilişkin açıklama ve dipnotlar

Aşağıda sunulan tablo, Banka’nın mali tablolarında gerçeğe uygun değeri ile gösterilmeyen finansal varlık ve borçların defter değeri ile gerçeğe uygun değerini göstermektedir. Aşağıda gösterilen finansal varlık ve yükümlülüklerin, kısa vadeli olmaları nedeniyle defter değerlerlerinin gerçeğe uygun değerine yaklaştığı kabul edilmiştir.

Defter Değeri Gerçeğe Uygun Değer 31 Aralık 2011 31 Aralık 2010 31 Aralık 2011 31 Aralık 2010Finansal Varlıklar 814.343 2.595.023 814.343 2.595.023Para Piyasalarından Alacaklar 170.100 2.344.327 170.100 2.344.327Bankalar 112.268 82.112 112.268 82.112Satılmaya Hazır Finansal Varlıklar - - - -Vadeye Kadar Elde Tutulacak Yatırımlar - - - -Verilen Krediler 531.975 168.584 531.975 168.584Finansal Borçlar 1.763.749 2.621.194 1.763.749 2.621.194Bankalar Mevduatı 84.906 1.491.927 84.906 1.491.927Diğer Mevduat 249.929 298.160 249.929 298.160Diğer Mali Kuruluşlardan Sağlanan Fonlar 608.570 803.971 608.570 803.971Para Piyasalarına Borçlar 816.753 19.783 816.753 19.783Muhtelif Borçlar 3.591 7.353 3.591 7.353

TFRS 7, “Finansal Araçlar: Açıklamalar” standardı, mali tablolarda gerçeğe uygun değerleri ile sunulan kalemlerin, belirli seviyelere göre sınıflandırılmasını gerektirmektedir. Bu seviyeler, rayiç değerin hesaplanmasında kullanılan verilerin gözlemlenebilirliğine dayanmaktadır. Gerçeğe uygun değere ilişkin söz konusu sınıflandırma aşağıdaki şekildedir:

Seviye 1: Özdeş varlıklar ya da borçlar için aktif piyasalardaki kayıtlı (düzeltilmemiş) fiyatlar

Seviye 2: Seviye 1’de yer alan kayıtlı fiyatlar dışında kalan ve varlıklar ya da borçlar açısından doğrudan (fiyatlar aracılığıyla) ya da dolaylı olarak (fiyatlardan türetilmek suretiyle) gözlemlenebilir nitelikteki veriler

Seviye 3: Varlık ya da borçlara ilişkin olarak gözlemlenebilir piyasa verilerine dayanmayan veriler



85

Söz konusu sınıflama ilkelerine göre Banka’nın gerçeğe uygun değerden taşımakta olduğu finansal varlık ve borçlarının gerçeğe uygun değer sınıflaması aşağıda gösterilmiştir:

31 Aralık 2011 Seviye 1 Seviye 2 Seviye 3 Toplam Gerçeğe Uygun Değer Farkı Kâr veya Zarara

Yansıtılan Finansal Varlıklar 1.195.014 11.063 - 1.206.077Devlet Borçlanma Senetleri 1.195.014 - - 1.195.014Sermayede Payı Temsil Eden Menkul Kıymetler - - - -

Alım - Satım Amaçlı Türev Finansal Varlıklar - 11.063 - 11.063Diğer Menkul Kıymetler - - - -

Satılmaya Hazır Finansal Varlıklar - - - -Devlet Borçlanma Senetleri - - - -

Diğer Menkul Kıymetler - - - -Riskten Korunma Amaçlı Türev Finansal Varlıklar - - - - Toplam Varlıklar 1.195.014 11.063 - 1.206.077 Alım - Satım Amaçlı Türev Finansal Borçlar - 13.832 - 13.832Riskten Korunma Amaçlı Türev Finansal Borçlar - - - - Toplam Yükümlülükler - 13.832 - 13.832

31 Aralık 2010 Seviye 1 Seviye 2 Seviye 3 Toplam Gerçeğe Uygun Değer Farkı Kâr veya Zarara

Yansıtılan Finansal Varlıklar 348.652 10.745 - 359.397Devlet Borçlanma Senetleri 336.107 - - 336.107Sermayede Payı Temsil Eden Menkul Kıymetler - - - -

Alım - Satım Amaçlı Türev Finansal Varlıklar - 10.745 - 10.745Satılmaya Hazır Finansal Varlıklar 12.545 - - 12.545Devlet Borçlanma Senetleri - - - -

Diğer Menkul Kıymetler - - - -Riskten Korunma Amaçlı Türev Finansal Varlıklar - - - - Toplam Varlıklar 348.652 10.745 - 359.397

Alım - Satım Amaçlı Türev Finansal Borçlar - 13.020 - 13.020Riskten Korunma Amaçlı Türev Finansal Borçlar - - - - Toplam Yükümlülükler - 13.020 - 13.020

IX. Başkaları nam ve hesabına verilen hizmetlere ilişkin açıklamalar:

1. Banka’nın başkalarının nam ve hesabına alım, satım, saklama, yönetim ve danışmanlık hizmetleri

Banka, başkalarının nam ve hesabına alım, satım, saklama ve danışmanlık hizmeti vermektedir.

2. İnanca dayalı işlem sözleşmeleri kapsamında diğer finansal kurumlarla yapılan işlemlerin, bu Banka’nın mali durumunu önemli ölçüde etkilemesi olasılığının bulunup bulunmadığı

Banka tarafından inanca dayalı işlem yapılmamaktadır.



86

X. Faaliyet bölümlerine ilişkin açıklamalar

31 Aralık 2011 ve 31 Aralık 2010 tarihleri itibarıyla ve hesap dönemine ait faaliyet bölümlerine ilişkin bilgiler aşağıdaki tabloda sunulmuştur: Kurumsal Banka’nın toplamCari Dönem Bankacılık Hazine Diğer Dağıtılamayan faaliyeti Faaliyet Geliri 59.308 29.660 27.193 - 116.161Net Faaliyet Kârı / (Zararı) 3.759 10.477 27.193 - 41.429Vergi Öncesi Kâr (Zarar) 41.429Vergi Karşılığı (-) 9.356Dönem Net Kârı (Zararı) 32.073 Bölüm Varlıkları 589.423 1.652.597 - - 2.242.020Bölüm Yükümlülükleri 409.521 1.415.311 - - 1.824.832Özkaynaklar - - - 417.188 417.188

Kurumsal Banka’nın toplamÖnceki Dönem Bankacılık Hazine Diğer Dağıtılamayan faaliyeti

Faaliyet Geliri 16.982 86.706 20.072 - 123.760Net Faaliyet Kârı / (Zararı) (69.305) 43.952 20.072 - (5.281)Vergi Öncesi Kâr (Zarar) (5.281)Vergi Karşılığı (-) 760Dönem Net Kârı (Zararı) (6.041) Bölüm Varlıkları 232.472 2.797.377 21.419 - 3.051.268Bölüm Yükümlülükleri 925.713 1.713.236 27.204 - 2.666.153Özkaynaklar - - - 385.115 385.115

BEŞİNCİ BÖLÜM

KONSOLİDE OLMAYAN FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN AÇIKLAMA VE DİPNOTLAR

I. Aktif Kalemlere İlişkin Açıklama ve Dipnotlar

1. Nakit değerler ve TCMB hesabına ilişkin bilgiler

1.a Nakit değerler ve T.C. Merkez Bankası hesabına ilişkin bilgiler

Cari Dönem Önceki Dönem TP YP TP YP Kasa / Efektif 53 204 - -TCMB 651 131.865 16.068 10.967Diğer - - - -Toplam 704 132.069 16.068 10.967

1.b T.C. Merkez Bankası hesabına ilişkin bilgiler

Cari Dönem Önceki Dönem TP YP TP YP

Vadesiz Serbest Tutar 651 - 16.068 -Vadeli Serbest Tutar - 8.374 - -Vadeli Serbest Olmayan Hesap - 123.491 - 10.967Toplam 651 131.865 16.068 10.967



87

1.c Zorunlu karşılıklara ilişkin açıklamalar

Türkiye’de kurulmuş veya şube açmak suretiyle Türkiye’de faaliyet gösteren bankalar T.C. Merkez Bankası’nın 2005 / 1 sayılı Zorunlu Karşılıklar hakkında Tebliği’ne tabidirler. Bankaların yurt içi pasif toplamından, Tebliğde belirtilen indirilecek kalemlerin düşürülmesi sonucu bulunacak tutar ile yurt dışındaki şubeleri adına Türkiye’den kabul ettikleri mevduat zorunlu karşılığa tabi yükümlülüklerini oluşturur. Zorunlu karşılık oranları aşağıdaki gibidir:

a) Türk Parası yükümlülükler için;

- Vadesiz, ihbarlı mevduatlar ve özel cari hesaplarda yüzde 11,- 1 aya kadar vadeli mevduat hesaplarında (1 ay dahil) yüzde 11,- 3 aya kadar vadeli mevduat hesaplarında (3 ay dahil) yüzde 11,- 6 aya kadar vadeli mevduat hesaplarında (6 ay dahil) yüzde 8,- 1 yıla kadar vadeli mevduat hesaplarında yüzde 6,- 1 yıl ve 1 yıldan uzun vadeli mevduat hesapları ile birikimli mevduat hesaplarında yüzde 5,- 1 yıla kadar (1 yıl dâhil) vadeli Türk lirası diğer yükümlülüklerde % 11 - 3 yıla kadar (3 yıl dâhil) vadeli Türk lirası diğer yükümlülüklerde %8- 3 yıldan uzun vadeli Türk lirası diğer yükümlülüklerde %5

b) Yabancı para yükümlülükler için;

- Vadesiz, ihbarlı DTH ve özel cari hesaplar ile 1 aya kadar vadeli, 3 aya kadar vadeli, 6 aya kadar vadeli ve 1 yıla kadar vadeli DTH / yabancı para katılma hesaplarında yüzde 11- 1 yıl ve 1 yıldan uzun vadeli DTH / yabancı para katılma hesaplarında yüzde 9,- 1 yıla kadar vadeli yabancı para yükümlülüklerde (1 yıl dahil) yüzde 11,- 3 yıla kadar vadeli yabancı para yükümlülüklerde (3 yıl dahil) yüzde 9,- 3 yıldan uzun vadeli yabancı para yükümlülüklerde yüzde 6.

31 Aralık 2011 tarihi itibarıyla zorunlu karşılıklara faiz işletilmemektedir (31 Aralık 2010: TP ve YP zorunlu karşılıklara faiz işletilmemektedir).

2. Gerçeğe uygun değer farkı kâr / zarara yansıtılan finansal varlıklara ilişkin bilgiler

2.a Gerçeğe uygun değer farkı kâr / zarara yansıtılan finansal varlıklar

2.a.1 Teminata verilen / bloke edilen gerçeğe uygun değer farkı kâr / zarara yansıtılan finansal varlıklara ilişkin bilgiler


Hisse Senetleri - - - -Bono, Tahvil ve Benzeri Menkul Kıymetler 328.741 - 212.032 -Diğer - - - - Toplam 328.741 212.032 -

2.a.2 Repo işlemlerine konu olan gerçeğe uygun değer farkı kâr / zarara yansıtılan finansal varlıklar


Devlet Tahvili 818.279 - 20.068 -Hazine Bonosu - - - -Diğer Borçlanma Senetleri - - - -Banka Bonoları ve Banka Garantili Bonolar - - - -Varlığa Dayalı Menkul Kıymetler - - - -Diğer - - - - Toplam 818.279 - 20.068 -



88

2.b Alım - satım amaçlı türev finansal varlıklara ilişkin pozitif farklar tablosu


Vadeli İşlemler - 944 - 5.021Swap İşlemleri - 10.119 - 5.724Futures İşlemleri - - - -Opsiyonlar - - - -Diğer - - - - Toplam - 11.063 - 10.745

3. Bankalara ilişkin bilgiler

3.a. Bankalara ilişkin bilgiler


Bankalar Yurt içi 43.206 37 40.141 60Yurt dışı 3.816 65.209 13.434 1.442Yurt dışı Merkez ve Şubeler - - - -

Toplam 47.022 65.246 53.575 1.502

3.b Yurt dışı bankalar hesabına ilişkin bilgiler

Serbest Tutar Serbest Olmayan Tutar Cari Dönem Önceki Dönem Cari Dönem Önceki Dönem AB Ülkeleri 4.484 13.133 - -ABD, Kanada 60.788 1.617 - -OECD Ülkeleri(*) 3.751 124 - -Kıyı Bankacılığı Bölgeleri - - - -Diğer 2 2 - -Toplam 69.025 14.876 - -

(*) AB ülkeleri, ABD ve Kanada dışındaki OECD ülkeleri

4. Satılmaya hazır finansal varlıklara ilişkin bilgiler

31 Aralık 2011 tarihi itibarıyla satılmaya hazır finansal varlık bulunmamaktadır (31 Aralık 2010: Bulunmamaktadır).

5. Kredilere ve diğer alacaklara ilişkin açıklamalar

5.a Banka’nın ortaklarına ve mensuplarına verilen her çeşit kredi veya avansın bakiyesine ilişkin bilgiler

Cari Dönem Önceki Dönem Nakdi Gayrinakdi Nakdi Gayrinakdi Banka Ortaklarına Verilen Doğrudan Krediler - 172.542 - 163.370Tüzel Kişi Ortaklara Verilen Krediler - 172.542 - 163.370Gerçek Kişi Ortaklara Verilen Krediler - - - -Banka Ortaklarına Verilen Dolaylı Krediler 23.299 - 1.325 -Banka Mensuplarına Verilen Krediler 93 - 89 -Toplam 23.392 172.542 1.414 163.370



89

5.b Birinci ve ikinci grup krediler, diğer alacaklar ile yeniden yapılandırılan ya da yeni bir itfa planına bağlanan krediler ve diğer alacaklara ilişkin bilgiler Standart Nitelikli Krediler ve Yakın İzlemedeki Krediler ve Diğer Alacaklar Diğer Alacaklar Yeniden Yeniden Yapılandırılan Yapılandırılan ya da Yeni ya da Yeni Krediler ve Bir İtfa Planına Krediler ve Bir İtfa PlanınNakdi Krediler Diğer Alacaklar Bağlananlar Diğer Alacaklar Bağlananlarİhtisas Dışı Krediler 531.975 - - -İskonto ve İştira Senetleri 1.870 - - -İhracat Kredileri 327.897 - - -İthalat Kredileri - - - -Mali Kesime Verilen Krediler 6 - - -Yurt dışı Krediler 19.743 - - -Tüketici Kredileri 93 - - -Kredi Kartları - - - -Kıymetli Maden Kredisi - - - -Diğer 182.366 - - -İhtisas Kredileri - - - -Diğer Alacaklar - - - -Toplam 531.975 - - -

5.c Vade yapısına göre nakdi kredilerin dağılımı

Standart Nitelikli Krediler ve Yakın İzlemedeki Krediler ve Diğer Alacaklar Diğer Alacaklar Yeniden Yapılandırılan ya da Yeni Krediler ve Bir İtfa Planına Nakdi Krediler veNakdi Krediler Diğer Alacaklar Bağlananlar Krediler Diğer AlacaklarKısa Vadeli Krediler 531.975 - - -İhtisas Dışı Krediler 531.975 - - -İhtisas Kredileri - - - -Diğer Alacaklar - - - -Orta ve Uzun Vadeli Krediler - - - -İhtisas Dışı Krediler - - - -İhtisas Kredileri - - - -Diğer Alacaklar - - - -Toplam 531.975 - - -

5.d Tüketici kredileri, bireysel kredi kartları, personel kredileri ve personel kredi kartlarına ilişkin bilgiler

31 Aralık 2011 tarihi itibarıyla, Banka’nın tüketici kredisi, bireysel kredi kartları ve personel kredi kartları bulunmamaktadır (31 Aralık 2010: Bulunmamaktadır). 31 Aralık 2011 tarihi itibarıyla 93 TL tutarında personel kredisi bulunmaktadır (31 Aralık 2010: 89 TL).

5.e Taksitli ticari kredileri ve kurumsal kredi kartlarına ilişkin bilgiler

31 Aralık 2011 tarihi itibarıyla taksitli ticari krediler ve kurumsal kredi kartları bulunmamaktadır(31 Aralık 2010: Bulunmamaktadır).



90

5.f Kredilerin kullanıcılarına göre dağılımı

Cari Dönem Önceki Dönem Kamu - -Özel 531.975 168.575Toplam 531.975 168.575

5.g Yurt içi ve yurt dışı kredilerin dağılımı

Cari Dönem Önceki Dönem Yurt içi Krediler 512.232 167.538Yurt dışı Krediler 19.743 1.037Toplam 531.975 168.575

5.h Bağlı ortaklık ve iştiraklere verilen krediler


5.i Kredilere ilişkin olarak ayrılan özel karşılıklar

Cari Dönem Önceki Dönem Tahsil İmkanı Sınırlı Krediler ve Diğer Alacaklar İçin Ayrılanlar - 5Tahsili Şüpheli Krediler ve Diğer Alacaklar İçin Ayrılanlar - -Zarar Niteliğindeki Krediler ve Diğer Alacaklar İçin Ayrılanlar - -Toplam - 5

5.j Donuk alacaklara ilişkin bilgiler (Net)

1) Donuk alacaklardan bankaca yeniden yapılandırılan ya da yeni bir itfa planına bağlanan krediler ve diğer alacaklara ilişkin bilgiler:

Yeni bir itfa planına bağlanan kredi bulunmamaktadır (31 Aralık 2010: 14 TL).

2) Toplam donuk alacak hareketlerine ilişkin bilgiler:

III. Grup IV. Grup V. Grup Tahsil İmkanı Sınırlı Tahsili Şüpheli Krediler Zarar Niteliğindeki31 Aralık 2011 Krediler ve Diğer Alacaklar ve Diğer Alacaklar Kredi ve Diğer AlacaklarÖnceki Dönem Sonu Bakiyesi 14 - -Dönem İçinde İntikal (+) - - -Diğer Donuk Alacak Hesaplarından Giriş (+) - - -Diğer Donuk.Alacak Hesaplarına Çıkış (-) - - -Dönem İçinde Tahsilat (-) 14 - -Aktiften Silinen (-) - - -

Kurumsal ve Ticari Krediler - - -Bireysel Krediler - - -Kredi Kartları - - -Diğer - - -

Dönem Sonu Bakiyesi - - -Özel Karşılık (-) - - -Bilançodaki Net Bakiyesi - - -



91

III. Grup IV. Grup V. Grup Tahsil İmkanı Sınırlı Tahsili Şüpheli Krediler Zarar Niteliğindeki31 Aralık 2010 Krediler ve Diğer Alacaklar ve Diğer Alacaklar Kredi ve Diğer AlacaklarÖnceki Dönem Sonu Bakiyesi - - -Dönem İçinde İntikal (+) 23 - -Diğer Donuk Alacak Hesaplarından Giriş (+) - - -Diğer Donuk.Alacak Hesaplarına Çıkış (-) - - -Dönem İçinde Tahsilat (-) 9 - -Aktiften Silinen (-) - - -

Kurumsal ve Ticari Krediler - - -Bireysel Krediler - - -Kredi Kartları - - -Diğer - - -

Dönem Sonu Bakiyesi 14 - -Özel Karşılık (-) 5 - -Bilançodaki Net Bakiyesi 9 - -

3) Yabancı para olarak kullandırılan kredilerden kaynaklanan donuk alacaklara ilişkin bilgiler:


4) Donuk alacakların kullanıcı gruplarına göre brüt ve net tutarlarının gösterimi:

III. Grup IV. Grup V. Grup Tahsil İmkanı Sınırlı Tahsili Şüpheli Krediler Zarar Niteliğindeki Krediler ve Diğer Alacaklar ve Diğer Alacaklar Kredi ve Diğer AlacaklarCari Dönem (Net) - - -Gerçek ve Tüzel Kişilere Kullandırılan Krediler (Brüt) - - -Özel Karşılık Tutarı (-) - - -Gerçek ve Tüzel Kişilere Kullandırılan Krediler (Net) - - -Bankalar (Brüt) - - -Özel Karşılık Tutarı (-) - - -Bankalar (Net) - - -Diğer Kredi ve Alacaklar (Brüt) - - -Özel Karşılık Tutarı (-) - - -Diğer Kredi ve Alacaklar (Net) - - -Önceki Dönem (Net) 9 - -Gerçek ve Tüzel Kişilere Kullandırılan Krediler (Brüt) 14 - -Özel Karşılık Tutarı (-) 5 - -Gerçek ve Tüzel Kişilere Kullandırılan Krediler (Net) 9 - -Bankalar (Brüt) - - -Özel Karşılık Tutarı (-) - - -Bankalar (Net) - - -Diğer Kredi ve Alacaklar (Brüt) - - -Özel Karşılık Tutarı (-) - - -Diğer Kredi ve Alacaklar (Net) - - -

5.k Zarar niteliğindeki krediler ve diğer alacaklar için tasfiye politikasının ana hatları

31 Aralık 2011 tarihi zarar niteliğinde kredi ve diğer alacak bulunmamaktadır (31 Aralık 2010: Bulunmamaktadır).

6. Vadeye kadar elde tutulacak menkul kıymetlere ilişkin bilgiler (Net)

31 Aralık 2011 tarihi itibarıyla vadeye kadar elde tutulacak menkul kıymet bulunmamaktadır (31 Aralık 2010: Bulunmamaktadır).

7. İştiraklere ilişkin bilgiler (Net)

31 Aralık 2011 tarihi itibarıyla Banka’nın iştiraki bulunmamaktadır (31 Aralık 2010: Bulunmamaktadır).



92

8. Bağlı ortaklıklara ilişkin bilgiler (Net)

31 Aralık 2011 tarihi itibarıyla bağlı ortaklık bulunmamaktadır (31 Aralık 2010: Bulunmamaktadır). 9. Birlikte kontrol edilen ortaklıklara ilişkin bilgiler

31 Aralık 2011 tarihi itibarıyla birlikte kontrol edilen ortaklık bulunmamaktadır (31 Aralık 2010: Bulunmamaktadır).

10. Kiralama işlemlerinden alacaklara ilişkin bilgiler (Net)

Banka’nın 31 Aralık 2011 tarihi itibarıyla kiralama işlemlerinden alacakları bulunmamaktadır (31 Aralık 2010: Bulunmamaktadır).

11. Riskten korunma amaçlı türev finansal araçlara ilişkin açıklamalar

31 Aralık 2011 tarihi itibarıyla Banka’nın riskten korunma amaçlı türev finansal araçları bulunmamaktadır (31 Aralık 2010: Bulunmamaktadır).

12. Maddi duran varlıklara ilişkin açıklamalar

31 Aralık 2010 Gayrimenkuller Araçlar Diğer MDV Toplam31 Aralık 2009 - Maliyet - 10 15.557 15.567Birikmiş Amortisman (-) - - (10.798) (10.798)Net Defter Değeri - 10 4.759 4.76931 Aralık 2010 - Dönem Başı Net Defter Değeri - 10 4.759 4.769İktisap Edilenler - - 1.025 1.025Elden Çıkarılanlar (-), net - (10) (4) (14)Değer Düşüşü - - - -Amortisman Bedeli (-) - - (2.163) (2.163)Yeniden Değerleme Değer Artışı - - - -Dönem Sonu Maliyet - - 16.371 16.371Dönem Sonu Birikmiş Amortisman (-) - - (12.754) (12.754) Kapanış Net Defter Değeri - - 3.617 3.617

31 Aralık 2011 Gayrimenkuller Araçlar Diğer MDV Toplam31 Aralık 2010 - Maliyet - - 16.371 16.371Birikmiş Amortisman (-) - - (12.754) (12.754)Net Defter Değeri - - 3.617 3.61731 Aralık 2011 - Dönem Başı Net Defter Değeri - - 3.617 3.617İktisap Edilenler - - 856 856Elden Çıkarılanlar (-), net - - (53) (53)Değer Düşüşü - - - -Amortisman Bedeli (-) - - (1.888) (1.888)Yeniden Değerleme Değer Artışı - - - -Dönem Sonu Maliyet - - 16.856 16.856Dönem Sonu Birikmiş Amortisman (-) - - (14.324) (14.324) Kapanış Net Defter Değeri - - 2.532 2.532

12.a Münferit bir varlık için cari dönemde kaydedilmiş veya iptal edilmiş herhangi bir değer azalışı bulunmamaktadır.

12.b Cari dönemde kaydedilmiş veya iptal edilmiş olan ve her biri veya bazıları finansal tabloların bütünü açısından önemli olmamakla birlikte toplamı finansal tabloların bütünü açısından önemli olan değer düşüklüğü bulunmamaktadır.



93

13. Her maddi olmayan duran varlık türü için ayrıca belirtilmek suretiyle açıklanması gereken bilgiler

31 Aralık 2011 tarihi itibarıyla Banka’nın 39.429 TL (31 Aralık 2010: 45.646 TL) tutarında maddi olmayan duran varlıkları bulunmaktadır. Banka, 11 Mayıs 2007 tarihinde Türkiye’de yerleşik bir bankanın müşterilerine verdiği saklama hizmetleri faaliyetlerini (müşteri listesi) satın almıştır ve işlem 2 Temmuz 2007 tarihinde gerçekleşmiştir. Satın almaya ilişkin ödenen tutar 150.976 TL olup, bu maddi olmayan duran varlığa ilişin birikmiş amortisman tutarı ise 53.141 TL (31 Aralık 2010: 46.676 TL)’dir.

31 Aralık 2010 tarihinde sona eren hesap döneminde Banka’nın Tükiye’de yerleşik başka bir bankadan satın almış olduğu uluslararası müşteri listesinden oluşan maddi olmayan duran varlığı aşağıda açıklanan geri kazanılabilir tutar tahminlerini etkileyen belirtilerin ortaya çıkması nedeniyle beklenen nakit akımlarındaki değişimlerden dolayı tekrar değerlemeye tabi tutulmuş ve mali tablolarda 59.823 TL tutarında değer düşüş karşılığı ayrılmıştır.

13.a Dönem başı ve dönem sonundaki brüt defter değeri ile birikmiş amortisman tutarları

Cari Dönem Önceki Dönem Birikmiş Birikmiş Brüt Defter Değer Düşüş Amortisman Brüt Defter Değer Düşüş Amortisman Değeri Karşılığı Tutarı Değeri Karşılığı TutarıMaddi Olmayan Duran Varlıklar 158.279 61.950 56.900 156.763 61.950 49.167

13.b Dönem başı ve dönem sonu arasında aşağıda belirtilen bilgileri içeren hareket tablosu

Cari Dönem Önceki DönemDönem Başı 45.646 114.085Bünyede Dahili Olarak Oluşturulan Tutarlar - -Birleşme, Devir ve İktisaplardan Kaynaklanan İlaveler 1.517 898Kullanım Dışı Bırakılanlar ve Satışlar (-) - -Değer Artışı veya Düşüşü Nedeniyle Değerleme Fonuna Kaydedilen Tutarlar - -Gelir Tablosuna Kaydedilmiş Olan Değer Azalışları - (59.823)Gelir Tablosundan İptal Edilen Değer Azalışları Amortisman Gideri (-) (7.734) (9.514)Yurt dışı İştiraklerden Kaynaklanan Net Kur Farkları - -Defter Değerinde Meydana Gelen Diğer Değişiklikler - - Dönem Sonu 39.429 45.646

14. Yatırım amaçlı gayrimenkullere ilişkin açıklamalar

31 Aralık 2011 tarihi itibarıyla Banka’nın yatırım amaçlı gayrimenkulü bulunmamaktadır (31 Aralık 2010: Bulunmamaktadır).

15. Vergi varlığına ilişkin açıklamalar

15.a İndirilebilir geçici farklar, mali zarar ve vergi indirim ve istisnalar itibarıyla, bilançoya yansıtılan ertelenmiş vergi aktifi

31 Aralık 2011 tarihi itibarıyla ilgili düzenlemeler kapsamında indirilebilir geçici farklar üzerinden hesaplanan ertelenmiş vergi aktifi bulunmamaktadır (31 Aralık 2010: Bulunmamaktadır).

15.b Önceki dönemlerde üzerinden ertelenmiş vergi aktifi hesaplanmamış ve bilançoya yansıtılmamış indirilebilir geçici farklar

Önceki dönemlerde üzerinden ertelenmiş vergi aktifi hesaplanmamış ve bilançoya yansıtılmamış indirilebilir geçici fark bulunmamaktadır.

15.c Değer düşüş karşılıkları

31 Aralık 2011 tarihi itibarıyla ertelenmiş vergiler için ayrılan değer düşüş karşılığı bulunmamaktadır (31 Aralık 2010: Bulunmamaktadır).



94

16. Satış amaçlı elde tutulan ve durdurulan faaliyetlere ilişkin duran varlıklar hakkında açıklamalar

31 Aralık 2011 tarihi itibarıyla Banka’nın satış amaçlı elde tutulan ve durdurulan faaliyetlerine ilişkin duran varlığı bulunmamaktadır (31 Aralık 2010: Bulunmamaktadır).

17. Diğer aktiflere ilişkin bilgiler

17.a Peşin ödenen gider, vergi ve benzeri işlemlere ilişkin bilgiler

Cari Dönem Önceki DönemGelir reeskontları(*) 26.504 28.144Verilen Teminatlar 9.666 15.064Peşin ödenmiş giderler 1.026 326Diğer 5.600 2.797 Toplam 42.796 46.331

(*) Gelir reeskontlarının büyük bir bölümünü aracılık edilen hizmet gelir tahakkuklarından oluşmaktadır.

17.b Bilançonun diğer aktifler kaleminin, en az %20’sini oluşturan alt hesaplarının isim ve tutarları yukarıdaki tabloda belirtilmiştir.

II. Pasif Kalemlere İlişkin Açıklama ve Dipnotlar

1. Mevduatın vade yapısına ilişkin bilgiler

1.a.1 Cari Dönem:

7 Gün 1 Aya 6 Ay - 1 Yıl ve Vadesiz İhbarlı Kadar 1 - 3 Ay 3 - 6 Ay 1 Yıl Üstü ToplamTasarruf Mevduatı - - - - - - - -Döviz Tevdiat Hesabı 34.133 - 102.507 - - - - 136.640

Yurt içinde Yer. K. 33.810 - 88.013 - - - - 121.823Yurt dışında Yer. K. 323 - 14.494 - - - - 14.817

Resmi Kur Mevduatı - - - - - - - -Tic. Kur. Mevduatı 56.695 - 35.371 - - - - 92.066Diğ. Kur. Mevduatı 21.196 - 27 - - - - 21.223Kıymetli Maden DH - - - - - - - -Bankalararası Mevduat 84.906 - - - - - - 84.906

TC Merkez Bankası - - - - - - - -Yurt içi Bankalar - - - - - - - -Yurt dışı Bankalar 84.906 - - - - - - 84.906Özel Finans K. - - - - - - - -Diğer - - - - - - - -

Toplam 196.930 - 137.905 - - - - 334.835



95

1.a.2 Önceki Dönem:

7 Gün 1 Aya 6 Ay - 1 Yıl ve Vadesiz İhbarlı Kadar 1 - 3 Ay 3 - 6 Ay 1 Yıl Üstü ToplamTasarruf Mevduatı - - - - - - - -Döviz Tevdiat Hesabı 22.763 - 73.000 - - - - 95.763

Yurt içinde Yer. K. 22.757 - 73.000 - - - - 95.757Yurt dışında Yer. K. 6 - - - - - - 6

Resmi Kur Mevduatı - - - - - - - -Tic. Kur. Mevduatı 33.025 - 157.316 - - - - 190.341Diğ. Kur. Mevduatı 11.365 - 691 - - - - 12.056Kıymetli Maden DH - - - - - - - -Bankalararası Mevduat 622.236 - 869.691 - - - - 1.491.927

TC Merkez Bankası - - - - - - - -Yurt içi Bankalar 390 - 869.691 - - - - 870.081Yurt dışı Bankalar 621.846 - - - - - - 621.846Özel Finans K. - - - - - - - -Diğer - - - - - - - -

Toplam 689.389 - 1.100.698 - - - - 1.790.087

1.b.1 Mevduat sigortası kapsamında bulunan ve mevduat sigortası limitini aşan tasarruf mevduatına ilişkin bilgiler

31 Aralık 2011 tarihi itibarıyla mevduat sigortası kapsamında bulunan ve mevduat sigortası limitini aşan tasarruf mevduatı bulunmamaktadır (31 Aralık 2010: Bulunmamaktadır).

1.b.2 Merkezi yurt dışında bulunan bankanın Türkiye’deki şubesinde bulunan tasarruf mevduatına ilişkin bilgiler

31 Aralık 2011 tarihi itibarıyla itibarıyla tasarruf mevduatı bulunmamaktadır (31 Aralık 2010: Bulunmamaktadır).

1.b.3 Mevduat sigortası kapsamında bulunmayan tasarruf mevduatı

31 Aralık 2011 tarihi itibarıyla mevduat sigortası kapsamında bulunmayan tasarruf mevduatı bulunmamaktadır (31 Aralık 2010: Bulunmamaktadır).

2. Alım - satım amaçlı türev finansal borçlara ilişkin bilgiler

Alım - satım amaçlı türev finansal borçlara ilişkin negatif farklar tablosu


Vadeli İşlemler - 4.260 - 5.109Swap İşlemleri - 9.572 - 7.911Futures İşlemleri - - - -Opsiyonlar - - - -Diğer - - - - Toplam - 13.832 - 13.020

3. Alınan kredilere ilişkin bilgiler

3.a Bankalar ve diğer mali kuruluşlara ilişkin bilgiler:


T.C. Merkez Bankası Kredileri - - - -Yurt içi Banka ve Kuruluşlardan - - - -Yurt dışı Banka, Kuruluş ve Fonlardan - 608.570 800.106 3.865 Toplam - 608.570 800.106 3.865



96

3.b Alınan kredilerin vade ayırımına göre gösterilmesi


Kısa Vadeli - 608.570 800.106 3.865Orta ve Uzun Vadeli - - - - Toplam - 608.570 800.106 3.865

3.c Banka’nın yükümlülüklerinin yoğunlaştığı alanlara ilişkin ilave açıklamalar

Banka normal bankacılık faaliyetleri kapsamında aktiflerini mevduat, alınan krediler ve para piyasası işlemleri ile fonlamaktadır.

4. Bilançonun diğer yabancı kaynaklar kalemi, bilanço dışı taahhütler hariç bilanço toplamının %10’unu aşıyorsa, bunların en az %20’sini oluşturan alt hesapların isim ve tutarları

Bilançonun diğer yabancı kaynaklar kalemi, bilanço dışı taahhütler hariç bilanço toplamının %10’unu aşmamaktadır.

5. Kiralama işlemlerinden borçlara ilişkin bilgiler (net)

5.1 Finansal kiralama sözleşmelerinde kira taksitlerinin belirlenmesinde kullanılan kriterler, yenileme veya satın alma opsiyonları ile sözleşmede yer alan kısıtlamalar hususlarında bankaya önemli yükümlülükler getiren hükümlerle ilgili genel açıklamalar

Finansal kiralama sözleşmelerinin vadeleri çoğunlukla 4 yıldır. Yapılan kira sözleşmelerinde, faiz oranı ve Banka’nın nakit akışı göz önüne alınan kriterlerdir. Kiralama sözleşmelerinde Banka’ya önemli yükümlülükler getiren hükümler bulunmamaktadır.

5.2 Sözleşme değişikliklerine ve bu değişikliklerin bankaya getirdiği yeni yükümlülüklere ilişkin detaylı açıklama

Finansal kiralama sözleşmelerinde değişiklik bulunmamaktadır.

5.3 Finansal kiralama işlemlerinden doğan borçlara ilişkin açıklamalar

Cari Dönem Önceki Dönem Brüt Net Brüt Net

1 Yıldan Az 17 17 285 2711 - 4 Yıl Arası - - 13 124 Yıldan Fazla - - - - Toplam 17 17 298 283

5.4 Faaliyet kiralamasına ilişkin açıklamalar

Banka’nın faaliyet kiralaması işlemleri arasında ofis kiralama, taşıt kiralama ve fotokopi makineleri kiralama bulunmaktadır.

5.5 Satış ve geri kiralama işlemlerinde kiracı ve kiralayanın, sözleşme koşullarını ve sözleşmenin özellikli maddelerine ilişkin açıklama

Cari dönemde gerçekleşen satış ve geri kiralama işlemi bulunmamaktadır (31 Aralık 2010: Bulunmamaktadır).

6. Riskten korunma amaçlı türev finansal borçlara ilişkin bilgiler

31 Aralık 2011 tarihi itibarıyla Banka’nın riskten korunma amaçlı türev finansal borçları bulunmamaktadır (31 Aralık 2010: Bulunmamaktadır).



97

7. Karşılıklara ve sermaye benzeri kredilere ilişkin açıklamalar

7.a Genel karşılıklara ilişkin bilgiler

Cari Dönem Önceki Dönem Genel Karşılıklar 8.940 3.517I. Grup Kredi ve Alacaklar İçin Ayrılanlar 6.061 1.431II. Grup Kredi ve Alacaklar İçin Ayrılanlar - -Gayrinakdi Krediler İçin Ayrılanlar 2.103 1.922Diğer 776 164

7.b Dövize endeksli krediler kur farkı karşılıklarına ilişkin bilgiler

Cari Dönem Önceki Dönem Dövize Endeksli Krediler Kur Farkı Karşılıkları(*) 524 4

(*) Kullandırılan dövize endeksli krediler için 31 Aralık 2011 tarihi itibarıyla hesaplanan 524 TL (31 Aralık 2010: 4 TL) tutarındaki kur farkı, krediler hesabından netlenerek finansal tablolara yansıtılmıştır.

7.c Tazmin edilmemiş ve nakde dönüşmemiş gayrinakdi krediler özel karşılıkları

31 Aralık 2011 tarihi itibarıyla Banka’nın tazmin edilmemiş ve nakde dönüşmemiş gayrinakdi kredisi bulunmamaktadır (31 Aralık 2010: Bulunmamaktadır).

7.d Çalışan Hakları Karşılığı

Çalışan hakları karsılığına ilişkin yükümlülükler:


Prim Karşılığı 10.726 9.893Kıdem Tazminatı Karşılığı 560 381Kullanılmamış İzin Karşılığı 1.484 990Toplam 12.770 11.264

Kıdem tazmınatı karşılığı çalısanların emekliliği halinde Banka’nın ödemesi gerekecek muhtemel yükümlülüğün bugünkü değeri hesaplanarak ayrılmaktadır. TMS 19 işletmenin yükümlülüklerinin hesaplanabilmesi için aktüeryel değerleme yöntemlerinin kullanımını gerekli kılmaktadır. Yükümlülüğün belirlenmesinde iskonto oranı, çalışan devir hızı, ve gelecekteki maaş artışları gibi konularda varsayımlarda bulunulmaktadır. Bu varsayımlar yıllık olarak gözden geçirilmektedir. Bu bağlamda, toplam yükümlülüklerin hesaplanmasında aşağıdaki aktüeryel varsayımlar kullanılmıştır.

31 Aralık 2011 31 Aralık 2010 Iskonto oranı %4,66 %4,66Tahmin edilen kidem tazminatina hak kazanma oranı %91 %89 Temel varsayım, her yıllık hizmet için belirlenen tavan karşılığının enflasyon ile orantılı olarak artmasıdır. Böylece uygulanan iskonto oranı enflasyonun beklenen etkilerinden arındırılmış gerçek oranı gösterir. Banka’nın kıdem tazminatı karsılığı kıdem tazminatı tavanı her altı ayda bir belirlendiği için, 1 Ocak 2012 tarihinden itibaren geçerli olan 2.805,04 TL (1 Ocak 2011: 2.623,23 TL) üzerinden hesaplanmaktadır.

Kıdem tazminatı yükümlülüğünün bilançodaki hareketleri aşağıdaki gibidir:

Cari Dönem Önceki Dönem Dönem başı bakiye 381 318Yıl içinde ayrılan karşılık 196 88Yıl içinde ödenen karşılık (-) (11) (22)Yıl içinde iptal edilen karşılık (-) (6) (3)Toplam 560 381



98

7.d Diğer karşılıklara ilişkin bilgiler

7.d.1 Muhtemel riskler için ayrılan serbest karşılıklara ilişkin bilgiler:

31 Aralık 2011 tarihi itibarıyla muhtemel riskler için ayrılan serbest karşılığı bulunmamaktadır (31 Aralık 2010: Bulunmamaktadır).

7.d.2 Diğer karşılıkların, karşılıklar toplamının %10’unu aşması halinde aşıma sebep olan kalemler ve tutarları

Banka’nın 31 Aralık 2011 tarihi itibarıyla Diğer Karşılıkları 9.922 TL (31 Aralık 2010: 10.570 TL) olup 9.228 TL (31 Aralık 2010: 10.154 TL)’si Deutsche Bank Grubu ile imzalanan hizmet anlaşmaları gereği yapılacak olan ödemelere ilişkin ayrılan karşılık tutarından oluşmaktadır.

8. Vergi borcuna ilişkin açıklamalar

8.a.1 Vergi karşılığına ilişkin bilgiler:

31 Aralık 2011 tarihi itibarıyla ayrılan kurumlar vergisi karşılığı bulunmamaktadır (31 Aralık 2010: Bulunmamaktadır).

8.a.2 Ödenecek vergilere ilişkin bilgiler

Cari Dönem Önceki Dönem Ödenecek Kurumlar Vergisi - -Menkul Sermaye İradı Vergisi 1.186 131Gayrimenkul Sermaye İradı Vergisi - -BSMV 1.569 1.493Kambiyo Muameleleri Vergisi - -Ödenecek Katma Değer Vergisi 761 1.304Diğer(*) 885 873 Toplam 4.401 3.801

(*) Söz konusu tutar 862 TL tutarında ücretlerden kesilen gelir vergisini içermektedir (31 Aralık 2010: 853 TL).

8.a.3 Primlere ilişkin bilgiler

Cari Dönem Önceki Dönem Sosyal Sigorta Primleri - Personel 79 69Sosyal Sigorta Primleri - İşveren 84 71Banka Sosyal Yardım Sandığı Primleri - Personel - -Banka Sosyal Yardım Sandığı Primleri - İşveren - -Emekli Sandığı Aidatı ve Karşılıkları - Personel - -Emekli Sandığı Aidatı ve Karşılıkları - İşveren - -İşsizlik Sigortası - Personel 6 5İşsizlik Sigortası - İşveren 11 10Diğer - - Toplam 180 155



99

8.b Ertelenmiş vergi borcuna ilişkin bilgiler

Banka’nın cari dönemde 5.139 TL (31 Aralık 2010: 2.156 TL) tutarında ertelenmiş vergi borcu bulunmaktadır.

Birikmiş Ertelenmiş Birikmiş Ertelenmiş Geçici Vergi Alacağı / Geçici Vergi Alacağı / Farklar (Borcu) Farklar (Borcu)Maddi Olmayan Duran Varlık Değer Düşüş Karşılığı 59.823 11.965 59.823 11.965Çalışan Hakları Karşlığı 2.044 409 1.371 274Karşılıklar 5.823 1.165 1.744 349Türev Finansal Varlıklar Gider Reeeskontu 3.636 727 2.275 455Diğer 1.165 233 - -Ertelenmiş vergi varlığı 14.499 13.043

Maddi ve Maddi Olmayan Duran Varlıkların Kayıtlı Değeri ile Vergi Değeri Arasındaki Farklar 98.189 19.638 74.678 14.936

Diğer - - 1.313 263Ertelenmiş vergi borcu 19.638 15.199 Ertelenmiş vergi varlığı / (borcu) net 5.139 2.156

9. Satış amaçlı elde tutulan ve durdurulan faaliyetlere ilişkin duran varlık borçları hakkında bilgiler

Bulunmamaktadır.

10. Banka’nın kullandığı sermaye benzeri kredilerin sayısı, vadesi, faiz oranı, kredinin temin edildiği kuruluş ve varsa, hisse senedine dönüştürme opsiyonuna ilişkin açıklamalar

Bulunmamaktadır.

11. Özkaynaklara ilişkin bilgiler

11.1 Ödenmiş sermayenin gösterimi


Hisse Senedi Karşılığı 135.000 135.000İmtiyazlı Hisse Senedi Karşılığı - - Toplam 135.000 135.000

11.2 Ödenmiş sermaye tutarı, bankada kayıtlı sermaye sisteminin uygulanıp uygulanmadığı hususunun açıklanması ve bu sistem uygulanıyor ise kayıtlı sermaye tavanı

Sermaye sistemi Ödenmiş sermaye Tavan Kayıtlı sermaye sistemi kullanılmamaktadır. 135.000 -

11.3 Cari dönem içinde yapılan sermaye artırımları ve kaynakları ile artırılan sermaye payına ilişkin diğer bilgiler

Cari dönem içinde sermaye artırımı yapılmamıştır.

11.4 Cari dönem içinde yeniden değerleme fonlarından sermayeye ilave edilen kısma ilişkin bilgiler

Cari dönem içinde yeniden değerleme fonlarından sermayeye ilave edilen kısım bulunmamaktadır.



100


11.5 Son mali yılın ve onu takip eden ara dönemin sonuna kadar olan sermaye taahhütleri, bu taahhütlerin genel amacı ve bu taahhütler için gerekli tahmini kaynaklar

31 Aralık 2011 tarihi itibarıyla Banka’nın sermaye taahhüdü bulunmamaktadır.

11.6 Sermayeyi temsil eden hisse senetlerine tanınan imtiyazlara ilişkin özet bilgiler

31 Aralık 2011 tarihi itibarıyla sermayeyi temsil eden hisse senetlerine tanınan imtiyaz bulunmamaktadır.

11.7 Menkul kıymetler değer artış fonuna ilişkin açıklamalar

31 Aralık 2011 tarihleri itibarıyla menkul kıymetler değer artış fonu bulunmamaktadır (31 Aralık 2010: Bulunmamaktadır).

11.8 Geçmiş yıl karının dağıtılmasına ilişkin bilgiler

31 Aralık 2011 tarihi itibarıyla ortaklara kâr dağıtımı yapılmamıştır.

III. Nazım Hesaplara İlişkin Açıklama ve Dipnotlar

1. Nazım Hesaplarda Yer Alan Yükümlülüklere İlişkin Açıklama

1.a Gayri kabili rücu nitelikteki kredi taahhütlerinin türü ve miktarı

Banka’nın 31 Aralık 2011 tarihi itibarıyla 48.664 TL (31 Aralık 2010: 23.214 TL) tutarında ileri valörlü menkul kıymet alım / satım işlemi bulunmaktadır.

Vadeli mevduat alım - satım taahhüdü bulunmamaktadır (31 Aralık 2010: Bulunmamaktadır).

1.b Aşağıdakiler dahil nazım hesap kalemlerinden kaynaklanan muhtemel zararların ve taahhütlerin yapısı ve tutarı

1.b.1 Garantiler, banka aval ve kabulleri ve mali garanti yerine geçen teminatlar ve diğer akreditifler dahil gayrinakdi krediler

31 Aralık 2011 tarihi itibarıyla verilen teminat mektubu, akreditif teyidi, ithalat kabul kredileri ve kefalet tutarları sırasıyla 279.652 TL (31 Aralık 2010: 196.684), 75.998 TL (31 Aralık 2010: 66.891 TL), 1.210 TL (31 Aralık 2010: Bulunmamaktadır) ve 49.184 TL (31 Aralık 2010: Bulunmamaktadır)’dir.

1.b.2 Kesin teminatlar, geçici teminatlar, kefaletler ve benzeri işlemler

1.b.1 maddesinde açıklananlar dışında yoktur.

1.c.1 Gayrinakdi kredilerin toplamı Cari Dönem Önceki Dönem

Nakit Kredi Teminine Yönelik Olarak Açılan Gayrinakdi Krediler - -Bir Yıl veya Daha Az Süreli Asıl Vadeli - -Bir Yıldan Daha Uzun Süreli Asıl Vadeli - -

Diğer Gayrinakdi Krediler 406.044 263.575 Toplam 406.044 263.575


101


1.c.2 Gayrinakdi krediler hesabı içinde sektör bazında risk yoğunlaşması hakkında bilgi

Cari Dönem Önceki Dönem TP (%) YP (%) TP (%) YP (%) Tarım 45 0,18 - - - - 28.181 12,78

Çiftçilik ve Hayvancılık 45 - - - - - 28.181 12,78Ormancılık - - - - - - - -Balıkçılık - - - - - - - -

Sanayi 17.747 73,40 216.391 56,67 16.225 37,60 88.086 39,96Madencilik ve Taşocakçılığı - - - - - - -İmalat Sanayi 17.727 73,32 216.391 56,67 9.687 22,45 87.840 39,85Elektrik, Gaz, Su 20 0,08 - - 6.538 15,15 246 0,11

İnşaat - - 93.045 24,37 11.500 26,65 9.470 4,30Hizmetler 6.350 26,27 68.781 18,01 14.928 34,59 94.685 42,96

Toptan ve Perakende Ticaret 1.365 5,65 51.065 13,37 619 1,43 13.409 6,08Otel ve Lokanta Hizmetleri - - - - - - - -Ulaştırma ve Haberleşme 4.954 20,49 2.318 0,61 12.248 28,38 68.053 30,88Mali Kuruluşlar 31 0,13 14.254 3,73 2.061 4,78 13.223 6,00Gayrimenkul ve Kiralama Hizmetleri - - - - - - - -Serbest Meslek Hizmetleri - - - - - - - -Eğitim Hizmetleri - - - - - - - -Sağlık ve Sosyal Hizmetler - - 1.144 0,30 - - - -

Diğer 36 0,15 3.649 0,95 500 1,16 - - Toplam 24.178 100 381.866 100 43.153 100 220.422 100

1.c.3 I ve II’nci grupta sınıflandırılan gayrinakdi kredilere ilişkin bilgiler

I’inci Grup II’inci Grup TP YP TP YP Gayrinakdi Krediler 24.178 381.866 - -Teminat Mektupları 22.968 256.684 - -Aval ve Kabul Kredileri - - - -Akreditifler 1.210 75.998 - -Cirolar - - - -Menkul Kıymet İhracında Satın Alma Garantilerimizden - - - -Faktoring Garantilerinden - - - -Diğer Garanti ve Kefaletler - 49.184 - -


102

2. Türev finansal araçlara ilişkin bilgiler

Amaçlarına Göre Türev İşlemler Amaçlarına Göre Türev İşlemler

Alım - Satım Riskten Korunma Alım - Satım Riskten Korunma Amaçlı İşlemler Amaçlı İşlemler Amaçlı İşlemler Amaçlı İşlemler

Cari Dönem Cari Dönem Önceki Dönem Önceki Dönem Alım - Satım Amaçlı İşlemlerin Türleri Döviz ile İlgili Türev İşlemler (I) 2.290.717 - 3.751.257 -Vadeli Döviz Alım - Satım İşlemleri 462.104 - 715.388 -Swap Para Alım - Satım İşlemleri 1.361.858 - 2.989.926 -Futures Para İşlemleri 466.755 - 45.743 -Para Alım - Satım Opsiyonları - - - -Faiz ile İlgili Türev İşlemler (II) - - - -Vadeli Faiz Sözleşmesi Alım - Satım İşlemleri - - - -Swap Faiz Alım - Satım İşlemleri - - - -Faiz Alım - Satım Opsiyonları - - - -Futures Faiz Alım - Satım İşlemleri - - 200 -Diğer Alım - Satım Amaçlı Türev İşlemler (III) - - - -A. Toplam Alım - Satım Amaçlı Türev İşlemler (I+II+III) 2.290.717 - 3.751.257 - Riskten Korunma Amaçlı Türev İşlem Türleri Rayiç Değer Değişikliği Riskinden Korunma Amaçlı (1) - - - -Nakit Akış Riskinden Korunma Amaçlı (2) - - - -YP Üzerinden Yapılan İştirak Yatırımları Riskinden Korunma Amaçlı - - - -B. Toplam Riskten Korunma Amaçlı Türev İşlemler (3) - - - - Türev İşlemler Toplamı (A+B) 2.290.717 - 3.751.257 -

3. Koşullu borçlar ve varlıklara ilişkin açıklamalar

31 Aralık 2011 tarihi itibariyla Banka aleyhinde devam etmekte olan davalar (31 Aralık 2010: Bulunmamaktadır) mevcut olup bu kapsamdaki koşullu yükümlülüklere ilişkin karşılık ayrılması gerekli görülmemiştir.

4. Başkaları nam ve hesabına verilen hizmetlere ilişkin açıklamalar

Banka, başkalarının nam ve hesabına menkul kıymet alım - satım ve saklama hizmetleri vermektedir. Bu tür işlemler nazım hesaplarda takip edilmektedir. Banka’nın gerçek ve tüzel kişiler adına saklamada tuttuğu menkul kıymetler (nominal tutarlarıyla) aşağıdaki gibidir.


Hazine Bonosu - TP - 191.500Devlet Tahvili - TP 24.709.244 13.929.271Özel Sektör Tahvilleri - TP 318.740 -Varant 976.803 101.645Hisse Senetleri - TP 5.140.022 5.821.844Tahsile Alınan Çekler - TP 30.299 8.287Tahsile Alınan Çekler - YP 16.276 -Diğer emanet kıymetler 19.065 15.460 Toplam 31.210.449 20.068.007



103

IV. Gelir Tablosuna İlişkin Açıklama ve Dipnotlar

1. Faiz gelirlerine ilişkin bilgiler

1.a Kredilerden alınan faiz gelirlerine ilişkin bilgiler


Kredilerden Alınan Faizler 8.165 5.093 6.206 879Kısa Vadeli Kredilerden 8.165 5.093 6.206 879Orta ve Uzun Vadeli Kredilerden - - - -Takipteki Alacaklardan Alınan Faizler - - - -Kaynak Kul. Destekleme Fonundan Alınan Primler - - - -

1.b Bankalardan alınan faiz gelirlerine ilişkin bilgiler


T.C. Merkez Bankasından 53 - 862 -Yurt içi Bankalardan 5.103 - 2.498 -Yurt dışı Bankalardan 2.953 15 14 7Yurt dışı Merkez ve Şubelerden - - - - Toplam 8.109 15 3.374 7

1.c Menkul kıymetlerden alınan faizlere ilişkin bilgiler


Alım - Satım Amaçlı Finansal Varlıklardan 129.960 - 63.962 -Gerçeğe Uygun Değer Farkı Kâr veya ZararaYansıtılan Finansal Varlıklardan - - - -Satılmaya Hazır Finansal Varlıklardan - - - -Vadeye Kadar Elde Tutulacak Yatırımlar - - - - Toplam 129.960 - 63.962 -

1.d İştirak ve bağlı ortaklıklardan alınan faiz gelirlerine ilişkin bilgiler

31 Aralık 2011 tarihi itibarıyla iştirak ve bağlı ortaklıklardan alınan faiz bulunmamaktadır (31 Aralık 2010: Bulunmamaktadır).

2. Faiz giderlerine ilişkin bilgiler

2.a Kullanılan kredilere verilen faizlere ilişkin bilgiler


Bankalara 9.559 1.628 8.256 626T.C. Merkez Bankasına - - - -Yurt içi Bankalara - - - -Yurt dışı Bankalara 9.559 1.628 8.256 626Yurt dışı Merkez ve Şubelere - - - -Diğer Kuruluşlara - - - - Toplam 9.559 1.628 8.256 626



104

2.b İştirak ve bağlı ortaklıklara verilen faiz giderlerine ilişkin bilgiler

İştirakler ve bağlı ortaklıklara verilen faiz giderleri bulunmamaktadır (31 Aralık 2010: Bulunmamaktadır).

2.c İhraç edilen menkul kıymetlere verilen faizlere ilişkin bilgiler

İhraç edilen menkul kıymetlere verilen faiz bulunmamaktadır (31 Aralık 2010: Bulunmamaktadır).

2.d Mevduata ödenen faizin vade yapısına göre gösterimi

Vadeli Mevduat 1 Aya 3 Aya 6 Aya 1 Yıla 1 Yılda

Mevduat Kadar Kadar Kadar Kadar Uzun ToplamTürk Parası

Bankalar Mevduatı 160 584 - - - - 744Tasarruf Mevduatı - - - - - - -Resmi Mevduat - - - - - - -Ticari Mevduat 3 4.091 84 - - - 4.178Diğer Mevduat 17 17 - - - - 34

7 Gün İhbarlı Mevduat - - - - - - - Toplam 180 4.692 84 - - - 4.956 Yabancı Para

DTH - 141 2 - - - 1437 Gün İhbarlı Mevduat - - - - - - -Kıymetli Maden - - - - - - -

Bankalar Mevduatı - 3.734 - - - - 3.734 Toplam - 3.875 2 - - - 3.877 Genel Toplam 180 8.567 86 - - - 8.833

3. Temettü gelirlerine ilişkin açıklamalar

31 Aralık 2011 tarihinde sona eren hesap döneminde, temettü geliri bulunmamaktadır (31 Aralık 2010: Bulunmamaktır).

4. Ticari kâr / zarara ilişkin açıklamalar (Net)


Kâr 2.634.829 2.321.919Sermaye Piyasası İşlemleri Kârı 51.142 80.218Türev Finansal İşlemlerden Kâr(*) 1.508.396 1.137.784Kambiyo İşlemlerinden Kâr 1.075.291 1.103.917Zarar (-) 2.718.395 2.299.731Sermaye Piyasası İşlemleri Zararı 97.189 26.426Türev Finansal İşlemlerden Zarar(*) 1.427.759 1.153.724Kambiyo İşlemlerinden Zarar 1.193.447 1.119.581 Ticari Kâr / (Zarar), net (83.566) 22.188

(*) Türev finansal işlemlere ilişkin kur değişimlerinden kaynaklanan net kar tutarı 115.217 TL (31 Aralık 2010: 19.800 TL gider)’ dir.



105

5. Diğer faaliyet gelirlerine ilişkin açıklamalar

Banka’nın cari dönemde gelir tablosunda diğer faaliyet gelirlerinin tutarı 6.464 TL (31 Aralık 2010: 6.966 TL)’dir.

Cari Dönem Önceki DönemDiğer Faaliyet Gelirleri Hizmet gelirleri - YP 3.386 2.450Hizmet gelirleri - TP 2.005 2.864Diğer 1.073 1.652 Toplam 6.464 6.966

6. Banka’nın kredi ve diğer alacaklarına ilişkin karşılık giderleri

Cari Dönem Önceki Dönem Kredi ve Diğer Alacaklara İlişkin Özel Karşılıklar 108 -

III. Grup Kredi ve Alacaklardan - -IV. Grup Kredi ve Alacaklardan - -V. Grup Kredi ve Alacaklardan 108 -

Genel Karşılık Giderleri 5.423 970Muhtemel Riskler İçin Ayrılan Serbest Karşılık Giderleri - -Dövize Endeksli Krediler Kur Farkı Giderleri - -Menkul Kıymetler Değer Düşüklüğü Giderleri - -Gerçeğe Uygun Değer Farkı Kâr veya Zarara Yansıtılan FV - -Satılmaya Hazır Finansal Varlıklar - -Değer Düşüş Karşılığı Giderleri - -

İştirakler - -Bağlı Ortaklıklar - -Birlikte Kontrol Edilen Ortaklıklar - -Vadeye Kadar Elde Tutulacak Yatırımlar - -

Diğer - - Toplam 5.531 970

7. Diğer faaliyet giderlerine ilişkin bilgiler

Cari Dönem Önceki Dönem Personel Giderleri 22.559 21.379Kıdem Tazminatı Karşılığı 179 63Banka Sosyal Yardım Sandığı Varlık Açıkları Karşılığı - -Maddi Duran Varlık Değer Düşüş Giderleri - -Maddi Duran Varlık Amortisman Giderleri 1.888 2.163Maddi Olmayan Duran Varlık Değer Düşüş Giderleri - 59.823Şerefiye Değer Düşüş Gideri - -Maddi Olmayan Duran Varlık Amortisman Giderleri 7.734 9.514Özkaynak Yöntemi Uygulanan Ortaklık Payları Değer Düşüş Gideri - -Elden Çıkarılacak Kıymetler Değer Düşüş Giderleri - -Elden Çıkarılacak Kıymetler Amortisman Giderleri - -Satış Amaçlı Elde Tutulan Duran Varlıklar Değer Düşüş Giderleri - -Diğer İşletme Giderleri 22.006 21.367

Faaliyet Kiralama Giderleri 2.417 1.937Bakım ve Onarım Giderleri 273 306Reklam ve İlan Giderleri - -Diğer Giderler(*) 19.316 19.124

Aktiflerin Satışından Doğan Zararlar - -Faaliyet Kiralama Giderleri - -Diğer(**) 14.835 13.762 Toplam 69.201 128.071

(*) Diğer giderler kaleminin önemli kısmı, 4.188 TL (31 Aralık 2010: 4.531 TL) tutarındaki haberleşme giderlerini, 2.209 TL (31 Aralık 2010: 1.986 TL) tutarında dışarıdan alınan fayda ve hizmet giderlerini 673 TL (31 Aralık 2010: 569 TL) tutarındaki bilgi sistemleri ve teknoloji giderlerini ve 2.095 TL (31 Aralık 2010: 3.157) tutarında Deutsche Bank Grubu yönetim servis giderlerini içermektedir. (**) 31 Aralık 2011 tarihi itibarıyla diğer kalemi 5.201 TL (31 Aralık 2010: 6.757) tutarında kısa vadeli çalışan hakları karşılıklarını içermektedir.



106

8. Sürdürülen faaliyetler ile durdurulan faaliyetler vergi öncesi kâr / zararına ilişkin açıklama

31 Aralık 2011 tarihinde sona eren hesap döneminde 41.429 TL tutarında vergi öncesi kârı (31 Aralık 2010: 5.281 TL zarar) bulunmaktadır.

9. Sürdürülen faaliyetler ile durdurulan faaliyetler vergi karşılığına ilişkin açıklama

9.1 Sürdürülen faaliyetler ile durdurulan faaliyetler hesaplanan cari vergi geliri ya da gideri ile ertelenmiş vergi geliri ya da giderine ilişkin açıklamalar

Banka’nın 31 Aralık 2011 tarihinde sona eren hesap döneminde ertelenmiş vergi geliri 1.718 TL (31 Aralık 2010: 8.531 TL ertelenmiş vergi geliri), cari vergi gideri ise 6.373 TL’dir (31 Aralık 2010: 9.291 TL) ve ertelenmiş vergi gideri 4.701 TL (31 Aralık 2010: Bulunmamaktadır) ’dir.

9.2 Sürdürülen faaliyetler ile durdurulan faaliyetler geçici farkların oluşmasından veya kapanmasından kaynaklanan ertelenmiş vergi geliri ya da gideri

Banka’nın 31 Aralık 2011 tarihinde sona eren hesap döneminde gelir tablosuna yansıtılan 2.983 TL tutarındaki ertelenmiş vergi gideri (31 Aralık 2010: 8.531 TL ertelenmiş vergi geliri), uygulanan muhasebe politikaları ve değerleme esasları ile vergi mevzuatı arasındaki zamanlama farkları üzerinden hesaplanan geçici farklardan oluşmaktadır.

9.3 Sürdürülen faaliyetler ile durdurulan faaliyetler geçici fark, mali zarar ve vergi indirim ve istisnaları itibarıyla gelir tablosuna yansıtılan ertelenmiş vergi gelir gideri

31 Aralık 2011 tarihinde sona eren hesap döneminde Banka’nın gelir tablosuna yansıtılan ertelenmiş vergi geliri tutarının tamamı geçici farklardan oluşmaktadır. Banka’nın birikmiş mali zararı bulunmamaktadır.

10. Sürdürülen faaliyetler ile durdurulan faaliyetler vergi sonrası faaliyet kâr / zararına ilişkin açıklama

31 Aralık 2011 tarihinde sona eren hesap döneminde, Banka’nın vergi sonrası faaliyet karı 32.073 TL tutarında gerçekleşmiştir.

11. Net dönem kâr ve zararına ilişkin açıklamalar

11.1 Olağan bankacılık işlemlerinden kaynaklanan gelir ve gider kalemlerinin niteliği, boyutu ve tekrarlanma oranının açıklanması bankanın dönem içindeki performansının anlaşılması için gerekli ise, bu kalemlerin niteliği ve tutarı

Banka’nın uygulamada ağırlık verdiği konular, bankalararası para piyasasında faaliyet göstermek, menkul kıymet alım - satımı, dövizli işlemler, takas ve saklama hizmeti vermek ve ticari faaliyetlerle ilgili teminat karşılığı gayrinakdi kredi kullandırmaktır. Buna istinaden, net faiz geliri, sermaye piyasası işlem karları, kambiyo karları ve saklama hizmetlerinden alınan komisyon gelirleri Banka gelir tablosunda önemli yer tutmaktadır.

Cari Dönem Önceki Dönem Net Faiz Geliri / (Gideri) 158.691 72.755Sermaye Piyasası İşlemleri Kârı / (Zararı), Net (46.047) 53.792Türev Finansal İşlemlerden Kâr / (Zarar), Net 80.637 (15.940)Kambiyo İşlemleri Kârı / (Zararı), Net (118.156) (15.664)Saklama Hizmeti Komisyonları 17.319 14.663Gayrinakdi Kredilerden Alınan Komisyonlar 1.114 744Diğer Komisyonlar Gelirleri 24.494 17.759

11.2 Finansal tablo kalemlerine ilişkin olarak yapılan bir tahmindeki değişikliğin kâr / zarara etkisi, daha sonraki dönemleri de etkilemesi olasılığı varsa, o dönemleri de kapsayacak şekilde belirtilir

Finansal tablo kalemlerine ilişkin olarak yapılan tahminlerde herhangi bir değişiklik bulunmamaktadır.

11.3 Azınlık haklarına ait kâr / zarar




107

12. Gelir tablosunda yer alan diğer kalemlerin, gelir tablosu toplamının %10’unu aşması halinde bu kalemlerin en az %20’sini oluşturan alt hesaplar

Diğer alınan ücret ve komisyon gelirleri:


Saklama Hizmeti Komisyonları 17.319 - 14.663 -Aracılık Edilen Hizmet Komisyonları - 22.472 - 16.246Diğer Komisyon ve Ücretler 1.048 974 346 1.167 Toplam 18.367 23.446 15.009 17.413

Diğer verilen ücret ve komisyon gelirleri:


Saklama Hizmeti Komisyonları 3.993 - - -Ödenen Aracılık Komisyon ve Ücretleri - 2.160 - 1.579Muhabirlere Verilen Komisyonlar - 1.001 - 1.796Aracılık Edilen Hizmet Komisyonları - 376 - 2.441Diğer Komisyon ve Ücretler - 825 - 5.499 Toplam 3.993 4.362 - 11.315

V. Özkaynak Değişim Tablosuna İlişkin Açıklama ve Dipnotlar

1. Sermayeye ilişkin bilgiler

31 Aralık 2011 tarihi itibarıyla başlıca hissedarlar ve sermaye yapısı aşağıda belirtilmiştir.

Pay Pay Ödenmiş ÖdenmemişAd Soyad / Ticari Unvanı Tutarları Oranları Paylar Paylar

Deutsche Bank AG 134.999 99,99 134.999 -Diğer 1 0,01 1 - Toplam 135.000 100 135.000 -

2. Satılmaya hazır yatırımların yeniden değerlenmesinden sonra meydana gelen artışlara ilişkin bilgiler

Satılmaya hazır yatırımların yeniden değerlenmesinden meydana gelen artış bulunmamaktadır (31 Aralık 2010: Bulunmamaktadır

3. Nakit akış riskinden korunma kalemlerinde meydana gelen artışlara ilişkin bilgiler

Nakit akış riskinden korunma kalemlerinde meydana gelen artış bulunmamaktadır (31 Aralık 2010: Bulunmamaktadır).

4. Kur farklarının dönem başı ve dönem sonundaki tutarlarına ilişkin mutabakat

Dönem başı ve dönem sonu arasında özkaynaklar içerisinde muhasebeleştirilen kur farkı bulunmamaktadır (31 Aralık 2010: Bulunmamaktadır).

5. Satılmaya hazır yatırımların yeniden değerlendirilmesinden sonra meydana gelen azalışlara ilişkin bilgiler

Satılmaya hazır yatırımların yeniden değerlendirilmesinden sonra meydana gelen azalış bulunmamaktadır (31 Aralık 2010: Bulunmamaktadır).



108

6. Temettüye ilişkin bilgiler

6.a Bilanço tarihinden sonra ancak finansal tabloların ilanından önce bildirim yapılmış kâr payları tutarı

2011 yılında ortaklara kâr payı ödemesi yapılmamıştır.

6.b Bilanço tarihi sonrasında ortaklara dağıtılmak üzere önerilen hisse başına dönem net kâr payları

Rapor tarihi itibarıyla Banka, Genel Kurul’da onaylanmak üzere hisse başına temettü hesaplamasını yapmamıştır.

7. Yasal yedek akçeler hesabına aktarılan tutarlar

Cari yıl içinde, yasal yedek akçeler hesabına aktarım yapılmamıştır.

8. Geçmiş dönem zararlarının mahsup edilmesi

Cari dönemde herhangi bir zarar mahsubu yapılmamıştır.

VI. Nakit Akış Tablosuna İlişkin Açıklama ve Dipnotlar

1. Nakit Akış Tablosunda yer alan diğer kalemleri ve döviz kurundaki değişimin nakit ve nakde eşdeğer varlıklar üzerindeki etkisi kalemine ilişkin açıklamalar;

Nakit akım tablosunun “Bankacılık Faaliyet Konusu Aktif ve Pasiflerdeki Değişim Öncesi Faaliyet Karı - Diğer” rakamı, net ticari kâr / zarar ile diğer faaliyet gelir / giderlerini kapsamaktadır. “Bankacılık Faaliyetleri Konusu Aktif ve Pasiflerdeki Değişim - Diğer borçlarda net artış (azalış)” tutarı ise, pasif kalemler altında izlenen muhtelif borçlar, diğer yabancı kaynaklar, kiralama işlemlerinden borçlar, karşılıklar ile vergi borcu bakiyelerinden oluşmaktadır. Döviz kurundaki değişimin nakit ve nakde eşdeğer varlıklar üzerindeki etkisi 31 Aralık 2011 tarihi itibarıyla yaklaşık 24.940 TL (31 Aralık 2010: 9 TL) olarak gerçekleşmiştir.

2. İştirak, bağlı ortaklık ve diğer yatırımların elde edilmesinden kaynaklanan nakit akımına ilişkin bilgiler;

31 Aralık 2011 tarihi itibarıyla, iktisap edilen iştirak, bağlı ortaklık ve diğer yatırım bulunmamaktadır (31 Aralık 2010:Bulunmamaktadır).

3. İştirak, bağlı ortaklık ve diğer yatırımların elden çıkarılmasına ilişkin bilgiler;

31 Aralık 2011 tarihi itibarıyla, elden çıkarılan iştirak, bağlı ortaklık ve diğer yatırım bulunmamaktadır (31 Aralık 2010: Bulunmamaktadır).

4. Dönem başındaki nakit ve nakde eşdeğer varlıklara ilişkin bilgiler

31 Aralık 2011 ve 31 Aralık 2010 tarihleri itibarıyla, nakit ve nakde eşdeğer varlıklar içerisinde, vadesine kalan süresi 3 aydan kısa TC Merkez Bankası hesapları, vadesine 3 ay kalan bankalar ve diğer mali kuruluşlara yapılan plasmanlar ile bankalararası para piyasasından alacaklar bulunmaktadır.

Cari Dönem Önceki Dönem 31.12.2011 31.12.2010 Nakit - -Nakde Eşdeğer Varlıklar 2.411.138 550.829

T.C. Merkez Bankası 16.068 12.563Bankalar ve Diğer Mali Kuruluşlar 55.070 69.266Para Piyasaları 2.340.000 469.000

Toplam 2.411.138 550.829



109

5. Dönem sonundaki nakit ve nakde eşdeğer varlıklara ilişkin bilgiler

Cari Dönem Önceki Dönem 31.12.2011 31.12.2010 Nakit 257 -Nakde Eşdeğer Varlıklar 291.268 2.411.138Nakit Değerler ve Merkez Bankası 9.025 16.068Bankalar ve Diğer Mali Kuruluşlar 112.243 55.070Para Piyasaları 170.000 2.340.000 Toplam 291.525 2.411.138

6. Banka’nın yasal sınırlamalar veya diğer nedenlerle bankanın ya da diğer ortaklıkların serbest kullanımında olmayan nakit ve nakde eşdeğer varlık mevcuduna ilişkin olarak, önemlilik ilkesi dikkate alınmak suretiyle yönetimin konuya ilişkin açıklaması

Banka’nın elinde bulunan ancak, yasal sınırlamalar veya diğer nedenlerle Banka’nın ya da diğer ortaklıkların serbest kullanımında olmayan nakit ve nakde eşdeğer varlık bulunmamaktadır (31 Aralık 2010: Bulunmamaktadır).

Birinci fıkrada belirtilen bilgilere ilave olarak açıklanması gereken herhangi bir hususu bulunmamaktadır.

VII. Banka’nın dahil olduğu risk grubu ile ilgili açıklamalar

1. Banka’nın dahil olduğu risk grubuna ilişkin işlemlerin hacmi, dönem sonunda sonuçlanmamış kredi ve mevduat işlemleri ile döneme ilişkin gelir ve giderler

1.1 Cari dönem Risk Grubuna Dahil İştirak ve Bankanın Doğrudan ve Olan Diğer Gerçek Bağlı Ortaklıklar Dolaylı Ortakları ve Tüzel Kişiler Bankanın Dahil Olduğu Risk Grubu(*) Nakdi G.Nakdi Nakdi G.Nakdi Nakdi G.Nakdi Krediler ve Diğer Alacaklar

Dönem Başı Bakiyesi - - 27.789 163.370 1.636 -Dönem Sonu Bakiyesi - - 45.946 172.542 1.902 -

Alınan Krediler Dönem Başı Bakiyesi - - 803.971 - - -Dönem Sonu Bakiyesi - - 608.570 - - -

Alınan Faiz ve Komisyon Gelirleri - - 26.979 2.387 - -Ödenen Faiz ve Komisyon Giderleri - - 12.296 - 1.517 -

(*) 5411 Sayılı Bankacılık Kanunu’nun 49’uncu maddesinin 2’nci fıkrasında tanımlanmıştır.

1.2 Önceki dönem Risk Grubuna Dahil İştirak ve Bankanın Doğrudan ve Olan Diğer Gerçek Bağlı Ortaklıklar Dolaylı Ortakları ve Tüzel Kişiler Bankanın Dahil Olduğu Risk Grubu(*) Nakdi G.Nakdi Nakdi G.Nakdi Nakdi G.Nakdi Krediler ve Diğer Alacaklar

Dönem Başı Bakiyesi - - 36.720 154.219 3.342 -Dönem Sonu Bakiyesi - - 27.789 163.370 1.636 -

Alınan Krediler Dönem Başı Bakiyesi - - 865.264 - - -Dönem Sonu Bakiyesi - - 803. 971 - - -

Alınan Faiz ve Komisyon Gelirleri - - 22.404 506 - -Ödenen Faiz ve Komisyon Giderleri - - 9.880 - 1.120 -




110

1.3 Banka’nın dahil olduğu risk grubuna ait mevduata ilişkin bilgiler

Risk Grubuna Dahil İştirak ve Bankanın Doğrudan ve Olan Diğer Gerçek Bağlı Ortaklıklar Dolaylı Ortakları ve Tüzel Kişiler Bankanın Dahil Olduğu Risk Grubu(*) Cari Dönem Önceki Dönem Cari Dönem Önceki Dönem Cari Dönem Önceki Dönem

Mevduat Dönem Başı Bakiyesi - - 520.377 22.992 1.969 2.154Dönem Sonu Bakiyesi - - 23.172 520.377 3.296 1.969Mevduat Faiz Gideri - - 4 1.084 - -

1.4 Banka’nın, dahil olduğu risk grubu ile yaptığı vadeli işlemler ile opsiyon sözleşmeleri ile benzeri diğer sözleşmelere ilişkin bilgiler Risk Grubuna Dahil İştirak ve Bankanın Doğrudan ve Olan Diğer Gerçek Bağlı Ortaklıklar Dolaylı Ortakları ve Tüzel Kişiler Bankanın Dahil Olduğu Risk Grubu(*) Cari Dönem Önceki Dönem Cari Dönem Önceki Dönem Cari Dönem Önceki Dönem

Alım - Satım Amaçlı İşlemler Dönem Başı - - 2.370.380 1.165.370 - -Dönem Sonu - - 3.000.528 2.370.380 - -

Toplam Kâr / Zarar - - 96.900 (126) - -Riskten Korunma Amaçlı İşlemler

Dönem Başı - - - - - -Dönem Sonu - - - - - -

Toplam Kâr / Zarar - - - - - -


2. Banka’nın dahil olduğu risk grubuna ilişkin bilgiler

2.1 Taraflar arasında bir ilişki olup olmadığına bakılmaksızın bankanın dahil olduğu risk grubunda yer alan ve Banka’nın kontrolündeki kuruluşlarla ilişkileri

Banka, bankacılık işlemleri esnasında grup şirketleriyle bu bölümün 1 nolu notunda belirtildiği gibi çeşitli işlemler yapmaktadır.



111

2.2 İlişkinin yapısının yanında, yapılan işlemin türünü, tutarını ve toplam işlem hacmine olan oranını, başlıca kalemlerin tutarını ve tüm kalemlere olan oranı, fiyatlandırma politikası ve diğer unsurları

Mali Tablolarda Yer Alan Tutar Büyüklüklere GöreBankalar 23.299 %21Takipteki Krediler - -Krediler ve Diğer Alacaklar 24.643 %5Gayrinakdi Krediler 172.542 %42Mevduat 26.468 %8Kredilerden Alınan Faizler 2.257 %17Mevduata Verilen Faizler 4 %0Kullanılan Kredilere Ödenen Faizler 10.919 %98Alınan Krediler 608.570 %100Alınan Ücret ve Komisyonlar 27.047 %63Verilen Komisyonlar 1.377 %16Para Piyasası İşlemlerine Verilen Faizler 1.517 %4Diğer Faaliyet Gelirleri 5.261 %81Diğer Faaliyet Giderleri 3.119 %5Türev Finansal Araçlar 3.000.528 %87

Banka’nın dahil olduğu risk grubuyla yapılan işlemler piyasa fiyatları, piyasa fiyatlarının bulunmadığı durumlarda ise maliyet artı yöntemi ile belirlenen fiyatlar ile gerçekleştirilmektedir. Ayrı açıklama yapılmasının zorunlu olduğu durumlar dışında, benzer yapıda olup toplamı tek bir kalem olarak gösterilen herhangi bir bakiye bulunmamaktadır.

2.3 Özsermaye yöntemine göre muhasebeleştirilen işlemler

Banka’nın özsermaye yöntemine göre muhasebeleştirilen işlemi bulunmamaktadır.

2.4 Gayrimenkul ve diğer varlıkların alım - satımı, hizmet alımı-satımı, acente sözleşmeleri, finansal kiralama sözleşmeleri, araştırma ve geliştirme sonucu elde edilen bilgilerin aktarımı, lisans anlaşmaları, finansman (krediler ve nakit veya ayni sermaye destekleri dahil), garantiler ve teminatlar ile yönetim sözleşmeleri vb. işlemler

31 Aralık 2011 tarihi itibarıyla Banka’nın dahil olduğu risk grubuyla gayrimenkul ve diğer varlıkların alım - satımı işlemleri, acente sözleşmesi, finansal kiralama sözleşmesi, araştırma ve geliştirme sonucu elde edilen bilgilerin aktarımı, lisans anlaşmaları bulunmamaktadır.

Deutsche Bank AG ile imzalanan hizmet anlaşması, Banka satış elemanlarının diğer grup bankalarının gerçekleştirdiği işlemlerde verdikleri aracılık hizmetleri ile ilgili olarak ve diğer grup banka elemanlarının gerçekleştirdiği işlemlerde verdikleri aracılık hizmetleri ile ilgili olarak söz konusu işlemler üzerinden, yıllık belirlenen oranlarda, hizmet geliri ve gideri hesaplanması ve hesaplanan tutarın, hizmeti veren grup bankalarının hesabına nakit olarak ödenmesi şartlarını kapsamaktadır. 31 Aralık 2011 tarihi itibarıyla hesaplanan 17.654 TL tutarındaki hizmet gelir reeskontu Banka bilançosunda “Diğer Aktifler” hesabı içinde ve 21.061 TL tutarındaki hizmet geliri ise gelir tablosunda “Alınan Ücret ve Komisyonlar” hesabı içerisinde izlenmektedir.

Deutsche Bank AG ile imzalanan ve 2004 yılı Ocak ayından tarihinden itibaren geçerli olan anlaşmaya göre Banka, Deutsche Bank AG üst düzey yöneticilerinin Banka’ya sağladığı global ve bölgesel yönetim, liderlik ve koordinasyon faaliyetleri karşılığında Deutsche Bank AG’ye, servis ücreti ödeyecektir. 31 Aralık 2011 tarihi itibarıyla 2.099 TL olan servis ücreti Banka bilançosunda “Diğer Karşılıklar” hesabında ve gelir / gider tablosunda “Diğer Faaliyet Giderleri” hesabı içinde izlenmektedir.

Bebek Varlık Yönetim AŞ ile imzalanan ve 2005 yılı Ocak ayından tarihinden itibaren geçerli olan anlaşmaya göre Bebek Varlık Yönetim AŞ Banka’nın kendisine sağladığı operasyonel servisler için ücret ödemektedir. 31 Aralık 2011 tarihi itibarıyla 1.399 TL olan servis ücreti Banka bilançosunda “Diğer Aktifler” hesabında izlenmektedir.



112

Deutsche Bank AG ile imzalanan ve 2005 yılı Ocak ayından tarihinden itibaren geçerli olan anlaşmaya göre Deutsche Bank AG, Banka’ya finansal sektör nakit yönetim ürünleri ile ilgili verilen servis ve hizmetler için ücret ödemektedir. 31 Aralık 2011 tarihi itibarıyla 595 TL tutarındaki servis hizmet ücreti Banka bilançosunda “Diğer Aktifler” hesabı içinde ve 1.183 TL tutarındaki servis hizmet geliri ise gelir tablosunda “Diğer Faaliyet Gelirleri” hesabı içerisinde izlenmektedir.

Deutsche Securities Menkul Kıymetler A.Ş., Banka’nın personeli ve benzeri hizmetlerinden faydalanmakta olduğundan, imzalanan hizmet anlaşması çerçevesinde, kullanmış olduğu servis ve hizmetler karşılığını Banka’ya ödemektedir. 31 Aralık 2011 tarihi itibarıyla, 476 TL olan hizmet tutarına ilişkin Banka bilançosunda “Diğer Aktifler” hesabında izlenmektedir.

2.5 Üst Yönetime sağlanan faydalarla ilgili olarak:

Banka üst düzey yöneticilerine cari dönemde 13.106 TL (31 Aralık 2010: 12.455 TL) tutarında ödeme yapılmıştır.

VIII. Banka’nın yurt içi, yurt dışı, kıyı bankacılığı bölgelerindeki şubeleri ile yurt dışı temsilciliklerine ilişkin açıklamalar

Banka’nın yurt içi ve yurt dışı şube ve temsilciliği bulunmamaktadır. 31 Aralık 2011 itibarıyla Banka’nın çalışan sayısı 106 (31 Aralık 2010: 101)’dır.

IX. Bilanço Sonrası Hususlar

1. Bilanço sonrası hususlar ile ilgili henüz sonuçlandırılmamış işlemler ve bunların mali tablolara etkisi

Bulunmamaktadır.

ALTINCI BÖLÜM

I. Banka’nın faaliyetlerine ilişkin diğer açıklamalar

Bulunmamaktadır.

YEDİNCİ BÖLÜM

Bağımsız Denetim Raporu’na ilişkin açıklamalar

I. Bağımsız denetim raporuna ilişkin olarak açıklanması gereken hususlar

31 Aralık 2011 tarihi itibarıyla ve aynı tarihte sona eren döneme ait düzenlenen konsolide olmayan finansal tablolar Başaran Nas Bağımsız Denetim ve Serbest Muhasebeci ve Mali Müşavirlik A.Ş. (a member of PricewaterhouseCoopers) tarafından denetime tabi tutulmuş olup, 13 Mart 2012 tarihli bağımsız denetim raporu konsolide olmayan finansal tabloların önünde sunulmuştur.

II. Bağımsız denetçi tarafından hazırlanan açıklama ve dipnotlar

Bulunmamaktadır.


Uluslararası Kimliğimiz

Deutsche Bank olarak biz, güçlü ve yüksek kârlılığa sahip, özel müşterileri olan, küresel ölçekte lider bir bankayız.

MisyonumuzMisyonumuz, yüksek talepleri olan müşterilere finansal çözümler sağlayan küresel bir kuruluş olmak için rekabet ederken ortaklarımız ve çalıştığımız kişiler için yüksek değerler yaratmaktır.

Başarma TutkumuzBaşarı tutkusu bizim iş yapma biçimimizdir. Mükemmelliği arar, benzersiz yaklaşımlarla yenilikçi çözümler üretir ve uzun soluklu ilişkiler kurarız.

DeğerlerimizDeutsche Bank, markamızı her gün nasıl hayata geçirdiğimizi gösteren beş temel değer ile işletilir.

Performans Kendimizi sonuç odaklı bir kültüre adadık.

Güven Davranış ve yaklaşımlarımızda güvenilir, adil ve dürüstüz.

Ekip Çalışması Başarıya ulaşmak için işimizin ve çalışanlarımızın farklılığından yararlanır, birlikte iş üretiriz.

Yenilik Müşterilerin gereksinimlerini karşılamak için kalıcı değerlerden ödün vermeden yeni çözümler geliştiririz.

Müşteri Odaklılık Müşterilerimizi faaliyetlerimizin merkezinde konumlandırırız. Yaptığımız her şeyi onlar yönlendirir.

www.db.com/turkey

Deutsche Bank A.Ş.Eski Büyükdere CaddesiTekfen Tower No: 209 K:17-184. Levent 34394 İstanbulTel: 0 212 317 0100Faks: 0 212 317 0105

Documents

Deutsche Bank A.Ş. 2011 Faaliyet Raporu - db.com · Deutsche Bank Faaliyet Raporu 2011 05 Temel göstergeler, ekonominin yeniden dengeleneceğini ve yumuşak bir inişin gerçekleşeceğini